泰 达 宏 利 价值 优 化 型 成长 类 行 业 混合 型 证
券 投 资 基金 2015 年年 度 报 告
2015 年12 月31 日
基金管 理人： 泰达宏利基 金管理有限公司
基金托 管人： 交通银行股 份有限公司
送出日 期：2016 年3 月30 日
泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基 金 管 理 人 泰 达 宏 利 基 金 管 理 有 限 公 司 的 董 事 会 及 董 事 保 证 本 报 告 所 载 资 料 不 存 在 虚 假 记
载、误导性陈 述或重大 遗 漏，并对其内 容的真实 性 、准确性和完 整性承担 个 别及连带责 任。本年
度报告 已经 全体 独立 董事 签字同 意， 并由 董事 长签 发。
基金托 管人 交通 银行 股份 有限公 司根 据本 基 金 合同 规定， 于 2016 年 3 月 28 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证 基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告财务资 料已经审 计 ，普华永道中 天会计师 事 务所（特殊普 通合伙） 为 本基金出具了 无
保留意 见的 审计 报告 ，请 投资者 注意 阅读 。
本报告 期 自2015 年1 月1 日起 至2015 年12 月 31 日 止。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金净 值表现及利润分配情 况 ............................................................................... 6
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 7
3.3 过 去三 年基 金的 利润 分配情 况 .................................................................................................. 9
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 9
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 ...................................................................................................... 9
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信 情 况的 说明 ............................................................ 14
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 14
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 15
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 16
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ........................................................................ 16
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 16
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 17
4.9 报告期内管理人对本 基金持有人数或基金 资产 净值预警情形的说明 ............................... 17
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 17
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 17
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 17
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 17
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 17
6.1 审 计报 告基 本信 息 .................................................................................................................... 17
6.2 审 计报 告的 基本 内容 ................................................................................................................ 18
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 19
7.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 19
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 20
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 21
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 22
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 44
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 44
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 44
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 45
8.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 46
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 53
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 54
8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 54 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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8.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 54
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 54
8.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 54
8.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 54
8.12 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 55
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 56
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 56
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 56
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 56
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 56
§ 11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 57
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 57
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 57
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 57
11.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 57
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 57
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 57
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 58
11.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 59
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 60
12.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 60
12.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 60
12.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 60
泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 泰达宏 利价 值优 化型 成长 类行业 混合 型证 券投 资基 金
基金简 称 泰达宏 利成 长混 合
基金主 代码 162201
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2003 年 4 月 25 日
基金管 理人 泰达宏 利基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 交通银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 620,761,463.04 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 本 基 金主 要投 资于 成长 行业 类 别中 内在 价值 被相 对低
估 ， 并与 同行 业类 别上 市公 司 相比 具有 更高 增长 潜力
的 上 市公 司。 在有 效控 制投 资 组合 风险 的前 提下 ，为
基金份 额持 有人 提供 长期 稳定的 投资 回报 。
投资策 略 采用 “自 上而 下” 的投 资 方法 ， 具 体体 现在 资产 配 置、
行业配 置和 个股 选择 的全 过程中 。
业绩比 较基 准 65％× 富时 中国A600 成长 行业指 数＋35％ × 上 证国 债
指数
风险收 益特 征 本基金 在证 券投 资基 金中 属于较 高风 险的 基金 品种 。
2.3 基 金管 理人和 基 金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 泰达宏 利基 金管 理有 限公 司 交通银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 陈沛 汤嵩彥
联系电 话 010－66577808 95559
电子邮 箱 irm@mfcteda.com tangsy@bankcomm.com
客户服 务电 话
400-69-88888 95559
传真 010－66577666 021-62701216
注册地 址 北京市 西城 区金 融大 街 7 号
英蓝国 际金 融中 心南 楼三 层
上海市 浦东 新区 银城 中 路188
号
办公地 址 北京市 西城 区金 融大街 7 号
英蓝国 际金 融中 心南 楼三 层
上海市 浦东 新区 银城 中 路188
号
邮政编 码 100033 200120
法定代 表人 弓劲梅 牛锡明
泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 、上 海证 券报 、证券 时报
登载基金年度报告正文的管理人互联网 网
址
http:// www.mfcteda.com
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 、基 金托 管人 的住所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所 普 华 永 道 中 天 会 计 师 事 务 所( 特殊
普通合 伙）
上海市 黄浦 区湖 滨 路 202 号企业 天
地2 号 楼普 华 永 道中 心 11 楼
注册登 记机 构 泰达宏 利基 金管 理有 限公 司 北京市 西城 区金 融大 街 7 号英蓝 国
际金融 中心 南楼 三层
§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 2015 年 2014 年 2013 年
本期已 实现 收益 757,660,604.82 418,435,116.99 380,390,536.20
本期利 润 697,370,284.90 387,213,891.96 427,103,940.50
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.8503 0.2827 0.3090
本期加 权平 均净 值利 润率 52.06% 22.37% 26.96%
本期基 金份 额净 值增 长率 46.89% 15.98% 30.78%
3.1.2 期末 数据 和指 标 2015 年末 2014 年末 2013 年末
期末可 供分 配利 润 431,983,256.27 207,283,444.83 298,761,033.35
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.6959 0.1545 0.2503
期末基 金资 产净 值 1,052,744,719.31 1,548,841,792.25 1,492,593,466.20
期末基 金份 额净 值 1.6959 1.1545 1.2503
3.1.3 累计 期末 指标 2015 年末
2014 年末
2013 年末
基金份 额累 计净 值增 长率 1,006.16% 653.03% 549.30%
注：1. 本期已 实现收益 指 基金本期利息 收入、投 资 收益、其他收 入（不含 公 允价值变动 收益）扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益；
2. 所 述基金业 绩指标 不包括基金份 额持有人 认 购或交易基金 的各项费 用 ，计入费用后 实际收
益水平 要低 于所 列 数 字；
3. 期 末 可 供 分 配 利 润 等 于 期 末 资 产 负 债 表 中 未 分 配 利 润 与 未 分 配 利 润 中 已 实 现 部 分 的 孰 低
数。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 24.00% 2.05% 14.11% 1.30% 9.89% 0.75%
过去六 个月 -10.41% 3.13% -8.47% 1.90% -1.94% 1.23%
过去一 年 46.89% 2.93% 28.59% 1.80% 18.30% 1.13%
过去三 年 122.81% 2.11% 73.53% 1.26% 49.28% 0.85%
过去五 年 76.71% 1.78% 36.06% 1.13% 40.65% 0.65%
自基金 合同
生效起 至今
1,006.16% 1.52% 224.67% 1.22% 781.49% 0.30%
本基 金业 绩比 较基 准 :6 5 %× 富 时中 国A600 成 长行 业指数 +35% × 上 证国 债指 数。 上 证国 债指 数选
取的样本为在 上海证券 交 易所上市交易 的、除浮 息 债外的国债品 种，样本 国 债的剩 余期 限分布均
匀，收益率曲 线较为完 整 、合理，而且 参与主体 丰 富，竞价交易 连续性更 强 ，能反映出 市场利率
的瞬息 变化 ，客 观、 真实 地标示 出利 率市 场整 体的 收益风 险度 。
富时 中国 A600 成 长行 业 指数是 从富 时中 国 A600 行 业指数 中重 新归 类而 成， 成份股 按照 全球 公
认并已 广泛 采用 的富 时指 数全球 行业 分类 系统 进行 分类， 全面 体现 成长 行业 类 别的风 险收 益特 征 。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
本 报告 期末 ，本 基金 的各项 投资 比例 已达 到基 金合同 规定 的比 例要 求。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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3.2.3 过 去五 年基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
3.3 过 去三 年基 金 的利 润分配 情况
单位： 人民 币元
年
度
每10 份基金份
额分红 数
现金形 式发 放总
额
再投资 形式 发放
总额
年度利 润分 配合 计 备注
2015 - - - -
2014 2.8000 854,415,432.83 146,981,811.61 1,001,397,244.44
2013 - - - -
合
计
2.8000 854,415,432.83 146,981,811.61 1,001,397,244.44
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
泰达 宏利基金 管理有 限公司原名湘 财合丰基 金 管理有限公司 、湘财荷 银 基金管理有限 公司、泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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泰达荷 银基 金管 理有 限公 司， 成立 于2002 年6 月 ， 是中国 首批 合资 基金 管理 公司之 一 。 截 至报 告
期末本 公司 股东 及持 股比 例分别 为： 北方 国际 信托 股份有 限公 司：51% ； 宏利 资产管 理 （ 香港） 有
限公司 ：49 ％。
目 前公 司管 理着 包括 泰达宏 利价 值优 化型 系列 基金、 泰达 宏利 行业 精选 混 合型证 券投 资基 金、
泰达宏利风险 预算混合 型 证券投资基金 、泰达宏 利 货币市场基金 、泰达宏 利 效率优选混 合型证券
投资基金、泰 达宏利首 选 企业股票型证 券投资基 金 、泰达宏利 市 值优 选混 合 型证券投资 基金、泰
达宏利集利债 券型证券 投 资基金、泰达 宏利品质 生 活灵活配置混 合型证券 投 资基金、泰 达宏利红
利先锋混合型 证券投资 基 金、泰达宏利 中证财富 大 盘指数证券投 资基金、 泰 达宏利领先 中小盘混
合型证 券投 资基 金、 泰达 宏利聚 利分 级债 券型 证券 投资基 金、 泰达 宏利 中 证 500 指 数分 级证 券投
资基金、泰达 宏利逆向 策 略混合型证券 投资基金 、 泰达宏利信用 合利定期 开 放债券型证 券投资基
金、泰达宏利 收益增强 债 券型证券投资 基金、泰 达 宏利瑞利分级 债券型证 券 投资基金、 泰达宏利
养老收益混合 型证券投 资 基金、泰达宏 利淘利债 券 型证券投资基 金 、泰达 宏 利转型机遇 股票型证
券投资基金、 泰达宏利 改 革动力量化策 略灵活配 置 混合型证券投 资基金、 泰 达宏利创盈 灵活配置
混合型证券投 资基金、 泰 达宏利复兴伟 业灵活配 置 混合型证券投 资基金、 泰 达宏利新起 点灵活配
置混合证券投 资基金、 泰 达宏利蓝筹价 值混合型 证 券投资基金、 泰达宏利 新 思路灵活配 置混合型
证券投资基金 、泰达宏 利 创益灵活配置 混合型证 券 投资基金、泰 达宏利活 期 友货币市场 基金、泰
达宏利 绝对 收益 策略 定期 开放混 合型 发起 式证 券投 资基金 在内 的三 十多 只证 券投资 基金 。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （ 助 理）期 限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
邓艺颖
本 基 金 基
金经理
2011 年6 月3
日
2015 年 4 月 3 日 10
金 融 学 硕
士；2004
年 5 月至
2005 年 4
月 就 职 于
中 国 工 商
银 行 广 东
省 分 行 公
司业务
部；2005
年 4 月加
盟 泰 达 宏
利 基 金 管
理 有 限 公
司 ， 先 后泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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担 任 交 易
部交易
员 、 固 定
收 益 部 研
究 员 、 研
究 部 副 总
监 ， 现 任
投 资 副 总
监 兼 研 究
部 总 监 ；
具备10 年
基 金 从 业
经 验 ，10
年 证 券 投
资 管 理 经
验 ， 具 有
基 金 从 业
资格。
陈炜
本 基 金 基
金经理
2014 年10 月
13 日
2015 年 6 月 8 日 7
金 融 学 硕
士；2005
年 9 月至
2007 年10
月 就 职 于
中 国 电 信
北 京 研 究
院 ， 担 任
研 究 员 ，
从 事 市 场
策略研
究；2007
年10 月至
2009 年 6
月 就 职 于
中 国 民 族
证 券 ， 担
任研究
员 ， 从 事
通 信 行 业
研究；
2009 年 6
月至 2010
年 3 月就
职 于 新 华
资 产 管 理
股 份 有 限泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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公 司 ， 担
任研究
员 ， 从 事
TMT 行业
研究；
2010 年 3
月 加 入 泰
达 宏 利 基
金 管 理 有
限 公 司 ，
先 后 担 任
助 理 研 究
员 、 研 究
员 、 高 级
研 究 员 等
职 ， 从 事
通 信 及 电
子 行 业 研
究； 7 年证
券 从 业 经
验 ， 具 有
基 金 从 业
资格。
周琦凯
本 基 金 基
金经理
2015 年 5 月
14 日
- 5
2010 年 7
月 加 入 泰
达 宏 利 基
金 管 理 有
限 公 司 ，
任 职 于 研
究 部 ， 负
责 建 筑 建
材 、 传 媒
互 联 网 行
业 研 究 ，
曾 先 后 担
任 助 理 研
究 员 、 研
究 员 、 高
级 研 究 员
等职务 ；5
年 证 券 从
业经验 ，5
年 证 券 投
资 管 理 经
验 。 具 有泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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基 金 从 业
资格。
邓艺颖
本 基 金 基
金经理
2015 年 8 月
11 日
- 10
金 融 学 硕
士；2004
年 5 月至
2005 年 4
月 就 职 于
中 国 工 商
银 行 广 东
省 分 行 公
司业务
部；2005
年 4 月加
盟 泰 达 宏
利 基 金 管
理 有 限 公
司 ， 先 后
担 任 交 易
部交易
员 、 固 定
收 益 部 研
究 员 、 研
究 部 副 总
监 ， 现 任
投 资 副 总
监 兼 研 究
部 总 监 ；
具备10 年
基 金 从 业
经 验 ，10
年 证 券 投
资 管 理 经
验 ， 具 有
基 金 从 业
资格。
丁宇佳
本 基 金 基
金 经 理 助
理
2015 年 3 月
17 日
- 7
理学学
士；2008
年 7 月加
入 泰 达 宏
利 基 金 管
理 有 限 公
司 ， 担 任
交 易 部 交
易 员 ， 负
责 债 券 交泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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易 工 作 ；
2013 年 9
月 起 先 后
担 任 固 定
收 益 部 研
究 员 、 基
金 经 理 助
理 、 基 金
经 理 （ 公
司职级 ） ；
具备 7 年
基 金 从 业
经验，7
年 证 券 投
资 管 理 经
验 ， 具 有
基 金 从 业
资格。
注： 证券 从业 的含 义遵 从 行业协 会 《证 券业 从业 人 员资格 管理 办法 》 的相 关 规定 。 表中 的任 职日
期和离 任日 期均 指公 司相 关公告 披露 的日 期。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守相 关法律法 规 以及基金合同 的约定， 本 基金运作整体 合
法合规 ，没 有出 现损 害基 金份额 持有 人利 益的 行为 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
本基金管理人 建立了公 平 交易制度和内 部控制流 程 ，严格执行相 关制度规 定 。在投资管理 活
动中，公平对 待不同投 资 组合，确保各 投资组合 在 获得投资信息 、投资建 议 和投资决策 方面享有
平等机会；在 交易环节 实 行集中交易制 度，交易 部 运用交易系统 中的公平 交 易功能并按 照时间优
先、价格优先 的原则严 格 执行所有指令 ，确保公 平 交易可操作、 可评估、 可 稽核、可持 续；对于
债券一 级市 场申 购、 非公 开发行 股票 申购 等以 基金 管理人 名义 进行 的交 易， 交 易部 按照 价格 优先 、
比例分 配的 原则 对交 易结 果进行 分配 ，确 保各 投资 组合享 有公 平的 投资 机会 。
基金管理人的 风险管理 部 定期对基金管 理人管理 的 不同投资组合 的收益率 差 异进行分析， 对
连续四 个季 度期 间内 、 不 同时间 窗口 下 （ 日内、3 日 内、5 日内） 基金 管理 人管 理的不 同投 资组 合
同向交易的交 易价差进 行 分析，并向管 理层报告 。 基金管理人的 监察稽核 部 定期对公平 交易制度
的执行 和控 制工 作进 行稽 核。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
基金管理人的 风险管理 部 事后从交易指 令的公平 性 、同日反向交 易、不同 时 间窗口下的同 向
交易溢价率和 风格相似 的 基金的业绩等 方面，对 报 告期内的公平 交易执行 情 况进行统计 分析。本
报告期内，交 易指令多 为 指令下达人管 理的多只 资 产组合同时下 发，无明 显 的非公平交 易指令；
基金管理人严 格控制不 同 投资组合之间 的同日反 向 交易，严格禁 止可能导 致 不公平交易 和利益输
送的同日反向 交易；场 外 交易的交易价 格与市场 价 格一致，场内 交易的溢 价 率在剔除交 易时间差
异、交易数量 悬殊、市 场 波动剧烈等因 素后，处 于 正常范围之内 ；基金管 理 人管理的各 投资组合
的业绩 由于 投资 策略 、管 理风格 、业 绩基 准等 方面 的因素 而有 所不 同。
本报告期内， 本基金管 理 人管理的各投 资组合之 间 不存在利益输 送或不公 平 对待 不同组合 的
情况。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金管理人 建立了异 常 交易的监控与 报告制度 ， 对异常交易行 为进行事 前 、事中和事后 的
监控，风险管 理部定期 对 各投资组合的 交易行为 进 行分析评估， 向风险控 制 委员会提交 公募基金
和特定客户资 产组合的 交 易行为分析报 告。监察 稽 核部定期对异 常交易制 度 的执行和控 制工作进
行稽核 。
在本报告期内 ，本基金 管 理人管理的所 有投资组 合 的同日反向交 易成交较 少 的单边交易量 均
不超过 该证 券当 日成 交量 的 5% ，在 本报 告期 内也 未 发生因 异常 交易 而受 到监 管机构 的处 罚情 况 。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说 明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2015 年， 整体A 股 市 场的关 键词 是货 币放 松和 杠杆变 化。 政府 为应 对经 济下行 的挑 战， 在货
币政策方面选 择了持续 的 放松，具体表 现为多次 降 息降准，为资 本市场提 供 了充足的流 动性；对
市场形成扰动 的是大量 无 风险资金通过 加杠杆的 方 式进入股市， 下半年又 由 于监管而被 迫退出。
市场风格来看 ，全年延 续 了中小创显著 占优的特 点 ，这与充裕的 流动性和 宏 观经济相对 低迷是分
不开的 。
从本 基金操作 来看，2015 年表现 相对稳健。 上 半年充分抓住 了 “互联网 +” 的主线机会 ，一
度净值 增长 达 到110% ； 相 对不 足 的是 ， 在 下半 年 “ 去杠杆 ”的 过程 中对 风险 的控制 相对 不足 。 在
进行充 分的 反思 之后 ，我 们已经 建立 了更 为稳 健可 靠的风 险控 制体 系。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截止报 告期 末， 本基 金份 额净值 为 1.6959 元， 本 报告期 份额 净值 增长 率 为 46.89% ，同 期业泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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绩比较 基准 增长 率 为28.59% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
展望2016 年 ， 我 们对A 股 的基本 判断 是 ：1 ） 整体 机 会小 于 2015 年 ， 核心 的变 化在于 流动 性
的边际 变化 有所 减弱 ， 而 经济企 稳的 不确 定性 仍然 较大 ；2 ） 结 构性 的机 会更 多体现 为新 兴服 务或
新兴消 费， 而互 联网 领 域 则面临 较多 风险 ；3 ）风 险 因素来 自汇 率市 场。
基于上 述判 断 ， 我 们在2016 年将 在控 制风 险的 前提 下， 基于 产业 变化 的趋 势 稳健投 资 ； 重 点
看好及布局 以下产业 ：1） 以教育、养 老为代表 的现 代服务业；2 ）技术领 域以 车联网为代 表的进
行快速 发展 期的 细分 领域 ；3） 大宗 商品 领域 的阶 段 性机会 。
4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况
在本报告期内 ，基金管 理 人为防范和化 解经营风 险 ，确保基金投 资的合法 合 规、切实维护 基
金份额持有人 的最大利 益 ，基金管理人 主要采取 了 如下监察稽核 措施：本 基 金管理人根 据《证券
投资基金法》 等相关法 律 、法规、规章 和 公司管 理 制度，督察长 、监察稽 核 部、风险管 理部定期
与不定期的对 基金的投 资 、交易、研发 、市场销 售 、信息披露等 方面进行 事 前、事中或 事后的监
督检查 。
同时，公司制 定了具体 严 格的投资授权 流程与权 限 ；在证券投资 交易前由 研 究部门建立可 供
投资的基础库 并定期进 行 全面维护更新 和适时对 个 股进行维护更 新，通过 信 息技术 建立 多级投资
交易预警系统 ，并把禁 选 股票排除在交 易系统之 外 ；设立专人负 责信息披 露 工作，信息 披露做到
真实、准确、 完整、及 时 ；引入外方股 东在风险 控 制方面的先进 经验，完 善 公司风险管 理指标及
流程，监控公 司各项业 务 的运作状况和 风险 程度 ； 独立于各业务 部门的内 部 监察人员日 常对公司
经营、基金运 作及员工 行 为的合规性进 行定期和 不 定期检查，发 现问题及 时 督促有关部 门整改，
并定期 制作 监察 稽核 报告 报公司 董事 会及 外部 监管 部门。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
本基金管理人 按照相关 法 律法规规定， 设有估值 委 员会，并制定 了相关制 度 及流程。估值 委
员会主要负责 基金估值 相 关工作的评估 、决策、 执 行和监督，确 保基金估 值 的公允与合 理。报告
期内相关基金 估值政策 由 托管银行进行 复核。公 司 估值委员会由 主管运营 的 副总经理负 责，成员
包括督察长、 投资总监 、 研究部、固定 收益部 、 金 融工程部、风 险管理部 、 基金运营部 的相关人
员，均 具有 丰富 的专 业工 作经历 ，具 备良 好的 专业 经验和 专业 胜任 能力 。
基金经理参与 估值委员 会 对相关停牌品 种估值的 讨 论，发表相关 意见和建 议 ，但涉及停牌 品
种的基 金经 理不 参与 最 终 的投票 表决 。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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本报告期内， 本基金管 理 人参与估值流 程各方之 间 不存在任何重 大利益冲 突 ，一切以投资 者
利益最 大化 为最 高准 则。
本基金管理人 已与中央 国 债登记结算有 限责任公 司 签署服务协议 ，由其按 约 定提供银行间 同
业市场 交易 的债 券品 种的 估值数 据。
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
根据本基金合 同及基金 实 际运作 的情况 ，本基金 本 报告期内未进 行利润分 配 。目前无其他 利
润分配 安排 。
4.9 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本报告期内本 基金未出 现 连续二十个工 作日基金 份 额持有人数量 不满二百 人 或者基金资产 净
值低于 五千 万元 的情 形。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
2015 年度，基金托管人在 泰达宏利价值优化型成长类行业混合型证券投资基金的托管过程
中，严格遵守 了《证券 投 资基金法》及 其他有关 法 律法规、基金 合同、托 管 协议，尽职 尽责地履
行了托 管人 应尽 的义 务， 不存在 任何 损害 基金 持有 人利益 的行 为。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
2015 年度， 泰达 宏利 基金 管理有 限公 司在 泰达 宏利 价值优 化型 成长 类行 业混 合型证 券投 资 基
金投资运作、 基金资产 净 值的计算、基 金份额申 购 赎回价格的计 算、基金 费 用开支等问 题上，托
管人未 发现 损害 基金 持有 人利益 的行 为。
本报告 期内 本基 金未 进行 收益分 配， 符合 基金 合同 的规定 。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
2015 年度， 由泰 达宏 利基 金管理 有限 公司 编制 并经 托管人 复核 审查 的有 关泰 达宏利 价值 优 化
型成长类行业 混合型证 券 投资基金的年 度报告 中 财 务指标、净值 表现、收 益 分配情况、 财务会计
报告相 关内 容、 投资 组合 报告等 内容 真实 、准 确、 完整。
§6 审计报 告
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计 是 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 普华永 道中 天审 字(2016) 第 21129 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人 泰达宏利价值优化型系列 行业类别证券投资基金下 设的泰达宏
利价值优化型成长类行业 混合型证券投资基金全体 基金份额持
有人
引言段 我们审计了后附的泰达宏 利价值优化型系列行业类 别证券投资
基金下设的泰达宏利价值 优化型成长类行业混合型 证券投资基
金(原 泰达 宏利 价值 优化 型 成长类 行业 证券 投资 基金 ， 以 下简 称
“泰达 宏利 成长 类行 业混 合基金 ”) 的财 务报 表， 包 括 2015 年
12 月 31 日 的资 产负 债表 、2015 年度 的利 润表 和所 有 者权益(基
金净值)变 动表 以及 财务 报 表附注 。
管理层 对财 务报 表的 责任 段 编制和公允列报财务报表 是泰达宏利成长类行业混 合基金的基
金管理人泰达宏利基金管 理有限公司管理层的责任 。这种责任
包括：
(1) 按 照 企 业 会 计 准 则 和 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会( 以 下 简 称
“ 中国证监会 ”) 、 中 国 证券 投 资 基 金 业 协 会( 以 下 简称 “ 中国
基金业协会 ”) 发 布 的 有 关 规 定 及 允 许 的 基 金 行 业 实 务 操 作 编
制财务 报表 ，并 使其 实现 公允反 映；
(2)设 计、 执 行和 维护 必要 的内部 控制 ， 以使 财务 报 表不存 在由
于舞弊 或错 误导 致的 重大 错报。
注册会 计师 的责 任段 我们的责任是在执行审计 工作的基础上对财务报表 发表审计意
见。 我们 按照 中国 注册 会 计师审 计准 则的 规定 执行 了审计 工作 。
中国注册会计师审计准则 要求我们遵守中国注册会 计师职业道
德守则，计划和执行审计 工作以对财务报表是否不 存在重大错
报获取 合理 保证 。
审计工作涉及实施审计程 序，以获取有关财务报表 金额和披露
的审计证据。选择的审计 程序取决于注册会计 师 的判 断 ， 包 括
对由于舞弊或错误导致的 财务报表重大错报风险的 评估。在进
行风险评估时，注册会计 师考虑与财务报表编制和 公允列报相
关的内部控制，以设计恰 当的审计程序，但目的并 非对内部控
制的有效性发表意见。审 计工作还包括评价管理层 选用会计政
策的恰当性和作出会计估 计的合理性，以及评价财 务报表的总
体列报 。
我们相信，我们获取的审 计证据是充分、适当的， 为发表审计
意见提 供了 基础 。
审计意 见段 我们认为，上述泰达宏利 成长类行业混合基金的财 务报表在所
有重大方面按照企业会计 准则和在财务报表附注中 所列示的中
国证监会、中国基金业协 会发布的有关规定及允许 的基金行业
实务操 作编 制， 公允 反映 了泰达 宏利 成长 类行 业混 合基 金 2015
年12 月31 日的 财务 状况 以及2015 年 度的 经营 成果 和基金 净值泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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变动情 况。
注册会 计师 的姓 名 单峰
庞伊君
会计师 事务 所的 名称 普华永 道中 天会 计师 事务 所(特 殊普 通合 伙)
会计师 事务 所的 地址 上海市 黄浦 区湖 滨 路202 号企业 天 地2 号楼 普华 永 道中 心11 楼
审计报 告日 期 2016 年3 月25 日
§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 泰达 宏利 价值 优化型 成长 类行 业混 合型 证券投 资基 金
报告截 止日 ： 2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2015 年 12 月31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 7,830.17 69,321,520.54
结算备 付金
82,088,571.74 11,538,925.68
存出保 证金
2,286,724.31 773,937.38
交易性 金融 资产 7.4.7.2 1,017,619,128.24 1,380,702,359.59
其中： 股票 投资
799,654,928.24 1,048,356,095.59
基金投 资
- -
债券投 资
217,964,200.00 332,346,264.00
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 2,500,123.75 282,086,023.13
应收证 券清 算款
- 8,555,755.36
应收利 息 7.4.7.5 5,291,092.18 10,144,315.29
应收股 利
- -
应收申 购款
204,178.50 2,087,872.27
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 7.4.7.6 - -
资产总 计
1,109,997,648.89 1,765,210,709.24
负债和所有者权益 附注号
本期 末
2015 年 12 月31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
50,000,000.00 159,499,650.75 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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应付证 券清 算款
- 45,274,255.10
应付赎 回款
876,080.03 3,471,475.60
应付管 理人 报酬
1,333,115.20 2,741,571.48
应付托 管费
222,185.87 456,928.59
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 7.4.7.7 4,714,647.70 4,568,376.33
应交税 费
- -
应付利 息
4,277.11 249,694.30
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 7.4.7.8 102,623.67 106,964.84
负债合 计
57,252,929.58 216,368,916.99
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 620,761,463.04 1,341,558,347.42
未分配 利润 7.4.7.10 431,983,256.27 207,283,444.83
所有者 权益 合计
1,052,744,719.31 1,548,841,792.25
负债和 所有 者权 益总 计
1,109,997,648.89 1,765,210,709.24
注：报 告截 止日 2015 年 12 月 31 日， 基金 份额 净 值 1.6959 元， 基金 份额 总 额 620,761,463.04
份。
7.2 利 润表
会计主 体： 泰达 宏利 价值 优化型 成长 类行 业混 合型 证券投 资基 金
本报告 期： 2015 年1 月1 日至2015 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2015 年1 月1 日至
2015 年12 月31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至
2014 年12 月31 日
一、收入
756,756,282.25 432,630,665.33
1.利息 收入
12,885,583.01 18,550,301.92
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 691,410.70 961,414.92
债券利 息收 入
11,529,728.55 15,902,707.53
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
664,443.76 1,686,179.47
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列）
801,808,958.63 441,036,933.29
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 797,798,077.63 435,941,028.74
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 7.4.7.13 1,057,176.70 1,444,255.57
资产支 持证 券投 资收 益 7.4.7.13.5 - -
贵金属 投资 收益 7.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 7.4.7.15 - - 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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股利收 益 7.4.7.16 2,953,704.30 3,651,648.98
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以 “-”
号填列 ）
7.4.7.17 -60,290,319.92 -31,221,225.03
4.汇兑 收益 （ 损失 以 “- ” 号填列 ）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “-” 号填列 ） 7.4.7.18 2,352,060.53 4,264,655.15
减： 二 、费用
59,385,997.35 45,416,773.37
1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 20,024,269.18 25,830,904.32
2．托 管费 7.4.10.2.2 3,337,378.23 4,305,150.65
3．销 售服 务费 7.4.10.2.3 - -
4．交 易费 用 7.4.7.19 33,297,468.14 14,264,378.68
5．利 息支 出
2,470,114.44 759,767.50
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
2,470,114.44 759,767.50
6．其 他费 用 7.4.7.20 256,767.36 256,572.22
三、利润总额 （亏损 总额 以“-”
号填列）
697,370,284.90 387,213,891.96
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （ 净亏损以 “- ” 号填
列）
697,370,284.90 387,213,891.96
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 泰达 宏利 价值 优化型 成长 类行 业混 合型 证券投 资基 金
本报告 期：2015 年1 月1 日至 2015 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至2015 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
1,341,558,347.42 207,283,444.83 1,548,841,792.25
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 697,370,284.90 697,370,284.90
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “- ” 号 填列 ）
-720,796,884.38 -472,670,473.46 -1,193,467,357.84
其中：1.基 金申 购款 860,428,881.72 691,040,433.72 1,551,469,315.44
2. 基金 赎回 款 -1,581,225,766.10 -1,163,710,907.18 -2,744,936,673.28
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
- - - 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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号填列 ）
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
620,761,463.04 431,983,256.27 1,052,744,719.31
项目
上年度可比期间
2014 年 1 月 1 日至2014 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
1,193,832,432.85 298,761,033.35 1,492,593,466.20
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 387,213,891.96 387,213,891.96
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “- ” 号 填列 ）
147,725,914.57 522,705,763.96 670,431,678.53
其中：1. 基 金申 购款 3,397,403,977.28 1,197,345,778.59 4,594,749,755.87
2. 基金 赎回 款 -3,249,678,062.71 -674,640,014.63 -3,924,318,077.34
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- -1,001,397,244.44 -1,001,397,244.44
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
1,341,558,347.42 207,283,444.83 1,548,841,792.25
报表附 注为 财务 报表 的组 成 部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 刘建______
______ 傅国 庆______
____王泉____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
泰达宏 利价 值优 化型 行业 类别系 列证 券投 资基 金( 以 下简称 “本 系列 基金 ”， 原 湘财合 丰价 值
优化型系列行 业类别开 放 式证券投资基 金，后更 名 为泰达荷银价 值优化型 系 列行业类别 证券投资
基金) 经中 国证 券监 督管 理 委员会(以 下简 称 “ 中国 证 监会”) 证 监基 金字[2003] 第 21 号《 关于 同
意湘财合丰价 值优化型 成 长类行业证券 投资基金 、 周期类行业证 券投资基 金 、稳定类行 业证券投
资基金 设立 的批 复》 核准 ，由基 金发 起人 湘财 合丰 基金管 理有 限公 司( 于 2004 年 1 月 9 日更名 为
湘财荷 银基 金管 理有 限公 司， 于 2006 年 4 月 27 日更名 为泰 达荷 银基 金管 理有限 公司 ，于 2010
年3 月9 日 更名 为泰 达宏 利基金 管理 有限 公司)依 照 《证券 投资 基金 管理 暂行 办 法》 及 其实 施细 则、
《开放 式证 券投 资基 金试 点办法 》 等 有关 规定 和 《 湘 财合丰 价值 优化 型成 长类 行业证 券投 资基 金、泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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周期类 行业 证券 投资 基金 、稳定 类 行 业证 券投 资基 金基金 契约 》发 起， 并 于 2003 年 4 月 25 日募
集成立 。
本系列 基金 的基 金名 称于2004 年10 月13 日改 为湘 财 合丰价 值优 化型 成长 类行 业证券 投资 基
金、 周期 类行 业证 券投 资 基金 、 稳 定类 行业 证券 投 资基金 。 于2006 年 6 月 6 日改为 泰达 荷银 价值
优化型成长类 行业证券 投 资基金、周期 类行业证 券 投资基 金、稳 定类行业 证 券投资基金 。根据本
系列基 金的 基金 管理 人 2010 年 3 月 17 日发 布的 《 泰达宏 利基 金管 理有 限公 司关于 变更 公司 旗下
公募基 金名 称的 公告 》 ， 本 系列基 金自 公告 发布 之日 起更名 为泰 达宏 利价 值优 化型成 长类 行业 证 券
投资基金、周 期类行业 证 券投资基金、 稳定类行 业 证券投资基金 。根据 2014 年中国证监 会令第
104 号 《公 开募 集证 券投 资 基金运 作管 理办 法》 ， 本 系 列基金 于 2015 年 7 月 22 日公告 后更 名为 泰
达宏利价值优 化型成长 类 行业混合型证 券投资基 金 、周期类行业 混合型证 券 投资基金、 稳定类行
业混合 型证 券投 资基 金。
本系列基金为 契约型开 放 式，存续期限 不定，目 前 下设三个子基 金，分别 为 泰达宏利价值 优
化型成长类行 业混合型 证 券投资基金(以 下简称 “ 本 基金 ”)、泰 达宏利价 值优 化型周期类 行业混
合型证券投资 基金和泰 达 宏利价值优化 型稳定类 行 业混合型证券 投资基金 。 本系列 基金 首次设立
募集不 包括 认购 资金 利息 共募集 2,630,119,050.77 元，其 中包 括本 基金 1,021,628,749.98 元、
泰达宏利价值优 化型周期 类行业混合型证 券投资基 金 627,135,410.16 元和 泰达宏利价值优 化型
稳定类 行业 混合 型证 券投 资基 金 981,354,890.63 元 ， 业经 普华 永道 中天 会计 师 事务所 普华 永道 验
字(2003) 第50 号验 资报 告 予以验 证。 本基 金的 基金 管理人 为泰 达宏 利基 金管 理有限 公司 ， 基 金托
管人为 交通 银行 股份 有限 公司( 以下 简称 “交 通银 行 ”)。
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》和《泰 达 宏 利价值优化 型成长类 行 业混合型证券 投
资基金、周期 类行业混 合 型证券投资基 金、稳定 类 行业混合型证 券投资基 金 基金合同》 的有关规
定，本系列基 金的投资 范 围为国内依法 公开发行 、 上市的股票和 债券以及 中 国证监会允 许基金投
资的其它金融 工具。其 中 股票投资部分 分别主要 投 资于成长、稳 定、周期 三 个行业类别 中依据市
净率和市盈率 与每股预 期 收益增长率之 比所确定 的 具有增长潜力 的价值优 化 型股票。每 只行业类
别基金投资于 股票、债 券 的比重不低于 该基金资 产 总值的 80% ，投资于 国债 的比重不低于 该基金
资产净值的 20% 。本基 金 的业绩比较基 准为：富时 中国 A600 成长行 业指数 ×65%+上 证国债指 数
×35% 。
本财务 报表 由本 基金 的基 金管理 人泰 达宏 利基 金管 理有限 公司 于2016 年3 月30 日批 准报 出 。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基 本泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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准则》 、 各 项具 体会 计准 则 及相关 规定(以 下合 称 “ 企 业会计 准则 ”) 、 中 国证 监 会颁布 的 《证 券投
资基金 信息 披 露XBRL 模板第 3 号<年 度报 告和 半年 度 报告>》 、 中 国证 券投 资基 金 业协会(以 下简 称
“中国 基金 业协 会”) 颁 布 的 《证 券投 资基 金会 计核 算业务 指引 》 、 《 泰达 宏利 价值优 化型 成长 类行
业混合型证券 投资基金 、 周期类行业混 合型证券 投 资基金、稳定 类行业混 合 型证券投资 基金基金
合同》 和在 财务 报表 附 注 7.4.4 所列 示的 中国 证监 会、中 国基 金业 协会 发布 的有 关 规定 及允 许的
基金行 业实 务操 作编 制。
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本基 金2015 年 度财 务报 表 符合企 业会 计准 则的 要求 ， 真实 、 完 整地 反映 了本 基金 2015 年 12
月31 日的 财务 状况 以及2015 年 度的 经营 成果 和基 金净值 变动 情况 等有 关信 息。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月1 日起至 12 月31 日止 。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金 的记 账本 位币 为人 民币。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
(1) 金 融资 产的 分类
金融资产于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产、应收 款
项、可供出售 金融资产 及 持有至到期投 资。金融 资 产的分类取决 于本基金 对 金融资产的 持有意图
和持有 能力 。本 基金 现无 金融资 产分 类为 可供 出售 金融资 产及 持有 至到 期投 资。
本基金 目前 以交 易目 的持 有的股 票投 资、 债券 投资 、 资产支 持证 券投 资和 衍生 工具( 主要 为权
证投资)分 类为 以公 允价 值 计量且 其变 动计 入当 期损 益的金 融资 产。 除衍 生工 具 所产生 的金 融资 产
在资产负债表 中以衍生 金 融资产列示外 ，以公允 价 值计量且 其公 允价值变 动 计入损益的 金融资 产
在资产 负债 表中 以交 易性 金融资 产列 示。
本基金持有的 其他金融 资 产分类为应收 款项，包 括 银行存款、买 入返售金 融 资产和其他各 类
应收款 项等 。应 收款 项是 指在活 跃市 场中 没有 报价 、回收 金额 固定 或可 确定 的非衍 生金 融资 产。
(2) 金 融负 债的 分类
金融负债于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融负债及其他 金
融负债。本基 金目前暂 无 金融负债分类 为以公允 价 值计量且其变 动计入当 期 损益的金融 负债。本
基金持 有的 其他 金融 负债 包括卖 出回 购金 融资 产款 和其他 各类 应付 款项 等。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
金融资 产或 金融 负债 于本 基金成 为金 融工 具合 同的 一方时 ， 按 公允 价值 在资 产 负债表 内确 认。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 ，取得时发生 的相关交 易 费用计入当 期损益；
对于支付的价 款中包含 的 债券起息日或 上次除息 日 至购买日止的 利息，单 独 确认为应收 项目。应
收款项 和其 他金 融负 债的 相关交 易费 用计 入初 始确 认金额 。
对于以公允价 值计量且 其 变动计入当期 损益的金 融 资产，按照公 允价值进 行 后续计量；对 于
应收款 项和 其他 金融 负债 采用实 际利 率法 ，以 摊余 成本进 行后 续计 量。
金融资产满足 下列条件 之 一的，予以终 止 确认：(1) 收取该金融资 产现金流 量 的合同权利 终
止；(2) 该 金融 资产 已转 移， 且 本基 金将 金融 资产 所有权 上几 乎所 有的 风险 和报酬 转移 给转 入方 ；
或者(3) 该 金融资产 已转 移，虽然本基 金既没有 转 移也没有保留 金融资产 所 有权上几乎所 有的风
险和报 酬， 但是 放弃 了对 该金融 资产 控制 。
金融资 产终 止确 认时 ，其 账面价 值与 收到 的对 价的 差额， 计入 当期 损益 。
当金融负债的 现时义务 全 部或部分已经 解除时， 终 止确认该金融 负债或义 务 已解除的部分 。
终止确 认部 分的 账面 价值 与支付 的对 价之 间的 差额 ，计入 当期 损益 。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
本基金持 有的 股票投资 、 债券投资和衍 生工具(主 要 为权证投资)按 如下原则 确 定公允价值 并
进行估 值：
(1) 存 在活 跃市 场的 金融 工 具按其 估值 日的 市场 交易 价格确 定公 允价 值； 估值 日无交 易， 但最
近交易日后经 济环境未 发 生重大变化且 证券发行 机 构未发生影响 证券价格 的 重大事件的 ，按最近
交易日 的市 场交 易价 格确 定公允 价值 。
(2) 存 在活 跃市 场的 金融 工 具， 如 估值 日无 交易 且最 近交易 日后 经济 环境 发生 了重大 变化 ， 参
考类似 投资 品种 的现 行市 价及重 大变 化等 因素 ，调 整最近 交易 市价 以确 定公 允价值 。
(3) 当 金融 工具 不存 在活 跃 市场， 采用 市场 参与 者 普 遍 认同且 被以 往 市 场实 际交 易价格 验证 具
有可靠性的估 值技术确 定 公允价值。估 值技术包 括 参考熟悉情况 并自愿交 易 的各方最近 进行的市
场交易中使用 的价格、 参 照实质上相同 的其他金 融 工具的当前公 允价值、 现 金流量折现 法和期权
定价模型等。 采用估值 技 术时，尽可能 最大程度 使 用市场参数， 减少使用 与 本基金特定 相关的参
数。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
本基金持有的 资产和承 担 的负债基本为 金融资产 和 金融负债。当 本基金 1) 具有抵销已确 认泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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金额的法定权 利且该种 法 定权利现在是 可执行的 ； 且 2) 交易 双方准备 按净 额结算时，金 融资产
与金融 负债 按抵 销后 的净 额在资 产负 债表 中 列 示。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行基 金 份额所募集的 总金额在 扣 除损益平准金 分摊部分 后 的余额。由于 申
购和赎回引起 的实收基 金 变动分别于基 金申购确 认 日及基金赎回 确认日认 列 。申购和赎 回分别包
括基金 转换 所引 起的 转入 基金的 实收 基金 增加 和转 出基金 的实 收基 金减 少。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金包 括已实现 平 准金和未实现 平准金。 已 实现平准金指 在申购或 赎 回基金份额时 ，
申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净值 比例计算 的 金额。未实 现平准金
指在申购或赎 回基金份 额 时，申购或赎 回款项中 包 含的按累计未 实现损益 占 基金净值比 例计算的
金额。损益平 准金于基 金 申购确认日或 基金赎回 确 认日认列，并 于期末全 额 转入未分配 利润/( 累
计亏损)。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
股票投资在持 有期间应 取 得的现金股利 扣除由上 市 公司代扣代缴 的个人所 得 税后的净额确 认
为投资收益。 债券投资 在 持有期间应取 得的按票 面 利率或者发行 价计算的 利 息扣除在适 用情况下
由债券 发行 企业 代扣 代缴 的个人 所得 税后 的净 额确 认为利 息收 入。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 在持有期间的 公允价值 变 动确认为公允 价
值变动损益； 于处置时 ， 其处置价格与 初始确认 金 额之间的差额 确认为投 资 收益，其中 包括从公
允价值 变动 损益 结转 的公 允价值 累计 变动 额。
应收款项在持 有期间确 认 的利息收入按 实际利率 法 计算，实际利 率法与直 线 法差异较小的 则
按直线 法计 算。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
本基金 的管 理人 报酬 和托 管费在 费用 涵盖 期间 按基 金合同 约定 的费 率和 计算 方法逐 日确 认。
其他金融负债 在持有期 间 确认的利息支 出按实际 利 率法计算，实 际利率法 与 直线法差异较 小
的则按 直线 法计 算。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
每一基金份额 享有同等 分 配权。本基金 收益以现 金 形式分配，但 基金份额 持 有人可选择现 金
红利或将现金 红利按分 红 除权日的基金 份额净值 自 动转为基金份 额进行再 投 资。若期 末 未分配利泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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润中的未实现部分 为正数,包括基金经营活动 产生的 未实现损益以及基 金份额 交易产生的未实 现
平准金等，则 期末可供 分 配利润的金额 为期末未 分 配利润中的已 实现部分 ； 若期末未分 配利润的
未实现 部分 为负 数， 则期 末 可供分 配利 润的 金额 为期 末未分 配利 润, 即已 实现 部 分相抵 未实 现部 分
后的余 额。
经宣告 的拟 分配 基金 收益 于分红 除权 日从 所有 者权 益转出 。
7.4.4.12 分 部报 告
本基金以内部 组织结构 、 管理要求、内 部报告制 度 为依据确定经 营分部， 以 经营分部为基 础
确定报 告分 部并 披露 分部 信息。 经营 分部 是指 本基 金内同 时满 足下 列条 件的 组成部 分：(1) 该组 成
部分能 够在 日常 活动 中产 生收入 、 发 生费 用；(2) 本 基金的 基金 管理 人能 够定 期评价 该组 成部 分 的
经营成 果 ， 以 决定 向其 配 置资源 、 评价 其业 绩 ；(3) 本基金 能够 取得 该组 成部 分的财 务状 况 、 经 营
成果和现金流 量等有关 会 计信息。如果 两个或多 个 经营分部具有 相似的经 济 特征，并且 满足一定
条件的 ，则 合并 为一 个经 营分部 。
本基金 目前 以一 个单 一的 经营分 部运 作， 不需 要披 露分部 信息 。
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
根据本基金的 估值原则 和 中国证监会允 许的基金 行 业估值实务操 作，本基 金 确定以下类别 股
票投资 和债 券投 资的 公允 价值时 采用 的估 值方 法及 其关键 假设 如下：
(1) 对于证券交易所上市的 股票，若出现重大事项停 牌等情况，本基金根据中 国证监会公告
[2008]38 号《 关于进一 步 规范证券投资 基金估值 业 务的指导意见 》 ，根据具 体 情况采用《关 于发
布中基 协(AMAC) 基金 行业 股票估 值指 数的 通知 》提 供的指 数收 益法 等估 值技 术进行 估值 。
(2) 在银行间同 业市场交 易 的债券品种，根 据中国证 监会证监会计字[2007]21 号《关于证 券
投资基金执 行<企业会 计准 则>估值业务 及份额净 值计 价有关事项 的通知》 采用 估值技术确 定公允
价值。本基金 持有的银 行 间同业市场债 券按现金 流 量折现法估值 ，具体估 值 模型 、参数 及结果由
中央国 债登 记结 算有 限责 任公司 独立 提供 。
(3) 对于在证 券交易所 上市 或挂牌转让的 固定收益 品 种(可转换债券 、资产支 持 证券和私募 债
券除外)， 按照 中证 指数 有 限公司 根据 《中 国证 券投 资基金 业协 会估 值核 算工 作小组 关 于 2015 年
1 季度 固定 收益 品种 的估 值处理 标准 》所 独立 提供 的债券 估值 结果 确定 公允 价值。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
对于在 证券 交易 所上 市或 挂牌转 让的 固定 收益 品种( 可转换 债券 、 资 产支 持证 券 和私募 债券 除
外) ， 鉴于 其 交 易量 和交 易 频率不 足以 提供 持续 的定 价信息 ， 本 基金 本报 告期 改为采 用中 证指 数有
限公司 根据 《中 国证 券投 资 基金业 协会 估值 核算 工作 小组关 于 2015 年1 季度 固 定收益 品种 的估 值
处理标 准》 所独 立提 供的 估值结 果确 定公 允价 值。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
7.4.6 税项
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号《关 于开放式证券投 资基金有 关税收问题的 通
知》 、 财税[2008]1 号《 关 于企业 所得 税若 干优 惠政 策的通 知》 、财 税[2012]85 号《 关于 实施 上市
公司股 息红 利差 别化 个人 所得税 政策 有关 问题 的通 知》 、 财税[2015]101 号 《 关于上 市公 司股 息 红
利差别 化个 人所 得税 政策 有关问 题的 通知 》 及 其他 相关财 税法 规和 实务 操作 ， 主要 税项 列示 如 下 ：
(1) 以 发行 基金 方式 募集 资 金不属 于营 业税 征收 范围 ， 不 征收 营业 税。 基金 买 卖股票 、 债券 的
差价收 入不 予征 收营 业税 。
(2) 对 基金 从证 券市 场中 取 得的收 入 ， 包 括买 卖股 票 、 债 券的 差价 收入 ， 股权 的股息 、 红利 收
入，债 券的 利息 收入 及其 他收入 ，暂 不征 收企 业所 得税。
(3) 对 基金 取得 的企 业债 券 利息收 入， 应由 发行 债券 的企业 在向 基金 支付 利息 时代扣 代 缴 20%
的个人 所得 税。 对基 金从 上市公 司取 得的 股息 红利 所得 ， 持股 期限 在 1 个月 以内(含 1 个月) 的，
其股息 红利 所得 全额 计入 应纳税 所得 额； 持股 期限 在 1 个月以 上至 1 年( 含 1 年)的 ，暂 减按 50%
计入应 纳税 所得 额； 持股 期限超 过 1 年的 ， 于2015 年9 月8 日 前暂 减 按25% 计入应 纳税 所得 额，
自2015 年9 月8 日 起， 暂 免征收 个人 所得 税。 对基 金持有 的上 市公 司限 售股 ， 解禁 后取 得的 股息 、
红利收入，按 照上述规 定 计算纳税，持 股时间自 解 禁日起计算； 解禁前取 得 的股息、红 利收入继
续暂减 按50% 计 入应 纳税 所得额 。上 述所 得统 一适 用20% 的税 率计 征个 人所 得税。
(4) 基 金卖 出股 票按0.1% 的税率 缴纳 股票 交 易 印花 税，买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
活期存 款 7,830.17 69,321,520.54 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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定期存 款 - -
其中： 存款 期 限1-3 个月 - -
其他存 款 - -
合计： 7,830.17 69,321,520.54
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 748,394,647.27 799,654,928.24 51,260,280.97
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 116,060,593.66 116,244,200.00 183,606.34
银行间 市场 101,160,350.00 101,720,000.00 559,650.00
合计 217,220,943.66 217,964,200.00 743,256.34
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 965,615,590.93 1,017,619,128.24 52,003,537.31
项目
上年度 末
2014 年12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 936,706,914.97 1,048,356,095.59 111,649,180.62
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 71,310,572.39 71,582,264.00 271,691.61
银行间 市场 260,391,015.00 260,764,000.00 372,985.00
合计 331,701,587.39 332,346,264.00 644,676.61
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 1,268,408,502.36 1,380,702,359.59 112,293,857.23
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本 基金 本报 告期 末及 上年度 末均 未持 有衍 生金 融资产/负 债。
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
单位： 人民 币元 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
买入返 售证 券_ 银行 间 2,500,123.75 -
合计 2,500,123.75 -
项目
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
买入返 售证 券_ 银行 间
282,086,023.13 -
合计 282,086,023.13 -
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本 基金 本报 告期 末及 上年度 末均 未进 行买 断式 逆回购 交易 。
7.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 1.51 6,278.05
应收定 期存 款利 息 - -
应收其 他存 款利 息 - -
应收结 算备 付金 利息 25,817.70 5,195.32
应收债 券利 息 5,263,959.88 10,072,357.54
应收买 入返 售证 券利 息 282.00 60,105.27
应收申 购款 利息 2.09 30.81
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - -
其他 1,029.00 348.30
合计 5,291,092.18 10,144,315.29
7.4.7.6 其 他资 产
本 基金 本报 告期 末及 上年度 末均 未持 有其 他资 产。
7.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 4,712,413.80 4,539,490.03
银行间 市场 应付 交易 费用 2,233.90 28,886.30
合计 4,714,647.70 4,568,376.33 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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7.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度 末
2014 年12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 - -
应付赎 回费 2,580.74 6,921.91
其他 42.93 42.93
预提费 用 100,000.00 100,000.00
- - -
合计 102,623.67 106,964.84
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至2015 年12 月31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 1,341,558,347.42 1,341,558,347.42
本期申 购 860,428,881.72 860,428,881.72
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） -1,581,225,766.10 -1,581,225,766.10
- 基金 拆分/份 额折 算前 - -
基金拆 分/ 份额 折算 变动 份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） - -
本期末 620,761,463.04 620,761,463.04
注：申 购含 红利 再投 、转 换入份 额； 赎回 含转 换出 份额。
7.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 485,414,522.28 -278,131,077.45 207,283,444.83
本期利 润 757,660,604.82 -60,290,319.92 697,370,284.90
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
-547,968,668.63 75,298,195.17 -472,670,473.46
其中： 基金 申购 款 890,639,126.99 -199,598,693.27 691,040,433.72
基金赎 回款 -1,438,607,795.62 274,896,888.44 -1,163,710,907.18
本期已 分配 利润 - - -
本期末 695,106,458.47 -263,123,202.20 431,983,256.27
泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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7.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31
日
活期存 款利 息收 入 429,259.10 712,419.13
定期存 款利 息收 入 - -
其他存 款利 息收 入 - -
结算备 付金 利息 收入 221,184.53 124,929.43
其他 40,967.07 124,066.36
合计 691,410.70 961,414.92
7.4.7.12 股 票投 资收益
7.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014
年12 月31 日
卖出股 票成 交总 额 11,275,282,049.44 4,846,787,943.85
减：卖 出股 票成 本总 额 10,477,483,971.81 4,410,846,915.11
买卖股 票差 价收 入 797,798,077.63 435,941,028.74
7.4.7.13 债 券投 资收益
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014年1月1 日至2014 年
12月31 日
债 券 投资 收益 —— 买 卖债券 （ 、债
转股及 债券 到期 兑付 ）差 价收入
1,057,176.70 1,444,255.57
债券投 资收 益—— 赎 回差 价收入 - -
债券投 资收 益—— 申 购差 价收入 - -
合计 1,057,176.70 1,444,255.57
7.4.7.13.2 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015
上年度 可比 期间
2014年1月1 日至2014 年泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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年12 月31 日 12月31 日
卖 出 债券 （ 、 债 转股 及债券 到 期兑
付）成 交总 额
722,302,801.90 747,713,981.76
减：卖 出债 券（ 、债 转股 及债券 到
期兑付 ）成 本总 额
707,395,578.88 729,067,839.54
减：应 收利 息总 额 13,850,046.32 17,201,886.65
买卖债 券差 价收 入 1,057,176.70 1,444,255.57
7.4.7.13.3 债 券投 资收益 —— 赎回差 价收 入
本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间均 未有 债券 投资收 益- 赎回 差价 收入 。
7.4.7.13.4 债 券投 资收益 —— 申购差 价收 入
本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间均 未有 债券 投资收 益- 申购 差价 收入 。
7.4.7.13.5 资 产支 持证券 投资 收益
本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间均 未有 资产 支持证 券投 资收 益。
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益
7.4.7.14.1 贵 金属 投资收 益项 目构成
本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间均 未有 贵金 属投资 收益 。
7.4.7.14.2 贵 金属 投资收 益 —— 买卖 贵金 属差价 收入
本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间均 未有 买卖 贵金属 差价 收入 。
7.4.7.14.3 贵 金属 投资收 益 —— 赎回 差价 收入
本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间均 未有 贵金 属投资 赎回 差价 收入 。
7.4.7.14.4 贵 金属 投资收 益 —— 申购 差价 收入
本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间均 未有 贵金 属投资 申购 差价 收入 。
7.4.7.15 衍 生工 具收益
7.4.7.15.1 衍 生工 具收益 —— 买卖权 证差 价收入
本 基金 本报 告期 及上 年 度可 比期 间均 未有 衍生 工具收 益- 买卖 权证 差价 收 入。
7.4.7.15.2 衍 生工 具收益 —— 其他 投资 收益
本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间均 未有 衍生 工具收 益- 其他 投资 收益 。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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7.4.7.16 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月
31 日
股票投 资产 生的 股利 收益 2,953,704.30 3,651,648.98
基金投 资产 生的 股利 收益 - -
合计 2,953,704.30 3,651,648.98
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名称
本期
2015 年1 月1 日至 2015
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至 2014 年
12 月 31 日
1.交易 性金 融资 产 -60,290,319.92 -31,221,225.03
—— 股 票投 资 -60,388,899.65 -41,466,010.04
—— 债 券投 资 98,579.73 10,244,785.01
—— 资 产支 持证 券投 资 - -
—— 贵 金属 投资 - -
——其他 - -
2.衍生 工具 - -
—— 权 证投 资 - -
3.其他 - -
合计 -60,290,319.92 -31,221,225.03
7.4.7.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31
日
基金赎 回费 收入 2,352,060.53 4,263,325.38
印花税 手续 费返 还 - 1,329.77
其他 - -
合计 2,352,060.53 4,264,655.15
注： 本基 金的 赎回 费率 按 持有期 间递 减， 赎回 费总 额的 25% 归 入基 金资 产。
7.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 12
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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月31 日 31 日
交易所 市场 交易 费用
33,283,739.64 14,255,603.68
银行间 市场 交易 费用 13,728.50 8,775.00
合计
33,297,468.14 14,264,378.68
7.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12
月 31 日
审计费 用 100,000.00 100,000.00
信息披 露费 100,000.00 100,000.00
其他 850.00 600.00
帐户维 护费 36,000.00 36,000.00
银行费 用 19,917.36 19,972.22
- - -
合计 256,767.36 256,572.22
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金并无 须作 披露 的或 有事 项。
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至本 财务 报表 批准 报出 日，本 基金 并无 须作 披露 的资产 负债 表日 后事 项。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
泰达宏 利基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、注 册登 记机 构、基 金销 售机 构
交通银 行股 份有 限公 司(“ 交通银 行”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
北方国 际信 托股 份有 限公 司 基金管 理人 的股 东
宏利资 产管 理（ 香港 ）有 限公司 基金管 理人 的股 东
注： 下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.10.1.1 股 票交 易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联交 易单元 进行 股票 交易 。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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7.4.10.1.2 债 券交 易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联交 易单元 进行 债券 交易 。
7.4.10.1.3 债 券回 购交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联交 易单元 进行 债券 回购 交易 。
7.4.10.1.4 权 证交 易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联交 易单元 进行 权证 交易 。
7.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 无应 支付 关联 方的佣 金。
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
20,024,269.18 25,830,904.32
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
3,658,384.95 4,103,943.27
注： 支 付基 金管 理人 泰达 宏利基 金管 理有 限公 司的 管理人 报酬 按前 一日 基金 资产净 值 1.5% 的年 费
率计提 ， 逐日 累计 至每 月 月底 ， 按 月支 付 。 其 计算 公 式为 ： 日 管理 人报 酬＝ 前 一日基 金资 产净 值 X
1.5% / 当 年天 数。
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
3,337,378.23 4,305,150.65
注：支付基金 托管人交 通 银行的托管费 按前一日 基 金资产净值 0.25% 的年费 率计提，逐日 累计至
每月月 底， 按月 支付 。其 计算公 式为 ： 日 托管 费＝ 前一日 基金 资产 净值 X 0.25% / 当年 天数 。
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 无与 关联 方进 行银行 间同 业市 场债 券 （ 含回购 ） 的 交 易 。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
本基金 的管 理人 在本 报告 期内及 上年 度可 比期 间内 均未运 用固 有资 金投 资本 基金。
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
本基金 除基 金管 理人 之外 的其他 关联 方在 本报 告期 末及上 年度 末均 未持 有本 基金。
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年 12 月 31
日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
交通银行 7,830.17 429,259.10 69,321,520.54 712,419.13
注：1. 本 基金 的银 行存 款 由基金 托管 人交 通银 行保 管，按 银行 同业 利率 计息 。
2. 本基金用于证券交易结 算的资金通过 “ 交 通 银 行基 金 托 管 结 算 资 金 专 用 存款 账 户 ” 转存
于中国 证券 登记 结算 有限 责任公 司， 按银 行同 业利 率计息 。 于2015 年 12 月31 日的 相关 余额 在资
产负债 表中 的 “ 结算 备付 金 ”科 目中 单独 列示(2014 年 12 月 31 日 ：同)。
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 无在 承销 期内 参与关 联方 承销 证券 的情 况。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 无其 他关 联交 易事项 。
7.4.11 利 润分 配情况
7.4.11.1 利 润分 配情况 —— 非货币 市场 基金
本基金 本报 告期 未进 行利 润分配 。
7.4.12 期 末（ 2015 年12 月31 日 ） 本基 金持有 的流 通受 限证券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证 券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
本基金 本报 告期 末未 持有 因认购 新发/增 发证 券而 流 通受限 的证 券。
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
本基金 本报 告期 末未 持有 暂时停 牌等 流通 受限 股票 。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末无 银行 间市场 债券 正回 购余 额。
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末2015 年12 月 31 日 止， 本 基金 从事 证券交 易所 债券 正回 购交 易形成 的卖 出回
购证券 款余 额50,000,000.00 元 ， 于2016 年1 月6 日到期 。 该 类交 易要 求本 基金转 入质 押库 的债
券，按 证券 交易 所规 定的 比例 折 算为 标准 券后 ，不 低于债 券回 购交 易的 余额 。
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
本基金是一只 进行主动 投 资的混合型证 券投资基 金 ，属于较高风 险品种。 本 基金投资的金 融
工具主要包括 股票投资 及 债券投资等。 本基金在 日 常经营活动中 面临的与 这 些金融工具 相关的风
险主要包括信 用风险、 流 动性风险及市 场风险。 本 基金的基金管 理人从事 风 险管理的主 要目标是
争取将以上风 险控制在 限 定的范围之内 ，使本基 金 在风险和收益 之间取得 最 佳的平衡以 实现“风
险和收 益相 匹配 ”的 风险 收益目 标。
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金的基金 管理人奉 行 全面风险管理 体系的建 设 ，建立了以风 险 控制委 员 会为核心的、 由
督察长、风险 控制委员 会 、风险管理部 和相关业 务 部门构成的风 险管理架 构 体系。本基 金的基金
管理人在董事 会下设立 风 险控制委员会 ，负责制 定 风险管理的宏 观政策， 审 议通过风险 控制的总
体措施等；在 管理层层 面 设立风险控制 委员会， 讨 论和制定公司 日常经营 过 程中风险防 范和控制
措施；在业务 操作层面 风 险管理职责主 要由风险 管 理部负责，协 调并与各 部 门合作完成 运作风险
管理以 及进 行投 资风 险分 析与绩 效评 估。 风险 管理 部对公 司执 行总 裁负 责， 并由督 察长 分管 。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是通过定 性分析和 定 量分 析的方法 去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结合 基 金资产所运 用金融工
具特征 通过 特定 的风 险量 化指标 、 模型 ， 日 常的 量 化报告 ， 确定 风险 损失 的 限度和 相应 置信 程度 ，
及时可 靠地 对各 种风 险进 行监督 、 检查 和评 估， 并 通过相 应决 策 ， 将 风险 控 制在可 承受 的范 围内 。
7.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的资信 状 况进行了充分 的评估。 本 基金的银行存 款泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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存放在本基金 的托管行 交 通银行，与该 银行存款 相 关的信用风险 不重大。 本 基金在交易 所进行的
交易均以中国 证券登记 结 算有限责任公 司为交易 对 手完成证券交 收和款项 清 算，违约风 险可能性
很小；在银行 间同业市 场 进行交易前均 对交易对 手 进行信用评估 并对证券 交 割方式进行 限制以控
制相应 的信 用风 险。
本基金的基金 管理人建 立 了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 信用等级 评 估来控制证券 发
行人的 信用 风险 ，且 通过 分散化 投资 以分 散信 用风 险。
于2015 年12 月31 日， 本 基 金未 持有 除国 债、 央行 票 据和政 策性 金融 债以 外的 债券投 资(2014
年12 月31 日： 同) 。
7.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金在 履 行与金融负债 有关的义 务 时遇到资金短 缺的风险 。 本基金的流动 性
风险一方面来 自于基金 份 额持有人可随 时要求赎 回 其持有的基金 份额，另 一 方面来自于 投资品种
所处的交易市 场不活跃 而 带来的变现困 难或因投 资 集中而无法在 市场出现 剧 烈波动的情 况下以合
理的价 格变 现。
针对兑付赎回 资金的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人每日对本 基金的申 购 赎回情况进行 严
密监控并预测 流动性需 求 ，保持基金投 资组合中 的 可用现金头寸 与之相匹 配 。本 基金的 基金管理
人在基金合同 中设计了 巨 额赎回条款， 约定在非 常 情况下赎回申 请的处理 方 式，控制因 开放申购
赎回模 式带 来的 流动 性风 险，有 效保 障基 金持 有人 利益。
针对投资品种 变现的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人通过独立 的风险管 理 部门设定流动 性
比例要求，对 流动性指 标 进行持续的监 测和分析 ， 包括组合持仓 集中度指 标 、组合在短 时间内变
现能力的综合 指标、组 合 中变现能力较 差的投资 品 种比例以及流 通受限制 的 投资品种比 例等。本
基金投资于一 家公司发 行 的股票市值不 超过基金 资 产净值的 10% ，且本 基金 与由本基金的 基金管
理人管理的其 他基金共 同 持有一 家公司 发行的证 券 不得超过该证 券的 10% 。 本基金所持大 部分证
券在证 券交 易所 上市 ， 其 余亦可 在银 行间 同业 市场 交易， 因此 除附 注 7.4.12 中列示 的部 分基 金资
产流通暂时受 限制不能 自 由转让的情况 外，其余 均 能以合理价格 适时变现 。 此外，本基 金可通过
卖出回购金融 资产方式 借 入短期资金应 对流动性 需 求，其上限一 般不超过 基 金持有的债 券投资的
公允价 值。
于2015 年12 月31 日， 除 卖出回 购金 融资 产款 余 额50,000,000.00 元将 在1 个月内 到期 且计
息( 该利息金 额不重大) 外 ，本基金所 承担的其 他金 融负债的合 约约定到 期日 均为一个月 以内且 不
计息，可赎 回基金份 额净 值(所有者权 益)无固定 到 期日且不计 息，因此 账面 余额约为未 折现的 合
约到期 现金 流量 。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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7.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
7.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基金的基金 管理人 定 期 对本基金面临 的利率敏 感 性缺口进行监 控，并通 过 调整投资组合 的
久期等 方法 对上 述利 率风 险进行 管理 。
本基金持有及 承担的大 部 分金融资产和 金融负债 不 计息，因此本 基金的收 入 及经营活动的 现
金流量在很大 程度上独 立 于市场利率变 化。本基 金 持有的利率敏 感性资产 主 要为银行存 款、结算
备付金 、存 出保 证金 及债 券投资 等。
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2015 年 12 月 31 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 7,830.17 - - - 7,830.17
结算备 付金 82,088,571.74 - - - 82,088,571.74
存出保 证金 2,286,724.31 - - - 2,286,724.31
交易性 金融 资产 166,304,200.00 51,660,000.00 - 799,654,928.24 1,017,619,128.24
买入返 售金 融资 产 2,500,123.75 - - - 2,500,123.75
应收利 息 - - - 5,291,092.18 5,291,092.18
应收申 购款 299.10 - - 203,879.40 204,178.50
资产总 计 253,187,749.07 51,660,000.00 - 805,149,899.82 1,109,997,648.89
负债
卖出回 购金 融资 产款 50,000,000.00 - - - 50,000,000.00
应付赎 回款 - - - 876,080.03 876,080.03
应付管 理人 报酬 - - - 1,333,115.20 1,333,115.20
应付托 管费 - - - 222,185.87 222,185.87
应付交 易费 用 - - - 4,714,647.70 4,714,647.70
应付利 息 - - - 4,277.11 4,277.11
其他负 债 - - - 102,623.67 102,623.67
负债总 计 50,000,000.00 - - 7,252,929.58 57,252,929.58
利率敏 感度 缺口 203,187,749.07 51,660,000.00 - 797,896,970.24 1,052,744,719.31 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
第 41 页 共 61 页
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 69,321,520.54 - - - 69,321,520.54
结算备 付金 11,538,925.68 - - - 11,538,925.68
存出保 证金 773,937.38 - - - 773,937.38
交易性 金融 资产 130,312,000.00 192,063,264.00 9,971,000.00 1,048,356,095.59 1,380,702,359.59
买入返 售金 融资 产 282,086,023.13 - - - 282,086,023.13
应收证 券清 算款 - - - 8,555,755.36 8,555,755.36
应收利 息 - - - 10,144,315.29 10,144,315.29
应收申 购款 184,445.66 - - 1,903,426.61 2,087,872.27
其他资 产 - - - - -
资产总 计 494,216,852.39 192,063,264.00 9,971,000.00 1,068,959,592.85 1,765,210,709.24
负债
卖出回 购金 融资 产款 159,499,650.75 - - - 159,499,650.75
应付证 券清 算款 - - - 45,274,255.10 45,274,255.10
应付赎 回款 - - - 3,471,475.60 3,471,475.60
应付管 理人 报酬 - - - 2,741,571.48 2,741,571.48
应付托 管费 - - - 456,928.59 456,928.59
应付交 易费 用 - - - 4,568,376.33 4,568,376.33
应付利 息 - - - 249,694.30 249,694.30
其他负 债 - - - 106,964.84 106,964.84
负债总 计 159,499,650.75 - - 56,869,266.24 216,368,916.99
利率敏 感度 缺口 334,717,201.64 192,063,264.00 9,971,000.00 1,012,090,326.61 1,548,841,792.25
注：表中所示 为本基金 资 产及负债的账 面价值， 并 按照合约规定 的利率重 新 定价日或到 期日孰早
者予以 分类 。
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设 除市场 利率 以外 的其 他市 场变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2015 年12 月31 日 ）
上年度 末（ 2014 年12 月31
日 ）
市 场 利 率 下 降 25 个
基点
290,000.00 1,110,000.00
市 场 利 率 上 升 25 个
基点
-290,000.00 -1,100,000.00
7.4.13.4.2 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
第 42 页 共 61 页
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市或银行间 同业市场
交易的股票和 债券，所 面 临的其他价格 风险来源 于 单个证券发行 主体自身 经 营情况或特 殊事项的
影响， 也可 能来 源于 证券 市场整 体波 动的 影响 。
本基金的基金 管理人在 构 建和管理投资 组合的过 程 中，采用“自 上而下” 的 策略，通过对 宏
观经济情况及 政策的分 析 ，结合证券市 场运行情 况 ，做出资产配 置及组合 构 建的决定； 通过对单
个证券的定性 分析及定 量 分析，选择符 合基金合 同 约定范围的投 资品种进 行 投资。本基 金的基金
管理人定期结 合宏观及 微 观环境的变化 ，对投资 策 略、资产配置 、投资组 合 进行修正， 来主动应
对可能 发生 的市 场价 格风 险。
本基金通过投 资组 合的 分 散化降低其他 价格风险 。 本基金投资组 合中投资 于 股票、债券的 比
重不低 于该 基金 资产 总值 的 80% ， 投资 于国 债的 比重 不低于 该基 金资 产净 值 的20%。 此外 ， 本基 金
的基金管理人 每日对本 基 金所持有的证 券价格实 施 监控，定期运 用多种定 量 方法对基金 进行风险
度量， 包 括VaR(Value at Risk) 指标 等来 测试 本基 金 面临的 潜在 价格 风险 ，及 时可靠 地对 风险 进
行跟踪 和控 制 。
7.4.13.4.2.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度 末
2014 年12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（% ）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 799,654,928.24 75.96 1,048,356,095.59 67.69
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 - - - -
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资
- - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 799,654,928.24 75.96 1,048,356,095.59 67.69
7.4.13.4.2.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
分析 相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2015 年 12 月
31 日 ）
上年度 末 （ 2014 年 12 月
31 日 ） 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
第 43 页 共 61 页
业绩比 较基 准上 升 5% 44,110,000.00 43,990,000.00
业绩比 较基 准下 降 5% -44,110,000.00 -43,990,000.00
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
(1) 公 允价 值
(a) 金 融工 具公 允价 值计 量 的方法
公允价值计量 结果所属 的 层次，由对公 允价值计 量 整体而言具有 重要意义 的 输入值所属的 最
低层次 决定 ：
第一 层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
(b) 持 续的 以公 允价 值计 量 的金融 工具
(i) 各 层次 金融 工具 公允 价 值
于2015 年12 月31 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 工具 中 属
于第一 层次 的余 额为 799,654,928.24 元， 属于 第二 层次的 余额 为 217,964,200.00 元 ，无 属于 第
三层次 的余 额(2014 年 12 月 31 日： 第一 层次957,576,145.14 元， 第二层 次 423,126,214.45 元，
无第三 层次)。
(ii) 公 允价 值所 属层 次间 的重大 变动
对于证 券交 易所 上市 的股 票和债 券， 若出 现重 大事 项停牌 、 交 易不 活跃(包 括 涨跌停 时的 交易
不活跃)等 情况 ， 本 基金 不 会于停 牌日 至交 易恢 复活 跃日期 间、 交易 不活 跃期 间将相 关股 票和 债券
的公允价值列 入第一层 次 ；并根据估值 调整中采 用 的不可观察输 入值对于 公 允价值的影 响程度，
确定相关股票 和债券公 允 价值应属第二 层次还是 第 三层次。对于 在证券交 易 所上市或挂 牌转让的
固定收 益品 种( 可转 换债 券 、资产 支持 证券 和私 募债 券除外)， 本基 金 于 2015 年 3 月 27 日 起改 为
采用中 证指 数有 限公 司根 据 《中 国证 券投 资基 金业 协 会估值 核算 工作 小组 关 于2015 年 1 季度 固定
收益品种的估 值处理标 准 》所独立提供 的估值结 果 确定公允价值( 附注 7.4.5.2) ，并将相 关债券
的公允 价值 从第 一层 次调 整至第 二层 次。
(iii) 第三 层次 公允 价值 余 额和本 期变 动金 额
无。
(c) 非 持续 的以 公允 价值 计 量的金 融工 具
于 2015 年12 月 31 日， 本 基金未 持有 非持 续的 以公 允价值 计量 的金 融资 产(2014 年 12 月 31泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
第 44 页 共 61 页
日：同)。
(d) 不 以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括应 收 款项和其他金 融负债 ， 其 账面价值与公 允
价值相 差很 小。
(2) 除 公允 价值 外， 截至 资 产负债 表日 本基 金无 需要 说明的 其他 重要 事项 。
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例
（%）
1 权益投 资 799,654,928.24 72.04
其中： 股票 799,654,928.24 72.04
2 固定收 益投 资 217,964,200.00 19.64
其中： 债券 217,964,200.00 19.64
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 2,500,123.75 0.23
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 82,096,401.91 7.40
7 其他各 项资 产 7,781,994.99 0.70
8 合计 1,109,997,648.89 100.00
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
8.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （ ％）
A
农、林 、牧 、渔 业 - -
B
采矿 业 - -
C
制造业 363,004,052.28 34.48
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供
应业
19,079,546.76 1.81 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
第 45 页 共 61 页
E
建筑业 - -
F
批发和 零售 业 154,830,954.13 14.71
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
82,510,217.67 7.84
J
金融业 - -
K
房地产 业 33,445,174.56 3.18
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 51,497,457.92 4.89
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 95,287,524.92 9.05
S
综合 - -
合计 799,654,928.24 75.96
8.2.2 报 告期 末按行 业分 类的沪 港通 投资股 票投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 沪港通 股票 。
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000802 北京文 化 1,926,329 65,264,026.52 6.20
2 000638 万方发 展 2,049,287 62,605,717.85 5.95
3 002462 嘉事堂 1,206,209 61,058,299.58 5.80
4 300048 合康变 频 2,594,686 54,981,396.34 5.22
5 300284 苏交科 2,375,344 51,497,457.92 4.89
6 300171 东富龙 1,481,349 44,410,843.02 4.22
7 002308 威创股 份 1,718,780 42,367,927.00 4.02
8 000733 振华科 技 1,381,875 34,546,875.00 3.28
9 600158 中体产 业 1,282,407 33,445,174.56 3.18
10 002670 华声股 份 881,895 32,303,813.85 3.07 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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11 300310 宜通世 纪 517,679 32,266,932.07 3.07
12 000917 电广传 媒 1,206,530 32,045,436.80 3.04
13 002433 太安堂 2,112,300 31,388,778.00 2.98
14 000411 英特集 团 1,172,130 31,166,936.70 2.96
15 002699 美盛文 化 587,544 30,023,498.40 2.85
16 300367 东方网 力 399,841 27,868,917.70 2.65
17 002675 东诚药 业 482,107 27,002,813.07 2.56
18 300181 佐力药 业 2,257,630 26,843,220.70 2.55
19 600556 慧球科 技 815,300 22,070,171.00 2.10
20 002072 凯瑞德 793,530 19,219,296.60 1.83
21 600283 钱江水 利 1,039,191 19,079,546.76 1.81
22 002421 达实智 能 830,952 18,197,848.80 1.73
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1
累 计买 入金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 300016 北陆药 业 290,748,517.55 18.77
2 000623 吉林敖 东 247,298,184.34 15.97
3 300431 暴风科 技 212,661,610.00 13.73
4 002462 嘉事堂 208,138,032.25 13.44
5 600037 歌华有 线 165,783,401.35 10.70
6 002298 中电鑫 龙 152,159,989.54 9.82
7 600446 金证股 份 150,762,362.07 9.73
8 000070 特发信 息 149,185,078.96 9.63
9 600050 中国联 通 146,754,585.50 9.48
10 000712 锦龙股 份 135,776,208.38 8.77
11 600637 东方明 珠 133,765,777.69 8.64
12 300104 乐视网 133,417,552.69 8.61
13 603883 老百姓 128,933,139.15 8.32
14 300251 光线传 媒 127,024,623.12 8.20
15 300059 东方财 富 120,530,907.39 7.78
16 600158 中体产 业 118,128,852.91 7.63
17 300005 探路者 111,205,685.67 7.18
18 300250 初灵信 息 109,491,104.10 7.07 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
第 47 页 共 61 页
19 600771 广誉远 99,882,203.09 6.45
20 000821 京山轻 机 92,869,845.98 6.00
21 000802 北京文 化 91,715,302.21 5.92
22 300380 安硕信 息 87,786,980.00 5.67
23 300171 东富龙 86,960,093.28 5.61
24 002180 艾派克 86,700,826.30 5.60
25 300452 山河药 辅 86,287,529.48 5.57
26 300253 卫宁软 件 86,231,992.81 5.57
27 600687 刚泰控 股 85,855,176.97 5.54
28 002405 四维图 新 85,494,714.00 5.52
29 000733 振华科 技 85,485,273.33 5.52
30 300352 北信源 84,433,437.25 5.45
31 600129 太极集 团 84,372,549.97 5.45
32 600594 益佰制 药 81,993,266.77 5.29
33 600767 运盛医 疗 79,813,860.83 5.15
34 000831 五矿稀 土 76,524,245.20 4.94
35 300332 天壕环 境 76,378,218.99 4.93
36 600196 复星医 药 74,588,068.49 4.82
37 600571 信雅达 71,362,143.88 4.61
38 000028 国药一 致 71,103,486.94 4.59
39 000516 国际医 学 70,577,042.59 4.56
40 000726 鲁泰A 69,865,498.37 4.51
41 600850 华东电 脑 69,553,282.44 4.49
42 300043 互动娱 乐 68,302,927.82 4.41
43 002594 比亚迪 66,935,698.15 4.32
44 300207 欣旺达 66,549,963.16 4.30
45 600570 恒生电 子 66,286,138.98 4.28
46 002727 一心堂 66,213,373.60 4.28
47 600259 广晟有 色 65,538,193.02 4.23
48 002653 海思科 64,519,569.17 4.17
49 600358 国旅联 合 63,985,064.59 4.13
50 600330 天通股 份 62,710,667.87 4.05
51 300254 仟源医 药 62,370,592.52 4.03
52 000917 电广传 媒 62,243,307.65 4.02
53 002229 鸿博股 份 62,238,456.02 4.02
54 300299 富春通 信 61,360,862.80 3.96 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
第 48 页 共 61 页
55 300224 正海磁 材 60,714,754.92 3.92
56 002747 埃斯顿 60,612,861.71 3.91
57 000638 万方发 展 60,600,129.98 3.91
58 002642 荣之联 60,451,291.59 3.90
59 002609 捷顺科 技 60,213,637.91 3.89
60 300284 苏交科 59,454,465.77 3.84
61 000651 格力电 器 59,339,157.45 3.83
62 000333 美的集 团 59,180,902.48 3.82
63 300336 新文化 57,148,998.05 3.69
64 002056 横店东 磁 56,676,622.92 3.66
65 600329 中新药 业 56,136,267.57 3.62
66 603456 九洲药 业 55,928,676.96 3.61
67 600764 中电广 通 54,223,579.13 3.50
68 601336 新华保 险 53,406,516.58 3.45
69 300231 银信科 技 53,250,089.72 3.44
70 000411 英特集 团 52,958,249.96 3.42
71 002117 东港股 份 52,617,642.54 3.40
72 002611 东方精 工 52,587,807.98 3.40
73 600640 号百控 股 52,473,114.62 3.39
74 300048 合康变 频 52,392,395.96 3.38
75 002446 盛路通 信 51,594,226.98 3.33
76 002236 大华股 份 50,738,421.50 3.28
77 000970 中科三 环 49,755,527.73 3.21
78 600366 宁波韵 升 49,478,056.75 3.19
79 300191 潜能恒 信 48,925,606.10 3.16
80 002139 拓邦股 份 48,450,847.05 3.13
81 002308 威创股 份 48,425,365.48 3.13
82 002410 广联达 48,325,569.05 3.12
83 300367 东方网 力 48,212,131.11 3.11
84 002268 卫士通 47,690,279.60 3.08
85 002230 科大讯 飞 47,240,666.10 3.05
86 300177 中海达 45,659,188.80 2.95
87 601166 兴业银 行 43,687,178.52 2.82
88 002488 金固股 份 42,687,224.55 2.76
89 000559 万向钱 潮 42,288,542.17 2.73
90 600449 宁夏建 材 42,130,934.96 2.72 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
第 49 页 共 61 页
91 300166 东方国 信 41,863,499.56 2.70
92 002670 华声股 份 41,367,286.79 2.67
93 002715 登云股 份 41,182,798.30 2.66
94 300273 和佳股 份 39,574,152.00 2.56
95 002407 多氟多 39,506,724.46 2.55
96 000732 泰禾集 团 39,123,577.27 2.53
97 000915 山大华 特 39,048,443.93 2.52
98 300451 创业软 件 37,425,648.28 2.42
99 002253 川大智 胜 36,392,792.28 2.35
100 300310 宜通世 纪 36,239,998.32 2.34
101 600566 济川药 业 35,599,811.40 2.30
102 600536 中国软 件 34,973,087.50 2.26
103 002103 广博股 份 34,775,924.99 2.25
104 600775 南京熊 猫 34,613,694.65 2.23
105 600485 信威集 团 34,580,522.80 2.23
106 000728 国元证 券 34,536,322.32 2.23
107 300422 博世科 34,461,659.57 2.22
108 002415 海康威 视 34,377,273.65 2.22
109 000418 小天 鹅 A 34,231,857.14 2.21
110 300385 雪浪环 境 34,082,168.00 2.20
111 002699 美盛文 化 33,966,041.60 2.19
112 300342 天银机 电 33,573,490.18 2.17
113 002433 太安堂 33,547,511.98 2.17
114 002170 芭田股 份 33,524,345.40 2.16
115 002331 皖通科 技 33,181,755.61 2.14
116 603000 人民网 33,154,128.00 2.14
117 002115 三维通 信 33,123,048.91 2.14
118 300190 维尔利 33,025,211.28 2.13
119 002081 金螳螂 32,815,852.89 2.12
120 600831 广电网 络 32,693,767.43 2.11
121 300063 天龙集 团 32,445,339.95 2.09
122 601777 力帆股 份 32,045,144.15 2.07
123 300263 隆华节 能 32,045,125.10 2.07
124 600428 中远航 运 31,853,563.10 2.06
125 002573 清新环 境 31,312,736.74 2.02
126 300142 沃森生 物 31,095,734.70 2.01 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
第 50 页 共 61 页
注：“买入金 额”（或 “ 买入股票成本 ”）、“ 卖 出金额”（或 “卖出股 票 收入”）均 按买卖成
交金额 （成 交单 价乘 以成 交数量 ）填 列， 不考 虑相 关交易 费用 。
8.4.2
累 计卖 出金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期 初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600446 金证股 份 504,637,795.96 32.58
2 300104 乐视网 345,052,346.67 22.28
3 300016 北陆药 业 332,756,702.18 21.48
4 300059 东方财 富 310,176,069.32 20.03
5 000623 吉林敖 东 299,524,673.01 19.34
6 002462 嘉事堂 177,826,270.88 11.48
7 000070 特发信 息 166,759,287.63 10.77
8 002298 中电鑫 龙 162,006,734.90 10.46
9 002439 启明星 辰 157,558,787.36 10.17
10 300431 暴风科 技 156,440,629.54 10.10
11 600037 歌华有 线 145,526,520.45 9.40
12 000712 锦龙股 份 141,865,351.57 9.16
13 300251 光线传 媒 135,992,465.87 8.78
14 600637 东方明 珠 133,563,853.28 8.62
15 600050 中国联 通 126,434,358.99 8.16
16 300213 佳讯飞 鸿 124,375,898.19 8.03
17 000831 五矿稀 土 119,283,874.93 7.70
18 300005 探路者 111,444,039.02 7.20
19 000821 京山轻 机 106,686,567.84 6.89
20 600129 太极集 团 99,898,092.74 6.45
21 600158 中体产 业 98,929,039.34 6.39
22 300191 潜能恒 信 97,139,553.67 6.27
23 600571 信雅达 95,712,571.41 6.18
24 603883 老百姓 94,771,164.59 6.12
25 000150 宜华健 康 94,232,766.76 6.08
26 600687 刚泰控 股 92,930,162.13 6.00
27 002405 四维图 新 90,145,699.19 5.82
28 600594 益佰制 药 86,811,762.60 5.60
29 600767 运盛医 疗 86,729,169.00 5.60
30 300250 初灵信 息 85,144,146.58 5.50
31 002229 鸿博股 份 84,379,117.80 5.45 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
第 51 页 共 61 页
32 300207 欣旺达 83,377,069.55 5.38
33 300253 卫宁软 件 77,409,556.66 5.00
34 300315 掌趣科 技 77,059,740.14 4.98
35 300299 富春通 信 76,896,722.75 4.96
36 300332 天壕环 境 75,891,278.80 4.90
37 601336 新华保 险 75,783,645.63 4.89
38 002268 卫士通 75,256,611.45 4.86
39 002594 比亚迪 74,941,087.16 4.84
40 300380 安硕信 息 73,132,172.42 4.72
41 000028 国药一 致 71,487,789.45 4.62
42 002653 海思科 70,604,458.47 4.56
43 002415 海康威 视 70,109,289.91 4.53
44 600358 国旅联 合 68,278,312.58 4.41
45 300224 正海磁 材 67,884,827.44 4.38
46 600196 复星医 药 67,635,896.19 4.37
47 000516 国际医 学 67,285,540.45 4.34
48 002236 大华股 份 67,046,360.10 4.33
49 000783 长江证 券 66,986,018.98 4.32
50 000651 格力电 器 66,713,609.86 4.31
51 002407 多氟多 65,657,780.29 4.24
52 600570 恒生电 子 65,220,670.91 4.21
53 603456 九洲药 业 64,917,148.18 4.19
54 002609 捷顺科 技 64,785,206.97 4.18
55 002117 东港股 份 64,020,444.07 4.13
56 600771 广誉远 63,899,944.55 4.13
57 300254 仟源医 药 62,545,560.59 4.04
58 002180 艾派克 62,056,773.07 4.01
59 600259 广晟有 色 61,135,358.51 3.95
60 300336 新文化 60,706,532.14 3.92
61 300043 互动娱 乐 60,373,255.35 3.90
62 002611 东方精 工 60,357,593.04 3.90
63 000333 美的集 团 58,668,067.02 3.79
64 600329 中新药 业 57,572,170.89 3.72
65 002727 一心堂 57,216,461.24 3.69
66 300212 易华录 55,911,211.37 3.61
67 002139 拓邦股 份 55,729,317.07 3.60
68 300288 朗玛信 息 55,615,683.81 3.59
69 600330 天通股 份 55,112,623.92 3.56 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
第 52 页 共 61 页
70 000970 中科三 环 54,780,718.89 3.54
71 002642 荣之联 54,735,404.41 3.53
72 000726 鲁泰A 53,943,045.27 3.48
73 300231 银信科 技 53,517,741.01 3.46
74 600366 宁波韵 升 52,511,574.79 3.39
75 300177 中海达 52,388,683.37 3.38
76 002056 横店东 磁 52,092,701.58 3.36
77 300171 东富龙 51,902,854.75 3.35
78 002410 广联达 50,097,782.59 3.23
79 300452 山河药 辅 48,066,114.92 3.10
80 300352 北信源 48,004,377.75 3.10
81 002488 金固股 份 47,198,851.90 3.05
82 300166 东方国 信 47,089,581.26 3.04
83 002230 科大讯 飞 45,865,868.56 2.96
84 600850 华东电 脑 45,710,921.09 2.95
85 300010 立思辰 44,914,020.18 2.90
86 002104 恒宝股 份 44,062,472.70 2.84
87 000802 北京文 化 43,728,052.70 2.82
88 002747 埃斯顿 43,577,931.56 2.81
89 601166 兴业银 行 43,214,044.22 2.79
90 000728 国元证 券 41,107,828.95 2.65
91 000559 万向钱 潮 41,032,342.81 2.65
92 000915 山大华 特 40,742,276.58 2.63
93 000732 泰禾集 团 40,300,092.54 2.60
94 603019 中科曙 光 39,561,088.67 2.55
95 300063 天龙集 团 39,490,170.11 2.55
96 600764 中电广 通 39,081,245.20 2.52
97 000733 振华科 技 38,966,796.92 2.52
98 600449 宁夏建 材 38,227,750.26 2.47
99 300273 和佳股 份 37,919,321.49 2.45
100 002573 清新环 境 37,108,893.81 2.40
101 000418 小天 鹅 A 37,033,860.15 2.39
102 300101 振芯科 技 36,652,355.42 2.37
103 600831 广电网 络 35,842,703.28 2.31
104 002115 三维通 信 35,827,541.99 2.31
105 002253 川大智 胜 34,912,064.21 2.25
106 002170 芭田股 份 34,883,208.09 2.25
107 600566 济川药 业 34,674,264.33 2.24 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
第 53 页 共 61 页
108 300113 顺网科 技 34,536,309.40 2.23
109 300138 晨光生 物 34,205,632.80 2.21
110 002103 广博股 份 33,961,166.17 2.19
111 002081 金螳螂 33,793,596.73 2.18
112 600640 号百控 股 33,284,279.88 2.15
113 300422 博世科 32,795,929.14 2.12
114 002446 盛路通 信 32,655,320.14 2.11
115 300383 光环新 网 32,652,731.79 2.11
116 300342 天银机 电 32,629,706.30 2.11
117 601777 力帆股 份 32,567,971.50 2.10
118 600485 信威集 团 32,436,909.02 2.09
119 002331 皖通科 技 32,350,703.67 2.09
120 300263 隆华节 能 32,330,047.88 2.09
121 300098 高新兴 32,145,040.40 2.08
122 000561 烽火电 子 32,074,383.77 2.07
123 600418 江淮汽 车 32,050,533.92 2.07
124 300142 沃森生 物 31,739,852.70 2.05
125 300310 宜通世 纪 31,463,919.79 2.03
126 603000 人民网 31,333,361.24 2.02
127 000524 岭南控 股 31,150,824.88 2.01
注： “ 买入 金额 ” （ 或 “ 买入 股票成 本” ） 、 “ 卖出 金额 ” （ 或 “ 卖出 股票 收入” ） 均 按 买卖成 交金 额 （成
交单价 乘以 成交 数量 ）填 列，不 考虑 相关 交易 费用 。
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 10,289,171,704.11
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 11,275,282,049.44
“买入金额” （或“买 入股 票成本” ） 、 “卖 出金额” （ 或“卖出股 票收入” ） 均按 买卖成交金 额（成
交单价 乘以 成交 数量 ）填 列，不 考虑 相关 交易 费用 。
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 106,243,200.00 10.09
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 111,721,000.00 10.61
其中： 政策 性金 融债 111,721,000.00 10.61
4 企业债 券 - - 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 217,964,200.00 20.70
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序 的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 019509 15 国债 09 560,000 56,123,200.00 5.33
2 140347 14 进出 47 500,000 51,660,000.00 4.91
3 019506 15 国债 06 500,000 50,120,000.00 4.76
4 150202 15 国开 02 500,000 50,060,000.00 4.76
5 018001 国开 1301 100,000 10,001,000.00 0.95
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大 小排 序 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
8.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序 的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
8.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末无 股指 期货持 仓和 损益 明细 。
8.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
在报告 期内 ，本 基金 未投 资于股 指期 货。 该策 略符 合基金 合同 的规 定。
8.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
8.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
在报告 期内 ，本 基金 未投 资于国 债期 货。 该策 略符 合基金 合同 的规 定。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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8.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末无 国债 期货持 仓和 损益 明细 。
8.11.3 本 期国 债期货 投资 评价
本报告 期本 基金 未投 资国 债期货 。
8.12 投 资组 合报告 附注
8.12.1
报告期内基金 投资的前 十 名证券的发行 主体未出 现 被监管部门立 案调查的 情 况，在报告编 制
日前一 年内 未受 到公 开谴 责、处 罚。
8.12.2
基金投 资的 前十 名股 票均 未超出 基金 合同 规定 的备 选股票 库。
8.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 2,286,724.31
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 5,291,092.18
5 应收申 购款 204,178.50
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 7,781,994.99
8.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
8.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 未存 在流 通受 限的 情况。
8.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于 四舍 五入 的原 因， 分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
49,456 12,551.79 77,685,620.43 12.51% 543,075,842.61 87.49%
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
333,458.34 0.0537%
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部
门负责 人 持 有本 开 放 式基 金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金
10~50
§10 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2003 年 4 月 25 日 ） 基金 份额 总额
1,021,690,071.80
本报告 期期 初基 金份 额总 额 1,341,558,347.42
本报告 期基 金总 申购 份额 860,428,881.72
减: 本报 告期 基金 总赎 回份 额 1,581,225,766.10
本报告 期基 金拆 分变 动份 额（份 额减 少以"-" 填列） -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 620,761,463.04
泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
报告期 内本 基金 没有 召开 份额持 有人 大会 。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
1. 本公 司 于2015 年4 月28 日发 布 《泰 达宏 利基 金 管理有 限公 司关 于变 更高 级管理 人员 的公
告》 ， 聘任 刘建 先生 为公 司 副总经 理。
2. 本公 司 于2015 年5 月16 日发 布 《泰 达宏 利基 金 管理有 限公 司关 于变 更高 级管理 人员 的公
告》 ， 刘青 山先 生因 个人 原 因辞去 公司 总经 理职 务 ， 由公司 副总 经理 傅国 庆先 生于5 月 15 日 起代
任总经 理职 务。
3. 本公 司 于2015 年8 月15 日发 布 《泰 达宏 利基 金 管理有 限公 司关 于变 更高 级管理 人员 的公
告》 ， 聘任 刘建 先生 为公 司 总经理 。
4. 本公 司 于2015 年12 月4 日发 布 《泰 达宏 利基 金 管理有 限公 司关 于变 更高 级管理 人 员 的公
告》 ， 聘任 王彦 杰先 生为 公 司副总 经理 。
5. 本报 告期 内， 交通 银行 股份有 限公 司 （ 以下 简称 “ 本行 ”） 因工 作需 要， 刘树军 先生 不再
担任本 行资 产托 管业 务中 心总裁 ， 任命 袁庆 伟女 士 为本行 资产 托管 业务 中心 总裁 。 袁 庆伟 女士 的
基金行 业高 级管 理人 员任 职资格 已在 中国 证券 投资 基金业 协会 备案 。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 无涉 及基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
本年度 本基 金无 投资 策略 的变化 。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本 年 度本 基金 未 更换 会计师 事 务所 ，本 年 度支 付给普 华 永道 中天 会 计师 事务所( 特殊 普 通合
伙)审 计费 用为10 万 元， 该审计 机构 对本 基金 提供 的审计 服务 的连 续年 限 为13 年。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期内 基金 管理 人、 托管人 的托 管业 务部 门及 其相关 高级 管理 人员 未受 到任何 稽查 或 处
罚。
泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
银河证券 1 4,643,445,990.94 21.53% 4,256,031.96 21.50% -
兴业证券 2 3,426,647,083.90 15.89% 3,125,691.36 15.79% -
东兴证券 1 3,340,776,465.78 15.49% 3,099,198.51 15.66% -
申万 宏源 2 2,763,880,978.88 12.82% 2,530,235.61 12.78% -
国泰君安 1 2,537,345,008.63 11.77% 2,321,720.72 11.73% -
国金证券 1 1,413,400,787.48 6.55% 1,312,616.25 6.63% -
民族证券 1 1,184,942,874.66 5.49% 1,088,291.45 5.50% -
中金公司 3 879,595,306.89 4.08% 800,784.00 4.05% -
湘财证券 2 564,671,530.15 2.62% 520,045.67 2.63% -
中投证券 1 334,551,994.94 1.55% 304,576.39 1.54% -
中信证券 2 279,690,810.75 1.30% 254,630.24 1.29% -
西南证券 1 195,504,920.55 0.91% 177,987.84 0.90% -
平安证券 1 - - - - -
高华证券 1 - - - - -
中泰证券 1 - - - - -
国联证券 1 - - - - -
海通证券 1 - - - - -
中银国际 1 - - - - -
华鑫证券 1 - - - - -
招商证券 1 - - - - -
(一) 2015 年本 基金 无交 易单元 变动 。
(二) 交易 单元 选择 的标 准和程 序
基金管 理人 负责 选择 代理 本基金 证券 买卖 的证 券经 营机构 ， 使 用其 席位 作为 基 金的专 用交 易单 元，
选择的 标准 是：
（1 ） 经营 规范 ，有 较完 备 的内控 制度 ；
（2 ） 具备 基金 运作 所需 的 高效、 安全 的通 讯条 件， 交易设 施符 合证 券交 易的 需要
（3 ） 能为 基金 管理 人提 供 高质量 的研 究咨 询服 务。 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
银河证券 - - - - - -
兴业证券 - - - - - -
东兴证券 - - - - - -
申万 宏源 38,935,393.00 16.53% 1,631,500,000.00 35.92% - -
国泰君安 132,644,506.80 56.32% 2,035,700,000.00 44.82% - -
国金证券 63,943,680.50 27.15% 774,300,000.00 17.05% - -
民族证券 - - - - - -
中金公司 - - - - - -
湘财证券 - - 30,000,000.00 0.66% - -
中投证券 - - - - - -
中信证券 - - 70,000,000.00 1.54% - -
西南证券 - - - - - -
平安证券 - - - - - -
高华证券 - - - - - -
中泰证券 - - - - - -
国联证券 - - - - - -
海通证券 - - - - - -
中银国际 - - - - - -
华鑫证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
11.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
《 泰达 宏利基 金管 理有限公 司关
于 基 金 经 理 恢 复 履 行 职 责 的 公
告》
《中国 证券 报》 、 《 上
海证券 报》 、 《 证券 时
报》及 公司 网站
2015 年 3 月 20 日
2
《 泰达 宏利基 金管 理有限公 司关
于变更 基金 经理 的公 告》
《中国 证券 报》 、 《 上
海证券 报》 、 《 证券 时
2015 年 4 月 4 日 泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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报》及 公司 网站
3
《 泰达 宏利基 金管 理有限公 司关
于变更 基金 经理 的公 告》
《中国 证券 报》 、 《 上
海证券 报》 、 《 证券 时
报》及 公司 网站
2015 年 5 月 18 日
4
《 泰达 宏利基 金管 理有限公 司关
于变更 基金 经理 的公 告》
《中国 证券 报》 、 《 上
海证券 报》 、 《 证券 时
报》及 公司 网站
2015 年 6 月 10 日
5
《 关于 泰达宏 利价 值优化型 成长
类 行业 基金、 周期 类行业基 金、
稳 定类 行业基 金变 更名称、 类型
以及修 订合 同部 分条 款的 公告》
《中国 证券 报》 、 《 上
海证券 报》 、 《 证券 时
报》及 公司 网站
2015 年 7 月 22 日
6
《 泰达 宏利基 金管 理有限公 司关
于变更 基金 经理 的公 告》
《中国 证券 报》 、 《 上
海证券 报》 、 《 证券 时
报》及 公司 网站
2015 年 8 月 12 日
§12 备查文 件目录
12.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 基金 募 集的文 件；
2 、基 金合 同；
3 、托 管协 议；
4 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
5 、基 金托 管人 业务 资格 批 件和营 业执 照；
6 、中 国证 监会 要求 的其 他 文件。
12.2 存 放地 点
基金管 理人 和基 金托 管人 的住所 。
12.3 查 阅方 式
基金投资者可在营业时间 免费查阅，或基金投资者 也可通过指定信息披露报 纸（ 《中国证券
报》 、 《 证券 时报 》 、 《 上海 证券报 》 ） 或登 陆本 基金 管 理人互 联网 网址 （http://www.mfcteda.com ）泰达宏利成长混合 2015 年年度 报告
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查阅。
投资者对本报 告书如有 疑 问，可咨询本 基金管理 人 泰达宏利基金 管理有限 公 司：客户服务 中
心电话 ：400-698-8888 （ 免长话 费） 或 010-66555662 。
泰达宏利基金管理有限公司
2016 年 3 月30 日
