对话 研究 要闻 研报 私募
滚动 公告 动态 专题 创投
 
净值 评级 申赎 重仓股 新发基金
排行 费率 分红 关注度 私募排行
 
微博 论坛
APP 基金吧
 
开户 超市 优选基金 定投频道 活期盈
登陆 热销 新发基金 帮助中心 定期盈
大成行业轮动混合(090009)

大成行业轮动混合:2016年第二季度报告查看PDF公告

 
 
大成行业轮动混合型证券投资基金 
2016 年第2 季度报告 
 
2016 年 6 月30 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管 理人: 大成基金管 理有限公司 
基金托 管人: 中国农业银 行股份有限公司 
报告送 出日期:2016 年 7 月20 日 
 
 
 大成行业轮动混合型证券投资基金 2016 年第 2 季度报告 
第 1 页





§1 重要提 示 基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏, 并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。 基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定, 于2016 年 7 月 18 日复 核了 本 报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容,保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈 述或者 重大 遗漏 。 基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 , 但 不保 证基金 一定 盈 利 。 基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ,投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本 基金的 招募 说明 书。 本报告 中财 务资 料未 经审 计。 本报告 期 自2016 年4 月1 日起 至6 月 30 日止 。 §2 基金产 品概况 基金简 称 大成行 业轮 动混 合 交易代 码 090009 基金运 作方 式 契约型 开放 式 基金合 同生 效日 2009 年9 月8 日 报告期 末基 金份 额总 额 121,045,633.82 份 投资目 标 利用行 业轮 动效 应 , 优 化 行业配 置 , 获 取超 额投 资 收益 , 实 现基金 资产 长期 稳健 增值 。 投资策 略 本基金 将重 点围 绕我 国经 济周期 动力 机制 与发 展规 律, 研究 我国国 民经 济发 展过 程中 的结构 化特 征 , 捕 捉行 业轮 动效应 下的投 资机 会 , 自 上而 下的 实施大 类资 产间 的战 略配 置和股 票类别 间的 战术 配置 , 精 选优质 行业 的优 质股 票 , 获取超 额 投资收 益, 实现 基金 资产 的长期 稳健 增值 。 业绩比 较基 准 80%× 沪深300 指数 + 20% × 中证综 合债 券指 数 风险收 益特 征 本基金 为混 合型 基金 , 属于 证券投 资基 金中 预期 风险 和预期 收益适 中的 品种 ,其 预期 风险和 预期 收益 低于 股票 型基金 , 高于债 券型 基金 和货 币市 场基金 。 基金管 理人 大成基 金管 理有 限公 司 基金托 管人 中国农 业银 行股 份有 限公 司


大成行业轮动混合型证券投资基金 2016 年第 2 季度报告 第 2 页





§3 主要财 务指标和基金净值 表现 3.1 主 要财 务指标 单位: 人民 币元 主要财 务指 标 报告期 ( 2016 年 4 月 1 日 - 2016 年6 月 30 日 ) 1.本期 已实 现收 益 5,326,003.64 2.本期 利润


10,788,571.61 3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0867 4.期末 基金 资产 净值 154,095,347.75 5.期末 基金 份额 净值 1.273 注:1. 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入(不 含公 允 价值变 动收 益) 扣除 相关费 用后 的余 额, 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。 2.所述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人交 易基 金的 各项 费用, 计入 费用 后实 际收 益水平 要低 于所 列数 字。


3.2 基 金净 值表现 3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较 阶段 净值增 长率 ① 净值增 长率 标准差 ② 业绩比 较基 准收益 率③ 业绩比 较基 准 收益率 标准 差 ④ ①-③ ②-④ 过去三 个月 7.34% 1.56% -1.47% 0.81% 8.81% 0.75%


大成行业轮动混合型证券投资基金 2016 年第 2 季度报告 第 3 页





3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率 变 动的 比较 注:本 基金 合同 规定 ,基 金管理 人应 当自 基金 合同 生效之 日起 六个 月内 使基 金的投 资组 合比 例符 合基金 合同 的有 关约 定。 建仓期 结束 时, 本基 金的 投资组 合比 例符 合基 金合 同的约 定。





§4 管理人 报告 4.1 基 金经 理(或 基金 经理小 组) 简介


姓名 职务 任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业 年限 说明 任职日 期 离任日 期 王磊先 生 本 基 金 基 金经理 2015 年12 月14 日 - 12 年 经济学硕士。2003 年 5 月至 2012 年 10 月 曾任 证券 时 报社 公 司 新闻 部 记者 、世 纪证券 投 资 银 行部 业 务董 事、 国信证 券 经 济 研究 所 分析 师及 资产管 理 总 部 专户 投 资经 理、 中银基 金 管 理 有限 公 司专 户理 财部投 资 经理及 总监 ( 主持 工作 ) 。2012 年 11 月加 入 大成 基 金管理 有 限公司 。2013 年 6 月 7 日至 2015 年 7 月 15 日 起担 任 大成 强 化 收益 债 券型 证券 投基金 基 金经理 ,2015 年 7 月 16 日到大成行业轮动混合型证券投资基金 2016 年第 2 季度报告 第 4 页





2016 年 3 月 25 日 任大 成 强化 收 益 定期 开 放债 券型 证券投 资 基金基 金经 理。 2013 年7 月17 日到 2016 年 3 月 25 日 任 大成 景 恒 保本 混 合型 证券 投资基 金 基金经 理 。2013 年 11 月 9 日 到 2016 年 3 月 25 日任 大 成可 转 债 增强 债 券型 证券 投资基 金 基金经 理。2014 年 6 月 26 到 2016 年 3 月 25 日 起任 大 成景 益 平 稳收 益 混合 型证 券投资 基 金基金 经理 。2014 年 9 月3 日 至 2016 年 3 月 23 日任 大 成景 丰债券 型证 券投 资基 金(LOF ) 基金经 理。2014 年 12 月 9 日 到 2016 年 3 月 25 日任 大 成景 利 混 合型 证 券投 资基 金基金 经 理。2015 年 12 月 14 日 起 任大 成 行 业轮 动 混合 型证 券投资 基 金 基 金经 理 。具 有基 金从业 资 格。国 籍: 中国 注:1 、任 职日 期、 离任 日 期为本 基金 管理 人作 出决 定之日 。


2、证 券从 业年 限的 计算 标 准遵从 行业 协会 《证 券业 从业人 员资 格管 理办 法》 的相关 规定 。


4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明 本报告 期内 ,本 基金 管理 人严格 遵守 《证 券法 》、 《证券 投资 基金 法》 、《 大成行 业轮 动混 合型证 券投 资基 金基 金合 同》和 其他 有关 法律 法规 的规定 ,在 基金 管理 运作 中,大 成行 业轮 动混 合型证 券投 资基 金的 投资 范围、 投资 比例 、投 资组 合、证 券交 易行 为、 信息 披露等 符合 有关 法律 法规、 行业 监管 规则 和基 金合同 等规 定, 本基 金没 有发生 重大 违法 违规 行为 ,没有 运用 基金 财产 进行内 幕交 易和 操纵 市场 行为以 及进 行有 损基 金投 资人利 益的 关联 交易 ,整 体运作 合法 、合 规。 本基金 将继 续以 取信 于市 场、取 信于 社会 投资 公众 为宗旨 ,承 诺将 一如 既往 地本着 诚实 信用 、勤 勉尽责 的原 则管 理和 运用 基金财 产, 在规 范基 金运 作和严 格控 制投 资风 险的 前提下 ,努 力为 基金 份额持 有人 谋求 最大 利益 。 4.3 公 平交 易专项 说明 4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况 根据《 证券 投资 基金 管理 公司公 平交 易制 度指 导意 见》的 规定 ,公 司制 订了 《大成 基金 管理 有限公 司公 平交 易制 度》 、《大 成基 金管 理有 限公 司异常 交易 监控 与报 告制 度》。 公司 旗下 投资大成行业轮动混合型证券投资基金 2016 年第 2 季度报告 第 5 页





组合严 格按 照制 度的 规定 ,参与 股票 、债 券的 一级 市场申 购、 二级 市场 交易 等投资 管理 活 动 ,内 容包括 授权 、研 究分 析、 投资决 策、 交易 执行 、业 绩评估 等与 投资 管理 活动 相关的 各个 环节 。研 究部负 责提 供投 资研 究支 持,投 资部 门负 责投 资决 策,交 易管 理部 负责 实施 交易并 实时 监控 ,监 察稽核 部负 责事 前监 督、 事中检 查和 事后 稽核 ,风 险管理 部负 责对 交易 情况 进行合 理性 分析 ,通 过多部 门的 协作 互控 ,保 证了公 平交 易的 可操 作、 可稽核 和可 持续 。 4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明 公司风 险管 理部 定期 对公 司旗下 所有 投资 组合 间同 向交易 、反 向交 易等 可能 存在异 常交 易的 行为进 行分 析。2016 年2 季度公 司旗 下主 动投 资组 合间股 票交 易不 存在 同日 反向交 易; 主动 型 投 资组合 与指 数型 投资 组合 之间或 指数 型投 资组 合之 间存在 股票 同日 反向 交易 ,但不 存在 参与 交易 所公开 竞价 同日 反向 交易 成交较 少的 单边 交易 量超 过该股 当日 成交 量 5% 的 交 易情形 ; 投 资组 合间 债券交 易不 存在 同日 反向 交易; 投资 组合 间相 邻交 易日反 向交 易的 市场 成交 比例、 成交 均价 等交 易结果 数据 表明 该类 交易 不对市 场产 生重 大影 响, 无异常 ;投 资组 合间 虽然 存在同 向交 易行 为, 但结合 交易 价差 分布 统计 分析和 潜在 利益 输送 金额 统计结 果表 明投 资组 合间 不存在 利益 输送 的可 能性。


4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析 2016 年第 二季 度, 宏观 经 济仍然 处于 较为 平稳 的态 势, 短 期内 没有 回暖 的迹 象, 但 继续 下行 的动力 也在 减弱 。对 应到 股票市 场, 在宏 观经 济形 势和政 策措 施较 为平 稳的 态势下 ,市 场整 体呈 现窄幅 波动 的行 情。 部分 传统的 大市 值行 业, 如金 融、房 地产 、交 运等 行业 表现较 为平 淡, 但部 分的主 题性 机会 表现 突出 ,包括 贵金 属、 新能 源汽 车、电 子等 部分 行业 出现 了较大 幅度 的涨 幅。 本季度 上证 指数 下 跌 2.47% , 创 业板 指数 下 跌0.47% 。 在 这种 市场 情况 下, 本 基金调 整了 组合 结构, 增加 了部 分进 攻性 较强的 品种 ,获 得了 一定 的超额 收益 。 4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现 截 止本 报告 期末 , 本 基金 份额资 产净 值 为1.273 元 , 本报 告期 基金 份额 净值 增长率 为 7.34%, 同期业 绩比 较基 准收 益率 为-1.47% , 高于 业绩 比较 基准的 表现 。 4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明 无。 大成行业轮动混合型证券投资基金 2016 年第 2 季度报告 第 6 页





§5 投资组 合报告 5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况


序号 项目 金额( 元) 占基金 总资 产的 比例 (% ) 1 权益投 资 131,081,674.62 84.12 其中: 股票


131,081,674.62 84.12 2 基金投 资 - 0.00 3 固定收 益投 资


- 0.00 其中: 债券


- 0.00








资产 支持 证券


- 0.00 4 贵金属 投资 - 0.00 5 金融衍 生品 投资 - 0.00 6 买入返 售金 融资 产


- 0.00 其中: 买断 式回 购的 买入 返售 金融资 产


- 0.00 7 银行存 款和 结算 备付 金合 计


19,782,276.55 12.70 8 其他资 产


4,956,260.97 3.18 9 合计





155,820,212.14





100.00


5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合 5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合


代码 行业类 别 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例 (%) A 农、林 、牧 、渔 业 - 0.00 B 采矿业 9,751,610.44 6.33 C 制造业 87,281,500.86 56.64 D 电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应 业 - 0.00 E 建筑业 - 0.00 F 批发和 零售 业 13,460,375.00 8.74 G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - 0.00 H 住宿和 餐饮 业 - 0.00 I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 2,218,720.00 1.44 J 金融业 - 0.00 K 房地产 业 7,494,033.00 4.86 L 租赁和 商务 服务 业 2,457,713.62 1.59 M 科学研 究和 技术 服务 业 6,108,958.70 3.96 N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - 0.00 O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - 0.00 P 教育 - 0.00 大成行业轮动混合型证券投资基金 2016 年第 2 季度报告 第 7 页





Q 卫生和 社会 工作 - 0.00 R 文化、 体育 和娱 乐业 2,308,763.00 1.50 S 综合 - 0.00 合计 131,081,674.62 85.07


5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的沪 港通 投资股 票投 资组合


无。 5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细


序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例( %) 1 300284 苏交科 258,635 6,108,958.70 3.96 2 600547 山东黄 金 156,884 6,104,356.44 3.96 3 600885 宏发股 份 196,523 6,035,221.33 3.92 4 300043 互动娱 乐 405,300 5,743,101.00 3.73 5 603788 宁波高 发 122,100 5,742,363.00 3.73 6 000716 黑芝麻 748,764 5,061,644.64 3.28 7 600110 中科英 华 486,600 4,788,144.00 3.11 8 600597 光明乳 业 364,000 4,615,520.00 3.00 9 300200 高盟新 材 278,800 4,544,440.00 2.95 10 002126 银轮股 份 480,476 4,237,798.32 2.75 5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合


本基金 本报 告期 末未 持有 债券。


5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细





本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。 5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明 细


本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。 5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细 本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 投资 。 5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细 本基金 本报 告期 末未 持有 权证。 大成行业轮动混合型证券投资基金 2016 年第 2 季度报告 第 8 页





5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明 5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细 本基金 本报 告期 未投 资股 指期货 。 5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策 本基金 本报 告期 未投 资股 指期货 。 5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明 5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策 本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。 5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细 本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。 5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价 本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。 5.11 投 资组 合报告 附注 5.11.1


本基 金投 资的前 十名证 券的 发行主 体本 期无被 监管 部门立 案调 查,或 在报 告 编 制日 前一年 内受 到公开 谴责 、处罚 的情 形。 5.11.2 本 基金 投资的 前十 名股票 中, 没 有投资 于超 出基 金合 同规定 备选 股票库 之外 股 票。 5.11.3 其 他资 产构成 序号 名称 金额( 元) 1 存出保 证金 210,666.92 2 应收证 券清 算款 4,490,598.97 3 应收股 利 - 4 应收利 息 3,533.59 5 应收申 购款 251,461.49 6 其他应 收款 - 7 待摊费 用 - 8 其他 - 9 合计 4,956,260.97


5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细 本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。 大成行业轮动混合型证券投资基金 2016 年第 2 季度报告 第 9 页





5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明 序号 股票代 码 股票名 称 流通受 限部 分的 公允价 值( 元) 占基金 资 产 净值比 例 (% ) 流通受 限情 况说 明 1 300284 苏交科 6,108,958.70 3.96 临时停 牌 5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分 由于四 舍五 入原 因, 分项 之和与 合计 可能 有尾 差。 §6 开放式 基金份额变动 单位: 份 报告期 期初 基金 份额 总额 125,837,935.01 报告期 期间 基金 总申 购份 额 3,659,739.01 减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 8,452,040.20 报告期 期间 基金 拆分 变动 份额( 份额 减少 以"-"填列) - 报告期 期末 基金 份额 总额 121,045,633.82


§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况 7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况 本报告 期基 金管 理人 未持 有本基 金份 额。 7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细 本报告 期基 金管 理人 未运 用固有 资金 投资 本基 金。 §8 影响投 资者决策的其他重 要信息 基金管 理人 于2016 年 6 月25 日发 布了 《大 成基 金 管理有 限公 司关 于高 级管 理人员 变更 的公 告》, 经大 成基 金管 理有 限公司 第六 届董 事会 第十 七次会 议审 议通 过, 钟鸣 远先生 不再 担任 公司 副总经 理。 §9 备查文 件目录 9.1 备 查文 件目录 1 、中 国证 监会 批准 设立 大 成行业 轮动 股票 型证 券投 资基金 的文 件; 大成行业轮动混合型证券投资基金 2016 年第 2 季度报告 第 10 页





2 、《 大成 行业 轮动 混合 型 证券投 资基 金基 金合 同》 ; 3 、《 大成 行业 轮动 混合 型 证券投 资基 金基 金托 管协 议》; 4 、大 成基 金管 理有 限公 司 批准文 件、 营业 执照 、公 司章程 ; 5 、本 报告 期内 在指 定报 刊 上披露 的各 种公 告原 稿。 9.2 存 放地 点 备查文 件存 放在 本基 金管 理人和 托管 人的 办公 住所 。 9.3 查 阅方 式 投资者 可在 营业 时间 免费 查阅, 或登 录本 基金 管理 人 网站 http://www.dcfund.com.cn 进 行查 阅。 大成基金管理有限公司 2016 年7 月20 日