华 宝 兴 业 生态 中 国 混 合型 证 券 投 资基 金
2016 年第1 季度报告
2016 年3 月31 日
基金管 理人： 华宝兴业基 金管理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
报告送 出日期：2016 年 4 月20 日
华宝生态中国混合 2016 年第 1 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于2016 年 4 月 18 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2016 年1 月1 日起 至3 月 31 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 华宝生 态中 国混 合
基金主 代码 000612
交易代 码 000612
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2014 年 6 月13 日
报告期 末基 金份 额总 额 582,397,328.85 份
投资目 标
把握生 态主 题相 关行 业和 上市公 司的 稳步 成长 ， 力 争
实现基 金资 产的 长期 稳健 增值。
投资策 略
本基金 采取 积极 的大 类资 产配置 策略 ， 通 过宏 观策 略
研究 ， 综 合考 虑宏 观经 济、 国家财 政政 策 、 货 币政 策、
产业政 策、 以及 市场 流动 性等方 面因 素， 对相 关资 产
类别的 预期 收益 进行 动态 跟踪， 决定 大类 资产 配置 比
例；本 基金 采用 自上 而下 和自下 而上 相结 合的 方法 ，
通过对 生态 主题 相关 行业 的精选 以及 对行 业内 相关
股票的 深入 分析 ， 挖 掘该 类型企 业的 投资 价值 ， 分 享
我国生 态文 明建 设所 带来 的投资 机会 ； 本 基金 基于 流
动性管 理及 策略 性投 资的 需要， 将投 资于 债券 、 货 币
市场工 具和 资产 支持 证券 ， 投资 的目 的是 保证 基金 资
产流动 性， 有效 利用 基金 资产， 提高 基金 资产 的投 资
收益。 本基 金将 密切 关注 国内外 宏观 经济 走势 与我 国
财政、 货币 政策 动向， 预 测未来 利率 变动 走势 ， 自 上
而下地 确定 投资 组合 久期 ， 并结 合信 用分 析等 自下 而华宝生态中国混合 2016 年第 1 季度报告
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上的个 券选 择方 法构 建债 券投资 组合 ； 在 法律 法规 许
可的前 提下 ， 本 基金 可基 于谨慎 原则 运用 权证 等相 关
金融衍 生工 具对 基金 投资 组合进 行管 理， 以提 高投 资
效率， 管理 基金 投资 组合 风险水 平， 以更 好地 实现 本
基金的 投资 目标 。
业绩比 较基 准
中证 800 指 数收 益率 ×80 % + 上证 国债 指数 收益 率
×20% 。
风险收 益特 征
本基金 是一 只主 动投 资的 混合型 基金 ， 其 长期 平均 预
期风险 和预 期收 益率 低于 股票型 基金 ， 高 于债 券型 基
金、货 币市 场基 金。
基金管 理人 华宝兴 业基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2016 年 1 月 1 日 － 2016 年3 月 31 日 ）
1.本期 已实 现收 益 -92,699,571.41
2.本期 利润
-175,118,132.86
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 -0.2956
4.期末 基金 资产 净值 1,034,148,378.90
5.期末 基金 份额 净值 1.776
注：1. 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （不 含公 允价值 变动 收益 ）扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
2.所 述基 金业 绩指 标不包 括持 有人 认购 或交 易基金 的各 项费 用， 计入 费用后 实际 收益 水平
要低于 所列 数字 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 -14.33% 3.29% -12.00% 2.11% -2.33% 1.18%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
(2014 年 6 月 13 日至 2016 年 3 月 31 日)
注：按 照基 金合 同的 约定 ，自基 金成 立日 期 的6 个 月内达 到规 定的 资产 组合 ，截 至 2014 年12 月
13 日 ，本 基金 已达 到合 同 规定的 资产 配置 比例 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
夏林锋
本 基 金 基
金 经 理 、
华 宝 大 盘
精 选 混 合
基金经
理 、 华 宝
新 价 值 混
合 基 金 经
理
2015 年2 月
17 日
- 6 年
硕士。曾在上海高压
电器研究所从事研究
工作。2010 年 7 月加
入华宝兴业基金管理
有限公司，曾任分析
师，2012 年 10 月至
2014 年10 月 担任 华宝
兴业大盘精选混合型
证券投资基金基金基
金经理 助理 ，2014 年
10 月起 担任 华宝 兴业
大盘精选混合型证券
投资基金基金经理，
2015 年 2 月 兼任 华宝
兴业生态中国混合型
证券投资基金基金经
理。2015 年 6 月 起任华宝生态中国混合 2016 年第 1 季度报告
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华宝新价值混合基金
经理。
区伟良
本 基 金 基
金 经 理 、
华 宝 转 型
升 级 混 合
基金经 理
2015 年4 月
9 日
- 6 年
硕士。2010 年 4 月加
入华宝兴业基金管理
有限公司，先后担任
分析师、基金经理助
理的职 务。2015 年 4
月起任华宝兴业生态
中国混合型证券投资
基 金 基 金 经 理 ，2015
年12 月 任华 宝兴 业转
型升级灵活配置混合
型证券投资基金基金
经理。
注：1 、任 职日 期以 及离 任 日期均 以基 金公 告为 准。
2、证 券从 业含 义遵 从行 业 协会《 证券 业从 业人 员资 格管理 办法 》的 相关 规定 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人遵守 《中 华人 民共 和国 证券法 》、 《中 华人 民共 和国证 券投 资基
金法》 及其 各项 实施 细则 、《华 宝兴 业生 态中 国混 合型证 券投 资基 金基 金合 同》和 其他 相关 法律
法规的 规定 、监 管部 门的 相关规 定， 依照 诚实 信用 、勤勉 尽责 的原 则管 理和 运用基 金资 产， 在控
制投资 风险 的基 础上 ，为 基金份 额持 有人 谋取 最大 利益， 没有 损害 基金 份额 持有人 利益 的行 为。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告 期内 ，基 金管 理人 通过严 格执 行投 资决 策委 员会议 事规 则、 公司 股票 库管理 制度 、中
央交易 室制 度、 防火 墙机 制、系 统中 的公 平交 易程 序、每 日交 易 日 结报 告、 定期基 金投 资绩 效评
价等机 制， 确保 所管 理的 所有投 资组 合在 授权 、研 究分析 、投 资决 策、 交易 执行、 业绩 评估 等投
资管理 活动 和环 节得 到公 平对待 。同 时， 基金 管理 人严格 遵守 法律 法规 关于 公平交 易的 相关 规定
和公司 内部 制度 要求 ，分 析了本 公司 旗下 所有 投资 组合之 间的 整体 收益 率差 异、分 投资 类别 （股
票、债 券） 的收 益率 差异 以及连 续四 个季 度期 间内 、不同 时间 窗下 同向 交易 的交易 价差 ；分 析结
果未发 现异 常情 况。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 ，基 金管 理人 未发生 所有 投资 组合 参与 的交易 所公 开竞 价同 日反 向交易 成交 较少
的单边 交易 量超 过该 证券 当 日成 交量 的 5% 。
本报告 期内 ，本 基金 未发 现异常 交易 行为 。
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4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2015 年 四季度A 股市 场企 稳回升 ， 资 产荒 开始 成为 困 扰A 股投 资者 的一 个问 题， 投资者 对2016
年的春 季躁 动行 情寄 予了 一定期 望。 但 2016 年伊 始A 股市 场却 以两 次 熔 断、 大 幅暴跌 拉开 了新 年
的序幕 ，之 后市 场继 续表 现疲弱 ，上 证指 数年 初以 来最大 跌幅 超 过20% ，直 到3 月 份市 场开 始进
入震荡 反弹 。
基于对 行情 的相 对保 守判 断， 本 基金 仓位 保持 中性 水平， 将投 资重 点放 在筛 选有核 心竞 争力 、
良好商 业模 式和 优秀 管理 层的公 司， 我们 相信 这些 相对优 秀的 公司 能在 风险 加大的 行情 中有 更好
的相对 表现 。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至本 报告 期末 ，本 报告 期内基 金份 额净 值增 长率 为-14.33% ，同 期业 绩比 较 基准收 益率 为
-12.00% ， 基金 表现 落后 业 绩比较 基 准 2.33% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本报告 期内 ，本 基金 不存 在连续 二十 个工 作日 基金 份额持 有人 低于 二百 人或 者基金 资产 净值
低于五 千万 元的 情形 。
§5 投资组 合报告
5.1 报告 期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 823,725,582.06 71.83
其中： 股票
823,725,582.06 71.83
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
100,000,000.00 8.72
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
216,142,121.81 18.85
8 其他资 产
6,968,217.54 0.61
9 合计
1,146,835,921.41
100.00 华宝生态中国混合 2016 年第 1 季度报告
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5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 514,233,987.29 49.73
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应
业
- -
E 建筑业 5,914,003.03 0.57
F 批发和 零售 业 61,982,298.72 5.99
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 123,347,365.15 11.93
J 金融业 - -
K
房地产 业
13,675,517.03 1.32
L
租赁和 商务 服务 业
21,776,368.80 2.11
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 1,111,988.88 0.11
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
15,624,787.50 1.51
R 文化、 体育 和娱 乐业
66,059,265.66 6.39
S 综合 - -
合计 823,725,582.06 79.65
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的沪 港通 投资股 票投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 沪港通 投资 股票 。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 002665 首航节 能 2,682,433 73,901,029.15 7.15
2 002462 嘉事堂 1,111,244 41,082,690.68 3.97
3 300144 宋城演 艺 1,378,121 40,323,820.46 3.90
4 300409 道氏技 术 518,017 34,318,626.25 3.32
5 002657 中科金 财 493,654 31,332,219.38 3.03 华宝生态中国混合 2016 年第 1 季度报告
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6 002551 尚荣医 疗 1,231,474 30,552,869.94 2.95
7 300356 光一科 技 548,205 24,175,840.50 2.34
8 603308 应流股 份 924,874 22,788,895.36 2.20
9 300031 宝通科 技 939,726 22,731,971.94 2.20
10 002188 巴士在 线 673,389 22,565,265.39 2.18
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券投 资。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券投 资。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 未投 资股 指期 货。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 未投 资股 指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 未投 资国 债期 货。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 未投 资国 债期 货。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 未投 资国 债期 货。 华宝生态中国混合 2016 年第 1 季度报告
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5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
基金管理人没 有发现本 基 金投资的前十 名证券的 发 行主体在报告 期内被监 管 部门立案调查 ，
也没有 在报 告编 制日 前一 年内受 到公 开谴 责、 处罚 ，无证 券投 资决 策程 序需 特别说 明。
5.11.2
基金投 资的 前十 名股 票未 超出基 金合 同规 定的 备选 股票库 。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 615,665.37
2 应收证 券清 算款 5,465,228.79
3 应收股 利 -
4 应收利 息 66,365.29
5 应收申 购款 820,958.09
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 6,968,217.54
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 581,692,359.96
报告期 期间 基金 总申 购份 额 83,908,917.62
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 83,203,948.73
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额减 少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 582,397,328.85
注：总 申购 份额 含转 换入 份额； 总赎 回份 额含 转换 出份额 。 华宝生态中国混合 2016 年第 1 季度报告
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§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
单位： 份
报告期 期初 管理 人持 有的 本基金 份额 54,917.59
报告期 期间 买入/申 购总 份 额 -
报告期 期间 卖出/赎 回总 份 额 -
报告期 期末 管理 人持 有的 本基金 份额 54,917.59
报告期 期末 持有 的本 基金 份额占 基金 总份
额比例 （% ）
0.01
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
本报告 期基 金管 理人 未运 用固有 资金 投资 本基 金。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
中国证 监会 批准 基金 设立 的文件 ；
华宝兴 业生 态中 国混 合型 证券投 资基 金基 金合 同；
华宝兴 业生 态中 国混 合型 证券投 资基 金招 募说 明书 ；
华宝兴 业生 态中 国混 合型 证券投 资基 金托 管协 议；
基金管 理人 业务 资格 批件 、营业 执照 和公 司章 程；
基金管 理人 报告 期内 在指 定报刊 上披 露的 各种 公告 ；
基金托 管人 业务 资格 批件 和营业 执照 。
8.2 存 放地 点
以上文 件存 于基 金管 理人 及基金 托管 人办 公场 所备 投资者 查阅 。
8.3 查 阅方 式
投资者 可以 通过 基金 管理 人网站 ，查 阅或 下载 基金 合同、 招募 说明 书、 托管 协议及 基金 的各
种定期 和临 时公 告。
华宝兴业基金管理有限公司
2016 年4 月20 日
