银 华 量 化 智慧 动 力 灵 活配 置 混 合 型
证 券 投 资 基金
( 原 银 华 中 证 成长股 债 恒 定 组 合 30/70 指 数 证 券投资 基 金)
2016 年第2 季度报告
2016 年6 月30 日
基金管 理人： 银华基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
报告送 出日期：2016 年 7 月19 日 银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据《 银华 量化智 慧动 力灵 活配 置混 合型证 券投 资基
金基金 合同 》（ “本 基金 合同” ）、 《银 华中 证成 长股债 恒定 组 合30/70 指 数证券 投资 基金 基金
合同》 的规 定, 于 2016 年7 月 15 日复 核了 本报 告中 的 财务指 标、 净值 表现 和投 资 组合报 告等 内容 ，
保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或 者重 大遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本基金 管理 人 于2016 年3 月28 日15:00 起至2016 年4 月15 日 17:00 止期 间 以通讯 方式 召
开了银 华中 证成 长股 债恒 定组 合 30/70 指 数证 券投 资基金 基金 份额 持有 人大 会，会 议审 议通 过了
《关于 银华 中证 成长 股债 恒定组 合 30/70 指数 证券 投资基 金转 型有 关事 项的 议案》 。本 基金 管理
人于 2016 年 4 月 25 日 发布了 《关 于银 华中 证成 长股债 恒定 组 合 30/70 指 数证券 投资 基金 基金
份额持 有人 大 会 决议 生效 的公告 》。
根据生 效的 基金 份额 持有 人大会 决议 ， 自2016 年4 月25 日起 《银 华中 证成 长 股债恒 定组 合
30/70 指数 证券 投资 基金 基金合 同》 失效 且《 银华 量化智 慧动 力灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金基
金合同 》生 效， 同时 基金 更名为 “银 华量 化智 慧动 力灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 ”。 基金 份额
持有人 、基 金管 理人 和基 金托管 人的 权利 义务 关系 以《银 华量 化智 慧动 力灵 活配置 混合 型证 券投
资基金 基金 合同 》相 关约 定为准 。
本报告 中的 财务 资料 未经 审计。
本报告 期 自2016 年4 月25 日（ 基金 合同 生效 日） 起至 2016 年6 月30 日止 （注： 银华 中证
成长股 债恒 定组 合30/70 指数证 券投 资基 金报 告期 为自2016 年4 月1 日起至2016 年4 月24 日 （ 《 银
华中证 成长 股债 恒定 组 合30/70 指数 证券 投资 基金 基金合 同》 失效 前日 ）止 ）。
§2 基金产 品概况
转型后 ：
基金简 称 银华量 化智 慧动 力灵 活配 置混合
交易代 码 000062
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016 年 4 月 25 日 银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
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报告期 末基 金份 额总 额 10,300,305.10 份
投资目 标
综合使 用多 种量 化策 略指 导资产 配置 和选 股， 在
严格控 制投 资组 合风 险的 前提下 ，追 求超 越业 绩
比较基 准的 投资 回报 ，力 争实现 基金 资产 的中 长
期稳健 增值 。
投资策 略
本基金 在投 资的 过程 中， 将量化 策略 贯彻 到资 产
配置和 选股 中。 在大 类资 产配置 过程 中， 本基 金
密切关 注反 映宏 观经 济走 向的相 关数 据， 包括 货
币供应 量 、流 动性 、 先导 行业景 气度 、 库存 周期 、
PMI、 工业 生产 增速 、通 胀 水平等 。在 此基 础上 ，
本基金 运用 量化 模型 对上 述各项 指标 的时 间序 列
与股票 市场 指数 时间 序列 的领先 、滞 后关 系进 行
检验， 选出 其中 关系 显著 、稳定 且符 合经 济学 、
金融学 原理 的指 标， 作为 能较好 判断 股市 预期 表
现的指 标。
此外， 本基 金还 将通 过量 化的手 段， 对表 征市 场
情绪和 资金 流向 的诸 多指 标的时 间序 列与 股票 市
场指数 的时 间序 列的 领先 、滞后 关系 进行 检验 。
这些指 标包 括基 金平 均仓 位、期 指高 频数 据、 股
票账户 活跃 度、 分析 师多 空情绪 等。
在综合 考虑 上述 两方 面因 素的基 础上 ，本 基金 将
对权益 类资 产、 固定 收益 类资产 和现 金等 各类 金
融资产 的配 置比 例进 行实 时动态 的调 整， 力求 实
现投资 组合 动态 管理 最优 化。
业绩比 较基 准
中证 800 指 数收 益率 ×50 ％＋中 国债 券总 指数 收
益率× 50 ％
风险收 益特 征
本基金 属于 混合 型证 券投 资基金 ，属 于证 券投 资
基金中 风险 和预 期收 益较 高的品 种， 其风 险和 预
期收益 水平 高于 债券 型基 金和货 币市 场基 金， 低
于股票 型基 金。
基金管 理人 银华基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
转型前 ：
基金简 称 银华成 长股 债 30/70 指数
交易代 码 000062
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2013 年 5 月 22 日
报告期 末基 金份 额总 额 11,007,264.31 份
投资目 标
本基金 力争 对中 证银 华成 长股债 恒定 组 合 30/70
指数进 行有 效跟 踪， 并力 争将本 基金 的净 值增 长
率与业 绩比 较基 准之 间的 日均跟 踪偏 离度 的绝 对银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
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值控制 在 0.35% 以内 ， 年 跟踪误 差控 制 在 4% 以内。
投资策 略
本基金 原则 上采 用完 全复 制法， 按照 成份 证券 在
标的指 数中 的组 成及 其基 准权重 构建 投资 组合 ，
以拟合 、跟 踪标 的指 数的 收益表 现， 并根 据标 的
指数成 份证 券及 其权 重的 变动而 进行 相应 调整 。
基金的 投资 组合 比例 为： 本基金 投资 于中 证银 华
成长股 债恒 定组 合 30/70 指数成 份证 券及 其备 选
成份证 券的 组合 比例 不低 于基金 资产 的 90% ； 投资
于权证 的比 例不 得超 过基 金资产 净值 的 3% ； 本基
金所持 有的 现金 或到 期日 在一年 以内 的政 府债 券
不低于 基金 资产 净值 的 5%。
业绩比 较基 准
中证银 华成 长股 债恒 定组 合 30/70 指 数收 益率
×95% ＋银 行活 期存 款利 率(税后 ) ×5%
风险收 益特 征
本基金 属于 混合 型证 券投 资基金 ，属 于证 券投 资
基金中 风险 和预 期收 益较 高的品 种， 其风 险和 预
期收益 水平 高于 债券 型基 金和货 币市 场基 金， 低
于股票 型基 金。 本基 金为 指数型 基金 ，原 则上 采
用完全 复制 法跟 踪标 的指 数的表 现， 具 有 与标 的
指数所 代表 的市 场组 合相 似的风 险收 益特 征。
基金管 理人 银华基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 转型后
报告期 （ 2016 年4 月 25 日 － 2016 年6 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 -175,112.40
2.本期 利润
-202,179.26
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 -0.0189
4.期末 基金 资产 净值 12,868,495.65
5.期末 基金 份额 净值 1.249
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入 、 投 资 收益 、 其 他收 入( 不含 公允 价值变 动收 益) 扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
2、 上述 本基 金业 绩指 标不 包括持 有人 交易 基金 的各 项费用 ， 例 如： 基 金的 申 购、 赎 回费 等， 计 入
费用后 实际 收益 水平 要低 于所列 数字 。 银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
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3.1 主 要财 务指标
主要财 务指 标 转型前
报告期 （ 2016 年4 月1 日 － 2016 年4 月24 日 ）
1.本期 已实 现收 益 -26,387.28
2.本期 利润
-121,738.80
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 -0.0110
4.期末 基金 资产 净值 13,963,470.57
5.期末 基金 份额 净值 1.269
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入 、 投 资 收益 、 其 他收 入( 不含 公允 价值变 动收 益) 扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
2、 上述 本基 金业 绩指 标不 包括持 有人 交易 基金 的各 项费用 ， 例 如： 基 金的 申 购、 赎 回费 等， 计 入
费用后 实际 收益 水平 要低 于所列 数字 。
3.2 基 金净 值表现 （转 型后）
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
2016 年4
月25 日
至2016
年6 月30
日
-1.58% 0.56% 0.63% 0.59% -2.21% -0.03%
银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
本基金 （转 型后 ） 合 同生 效日期 为2016 年4月25 日 ， 自基金 合同 生效 日起 到本 报告期 末不 满一 年，
按基金 合同 的规 定， 本基 金自基 金合 同生 效起 六个 月为建 仓期 ，建 仓期 结束 时各项 资产 配置 比例
应当符 合基 金合 同约 定 ： 股票投 资比 例为 基金 资产 的0%-95% ， 权证 投资 比例 为基金 资产 净值 的
0%-3% ， 每 个交 易日 日终 在 扣除股 指期 货合 约需 缴纳 的交易 保证 金后 ， 现 金或 者到期 日在 一年 以内
的政府 债券 不低 于基 金资 产净值 的5% 。
3.2 基 金净 值表现 （转 型前）
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
2016 年 4
月 1 日至
2016 年 4
月 24 日
-0.86% 0.40% -1.00% 0.46% 0.14% -0.06%
银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
按基金 合同 的规 定， 本基 金 （转 型前 ） 自 基金 合同 生效起 六个 月为 建仓 期， 建仓期 结束 时本 基金
的各项 资产 配置 比例 已达 到基金 合同 的规 定： 本基 金投资 于债 券等 固定 收益 类金融 工具 的投 资比
例合计 不低 于基 金资 产 的80%， 持有 现金 或到 期日 在 一年以 内的 政府 债券 不低 于基金 资产 净值 的
5%。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介 （转型 前）
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
周大鹏
先生
本基金
的基金
经理
2013 年5
月 22 日
2016 年 4 月
25 日
7 年
硕 士 学 位 。 毕 业 于 中 国 人 民 大 学 。
2008 年 7 月 加盟 银华 基金 管理有 限
公司 ， 曾 担任 银华 基金 管理 有限公 司
量 化 投 资 部 研 究 员 及 基 金 经 理 助 理
等职， 自2011 年9 月26 日 起至2014银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
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年1 月6 日 期间 担任 银华 沪深300 指
数 证券 投资基 金（LOF ）基金 经理 ，
自 2014 年 1 月 7 日起 兼任 银华沪 深
300 指 数分 级证 券投 资基 金 （ 由银 华
沪深 300 指数 证券 投资 基 金（LOF ）
转型） 基金 经理， 自 2012 年8 月23
日起兼 任上 证 50 等权 重交 易型开 放
式 指 数 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 ， 自
2012 年8 月29 日起 兼任 银 华上 证50
等 权 重 交 易 型 开 放 式 指 数 证 券 投 资
基金联 接基 金基 金经 理， 自 2016 年
1 月 14 日起 兼任 银华 恒生 中国企 业
指数分 级证 券投 资基 金基 金经理 。 具
有从业 资格 。国 籍： 中国 。
葛鹤军
先生
本基金
的基金
经理
2014 年10
月 8 日
2016 年 4 月
25 日
6 年
博士学 位 。2008 年至 2011 年就职 于
中诚信 证券 评估 有限 公司 、 中诚信 国
际信用 评级 有限 公司 。2011 年 11 月
加盟银 华基 金管 理有 限公 司， 历任 研
究员、 基金 经理 助理。2014 年 10 月
8 日起兼 任银 华中 证中 票 50 指数 债
券 型证 券投 资基 金(LOF) 、银 华信 用
债 券型 证券投 资基 金（LOF ） 基金 经
理， 自 2015 年 4 月 24 日起 兼任银 华
泰 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金
基金经 理， 自 2015 年 5 月 6 日 起兼
任 银 华 恒 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投
资基金 基金 经理 ， 自 2015 年6 月17
日 起 兼 任 银 华 信 用 双 利 债 券 型 证 券
投资基 金基 金经 理。 具有 从业资 格 。
国籍： 中国 。
注：1 、此 处的 任职 日期 和 离任日 期均 指基 金合 同生 效日或 公司 作出 决定 之日 。
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介 （转型 后）
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
张凯先
生
本 基金
的 基金
经理
2016 年 4
月 25 日
- 6 年
硕士学 位。 毕业 于清 华大 学。2009 年
7 月加 盟银 华基 金管 理有 限公司 ， 曾 担
任 公 司 量 化 投 资 部 金 融 工 程 助 理 分 析
师及基 金经 理助 理职 务， 自 2012 年11
月 14 日起 兼任 银华 中证 等 权重 90 指
数 分 级 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 ， 自
2013 年11 月5 日 起兼任 银 华中证800
等 权 重 指 数 增 强 分 级 证 券 投 资 基 金 基银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
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金经理，自 2016 年4 月7 日起兼 任 银
华 大 数 据 灵 活 配 置 定 期 开 放 混 合 型 发
起 式 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 。 具 有 从
业资格 。国 籍： 中国 。
注：1 、此 处的 任职 日期 和 离任日 期均 指基 金合 同生 效日或 公司 作出 决定 之日 。
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本基金 管理 人在 本报 告期 内严格 遵守 《中 华人 民共 和国证 券法 》、 《中 华人 民共和 国证 券投
资基金 法》 、《 证券 投资 基金运 作管 理办 法》 及其 各项实 施准 则、 《银 华中 证成长 股债 恒定 组合
30/70 指数 证券 投资 基金 基金合 同》 、《 银华 量化 智慧动 力灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金基 金合
同》和 其他 有关 法律 法规 的规定,本 着诚 实信 用、 勤 勉尽责 的原 则管 理和 运用 基金资 产, 在严 格控
制风险 的基 础上,为 基金 份 额持有 人谋 求最 大利 益, 无 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。本 基金 无
违法、 违规 行为 。本 基金 投资组 合符 合有 关法 规及 基金合 同的 约定 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易 制度 的执 行情况
本基金 管理 人根 据中 国证 监会颁 布的 《证 券投 资基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 ，制
定了《 公平 交易 制度 》和 《公平 交易 执行 制度 》等 ，并建 立了 健全 有效 的公 平交易 执行 体系 ，保
证公平 对待 旗下 的每 一个 投资组 合。
在投资 决策 环节 ，本 基金 管理人 构建 了统 一的 研究 平台， 为旗 下所 有投 资组 合公平 地提 供研
究支持 。同 时， 在投 资决 策过程 中， 各基 金经 理、 投资经 理严 格遵 守本 基金 管理人 的各 项投 资管
理制度 和投 资授 权制 度， 保证各 投资 组合 的独 立投 资决策 机制 。
在交易 执行 环节 ， 本 基金 管理人 实行 集中 交易 制度 ， 按照 “ 时间 优先 、 价 格 优先、 比例 分配、
综合平 衡” 的原 则， 确保 各投资 组合 享有 公平 的交 易执行 机会 。
在事后 监控 环节 ，本 基金 管理人 定期 对股 票交 易情 况进行 分析 ，并 出具 公平 交易执 行情 况分
析报告 ；另 外， 本基 金管 理人还 对公 平交 易制 度的 遵守和 相关 业务 流程 的执 行情况 进行 定期 和不
定期的 检查 ，并 对发 现的 问题进 行及 时报 告。
综上所 述， 本基 金管 理人 在本报 告期 内严 格执 行了 公平交 易制 度的 相关 规定 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 ，本 基金 未发 现存在 可能 导致 不公 平交 易和利 益输 送的 异常 交易 行为。
本报告 期内 ，本 基金 管理 人所有 投资 组合 不存 在参 与的交 易所 公开 竞价 同日 反向交 易成 交较银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
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少的单 边交 易量 超过 该证 券当日 成交 量 的5% 的情 况 。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
本基金 使用 量化 策略 进行 资产配 置和 股票 投资 ，并 辅以固 定收 益投 资和 股指 期货等 衍生 品进
行收益 增强 。报 告期 内， 本基金 自 4 月下 旬建 仓的 过程中 ，多 次内 外部 事件 冲击使 得我 们的 策略
经历了 几乎 最不 适应 的市 场环境 ，进 而导 致净 值遭 受了一 定程 度的 损失 ，但 策略的 绩效 表现 仍在
我们的 预期 之内 。我 们将 继续勤 勉投 资， 力争 获得 超越基 准指 数的 收益 率。
过去的 一个 季度 ，A 股市 场在一 系列 内部 和外 部事 件的冲 击下 ，出 现较 大的 震荡。 在季 度初
随着权 威人 士讲 话对 大幅 度经济 刺激 的否 定及 一系 列金融 经济 数据 回落 的背 景下， 投资 者对 国内
全面进 入货 币宽 松的 高预 期落空 ， 一季 度反 弹行 情 也宣告 结束 ； 随后A 股 是 否纳 入 MSCI 指 数、 人
民币贬 值预 期、 英国 退欧 等一系 列事 件， 都对 股票 市场的 走势 短期 产生 了较 大的影 响。 但在 多种
偏负面 的因 素影 响下 ，A 股市场 逐渐 止住 跌势 、顽 强上行 ，表 现颇 为强 势。
展望下 半年 ，随 着英 国退 欧的短 期负 面影 响逐 步被 投资者 消化 甚至 淡忘 ，人 民币汇 率在 央行
的强势 干预 下稳 定有 序的 区间波 动， 叠加 上即 将到 来的一 段宏 观 经 济和 公司 财报数 据的 真空 蜜月
期，A 股市 场有 望在 三季 度有较 为强 势的 表现 。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至2016 年6 月30 日， 银华量 化智 慧动 力灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金份 额净值 为 1.249
元，本 报告 期（2016 年4 月25 日至2016 年 6 月 30 日）份 额净 值增 长率 为-1.58%， 同期 业绩 比
较基准 收益 率 为0.63% 。
截至2016 年4 月24 日， 银华中 证成 长股 债恒 定组 合30/70 指 数证 券投 资基 金份额 净值 为
1.269 元， 本报 告期 （2016 年4 月1 日至2016 年4 月 24 日） 份额 净值 增长 率 为-0.86%， 同期 业
绩比较 基准 收益 率为-1.00%。报 告期 内， 基金 日均 跟 踪误差 控制 在0.35% 之内 ，年化 跟踪 误差 控
制在 4% 之 内。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
报告期 内 （2016 年4 月 25 日至2016 年 6 月 30 日） ， 银华量 化智 慧动 力灵 活配 置混合 型证 券
投资基 金存 在连 续二 十个 工作日 基金 资产 净值 低于 五千万 元的 情况 ，出 现该 情况的 时间 范围 为
2016 年4 月25 日至2016 年6 月30 日。
报告期 内 （2016 年4 月1 日至 2016 年 4 月 24 日 ） 银华中 证成 长股 债恒 定组 合 30/70 指数证
券投资 基金 存在 连续 六十 个工作 日基 金资 产净 值低 于五千 万元 的情 况， 出现 该情况 的时 间范 围为
2015 年2 月4 日至2016 年 4 月24 日。 银华 中证 成 长股债 恒定 组 合30/70 指 数证券 投资 基金 已通银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
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过召开 份额 持有 人大 会的 方式， 于 2016 年4 月25 日转型 为银 华量 化智 慧动 力灵活 配置 混合 型证
券投资 基金 。
§5 投资组 合报告
转 型后 ：
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （%）
1 权益投 资 3,481,013.31 26.33
其中： 股票
3,481,013.31 26.33
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
1,519,050.00 11.49
其中： 债券
1,519,050.00 11.49
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资
产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
1,203,080.36 9.10
8 其他资 产
7,018,402.24 53.08
9 合计
13,221,545.91
100.00
注：由 于四 舍五 入的 原因 ，市值 占总 资产 净值 比例 的分项 之和 与合 计可 能有 尾差。
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 28,976.00 0.23
B 采 矿业 35,761.00 0.28
C 制造业 1,888,521.58 14.68
D 电力 、 热 力、 燃气 及水 生产 和供应 业 18,549.00 0.14
E 建筑业 99,610.96 0.77
F 批发和 零售 业 72,114.79 0.56
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 16,740.96 0.13
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 778,435.00 6.05
J 金融业 149,666.00 1.16
K
房地产 业
46,434.99 0.36
L
租赁和 商务 服务 业
55,274.03 0.43
M 科学研 究和 技术 服务 业 24,760.00 0.19 银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
第 12 页 共 19 页
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 31,551.00 0.25
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
74,775.00 0.58
R 文化、 体育 和娱 乐业
148,459.00 1.15
S 综合 11,384.00 0.09
合计 3,481,013.31 27.05
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的沪 港通 投资股 票投 资组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有沪 港通 股票 投资 。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
1 000728 国元证 券 4,400 73,568.00 0.57
2 300017 网宿科 技 600 40,320.00 0.31
3 300104 乐视网 700 37,037.00 0.29
4 300431 暴风集 团 500 36,250.00 0.28
5 300059 东方财 富 1,400 31,080.00 0.24
6 601989 中国重 工 4,900 31,017.00 0.24
7 300182 捷成股 份 1,800 30,798.00 0.24
8 300253 卫宁健 康 1,200 29,640.00 0.23
9 300147 香雪制 药 2,000 29,460.00 0.23
10 300498 温氏股 份 800 28,976.00 0.23
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 1,519,050.00 11.80
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 1,519,050.00 11.80 银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
第 13 页 共 19 页
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 019504 15 国债 04 15,000 1,519,050.00 11.80
注：本 基金 本报 告期 末仅 持有上 述一 只债 券。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1 本 基金 投资的 前十 名证券 的发 行主体 本期 不存在 被监 管部门 立案 调查， 或在 报
告 编制 日前一 年内 受到公 开谴 责、处 罚的 情形。
5.11.2 本 基金 投资的 前十 名股票 没有 超出基 金合 同规定 的备 选股票 库之 外的情 形。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 2,969.27
2 应收证 券清 算款 7,001,477.78
3 应收股 利 -
4 应收利 息 13,955.19
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 7,018,402.24
银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
第 14 页 共 19 页
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值( 元)
占基金 资产
净值比 例 （% ）
流通受 限情 况说 明
1 000728 国元证 券 73,568.00 0.57 重大事 项
5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，比 例的分 项之 和与 合计 可能 有尾差 。
转 型前 ：
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元）
占基金 总资 产的 比例
（%）
1 权益投 资 3,204,597.95 20.29
其中： 股票
3,204,597.95 20.29
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
11,806,350.00 74.77
其中： 债券
11,806,350.00 74.77
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资
产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
628,103.58 3.98
8 其他资 产
151,386.69 0.96
9 合计
15,790,438.22
100.00
注：由 于四 舍五 入的 原因 ，市值 占总 资产 净值 比例 的分项 之和 与合 计可 能有 尾差。
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 40,066.56 0.29
B 采 矿业 90,906.58 0.65
C 制造业 2,013,629.52 14.42 银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
第 15 页 共 19 页
D 电力、 热力 、 燃 气及 水生 产和供 应 业 86,816.81 0.62
E 建筑业 74,759.26 0.54
F 批发和 零售 业 167,226.15 1.20
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 111,348.74 0.80
H 住宿和 餐饮 业 5,626.24 0.04
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 154,938.85 1.11
J 金融业 29,837.16 0.21
K
房地产 业
207,785.44 1.49
L
租赁和 商务 服务 业
43,879.92 0.31
M 科学研 究和 技术 服务 业 25,294.73 0.18
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 30,978.42 0.22
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
25,353.60 0.18
R 文化、 体育 和娱 乐业
38,131.70 0.27
S 综合 58,018.27 0.42
合计 3,204,597.95 22.95
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的沪 港通 投资股 票投 资组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有沪 港通 股票 投资 。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600201 生物股 份 1,686 51,321.84 0.37
2 300072 三聚环 保 1,689 43,052.61 0.31
3 600521 华海药 业 1,341 36,837.27 0.26
4 601012 隆基股 份 2,979 36,343.80 0.26
5 600376 首开股 份 3,185 33,219.55 0.24
6 000661 长春高 新 287 29,618.40 0.21
7 600881 亚泰集 团 5,126 29,013.16 0.21
8 002018 华信国 际 2,242 27,890.48 0.20
9 600879 航天电 子 1,773 27,126.90 0.19
10 002311 海大集 团 1,715 26,925.50 0.19
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 8,548,650.00 61.22 银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
第 16 页 共 19 页
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 3,257,700.00 23.33
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 可转债 （可 交换 债） - -
7 同业存 单 - -
8 其他 - -
9 合计 11,806,350.00 84.55
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 019518 15 国债 18 55,000 5,499,450.00 39.38
2 018002 国开1302 30,000 3,257,700.00 23.33
3 019504 15 国债 04 30,000 3,049,200.00 21.84
注：本 基 金2016 年4 月24 日仅 持有 上述 三只 债券 。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1 本 基金 投资的 前十 名证券 的发 行主体 本期 不存在 被监 管部门 立案 调查， 或在 报
告 编制 日前一 年内 受到公 开谴 责、处 罚的 情形。
银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
第 17 页 共 19 页
5.11.2 本 基金 投资的 前十 名股票 没有 超出基 金合 同规定 的备 选股票 库之 外的情 形。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 230.85
2 应收证 券清 算款 3,928.48
3 应收股 利 -
4 应收利 息 147,227.36
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 151,386.69
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
注： 本基 金2016 年4 月 24 日未 持有 处于 转股 期 的可转 换债 券。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分
的公允 价( 元)
占基金 资产
净值比 例 （% ）
流通受 限情 况说 明
1 000661 长春高 新 29,618.40 0.21 重大事 项
2 600879 航天电 子 27,126.90 0.19 重大事 项
5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，比 例的分 项之 和与 合计 可能 有尾差 。
§6 开放式 基金份额变动
转型后 ：
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2016 年 4 月 25 日 ）基 金份
额总额
11,007,264.31
报告期 期初 基金 份额 总额 -
报告期 期间 基金 总申 购份 额 -
减:报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 706,959.21
报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-" - 银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
第 18 页 共 19 页
填列）
报告期 期末 基金 份额 总额 10,300,305.10
转型前 ：
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 11,268,918.81
报告期 期间 基金 总申 购份 额 -
减:报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 261,654.50
报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 11,007,264.31
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况 （ 转型后）
注：本 基金 的基 金管 理人 于本报 告期 未运 用固 有资 金投资 本基 金。
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况 （ 转型前）
注：本 基金 的基 金管 理人 于本报 告期 未运 用固 有资 金投资 本基 金。
§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
本基金 管理 人 于2016 年4 月25 日披 露了 《关 于银 华 中证成 长股 债恒 定组 合 30/70 指 数证 券
投资基 金基 金份 额持 有人 大会决 议生 效的 公告 》， 自公告 之日 起， 《银 华中 证成长 股债 恒定 组合
30/70 指数 证券 投资 基金 基金合 同》 失效 ，同 时《 银华量 化智 慧动 力灵 活配 置混合 型证 券投 资基
金基金 合同 》生 效， 基金 名称变 更为 “银 华量 化智 慧动力 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 ”。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
9.1.1 中国 证监 会核 准银 华中证 成长 股债 恒定 组 合30/70 指数 证券 投资 基金 募集的 文件 以及
银华中 证成 长股 债恒 定组 合 30/70 指 数证 券投 资基 金转型 事项 的持 有人 大会 决议向 中国 证监 会备
案的文 件
9.1.2 《银 华量 化智 慧动 力 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金招 募说 明书 》
银华量化智慧动力灵活配置混合 2016 年第 2 季度报告
第 19 页 共 19 页
9.1.3 《银 华量 化智 慧动 力 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金基 金合 同》
9.1.4 《银 华量 化智 慧动 力 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金托 管协 议》
9.1.5 《银 华基 金管 理有 限 公司开 放式 基金 业务 规则 》
9.1.6 本基 金管 理人 业务 资格批 件和 营业 执照
9.1.7 本基 金托 管人 业务 资格批 件和 营业 执照
9.1.8 报告 期内 本基 金管 理人在 指定 媒体 上披 露的 各项公 告
9.2 存 放地 点
上述备 查文 本存 放在 本基 金管理 人或 基金 托管 人的 办公场 所。 本报 告存 放在 本基金 管理 人及
托管人 住所 ，供 公众 查阅 、复制 。
9.3 查 阅方 式
投资者 可免 费查 阅， 在支 付工本 费后 ，可 在合 理时 间内取 得上 述文 件的 复制 件或复 印件 。相
关公开 披露 的法 律文 件， 投资者 还可 在本 基金 管理 人网站 （www.yhfund.com.cn ）查 阅。
银华基金管理有限公司
2016 年7 月19 日
