东方保本 混合 型 开 放 式证 券 投 资 基金
招募说明书 （更新） 摘要
（2016 年第 1 号 ）
基 金 管 理 人 ： 东方 基 金 管 理 有 限责 任 公 司
基 金 托 管 人 ： 中国 邮 政 储 蓄 银 行 股份有限公
1
重要提示
东方保本混合型开放式证券投资基金 （以下简称 “本基金” ） 根据 2011 年 2 月 23
日中国证券监督管理委员会《关于核准东方保本混合型开放式证券投资基金募集的批
复》 （证监许可【2011 】270 号）核准募集。
东方基金管理有限责任公司（以下简称“本基金管理人” 、 “管理人”或“本公
司” ） 保证 《东方保本 混合型开放式证券投资基金招募说明书》 （以下简称 “ 《招募说明
书》 ” 或 “本 《招募说 明书》 ” ） 的内容真实、 准确、 完整。 本 《招募 说明书》 经中国 证
监会核准，但中国证监会对本基金募集的注册，并不表明其对本基金的价值和收益作
出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。
本基金作为保本混合型基金，因特殊的组合保险策略在资产配置中将会有部分基
金资产投资于股票市场，基金份额净值会随股票市场的变化而上下波动。 投资者持有
到期的基金份额存在着仅能收回本金的可能性。 投资者在保本周期内申购或转换入的
基金份额， 不能获得保本保证，将承担市场波动的风险。因此，投资者应根据自身的
风险承受能力和预期收益，权衡选择适合自己的产品 。本基金主要适合注重本金安全
的低风险投资者和部分参与股票市场的稳健投资者。投资有风险，投资者认购（或申
购 ）基金时应认真阅读本招募说明书。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，不
保证投资本基金一定盈利，也不保证基金份额持有人的最低收益 。基金管理人在保本
周期到期时 为投资者持有到期的基金份额 提供 保障保本金额安全的保证，并由保证人
提供不可撤销的连带责任保证。 投资者投资于本基金，并不等于将资金作为存款存放
在银行或存款类金融机构，本基金仍然存在因不可抗力等极端情况造成本金损失的风
险，投资者必须自担风险。
基金管理人与基金保证人已签署 《保证合同》 ， 基金份额持有人购买本基金份额的
行为视为同意《保证合同》的约定。
本基金管理人于 2015 年 6 月 8 日在指定媒介和本基金管理人公司网站发布公告，
以通讯方式召开基金份额持有人大会，审议《关于调整东方保本混合型开放式证券投东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
2
资基金赎回费率的议案》 。 本基金管理人于 2015 年 7 月 22 日在指定媒介和本基金管理
人公司网站发布 《东方基金管理有限 责任公司关于东方保本混合型开放式证券投资基
金基金份额持有人大会表决结果暨决议生效的公告 》 。 上述公告可通过 《中国证券报》 、
《上海证券报》 、 《证券时报》及东方基金管理有限责任公司网站 查阅。
有关财务数据和净值表现截止日为 2016 年 3 月 31 日（财务数据未 经审计 ）, 本
招募说明书其他所载内容截止日为 2016 年 4 月 14 日。
本基金的第 1 个保本期于 2014 年 5 月 5 日到期， 基金进入第 2 个保本周期并将于
2017 年 5 月 5 日到期，保证人为瀚华担保股份有限公司。 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
3
一、 基金 合同 生效日 期
2011 年 4 月 14 日
二 、基 金管理 人
（一）基金管理人 基本情况
名称：东方基金管理有限责任公司
住所：北京市西城区锦什坊街 28 号 1-4 层
办公地址：北京市西城区锦什坊街 28 号 1-4 层
邮政编码：100033
法定代表人：崔伟
成立日期：2004 年 6 月 11 日
组织形式：有限责任公司
注册资本：贰亿元人民币
营业期限：2004 年 6 月 11 日至 2054 年 6 月 10 日
经营范围：基金募集；基金销售；资产管理 ；从事境外证券投资管理业务 ；中国
证监会许可的其他业务
批准设立机关及批准设立文号： 中国证监会证监基金字 【2004】80 号
联系人：李景岩
电话： 010-66295888
股权结构：
股东名称 出资金额（人民币 ） 出资比例
东北证券股份有限公司 12,800 万元 64%
河北省国有资产控股运营有限公司 5,400 万元 27%
渤海国际信托 股份有限公司 1,800 万元 9%
合
计 20,000 万元 100 ％
注：公司股东渤海国际信托有限公司于 2015 年 7 月 16 日完成股改，企业名称变
更为渤海国际信托股份有限公司。
内部组织结构：
股东会是公司的最高权力机构， 下设董事会和监事会,董事会下设合规与风险控制东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
4
委员会、薪酬与考核委员会；公司组织管理实行董事会领导下的总经理负责制，下设
投资决策委员会、 产品委员会、IT 治理委员会 、 风险控制委员会和权益投资部、 固定
收益部、量化投资部、产品开发部、专户投资部、销售部、 市场部、电子商务部、运
营部、 信息技术部、 财务部、 人力资源部、 综合管理部、 董事会办公室、 风险管理部 、
监察稽核部十 六个职能部门及上海分公司、 北 京分公司、 广州分公司 ； 公司设督察长 ，
分管风险管理部、监察稽核部，负责组织指导公司的风险管理和监察稽核工作。
( 二）基金管理人主要人员情况
1、董事会成员
崔伟先生，董事长，经济学博士。历任中国人民银行副主任科员、主任科员、副
处级秘书，中国证监会党组秘书、秘书处副处长、处长，中国人民银行东莞中心支行
副行长、党委委员，中国人民银行汕头中心支行行长、党委书记兼国家外汇管理局汕
头中心支局局长，中国证监会海南监管局副局长兼党委委员、局长兼党委书记，中国
证监会协调部副主任兼中国证监会投资者教育办公室召集人；现任东方基金管理有限
责任公司董事长，兼任东北证券股份有限公司副董事长、吉林大学商学院教师、中国
证券投资基金业协会理事、东方汇智资产管理有限公司董事长。
张兴志先生， 董事， 硕 士， 研究员。 历任吉林 省经济体制改革委员会宏观处处长，
吉林省体改委产业与市场处处长， 吉林亚泰 （ 集团 ） 股份有限公司总裁助理、 副总裁，
东北证券有限责任公司副总裁 ，东证融达投资有限公司董事、副总经理 ；现任东北证
券股份有限公司副总裁、纪委书记，兼任吉林省证券业协会监事长。
何俊岩先生， 董事， 硕士， 高级会计师、 中国注册会计师、 中国注册资产评估师,
吉林省五一劳动奖章获得者。历任吉林省五金矿产进出口公司计划财务部财务科长，
东北证券有限责任公司计划财务部总经理、客户资产管理总部总经理，福建凤竹纺织
科技股份有 限公司财务总监，东北证券有限责任公司财务部负责人、财务总监，东北
证券股份有限公司副总裁兼财务总监， 东证融达投资有限公司董事，东证融通投资管
理有限公司董事， 东方基金管理有限责任公司监事会主席；现任东北证券股份有限公
司总裁 、董事，兼任吉林省总会计师协会副会长 ，吉林省证券业协会副会长， 渤海期
货股份有限公司 董事。
郭兴哲先生，董事，硕士，高级经济师。历任唐山钢铁公司技术员、调度，河北东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
5
省委科教部干部，河北省经济体制改革委员会干部，河北省体改委证管办副主任，河
北省证券委员会国内业务处处长、综合处处长，中国证监会石家庄特派员办公室综合
处调研员，河北证券有限责任公司总裁、顾问；现任河北省国有资产控股运营有限公
司副总裁、党委常委，兼任河北国控化工有限公司党委书记、董事长；河北卓城企业
管理服务有限公司董事、总经理。
彭铭巧女士，董事，经济学硕士。历任黑龙江证券有限公司深圳营业部交易员、
研究员，特区时空杂志社编辑，国泰君安证券公司 海口营业部研究员，海航集团有限
公司证券业务部研究室经理，海航集团财务有限公司投资银行部理财主管；现任渤海
国际信托 股份有限公司投资部总经理，兼任国都证券 股份有限公司监事。
金硕先生，独立董事，教授。历任吉林大学总务办公室副主任、副教授、教授，
长春税务学院党委书记、院长，长春市政协委员，吉林省政协委员 ， 文教卫生委员会
副主任 ，吉林财经大学党委书记。
陈守东先生，独立董事，经济学博士。历任通化煤矿学院教师，吉林大学数学系
教师，吉林大学经济管理学院副教授，吉林大学商学院教授、博士生导师；现任吉林
大学数量经济研究中心教 授、博士生导师，兼任通化葡萄酒股份有限公司独立董事，
中国金融学年会常务理事，吉林省现场统计学会副理事长，吉林省法学会金融法学会
副会长及金融法律专家团专家。
刘峰先生，独立董事，大学本科。历任湖北省黄石市律师事务所副主任，海南方
圆律师事务所主任； 现 任上海市锦天城律师事务所高级合伙人， 兼任 梓昆科技 （中国 ）
股份有限公司独立董事，中华全国律师协会律师发展战略研究委员会副主任，金融证
券委员会委员，中国国际经济，科技法律学会理事，并被国家食品药品监督管理总局
聘为首批餐饮服务食品安全法律组专家。
孙晔伟先生，董事，经济学 博士。历任吉林省社会科学院助理研究员，东北证券
股份有限公司投资银行部经理，东方基金管理有限责任公司督察长，新华基金管理有
限公司总经理助理，安信证券股份有限公司基金公司筹备组副组长，安信基金管理有
限责任公司副总经理；现任东方基金管理有限责任公司总经理，兼任东方汇智资产管
理有限公司董事。
2、监事会成员 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
6
赵振兵先生，监事会主席，本科，高级经济师。历任河北华联商厦部门助理、副
经理、副总经理，河北省商贸集团经营二公司副总经理，河北省工贸资产经营有限公
司改革发展处副处长，河北省国有资产控股运营有限公司企业管理部副部长 、资产运
营部部长；现任河北省国有资产控股运营有限公司副总裁、河北省国控矿业开发投资
有限公司董事。
杨晓燕女士，监事，硕士研究生，高级经济师。曾任职北京银行等金融机构，20
余 年金融、证券从业经历；现任 东方基金管理有限责任公司 风险管理部总经理 。
肖向辉先生，监事，本科。曾任职北京市化学工业研究院、中国工商银行总行；
现任 东方基金管理有限责任公司 运营部副总经理 。
3、其他高级管理人员
崔伟先生，董事长，简历请参见董事介绍。
孙晔伟先生，总经理，简历请参见董事介绍。
刘鸿鹏先生，副总经理，吉林大学行政管理硕士。曾先后任吉林物贸股份有限公
司投资顾问，君安证券有限责任公司长春办事处融资融券专员，吉林省信托营业部筹
建负责人，新华证券股份有限公司长春同志街营业部副经理、经理，东北证券股份有
限公司杭州营业部经理、 营销管理总部副经理、 经理。2011 年5 月加盟本公司， 曾任
总经理助理兼市场总监和市场部经理。
秦熠群先生，副总经理，中央财经大学经济学博士。历任中央财经大学经济学院
副院长、 学校分部副主任等职务。2011 年7 月加盟本公司， 历任董办主任、 董秘、 总
经理助理等职务，期间曾兼任人力 资源部、综合管理部、风险管理部等部门总经理职
务。
李景岩先生，督察长，硕士研究生，中国注册会计师。历任东北证券股份有限公
司延吉证券营业部财务经理、 北京管理总部财务经理。2004 年6 月加盟本公司， 历任
财务主管，财务部经理，财务负责人，综合管理部经理兼人力资源部经理、总经理助
理。
4、本基金基金经理
姓名 任职时间 简历 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
7
王然（女士） 2015-04-30
北京交通大学产业经济学
硕士，8 年证券从业经历，
曾任益民基金交通运输、
纺织服装、轻工制造行业
研究员。2010 年 4 月加盟
东方基金管理有限责任公
司，曾任权益投资部交通
运输、纺织服装、商业零
售行业研究员，东方策略
成长股票型开放式证券投
资基金（于 2015 年 8 月 7
日更名为东方策略成长混
合 型 开 放 式 证 券 投 资 基
金 ） 基金经理助理、东方
策略成长股票型开放式证
券投资基金（于 2015 年 8
月 7 日更名为东方策略成
长混合型开放式证券投资
基金 ） 基金经理，现任东
方保本混合型开放式证券
投资基金基金经理、东方
策略成长混合型开放式证
券投资基金基金经理、东
方新兴成长混合型证券投
资 基金基金经理、东方新
思路灵活配置混合型证券
投资基金基金经理、东方
赢家保本混合型证券投资
基金基金经理、东方荣家
保本混合型证券投资基金
基金经理。
姚航（女士） 2013-09-25
中国人民大学工商管理硕
士，12 年证券从业经历。
曾就职于嘉实基金管理有
限公司运营部。2010 年 10
月加盟东方基金管理有限东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
8
责任公司，曾任债券交易
员、东方金账簿货币市场
证券投资基金基金经理助
理 、东方多策略灵活配置
混合型证券投资基金基金
经理，现任东方金账簿货
币市场证券投资基金基金
经理、东方保本混合型开
放式证券投资基金基金经
理、东方新策略灵活配置
混合型证券投资基金基金
经理、东方新思路灵活配
置混合型证券投资基金基
金经理、东方赢家保本混
合型证券投资基金基金经
理 、东方金元宝货币市场
基金基金经理、东方金证
通 货 币 市 场 基 金 基 金 经
理。
张岗（先生）
2011 年4 月 14 日至2015 年4 月 30 日任本基 金基金经
理
杨林耘（女士）
2011 年4 月 14 日至2013 年9 月 25 日任本基 金基金经
理
5、投资决策委员会成员
孙晔伟先生，总经理，投资决策委员会主任委员，简历请参见 董事 介绍。
李仆先生，公司总经理助理、 固定收益部总经理，东方双债添利债券型证券投资
基金基金经理、 东方稳健回报债券型证券投资基金基金经理、 东方永润 18 个月定期开
放债券型证券投资基金基金经理、东方赢家保本混合型证券投资基金基金经理、东方
稳定增利债券型证券投资基金基金经理 、 东方荣家保本混合型证券投资基金基金经理 ，
投资决策委员会委员。 16 年证券从业经历， 历任宝钢集团财务有限责任公司投资经理、
宝钢集团有限公司投资经理、宝岛（香港 ） 贸易有限公司投资部总经理、华宝信托有
限责 任公司资管部投资副总监、 信诚基金管理有限公司基金经理。2014 年 2 月加盟东
方基金管理有限责任公司，曾任特别顾问。
刘志刚先生，量化投资部总经理， 东方启明量化先锋混合型证券投资基金 基金经东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
9
理，投资决策委员会委员。吉林大学数量经济学博士，8 年基金从业经历。历任工银
瑞信基金管理有限公司产品开发部产品开发经理、安信基金管理有限责任公司市场部
副总经理兼产品开发总监。2013 年5 月加盟东方基金管理有限责任公司， 曾任指数与
量化投资部总经理、专户业务部总经理、产品开发部总经理、投资经理 、东方央视财
经50 指数增强型证券投资基金 （自2015 年12 月3 日起转型为东方启明量化先锋混合
型证券投资基金 ）基金经理 。
朱晓栋先生， 对外经济 贸易大学经济学硕士， 7 年证券从业经历。 2009 年 12 月加
盟东方基金管理有限责任公司， 曾任研究部金 融行业、 固定收益研究 、 食品饮料行业 、
建筑建材行业研究员，东方龙混合型开放式证券投资基金基金经理助理、东方精选混
合型开放式证券投资基金基金经理 、 东 方 核 心 动 力 股 票 型 开 放 式 证 券 投 资 基 金 （ 于
2015 年 7 月 31 日更名为东方核心动力混合型证券投资基金 ）基金经理 。现任权益投
资部副总经理、 投资决策委员会委员、 东方利群混合型发起式证券投资基金基金经理、
东方安心收益保本混合型证券投资基金基金经理、东方多策略灵活配置混合型证券投
资基金基金经理、东方龙混合型开放式证券投资基金基金经理、 东方鼎新灵活配置混
合型证券投资基金基金经理、东方核心动力 混合型证券投资基金基金经理、东方新策
略灵活配置混合型证券投资基金基金经理、东方精选混合型开放式证券投资基金基金
经理。
徐昀君先生，对外经济 贸易大学金融学硕士，CFA ，FRM ，8 年证券 从业经历。
曾任安信证券资产管理部研究员、 投资经理， 华西证券资产管理部投资经理。2013 年
3 月加盟东方基金管理有限责任公司，曾任东方安心收益保本混合型证券投资基金基
金经理助理、东方稳健回报债券型证券投资基金基金经理助理、东方安心收益保本混
合型证券投资基金基金经理。现任固定收益部总经理助理，投资决策委员会委员，东
方稳健回报债券型证券投资基金基金经理、东方强化收益债券型证券投资基金基金经
理、东方多策略灵活配置混合型证券投资基金基金经理、东方双债添利债券型证券基
金基金经理、东方添益债券型证券投资基金基金经理、东方利群混合型发起式证券投
资基金基金经理、东方永润 18 个月定期开放债券型证券投资基金基金经理。
6、上述人员之间均不存在近亲属关系
三、基 金托管人 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
10
（一）基本情况
名称：中国邮政储蓄银行股份有限公司(简称：中国邮政储蓄银行)
住所：北京市西城区金融大街 3 号
办公地址：北京市西城区金融大街 3 号 A 座
法定代表人：李国华
成立时间：2007 年3 月6 日
组织形式：股份有限公司
注册资本：470 亿元人民币
存续期间：持续经营
基金托管资格批文及文号：证监许可【2009】673 号
联系人：王瑛
联系电话：010 －68858126
经营范围：吸收公众存款；发放短期、中期、长期贷款；办理国 内外结算；办理
票据承兑和贴现；发行金融债券；代理发行、代理兑付、承销政府债券；买卖政府债
券、金融债券；从事同业拆借；买卖、代理买卖外汇；从事银行卡业务；提供信用证
服务及担保；代理收付款项及代理保险业务；提供保险箱服务；经中国银行业监督管
理机构等监管部门批准的其他业务。
经 国 务 院 同 意并 经 中 国银 行 业 监 督 管理 委 员 会批 准 ， 中 国 邮政 储 蓄 银行 有 限 责任
公司 （成立于2007 年 3 月6 日） 于2012 年1 月21 日依法整体变更为中国邮政储蓄银
行股份有限公司。中国邮政储蓄银行股份有限公司依法承继原中国邮政储蓄银行有限
责任公司全部资产 、负债、机构、业务和人员，依法承担和履行原中国邮政储蓄银行
有限责任公司在有关具有法律效力的合同或协议中的权利、义务，以及相应的债权债
务关系和法律责任。 中国邮政储蓄银行股份有限公司坚持服务 “三农” 、 服务中小企业、
服务城乡居民的大型零售商业银行定位，发挥邮政网络优势，强化内部控制，合规稳
健经营，为广大城乡居民及企业提供优质金融服务，实现股东价值最大化，支持国民
经济发展和社会进步。
（二）主要人员情况
中国邮政储蓄银行股份有限公司总行设托管业务部，下设资产托管处、风险管理东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
11
处、 运营管理处等处室 。 现有员工 20 人， 全部 员工拥有大学本科以上学历及基金从业
资格，80% 员工具有三年以上基金从业经历，具备丰富的托管服务经验。
（三）基金托管业务经营情况
2009 年 7 月 23 日，中国邮政储蓄银行经中国证券监督管理委员会和中国银行业
监督管理委员会联合批准， 获得证券投资基金托管资格， 是我国第 16 家托管银行。 2012
年 7 月 19 日， 中国邮政储蓄银行经中国保险业监督管理委员会批准， 获得保险资金托
管资格。中国邮政储蓄银行坚持以客户为中心、以服务为基础的经营理念，依托专业
的托管团队、灵活的托管业务系统、规范的托管管理制度、健全的内控体系、运作高
效 的业务处理模式，为 广大基金份额持有人和众多资产管理机构 提供安全、高效、专
业、全面的托管服务，并获得了合作伙伴一致好评。
截至 2015 年 12 月 31 日，中国邮政储蓄银行托管的证券投资基金共 44 只，包括
中欧行业成长混合型证券投资基金(LOF) （原 中欧中小盘股票型证券投资基金 （LOF））
(166006) 、 长信纯债壹 号债券型证券投资基金 （原长信中短债证券投资基金） (519985) 、
东方保本混合型开放式证券投资基金 （400013 ） 、 万家添利债券型证券 投资基金 （LOF ）
（161908） 、长信利鑫分级债券型证券投资基金（163003） 、天弘丰利债券型证券投资
基金（LOF）（ 164208 ） 、 鹏 华 丰 泽债 券 型证 券投 资 基 金 （LOF）（ 160618 ） 、 东 方增 长
中 小 盘 混 合 型 开 放 式 证 券 投 资 基 金 （400015 ） 、 长 安 宏 观 策 略 股 票 型 证 券 投 资 基 金
（740001） 、 金鹰持久增利债券型证券投资基金 （LOF）（ 162105） 、 中欧信用增利债券
型证券投资基金 （LOF）（ 166012 ） 、 农银汇理消费主题股票型证券投资基金 （660012）、
浦银安盛中证锐联基本面 400 指数证券投资基金 （519117） 、 天弘现金管家货币市场基
金（420006） 、 汇丰晋 信恒生 A 股行业龙头指数证券投资基金 （540012 ） 、 华安安心收
益债券型证券投资基金（040036） 、东方强化收益债券型证券投资基金（400016） 、中
欧 纯 债 分 级 债 券 型 证 券 投 资 基 金 （166016 ） 、 东 方 安 心 收 益 保 本 混 合 型 证 券 投 资 基 金
（400020） 、银河岁岁回报定期开放债券型证券投资基金（519662） 、中欧纯债添利分
级债券型证券投资基金（166021） 、银河灵活配置混合型证券投资基金（519656） 、天
弘 通 利 混 合 型 证 券 投 资 基 金 （000573 ） 、 中 加 纯 债 一 年 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投 资 基 金
（000552） 、南方通利债券型 证券投资基金（000563） 、中邮货币市场基金（000576）、
易方达财富快线货币市场基金 （000647） 、 天弘瑞利分级债券型证券投资基金 （000774）、东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
12
中邮核心科技创新灵活配置混合证券投资基金 （000966） 、 中信建投凤凰货币市场基金
（001006） 、景顺长城 稳健回报灵活配置混合 型证券投资基金（001194 ） 、南方利淘灵
活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 （001183 ） 、 易 方 达 新 收 益 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金
（001216） 、易方达改革红利混合型证券投资基金（001076） 、天弘新活力灵活配置混
合型发起式证券投资基金（001250 ） 、 易 方 达 新 利 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金
（001249） 、易方达新鑫灵活配置混合型证券投资基金（001285） 、天弘互联网灵活配
置混合型证券投资基金 （001210） 、 天弘惠利灵 活配置混合型证券投资基金 （001447）、
易方达新益灵活配置混合型证券投资基金 （001314 ） 、 方正富邦优选灵活配置混合型证
券投资基金（001431 ） 、易方达瑞景灵活配置混合型证券投资基金（001433）、 南方利
安灵活配置混合型证券投资基金 （001570）、 广发安富回报灵活配置混合型证券投资基
金 （002107 ） 。 至今， 中 国邮政储蓄银行已形成涵盖证券投资基金、 基金公司特定客户
资产管理计划、 信托计划、 银行理财产品 （本外币） 、 私募基金、 证券公司资产管理计
划、保险资金、保险资产管理计划等多种资产类型的托管产品体系，托管规模达
22,508.33 亿元。
（四）基金托管人的内部控制制度
1、内部控制目标
作为基金托管人，中国邮政储蓄银行严格遵守国家有关托管业务的法律法规、行
业监管规章 和行内有关管理规定，守法经营、规范运作、严格监察，确保业务的稳健
运行，保证基金财产的安全完整，确保有关信息的真实、准确、完整、及时，保护基
金份额持有人的 合法权益。
2、内部控制组织结构
中国邮政储蓄银行设有风险与内控管理委员会，负责全行风险管理与内部控制工
作， 对托管业务风险控制工作进行检查指导。 托管业务部专门设置内部风险控制处室，
配备专职内控监督人员负责托管业务的内控监督工作，具有独立行使监督稽核的工作
职权和能力。
3、内部控制制度及措施
托管业务部具备系统、完善的制度控制体系，建立了管理制度、控制制度、岗位
职责、业务操作流程，可以保证托管业务的规范操作和顺利进行；业务人员具备从业东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
13
资格；业务管理严格实行复核、审核、检查制度，授权工作实行集中控制，业务印章
按 规程保管、存放、使用，账户资料严格保管，制约机制严格有效；业务操作区专门
设置，封闭管理，实施音像监控；业务信息由专职信息披露人员负责，防止泄密；业
务实现自动化操作，防止人为事故的发生，技术系统完整、独立。
（五）基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序
1、监督方法
依照《基金法》及其配套法规和基金合同的约定，监督所托管基金的投资运作。
严格按照现行法律法规以及基金合同规定，对基金管理人运作基金的投资比例、投资
范围、投资组合等情况进行监督，对违法违规行为及时予以风险提示，要求其限期纠
正，同时报告中国 证监会。在日常为基金投资运作所提供的基金清算和核算服务环节
中，对基金管理人发送的投资指令、基金管理人对各基金费用的提取与开支情况进行
检查监督。
2、监督流程
（1） 每工作日按时通过基金监督子系统， 对各基金投资运作比例控制指标进行例
行监控，发现投资比例超标等异常情况，向基金管理人发出书面通知，与基金管理人
进行情况核实，督促其纠正，并及时报告中国证监会。
（2） 收到基金管理人 的划款指令后， 对涉及 各基金的投资范围、 投 资对象及交 易
对手等内容进行合法合规性监督。
（3） 通过技术或非技术手段发现基金涉嫌违规交易， 电话或书面要求管理人进行
解释或举证，要求限期纠正，并及时报告中国证监会。
四 、相 关服务 机构
（一）直销机构
1、柜台交易:
名称：东方基金管理有限责任公司直销中心
住所：北京市西城区锦什坊街 28 号 1-4 层
办公地址：北京市西城区锦什坊街 28 号 3 层
法定代表人：崔伟 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
14
联系人：孙桂东
电话：010-66295921
传真：010-66578690
网站：www.orient-fund.com 或 www.df5888.com
2、电子交易：
投资者可以通过本公司网上交 易系统办理基金的申购、赎回等业务，具体业务办
理情况及业务规则请登录本公司网站查询。
本公司网址：www.orient-fund.com 或 www.df5888.com 。
（二）其他销售 机构
1、中国邮政储蓄银行股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 3 号
办公地址：北京市西城区金融大街 3 号
法定代表人：李国华
联系人：王硕
传真：010-68858117
客户服务电话：95580
网址：www.psbc.com
2、北京银行股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街甲 17 号首层
办公地址：北京市西城区金融大街丙 17 号
法定代表人：闫冰竹
联系人：孔超
电话：010-66223588
传真：010-66226045
客户服务电话： 95526
网址：www.bankofbeijing.com.cn
3、东莞银行股份有限公司
住所： 东莞市莞城区体育路 21 号东莞银行大厦 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
15
办公地址： 东莞市莞城区体育路 21 号东莞银行大厦
法定代表人： 廖玉林
联系人：陈幸
电话：0769-22119061
传真：0769-22117730
客户服务电话：4001196228（全国） 、96228 （广东省内）
网址：www.dongguanbank.cn
4、吉林银行股份有限公司
住所：吉林省长春市东南湖大路 1817 号
办公地址：吉林省长春市东南湖大路 1817 号
法定代表人：唐国兴
联系人：孟明
电话：0431-84992680
传真：0431-84992649
客户服务电话： 400-88-96666（全国） 、96666（吉林省）
网址：www.jlbank.com.cn
5、中国工商银行股份有限公司
住所：中国北京复兴门内大街 55 号
办公地址：中国北京复兴门内大街 55 号
法定代表人：姜建清
联系人：杨菲
电话：010-66107900
传真：010-66107914
客户服务电话：95588
网址：www.icbc.com.cn
6、中国建设银行股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 25 号
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼长安兴融中心 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
16
法定代表人：王洪章
客户服务电话：95533
网址：www.ccb.com
7、中国民生银行股份有限公司
住所：北京市西城区复兴门内大街 2 号
办公地址：北京市西城区复兴门内大街 2 号
法定代表人：洪崎
联系人：刘健
电话：010-57092637
传真：010-57092611
客户服务电话：95568
网址：www.cmbc.com.cn
8、中国农业银行股份有限公司
住所：北京市东城区建国门内大街 69 号
办公地址：北京市东城区建国门内大街 69 号
法定代表人：刘士余
客户服务电话：95599
网址：www.abchina.com
9、中国银行股份有限公司
住所：北京市西城区复兴门内大街 1 号
办公地址：北京市西城区复兴门内大街 1 号中国银行总行办公大楼
法定代表人：田国立
客户服务电话：95566
网址：www.boc.cn
10、中信银行股份有限公司
住所：北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 C 座
办公地址：北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 C 座
法定代表人：常振明 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
17
客户服务电话：95558
网址：bank.ecitic.com
11 、安信证券股份有限公司
住所：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元
办公地址：深圳市福田区深南大道凤凰大厦 1 栋 9 层
法定代表人：牛冠兴
联系人：陈剑虹
电话：0755-82558305
传真：0755-82558355
客户服务电话：4008001001
网址：www.essence.com.cn
12、长江证券股份有限公司
住所：武汉市新华路特 8 号长江证券大厦
办公地址：武汉市新华路特 8 号长江证券大厦
法定代表人：杨泽柱
联系人：奚博宇
电话：027-65799999
传真：027-85481900
客户服务电话：95579 或 4008-888-999
网址：www.95579.com
13、东北证券股份有限公司
住所：长春市自由大路 1138 号
办公地址：长春市自由大路 1138 号
法定代表人：李福春
联系人: 潘锴
电话:0431-85096709
客户服务电话: 4006000686
网址：www.nesc.cn 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
18
14、东海证券股份 有限公司
住所：江苏省常州市延陵西路 23 号投资广场 18 层
办公地址：上海市浦东新区东方路 1928 号东海证券大厦
法定代表人：朱科敏
联系人：梁旭
电话：021-20333333
传真：021-50498825
客户服务电话：95531 或 400-888-8588
网址：www.longone.com.cn
15、东莞证券股份有限 公司
住所：广东省东莞市莞城区可园南路一号金源中心 30 楼
办公地址：广东省东莞市莞城区可园南路 1 号金源中心 30 楼
法定代表人：张运勇
联系人：孙旭
电话：0769-22119348
客户服务电话：961130（省内直拨，省外请加拨区号 0769）
网址：www.dgzq.com.cn
16、方正证券股份有限公司
住所：湖南省长沙市芙蓉中路二段华侨国际大厦 22－24 层
办公地址：湖南省长沙市芙蓉中路二段华侨国际大厦 22－24 层
法定代表人：雷杰
联系人：郭军瑞
电 话： 0731-85832503
传 真： 0731-85832214
客户服务电话：95571
网址：www.foundersc.com
17、光大证券股份有限公司
住所：上海市静安区新闸路 1508 号 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
19
办公地址：上海市静安区新闸路 1508 号 3 楼
法定代表人：薛峰
联系人：李芳芳
电话：021-22169999
传真：021-22169134
客户服务电话：95525
网址：www.ebscn.com
18、广发证券股份有限公司
住所：广东省广州市天河北路 183 号大都会广场 43 楼
办公地址： 广州市天河北路大都会广场 5、18、19、36、38、41 、42 、43、44 楼
法定代表人：孙树明
联系人：黄岚
电话：020-87555888
传真：020-87555305
客户服务电话：95575
网址：www.gf.com.cn
19、国泰君安证 券股份有限公司
住所：中国（上海 ）自由贸易试验区商城路 618 号
办公地址：上海市浦东新区银城中路 168 号上海银行大厦 29 楼
法定代表人：杨德红
联系人：芮敏祺/ 朱雅崴
电话：021-38676161
传真：021-38670161
客户服务电话：95521
网址：www.gtja.com
20、国元证券股份有限公司
住所：安徽省合肥市寿春路 178 号
办公地址：安徽省合肥市寿春路 178 号 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
20
法定代表人：蔡咏
联系人：李蔡
电话：0551-68167423
传真：0551-68167431
客户服务电话: 95578
网址：www.gyzq.com.cn
21、海通证券股份有限公司
住所：上海市淮海中路 98 号
办公地址：上海市黄浦区广东路 689 号
法定代表人：王开国
联系人：李笑鸣
电话：021-23219275
传真：021-23219100
客户服务电话：021-95553、400-8888-001 或 拨打各城市营业网点咨询电话
网址：www.htsec.com
22、申万宏源西部证券有限公司
住所： 新疆乌鲁木齐市高新区 （新市区 ） 北京南路 258 号大成国际大厦 20 楼 2005
室
办公地址：新疆乌鲁木齐市天山区文艺路 233 号宏源大厦 8 楼
法定代表人：李季
联系人：唐岚
电话：010-88085258
传真：010-88013605
客户服务电话：95523 或 4008895523
网址：www.swhysc.com
23、恒泰长财证券有限责任公司
住所：长春市长江路经济开发区人民大街 280 号科技城 2 层 A-33 段
办公地址：长春市长江路经济开发区人民大街 280 号科技城 2 层 A-33 段 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
21
法定代表人：赵培武
联系人：曲志诚
电话：0431-82945299
传真：0431-82946531
客户服务电话：0431-82951765
网址：www.cczq.net
24、恒泰证券股份有限公司
住所：内蒙古呼和浩特新城区新华东街 111 号
办公地址：内蒙古呼和浩特新城区新华东街 111 号
法定代表人：庞介民
联系人：罗俊峰
电 话：0471-4972042
传 真：0471-4961259
客户服务电话：0471-4961259
网 址：www.cnht.com.cn
25、华安证券股份有限公司
住所：安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路 198 号
办公地址：安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路 198 号财智中心 B1 座
法定代表人：李工
联系人：甘霖
电话：0551-65161666
传真：0551-5161600
客户服务电话：95318 或 4008096518
网址：www.hazq.com
26、华福证券有限责任公司
住所：福州市五四路 157 号新天地大厦 7、8 层
办公地址：福州市五四路 157 号新天地大厦 7 至 10 层
法定代表人：黄金琳 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
22
联系人：张腾
电话：0591-87383623
传真：0591-87383610
客户服务电话：96326（福建省外请先拨 0591）
网址：www.hfzq.com.cn
27、华泰证券股份有限公司
住所：江苏省南京市江东中路 228 号
办公地址：江苏省南京市江东中路 228 号
法定代表人：吴万善
联系人：程高峰
电话：025-83389999
传真：025-83387337
客户服务电话：95577 或 4008895597
网址：www.htsc.com.cn
28、华鑫证券有限责任 公司
住所：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 28 层 A01 、B01 （b） 单元
办公地址：上海市徐汇区宛平南路 8 号
法定代表人：俞洋
联系人：王逍
电话：021-64339000
传真：021-54967293
客户服务电话：021-32109999；029-68918888 ；4001099918
网址：www.cfsc.com.cn
29、江海证券有限公司
住所：黑龙江省哈尔滨市香坊区赣水路 56 号
办公地址：黑龙江省哈尔滨市香坊区赣水路 56 号
法定代表人：孙名扬
联系人：刘爽 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
23
电话：0451-85863719
传真：0451-82287211
客户服务热线：400-666-2288
网址：www.jhzq.com.cn
30、联讯证券股份有限公司
住所：惠州市江北东江三路 55 号广播电视新闻中心西面一层大堂和三、四层
办公地址： 惠州市江北东江三路 55 号广播电视新闻中心西面一层大堂和三、 四层
法定代表人：徐刚
联系人: 陈思
电话: 021-33606736
传真：021-33606760
客户服务电话: 95564
网址：www.lxzq.com.cn
31、中泰证券股份有限公司
住所：济南市经七路 86 号
办公地址：济南市经七路 86 号 23 层
法定代表人：李玮
联系人：吴阳
电话：0531－68889155
传真：0531－68889752
客户服务电话：95538
网址：www.qlzq.com.cn
32、山西证券股份有限公司
住所：山西省太原市府西街 69 号山西国际贸易中心东塔楼
办公地址：山西省太原市府西街 69 号山西国际贸易中心东塔楼
法定代表人：侯巍
联系人：郭熠
电话：0351-8686659 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
24
传真：0351-8686619
客户服务电话：400-666-1618
网址：www.i618.com.cn
33、上海证券有限责任 公司
住所：上海市黄浦区西藏中路 336 号
办公地址：上海市四川中路 213 号久事商务大厦 7 楼
法定代表人：龚德雄
联系人：许曼华
电话：021-53686888
传真：021-53686100 ，021-53686200
客户服务电话：021-962518
网址：www.962518.com
34、申万宏源证券有限公司
住所：上海市徐汇区长乐路 989 号 45 层
办公地址：上海市徐汇 区长乐路 989 号 45 层
法定代表人：李梅
联系人：曹晔
电话：021-33388215
传真：021-33388224
客户服务电话：95523 或 4008895523
网址：www.swhysc.com
35、五矿证券有限公司
住所：深圳市福田区金田路 4028 号经贸中心 48 楼
办公地址：深圳市福田区金田路 4028 号经贸中心 48 楼
法定代表人：赵立功
联系人：马国栋
电话：0755-83252843
传真：0755-82545500 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
25
客户服务电话：40018-40028
网址：www.wkzq.com.cn
36、招商证券股份有限公司
住所：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38-45 层
办公地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38-45 层
法定代表人：宫少林
联系人：林迎生
电话：0755-82943666
传真：0755-82943636
客户服务电话：95565、4008888111
网址：www.newone.com.cn
37、中山证券有限责任公司
住所：深圳市南山区科技中一路西华强高新发展大楼 7 层、8 层
办公地址：深圳市华侨城深南大道 9010 号
法定代表人：黄扬录
联系人：罗艺琳
电话：0755- 82570586
传真：0755-82960582
客户服务电话：4001-022-011
网址：www.zszq.com
38、中信建投证券股份有限公司
住所：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼
办公地址：北京市朝阳门内大街 188 号
法定代表人：王常青
联系人：权唐
电话：010-85130588
传真：010-65182261
客户服务电话：400-8888-108 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
26
网址：www.csc108.com
39、中信证券（山东 ）有限责任公司
住所：青岛市崂山区 深圳路 222 号青岛国际金融广场 1 号楼 20 层
办公地址：青岛市崂山区深圳路 222 号青岛国际金融广场 1 号楼 20 层
法定代表人：杨宝林
联系人：吴忠超
电话：0532-85022326
传真：0532-85022605
客户服务电话：95548
网址：www.zxwt.com.cn
40、中信证券（浙江 ）有限责任公司
住所：浙江省杭州市解放东路 29 号迪凯银座 22 层
办公地址：浙江省杭州市解放东路 29 号迪凯银座 22 层
法定代表人：沈强
联系人：周妍
电话：0571-86078823
传真：0571-85106383
客户服务电话：95548
网址：www.bigsun.com.cn
41、中信证券股份有限公司
住所：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期） 北座
办公地址：北京朝阳区亮马桥路 48 号
法定代表人：王东明
联系人：陈忠
电话：010-60838888
传真：010-60833799
客户服务电话：95548
网址：www.ecitic.com 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
27
42、中信期货有限公司
住所： 深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场 （二期 ） 北座 13 层 1301-1305 室、
14 层
办公地址： 深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场 （二期 ） 北座 13 层 1301-1305
室、14 层
法定代表人：张皓
联系人：洪诚
电话：0755-23953913
传真：0755-83217421
客户服务电话：400-990-8826
网址：www.citicsf.com
43、嘉实财富管理有限公司
住所： 上海市浦东新区世纪大道 8 号上海国金中心办公楼二期 46 层 4609-10 单元
办公地址：北京市朝阳区建国路 91 号金地中心 A 座 6 层
法定代表人：赵学军
联系人：余永键
电话：010-85097570
传真：010-85097308
客户服务电话：400-021-8850
网址：www.harvestwm.cn
44、上海中正达广投资管理有限公司
住所：上海市徐汇区龙腾大道 2815 号302 室
办公地址：上海市徐汇区龙腾大道 2815 号302 室
联系人：戴珉微
电话：021-33768132
传真：021-33768132*802
客户服务电话：400-6767-523
网址：www.zzwealth.cn 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
28
45、中国国际金融股份有限公司
住所：北京市朝阳区建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座27 层及28 层
办公地址：北京市朝阳区建国门外大街 1 号国贸大厦2 座27 层及 28 层
法定代表人：丁学东
联系人：杨涵宇
电话：010-65051166
传真：010-85679203
客户服务电话：400-910-1166
网址：www.cicc.com.cn
46、平安证券有限责任公司
住所：深圳市福田中心区金田路 4036 号荣超大厦 16-20 层
办公地址：深圳市福田中心区金田路 4036 号荣超大厦 16-20 层（518048）
法定代表人：谢永林
联系人：周一涵
电话：021-38637436
传真：021-58991896
客户服务电话：95511-8
网址：stock.pingan.com
47、奕丰金融服务（深圳 ）有限公司
住所（注册地址 ） ：深圳市前海深港合作区前湾一路 1 号 A 栋 201 室（入住深圳
市前海
商务秘书有限公司 ）
办公地址：深圳市南山区海德三路海岸大厦东座 1115 室，1116 室及 1307 室
法定代表人： TAN YIK KUAN
联系人：项晶晶
电话：0755 8946 0500
传真：0755 2167 4453
客户服务电话：400-684-0500 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
29
网址：www.ifastps.com.cn
48、上海长量基金销售投资顾问有限公司
住所：上海市浦东新区高翔路 526 号 2 幢 220 室
办公地址：上海市浦东新区浦东大道 555 号裕景国际B 座16 层
法定代表人：张跃伟
联系人：单丙烨
电话：021-20691832
传真：021-20691861
客户服务电话：400 820 2899
网址：www.erichfund.com
49、杭州数米基金销售有限公司
住所: 杭州市余杭区仓前街道文一西路 1218 号1 栋202 室
办公地址：浙江省杭州市滨江区江南大道 3588 号恒生大厦12 楼
法定代表人：陈柏青
联系人：韩爱彬
传真：0571-26698533
客户服务电话：400 076 6123
网址： www.fund123.cn
50、深圳众禄基金销售有限公司
住所:深圳市罗湖区深南东路 5047 号发展银行大厦 25 楼I、J 单元
办公地址：深圳市罗湖区梨园路物资控股置地大厦 8 楼
法定代表人：薛峰
联系人：童彩平
电话：0755-33227950
传真：0755-33227951
客户服务电话：400 678 8887
网址：www.zlfund.cn 及www.jjmmw.com
51、上海好买基金销售有限公司 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
30
住所:上海市虹口区场中路 685 弄37 号 4 号楼449 室
办公地址：上海市浦东南路 1118 号鄂尔多斯国际大厦 903～906 室
法定代表人：杨文斌
联系人：张茹
电话：021-20613999
传真：021-68596916
客户服务电话：400 700 9665
网址：www.ehowbuy.com
52、上海天天基金销售有限公司
住所:浦东新区峨山路 613 号6 幢551 室
办公地址：上海市徐汇区龙田路 195 号 3C 座9 楼
法定代表人：其实
联系人：彭远芳
电话：021-54509998-2010
传真：021-64385308
客户服务电话：400 1818 188
网址：www.1234567.com.cn
53、北京展恒基金销售股份有限公司
住所:北京市朝阳区华严北里 2 号民建大厦 6 层
办公地址：北京市朝阳区华严北里 2 号民建大厦 6 层
法定代表人：闫 振杰
联系人：宋丽冉
电话：010-62020088
传真：010-62020355
客户服务电话：400 888 6661
网址：http://www.myfund.com
54、中国国际期货有限公司
住所：北京市朝阳区建国门外光华路 14 号1 幢1 层、2 层、9 层、11 层、12 层 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
31
办公地址：北京市朝阳区麦子店西路 3 号新恒基国际大厦15 层
法定代表人：王兵
联系人：许黎婧
电话：010-65807848
传真：010-59539806
客服电话：95162 或400 888 8160
网址：www.cifco.net
55、北京钱景财富投资管理有限公司
住所：北京市海淀区丹棱街 6 号1 幢9 层1008-1012
办公地址： 北京市海淀区丹棱街 6 号1 幢9 层1008-1012
法定代表人： 赵荣春
联系人：申泽灏
电话：010-57418813
传真：010-57569671
客服电话：400 678 5095
公司网址：www.niuji.net
56、深圳市新兰德证券投资咨询有限公司
住所：深圳市福田区华强北路赛格科技园 4 栋10 层1006#
办公地址：北京市西城区宣武门外大街 10 号庄胜广场中央办公楼东翼 7 层 727
室
法定代表人：杨懿
联系人：张燕
电话：010-58325388-1588
传真：010-58325282
客服电话：400-166-1188
网址：https:// 8.jrj.com.cn
57、浙江同花顺基金销售有限公司
住所: 杭州市文二西路 1 号903 室 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
32
办公地址：浙江省杭州市翠柏路 7 号杭州电子商务产业园 2 号楼 2 楼
法定代表人：凌顺平
联系人：刘晓倩
联系电话：0571-88911818
传真：0571-88910240
客服电话：4008-773-772
公司网站：www.5ifund.com
58、北京增财基金销售有限公司
住所：北京市西城区南礼士路 66 号1 号楼 12 层1208 号
办公地址：北京市西城区南礼士路 66 号 1 号楼12 层1208 号
法定代表人：罗细安
联系人：史丽丽
电话：010-67000988
传真：010-67000988
客户服务电话：400-001-8811
网址：www.zcvc.com.cn
59、上海利得基金销售有限公司
住所: 上海宝山区蕴川路 5475 号1033 室
办公地址：上海浦东新区峨山路 91 弄61 号10 号楼12 楼
法定代表人：沈继伟
联系人：赵沛然
电话：021-50583533
传真：021-50583633
客服电话：400 067 6266
网址：www.leadfund.com.cn
60、北京恒天明泽基金销售有限公司
住所:北京市北京经济技术开发区宏达北路 10 号五层5122 室
办公地址：北京市朝阳区东三环中路 20 号乐成中心A 座23 层 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
33
法定代表人：梁越
联系人：马鹏程
联系电话：13501068175
传真：010-56810628
客服：4008980618
网站：www.chtfund.com
61、上海陆金所资产管理有限公司
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼 09 单元
办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼
法定代表人：郭坚
联系人：宁博宇
联系电话：021-20665952
传真：021-22066653
客服：4008219031
网站：www.lufunds.com
62、北京乐融多源投资咨询有限公司
住所: 北京市朝阳区 西大望路1 号1 号楼 16 层1603
办公地址：北京市朝阳区西大望路 1 号 1 号楼16 层1603
法定代表人：董浩
联系人：牛亚楠
联系电话：18610807009
传真：010-56580660
客服：400-068-1176
网站：www.jimufund.com
63、上海汇付金融服务有限公司
住所：上海市中山南路 100 号金外滩国际广场 19 楼
办公地址：上海市中山南路 100 号金外滩国际广场 19 楼
法定代表人：冯修敏 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
34
联系人：陈云卉
联系电话：021-33323999-5611
传真：021-33323837
客服：400-820-2819
网址: http://www.chinapnr.com/
64、诺亚正行（上海 ）基金销售投资顾问有限公司
住所：上海市虹口区飞虹路 360 弄 9 号 3724 室
办公地址：上海市杨浦区昆明路 508 号北 美广场 B 座 12 楼
法定代表人：汪静波
联系人：李娟
联系电话：021-38509735
传真：021-38509777
客服：400-821-5399
网址: http://www.noah-fund.com/
65、上海凯石财富基金销售有限公司
住所：上海市黄浦区西藏南路 765 号 602-115 室
办公地址：上海市黄浦区延安东路 1 号凯石大厦 4 楼
法定代表人：陈继武
联系人：葛佳蕊
联系电话：021-63333389
传真：021-63332523
客服：4000178000
网址: www.lingxianfund.com
66、珠海盈米财富管理有限公司
住所：珠海市横琴新区宝华路 6 号105 室-3491
办公地址：广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利国际广场南塔12 楼B1201-1203
法定代表人：肖雯
联系人：钟琛 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
35
联系电话：020-89629012
传真：020-89629011
67.中信期货有限公司
住所：深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期 ）北座 13 层 1301-1305
室、14 层
办公地址： 深圳市福田 区中心三路 8 号卓越时代广场 （二期 ） 北座 13 层1301-1305
室、14 层
法定代表人：张皓
联系人：洪诚
电话：0755-23953913
传真：0755-83217421
客户服务电话：400-990-8826
网址：www.citicsf.com
（三）份额登记机构
名称：东方基金管理有限责任公司
住所：北京市西城区锦什坊街 28 号 1-4 层
办公地址：北京市西城区锦什坊街 28 号 1-4 层
法定代表人：崔伟
联系人：王骁骁
电话：010-66295873
传真：010-66578680
网址：www.orient-fund.com 或 www.df5888.com
（四）律师事务所和经办律师
名称：上海市通力律师事务所
住所：上海市银城中路 68 号时代金融中心 19 楼
办公地址：上海市银城中路 68 号时代金融中心 19 楼
负责人：韩炯
联系人：吕红 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
36
电话：021-31358666
传真: 021-31358600
经办律师：吕红 黎明
（五）会计师事务所和经办注册会计师
名称：立信会计师事务所（特殊普通合伙）
住所：上海市南京东路 61 号新黄浦金融大厦 4 层
办公地址：北京市海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 10 层
法定代表人：朱建弟
联系人：朱锦梅
电话：010-68286868
传真：010-88210608
经办注册会计师： 朱锦梅、赵立卿
五 、基 金名称 和基 金类型
（一）本基金名称：东方保本混合型开放式证券投资基金
（二）本基金类型：混合型
基金运作方式：契约型开放式
六 、基 金投资 目标 和投资 方向
（一）投资目标
本基金通过保本资产与收益资产的动态配置和有效的组合管理，在保本周期到期
时， 为保本周期内持有到期的基金份额 提供 保本金额安全保证的基础上，力求基金资
产的稳定增值。
（二）投资范围
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括国内依法公开发行的债券、
A 股股票 （包含中小板和创业板及其他经中国证监会核准上市的股票 ） 、 货币市场工具、
权证以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具， 但需符合中国证监会的相关规定。
本基金根据 CPPI 固定比例投资组合保险策略，将投资对象主要分为保本资产和
收益资产两类，并动态调整两类资产的投资比例，从而达到防御下跌、实现增值的目东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
37
的。其中，保本资产指债券（包括国债、央行票据、企业债、公司债、金融债、短期
融资券、 资产支持证券及其他法律法规或中国证监会允许投资的债券类金 融工具） 、货
币市场工具；收益资产包括股票、权证等权益类资产。保本资产占基金资产的比例不
低于 60% ， 其中 现金及 到 期日 不超 过 1 年的 政 府债 券的 比例 不低于 基 金资 产净 值 的
5% ；收益资产占基金资产的比例不高于 40% 。
如果法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程
序后，可以将其纳入投资范围，有关投资比例限制等遵循届时有效的规定执行。
（三）投资理念
本基金运用固定比例投资组合保险 （Constant Proportion Portfolio Insurance?
CPPI ） 策略， 基于对风 险的准确 度量与控制， 在保本周期到期时， 实现 “保障保本金
额的安全、力争基金资产稳定增值”的投资目标。
（四）转型后“东方成长收益平衡混合型证券投资基金”的投资目标和投资方向
1.投资目标
力争在股票、债券、现金等大类资产的适度平衡配置下，有效控制投资组合的风
险，追求长期资本增值和稳定收益。
2.投资范围
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法公开发行的债券
（包括国债、央行票据、企业债、公司债、金融债、可转换债券、短期融资券、资产
支持证券及其他法律法规或中国证监会允许投资的债券类金融工具 ） 、 A 股股票 （包含
中小板和创业板及其他经中国证监会核准上市的股票 ） 、 货币市场工具、 权证以及中国
证监会允许基金投资的其他金融工具，但需符合中国证监会的相关规定。
本基金各类资产的投资比例为： 股票、 权证等权益类资产 占基金资产的 40%-80% ，
其中， 持有 的全 部权 证 的市值 不超 过基 金资 产 净值的 3% ；债 券、 货 币市场 工具 等固
定收益类资产 占基金资产的 20%-60% ， 其中， 现金及到期日不超过 1 年的政府债券的
比例不低于基金资产净值的 5% 。
如法律法规或监管机构以后允许本基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程
序后，可以将其纳入投资范 围。
3.投资理念 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
38
通过挖掘具有成长潜力的上市公司股票，充分分享中国经济长期增长的成果；通
过投资优质债券，获取稳定的投资回报。同时动态把握大类资产的适度配置，实现基
金资产的长期稳定增长。
七 、基 金的投 资策 略
在大类资产配置方面，本基金运用 CPPI 固定比例投资组合保险机制，来动态分
配基金资产在收益资产和保本资产上的投资比例。
在保本资产投资方面，以追求本金安全为目的。即通过持有相当数量的剩余期限
小于或等于保本周期的债券等低风险固定收益类证券，并规避利率、再投资等风险，
以确保保本资产的稳定收益。
在收益资产投资方面， 以追求收益为目的。 即 采用积极投资方式， 把 握市场时机 、
挖掘市场热点，精选个股，获取稳定的资本增值。
1、大类资产配置策略
（1）CPPI 组合保险机 制
CPPI 组合保险机制的 核心思想是将本金投入到保本资产和收益资产， 通过投资保
本资产实现保本目标，投资收益资产谋求本金的增值，如图 11-1 所 示。
其中，保本资产主要投资于到期日与保本周期到期日相当的国债、企业债与金融
债等低风险资产，确保基金在保本周期到期时，基金资产实现本金安全的目标；而收
益资产主要投资于股票、权证等较高风险类资产以博取更高的收益 。
图 11-1
CPPI 策略下的本金 保障
100%
第一 年 第二年 第三 年
保本资产
收益资产
到 期 时 间
资产 价值
有保证 的 本 金 价 值
为了尽可能地分享股票等高风险投资品种在价格上涨时所带来的收益，资产管理东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
39
人在运用 CPPI 策略进行资产管理时，通常会根据对证券市场的判断，放大收益资产
的投资额度，如下列公式所描述：
) A ( * M F S ? ?
S B A ? ?
其中：
S = 收益资产投资部分
B = 保本资产投资部分
A = 基金资产总净值
F = 当前最低要保额度
M = 风险乘数
F ? A 为缓冲额度或安全垫（cushion ） 。
（2）基于 CPPI 机制的 资产配置策略
本基金基于 CPPI 机制 ，按如下三个步骤进行大类资产配置：
第一，根据基金资产的期末最低要保额度和合理的贴现率计算基金资产的当前最
低要保额度；
第二，计算基金资产总净值超过当前最低要保额度的数值，该数值即为安全垫；
第三， 将安全垫放大一 定的倍数 （风险乘数 ） ， 将相当于该数额的资金投资于收益
资产以博取高于最低要保额度的收益，其余资产投资于保本资产。
即，在保本周期内任一时间 t （t>0 ） ，可投资于收益资产的额度为：
) ) r (1 / A ( M ) F A ( M M S
) t T (
T t t t t t
?
? ? ? ? ? ? F C ，
投资于保本资产的额度为
t t t
S A B ? ? 。
其中，
t t t
F A ? ? C 为 t 时间的安全 垫，T 为保本周期时间长度，
T
F 为保本周期到
期时基金资产的最低要保额度，r 为年贴现率。
CPPI 的核心思想就是 充分利用安全垫来进行操作， 也就是随着安全垫的增厚， 增
加对收益资产的投资； 随着安全垫的变薄， 减少对收益资产的投资。 风险乘数 M 的高
低决定着 CPPI 机制下 ，基金对收益资产的参与程度。
（3）风险乘数的确定和调整 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
40
为了能够更有效地运用 CPPI 组合保险机制， 灵活地将基金资产分配于收益资产和
保本资产两个市场中， 使其能够充分分享股票市场和债券市场在不同时期的投资机会，
并确保在证券市场出现剧烈波动时，依然有机会实现保本增值的目标，本基金将保持
风险乘数 M 处于一个合理的区间。
本基金基金管理人 将基于中国经济运行周 期的变动，根据自身对于 市场利率、通
货膨胀、货币供应、 上市公司盈利能力等指标的深入研究分析，判断保本资产和收益
资产 预期风险收益变化趋势 ， 分析各类别资产价格因各种原因对长期均衡价值的偏离，
并参照定期 出具的投资组合风险评估报告及相关数量分析 研究成果， 定期或不定期对
风险乘数 M 进行适当调整，并经投资决策委员会审核，通过控制风险乘数 M 的大小，
动态调整本基金在收益资产和保本资产之间的配置比例， 并实时跟踪风险乘数 M 的变
化，严格控制大类资产配置风险。
（4）举例说明
假设本基金初始募集份额为 30 亿份，保本金额为 30 亿元，基金 成立日的三年期
定期存款利率为 3.85% 。 由于 CPPI 保险机制 对于初始投资策略非常敏感， 如果在保本
期初始阶段就遭到了较大损失，则以后的操作空间和获利空间都会受到很大的负面影
响。 所以假设本基金在 保本期初的投资更多偏向谨慎， 风险乘数为 5 . 1 ? M ， 其期初的
资产配置为：
当前最低要保额度=
? ?
78 . 26
% 85 . 3 1
30
3
?
?
亿
安全垫= 22 . 3 78 . 26 30 ? ? 亿
收益资产= 83 . 4 22 . 3 5 . 1 ? ? 亿
保本资产= 17 . 25 83 . 4 30 ? ? 亿
收益资产占比= % 1 . 16
30
83 . 4
?
假设 1 个月后，本基金的收益资产上涨了 7% ，保本资产上涨了 0.5% ，此时收益
资产为 5.17 亿元 （4.83×（ 1+7% ） =5.17） ， 保本资产为 25.29 亿元 （25.17×（ 1+0.5% ）
=25.29 ） ，基金资产净值为 30.46 亿元（5.17+25.29=30.46 ） 。此时，本基金距离保本周
期到期日还有 2.92 年（ 35/12=2.92 ） ， 当前最低要保额度为 26.87 亿元 （30/ （1+3.85% ）
^2.92=26.87 ） ，安全垫为 30.46-26.87=3.59 亿元，风险乘数 M 为 5.17/3.59=1.44 。本基东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
41
金管理人认为市场将继续维持当前震荡向上的格局，决定将风险乘数 M 提高到 1.7，
那么，收益资产的投资应为 6.1 亿元（风险乘数 1.7×安全垫 3.59=6.1 ） ，保本资产的
投资为 30.46-6.1=24.36 亿元。 本基金管理人将增加收益资产的投资 6.1-5.17=0.93 亿元，
相应降低保本资产的投资。
上述所说的关于风险乘数的设定只是一种假设的方式，在本基金的实际运作过程
中，基金管理人将根据市场行情，对后市的判断，基金的申购赎回情况，基金的安全
垫大小，投委会的决议等因素，灵活动态的调整风险乘数的大小，力求在保证本金安
全的前提下提高基金的收益水平。
2.股票投资策略
本基金充分发挥基金管理人的研究优势，将严谨、规范化的选股方法与积极主动
的投资风格相结合 。 首先， 在分析和判断宏观经济运行 和行业景气变化 周期的基础上，
充分挖掘和把握行业轮动中带来的超额投资机会；其次，在对行业中相关 上市公司价
值发现的过程中 ，本着风险控制第一的原则 通过优选具有低风险性、 较好的中期成长
性和流动性、以及当前估值 相对合理、公司治理完善 的股票进行投资，以谋求 收益资
产的增值。
（1）行业配置 （行业轮动资产配置模型）
在全球经济的框架下，本基金管理人通过对宏观经济运行趋势、产业环境、产业
政策和行业竞争格局等多因素的分析和预测，确定宏观及行业经济变量的变动对不同
行业的潜在影响， 判断 各行业的相对投资价值与投资时机，据此挑选出具有良好景气
和发展潜力的行业。
从行业角度看，不同行业的周期性特征、盈利增长、对宏观经济变动的敏感性、
随宏观经济波动的时间先后都可能有差别，行业内竞争程度、行业间上下游产业链的
关系等也不尽相同。某些行业可能因市场偏好而被高估，另外一些行业则可能因为被
市场遗忘而低估。通常行业高估之后会弱于市场，行业低估之后会强于市场。在市场
上涨时，因为信息不完全和有限理性，投资者行业偏好可能有先后次序，表现为某些
行业在一定时期跑赢市场， 之后跑输市场； 另外一些前期跑输市场的行业则跑赢 市场。
行业轮动模型就是结合宏观经济周期，根据行业的周期性特征和上下游产业链关系、
行业集中度及竞争程度、国家行业产业政策等因素，分析行业未来盈利景气状况，再东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
42
把行业景气与行业估值、投资者气氛等因素结合起来，建立逻辑关系，分析预测股票
市场下一阶段行业相对表现。
行业轮动配置模型由行业景气模型、行业相对估值模型、行业配置模型三个子模
型构成。决策分析时按以下顺序运用行业轮动配置模型：
①基于宏观经济增长和行业间景气传递的行业景气预测模型；
②建立行业股价变动与行业相对估值 （PB 或 PE ） 、 行业预期相对增长的关系模型；
③结合行业未来盈利增长评估行业预期估值差、行业相对预期估值差、行业相对
盈利增长，并判断市场相对涨跌；
④评估市场情绪导致的行业估值 “泡沫” ， 确定 资产组合的行业配置比例， 根据行
业配置比例建立投资组合或调整投资组合行业比例。
股票资产的行业配置是根据各行业业绩变动以及未来预期、行业估值等信息，利
用行业轮动配置模型综合分析判断未来不同行业的股价变动趋势，确定各行业的资产
配置比例。
（2）个股选择 （多元选股模型）
根据本基金基于对风险的准确度量与控制，实现保障保本金额安全、力争资产稳
定增值的投资理念，在个股选择上 ，结合定量与定性两方面对个股的选择进行把握。
首先将根据风险性 、 中期成长性、流动性、盈利能力以及当前估值等多个指标进行多
元定量分析，进行个股初选，然后再通过定性分析从中挑选出具有行业内竞争优势、
治理结构完善和中长期盈利能力稳定的上市公司，并将这类上市公司的股票作为重点
投资对象，择时投资。
第一步：定量分析，构建备选股票池
对个股的定量分析将依靠上市公司公开的财务信息，根据每季度上市公司公布的
财务数据，按风险性指标、成长性指标、流动性指标等多个方面分别进行考核筛选，
并将各项指标分别进行打分、排序，然后将排名靠前的股票纳入到初选库。具体考察
指标如下：
①风险性指标：个股 BETA 值、波动率等；
② 成 长 性 指 标 ： 主 营 业 务 收 入 增 长 率 、 息 税 折 旧 前 利 润 （EBITDA ） 增 长 率 、PEG
等； 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
43
③流动性指标：流动市值、日均成交额、日均换手率等；
④盈利指标：净资产收益率（ROE） 、投资资本回报率（ROIC）等；
⑤估值指标：市盈率（P/E） 、市销率（P/S） 、市净率（P/B）等。
同时，考虑某些行业的不同特性，将有针对性地对个别行业侧重不同基本面指标
分别进行排序。
第二步：定性分析，构建核心股票池
在备选股票池基础上，本基金将通过案头分析、公司实地调研等方式，分别从企
业所处的产业发展特征、企业自身的竞争优势以及企业的内在治理结构等几个方面进
行深入研究，选择具备长期竞争优势、稳定增长的个股，纳入核心股票组合；并结合
行业轮动配置策略、组合风险特征分析等辅助手段进行适当调整，进而确定个股投资
比例。
①产业发展特征
产业发展特征决定产业内所有企业的发展和盈利能力。本基金将基于全球视野，
遵循从全球到国内的分析思路，从全球产业周期运行的大环境分析企业所处产业的发
展特征，再结合对国内宏观经济、产业环境、产业政策等经济环境的分析，判断产业
发展的特征以及企业长期发展的前景。
同时，本基金将根据迈克尔·波特的产业竞争理论，从现有竞争对手威胁、潜在
进入者威胁、替代产品威胁、供应商议价能力以及买方议价能力等五个角度对企业所
处的产业竞争结构进行分析， 从而判断企业未来的盈利水平以及潜在有效的竞争战略。
②企业竞争优势
本基金认为，企业在激 烈的市场竞争中，能够通过成本或差异化等战略获得优于
竞争对手的竞争优势，而这种竞争优势能够为公司带来超越竞争对手的市场份额或者
高于行业平均水平的回报率。竞争优势的评估标准主要考察主营业务是否突出、是否
拥有清晰的企业发展战略、是否拥有规模优势、技术优势等等。
本基金认为，具备上述条件的企业通常会成为同行业中的成本领导者或者产品/
服务差异化的提供者，享有比同行业中其它企业更好的利润水平，具备可持续的成长
能力，能较好的分享到国民经济快速发展带来的成果。因而在市场表现中，能够为投
资者带来较好的回报，这类企业将是本基金 投资的重点对象。 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
44
③治理结构完善
完善的治理结构，不仅能够促使企业完善自身的市场化经营机制、提高企业对市
场变化的反应能力和决策执行效率，提高企业竞争力；同时也有利于上市公司提高财
务信息的质量、完善信息披露的制度、增加股息收益率，保护投资者利益。治理机制
的评估主要考察公司的激励机制、监督机制等等。
（3）新股申购策略
在股票发行市场上，股票供求关系不平衡经常导致股票发行价格与二级市场价格
之间存在一定的价差。
本基金将研究首次发行股票及增发新股的上市公司基本面，根据股票市场整体定
价水平，估计新股上市交易的合理价 格，同时参考一级市场资金供求关系，制定相应
的新股申购策略。本基金对于通过参与新股申购所获得的股票，将根据其市场价格相
对于其合理内在价值的高低，确定继续持有或者卖出。
3.债券（非可转换债券 ）投资策略
本基金在进行债券投资时，将主要根据对未来利率调整的预期， 采用久期控制下
的主动性投资策略，并本着风险收益配比最优、兼顾流动性的原则确定债券各类属资
产的配置比例。
为防范市场风险、利率风险、再投资风险等，本基金将通过持有相当数量剩余期
限小于或者等于本基金保本周期（三年 ）的债券并持有到期，以确保债券资产的稳定
收益。另 外，在收益性 和流动性的基础上，适量持有其他固定收益类证券。
（1）久期调整策略
久期调整策略是债券型基金采用的最基本的策略，主要通过对组合久期的控制实
现对利率风险的有效管理，在预期利率下降时，增加组合久期，以较多地获得债券价
格上升带来的收益， 在 预期利率上升时， 减小 组合久期， 以规避债券 价格下降的风险 。
（2）收益率曲线策略
在久期确定的基础上，根据对收益率曲线形状变化的预测，采用子弹型策略、哑
铃型策略或梯形策略，在长期、中期和短期债券间进行配置，以从长、中、短期债券
的相对价格变化中获利。
（3）债券类属配置策略 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
45
根据国债、金融债、企业债等不同债券板块之间的相对投资价值分析，增持价值
被相对低估的债券板块， 减持价值被相对高估 的债券板块， 借以取得 较高收益。 其中 ，
随着债券市场的发展，基金将加强对企业债、资产抵押债券等新品种的投资，主要通
过信用风险的分析和管理，获取超额收益。
（4）相对价值策略
相对价值策略包括研究国债与金融债之间的信用利差、交易所与银行间的市场利
差等。金融债与国债的利差由税收因素形成，利差的大小主要受市场资金供给充裕程
度决定，资金供给越充分上述利差将越小。交易所与银行间的联动性随着市场改革势
必渐渐加强，两市之间的利差能够提供一些增值机会。
（5）信用投资策略
企业债与国债的利差曲线理论上受经济波动与企业生命周期影响，相同资信等级
的公司债在利差期限结构上服从凸性回归均衡的规律。内外部评级的差别与信用等级
的变动会造成相对利差的波动，另外在经济上升或下降的周期中企业债利差将缩小或
扩大。 管理人可以通过对内外部评级、利差曲线研究和经济周期的判断主动采用相对
利差投资策略。
（6）骑乘策略
当收益率曲线比较陡峭时，也即相邻期限利差较大时，可以买入期限位于收益率
曲线陡峭处的债券，也即收益率水平处于相对高位的债券，随着持有期限的延长，债
券的剩余期限将会缩短，从而此时债券的收益率水平将会较投资期初有所下降，通过
债券的收益率的下滑，进而获得资本利得收益。骑乘策略的关键影响因素是收益率曲
线的陡峭程度。若收益率曲线较为陡峭，则随着债券剩余期限的缩短，债券的收益率
水平将会有较大下滑，进而获得较高的资本利得。
（7）回购放大策略
回购放大是一种杠杆投资策略，通过质押组合中的持仓债券进行正回购，将融得
资金购买债券，获取回购利率和债券利率的利差，取得高于资产规模所能支撑的收益
率。回购放大可以通过数次层层迭代，放大的倍数取决于对回购利率的判断与把握。
影响回购放大策略的关键因素有两个，一是回购资金成本与债券收益率的关系，只有
当债券收益率高于回购资金成本时，放大策略才能取得正的回报；其次，当放大倍数东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
46
超过 1 时，应确保现金流的前后衔接，使得放大策略可以持续进行。
4.可转换债券投资策略
可转换债券不同于一般的企业债券，其投资人 具有在一定条件下转股、回售的权
利， 因此其理论价值等于作为普通债券的基础价值加上可转换债券内含 选择权的价值。
本基金投资于可转换债券，主要目标是降低基金净值的下行风险。
（1）积极管理策略
可转换债券内含选择权定价是决定可转换债券投资价值的关键因素。本基金将采
取积极管理策略，重视 对可转换债券对应股票的分析与研究， 选择那些 公司行业景气
趋势回升、成长性好、估值水平偏低或合理的 转债进行投资，以获取收益。
（2）一级市场申购策略
目前，可转换债券均采取定价发行，对于那些 发行条款优惠、期权价值较高、公
司基本面优良的可转换 债券， 因供求不平衡， 会产生较大的一、 二级市场价差。 因此，
为增加组合收益，本基金将在充分研究的基础上，参与可转换债券的一级市场申购，
在严格控制风险的前提下获得稳定收益。
5、权证投资策略
本基金在进行权证投资时，将通过对权证标的证券基本面的研究，并结合权证定
价模型寻求其合理估值水平，主要考虑运用的策略包括：杠杆策略、价值挖掘策略、
获利保护策略、价差策略、双向权证策略、卖空保护性的认购权证策略、买入保护性
的认沽权证策略等。
本基金将充分考虑权证资产的收益性、流动性及风险性特征，通过资产配置、品
种与类属选择，谨慎 进行投资，追求较稳定的当期收益。
（十一）转型后“东方成长收益平衡混合型证券投资基金”的投资策略等
本基金将充分发挥基金管理人的研究优势，将严谨、规范化的选股方法与积极主
动的投资风格相结合，在分析和判断宏观经济周期和市场环境变化趋势的基础上，动
态调整投资组合比例，自上而下灵活配置资产；通过把握和判断行业发展趋势及行业
景气程度变化，挖掘预期具有良好增长前景的优势行业；结合定量筛选与定性分析，
精选个股，以谋求超额收益。
（1）大类资产配置策略 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
47
本基金将从国际化视野审视中国经济发展的内外部环境，并根据宏观经 济所处的
发展阶段， 进行战略资产配置 （SAA ） ； 同时 结合政策方向和市场情绪等指标， 适时调
整，进行灵活的战术资产配置（TAA ） 。
具体而言，首先利用经济周期理论，在长期跟踪、研究分析各项宏观经济指标如
工业增加值、CPI 、PPI 、货币供应量及利率等的基础上，对宏观经济的经济周期进行
全局性的预测，判断经济周期的不同发展阶段的特点和目前所处阶段，并充分借鉴美
林公司的投资时钟理论，在此基础上形成对不同类资产市场表现的预测和判断，确定
基金资产在各类别资产间的分配比例；同时密切关注政策方向和市场情绪等指标，并
结合各类证券风 险收益特征的相对变化及时动态调整组合中各类资产的比例，以规避
或分散市场风险，提高基金收益率。
（2）股票配置策略
①行业配置
本基金管理人通过对宏观经济在不同阶段运行规律的深入研究发现，国民经济快
速增长的背后蕴含了不同行业对 GDP 增长贡献率的巨大差异， 也就是说， 不同的行业
因为受宏观经济周期、行业自身生命周期以及相关结构性因素的影响在不同时期表现
往往具有明显差异。因此，通过对不同行业自身运行规律的的深入分析，把握投资节
奏，可获得超额的收益。
本基金行业配置在资产配置的基础上，遵循自上而下方式。具体方法是：基于全
球视野下的产业周期的分析和判断本基金着眼于全球视野，遵循从全球到国内的分析
思路，从对全球产业周期运行的大环境分析作为行业研究的出发点，再结合对国内宏
观经济、产业政策、货币金融政策等经济环境的分析，从而判别国内各行业产业链传
导的内在机制，并从中找出处于景气中的行业。在行业把握上，本基金进一步通过从
宏观到行业再到行业内部的思路进行深入挖掘。
<1> 行业生命周期的分 析
对每一个行业， 分析其所处生命周期阶段。 本基金将重点投资处于成长期的行业，
对这 些行业给予相对较高估值；而对处于初始期的行业保持谨慎。某些行业虽然从大
类行业看属于衰退性行业，但其中某些细分行业仍然处于成长期，具有较好的发展前
景或较强的盈利能力，本基金将对这些细分行业的公司进行投资。对于国家扶持和经东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
48
济转型中产生的行业成长机会也予以重点关注。
<2>行业竞争结构的分析
本基金重点通过迈克尔 ?波特的竞争理论考察各行业的竞争结构： （a） 新进入者的
威胁； （b）供应商的议价能力； （c）行业内部的竞争现状； （d）替代品的威胁； （e）
购买者的议价能力等。本基金重点投资那些拥有特定垄断资源或具有不可替代性技术
或资源优势，具有较高进入壁垒或者具有较强定价能力，具有核心竞争优势的行业。
<3>行业轮动规律的分析
通过市场及各个行业的相对和绝对估值水平 PE、PB 等数据的横向、纵向分析，
进行估值比较，并跟踪各行业的资金流向、机构持仓特征等判断行业吸引力，动态把
握行业板块轮换蕴涵的投资机会。
②个股选择
根据本基金的“通过挖掘具有成长潜力的上市公司股票，充分分享中国经济长期
增长的成果”的投资理念，在个股选择上，通过构建三级筛选模型来动态建立和维护
精选股票池，通过层层筛选，以公司持续、健康的成长性为关注重点，同时将风险管
理意识贯穿于投资全过程， 对投资标的进行持续严格的跟踪和评估。 具体如下图所示。
图 11-2
股票 三级筛选 模型 流程图 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
49
第一步：建立初级股票池，剔除明显不具备投资价值的个股
本基金管理人首先对 A 股市场中的所有股票进行初选剔除， 以过滤掉明显不具备
投资价值的股票，建立初选股票池，从而缩小研究范围，提高工作效率。剔除的股票
包括法律法规和本基金管理人制度明确禁止投资的股票、 ST 和*ST 股 票、 筹码集中度
高且流动性差的股票、涉及重大案件和诉讼的股票等等。
第二步：构建优选股票池，重点关注个股持续的成长能力
在初级股票池的基础上，充分利用本基金管理人自主研发的多元量化选股模型，
综合选择历史 与未来预测两大类数据进入模型筛选程序，力求甄选出具有持续成长能
力并相对估值较低，具备一定投资价值的个股，具体包括以下两方面：
<1> 历 史 数 据 的 定 量 分 析 。 主 要 选 择 从 三 方 面 历 史 数 据 进 行 定 量 分 析 ， 包 括 成 长
性指标、盈利指标和估值指标。模型中成长性指标主要有最近三年主营业务收入的增
长率、最近三年净利润的增长率和内部增长率。考虑到构建优选股票池的主要目的就
A 股
初 选股票池
优 选股票池
精 选股票池
初选剔除
定量分析
定性分析
剔除 ST 等
估值指标
动态调整
盈利指标
预期成长性
指】性行标
标
核心竞争力
成长指标
历史数据
预测数据
盈利模式
公司治理
风险分析 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
50
是筛选出具有成长潜力的个股， 因此赋予成长性指标整体 40% 的权重； 在考虑公司成
长性指标的同时，也充分认识到良好的盈利能力是公司高成长的源泉和动力，只有具
备出色盈利能力的公司才具备了持续高成长所需的真实业绩的支撑，因此，选择最近
三年净资产收益率、最近三年平均投资资本回报率等指标综合反映出公司盈利能力，
并在模型中赋予 20% 的权重； 第三， 估值指标， 本基金选取了市盈率、 市净率和市盈
增长比率三个指标来考察公司的股价是否被低估，进而来判断具备成长性的个股是否
也具有投资的价值，估值指标整体在模型中被赋予 20% 的权重。
<2> 预测数据的定量分 析。 在该模型中， 主要考察了预期公司未来 成长性的指标，
如预期主营收入增长率、预期净资产收益率、预期市盈率。用以补偿单纯使用以往历
史数据无法全面反映公司成长性的不足，例如业绩刚刚开始出现明显提升的公司，在
历史数据的筛选中就不会有很好的表现， 但可能恰恰是具备未来巨大成长潜力的公司。
预测数据整体在模型中被赋予 20% 的权重。
第三步：确定精选股票池，结合定性分析综合判断投资价值
<1> 定性分析
本基金管理人将充分利用机构投资者的研究优势，通过基金经理自身的具体分析
和持续跟踪，并结合本基金管理人研究员的实地调研结论，定性分析优选股票池中公
司的核心竞争力、盈利模式和公司治理情况等。具体包括如下几方面内容：
A 、 是否拥有成熟、 实用的商业模式， 所提供的产品或服务具有广阔的市场前景；
B 、是否拥有独特的资 源，如特许权、专有技术、品牌、网络等；
C 、是否主营业务竞争力突出，具备通过内生增长或低成本外延扩张实现跨越式
发展的素质与综合潜力；
D 、是否注重创新，并通过创新引导、创造新的市场需求；
E 、是否企业经营稳 定、理性，具有完善的公司治理结构，注重股东利益保护；
F 、是否财务稳健、现 金流充足。
<2> 动态调整
对于一类较特殊的股票，虽然没有表现出良好的成长性或盈利能力但由于内外部
环境将要或已经发生了较大的变化，但目前阶段还没有得到资本市场的普遍关注，因
此，各项预期指标也没有明显改善，但基金经理通过上市公司的实地调研和系统的研东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
51
究分析判断该类股票在未来会有较好的表现，可获得超额收益，则可将此类股票动态
纳入成长股票池，作为成长股票池的补充部分。
具体包括但不限于以下几种情形：
A 、 由于国内外社会、 经济、 政治环境出现 重大变化， 企业业绩出现突发性增长，
例如 SARS 和 H1N1 等 流行性疾病的爆发可能会导致有关疫苗生产企业业绩突发性增
长；
B 、由于地区或产业扶 持政策的推出，企业业绩将出现突发性增长；
C 、由于并购、重组、资产注入等因素，企业业绩出现突发性增长。
(3)债券投资策略
（3）债券投资策略
①久期管理策略
通过对宏观经济变量和宏观经济政策进行分析，包括对央行的货币政策、国家财
政政策的研究，以及对全球宏观经济的经济增长、通胀、利率的变动分析，预测未来
国内市场利率走势可能的变化。结合基金的未来现金流，确定投资组合的目标 久期。
原则上，预期未来利率上升，可以通过缩短目标久期规避利率风险；相反，预期未来
利率下降，则延长目标久期来获取债券价格上涨的超额收益。
②收益率曲线策略
在目标久期确定的基础上，通过对债券市场收益率曲线形状变化的合理预期，调
整组合的期限结构策略 （主要包括子弹式策略、 哑铃式策略和梯式策略 ） ， 在短期、 中
期、长期债券间进行配置，从短、中、长期债券的相对价格变化中获取收益。其中，
子弹式策略是使投资组合中债券的到期期限集中于收益率曲线的一点；哑铃式策略是
将组合中债券的到期期限集中于两端； 而梯式策略则是将债券到期期限进 行均匀分布。
③相对价值策略
相对价值策略包括研究国债与金融债之间的信用利差、交易所与银行间市场利差
等。如果预计利差将缩小，可以卖出收益率较低的债券或通过买断式回购卖空收益率
较低的债券，买入收益率较高的债券；反之亦然。
④骑乘策略
通过分析收益率曲线各期限段的利差情况，买入收益率曲线最陡峭处所对应的期东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
52
限债券，持有一定时间后，随着债券剩余期限的缩短，到期收益率将迅速下降，基金
可获得较高的资本利得收入。
⑤信用类债券投资策略
本基金根据对宏观经济运行周期的研究，综合分析公司债、企业债、短期融资券
等发行人所处行业 的发展前景和状况、发行人所处的市场地位、财务状况、管理水平
等因素后，结合具体发行契约，对债券进行内部信用评级。内外部评级的差别与经济
周期的变化、 信用等级的升降都会造成利差的改变。 本基金管理人将通过内外部评级、
利差曲线研究和经济周期的判断主动采用相对利差投资策略。
⑥可转换债券投资策略
可转换债券同时具有债券、股票和期权的相关特性，结合了股票的长期增长潜力
和债券的相对安全、收益固定的优势，并有利于从资产整体配置上分散利率风险并提
高收益水平。本基金将重点从可转换债券的内在债券价值（如票面利息、利息补偿及
无条件回 售价格） 、 保护条款的适用范围、 期权价值的大小、 基础股票的质地和成长性、
基础股票的流通性等方面进行研究，充分发掘投资价值，以获取较高的投资收益。
（4）权证投资策略
本基金在进行权证投资时，将通过对权证标的证券基本面的研究，并结合权证定
价模型 ，深入分析标的资产价格及其市场隐含波动率的变化， 寻求其合理 定价水平。
全面 考虑权证资产的收益性、流动性及风险性特征， 谨慎投资，追求较稳定的当期收
益。
八、 基 金的 业 绩比 较基准
本基金以三年期银行定期存款税后收益率作为本基金的业绩比较基准。
本基金为保本混合型基金产品，力争在保本周期到期日 保障保本金额的安全 。在
目前国内金融市场环境下，银行定期存款可以近似理解为保本定息产品。本基金以三
年期银行定期存款 税后 收益率作为业绩比较基准， 能够帮助投资者界定本基金的风险
收益特征，并反映投资目标。
如果今后法律法规发生变化，或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩比较
基准推出， 或者是市场上出现更加适合用于本基金的业绩基准的指数时， 本基金管理东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
53
人可以在与托管人协商一致， 报中国证监会备案 后变更业绩比较基准并及时公告,不需
要召开基金份额持有人大会。
转型后“东方成长收益平衡混合型证券投资基金”的业绩比较基准
沪深 300 相对成长指数收益率×55%+ 中证全 债指数收益率×45%
沪深 300 风格指数系列采用七个因子来衡量样本公司的成长和价值特征。其中衡
量成长特征的因子有：过去 3 年主营业务收入增长率，过去 3 年净利润增长率和内部
增长率；衡量价值特征的因子有：股息收益率、每股净资产与价格比率、每股净现金
流与价格比率、每股收益与价格比率。沪深 300 相对成长指数以沪深 300 指数样本股
为样本空间，样本股的市值按照一定的成长风格权重分配到相对成长指数中。该指数
侧重成长性因子 ，进一步刻画了沪深 300 指数样本股的成长性，正体现了本基金的股
票投资部分“通过挖掘具有成长潜力的上市公司股票，充分分享中国经济长期增长的
成果”的投资理念，所以本基金选择沪深 300 相对成长指数作为股票投资部分的业绩
比较基准。
如果指数编制单位停止计算编制指数或更改指数名称、或有更权威的、更能为市
场普遍接受的业绩比较基准推出， 基金管理人 经与基金托管人协商一致，履行相关程
序 并报中国证监会备案 后，调整业绩比较基准并及时公告。
九 、基 金的风 险收 益特征
本基金是保本混合型的基金产品，属于证券投资基金中的低风险品种。
转型后“东方成长收益平衡混合型证券投资基金”的风险收益特征
本 基 金 属 于 混合 型 基 金， 为 证 券 投 资基 金 中 的风 险 适 中 品 种。 长 期 平均 的 风 险和
预期收益低于股票型基金，高于债券型基金和货币市场基金。
十 、基 金投资 组合 报告
本基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述
或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人根据本基金合同规定，已复核了本报告中的净值表现和投资组合报告
等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
本投资组合报告所载数据截至 2016 年 3 月 31 日（财务数据未经审计 ） 。 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
54
1、报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元 ） 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 34,659,966.78 5.40
其中：股票
34,659,966.78 5.40
2 基金投资 - -
3 固定收益投资
380,640,637.90 59.25
其中：债券
380,640,637.90 59.25
资产支持证券
- -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产
109,000,384.50 16.97
其中：买断式回购的
买入返售金融资产
- -
7 银行存款和结算备付
金合计
113,297,029.44 17.64
8 其他资产 4,796,850.89 0.75
9 合计 642,394,869.51
100.00
2、 报告期末按行业分类的股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元 ） 占基金资产净值比例 （%）
A 农、 林、 牧、 渔业 - -
B 采矿业 114,020.85 0.02
C 制造业 26,971,683.12 4.90
D 电力、 热力、 燃气
及水生产和供应
业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 1,969,546.24 0.36
G 交通运输、 仓储和
邮政业
5,603,200.00 1.02
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、 软件和
信息技术服务业
1,516.57 0.00
J 金融业 - -
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务
业
- -
M 科学研究和技术
服务业
- -
N 水利、 环境和公共 - - 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
55
设施管理业
O 居民服务、 修理和
其他服务业
- -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、 体育和娱乐
业
- -
S 综合 - -
合计 34,659,966.78 6.30
3、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量 （股 ） 公允价值（元） 占基金资产净值
比例（％）
1 002548 金新农 360,000 5,997,600.00 1.09
2 002444 巨星科技 350,000 5,918,500.00 1.08
3 000089 深圳机场 680,000 5,603,200.00 1.02
4 002456 欧菲光 200,000 5,308,000.00 0.96
5 603898 好莱客 160,000 4,958,400.00 0.90
6 002055 得润电子 150,000 4,788,000.00 0.87
7 600694 大商股份 50,000 1,969,000.00 0.36
8 601020 华钰矿业 4,377 114,020.85 0.02
9 002747 埃斯顿 23 1,183.12 0.00
10 300431 暴风科技 11 1,027.84 0.00
4、报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值（元 ） 占基金资产净值比例 （％ ）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 29,986,000.00 5.45
其中： 政策性金融债 29,986,000.00 5.45
4 企业债券 187,259,067.50 34.02
5 企业短期融资券 130,836,000.00 23.77
6 中期票据 31,029,000.00 5.64
7 可转债（可交换债 ） 1,530,570.40 0.28
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 380,640,637.90 69.15
5、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
序 债券代码 债券名称 数量 公允价值（元） 占基金资产净值比例东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
56
号 （张） （％）
1 041560096
15 津临港
CP001
500,000 50,350,000.00 9.15
2 011599920
15 桂建工
SCP006
400,000 40,284,000.00 7.32
3 101551045
15 五矿股
MTN002
300,000 31,029,000.00 5.64
4 1280097
12 河套水务
债
340,000 30,872,000.00 5.61
5 127244 15 中关村 300,000 30,762,000.00 5.59
6、 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资
明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
9、报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
本基金本报告期内未投资股指期货。
10、报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期内未投资国债期货。
11、投资组合报告附注
（1） 本基金投资的前十名证券的发行主体在本报告期内未发现存在被监管部门立
案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
（2） 本报告期内本基金投资的前十名股票中， 没有投资超出基金合同规定备选股
票库之外的股票。
（3）其他各项 资产构成
序号
名称 金额（元）
1 存出保证金 205,746.48
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 4,520,114.27
5 应收申购款 70,990.14 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
57
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 4,796,850.89
（4）报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
序号 债券代码 债券名称 公允价值 （元）
占基金资产净值比例（％ ）
1 110031 航信转债 753,072.00 0.14
（5）报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分
的公允价值
（ 元）
占基金资
产净值比
例（% ）
流通受限情况说
明
1 603898 好莱客 4,958,400.00 0.90 重大事项
十 一、 基金的 业绩
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但
不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投
资有风险，投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
（一）基金净值表现
历史各时间段基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
净值增
长率①
净值
增长
率标
准差
②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①-③ ②-④
2011/4/14-2011/12/31 0.30% 0.10% 3.53% 0.01% -3.23% 0.09%
2012/1/1-2012/12/31 6.58% 0.09% 4.61% 0.00% 1.97% 0.09% 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
58
2013/1/1-2013/12/31 0.47% 0.17% 4.25% 0.00% -3.78% 0.17%
2014/1/1-2014/12/31 15.62% 0.25% 4.22% 0.00% 11.40% 0.25%
2015/1/1-2015/12/31 8.51% 0.23% 3.36% 0.01% 5.15% 0.22%
2016/1/1-2016/3/31 1.14% 0.14% 0.69% 0.01% 0.45% 0.13%
（二）本基金累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
十 二、 费用概 览
（一）基金费用的种类
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、 《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
4、 《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费、诉讼费；
5、基金份额持有人大会费用； 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
59
6、基金的证券交易费用；
7、基金的银行汇划费用；
8、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他费用。
本基金终止清算时所发生费用，按实际支出额从基金财产总值中扣除。
（二）基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费 按前一日基金资产净值的 1.3% 年费率计提。 管理费的 计算方法如
下：
H ＝E× 1.3% ÷当年天数
H 为每日应 计提 的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算 ，逐日累计至每月月末， 按月支付，由基金管理人向基金托
管人发送基金管理费划款指令， 基金托管人 复核后于次月首日起 3 个工作日内从基金
财产 中一次性支付给基金管理人 。若遇法定节假日、 公休假等,支付日期顺延。
保本周期内，保证费用由基金管理人从基金管理费收入中列支。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按 前一日基金资产净值的 2‰的年费率计提。托管费的 计算方法
如下：
H ＝E× 2‰÷当年天数
H 为每日应 计提 的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算 ，逐日累计至每月月末， 按月支付，由基金管理人向基金托
管人发送基金托管费划款指令， 基金托管人 复核后于次月首日起 3 个工作日内从基金
财产中一次性支取 。 若遇法定节假日、公休日 等,支付日期顺延。
上述“一、基金费用 的种类”中第 3－7 项费用，根据有关法规及相应协议规定 ，
按费用实际支出金额列入当期费用 ，由基金托管人从基金财产中支付。
（三）不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用： 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
60
1、 基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财
产的损失；
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、 《基金合同》生效前的相关费用，包括但不限于验资费、会计师和律师费、信
息披露费用等费用；
4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。
（四）费用调整
基金管理人和基金托管人协商一致后，可根据基金发展情况调整基金管理费率、
基金托管费率、基金申购赎回费率等相关费率。
保本周期期间或保本周期到期后转入下一保本周期，调高基金管理费率、基金托
管费率等相关费率，须召开基金份额持有人大会审议；调低基金管理费率、基金托管
费率等费率， 无须召开基金份额持有人大会。
保本周期到期后， 如果 转型为 “东方成长收益 平衡混合型证券投资基金” ， 基金 管
理费率、基金托管费率等费率将按照《基金合同》的相关规定做相应修改，须报中国
证监会核准，无须召开基金份额持有人大会。
基金管理人必须最迟于新的费率实施日前 2 日在至少一家指定媒体公告。
（五）基金税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行 。
十 三、 对招募 说明 书更新 部分 的说明
本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《证券投资基金运作管理
办法》 、 《证券投资基金销售管理办法》 、 《证券投资基金信息披露管理办法》及其他有
关法律法规的要求，结合本基金管理人对本基金实施的投资管理活动进行了更新，主
要内容如下：
（一） 在 “重要提示” 中， 更新 了 “招募说明书有关财务数据的截止日期” 及 “其
他内容的截止日期”
（二）在“第三部分 基金管理人” 中 ，对基金管理人的相关内容进行了更新。
（三）在“第四部分 基金托管人” 中 ，对基金托管人的相关内容进行了更新。 东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金
招募说明 书更新(2016 年第 1 号)
61
（四）在“第五部分 相关服务机构” 中，更新了销售机构的信息。
（五） 在 “ 第七部分 基金份额的申购与赎回” 中， 更新了 “申购和 赎回场所” 和
“申购和赎回的数量限制” 。
（六） 在“ 第十部分 基金的投资” 中， 更新了 “基金 的投资组合报告” 的内容 ，
截止日期更新为 2016 年 3 月 31 日，该部分内容均按有关规定编制，并经本基金托管
人复核，但未经审计。
（七）在“第十一 部分 基金的业绩” 中，更新了“基金净值表现”和“本基金
累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图” ， 该部分内容均按照有关规
定编制，并经本基金托管人复核，但相关财务数据未经审计。
（八）在“第二十四 部分 其他应披露事项” 中，更新了从上次招募说明书（更
新）截止日 2015 年 10 月 14 日到本次《招募 说明书（更新） 》截止日 2016 年 4 月 14
日之间的信息披露事项。
上述内容仅为本基金更新招募说明书的摘要，详细资料须以本更新招募说明书正
文所载的内容为准。欲查询本更新招募说明书详细内容，可登录东方基金管理有限责
任公司网站 www.orient-fund.com 。
东方基金管理有限责任公司
2016 年5 月
