万家新利灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书摘要
基 金 管 理 人 ： 万家 基 金 管 理 有 限公 司
基 金 托 管 人 ： 中国 建 设 银 行 股 份有 限 公 司
二 〇一 六年 七月
万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
重要提 示
万 家 新 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 由 万 家 城 市 建 设 主 题 纯 债 债 券 型 证券
投资基金转型而来。 2015 年 5 月 19 日万家城市建设主题纯债债券型证券投资基金
基 金 份 额 持 有 人 大 会 以 通 讯 方 式 召 开 ， 大 会 审 议 并 通 过 了 《 关 于 修 改 万 家 城 市 建
设主题纯债债券型证券投资基金基金合同有关事项的议案》 ， 内容包括万家城市建
设 主 题 纯 债 债 券 型 证 券 投 资 基 金 变 更 名 称 、 修 改 基 金 投 资 目 标 、 投 资 范 围 、 投 资
策略、 收益分配方式和修订基金合同等事项。 自持有人大会决议生效之日起， 《万
家 城 市 建 设 主 题 纯 债 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 》 失 效 且 《 万 家 新 利 灵 活 配 置
混合型证券投资基金基金合同》同时生效。
本 基 金 管 理 人 保 证 招 募 说 明 书 的 内 容 真 实 、 准 确 、 完 整 。 本 招 募 说 明 书 经中
国证监会 备 案 ， 但 中 国 证 监 会 对 本 基 金 的 备 案 ， 并 不 表 明 其 对 本 基 金 的 价 值 和 收
益作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。
本 基 金 投 资 于 证 券 市 场 ， 基 金 净 值 会 因 为 证 券 市 场 波 动 等 因 素 产 生 波 动 ，本
基 金 在 投 资 运 作 过 程 中 可 能 面 临 各 种 风 险 ， 包 括 ： 因 整 体 政 治 、 经 济 、 社 会 等 环
境因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险， 个别证券特有的非系统性风险，
基 金 管 理 人 在 基 金 管 理 实 施 过 程 中 产 生 的 基 金 管 理 风 险 ， 本 基 金 的 特 定 风 险 等 。
本 基 金 特 定 风 险 包 括 ： 本基金部 分 资 产 投 资 于 中 小 企 业 私 募 债 券 、 证 券 公 司 短期
公司债券， 无 法 完 全 规 避 这类品种 的 流 动 性 风 险 和 信 用 风 险 ； 相 对 于 不 投 资 中 小
企 业 私 募 债 券 、 证 券 公 司 短 期 公 司 债 券 的 混 合 型 基 金 而 言 ， 本 基 金 预 期 风 险 水 平
相对更高 。 本 基 金 是 混 合 型 基 金 ， 风 险 高 于 货 币 市 场 基 金 和 债 券 型 基 金 但 低 于 股
票 型 基 金 ， 属 与 中 高 风 险 、 中 高 预 期 收 益 的 证 券 投 资 基 金 。 投 资 有 风 险 ， 投 资 人
在 投 资 本 基 金 之 前 ， 请 仔 细 阅 读 本 基 金 的 招 募 说 明 书 和 基 金 合 同 ， 全 面 认 识 本 基
金 的 风 险 收 益 特 征 和 产 品 特 性 ， 充 分 考 虑 自 身 的 风 险 承 受 能 力 ， 并 对 于 申 购 基 金
的 意 愿 、 时 机 、 数 量 等 投 资 行 为 作 出 独 立 决 策 。 在 投 资 人 作 出 投 资 决 策 后 ， 基 金
投资运作与基金净值变化引起的投资风险，由投资人自行负责。
基金的过 往 业 绩 并 不 预 示 其 未 来 表 现 。 基 金 管 理 人 所 管 理 的 其 它 基 金 的 业绩
并不构成对本基金业绩表现的保证。
本 基 金 管 理 人 承 诺 依 照 恪 尽 职 守 、 诚 实 信 用 、 谨 慎 勤 勉 的 原 则 管 理 和 运 用基万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
金财产，但不保证投资本基金一定盈利，也不保证最低收益。
本招募说明书(更新)所载内容截止日为2016 年5 月19 日,有关财务数据和净
值表现截止日为2015 年3 月31 日(财务数据未经审计)。
一、基 金管理人
(一)基金管理人概况
名称：万家基金管理有限公司
住所：中国（上海）自由贸易试验区浦电路 360 号8 层（名义楼层 9 层）
办公地址： 中国 （上海 ） 自由贸易试验区浦电路 360 号8 层 （名义楼层 9 层）
法定代表人：方一天
成立日期：2002 年8 月23 日
批准设立机关及批准设立文号：中国证监会证监基字【2002】44 号
经营范围：基金募集；基金销售；资产管理和中国证监会许可的其他业务
组织形式：有限责任公司
注册资本：壹亿元
存续期间：持续经营
联系人：兰剑
电话：021-38909626
传真：021-38909627
万家基金管理有限公司于 2002 年 8 月 23 日 正式成立，注册资本 1 亿元人民
币。目前管理二十六只开放式基金，分别为万家 180 指数证券投资 基金、万家增
强 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 行 业 优 选 混 合 型 证 券 投 资 基 金 （LOF ） 、万家
货 币 市 场 证 券 投 资 基 金 、 万 家 和 谐 增 长 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 双 引 擎 灵 活 配
置 混 合 型 证 券 基 金 、 万 家 精 选 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 稳 健 增 利 债 券 型 证 券 投
资 基 金 、 万 家 中 证 红 利 指 数 证 券 投 资 基 金 （LOF ） 、 万 家 添 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金
（LOF ） 、 万 家 中 证 创 业 成 长 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 万 家 信 用 恒 利 债 券 型 证 券 投
资 基 金 、 万 家 日 日 薪 货 币 市 场 证 券 投 资 基 金 、 万 家 强 化 收 益 定 期 开 放 债 券 型 证 券
投资基金、 万家上证 50 交易型开放式指数证券投资基金、 万家新利灵活配置混合
型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 双 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 现 金 宝 货 币 市 场 证 券 投 资
基金、 万 家 瑞 丰 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 瑞 兴 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投
资 基 金 、 万 家 品 质 生 活 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 瑞 益 灵 活 配 置 混 合 型
证 券 投 资 基 金 、 万 家 新 兴 蓝 筹 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 瑞 和 灵 活 配 置万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
2
混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 颐 达 保 本 混 合 型 证 券 投 资 基 金 和 万 家 颐 和 保 本 混 合 型
证券投资基金。
(二)主要人员情况
1、基金管理人董事会成员
董 事 长 方 一 天 先 生 ， 大 学 本 科 ， 学 士 学 位 ， 先 后 在 上 海 财 政 证 券 公 司 、 中国
证监会系统、 上证所信息网络有限公司任职，2014 年10 月加入万家基金管理有限
公司，2014 年 12 月起任公司 董事，2015 年 2 月起任公司总经理，2015 年 7 月起
任公司董事长 。
董事马永春先生，政治经济学硕士学位，曾任新疆自治区党委政策研究室科
长 ， 新 疆 通 宝 投 资 有 限 公 司 总 经 理 ， 新 疆 对 外 经 贸 集 团 总 经 理 ， 新 疆 天 山 股 份 有
限公司董事，现任新疆国际实业股份有限公司副董事长兼总经理。
董事袁西存先生，中共党员，研究生，工商管理学硕士，曾任莱钢集团财务
部 科 长 ， 副 部 长 ， 中 泰 证 券 股 份 有 限 公 司 计 划 财 务 部 总 经 理 ， 现 任 中 泰 证 券 股 份
有限公司财务总监。
独 立 董 事 黄 磊 先 生 ， 中 国 民 主 建 国 会 成 员 ， 经 济 学 博 士 ， 教 授 ， 曾 任 贵 州财
经 学 院 财 政 金 融 系 教 师 、 山 东 财 经 大 学 金 融 学 院 院 长 、 山 东 省 政 协 常 委 ， 现 任 山
东 财 经 大 学 资 本 市 场 研 究 中 心 主 任 、 山 东 金 融 产 业 优 化 与 区 域 管 理 协 同 创 新 中 心
副 主 任 、 山 东 省 人 大 常 委 、 山 东 省 人 大 财 经 委 员 会 委 员 、 教 育 部 高 校 金 融 类 专 业
教学指导委员会委员。
独 立 董 事 张 伏 波 先 生 ， 经 济 学 博 士 ， 曾 任 上 海 申 佳 船 厂 科 员 、 浙 江 省 经 济建
设 投 资 公 司 副 经 理 、 国 泰 君 安 证 券 股 份 有 限 公 司 总 裁 助 理 、 兴 安 证 券 有 限 责 任 公
司 副 总 经 理 、 上 海 证 券 有 限 责 任 公 司 副 总 经 理 、 海 证 期 货 有 限 公 司 董 事 长 、 亚 太
资源有限 公司董事，现任玖源化工（集团）有限公司董事局副主席。
独 立 董 事 朱 小 能 先 生 ， 中 共 党 员 ， 哲 学 博 士 ， 教 授 。 曾 任 华 东 理 工 大 学 商学
院 讲 师 、 中 央 财 经 大 学 中 国 金 融 发 展 研 究 院 硕 士 生 导 师 、 副 教 授 、 博 士 生 导 师 ，
上 海 财 经 大 学 金 融 学 院 副 教 授 、 博 士 生 导 师 ， 现 任 上 海 财 经 大 学 金 融 学 院 教 授 、
博士生导师。
2、基金管理人监事会成员
监 事 会 主 席 李 润 起 先 生 ， 硕 士 学 位 ， 经 济 师 。 曾 任 宏 源 证 券 股 份 有 限 公 司文万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
3
艺 路 营 业 部 客 户 主 管 、 公 司 投 行 部 项 目 经 理 ， 新 疆 国 际 实 业 股 份 有 限 公 司 证 券 事
务代表，现任新疆国际实业股份有限公司董事会秘书兼副总经理。
监 事 张 浩 先 生 ， 中 共 党 员 ， 管 理 学 博 士 ， 先 后 任 职 于 山 东 东 银 投 资 管 理 有限
公 司 、 山 东 省 国 有 资 产 控 股 有 限 公 司 。 现 任 山 东 省 国 有 资 产 投 资 控 股 有 限 公 司 综
合部（党委办公室）部长（主任） 。
监 事 李 丽 女 士 ， 中 共 党 员 ， 硕 士 ， 中 级 讲 师 ， 先 后 任 职 于 中 国 工 商 银 行 济南
分行、济南卓越外语学校、山东中医药大学。2008 年 3 月起加入本公司，现任公
司综合管理部总监。
监 事 蔡 鹏 鹏 女 士 ， 本 科 ， 先 后 任 职 于 北 京 幸 福 之 光 商 贸 有 限 公 司 、 北 方 之星
数码技术 （北京） 有限公司、 路通资讯香港有限公司，2007 年 4 月起加入本公司，
现任公司机构理财部总监。
监 事 陈 广 益 先 生 ， 中 共 党 员 ， 硕 士 学 位 ， 先 后 任 职 于 苏 州 市 对 外 贸 易 公 司、
兴业全球基金管理有限公司，2005 年 3 月起任职于万家基金管理有限公司，现任
公司 基金运营部总监。
3、基金管理人高级管理人员
董事长：方一天先生（简介请参见基金管理人董事会成员）
总经理：方一天先生（简介请参见基金管理人董事会成员）
副总经理：李杰先生，硕士研究生。1994 年至2003 年任职于国泰君安证券，
从事行政管理、 机构客 户开发等工作；2003 年至2007 年任职于兴安证券， 从事营
销管理工作； 2007 年至 2011 年任职于齐鲁证券， 任营业部高级经理、 总经理 等职。
2011 年加入本公司，曾任综合管理部总监、董事会秘书、总经理助理，2013 年 4
月起任公司副总经理，2014 年10 月至2015 年 2 月期间代任公司总经理。
督 察 长 ： 兰 剑 先 生 ， 法 学 硕 士 ， 律 师 、 注 册 会 计 师 ， 曾 在 江 苏 淮 安 知 源 律师
事务所、 上海和华利盛律师事务所从事律师工作，2005 年10 月进入万家基金管理
有限公司工作，2015 年4 月起任公司督察长。
4、本基金基金经理简历
莫海波， 投资研究部总监，MBA ，2010 年进入财富证券责任有限公司， 任分析
师、投资经理助理；2011 年进入中银国际证券有限责任公司基金，任分析师、环
保行业研究员、 策略分 析师、 投资经理。2015 年3 月加入万家基金管理有限公司 ，万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
4
现 任 投 资 研 究 部 总 监 、 万 家 和 谐 增 长 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 精 选 混 合 型 证 券
投 资 基 金 基 金 经 理 、 万 家 行 业 优 选 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 品 质 生 活 灵 活 配 置
混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 瑞 兴 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 新 利 灵 活 配
置混合型证券投资基金、万家新兴蓝筹灵活配置混合型证券投资基金基金经理。
高翰昆，英国诺 丁汉大学硕士。2009 年 7 月加入万家基金管理有限公司，历
任 研 究 部 助 理 、 交 易 员 、 交 易 部 总 监 助 理 、 交 易 部 副 总 监 ， 现 任 公 司 万 家 新 利 灵
活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 双 引 擎 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 现
金 宝 货 币 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 双 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 增 强 收 益 债 券 型
证 券 投 资 基 金 、 万 家 瑞 丰 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 瑞 益 灵 活 配 置 混 合
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 、 万 家 瑞 和 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 万 家 颐 达 保
本混合型证券投资基金、万家颐和保本混合型证券投资基金基金经理 。
原基金经理：
朱虹，自本基金成立时至 2014 年5 月任本基金基金经理。
苏谋东，自2014 年5 月24 日至2015 年 12 月24 日任本基金基金经理。
5、投资决策委员会成员
（1）权益投资决策委员会
主
任：黄海
委
员：莫海波、李文宾、白宇、卞勇
黄海先生，公司总经理助理、投资总监。
莫海波先生，投资研究部总监、基金经理。
李文宾先生，研究总监助理。
白宇先生，交易部总监。
卞勇先生，量化投资部总监、基金经理。
（2）固收投资决策委员会
主
任：方一天
委
员：唐俊杰、苏谋东、白宇、陈广益
方一天先生，公司董事长兼总经理。
唐俊杰先生，固定收益部总监，基金经理。
苏谋东先生，固定收益部副总监，基金经理。 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
5
白宇先生，交易部总监。
陈广益先生，基金运营部总监。
6、上述人员之间不存在近亲属关系。 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
6
二 、基 金托管人
一、基金托管人情况
（一）基本情况
名称：中国建设银行股份有限公司(简称：中国建设银行)
住所：北京市西城区金融大街 25 号
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院1 号楼
法定代表人：王洪章
成立时间：2004 年09 月17 日
组织形式：股份有限公司
注册资本：贰仟伍佰亿壹仟零玖拾柒万柒仟肆佰捌拾陆元整
存续期间：持续经营
基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基字[1998]12 号
联系人：田
青
联系电话：(010)6759 5096
中国建设银行成立于 1954 年 10 月，是 一家国内领先、国际知名的大型股份
制商业银行，总部设在北京。 中国建设银行于 2005 年 10 月在香 港联合交易所挂
牌上市( 股 票 代 码 939) ，于 2007 年 9 月 在 上 海 证 券 交 易 所 挂 牌 上 市( 股 票 代 码
601939) 。
2015 年 6 月末， 本集团资产总额 182,192 亿元，较上年末增长 8.81%；客户
贷款和垫款总额 101,571 亿元，增长 7.20% ；客户存款总额 136,970 亿元，增长
6.19%。 净利润1,322 亿元， 同比增长0.97%； 营业收入3,110 亿元， 同比增长8.34%，
其中， 利息净收入同比增长 6.31%， 手续费及佣金净收入同比增长 5.76%。 成本收
入比23.23%， 同比下降 0.94 个百分点。 资本充足率 14.70%， 处于同业领先地位。
物理与电子渠道协同发展。总行成立了渠道与运营管理部，全面推进渠道整合；
营业网点“三综合”建设取得新进展，综合性网点达到1.44万个，综合营销团队
达到19,934个、 综合柜员占比达到84%， 客户可在转型网点享受 便捷舒适的 “一站
式”服务。加快打造电子银行的主渠道建设，有力支持物理渠道的综合化转型，万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
7
电子银行和自助渠道账务性交易量占比达94.32% ，较上年末提高6.29 个百分点；
个人网上银行客户、 企业网上银行客户、 手机银行客户分别增长8.19% 、10.78%和
11.47% ；善融商务推出精品移动平台，个人商城手机客户端“建行善融商城”正
式上线。
转型重点业务快速发展。2015年6月末，累计承销非金融企业债务融资工具
2,374.76 亿元，承销金额继续保持同业第一；证券投资基金托管只数和新发基金
托管只数均列市场第一，成为首批香港基金内地销售代理人中唯一一家银行代理
人；多模式现金池、票据池、银联单位结算卡等战略性产品市场份额不断扩大，
现金管理品牌“禹道”的市场影响力持续提升；代理中央财政授权支付业务、代
理中央非税收入收缴业务客户数保持同业第一，在同业中首家按照财政部要求实
现中央非税收入收缴电子化上线试点。 “鑫存管” 证券客户保证金第三方存管客户
数3,076 万户，管理资金总额7,417.41亿元，均为行业第一。
2015年上半年，本集团各方面良好表现，得到市场与业界广泛认可，先后荣
获国内外知名机构授予的40多项重要奖项。在英国《银行家》杂志2015 年“世界
银行1000强排名” 中， 以一级资本总额继续位列全球第2； 在美国 《 福布斯》 杂志
2015年全球上市公司2000强排名中继续位列第2； 在美国 《财富》 杂 志2015年世界
500 强排名第29位，较上年上升9位；荣获美国《环球金融》杂志颁发的“2015年
中国最佳银行”奖项；荣获中国银行业协会授予的“年度最具社会责任 金融机构
奖”和“年度社会责任最佳民生金融奖”两个综合大奖。
中 国 建 设 银 行 总 行 设 投 资 托 管 业 务 部 ， 下 设 综 合 处 、 基 金 市 场 处 、 证 券 保 险
资 产 市 场 处 、 理 财 信 托 股 权 市 场 处 、QFII 托 管 处 、 养 老 金 托 管 处 、 清 算 处 、 核 算
处、 监督稽核处等9个职能处室， 在上海设有投资托管服务上海备份中心， 共有员
工210 余人。 自2007年起， 托管部连续聘请外部会计师事务所对托管业务进行内部
控制审计，并已经成为常规化的内控工作手段。
（二）主要人员情况
赵 观 甫 ， 投 资 托 管 业 务 部 总 经 理 ， 曾 先 后 在 中 国 建 设 银 行 郑 州 市 分 行 、 总 行
信贷部、 总行信贷 二部、 行长办公室工作， 并在中国建设银行河北省分行营业部、
总 行 个 人 银 行 业 务 部 、 总 行 审 计 部 担 任 领 导 职 务 ， 长 期 从 事 信 贷 业 务 、 个 人 银 行
业务和内部审计等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
8
张 军 红 ， 投 资 托 管 业 务 部 副 总 经 理 ， 曾 就 职 于 中 国 建 设 银 行 青 岛 分 行 、 中 国
建 设 银 行 总 行 零 售 业 务 部 、 个 人 银 行 业 务 部 、 行 长 办 公 室 ， 长 期 从 事 零 售 业 务 和
个人存款业务管理等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。
张力铮， 投资托管业务部副总经理， 曾就职于中国建设银行总行建筑经济部、
信 贷 二 部 、 信 贷 部 、 信 贷 管 理 部 、 信 贷 经 营 部 、 公 司 业 务 部 ， 并 在 总 行 集 团 客 户
部 和 中 国 建 设 银 行 北 京 市 分 行 担 任 领 导 职 务 ， 长 期 从 事 信 贷 业 务 和 集 团 客 户 业 务
等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。
黄 秀 莲 ， 投 资 托 管 业 务 部 副 总 经 理 ， 曾 就 职 于 中 国 建 设 银 行 总 行 会 计 部 ， 长
期从事托管业务管理等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。
（三）基金托管业务经营情况
作 为 国 内 首 批 开 办 证 券 投 资 基 金 托 管 业 务 的 商 业 银 行 ， 中 国 建 设 银 行 一 直 秉
持 “ 以 客 户 为 中 心 ” 的 经 营 理 念 ， 不 断 加 强 风 险 管 理 和 内 部 控 制 ， 严 格 履 行 托 管
人 的 各 项 职 责 ， 切 实 维 护 资 产 持 有 人 的 合 法 权 益 ， 为 资 产 委 托 人 提 供 高 质 量 的 托
管 服 务 。 经 过 多 年 稳 步 发 展 ， 中 国 建 设 银 行 托 管 资 产 规 模 不 断 扩 大 ， 托 管 业 务 品
种 不 断 增 加 ， 已 形 成 包 括 证 券 投 资 基 金 、 社 保 基 金 、 保 险 资 金 、 基 本 养 老 个 人 账
户、QFII 、 企 业 年 金 等 产 品 在 内 的 托 管 业 务 体 系 ， 是 目 前 国 内 托 管 业 务 品 种 最 齐
全的商业银行之一。截至 2015 年末，中国建设银行已托管 556 只证券投资基金。
中 国 建 设 银 行 专 业 高 效 的 托 管 服 务 能 力 和 业 务 水 平 ， 赢 得 了 业 内 的 高 度 认 同 。 中
国建设银行自2009 年至今连续五年被国际权威杂志 《全球托管人》 评为 “中国最
佳托管银行” 。
二、基金托管人的内部控制制度
（一）内部控制目标
作 为 基 金 托 管 人 ， 中 国 建 设 银 行 严 格 遵 守 国 家 有 关 托 管 业 务 的 法 律 法 规 、 行
业 监 管 规 章 和 本 行 内 有 关 管 理 规 定 ， 守 法 经 营 、 规 范 运 作 、 严 格 监 察 ， 确 保 业 务
的 稳 健 运 行 ， 保 证 基 金 财 产 的 安 全 完 整 ， 确 保 有 关 信 息 的 真 实 、 准 确 、 完 整 、 及
时，保护基金份额持有人的合法权益。
（二）内部控制组织结构
中 国 建 设 银 行 设 有 风 险 与 内 控 管 理 委 员 会 ， 负 责 全 行 风 险 管 理 与 内 部 控 制 工
作 ， 对 托 管 业 务 风 险 控 制 工 作 进 行 检 查 指 导 。 投 资 托 管 业 务 部 专 门 设 置 了 监 督 稽万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
9
核 处 ， 配 备 了 专 职 内 控 监 督 人 员 负 责 托 管 业 务 的 内 控 监 督 工 作 ， 具 有 独 立 行 使 监
督稽核工作职权和能力。
（三）内部控制制度及措施
投 资 托 管 业 务 部 具 备 系 统 、 完 善 的 制 度 控 制 体 系 ， 建 立 了 管 理 制 度 、 控 制 制
度 、 岗 位 职 责 、 业 务 操 作 流 程 ， 可 以 保 证 托 管 业 务 的 规 范 操 作 和 顺 利 进 行 ； 业 务
人 员 具 备 从 业 资 格 ； 业 务 管 理 严 格 实 行 复 核 、 审 核 、 检 查 制 度 ， 授 权 工 作 实 行 集
中 控 制 ， 业 务 印 章 按 规 程 保 管 、 存 放 、 使 用 ， 账 户 资 料 严 格 保 管 ， 制 约 机 制 严 格
有效；业 务 操 作 区 专 门 设 置 ， 封 闭 管 理 ， 实 施 音 像 监 控 ； 业 务 信 息 由 专 职 信 息 披
露 人 负 责 ， 防 止 泄 密 ； 业 务 实 现 自 动 化 操 作 ， 防 止 人 为 事 故 的 发 生 ， 技 术 系 统 完
整、独立。
三、基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序
（一）监督方法
依 照 《 基 金 法 》 及 其 配 套 法 规 和 基 金 合 同 的 约 定 ， 监 督 所 托 管 基 金 的 投 资 运
作。 利用自行开发的 “托管业务综合系统 —— 基金监督子系统” ， 严格按照现行法
律 法 规 以 及 基 金 合 同 规 定 ， 对 基 金 管 理 人 运 作 基 金 的 投 资 比 例 、 投 资 范 围 、 投 资
组 合 等 情 况 进 行 监 督 ， 并 定 期 编 写 基 金 投 资 运 作 监 督 报 告 ， 报 送 中 国 证 监 会 。 在
日 常 为 基 金 投 资 运 作 所 提 供 的 基 金 清 算 和 核 算 服 务 环 节 中 ， 对 基 金 管 理 人 发 送 的
投资指令、基金管理人对各基金费用的提取与开支情况进行检查监督。
（二）监督流程
1. 每 工 作 日 按 时 通 过 基 金 监 督 子 系 统 ， 对 各 基 金 投 资 运 作 比 例 控 制 指 标 进 行
例行监控 ， 发 现 投 资 比 例 超 标 等 异 常 情 况 ， 向 基 金 管 理 人 发 出 书 面 通 知 ， 与 基 金
管理人进行情况核实，督促其纠正，并及时报告中国证监会。
2. 收 到 基 金 管 理 人 的 划 款 指 令 后 ， 对 涉 及 各 基 金 的 投 资 范 围 、 投 资 对 象 及 交
易对手等内容进行合法合规性监督。
3. 根 据 基 金 投 资 运 作 监 督 情 况 ， 定 期 编 写 基 金 投 资 运 作 监 督 报 告 ， 对 各 基 金
投 资 运 作 的 合 法 合 规 性 、 投 资 独 立 性 和 风 格 显 著 性 等 方 面 进 行 评 价 ， 报 送 中 国 证
监会。
4. 通 过 技 术 或 非 技 术 手 段 发 现 基 金 涉 嫌 违 规 交 易 ， 电 话 或 书 面 要 求 基 金 管 理
人进行解释或举证，并及时报告中国证监会。 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
10
万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
11
三、相 关 服务机构
(一)基金份额发售机构
1、直销机构
本基金直销机构为万家基金管理有限公司以及本公司的网上交易平台。
住所、办公地址：上海市浦东新区浦电路 360 号陆家嘴投资大厦 9 层
法定代表人：方一天
联系人：李忆莎
电话：(021)38909771
传真：(021)38909798
客户服务热线：400-888-0800；95538 转 6
投资人可以通过本公司网上交易系统办理本基金的开户、 申购及赎回等业务,
具体交易细则请参阅本公司网站公告。网上交易网址：
https://trade.wjasset.com/
2、代销机构
(1)场外代销机构
(1)场外代销机构
1)中国建设银行股份有限公司
客户服务电话：95533
网址：www.ccb.com
(2)中国国际金融有限公司
客户服务电话：010-65051166
网址：www.cicc.com.cn
(3）中国建设银行股份有限公司
客户服务电话：95533
网址： www.ccb.com
(4）交通银行股份有限公司
客户服务电话：95559 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
12
网址：www.bankcom.com
(5）中信建投证券有限责 任公司
客服电话：400-888-8108
网址：www.csc108.com
(6）中国中投证券有限公司
客户服务电话：95532
网址：www.china-invs.cn
(7）上海浦东发展银行股份有限公司
客户服务电话：95528
网址：www.spdb.com.cn
(8）中泰证券股份 有限公司
客服电话：95538
网址：www.zts.com.cn
(9）上海证券有限责任公司
客户服务电话：400-891-8918，021-962518
网址：www.962518.com
(10）国泰君安证券股份有限公司
客服电话：400-888-8666
网址：www.gtja.com
(11）东吴证券股份有限公司
客户服务电话：4008601555
网址：www.dwzq.com.cn
(12）信达证券股份有限公司
客户服务电话：400-800-8899
网址：www.cindasc.com
(13）天相投资顾问有限公司
客户服务电话：010-66045566
公司网站： www.txsec.com
（14）中航证券有限公司
万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
13
客服电话：400-88-95335
公司网站： http://www.scstock.com
(15）五矿证券有限公司
客户服务电话：400-184-0028
网址：http://wkzq.com.cn
(16）山西证券股份有限公司
客户服务电话：400-666-1618
网址：www.sxzq.com
(17）申万宏源证券有限公司
客服电话：95523 或4008895523
网址：www.swhysc.com
(18）申万宏源西部证券有限公司
客户服务电话：400-800-0562
网址：www.hysec.com
(19）海通证券股份有限公司
客服电话：95553 或拨打各城市营业网点咨询电话
公司网址：www.htsec.com
(20）中银国际证券有限责任公司
客户服务电话：4006208888
网址： www.bocichina.com
(21）中国银河证券股份有限公司
客户服务电话：400-888-8888
网址：www.chinastock.com.cn
(22）江海证券有限公司
客户服务热线：400-666-2288
网址：www.jhzq.com.cn
(23）中信证券股份有限公司
客户服务电话：95558
网址：www.cs.ecitic.com 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
14
(24)中信证券（山东）有限责任公司
客服电话：95548
网址：www.citicssd.com
(25)中国光大银行股份有限公司
客服电话：95595
网址：www.cebbank.com
(26)爱建证券有限责任公司
网址：www.ajzq.com
客户服务电话： 4001-962-502
(27)华福证券有限责任公司
客服电话：400-88-96326
网址：www.gfhfzq.com.cn
(28)财富证券有限公司
联系电话：0731-84403319
网址：www.cfzq.com
(29)东北证券股份有限公司
客服电话：95360
网址：www.nesc.cn
(30)兴业证券股份有限公司
客服电话：95562
网址：www.xyzq.com.cn
(31)华鑫证券有限责任公司
客服电话：400-109-9918
网址：www.cfsc.com.cn
(32)东海证券股份有限公司
客服电话:95531
网址:www.longone.com.cn
(33)华龙证券有限责任公司
客户服务或投诉电话：96668 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
15
公司网址：www.hlzqgs.com
(34)泉州银行股份有限公司
客服电话：400-889-6312
公司网站：www.qzccbank.com
(35)招商证券股份有限公司
客服电话：95565
网址：www.newone.com.cn
（36）北京钱景财富投资管理有限公司
客户服务电话：400-893-6885
网址：fund.qianjing.com
（37）上海汇付金融服务有限公司
客户服务电话： 400-820-2819
网址： https://tty.chinapnr.com/
（38）中信期货有限公司
客户服务电话：400-990-8826
网址：www.citicsf.com
（39）北京乐融多源投资咨询有限公司
客户服务电话： 400-068-1176
网址： www.jimubox.com
（40）国金证券股份有限公司
客户服务电话：400-660-0109
网址：www.gjzq.com.cn
（41）大泰金石投资管理有限公司
客户服务电话：021-22267982
网址：www.dtfortune.com
（42）诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公司
客户服务电话：400-821-5399
网址： www.noah-fund.com
（43 ）盈米财富管理有限公司 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
16
客户服务电话：020-89629066
网址：www.yingmi.cn
（44 ）深圳市新兰德证券投资咨询有限公司
客户服务电话：400-166-1188
网址：http://8.jrj.com.cn/
（45 ）杭州数米基金销售有限公司
客户服务电话：400-076-6123
网址：www.fund123.cn
（46 ）上海好买基金销售有限公司
客户服务电话：400-700-9665
网址： www.ehowbuy.com
（47 ）中证金牛（北京）投资咨询有限公司
客服电话：400-8909-998
网址：www.jnlc.com
（48 ）和讯信息技术有限公司
客户服务电话：400-920-0022
网址： licaike.hexun.com
（49 ）奕丰金融服务（深圳）有限公司
客服电话：400-684-0500
网址：www.ifastps.com.cn
（50 ）浙江金观诚财富管理有限公司
客服电话：400-068-0058
网址：www.jincheng-fund.com
（51 ）深圳富济财富管理有限公司
客服电话：0755-83999907
网址：www.jinqianwo.cn
（52）上海陆金所资产管理有限公司
客服电话： 4008-219-031
网址： www.lufunds.com 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
17
(2)场内代销机构
指由中国证监会核准的具有开放式基金代销资格, 并 经 上 海 证 券 交 易 所 和 中
国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 认 可 的 上 海 证 券 交 易 所 会 员 （ 具 体 名 单 详 见 基 金 份
额发售公告或相关业务公告） 。
基 金 管 理 人 可 根 据 有 关 法 律 法 规 的 要 求 ， 选 择 其 它 符 合 要 求 的 机 构 代 理 销售
本基金，并及时公告。
(二)基金登记机构
名称：中国证券登记结算有限责任公司
住所：北京西城区金融大街 27 号投资广场 23 层
电话： （010）58598888
传真： （010）58598824
(三)出具法律意见书的律师事务所
名称： 北京大成（上海）律师事务所
住所：上海市浦东新区世纪大道 100 号环球国际金融中心 24 层
负责人：陈峰
经办律师：夏火仙、华涛
电话： （021）3872 2416
联系人：华涛
(四)审计基金财产的会计师事务所
名称：安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）
住所：北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层01-12 室
办公地址： 上海市浦东新区世纪大道 100 号上海环球金融中心50 楼（ 200120）
联系电话： （021 ）22288888
传真： （021）22280000
联系人：汤骏
经办注册会计师： 汤骏 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
18
四、基金 的名称
万家新利灵活配置混合型证券投资基金。
五、基金 的类型
基金类型：混合型证券投资基金
基金的运作方式：契约型开放式
六 、基金的投资 目标
本 基 金 重 点 关 注 经 营 状 况 良 好 、 财 务 健 康 、 具 备 成 长 性 的 上 市 公 司 ， 通 过有
效配置股票、债券投资比例，控制投资风险，谋取基金资产的长期稳定增值。
七 、基金的投资方向
本 基 金 的 投 资 范 围 为 具 有 良 好 流 动 性 的 金 融 工 具 ， 包 括 国 内 依 法 发 行 上 市的
股票 （包括中小板、 创 业板及其他中国证监会核准上市的股票） 、 债券 （含中小企
业私募债、 证券公司 短期公司债券） 、 货币市场工具、 权证、 股指期 货、 资产支持
证券以及法 律法规 或中 国证监会允 许基金 投资 的其他金融 工具( 但须 符合中国证监
会相关规定) 。
如 法 律 法 规 或 监 管 机 构 以 后 允 许 基 金 投 资 其 他 品 种 ， 基 金 管 理 人 在 履 行 适当
程序后，可以将其纳入投资范围。
股票投资占基金资产的 0%-95% 。 其中， 基 金持有全部权证的市值不超过基金
资产净值的 3% ； 本基金每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金
后，应当保持不低于基金资产净值 5% 的现金或者到期日在一年以内的政府债券；
股指期货、权证及其他金融工具的投资比例符合法律法规和监管 机构的规定。 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
19
八 、基金的投资策略
（一）资产配置策略
基 金 管 理 人 在 充 分 研 究 宏 观 市 场 形 势 以 及 微 观 市 场 主 体 的 基 础 上 ， 采 取 积极
主 动 地 投 资 管 理 策 略 ， 通 过 定 性 与 定 量 分 析 ， 对 利 率 变 化 趋 势 、 债 券 收 益 率 曲 线
移 动 方 向 、 信 用 利 差 等 影 响 固 定 收 益 投 资 品 价 格 的 因 素 进 行 评 估 ， 对 不 同 投 资 品
种 运 用 不 同 的 投 资 策 略 ， 并 充 分 利 用 市 场 的 非 有 效 性 ， 把 握 各 类 套 利 的 机 会 。 在
信 用 风 险 可 控 的 前 提 下 ， 寻 求 组 合 流 动 性 与 收 益 的 最 佳 配 比 ， 力 求 持 续 取 得 达 到
或超过业绩比较基准的收益。
（二）股票投资策略
本 基 金 主 要 投 资 具 有 较 高 成 长 性 且 估 值 有 吸 引 力 的 公 司 股 票 。 本 基 金 从 定 性
和定量两个方面来把握投资对象的特征：
（1）定性方面
具 有 良 好 的 公 司 治 理 结 构 ， 信 息 透 明 ， 注 重 公 众 股 东 利 益 和 投 资 者 关 系 ；具
有 优 秀 、 较 为 稳 定 的 管 理 层 ， 管 理 规 范 进 取 ， 能 适 应 不 断 发 展 的 公 司 规 模 ； 财 务
透 明 、 清 晰 ， 资 产 质 量 及 财 务 状 况 较 好 ； 在 生 产 、 技 术 、 市 场 、 政 策 环 境 等 经 营
层 面 具 有 一 方 面 或 几 方 面 竞 争 优 势 ； 有 清 晰 的 增 长 战 略 ， 并 与 其 现 有 的 竞 争 优 势
相契合。
（2）定量方面
已具备历史成长性， 历史每股主营业务收入、EPS 等财务指标已具有 增长性；
未来成长性持续，预期每股主营业务收入增长率和预期 EPS 增长率 等指标高于行
业平均水平；
为 达 精 选 之 目 的 ， 本 基 金 结 合 定 量 分 析 和 定 性 分 析 ， 构 建 过 滤 模 型 来 动 态建
立 和 维 护 核 心 股 票 库 ， 从 而 精 选 出 具 有 较 高 成 长 性 且 估 值 有 吸 引 力 的 公 司 股 票 进
行 投 资 布 局 ； 同 时 将 风 险 管 理 意 识 贯 穿 于 股 票 投 资 过 程 中 ， 对 投 资 标 的 进 行 持 续
严格的跟踪和评估。
（三）权证投资策略
本 基 金 管 理 人 将 以 价 值 分 析 为 基 础 ， 在 采 用 权 证 定 价 模 型 分 析 其 合 理 定 价的
基 础 上 ， 充 分 考 量 可 投 权 证 品 种 的 收 益 率 、 流 动 性 及 风 险 收 益 特 征 ， 通 过 资 产 配万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
20
置、品种与类属选择，力求规避投资风险、追求稳定的风险调整后收益。
（四）普通债券投资策略
在 债 券 投 资 部 分 ， 本 基 金 在 债 券 组 合 平 均 久 期 、 期 限 结 构 和 类 属 配 置 的 基础
上 ， 对 影 响 个 别 债 券 定 价 的 主 要 因 素 ， 包 括 流 动 性 、 市 场 供 求 、 信 用 风 险 、 票 息
及 付 息 频 率 、 税 赋 、 含 权 等 因 素 进 行 分 析 ， 选 择 具 有 良 好 投 资 价 值 的 债 券 品 种 进
行投资。
（五）中小企业私募债券投资策略
本 基 金 将 综 合 运 用 类 别 资 产 配 置 、 久 期 管 理 、 收 益 率 曲 线 、 个 券 选 择 和 利差
定 价 管 理 等 策 略 ， 在 严 格 遵 守 法 律 法 规 和 基 金 合 同 基 础 上 ， 进 行 中 小 企 业 私 募 债
券的投资。
本 基 金 将 特 别 注 重 中 小 企 业 私 募 债 券 的 信 用 风 险 和 流 动 性 管 理 ， 本 着 风 险调
整 后 收 益 最 大 化 的 原 则 ， 确 定 中 小 企 业 私 募 债 券 类 资 产 的 合 理 配 置 比 例 ， 保 证 本
金 相 对 安 全 和 资 产 流 动 性 ， 以 期 获 得 长 期 稳 定 收 益 。 在 投 资 决 策 过 程 中 ， 将 评 估
中 小 企 业 私 募 债 券 的 流 动 性 对 基 金 资 产 流 动 性 的 影 响 ， 分 散 投 资 ， 确 保 所 投 资 的
中 小 企 业 私 募 债 券 具 有 适 当 的 流 动 性 ； 同 时 密 切 关 注 影 响 中 小 企 业 私 募 债 券 价 值
的因素，并进行相应的投资操作。
本基金将对中小企业私募债券进行深入研究， 由债券研究员根据公司内部 《信
用 债 券 库 管 理 办 法 》 对 中 小 企 业 私 募 债 券 的 信 用 风 险 和 投 资 价 值 进 行 分 析 并 给 予
内 部 信 用 评 分 和 投 资 评 级 。 本 基 金 可 投 资 于 内 部 评 级 界 定 为 可 配 置 类 的 中 小 企 业
私募债券；对于内部评级界定为风险规避类的中小企业私募债券禁止进行投资。
（六）资产支持证券投资策略
本 基 金 投 资 资 产 支 持 证 券 将 综 合 运 用 久 期 管 理 、 收 益 率 曲 线 、 个 券 选 择 和把
握 市 场 交 易 机 会 等 积 极 策 略 ， 在 严 格 遵 守 法 律 法 规 和 基 金 合 同 基 础 上 ， 通 过 信 用
研 究 和 流 动 性 管 理 ， 选 择 经 风 险 调 整 后 相 对 价 值 较 高 的 品 种 进 行 投 资 ， 以 期 获 得
长期稳定收益。
（七）证券公司 短期公司债券投资策略
本 基 金 在 对 证 券 公 司 短 期 公 司 债 券 特 点 和 发 行 债 券 公 司 基 本 面 进 行 深 入 分析
研 究 的 基 础 上 ， 通 过 考 察 利 率 水 平 、 票 息 率 、 付 息 频 率 、 信 用 风 险 及 流 动 性 等 因
素 判 断 其 债 券 价 值 ； 采 用 多 种 定 价 模 型 以 及 研 究 人 员 对 证 券 公 司 基 本 面 等 不 同 变万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
21
量 的 研 究 确 定 其 投 资 价 值 。 投 资 综 合 实 力 较 强 的 证 券 公 司 发 行 的 短 期 公 司 债 券 ，
获取稳健的投资回报。
（八）股指期货投资策略
在 股 指 期 货 投 资 上 ， 本 基 金 以 避 险 保 值 和 有 效 管 理 为 目 标 ， 在 控 制 风 险 的前
提 下 ， 谨 慎 适 当 参 与 股 指 期 货 的 投 资 。 本 基 金 在 进 行 股 指 期 货 投 资 中 ， 将 分 析 股
指期货的收益性、 流动性及风险特征， 主要选择流动性好、 交 易活跃的期货合约，
通 过 研 究 现 货 和 期 货 市 场 的 发 展 趋 势 ， 运 用 定 价 模 型 对 其 进 行 合 理 估 值 ， 谨 慎 利
用 股 指 期 货 ， 调 整 投 资 组 合 的 风 险 暴 露 ， 及 时 调 整 投 资 组 合 仓 位 ， 以 降 低 组 合 风
险、提高组合的运作效率。
（九）投资限制
1、组合限制
基金的投资组合应遵循以下限制：
（1）本基金股票投资占基金资产的 0%-95% ；
（2） 本基金每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后， 应
当保持不低于基金资产净值 5％的现金或者到期日在一年以内的政府债券；
（3）本基金持有一家公司发行的证券，其 市值不超过基金资产净值的 10％；
（4） 本基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券， 不超过该证券
的 10％；
（5）本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的 3 ％；
（6 ） 本 基 金 管 理 人 管 理 的 全 部 基 金 持 有 的 同 一 权 证 ， 不 得 超 过 该 权 证 的
10％；
（7） 本基金在任何交易日买入权证的总金额， 不得超过上一交易日基金资产
净值的 0.5％；
（8） 本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例， 不得超过基
金资产净值的 10％；
（9） 本基金持有的全部资产支持证券， 其市值不得超过基金资产净值的 20％；
（10） 本基金持有的同一( 指同一信用级别) 资 产支持证券的比例， 不得超过该
资产支持证券规模的 10％；
（11 ） 本 基 金 管 理 人 管 理 的 全 部 基 金 投 资 于 同 一 原 始 权 益 人 的 各 类 资 产 支 持万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
22
证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的 10％；
（12）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上( 含 BBB) 的资产支 持证券。
基 金 持 有 资 产 支 持 证 券 期 间 ， 如 果 其 信 用 等 级 下 降 、 不 再 符 合 投 资 标 准 ， 应 在 评
级报告发布之日起 3 个月内予以全部卖出；
（13 ） 基 金 财 产 参 与 股 票 发 行 申 购 ， 本 基 金 所 申 报 的 金 额 不 超 过 本 基 金 的总
资产，本基金所申报的股票数量不超过拟发行股 票公司本次发行股票的总量；
（14 ） 本 基 金 进 入 全 国 银 行 间 同 业 市 场 进 行 债 券 回 购 的 资 金 余 额 不 得 超 过基
金资产净值的 40% ，进入全国银行间同业市场进行债券回购的最长期限为 1 年，
债券回购到期后不得展期；
（15）本基金总资产不得超过基金净资产的 140% ；
（16）本基金若参与股指期货交易，应当符合下列投资限制：
① 在 任 何 交 易 日 日 终 ， 持 有 的 买 入 股 指 期 货 合 约 价 值 ， 不 得 超 过 基 金 资产
净值的 10% ；
② 本 基 金 在 任 何 交 易 日 日 终 ， 持 有 的 买 入 期 货 合 约 价 值 与 有 价 证 券 市 值之
和，不得 超过基 金资产 净值的 95% ；其中 ， 有价证券 指股票、 债券 （不含到 期日
在一年以内的政府债券） 、 权证、 资产支持证 券、 买入返售金融资产 （不含质押式
回购）等；
③ 本 基 金 在 任 何 交 易 日 日 终 ， 持 有 的 卖 出 期 货 合 约 价 值 不 得 超 过 基 金 持有
的股票总市值的 20% ；
④ 本 基 金 所 持 有 的 股 票 市 值 和 买 入 、 卖 出 股 指 期 货 合 约 价 值 ， 合 计 （ 轧差
计算）应当符合基金合同关于股票投资比例的有关约定；
⑤ 本 基 金 在 任 何 交 易 日 内 交 易 （ 不 包 括 平 仓 ） 的 股 指 期 货 合 约 的 成 交 金额
不得超过上一交易日基金资产净值的 20% ；
（17 ） 本 基 金 持 有 单 只 中 小 企 业 私 募 债 券 ， 其 市 值 不 得 超 过 本 基 金 资 产 净值
的 10％；
（18 ） 本 基 金 持 有 单 只 证 券 公 司 短 期 公 司 债 券 ， 其 市 值 不 得 超 过 本 基 金 资产
净值的 10％；
（19） 本基金持有其他基金 （不含货币市场基金） ， 其市值不得超过基金资产
净值的 10% ； 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
23
（20）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他投资限制。
因 证 券 市 场 波 动 、 上 市 公 司 合 并 、 基 金 规 模 变 动 等 基 金 管 理 人 之 外 的 因 素致
使基金投资比例不符合上述规定投资比例的， 基金管理人应当在 10 个交易日内进
行调整，但中国证监会规定的特殊情形除外。
基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个 月内使基金的投资组合比例符合
基 金 合 同 的 有 关 约 定 。 在 此 期 间 ， 基 金 的 投 资 范 围 和 投 资 策 略 应 该 符 合 基 金 合 同
的 有 关 约 定 。 基 金 托 管 人 对 基 金 的 投 资 的 监 督 与 检 查 自 本 基 金 合 同 生 效 之 日 起 开
始。
以 上 限 制 中 ， 如 为 法 律 法 规 或 监 管 部 门 的 强 制 性 要 求 ， 法 律 法 规 或 监 管 部门
取 消 上 述 限 制 ， 如 适 用 于 本 基 金 ， 基 金 管 理 人 在 履 行 适 当 程 序 后 ， 则 本 基 金 投 资
不再受相关限制。
2、禁止行为
为维护基金份额持有人的合法权益，基金财产不得用于下列投资或者活动：
（1）承销证券；
（2）违反规定向他人贷款或者提供担保；
（3）从事承担无限责任的投资；
（4）买卖其他基金份额，但是国务院证券监督管理机构另有规定的除外；
（5） 向其基金管理人、 基金托管人出资或者买卖其基金管理人、 基金托管人
发行的股票或者债券；
（6）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；
（7）依照法律法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他活动。
运 用 基 金 财 产 买 卖 基 金 管 理 人 、 基 金 托 管 人 及 其 控 股 股 东 、 实 际 控 制 人 或者
与 其 有 重 大 利 害 关 系 的 公 司 发 行 的 证 券 或 者 承 销 期 内 承 销 的 证 券 ， 或 者 从 事 其 他
重 大 关 联 交 易 的 ， 应 当 符 合 基 金 的 投 资 目 标 和 投 资 策 略 ， 遵 循 持 有 人 利 益 优 先 原
则 ， 防 范 利 益 冲 突 ， 建 立 健 全 内 部 审 批 机 制 和 评 估 机 制 ， 按 照 市 场 公 平 合 理 价 格
执 行 。 相 关 交 易 必 须 事 先 得 到 基 金 托 管 人 的 同 意 ， 并 按 法 律 法 规 予 以 披 露 。 重 大
关 联 交 易 应 提 交 基 金 管 理 人 董 事 会 审 议 ， 并 经 过 三 分 之 二 以 上 的 独 立 董 事 通 过 。
基金管理人董事会应至少每半年对关联交易事项进行审查。
法 律 法 规 或 监 管 部 门 取 消 上 述 限 制 ， 如 适 用 于 本 基 金 ， 基 金 管 理 人 在 履 行适万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
24
当程序后，则本基金投资不再受相关限制。
九 、基金的业绩比较基准
本基金的业绩比较基准为： 沪深 300 指数收益率*50% ＋中证全债指数收益率
*50%
沪深 300 指数是由上海 和深圳证券市场中选取 300 只 A 股作为样 本编制而成
的 成 份 股 指 数 ， 覆 盖 了 沪 深 市 场 六 成 左 右 的 市 值 ， 具 有 良 好 的 市 场 代 表 性 和 市 场
流动性。沪深 300 指 数与市场整体表现具有较高的相关性，且指数历史表现强于
市 场 平 均 收 益 水 平 ， 具 有 良 好 的 投 资 价 值 。 该 指 数 由 中 证 指 数 公 司 在 引 进 国 际 指
数 编 制 和 管 理 经 验 的 基 础 上 编 制 和 维 护 ， 编 制 方 法 的 透 明 度 高 ， 具 有 独 立 性 。 中
证 全 债 指 数 是 中 证 指 数 公 司 编 制 的 综 合 反 映 银 行 间 债 券 市 场 和 沪 深 交 易 所 债 券 市
场 的 跨 市 场 债 券 指 数 ， 具 有 很 高 的 代 表 性 。 综 合 考 虑 基 金 资 产 配 置 与 市 场 指 数 代
表性等因素。
本基金选用沪深 300 指数和中证全债指数加权作为本基金的投资业绩比较基
准。 如果今后法律法规发生变化， 或者有更权威的、 更能为市场普遍 接受的业绩
比 较 基 准 推 出 ， 或 者 是 市 场 上 出 现 更 加 适 合 用 于 本 基 金 的 业 绩 基 准 时 ， 本 基 金 管
理 人 可 以 依 据 维 护 投 资 人 合 法 权 益 的 原 则 ， 在 与 基 金 托 管 人 协 商 一 致 并 报 中 国 证
监 会 备 案 后 ， 适 当 调 整 业 绩 比 较 基 准 并 及 时 公 告 ， 而 无 需 召 开 基 金 份 额 持 有 人 大
会。
十 、基金的风险收益特征
本 基 金 是 混 合 型 基 金 ， 风 险 高 于 货 币 市 场 基 金 和 债 券 型 基 金 但 低 于 股 票 型基
金，属与中高风险、中高预期收益的证券投资基金。万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
25
十一、 投资组合报告
基 金 管 理 人 的 董 事 会 及 董 事 保 证 本 报 告 所 载 资 料 不 存 在 虚 假 记 载 、 误 导 性 陈 述 或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年 4 月 20
日 复 核 了 本 招 募 说 明 书 中 的 投 资 组 合 报 告 等 内 容 ， 保 证 复 核 内 容 不 存 在 虚 假 记 载
误导性陈述及重大遗漏。
本投资组合报告所载数据截至 2016 年 3 月 31 日，本报告中所列财务数据未经审
计。
11.1 报 告 期 末基金 资产 组合 情况
序
号
项目 金额（元）
占基金总资产的比
例（%）
1 权益投资 720,868,201.50 88.01
其中：股票
720,868,201.50 88.01
2 基金投资 - -
3 固定收益投资
- -
其中：债券
- -
资产支持
证券
- -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6
买入返售金融资
产
- -
其中：买断式回
购的买入返售金融资
产
- -
7 银行存款和结算 84,793,825.23 10.35 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
26
备付金合计
8 其他资产
13,379,442.23 1.63
9 合计
819,041,468.96
100.00
11.2 报 告 期 末按行 业分 类的 股票投 资组 合
代
码
行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值
比例(%)
A 农、林、牧、渔业 0.00 0.00
B 采矿业 18,375,834.02 2.27
C 制造业 240,153,083.34 29.69
D
电力、 热力、 燃气及水
生产和供应业
0.00 0.00
E 建筑业 199,298,317.40 24.65
F 批发和零售业 0.00 0.00
G
交通运输、 仓储和邮政
业
0.00 0.00
H 住宿和餐饮业 0.00 0.00
I
信息传输、 软件和信息
技术服务业
17,002,831.95 2.10
J 金融业 0.00 0.00
K 房地产业 224,781,282.55 27.80
L 租赁和商务服务业 0.00 0.00
M
科学研究和技术服务
业
21,256,852.24 2.63
N 水利、 环境和公共设施
管理业
0.00 0.00
O 居民服务、 修理和其他
服务业
0.00 0.00 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
27
P 教育 0.00 0.00
Q 卫生和社会工作 0.00 0.00
R 文化、体育和娱乐业 0.00 0.00
S 综合 - -
合计 720,868,201.50 89.15
11.3 报 告 期 末按公 允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前十 名股票 投资 明细
序
号
股
票代码
股票名
称
数量
（股）
公允价值
（元）
占基金资
产净值比例
（％）
1
002
146
荣盛发
展
7,696,
021
55,873,112
.46
6.91
2
001
979
招商蛇
口
3,469,
604
52,217,540
.20
6.46
3
601
800
中国交
建
3,835,
573
46,793,990
.60
5.79
4
600
048
保利地
产
4,699,
708
43,613,290
.24
5.39
5
600
068
葛洲坝
6,805,
993
40,972,077
.86
5.07
6
000
402
金 融
街
3,815,
121
35,480,625
.30
4.39
7
601
669
中国电
建
4,978,
478
32,160,967
.88
3.98
8
000
488
晨鸣纸
业
3,707,
177
31,399,789
.19
3.88
9
002
070
众和股
份
1,290,
658
26,161,637
.66
3.24
1 600 巢东股 939,10 25,459,001 3.15 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
28
0 318 份 0 .00
11.4 报 告 期 末按债 券品 种分 类的债 券投 资组合
报告期末本基金未持有债券。
11.5 报 告 期 末按公 允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名债券 投资 明细
报告期末本基金未持有债券。
11.6 报 告 期 末按公 允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前十 名资产 支持 证券投
资 明 细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
11.7 报 告 期 末按公 允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名贵金 属投 资明细
本基金本报告期末未持有贵金属投资。
11.8 报 告 期 末按公 允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名权证 投资 明细
本基金本报告期末未持有权证。
11.9 报告 期末 本基金投 资的 股指期 货交 易情况 说明
根据基金合同,本基金暂不可投资于股指期货。
11.10 报 告 期 末本 基金投 资的 国债期 货交 易情况 说明
根据基金合同，本基金暂不可投资国债期货。
11.11 投 资 组 合报 告附注
11.11.1
本 报 告 期 内, 本 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体 不 存 在 被 监 管 部 门 立 案
调查的,在报告编制日前一年内也不存在受到公开谴责、处罚的情况。
11.11.2
基金投资的前十名股票中, 不 存 在 投 资 于 超 出 基 金 合 同 规 定 备 选 股 票 库 之 外
的股票。
11.11.3 其 他 资产 构成
万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
29
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 309,877.55
2 应收证券清算款 7,630,878.92
3 应收股利 -
4 应收利息 19,685.76
5 应收申购款 5,419,000.00
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 13,379,442.23
11.11.4 报 告 期末 持有的 处于 转股期 的可 转换债 券明 细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
11.11.5 报 告 期末 前十名 股票 中存在 流通 受限情 况的 说明
序号
股票代
码
股票名
称
流通受限
部分的公允价
值(元)
占基
金资产净
值比例
（%）
流通受限情况
说明
1 002070
众和股
份
26,161,63
7.66
3.24
重大事项筹划
停牌
2 600318
巢东股
份
25,459,00
1.00
3.15
重大资产重组
停牌
十二、 基金的业绩
基金业绩截止日为 2016 年 3 月 31 日，托管 人中国建设银行于 2016 年 4 月 20 日万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
30
复核了本招募说明书中的基金净值表现。
基金管理人依照恪尽职守、 诚实信用、 谨慎勤 勉的原则管理和运用基金财产,但不
保证基金一定盈利,也不保证最低收益。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投
资有风险,投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
（一）本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
净值
增长率①
净值
增长率标
准差②
业绩比
较基准收益
率③
业
绩比较
基准收
益率标
准差④
①－
③
②－
④
2016
年1 月1
日至2016
年3 月31
日
-8.80% 2.94% -6.13% 1.22% -2.67% 1.72%
2014
年
8.50% 0.17% 6.76% 0.15% 1.74% 0.02%
2015
年
5.66% 0.48% -4.59% 1.12% 10.25% -0.64%
自基
金成立日
至2014 年
12 月31
日
8.50% 0.17% 6.76% 0.15% 1.74% 0.02%
自基
金合同生
效起至
2016 年3
月31 日
4.55% 1.03% -4.38% 0.86% 8.93% 0.17%
万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
31
（二）自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较（2014 年1 月24 日至2016 年 3 月31 日）
注：1.本基金于 2014 年1 月24 日成立, 根据基金合同规定,基金合同生效后
六个月内为建仓期, 建仓期结束时各项资产配置比例符合法律法规和基金合同要
求。报告期末各项资产配置比例符合法律法规和基金合同要求。
2.本基金于2015 年5 月19 日修改了基金合同，根据基金合同规定修改基金
投资目标、投资范围、投资策略、收益分配方式，基金合同生效后各项资产配置
比例符合法律法规和基金合同要求。报告期末各项资产配置比例符合法律法规和
基金合同要求。
十三、 基金的费用与税收
（一）基金费用的种类
1、基金管理人的管理费； 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
32
2、基金托管人的托管费；
3、 《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
4、 《基金合同》生效后与 基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；
5、基金份额持有人大会费用；
6、基金的证券交易费用；
7、基金的银行汇划费用；
8、基金的开户费用、账户维护费用；
9、 按照国家有关规定和 《基金合同》 约定， 可以在基金财产中列支的其他费
用。
（二）基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 1.5% 年费率计提。管理费的计算方
法如下：
H ＝E× 1.5%÷ 当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基 金 管 理 费 每 日 计 提 ， 按 月 支 付 。 由 基 金 托 管 人 根 据 与 基 金 管 理 人 核 对 一致
的财务数据，自动在月初 5 个工作日内、按 照指定的账户路径进行资金支付，基
金 管 理 人 无 需 再 出 具 资 金 划 拨 指 令 。 若 遇 不 可 抗 力 致 使 无 法 按 时 支 付 的 ， 支 付 日
期 顺 延 至 最 近 可 支 付 日 。 费 用 自 动 扣 划 后 ， 基 金 管 理 人 应 进 行 核 对 ， 如 发 现 数 据
不符，及时联系托管人协商解决 。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.25% 的年费率计提。 托管费的计算
方法如下：
H ＝E× 0.25%÷ 当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基 金 托 管 费 每 日 计 提 ， 按 月 支 付 。 由 基 金 托 管 人 根 据 与 基 金 管 理 人 核 对 一致
的财务数据，自动在月初 5 个工作日内、按 照指定的账户路径进行资金支付，基万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
33
金 管 理 人 无 需 再 出 具 资 金 划 拨 指 令 。 若 遇 不 可 抗 力 致 使 无 法 按 时 支 付 的 ， 支 付 日
期 顺 延 至 最 近 可 支 付 日 。 费 用 自 动 扣 划 后 ， 基 金 管 理 人 应 进 行 核 对 ， 如 发 现 数 据
不符，及时联系托管人协商解决 。
上述“ 一、 基金费用的种 类中第 3－8 项费用 ” ， 根据有关法规及相应协议规定，
按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。
（三）不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用：
1、 基金管理人和基金托管人 因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基
金财产的损失；
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、 《基金合同》生效前的相关费用；
4 、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项
目。
（四）基金税收
本 基 金 运 作 过 程 中 涉 及 的 各 纳 税 主 体 ， 其 纳 税 义 务 按 国 家 税 收 法 律 、 法 规执
行。
十四、 对招募说明书更新 部分的说明
本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《证券投资基金运作
管理办法》 、 《证券投资基金销售管理办法》 、 《证券投资基金信息披露管理办法》
及其它有关法律法规的要求,对基金管理人于2015年12月30日刊登的本基金招募
说明书进行了更新,并根据本基金管理人在本基金成立后对本基金实施的投资经
营活动进行了内容补充和更新,主要更新内容如下：
1 、 在 重 要 提 示 部 分, 明 确 了 更 新 招 募 说 明 书 内 容 的 截 止 日 期 及 有 关 财 务 数 据
的截止日期。
2、在“三、基金管理人”部分，更新了基金管理人的有关内容。
3、在“四、基金托管人 ”部分,更新了基金托管人的有关内容。
4、在“五、相关服务机构”部分，更新了本基金的相关服务机构。
5、在“八、基金的投资 ”部分，补充了本基金最近一期（2016 年第 一季度）
投资组合报告内容。 万家新利灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说 明书 摘要 201601
34
6、在“九、基金的业绩 ”部分，更新了基金的投资业绩。
7、 在 “二十一、 其他 应披露事项” 部分， 更 新了本基金最近一次招募说明书
更新以来的公告事项。
万 家基金 管理 有限公 司
二 〇一 六年七 月二 日
