建信稳定 得利 债 券 型 证券 投 资 基 金
招 募 说 明 书（ 更 新 ） 摘要
2016 年第 2 号
基 金 管理 人： 建 信基 金 管理 有 限责 任 公司
基 金 托管 人 ： 中 国 民生 银 行股 份 有限 公 司
二 零一 六 年 七月 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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【重要 提示】
本 基 金 经 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会2014 年10 月24 日 证 监 许 可
[2014]1126 号 文 注 册 募 集 。 本 基 金 的 基 金 合 同 于2014 年12 月2 日 正 式 生
效。
基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本摘要根据
基金合同和基金招募说 明书编写，并经中国证 监会核准，但中国证监 会对
本基金募集的注册，并 不表明其对本基金的价 值和收益做出实质性判 断或
保证，也不表明投资于本基金没有风险。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基
金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。
本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波
动，投资人在 投 资 本 基金 前 ， 需 充 分 了 解 本 基金 的 产 品 特 性 ， 并 承 担基 金
投资中出现的各类风险 ，包括：因整体政治、 经济、社会等环境因素 对证
券价格产生影响而形成 的系统性风险，个别证 券特有的非系统性风险 ，由
于基金投资人连续大量 赎回基金产生的流动性 风险，基金管理人在基 金管
理实施过程中产生的基 金管理风险，本基金的 特定风险，等等。本基 金是
债券型基金，风险低于 股票型基金、混合型基 金，高于货币市场基金 ，属
于较低风险、较低收益 的品种。投资人 在 进 行投 资 决 策 前 ， 请 仔 细 阅读 本
基金的 《招募说明书》 及 《基金合同》 ， 了解 基金的风险收益特征， 并根据
自身的投资目的、投资 期限、投资经验、资产 状况等判断本基金是否 和自
身的风险承受能力相适应。
基金的过往业绩并不预示其未来表现。基金管理人管理的其他基金的
业绩不构成对本基金业绩表现的保证。
基金合同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人
自依基金合同取得基金 份额，即成为基金份额 持有人和本基金合同的 当事
人，其持有基金份 额 的行 为 本 身 即 表 明 其 对 基金 合 同 的 承 认 和 接 受 ，并 按
照 《基金法》 、 《运作办法》 、 基金合同及其他有关规定享有权利、 承担义务。
基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同。
本招募说明书所载内容截止日为 2016 年 6 月 1 日，有关财务数据和建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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净值表现截止日为 2016 年3 月31 日 （财务数据未经审计） 。 本招募说明书
已经基金托管人复核。
建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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一 、基 金管 理人
（一） 基金管理人概况
名称：建信基金管理有限责任公司
住所：北京市西城区金融大街7号英蓝国际金融中心16层
办公地址：北京市西城区金融大街7号英蓝国际金融中心16 层
设立日期：2005年9月19日
法定代表人： 许会斌
联系人：郭雅莉
电话：010-66228888
注册资本：人民币2亿元
建信基 金管 理有限 责任 公司经 中国 证监会 证监 基金字[2005]158 号文批
准设立。公司的股权结构如下：
股东名称 股权比例
中国建设银行股份有限公司 65%
美国信安金融服务公司 25%
中国华电集团资本控股有限公司 10%
本基金管理人公司治理结构完善，经营运作规范，能够切实维护基金
投资者的利益。股东会 为公司权力机构，由全 体股东组成，决定公司 的经
营方针以及选举和更换 董事、监事等事宜。公 司章程中明确公司股东 通过
股东会依法行使权利， 不以任何形式直接或者 间接干预公司的经营管 理和
基金资产的投资运作。
董事会为公司的决策机构，对股东会负责，并向股东会汇报。公司董
事会由 9 名董事组成，其中 3 名为独立董事。根据公司章程的规定，董事
会行使《公司法》规定 的有关重大事项的决策 权、对公司基本制度的 制定
权和对总裁等经营管理人员的监督和奖惩权。
公司设监 事会，由 6 名监事组成，其中包括 3 名职工代表监事。监事
会向股东会负责，主要 负责检查公司财务并监 督公司董事、高级管理 人员
尽职情况。 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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（二） 主要人员情况
1、 董事 会成员
许会斌先生，董事长。2015 年 3 月起任建信基金管理有限责任公司董
事长。自 2011 年 3 月至 2015 年 3 月出任中国建设银行批发业务总监；自
2006 年 5 月至 2011 年 3 月任中国建设银行河南省分行行长；自 1994 年 5
月至 2006 年 5 月历任中国建设银行筹资储备部副主任， 零售业务部 副总经
理，个人银行部副总经 理，营业部主要负责人 、总经理，个人银行业 务部
总经理，个人银行业务 委员会副主任，个人金 融部总经理。许先生是 高级
经济师，并是国务院特 殊津贴获得者，曾荣获 中国建设银行突出贡献 奖、
河南省五一劳动奖章等奖项。1983 年辽宁财经学院基建财务与信用专业大
学本科毕业。
孙志晨先生，董事。现任建信基金管理有限责任公司总裁，兼建信资
本管理公司董事长。1985 年获东北财经大学经济学学士学位，2006 年获得
长江商学院 EMBA 。 历任中国建设银行总行筹资部证券处副 处长，中国建
设银行总行筹资部、零 售业务部证券处处长， 中国建设银行总行个人 银行
业务部副总经理。
曹伟先生， 董事， 现任中国建设银行个人存款与投资部副总经理。 1990
年获北京师范大学中文 系硕士学位。历任中国 建设银行北京分行储蓄 证券
部副总经理、北京分行 安华支行副行长、北京 分行西四支行副行长、 北京
分行朝阳支行行长、北 京分行个人银行部总经 理、中国建设银行个人 存款
与投资部总经理助理。
张维义先生，董事，现任信安国际北亚副总裁。1990年毕业于伦敦政
治经济学院， 获经济学学士学位， 2012年获得华盛顿大学和复旦大学EMBA
工商管理学硕士。历任新加坡公共服务委员会副处长，新加坡电信国际有
限公司业务发展总监，信诚基金公司首席运营官和代总经理，英国保诚集
团（马来西亚）资产管理公司首席执行官，宏利金融全球副总裁，宏利资
产管理公司（台湾）首席执行官和执行董事。
袁时奋先生， 董事， 现任信安国际有限公司大中华区首席营运官。 1981
年毕业于美国阿而比学 院。历任香港汇丰银行 投资银行部副经理，加 拿大建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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丰业银行资本市场部高 级经理，香港铁路公司 库务部助理司库，香港 置地
集团库务部司库，香港 赛马会副集团司库，信 安国际有限公司大中华 区首
席营运官。
殷红军先生 ， 董事， 现任中国华电 融资租赁有限公司董事长兼 总经理。
１９９８年毕业于首都 经济贸易大学数量经济 学专业，获硕士学位。 历任
中国电力财务有限公司 债券基金部项目经理、 华电集团财务有限公司 投资
咨询部副经理 （主持工 作） 、 中国华电集团公司改制重组办公室副处长、 体
制改革处处长、政策与 法律事务部政策研究处 处长、中国华电集团资 本控
股有限公司副总经理 。
李全先生，独立董事，现任新华资产管理股份有限公司董事总经理。
1985 年毕业于中国人民大学财政金融学院， 1988 年毕业于中国人民银行研
究生部。历任中国人民 银行总行和中国农村信 托投资公 司 职 员 、 正 大国 际
财 务 有 限 公 司 总 经 理 助 理/ 资 金 部 总 经 理 ， 博 时 基 金 管 理 有 限 公 司 副 总 经
理，新华资产管理股份有限公司总经理。
王建国先生， 独立董事， 曾任大新人寿保险有限公司首席行政员, 中银
保诚退休金信托管理有限公司董事, 英 国 保 诚 保 险 有 限 公 司 首 席 行 政 员,
美 国 国 际 保 险 集 团 亚 太 区 资 深 副 总 裁, 美 国 友 邦 保 险( 加拿大) 有 限 公 司 总
裁兼首席行政员等。1989 年获 Pacific Southern University 工商管理硕 士学
位。
伏军先生， 独立董事， 法学博士， 现任对外经济贸易大学法学院教授，
兼任中国法学会国际经 济法学 研 究 会 常 务 理 事、 副 秘 书 长 、 中 国 国 际金 融
法专业委员会副主任。
2、 监事 会成员
王雪玲女士，监事会主席。毕业于清华大学经济管理学院高级工商管
理人员工商管理专业， 高级经济师。历任中国 建设银行山东省分行计 划处
职员；中国建设银行新 疆区分行计划处、信贷 处、风险处和人力部等 副处
长、处长、行长助理、 副行长；中国建设银行 总行机构业务部副总经 理。
2015 年 10 月起任公司监事会主席。
方蓉敏女士， 监事， 现 任信安国际 （亚洲） 有 限公司亚洲区首席律师。
曾任英国保诚集团新市 场发展区域总监和美国 国际集团全球意外及健 康保建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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险副总裁等职务。 方女士 1990 年获新加坡国立大学法学学士学位， 拥有新
加坡、英格兰和威尔斯以及香港地区律师从业资格。
李亦军女士，监事，高级会计师，现任中国华电集团资本控股有限责
任公司机构与风险管理部经理。 1992 年获北京 工业大学工业会计专业学士，
2009 年获中央财经大学会计专业硕士。历任北京北奥有限公司，中进会计
师事务所，中瑞华恒信 会计师事务所，中国华 电集团财务有限公司计 划财
务部经理 助 理 、 副 经 理， 中 国 华 电 集 团 资 本 控股 （ 华 电 财 务 公 司 ） 计划 财
务部经理，中国华电集 团财务有限公司财务部 经理，中国华电集团资 本控
股有限公司企业融资部经理。
吴灵玲女士，职工监事，现任建信基金管理有限责任公司人力资源管
理部总经理兼综合管理部总经理 。1996 年毕业于中国人民大学经济信息管
理系，获得学士学位；2001 年毕业于北京师范大学经济系，获得管理学硕
士学位。历任中国建设 银行总行人力资源部主 任科员，高级经理助理 ，建
信基金管理公司人力资源管理部总监助理，副总监，总监。
安晔先生，职工监事，现任建信基金管理有限责任公司信息技术部总
经理。1995 年毕业于北京工业大学计算机应用专业，获得学士学位。曾任
中国建设银行北京分行 科技部科员、中国建设 银行信息技术管理部主 任科
员、项目经理。2005 年 9 月加入建信基金管理公司，历任基金运营部总监
助理、副总监；信息技术部副总监、总监。
刘颖女士，职工监事，现任建信基金管理有限责任公司监察稽核部副
总经理,英国特许公认会计师公会（ACCA ）资深会员。1997 年毕业于中国
人民大学会计系,获学士学位； 2010 年毕业于 香港中文大学,获工商管理硕士
学位。曾任毕马威华振 会计师事务所高级审计 师、华夏基金管理有限 公司
基金运营部高级经理。 2006 年 12 月至今任职于建信基金管理有限责任公司
监察稽核部。
3、 公司 高管人 员
孙志晨先生，总裁（简历请参见董事会成员） 。
张威威先生， 副总裁。 1997年毕业于大连理工大学， 获学士学位； 2003
年毕业于大连理工大学，获硕士学位。曾任中国建设银行辽宁省分行筹资
处科员、主任科员；中国建设银行总行个人银行业务部主任科员、高级副建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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经理；2005年9 月加入 建信基金管理公司， 历任市场营销部副总监 （主持工
作） 、 总监、 公司首席 市场官等职务。2015 年8月6日起任建信基金管理副总
裁。
曲寅军先生， 副总裁。 1996 年毕业于中国人民大学， 获学士学位； 1999
年毕业于中国人民大学， 获硕士学位。 曾任中国建设银行总行审计部科员、
副主任科员；团委主任 科员；重组改制办公室 高级副经理；行长办公 室高
级副经理。2005 年 9 月起就职于建信基金管理公司，历任董事会秘书兼综
合管理部总监、投资管 理部副总监、专户投资 部总监和公司首席战略 官。
2013 年 8 月至今，任我公司控股子公司建信资本管理有限责任公司董事、
总经理，并于 2015 年 8 月 6 日起任建信基金管理公司副总 裁。
4、 督察 长
吴曙明先生，督察长。1992 年毕业于中南工业大学管理系，获学士学
位；1999 年毕业于财政部财政科学研究所，获经济学硕士学位。1992 年 7
月至 1996 年 8 月在湖南省物资贸易总公司工作； 1999 年 7 月加入中 国建设
银行总行，先后在营业 部、金融机构部、机构 业务部从事信贷业务和 证券
业务，曾任科员、副主 任科员、主任科员、机 构业务部高级副经理等 职。
2006 年 3 月加入建信基金管理公司，担任董事会秘书兼综合管理部总监。
2015 年 8 月 6 日起任建信基金管理公司督察长。
5、 本基 金基金 经理
黎颖芳女士， 硕士。 2000 年 7 月毕业于湖南大学金融保险学院， 同年
进入大成基金管理公司， 在金融工程部、 规划 发展部任职。 2005 年 11 月加
入本公司研究部，历任研究员、高级研究员。2009 年 2 月 19 日至 2011 年
5 月 11 日任建信稳定 增利债券型证券投资基金基金经理；2011 年 1 月 18
日至 2014 年 1 月 22 日 任建信保本混合型证券投资基金基金经理；2012 年
11 月 15 日起任建信纯债债券型证券投资基金基金经理 ； 2014 年 12 月 2 日
起任建信稳定得利债券型证券投资基金基金经理 ； 2015 年 12 月 8 日 起任建
信稳定丰利债券型证券投资基金基金经理 ；2016 年 6 月 1 日起任建 信安心
回报两年定期开放债券型证券投资基金基金经理 。
牛兴华先生，硕士，2008 年毕业于英国卡迪夫大学国际经济、银行与
金融学专业， 同年进入神州数码中国有限公司， 任投资专员； 2010 年 9 月，建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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加入中诚信国际信用评级有限责任公司，担任高级分析师；2013 年 4 月加
入本公司， 任债券研究员。 2014 年 12 月 2 日起任建信稳定得利债券型证券
投资基金拟任基金经理 ； 2015 年 4 月 17 日起 任建信稳健回报灵活配置混合
型证券投资基金基金经理； 2015 年 5 月 13 日 起任建信回报灵活配置混合型
证券投资基金基金经理； 2015 年 5 月 14 日起 任建信鑫安回报灵活配置混合
型证券投资基金基金经理； 2015 年 6 月 16 日 起任建信鑫丰回报灵活配置混
合型证券投资基金基金经理 ； 2015 年 7 月 2 日至 2015 年 11 月 25 日任建信
鑫裕回报灵活配置混合型证券投资基金基金经理 ；2015 年 10 月 29 日起任
建信安心保本二号混合型证券投资基金基金经理； 2016 年 2 月 22 日 起任建
信目标收益一年期债券型证券投资基金基金经理 。
6、 投资 决策委 员会 成员
孙志晨先生，总裁。
梁洪昀先生，金融工程及指数投资部总经理。
钟敬棣先生，固定收益投资部首席固定收益投资官。
李菁，固定收益投资部总经理
姚锦女士，权益投资部副总经理兼研究部首席策略分析师。
顾中汉先生，权益投资部总经理。
许杰先生，权益投资部副总经理。
7、 上述 人员之 间均 不存 在近 亲属关 系。
二 、基 金托 管人
(一) 基金托管人概况
1. 基本情况
名称：中国民生银行股份有限公司（以下简称“中国民生银行” ）
住所：北京市西城区复兴门内大街 2 号
办公地址：北京市西城区复兴门内大街 2 号
法定代表人：洪崎
成立时间：1996 年2 月7 日
基金托管业务批准文号：证监基金字［2004］101 号 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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组织形式： 其他股份有限公司（上市）
注册资本：28,365,585,227 元人民币
存续期间：持续经营
电话：010-58560666
联系人： 罗菲菲
中国民生银行于 1996 年 1 月 12 日在北京正 式成立，是我国首家主要
由非公有制企业入股的 全国性股份制商业银行 ，同时又是严格按照《 公司
法》和《商业银行法》 建立的规范的股份制金 融企业。多种经济成份 在中
国金融业的涉足和实现 规范的现代企业制度， 使中国民生银行有别于 国有
银行和其他商业银行， 而为国内外经济界、金 融界所关注。中国民生 银行
成立二十年来，业务不 断拓展，规模不断扩大 ，效益逐年递增，并保 持了
快速健康的发展势头 。
2000 年12 月19 日， 中国民生银行 A 股股票 （600016）在上海证券交
易所挂牌上市。 2003 年3 月18 日， 中国民生银行 40 亿可转换公司债券在
上交所正式挂牌交易。2004 年11 月8 日， 中国民生银行通过银行间债券市
场成功发行了 58 亿元人民币次级债券， 成为 中国第一家在全国银行间债券
市场成功私募发行次级债券的商业银行。2005 年 10 月 26 日，民生 银行成
功完成股权分置改革， 成为国内首家完成股权 分置改革的商业银行， 为中
国资本市场股权分置改革提供了成功范例。 2009 年11 月26 日， 中国民生
银行在香港交易 所挂牌上市。
中国民生银行自上市以来，按照“团结奋进，开拓创新，培育人才；
严格管理，规范行为， 敬业守法；讲究质量， 提高效益，健康发展” 的经
营发展方针，在改革发 展与管理等方面进行了 有益探索，先后推出了 “大
集中”科技平台、 “两 率”考核机制、 “三卡 ”工程、独立评审制度 、八大
基础管理系统、集中处 理商业模式及事业部改 革等制度创新，实现了 低风
险、快增长、高效益的 战略目标，树立了充满 生机与活力的崭新的商 业银
行形象。
2009 年 6 月，民生银行在 “2009 年中国本土银行网站竞争力评测活
动”中获2009 年中国本土银行网站“最佳服务质量奖” 。
2009 年 9 月，在大连召开的第二届中国中小企业融资论坛上，中国民建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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生银行被评为 “2009 中国中小企业金融服务十佳机构” 。 在 “第十届中国优
秀财经证券网站评选”中，民生银行荣膺“最佳安全性能奖”和“2009 年
度最佳银行网站”两项大奖。
2009 年11 月21 日， 在第四届 “21 世纪亚洲金融年会” 上， 民生银行
被评为“2009 年?亚洲最佳风险管理银行” 。
2009 年12 月9 日,在由 《理财周报》 主办的 “2009 年第二届最受尊敬
银行评选暨2009 年第三届中国最佳银行理财产品评选” 中， 民生银行获得
了“2009 年中国最受尊 敬银行” 、 “最佳服务私人银行” 、 “2009 年最佳零售
银行”多个奖项。
2010 年2 月3 日，在“卓越2009 年度金融理财排行榜”评选活动中，
中国民生银行一流的电 子银行产品和服务获得 了专业评测公司、网友 和专
家的一致好评，荣获卓越 2009 年度金融理财排行榜“十佳电子银行”奖。
2010 年 10 月，在经济观察报主办的“2009 年度中国最佳银行评选”
中， 民生银行获得评委 会奖 —— “中国银行业十年改革创新奖” 。 这一奖项
是评委会为表彰在 公司治理、 激励机制、 风险 管理、 产品创新、 管理 架构、
商业模式六个方面创新表现卓著的银行而特别设立的。
2011 年 12 月，在由中 国金融认证中心（CFCA）联合近 40 家成员行 共
同举办的2011 中国电子银行年会上， 民生银行荣获 “2011 年中国网上银行
最佳网银安全奖” 。这是继 2009 年、2010 年荣获“中国网上银行最佳网银
安全奖”后，民生银行 第三次获此殊荣，是第 三方权威安全认证机构 对民
生银行网上银行安全性的高度肯定。
2012 年 6 月 20 日，在 国际经济高峰论坛上,民生银行贸易金融业务以
其 2011-2012 年度的出色业绩和产品创新最终荣获“2012 年中国卓越贸易
金融银行”奖项。这也是民生银行继 2010 年荣获英国《金融时报》 “中国
银行业成就奖 —最佳贸易金融银行奖”之后第三次获此殊荣。
2012 年11 月29 日， 民生银行在《The Asset》杂志举办的 2012 年度
AAA 国家奖项评选中获得“中国最佳银行-新秀奖” 。
2013 年度, 民生银行荣获中国投资协会股权和创业投资专业委员会年
度中国优秀股权和创业投资中介机构 “最佳资金托管银行” 及由 21 世纪传
媒颁发的2013 年PE/VC 最佳金融服务托管银行奖。 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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2013 年荣获中国内部审计协会民 营企业内部审计优秀企业。
在第八届 “21 世纪亚洲金融年会” 上， 民生银行荣获 “2013 ?亚洲最佳
投资金融服务银行”大奖。
在“2013 第五届卓越竞争力金融机构评选”中，民生银行荣获“2013
卓越竞争力品牌建设银行”奖。
在中国社科院发布的 《中国企业社会责任蓝皮书 （2013） 》 中， 民生 银
行荣获“中国企业上市 公司社会责任指数第一 名” 、 “中国民营企业社 会责
任指数第一名” 、 “中国银行业社会责任指数第一名” 。
在2013 年第十届中国最佳企业公民评选中， 民生银行荣获 “2013 年度
中国最佳企业公民大奖” 。
2013 年还获 得年度品牌金博奖“品牌贡献奖” 。
2014 年获评中国银行业协会 “最佳民生金融奖 ”、“年度公益慈善优
秀项目奖”。
2014 年荣获《亚洲企业管治》 “第四届最佳投资者关系公司 ”大奖和
“2014 亚洲企业管治典范奖 ”。
2014 年被英国《金融时报》 、 《博鳌观察》联合授予 “亚洲贸易金融创
新服务”称号 。
2014 年还 荣获 《亚洲银行家》 “中国最佳中小企业贸易金融银行奖 ”，
获得《21 世纪经济报道》颁发的 “最佳资产管理私人银行 ”奖 ，获评《经
济观察》报“ 年度卓越私人银行”等。
2015 年度， 民生银行在 《金融理财》 举办的 2015 年度金融理财金貔貅
奖评选中荣获“金牌创新力托管银行奖” 。
2015 年度，民生银行荣获《EUROMONEY 》2015 年度“中国最佳实物黄
金投资银行”称号。
2015 年度，民生银行连续第四次获评《企业社会责任蓝皮书（2015）》
“中国银行业社会责任发展指数第一名” 。
2015 年度，民生银行在《经济观察报》主办的 2014-2015 年度中国卓
越金融奖评选中荣获“ 年度卓越创新战略创新 银行”和“ 年 度 卓 越 直销 银
行”两项大奖 。
2、主要人员情况 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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杨春萍：女，北京大学本科、硕士。资产托管部副总经理。曾就职于
中国投资银行总行，意 大利联合信贷银行北京 代表处，中国民生银行 金融
市场部和资产托管部。 历任中国投资银行总行 业务经理，意大利联合 信贷
银行北京代表处代表， 中国民生银行金融市场 部处长、资产托管部总 经理
助理、副总经理等职务 。具有近三十年的金融 从业经历，丰富的外资 银行
工作经验，具有广阔的视野和前瞻性 的战略眼光。
3、基金托管业务经营情况
中国民生银行股份有限公司于 2004 年7 月9 日获得基金托管资格， 成
为《中华人民共和国证 券投资基金法》颁布后 首家获批从事基金托管 业务
的银行。为了更好地发 挥后发优势，大力发展 托管业务，中国民生银 行股
份有限公司资产托管部 从成立伊始就本着充分 保护基金持有人的利益 、为
客户提供高品质托管服 务的原则，高起点地建 立系统、完善制度、组 织人
员。资产托管部目前共有员工 63 人，平均年龄 36 岁，100%员工拥有大学
本科以上学历，80%以上员工具有硕士以上文凭。 基金业务人员 100%都具有
基金从业资格。
中国民生银行坚持以客户需求为导向，秉承“诚信、严谨、高效、务
实”的经营理念，依托 丰富的资产托管经验、 专业的托管业务服务和 先进
的托管业务平台，为境 内外客户提供安全、准 确、及时、高效的专业 托管
服务。截至2016 年3 月31 日，中国民生银行已托管 86 只证券投资基金，
托管的证券投资基金总净值达到 1960.97 亿元。 中国民生银行于 2007 年推
出“托付民生·安享财 富”托管业务品牌，塑 造产品创新、服务专业 、效
益优异、流程先进、践 行社会责任的托管行形 象，赢得了业界的高度 认可
和客户的广泛好评， 深 化了与客户的战略合作。 自 2010 年至今， 中 国民生
银行荣获《金融理财 》杂 志 颁 发 的 “ 最 具 潜 力托 管 银 行 ” 、 “ 最 佳 创新 托
管银行”和“金牌创新力托管银行”奖，荣获《21 世纪经济报道》颁发的
“最佳金融服务托管银行”奖。
建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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三 、相 关服 务机 构
（一） 基金份额发售机构
1.直 销机 构
名称：建信基金管理有限责任公司
住所：北京市西城区金融大街7号英蓝国际金融中心16层
办公地址：北京市西城区金融大街7号英蓝国际金融中心16 层
法定代表人： 许会斌
联系人： 郭雅莉
电话：010-66228800
2. 代销机构
（1）中国建设银行股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 25 号
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼（长安兴融中心）
法定代表人：王洪章
客服电话：95533
网址：www.ccb.com
（2）中国民生银行股份有限公司
注册地址：北京市西城区复兴门内大街 2 号
法定代表人： 洪崎
传真：010-83914283
客户服务电话：95568
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（3）深圳众禄金融控股股份有限公司
注册地址： 深圳市罗湖区深南东路 5047 号发展银行大厦 25 楼 I 、J 单
元
法定代表人：薛峰
客户服务电话: 4006788887
网址：www.zlfund.cn ，www.jjmmw.com 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
14
（4）杭州数米基金销售有限公司
注册地址：浙江省杭州市滨江区江南大道 3588 号恒生大厦 12 楼
法定代表人：陈柏青
客户服务电话: 4000766123
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（5）上海好买基金销售有限公司
注册地址：上海市虹口区场中路 685 弄 37 号 4 号楼 449 室
法定代表人：杨文斌
客户服务电话: 400-700-9665
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（6）上海天天基金销售有限公司
注册地址：上海市徐汇区龙田路 190 号 2 号楼 2 层
法定代表人：其实
客户服务电话: 4001818188
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（7）和讯信息科技有限公司
注册地址：北京市朝阳区朝外大街 22 号泛利大厦 10 层
法定代表人：王莉
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网址：www. Licaike.com
（8）浙江同花顺基金销售有限公司
注册地址：浙江省杭州市文二西路一号元茂大厦 903 室
法定代表人： 凌顺平
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网址：www.5ifund.com
（9）北京晟视天下投资管理有限公司
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法定代表人：蒋煜
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15
（10）北京恒天明泽基金销售有限公司
注册地址：北京市经济技术开发区宏达北路 10 号五层 5122 室
法定代表人：梁越
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（11）上海汇付金融服务有限公司
注册地址：上海市黄浦区西藏中路336号1807-5室
法定代表人：张皛
客户服务电话：400-820-2819
网址：www.chinapnr.com
（12）北京微动利投资管理有限公司
注册地址：北京市石景山区古城西路113号景山财富中心341
法定代表人： 梁洪军
客户服务电话：400-819-6665
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（13）诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公司
注册地址： 上海市虹口区飞虹路360弄9号3724室
法定代表人： 汪静波
客户服务电话：400-821-5399
网址：www.noah-fund.com/
（14）上海陆金所资产管理有限公司
注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路1333号14楼09单元
法定代表人：郭坚
客户服务电话：400-821-9031
网址： www.lufunds.com /
（15）北京乐融多源投资咨询有限公司
注册地址： 北京市朝阳区西大望路1号1号楼16层1603
法定代表人： 董浩
客户服务电话 ：400-068-1176 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
16
网址： www.jimufund.com/
（16）深圳富济财富管理有限公司
注册地址： 深圳市前海深港合作区前湾路1号A 栋201室
法定代表人： 齐小贺
客户服务电话 ：0755-83999913
网址： www.jinqianwo.cn/
（17）珠海盈米财富管理有限公司
注册地址： 珠海市横琴新区宝华路6号105室-3491
法定代表人： 肖雯
客户服务热线：020-89629066
网址：http://www.yingmi.cn/
（18） 招商证券股份有限公司
注册地址：广东省深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38-45 层
办公地址：广东省深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38-45 层
法定代表人：宫少林
客户服务热线：95565、4008888111
网址：www.newone.com.cn
（19） 中信证券股份有限公司
地址：北京市朝阳区亮马桥路48 号中信证券大厦
法定代表人： 张佑君
客服电话：95558
网址：www.citics.com
（20） 中信证券（山东）有限责任公司
注册地址：青岛市崂山区深圳路222号青岛国际金融广场1号楼20层
法定代表人：杨宝林
客服电话：0532-96577
网址：www.zxwt.com.cn
（21） 东北证券股份有限公司
注册地址：长春市 自由大路1138 号
法定代表人：矫正中 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
17
客户服务电话：0431-96688、0431-85096733
网址：www.nesc.cn
（22） 渤海证券股份有限公司
注册地址：天津经济技术开发区第二大街42号写字楼101 室
法定代表人： 王春峰
客户服务电话 ：4006515988
网址：www.bhzq.com
（23） 中泰 证券有限公司
注册地址：山东省济南市经七路86号
法定代表人：李玮
客户服务热线：95538
网址：www.qlzq.com.cn
（24） 信达证券股份有限公司
注册地址： 北京市西城区闹市口大街9号院1号楼信达金融中心
法定代表人： 张志刚
客服热线：400-800-8899
网址：www.cindasc.com
（25） 中信建投证券股份有限公司
住所：北京市朝阳区安立路66号4号楼
办公地址：北京市朝阳门内大街188号
法定代表人：王常青
客户服务电话：400-8888-108
公司网址：www.csc108.com
（26） 中国银河证券股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦 C 座
法定代表人： 陈有安
客户服务电话：4008-888-8888
网址：www.chinastock.com.cn
（27） 国泰君安证券股份有限公司
注册地址：上海市浦东新区商城路618号
建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
18
办公地址：上海市浦东新区银城中路168号上海银行大厦29楼
法定代表人： 万建华
客服电话：400-8888-666
网址：www.gtja.com
（28） 光大证券股份有限公司
住所：上海市静安区新闸路1508 号
法定代表人： 薛峰
客服电话：10108998
网址：www.ebscn.com
（29） 长江证券股份有限公司
住所：武汉市新华路特8号长江证券大厦
法定代表人：胡运钊
客户服务电话：4008-888-999
公司网址：www.95579.com
（30） 兴业证券股份有限公司
注册地址：福州市湖东路268
法定代表人：兰荣
客户服务电话 ：4008888123
网址：www.xyzq.com.cn
（31） 申万宏源西部证券有限公司
注册地址： 新疆维吾尔自治区乌鲁木齐市高新区 （新市区） 北京南路
358号大成国家大厦20楼2005室
法定代表人： 李季
客服电话：4008-000-562
网址：www.hysec.com
（32） 上海证券有限责任公司
注册地址：上海市西藏中路336号
法定代表人：郁忠民
客服电话：021-962518
网址：www.962518.com 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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（33）
海通证券股份有限公司
住所：上海市淮海中路98号
法定代表人：王开国
客户服务电话：400-8888-001，（ 021）962503
网址：www.htsec.com
（34） 申万宏源证券有限公司
办公地址： 上海市徐汇区长乐路989号45层
法定代表人： 李梅
客服电话：95523或4008895523
网址：www.sywg.com
（35） 长城证券有限责任公司
住所：深圳市福田区深南大道6008 号特区报业大厦14、16 、17层
法定代表人：黄耀华
客服电话：0755-82288968
网址：www.cc168.com.cn
（36） 中国中投证券有限责任公司
注册地址： 深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心A 栋第
18层-21层及第04层01.02.03.05.11.12.13.15.16.18.19.20.21.22.23 单元
办公地址：深圳市福田区益田路6003 号 荣 超 商 务 中 心A 栋第04 、18
层至21层
法定代表人：龙增来
开放式基金咨询电话：4006008008
网址：www.china-invs.cn
（37） 安信证券股份有限公司
注册地址： 深圳市福田区金田路2222号安联大厦34层、 28 层A02 单元
办公地址：深圳市福田区益田路6009号新世界商务中心20 层
法定代表人：牛冠兴
客户服务电话：0755－82825555
网址：www.axzq.com.cn
（38） 平安证券 有限责任公司 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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注册地址： 深圳市金田路大中华国际交易广场8楼
法定代表人： 杨宇翔
客服热线：4008866338
网址：stock.pingan.com
（39） 广州证券有限责任公司
注册地址：广州市珠江西路5号广州国际金融中心主塔19 、20层
法定代表人： 邱三发
客服电话：020-88836999
网址：www.gzs.com.cn
（40） 天源证券有限公司
注册地址：深圳市福田区民田路新华保险大厦 18 楼
法定代表人：林小明
客服电话：0755-33331188
网址：www.tyzq.com.cn
（41） 财富证券股份有限公司
注册地址：长沙市芙蓉中路 2 段 80 号顺天国际财富中心 26 层
法定代表人：周晖
客户服务电话：0731-4403340
网址：www.cfzq.com
（42） 中国国际金融股份有限公司
注册地址：北京市建国门外大街1号国贸大厦2座27层及28 层
法定代表人： 丁学东
客户服务热线：400-910-1166
网址：www.cicc.com.cn
（43）中信期货有限公司
地址：深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 13 层
1301-1305、14 层
法定代表人：张皓
客服电话：400 9908 826
网址：http://www.citicsf.com 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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基金管理人可以根据相关法律法规要求，选择其他符合要求的机构代
理销售本基金，并及时公告。
（二） 登记机构
名称：建信基金管理有限责任公司
住所：北京市西城区金融大街7号英蓝国际金融中心16层
法定代表人： 许会斌
联系人：郑文广
电话：010-66228888
（三） 出具法律意见书的 律师事务所
名称：北京德恒律师事务所
住所：北京市西城区金融大街19号富凯大厦B 座12层
负责人： 王丽
联系人： 徐建军
电话：010 －66575888
传真：010 －65232181
经办律师： 徐建军、刘焕志
（四） 审计基金资产的会 计师事务所
名称：普华永道中天会计师事务所有限公司 （特殊普通合伙）
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路1318号星展银行大厦6楼
办公地址： 上海市浦东新区陆家嘴环路1318号星展银行大厦6楼楼
执行事务合伙人：李丹
联系人：陈熹
联系电话：021-23238888
传真：021-23238800
经办注册会计师：薛竞
陈熹
建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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四 、基 金的 名称
建信稳定 得利债券型证券投资基金
五、 基金 的 类型
债券型证券投资基金。
六 、基 金的 投资 目标
在严格控制风险并保持良好流动性的基础上，力争通过主动的组合管
理为投资人创造 较高的当期收入和总回报 。
七 、基 金的 投资 方向
本基金的投资范围为具 有良好流动性的金融工 具，包括国债、央行票
据、金融债、地方政府 债、企业债、公司债、 短期融资券、中期票据 、资
产支持证券、次级债券 、可转债及分离交易可 转债、债券回购、银行 存款
（包括协议存款、 定期存款及其他银行存款） 、 货币市场工具等固定收益金
融工具， 股 票 、 权 证 等权 益 类 资 产 ， 以 及 经 法律 法 规 或 中 国 证 监 会 允许 基
金投资的其他金融工具 （但须符合中国证监会的相关规定） 。
本基金 可持有 可转 债转 股所得 的股票 、因 所持 股票所 派发的 权证 以及
因投资可分离债券而产生的权证， 也可直接从 二级市场上买入股票和权证。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履
行适当程序后，可以将其纳入投资范围。
基金的投资组合比例为 ：本基金对债券资产的 投资比例不低于基金资
产的80% ， 对权益类资 产的投资比例不高于基金资产的20% ； 现金或 者到期
日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的5% 。
八 、基 金的 投资 策略
一 、投 资策略
一）大类资产配置策略
本基金将密切关注股票、债券市场的运行状况与风险收益特征，通过建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
23
自上而下的定性分析和 定量分析，综合分析宏 观经济形势、国家政策 、市
场流动性和估值水平等 因素，判断金融市场运 行趋势和不同资产类别 在经
济周期的不同阶段的相 对投资价值，对各大类 资产的风险收益特征进 行评
估，从而确定固定收益 类资产和权益类资产的 配置比例，并依据各因 素的
动态变化进行及时调整。
二）债券投资策略
本基金通过综合分析国内外宏观经济态势、利率走势、收益率曲线变
化趋势和信用风险变化 等因素，并结合各种固 定收益类资产在特定经 济形
势下的估值水平、预期 收益和预期风险特征， 在符合本基金相关投资 比例
规定的前提下，决定组 合的久期水平、期限结 构和类属配置，并在此 基础
之上实施积极的债券投资组合管理，以获取较高的投资收益。
1、利率预期策略与久期管理
本基金通过对 GDP、CPI、国际收支等国民经济运行指标进行深入的研
究，分析宏观经济运行 的可能情景，并在此基 础上判断包括财政政策 、货
币政策在内的宏观经济 政策取向，对市场利率 水平和收益率曲线未来 的变
化趋势做出预测和判断 ，结合债券市场资金供 求结构及变化趋势，确 定固
定收益类资产的久期配置。
（1）利率预期策略
债券积极投资策略的关键是对未来利率走向的预测。通过对利率的科
学预测和对债券投资组合久期的正确把握，可以提高投资收益。
久期越长，利率变动所引起价格变化越大，久期越短，利率变动所引
起价格变化越小。如果 预计利率会下跌，债券 价格会上涨，则应该加 大长
久期债券的比例，以实 现收益的最大化。相反 ，如果预计利率会上涨 ，债
券价格会下跌，则应该 增加组合中久期较短债 券的比例，以尽可能减 少利
率上涨带来的损失。
（2）收益率曲线配置策略
收益率曲线配置策略是根据对收益率曲线形状变动的预期建立或改变
组合期限结构。要运用 收益率曲线配置策略， 必须先预测收益率曲线 变动
的方向， 然后根据收益率曲线形状变动的情景分析， 构建组合的期限结构。
（3）骑乘策略
建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
24
骑乘策略是一种基于收益率曲线分析对债券组合进行适时调整的债券
投资管理策略。该策略 是指当收益率曲线比较 陡峭时，即相邻期限利 差较
大时，可以买入期限位 于收益率曲线陡峭处的 债券，也即收益率水平 相对
较高的债券，随着持有 期限的延长，债券的剩 余期限将会缩短，此时 债券
的 收益率水平将会较投 资期初有所下降，通过 债券收益率的下滑来获 得资
本利得收益。
2、类属配置策略
类属配置主要包括资产类别选择、各类资产的适当组合以及对资产组
合的管理。本基金将在 利率预期分析及其久期 配置范围确定的基础上 ，通
过 情 景 分 析 和 历 史 预 测 相 结 合 的 方 法 ， “ 自 上 而 下 ” 在 债 券 一 级 市 场 和 二 级
市场，银行间市场和交 易所市场，银行存款、 信用债、政府债券等资 产类
别之间进行类属配置，进而确定具有最优风险收益特征的资产组合。
3、信用债券投资策略
信用债市场整体的信用利差水平和信用债发行主体自身信用状况的变
化都会对信用 债 个 券 的利 差 水 平 产 生 重 要 影 响， 因 此 ， 一 方 面 ， 本 基金 将
从经济周期、国家政策 、行业景气度和债券市 场的供求状况等多个方 面考
量信用利差的整体变化趋势； 另一方面， 本基金还将以内部信用评级为主、
外部信用评级为辅，即 采用内外结合的信用研 究和评级制度，研究债 券发
行主体企业的基本面， 以确定企业主体债的实 际信用状况。具体而言 ，本
基金的信用策略主要包 括信用债券趋势判断、 信用利差分析、持有期 收益
情景模拟和信用债券精 选策略四个方面。本基 金信用债券投资遵循以 下流
程：
（1）信用债券趋势判断
本基金将通过着眼于经济走势、资金利率、信用债供求等影响信用债
市场趋势的因素来分析 未来一段时间内信用债 市场中不同品种、不同 信用
等级债券的收益率变化情况，判断信用债走势。
（2）信用利差分析
在信用债券趋势判断的基础上，本基金将进一步分析和判断信用利差
未来可能发生的变化。 其基本理念是，在历史 利差经验数据的基础上 ，从
上述影响因素入手，对 比当前状况与历史情况 ，判断信用利差所处的 位置建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
25
以及合理位置，若最终 分析结果认为利差将变 动，则积极主动进行资 产调
整组合，把握投资机会或规避损失。
（3）持有期收益情景模拟
持有期收益情景模拟是根据信用利差和基准利率的分析，假设数种可
能发生的情景并赋予各 个情景不同的收益率曲 线形态和收益率变化， 得出
在不同情景下各类信用 债的持有期收益，根据 该模拟结果挑选较优的 组合
配置方案，为投资决策提供参考。
（4）信用债精选策略
本基金将借助公司内部的行业研究员的专业研究能力， 并综合参考 外
部权威、专业研究机构 的研究成果，采用定量 分析与定性分析相结合 的分
析方法对发债主体企业 进行深入的基本面分析 ，并结合债券的发行条 款，
确定信用债的实际信用 风险状况及其信用利差 水平，挖掘并投资于信 用风
险相对较低、信 用 利 差收 益 相 对 较 大 的 优 质 品种 。 定 量 分 析 主 要 用 于分 析
财务状况、 产销数据、 融资能力等方面； 定性分析主要用于分析行业前景、
竞争地位、股东背景、管理能力、偿债支持等。
4、资产支持证券投资策略
资产支持证券主要 包括 资产抵押贷款支持 证券 （ABS ） 、 住 房 抵 押 贷
款 支 持证 券（MBS ）等证 券 品种 。本 基金 将 重点 对 市场 利率 、发 行条款 、
支持资产的构成及质量 、提前偿还率、风险补 偿收益和市场流动性等 影响
资产支持证券价值的因 素进行分析，并辅助采 用蒙特卡洛方法等数量 化定
价模型，评估资产支持证券的相对投资价值并做出相应的投资决策。
三）股票投资策略
在严格控制风险、 保持资产流动性的前提下， 本基金将适度参与股票、
权证等权益类资产的投资，以增加基金收益。
本基金通过 GARP 投 资法选择基本面良好、流动性高、风险低、具有
中长期上涨潜力的股票 进行分散化组合投资， 控制流动性风险和非系 统性
风险，追求股票投资组合的长期稳定增值。
GARP 投资法 重视 投资 价值与 成长潜 力的 平衡 ，一方 面利用 价值 投资
标准筛选低价股票，避 免市场波动时的风险和 股票价格高企的风险； 另一
方面，利用成长性投资可分享高成长收益的机会。
建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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四）权证投资策略
权证为本基金辅助性投资工具，本基金可以主动投资于权证，其投资
原则为有利于加强基金 风险控制，有利于基金 资产增值。本基金将利 用权
证达到控制下跌风险、 增加收益的目的；同时 ，充分发掘权证与标的 证券
之间可能的套利机会， 实现基金资产的增值。 在权证投资中，本基金 将对
权证标的证券的基本面进行研究， 综合考虑权证定价模型、 市场供求关系、
交易制度等多种因素，对权证进行定价。
二、 投 资决策 依据 和程序 投资 决策体 制和 流程
1、 投资 决策体 制
本基金管理人建立了包括投资决策委员会、投资管理部、研究部、交
易部等部门的完整投资管理体系。
投资决策委员会是负责基金资产运作的最高决策机构， 根据基金合同 、
法律法规以及公司有关 规章制度，确定公司所 管理基金的投资决策程 序、
权限设置和投资原则； 确定基金的总体投资方 案；负责基金资产的风 险控
制，审批重大投资事项 ；监督并考核基金经理 。投资管理部及基金经 理根
据投资决策委员会的决策， 构建投资组合、 并负责组织实施、 追踪和调整，
以实现基金的投资目标。 研究部提供相关的投 资策略建议和证券选择建议。
交易部根据基金经理的 交易指令，进行基金资 产的日常交易，对交易 情况
及时反馈。
2、 投资 流 程
（1）研究分析
基金管理人的研究和投 资部 门广泛地参考和利 用外部的研究成果，了
解国家宏观货币和财政 政策，对资金利率走势 及债券发行人的信用风 险进
行监测， 并建立相关研究模型。 基金管理人的研究部门撰写宏观策略报告、
利率监测报告、债券发 行人资信研究报告以及 拟投资上市公司投资价 值分
析报告等，作为投资决策的重要依据。
基金管理人的研究和投 资部门定期或不定期举 行投资研究联席会议，
讨论宏观经济环境、利 率走势、债券发行人信 用级别变化以及拟投资 上市
公司情况等相关问题，作为投资决策的依据。
（2）投资决策 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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投资决策委员会根据基金合同、相关法律法规以及公司有关规章制度
确定基金的投资原则以 及基金的资产配置比例 范围，审批总体投资方 案以
及重大投资事项。
基金经理根据投资决策委员会确定的投资对象、投资结构、持仓比例
范围等总体投资方案， 并结合研究人员提供的 投资建议、自己的研究 与分
析判断、以及基金申购 赎回情况和市场整体情 况，构建并优化投资组 合。
对于超出权限范围的投 资，按照公司权限审批 流程，提交主管投资领 导或
投资决策委员会审议。
（3）交易执行
交易部接受基金经理下达的交易指令。交易部接到指令后，首先应对
指令予以审核，然后再 具体执行。基金经理下 达的交易指令不明确、 不规
范或者不合规的，交易 部可以暂不执行指令， 并即时通知基金经理或 相关
人员。
交易部应根据市场情况随时向基金经理通报交易指令的执行情况及对
该项交易的判断和建议，以便基金经理及时调整交易策略。
（4）投资 回顾
绩效评估小组定期对基金绩效进行评估。基金经理定期向投资决策委
员会回顾前期投资运作 情况，并提出下期的操 作思路，作为投资决策 委员
会决策的参考。
九 、基 金的 业绩 比较 基准
1、 本 基金 投资业 绩比 较基准
本基金的业绩比较基准为 ：中债综合全价（总值）指数 。
2、 选 择比 较基准 的理 由
中债综合全价（总值）指数由中央国债登记结算公司编制，该指数旨
在综合反映债券全市场 整体价格和投资回报情 况。该指数涵盖了银行 间市
场和交易所市场，成份 券种包括除资产支持债 券 和部分在交易所发行 上市
的债券以外的其他所有 债券，具有广泛的市场 代表性，能够反映债券 市场建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
28
总体走势，适合作为本基金的业绩比较基准。
如果今后法律法规发生变化，或指数编制单位停止编制该指数、更改
指数名称，或有更权威 的、更能为市场普遍接 受的业绩比较基准推出 ，本
基金管理人经与基金托 管人协商一致，本基金 可以在报中国证监会备 案后
变更业绩比较基准并及时公告。
十 、基 金的 风险 收益 特征
本基金为债券型基金，其风险和预期收益水平低于股票型基金、混合
型基金，高于货币市场基金。
十 一、 基金 的投 资组 合报 告
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误
导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个 别及
连带责任。
基金托管人中国 民生银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016
年 4 月 18 日复核了本 报告中的财务指标、 净值表现和投资组合报告等内容，
保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
本投资组合报告所载数据截至 2016 年 3 月 31 日，本报告所列财务数
据未经审计。
1、 报告 期末基 金资 产组 合情 况
序号 项目 金额（元）
占基金总资产的
比例（% ）
1 权益投 资 45,068,610.15 9.98
其中： 股票
45,068,610.15 9.98
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
388,574,670.02 86.00
其中： 债券
388,574,670.02 86.00
资产支 持证 券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中： 买 断式 回购 的买 入返 售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
11,358,225.86 2.51
8 其他资 产
6,812,532.05 1.51
9 合计
451,814,038.08
100.00 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
29
2、 报告 期末按 行业 分类 的股 票投资 组合
2.1 报 告期 末按 行业分类 的 境内 股票 投资 组合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例 （% ）
A 农、林 、牧 、渔 业 3,742,600.00 0.85
B 采矿业 - -
C 制造业 33,481,959.00 7.57
D
电力、 热力、 燃气 及水 生
产和供 应业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 1,275,600.00 0.29
G 交通运 输 、 仓 储和 邮政 业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输 、 软 件和 信息 技
术服务 业
- -
J 金融业 3,046,500.00 0.69
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 1,823,763.15 0.41
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利 、 环 境和 公共 设施 管
理业
235,188.00 0.05
O
居民服 务 、 修 理和 其他 服
务业
- -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 1,463,000.00 0.33
S 综合 - -
合计 45,068,610.15 10.19
注：以 上行 业分 类 以 2016 年 3 月 31 日 的中 国证 监 会行业 分类 标准 为依 据。2.2
报 告期 末按行 业分 类的 沪 港通 股票投 资组 合
本基金 本报 告期 未投 资沪 港通股 票。
3、 报告 期末按 公允 价值占 基金 资产净 值比 例大小 排序 的前十 名股 票投
资 明细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（% ）
1 601012 隆基股 份 400,000 5,060,000.00 1.14 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
30
2 002099 海翔药 业 444,200 4,566,376.00 1.03
3 600195 中牧股 份 196,300 3,729,700.00 0.84
4 600075 新疆天 业 320,300 3,398,383.00 0.77
5 002242 九阳股 份 170,000 3,095,700.00 0.70
6 600958 东方证 券 150,000 3,046,500.00 0.69
7 002630 华西能 源 250,000 2,732,500.00 0.62
8 300203 聚光科 技 80,000 2,096,000.00 0.47
9 600146 商赢环 球 70,000 1,890,700.00 0.43
10 002458 益生股 份 40,000 1,877,600.00 0.42
4、 报告 期末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合
序号 债 券 品 种 公允价值（元） 占基金资产净值比例 （% ）
1 国家债 券 20,036,000.00 4.53
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策
性金融 债
- -
4 企业债 券 284,025,017.50 64.22
5
企业短 期融
资券
30,036,000.00 6.79
6 中期票 据 53,600,000.00 12.12
7
可转债 （可
交换债 ）
877,652.52 0.20
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 388,574,670.02 87.86
5、 报告 期末按 公允 价值占 基金 资产净 值比 例大小 排名 的前五 名债 券投
资 明细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元）
占基金资产净
值比例（% ）
1 1180192 11 本 溪债 300,000 34,635,000.00 7.83
2 122230 12 沪 海立 336,270 34,508,027.40 7.80
3 1282446 12 国 航股MTN1 300,000 31,896,000.00 7.21
4 122852 10 玉溪 02 300,000 31,350,000.00 7.09
5
01150300
8
15 中 石化
SCP008
300,000 30,036,000.00 6.79
6、 报告期末按公允价 值占基金资产净值比例 大小排名的前十名资产
支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
31
7、 报告期末按公允价 值占基金资产净值比例 大小排序的前五名贵金
属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8、 报告期末按公允价 值占基金资产净值比例 大小排名的前五名权证
投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
9、 报告 期末本 基金 投资 的 国 债期货 交易 情况说 明
9.1 本 期国 债期 货投资政 策
本基金报告期内未投资于国债期货。
9.2 报 告期 末本 基金投资 的国 债期货 持仓 和损益 明细
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
9.3 本 期国 债期 货投资评 价
本基金报告期内未投资于国债期货。
10、 投资 组合 报告附注
10.1 本基金 该报 告期 内投 资前十 名证 券的 发行 主体 均无被 监管 部门 立案 调查 和
在报告 编制 日前 一年 内受 到公开 谴责 、处 罚。
10.2 基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的投资范围。
10.3 其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保 证金 183,660.31
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 6,453,474.91
5 应收申 购款 175,396.83
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 6,812,532.05
10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
32
10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 未存 在流 通受 限的 情况。
十 二、 基金 的业 绩
基金业绩截至日为 2016 年 3 月 31 日。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，
但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风
险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告期净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
（1）建信稳定得利债券 A ：
阶 段
基金净值
收益率①
基金净值
收益率标
准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①—③
②—④
2014 年 12 月 2 日－
2014 年12 月31 日
0.40% 0.07% -0.86% 0.17% 1.26% -0.10%
2015 年 1 月 1 日－
2015 年12 月31 日
12.35%
0.33%
4.19%
0.08%
8.16%
0.25%
2016 年 1 月 1 日－
2016 年3 月31 日
-0.62% 0.27% 0.31% 0.07% -0.93% 0.20%
2014 年 12 月 2 日－
2016 年3 月31 日
12.10%
0.31%
3.61%
0.09%
8.49%
0.22%
（2）建信稳定得利债券 C ：
阶 段
基金净值
收益率①
基金净值
收益率标
准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①—③
②—④
2014 年 12 月 2 日－
2014 年12 月31 日
0.30% 0.07% -0.86% 0.17% 1.16% -0.10%
2015 年 1 月 1 日－
2015 年12 月31 日
11.86%
0.32%
4.19%
0.08%
7.67%
0.24%
2016 年 1 月 1 日－
2016 年3 月31 日
-0.62% 0.28% 0.31% 0.07% -0.93% 0.21%
2014 年 12 月 2 日－
2016 年3 月31 日
11.50%
0.31%
3.61%
0.09%
7.89%
0.22%
建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
33
十 三、 基金 的费 用概 览
（ 一） 申购费与赎回费
1、申购费
投资人在申购本基金A 类基金份额时， 收取申购费用 ， 申购费率随申购
金额增加而递减； 投 资人 可以多次申购本基金 ，申购费用按 每 日 累 计申 购
金额确定申购费率， 以 每笔申购申请单独计算 费用。 本基金C 类基金份额不
收取申购费。
本基金的申购费率如下表所示：
费 用种 类 A 类基 金份额 C 类基 金份额
申购费率
M<100 万元
0.8%
0%
100 万元≤M<300 万元
0.5%
300 万元≤M<500 万元
0.3%
M ≥500 万元 每笔 1000 元
注：M 为每 日累 计申 购金 额
本基金的申购费用应在 投资人申购A 类基金份额时收取， 不列入基金财
产，主要用于本基金的市场推广、销售、注册登记等各项费用。
2、赎回费
本基金的赎回费率按照持有时间递减， 即相关 基金份额持有时间越长，
所适用的赎回费率越低，具体赎回费率如下表所示：
费 用种 类 情形 费率
A 类赎回费率
N < 7 天 1.5%
7天≤N ＜30天 0.75% 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
34
30天≤N ＜1年 0.1%
1年≤N <2 年 0.05%
N ≥ 2年
0
C 类赎回费率
N < 7 天 1.5%
7天≤N ＜30天 0.75%
N ≥30 天
0
注： N 为基 金份 额持有 期 限；1 年指365天。
赎回费用由赎回基金份额的基金份额持有人承担，并按照持有期限的
不同将赎回费按照不同 比例计入基金财产，赎 回费用的其余部分用于 支付
注册登记费和其他必要的手续费。 对于持有期 少于 30 日的基金份额所收取
的赎回费， 赎回费用全额进入基金财产； 对于持有期长于 30 日但少于 3 个
月的基金份额所收取的赎回费， 赎回费用 75%归入基金财产； 对于持有期长
于3 个月但小于 6 个月的基金份额所收取的赎回费， 赎回费用 50% 归 入基金
财产；对于持有期长于 6 个月的基金份额 所收取的赎回费，赎回费用 25%
归入基金财产。 基 金 管理 人 可 以 按 照 《 基 金 合同 》 的 相 关 规 定 调 整 申购 费
率或收费方式，或者调 低赎回费率，基金管理 人最迟应于新的费率或 收费
方式实施日前 2 日在至少一家中国证监会指定媒介及基金管理人网站公告。
（ 二） 申购份 数与 赎回金 额的 计算方 式
1、申购份额的计算
申 购 本 基 金 的 申 购 费 用 采 用 前 端 收 费 模 式 （ 即 申 购 基 金 时 缴 纳 申 购
费），投资人 的 申 购 金额 包 括 申 购 费 用 和 净 申购 金 额 。 申 购 份 额 的 计算 方建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
35
式如下：
净申购金额 =申购金额/（1＋申购费率）
申购费用=申购金额-净申购金额
申购份数=净申购金额/申购当日基金份额净值
申购份额计算结果按照四舍五入方法，保留到小数点后两位， 由此产
生的误差计入基金财产 。
例一：某 投资人投资5 万元申购本基金的A 类 基金份额，假设申 购当 日
基金份额净值为1.05元，则可得到的申购份额为：
净申购金额=50000/ （1+0.8% ）=49603.17 元
申购费用=50000-49603.17=396.83 元
申购份额=49603.17/1.05=47241.11 份
即： 投资人投资5万元申购本基金的A 类基金份额， 假设申购当日A 类基金
份额净值为1.05 元，则其可得到47241.11 份A 类基金份额。
例二：某 投资 人 投资5 万元申购 本基 金的C 类 基金份额 ，假 设申购 当 日
基金份额净值为1.05元，则可得到的申购份额为：
净申购金额=50000/ （1+0% ）=50000 元
申购费用=50000-50000=0 元
申购份额=50000/1.05=47619.05 份
即： 投资人投资5万元申购本基金的C 类基金份额， 假设申购当日C 类基金
份额净值为1.05 元，则其可得到47619.05 份C 类基金份额。
2、赎回净额的计算
基金份额持有人在赎回本基金时缴纳赎回费，基金份额持有人的赎回
净额为赎回金额扣减赎回费用。其中： 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
36
赎回总金额= 赎回份额? 赎回当日基金 份额净值
赎回费用= 赎回总金额? 赎回费率
净赎回金额= 赎回总金额? 赎回费用
赎回费用以人民币元为单位，计算结果按照四舍五入方法，保留到小
数点后两位；赎回净额 结果按照四舍五入方法 ，保留到小 数 点 后 两 位， 由
此产生的误差计入基金财产。
例一：某 投资人赎回本基金 10000 份 A 类基 金份额，赎回适用费率为
0.1% ，假设赎回当日 A 类基金份额净值为 1.148 元，则其可得净赎 回金额
为：
赎回总金额＝10000×1.148＝11480 元
赎回费用＝11480×0.1% ＝11.48 元
净赎回金额＝11480－11.48 ＝11468.52 元
即： 投资人 赎回本基金 10000 份 A 类基金份额， 假设赎回当日 A 类基
金份额净值为 1.148 元，则可得到的净赎回金额为 11468.52 元。
例二：某 投资人赎回本基金 10000 份 C 类基 金份额，假设持有期大于
20 天，则赎回适用费率为 0% ，假设赎回当日 C 类基金份额净值 为 1.148
元，则其可得净赎回金额为：
赎回总金额＝10000×1.148＝11480 元
赎回费用＝11480×0% ＝0 元
净赎回金额＝11480－0 ＝11480.00 元
即： 投资人 赎回本基金 10000 份 C 类基金份额， 假设赎回当日 C 类基
金份额净值为 1.148 元，持有期大于 20 天 ， 则 可 得 到 的 净 赎 回 金 额 为
11480.00 元。
3、基金份额净值计算
基金份额净值单位为人民币元，计算结果保留到小数点后三位，小数
点后第四位四舍五入。
T 日的基金份额净值在当天收市后计算，并在 T+1 日内公告。遇 特殊建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
37
情况，经中国证监会同意，可以适当延迟计算或公告。
（ 三） 基金费用的种类
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、基金销售服务费：本基金从 C 类基金资产中计提的销售服务费；
4、 《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
5 、 《 基 金 合 同 》 生 效 后与 基 金 相 关 的 会 计 师 费、 律 师 费 、 仲裁费和诉
讼费；
6、基金份额持有人大会费用；
7、基金的证券交易费用；
8、基金的银行汇划费用；
9、 按照国家有关规定和 《基金合同》 约定， 可以在基金财产中列支的
其他费用。
（ 四） 基金费用计提方 法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 0.7% 年费率计提。 管理费 的
计算方法如下：
H ＝E× 0.7 %÷ 当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理
人向基金托管人发送基 金管理费划款指令，基 金托管人复核后于次月 前 5
个工作日内从基金财产 中一次性支付给基金管 理人。若遇法定节假日 、公
休假等,支付日期顺延。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.2% 的年费率计提。 托管 费
的计算方法如下：
H ＝E× 0.2%÷ 当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值 建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
38
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理
人向基金托管人发送基 金托管费划款指令，基 金托管人复核后于次月 前 5
个工作日内从基金财产 中一次性支取。若遇法 定节假日、公休日等, 支付日
期顺延。
3. 销售服务费
本基金 A 类基金份额 不收取销售服务费， C 类基金份额的销售服务费
年费率为 0.4% 。
销售服务费计算方法如下，按 C 类基金份额基金资产净值计提：
H ＝E ×0.4% ÷当年天 数
H 为 C 类基金份额每日应计提的销售服务费
E 为 C 类基金份额前一日基金资产净值
基金销售服务费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金
管理人向基金托管人发 送基金销售服务费 划 款指 令 ， 基 金 托 管 人 复 核后 于
次月前 5 个工作日内从基金财产中划出，经登记机构分别支付给各个基金
销售机构。
上述“ （一 ） 基金费用 的种类中第 4－8 项费用” ， 根据有关法规及 相应
协议规定，按费用实际 支出金额列入当期费用 ，由基金托管人从基金 财产
中支付。
（ 五） 不列入基金费用 的项目
1、 基金管 理人和基金 托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支
出或基金财产的损失；
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、 《基金合同》生效前的相关费用；
4、 其他根据相关法律 法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用
的项目。
（ 六） 基金税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，依照国家法律法规的规定履行
纳税义务。
建信稳定得利债券型证券投资基金招募说明书（更新） 摘要
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十 四、 对招 募说 明书 更新 部分 的说 明
1、更新了“四、基金托管人”的基本情况及相关业务经营情况。
2、 在 “五、 相关服务 机构” 中， 更新了相关 代销机构的信息； 更新了
基金份额登记机构的信息。
3 、更新了“九、基金 的投资” ，更新了基金 投资组合报告，并经基 金
托管人复核。
4、更新了“十、基金的业绩” ，并经基金托管人复核。
5 、更新了“二十二、 其他应披露事项” ，添 加了期间涉及本基金和 基
金管理人的相关临时公告。
建 信基 金管理 有限 责任公 司
二〇一六 年 七月 十 九日
