新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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新 华 安享 惠 金定 期 开放 债 券型 证 券投 资 基金
2016 年第 2 季度 报 告
2016 年 6 月 30 日
基 金管 理人： 新华 基金管 理股 份有限 公司
基 金托 管人： 广发 银行股 份有 限公司
报 告送 出日期 ： 二 〇一六 年七 月十九 日新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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§ 1
重要提示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏 ，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 广发 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2016 年 7 月 18 日复核 了本 报 告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容， 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述 或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和 运用基 金资 产， 但不 保证 基 金一定 盈利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决 策 前应仔 细阅 读 本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自 2016 年 4 月 1 日起 至 6 月 30 日止 。
§ 2
基金产品概况
基金简 称 新华安 享惠 金定 期债 券
基金主 代码 519160
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2013 年 11 月 13 日
报告期 末基 金份 额总 额 226,844,659.95 份
投资目 标
本 基 金 在 严 格 控 制 投 资 风 险 和 增 强 基 金 资 产 流 动 性 的 基
础上， 力争 获取 超过 业绩 比较基 准的 当期 收入 和投 资总回
报。
投资策 略
本基金 的投 资策 略主 要包 括： 期 限配 置策 略、 利率 预期策
略、 类 属品 种配 置策 略以 及证券 选择 策略 。 采 用定 量与定
性相结 合的 研究 方法 ， 深 入分析 市场 利率 发展 方向 、 期限
结构变 化趋 势、 信用 主体 评级水 平以 及单 个债 券的 投资价
值， 积 极主 动进 行类 属品 种配置 及个 券选 择， 谋求 基金资
产的长 期稳 定增 值。 新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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业绩比 较基 准 一年期 银行 定期 存款 税后 收益率+1.2% 。
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 其 长期平 均预 期风 险和 预期 收益率
低于混 合型 基金 、股 票型 基金， 高于 货币 市场 基金 。
基金管 理人 新华基 金管 理股 份有 限公 司
基金托 管人 广发银 行股 份有 限公司
下属分 级 基 金的 基金 简称 新华安 享惠 金定 期债 券 A 类 新华安 享惠 金定 期债 券 C 类
下属 分 级基 金的 交易 代码 519160 519161
报 告 期 末 下 属 分 级 基 金 的 份
额总额
199,443,758.68 份 27,400,901.27 份
§ 3
主要财务指标和基金 净值表现
3.1 主要财务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标
报告期
(2016 年 4 月 1 日-2016 年 6 月 30 日)
新华安 享惠 金定 期债 券
A 类
新华安 享惠 金定 期债 券
C 类
1. 本期 已实 现收 益 2,395,909.54 298,368.24
2. 本期 利润 1,317,984.66 151,772.98
3. 加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0066 0.0055
4. 期末 基金 资产 净值 231,868,846.70 31,497,424.24
5. 期末 基金 份额 净值 1.163 1.150
注： 1 、 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入 、 投 资 收益 、 其 他收 入 （ 不含 公允 价值变 动收 益）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益；
2 、 以 上所 述基 金业 绩指 标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 （例 如基 金申购 费赎 回费
等） ， 记入 费用 后实 际收 益 水平要 低于 所列 数字 。
3.2 基金净值表现 新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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3.2.1 本报告期基金份额净 值增长率及其与同期 业绩 比较基准收益率的比 较
1、 新华安享惠金定 期债 券 A 类：
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－ ③ ②－④
过去三 个月 0.61% 0.07% 0.68% 0.00% -0.07% 0.07%
2、 新华安享惠金定 期债 券 C 类：
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－ ③ ②－④
过去三 个月 0.52% 0.07% 0.68% 0.00% -0.16% 0.07%
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 变 动 的 比
较
新华安 享惠 金定 期开 放债 券型证 券投 资基 金
累计净 值增 长率 与业 绩比 较基准 收益 率的 历史 走势 对比图
(2013 年 11 月 13 日 至 2016 年 6 月 30 日)
1． 新 华安 享惠 金定 期债 券 A 类 ：
注：报 告期 内本 基金 的各 项投资 比例 符合 基金 合同 的有关 约定 。
2． 新 华安 享惠 金定 期债 券 C 类： 新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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注：报 告期 内本 基金 的各 项投资 比例 符合 基金 合同 的有关 约定 。
§ 4
管理人报告
4.1 基金经理（或基金经 理小组）简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期
限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
于泽雨
本基金
基金经
理，新
华基金
管理股
份有限
公司固
定收益
部总
监、新
华纯债
添利债
券型发
起式证
券投资
2013-11-13 - 8
经济学 博士 ，8 年证 券从 业经验 。
历 任 华 安 财 产 保 险 公 司 债 券 研 究
员、 合众 人寿 保险 公司 债券 投资经
理， 于 2012 年 10 月加 入新 华基金
管理股 份有 限公 司。 现 任新 华基金
管 理 股 份 有 限 公 司 固 定 收 益 部 总
监、 新华 纯债 添利 债券 型发 起式证
券投资 基金 基金 经理、 新华 安享惠
金 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投 资 基 金
基金经 理、 新 华信 用增 益债 券型证
券投资 基金 基金 经理、 新华 惠鑫分
级债券 型证 券投 资基 金基 金经理、
新 华 信 用 增 强 债 券 型 证 券 投 资 基
金基金 经理 。 新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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基金基
金经
理、新
华信用
增益债
券型证
券投资
基金基
金经
理、新
华惠鑫
分级债
券型证
券投资
基金基
金经
理、新
华信用
增强债
券型证
券投资
基金基
金经
理。
马英
本基金
基金经
理，新
华财富
金 30 天
理财债
券型证
券投资
基金基
金经
理、新
华壹诺
宝货币
市场基
金基金
经理、
新华活
期添利
货币市
场基金
2016-06-01 - 8
金融学 硕士 ，8 年证 券从 业经验 。
历 任 第 一 创 业 证 券 有 限 责 任 公 司
固定收 益部 业务 董事、 第一 创业摩
根 大 通 证 券 有 限 责 任 公 司 投 资 银
行部副 总经 理 。 2012 年 11 月加入
新华基 金管 理股 份有 限公 司， 历任
固定收 益部 债券 研究 员、 新 华壹诺
宝货币 市场 基金 基金 经理 助理。 现
任新华 财富 金 30 天理 财债 券型证
券投资 基金 基金 经理、 新华 壹诺宝
货币市 场基 金基 金经 理、 新 华活期
添利货 币市 场基 金基 金经 理、 新华
丰 盈 回 报 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理 。 新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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基金经
理、新
华丰盈
回报债
券型证
券投资
基金基
金经
理。
4.2 管理人对报告期内本基 金运作遵规守信情况 的说 明
本报告 期， 新华 基金 管理 股份有 限公 司作 为新 华安 享惠金 定期 开放 债券 型证 券投资 基金 的 管
理人按 照《 中华 人民 共和 国证券 投资 基金 法》 、 《新 华安享 惠金 定期 开放 债券 型证券 投资 基金 基 金
合同》 以及 其它 有关 法律 法规的 规定 ，本 着诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 在
严格控 制风 险的 基础 上为 持有人 谋求 最大 利益 。运 作整体 合法 合规 ，无 损害 基金持 有人 利益 的 行
为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平 交易 制度 的执 行 情况
根据中 国证 监会 颁布 的 《 证券投 资基 金管 理公 司公 平交易 制度 指导 意见 》 （2011 年 修订 ） ， 公
司制定 了 《 新华 基金 管理 股份有 限公 司公 平交 易管 理制度 》 。 制 度的 范围 包括 境内上 市股 票、 债券
的一级 市场 申购 、二 级市 场交易 等所 有投 资管 理活 动，同 时包 括授 权、 研究 分析、 投资 决策 、 交
易执行 等投 资管 理活 动相 关的各 个环 节。
场内交 易， 投资 指令 统一 由交易 部下 达， 并且 启动 交易系 统公 平交 易模 块。 根据公 司制 度 ，
严格禁 止不 同投 资组 合之 间互为 对手 方的 交易 ，严 格控制 不同 投资 组合 之间 的同日 反向 交易 。
场外交 易中 ，对 于部 分债 券一级 市场 申购 、非 公开 发行股 票申 购等 交易 ，交 易部根 据各 投 资
组合经 理申 报的 满足 价格 条件的 数量 进行 比 例 分配 。如有 异议 ，由 交易 部报 投资总 监、 督察 长 、
金融工 程部 和监 察稽 核部 ，再次 进行 审核 并确 定最 终分配 结果 。如 果督 察长 认为有 必要 ，可 以 召
开风险 管理 委员 会会 议， 对公平 交易 的结 果进 行评 估和审 议。 对于 银行 间市 场交易 、固 定收 益 平
台、交 易所 大宗 交易 ，投 资组合 经理 以该 投资 组合 的名义 向交 易部 下达 投资 指令， 交易 部向 银 行
间市场或交 易对手询 价、 成交确认， 并根据 “ 时 间优 先、价格优 先 ” 的原则 保证 各投资组合 获得公
平的交 易机 会。
4.3.2 异常 交易 行为 的专 项 说明 新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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本报告 期， 公司 对不 同组 合不同 时间 段的 同向 交易 价差进 行了 溢价 率样 本的 采集， 通过 平均
溢价率 、 买入/ 卖 出溢 价率 以及利 益输 送金 额等 多个 层面来 判断 不同 投资 组合 之间在 某一 时间 段 是
否存在 违反 公平 交易 原则 的异常 情况 ，未 发现 重大 异常情 况， 且不 存在 报告 期内所 有投 资组 合 参
与的交 易所 公开 竞价 同日 反向交 易成 交较 少的 单边 成交量 超过 该证 券当 日成 交量 的 5% 的 情况 。
4.4 报告期内基金的投资 策略和业绩表现说明
4.4.1 报告 期内 基金 投资 策 略和运 作分 析
4 月份 以来 债券 收益 率曲 线平坦 化上 行： 一方 面由 于信用 风险 和流 动性 的冲 击，短 端估 值 上
升约 30 个 基点。 另一 方面 ， 经济 稳企 迹象 和通 胀数 据推动 长端 收益 率小 幅抬 升。 但 6 月 份之 后基
本面重 回弱 势， 经济 增长 和金融 数据 低于 预期 ，资 金面维 持稳 定， 海外 动荡 导致避 险情 绪上 升 ，
多重利 好因 素带 动 10 年 期 国债和 国开 债回 调 至 2.84% 和 3.19% 。 基金 操作 方面 ， 考 虑到 长端 收益
率水平 吸引 力有 限， 本基 金主要 在短 期品 种当 中寻 找投资 机会 ，重 点关 注省 国资委 百分 之百 控 股
的、负 债率 相对 适中 的、 有一定 竞争 力的 地方 国有 企业发 行的 债券 ，投 资组 合维持 了较 低的 杠 杆
比例和 久期 ，同 时注 意保 持组合 的流 动性 和收 益的 稳定性 。
4.4.2 报告 期内 基金 的业 绩 表现
截至 2016 年 6 月 30 日 ， 本 基金 A 类 份额 净值为 1.163 元， 本 报告 期份 额净 值增 长 率为 0.61% ，
同期比 较基 准的 增长 率为 0.68% ； 本基 金 C 类份 额 净值为 1.150 元， 本报 告 期份额 净值 增长 率为
0.52% ， 同期 比较 基准 的增 长率 为 0.68% 。
4.5 管理人对宏观经济、证 券市场及行业走势的 简要 展望
三季度 预计 收益 率将 呈震 荡走势 。 基 本面看 ， 经 济 “ L ” 型格局下宏 观经 济预 期 变动不 大， 上半
年总体 信贷 扩张 较快 ，当 前房地 产销 售数 据虽 然回 落但投 资仍 能维 持一 定增 速，所 以预 计短 期 经
济趋稳 能持 续。 政策 层面 会采取 宽财 政、 稳货 币的 组合： 一方 面基 建投 资也 会继续 托底 经济 ； 另
一方面 ，货 币政 策进 一步 宽松会 面临 汇率 、通 胀问 题制约 ，操 作上 可能 仍以 公开市 场和 MLF 等
常规工 具为 主。 基金 操作 方面， 考虑 到长 端收 益率 水平吸 引力 有限 ，本 基金 将主要 在短 期品 种 当
中寻找 投资 机会 ，重 点关 注省国 资委 百分 之百 控股 的、负 债率 相对 适中 的、 有一定 竞争 力的 国 有
企业发 行的 债券 ，投 资组 合将维 持较 低的 杠杆 比例 和久期 ，同 时注 意保 持组 合的流 动性 和收 益 的
稳定性 。
新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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4.6 报告期内基金持有人数 或基金资产净值预警 说明
本报告 期本 基金 未出 现连 续二十 个工 作日 基金 份额 持有人 数量 不满 二百 人或 者基金 资产 净 值
低于五 千万 元的 情形 。
§ 5
投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组 合情况
序号 项目 金额( 元)
占基金 总资 产的
比例(%)
1 权益投 资 - -
其中： 股票 - -
2 固定收 益投 资 279,440,382.70 96.69
其中： 债券 279,440,382.70 96.69
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 2,187,086.02 0.76
7 其他各 项资 产 7,385,005.24 2.56
8 合计 289,012,473.96 100.00
5.2 报告期末按行业分类 的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分 类的境内股票投资组 合
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
5.3 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前十名股票投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。 新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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5.4 报告期末按债券品种 分类的债券投资组合
序号 债券品 种 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 150,643,405.00 57.20
5 企业短 期融 资 券 90,359,000.00 34.31
6 中期票 据 36,950,500.00 14.03
7 可转债 （可 交换 债） 1,487,477.70 0.56
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 279,440,382.70 106.10
5.5 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排 序 的前五名债券投 资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比 例 （％ ）
1 122843 11 绥 化债 250,000 25,327,500.00 9.62
2 1280437 12 立 业债 200,000 20,542,000.00 7.80
3 041560060 15 兴发 CP002 200,000 20,168,000.00 7.66
4 011599972
15 鲁 焦化
SCP002
200,000 20,118,000.00 7.64
5 011599879
15 昆钢
SCP005
200,000 20,054,000.00 7.61
5.6 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排 序 的前十名资产支 持证 券投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
报告期 末, 本基 金未 持有 贵 金属。 新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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5.8 报告期末按公允价值占 基金资产净值比例大 小排 序的前五名权证投资 明细
报告期 末， 本基 金未 持有 权证。
5.9 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
5.9.1 报告期末本基金投资 的股指期货持仓和损 益明 细
本报告 期末 本基 金无 股指 期货投 资。
5.9.2 本基金投资股指期货 的投资政策
本基金 合同 中尚 无股 指期 货的投 资政 策。
5.10 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
5.10.1 本期国债期货投 资 政策
本报告 期末 本基 金无 国债 期货投 资政 策。
5.10.2 报告期末本基金 投 资的国债期货持仓和 损益 明细
本报告 期末 本基 金无 国债 期货投 资。
5.10.3 本期国债期货投 资 评价
本报告 期末 本基 金无 国债 期货投 资。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 本报 告期 内， 本基 金投资 的前十 名债 券的 发 行主体 没有出 现被 监管 部 门立案 调查， 或在 报
告编制 日前 一年 内受 到公 开谴责 、处 罚的 情形 。
5.11.2 本 报告 期内 ，本 基 金无股 票投 资。
5.11.3 其他资产构成
序号 名称 金额( 元)
1 存出保 证金 96,876.49
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 7,288,128.75
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 - 新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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8 其他 -
9 合计 7,385,005.24
5.11.4 报告期末持有的处 于 转股期的可转换债券 明细
本报告 期末 本基 金无 处于 转股期 的可 转换 债券 。
5.11.5 报告期末前十名股 票 中存在流通受限情况 的说 明
报告期 末， 本基 金无 股票 投资。
5.11.6 投资组合报告附注 的其他文字描述部分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
§ 6
开放式基金份额变动
单位： 份
项目
新华安 享惠 金定 期债 券
A 类
新华安 享惠 金定 期债 券
C 类
本报告 期期 初基 金份 额总 额 199,443,758.68 27,400,901.27
报告期 基金 总申 购份 额 - -
减： 报 告期 基金 总赎 回份 额 - -
报告期 基金 拆分 变动 份额 - -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 199,443,758.68 27,400,901.27
§7 基金管理人运用固有资 金投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基金 份额变动情况
本基金 管理 人本 报告 期末 未持有 本基 金
7.2 基金管理人运用固有资 金投资本基金交易明 细
本基金 管理 人本 报告 期未 运用固 有资 金投 资本 基金 。 新华安享惠金定期开放债券型证券投资基金 2016 年第 2 季度 报告
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§ 8 影响投资者决策的其他 重要信息
本基金 本报 告期 未有 影响 投资者 决策 的其 他重 要信 息。
§ 9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
（一） 中国 证监 会批 准新 华安享 惠金 定期 开放 债券 型证券 投资 基金 募集 的文 件
（二） 关于 申请 募集 新华 安享惠 金定 期开 放债 券型 证券投 资基 金之 法律 意见 书
（三） 《新 华安 享惠 金定 期 开放债 券型 证券 投资 基金 托管协 议》
（四） 《新 华安 享惠 金定 期 开放债 券型 证券 投资 基金 基金合 同》
（五） 《新 华基 金管 理股 份 有限公 司开 放式 基金 业务 规则》
（六） 更新 的《 新华 安享 惠金定 期开 放债 券型 证券 投资基 金招 募说 明书 》
（七） 基 金管 理人 业务 资 格批件 、营 业执 照和 公司 章程
（八） 基 金托 管人 业务 资 格批件 及营 业执 照
（九） 重 庆市 工商 行政 管 理局 关 于核 准新 华基 金管 理有限 公司 变更 公司 名称 、 变更 住所 的批
复
9.2 存放地点
基金管 理人 、基 金托 管人 住所。
9.3 查阅方式
投资者 可在 营业 时间 内免 费查阅 ， 也 可按 工本 费购 买 复印件 ， 或 通过 本基 金管 理 人网站 查阅 。
新华基金管理股份有 限公 司
二〇一六年七月十九 日
