华 泰 柏 瑞 消费 成 长 灵 活配 置 混 合 型证 券 投
资基金 2016 年第 2 季度报告
2016 年6 月30 日
基金管 理人： 华泰柏瑞基 金管理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
报告送 出日期：2016 年 7 月21 日
华泰柏瑞消费成长混合 2016 年第 2 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于2016 年 7 月 20 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中的 财务 资料 未经 审计。
本报告 期 自2016 年4 月1 日起 至2016 年6 月30 止。
§2 基金产 品概况
基金简 称 华泰柏 瑞消 费成 长混 合
交易代 码 001069
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 5 月20 日
报告期 末基 金份 额总 额 766,541,221.73 份
投资目 标
通过深 入研 究， 本基 金投 资于消 费相 关行 业优 质的 成
长性公 司， 在有 效控 制风 险的前 提下 ， 力 争为 投资 者
创造高 于业 绩比 较基 准的 投资回 报。
投资策 略
本基金 采用 “自 上而 下” 和 “自 下而 上” 相结 合方 法
来构建 投资 组合 。 通 过定 量和定 性分 析， 对宏 观经 济、
市场环 境、 行业 估值 等因 素做深 入系 统研 究， 分析 比
较股票 和债 券预 期收 益率 变化， 优化 股票 和债 券的 投
资比例 从而 确定 大类 资产 配置。
业绩比 较基 准 申银万 国消 费品 指数*80%+ 中证全 债指 数*20%
风险收 益特 征
本基金 属于 混合 型基 金， 其预期 风险 和预 期收 益高 于
债券型 基金 和货 币市 场基 金，低 于股 票型 基金 。
基金管 理人 华泰柏 瑞基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2016 年 4 月 1 日 － 2016 年6 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 69,690,821.71
2.本期 利润
14,062,237.62
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0200
4.期末 基金 资产 净值 904,214,265.51
5.期末 基金 份额 净值 1.180
注：1 、 上述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收 益水 平要
低于所 列数 字。
2、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣 除相
关费用 后的 余额 ，本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 1.55% 1.11% 1.21% 1.18% 0.34% -0.07%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
注：1 、图 示日 期为2015 年5 月20 日至2016 年6 月 30 日。
2、 按 基金 合同 规定 ， 本基 金自基 金合 同生 效日 起6 个月内 为建 仓期 ， 截至 报 告日本 基金 的各 项投
资比例 已达 到基 金合 同第 十二部 分（ 二） 投资 范围 中规定 的各 项比 例： 本基 金持有 的股 票占 基金
资产的 比例 为 0%-95% ， 投 资于消 费相 关行 业的 证券 资产不 低于 非现 金基 金资 产的 80% ； 每个 交易
日日终 在扣 除股 指期 货合 约需缴 纳的 保证 金后 ， 本 基金保 持不 低于 基金 资产 净值 5% 的 现金 或者 到
期日 在1 年 以内 的政 府债 券。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
方纬 基金经 理 2015 年5 月 - 13 经济学 硕士 。2003 年华泰柏瑞消费成长混合 2016 年第 2 季度报告
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20 日 9 月至 2005 年 1 月任
上海金信研究所研究
员；2005 年 1 月 任上
海 金 信 研 究 所 研 究
员；2005 年 1 月至
2007 年 2 月 任万 家基
金管理有限公司高级
研究员 ；2007 年 2 月
加入华泰柏瑞基金管
理有限公司，历任研
究员、高级研究员、
基 金 经 理 助 理 。2014
年 8 月起任 华泰 柏瑞
价值增长混合型证券
投 资 基 金 的 基 金 经
理。2015 年 4 月 起任
华泰柏瑞新利灵活配
置混合型证券投资基
金 的 基 金 经 理 。2015
年 5 月起任 华泰 柏瑞
消费成长灵活配置混
合型证券投资基金的
基金经理和华泰柏瑞
惠利灵活配置混合型
证券投资基金的基金
经理。2015 年 8 月起
任华泰柏瑞中国制造
2025 灵 活配 置混 合型
证券投资基金的基金
经理。2016 年 3 月起
任华泰柏瑞中国军工
主题股票型证券投资
基金的 基金 经理 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
报告期 内本 基金 的运 作符 合相关 法律 、法 规以 及基 金合同 的约 定， 不存 在损 害基金 持有 人利
益的行 为。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内， 本基 金管 理人 根据《 证券 投资 基金 管理 公司公 平交 易制 度指 导意 见》的 要求 ，通华泰柏瑞消费成长混合 2016 年第 2 季度报告
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过科学 完善 的制 度及 流程 ，从事 前、 事中 和事 后等 环节严 格控 制不 同基 金之 间可能 的利 益输 送。
首先投 资部 和研 究部 通过 规范的 决策 流程 来确 保公 平对待 不同 投资 组合 。其 次交易 部对 投资 指令
的合规 性、 有效 性及 合理 性进行 独立 审核 ，在 交易 过程中 启用 投资 交易 系统 中的公 平交 易模 块，
确保公 平交 易的 实施 。同 时，风 险管 理部 对报 告期 内的交 易进 行日 常监 控和 分析评 估。
本报告 期内 ，上 述公 平交 易制度 总体 执行 情况 良好 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。 本 报告 期 内无下 列情 况: 所有 投资 组 合参与 的交 易
所公开 竞价 同日 反向 交易 成交较 少的 单边 交易 量超 过该证 券当 日成 交量 的 5%
4.4 报 告期 内基金 的投 资策略 和业 绩表现 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2016 年二 季度， 沪 深 300 指数下 跌1.94% ， 中 证500 指数下 跌0.23% ， 创 业板 指 数下 跌 0.93% 。
本基金 净值 小幅 度跑 赢基 准。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至本 报告 期末 ，本 基金 份额净 值 为1.180 元 ，本 报告期 基金 净值 上 升1.55% ，同 期本 基金
的业绩 比较 基准 上 升1.21% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
二季度 ，市 场信 心逐 步恢 复，黄 金、 新能 源、 智能 汽车、 区块 链等 主题 投资 异常活 跃。 创业
板为代 表的 成长 股估 值水 平溢价 幅度 继续 提升 ，市 场风险 偏好 处在 历史 高位 。
展望三 季度 ，我 们相 对更 加看好 蓝筹 股的 投资 机会 ，相比 成长 类股 票， 蓝筹 股估值 安全 边际
非常高 ，适 合长 线投 资。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 27,609,121.48 3.02
其中： 股票
27,609,121.48 3.02
2 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产 支持 证券
- -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - - 华泰柏瑞消费成长混合 2016 年第 2 季度报告
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5 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计
620,295,529.14 67.79
7 其他资 产
267,059,686.35 29.19
8 合计
914,964,336.97
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 16,853,669.48 1.86
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应
业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 10,755,452.00 1.19
J 金融业 - -
K
房地产 业
- -
L
租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合 - -
合计 27,609,121.48 3.05
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 300142 沃森生 物 588,315 6,565,595.40 0.73
2 300299 富春通 信 200,700 5,521,257.00 0.61
3 300166 东方国 信 180,100 4,947,347.00 0.55
4 300427 红相电 力 207,900 4,550,931.00 0.50 华泰柏瑞消费成长混合 2016 年第 2 季度报告
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5 300292 吴通控 股 135,458 4,505,333.08 0.50
6 300265 通光线 缆 99,500 1,231,810.00 0.14
7 002373 千方科 技 19,200 286,848.00 0.03
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。 华泰柏瑞消费成长混合 2016 年第 2 季度报告
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5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
报告期内基金 投资的前 十 名证券的发行 主体没有 被 监管部门立案 调查的情 形 ，也没有在报 告
编制日 前一 年内 受到 公开 谴责、 处罚 的情 形。
5.11.2
基金投 资的 前十 名股 票中 ，没有 投资 于超 出基 金合 同规定 备选 股票 库之 外的 情形。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 1,447,609.00
2 应收证 券清 算款 261,532,686.78
3 应收股 利 -
4 应收利 息 164,192.65
5 应收申 购款 3,915,197.92
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 267,059,686.35
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值( 元)
占基金 资 产
净值比 例 （% ）
流通受 限情 况说 明
1 300142 沃森生 物 6,565,595.40 0.73 重大资 产重 组
2 300299 富春通 信 5,521,257.00 0.61 重大资 产重 组
3 300166 东方国 信 4,947,347.00 0.55 重大资 产重 组
4 300427 红相电 力 4,550,931.00 0.50 重大资 产重 组
5 300292 吴通控 股 4,505,333.08 0.50 拟披露 重大 事项
6 300265 通光线 缆 1,231,810.00 0.14 拟披露 重大 事项
7 002373 千方科 技 286,848.00 0.03 重大资 产重 组
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 807,039,937.26 华泰柏瑞消费成长混合 2016 年第 2 季度报告
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报告期 期间 基金 总申 购份 额 165,237,264.02
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 205,735,979.55
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额减 少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 766,541,221.73
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
注：无 。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
注：无 。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
1 、本 基金 的中 国证 监会 批 准募集 文件
2 、本 基金 的《 基金 合同 》
3 、本 基金 的《 招募 说明 书 》
4 、本 基金 的《 托管 协议 》
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照
6 、本 基金 的公 告。
8.2 存 放地 点
上海市 浦东 新区 民生 路 1199 弄 证大 五道 口广 场1 号楼 17 层
8.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅 ， 也 可按 工本 费购 买 复印件 。 投资 者对 本报 告 如有疑 问 ， 可 咨
询基金 管理 人华 泰柏 瑞基 金管理 有限 公司 。 客 户服 务热线 ：400-888-0001 （ 免 长途费 ） 021-3878
4638 公司 网址 ：www.huatai-pb.com
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2016 年7 月21 日
