创金合信沪深300指数增强型发 起式证券投资基金2016 年第1 季 度报告
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创金合信 沪深300指数增强型发 起式证券投资基金
2016 年第1季度报告
2016 年03月31 日
基金管理人 :创金合信基金管理有 限公司
基金托管人 :招商银行股份有限公 司
报告送出日 期:2016年04月22日
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§1
重 要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或
重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2016年4 月19日复核
了本报告中的财务指标、 净值表现和投资组合报告等内容, 保证复核内容不存在虚假
记载、误导 性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险, 投资者在作出投资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2016年1月1日起至3月31日止。
§2
基 金产品概况
基金简称 创金合信沪深300 增强
基金主代码 002310
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2015年12月31日
报告期末基金份额总额 10,098,300.44份
投资 目标
本基金为指数增强型股票基金,采取定量方法进行组
合管理,力争在控制本基金净值增长率与业绩比较基
准之间的日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.5%、年跟
踪误差不超过7.5% 的基础上,追求获得超越标的指数
的回报。
投资策略
本基金的投资策略为严格的指数增强策略。投资组合
的构建以国际通行的多因子模型为基础框架,并根据
预先设定的风险预算、交易成本、投资限制等时机情
况的需要进行组合优化。 在保证基金流动性的前提下,
通过量化模型严格控制本基金与业绩比较基准之间的
偏离,并追求增强收益的最大化。
业绩比较基准 沪深300指数收益率×95%+一年期人民币定期存款利
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率(税后)×5%
风险收益特征
本基金为股票型基金,理论上其预期风险收益水平高
于混合型基金、债券型基金和货币市场基金。本基金
主要投资于标的指数成份股及其备选成份股,具有与
标的指数类似的风险收益特征。
基金管理人 创金合信基金管理有限公司
基金托管人 招商银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称 创金合信沪深300 增强A 创金合信沪深300增强C
下属分级基金的交易代码 002310 002315
报告期末下属分级基金的份
额总额
5,001,193.06份 5,097,107.38份
下属分级基金的风险收益特
征
本基金为股票型基金,理
论上其预期风险收益水平
高于混合型基金、债券型
基金和货币市场基金。本
基金主要投资于标的指数
成份股及其备选成份股,
具有与标的指数类似的风
险收益特征。
本基金为股票型基金,理
论上其预期风险收益水平
高于混合型基金、债券型
基金和货币市场基金。本
基金主要投资于标的指数
成份股及其备选成份股,
具有与标的指数类似的风
险收益特征。
§3
主 要财务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财务指标
单位:人民币元
主要财务指标
报告期(2016年01月01日-2016年03月31日)
创金合信沪深300增强
A
创金合信沪深300增强
C
1.本期已实现收益 -634,474.62 -635,745.82
2.本期利润 -521,078.41 -517,400.41
3.加权平均基金份额本期利润 -0.1042 -0.1031
4.期末基金资产净值 4,480,120.09 4,565,254.98
5.期末基金份额净值 0.8958 0.8957
注: 1. 上述 基金 业绩 指标 不 包括持 有人 认购 或交 易基 金的各 项费 用, 计入 费用 后 实际收 益水 平要 低于
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所列数 字。
2. 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、其他 收入(不 含公 允价 值 变动收 益) 扣除 相关 费
用后的 余额,本 期利 润为 本 期已实 现收 益加 上本 期公 允价值 变动 收益 。
3.2 基 金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净值增 长率及其与同期业绩比 较基准收益率的比较
创金合信沪深300增强A
阶段
净值增
长率①
净值增
长率标
准差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基准
收益率
标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 -10.42% 2.38% -13.02% 2.31% 2.60% 0.07%
创金合信沪深300增强C
阶段
净值增
长率①
净值增
长率标
准差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基准
收益率
标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 -10.43% 2.38% -13.02% 2.31% 2.59% 0.07%
3.2.2 自基金合同生效以来基 金累计净值增长率变动 及其与同期业绩比较基 准收益率
变动的比 较
创金合信沪深300 增强A 业绩比较基准
2015-12-31 2016-01-13 2016-01-25 2016-02-05 2016-02-24 2016-03-08 2016-03-18 2016-03-31
0%
-2%
-4%
-6%
-8%
-10%
-12%
-14%
-16%
-18%
-20%
-22%
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创金合信沪深300 增强C 业绩比较基准
2015-12-31 2016-01-13 2016-01-25 2016-02-05 2016-02-24 2016-03-08 2016-03-18 2016-03-31
0%
-2%
-4%
-6%
-8%
-10%
-12%
-14%
-16%
-18%
-20%
-22%
注: 本 基金 的投 资组 合比 例为: 本基 金股 票资 产占 基金资 产的 比例 不低 于90% 。 其中, 本基 金投 资于
标的指 数成 份股 及其 备选 成份股 的比 例不 低于 非现 金基金 资产 的80% 。 每 个交 易日日 终 , 在 扣除 股指
期货合 约需 缴纳 的交 易保 证金后 ,现 金或 者到 期日 在一年 以内 的政 府债 券不 低于基 金资 产净 值的
5 %。 本基 金的 建仓 期为 自2015 年12月31日 基金 合同 生效日 起6 个月 。截 至本 报 告期末 ,本 基金 仍处
于建仓 期。 基金 合同 生效 日(2015 年12 月31日 )起 至本报 告期 末不 满一 年。
§4
管 理人报告
4.1 基 金经理(或基金经理小组 )简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
程志田
基金经理、
量化投资部
总监
2015年12月
31日
- 9
程志田先生,中国国
籍, 金融学硕士,2006
年7月加入长江证券股
份有限公司任高级研
究经理。2009 年7月加
入国海证券股份有限
公司任金融工程总监。
2011年7月加入摩根士
丹利华鑫基金管理有
限公司,于2011年11
月15日至2013 年4月15
日担任大摩深证300基
金的基金经理。2013
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年9月加入泰康资产 管
理有限责任公司任量
化投资总监。2015年5
月加入创金合信基金
管理有限公司, 现任量
化投资部总监。
庞世恩 基金经理
2016年01月
08日
- 4
庞世恩先生,中国国
籍, 中国人民大学理学
硕士。2011 年7月加入
泰康资产管理有限责
任公司, 历任金融工程
助理研究员、 金融工程
研究经理、 金融工程研
究高级经理、 金融工程
研究总监、 执行投资经
理。
注:1、 本基 金首 任基 金经 理的任 职日 期为 本基 金合 同生效 日, 离任 日期、 后 任基金 经理 的任 职日 期
指公司 作出 决定 的公 告( 生效) 日期 ;
2 、证 券从 业年 限计 算的 起 止时间 按照 从事 证券 行业 开始 时 间计 算。
4.2 管 理人对报告期内本基金运 作遵规守信情况的说明
本报告期内, 本基金管理人严格遵守 《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《公开
募集证券投资基金运作管理办法》 、 《证券投资基金销售管理办法》 和 《证券投资基金
信息披露管理办法》等有关法律法规及各项实施准则、《创金合信沪深300 指数增强型
发起式证券投资基金基金合同》 和其他有关法律法规的规定, 本着诚实信用、 勤勉尽责
的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金持有人谋求最大利益。
本报告期内, 基金运作整体合法合规, 未发现损害基金持有人利益的行为。 基金的投资
范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的规定。
4.3 公 平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内, 本基金管理人严格执行 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意
见(2011 年修订) 》 , 完善相应制度及流程, 通过系统和人工等各种方式在各业务环节
严格控制交易公平执行,公平对待旗下管理的所有投资组合。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
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本基金于本报告期内不存在异常交易行为。
4.4 报 告期内基金的投资策略和 运作分析
回顾2016年一季度,受投资者恐慌情绪以及熔断 引起的流动性匮乏影响,一月份A
股经历了一轮恐慌性下跌,二三月份A股市场在震荡中企稳,随后有所反弹,但指数仍
未回到本季度初的点位。在本轮下跌过程中,大盘股表现出了较强的抗跌性:一方面,
以创业板为代表等小盘股在过去一年已获得较大的涨幅, 估值吸引力较大盘股下降; 另
一方面,受供给侧改革影响,相关行业受益,股价表现具备超额收益。沪深300指数一
季度收益率为-13.75%。
在投资管理上,我们严格依据量化模型进行指数增强投资,并严格进行风险管理。
在小盘股暴跌的过程中, 本基金相对业绩基准仍能取得较为稳健的超额收益, 说明本 基
金严格控制了行业和大小盘风格风险。 本基金的量化增强策略获得了较好的表现, 报告
期内,本基金相对业绩基准的超额收益为2.60%。
4.5 报 告期内基金的业绩表现
本报告期, 本基金A 级净值增长率-10.42%,C级净值增长率-10.43%, 同期业绩比基
准收益率为-13.02%。
4.6
报告期内基金持有人数或 基金资产净值预警说明
本基金为发起式基金,不适用本项要求。
4.7 管 理人对宏观经济、证券市 场及行业走势的简要展 望
我们继续保持2016年对权益市场相对乐观的判断,2016年经历过去年下半年以及 年
初的连续大幅度下跌后, 系统性风险得到了充分的释放, 估值体系得以恢复, 同时我们
又对全球货币流动性维持充裕有信心,因此2016 年总体上无需悲观。
§5
投 资组合报告
5.1 报 告期末基金资产组合情况
金额单位:人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比
例(%)
1 权益投资 8,542,676.00 93.97
其中:股票 8,542,676.00 93.97
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2 基金投资 - -
3 固定收益投资 - -
其中:债券 - -
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中:买断式回购的买入返售金
融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计 544,429.37 5.99
8 其他资产 4,048.03 0.04
9 合计 9,091,153.40 100.00
5.2 报 告期末按行业分类的股票 投资组合
5.2.1 报告期末(指数投资)按 行业分类的股票投资组 合
代码 行业类别 公允价值(元)
占基金资产净值比
例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 221,449.00 2.45
C 制造业 2,023,844.00 22.37
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
319,131.00 3.53
E 建筑业 281,960.00 3.12
F 批发和零售业 22,900.00 0.25
G 交通运输、仓储和邮政业 153,710.00 1.70
H 住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
115,834.00 1.28
J 金融业 2,960,941.00 32.73
K 房地产业 316,076.00 3.49
L 租赁和商务服务业 - -
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M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 11,216.00 0.12
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 232,280.00 2.57
S 综合 - -
合计 6,659,341.00 73.62
5.2.2 报告期末(积极投资)按 行业分类的股票投资组 合
代码 行业类别 公允价值(元)
占基金资产净值比
例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 1,042,339.00 11.52
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
81,554.00 0.90
E 建筑业 25,311.00 0.28
F 批发和零售业 225,393.00 2.49
G 交通运输、仓储和邮政业 168,340.00 1.86
H 住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
61,228.00 0.68
J 金融业 10,062.00 0.11
K 房地产业 176,189.00 1.95
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术 服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 31,275.00 0.35
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
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R 文化、体育和娱乐业 61,644.00 0.68
S 综合 - -
合计 1,883,335.00 20.82
5.3 报 告期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排序 的前十名股票投资明细
5.3.1 期末指数投资按公允价值 占基金资产净值比例大 小排序的前十名股票投 资明细
金额单位:人民币元
序号
股票代
码
股票名称 数量(股) 公允价值
占基金资产净
值比例(%)
1 600016 民生银行 46,400 422,704.00 4.67
2 601318 中国平安 13,200 419,892.00 4.64
3 600030 中信证券 12,900 229,620.00 2.54
4 601166 兴业银行 13,100 203,443.00 2.25
5 600048 保利地产 21,400 198,592.00 2.20
6 600000 浦发银行 9,400 168,542.00 1.86
7 601668 中国建筑 29,100 165,870.00 1.83
8 600999 招商证券 8,100 144,909.00 1.60
9 601328 交通银行 23,100 128,667.00 1.42
10 601555 东吴证券 9,100 122,031.00 1.35
5.3.2 积极投资按公允价值占基 金资产净值比例大小排 序的前五名股票投资明 细
金额单位:人民币元
序号
股票代
码
股票名称 数量(股) 公允价值
占基金资产净
值比例(%)
1 600203 福日电子 5,500 65,230.00 0.72
2 002548 金新农 3,800 63,308.00 0.70
3 600249 两面针 8,400 63,084.00 0.70
4 000607 华媒控股 6,600 61,644.00 0.68
5 600064 南京高科 3,700 61,013.00 0.67
5.4 报 告期末按债券品种分类的 债券投资组合
金额单位:人民币元
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序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值比
例(%)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中:政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据
-
7 可转债 - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 - -
注:本 基金 本报 告期 末未 持有债 券。
5.5 报 告期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排序 的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
5.6 报告期末按公允价值占基 金资产净值比例大小排 序的前十名资产支持证 券投资明
细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报 告期末按公允价值占基金 资产净 值比例大小排序 的前五名贵金属投资明 细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报 告期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排序 的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报 告期末本基金投资的股指 期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资的股 指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货。
5.10 报告期末本基金投资的国 债期货交易情况说明
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本基金本报告期末未持有国债期货。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 基金投资前十名证券的 发行主体被 监管部门立 案调查或编制日前一年 内受到
公开谴责 、处罚的投资决策程序 说明
2015 年11月26日, 中信证券(600030)公告, 其收到中国证券监督管理委员会 (以下
简称 “中国证监会” ) 调查通知书 (稽查总队调查通字153121号) , 其中提及: 因公司
涉嫌违反《证券公司监督管理条例》相关规定,中国证监会决定对公司进行立案调查。
本基金投研人员分析认为, 在被立案调查事件发生后该公司经营状况正常, 并未受到额
外过多的影响。另外,本基金为被动投资为主的指数类增强基金,中信证券(600030)
作为指数成分股, 并且其为行业 内标杆股票, 基金经理认为其非常值得配置。 基金经理
依据基金合同和公司投资管理制度, 在投资授权范围内, 经正常投资决策程序对中信证
券(600030 )进行了投资。
5.11.2 基金投资前十名股票中 投资于超出基金合同规 定备选股票库之外的投 资决策
程序说明
本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3 其他资产构成
单位:人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 3,603.75
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 124.28
5 应收申购款 320.00
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 4,048.03
5.11.4 报告期末持有的处于转 股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报告期末前十名股票中 存在流通受限情况的说 明
5.11.5.1 期末指数投资前十名 股票中存在流通受限情 况的说明
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本基金本报告期末指数投资前十名股票不存在流通受限的情况。
5.11.5.2 期末积极投资前五名 股票中存在流通受限情 况的说明
本基金本报告期末积极投资前五名 股票不存在流通受限的情况。
§6
开 放式基金份额变动
单位:份
创金合信沪深300增强
A
创金合信沪深300增强C
报告期期初基金份额总额 5,000,000.00 5,000,000.00
报告期期间基金总申购份额 1,193.06 173,512.25
减:报告期期间基金总赎回份额 - 76,404.87
报告期期间基金拆分变动份额
(份额减少以“-”填列)
- -
报告期期末基金份额总额 5,001,193.06 5,097,107.38
§7
基 金管理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管理人持有本基金份额 变动情况
单位:份
创金合信沪深300增强
A
创金合信沪深300增强
C
报告期期初管理人持有的本基金份
额
5,000,000.00 5,000,000.00
报告期期间买入/申购总份额
报告期期间卖出/赎回总份额
报告期期末管理人持有的本基金份
额
5,000,000.00 5,000,000.00
报告期期末持有的本基金份额占基
金总份额比例(%)
49.51 49.51
§8
报 告期末发起式基金发起 资金持有份额情况
项目
持有份额总
数
持有份
额占基
金总份
发起份额总
数
发起份额占
基金总份额
比例
发起份额承
诺持有期限
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额比例
基金管理人固有资
金
10,000,000.
00
99.03%
10,000,000.
00
100.00% 3年
基金管理人高级管
理人员
- - - - 0
基金经理等人员 - - - - 0
基金管理人股东 - - - - 0
其他 - - - -
合计
10,000,000.
00
99.03%
10,000,000.
00
100.00% 3年
§9
备 查文件目录
9.1 备 查文件目录
(1) 《创金合信沪深300指数增强型发起式证券投资基金基金合同》
(2) 《创金合信沪深300指数增强型发起式证券投资基金托管协议》
(3) 创金合信沪深300 指数增强型发起式证券投资基金2016年第一季度报告原文
9.2 存 放地点
深圳市福田中心区福华一路115号投行大厦15 楼
9.3 查 阅方式
www.cjhxfund.com
创金合信 基金管理有限公司
二〇一六 年四月二十二日