兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金
更新招募说明书摘要
基金管理人：兴业全球基金管理有限公司
基金托管人：兴业银行股份有限公司
二零一六年五月兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
1
【重要提示】
本基金于 2008年 12月 14日经中国证监会证监许可[2008] 1395 号文核准募集。
本基金基金合同于 2009 年 3 月 25 日起正式生效，自该日起兴业全球基金管理有限
公司（以下简称“本基金管理人” ）正式开始管理本基金。
本招募说明书摘要是根据《兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金基金合
同》和《兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》编写，并经中国
证监会核准。基金合同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人
自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人，其持
有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，并按照《基金法》 、 《运
作办法》 、基金合同及其他有关规定享有权利、承担义务；基金投资人欲了解基金份
额持有人的权利和义务，应详细查阅本基金的基金合同。
投资有风险，投资者认购（或申购）基金时应认真阅读本基金的招募说明书等
法律文件，全面认识本基金产品的风险收益特征，充分考虑自身的风险承受能力，
并对于认购（或申购）基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独立决策。基金管
理人提醒投资者基金投资要承担相应风险，包括市场风险、管理风险、流动性风险、
本基金特定风险、操作或技术风险、合规风险等。在投资者作出投资决策后，基金
投资运作与基金净值变化引致的投资风险，由投资者自行负责。
基金的过往业绩并不预示其未来表现。基金管理人管理的其他基金的业绩并不
构成本基金业绩表现的保证。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，
但不保证投资于本基金一定盈利，也不保证最低收益。
本更新招募说明书所载内容截止日 2016年 3月 24日（特别事项注明除外） ，有
关财务数据和净值表现摘自本基金 2015年第 4季度报告，数据截止日为 2015年 12
月 31 日（财务数据未经审计） 。本基金托管人兴业银行股份有限公司已复核了本次
更新的招募说明书。
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
2
目
录
第一部分
基金管理人 ................................................................................ 3
第二部分
基金托管人 .............................................................................. 12
第三部分
相关服务机构 .......................................................................... 15
第四部分
基金的名称 .............................................................................. 31
第五部分
基金的类型 .............................................................................. 31
第六部分
基金的投资目标 ...................................................................... 31
第八部分
基金的投资策略及投资组合管理 .......................................... 32
第九部分
基金的业绩比较基准 .............................................................. 40
第十部分
基金的风险收益特征 ............................................................ 41
第十一部分
基金的投资组合报告 .......................................................... 41
第十二部分
基金的业绩 .......................................................................... 41
第十三部分
基金费用与税收 .................................................................. 45
第十四部分
对招募说明书更新部分的说明 .......................................... 47
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
3
第一部分
基金管理人
一、基金管理人概况
机构名称：兴业全球基金管理有限公司
成立日期：2003年 9月 30日
住所：上海市黄浦区金陵东路 368号
办公地址：上海市张杨路 500号时代广场 20楼
法定代表人：兰荣
联 系 人：冯晓莲
联系电话：021-20398888
组织形式：有限责任公司
注册资本：人民币 1.5亿元
兴业全球基金管理有限公司（以下简称“公司”或“本公司）经证监基金字
[2003]100 号文批准于 2003年 9月 30日成立。 2008年 1月 2日， 中国证监会批准 （证
监许可[2008]6 号）了公司股权变更申请，全球人寿保险国际公司（AEGON
International B.V）受让本公司股权并成为公司股东。股权转让完成后，兴业证券股
份有限公司的出资占注册资本的 51%，全球人寿保险国际公司的出资占注册资本的
49%。同时公司名称由“兴业基金管理有限公司”更名为“兴业全球人寿基金管理
有限公司” ，公司注册资本由 9800 万元变更为 12000 万元人民币。2008 年 7 月 7
日，经中国证监会批准（证监许可[2008]888 号文） ，公司名称由“兴业全球人寿基
金管理有限公司”变更为“兴业全球基金管理有限公司” ，同时，公司注册资本由人
民币 1.2亿元变更为人民币 1.5亿元，其中两股东出资比例不变。
截止 2016 年 3 月 24 日，公司旗下管理着兴全可转债混合型证券投资基金、兴
全趋势投资混合型证券投资基金（LOF） 、兴全货币市场证券投资基金、兴全全球视
野股票型证券投资基金、兴全社会责任混合型证券投资基金、兴全有机增长灵活配
置混合型证券投资基金、兴全磐稳增利债券型证券投资基金、兴全合润分级混合型
证券投资基、兴全沪深 300指数增强型证券投资基金（LOF） 、兴全绿色投资混合型
证券投资基金（LOF） 、兴全保本混合型证券投资基金、兴全轻资产投资混合型证券
投资基金（LOF） 、兴全商业模式优选混合型证券投资基金（LOF） 、兴全添利宝货
币市场基金、兴全新视野灵活配置定期开放混合型发起式证券投资基金、兴全稳益
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
4
债券型证券投资基金、兴全天添益货币市场基金共 17只基金。
兴业全球基金管理有限公司总部位于上海，在北京、深圳设有分公司，并成立
了全资子公司——上海兴全睿众资产管理有限公司。 公司总部下设投资决策委员会、
风险管理委员会、综合管理部、财务室、监察稽核部、运作保障部、基金管理部、
固定收益部、研究部、专户投资部、金融工程与专题研究部、交易室、市场部、渠
道部、机构业务部、电子商务部、客户服务中心，随着公司业务发展的需要，将对
业务部门进行适当的调整。
二、主要人员情况
1、董事、监事概况
兰荣先生，董事长，1960年生，中共党员，高级工商管理硕士、高级经济师。
历任福建省建设银行投资处干部，福建省福兴财务公司科长，兴业银行总行计划资
金部副总经理，兴业银行证券业务部副总经理，福建兴业证券公司总裁，兴业证券
股份有限公司董事长、总裁、党委书记。现任兴业证券股份有限公司董事长、兴业
全球基金管理有限公司董事长、中国证券业协会副会长。
郑城美先生，董事，1974 年生，中共党员，EMBA。曾任兴业证券股份有限公
司南平滨江路营业部副总经理（主持工作） 、兴业证券股份有限公司计划财务部副总
经理、总经理，及兴业证券股份有限公司财务总监（财务负责人）兼计划财务部总
经理等职务。现任兴业证券股份有限公司副总裁。
万维德先生（Marc van Weede） ，董事，1965年生，荷兰国籍，经济学硕士。历
任 Forsythe International B.V.财务经理，麦肯锡公司全球副董事，海康人寿保险有限
公司总经理。现任全球人寿保险集团执行副总裁。
巴斯蒂安.范布伦先生（Bastiaan Van Buuren） ，董事，1971年生，荷兰国籍，经
济学硕士。曾任荷兰国际集团（ING）投资管理公司亚洲区客户发展部门负责人、
亚太区机构业务负责人、新加坡公司首席执行官、亚洲固定收益投资经理等职务。
现任 AEGON资产管理公司亚洲区负责人。
桑德.马特曼先生（Sander Maatman） ，董事，1969 年生，荷兰国籍，硕士。曾
任荷兰 Robeco鹿特丹投资公司固定收益经理， Aegon投资管理公司固定收益经理及
产品发展部总监、Aegon银行财务总监、Aegon荷兰风险与资本管理负责人等职务。
现任 Aegon资产管理公司首席财务官。
杨东先生，董事兼总经理，1970 年生，高级工商管理硕士。历任福建兴业证券
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
5
公司上海业务部总经理助理，证券投资部副总经理兼上海业务部副总经理，兴业证
券股份有限公司证券投资部总经理，兴业证券股份有限公司总裁助理、投资总监。
现任兴业全球基金管理有限公司董事兼总经理。
欧阳辉先生，独立董事，1962 年生，美国国籍，获美国加州大学伯克利分校金
融学博士和美国杜兰大学化学物理学博士学位。曾任雷曼兄弟公司、野村证券及瑞
士银行的董事总经理。曾被美国北卡大学授予终生教职和任美国杜克大学副教授。
现任长江商学院金融学杰出院长讲席教授。
吴明先生，独立董事，1977 年生，法学双学士，具有中国律师资格、英格兰及
威尔士高等法院律师资格。曾任上海汇盛律师事务所律师，上亚太长城律师事务所
律师，北京中咨律师事务所上海分所合伙人。现任北京大成（上海）律师事务所合
伙人。
周鹤松先生，独立董事，1968 年生，工商管理硕士。曾任日本学术振兴会研究
员，三菱信托银行职员，通用电器资本公司风险管理领导力项目成员。现任 DAC财
务管理（中国）有限公司合伙人及董事经理。
杜建新先生，监事，1959 年生，高级工商管理硕士，经济师。历任江西财经大
学情报资料中心主任，中国银行三明分行办公室副主任，兴业证券股份有限公司三
明营业部副总经理、上海管理总部总经理、人力资源部总经理，兴业全球基金管理
有限公司督察长，兴业证券股份有限公司董事会秘书兼人力资源部总经理。
陈育能女士，监事，1974 年生，工商管理硕士。历任民航快递财务会计助理经
理，KPMG 助理经理，新加坡 Prudential 担保公司财务经理，SunLife Everbright 人
寿保险财务计划报告助理副总裁。现任同方全球人寿保险有限公司副总裁、首席财
务官。
秦杰先生，职工监事，1981 年生，经济学硕士。历任毕马威企业咨询有限公司
内部审计、风险管理与合规咨询服务部门高级经理、负责人，德勤华永会计师事务
所高级咨询顾问等职务。现任兴业全球基金管理有限公司监察稽核部总监。
李小天女士，职工监事，1982 年生，工商管理硕士。历任《南方日报》 、 《南方
都市报》记者，兴业全球基金管理有限公司市场部总监助理。现任兴业全球基金管
理有限公司市场部副总监。
2、高级管理人员概况
杨东先生，董事兼总经理，1970 年生，高级工商管理硕士。历任福建兴业证券
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
6
公司上海业务部总经理助理，证券投资部副总经理兼上海业务部副总经理，兴业证
券股份有限公司证券投资部总经理，兴业证券股份有限公司总裁助理、投资总监。
现任兴业全球基金管理有限公司董事兼总经理。
冯晓莲女士，督察长，1964年生，中共党员，高级工商管理硕士、高级经济师。
先后就职于新疆兵团组织部、新疆兵团驻海南办事处、海南国际信托公司，历任兴
业银行党办副科长，兴业证券股份有限公司人力资源部副总经理、人力资源部总经
理、合规与风险管理部总经理，兴业全球基金管理有限公司总经理助理。现任兴业
全球基金管理有限公司督察长。
杨卫东先生，副总经理，1968 年生，中共党员，法学学士。历任陕西团省委组
织部科员，海南省省委台办接待处科员，海通证券股份有限公司海口营业部负责人、
大连分公司总经理，兴业证券股份有限公司资产管理部副总经理，上海凯业集团公
司总裁，兴业全球基金管理有限公司总经理助理兼市场部总监、副总经理兼市场部
总监。现任兴业全球基金管理有限公司副总经理。
董承非先生，副总经理，1977 年生，理学硕士。历任兴业全球基金管理有限公
司研究策划部行业研究员、 兴全趋势投资混合型证券投资基金 （LOF） 基金经理助理、
兴全商业模式优选混合型证券投资基金（LOF）基金经理、兴全全球视野股票型证券
投资基金基金经理。现任兴业全球基金管理有限公司副总经理兼基金管理部投资总
监、兴全趋势投资混合型证券投资基金（LOF）基金经理、兴全新视野灵活配置定期
开放混合型发起式证券投资基金基金经理。
傅鹏博先生，副总经理，1963 年生，经济学硕士。历任上海财经大学经济管理
系讲师，申银万国证券股份有限公司企业融资部经理，东方证券股份有限公司资产
管理部负责人、研究所首席策略师、汇添富基金管理有限公司首席策略师、兴全绿
色投资混合型证券投资基金（LOF）基金经理、兴业全球基金管理有限公司基金管理
部副总监、金融工程与专题研究部总监。现任兴业全球基金管理有限公司副总经理
兼研究部总监、兴全社会责任混合型证券投资基金基金经理。
郑文惠女士，副总经理，1969 年生，EMBA。历任兴业证券泉州营业部财务部
经理、副总经理、总经理，运营管理部总经理兼上海分公司副总经理，运营管理部
总经理兼上海分公司总经理，私人财富管理总部总经理兼上海分公司总经理。现任
兴业全球基金管理有限公司副总经理兼上海兴全睿众资产管理有限公司执行董事。
3、本基金基金经理
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
7
季侃乐先生，管理学硕士。历任兴业全球基金管理有限公司任研究员、兴全全
球视野股票型证券投资基金基金经理。现任兴全有机增长灵活配置混合型证券投资
基金基金经理（2015年 12月 31日起至今） 。
本基金历任基金经理：
张光成先生， 于 2009年 3月 25日至 2010年 5月 4日期间担任本基金基金经理。
陈扬帆先生， 于 2009年 3月 25日至 2015年 1月 5日期间担任本基金基金经理。
李龙俊先生，于 2014 年 11 月 24 日至 2015 年 12 月 31 日期间担任本基金基金
经理。
吴圣涛先生， 2014年 12月 8日至 2015年 12月 31日期间担任本基金基金经理。
4、投资决策委员会成员
本基金采用投资决策委员会领导下的基金经理负责制。投资决策委员会成员由
5人组成：
杨
东
兴业全球基金管理有限公司董事兼总经理
傅鹏博
兴业全球基金管理有限公司副总经理助理兼研究部总监、 兴全社会
责任混合型证券投资基金基金经理
董承非
兴业全球基金管理有限公司副总经理兼基金管理部投资总监、 兴全
趋势投资混合型证券投资基金（LOF）基金经理、兴全新视野灵活配置定期开放混
合型发起式证券投资基金基金经理
吴圣涛
兴业全球基金管理有限公司基金管理部副总监兼兴全商业模式优选
混合型证券投资基金（LOF）基金经理、兴全全球视野股票型证券投资基金基金经
理
谢治宇
兴业全球基金管理有限公司基金管理部副总监兼兴全轻资产投资混
合型证券投资基金（LOF）基金经理、兴全合润分级混合型证券投资基金基金经理
上述人员之间不存在近亲属关系。
三、基金管理人的职责
1、依法募集基金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基金份
额的发售、申购、赎回和登记事宜；
2、办理基金备案手续；
3、对所管理的不同基金财产分别管理、分别记账，进行证券投资；
4、按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收
益；
5、进行基金会计核算并编制基金财务会计报告；
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
8
6、编制中期和年度基金报告；
7、计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格；
8、办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项；
9、召集基金份额持有人大会；
10、保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料；
11、以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他
法律行为；
12、中国证监会规定的其他职责。
四、基金管理人承诺
1、基金管理人承诺基金管理人将根据基金合同的规定，按照招募说明书列明的
投资目标、策略及限制进行基金资产的投资；
2、基金管理人承诺不从事违反《证券法》的行为，并承诺建立健全的内部控制
制度，采取有效措施，防止违反《证券法》行为的发生；
3、基金管理人承诺不从事违反《基金法》的行为，并承诺建立健全的内部控制
制度，采取有效措施，防止下列行为的发生：
（1）承销证券；
（2）向他人贷款或者提供担保；
（3）从事承担无限责任的投资；
（4）买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外；
（5）向本基金管理人、基金托管人出资或者买卖本基金管理人、基金托管人发
行的股票或者债券；
（6） 买卖与本基金管理人、 基金托管人有控股关系的股东或者与本基金管理人、
基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券；
（7）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；
（8）依照法律、行政法规有关规定，由中国证监会规定禁止的其他活动。
4、基金管理人承诺加强人员管理，强化职业操守，督促和约束员工遵守国家法
律法规及行业规范，诚实信用、勤勉尽责，不从事以下活动：
（1）越权或违规经营；
（2）违反基金合同或托管协议；
（3）故意损害基金份额持有人或其他基金相关机构的合法权益；
（4）在包括向中国证监会报送的资料中进行虚假信息披露；
（5）拒绝、干扰、阻挠或严重影响中国证监会依法监管；
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
9
（6）玩忽职守、滥用职权；
（7）泄露在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密、尚未依法公开的基金
投资内容、基金投资计划等信息；
（8）除按本公司制度进行基金运作投资外，直接或间接进行其他股票投资；
（9）协助、接受委托或以其他任何形式为其他组织或个人进行证券交易；
（10）违反证券交易场所业务规则，利用对敲、倒仓等手段操纵市场价格，扰
乱市场秩序；
（11）贬损同行，以提高自己；
（12）在公开信息披露和广告中故意含有虚假、误导、欺诈成分；
（13）以不正当手段谋求业务发展；
（14）有悖社会公德，损害证券投资基金人员形象；
（15）其他法律、行政法规禁止的行为。
5、基金经理承诺
（1）依照法律法规和基金合同的规定，本着谨慎的原则为基金份额持有人谋取
最大利益；
（2）不利用职务之便为自己、受雇人或任何第三者谋取利益；
（3）不泄露在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密，尚未依法公开的基
金投资内容、基金投资计划等信息；
（4）不以任何形式为其他组织或个人进行证券交易。
五、基金管理人的风险管理与内部控制制度
1、风险管理的理念
（1）风险管理是业务发展的保障；
（2）最高管理层承担最终责任；
（3）分工明确、相互牵制的组织结构是前提；
（4）制度建设是基础；
（5）制度执行监督是保障。
2、风险管理的原则
（1）全面性原则：公司风险管理必须覆盖公司的所有部门和岗位，渗透各项业
务过程和业务环节；
（2）独立性原则：公司设立独立的监察稽核部，监察稽核部保持高度的独立性
和权威性，负责对公司各部门风险控制工作进行稽核和检查；
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
10
（3）相互制约原则：公司及各部门在内部组织结构的设计上要形成一种相互制
约的机制，建立不同岗位之间的制衡体系；
（4）定性和定量相结合原则：建立完备的风险管理指标体系，使风险管理更具
客观性和操作性；
（5）重要性原则：公司的发展必须建立在风险控制完善和稳固的基础上，内部
风险控制与公司业务发展同等重要。
3、风险管理和内部风险控制体系结构
公司的风险管理体系结构是一个分工明确、相互牵制的组织结构，由最高管理
层对风险管理负最终责任，各个业务部门负责本部门的风险评估和监控，监察稽核
部负责监察公司的风险管理措施的执行。具体而言，包括如下组成部分：
（1）董事会：负责制定公司的风险管理政策，对风险管理负完全的和最终的责
任。董事会下设执行委员会和风险控制委员会；
（2）督察长：独立行使督察权利，直接对董事会负责，及时向风险控制委员会
提交有关公司规范运作和风险控制方面的工作报告；
（3）投资决策委员会：负责指导基金财产的运作、制定本基金的资产配置方案
和基本的投资策略；
（4）风险管理委员会：负责对基金投资运作的风险进行测量和监控；
（5）监察稽核部：负责对公司风险管理政策和措施的执行情况进行监察，并为
每一个部门的风险管理系统的发展提供协助，使公司在一种风险管理和控制的环境
中实现业务目标；
（6）业务部门：风险管理是每一个业务部门最首要的责任。部门经理对本部门
的风险负全部责任，负责履行公司的风险管理程序，负责本部门的风险管理系统的
开发、执行和维护，用于识别、监控和降低风险。
4、内部控制制度综述
（1）风险控制制度
公司风险控制的目标为严格遵守国家法律法规、行业自律规定和公司各项规章
制度，自觉形成守法经营、规范运作的经营思想和经营风格；不断提高经营管理水
平，在风险最小化的前提下，确保基金份额持有人利益最大化；建立行之有效的风
险控制机制和制度，确保各项经营管理活动的健康运行与公司财产的安全完整；维
护公司信誉，保持公司的良好形象。
针对公司面临的各种风险，包括政策和市场风险， 管理风险和职业道德风险，
分别制定严格防范措施，并制定岗位分离制度、空间分离制度、作业流程制度、集
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
11
中交易制度、信息披露制度、资料保全制度、保密制度和独立的监察稽核制度等相
关制度。
（2）监察稽核制度
监察稽核工作是公司内部风险控制的重要环节。公司设督察长和监察稽核部。
督察长全面负责公司的监察稽核工作，可在授权范围内列席公司任何会议，调阅公
司任何档案材料，对基金资产运作、内部管理、制度执行及遵规守法情况进行内部
监察、稽核；出具监察稽核报告，报公司董事会和中国证监会，如发现公司有重大
违规行为，应立即向公司董事会和中国证监会报告。
监察稽核部具体执行监察稽核工作，并协助督察长工作。监察稽核部具有独立
的检查权、独立的报告权、知晓权和建议权。具体负责对公司内部风险控制制度提
出修改意见；检查公司各部门执行内部管理制度的情况；监督公司资产运作、财务
收支的合法性、合规性、合理性；监督基金财产运作的合法性、合规性、合理性；
调查公司内部的违规事件；协助监管机关调查处理相关事项；负责员工的离任审计；
协调外部审计事宜等。
（3）内部财务控制制度
财务管理的目的在于规范公司会计行为，保证会计资料真实、完整；加强财务
管理，合理使用公司财务资源，提高公司资金的运用效率，控制公司财务风险，保
护公司股东的利益，保证公司财产安全、完整和增值。
公司内部财务控制制度主要内容有：公司财务核算实行权责发生制的原则，会
计使用国家许可的电算化软件。公司实行财务预算管理制度，财务室在综合各部门
财务预算的基础上负责编制并报告公司总经理，经董事会批准后组织实施。各部门
应认真做好财务预算的编制和实施工作。
5、风险管理和内部风险控制的措施
（1）建立、健全内控体系，完善内控制度：公司建立、健全了内控结构，高管
人员关于内控有明确的分工，确保各项业务活动有恰当的组织和授权，确保监察稽
核工作是独立的，并得到高管人员的支持，同时置备操作手册，并定期更新；
（2）建立相互分离、相互制衡的内控机制：建立、健全了各项制度，做到基金
经理分开，投资决策分开，基金交易集中，形成不同部门，不同岗位之间的制衡机
制，从制度上减少和防范风险；
（3）建立、健全岗位责任制：建立、健全了岗位责任制，使每个员工都明确自
己的任务、职责，并及时将各自工作领域中的风险隐患上报，以防范和减少风险；
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
12
（4）建立风险分类、识别、评估、报告、提示程序：建立了风险管理委员会，
使用适合的程序，确认和评估与公司运作有关的风险；公司建立了自下而上的风险
报告程序，对风险隐患进行层层汇报，使各个层次的人员及时掌握风险状况，从而
以最快速度作出决策；
（5）建立内部监控系统：建立了有效的内部监控系统，如电脑预警系统、投资
监控系统，能对可能出现的各种风险进行全面和实时的监控；
（6）使用数量化的风险管理手段：采取数量化、技术化的风险控制手段，建立
数量化的风险管理模型，用以提示指数趋势、行业及个股的风险，以便公司及时采
取有效的措施，对风险进行分散、控制和规避，尽可能地减少损失；
（7）提供足够的培训：制定了完整的培训计划，为所有员工提供足够和适当的
培训，使员工明确其职责所在，控制风险。
6、基金管理人关于内部合规控制声明书
本公司确知建立、维护、维持和完善内部控制制度是本公司董事会及管理层的
责任。本公司特别声明以上关于内部控制的披露真实、准确，并承诺将根据市场变
化和公司业务发展不断完善内部控制制度。
第二部分
基金托管人
一、基金托管人概况
（一）基本情况
名称：兴业银行股份有限公司
住所：福州市湖东路 154号
办公地址：福州市湖东路 154号
法定代表人：高建平
注册日期：1988年 7月 20日
注册资本：190.52亿元人民币
托管部门联系人：刘峰
电话：021-62677777-212017
传真：021-62159217
（二）发展概况及财务状况
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
13
兴业银行成立于 1988年 8月，是经国务院、中国人民银行批准成立的首批股份
制商业银行之一，总行设在福建省福州市，2007年 2月 5日正式在上海证券交易所
挂牌上市（股票代码：601166），注册资本 190.52亿元。
自开业以来，兴业银行始终坚持与客户“同发展、共成长”和“服务源自真诚”
的经营理念，致力于为客户提供全面、优质、高效的金融服务。根据 2015年业绩快
报， 截至 2015年 12月 31日， 兴业银行资产总额达 5.30万亿元， 实现营业收入 1544.99
亿元，全年实现归属于母公司股东的净利润 502.57亿元。在 2015年英国《银行家》
杂志全球银行 1000强排名中，兴业银行按一级资本排名列第 36位；在 2015 年《福
布斯》全球上市企业 2000强排名中，兴业银行位居第 73位；在 2015年《财富》世
界 500强中，兴业银行排名第 271位，稳居全球银行 50强、全球上市企业 100强、
世界企业 500强。
（三）托管业务部的部门设置及员工情况
兴业银行股份有限公司总行设资产托管部，下设综合管理处、市场处、委托资
产管理处、科技支持处、稽核监察处、运营管理处、期货业务管理处、期货存管结
算处和养老金管理中心等处室，共有员工 90余人，业务岗位人员均具有基金从业资
格。
（四）基金托管业务经营情况
兴业银行股份有限公司于 2005 年 4 月 26 日取得基金托管资格。基金托管业务
批准文号：证监基金字[2005]74 号。兴业银行股份有限公司于 2005 年 4 月 26 日取
得基金托管资格。基金托管业务批准文号：证监基金字[2005]74 号。截止 2016 年 3
月 31日，兴业银行已托管开放式基金 82只，托管基金财产规模 2824.63亿元。
二、基金托管人的内部风险控制制度说明
（一）内部控制目标
严格遵守国家有关托管业务的法律法规、行业监管规章和行内有关管理规定，
守法经营、规范运作、严格监察，确保业务的稳健运行，保证基金资产的安全完整，
确保有关信息的真实、准确、完整、及时，保护基金份额持有人的合法权益。
（二）内部控制组织结构
兴业银行基金托管业务内部风险控制组织结构由兴业银行审计部、资产托管部
内设稽核监察处及资产托管部各业务处室共同组成。总行审计部对托管业务风险控
制工作进行指导和监督；资产托管部内设独立、专职的稽核监察处，配备了专职内
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
14
控监督人员负责托管业务的内控监督工作， 具有独立行使监督稽核工作职权和能力。
各业务处室在各自职责范围内实施具体的风险控制措施。
（三）内部风险控制原则
1、全面性原则：风险控制必须覆盖基金托管部的所有处室和岗位，渗透各项业
务过程和业务环节；风险控制责任应落实到每一业务部门和业务岗位，每位员工对
自己岗位职责范围内的风险负责。
2、独立性原则：资产托管部设立独立的稽核监察处，该处室保持高度的独立性
和权威性，负责对托管业务风险控制工作进行指导和监督。
3、 相互制约原则： 各处室在内部组织结构的设计上要形成一种相互制约的机制，
建立不同岗位之间的制衡体系。
4、定性和定量相结合原则：建立完备的风险管理指标体系，使风险管理更具客
观性和操作性。
5、防火墙原则：托管部自身财务与基金财务严格分开；托管业务日常操作部门
与行政、研发和营销等部门严格分离。
6、有效性原则。内部控制体系同所处的环境相适应，以合理的成本实现内控目
标，内部制度的制订应当具有前瞻性，并应当根据国家政策、法律及经营管理的需
要，适时进行相应修改和完善；内部控制应当具有高度的权威性，任何人不得拥有
不受内部控制约束的权力，内部控制存在的问题应当能够得到及时反馈和纠正。
7、审慎性原则。内控与风险管理必须以防范风险，审慎经营，保证托管资产的
安全与完整为出发点；托管业务经营管理必须按照“内控优先”的原则，在新设机构
或新增业务时，做到先期完成相关制度建设。
8、责任追究原则。各业务环节都应有明确的责任人，并按规定对违反制度的直
接责任人以及对负有领导责任的主管领导进行问责。
（四）内部控制制度及措施
1、制度建设：建立了明确的岗位职责、科学的业务流程、详细的操作手册、严
格的人员行为规范等一系列规章制度。
2、建立健全的组织管理结构：前后台分离，不同部门、岗位相互牵制。
3、风险识别与评估：稽核监察处指导业务处室进行风险识别、评估，制定并实
施风险控制措施。
4、 相对独立的业务操作空间： 业务操作区相对独立， 实施门禁管理和音像监控。
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
15
5、人员管理：进行定期的业务与职业道德培训，使员工树立风险防范与控制理
念，并签订承诺书。
6、应急预案：制定完备的《应急预案》，并组织员工定期演练；建立异地灾备
中心，保证业务不中断。
三、基金托管人对基金管理人进行监督的方法和程序
基金托管人负有对基金管理人的投资运作行使监督权的职责。根据《基金法》、
《运作办法》、基金合同及其他有关规定，托管人对基金的投资对象和范围、投资
组合比例、投资限制、费用的计提和支付方式、基金会计核算、基金资产估值和基
金净值的计算、收益分配、申购赎回以及其他有关基金投资和运作的事项，对基金
管理人进行业务监督、核查。
基金托管人发现基金管理人有违反《基金法》、《运作办法》、基金合同和有
关法律法规规定的行为，应及时以书面形式通知基金管理人限期纠正，基金管理人
收到通知后应及时核对并以书面形式对基金托管人发出回函。在限期内，基金托管
人有权随时对通知事项进行复查，督促基金管理人改正。基金管理人对基金托管人
通知的违规事项未能在限期内纠正的，基金托管人应报告中国证监会。
基金托管人发现基金管理人有重大违规行为，立即报告中国证监会，同时，通
知基金管理人限期纠正，并将纠正结果报告中国证监会。
基金托管人发现基金管理人的指令违反法律、行政法规和其他有关规定，或者
违反基金合同约定的，应当拒绝执行，立即通知基金管理人，并及时向中国证监会
报告。
基金托管人发现基金管理人依据交易程序已经生效的投资指令违反法律、行政
法规和其他有关规定，或者违反基金合同约定的，应当立即通知基金管理人，并及
时向中国证监会报告。
第三部分
相关服务机构
一、基金份额发售机构
1、直销机构
? 兴业全球基金管理有限公司直销中心
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
16
地址：上海市张杨路 500号时代广场 20楼
联系人：何佳怡、秦洋洋
客户服务电话： 400-678-0099、 （021）38824536
直销联系电话： （021）20398927、20398706
传真： （021）58368869
? 兴业全球基金管理有限公司网上直销平台（目前开通了建设银行、兴业银
行、工商银行、招商银行、光大银行、中信银行、浦发银行、金华银行、
浙商银行、上海农商银行、南京银行、温州银行、交通银行、民生银行、
平安银行和邮储银行借记卡，农业银行借记卡及准贷记卡、支付宝基金专
户） （排名不分先后）
交易网站：https://trade.xyfunds.com.cn
客服电话：400-678-0099； （021）38824536
2、代销机构
? 代销银行
（1）兴业银行股份有限公司
住所：福州市湖东路 154号
办公地址：福州市五一中路元洪大厦 25层
法定代表人：高建平
电话： （021）52629999
客户服务热线：95561，或拨打当地咨询电话
公司网站：http://www.cib.com.cn
（2）中国建设银行股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 25号
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1号院 1号楼
法定代表人：王洪章
客户服务电话：95533
公司网站： http://www.ccb.com
（3）中国工商银行股份有限公司
住所：中国北京复兴门内大街 55号
办公地址：中国北京复兴门内大街 55号
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
17
法定代表人：姜建清
客户服务电话：95588
传真： （010）66107914
公司网站：http://www.icbc.com.cn
（4）中国银行股份有限公司
住所：北京市西城区复兴门内大街 1 号
法定代表人：田国立
客户服务电话：95566
公司网站：http://www.boc.cn
（5）交通银行股份有限公司
住所：上海市银城中路 188号
办公地址：上海市银城中路 188号
法定代表人：牛锡明
电话： （021）58781234
传真： （021）58408843
客户服务电话：95559
公司网站：http:// www.bankcomm.com
（6）招商银行股份有限公司
住所：深圳市深南大道 7088号招商银行大厦
法定代表人：李建红
电话： （0755）83198888
传真： （0755）83195049
客服电话：95555
公司网站：http://www.cmbchina.com
（7）中国邮政储蓄银行股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 3号
办公地址：北京市西城区金融大街 3号
法定代表人：李国华
客户服务电话：95580
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
18
传真： （010）68858117
公司网站：http://www.psbc.com
（8）中国光大银行股份有限公司
住所：北京市西城区太平桥大街 25号中国光大中心
法定代表人：唐双宁
电话： （010）68098778
传真： （010）68560661
客服电话：95595 （全国）
公司网站：http://www.cebbank.com
（9）中信银行股份有限公司
住所：北京市东城区朝阳门北大街 8号富华大厦 C座
法定代表人：常振明
电话： （010）65557013
传真： （010）65550827
客户服务电话：95558
公司网站：http://bank.ecitic.com
（10）上海浦东发展银行股份有限公司
住所：上海市中山东一路 12号
办公地址：上海市中山东一路 12号
法定代表人：吉晓辉
电话： （021）61618888
传真： （021）63604199
客户服务热线：95528
公司网站：http://www.spdb.com.cn
（11）宁波银行股份有限公司
住所：宁波市鄞州区宁南南路 700号
法定代表人：陆华裕
客户服务统一咨询电话：96528（北京、上海地区 962528）
传真： （0574）87050024
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
19
公司网站：http://www.nbcb.com.cn
（12）上海银行股份有限公司
住所：上海市浦东新区银城中路 168号
办公地址：上海市浦东新区银城中路 168号
法定代表人：范一飞
开放式基金咨询电话： （021）962888
开放式基金业务传真： （021）68476111
联系电话： （021）68475888
公司网站：http://www.bankofshanghai.com
（13）中国农业银行股份有限公司
住所：北京市东城区建国门内大街 69号
法定代表人：刘士余
客服电话：95599
传真： （010）85109219
公司网站：http://www.abchina.com
（14）中国民生银行股份有限公司
住所（办公地址） ：北京市西城区复兴门内大街 2号
法定代表人：洪崎
客户服务电话：95568
传真： （010）57092611
公司网站：http://www.cmbc.com.cn
（15）华夏银行股份有限公司
住所（办公地址） ：北京市东城区建国门内大街 22号华夏银行大厦
法定代表人：吴建
客户服务电话：95577
公司网站：http://www.hxb.com.cn
（16）平安银行股份有限公司
住所（办公地址） ： 广东省深圳市深南东路 5047号深圳发展银行大厦
法定代表人： 孙建一
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
20
客户服务电话：95511-3
公司网站：http:// www.bank.pingan.com
（17）渤海银行股份有限公司
住所：天津市河西区马场道 201-205号
办公地址：天津市河西区马场道 201-205号
法定代表人：刘宝凤
客服电话：400-888-8811
公司网址：http://www.cbhb.com.cn
（18）重庆银行股份有限公司
住所：重庆市渝中区邹容路 153号
法定代表人：马千真
客户服务电话：96899（重庆地区） 、400-709-6899（其他地区）
公司网站：http://www.cqcbank.com
（19）江苏昆山农村商业银行股份有限公司
住所：江苏省昆山市前进中路 219号
办公地址：江苏省昆山市前进中路 219号
法定代表人：刘斌
客户服务电话：96079
公司网站：http://www.ksrcb.cn
（20）江苏江南农村商业银行股份有限公司
住所：江苏省常州市延陵中路 668号
法定代表人：陆向阳
客户服务电话：96005
公司网站：http://www.jnbank.cc
? 代销券商
（1）兴业证券股份有限公司
住所：福州市湖东路 268号
法定代表人：兰荣
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
21
客户服务热线：4008888123
传真： （021）38565785
公司网站：http:// www.xyzq.com.cn
（2）国泰君安证券股份有限公司
住所：上海市浦东新区商城路 618号
法定代表人：杨德红
电话： （021）38676666
传真： （021）38670161
客户服务热线：4008888666
公司网站：http://www.gtja.com.cn
（3）中信建投证券股份有限公司
住所：北京市朝阳区安立路 66号 4号楼
法定代表人：王常青
开放式基金咨询电话：4008888108
开放式基金业务传真： （010）85130577
公司网站：http://www.csc108.com
（4）华泰证券股份有限公司
办公地址：江苏省南京市中山东路 90号华泰证券大厦
法定代表人：安康
电话： （025）83290979
客户咨询电话：95597
公司网站：http://www.htsc.com.cn
（5）长江证券股份有限公司
住所：武汉市新华路特 8号长江证券大厦
法定代表人：杨泽柱
电话： （027）65799999
传真： （027）85481900
客户服务热线：4008-888-999 或 95579
公司网站：http:// www.cjsc.com.cn
（6）海通证券股份有限公司
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
22
住所： 上海市淮海中路 98号
法定代表人：王开国
办公电话： （021）23219000
客服电话：4008888001、962503或拨打各城市营业网点咨询电话
公司网站：http://www.htsec.com
（7）招商证券股份有限公司
住所：深圳市福田区益田路江苏大厦 A座 38—45层
法定代表人：宫少林
电话： （0755）82960223
传真： （0755）82943636
客户服务热线：95565、4008888111
公司网站：http://www.newone.com.cn
（8）中国银河证券股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 35号 2-6层
法定代表人：陈有安
客服电话：4008-888-888
传真： （010）66568430
公司网站：http://www.chinastock.com.cn
（9）广发证券股份有限公司
住所：广州市天河北路 183-187号大都会广场 43楼
法定代表人：孙树明
开放式基金咨询电话：95575或致电各地营业网点
开放式基金业务传真： （020）87555305
公司网站：http://www.gf.com.cn
（10）山西证券股份有限公司
办公（注册）地址：山西省太原市府西街 69号山西国贸中心东塔楼
法定代表人：侯巍
客服电话：400-666-1618
联系电话： （0351）8686703
传真： （0351）8686619
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
23
公司网站：http://www.i618.com.cn
（11）东方证券股份有限公司
住所：上海市中山南路 318号 2号楼 22层-29层
法定代表人：潘鑫军
电话： （021）63325888
传真： （021）63326173
客服热线：95503
公司网站：http://www.dfzq.com.cn
（12）德邦证券有限责任公司
住所：上海市曹杨路 510号南半幢 9楼
法定代表人：姚文平
联系电话： （021）68761616
传真电话： （021）68767981
客服电话：4008888128
公司网站：http://www.tebon.com.cn
（13）中银国际证券有限责任公司
住所：上海市浦东新区银城中路 200号中银大厦 39层
法定代表人：许刚
开放式基金咨询电话：4006208888或各地营业网点咨询电话
开放式基金业务传真： （021）50372474
公司网站：http://www.bocichina.com.cn
（14）国海证券股份有限公司
住所：广西桂林市辅星路 13号
法定代表人：何春梅
联系电话： （0771）5539262
传真： （0771）5539033
客服热线：4008888100（全国） 、96100（广西）
公司网站：http://www.ghzq.com.cn
（15）光大证券股份有限公司
住所： 上海市静安区新闸路 1508号
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
24
法定代表人：薛峰
联系电话： （021）22169081
传真： （021）22169134
客服热线：4008888788
公司网站：http://www.ebscn.com
（16）国元证券股份有限公司
住所： 合肥市寿春路 179号
法定代表人： 蔡咏
客户服务电话：95578
传真电话： （0551）2207114
公司网站：http://www.gyzq.com.cn
（17）湘财证券有限责任公司
住所：长沙市天心区湘府中路 198号新南城商务中心 A栋 11 楼
法定代表人：林俊波
电话： （021）68634518
传真： （021）68865680
客服电话：400-888-1551
公司网站：http://www.xcsc.com
（18）申万宏源证券有限公司
住所（办公地址） ：上海市徐汇区长乐路 989号 45层
法定代表人：李梅
电话： （021）33389888
传真： （021）33388224
客服电话：95523或 4008895523
公司网站：http://www.swhysc.com
（19）中航证券有限公司
住所：南昌市红谷中大道 1619号南昌国际金融大厦 A栋 41层
法定代表人：王宜四
电话： （0791）6768763
传真： （0791）6789414
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
25
客服电话：400-8866-567
公司网站：http:// www.avicsec.com
（20）渤海证券股份有限公司
注册地址：天津经济技术开发区第二大街 42号写字楼 101室
法定代表人：王春峰
电话： （022）28451861
传真： （022）28451892
客户服务电话： 4006515988
公司网站：http://www.ewww.com
（21）瑞银证券有限责任公司
住所：北京市西城区金融大街 7号英蓝国际金融中心 12层、15层
办公地址：北京市西城区金融大街 7号英蓝国际金融中心 12层、15层
法定代表人：程宜荪
传真： （010）59228748
客户服务电话： 400-887-8827
公司网站：http://www.ubssecurities.com
（22）华福证券有限责任公司
住所：福州市五四路 157号新天地大厦 7、8层
法定代表人：黄金琳
联系电话： （0591）87383623
传真： （0591）87383610
客户服务电话：96326（福建省外请加拨 0591）
公司网站：http://www.hfzq.com.cn
（23）中泰证券股份有限公司
住所：山东省济南市经七路 86号
法定代表人：李玮
联系电话： （0531）68889155
传真： （0531）68889752
客户服务电话：95538
公司网站：http://www.zts.com.cn
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
26
（24）爱建证券有限责任公司
住所：上海市世纪大道 1600号 32楼
法定代表人：钱华
联系电话： （021）32229888
客服电话： （021）63340678
公司网站：http://www.ajzq.com
（25）安信证券股份有限公司
住所：深圳市福田区金田路 4018号安联大厦 35层、28层 A02 单元
法定代表人：王连志
联系电话： （0755）82825551
传真： （0755）82558355
客服电话：4008001001
公司网站：http://www.essence.com.cn
（26）中信证券股份有限公司
注册地址：广东省深圳市福田区中心三路 8号卓越时代广场（二期）北座
法定代表人：王东明
统一客服电话：95558
公司网站地址：http://www.cs.ecitic.com
（27）信达证券股份有限公司
住所：北京市西城区闹市口大街 9号院 1号楼
法定代表人：张志刚
客户服务电话： 400-800-8899
基金业务传真：010-63080978
公司网站：http://www.cindasc.com
（28）国都证券有限责任公司
地址：北京市东城区东直门南大街 3号国华投资大厦 9层 10层
法定代表人：王少华
客户服务电话： 4008188118
基金业务传真：010-84183311
公司网站：http://www.guodu.com
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
27
（29）联讯证券股份有限公司
住所：广东省惠州市惠城区江北东江三路 55号
法定代表人：徐刚
客户服务电话：95564
基金业务传真：010-64408834
公司网站： http://www.lxzq.com.cn
（30）华鑫证券有限责任公司
住所：上海市肇嘉浜路 750号
法定代表人：俞洋
客户服务电话：400-109-9918
基金业务传真：021-64333051
公司网站： http:// www.cfsc.com.cn
? 其他代销机构
（1）天相投资顾问有限公司
住所：北京市西城区金融街 19号富凯大厦 B座
法定代表人：林义相
联系电话： （010）66045522
传真： （010）66045500
客服电话： （010）66045678
公司网站：http://www.txsec.com
（2）深圳众禄基金销售有限公司
住所：深圳市罗湖区深南东路 5047号发展银行大厦 25楼 I、J 单元
法定代表人：薛峰
联系人：张玉静
电话： （0755）33227953
传真： （0755）82080798
客服电话：4006788887
公司网站：http:// www.zlfund.cn、 www.jjmmw.com
（3）上海好买基金销售有限公司
注册地址：上海市虹口区场中路 685弄 37号 4号楼 449室
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
28
办公地址：上海市浦东南路 1118 号鄂尔多斯大厦 903～906室
法定代表人：杨文斌
联系人：汪莹
电话： （021）58870011
传真： （021）68596916
客户服务电话：4007009665
公司网站：http:// www.ehowbuy.com
（4）杭州数米基金销售有限公司
住所：浙江省杭州市滨江区江南大道 3588号恒生大厦 12楼
法定代表人：陈柏青
联系人：周嬿旻
电话： （0571）28829790
传真： （0571） 26698533
客户服务电话：4000-766-123
公司网站：http://www.fund123.cn
（5）上海长量基金销售投资顾问有限公司
住所：上海市浦东新区高翔路 526 号 2 幢 220 室
法定代表人：张跃伟
客户服务电话：4000-891-289
传真： （021）58787698
公司网站：http://www.erichfund.com
（6）诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公司
住所：上海市浦东新区陆家嘴银城中路 68号时代金融中心 8楼 801
法定代表人：汪静波
客户服务电话：400-821-5399
传真： （021）38509777
公司网站：http://www.noah-fund.com
（7）上海天天基金销售有限公司
住所：上海市徐汇区龙田路 190号 2号楼 2层
法定代表人：其实
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
29
客户服务电话： 400-1818-188
基金业务传真： （021）64385308
公司网站：http://www.1234567.com.cn
（8）和讯信息科技有限公司
住所：北京市朝阳区朝外大街 22号泛利大厦 10层
法定代表人：王莉
客户服务电话： 4009200022
基金业务传真：021- 20835879
公司网站：http://licaike.hexun.com
（9）浙江同花顺基金销售有限公司
住所：浙江省杭州市文二西路 1号元茂大厦 903
法定代表人：凌顺平
客户服务热线：4008-773-772
传真：0571-86800423
公司网站：http://www.5ifund.com
（10）上海陆金所资产管理有限公司
住所：上海陆金所资产管理有限公司
法定代表人：郭坚
联系人：宁博宇
电
话：021-20665952
传
真：021-22066653
客户服务电话：4008219031
网址：http://www.lufunds.com
（11）珠海盈米财富管理有限公司
住所：广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利国际广场南塔 12 楼 1201-1203
室
法定代表人：肖雯
客户服务热线：020-89629066
传真：020-89629011
公司网站：http://www.yingmi.cn
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
30
基金管理人可根据有关法律、法规的要求，选择其他符合要求的机构代理销售
本基金，并及时公告。
二、注册登记机构
名称：兴业全球基金管理有限公司
住所：上海市黄浦区金陵东路 368号
办公地址：上海市张杨路 500号时代广场 20楼
法定代表人：兰荣
联系人：郭隆建
电话： （021）20398888
传真： （021）58368858
三、出具法律意见书的律师事务所和经办律师
名称：上海源泰律师事务所
住所（办公地址） ：上海市浦东南路 256号华夏银行大厦 14楼
负责人：廖海
经办律师： 吕红、吴军娥
电话： （021）51150298
传真： （021）51150398
联系人：廖海
四、审计基金资产的会计师事务所和经办注册会计师
名称：德勤华永会计师事务所有限公司
办公地址：上海市延安东路 222号 30楼
执行事务合伙人：卢伯卿
电话： （021）61418888
传真： （021）63350377
经办注册会计师：陶坚、吴凌志
联系人：吴凌志
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
31
第四部分
基金的名称
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金
第五部分
基金的类型
契约型开放式
第六部分
基金的投资目标
本基金投资于有机增长能力强的公司，获取当前收益及实现长期资本增值。
第七部分
基金的投资方向
一、投资理念
本基金关注那些具有持续、稳定有机增长能力的公司。有机增长的公司具有更
强的核心竞争能力，盈利的持续、稳定有机增长最终将创造超过行业平均的超额收
益。
二、投资比例
本基金投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括依法公开发行上市的股票、
国债、金融债、企业债、公司债、回购、央行票据、可转换债券、权证、资产支持
证券以及经中国证监会批准允许基金投资的其它金融工具。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程
序后，可以将其纳入投资范围。
本基金为混合型基金，股票投资比例为基金资产的 30%-80%；债券投资比例为
基金资产的 0%-65%；现金或者到期日在一年以内的政府债券不小于基金资产净值
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
32
的 5%。 本基金投资组合中突出有机增长特征的股票合计投资比例不低于股票资产的
80%。
如果法律法规对该比例要求有变更的，以变更后的比例为准，本基金的投资范
围会做相应调整。
第八部分
基金的投资策略及投资组合管理
一、投资策略
1、资产配置策略
在大类资产配置上，本基金采取“自上而下”的方法，定性与定量研究相结合，
在股票与债券等资产类别之间进行资产配置。在宏观与微观层面对各类资产的价值
增长能力展开综合评估，动态优化资产配置。
投资决策委员会将定期或根据需要召开会议，审议基金经理对于资产配置策略
的分析结论，确定今后一段时间内资产配置策略，即基金投资组合中股票和其他金
融品种的构成比例。基金经理执行审定后的资产配置计划。
2、股票选择策略
（1）有机增长的内涵
有机增长（Organic Growth）投资是本基金股票组合投资的核心理念。有机增长
是指致力于提升客户满意度、员工参与度以及核心业务盈利的增长，是公司依靠创
新、新产品和服务、客户增长等核心业务拓展而带来的增长。
有机增长是与非有机增长（Nonorganic Growth）对应的概念，是剔除了并购、
资产剥离、汇率影响后的增长，反映了核心业务增长的潜能和持久性。
追求有机增长并不意味着全盘否定并购的积极意义。公司的有机增长过程中需
要那些战略性的、与核心业务相关的小额并购，这些并购会为公司获得新技术、新
产品、新理念、或者新客户，尤其是涉及某些处于生命周期早期阶段的产品或者技
术。
同样道理，本基金认为剔除汇率因素对收入和利润的影响，而仅仅保留海外业
务的有机增长部分，这样可以更好的找到那些公司业绩增长的有机驱动因子。
（2）兴全有机增长的筛选系统
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
33
增长 与质 量筛 选
剔除 并购 、汇 率的 有机 增长
有机 增长 关键 特征 筛选
合理 估值 筛选
Sales、CE/OE、GAR/GSales
CE/Equity 、△CFFO/Asset、CFFO/CE
MA 、FX
4 Keys
EVA
有机 增长
兴 业有机 增长筛 选体系
本基金借鉴海外有机增长的研究成果，构建了“兴全有机增长筛选系统”，本基金
首先对 A 股市场中的所有股票进行初选筛选，剔除被 ST 和*ST 的公司股票、涉及
重大案件和诉讼的公司股票、以及经营业绩连续下滑的公司股票，本基金还剔除掉
那些过度混合多元化经营的公司股票，这些公司的主要收入、利润来源通常来自于
三个以上的不相关业务领域。
“兴全有机增长筛选系统”包括四个层面：增长与增长质量筛选、剔除并购、汇
率因素的有机增长筛选、有机增长定性特征筛选以及合理估值筛选。
①增长与增长质量筛选
本基金通过营业收入和经营现金流两个关键指标度量具有高质量持续增长的公
司。关注公司在行业内的营业收入、利润与经营现金流的相对增长，力争找到各行
业中表现突出的个股，排除由于行业特征导致的偏误。
? 收入、利润与现金流增长
本基金关注公司的有机增长，重视公司核心业务的盈利能力，力争消除公司财
务常见的收益操纵造成的影响。本基金考察年复合主营收入（Sales）增长率、核心
营业利润比例（CE/OE） 、现金流量增长比例综合考察公司业务增长。
本基金考察公司中长期的年均复合营业收入增长，借以平滑掉可能存在的短期
收入会计操纵；考察公司营业利润中剔除公允价值变动收益、投资收益、汇兑损益
等其他经营收益后的核心营业利润（Core Earnings） ，并用核心营业利润与营业利润
(Operating Earnings)比例（CE/OE）表示公司的核心盈利能力；为排除行业特点导致
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
34
的偏差，本基金筛选出营业收入增长、核心营业利润比例高于行业平均水平的公司。
? 增长质量与现金实现
本基金认为营业收入、利润增长较为容易被操纵，因此，选择合适指标体现公
司增长的质量与现金实现能力。
GAR/GSales（与营业收入增长率/应收账款增长率）用以反映可能的应收账款的
会计操纵行为，营业收入增长率小于应收账款增长率，甚至营业收入增长率为负数
时，公司极可能存在操纵利润行为，本基金在判断时还结合应收账款占营业收入的
比重（AR/Sales）进行综合分析。
核心营业利润与净资产比例（CE/Equity）可以认为是 ROE 的调整指标，用以
反映核心盈利的质量，为避免行业特征偏误，本基金筛选出 CE/Equtiy 高于行业平
均水平的公司。
本基金认为经营性现金流是公司成长的更准确衡量指标，相对于收入和利润指
标更不易被操纵，本基金选择经营性现金流增加额/总资产比例（△CFFO/Asset）的
年平均值来度量公司现金流增长，用经营性现金流与核心营业利润比例（CFFO/CE）
反映核心盈利的现金实现比例，经营现金流增长率越高、CFFO/CE 越高的公司，公
司增长的质量就越高，本基金选择上述指标高于行业平均水平的公司。
②并购、汇率因素剔除后的有机增长
由于营业收入、核心营业利润中仍然包含当期并购（MA）活动、汇率（FX）
产生的影响。因此，需要进一步剔除并购、汇率因素从而得到最终的有机增长数据。
本基金在上述高增长以及增长质量较高的公司股票中，首先剔除那些主要通过
收购而得到的收入、利润增长，筛选出具有强劲有机增长能力的公司。本基金从以
下几个方面考察：
首先，被并购公司的营业是否与公司原有营业相一致；
其次，并购金额与公司价值的比例是否保持在一个较小的比例上；
最后，剔除那些因为并购后带来的营业收入增长或利润增长。
因为现实中往往缺乏并购带来的营业收入增长的相关数据，本基金还可以考察
期间累计交易金额与期间企业价值增加值的比例（ △ MA/ EV） ，其中，企业价值为
股票价值与净负债价值之和。这个指标可以反映期间的企业价值增加有多少是由并
购因素导致的，这个比例越小，说明公司价值增加中的并购驱动因素越小，换言之，
也是最大程度依靠有机增长而带来价值增加。
除了当期的并购活动对公司收入和利润会有显著影响外，有机增长还需要剔除
汇率因素的影响，本基金侧重从以下两个方面考察汇率因素影响：
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
35
首先，公司的海外业务收入、利润与全部业务收入、利润的比例；
其次，剔除因汇率变动带来的营业增长或利润增长。
③有机增长的定性特征筛选
本基金认为有机增长强劲的公司具有某些特定的关键特征，而业绩的有机增长
无非是这些关键特征的外在表现，因此，本基金在增长与质量筛选、并购、汇率筛
选的基础上，进一步深入分析这些公司的有机增长定性特征，从中筛选出有机增长
定性特征显著的公司股票。
本基金认为一个有机增长强劲的公司应该具有 4个关键特征（4 Keys） ：
? 简单易懂的商业模式
拥有一个让员工简单易懂、便于执行的商业模式或经营战略；业务重心只集中
在某几个少数领域，在产品、目标客户或者价值取向等某一方面上保持专业化经营；
面对并购机遇能做出有效取舍，始终对多元化经营保持谨慎，拒绝不相关多元化经
营。
? 进取创新的创业精神
公司由小到大的成长历程中能始终保持积极进取、勇于创新的创业精神，并让
员工分享到公司成长的成果。
? 管理团队与员工参与
管理团队谦逊而富有激情，有着实现公司有机增长的执着力和能力。员工具有
很高的忠诚度、稳定性以及工作效率，公司的雇佣政策与整体企业文化相匹配、有
着稳定的员工考核和奖励制度，主要依靠内部提升，有着很强的归属感。
? 自我强化的组织内增长模式
卓越的执行力和技术创新能力，公司经营运作效率良好，能够减少管理层级，
加速决策过程，各流程的执行都非常出色，始终鼓励产品、服务以及技术的创新。
公司能全面、透明、快速的衡量包括财务、经营活动中可能存在的问题，并不断改
进。
④合理估值筛选
本基金认为有机增长的公司增长质量较高，持续性较强，市场可能给予一定溢
价，但是好股票也应该以合适的价格购买，否则很容易陷入有机增长泡沫破灭
（OGASP，Organic Growth at a Stupid Price）带来的投资失败中。因此，本基金还运
用绝对估值模型，对个股进行估值检验。
各种估值模型各具优劣，本基金选择 EV A（经济附加值）模型作为主要估值模
型，这是基于该模型的两大优点：首先通过对公司公布的税后营业净利润进行调整，
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
36
排除了非经常性利润，更好的体现了公司的核心盈利增长；其次，贴现率综合考虑
了股权成本与债权成本，能全面衡量公司生产经营的真正盈利或创造的价值。
根据 EV A 模型，公司合理价值等于当期总投资资本与未来预期 EV A 的贴现之
和，本基金选择实际公司价值显著低于合理 EV A估值的公司股票投资。
3、债券投资策略
（1）目标久期策略
本基金采用目标久期控制原则，即根据对宏观环境中的市场、气氛和未来利率
变动趋势的判断，深入分析收益率曲线与资金供求状况，通过适时选用子弹、杠铃、
梯形等策略确定并控制投资组合平均剩余期限，把握买卖时机。
（2）债券类属配置策略
债券类属配置指组合在金融债、企业债、公司债、可转换债券、国债、央行票
据等不同债券投资品种之间的配置比例。本基金通过分析各类属的相对收益、利差
变化、流动性风险、信用风险等因素来确定类属配置比例。
（3）骑乘收益曲线策略
骑乘收益率曲线策略主要是利用收益率曲线陡峭特征。债券市场收益率曲线在
不同时期不同期限表现出来的陡峭程度不一，为本基金实施骑乘收益曲线策略提供
了有利的市场环境。
（4）个券选择策略
本基金认为普通债券，包括国债、金融债、企业债和公司债的估值，主要基于
收益率曲线的拟合。在正确拟合收益率曲线的基础上，及时发现偏离市场收益率的
债券，并帮助找出因投资者偏好、资金供求、流动性、信用利差等导致债券价格偏
离的原因：同时，基于收益率曲线可以判断出定价偏高或偏低的期限段，从而指导
相对价值投资，选择投资于定价低估的债券品种。
（5）回购套利策略
回购套利策略是指利用回购利率低于债券收益率的情形，通过正回购将所获得
资金投资于债券的策略。息差策略实际上也就是杠杆放大策略，进行放大策略时，
必须考虑回购资金成本与债券收益率之间的关系，只有当债券收益率高于回购资金
成本（即回购利率）时，息差策略才能取得正的收益。
（6）企业债券类证券投资策略
企业债券类证券（包括企业债、公司债、可分离债的债券部分）是获得较高投
资收益不可忽视的一部分，也是本基金在力争在低风险下获取较高收益时将采取的
主要投资策略。
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
37
本基金结合对宏观经济态势的判断与企业的盈利性、成长性评估债券的信用风
险，本基金将在该风险评估基础上，依据对企业所处行业的研究以及企业自身发展
与偿还能力的分析选择选择符合目标久期和资产配置需要的企业债券类证券以期获
得高于基准的收益。
（7）可转债投资策略
本基金还将凭借多年的可转债投资研究力量积累进行可转债品种投资，着重对
可转债的发行条款、对应基础股票进行分析与研究，重点关注那些有着较好盈利能
力或成长前景的上市公司的可转债，并依据科学、完善的“兴全可转债评价体系”选
择具有较高投资价值的个券进行投资。
（8）积极套利策略
由于市场环境差异、交易市场分割、市场参与者差异，以及资金供求失衡导致
的利率异常差异，使得债券现券市场和回购市场上存在着套利机会。无风险套利主
要包括银行间市场、交易所市场的跨市场套利和同一交易市场中不同品种的跨品种
套利。本基金在保证投资组合流动性的前提下，积极捕捉和把握无风险套利机会。
寻找最佳时机，进行跨市场、跨品种操作，获得安全的超额收益。
（9）资产支持证券等品种投资策略
本基金将深入分析影响资产支持证券定价的多种因素，包括市场利率、发行条
款、支持资产的构成及质量、提前偿还率等，辅助采用数量化定价模型，评估其内
在价值进行投资。
4、权证投资策略
本基金将综合考虑权证定价模型、市场供求关系、交易制度设计等多种因素对
权证进行投资，主要运用的投资策略为：正股价值发现驱动的杠杆投资策略、组合
套利策略以及复制性组合投资策略等。
未来，随着证券市场的发展、金融工具的丰富和交易方式的创新等，基金还将
积极寻求其他投资机会，履行适当程序后更新和丰富组合投资策略。
二、 投资决策及操作流程
1、投资决策依据
（1）国家有关法律、法规和本基金合同的有关规定；
（2）海外及国内宏观经济环境；
（3）海外及国内货币政策、利率走势和证券市场政策；
（4）地区及行业发展状况；
（5）上市公司研究；
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
38
（6）证券市场的走势。
2、投资决策程序
本基金实行投资决策委员会领导下的基金经理负责制。
投资决策委员会是本基金的最高投资决策机构，主要职责是根据基金投资目标
和对市场的判断决定本基金的总体投资策略，审核并批准基金经理提出的资产配置
方案或重大投资决定。投资决策委员会定期召开会议，在紧急情况下可召开临时会
议。
具体的基金投资决策程序如下：
（1）研究策划
研究部通过自身研究及借助外部研究机构形成有关宏观分析、市场分析、行业
分析、公司分析、个券分析以及数据模拟的各类报告，提出本基金股票备选库的构
建和更新方案，经投资研究联席会议讨论并最终决定本基金股票备选库，为本基金
的投资管理提供决策依据。
（2）资产配置
投资决策委员会定期召开会议，并依据基金管理部、研究部的报告确定基金资
产配置的比例；如遇重大事项，投资决策委员会及时召开临时会议作出决策。
（3）构建投资组合
基金经理根据对股票市场及债券市场的判断构建基金组合，并报投资决策委员
会备案。
（4）组合的监控和调整
研究部协同基金经理对投资组合进行跟踪。研究员应保持对个券和个股的定期
跟踪，并及时向基金经理反馈个券和个股的最新信息，以利于基金经理作出相应的
调整。
（5）投资指令下达
基金经理根据投资组合方案制订具体的操作计划，并以投资指令的形式下达至
交易室。
（6）指令执行及反馈
交易室依据投资指令进行操作，并将指令的执行情况反馈给基金经理。交易完
成后，由交易员完成交易日志报基金经理，交易日志存档备查。
（7）风险管理
风险管理委员会根据市场变化对投资组合计划提出风险防范措施，基金经理依
据基金申购赎回的情况控制投资组合的流动性风险。
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
39
（8）投资组合业绩与风险评价
金融工程与专题研究部定期对基金投资组合进行投资绩效评估，研究在一段时
期内基金投资组合的变化及由此带来的收益与损失，并对基金业绩进行有效分解。
同时，还必须对基金资产组合的投资风险进行客观的评价。定期向投资决策委员会
和基金经理提供绩效、风险评估报告，以便及时调整基金投资组合。
三、投资禁止行为与限制
1、禁止行为
为维护基金份额持有人的合法权益，本基金禁止从事下列行为：
（1）承销证券；
（2）向他人贷款或提供担保；
（3）从事承担无限责任的投资；
（4）买卖其他基金份额，但国务院另有规定的除外；
（5）向基金管理人、基金托管人出资或者买卖其基金管理人、基金托管人发行
的股票或债券；
（6）买卖与基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者其基金管理人、基
金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券；
（7）从事内幕交易、操纵证券价格及其他不正当的证券交易活动；
（8）当时有效的法律法规、中国证监会及基金合同规定禁止从事的其他行为。
若法律法规或监管部门取消上述限制，履行适当程序后，本基金投资可不受上
述规定限制。
2、投资组合限制
本基金的投资组合将遵循以下限制：
（1）本基金股票投资比例为基金资产的 30%-80%；债券投资比例为基金资产
的 0%-65%；现金或者到期日在一年以内的政府债券不小于基金资产净值的 5%。本
基金投资组合中突出有机增长特征的股票合计投资比例不低于股票资产的 80%。
（2）本基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超过基金资产净值的 10%；
（3） 本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券，
不得超过该证券的 10%；
（4）本基金持有的全部权证的市值不超过基金资产净值的 3％，本基金在任何
交易日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金资产净值的千分之五；本基金
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
40
管理人管理的全部基金持有同一权证的比例不超过该权证的 10％。投资于其他权证
的投资比例，遵从法规或监管部门的相关规定；
（5）本基金投资于信用级别评级为 BBB以上（含 BBB）的资产支持证券，持
有的同一（指同一信用级别）资产支持证券的比例，不得超过该资产支持证券规模
的 10%。投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基金资产净
值的 10%。本基金管理人管理的全部证券投资基金投资于同一原始权益人的各类资
产支持证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的 10%。本基金持有的全部资
产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的 20%，中国证监会规定的特殊品种除
外。本基金持有资产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应
在评级报告发布之日起 3个月内予以全部卖出。
（6）进入全国银行间同业市场的基金管理公司的债券回购最长期限为 1年，债
券回购到期后不得展期；
（7）在银行间市场进行债券回购融入的资金余额不超过基金资产净值的 40%；
（8）基金财产参与股票发行申购，本基金所申报的金额不得超过本基金的总资
产，所申报的股票数量不得超过拟发行股票公司本次发行股票的总量；
（9） 《基金法》及其他有关法律法规或监管部门对上述比例限制另有规定的，
从其规定。
3、投资组合比例调整
基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符合基
金合同的约定。由于证券市场波动、上市公司合并、基金规模变动、股权分置改革
中支付对价等基金管理人之外的原因导致的投资组合不符合上述约定的比例，基金
管理人应在 10个交易日内进行调整，以达到标准。法律法规另有规定的从其规定。
第九部分
基金的业绩比较基准
沪深 300指数×50%＋中证国债指数×45%＋同业存款利率×5%
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
41
第十部分
基金的风险收益特征
本基金是混合型证券投资基金，预计长期平均风险与收益低于股票型证券投资
基金，高于可转债、债券型、货币型证券投资基金，属于中高风险、中高收益的证
券投资基金品种。
第十一部分
基金的投资组合报告
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述
或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人兴业银行根据本基金合同规定，复核了本投资组合报告，保证复核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
本投资组合报告所载数据取自兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金 2015
年第 4季度报告，所载数据截至 2015年 12月 31日，本报告中所列财务数据未经审
计。
1、报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元）
占基金总资产的比
例（%）
1 权益投资 375,803,873.50 34.94
其中：股票 375,803,873.50 34.94
2 基金投资 --
3 固定收益投资 40,795,830.00 3.79
其中：债券 40,795,830.00 3.79
资产支持证券 --
4 贵金属投资 --
5 金融衍生品投资 --
6 买入返售金融资产 --
其中： 买断式回购的买入返售
金融资产
--
7 银行存款和结算备付金合计 602,795,223.75 56.05
8 其他资产 56,093,102.10 5.22
9 合计 1,075,488,029.35 100.00
2、报告期末按行业分类的股票投资组合
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
42
代
码
行业类别 公允价值（元）
占基金资产净
值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 243,755,323.16 22.73
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 10,261,141.08 0.96
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 54,837,615.45 5.11
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 12,916,465.60 1.20
J 金融业 21,404,736.00 2.00
K
房地产业
6,832,000.00 0.64
L
租赁和商务服务业
- -
M 科学研究和技术服务业 109,392.21 0.01
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作
- -
R 文化、体育和娱乐业
25,687,200.00 2.40
S 综合 - -
合计 375,803,873.50 35.04
3、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
序
号
股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
1 300054 鼎龙股份 4,837,403 122,531,417.99 11.42
2 600079 人福医药 4,629,838 103,060,193.88 9.61
3 600814 杭州解百 2,499,865 30,823,335.45 2.87
4 300336 新文化 660,000 25,687,200.00 2.40
5 000963 华东医药 293,000 24,014,280.00 2.24
6 601318 中国平安 594,576 21,404,736.00 2.00
7 300298 三诺生物 353,278 12,703,876.88 1.18
8 300017 网宿科技 200,000 11,998,000.00 1.12
9 600758 红阳能源 1,248,314 10,261,141.08 0.96
10 600162 香江控股 1,120,000 6,832,000.00 0.64
4、报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
1 国家债券 --
2 央行票据 --
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
43
3 金融债券 39,003,900.00 3.64
其中：政策性金融债 39,003,900.00 3.64
4 企业债券 --
5 企业短期融资券 --
6 中期票据 --
7 可转债 1,791,930.00 0.17
8 同业存单 --
9 其他 --
10 合计 40,795,830.00 3.80
5、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值(元)
占基金资产净
值比例（％）
1 018001 国开1301 390,00039,003,900.00 3.64
2 132004 15国盛EB 16,1001,791,930.00 0.17
6、 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投
资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7、 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
9、报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
（1）报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货。
（2）本基金投资股指期货的投资政策
股指期货暂不属于本基金的投资范围，故此项不适用。
10、报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
（1）本期国债期货投资政策
国债期货暂不属于本基金的投资范围，故此项不适用。
（2）报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
（3）本期国债期货投资评价
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
44
国债期货暂不属于本基金的投资范围，故此项不适用。
11、投资组合报告附注
（1）本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，并
且未在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
（2）本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
（3）其他资产构成
序号 名称 金额（人民币元）
1 存出保证金 760,722.81
2 应收证券清算款 51,101,632.87
3 应收股利 -
4 应收利息 2,526,222.66
5 应收申购款 1,704,523.76
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 56,093,102.10
（4）报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
（5）报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
序
号
股票代
码
股票名称
流通受限部分的公
允价值(元)
占基金资产
净值比例
（%）
流通受限情况
说明
1 300336 新文化 25,687,200.00 2.40 非公开发行
2 600758 红阳能源 10,261,141.08 0.96 非公开发行
3 600162 香江控股 6,832,000.00 0.64 非公开发行
4 300054 鼎龙股份 122,531,417.99 11.42 重大资产重组
（6）投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
45
第十二部分
基金的业绩
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证
基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前
应仔细阅读本基金的招募说明书。
本基金合同生效日 2009年 3月 25日，基金业绩截止日 2015年 12月 31日。
阶段
净值增长
率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
2015年第 4季度 18.20% 0.78% 9.54% 0.83% 8.66% -0.05%
2015年度 59.13% 1.76% 7.67% 1.22% 51.46% 0.54%
2014年度 33.39% 1.58% 25.87% 0.59% 7.52% 0.99%
2013年度 19.84% 1.65% -1.76% 0.69% 21.60% 0.96%
2012年度 1.38% 1.11% 5.62% 0.62% -4.24% 0.49%
2011年度 -19.76%1.01% -11.60%0.65% -8.16% 0.36%
2010年度 14.42% 1.35% -3.78% 0.78% 18.20% 0.57%
2009年度 16.61% 0.83% 22.46% 0.96% -5.85% -0.13%
自基金合同成立起至
2015年 12月 31日
176.08% 1.38% 46.49% 0.81% 129.59% 0.57%
注： 2009年年度数据统计期间为 2009年 3月 25日 （基金合同成立之日） 至 2009
年 12月 31日，不满一年。
第十三部分
基金费用与税收
一、基金费用的种类
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、基金财产拨划支付的银行费用；
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
46
4、基金合同生效后的基金信息披露费用；
5、基金份额持有人大会费用；
6、基金合同生效后与基金有关的会计师费和律师费；
7、基金的证券交易费用；
8、在法律法规允许的前提下，本基金可以从基金财产中计提销售服务费，具体
计提方法、计提标准相关公告中载明；
9、依法可以在基金财产中列支的其他费用。
二、上述基金费用由基金管理人在法律法规规定的范围内参照公允的市场价格
确定，法律法规另有规定时从其规定。
三、基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
在通常情况下，基金管理费按前一日基金资产净值的 1.5%年费率计提。计算方
法如下：
H＝E×年管理费率÷当年天数
H为每日应计提的基金管理费，E为前一日基金资产净值
基金管理费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管理费
划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起 3 个工作日内从基金财产中一次性支
付给基金管理人，若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。
2、基金托管人的托管费
在通常情况下，基金托管费按前一日基金资产净值的 0.25%年费率计提。计算
方法如下：
H＝E×年托管费率÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费，E为前一日基金资产净值
基金托管费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管费
划付指令，经基金托管人复核后于次月首日起 3 个工作日内从基金财产中一次性支
付给基金托管人，若遇法定节假日、休息日，支付日期顺延。
3、除管理费和托管费之外的基金费用，由基金托管人根据其他有关法规及相应
协议的规定，按费用支出金额支付，列入或摊入当期基金费用。
四、不列入基金费用的项目
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
47
基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财
产的损失，以及处理与基金运作无关的事项发生的费用等不列入基金费用。基金合
同生效前所发生的信息披露费、律师费和会计师费以及其他费用不从基金财产中支
付。
五、基金管理人和基金托管人可根据基金发展情况调整基金管理费率和基金托
管费率。基金管理人必须最迟于新的费率实施 2 日前在指定媒体上刊登公告。
六、与基金销售有关的费用
本基金认购费的费率水平、计算公式、收取方式和使用方式请详见本招募说明
书“第六部分 基金的募集”中“八、基金的面值、认购价格和认购费用”中的相关
规定。
本基金的申购费、赎回费的费率水平、计算公式、收取方式和使用方式请详见
本招募说明书“第八部分 基金份额的申购、赎回与转换”中的“六、申购费率和赎
回费率”中的相关规定。
七、基金税收
基金和基金份额持有人根据国家法律法规的规定，履行纳税义务。
第十四部分
对招募说明书更新部分的说明
本招募说明书根据《中华人民共和国证券投资基金法》(以下简称《基金法》)、
《证券投资基金运作管理办法》(以下简称《运作办法》)、 《证券投资基金销售管理
办法》(以下简称《销售办法》)、 《证券投资基金信息披露管理办法》(以下简称《信
息披露办法》)及其他有关规定，并依据本基金管理人在本基金合同生效后对本基金
实施的投资经营活动，对本基金管理人于 2015 年 11 月 7 日刊登《兴全有机增长灵
活配置混合型证券投资基金更新招募说明书》进行了更新，主要更新内容如下：
一、 “重要提示”部分
更新了本招募说明书所载内容截止日及有关财务数据和净值表现截止日。
二、 “第三部分
基金管理人”部分
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
48
更新了管理人所管理产品；更新了董事、监事、公司高管简介；更新了基金经
理简介；更新了投资委员会成员。
三、 “第四部分
基金托管人”部分
对基金托管人的基本情况、托管业务经营情况进行了更新。
四、 “第五部分
相关服务机构”部分
更新了个别代销机构简介；新增了珠海盈米财富管理有限公司。更新了审计基
金资产的会计师事务所和经办注册会计师。
五、 “第九部分
基金的投资”部分
更新“ （十二）基金投资组合报告”部分，数据内容取自本基金 2015年第 4 季
度报告，数据截止日为 2015年 12月 31日，所列财务数据未经审计。
六、 “第十部分
基金的业绩”部分
更新了此部分内容，数据截止日为 2015年 12月 31日。
七、 “第二十二部分
其他应披露事项”部分
以下为自 2015年 9月 25日至 2016年 3月 24日， 本基金刊登于 《中国证券报》 、
《上海证券报》和公司网站的基金公告。
序
号
事项名称 披露日期
1 关于暂缓开展网上直销部分基金转换 0费率优惠活动的公告 2015-9-25
2 关于长期停牌股票（雅本化学）估值方法调整的公告 2015-10-10
3
关于增加珠海盈米财富管理有限公司为旗下部分基金销售机构的
公告
2015-10-22
4 关于旗下部分基金更换会计师事务所的公告 2015-10-24
5 关于长期停牌股票（北京银行）估值方法调整的公告 2015-11-10
6
关于兴全有机增长混合型基金暂停接受一百万元以上申购和转换
转入申请的公告
2015-11-24
7 关于长期停牌股票（立讯精密）估值方法调整的公告 2015-11-24
8 关于长期停牌股票（飞乐音响）估值方法调整的公告 2015-11-26
9 关于长期停牌股票（鼎龙股份）估值方法调整的公告 2015-11-27
10 关于参加长量基金销售公司费率优惠活动的公告 2015-12-1
11 关于参加国信证券网上费率优惠活动的公告 2015-12-4
12 关于长期停牌股票（海兰信）估值方法调整的公告 2015-12-4
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
49
13 关于公司董监高及其他从业人员在子公司兼职及领薪情况的公告 2015-12-7
14 关于长期停牌股票（福瑞股份）估值方法调整的公告 2015-12-9
15 关于开通网上直销汇款交易的公告 2015-12-17
16 关于开展网上交易汇款交易费率优惠的公告 2015-12-17
17 关于长期停牌股票（鲁银投资）估值方法调整的公告 2015-12-19
18
关于旗下部分基金参与诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限
公司费率优惠活动的公告
2015-12-19
19
关于旗下部分基金投资红阳能源（600758）非公开发行股票的公
告
2015-12-22
20 关于长期停牌股票（招商地产）估值方法调整的公告 2015-12-22
21
关于旗下部分基金投资香江控股（600162）非公开发行股票的公
告
2015-12-26
22 关于调整旗下基金在国信证券定期定额申购起点金额的公告 2015-12-30
23
关于旗下部分基金参加浦发银行基金定投申购费率优惠活动的公
告
2015-12-31
24
关于旗下部分基金参加邮储银行网银、手机银行费率优惠活动的
公告
2015-12-31
25
关于旗下部分基金参加农业银行基金定投申购费率优惠活动的公
告
2015-12-31
26
关于旗下部分基金参加平安银行网上银行申购、定期定额申购费
率优惠活动的公告
2015-12-31
27 关于旗下部分基金参加中国工商银行定投费率优惠活动的公告 2015-12-31
28 关于参加深圳众禄金融控股股份有限公司费率优惠活动的公告 2015-12-31
29
关于兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金基金经理变更的
公告
2015-12-31
30 关于在指数熔断实施期间调整旗下基金开放时间的公告 2015-12-31
31 旗下各基金 2015年 12月 31日资产净值公告 2016-1-1
32
关于 2016年 1月 4日指数发生不可恢复熔断期间调整旗下基金相
关业务办理时间的公告
2016-1-4
33 关于长期停牌股票（新文化、天龙集团）估值方法调整的公告 2016-1-6
34
关于 2016年 1月 7日指数发生不可恢复熔断期间调整旗下基金相
关业务办理时间的公告
2016-1-7
35 关于公司部分董事变更的公告 2016-1-9
兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要
50
36 关于长期停牌股票（朗姿股份）估值方法调整的公告 2016-1-9
37 关于调整旗下基金在中国邮储银行定期定额申购起点金额的公告 2016-1-12
38 关于调整旗下基金在中国银行定期定额申购起点金额的公告 2016-1-12
39
关于长期停牌股票（凯撒股份、信质电机、长电科技）估值方法
调整的公告
2016-1-13
40 关于增聘副总经理的公告 2016-1-13
41 关于长期停牌股票（三泰控股）估值方法调整的公告 2016-1-15
42 关于公司董监高及其他从业人员在子公司兼职及领薪情况的公告 2016-1-15
43 关于长期停牌股票（康得新）估值方法调整的公告 2016-1-16
44 关于长期停牌股票（万科 A）估值方法调整的公告 2016-1-28
45 关于参加爱建证券基金申购费率优惠活动的公告 2016-1-29
46 关于长期停牌股票（青岛海尔）估值方法调整的公告 2016-1-30
47 关于调整陆金所资管基金申购金额下限的公告 2016-2-15
48 关于长期停牌股票（凯撒旅游）估值方法调整的公告 2016-3-2
49 关于调整旗下基金在江南农商银行定期定额申购起点金额的公告 2016-3-3
50 关于调整旗下基金中信银行定期定额申购起点金额的公告 2016-3-7
51 关于调整浙江同花顺基金销售有限公司基金申购起点金额的公告 2016-3-14
52
关于恢复接受兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金一百万
元以上申购和转换转入申请的公告
2016-3-16
53 关于长期停牌股票（长安汽车）估值方法调整的公告 2016-3-22
上述内容仅为摘要，须与本《招募说明书》 （正文）所载之详细资料一并阅读。
兴业全球基金管理有限公司
2016年 5月 9 日
