鹏 华 医 药 科技 股 票 型 证券 投 资 基金2015 年
年度报告 摘要
2015 年12 月31 日
基金管 理人： 鹏华基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国农业银 行股份有限公司
送出日 期：2016 年3 月30 日
鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 2 页 共 36 页
§1 重要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2016 年 3 月 25 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
普华永 道中 天会 计师 事务 所 （ 特殊 普通 合伙 ） 注 册 会计师 对本 基金 出具 了 “ 标准无 保留 意见 ”
的审计 报告 。
本报告 期 自2015 年6 月2 日(基 金合 同生 效日) 起至 12 月 31 日 止。
鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 3 页 共 36 页
§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金简 称 鹏华医 药科 技
场内简 称 -
基金主 代码 001230
交易代 码 001230
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 6 月 2 日
基金管 理人 鹏华基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国农 业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 3,562,282,742.81 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 本 基 金为 股票 型基 金， 在有 效 控制 风险 前提 下， 精选
医 药 科技 行业 的优 质上 市公 司 ，力 求超 额收 益与 长期
资本增 值。
投资策 略 1、资 产配 置策 略
本基金 将通 过跟 踪考 量通 常的宏 观经 济变 量 （包 括 GDP
增长率 、CPI 走 势、M2 的 绝对水 平和 增长 率、 利率 水
平 与 走势 等） 以及 各项 国家 政 策（ 包括 财政 、货 币、
税 收 、汇 率政 策等 ）来 判断 经 济周 期目 前的 位置 以及
未 来 将发 展的 方向 ，在 此基 础 上对 各大 类资 产的 风险
和 预 期收 益率 进行 分析 评估 ， 制定 股票 、债 券、 现金
等大类 资产 之间 的配 置比 例、调 整原 则和 调整 范围 。
2、股 票投 资策 略
本 基 金通 过自 上而 下及 自下 而 上相 结合 的方 法挖 掘优
质的上 市公 司， 构建 股票 投资组 合。 核心 思路 在于 ： 1）
自 上 而下 地分 析行 业的 增长 前 景、 行业 结构 、商 业模
式、 竞争 要素 等分 析把 握 其投资 机会 ；2 ） 自下 而上 地
评 判 企业 的核 心竞 争力 、管 理 层、 治理 结构 等以 及其
所 提 供 的 产 品 和 服 务 是 否 契 合 未 来 行 业 增 长 的 大 趋
势 ， 对企 业基 本面 和估 值水 平 进行 综合 的研 判， 深度
挖掘优 质的 个股 。
（1） 医药 科技 行业 的定 义
本 基 金所 指的 医药 科技 行业 是 指研 发、 生产 、销 售医
药 科 技相 关产 品或 服务 的行 业 ，具 体包 括传 统医 药领
域 （ 化学 制药 行业 、中 药行 业 、生 物制 品行 业、 医药
商 业 行业 、医 疗器 械行 业、 健 康养 老行 业和 医疗 服务
行 业 等） 及新 兴医 药领 域（ 医 疗信 息化 、移 动医 疗、鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 4 页 共 36 页
医药电 商以 及相 关产 业） 。 除上述 行业 之外 ， 如 果某 些
细 分 行业 和公 司同 样符 合医 药 科技 的定 义， 本基 金也
会酌情 将其 纳入 医药 科技 的 投资 范围 。
未 来 如果 基金 管理 人认 为有 更 适当 的医 药科 技行 业划
分 标 准， 基金 管理 人有 权对 医 药科 技行 业和 股票 的界
定 方 法进 行变 更。 本基 金由 于 上述 原因 变更 医药 科技
股 票 界定 方法 不需 经基 金份 额 持有 人大 会通 过， 但应
及时告 知基 金托 管人 并公 告。
若 因 基金 管理 人界 定医 药科 技 行业 和股 票的 方法 调整
或 者 上市 公司 经营 发生 变化 等 原因 导致 本基 金持 有的
医药科 技行 业股 票的 比例 低于非 现金 基金 资产 的 80% ，
本基金 将在 三十 个交 易日 之内进 行调 整。
（2） 自上 而下 的行 业遴 选
本 基 金将 自上 而下 地进 行行 业 遴选 ，重 点关 注行 业增
长 前 景、 行业 利润 前景 和行 业 成功 要素 。 对 行业 增长
前 景 ，主 要分 析行 业的 外部 发 展环 境、 行业 的生 命周
期 以 及行 业波 动与 经济 周期 的 关系 等； 对行 业利 润前
景 ， 主要 分析 行业 结构 ，特 别 是业 内竞 争的 方式 、业
内 竞 争的 激烈 程度 、以 及业 内 厂商 的谈 判能 力等 。基
于 对 行业 结构 的分 析形 成对 业 内竞 争的 关键 成功 要素
的 判 断， 为预 测企 业经 营环 境 的变 化建 立起 扎实 的基
础。
（3） 自下 而上 的个 股选 择
本 基 金通 过定 性和 定量 相结 合 的方 法进 行自 下而 上的
个股选 择， 对企 业基 本面 和估值 水平 进行 综合 的研 判，
精选优 质个 股。
1）定 性分 析
本 基 金通 过以 下两 方面 标准 对 股票 的基 本面 进行 研究
分析并 筛选 出优 质的 上市 公 司：
一 方 面是 竞争 力分 析， 通过 对 公司 竞争 策略 和核 心竞
争 力 的分 析， 选择 具有 可持 续 竞争 优势 的上 市公 司或
未 来 具有 广阔 成长 空间 的公 司 。就 公司 竞争 策略 ，基
于 行 业分 析的 结果 判断 策略 的 有效 性、 策略 的实 施支
持 和 策略 的执 行成 果； 就核 心 竞争 力， 分析 公司 的现
有 核 心竞 争力 ，并 判断 公司 能 否利 用现 有的 资源 、能
力和定 位取 得可 持续 竞争 优势。
另 一 方面 是管 理层 分析 ，通 过 着重 考察 公司 的管 理层
以 及 管理 制度 ，选 择具 有良 好 治理 结构 、管 理水 平较
高的优 质公 司。
2）定 量分 析
本 基 金通 过对 上市 公司 定量 的 估值 分析 ，挖 掘优 质的
投资标 的。 通过 对估 值方 法的选 择和 估值 倍数 的比 较，
选 择 股价 相对 低估 的股 票。 就 估值 方法 而言 ，基 于行
业 的 特点 确定 对股 价最 有影 响 力的 关键 估值 方法 （包
括 PE 、PEG 、PB 、PS 、EV/EBITDA 等） ；就 估值 倍数 而鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 5 页 共 36 页
言 ， 通过 业内 比较 、历 史比 较 和增 长性 分析 ，确 定具
有上升 基础 的股 价水 平。
3、债 券投 资策 略
本 基 金债 券投 资将 采取 久期 策 略、 收益 率曲 线策 略、
骑 乘 策略 、息 差策 略、 个券 选 择策 略、 信用 策略 等积
极 投 资策 略， 自上 而下 地管 理 组合 的久 期， 灵活 地调
整 组 合的 券种 搭配 ，同 时精 选 个券 ，以 增强 组合 的持
有期收 益。
4、权 证投 资策 略
本 基 金通 过对 权证 标的 证券 基 本面 的研 究， 并结 合权
证 定 价模 型及 价值 挖掘 策略 、 价差 策略 、双 向权 证策
略等寻 求权 证的 合理 估值 水平， 追求 稳定 的当 期收 益。
5、中 小企 业私 募债 投资 策 略
中 小 企业 私募 债券 是在 中国 境 内以 非公 开方 式发 行和
转 让 ，约 定在 一定 期限 还本 付 息的 公司 债券 。由 于其
非 公 开性 及条 款可 协商 性， 普 遍具 有较 高收 益。 本基
金 将 深入 研究 发行 人资 信及 公 司运 营情 况， 合理 合规
合 格 地进 行中 小企 业私 募债 券 投资 。本 基金 在投 资过
程 中 密切 监控 债券 信用 等级 或 发行 人信 用等 级变 化情
况，尽 力规 避风 险， 并获 取超额 收益 。
6、股 指期 货投 资策 略
本 基 金将 根据 风险 管理 的原 则 ，以 套期 保值 为目 标，
选 择 流动 性好 、交 易活 跃的 股 指期 货合 约， 充分 考虑
股 指 期货 的风 险收 益特 征， 通 过多 头或 空头 的套 期保
值 策 略， 以改 善投 资组 合的 投 资效 果， 实现 股票 组合
的超额 收益 。
业绩比 较基 准 中 证 医 药 卫 生 指 数 收 益 率 ×80% ＋ 中 债 总 指 数 收 益 率
×20%
风险收 益特 征 本 基 金属 于股 票型 基金 ，其 预 期的 风险 和收 益高 于货
币 市 场基 金、 债券 基金 、混 合 型基 金， 属于 证券 投资
基金中 较高 预期 风险 、较 高预期 收益 的品 种。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 鹏华基 金管 理有 限公 司 中国农 业银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 张戈 林葛
联系电 话 0755-82825720 010-66060069
电子邮 箱 zhangge@phfund.com.cn tgxxpl@abchina.com
客户服 务电 话
4006788999 95599
传真 0755-82021126 010-68121816
鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 6 页 共 36 页
2.4 信 息披 露方式
登载基金年度报告正文的管理人互联网 网
址
http://www.phfund.com
基金年 度报 告备 置地 点 深圳市 福田 区福 华三 路 168 号深 圳国 际商 会中 心第
43 层 鹏华 基金 管理 有限 公 司
北京市 东城 区建 国门 内大 街 69 号中 国农 业银 行股
份有限 公司
§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标
2015 年 6 月 2 日(基 金合 同生效 日)-2015 年 12 月31 日
本期已 实现 收益 -1,331,372,867.95
本期利 润 -1,328,699,032.67
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.3595
本期基 金份 额净 值增 长率 -34.80%
3.1.2 期末 数据 和指 标 2015 年末
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.3555
期末基 金资 产净 值 2,323,266,482.75
期末基 金份 额净 值 0.652
注： （1）本期 已实现收 益 指基金本期 利息收入 、投 资收益、其 他收入（ 不含 公允价值变 动收益 ）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。
（2 ） 所述 基金 业绩 指标 不 包括持 有人 认购 或交 易基 金的各 项费 用 （例 如， 开 放式基 金的 申购 赎回
费、基 金转 换费 等） ，计 入 费用后 实际 收益 水平 要低 于所列 数字 。
（3 ） 表 中的 “期 末” 均 指 报告期 最后 一日 ， 即12 月31 日， 无论 该日 是否 为开 放日或 交易 所的 交
易日。
（4 ） 本基 金基 金合 同 于 2015 年 6 月 2 日生 效， 至 2015 年 12 月 31 日 未满 一 年， 故 2015 年的 数
据和指 标为 非完 整会 计年 度数据 。 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 7 页 共 36 页
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 28.09% 1.98% 17.21% 1.52% 10.88% 0.46%
过去六 个月 -14.55% 3.39% -4.73% 2.34% -9.82% 1.05%
自基金 合同
生效起 至今
-34.80% 3.46% -16.31% 2.41% -18.49% 1.05%
注：业 绩比 较基 准= 中证 医 药卫生 指数 收益 率*80%+ 中 债总指 数收 益率*20%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注： 1 、 本 基金 基金 合同 于2015 年 6 月 2 日生 效， 截 至本报 告期 末本 基金 基金 合同生 效未 满一 年 。
2、截 至建 仓期 结束 ，本 基 金的各 项投 资比 例已 达到 基金合 同中 规定 的各 项比 例。
鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 8 页 共 36 页
3.2.3 自 基金 合同生 效以 来基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比
较
注：1 、合 同生 效当 年按 照 实际存 续期 计算 ，不 按整 个自然 年度 进行 折算 。
3.3 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
本基金 基金 合同 于2015 年6 月2 日 生效 。截 止本 报告期 末， 本基 金未 进行 利润分 配。
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
鹏华基 金管 理有 限公 司成 立于 1998 年 12 月22 日 ， 业务 范围 包括 基金 募集 、 基金 销售 、 资
产管理及中国 证监会许 可 的其他业务。 截止本报 告 期末，公司股 东由国信 证 券股份有限 公司、意
大利欧 利盛 资本 资产 管理 股份公 司（Eurizon Capital SGR S.p.A. ） 、 深圳 市 北融信 投资 发展 有限
公司组 成， 公司 性质 为中 外合资 企业 。 公 司原 注册 资本 8,000 万 元人 民币 ， 后于 2001 年 9 月完鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 9 页 共 36 页
成增资 扩股 ，增 至 15,000 万元 人民 币。 截止 本报 告 期末， 公司 管理 88 只开 放 式基金 和 10 只社
保组合 ，经 过 17 年 投资 管 理基金 ，在 基 金 投资 、风 险控制 等方 面积 累了 丰富 经验。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
（助理 ）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
梁冬冬
本基金
基金经
理
2015 年 6
月2 日
- 7
梁冬冬 先生 ， 国籍 中国 ， 理 学硕士 ，
7 年 证券 从业 经 验。 历任江 海 证券
研 究 所医 药行 业 研究 员，浦 银 安盛
基 金 公司 研究 员 ，华 宝兴业 基 金公
司研究 员；2012 年 10 月 加盟鹏 华
基 金 管理 有限 公 司， 担任研 究 部资
深研究 员 ， 从 事行 业研 究工 作， 2014
年 9 月起担 任鹏 华医 疗保 健股票 基
金基金 经理 ，2015 年6 月 起兼任 鹏
华 医 药科 技股 票 基金 基金经 理 。梁
冬 冬 先生 具备 基 金从 业资格 。 本报
告 期 内 本 基 金 基 金 经 理 未 发 生 变
动。
注： 1. 任职 日期 和离 任日 期均指 公司 作出 决定 后正 式对外 公告 之日 ； 担 任新 成 立基金 基金 经理 的，
任职日 期为 基金 合同 生效 日。
2. 证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 关于 从业 人员 资格 管理办 法的 相关 规定 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
报告期内，本 基金管理 人 严格遵守《证 券投资基 金 法》等法律法 规、中国 证 监会的有关规 定
以及本基金基 金合同的 约 定，本着诚实 信用、勤 勉 尽责的原则管 理和运用 基 金资产，在 严格控制
风险的基础上 ，为基金 份 额持有人谋求 最大利益 。 本报告期内， 本基金运 作 合法合规， 不存在违
反基金 合同 和损 害基 金份 额持有 人利 益的 行为 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
根据中 国证 监会 《 证券 投 资基金 管理 公司 公平 交易 制 度指 导意 见》 ， 公 司制 定 了 《 鹏华 基金 管
理有限 公司 公平 交易 管理 规定》 ， 将公 司所 管理 的封 闭式基 金 、 开 放式 基金 、 社保组 合 、 特 定客 户
资产管理组合 等不同资 产 组合的授权、 研究分析 、 投资决策、交 易执行、 业 绩评估等投 资管理活
动均纳入公平 交易管理 ， 在业务流程和 岗位职责 中 制定公平交易 的控制规 则 和控制活动 ，建立对
公平交 易的 执行 、 监督 及 审核流 程 ， 严 禁在 不同 投 资组合 之间 进行 利益 输送 。 在 投资 研究 环节 ：1 、鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 10 页 共 36 页
公司使用唯一 的研究报 告 发布平台 “ 研 究报告管 理 平台 ”，确保 各投资组 合 在获得投资 信息、研
究 支 持 、 投 资 建议 和 实 施投 资 决 策 方 面 享有 公 平 的机 会 ；2 、 公 司 严格 按 照 《股 票 库 管 理 规 定》 、
《信用 产品 投资 管理 规定 》 ， 执行 股票 及信 用产 品出 入库及 日常 维护 工作 ， 确 保相关 证券 入库 以内
容严谨 、 观点 明确 的研 究 报告作 为依 据 ；3 、 在公 司 股票库 基础 上 ， 各 涉及 股 票投资 的资 产组 合根
据各自的投资 目标、投 资 风格、投资范 围和防范 关 联交易的原则 分别建立 资 产组合股票 库，基金
经理在 股票 库基 础上 根据 投资授 权以 及基 金合 同择 股方式 构建 具体 的投 资组 合；4 、 严格 执行 投 资
授权制度，明 确投资决 策 委员会、分管 投资副总 裁 、基金经理等 各主体的 职 责和权限划 分，合理
确定基 金经 理的 投资 权限 ， 超过 投资 权限 的操 作， 应严格 履行 审批 程序 。 在 交易执 行环 节：1、所
有公司管理的 资产组合 的 交易必须通过 集中交易 室 完成，集中交 易室负责 建 立和执行交 易分配制
度， 确保 各投 资组 合享 有 公平的 交易 执行 机会 ；2 、 针对交 易所 公开 竞价 交易 ， 集 中交 易室 应严 格
启用恒生交易 系统中的 公 平交易程序， 交易系统 则 自动启用公平 交易功能 ， 由系统按照 “未委托
数量” 的比例 对不同资 产 组合进行委托 量的公平 分 配；如果相关 基金经理 坚 持以不同的 价格进行
交易，且当前 市场价格 不 能同时满足多 个资产组 合 的指令价格要 求时，交 易 系统自动按 照 “价格
优先”原则进 行委托； 当 市场价格同时 满足多个 资 产组合的指 令 价格要求 时 ，则交易系 统自动按
照 “同 一指 令价 格下 的公 平交易 ” 模 式， 进 行公 平 委托和 交易 量分 配；3、 银 行间市 场交 易、 交易
所大宗交易等 非集中竞 价 交易需依据公 司《股票 投 资交易流程》 和《固定 收 益投资管理 流程》的
规定执行；银 行间市场 交 易、交易所大 宗交易等 以 公司名义进行 的交易， 各 投资组合经 理应在交
易前独立确定 各投资组 合 的交易价格和 数量，公 司 按照价格优先 、比例分 配 的原则对交 易结果进
行分配 ；4、 新股、 新债 申 购及非 公开 定向 增发 交易 需依据 公司 《新 股申 购流 程》 、 《 固定 收益 投资
管理流程》和 《非公开 定 向增发流程》 的规定执 行 ，对新股和新 债申购方 案 和分配过程 进行审核
和监控 。 在 交易 监控、 分 析与评 估环 节：1 、 为 加强 对日常 投资 交易 行为 的监 控和管 理， 杜绝 利益
输送、不公平 交易等违 规 交易行为，防 范日常交 易 风险，公司明 确了关注 类 交易的界定 及对应的
监控和评估措 施机制； 所 监控的交易包 括但不限 于 ：交易所公开 竞价交易 中 同日同向交 易的交易
时机和交易价 差、不同 投 资组合临近交 易日的同 向 交易和反向交 易的交易 时 机和交易价 差、关联
交易、 债券 交易 收益 率偏 离度、 成交 量和 成交 价格 异常、 银行 间债 券交 易对 手交易 等；2 、 将 公平
交易作为投资 组合业绩 归 因分析和交易 绩效评价 的 重要关注内容 ，发 现的 异 常情况由投 资监察员
进行分析；3 、监察稽 核部 分别于每季 度和每年 度编 写《公平交 易执行情 况检 查报告》 ，内 容包括
关注类 交易 监控 执行 情况 、 不同 投资 组合 的整 体收 益率差 异分 析和 同向 交易 价差分 析； 《公 平交 易
执行情 况检 查报 告》 需经 公司基 金经 理、 督察 长和 总经理 签署 。 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 11 页 共 36 页
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期内，本 基金管理 人 严格执行公平 交易制度 ， 确保不同投资 组合在研 究 、交易、分配 等
各环节得到公 平对待。 同 时，根据《证 券投资基 金 管理公司公平 交易制度 指 导意见》的 要求，公
司对所管理组 合的不同 时 间窗的同向交 易进行了 价 差专项分析， 未发现存 在 违反 公平交 易原则的
现象。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内， 本基 金未 发生 违法违 规且 对基 金财 产造 成损失 的异 常交 易行 为。
本报告期内基 金管理人 管 理的所有投资 组合参与 的 交易所公开竞 价同日反 向 交易成交较少 的
单边交 易量 超过 该证 券当 日成交 量 的5% 的交 易次 数 为 1 次 ， 主 要原 因在 于指 数成分 股交 易不 活跃
导致。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
各位持 有人 你们 好：15 年 的证券 市场 既有 上半 年的 大牛市 ， 也 有6 月以 来的 股灾暴 跌， 可以
说是波 澜壮 阔。 医药 科技 成立 于 6 月 份， 不幸 碰到 了市场 大跌 ，导 致净 值亏 损严重 ，在 这里 ， 我
就该基 金给 大家 带来 的损 失深表 歉意 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
报告期 内， 本基 金净 值增 长率为-34.80% ，同 期上 证 综指上 涨 9.41% ，深 证成 指上 涨 14.98% ，
沪深300 指 数上 涨5.58% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
新的一 年即 将开 始， 我将 在总结 15 年经 验教 训的 基 础上， 积极 布局 16 年， 希 望能够 为持 有
人继续提供稳 定的回报 。 展望全年，我 对行情并 不 悲观。首先， 从市场环 境 看，在经历 今年经济
结构大 幅调 整后 ， 明年 实 体经济 有望 逐步 稳定 ， 政 府也有 望出 台温 和刺 激政 策， 整体 情况 偏乐 观。
其次，货币政 策仍将维 持 相对宽松，政 策面上， 随 着反腐深入进 行以及各 项 准备就绪， 明年改革
逻辑有 望开 始兑 现 。 基 于 以上经 济环 境 ， 我 们认 为2016 年 股市 整体 偏暖 ， 指数 中枢缓 慢上 移 。 在
配置策略上我 们认为新 兴 产业是配置方 向，成长 股 仍将是市场关 注的重点 。 在选股方面 ，我们将
围绕以 下三 条主 线进 行 ： 首先是 国企 改革 。 明年 国 企改革 有望 加速 ， 相关 公 司盈利 将有 明显 改善 ，
值得积 极配 置 。 其 次 ， 互 联网医 疗 。 作 为互 联网+重 要的组 成部 分 ， 互 联网 医 疗将在 医药 行业 发挥
越来越大的作 用，产业 前 景一片光明， 将是本基 金 重点配置的版 块。最后 ， 科技创新。 包括基因
检测、细胞治 疗、蛋白 质 药物等等。总 体来说， 我 们对明年市场 行情偏乐 观 ，操作上也 将重点偏鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 12 页 共 36 页
向成长 股， 希望 能为 持有 人带来 好的 回报 。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
1 、有 关参 与估 值流 程各 方 及人员 的职 责分 工、 专业 胜任能 力和 相关 工作 经历 的描述
（1） 日常 估值 流程
基金的估值由 基金会计 负 责，基金会计 对公司所 管 理的基金以基 金为会计 核 算主体，独立 建
账、 独 立核 算， 保 证不 同 基金之 间在 名册 登记 、 账 户设置 、 资 金划 拨、 账 簿 记录等 方面 相互 独立 。
基金会计核算 独立于公 司 会计核算。基 金会计核 算 采用专用的财 务核算软 件 系统进行基 金核算及
帐务处理；每 日按时接 收 成交数据及权 益数据， 进 行基金估值。 基金会计 核 算采用基金 管理公司
与托管银行双 人同步独 立 核算、相互核 对的方式 ， 每日就基金的 会计核算 、 基金估值等 与托管银
行进行核对； 每日估值 结 果必须与托管 行核对一 致 后才能对外公 告。基金 会 计除设有专 职基金会
计核算岗外， 还设有基 金 会计复核岗位 ，负责基 金 会计核算的日 常事后复 核 工作，确保 基金净值
核算无 误。
配备的基金会 计具备会 计 资格和基金从 业资 格， 在 基金核算与估 值方面掌 握 了丰富的知识 和
经验, 熟悉 及了 解基 金估 值 法规、 政策 和方 法。
（2） 特殊 业务 估值 流程
根据中 国证 监会 公告[2008]38 号 《关 于进 一步 规范 证 券投资 基金 估值 业务 的指 导意见 》 的 相
关规定，本公 司成立停 牌 股票等没有市 价的投资 品 种估值小组， 成员由基 金 经理、行业 研究员、
监察稽 核部 、金 融工 程师 、登记 结算 部相 关人 员组 成。
2 、基 金经 理参 与或 决定 估 值的程 度
基金经 理不 参与 或决 定基 金日常 估值 。
基金经理参与 估值小组 对 停牌股票估值 的讨论， 发 表相关意见和 建议，与 估 值小组成员共 同
商定估 值原 则和 政策 。
3 、本公 司 参与 估值 流程 各 方之间 不存 在任 何重 大利 益冲突 。
4 、本 公司 现没 有进 行任 何 定价服 务的 签约 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
1 、 截 止本 报告 期末 ， 本基 金可供 分配 利润 为-1,266,224,801.91 元 ， 期 末基 金 份额净 值 0.652
元，不 符合 利润 分配 条件 ，本基 金本 期将 不进 行利 润分配 。
2 、本 基金 本报 告期 内未 进 行利润 分配 。 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 13 页 共 36 页
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
无。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
在托管本基金 的过程中 ， 本基金托管人 中国农业 银 行股份有限公 司严格遵 守 《证券投资基 金
法》相关法律 法规的规 定 以及基金合同 、托管协 议 的约定，对本 基金基金 管 理人 —鹏华 基金管理
有限公 司 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日基金 的投 资运 作， 进行 了认真 、 独 立的 会计
核算和必要的 投资监督 ， 认真履行了托 管人的义 务 ，没有从事任 何损害基 金 份额持有人 利益的行
为。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本托管人认为, 鹏华基 金 管理有限公司 在本基金 的 投资运作、基 金资产净 值 的计算、基金 份
额申购赎回价 格的计算 、 基金费用开支 及利润分 配 等问题上，不 存在损害 基 金份额持有 人利益的
行为；在报告 期内，严 格 遵守了《证券 投资基金 法 》等有关法律 法规，在 各 重要方面的 运作严格
按照基 金合 同的 规定 进行 。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本托管人认为 ，鹏华基 金 管理有限公司 的信息披 露 事务符合《证 券投资基 金 信息披露管理 办
法》及其他相 关法律法 规 的规定，基金 管理人所 编 制和披露的本 基金年度 报 告中的财务 指标、净
值表现、收益 分配情况 、 财务会计报告 、投资组 合 报告等信息真 实、准确 、 完整，未发 现有损害
基金持 有人 利益 的行 为。
§6 审计报 告
普华永 道中 天会 计师 事务 所 （ 特殊 普通 合伙 ） 注 册 会计师 对本 基金 出具 了 “ 标准无 保留 意见 ”
的审计 报告 。投 资者 可通 过年度 报告 正文 查看 审计 报告全 文。 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 14 页 共 36 页
§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 鹏华 医药 科技 股票型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2015 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2015 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款
368,268,259.08
结算备 付金
10,383,461.93
存出保 证金
4,999,581.41
交易性 金融 资产
1,918,875,423.69
其中： 股票 投资
1,918,875,423.69
基金投 资
-
债券投 资
-
资产支 持证 券投 资
-
贵金属 投资
-
衍生金 融资 产
-
买入返 售金 融资 产
-
应收证 券清 算款
33,813,092.50
应收利 息
51,857.60
应收股 利
-
应收申 购款
1,114,376.85
递延所 得税 资产
-
其他资 产
-
资产总 计
2,337,506,053.06
负债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
-
交易性 金融 负债
-
衍生金 融负 债
-
卖出回 购金 融资 产款
-
应付证 券清 算款
-
应付赎 回款
5,606,451.25
应付管 理人 报酬
2,901,340.76
应付托 管费
483,556.80 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 15 页 共 36 页
应付销 售服 务费
-
应付交 易费 用
4,965,621.30
应交税 费
-
应付利 息
-
应付利 润
-
递延所 得税 负债
-
其他负 债
282,600.20
负债合 计
14,239,570.31
所有者权益：
实收基 金
3,562,282,742.81
未分配 利润
-1,239,016,260.06
所有者 权益 合计
2,323,266,482.75
负债和 所有 者权 益总 计
2,337,506,053.06
注： (1) 报 告截 止日2015 年 12 月 31 日 ， 基 金份 额净 值 0.652 元 ， 基金 份额 总 额3,562,282,742.81
份。
(2) 本 基金 基金 合同 于2015 年6 月2 日生 效， 无上 年度末 数据 。
7.2 利 润表
会计主 体： 鹏华 医药 科技 股票型 证券 投资 基金
本报告 期： 2015 年6 月2 日( 基金 合同 生效 日)至2015 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2015 年 6 月 2 日(基金合同生效
日)至 2015 年 12 月 31 日
一、收入
-1,285,921,794.92
1.利息 收入
2,149,502.92
其中： 存款 利息 收入
2,149,502.92
债券利 息收 入
-
资产支 持证 券利 息收 入
-
买入返 售金 融资 产收 入
-
其他利 息收 入
-
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列）
-1,292,129,103.92
其中： 股票 投资 收益
-1,297,712,691.96
基金投 资收 益
-
债券投 资收 益
-
资产支 持证 券投 资收 益
-
贵金属 投资 收益
-
衍生工 具收 益
-
股利收 益
5,583,588.04
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以 “-” 号填 列）
2,673,835.28
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填列 ）
- 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 16 页 共 36 页
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号填列 ）
1,383,970.80
减： 二、费用
42,777,237.75
1．管 理人 报酬 7.4.8.2.1 20,525,760.83
2．托 管费 7.4.8.2.2 3,420,960.09
3．销 售服 务费
-
4．交 易费 用
18,552,137.97
5．利 息支 出
-
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
-
6．其 他费 用
278,378.86
三、利润总额 （亏损 总额 以“-”号填列）
-1,328,699,032.67
减：所 得税 费用
-
四、净利润（净亏损 以“- ”号填列）
-1,328,699,032.67
注：(1) 报 告实 际编 制期 间为 2015 年6 月2 日(基 金合同 生效 日） 至 2015 年 12 月 31 日。
(2) 本 基金 基金 合同 于2015 年6 月2 日生 效， 无上 年度可 比较 期间 及可 比较 数据。
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 鹏华 医药 科技 股票型 证券 投资 基金
本报告 期：2015 年6 月2 日(基 金合 同生 效日) 至 2015 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年6 月2 日(基金合同生效日)至 2015 年 12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ） 3,782,573,047.83
-
3,782,573,047.83
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
-
-1,328,699,032.67 -1,328,699,032.67
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “- ” 号 填列 ） -220,290,305.02 89,682,772.61 -130,607,532.41
其中：1. 基 金申 购款 446,224,003.63 -186,384,446.03 259,839,557.60
2. 基金 赎回 款 -666,514,308.65 276,067,218.64 -390,447,090.01
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
3,562,282,742.81 -1,239,016,260.06 2,323,266,482.75
注：(1) 报 告实 际编 制期 间为 2015 年6 月2 日(基 金合同 生效 日） 至 2015 年 12 月 31 日。
鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 17 页 共 36 页
(2) 本 基金 基金 合同 于2015 年6 月2 日生 效， 无上 年度可 比较 期间 及可 比较 数据。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 邓召 明______
_____ 高鹏_____
___ 郝 文高
__
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
鹏华医 药科 技股 票型 证券 投资基 金( 以下 简称 “本 基 金”) 经中 国证 券监 督管 理 委员会(以 下简
称 “中 国证 监会 ”) 证监 许 可[2015]579 号 《关 于准 予鹏华 医药 科技 股票 型证 券投资 基金 注册 的批
复》准予，由 鹏华基金 管 理有限公司依 照《中华 人 民共和国证券 投资基金 法 》 和《鹏华 医药科技
股票型证券投 资基金基 金 合同》负责公 开募集。 本 基金为契约型 开放式， 存 续期限不定 ，首次设
立募集 不包 括认 购资 金利 息共募 集人 民 币3,781,034,669.54 元， 业 经普 华永 道中天 会计 师事 务所
（特殊普通合 伙）普华 永 道中天验字(2015) 第 650 号验资报告予 以验证。 经 向中国证监会 备案，
《鹏华 医药 科技 股票 型证 券投资 基金 基金 合同 》 于2015 年6 月2 日 正式 生效 ， 基金合 同生 效日 的
基金份 额总 额为 3,782,573,047.83 份 基金 份额 ，其 中认购 资金 利息 折合 1,538,378.29 份 基金 份
额。本 基金 的基 金管 理人 为鹏华 基金 管理 有限 公司 ，基金 托管 人为 中国 农业 银行股 份有 限公 司。
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》和《鹏 华 医药科技股票 型证券投 资 基金基金合同 》
的有关规定， 本基金主 要 投资于具有良 好流动性 的 金融工具，包 括国内依 法 发行和上市 交易的股
票、债券、货 币市场工 具 、权证、资产 支持证券 以 及经中国证监 会批准的 允 许基金投资 的其他金
融工具 。 基 金的 投资 组合 比例为 ： 股 票资 产占 基金 的比例 为80% －95% ， 投 资 于医药 科技 行业 上市
公司发行的股 票占非现 金 基金资产的比 例不低 于 80% ；每个交易日 终在扣除 股 指期货合约需 缴纳
的交易保证金 后，基金 保 留 的现金以及 投资于到 期 日在一年以内 的政府债 券 的比例合计 不低于基
金资产净值 的 5%。本 基金 业绩比较基准 为：中证 医 药卫生指数收 益率×80% ＋ 中债总指数收 益率
×20% 。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基 本
准则》 、 各项 具体 会计 准则 及相关 规定(以 下合 称 “企 业会计 准则 ”)、 中国 证监 会颁布 的 《 证券 投
资基金 信息 披 露XBRL 模板第 3 号<年 度报 告和 半年 度 报告>》 、 中国 证券 投资 基 金业协 会( 以 下简 称
“中国 基金 业协 会 ”) 颁 布 的 《 证券 投资 基金 会计 核 算业务 指引 》 、 《鹏 华医 药 科技 股 票型 证券 投资
基金基 金合 同 》 和中 国证 监会、 中国 基金 业协 会允 许的基 金行 业实 务操 作的 有关规 定编 制。 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 18 页 共 36 页
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本基 金2015 年6 月2 日( 基金合 同生 效日 ） 至2015 年12 月31 日止 期间 财务 报表符 合企 业 会
计准则 的要 求， 真实、 完整 地反映 了本 基金2015 年12 月31 日的 财务 状况以 及2015 年6 月2 日(基
金合同 生效 日） 至2015 年 12 月31 日止 期间 的经 营成果 和基 金净 值变 动情 况等有 关信 息。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止 。本期 财务 报表 的实 际编 制期间 为 2015
年6 月2 日(基 金合 同生 效 日） 至 2015 年12 月 31 日。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金 以人 民币 为记 帐本 位币， 除有 特别 说明 外， 均以人 民币 元为 单位 表示 。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
（1） 金融 资产 的分 类
金融资产于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产、应收 款
项、可供出售 金融资产 及 持有至到期投 资。金融 资 产的分类取决 于本基金 对 金融资产的 持有意图
和持有 能力 。本 基金 目前 暂无金 融资 产分 类为 可供 出售金 融资 产及 持有 至到 期投资 。
本基金 目前 以交易目的 持有的 股票 投资 、 债券 投 资 、 资产 支持 证券 投资 和 衍生工 具( 主要 为
权证投 资) 分类 为以 公允 价 值计量 且其 变动 计入 当期 损益的 金融 资产 。 除 衍生 工 具所产 生的 金融 资
产在资产负债 表中以衍 生 金融资产列示 外，以公 允 价值计量且其 公允价值 变 动计入损益 的金融资
产在资 产负 债表 中以 交易 性金 融 资产 列示 。
本基金持有的 其他金融 资 产分类为应收 款项，包 括 银行存款、买 入返售金 融 资产和各类应 收
款项等 。应 收款 项是 指在 活跃市 场中 没有 报价 、回 收金额 固定 或可 确定 的非 衍生金 融资 产。
（2） 金融 负债 的分 类
金融负债于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融负债及其他 金
融负债。本基 金目前暂 无 金融负债分类 为以公允 价 值计量且其变 动计入当 期 损益的金融 负债。本
基金持 有的 其他 金融 负债 包括卖 出回 购金 融资 产款 和各类 应付 款项 等。
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
(1) 金 融资 产或 金融 负债 于 本基金 成为 金融 工具 合同 的一方 时， 于交 易日 按公 允 价值在 资产 负
债表内确认。 以公允价 值 计量且其变动 计入当期 损 益的金融资产 ，取得时 发 生的相关交 易费用计
入当期损益； 支付的价 款 中包含已宣告 但尚未发 放 的现金股利或 债券 或资 产 支持证券 起 息日或上鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 19 页 共 36 页
次除息日至购 买日止的 利 息，应当单独 确认为应 收 项目。应收款 项和其他 金 融负债的相 关交易费
用计入 初始 确认 金额 。
(2) 以 公允 价值 计量 且其 变 动计入 当期 损益 的金 融资 产按照 公允 价值 进行 后续 计量， 应收 款项
和其他 金融 负债 采用 实际 利率法 ，以 摊余 成本 进行 后续计 量。
(3) 以公允价值计量且其变 动计入当期损益的金融资 产的公允价值变动作为公 允价值变动损
益计入当期损 益；在资 产 持有期间所取 得的利息 或 现金股利以及 处置时产 生 的处置损益 计入当期
损益。
(4) 金 融资 产满 足下 列条 件 之一的 ， 予 以终 止确 认：(4.1) 收 取该 金融 资产 现金 流量的 合同 权
利终止；(4.2) 该 金融资 产已转移，且 本基金将 金 融资产所有权 上几乎所 有 的风险和报酬 转移给
转入方；或者(4.3) 该金 融资产已转移 ，虽然本 基 金既没有转移 也没有保 留 金融资产所有 权上几
乎所有 的风 险和 报酬 ，但 是放弃 了对 该金 融资 产控 制。
(5) 金 融资 产终 止确 认时 ， 其账面 价值 与收 到 的 对价 的差额 ，计 入当 期损 益。
(6) 当金融负债的现时义务 全部或部分已经解除时， 终止确认该金融负债或义 务已解除的部
分。终 止确 认部 分的 账面 价值与 支付 的对 价之 间的 差额， 计入 当期 损益 。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
本基金持有的 股票 投资 、 债券投资、资 产支持证 券 和衍生工具(主 要为权证 投 资)按如下原 则
确定公 允价 值并 进行 估值 ：
(1) 存 在活 跃市 场的 金融 工 具按其 估值 日的 市场 交易 价格确 定公 允价 值； 估值 日无交 易， 但最
近交易日后经 济环境未 发 生重大变化且 证券发行 机 构未发生影响 证券价格 的 重大事件的 ，按最近
交易日 的市 场交 易价 格确 定公允 价值 。
(2) 存 在活 跃市 场的 金融 工 具， 如 估值 日无 交易 且最 近交易 日后 经济 环境 发生 了重大 变化 ， 参
考类似 投资 品种 的现 行市 价及重 大变 化等 因素 ，调 整最近 交易 市价 以确 定公 允价值 。
(3) 当 金融 工具 不存 在活 跃 市场， 采用 市场 参与 者普 遍 认 同且 被以 往市 场实 际交 易价格 验证 具
有可靠性的估 值技术确 定 公允价值。估 值技术包 括 参考熟悉情况 并自愿交 易 的各方最近 进行的市
场交易中使用 的价格、 参 照实质上相同 的其他金 融 工具的当前公 允价值、 现 金流量折现 法和期权
定价模型等。 采用估值 技 术时，尽可能 最大程度 使 用市场参数， 减少使用 与 本基金特定 相关的参
数。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
本基金持有的 资产和承 担 的负债基本为 金融资产 和 金融负债。当 本基金 1) 具有抵销已确 认鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 20 页 共 36 页
金额的法定权 利且该种 法 定权利现在是 可执行的 ； 且 2) 交易 双方准备 按净 额结算时，金 融资产
与金融 负债 按抵 销后 的净 额在资 产负 债表 中列 示。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行基 金 份额所募集的 总金额在 扣 除损益平准金 分摊部分 后 的余额。由于 基
金份额拆分引 起的实收 基 金份额变动于 基金份额 拆 分日根据拆分 前的基金 份 额数及确定 的拆分比
例计算认列。 由于基金 份 额折算引起的 实收基金 份 额变动于基金 份额折算 日 根据折算前 的基金份
额数及确定的 折算比例 计 算认列。由于 申购和赎 回 引起的实收基 金变动分 别 于基金申购 确认日及
基金赎回确认 日认列。 上 述申购和赎回 分别包括 基 金转换所引起 的转入基 金 的实收基金 增加和转
出基金 的实 收基 金减 少。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金包 括已实现 平 准金和未实现 平准金。 已 实现平准金指 在申购或 赎 回基金份额时 ，
申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净值 比例计算 的 金额。未实 现平准金
指在申购或赎 回基金份 额 时，申购或赎 回款项中 包 含的按累计未 实现损益 占 基金净值比 例计算的
金额。损益平 准金于基 金 申购确认日或 基金赎回 确 认日认列，并 于期末全 额 转入未分配 利润/( 累
计亏损)。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
股票投资在持 有期间应 取 得的现金股利 扣除由上 市 公司代扣代缴 的个人所 得 税后的净额确 认
为投资收益。 债券投资 在 持有期间应取 得的按票 面 利率或者发行 价 计算的 利 息扣除在适 用情况下
由债券发行企 业代扣代 缴 的个人所得税 后的净额 确 认为利息收入 。 资产支 持 证券在持有 期间收到
的款项，根据 资产支持 证 券的预计收益 率区分属 于 资产支持证券 投资本金 部 分和投资收 益部分，
将本金 部分 冲减 资产 支持 证券投 资成 本， 并将 投资 收益部 分确 认为 利息 收入 。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 在持有期间的 公允价值 变 动确认为公允 价
值变动损益； 于处置时 ， 其处置价格与 初始确认 金 额之间的差额 确认为投 资 收益，其中 包括从公
允价值 变动 损益 结转 的公 允价值 累计 变动 额。
应收款项在持 有期间确 认 的利息收入按 实际利率 法 计算，实际利 率法与直 线 法差异较小的 则
按直线 法计 算。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
本基金的 管理 人报酬和 托 管费、销售服 务费 在费 用 涵盖期间按基 金合同约 定 的费率和计算 方
法逐日 确认 。 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 21 页 共 36 页
其他金融负债 在持有期 间 确认的利息支 出按实际 利 率法计算，实 际利率法 与 直线法差异较 小
的也可 按直 线法 计算 。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
(1) 在 符合 有关 基金 分红 条 件的前 提下 ， 本 基金 收益 每年最 多分 配6 次， 每次 基金收 益分 配比
例不低 于收 益分 配基 准日 可供分 配利 润 的20% ； 若 基 金合同 生效 不 满3 个 月则 可不进 行收 益分 配 ；
(2) 本 基金 收益 分配 方式 分 为两种 ： 现 金分 红与 红利 再投资 ， 投 资人 可选 择现 金红利 或将 现金
红利按除息日 份额净值 自 动转为基金份 额进行再 投 资；若投资人 不选择， 本 基金默认的 收益分配
方式是 现金 分红 ；
(3) 基 金收 益分 配后 每一 基 金份额 净值 不能 低于 面值 ， 即基金 收益 分配 基准 日的 基金份 额净 值
减去每 单位 基金 份额 收益 分配金 额后 不能 低于 面值 ；
(4) 本 基金 的每 份基 金份 额 享有同 等分 配权 ；
(5) 法 律法 规或 监管 机构 另 有规定 的从 其规 定。
7.4.4.12 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
根据本基金的 估值原则 和 中国证监会允 许的基金 行 业估值实务操 作，本基 金 确定以下类别 股
票投资 和债 券投 资的 公允 价值时 采用 的估 值方 法及 其关键 假设 如下 ：
（1） 对于 证券 交易 所上 市 的股票 和债 券 ， 若 出现 重 大事项 停牌 或交 易不 活跃 （包 括涨 跌停 时
的交易 不活 跃） 等情 况， 本基金 根据 中国 证监 会公 告[2008]38 号 《关 于进 一 步规范 证券 投资 基金
估值业 务的 指导 意见 》 ， 根 据具体 情况 采用 《 关 于发 布 中基协(AMAC) 基 金行 业股 票估值 指数 的通 知 》
提供的 指数 收益 法、 市盈 率法、 现金 流量 折现 法等 估值技 术进 行估 值。
（2）对于在锁定 期内的非 公开发行股票 ，根据中国 证 监会证监会 计字[2007]21 号《关于 证
券投资基金 执行<企业 会计 准则>估值业 务及份额 净值 计价有关事 项的通知 》之 附件《非公 开发行
有明确 锁定 期股 票的 公允 价值的 确定 方法 》 ， 若 在证 券交易 所挂 牌的 同一 股票 的市场 交易 收盘 价 低
于非公 开发 行股 票的 初始 投资成 本， 按估 值日 证券 交 易所挂 牌的 同一 股票 的市 场交易 收盘 价估 值；
若在证券交易 所挂牌的 同 一股票的市场 交易收盘 价 高于非公开发 行股票的 初 始投资成本 ，按锁定
期内已 经过 交易 天数 占锁 定期内 总交 易天 数的 比例 将两者 之间 差价 的一 部分 确认为 估值 增值 。
（3）在银行间同 业市场交 易的债券品种 ，根据中国 证监 会证监会 计字[2007]21 号《关于 证
券投资基金 执行<企业 会计 准则>估值业 务及份额 净值 计价有关事 项的通知 》采 用估值技术 确定公
允价值。本基 金持有的 银 行间同业市场 债券按现 金 流量折现法估 值，具体 估 值模型、参 数及结果
由中央 国债 登记 结算 有限 责任公 司独 立提 供。 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 22 页 共 36 页
（4） 本基 金根 据中 国证 券 投资基 金业 协会 《中 国证 券投资 基金 业协 会估 值核 算工作 小组 关于
2015 年1 季度 固定 收益 品 种的估 值处 理标 准》 （以 下 简称 “ 估值 处理 标准 ”） ， 对于交 易所 市场 上
市交易 或挂 牌转 让的 固定 收益品 种 （ 估值 处理 标准 另有规 定的 除外 ） ， 采用 第 三方估 值机 构提 供的
价格数 据进 行估 值。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金本报告 期根据中 国 证券投资基金 业协会《 中 国证券投资基 金业协会 估 值核算工作小 组
关于 2015 年 1 季度 固定 收 益品种 的估 值处 理标 准》 （ 以下简 称 “ 估值 处理 标准 ”）， 对于 交易 所
市场上 市交 易或 挂牌 转让 的固定 收益 品种 （估 值处 理标准 另有 规定 的除 外） ， 采用第 三方 估值 机构
提供的 价格 数据 进行 估值 。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 没有 发生 重大会 计差 错更 正。
7.4.6 税项
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号《关 于开放式证券投 资基金有 关税收问题的 通
知》 、 财税[2008]1 号《 关 于企业 所得 税若 干优 惠政 策的通 知》 、财 税[2012]85 号《 关于 实施 上市
公司股 息红 利差 别化 个人 所得税 政策 有关 问题 的通 知》 、 财税[2015]101 号 《 关于上 市公 司股 息 红
利差别 化个 人所 得税 政策 有关问 题的 通知 》 及 其他 相关财 税法 规和 实务 操作 ， 主要 税项 列示 如 下 ：
(1)
以发 行基 金方 式募 集 资金不 属于 营业 税征 收范 围， 不征 收营 业税 。 基 金 买卖股 票 、 债 券
的差价 收入 不予 征收 营业 税
(2)
对基 金从 证券 市场 中 取得的 收入 ， 包括 买卖 股 票、 债券 的差 价收 入 ， 股 权的股 息 、 红 利
收入， 债券 的利 息收 入及 其他 收 入， 暂不 征收 企业 所得税 。
(3) 对基金 取得的企业 债 券利息收入， 由发行债券 的企业在向基 金支付利息 时代扣代缴 20%
的个人 所得 税。 自 2013 年 1 月 1 日 起， 对基 金从 上市公 司取 得的 股息 红利 所得， 持股 期限 在 1
个月以 内( 含1 个月) 的， 其 股息红 利所 得全 额计 入应 纳税所 得额 ； 持 股期 限在1 个月以 上至1 年(含
1 年) 的， 暂减 按50% 计入 应纳税 所得 额； 持股 期限 超过 1 年的 ， 于 2015 年9 月 8 日前 暂减按 25%
计入应 纳税 所得 额，自 2015 年9 月8 日起 ， 暂 免征 收 个人所 得税 。 对 基金 持有 的 上市 公司 限售 股，
解禁后取得的 股息、红 利 收入，按照上 述规定计 算 纳税，持股时 间自解禁 日 起计算；解 禁前取得鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 23 页 共 36 页
的股息 、 红 利收 入继 续暂 减按 50% 计 入应 纳税 所得 额。 上 述所 得统 一适 用20% 的税率 计征 个人 所得
税。
(4)
基金 卖出 股票 按 0.1% 的税 率缴 纳股 票交 易印 花税， 买入 股票 不征 收股 票交易 印花 税 。
7.4.7 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
鹏华基 金管 理有 限公 司( “ 鹏华基 金公 司” ) 基金管 理人 、基 金销 售机 构、注 册登 记机 构
中国农 业银 行股 份有 限公 司( “中 国农 业银
行”)
基金托 管人 、基 金代 销机 构
国信证 券股 份有 限公 司（ “ 国信证 券” ） 基金管 理人 的股 东、 基金 代销机 构
意 大 利 欧 利 盛 资 本 资 产 管 理 股 份 公 司
（Eurizon Capital SGR S.p.A.)
基金管 理人 的股 东
深圳市 北融 信投 资发 展有 限公司 基金管 理人 的股 东
鹏华资 产管 理( 深圳) 有限 公司 基金管 理人 的子 公司
注：1 、本 报告 期存 在控 制 关系或 其他 重大 利害 关系 的关联 方没 有发 生变 化。
2、下 述关 联交 易均 在正 常 业务范 围内 按一 般商 业条 款订立 。
7.4.8 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
本基金 基金 合同 于2015 年6 月2 日 生效 ， 截 至本 报 告期末 不满 一年 ， 无 上年 度 可比期 间数 据。
7.4.8.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.8.1.1 股 票交 易
无。
7.4.8.1.2 债 券交 易
无 。
7.4.8.1.3 债 券回 购交易
无 。
7.4.8.1.4 权 证交 易
无 。
7.4.8.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
无。 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 24 页 共 36 页
7.4.8.2 关 联方 报酬
7.4.8.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 6 月2 日(基 金合 同生效 日) 至 2015 年12 月
31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 20,525,760.83
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 9,102,117.90
注：(1) 支付 基金管理 人鹏 华基金管理有 限公司的 管 理人报酬年费 率为 1.5% ， 逐日计提，按 月支
付。日 管理 费= 前一 日基 金 资产净 值×1.5% ÷当 年天 数。
(2) 根据《开 放式证券 投资 基金销售费用 管理规定》 ， 基金管理人依 据销售机 构 销售基金的 保有量
提取一定比例 的客户维 护 费，用以向基 金销售机 构 支付客户服务 及销售活 动 中产生的相 关费用，
客户维 护费 从基 金管 理费 中列支 。
7.4.8.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 6 月 2 日(基 金合 同生效 日) 至 2015 年12 月
31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 3,420,960.09
注： 支 付基 金托 管人 中国 农业 银 行的 托管 费年 费率 为 0.25% ， 逐日 计提 ， 按 月 支付。 日托 管费=前
一日基 金资 产净 值×0.25% ÷当年 天数 。
7.4.8.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
无 。
7.4.8.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.8.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
本基金本报告 期管理人 未 投资、持有本 基金。本 基 金合同生效日 起至本报 告 期末未满一年 ，
故无上 年度 可比 期间 数据 。
7.4.8.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
本基金 本报 告期 末除 基金 管理人 之外 的其 他关 联方 没有投 资及 持有 本基 金份 额。 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 25 页 共 36 页
7.4.8.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2015 年 6 月 2 日(基 金合 同生效 日) 至 2015 年 12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入
农业银行 368,268,259.08
2,033,067.75
7.4.8.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 本报 告期 未参 与关 联方承 销的 证券 。
7.4.9 期 末（ 2015 年12 月31 日 ） 本基 金持有 的流 通受 限证券
7.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
无 。
7.4.9.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
金额单 位： 人民 币元
股票代
码
股票名
称
停牌日 期
停牌原
因
期末
估值单
价
复牌日 期
复牌
开盘单
价
数量（ 股）
期末
成本总 额
期末估 值总 额 备注
600771 广誉远 2015 年11 月 17 日 重大事项 32.97 2016 年3 月9 日 28.78 6,180,835 258,302,605.97 203,782,129.95 -
300028 金亚科技 2015 年6 月10 日 重大事项 24.48
1,949,851 85,343,735.47 47,732,352.48 -
300326 凯利泰 2015 年9 月24 日 重大事项 27.92 2016 年1 月22 日 23.98 500,000 14,787,719.69 13,960,000.00 -
7.4.9.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.9.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
无 。
7.4.9.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
无 。
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 26 页 共 36 页
（%）
1 权益投 资 1,918,875,423.69 82.09
其中： 股票 1,918,875,423.69 82.09
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 378,651,721.01 16.20
7 其他各 项资 产 39,978,908.36 1.71
8 合计 2,337,506,053.06 100.00
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （ ％）
A
农、林 、牧 、渔 业 - -
B
采矿业 - -
C
制造业 1,519,242,453.50 65.39
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E
建筑业 - -
F
批发和 零售 业 161,486,782.61 6.95
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
- -
J
金融业 - -
K
房地产 业 20,490,000.00 0.88
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 217,656,187.58 9.37 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 27 页 共 36 页
R
文化、 体育 和娱 乐业 - -
S
综合 - -
合计 1,918,875,423.69 82.59
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前十 名 股票 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600771 广誉远 6,180,835 203,782,129.95 8.77
2 600085 同仁堂 3,899,967 173,977,527.87 7.49
3 300083 劲胜精 密 3,555,090 168,226,858.80 7.24
4 300347 泰格医 药 4,097,803 125,966,464.22 5.42
5 603998 方盛制 药 2,199,807 112,256,151.21 4.83
6 002390 信邦制 药 6,509,587 93,412,573.45 4.02
7 002370 亚太药 业 2,299,918 81,486,094.74 3.51
8 002737 葵花药 业 1,699,950 80,934,619.50 3.48
9 600479 千金药 业 3,799,765 79,681,072.05 3.43
10 600436 片仔癀 1,149,884 79,100,520.36 3.40
注：投资者欲 了解本报 告 期末基金投资 的所有股 票 明细，应阅读 登载于鹏 华 基金管理有 限公司网
站http://www.phfund.com 的年 度报 告正 文。
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1
累 计买 入金 额超出 期末 基金 资产净 值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期末 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600771 广誉远 328,544,870.73 14.14
2 002390 信邦制 药 246,175,755.48 10.60
3 300006 莱美药 业 174,585,128.06 7.51
4 300347 泰格医 药 167,853,104.48 7.22
5 002675 东诚药 业 155,846,892.07 6.71
6 300430 诚益通 155,519,860.30 6.69
7 002001 新 和 成 145,317,191.44 6.25
8 000516 国际医 学 138,969,521.51 5.98
9 300206 理邦仪 器 135,695,925.64 5.84
10 300244 迪安诊 断 126,742,057.80 5.46 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 28 页 共 36 页
11 300015 爱尔眼 科 123,745,945.74 5.33
12 600085 同仁堂 122,555,568.33 5.28
13 600713 南京医 药 119,062,881.65 5.12
14 002644 佛慈制 药 115,461,738.98 4.97
15 601989 中国重 工 113,750,657.96 4.90
16 603998 方盛制 药 111,919,881.67 4.82
17 300083 劲胜精 密 109,242,794.17 4.70
18 600739 辽宁成 大 102,545,894.38 4.41
19 603088 宁波精 达 102,037,302.62 4.39
20 002157 正邦科 技 101,776,518.66 4.38
21 000538 云南白 药 100,363,361.91 4.32
22 002737 葵花药 业 98,359,325.14 4.23
23 002693 双成药 业 97,021,277.51 4.18
24 600566 济川药 业 95,989,653.90 4.13
25 300219 鸿利光 电 95,814,583.44 4.12
26 300069 金利华 电 95,421,894.34 4.11
27 002758 华通医 药 95,005,567.13 4.09
28 601600 中国铝 业 94,113,061.11 4.05
29 000998 隆平高 科 91,918,959.48 3.96
30 300171 东富龙 87,831,360.42 3.78
31 300028 金亚科 技 85,343,735.47 3.67
32 300115 长盈精 密 84,364,869.54 3.63
33 600694 大商股 份 83,087,873.90 3.58
34 002370 亚太药 业 81,085,606.49 3.49
35 002707 众信旅 游 80,104,550.11 3.45
36 000661 长春高 新 79,054,781.57 3.40
37 600252 中恒集 团 78,957,407.57 3.40
38 300003 乐普医 疗 78,586,687.23 3.38
39 601106 中国一 重 76,363,558.71 3.29
40 300300 汉鼎股 份 76,208,327.55 3.28
41 002729 好利来 75,871,987.86 3.27
42 600436 片仔癀 74,795,971.75 3.22
43 300463 迈克生 物 73,788,510.10 3.18
44 600479 千金药 业 72,323,239.65 3.11
45 300319 麦捷科 技 71,800,758.88 3.09
46 600976 健民集 团 71,699,973.94 3.09 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 29 页 共 36 页
47 002303 美盈森 71,600,190.31 3.08
48 002576 通达动 力 71,495,710.00 3.08
49 603309 维力医 疗 70,871,004.44 3.05
50 000733 振华科 技 68,266,292.02 2.94
51 000638 万方发 展 67,769,673.60 2.92
52 300226 上海钢 联 67,087,818.35 2.89
53 000802 北京文 化 66,949,568.47 2.88
54 300181 佐力药 业 66,668,865.06 2.87
55 000078 海王生 物 64,796,913.79 2.79
56 002084 海鸥卫 浴 64,744,230.86 2.79
57 600865 百大集 团 63,251,132.48 2.72
58 300039 上海凯 宝 62,618,720.67 2.70
59 603019 中科曙 光 60,349,470.16 2.60
60 600201 生物股 份 58,930,673.64 2.54
61 000915 山大华 特 58,058,372.63 2.50
62 002634 棒杰股 份 56,387,043.31 2.43
63 300085 银之杰 56,305,111.00 2.42
64 603118 共进股 份 55,905,060.24 2.41
65 603008 喜临门 55,347,955.87 2.38
66 000919 金陵药 业 53,804,925.97 2.32
67 600016 民生银 行 53,451,735.45 2.30
68 600196 复星医 药 51,729,675.75 2.23
69 002275 桂林三 金 51,580,672.54 2.22
70 601336 新华保 险 50,127,884.01 2.16
71 300146 汤臣倍 健 47,913,730.00 2.06
72 002348 高乐股 份 47,691,096.03 2.05
注： 买入 金额 按买 入成 交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
8.4.2
累 计卖 出金 额超出 期末 基金 资产净 值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期末 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 300430 诚益通 130,975,495.43 5.64
2 300006 莱美药 业 116,112,799.40 5.00
3 002001 新 和 成 109,056,381.21 4.69
4 002157 正邦科 技 105,658,026.80 4.55 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 30 页 共 36 页
5 300206 理邦仪 器 102,429,530.72 4.41
6 002675 东诚药 业 93,353,420.16 4.02
7 002390 信邦制 药 85,055,483.42 3.66
8 000516 国际医 学 83,980,615.83 3.61
9 002758 华通医 药 83,709,147.28 3.60
10 300219 鸿利光 电 82,357,276.88 3.54
11 603088 宁波精 达 82,293,092.99 3.54
12 002576 通达动 力 79,323,162.05 3.41
13 600252 中恒集 团 76,011,622.50 3.27
14 002644 佛慈制 药 74,605,303.08 3.21
15 002693 双成药 业 72,864,381.36 3.14
16 600976 健民集 团 72,602,635.49 3.13
17 600694 大商股 份 72,558,483.62 3.12
18 300319 麦捷科 技 71,357,685.96 3.07
19 300244 迪安诊 断 71,054,053.70 3.06
20 600566 济川药 业 70,510,709.82 3.03
21 300069 金利华 电 67,347,428.98 2.90
22 600201 生物股 份 66,388,173.92 2.86
23 000661 长春高 新 64,549,190.03 2.78
24 601600 中国铝 业 62,238,071.55 2.68
25 300463 迈克生 物 61,223,251.32 2.64
26 300015 爱尔眼 科 60,413,475.89 2.60
27 300226 上海钢 联 60,181,301.12 2.59
28 300085 银之杰 59,764,142.54 2.57
29 002707 众信旅 游 59,151,705.90 2.55
30 000538 云南白 药 58,831,125.19 2.53
31 300115 长盈精 密 58,487,117.16 2.52
32 603309 维力医 疗 58,008,228.90 2.50
33 000802 北京文 化 56,910,115.35 2.45
34 600739 辽宁成 大 55,400,604.76 2.38
35 000998 隆平高 科 54,986,925.04 2.37
36 600713 南京医 药 54,264,532.66 2.34
37 603019 中科曙 光 52,742,384.00 2.27
38 600016 民生银 行 52,215,920.13 2.25
39 601989 中国重 工 51,798,554.76 2.23
40 300300 汉鼎股 份 51,499,429.02 2.22
41 300039 上海凯 宝 51,480,066.60 2.22
42 000733 振华科 技 50,359,563.22 2.17 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 31 页 共 36 页
43 600771 广誉远 50,336,561.00 2.17
44 000638 万方发 展 50,055,321.83 2.15
45 002729 好利来 48,415,050.40 2.08
46 601336 新华保 险 48,198,408.15 2.07
47 600196 复星医 药 46,660,989.73 2.01
注： 卖出 金额 按卖 出成 交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 8,326,634,820.64
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 5,112,720,540.27
注： 买 入股 票成 本、 卖出 股票收 入均 按买 卖成 交金 额 （成 交单 价乘 以成 交数 量） 填 列， 不 考虑 相
关交易 费用 。
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
无 。
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名债券 投资 明细
无 。
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大 小排 序的 前十 名 资产 支持 证券投 资明 细
无 。
8.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
无 。
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名权证 投资 明细
无 。
8.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
8.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本 基金 基金 合同 的投 资范围 尚未 包含 股指 期货 投资。
8.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 基金 合同 的投 资范 围尚未 包含 股指 期货 投资 。 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 32 页 共 36 页
8.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
8.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 基金 合同 的投 资范 围尚未 包含 国债 期货 投资 。
8.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基 金基 金合 同的 投 资范围 尚未 包含 国债 期货 投资。
8.11.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 基金 合同 的投 资范 围尚未 包含 国债 期货 投资 。
8.12 投 资组 合报告 附注
8.12.1
本基金投资的 前十名证 券 中本期没有发 行主体被 监 管部门立案调 查的、或 在 报告编制日前 一
年内受 到公 开谴 责、 处罚 的证券 。
8.12.2
本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选股 票库 。
8.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 4,999,581.41
2 应收证 券清 算款 33,813,092.50
3 应收股 利 -
4 应收利 息 51,857.60
5 应收申 购款 1,114,376.85
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 39,978,908.36
8.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
无 。
8.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公允
价值
占基金 资产 净值 比
例（% ）
流通受 限情 况说 明 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 33 页 共 36 页
1 600771 广誉远 203,782,129.95 8.77 临时停 牌
8.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，投 资组合 报告 中数 字分 项之 和与合 计项 之间 可能 存在 尾差。
§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
69,338 51,375.62 6,000,642.91 0.17% 3,556,282,099.90 99.83%
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
408,512.79 0.0115%
注：截至本报 告期末， 本 基金管理人从 业人员投 资 、持有本基金 符合相关 法 律法规、中 国证监会
规定及 相关 管理 制度 的规 定。
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
本公司高级管 理人员、 基 金投资和研究 部门负责 人 及本基金的基 金经理本 报 告期末未持有 本
基金份 额。
§10 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2015 年 6 月 2 日 ） 基金 份额 总 额
3,782,573,047.83
本报告 期期 初基 金份 额总 额 - 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 34 页 共 36 页
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 总申 购份 额 446,224,003.63
减: 基金 合同 生效 日起 至报 告期期 末基 金总 赎回 份额 666,514,308.65
基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末 基 金 拆 分 变 动 份 额 （ 份
额减少 以"-" 填列）
-
本报告 期期 末基 金份 额总 额 3,562,282,742.81
注： 总申 购份 额含 红利 再 投、转 换入 份额 ；总 赎回 份额含 转换 出份 额。
§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本基金 本报 告期 内无 基金 份额持 有人 大会 决议 。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
1 、报 告期 内基 金管 理人 的 重大人 事变 动：
报告期 内， 经公 司董 事会 审议通 过, 并经 中国 证券 监督管 理委 员会 证监 许可[2015]217 号文
核准, 公司 聘任 高永 杰先 生 担任公 司督 察长 ，任 职日 期自 2015 年2 月6 日起 。
报告期 内， 经公 司董 事会 审议通 过， 自 2015 年 9 月19 日起 ， 同 意聘 任苏 波 先生担 任公 司副
总经理 。
报告期 内， 公司 原副 总经 理胡湘 先生 因个 人职 业发 展原因 提出 辞职 ， 经 公司 董事会 审议 ， 同
意胡湘 先生 提出 的辞 职申 请，并 同意 其在 办理 完工 作交接 手续 后正 式离 任。 胡湘先 生 于 2015 年
10 月 17 日 正式 离任 。
报告期 内， 经公 司董 事会 审议通 过， 自 2015 年 10 月 17 日起 ，同 意聘 任邢 彪 先生担 任公 司
副总经 理。
上述事 项已 按有 关规 定向 中国证 券监 督管 理委 员会 及深圳 证监 局报 告， 并 按 有关规 定向 中 国
证券投 资基 金业 协会 备案 。
2 、报 告期 内基 金托 管人 的 重大人 事变 动：
无。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期无 涉及 对公 司运 营管理 及基 金运 作产 生重 大影响 的， 与本 基金 管理 人、基 金财 产 、
基金托 管业 务相 关的 诉讼 事项。
鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 35 页 共 36 页
11.4 基 金投 资策略 的改 变
本基金 本报 告期 基金 投资 策略未 改变 。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本基金 管理 人聘 请普 华永 道中天 会计 师事 务所 （ 特 殊普通 合伙 ） 为本 基金 审 计的会 计师 事务
所。本 年度 应支 付给 普华 永道中 天会 计师 事务 所（ 特殊普 通合 伙） 审计 费 用 100,000.00 元，该
审计机 构为 本基 金提 供审 计服务 的期 间为 本基 金基 金合同 生效 日(2015 年6 月2 日) 起到 本报 告 期
末，不 满1 年。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本基金 管理 人、 基 金托 管 人涉及 托管 业务 机构 及其 高级管 理人 员在 报告 期内 未受到 任何 稽 查
或处罚 。
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
中金公司 1
6,308,608,339.49 46.94% 5,661,656.62 46.79%
本报告期内
新增
中信证券 1
3,004,966,312.68 22.36% 2,706,786.90 22.37%
-
光大 证券 1
1,663,566,700.27 12.38% 1,489,926.78 12.31%
本报告期内
新增
华泰证券 1
1,092,192,887.86 8.13% 995,316.20 8.23%
本报告期内
新增
国金证券 1
908,362,312.90 6.76% 825,574.15 6.82%
-
申万宏源 1
327,798,692.25 2.44% 298,722.76 2.47%
本报告期内
新增
东方 证券 1
133,860,115.46 1.00% 121,987.83 1.01%
本报告期内
新增
海通 证券 1
- - - -
-
注：交 易单 元选 择的 标准 和程序
1、 基 金管 理人 负责 选择 代 理本基 金证 券买 卖的 证券 经营机 构， 使用 其交 易单 元作为 基金 的专 用交
易单元 ，选 择的 标准 是： 鹏华医药科技 2015 年年度报告 摘要
第 36 页 共 36 页
（1 ） 实力 雄厚 ，信 誉良 好 ，注册 资本 不少 于3 亿元 人民币 ；
（2 ） 财务 状况 良好 ，各 项 财务指 标显 示公 司经 营状 况稳定 ；
（3 ） 经营 行为 规范 ，最 近 二年未 发生 重大 违规 行为 而受到 中国 证监 会处 罚；
（4 ） 内部 管理 规范 、严 格 ，具备 健全 的内 控制 度， 并能满 足基 金运 作高 度保 密的要 求；
（5 ） 具备 基金 运作 所需 的 高效、 安全 的通 讯条 件， 交 易设施 符合 代理 本基 金进 行证券 交易 的需 要，
并能为 本基 金提 供全 面 的 信息服 务；
（6 ） 研究 实力 较强 ， 有固 定的研 究机 构和 专门 的研 究人员 ， 能及 时为 本基 金 提供高 质量 的咨 询服
务。
2、选 择交 易单 元的 程序 ：
我公司根据上 述标准， 选 定符合条件的 证券公司 作 为租用交易单 元的对象 。 我公司投研 部门定期
对所选定证券 公司的服 务 进行综合评比 ，评比内 容 包括：提供研 究报告质 量 、数量、及 时性及提
供研究服务主 动性和质 量 等情况，并依 据评比结 果 确定交易单元 交易的具 体 情况。我公 司在比较
了多家证券经 营机构的 财 务状况、经营 状况、研 究 水平后，向券 商租用交 易 单元作为基 金专用交
易单元 。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
本基金 本报 告期 内未 通过 券商交 易单 元进 行权 证交 易、债 券交 易及 债券 回购 交易。
鹏华基金管理有限公司
2016 年3 月30 日
