天治可转债增强债券型证券投资基金 2015
年年度报告
2015年12月31日
基金管理人：天治基金管理有限公司
基金托管人：交通银行股份有限公司
送出日期：2016年3 月30日
天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 2 页 共 68 页
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对
其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独
立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年 3 月 29 日复核了本报告中的
财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金
的招募说明书及其更新。
本报告期自2015年1月1日起至12月31日止。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 3 页 共 68 页
1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................... 6
3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 9
3.3 其他指标 .................................................................................................................................... 13
3.4 过去三年基金的利润分配情况 ................................................................................................ 13
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 13
4.1 基金管理人及基金经理情况 .................................................................................................... 13
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 15
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 15
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 17
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 17
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 18
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 19
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 19
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 19
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 19
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 19
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 19
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 20
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 20
6.1 审计报告基本信息 .................................................................................................................... 20
6.2 审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 20
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 21
7.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 21
7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 22
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 23
7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 25
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 53
8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 53
8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 53
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 54
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 54
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 54
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 55 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 4 页 共 68 页
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 55
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 55
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 55
8.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 55
8.11 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 56
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 57
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 57
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 57
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 58
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 58
§ 11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 59
11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 59
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 59
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 59
11.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 59
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 59
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 59
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 60
11.8 其他重大事件 .......................................................................................................................... 62
§ 12 影响投资者决策的其他重要信息 ................................................................................................... 68
§ 13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 68
13.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 68
13.2 存放地点 .................................................................................................................................. 68
13.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 68
天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 5 页 共 68 页
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 天治可转债增强债券型证券投资基金
基金简称 天治可转债增强债券
基金主代码 000080
交易代码 000080
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2013年 6月4日
基金管理人 天治基金管理有限公司
基金托管人 交通银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 248,558,299.26 份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称： 天治可转债增强债券 A级 天治可转债增强债券 C级
下属分级基金的交易代码： 000080 000081
报告期末下属分级基金的份额总额 97,025,076.41份 151,533,222.85 份
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金重点投资于可转换债券（含可分离交易可转债），努力在控制投资组合
下方风险的基础上实现基金资产的长期稳健增值。
投资策略 本基金 80%以上的基金资产投资于固定收益类金融工具，并在严格控制风险的
基础上，通过对全球经济形势、中国经济发展（包括宏观经济运行周期、财政
及货币政策、资金供需情况）、证券市场估值水平等的研判，适度参与权益类
资产配置，适度把握市场时机力争为基金资产获取稳健回报。
类属资产配置由本基金管理人根据宏观经济分析、债券基准收益率研究、不同
类属债券利差水平研究，判断不同类属债券的相对投资价值，并确定不同债券
类属在组合资产中的配置比例。
业绩比较基准 中债综合指数收益率。
风险收益特征 本基金为债券型基金，属于证券投资基金中较低预期风险、较低预期收益的品
种，其预期风险收益水平高于货币市场基金，低于混合型基金及股票型基金。
天治可转债增强债券 A级 天治可转债增强债券 C 级
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 天治基金管理有限公司 交通银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 尹维忠 汤嵩彦
联系电话 021-60371155 95559
电子邮箱 yinwz@chinanature.com.cn tangsy@bankcomm.com
客户服务电话
400-098-4800（免长途通话 95559 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 6 页 共 68 页
费用） 、021-34064800
传真 021-60374934 021-62701216
注册地址 上海市浦东新区莲振路 298
号 4 号楼 231 室
上海市浦东新区银城中路188
号
办公地址 上海市复兴西路 159号 上海市浦东新区银城中路188
号
邮政编码 200031 200120
法定代表人 赵玉彪 牛锡明
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》 、 《上海证券报》 、 《证券时报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
址
www.chinanature.com.cn
基金年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人的办公场所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 安永华明会计师事务所（特殊普通
合伙）
上海市世纪大道 100 号环球金融中
心50楼
注册登记机构 天治基金管理有限公司 上海市复兴西路159号
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.
1
期
间
数
据
和
指
标
2015年 2014年
2013年6月4日(基金合同生
效日)-2013 年 12 月31日
天治可转债
增强债券A级
天治可转债增
强债券C级
天治可转债
增强债券A
级
天治可转债
增强债券C
级
天治可转债
增强债券A级
天治可转债
增强债券C
级
本
期
-54,196,771
.56
-170,347,753
.17
7,231,251.
31
1,103,653.
53
-6,909,727.
93
-1,405,622
.69 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 7 页 共 68 页
已
实
现
收
益
本
期
利
润
-60,026,812
.06
-236,518,071
.04
36,982,147
.65
7,560,842.
28
-22,066,313
.48
-5,628,582
.08
加
权
平
均
基
金
份
额
本
期
利
润
-0.8222 -1.3932 0.2045 0.1982 -0.0456 -0.0401
本
期
加
权
平
均
净
值
利
润
率
-53.16% -89.63% 21.22% 20.67% -4.61% -4.05%
本
期
基
金
份
额
净
值
增
长
率
8.24% 8.14% 38.28% 37.72% -7.00% -7.20%
3.1.
2
2015年末 2014 年末 2013 年末 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 8 页 共 68 页
期
末
数
据
和
指
标
期
末
可
供
分
配
利
润
-39,715,308
.11
-62,824,112.
09
4,166,022.
88
1,118,914.
36
-20,501,287
.50
-4,564,244
.95
期
末
可
供
分
配
基
金
份
额
利
润
-0.4093 -0.4146 0.1020 0.0950 -0.0705 -0.0724
期
末
基
金
资
产
净
值
135,102,044
.88
209,453,538.
01
52,524,827
.09
15,050,409
.68
270,481,322
.21
58,439,454
.30
期
末
基
金
份
额
净
值
1.392 1.382 1.286 1.278 0.930 0.928
3.1.
3
2015年末 2014 年末 2013 年末 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 9 页 共 68 页
累
计
期
末
指
标
基
金
份
额
累
计
净
值
增
长
率
39.20% 38.20% 28.60% 27.80% -7.00% -7.20%
注：1、上述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收
益水平要低于所列数字。
2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相
关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3、 期末可供分配利润， 采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数 （为
期末余额，不是当期发生数） 。
4、以上财务指标系按当年实际存续期计算。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
天治可转债增强债券 A 级
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个月 3.88% 0.91% 1.81% 0.08% 2.07% 0.83%
过去六个月 -21.09% 2.48% 2.95% 0.07% -24.04% 2.41%
过去一年 8.24% 2.93% 4.19% 0.08% 4.05% 2.85%
自基金合同
生效起至今
39.20% 1.89% 5.33% 0.10% 33.87% 1.79%
天治可转债增强债券 C 级
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
业绩比较
基准收益
业绩比较基准
收益率标准差
①－③ ②－④ 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 10 页 共 68 页
准差② 率③ ④
过去三个月 3.75% 0.91% 1.81% 0.08% 1.94% 0.83%
过去六个月 -21.21% 2.48% 2.95% 0.07% -24.16% 2.41%
过去一年 8.14% 2.93% 4.19% 0.08% 3.95% 2.85%
自基金合同
生效起至今
38.20% 1.89% 5.33% 0.10% 32.87% 1.79%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 11 页 共 68 页
天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 12 页 共 68 页
3.2.3
自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的
比较
天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 13 页 共 68 页
注：本图所列基金合同生效当年的净值增长率，系按当年实际存续期计算。
3.3 其他指标
无。
3.4 过去三年基金的利润分配情况
本基金自2013年6月 4日（基金合同生效日）至 2015年 12 月 31 日止期间未进行利润分配。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
本基金管理人--天治基金管理有限公司于 2003年5月成立，注册资本1.6亿元，注册地为上
海。公司股权结构为：吉林省信托有限责任公司出资 9800 万元，占注册资本的 61.25%；中国吉
林森林工业集团有限责任公司出资 6200万元，占注册资本的 38.75%。截至2015 年 12 月31日，
本基金管理人旗下共有十只开放式基金，除本基金外，另外九只基金—天治财富增长证券投资基
金、天治品质优选混合型证券投资基金、天治核心成长混合型证券投资基金（LOF） 、天治天得利天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 14 页 共 68 页
货币市场基金、天治创新先锋混合型证券投资基金、天治稳健双盈债券型证券投资基金、天治趋
势精选灵活配置混合型证券投资基金、天治成长精选混合型证券投资基金、天治研究驱动灵活配
置混合型证券投资基金的基金合同 （转型自2011年12 月 28 日生效的天治稳定收益债券型证券投
资基金）分别于 2004 年 6 月 29 日、2005 年 1 月 12 日、2006 年 1 月 20 日、2006 年 7 月 5 日、
2008年5月8日、2008年 11月5日、2009年 7月 15日、2011年8月4日、2015年6月9日生
效。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助理）期限
证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
王洋
固定收益
部总监、
公司投资
副总监、
本基金的
基金经
理，天治
稳健双盈
债券、天
治研究驱
动灵活配
置混合型
基金经
理。
2014年9月4
日
- 7
数量经济
学硕士研
究生，具
有基金从
业资格，
历任天治
基金管理
有限公司
交易员、
研究员、
基金经理
助理，现
任固定收
益部总
监、公司
投资副总
监、本基
金的基金
经理、天
治稳健双
盈债券型
证券投资
基金、天
治研究驱
动灵活配
置混合型
证券投资
基金的基
金经理。
秦娟
本基金的
基金经
2013年6月4
日
2015年 2月 17日 11
经济学硕
士研究天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 15 页 共 68 页
理。 生，具有
基金从业
资格，历
任广东证
券股份有
限公司债
券分析
师、东莞
银行股份
有限公司
债券分析
师、长信
基金管理
有限责任
公司债券
研究员，
曾任本公
司执行总
监、固定
收益部总
监，2013
年 6 月 4
日至 2015
年 2 月 17
日任本基
金的基金
经理。
注：1、表内的任职日期和离任日期为公司作出决定之日。
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
在本报告期内，本基金管理人严格按照《证券投资基金法》和其他相关法律法规的规定以及
《天治可转债增强债券型证券投资基金基金合同》 、 《天治可转债增强债券型证券投资基金招募说
明书》的约定，本着诚实信用、勤勉尽职的原则管理和运用基金财产，为基金份额持有人谋求利
益。本基金管理人通过不断完善法人治理结构和内部控制制度，加强内部管理，规范基金运作。
本报告期内，基金运作合法合规，没有发生损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
本基金管理人依据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的相关规定制定了公司天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 16 页 共 68 页
《公平交易制度》 。公司公平交易体系涵盖研究分析、授权、投资决策、交易执行、业绩评估等投
资管理活动相关的各个环节，各环节公平措施简要如下：
公司的内外部报告均通过统一的研究管理平台发布，所有的研究员和投资组合经理均有权通
过该平台查看公司所有内外部研究报告。
投资组合经理在授权权限范围内做出投资决策，并负责投资决策的具体实施。投资决策委员
会和投资总监等管理机构和人员不得对投资组合经理在授权范围内的投资活动进行干预。投资组
合经理在授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。同时，不同
投资组合经理之间的持仓和交易等重大非公开投资信息相互隔离。
公司将投资管理职能和交易执行职能相隔离，实行集中交易制度。并在交易系统中设置公平
交易功能并严格执行，即按照时间优先、价格优先的原则执行所有指令，如果多个投资组合在同
一时点就同一证券下达了相同方向的投资指令，并且市价在指令限价以内，交易系统将该证券的
每笔交易报单都自动按比例分拆到各投资组合。
公司对银行间市场交易、交易所大宗交易等非集中竞价交易，保证各投资组合获得公平的交
易机会。对于部分债券一级市场申购、非公开发行股票申购等以公司名义进行的交易，各投资组
合经理在交易前独立地确定各投资组合的交易价格和数量，公司按照价格优先、比例分配的原则
对交易结果进行分配。
公司对银行间市场交易价格异常的控制采用事前审查的方法。回购利率异常指回购利率偏离
同期公允回购利率30bp以上； 现券交易价格异常指根据交易价格推算出的收益率偏离同期公允收
益率30bp以上（一年期以上债券为 50bp） ，其中，货币基金的现券交易价格异常指根据交易价格
推算出的收益率偏离同期公允收益率30bp以上。
公司风控人员定期对各投资组合进行业绩归因分析，并于每季度和每年度对公司管理的不同
投资组合的整体收益率差异、分投资类别（股票、债券）的收益率差异进行分析，对连续四个季
度期间内，不同时间窗下（如日内、3日内、5日内）公司管理的不同投资组合同向交易的交易价
差进行分析。
具体方法如下：
1）对不同投资组合，根据不同时间窗下（如日内、3 日内、5 日内）的每个券种，计算其交
易均价；
2）对一段时间（季度或年度）同一时间窗口的同个券种进行匹配，计算出价差率；
3）利用统计方法对多个价差率进行统计分析，分析价差率是否显著大于0。如果某一资产类
别观测期间样本数据太少，则不进行统计检验，仅检查对不同时间窗口（如日内、3 日内、5日内）天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 17 页 共 68 页
的价差率是否超过阀值；
4）价差率不是显著大于 0的，则不能说明非公平交易；价差率显著大于0的，则需要综合其
他因素做出判断，比如交易占优势的投资组合是否收益也显著大于交易占劣势的投资组合。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
报告期内，本基金管理人整体公平交易制度执行情况良好,未发现有违背公平交易的相关情
况。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
报告期内，本基金管理人管理的所有投资组合未发生交易所公开竞价同日反向交易的情形。
未发生“所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当
日成交量的5%”的情形。
报告期内，本基金管理人未发现异常交易行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2015年可转债市场呈现前高后低的走势，主要是股票市场的波动对于可转债市场的影响，并
且在年中股灾之后，可转债发行随 IPO 暂停一起暂停，市场存蓄量在上半年大量赎回之后并没有
得到有效补充，导致下半年开始，可转债市场流动性较差，此后没有与正股形成有效联动。全年
来看，可转债市场表现较差，中标可转债指数全年下跌 24.97%。
在这样一个市场环境和宏观背景下，可转债市场的投资运作基本根据这一市场节奏不断调整
资产配置。总的来看，基本踏准了市场节奏。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
报告期末，本基金 A 类份额净值为 1.392 元，C 类份额净值为 1.382 元；报告期内本基金 A
类份额净值增长率为8.24%， 业绩比较基准收益率为4.19%， 高于同期业绩比较基准收益率 4.05%。
C类份额净值增长率为8.14%， 业绩比较基准收益率为4.19%， 高于同期业绩比较基准收益率3.95%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望2016年，根据中央经济工作会议的精神，可转债发行大概率会大幅提速，将为转债市场
带来新鲜血液，有效缓解供需失衡的局面，从而有效增强转债市场的流动性，其吸引力将会显著
增强。但2016年股票市场的影响因素显著增多，市场变化更加复杂，为超额收益的获取增加了难天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 18 页 共 68 页
度。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
2015年，本基金管理人内部监察稽核工作继续坚持规范运作、防范风险、维护投资人利益的
原则，在进一步完善、优化公司内控制度的基础上，严格依据法律法规和公司内控制度监督前后
台各部门日常工作，切实防控公司运营和投资组合运作的风险，保障公司稳步发展。报告期内，
本基金管理人内部监察稽核工作主要包括以下几个方面：
一、进一步完善、优化公司内控制度，加强监察稽核力度。
报告期内，公司制定或修订了《电子商务部管理制度》 、 《基金持有人或社会人员上访投诉及
无理滋扰应对处置预案》 、 《开放式基金网上交易业务规则》 、 《客户投诉管理办法》 、 《网上交易定
期定额申购业务规则》 、 《直销中心交易指南》 、 《特定客户资产管理业务激励办法（试行） 》 、 《权益
投资部工作手册》 、 《研究发展部工作手册》 、 《融资融券及转融通证券出借业务投资管理制度》 、 《融
资融券及转融通证券出借业务风险管理制度》 、 《信用产品业务操作规程》等管理制度。同时，监
察稽核部继续严格依据法律法规和公司规章制度独立行使职责，通过定期或不定期检查、专项检
查等方式，监督公司各项制度执行情况（监督监察内容包括但不限于投资组合的投资研究、投资
决策、交易执行和投资风险、绩效评估等情况、产品研发流程、基金销售、宣传推介、客户服务、
信息技术日常处理及其安全情况、基金结算各项业务以及公司财务、人事状况等业务环节的合规
情况） ，及时发现情况，提出改进建议并跟踪改进落实情况。
二、继续加强投资监控，防范投资运作风险。
报告期内，监察稽核部通过现场检查、电脑实时监控、人员询问、重点抽查等方式，加强事
前、事中、事后的风险管理，同时产品创新及量化投资部通过定期对投资组合进行量化风险分析
和绩效评估并提供风险分析报告和绩效评估报告等方式进行风险控制，切实贯彻落实公平交易，
防范异常交易，确保公司旗下投资组合合法合规运作，切实维护投资人的合法利益。
报告期内，本基金管理人所管理基金的运作合法合规，充分维护和保障了基金份额持有人的
利益。本基金管理人将继续加强内部控制和风险管理，不断完善和优化操作流程，充实和改进内
控技术方法与手段，进一步提高监察稽核工作的科学性和有效性，防范和控制各种风险，合法合
规、诚实信用、勤勉尽责地运作基金财产。
天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 19 页 共 68 页
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人的基金估值和会计核算由基金结算部负责，根据相关的法律法规规定、基金合
同的约定，制定了内部控制措施，对基金估值和会计核算的各个环节和整个流程进行风险控制。
基金结算部人员均具备基金从业资格和会计专业工作经历。为确保基金资产估值的公平、合理、
合规，有效维护投资人的利益，本基金管理人设立了天治基金管理有限公司估值委员会（以下简
称"估值委员会"） ，制定了有关议事规则。估值委员会成员包括公司投资决策委员会成员、负责基
金结算的管理层、监察稽核部总监、金融工程小组等，所有相关成员均具有丰富的证券基金行业
从业经验。公司估值委员会对于投资管理部以及金融工程小组提交的估值模型和估值结果进行论
证审核，并签署最终意见。基金经理会参与估值，与金融工程小组一同根据估值模型、估值程序
计算提供相关投资品种的公允价值以进行估值处理，将估值结果提交公司估值委员会。
参与估值流程的各方还包括本基金托管银行和会计师事务所。托管人根据法律法规要求对基
金估值及净值计算履行复核责任，当存有异议时，托管银行有责任要求基金管理公司作出合理解
释，通过积极商讨达成一致意见。会计师事务所对估值委员会采用的相关估值模型、假设及参数
的适当性发表审核意见并出具报告。上述参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金本报告期未进行收益分配，符合相关法律法规和基金合同的约定。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
报告期内，本基金未出现基金资产净值低于5000万元或份额持有人人数少于200 人的情形。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
2015年度， 基金托管人在天治可转债增强债券型证券投资基金的托管过程中， 严格遵守了 《证
券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同、托管协议，尽职尽责地履行了托管人应尽的义
务，不存在任何损害基金持有人利益的行为。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
2015年度，天治基金管理有限公司在天治可转债增强债券型证券投资基金投资运作、基金资
产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支等问题上，托管人未发现损害基金
持有人利益的行为。
本报告期内本基金未进行收益分配。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 20 页 共 68 页
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
2015年度，由天治基金管理有限公司编制并经托管人复核审查的有关天治可转债增强债券型
证券投资基金的年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告相关内容、投资
组合报告等内容真实、准确、完整。
§6 审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 安永华明（2016）审字第60467615_B10号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 天治可转债增强债券型证券投资基金全体基金份额持有人
引言段 我们审计了后附的天治可转债增强债券型证券投资基金财务报
表，包括 2015 年 12 月 31 日的资产负债表和 2015 年度的利润
表和所有者权益（基金净值）变动表以及财务报表附注。
管理层对财务报表的责任段 编制和公允列报财务报表是基金管理人天治基金管理有限公司
的责任。这种责任包括： （1）按照企业会计准则的规定编制财
务报表，并使其实现公允反映； （2）设计、执行和维护必要的
内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大
错报。
注册会计师的责任段 我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意
见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。
中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道
德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错
报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露
的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括
对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进
行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相
关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控
制的有效性发表意见。审计工作还包括评价基金管理人选用会
计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表
的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计
意见提供了基础。
审计意见段 我们认为，上述财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 21 页 共 68 页
规定编制，公允反映了天治可转债增强债券型证券投资基金
2015年12月31日的财务状况以及2015年度的经营成果和净值
变动情况。
注册会计师的姓名 郭杭翔
黎燕
会计师事务所的名称 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）
会计师事务所的地址 上海市世纪大道100号环球金融中心50楼
审计报告日期 2016年3月29日
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：天治可转债增强债券型证券投资基金
报告截止日： 2015年 12 月31日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2015 年 12月 31日
上年度末
2014 年 12 月 31日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 27,850,476.23 3,605,757.79
结算备付金
79,221,884.45 2,909,722.76
存出保证金
254,906.39 23,195.25
交易性金融资产 7.4.7.2 361,695,302.09 102,155,633.76
其中：股票投资
- -
基金投资
- -
债券投资
361,695,302.09 102,155,633.76
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 - -
应收证券清算款
80,452,771.79 1,499,998.80
应收利息 7.4.7.5 749,025.24 573,533.11
应收股利
- -
应收申购款
372,517.62 270,441.07
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计
550,596,883.81 111,038,282.54
负债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年 12月 31日
上年度末
2014 年 12 月 31日
负 债：
短期借款
- - 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 22 页 共 68 页
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
204,000,000.00 39,299,998.80
应付证券清算款
- -
应付赎回款
1,247,430.21 3,677,130.74
应付管理人报酬
199,872.17 54,253.28
应付托管费
57,106.34 15,500.92
应付销售服务费
76,059.09 5,026.33
应付交易费用 7.4.7.7 297.50 -
应交税费
35,448.60 -
应付利息
41,599.35 28,748.81
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 383,487.66 382,386.89
负债合计
206,041,300.92 43,463,045.77
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 248,558,299.26 52,605,731.19
未分配利润 7.4.7.10 95,997,283.63 14,969,505.58
所有者权益合计
344,555,582.89 67,575,236.77
负债和所有者权益总计
550,596,883.81 111,038,282.54
注：报告截止日2015年 12 月 31 日，基金份额净值1.386元，基金份额总额248,558,299.26份，
其中 A 级基金份额净值 1.392 元，份额总额 97,025,076.41 份；C 级基金份额净值 1.382 元，份
额总额151,533,222.85份。
7.2 利润表
会计主体：天治可转债增强债券型证券投资基金
本报告期：2015年1月1日至2015年12月 31 日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2015年1月1日至2015
年 12 月31 日
上年度可比期间
2014 年 1月 1日至
2014 年 12月 31 日
一、收入
-288,454,564.67 49,102,116.16
1.利息收入
3,262,022.78 4,305,169.98
其中：存款利息收入 7.4.7.11 488,354.98 335,285.39
债券利息收入
2,765,623.70 3,958,999.86
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
8,044.10 10,884.73
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
-221,003,999.87 8,541,039.99 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 23 页 共 68 页
其中：股票投资收益 7.4.7.12 10,540,643.35 -
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13 -231,898,973.78 8,541,039.99
资产支持证券投资收益 7.4.7.13.5 - -
贵金属投资收益 7.4.7.14 - -
衍生工具收益 7.4.7.15 - -
股利收益 7.4.7.16 354,330.56 -
3.公允价值变动收益（损失以
“-”号填列）
7.4.7.17 -72,000,358.37 36,208,085.09
4.汇兑收益（损失以“-”号填
列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填
列）
7.4.7.18 1,287,770.79 47,821.10
减：二、费用
8,090,318.43 4,559,126.23
1．管理人报酬 7.4.10.2.1 2,606,350.08 1,485,557.40
2．托管费 7.4.10.2.2 744,671.40 424,444.95
3．销售服务费 7.4.10.2.3 1,042,847.98 147,509.02
4．交易费用 7.4.7.19 204,535.81 6,476.34
5．利息支出
3,089,807.76 2,095,776.02
其中：卖出回购金融资产支出
3,089,807.76 2,095,776.02
6．其他费用 7.4.7.20 402,105.40 399,362.50
三、 利润总额 （亏损总额以 “-”
号填列）
-296,544,883.10 44,542,989.93
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”号
填列）
-296,544,883.10 44,542,989.93
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：天治可转债增强债券型证券投资基金
本报告期：2015年1月1日至2015年12月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月 1日至 2015 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
52,605,731.19 14,969,505.58 67,575,236.77
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- -296,544,883.10 -296,544,883.10 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 24 页 共 68 页
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
195,952,568.07 377,572,661.15 573,525,229.22
其中：1.基金申购款 1,557,995,436.55 1,329,972,471.34 2,887,967,907.89
2.基金赎回款 -1,362,042,868.48 -952,399,810.19 -2,314,442,678.67
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
248,558,299.26 95,997,283.63 344,555,582.89
项目
上年度可比期间
2014 年1 月 1日至 2014 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
353,986,308.96 -25,065,532.45 328,920,776.51
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 44,542,989.93 44,542,989.93
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
-301,380,577.77 -4,507,951.90 -305,888,529.67
其中：1.基金申购款 18,572,303.12 2,019,116.40 20,591,419.52
2.基金赎回款 -319,952,880.89 -6,527,068.30 -326,479,949.19
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
52,605,731.19 14,969,505.58 67,575,236.77
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______赵玉彪______
______闫译文______
____唐微____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 25 页 共 68 页
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
天治可转债增强债券型证券投资基金（以下简称“本基金”)，系经中国证券监督管理委员会
（以下简称“中国证监会”）证监许可[2013]226 号文《关于核准天治可转债增强债券型证券投
资基金募集的批复》的核准，由天治基金管理有限公司作为管理人向社会公开发行募集，基金合
同于 2013 年 6 月 4 日正式生效，首次设立募集规模为 944,438,352.32 份基金份额。本基金为契
约型开放式，存续期限不定。本基金的基金管理人及注册登记机构为天治基金管理有限公司，基
金托管人为交通银行股份有限公司。
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的债券（包括国债、
地方政府债、金融债、央行票据、企业债、公司债、中期票据、短期融资券、可转换债券、可分
离交易可转债、资产支持证券、次级债、中小企业私募债券、债券回购等） 、货币市场工具（现金、
通知存款、一年以内（含）的银行定期存款和银行协议存款、剩余期限在三百九十七天以内的债
券、剩余期限在一年以内（含）的债券回购、期限在一年以内（含）的央行票据、中期票据和短
期融资券等） 以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关
规定)。
本基金不直接从二级市场买入股票、权证等权益类金融工具，也不参与一级市场股票首次公
开发行或增发。本基金可以持有因所持可转换公司债券转股形成的股票、因持有股票被派发的权
证、因投资于可分离交易可转债而产生的权证。但因上述原因持有的股票和权证资产，本基金应
在其可交易之日起的90个交易日内卖出。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将
其纳入投资范围。 ‘
基金的投资组合比例为：本基金投资于固定收益类（包括国债、地方政府债、金融债、央行
票据、企业债、公司债、中期票据、短期融资券、可转换债券、可分离交易可转债、资产支持证
券、次级债、中小企业私募债券、债券逆回购等）资产的比例不低于基金资产的 80%，其中对可
转换债券（含可分离交易可转债）的投资比例不低于基金固定收益类资产的 80%；固定收益类资
产以外的其他资产的比例合计不超过基金资产的 20%。现金或到期日在 1 年以内的政府债券不低
于基金资产净值的 5%。
本基金业绩比较基准为：中债综合指数收益率。
7.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照中国财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 26 页 共 68 页
体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定（以下合称“企业会计准则” ）编制，同时，对于
在具体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基金业协会修订的《证券投资基金会计
核算业务指引》 、中国证监会制定的《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》 、 《关于
证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》 、 《证券投资基金信
息披露管理办法》 、 《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第 2 号《年度报告的内容与格式》、
《证券投资基金信息披露编报规则》第 3 号《会计报表附注的编制及披露》 、 《证券投资基金信息
披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》 及其他中国证监会及中国证券业协会颁布的相关
规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于2015年12 月 31 日的财
务状况以及2015年度的经营成果和净值变动情况。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
本基金财务报表所载财务信息依照企业会计准则、 《证券投资基金会计核算业务指引》和其他
相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计编制。
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度采用公历年度，即每年1月1日起至 12月 31日止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明外，均以人民
币元为单位表示。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
金融工具是指形成本基金的金融资产（或负债） ，并形成其他单位的金融负债（或资产）或权
益工具的合同。
(1)金融资产分类
本基金的金融资产于初始确认时分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
融资产、贷款和应收款项；
本基金目前持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要包括股票投资、债天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 27 页 共 68 页
券投资和衍生工具（主要系权证投资） ；
(2)金融负债分类
本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和
其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。
划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票、债券等，以及不作为有效
套期工具的衍生工具，按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关的交易费用在发生时计入
当期损益；
在持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期间取得的利息或现金股利，应当
确认为当期收益。每日，本基金将以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债
的公允价值变动计入当期损益；
处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益，
同时调整公允价值变动收益；
当收取该金融资产现金流量的合同权利终止，或该金融资产已转移，且符合金融资产转移的
终止确认条件的，金融资产将终止确认；
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，该金融负债或其一部分将终止确认；
金融资产转移，是指本基金将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方(转入
方)； 本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的， 终止确认该金融资产；
保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产；本基金既没有转移
也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：放弃了对该金融资
产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其
继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债；
本基金主要金融工具的成本计价方法具体如下：
(1)股票投资
买入股票于成交日确认为股票投资，股票投资成本，按成交日应支付的全部价款扣除交易费
用入账；
卖出股票于成交日确认股票投资收益，卖出股票的成本按移动加权平均法于成交日结转；
(2)债券投资
买入债券于成交日确认为债券投资。债券投资成本，按成交日应支付的全部价款扣除交易费天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 28 页 共 68 页
用入账，其中所包含的债券应收利息单独核算，不构成债券投资成本；
买入零息债券视同到期一次性还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和发行期限按直
线法推算内含票面利率后，按上述会计处理方法核算；
卖出债券于成交日确认债券投资收益，卖出债券的成本按移动加权平均法结转；
(3)权证投资
买入权证于成交日确认为权证投资。权证投资成本按成交日应支付的全部价款扣除交易费用
后入账；
卖出权证于成交日确认衍生工具投资收益， 卖出权证的成本按移动加权平均法于成交日结转；
(4)分离交易可转债
申购新发行的分离交易可转债于获得日，按可分离权证公允价值占分离交易可转债全部公允
价值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证投资成本，按实际支付
的全部价款扣减可分离权证确定的成本确认债券成本；
上市后，上市流通的债券和权证分别按上述(2)、(3)中相关原则进行计算；
(5)回购协议
基金持有的回购协议（封闭式回购） ，以成本列示，按实际利率（当实际利率与合同利率差异
较小时，也可以用合同利率）在实际持有期间内逐日计提利息。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项
负债所需支付的价格。以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而言具有
重要意义的最低层次输入值，确定所属的公允价值层次：第一层次输入值，在计量日能够取得的
相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层次输入值，除第一层次输入值外相关资产
或负债直接或间接可观察的输入值；第三层次输入值，相关资产或负债的不可观察输入值。本基
金主要金融工具的估值方法如下：
(1)存在活跃市场的金融工具
存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易，但最近
交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最近交
易日的市场交易价格确定公允价值。估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变化或证
券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，
调整最近交易市价以确定公允价值。有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的，应
对最近交易的市价进行调整，确定公允价值。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 29 页 共 68 页
(2)不存在活跃市场的金融工具
当金融工具不存在活跃市场，采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有
可靠性的估值技术确定公允价值。本基金采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信
息支持的估值技术，优先使用相关可观察输入值，只有在可观察输入值无法取得或取得不切实可
行的情况下，才使用不可观察输入值。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利， 且该种法定权利现在是可执行的，
同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和金融负债以
相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列
示，不予相互抵销。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基金份额变
动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转
入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申购或赎回
基金份额时， 申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收益/(损失)占基金净值比例计算的
金额。未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现利
得/(损失)占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。
未实现损益平准金与已实现损益平准金均在“损益平准金”科目中核算，并于期末全额转入
“未分配利润/(累计亏损)”。
7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量
(1)存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款，按
协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际收到的利息收入与账面
已确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存款利息收入以净额列示；
(2)债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由债券发行
企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提；
(3)资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额， 扣除应由资产支持证券发
行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在证券实际持有期内逐日计提； 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 30 页 共 68 页
(4)买入返售金融资产收入，按买入返售金融资产的摊余成本及实际利率（当实际利率与合同
利率差异较小时，也可以用合同利率） ，在回购期内逐日计提；
(5)股票投资收益/(损失)于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交金额与其成本的差额入
账；
(6)债券投资收益/(损失)于成交日确认，并按成交总额与其成本、应收利息的差额入账；
(7)衍生工具收益/(损失)于卖出权证成交日确认，并按卖出权证成交金额与其成本的差额入
账；
(8)股利收益于除息日确认， 并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司
代扣代缴的个人所得税后的净额入账；
(9)公允价值变动收益/(损失)系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、交
易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失；
(10)其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金额可以可靠计量
的时候确认。
7.4.4.10 费用的确认和计量
(1)基金管理费按前一日基金资产净值的0.70%的年费率逐日计提；
(2)基金托管费按前一日基金资产净值的0.20%的年费率逐日计提；
(3)本基金A类基金份额不收取销售服务费，C类基金份额的销售服务费按前一日基金资产净
值的0.40%年费率逐日计提；
(4)卖出回购金融资产支出，按卖出回购金融资产的摊余成本及实际利率（当实际利率与合同
利率差异较小时，也可以用合同利率）在回购期内逐日计提；
(5)其他费用系根据有关法规及相应协议规定，按实际支出金额，列入当期基金费用。如果影
响基金份额净值小数点后第四位的，则采用待摊或预提的方法。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
(1)在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为6次，每次收益分配
比例不得低于该次可供分配利润的 20%，若基金合同生效不满 3 个月可不进行收益分配；
(2)本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资者可选择现金红利或将现金红
利自动转为基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默认的收益分配是现金分红；
(3)基金收益分配后基金份额净值不能低于面值；即基金收益分配基准日的基金份额净值减
去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值； 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 31 页 共 68 页
(4)本基金同一类别的每一基金份额享有同等分配权；
(5)法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。
7.4.4.12 分部报告
无。
7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计
无。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期无会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期根据中国证券投资基金业协会中基协发(2014)24 号《关于发布<中国证券投
资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固定收益品种的估值处理标准>的通知》的规
定，自 2015 年 3 月 30 日起， 交易所上市交易或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券、资产支
持证券和私募债券除外)采用第三方估值机构提供的估值数据进行估值。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
7.4.6 税项
1、印花税
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008年4 月24 日起，调整证券（股票）
交易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰；
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日起，调整由出让方按
证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问
题的通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转
让，暂免征收印花税。
2、营业税、企业所得税
根据财政部、国家税务总局财税字[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规
定，自2004年1月1日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 32 页 共 68 页
人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税和企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问
题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金
等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规
定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、
红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
3、个人所得税
根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128 号文《关于开放式证券投资基金有关税收问题
的通知》的规定，对基金取得的股票的股息、红利收入，债券的利息收入、储蓄存款利息收入，
由上市公司、发行债券的企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴20%的个人所得税；
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问
题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金
等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；
根据财政部、国家税务总局财税字[2008]132 号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利
息所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免
征收个人所得税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差
别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自2013 年1 月1 日起，证券投资基金从公开发行
和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股息红利所得全额
计入应纳税所得额；持股期限在 1个月以上至1年（含 1年）的，暂减按50%计入应纳税所得额；
持股期限超过1年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101 号文《关于上市公司股息红利差别
化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自2015 年 9月 8日起，证券投资基金从公开发行和
转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过1 年的，股息红利所得暂免征收个人所得税。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2015年12月 31 日
上年度末
2014年 12月 31 日 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 33 页 共 68 页
活期存款 27,850,476.23 3,605,757.79
定期存款 - -
其中：存款期限1-3个月 - -
其他存款 - -
合计： 27,850,476.23 3,605,757.79
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2015年12月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 - - -
贵金属投资-金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 406,341,051.46 350,968,302.09 -55,372,749.37
银行间市场 10,526,068.85 10,727,000.00 200,931.15
合计 416,867,120.31 361,695,302.09 -55,171,818.22
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 416,867,120.31 361,695,302.09 -55,171,818.22
项目
上年度末
2014年12月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 - - -
贵金属投资-金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 85,327,093.61 102,155,633.76 16,828,540.15
银行间市场 - - -
合计 85,327,093.61 102,155,633.76 16,828,540.15
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 85,327,093.61 102,155,633.76 16,828,540.15
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
本基金本报告期末及上年度末均无衍生金融资产/负债余额。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 34 页 共 68 页
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
本基金本报告期末及上年度末均未持有买入返售金融资产。
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本报告期末及上年度末均未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2015年 12月 31 日
上年度末
2014年 12月 31 日
应收活期存款利息 3,231.31 1,060.49
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 2,764.46 1,313.14
应收债券利息 742,314.75 571,147.98
应收买入返售证券利息 - -
应收申购款利息 600.02 1.00
应收黄金合约拆借孳息 - -
其他 114.70 10.50
合计 749,025.24 573,533.11
7.4.7.6 其他资产
本基金本报告期末及上年度末均无其他资产余额。
7.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2015年 12月 31 日
上年度末
2014年 12月 31 日
交易所市场应付交易费用 - -
银行间市场应付交易费用 297.50 -
合计 297.50 -
7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2015年12月 31 日
上年度末
2014年12月 31 日
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 3,487.66 2,386.89 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 35 页 共 68 页
预提费用 380,000.00 380,000.00
合计 383,487.66 382,386.89
7.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
天治可转债增强债券 A 级
项目
本期
2015年 1月 1日至 2015年 12月 31日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 40,831,836.26 40,831,836.26
本期申购 374,279,277.97 374,279,277.97
本期赎回（以“-”号填列） -318,086,037.82 -318,086,037.82
- 基金拆分/份额折算前 - -
基金拆分/份额折算变动份额 - -
本期申购 - -
本期赎回（以“-”号填列） - -
本期末 97,025,076.41 97,025,076.41
金额单位：人民币元
天治可转债增强债券 C 级
项目
本期
2015年 1月 1日至 2015年 12月 31日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 11,773,894.93 11,773,894.93
本期申购 1,183,716,158.58 1,183,716,158.58
本期赎回（以“-”号填列） -1,043,956,830.66 -1,043,956,830.66
- 基金拆分/份额折算前 - -
基金拆分/份额折算变动份额 - -
本期申购 - -
本期赎回（以“-”号填列） - -
本期末 151,533,222.85 151,533,222.85
注：申购含红利再投资、转换入份额，赎回含转换出份额。
7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
天治可转债增强债券 A 级
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 4,166,022.88 7,526,967.95 11,692,990.83
本期利润 -54,196,771.56 -5,830,040.50 -60,026,812.06
本期基金份额交易
产生的变动数
10,315,440.57 76,095,349.13 86,410,789.70 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 36 页 共 68 页
其中：基金申购款 64,983,089.85 249,539,718.46 314,522,808.31
基金赎回款 -54,667,649.28 -173,444,369.33 -228,112,018.61
本期已分配利润 - - -
本期末 -39,715,308.11 77,792,276.58 38,076,968.47
单位：人民币元
天治可转债增强债券 C级
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 1,118,914.36 2,157,600.39 3,276,514.75
本期利润 -170,347,753.17 -66,170,317.87 -236,518,071.04
本期基金份额交易
产生的变动数
106,404,726.72 184,757,144.73 291,161,871.45
其中：基金申购款 283,223,622.97 732,226,040.06 1,015,449,663.03
基金赎回款 -176,818,896.25 -547,468,895.33 -724,287,791.58
本期已分配利润 - - -
本期末 -62,824,112.09 120,744,427.25 57,920,315.16
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月 1日至 2015年
12月 31 日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31
日
活期存款利息收入 206,880.59 71,348.59
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 273,120.76 263,422.10
其他 8,353.63 514.70
合计 488,354.98 335,285.39
7.4.7.12 股票投资收益
7.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月 1日至 2015
年12月 31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014
年 12月 31日
卖出股票成交总额 86,480,058.62 -
减：卖出股票成本总额 75,939,415.27 -
买卖股票差价收入 10,540,643.35 -
天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 37 页 共 68 页
7.4.7.13 债券投资收益
7.4.7.13.1 债券投资收益项目构成
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015
年12月31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年
12月31日
债券投资收益——买卖债券（、债
转股及债券到期兑付）差价收入
-231,898,973.78 8,541,039.99
债券投资收益——赎回差价收入 - -
债券投资收益——申购差价收入 - -
合计 -231,898,973.78 8,541,039.99
7.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015
年12月31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年
12月31日
卖出债券（、债转股及债券到期兑
付）成交总额
1,994,832,217.94 697,408,992.88
减：卖出债券（、债转股及债券到
期兑付）成本总额
2,217,147,946.37 682,999,952.36
减：应收利息总额 9,583,245.35 5,868,000.53
买卖债券差价收入 -231,898,973.78 8,541,039.99
7.4.7.13.3 债券投资收益——赎回差价收入
本基金本报告期及上年度可比期间均无债券投资收益——赎回差价收入。
7.4.7.13.4 债券投资收益——申购差价收入
本基金本报告期及上年度可比期间均无债券投资收益——申购差价收入。
7.4.7.13.5 资产支持证券投资收益
本基金本报告期及上年度可比期间均无资产支持证券投资收益。
7.4.7.14 贵金属投资收益
7.4.7.14.1 贵金属投资收益项目构成
本基金本报告期及上年度可比期间均无贵金属投资收益。
天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 38 页 共 68 页
7.4.7.14.2 贵金属投资收益——买卖贵金属差价收入
本基金本报告期及上年度可比期间均无贵金属投资收益——买卖贵金属差价收入。
7.4.7.14.3 贵金属投资收益——赎回差价收入
本基金本报告期及上年度可比期间均无贵金属投资收益——赎回差价收入。
7.4.7.14.4 贵金属投资收益——申购差价收入
本基金本报告期及上年度可比期间均无贵金属投资收益——申购差价收入。
7.4.7.15 衍生工具收益
7.4.7.15.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入
本基金本报告期及上年度可比期间均无衍生工具收益——买卖权证差价收入。
7.4.7.15.2 衍生工具收益 ——其他投资收益
单位：人民币元
项目
本期收益金额
2015年 1月 1日至 2015年
12月 31 日
上年度可比期间收益金
额
2014年 1月1日至2014
年 12月31日
权证投资收益 - -
股指期货-投资收益 - -
注：本基金本报告期及上年度可比期间均无衍生工具收益——其他投资收益。
7.4.7.16 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至 2015年12
月 31日
上年度可比期间
2014年1月1日至 2014年12月
31 日
股票投资产生的股利收益 354,330.56 -
基金投资产生的股利收益 - -
合计 354,330.56 -
7.4.7.17 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2015年 1月 1日至 2015
年12月31日
上年度可比期间
2014年 1月 1日至 2014年
12月 31 日 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 39 页 共 68 页
1.交易性金融资产 -72,000,358.37 36,208,085.09
——股票投资 - -
——债券投资 -72,000,358.37 36,208,085.09
——资产支持证券投资 - -
——贵金属投资 - -
——其他 - -
2.衍生工具 - -
——权证投资 - -
3.其他 - -
合计 -72,000,358.37 36,208,085.09
7.4.7.18 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年
12月 31 日
上年度可比期间
2014年 1月 1日至 2014年 12
月 31日
基金赎回费收入 1,168,647.20 46,531.78
其他 4,090.44 -
转换费收入 115,033.15 1,289.32
合计 1,287,770.79 47,821.10
7.4.7.19 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年
12 月 31 日
上年度可比期间
2014年 1月 1日至 2014年 12
月 31日
交易所市场交易费用
202,838.31 5,876.34
银行间市场交易费用
1,697.50 600.00
合计
204,535.81 6,476.34
7.4.7.20 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至 2015
年12月31日
上年度可比期间
2014年 1月 1日至 2014年
12月 31 日
审计费用 50,000.00 50,000.00
信息披露费 330,000.00 330,000.00
其他 650.00 400.00
账户维护费 18,000.00 18,000.00 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 40 页 共 68 页
银行汇划费用 3,455.40 962.50
合计 402,105.40 399,362.50
7.4.7.21 分部报告
无。
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
截至财务报表批准日，本基金无需要披露的资产负债表日后事项。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
天治基金管理有限公司 基金管理人、注册登记机构、基金销售机构
交通银行股份有限公司 基金托管人、基金代销机构
吉林省信托有限责任公司 基金管理人的股东
中国吉林森林工业集团有限责任公司 基金管理人的股东
天治北部资产管理有限公司(原天治资产
管理有限公司）
基金管理人控制的子公司
注：2015年6月，原天治资产管理有限公司更名为天治北部资产管理有限公司。
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行交易。
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易
无。
7.4.10.1.2 债券交易
无。
7.4.10.1.3 债券回购交易
无。
7.4.10.1.4 权证交易
无。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 41 页 共 68 页
7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金
无。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月 1日至 2015年 12
月 31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31
日
当期发生的基金应支付
的管理费
2,606,350.08 1,485,557.40
其中： 支付销售机构的客
户维护费
1,272,408.87 777,744.51
注：基金管理费按前一日基金资产净值的0.70%年费率计提。管理费的计算方法如下：
H＝E×0.70%÷当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金管
理费划款指令，基金托管人复核后于次月首日起 5 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管
理人。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月 1日至 2015年 12
月 31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31
日
当期发生的基金应支付
的托管费
744,671.40 424,444.95
注：基金托管费按前一日基金资产净值的0.20%的年费率计提。托管费的计算方法如下：
H＝E×0.20%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金托
管费划款指令，基金托管人复核后于次月首日起 5 个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇法
定节假日、公休日等，支付日期顺延。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 42 页 共 68 页
7.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的
各关联方名称
本期
2015年 1月 1日至 2015年 12月 31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
天治可转债增强债
券A 级
天治可转债增强债
券C 级
合计
交通银行股份有限公司 - 71,333.51 71,333.51
天治基金管理有限公司 - 22,461.04 22,461.04
合计 - 93,794.55 93,794.55
获得销售服务费的
各关联方名称
上年度可比期间
2014年 1月 1日至 2014年 12月 31日
当期发生的基金应支付的销售服务费
天治可转债增强债
券A级
天治可转债增强债
券C 级
合计
交通银行股份有限公司 - 86,615.54 86,615.54
天治基金管理有限公司 - 9,208.62 9,208.62
合计 - 95,824.16 95,824.16
注：1、基金销售服务费可用于本基金的市场推广、销售以及基金份额持有人服务等各项费用。
2、本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额的销售服务费按基金资产净值的 0.40%
年费率计算，本基金C 类基金份额的销售服务费的计算方法如下：
H＝E×0.40%÷当年天数
H 为每日应计提的销售服务费
E 为C类份额前一日的基金资产净值
基金销售服务费在基金合同生效后每日计提，按月支付，于次月首日起 5 个工作日内从基金财产
中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。
7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本基金的基金管理人本报告期及上年度可比期间均未运用固有资金投资本基金。
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末及上年度末均未投资本基金。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 43 页 共 68 页
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2015年 1月1日至 2015年 12月 31日
上年度可比期间
2014年 1月 1日至 2014年 12月 31日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
交通银行股份有限
公司
27,850,476.23 206,880.59 3,605,757.79 71,348.59
注：本基金的银行存款由基金托管人交通银行股份有限公司保管，按银行同业利率计息。另外，
本基金用于证券交易结算的资金通过“交通银行基金托管结算资金专用存款账户”转存于中国证
券登记结算有限责任公司，按银行同业利率计息。于2015 年12月31日的相关余额在资产负债表
中的“结算备付金”科目中单独列示（2014年 12月 31日:同） 。
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期及上年度可比期间均未在承销期内直接购入关联方承销的证券。
7.4.10.7 其他关联交易事项的说明
无。
7.4.11 利润分配情况
7.4.11.1 利润分配情况——非货币市场基金
本基金本报告期未进行利润分配。
7.4.12 期末（2015 年 12 月31 日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.2 受限证券类别：债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位：
张）
期末
成本总额
期末估值
总额
备注
123001
蓝标
转债
2015 年
12 月23
日
2016 年
1 月 8
日
认购新
发证券
100.00 100.00 2,010 201,000.00 201,000.00 -
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 44 页 共 68 页
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末2015 年12 月 31 日止， 本基金无因从事银行间市场债券正回购交易形成的卖
出回购证券款余额。
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末2015 年12 月 31 日止， 基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购
证券款余额人民币 204,000,000.00 元，于 2016 年 1 月 5 日、2016 年 1 月 6 日、2016 年 1 月 7
日（先后）到期。该类交易要求本基金在回购期内持有的证券交易所交易的债券和/或在新质押式
回购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余
额。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金在日常经营活动中涉及的财务风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基
金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并设定适当的风险限额及内部控制流程，通
过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。
本基金管理人建立了以内部控制委员会为核心的、由督察长、内部控制委员会、监察稽核部、
相关业务部门构成的四级风险管理架构体系。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金均投资于具有良好
信用等级的证券，且通过分散化投资以分散信用风险。本基金投资于一家上市公司发行的股票市
值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发
行的证券，不得超过该证券的 10%。
本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算，
因此违约风险发生的可能性很小； 基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评估，
以控制相应的信用风险。
7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资
无。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 45 页 共 68 页
7.4.13.2.2 按长期信用评级列示的债券投资
无。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金
份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃
而带来的变现困难。本基金所持大部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，
均能及时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上
限一般不超过基金持有的债券资产的公允价值。
本基金管理人每日预测本基金的流动性需求，并同时通过独立的风险管理部门设定流动性比
例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析。
7.4.13.3.1 金融资产和金融负债的到期期限分析
无。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。本基金持有的
大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大程度上独立
于市场利率变化。本基金的生息资产主要为银行存款、结算备付金、存出保证金、债券投资及部
分应收申购款等。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本
期
末
201
5 年
12
月
31
日
1个月以内 1-3 个月 3个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资
天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 46 页 共 68 页
产
银
行
存
款
27,850,476.23 - - - - - 27,850,476.23
结
算
备
付
金
79,221,884.45 - - - - - 79,221,884.45
存
出
保
证
金
254,906.39 - - - - - 254,906.39
交
易
性
金
融
资
产
- 53,385,672.6
0
199,225,619.2
9
108,468,521.2
0
615,489.00 - 361,695,302.0
9
应
收
证
券
清
算
款
- - - - - 80,452,771.7
9
80,452,771.79
应
收
利
息
- - - - - 749,025.24 749,025.24
应
收
申
购
款
- - - - - 372,517.62 372,517.62
资
产
总
计
107,327,267.0
7
53,385,672.6
0
199,225,619.2
9
108,468,521.2
0
615,489.00 81,574,314.6
5
550,596,883.8
1
负
债
卖 204,000,000.0 - - - - - 204,000,000.0天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 47 页 共 68 页
出
回
购
金
融
资
产
款
0 0
应
付
赎
回
款
- - - - - 1,247,430.21 1,247,430.21
应
付
管
理
人
报
酬
- - - - - 199,872.17 199,872.17
应
付
托
管
费
- - - - - 57,106.34 57,106.34
应
付
销
售
服
务
费
- - - - - 76,059.09 76,059.09
应
付
交
易
费
用
- - - - - 297.50 297.50
应
付
利
息
- - - - - 41,599.35 41,599.35
应
交
税
- - - - - 35,448.60 35,448.60 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 48 页 共 68 页
费
其
他
负
债
- - - - - 383,487.66 383,487.66
负
债
总
计
204,000,000.0
0
- - - - 2,041,300.92 206,041,300.9
2
利
率
敏
感
度
缺
口
-96,672,732.9
3
53,385,672.6
0
199,225,619.2
9
108,468,521.2
0
615,489.00 79,533,013.7
3
344,555,582.8
9
上
年
度
末
201
4 年
12
月
31
日
1个月以内 1-3 个月 3 个月-1年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资
产
银
行
存
款
3,605,757.79 - - - - - 3,605,757.79
结
算
备
付
金
2,909,722.76 - - - - - 2,909,722.76
存
出
保
证
金
23,195.25 - - - - - 23,195.25
交
易
性
10,689,768.60 22,018,944.0
0
60,311,921.16 - 9,135,000.0
0
- 102,155,633.7
6 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 49 页 共 68 页
金
融
资
产
应
收
证
券
清
算
款
- - - - - 1,499,998.80 1,499,998.80
应
收
利
息
- - - - - 573,533.11 573,533.11
应
收
申
购
款
50,000.00 - - - - 220,441.07 270,441.07
其
他
资
产
- - - - - - -
资
产
总
计
17,278,444.40 22,018,944.0
0
60,311,921.16 - 9,135,000.0
0
2,293,972.98 111,038,282.5
4
负
债
卖
出
回
购
金
融
资
产
款
39,299,998.80 - - - - - 39,299,998.80
应
付
赎
回
款
- - - - - 3,677,130.74 3,677,130.74
应 - - - - - 54,253.28 54,253.28 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 50 页 共 68 页
付
管
理
人
报
酬
应
付
托
管
费
- - - - - 15,500.92 15,500.92
应
付
销
售
服
务
费
- - - - - 5,026.33 5,026.33
应
付
利
息
- - - - - 28,748.81 28,748.81
其
他
负
债
- - - - - 382,386.89 382,386.89
负
债
总
计
39,299,998.80 - - - - 4,163,046.97 43,463,045.77
利
率
敏
感
度
缺
口
-22,021,554.4
0
22,018,944.0
0
60,311,921.16 - 9,135,000.0
0
-1,869,073.9
9
67,575,236.77
注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的重新定价日或到期日孰早者进
行了分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设 其他变量不变，只有利率变动通过债券公允价值变动对基金资产净值产生影响。
分析
相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 51 页 共 68 页
影响金额（单位：人民币元）
本期末 （ 2015年12月31日 ）
上年度末（ 2014 年12月31
日 ）
1.利率上升 25 个基
点
-104,990.98 -107,981.97
2.利率下降 25 个基
点
104,990.98 107,981.97
7.4.13.4.2 外汇风险
本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
本基金所面临的其他价格风险主要系市场价格风险。市场价格风险是指基金所持金融工具的
公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。
本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券，所面临的最大的市场价
格风险由所持有的金融工具的公允价值决定。本基金通过投资组合的分散化降低市场价格风险，
并且本基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2015年 12月 31 日
上年度末
2014年12月 31 日
公允价值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
交易性金融资产-股票投资 - - - -
交易性金融资产－基金投资 - - - -
交易性金融资产－债券投资 361,695,302.09 104.97 102,155,633.76 151.17
交易性金融资产－贵金属投
资
- - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 361,695,302.09 104.97 102,155,633.76 151.17
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设 其他变量不变，只有业绩比较基准所对应的市场组合价格发生合理、可能的变动。
分析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 52 页 共 68 页
影响金额（单位：人民币元）
本期末 （ 2015年 12月
31 日 ）
上年度末（ 2014年 12月
31 日 ）
1.业绩比较基准变动+5％ 17,464,109.40 3,020,796.09
2.业绩比较基准变动-5％ -17,464,109.40 -3,020,796.09
7.4.13.4.4 采用风险价值法管理风险
无。
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
7.4.14.1公允价值
7.4.14.1.1不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括贷款和应收款项以及其他金融负债，其因剩余
期限不长，公允价值与账面价值相若。
7.4.14.1.2以公允价值计量的金融工具
7.4.14.1.2.1各层次金融工具公允价值
于2015年12月31日， 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属
于第一层级的余额为人民币 121,859,312.89 元，属于第二层级的余额为人民币 239,835,989.20
元，属于第三层级余额为人民币 0.00 元（于 2014 年 12 月 31 日，第一层级的余额为人民币
93,020,633.76元，属于第二层级的余额为人民币 9,135,000.00 元，属于第三层级余额为人民币
0.00元） 。
7.4.14.1.2.2公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃、或属于非公开发行
等情况，本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间不将相关股票
和债券的公允价值列入第一层级；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响
程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层级或第三层级。根据中国证券投资基金业协会中
基协发(2014)24号《关于发布<中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于2015 年1 季度固
定收益品种的估值处理标准>的通知》的规定，自2015 年3月 30 日起，交易所上市交易或挂牌转
让的固定收益品种(可转换债券、资产支持证券和私募债券除外)采用第三方估值机构提供的估值
数据进行估值，相关固定收益品种的公允价值所属层级从第一层级转入第二层级。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 53 页 共 68 页
7.4.14.1.2. 3第三层次公允价值余额和本期变动金额
本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具第三层级公允价值本期未发
生变动。
7.4.14.2期末持有的暂时停牌等流通受限债券
本基金持有的航信转债（110031）2015年10月 12日因筹划重大事项停牌，期末持有数量为
785,990张，期末成本总额为 112,124,832.54 元，期末估值总额为 102,052,941.60 元。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（%）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 固定收益投资 361,695,302.09 65.69
其中：债券 361,695,302.09 65.69
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 107,072,360.68 19.45
7 其他各项资产 81,829,221.04 14.86
8 合计 550,596,883.81 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
本基金本报告期末未持有股票。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 54 页 共 68 页
8.2.2 报告期末按行业分类的沪港通投资股票投资组合
无。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1
累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 601929 吉视传媒 44,340,207.34 65.62
2 002521 齐峰新材 20,685,594.21 30.61
3 600023 浙能电力 6,392,205.06 9.46
4 600037 歌华有线 4,521,408.66 6.69
注：表中“买入金额”按买入成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.4.2
累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 601929 吉视传媒 50,241,783.49 74.35
2 002521 齐峰新材 20,282,848.52 30.02
3 600023 浙能电力 10,136,008.41 15.00
4 600037 歌华有线 5,819,418.20 8.61
注：表中“卖出金额”按卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.4.3
买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 75,939,415.27
卖出股票收入（成交）总额 86,480,058.62
注：表中“买入股票成本” 、 “卖出股票收入”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，
不考虑相关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 55 页 共 68 页
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值
比例（％）
1 国家债券 28,498,037.40 8.27
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 10,727,000.00 3.11
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） 322,470,264.69 93.59
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 361,695,302.09 104.97
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 110031 航信转债 785,990 102,052,941.60 29.62
2 113008 电气转债 387,780 53,385,672.60 15.49
3 132003 15 清控 EB 323,810 44,685,780.00 12.97
4 110030 格力转债 285,230 39,356,035.40 11.42
5 132001 14 宝钢 EB 198,370 30,699,741.20 8.91
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
8.10.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期末未持有国债期货。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 56 页 共 68 页
8.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
8.10.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期末未持有国债期货。
8.11 投资组合报告附注
8.11.1
本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一
年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.11.2
本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选库之外的股票。
8.11.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 254,906.39
2 应收证券清算款 80,452,771.79
3 应收股利 -
4 应收利息 749,025.24
5 应收申购款 372,517.62
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 81,829,221.04
8.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 110031 航信转债 102,052,941.60 29.62
2 113008 电气转债 53,385,672.60 15.49
3 110030 格力转债 39,356,035.40 11.42
4 128009 歌尔转债 29,117,604.89 8.45
8.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有股票。 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 57 页 共 68 页
8.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项可能存在尾差。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额
级别
持有人
户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额比
例
持有份额
占总份
额比例
天治
可转
债增
强债
券A级
5,694 17,039.88 38,934,454.01 40.13% 58,090,622.40 59.87%
天治
可转
债增
强债
券C级
13,692 11,067.28 218,607.01 0.14% 151,314,615.84 99.86%
合计 19,386 12,821.54 39,153,061.02 15.75% 209,405,238.24 84.25%
注：分级基金机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的分母采
用各自级别的份额，对于合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额
总额） 。分级基金机构/个人投资者持有份额占总份额比例计算中，计算结果保留小数点后 4 位，
第5 位四舍五入。
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份）
占基金总份额
比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
天治可转
债增强债
券A级
0.00 0.00%
天治可转
债增强债
券C级
0.00 0.00%
合计
0.00 0.00%
注：(1)分级基金管理人的从业人员持有基金占基金总份额比例的计算中，对于下属分级基金，比天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 58 页 共 68 页
例的分母采用各自级别的份额，对于合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期
末基金份额总额） ；
(2)本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有该只基金份额总量的数量区间为 0；
(3)该只基金的基金经理持有该只基金份额总量的数量区间为0。
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金
投资和研究部门负责人持
有本开放式基金
天治可转债增强债券
A级
0
天治可转债增强债券
C级
0
合计 0
本基金基金经理持有本开
放式基金
天治可转债增强债券
A级
0
天治可转债增强债券
C级
0
合计 0
§10 开放式基金份额变动
单位：份
项目
天治可转债增强
债券A级
天治可转债增强
债券 C级
基金合同生效日（2013 年 6 月 4 日）基金份
额总额
678,960,508.81 265,477,843.51
本报告期期初基金份额总额 40,831,836.26 11,773,894.93
本报告期基金总申购份额 374,279,277.97 1,183,716,158.58
减:本报告期基金总赎回份额 318,086,037.82 1,043,956,830.66
本报告期基金拆分变动份额（份额减少以"-"
填列）
- -
本报告期期末基金份额总额 97,025,076.41 151,533,222.85
天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 59 页 共 68 页
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
报告期内，无基金份额持有人大会决议。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
报告期内，基金管理人发生如下重大人事变动：
经天治基金管理有限公司第四届董事会第二十七次会议审议通过，同意时冰先生辞去公司副
总经理职务。上述事项已按有关规定报中国证券投资基金业协会、中国证监会上海监管局备案，
本基金管理人2015年1月 23日在指定媒体及公司网站上刊登了《天治基金管理有限公司高级管
理人员变更公告》 。
报告期内，基金托管人发生如下重大人事变动：
本报告期内,交通银行股份有限公司(以下简称“本行”) 因工作需要，刘树军先生不再担任
本行资产托管业务中心总裁，任命袁庆伟女士为本行资产托管业务中心总裁。袁庆伟女士的基金
行业高级管理人员任职资格已在中国证券投资基金业协会备案。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内，无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
报告期内，本基金的投资策略未发生改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金自基金合同生效以来，未变更过会计师事务所。
本报告年度支付给聘任会计师事务所的报酬为5 万元整。目前的审计机构—安永华明会计师
事务所（特殊普通合伙）已提供审计服务的连续年限为自 2013年6 月4 日至今。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内，基金管理人、基金托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员未受监管部门处
罚。
天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 60 页 共 68 页
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
银河证券 1 66,197,210.10 76.55% 60,265.35 77.05% -
长江证券 2 20,282,848.52 23.45% 17,948.31 22.95% -
国金证券 1 - - - - -
海通证券 1 - - - - -
国泰君安 1 - - - - -
新时代证券 1 - - - - -
国联证券 1 - - - - -
申万宏源证券 2 - - - - -
齐鲁证券 2 - - - - -
民生证券 1 - - - - -
招商证券 1 - - - - -
华泰联合 2 - - - - -
湘财证券 1 - - - - -
安信证券 1 - - - - -
爱建证券 1 - - - - -
东方证券 1 - - - - -
中信建投 2 - - - - -
广发证券 1 - - - - -
国海证券 1 - - - - -
中金公司 1 - - - - -
中信证券 2 - - - - -
华创证券 1 - - - - -
方正证券 1 - - - - -
东北证券 1 - - - - -
中投证券 1 - - - - -
国信证券 1 - - - - -
注： ：1、上述佣金已扣除中国证券登记结算有限责任公司收取的由券商承担的证券结算风险基金。
2、基金专用交易单元的选择标准和程序：
（1）经营行为规范，近一年内无重大违规行为； 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 61 页 共 68 页
（2）公司财务状况良好；
（3）有良好的内控制度，在业内有良好的声誉；
（4）有较强的研究能力，能及时、全面、定期提供质量较高的宏观、行业、公司和证券市场研究
报告，并能根据基金投资的特殊要求，提供专门的研究报告；
（5）建立了广泛的信息网络，能及时准确地提供信息资讯服务。
基金管理人根据以上标准进行考察后，确定证券公司的交易单元作为本基金专用交易单元，并签
订交易单元租用协议。
3、报告期内本基金无交易单元变更。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
银河证券 3,630,210,173.70 85.27% 4,259,000,000.00 91.72% - -
长江证券 627,290,609.73 14.73% 384,450,000.00 8.28% - -
国金证券 - - - - - -
海通证券 - - - - - -
国泰君安 - - - - - -
新时代证券 - - - - - -
国联证券 - - - - - -
申万宏源证券 - - - - - -
齐鲁证券 - - - - - -
民生证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
华泰联合 - - - - - -
湘财证券 - - - - - -
安信证券 - - - - - -
爱建证券 - - - - - -
东方证券 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
广发证券 - - - - - -
国海证券 - - - - - -
中金公司 - - - - - - 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 62 页 共 68 页
中信证券 - - - - - -
华创证券 - - - - - -
方正证券 - - - - - -
东北证券 - - - - - -
中投证券 - - - - - -
国信证券 - - - - - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 天治可转债增强债券型证券
投资基金更新的招募说明书
摘要（2015 年第 1次更新）
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 1月 16日
2 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持新华保险
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 1月 20日
3 天治可转债增强债券型证券
投资基金2014年第4 季度报
告摘要
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 1月 20日
4 天治基金管理有限公司高级
管理人员变更公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 1月 23日
5 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持荣之联股
票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 2月 5日
6 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持万丰奥威
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 2月 7日
7 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持喜临门、 东
方财富股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 2月 14日
8 天治可转债增强债券型证券
投资基金基金经理变更公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 2月 26日
9 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持华侨城A
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 3月 3日
10 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持中科金财
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 3月 20日
11 天治可转债增强债券型证券
投资基金2014年年度报告摘
要
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 3月 27日
12 天治基金管理有限公司关于 中国证监会指定媒 2015年 3月 31日 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 63 页 共 68 页
旗下基金调整交易所固定收
益品种估值方法的公告
体及网站
13 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持中恒电气
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 4月 3日
14 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持航天信息
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 4月 3日
15 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持日发精机、
恒信移动股票估值方法的公
告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 4月 4日
16 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持招商地产
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 4月 11日
17 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持北方创业
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 4月 16日
18 天治可转债增强债券型证券
投资基金2015年第1 季度报
告摘要
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 4月 22日
19 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持卫士通股
票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 5月 13日
20 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持宏达新材
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 5月 14日
21 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持延华智能
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 5月 20日
22 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持兆驰股份、
奥瑞金股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 5月 23日
23 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持宜华健康
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 5月 26日
24 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持太极股份、
宁波韵升股票估值方法的公
告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 5月 28日
25 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持金固股份
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 5月 30日
26 天治基金管理有限公司关于 中国证监会指定媒 2015年 6月 4日 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 64 页 共 68 页
调整旗下基金所持四维图新、
比亚迪股票估值方法的公告
体及网站
27 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持易联众股
票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 6月 5日
28 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持澳洋顺昌
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 6月 9日
29 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持美盈森股
票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 6月 16日
30 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持安居宝、 东
土科技股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 6月 18日
31 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持中国重工
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 6月 20日
32 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持姚记扑克、
信雅达、国金证券、骆驼股份
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 6月 24日
33 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持通策医疗
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 6月 27日
34 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持长荣股份、
华联股份、索菲亚股票估值方
法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 6月 30日
35 天治基金管理有限公司旗下
部分开放式基金继续参加交
通银行网上银行、 手机银行基
金申购费率优惠活动的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 1日
36 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持桂东电力、
汉威电子股票估值方法的公
告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 4日
37 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持德尔家居、
立思辰股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 7日
38 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持宗申动力
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 8日
39 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持海虹控股、
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 9日 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 65 页 共 68 页
金证股份、华录百纳股票估值
方法的公告
40 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持中路股份、
飞乐音响、万达信息、欣旺达
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 10日
41 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持奥瑞金、 康
恩贝、金固股份股票估值方法
的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 14日
42 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持汉得信息、
海特高新、东方精工、智光电
气、 吉视传媒股票估值方法的
公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 15日
43 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持合众思壮
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 16日
44 天治可转债增强债券型证券
投资基金2015年第2 季度报
告摘要
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 20日
45 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持金龙机电
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 25日
46 天治可转债增强债券型证券
投资基金更新的招募说明书
摘要（2015 年第 2次）
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 28日
47 天治基金管理有限公司旗下
部分基金增加同花顺基金为
代销机构、开通定期定额投资
业务和基金转换业务并参加
费率优惠活动的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 28日
48 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持利亚德、 东
方航空、大华农、抚顺特钢、
腾邦国际股票估值方法的公
告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 7月 29日
49 天治基金管理有限公司旗下
部分开放式基金参加浦发银
行网上银行、 手机银行基金申
购费率优惠活动的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 8月 3日
50 天治基金关于旗下部分开放
式基金参加数米基金网费率
优惠活动的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 8月 4日 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 66 页 共 68 页
51 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持锦江股份
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 8月 12日
52 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持华贸物流
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 8月 19日
53 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持北大荒股
票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 8月 20日
54 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持广州友谊
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 8月 22日
55 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持喜临门、 五
矿发展股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 8月 25日
56 天治可转债增强债券型证券
投资基金2015年半年度报告
摘要
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 8月 25日
57 天治基金关于参加天天基金
网费率优惠活动的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 8月 25日
58 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持五粮液股
票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 8月 26日
59 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持美盛文化
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 8月 27日
60 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持黄河旋风
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 9月 1日
61 天治基金关于调整旗下开放
式基金参加数米基金申购金
额下限的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 9月 10日
62 天治基金关于旗下部分开放
式基金参加好买基金网费率
优惠活动的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 9月 16日
63 天治基金管理有限公司关于
旗下部分开放式基金参加平
安证券费率优惠活动的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 9月 24日
64 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持万达信息、
蓝鼎控股股票估值方法的公
告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 10月 15 日
65 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持航天信息
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 10月 17 日 天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 67 页 共 68 页
股票估值方法的公告
66 天治可转债增强债券型证券
投资基金2015年第3 季度报
告摘要
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 10月 26 日
67 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持道博股份
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 11月 10 日
68 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持索菲亚股
票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 11月 11 日
69 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持飞乐音响
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 11月 13 日
70 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持彩虹股份
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 12月 1日
71 天治基金关于旗下部分开放
式基金参加长量基金网费率
优惠活动的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 12月 1日
72 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持华星创业
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 12月 4日
73 天治基金关于旗下部分开放
式基金参加众禄金融费率优
惠活动的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 12月 16 日
74 天治基金管理有限公司关于
旗下基金增加陆金所资管为
代销机构并参加费率优惠活
动的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 12月 18 日
75 天治基金管理有限公司关于
调整旗下基金所持旋极信息
股票估值方法的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 12月 19 日
76 天治基金关于旗下部分开放
式基金参加诺亚正行网费率
优惠活动的公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 12月 22 日
77 天治基金管理有限公司关于
旗下基金调整开放时间的公
告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 12月 31 日
78 天治基金管理有限公司更正
公告
中国证监会指定媒
体及网站
2015年 12月 31 日
天治可转债增强债券 2015 年年度报告
第 68 页 共 68 页
§12 影响投资者决策的其他重要信息
自 2015 年3 月30 日起，根据《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015年1
季度固定收益品种的估值处理标准》 ，本基金管理人对旗下证券投资基金持有的在上海证券交易
所、深圳证券交易所上市交易或挂牌转让的固定收益品种（估值处理标准另有规定的除外） ，主
要依据由第三方估值机构(中证指数有限公司)提供的价格数据进行估值。详情请见 2015年 3月
31 日在中国证券报、上海证券报、证券时报及公司网站发布的《天治基金管理有限公司关于旗
下基金调整交易所固定收益品种估值方法的公告》 。
§13 备查文件目录
13.1 备查文件目录
1.中国证监会批准天治可转债增强债券型证券投资基金募集的文件
2.《天治可转债增强债券型证券投资基金基金合同》
3.《天治可转债增强债券型证券投资基金招募说明书》
4.《天治可转债增强债券型证券投资基金托管协议》
5.基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
6.报告期内天治可转债增强债券型证券投资基金公告的各项原稿
13.2 存放地点
上海市复兴西路159号
13.3 查阅方式
1.书面查询： 查阅时间为每工作日 8:30-11:30,13:00-17:00。 投资者可在营业时间免费查阅，
也可按工本费购买复印件。
2.网站查询：www.chinanature.com.cn
天治基金管理有限公司
2016 年3月30日
