工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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工银 瑞信 增利 债券 型证 券投 资基 金（LOF ）
2016 年第 1 季 度报 告
2016 年 3 月 31 日
基 金 管 理 人 ： 工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司
基 金 托 管 人 ： 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司
报告送 出 日 期 ： 二 〇 一 六 年 四 月 二 十 二 日
工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年4 月 20 日复核 了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核 内容不存在虚假记载、误导性陈述或
者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2016 年1 月1 日起至 3 月31 日止。
§2 基 金 产 品 概 况
转型后：
基金简称 工银增利债券
场内简称 工银增利
交易代码 164812
基金运作方式 上市契约型开放式（LOF ）
基金合同生效日 2016 年 3 月8 日
报告期末基金份额总额 416,587,395.71 份
投资目标
在控制风险并保持资产流动性的基础上，追求基
金资产的长期稳定增值。
投资策略
本基金将采取利率策略、信用策略、相对价值策
略等积极投资策略，在严格控制风险的前提下，
发掘和利用市场失衡提供的投资机会，实现组合
增值。
业绩比较基准
三年期定期存款利率+1.5% 。 三年期 定期存款利率
是指每年的第一个工作日中国人民银行网站上发
布的三年期“金融机构人民币存款基准利率 ”。
风险收益特征
从基金资产整体运作来看， 本基金 为债券型基金，
属于低风险基金产品，其长期平均风险和预期收
益率低于股票型基金、混合型基金，高于货币市
场基金。
基金管理人 工银瑞信基金管理有限公司 工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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基金托管人 招商银行股份有限公司
转型前：
基金简称 工银增利分级债券
场内简称 工银增利
交易代码 164812
基金运作方式
契约型。 本基金基金合同生效日起 3 年内， 增 利 A
自基金合同生效日起每满 6 个月开 放一次申购与
赎回业务，增利 B 封闭 运作并上市交易；本基金
在分级运作期结束后的次日转为上市开放式基金
（LOF ）—— 工银瑞信增利债券型证券投资基金
（LOF）。
基金合同生效日 2013 年 3 月6 日
报告期末基金份 额总额 774,042,730.31 份
投资目标
在控制风险并保持资产流动性的基础上，满足增
利 A 份额持 有人的稳健收益及流动性需求， 同 时
满足增利 B 份额持有人在承担适当风险的基础
上，获取更多收益的需求。
投资策略
本基金将采取利率策略、信用策略、相对价值策
略等积极投资策略，在严格控制风险的前提下，
发掘和利用市场失衡提供的投资机会，实现组合
增值。
业绩比较基准
三年期定期存款利率+1.5% 。 三年期 定期存款利率
是指每年的第一个工作日中国人民银行网站上发
布的三年期“金融机构人民币存款基准利率 ”。
风险 收益特征
从基金资产整体运作来看， 本基金 为债券型基金，
属于低风险基金产品，其长期平均风险和预期收
益率低于股票型基金、混合型基金，高于货币市
场基金。从投资者具体持有的基金份额来看，由
于基金收益分配的安排，增利 A 份 额将表现出较
低风险、稳健收益的明显特征，其预期收益和预
期风险要低于普通的债券型基金份额；而增利 B
份额表现出高风险、高收益的显著特征，其预期
收益和预期风险要高于普通的债券型基金份额。
根据《工银瑞信基金管理公司基金风险等级评价
体系》 ，工银 增 A 的风险 评级为低风险，工银增 B
的风险评级为中风险。
基金管理人 工银瑞信基金管理有限公司
基金托管人 招商银行股份有限公司
下属分级基金的基金简称 工银增 A 工银增 B
下属分级基金的交易代码 164813 150128
报告期末下属分级基金的份额总额 30,170,034.14 份 743,872,696.17 份
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§3 主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现
3.1 主 要 财 务 指标
单位：人民币元
主要财务指标 转型后
报告期 （ 2016 年3 月8 日 － 2016 年3 月31 日 ）
1.本期已实 现收益 3,428,736.80
2.本期利润
3,110,334.83
3.加权平均 基金份额本期利润 0.0056
4.期末基金 资产净值 418,773,792.43
5.期末基金 份额净值 1.005
注：1 、 上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用， 计入费用后实际收益水平要
低于所列数字。
2 、 “本期已实现收益 ”指基金本期利息收入、 投资收益、 其他收入 （不含公允价值变动收益） 扣
除相关费用后的余额； “本期利润” 为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3 、所列数据 截止到 2016 年 3 月31 日 。转型起始日为 2016 年3 月8 日。
3.1 主 要 财 务 指标
主要财务指标 转型前
报告期 （ 2016 年1 月1 日 － 2016 年3 月7 日 ）
1.本期已实 现收益 3,379,907.39
2.本期利润
-593,712.42
3.加权平均 基金份额本期利润 -0.0009
4.期末基金 资产净值 774,042,730.31
5.期末基金 份额净值 1.000
注：1 、 上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用， 计入费用后实际收益水平要
低于所列数字。
2 、 “本期已实现收益 ”指基金本期利息收入、 投资收益、 其他收入 （不含公允价值变动收益） 扣
除相关费用后的余额； “本期利润” 为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3 、根据基金 合同以及《工银瑞信增利分级债券型证券投资基金 3 年期 届满与基金份额转换的公工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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告》 ，在本基 金基金份额转换日（即 2016 年3 月7 日） ， 本基金 转换成上市开放式基金 （LOF ）后
的基金份额净值调整为 1.000 元。
4 、所列数据 截止到本基金基金份额转换日 2016 年 3 月7 日。 转型起始日为 2016 年3 月8 日。
3.2 基 金 净 值 表现 （ 转 型 后）
3.2.1 本 报 告 期 基金 份 额 净 值增 长 率 及 其与 同 期 业 绩比 较 基 准 收益 率 的 比 较
阶段
净值增长
率①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④
①－③ ②－④
过去三
个月
0.50% 0.07% 0.28% 0.01% 0.22% 0.06%
3.2.2 自 基 金 合 同生 效 以 来 基金 累 计 净 值增 长 率 变 动及 其 与 同 期业 绩 比 较 基准 收 益 率
变动的比较
注：1 、 根据基金合同的规定， 基金合同生效后 3 年期届满， 本基金无需召开基金份额持有人大会 ，
自动转换为上市开放式基金 （LOF ） ， 基金名称变更为 “工银瑞信增利债券型证券投资基金 （LOF ） ” 。
2016 年 3 月7 日为份额转 换基准日。截至报告期末，本基金转型不满一年。 工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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2 、 根据基金合同的规定， 本基金建仓期为 6 个 月。 截至报告期末， 本基金的各项投资比例符合基
金合同关于投资范围及投资限制的规定：本基金债券等固定收益类资产占基金资产的比例不低于
80 ％； 其中 债项评级在 AA+ 和AA 的公 开发行的公司债、 企业债、 中期票据、 可转换债券 （ 含分 离
交易的可转换债券） 、 次级债等债券以及短期融资券、 资产支持证券占基金固定收益类资产的 比例
不低于 80％ ， 股票等权益类资产的比例不超过基金资产的 20% 。 本基金转为上市开放式基金 （LOF ）
—— 工银瑞信增利债券型证券投资基金 （LOF） 之后， 现金 及或到期日在一年以内的政府债券占基
金资产净值的比例不低于 5%。
3.2 基 金 净 值 表现 （ 转 型 前）
3.2.1 本 报 告 期 基金 份 额 净 值增 长 率 及 其与 同 期 业 绩比 较 基 准 收益 率 的 比 较
阶段
净值增长
率①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差④
①－③ ②－④
过去三个
月
0.17% 0.09% 0.78% 0.02% -0.61% 0.07%
工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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3.2.2 自基金合 同生 效 以 来 基金 份 额 累 计净 值 增 长 率变 动 及 其 与同 期 业 绩 比较 基 准 收
益 率 变 动 的比 较
注：1 、本基 金基金合同于 2013 年3 月 6 日生效 。
2 、 按基金合同规定， 本基金建仓期为六个月。 截至报告期末， 本基金的各项投资比例符合基金合
同关于投资范围及投资限制的规定：本基金债券等固定收益类资产占基金 资产的比例不低于
80 ％； 其中 债项评级在 AA+ 和AA 的公 开发行的公司债、 企业债、 中期票据、 可转换债券 （含分 离
交易的可转换债券） 、 次级债等债券以及短期融资券、 资产支持证券占基金固定收益类资产的比例
不低于 80％ ， 股票等权益类资产的比例不超过基金资产的 20% 。 本基金转为上市开放式基金 （LOF ）
—— 工银瑞信增利债券型证券投资基金 （LOF） 之后， 现金 及或到期日在一年以内的政府债券占基
金资产净值的比例不低于 5%。
3 、 本基金份 额净值增长率由每日基金份额净值与定期开放申购赎回时基金份额折算比例共同计算
所得。
3.3 其他指标
无。 工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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§4 管 理 人 报 告
4.1 基 金 经 理 （或 基 金 经 理小 组 ） 简 介 （ 转 型 前）
姓名 职务
任本基金的基金经理期限 证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
江明波
副总经理，
本基金的基
金经理。
2013 年3 月6
日
- 16
曾 任 鹏 华 基 金 普 天 债
券 基 金 经 理 、 固 定 收
益负责人；2004 年 6
月至 2006 年 12 月，
担 任 全 国 社 保 基 金 二
零 四 组 合 和 三 零 四 组
合基金经理；2006 年
加 入 工 银 瑞 信 ， 现 任
副 总 经 理 ， 兼 任 工 银
瑞信资产管理 （国际）
有 限 公 司 固 定 收 益 投
资 总 监 、 工 银 瑞 信 投
资 管 理 有 限 公 司 董
事；2011 年 起担任全
国 社 保 组 合 基 金 经
理；2008 年 4 月 14
日 至 今 ， 担 任 工 银 添
利 基 金 基 金 经 理 ；
2011 年 2 月 10 日至
今 ， 担 任 工 银 四 季 收
益 债 券 型 基 金 基 金 经
理；2013 年3 月6 日
至 今 ， 担 任 工 银 瑞 信
增 利 分 级 债 券 基 金 基
金经理。
4.1 基 金 经 理 （或 基 金 经 理小 组 ） 简 介 （ 转 型 后）
姓名 职务
任本基金的基金经理期限 证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
江明波
副总经理，
本基金的基
金经理。
2013 年3 月6
日
- 16
曾 任 鹏 华 基 金 普 天 债
券 基 金 经 理 、 固 定 收
益负责人；2004 年 6
月至 2006 年 12 月，
担 任 全 国 社 保 基 金 二
零 四 组 合 和 三 零 四 组
合基金经理；2006 年
加 入 工 银 瑞 信 ， 现 任工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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副 总 经 理 ， 兼 任 工 银
瑞信资产管理 （国际）
有 限 公 司 固 定 收 益 投
资 总 监 、 工 银 瑞 信 投
资 管 理 有 限 公 司 董
事；2011 年 起担任全
国 社 保 组 合 基 金 经
理；2008 年 4 月 14
日 至 今 ， 担 任 工 银 添
利 基 金 基 金 经 理 ；
2011 年 2 月 10 日至
今 ， 担 任 工 银 四 季 收
益 债 券 型 基 金 基 金 经
理；2013 年3 月6 日
至 今 ， 担 任 工 银 瑞 信
增 利 分 级 债 券 基 金
（自 2016 年 3 月 8
日 起 ， 变 更 为 工 银 瑞
信 增 利 债 券 型 证 券 投
资 基 金 （LOF ） ） 基 金
经理。
4.2 管 理 人 对 报告 期 内 本 基金 运 作 遵 规守 信 情 况 的说 明
本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金法》等有 关法律法规及基金合同、招募
说明书等有关基金法律文件的规定，依照诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控
制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 公 平 交 易 专项 说 明
4.3.1 公 平 交 易 制度 的 执 行 情况
为了公平对待各类投资人，保护各类投资人利益，避免出现不正当关联交易、利益输送等违
法违规行为， 公司根据 《证券投资基金法》 、 《 基金管理公司特定客户资产管理业务试点办法》 、
《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法律法规和公司内部规章，拟定了《公平交
易管理办法》 、 《异常交 易管理办 法》 ， 对公司管理的各类资产的公平对待做了明确具体的规定，
并规定对买卖股票、债券时候的价格和市场价格差距较大，可能存在操纵股价、利益输送等违法
违规情况进行监控。本报告期，按照时间优先、价格优先的原则，本公司对满足限价条件且对同
一证券有相同交易需求的基金等投资组合，均采用了系统中的公平交易模块进行操作，实现了公
平交易；未出现清算不到位的情况，且本基金及本基金与本基金管理人管理的其他投资组合之间工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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未发生法律法规禁止的反向交易及交叉交易。
4.3.2 异 常 交 易 行为 的 专 项 说明
本基金本报告期内未出现异常交易的情况。本报告期内，本公 司所有投资组合参与的交易所
公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5% 的情况 有 4 次。 投 资组
合经理因投资组合的投资策略而发生同日反向交易，未导致不公平交易和利益输送。
4.4 报 告 期 内 基金 投 资 策 略和 运 作 分 析
一季度债券市场小幅波动， 中短期国债收益率小幅下行 20BP， 中长期国债保持平稳， 金融债
则略有上行，信用债继续保持牛市行情，收益率继续下行，信用利差收窄至历史最低水平。
收益率的波动一方面受到稳增长措施逐步见效，宏观经济数据出现底部企稳迹象，房地产销
售大幅增长， 房地产投资也结束了多月的负增长 ， 出现了5%左 右的增长， 上游大宗原油、 铁矿石、
煤炭等涨幅明显，而中游的钢材价格也有较大涨幅，尤其是 CPI 超预 期的上行，2 月份 CPI 回升
至 2.3% ，给 收益率带来上升压力；另一方面，长期的去产能、去杠杆压力犹存，为保持去产能、
去杠杆过程中不发生系统性金融风险，必须保持适度的货币环境，货币政策保持稳健偏宽松的格
局，短端利率保持稳定，也有利于稳定长期利率，从而大幅降低整个社会的融资成本。债券收益
率在两者力量的冲击下，不断上演忽上忽下的行情。
由于本基金在 2016 年3 月份从封闭式转为开放式， 为准备组合的流动性， 本季度继续大幅减
持中低资质信用债，仅持有少量转债，大幅度降低了基金净值的波动性。
4.5 报 告 期 内 基金 的 业 绩 表现
报告期内， 工银增利分级 （转型前） 净值增长率为 0.17% ， 业绩比较基准收益率为 0.78%；工
银增利债券（转型后）净值增长率为 0.50% ，业 绩比较基准收益率为 0.28% 。
4.6 报 告 期 内 基金 持 有 人 数或 基 金 资 产净 值 预 警 说明
本基金在报告期内没有触及 2014 年8 月8 日生效 的《公开募集证券投资基金运作管理办法》
第四十一条规定的条件。
§5 投 资 组 合 报 告
转型后：
5.1 报 告 期 末 基金 资 产 组 合情 况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例 （% ）
1 权益投资 - - 工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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其中：股票
- -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资
444,494,018.57 93.64
其中：债券
444,494,018.57 93.64
资产 支持证券
- -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产
- -
其中： 买断式回购的买入返售金融资
产
- -
7 银行存款和结算备付金合计
14,365,412.85 3.03
8 其他资产
15,809,864.79 3.33
9 合计
474,669,296.21
100.00
注：由于四舍五入的原因金额占基金总资产的比例分项之和与合计可能有尾差。
5.2 报 告 期 末 按行 业 分 类 的股 票 投 资 组合
5.2.1 报 告 期 末 按行 业 分 类 的境 内 股 票 投资 组 合
本基金本报告期末未持有股票。
5.2.2 报 告 期 末 按行 业 分 类 的沪 港 通 投 资股 票 投 资 组合
无。
5.3 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小排 序 的 前 十名 股 票 投 资明 细
本基金本报告期末未持有股票。
5.4 报 告 期 末 按债 券 品 种 分类 的 债 券 投资 组 合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
1 国家债券 50,820,782.60 12.14
2 央行票据 - -
3 金融债券 20,006,000.00 4.78
其中：政策性金融债 20,006,000.00 4.78
4 企业债券 114,954,543.17 27.45
5 企业短期融资券 250,889,000.00 59.91
6 中期票据 - -
7 可转债 （可交换债） 7,823,692.80 1.87
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 444,494,018.57 106.14
注：由于四舍五入的原因公允价值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差。
工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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5.5 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小 排序的 前 五名 债 券 投 资明 细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
1 122086 11 正泰债 495,890 50,010,506.50 11.94
2 011599768
15 招轮
SCP002
400,000 40,136,000.00 9.58
3 010303 03 国债⑶ 307,660 31,907,418.60 7.62
4 011599819
15 云能投
SCP006
300,000 30,147,000.00 7.20
5 011599634
15 桂交投
SCP003
300,000 30,132,000.00 7.20
5.6 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小 排序的 前 十名 资 产 支 持证 券 投 资 明
细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小排 序 的 前 五名 贵 金 属 投资 明 细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小 排序的 前 五名 权 证 投 资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报 告 期 末 本基 金 投 资 的股 指 期 货 交易 情 况 说 明
5.9.1 报 告 期 末 本基 金 投 资 的股 指 期 货 持仓 和 损 益 明细
本基金本报告期末未持有股指期货投资，也无期间损益。
5.9.2 本 基 金 投 资股 指 期 货 的投 资 政 策
本报告期内，本基金未运用股指期货进行投资。
5.10 报 告 期 末 本基 金 投 资 的国 债 期 货 交易 情 况 说 明
5.10.1 本 期 国 债 期货 投 资 政 策
本报告期内，本基金未运用国债期货进行投资。
5.10.2 报 告 期 末 本基 金 投 资 的国 债 期 货 持仓 和 损 益 明细
本基金本报告期末未持有国债期货投资，也无期间损益。
5.10.3 本期国债期货 投 资 评 价
本报告期内，本基金未运用国债期货进行投资。 工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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5.11 投 资 组 合 报告 附 注
5.11.1
本 基 金投资 的 前 十 名证 券 的 发 行主 体 本 期 未出 现 被 监 管部 门 立 案 调查 ， 或 在
报 告 编 制 日前 一 年 内 受到 公 开 谴 责、 处 罚 的 情形 。
5.11.2
本 基 金 投资 的 前 十 名股 票 未 超 出基 金 合 同 规定 的 备 选 股票 库 。
5.11.3 其 他 资 产 构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 95,137.25
2 应收证券清算款 9,041,672.71
3 应收股利 -
4 应收利息 6,623,282.31
5 应收申购款 1,013.62
6 其他应收款 -
7 待摊费用 48,758.90
8 其他 -
9 合计 15,809,864.79
5.11.4 报 告 期 末 持有 的 处 于 转股 期 的 可 转换 债 券 明 细
序号 债券代码 债券名称 公允价值( 元)
占基金资产净值比例
（％）
1 128009 歌尔转债 7,823,692.80 1.87
5.11.5 报 告 期 末 前十 名 股 票 中存 在 流 通 受限 情 况 的 说明
本基金本报告期末未持有股票。
5.11.6 投 资 组 合 报告 附 注 的 其他 文 字 描 述部 分
无。
转型前：
5.1 报 告 期 末 基金 资 产 组 合情 况
序号 项目 金额（元）
占基金总资产的比例
（% ）
1 权益投资 - -
其中：股票
- -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资
793,154,082.65 96.19
其中：债券
793,154,082.65 96.19
资产 支持证券
- - 工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产
- -
其中： 买断式回购的买入返售金融资
产
- -
7 银行存款和结算备付金合计
12,133,494.10 1.47
8 其他资产
19,318,699.05 2.34
9 合计
824,606,275.80
100.00
注：由于四舍五入的原因金额占基金总资产的比例分项之和与合计可能有尾差。
5.2 报 告 期 末 按行 业 分 类 的股 票 投 资 组合
5.2.1 报 告 期 末 按行 业 分 类 的境 内 股 票 投资 组 合
本基金本报告期末未持有股票。
5.2.2 报 告 期 末 按行 业 分 类 的沪 港 通 投 资股 票 投 资 组合
无。
5.3 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小排 序 的 前 十名 股 票 投 资明 细
本基金本报告期末未持有股票。
5.4 报 告 期 末 按债 券 品 种 分类 的 债 券 投资 组 合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
1 国家债券 102,244,595.00 13.21
2 央行票据 - -
3 金融债券 40,076,000.00 5.18
其中：政策性金融债 40,076,000.00 5.18
4 企业债券 171,469,476.75 22.15
5 企业短期融资券 452,342,000.00 58.44
6 可转债 （可交换债） 27,022,010.90 3.49
7 同业存单 - -
8 其他 - -
9 合计 793,154,082.65 102.47
注：由于四舍五入的原因公允价值占基金资产净值的比例分项之和与合 计可能有尾差。
5.5 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小 排序的 前 五名 债 券 投 资明 细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
1 122086 11 正泰债 707,490 71,520,164.10 9.24
2 010107 21 国债⑺ 623,900 67,381,200.00 8.71
3 041559038
15 苏广电
CP001
500,000 50,345,000.00 6.50 工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
第 15 页 共 18 页
4 011599768
15 招轮
SCP002
400,000 40,160,000.00 5.19
5 150416 15 农发 16 400,000 40,076,000.00 5.18
5.6 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小 排序的 前 十名 资 产 支 持证 券 投 资 明
细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小排 序 的 前 五名 贵 金 属 投资 明 细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小 排序的 前 五名 权 证 投 资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报 告 期 末 本基 金 投 资 的股 指 期 货 交易 情 况 说 明
5.9.1 报 告 期 末 本基 金 投 资 的股 指 期 货 持仓 和 损 益 明细
本基金本报告期末未持有股指期货投资，也无期间损益。
5.9.2 本 基 金 投 资股 指 期 货 的投 资 政 策
本报告期内，本基金未运用股指期货进行投资。
5.10 报 告 期 末 本基 金 投 资 的国 债 期 货 交易 情 况 说 明
5.10.1 本 期 国 债 期货 投 资 政 策
本报告期内，本基金未运用国债期货进行投资。
5.10.2 报 告 期 末 本基 金 投 资 的国 债 期 货 持仓 和 损 益 明细
本基金本报告期末未持有国债期货投资，也无期间损益。
5.10.3 本 期 国 债 期货 投 资 评 价
本报告期内，本基金未运用国债期货进行投资。
5.11 投 资 组 合 报告 附 注
5.11.1
本 基 金投资 的 前 十 名证 券 的 发 行主 体 本 期 未出 现 被 监 管部 门 立 案 调查 ， 或 在
报 告 编 制 日前 一 年 内 受 到 公 开 谴 责、 处 罚 的 情形 。
5.11.2
本 基 金 投资 的 前 十 名股 票 未 超 出基 金 合 同 规定 的 备 选 股票 库 。
5.11.3 其 他 资 产 构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 95,137.25 工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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2 应收证券清算款 4,997,750.00
3 应收股利 -
4 应收利息 14,225,811.80
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 19,318,699.05
5.11.4 报 告 期 末 持有 的 处 于 转股 期 的 可 转换 债 券 明 细
序号 债券代码 债券名称 公允价值( 元)
占基金资产净值比例
（％）
1 128009 歌尔转债 26,162,594.40 3.38
5.11.5 报 告 期 末 前十 名 股 票 中存 在 流 通 受限 情 况 的 说明
本基金本报告期末未持有股票。
5.11.6 投 资 组 合 报告 附 注 的 其他 文 字 描 述部 分
无。
§6 开 放 式 基 金 份 额 变 动
单位：份
基金合同生效日 （ 2016 年 3 月8 日 ） 基金份额
总额
774,042,730.14
基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末 基 金 总 申 购 份
额
296,568.26
基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末 基 金 总 赎 回 份
额
357,751,902.69
基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末 基 金 拆 分 变 动
份额（份额减少以"-" 填 列）
-
报告期期末基金份额总额 416,587,395.71
注：1 、报告 期期间基金总申购份额含红利再投、转换入份额；
2 、报告期期 间基金总赎回份额含转换出份额。
3 、本基金于2015 年 3 月8 日转换为上 市开放式基金（LOF ） ， 基金名称变更为 “工银瑞信增利债
券型证券投资基金（LOF）。 工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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§7 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 情 况 （ 转 型 后 ）
7.1 基 金 管 理 人持 有 本 基 金份 额 变 动 情况 （ 转 型 后）
无。
7.2 基 金 管 理 人运 用 固 有 资金 投 资 本 基金 交 易 明 细 （转型后）
本基金本报告期基金管理人未有运用固有资金投资本基金的情况。
§7 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 情 况 （ 转 型 前 ）
7.1 基 金 管 理 人持 有 本 基 金份 额 变 动 情况 （转型前）
无。
7.2 基 金 管 理 人运 用 固 有 资金 投 资 本 基金 交 易 明 细 （转型前）
本基金本报告期基金管理人未有运用固有资金投资本基金的情况。
§8 影 响 投 资 者 决 策 的 其 他 重 要 信 息
1 、本基金管 理人 2016 年3 月9 日发布 《工银瑞信增利分级债券型证券投资基金基金份额转
换结果的公告》 ， 在本基 金的基金份额转换日 （即 2016 年3 月 7 日） ， 本 基金转换成上市开放式
基金 （LOF） 后的基金份额净值调整为 1.000 元 。 在份额转换基准日 （即 2016 年3 月 7 日 ） 日终 ，
以 份额转换后 1.000 元 的基金份额净值为基准，增利 A 、增 利 B 按照各 自的基金份额净值转换成
上市开放式基金 （LOF ） 份额。 基金名称由 “工银瑞信增利分级债券型证券投资基金” 变更为 “工
银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）”。
2 、根据基金 合同的约定，工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）于2016 年 3 月29 日开
始在深圳证券交易所上市交易。详见基金管理人于 2016 年3 月24 日发 布的《工银瑞信增利债券
型证券投资基金（LOF ） 上市交易公告书》。
§9 备 查 文 件 目 录
9.1 备 查 文 件 目录
1 、中国证监 会批准工银瑞信增利分级债券型证券 投资基金设立的文件；
2 、《工银瑞 信增利分级债券型证券投资基金基金合同》； 工银瑞信增利债券型证券投资基金（LOF ）2016 年第 1 季度报告
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3 、《工银瑞 信增利分级债券型证券投资基金托管协议》；
4 、基金管理 人业务资格批件和营业执照；
5 、基金托管 人业务资格批件和营业执照；
6 、报告期内 基金管理人在指定报刊上披露的各项公告。
9.2 存放地点
基金管理人或基金托管人办公场所。
9.3 查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅。 也可在支付工本费后， 在合理时间内取得上述文件的复印件。
