华 商 新趋 势 优选 灵 活配 置 混合 型 证券 投 资基 金
（ 原 华商 中证 500 指 数分 级 证券 投 资基 金 转型 ）
2015 年 年度 报告
2015 年12 月31 日
基金管 理人： 华商基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国工商银 行股份有限公司
送出日 期：2016 年3 月29 日 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 2 页 共 117 页
§1
重要提示及目录
1.1
重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2016 年 3 月 28 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 更新 。
本报告 中财 务资 料经 普华 永道中 天会 计师 事务 所 （ 特殊普 通合 伙） 审计 。
自 2015 年 5 月 14 日起 ， 华商中 证 500 指数 分级 证 券投资 基金 转型 为华 商新 趋势优 选灵 活配
置混合 型证 券投 资基 金。 原 华商中 证 500 指数 分级 证 券投资 基金 报告 期 自 2015 年 1 月 1 日至 2015
年 5 月 13 日 止， 华 商新 趋 势优选 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 报告 期 自 2015 年 5 月 14 日至 2015
年 12 月 31 日止 。
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 3 页 共 117 页
1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 6
2.1 基 金基 本情 况（ 转型 后） .......................................................................................................... 6
2.1 基 金基 本情 况（ 转型 前） .......................................................................................................... 6
2.2 基 金产 品说 明（ 转型 后） .......................................................................................................... 6
2.2 基 金产 品说 明（ 转型 前） .......................................................................................................... 7
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 7
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 8
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 8
§3 主要财务指标、基金净 值表现及利润分配情 况 ............................................................................... 8
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 8
3.2 基 金净 值表 现（ 转型 前） .......................................................................................................... 9
3.2 基 金净 值表 现（ 转型 后） ........................................................................................................ 11
3.3 过 去三 年基 金的 利润 分配情 况 ................................................................................................ 13
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 14
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 14
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 19
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 19
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 20
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 20
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ........................................................................ 21
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 21
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 22
4.9 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资 产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 22
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 22
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 22
5.2 托 管人 对报 告期 内 本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 22
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 23
§6 审计报告（转型前） ......................................................................................................................... 23
6.1 审 计报 告基 本信 息 .................................................................................................................... 23
6.2 审 计报 告的 基本 内容 ................................................................................................................ 23
§6 审计报告（转型后） ......................................................................................................................... 24
6.1 审计报 告基 本信 息 ........................................................................................................... 24
6.2 审 计报 告的 基本 内容 ................................................................................................................ 24
§7 年度财务报表（转型前 ） ................................................................................................................. 25
7.1 资 产负 债表 （转 型前 ） ............................................................................................................ 25
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 26
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 27
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 28
§7 年度财务报表（转型后 ） ................................................................................................................. 53 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 4 页 共 117 页
7.1 资 产负 债表 （转 型后 ） ............................................................................................................ 53
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 54
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 55
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 56
§8 投资组合报告（转型前 ） ................................................................................................................. 76
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 76
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 76
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 78
8.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 90
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 91
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 91
8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 91
8.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 91
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 91
8.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 92
8.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 92
8.12 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 92
§8 投资组合报告（转型 后） ............................................................................................................... 93
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 93
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 94
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细( 转型 后) .................. 94
8.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 95
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................. 100
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 .......................... 100
8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 .............. 100
8.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 .............. 100
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 .......................... 100
8.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 ................................................................ 100
8.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 ................................................................ 100
8.12 投资 组合 报告 附注 ................................................................................................................ 100
§9 基金份额持有人信息（ 转型前） ................................................................................................... 101
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 .............................................................................. 101
9.2 期 末上 市基 金前 十 名 持有人 .................................................................................................. 102
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................. 103
9.4 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 .............................. 103
§9 基金份额持有人信息（ 转型后） ................................................................................................... 103
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 .............................................................................. 103
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................. 103
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 .............................. 103
§ 10 开放式基金份额变动 ..................................................................................................................... 104
10.1 原华 商中 证 500 指 数 分级证 券投 资基 金（ 转型 前） ........................................................ 104
10.2 华商 新趋 势优 选灵 活 配置混 合型 证券 投资 基金 （转型 后） ............................................ 104
§ 11 重大事件揭示 ................................................................................................................................. 104
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 .................................................................................................... 104
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 .................................... 105 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 5 页 共 117 页
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 ........................................................ 105
11.4 基金 投资 策略 的改 变 ............................................................................................................ 105
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 ................................................................................ 105
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 ................................................ 105
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 （转 型 前） ...................................................... 106
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 （转 型 后） ....................................................... 106
11.8 其他 重大 事件 （转 型 前） .................................................................................................... 107
11.8 其他 重大 事件 （转 型 后） ..................................................................................................... 110
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................. 116
12.1 备查 文件 目录 ........................................................................................................................ 116
12.2 存放 地点 ................................................................................................................................ 116
12.3 查阅 方式 ................................................................................................................................ 117
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 6 页 共 117 页
§2
基金简介
2.1
基 金基 本情 况 （转 型后 ）
基金名 称 华商新 趋势 优选 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金
基金简 称 华商新 趋势 优选 混合
基金主 代码 166301
交易代 码 166301
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同 生 效日 2015 年5 月 14 日
基金管 理人 华商基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 49,708,725.89 份
基金合 同存 续期 不定期
2.1
基 金基 本情 况 （转 型前 ）
基金名 称 华商中 证500 指 数分 级证 券投资 基金
基金简 称 华商中 证500 指 数分 级（ 场内简 称： 华 商 500 ）
场内简 称 华商 500
基金主 代码 166301
交易代 码 166301
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2012 年9 月 6 日
基金管 理人 华商基 金管 理有 限公 司
基金托 管 人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 22,917,999.64 份
基金合 同存 续期 不定期
基金份 额上市 的 证券 交易 所 深圳证 券交 易所
上市日期 2012-09-25
注： 本基 金A 级（150110）、 B 级（150111）于 2015 年 5 月 12 日 终止 上市 。
2.2
基 金产 品说 明 （转 型后 ）
投资目 标 本基金将重点投资于社会及国家发展出现的具有重大
变化且 符合 产业 自身 发展 新趋势 以及 国家 “十 二五 ” 战
略规划 中的 新兴 产业 和行 业方向 ， 精 选质 地优 秀、 发 展
趋势良 好， 且具 备估 值优 势的上 市公 司， 追求 超过 业绩
比较基 准 的 投资 回报 及基 金资产 的长 期稳 定增 值。
投资策 略 本基金 坚持 “ 自上 而下” 、 “自 下而 上” 相结 合的 投 资视
角。 在实 际投 资过 程中 ， 一方面 根据 宏观 经济 数据 ， 积
极主动 调整 大类 资产 配置 比例 ； 另 一方 面 ， 秉 承优 选 “ 新
趋势”核心理念， “自下而 上”精选优质成长上市公 司
股票， 力求 实现 基金 资产 的长期 稳健 增值 。
业绩比 较基 准 沪深 300 指 数 收 益 率 × 65% ＋ 上 证 国 债 指 数 收 益 率华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 7 页 共 117 页
×35%
风险收 益特 征 本基金 是混 合型 证券 投资 基金， 预期 风险 和预 期收 益 高
于债券 型基 金和 货币 市场 基金， 但低 于股 票型 基金 ， 属
于证券投资基金中的中高预期风险和中高预期 收 益 产
品
2.2
基 金产 品说 明 （转 型前 ）
投资目 标 本基金 运用 完全 复制 的被 动型指 数化 投资 方法 ， 通 过 严
格的投 资纪 律约 束和 数量 化风险 手段 ， 力 争将 本基 金 的
净值增长率与标的指数之间的日均跟踪误差偏离度的
绝对值 控制 在 0.35% 以内 ，年跟 踪误 差控 制 在 4% 以 内，
获得与 标的 指数 收益 相似 的回报 。
投资策 略 本基金采用完全复制法，以中证 500 指数作为标的 指
数， 按 照成 份股 在指 数中 的 组成及 其基 准权 重构 建股 票
投资组 合， 通过 运用 深入 的 基本面 研究 及先 进的 数量 化
投资技 术， 严格 控制 与目 标指数 的偏 离风 险， 以拟 合、
跟踪标 的指 数的 收益 表现 ， 并根 据 标的 指数 的成 份股 及
其权重 的变 动而 进行 相应 调整， 获得 与标 的指 数收 益 相
似的回 报。
业绩比 较基 准 95%*中证 500 指数收益率+5%*商业银行人民币活期存
款利率
风险收 益特 征 本基金 是股 票型 证券 投资 基金， 其预 期收 益和 风险 水 平
高于其 它类 型的 基金 产品 ；同时 本基 金为 指数 型基 金，
紧密跟 踪中 证 500 指 数， 具 有和标 的指 数所 代表 的股 票
市场相 似的 风险 收益 特征 ， 属于证 券投 资基 金中 预期 风
险较高 、预 期收 益也 较高 的基金 产品 。
下属分 级基 金的 风险 收益 特征 华商中 证500A 类 份额 具有
低风险、收益相对稳定的
特征。
华商中 证500B 类份 额具 有
高 风 险 、 高 预 期 收 益 的 特
征。
注：华 商新 趋势 优选 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 由华商 中 证 500 指数 分级 证券投 资基 金通 过 基
金转型 而来 。
2.3
基 金管 理人 和基金 托管 人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 华商基 金管 理有 限公 司 中国工 商银 行股 份有 限
公司
信息披 露负 责
人
姓名 周亚红 蒋松云
联系电 话 010-58573600 010-66105799
电子邮 箱 zhouyh@hsfund.com custody@icbc.com.cn
客户服 务电话
4007008880 95588
传真 010-58573520 010-66105798
注册地 址 北京市 西城 区平 安里 西大 街 28 号 北京市 西城 区复 兴门 内华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 8 页 共 117 页
中海国 际中 心 19 层 大街 55 号
办公地 址 北京市 西城 区平 安里 西大 街 28 号
中海国 际中 心 19 层
北京市 西城 区复 兴门 内
大街 55 号
邮政编 码 100035 100140
法定代 表人 李晓安 姜建清
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 、证 券时 报、 上海证 券报
登载基 金年 度报 告正 文的 管理人 互联 网网 址 http://www.hsfund.com
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 及基 金托 管人 的办公 场所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所 普 华 永 道 中 天 会 计 师 事 务 所( 特殊
普通合 伙)
上 海 市 浦 东 新 区 陆 家 嘴 环 路 1318
号星展 银行 大 厦6 楼
注册登 记机 构 华商基 金管 理有 限公 司 北京市 西城 区平 安里 西大 街28 号中
海国际 中 心19 层
§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据
和指标
2015 年1 月1 日-2015 年12 月 31
日
2014 年 2013 年 转型前 （2015 年
1 月 1 日- 2015
年5 月13 日）
转型后 （2015 年
5 月 14 日- 2015
年 12 月 31 日）
本期已 实现 收益 7,034,011.02 -2,589,557.96 7,030,042.43 11,793,615.93
本期利 润 22,192,837.87 -16,346,388.72 5,823,342.18 11,998,153.80
加权平 均基 金份
额本期 利润
0.6306 -0.3080 0.2384 0.2117
本期加 权平 均净
值利润 率
38.32% -14.25% 18.95% 19.56%
本期基 金份 额净
值增长 率
59.84% 133.70% 25.85% 10.11%
3.1.2 期末数据
和指标
2015 年末 2014 年末 2013 年末
期末可 供分 配利
润
17,307,466.39 57,663,920.26 25,966,780.96 5,589,747.40 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 9 页 共 117 页
期末可 供分 配基
金份额 利润
0.7552 1.1600 0.4124 0.1218
期末基 金资 产净
值
51,719,436.98 116,184,055.81 88,934,584.43 51,497,454.23
期末基 金份 额净
值
2.257 2.337 1.412 1.122
3.1.3 累计期末
指标
2015 年末 2014 年末 2013 年末
基金份 额累 计净
值增长 率
125.70% 3.54% 41.20% 12.20%
注：1.上述基 金业绩指 标 不包括持有人 认购或交 易 基金的各项费 用，计入 费 用后实际收 益水平要
低于所 列数 字。
2.本期已实现 收益指基 金 本期利息收入 、投资收 益 、其他收入（ 不含公允 价 值变动收益） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
3.对期末可供 分配利润 ， 采用期末资产 负债表中 未 分配利润与未 分配利润 中 已实现部 分余 额
的孰低 数。
3.2 基 金净 值表现 （转 型前）
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
注： 本 基金 合同 生效 日为2012 年9 月6 日 ， 本 基金2015 年5 月14 日起 转型 为 华商新 趋势 优选 灵
活配置 混合 型证 券投 资基 金。
转型前
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 年 59.84% 1.58% 61.77% 1.57% -1.93% 0.01%
自基金 合
同生效 起
至今
125.70% 1.36% 161.70% 1.39% -36.00% -0.03% 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 10 页 共 117 页
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注： ① 本基 金合 同生 效日 为 2012 年9 月6 日 ， 本 基 金 2015 年5 月14 日 起转 型为华 商新 趋势 优选
灵活配 置混 合型 证券 投资 基金。
②根据 《华 商中 证 500 指 数分级 股票 型 基 金基 金合 同》的 规定 ，本 基金 主要 投资于 具有 良好 流 动
性的金 融工 具， 包 括中 证 500 指 数的 成份 股、 备 选成 份股、 新 股 （含 首次 公开 发 行和增 发） 、 债券、
货币市场工具 、权证、 资 产支持证券以 及法律法 规 或中国证监会 允许基金 投 资的其他金 融工具。
本基金 的投 资组 合比 例为 ：投资 股票 组合 的比 例占 基金资 产 的 85%-95% ， 其 中投资 于中 证 500 指
数的成份股及 其备选成 份 股的投资比例 不 低于股 票 资产的 90% ，权证投 资占 基金资产净值 的比例
为 0%-3% ， 现金 或者 到期 日在一 年以 内的 政府 债券 不低于 基金 资产 净值 的 5%，其他 金融 工具 的投
资比例 符合 法律 规则 和 监 管机构 的规 定。 根据 基金 合同的 规定 ，自 基金 合同 生效之 日 起 6 个月内
基金各项资产 配置比例 需 符合基金合同 要求。本 基 金在建仓期结 束时，各 项 资产配置比 例符合基
金合同 有关 投资 比例 的约 定。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 11 页 共 117 页
3.2.3 过 去五 年基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
注： 本基 金合 同生 效日 为 2012 年9 月6 日 ， 合同 生效 当年按 实际 存续 期计 算 ， 不按整 个自 然年 度
进行折 算。
3.2 基 金净 值表现 （转 型后）
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
转型后
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个
月
29.40% 1.67% 11.38% 1.09% 18.02% 0.58%
过去六 个
月
3.64% 2.58% -9.17% 1.74% 12.81% 0.84%
自基金 合
同生效 起
至今
4.66% 2.67% -11.55% 1.81% 16.21% 0.86%
注： ① 本基 金合 同生 效日 为 2012 年9 月6 日 ， 本 基 金 2015 年5 月14 日 起转 型为华 商新 趋势 优选
灵活配 置混 合型 证券 投资 基金。
② 本基 金业 绩比 较基 准为： 沪 深 300 指数 收益 率*65%+ 上 证国 债指 数收 益 率*35% 。
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 12 页 共 117 页
3.2.2 自 基金 转型以 来基 金份额 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
注： ① 本基 金合 同生 效日 为 2012 年9 月6 日 ， 本 基 金 2015 年5 月14 日 起转 型为华 商新 趋势 优选
灵活配 置混 合型 证券 投资 基金。
②根据 基金 管理 人 于2014 年12 月18 日收 到的 中国 证监会 《关 于准 予华 商中 证500 指数 分级 证券
投资基 金变 更注 册的 批复 》 （证监 许可 ［2014 ］1378 号）及 基金 管理 人于 2015 年 4 月 30 日发布
的 《华 商中 证500 指 数分 级证券 投资 基金 基金 份额 持有人 大会 表决 结果 暨决 议生效 的公 告》 、2015
年5 月14 日发 布的 《 华商 中证 500 指 数分 级证 券投 资 基金 基金 份额 折算 结果 暨转型 后华 商新 趋 势
优选灵 活配 置混 合型 证 券 投资基 金基 金合 同等 法律 文件生 效的 公告 》 ， 自 2015 年 5 月 14 日 起 《 华
商中 证 500 指数 分级 证券 投资基 金基 金合 同》 失效 且《华 商新 趋势 优选 灵活 配置混 合型 证券 投 资
基金基 金合 同》 生效 。华 商中 证 500 指数 分级 证券 投资基 金的 基金 类别 变更 为混合 型， 其投 资 目
标、理念、范 围和策略 调 整，同时更名 为 “华商 新 趋势优选灵活 配置混合 型 证券投资基 金 ”。修
订后的 《华 商新 趋势 优选 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金基 金合 同》 自 2015 年 5 月 14 日 生效 ，截
止报告 期末 ，本 基金 合同 生效未 满一 年。
③根据《华商 新趋势优 选 灵活配置混合 型证券投 资 基金基金合同 》的规定 ， 本基金主要 投资于国
内依法 发行 上市 的股 票 （ 含中小 板 、 创 业板 及其 他 经中国 证监 会核 准上 市的 股票） 、 债券 （ 含中 小华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 13 页 共 117 页
企业私 募债 券） 、 货币 市场 工具、 银行 存款、 权证 、 资产支 持证 券、 股指 期货 及法律 法规 或中 国证
监会允许基金 投资的其 他 金融工具，但 须符合中 国 证监会的相关 规定。本 基 金股票资产 的投资比
例为0-95% ，其 中投 资于 新趋势 方向 的上 市公 司股 票不低 于非 现金 基金 资产 的 80% ，债 券、 权证 、
银行存款、货 币市场工 具 和资产支持证 券及法律 法 规或中国证监 会允许基 金 投资的其他 金融工 具
占基金 资产 的 5% —100% ， 其中权 证占 基金 资产 净值 的 0—3%， 每个 交易 日日 终在扣 除股 指期 货合
约需缴纳的交 易保证金 后 ，保持现金或 者到期日 在 一年以内的政 府债券的 比 例合计不低 于基金资
产净值 的 5% ， 本基 金参与 股指期 货交 易， 应符 合法 律法规 规定 和基 金合 同约 定的投 资限 制并 遵 守
相关期 货交 易所 的业 务规 则。根 据基 金合 同的 规定 ，自基 金合 同生 效之 日 起 6 个月 内基 金各 项资
产配置 比例 需符 合基 金合 同要求 。
3.2.3 自 基金 转型以 来基 金每年 净值 增长率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较
注：本 基金 合同 生效 日 为 2015 年 5 月 14 日 ，合 同 生效当 年按 实际 存续 期计 算，不 按整 个自 然年
度进行 折算 。
3.3 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
本基金 过去 三年 均 未 进行 利润分 配。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 14 页 共 117 页
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
华商基金 管理有限 公司 由华龙证券股 份有限公 司 、中国华电集 团财务有 限 公司、济钢集 团
有限公 司共 同发 起设 立 ， 经中国 证监 会证 监基 金字 【2005 】160 号文 批准 设 立，于 2005 年 12 月
20 日 成立 ，注 册资 本金 为1 亿元 人民 币。 公司 注册 地北京 。
截至 2015 年12 月 31 日 ， 本公 司旗 下共 管理 三十 一只基 金产 品， 分别 为华 商领先 企业 混合
型开放 式证 券投 资基 金、 华商盛 世成 长混 合型 证券 投资基 金、 华商 收益 增强 债券型 证券 投资 基金 、
华商动态阿尔 法灵活配 置 混合型证券投 资基金、 华 商产业升级混 合型证券 投 资基金、华 商稳健双
利债券型证券 投资基金 、 华商策略精选 灵活配置 混 合型证券投资 基金、华 商 稳定增利债 券型证券
投资基金、华 商价值精 选 混合型证券投 资基金 、 华 商主题精选混 合型证券 投 资基金、华 商新趋势
优选灵活配置 混合型证 券 投资基金、华 商现金增 利 货币市场基金 、华商价 值 共享灵活配 置混合型
发起式证券投 资基金、 华 商大盘量化精 选灵活配 置 混合型证券投 资基金、 华 商红利优选 灵活配置
混合型证券投 资基金、 华 商优势行业灵 活配置混 合 型证券投资基 金、华商 双 债丰利债券 型证券投
资基金、华商 创新成长 灵 活配置混合型 发起式证 券 投资基金、华 商新量化 灵 活配置混合 型证券投
资基金、华商 新锐产业 灵 活配置混合型 证券投资 基 金、华商未来 主题混合 型 证券投资基 金、华商
稳固添利债券 型证券投 资 基金、华商健 康生活灵 活 配置 混合型证 券投资基 金 、华商量化 进取灵活
配置混合型证 券投资基 金 、华商双翼平 衡混合型 证 券投资基金、 华商新常 态 灵活配置混 合型证券
投资基金、华 商双驱优 选 灵活配置混合 型证券投 资 基金、华商新 动力灵活 配 置混合型证 券投资基
金、华商信用 增强债券 型 证券投资基金 、华商智 能 生活灵活配置 混合型证 券 投资基金、 华商乐享
互联灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介（ 转型前 ）
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
费鹏 基金经
理 ， 量 化
投 资 部 总
经理
2014 年 6 月
10 日
2015 年 5 月 13 日 9 男， 房 地产 金
融学博 士， 具
有 基 金 从 业
资格。2003
年 11 月至
2004 年8 月，
就 职 于 中 国
国 际 金 融 有华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 15 页 共 117 页
限公司 ， 任 研
究 部 经 理 ；
2007 年 5 月
至 2009 年 3
月， 就 职于 美
国 W&L Asset
Management,
Inc ， 任资 本
市 场 策 略 部
分析师 ； 2009
年 5 月至
2011 年7 月，
就 职 于 中 国
对 外 经 济 贸
易 信 托 有 限
公司， 任证 券
投 资 部 总 经
理； 2011 年8
月， 加 入华 商
基 金 管 理 有
限公司 ， 2011
年 9 月起 至
2013 年8 月5
日 担 任 华 商
动 态 阿 尔 法
灵 活 配 置 混
合 型 证 券 投
资 基 金 基 金
经 理 助 理 。
2013 年4 月9
日至 2015 年
11 月 5 日担
任 华 商 大 盘
量 化 精 选 灵
活 配 置 混 合
型 证 券 投 资
基 金 基 金 经
理,2014 年6
月 5 日至
2015 年11 月
5 日 担 任 华
商 新 量 化 灵
活 配 置 混 合
型 证 券 投 资
基 金 基 金 经华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 16 页 共 117 页
理,2015 年4
月 9 日至
2015 年11 月
5 日 但 任 华
商 量 化 进 取
灵 活 配 置 混
合 型 证 券 投
资 基 金 基 金
经理。
注：① “任 职日 期” 和“ 离职日 期” 分别 指根 据公 司决定 确定 的聘 任日 期和 解聘日 期。
②证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介（ 转型后 ）
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
周海栋 基金经 理 2015 年 5 月
14 日
- 7 男， 管 理学 硕
士，中 国籍 ，
具 有 基 金 从
业资格 ； 2003
年 7 月至
2004 年10 月
就 职 于 上 海
慧 旭 药 物 研
究 所 任 研 究
员；2004 年
10 月至 2005
年 8 月就 职
于 上 海 拓 引
数 码 技 术 有
限 公 司 任 项
目经理 ； 2008
年 1 月至
2010 年 6 月
就 职 于 中 国
国 际 金 融 有
限 公 司 任 研
究员；2010
年 5 月加 入
华 商 基 金 管
理有限 公司 ，
曾 任 研 究 发
展 部 行 业 研
究员、 机构 投华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 17 页 共 117 页
资 部 投 资 经
理。 2012 年3
月起 至 2014
年5 月5 日担
任 华 商 策 略
精 选 灵 活 配
置 混 合 型 基
金 基 金 经 理
助理，2014
年5 月5 日起
担 任 华 商 策
略 精 选 灵 活
配 置 混 合 型
证 券 投 资 基
金基金 经理 ，
2015 年 9 月
17 日 起担 任
华 商 新 动 力
灵 活 配 置 混
合 型 证 券 投
资 基 金 基 金
经理。
费鹏 基金经
理 , 量化
投 资 部 总
经理
2015 年 5 月
14 日
2015 年 10 月 8 日 9 男， 房 地产 金
融学博 士， 中
国籍， 具有 基
金从业 资格 。
2003 年11 月
至 2004 年 8
月， 就 职于 中
国 国 际 金 融
有限公 司， 任
研究部 经理 ；
2007 年 5 月
至 2009 年 3
月， 就 职于 美
国 W&L Asset
Management,
Inc ， 任资 本
市 场 策 略 部
分析师 ； 2009
年 5 月至
2011 年7 月，
就 职 于 中 国
对 外 经 济 贸
易 信 托 有 限华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 18 页 共 117 页
公司， 任证 券
投 资 部 总 经
理； 2011 年8
月， 加 入华 商
基 金 管 理 有
限公司 ， 2011
年 9 月起 至
2013 年8 月5
日 担 任 华 商
动 态 阿 尔 法
灵 活 配 置 混
合 型 证 券 投
资 基 金 基 金
经 理 助 理 ，
2014 年 6 月
10 日至 2015
年 5 月 13 日
担 任 华 商 中
证 500 指数
分 级 证 券 投
资 基 金 基 金
经理；2013
年4 月9 日至
2015 年11 月
5 日 担 任 华
商 大 盘 量 化
精 选 灵 活 配
置 混 合 型 证
券 投 资 基 金
基 金 经 理 ，
2014 年6 月5
日至 2015 年
11 月 5 日担
任 华 商 新 量
化 灵 活 配 置
混 合 型 证 券
投 资 基 金 基
金经理,2015
年4 月9 日至
2015 年11 月
5 日 担 任 华
商 量 化 进 取
灵 活 配 置 混
合 型 证 券 投
资 基 金 基 金华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 19 页 共 117 页
经理。
注：① “任 职日 期” 和“ 离职日 期” 分别 指根 据公 司决定 确定 的聘 任日 期和 解聘日 期。
②证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
在本报告期内 ，基金管 理 人不存在损害 基金份额 持 有人利益的行 为。基金 管 理人勤勉尽责 地
为基金 份额 持有 人谋 求利 益，严 格遵 守了 《基 金法 》及其 他有 关法 律法 规、 基金合 同的 规定 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
本基金管理人 严格执行 《 证券投 资基金 管理公司 公 平交易制度指 导意见》 和 公司内部公平 交
易制度 ，在 研究 分析 、投 资决策 、交 易执 行等 各个 环节， 公平 对待 旗下 所有 投资组 合。
公司建立投研 管理平台 并 定期举行投研 晨会、投 研 联席会等，建 立健全投 资 授权制度，确 保
各投资 组合 公平 获得 研究 资源， 享有 公平 的投 资决 策机会 。
针对公司旗下 所有投资 组 合的交易所公 开竞价交 易 ，通过交易系 统中的公 平 交易程序，对 于
不同投资组合 同日同向 买 卖同一证券的 指令自动 进 行比例分配。 针对场外 网 下交易业务 ，公司依
照 《 证券 投资 基金 管理 公 司公平 交易 制度 指导 意见 》 和 公司 内部 场外 、 网 下 交易业 务的 相关 规定 ，
确保各投资组 合享有公 平 的交易执行机 会。对于 以 公司名义进行 的交易严 格 按照发行分 配的原则
或价格 优先 、比 例分 配的 原则在 各投 资组 合间 进行 分配。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期内，系 统的公平 交 易程序运作良 好，未出 现 异常情况。场 外、网下 业 务公平交易制 度
执行情 况良 好， 未出 现异 常情况 。
公司对旗下各投资组合的 交易行为进行监控和分析 ，对各投资组合不同时间 窗口（1 日、3
日、5 日 ）内 的同 向交 易 的溢价 金额 与溢 价率 进行 了 T 检 验， 统计 了溢 价率 占优比 例。 本报 告期
内，未 出现 违反 公平 交易 制度的 情况 ，公 司旗 下各 基金不 存在 利益 输送 的行 为。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
为规范 投资 行为 ， 公平 对 待投资 组合 ， 公司 制定 了 《异 常交 易管 理办 法》 ， 对 包括可 能显 著影
响市场 价格 、 可 能导 致不 公平交 易、 可能 涉嫌 利益 输送等 异常 交易 行为 做出 了界定 及相 应的 防范 、
控制措 施。
报告期内严格 执行公司 相 关制度，未发 现本基金 存 在异常交易行 为。公司 严 格控制旗下非 指
数型投资组合 参与交易 所 公开竞价同日 反向交易 ， 按照有关指数 的构成比 例 进行的投资 导致出现华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 20 页 共 117 页
的同日 反向 交易 中， 成交 较少的 单边 交易 量均 未超 过该证 券当 日成 交量 的 5% 。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2015 年 的资 本市 场在 一年 时间内 经历 了从 07 年到 09 年的两 次牛 熊转 换，在 1 、2 季度 大幅
上涨后 ，随 即在 2 季 度末 和 8 月经历 了两 次股 灾， 随后市 场情 绪和 行为 逐步 恢复正 常， 非市 场 化
的因素的影响 慢慢淡化 。 经济虽然仍处 于较弱的 状 态，但流动性 始终保持 宽 松，市场开 始出现了
结构性的机会 ，部分新 兴 产业标的甚至 创出新高 。 到年末，市场 出现了炒 作 保险举牌， 以及资产
荒等的 提法 ，一 定程 度上 使得市 场又 有进 入局 部泡 沫化阶 段的 可能 。本 基金 在15 年中 开始 建仓 ，
持仓相 对均 衡 ， 由 于仓 位 较高 ， 净 值也 有较 大波 动 ， 配 置上 新兴 产业 、 消费 医药和 工业 相对 均衡，
仓位保 持7 到8 成。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至2015 年5 月13 日 ， 原 华商中 证500 指数 基金 份 额净值 为2.257 元， 份额 累 计净值 为2.257
元。 本报 告期 内基 金份 额 净值增 长率 为59.84% 。 同 期基金 业绩 比较 基准 的收 益率 为 61.77% ， 本 基
金份额 净值 增长 率低 于业 绩比较 基准 收益 率1.93 个 百分点 。
截至2015 年12 月 31 日 ， 华商新 趋势 优选 基金 份额 净值 为2.337 元 ， 份 额累 计净值 为 2.337
元 。 自 基 金 合 同 生 效 起 至 今 基 金 份 额 净 值 增 长 率 为 4.66% 。 同 期 基 金 业 绩 比 较 基 准 的 收 益 率 为
-11.55% ， 本基 金份 额净 值 增 长率 高于 业绩 比较 基准 收益 率16.21 个 百分 点。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
展望后期，经 济依然面 临 严峻的挑战， 但随着政 府 开展供给侧改 革，淘汰 落 后产能，辅以 降
息减税等政策 ，经济下 滑 态势可能放缓 ，局部环 节 也可能由于供 给不足产 生 价格上涨的 现象，经
济情况变得复 杂化。同 时 人民币汇率改 革后，波 动 的汇率开始成 为市场考 虑 的变量，为 市场走势
又增加了不确 定性，尤 其 是目前人民币 贬值预期 依 然非常强烈的 情况下， 其 走势会对市 场仍有着
一定的 影响 。但 我们 可能 也不用 如此 悲观 ，宏 观上 看，我 国名 义 GDP 增 速从 前几年 的两 位数 增 长
下滑到 目前 的 6% 左 右的 名 义增长 ， 很 可能 已经 处于 我国潜 在增 长率 下方 ， 有 可能出 现周 期性 的见
底回升 ；从货 币政策来 看 ，目前大多数 商品都面 临 长期产能过剩 和向下的 价 格压力，低 通胀格局
长期维持，目 前国债利 率 也不断下行， 因此我们 的 利率可能长期 维持较低 的 水平；从微 观上看，
依然有些行业 面临较高 的 景气度，从投 资上依然 可 以找到不错的 机会，如 航 空、军工、 旅游、新
能源汽车、传 媒、网络 安 全、云计算等 。配置上 ， 后期我们会关 注三个方 向 ，一是受益 于低利率
低油价的公用 事业和航 空 机场；二是需 求稳定增 长 的消费和医药 医疗；三 是 景气度较好 的军工、华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 21 页 共 117 页
传媒、 新能 源和 云计 算等 新兴产 业。
4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况
报告期内，本 基金管理 人 从合法、合规 、保障基 金 持有人利益出 发，由督 察 长领导独立于 各
业务部门的监 察稽核部 对 基金投资运作 、公司经 营 管理及员工行 为的合法 、 合规性等进 行了监察
稽核， 通过 实时 监控、 定 期检查 、 专 项稽 核、 不 定 期抽查 等方 式， 及时 发现 情况、 提出 整改 意见、
督促有关业务 部门整改 并 跟踪改进落实 情况，并 按 照相关要求定 期制作监 察 稽核报告报 公司管理
层、董 事会 以及 监管 机构 。
内部监察稽核 的重点是 ： 国家法律法规 及行业监 管 规则的执行情 况；基金 合 同的遵守情况 ；
公司内 部规 章制 度的 执行 情况； 网络 与信 息系 统安 全情况 ； 资 讯监 管与 员工 职业操 守规 范情 况 等 。
（1） 进 一步 完善 制度 建设 ， 构建 适时、 全面 、 严 谨 的内部 控制 体系 。 本 基金 管理人 根据 最新
的法律法规等 规范性文 件 ，及时拟定了 相关管理 制 度，并对原有 制度体系 进 行了持续的 更新和完
善，对现有的 制度体系 进 行了进一步梳 理，同时 ， 根据公司实际 业务情况 不 断细化制度 流程，进
一步强 化内 部控 制。
（2） 全面 加强 风险 监控 ， 不断提 高风 险管 理水 平 。 本基金 管理 人在 原有 基础 上进一 步提 升内
控管理水平， 确保内部 控 制的独立性和 权威性， 事 前、事中、事 后风险控 制 有效结合 ， 通过多种
形式提 高内 控管 理质 量、 优化风 险管 理水 平。
（3） 有 计划 地 开 展监 察稽 核工作 ， 确 保工 作的 及时 性、 深 入性 和有 效性。 本 年度内 ， 本 基金
管理人通过日 常监察与 专 项稽核相结合 的方式， 深 入开展各项监 察稽核工 作 ，包括对基 金销售、
宣传材料、客 户服务、 合 同及其他法律 资料、产 品 开发、反洗钱 工作、信 息 披露、信息 系统与信
息安全、基金 投资运作 （ 包括证券库管 理、研究 支 持、投资比例 、投资权 限 、投资限制 、流动性
风险等） 、基 金投资交 易（ 包括公平交 易、异常 交易 等） 、基金运 营、网上 交易 、专户业务 管理、
移动通 讯工 具管 理与 信息 监控、 “ 三条 底线 ”的 防 范及防 控内 幕交 易等 方面 进行了 专项 稽核 。 通
过日常监察与 专项稽 核 的 方式，保证了 内部监察 稽 核的全面性、 实时性， 强 化了风险控 制流程，
提高了 业务 部门 及人 员的 风险意 识水 平， 从而 较好 地预防 风险 。
（4） 强化 合规 教育 和培 训 。 本 基金 管理 人及 时传 达 与基金 相关 的法 律法 规 ， 并及时 更新 相关
管理制度，并 将上述规 定 不断贯彻到相 关制度及 具 体执行过程中 ，同时以 组 织公司内部 培训、聘
请外部 律师 、会 计师 提供 法律、 会计 专业 培训 等多 种形式 ，提 高全 体员 工的 合规守 法意 识。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
本报告期内， 根据中国 证 监会相关规定 及本基金 合 同约定，本基 金管理人 严 格按照《企业 会华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 22 页 共 117 页
计准则 》 、 中国 证监 会相 关 规定及 基金 合同 中关 于估 值的约 定 ， 对 基金 所持 投 资品种 进行 估值 。 本
基金管理人制 定了证券 投 资基金估值政 策与估值 程 序，设立基金 估值小组 ， 参考行业协 会估值意
见和独 立第 三方 机构 估值 数据， 确保 基金 估值 的公 平、合 理。
本基金管理人 设立的估 值 小组，负责组 织制定、 定 期审核及适时 修订基金 估 值政策和程序 ，
研究、指导基 金估值业 务 。估值小组成 员由基金 运 营部负责人、 研究发展 部 负责人、监 察稽核部
负责人、基金 会计组成 ， 小组成员均具 有多年证 券 、基金从业经 验，具备 基 金估值运作 、行业研
究、风险管理 或法律合 规 等领域的专业 胜任能力 。 基金经理可参 与估值原 则 和方法的讨 论，但不
参与估 值原 则和 方法 的最 终决策 和日 常估 值的 执行 。
参与估值流程 的各方还 包 括本基金托管 人和会计 师 事务所。托管 人根据法 律 法规要求对基 金
估值及净值计 算履行复 核 责任，当存有 异议时， 托 管人有责任要 求基金管 理 公司作出合 理解释，
通过积极商讨 达成一致 意 见。会计师事 务所对估 值 小组采用的相 关估值模 型 、假设及参 数的适当
性发表 审核 意见 并出 具报 告。上 述参 与估 值流 程各 方之间 不存 在任 何重 大利 益冲突 。
本基金管理人 已与中央 国 债登记结算有 限责任公 司 及中 证指数有 限公司签 署 服务协议，由 其
按约定 提供 在银 行间 同业 市场交 易的 债券 品种 和在 交易所 市场 交易 的债 券品 种的估 值数 据。
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金 在报 告期 内未 进行 利润分 配。
4.9 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本报告 期， 本基 金 （ 转型 前） 自 2015 年2 月11 日至 2015 年4 月15 日 基金 资产净 值连 续 40
个工作 日低 于五 千万 元。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告 期内 ， 本 基金 托管 人 在对华 商新 趋势 优选 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 的托管 过程 中，
严格遵守《证 券投资 基 金 法》及其他法 律法规和 基 金合同的有关 规定，不 存 在任何损害 基金份额
持有人 利益 的行 为， 完全 尽职尽 责地 履行 了基 金托 管人应 尽的 义务 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期内， 华商新趋 势 优选灵活配置 混合型证 券 投资基金的管 理人 —— 华 商基金管理有 限
公司在华商新 趋势优选 灵 活配置混合型 证券投资 基 金的投资运作 、基金资 产 净值计算、 基金份额
申购赎回价格 计算、基 金 费用开支等问 题上，不 存 在任何损害基 金份额持 有 人利益的行 为，在各华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 23 页 共 117 页
重要方面的运 作严格按 照 基金合同的规 定进行。 本 报告期内，华 商新趋势 优 选灵活配置 混合型证
券投资 基金 未进 行利 润分 配。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本托管人依法 对华商基 金 管理有限公司 编制和披 露 的华商新趋势 优选灵活 配 置混合型证券 投
资基 金2015 年 年度 报告 中 财务指 标 、 净 值表 现 、 利 润分配 情况 、 财务 会计 报 告、 投资 组合 报告 等
内容进 行了 核查 ，以 上内 容真实 、准 确和 完整 。
§6 审计报 告 （转型前）
6.1 审 计报 告基本 信息
财务 报表 是否 经过 审计 是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 普华永 道中 天审 字(2016) 第 24152 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人 华商中 证500 指 数分 级证 券投资 基金 全体 基金 份额 持有人
引言段 我们审 计了 后附 的华 商中 证500 指 数分 级证 券投 资 基金( 以下 简
称“华 商中 证 500 指 数基 金”) 财务 报表 ，包 括 2015 年 5 月 13
日(基 金合 同失 效前 日)的 资产负 债表 、2015 年 1 月1 日至2015
年5 月13 日( 基金 合同 失 效前日)止 期间 的的 利润 表 和所有 者权
益(基 金净 值)变 动表 以及 财务报 表附 注。
管理层 对财 务报 表的 责任 段 编制和 公允 列报 财务 报表 是华商 中证 500 指 数基 金 的基金 管理
人华商 基金 管理 有限 公司 管理层 的责 任。 这种 责任 包 括：
(1) 按 照 企 业 会 计 准 则 和 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会( 以 下 简 称
“中国证监会”) 、 中 国 证券 投 资 基 金 业 协 会( 以 下 简称 “ 中 国
基金业 协会 ”) 发布 的有 关 规定及 允许 的基 金行 业实 务操作 编制
财务报 表， 并使 其实 现公 允反映 ；
(2)设 计、 执 行和 维护 必要 的内部 控制 ， 以使 财务 报 表不存 在由
于舞弊 或错 误导 致的 重大 错报。
注册会 计师 的责 任段 我们的责任是在执行审计 工作的基础上对财务报表 发表审计意
见。 我们 按照 中国 注册 会 计师审 计准 则的 规定 执行 了审计 工作 。
中国注册会计师审计准则 要求我们遵守中国注册会 计师职业道
德守则，计划和执行审计 工作以对财 务 报 表 是 否 不存 在 重 大 错
报获取 合理 保证 。
审计工作涉及实施审计程 序，以获取有关财务报表 金额和披露
的审计证据。选择的审计 程序取决于注册会计师的 判断，包括
对由于舞弊或错误导致的 财务报表重大错报风险的 评估。在进
行风险评估时，注册会计 师考虑与财务报表编制和 公允列报相华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 24 页 共 117 页
关的内部控制，以设计恰 当的审计程序，但目的并 非对内部控
制的有效性发表意见。审 计工作还包括评价管理层 选用会计政
策的恰当性和作出会计估 计的合理性，以及评价财 务报表的总
体列报 。
我们相信，我们获取的审 计证据是充分、适当的， 为发表审计
意见提 供了 基础 。
审计意 见段 我们认 为， 上述 华商 中证 500 指 数基 金的财 务报 表 在所有 重大
方面按照企业会计准则和 在财务报表附注中所列示 的中国证监
会、中国基金业协会发布 的有关规定及允许的基金 行业实务操
作编制 ， 公 允反 映了 华商 中 证500 指数 基 金2015 年5 月13 日(基
金合同 失效 前日)的 财务 状 况以 及 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 5
月13 日( 基金 合同 失效 前 日)止 期间 的经 营成 果和 基 金净值 变动
情况。
注册会 计师 的姓 名 单峰
周祎
会计师 事务 所的 名称 普华永 道中 天会 计师 事务 所(特 殊普 通合 伙)
会计师 事务 所的 地址 上海市 浦东 新区 陆家 嘴环 路 1318 号 星展 银行 大 厦6 楼
审计报 告日 期 2016 年3 月25 日
§6 审计报 告（转型后）
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计 是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 普华永 道中 天审 字(2016) 第 20912 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人 华商新趋势优选灵活配置 混合型证券投资基金全体 基金份额持
有人
引言段 我们审计了后附的华商新 趋势优选灵活配置混合型 证券投资基
金(以 下简 称 “华 商新 趋势 混合基 金 ”) 财务 报表 ， 包 括 2015 年
12 月 31 日 的资 产负 债表 、2015 年 5 月 14 日( 基金 合 同生效 日)
至 2015 年 12 月 31 日 止 期间的 的利 润表 和所 有者 权益( 基金 净
值)变 动表 以及 财务 报表 附 注。
管理层 对财 务报 表的 责任 段 编制和公允列报财务报表 是华商新趋势混合基金的 基金管理人
华商基 金管 理有 限公 司管 理层的 责任 。这 种责 任包 括：
(1) 按 照 企 业 会 计 准 则 和 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会( 以下简称
“中国证监会”) 、 中 国 证券 投 资 基 金 业 协 会( 以 下 简称 “ 中 国
基金业 协会 ”) 发布 的有 关 规定及 允许 的基 金行 业实 务操作 编制
财务报 表， 并使 其实 现公 允反映 ； 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 25 页 共 117 页
(2) 设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存 在
由于舞 弊或 错误 导致 的重 大错报 。
注册会 计师 的责 任段 我们的责任是在执行审计 工作的基础上对财务报表 发表审计意
见。 我们 按照 中国 注册 会 计师审 计准 则的 规定 执行 了审计 工作 。
中国注册会计师审计准则 要求我们遵守中国注册会 计师职业道
德守则，计划和执行审计 工作以对财务报表是否不 存在重大错
报获取 合理 保证 。
审计工作涉及实施审计程 序，以获取有关财务报表 金额和披露
的审计证据。选择的审计 程序取决于注册会计师的 判断，包括
对由于舞弊或错误导致的 财务报表重大错报风险的 评估。在进
行风险评估时，注册会计 师考虑与财务报表编制和 公允列报相
关的内部控 制 ， 以 设 计 恰当 的 审 计 程 序 ， 但 目 的 并非 对 内 部 控
制的有效性发表意见。审 计工作还包括评价管理层 选用会计政
策的恰当性和作出会计估 计的合理性，以及评价财 务报表的总
体列报 。
我们相信，我们获取的审 计证据是充分、适当的， 为发表审计
意见提 供了 基础 。
审计意 见段 我们认为，上述华商新趋 势混合基金的财务报表在 所有重大方
面 按 照 企 业 会 计 准 则 和 在 财 务 报 表 附 注 中 所 列 示 的 中 国 证 监
会、中国基金业协会发布 的有关规定及允许的基金 行业实务操
作编制 ， 公允 反映 了华 商 新趋势 混合 基 金2015 年12 月 31 日的
财务状 况以 及2015 年5 月14 日(基 金合 同 生 效日) 至2015 年12
月31 日止 期间 的经 营成 果 和基金 净值 变动 情况 。
注册会 计师 的姓 名 单峰
周祎
会计师 事务 所的 名称 普华永 道中 天会 计师 事务 所(特 殊普 通合 伙)
会计师 事务 所的 地址 上海市 浦东 新区 陆家 嘴环 路 1318 号 星展 银行 大 厦6 楼
审计报 告日 期 2016 年3 月25 日
§7 年度财 务报表 （转型前）
7.1 资 产负 债表 （ 转型 前）
会计主 体： 华商 中 证500 指数分 级证 券投 资基 金
报告截 止日 ： 2015 年5 月 13 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
转型前
2015 年 5 月 13 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 3,279,086.93 6,038,974.99
结算备 付金
58,185.83 44,976.51
存出保 证金
39,164.63 16,689.25
交易性 金融 资产 7.4.7.2 49,241,554.97 85,115,475.14 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 26 页 共 117 页
其中： 股票 投资
49,241,554.97 85,115,475.14
基金 投资
- -
债券投 资
- -
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
- 12,211,968.70
应收利 息 7.4.7.5 4,037.83 1,401.85
应收股 利
- -
应收申 购款
- 1,192.14
其他资 产 7.4.7.6 - -
资产总 计
52,622,030.19 103,430,678.58
负债和所有者权益 附注号
转型前
2015 年 5 月 13 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生 金 融负 债 7.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
722,282.17 14,152,314.15
应付管 理人 报酬
17,905.66 76,562.25
应付托 管费
3,939.24 16,843.66
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 7.4.7.7 8,520.97 107,036.26
应交税 费
- -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
其他负 债 7.4.7.8 149,945.17 143,337.83
负债合 计
902,593.21 14,496,094.15
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 22,917,999.64 62,967,803.47
未分配 利润 7.4.7.10 28,801,437.34 25,966,780.96
所有者 权益 合计
51,719,436.98 88,934,584.43
负债和 所有 者权 益总 计
52,622,030.19 103,430,678.58
注：1. 报告 截止 日 2015 年 5 月 13 日(基 金合 同失 效前日)， 基金 份额 净值 2.257 元 ，基 金份 额总
额22,917,999.64 份。
2. 本 财务 报表 的实 际编 制 期间为2015 年1 月1 日至2015 年5 月13 日( 基金 合 同失效 前日)。
7.2 利 润表
会计主 体： 华商 中 证 500 指数分 级证 券投 资基 金 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 27 页 共 117 页
本报告 期：2015 年 1 月 1 日至 2015 年 5 月 13 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2015 年 1 月1 日至
2015 年5 月 13 日
上年度可比期间
2014 年 1 月 1 日至
2014 年 12 月 31 日
一、收入
22,815,991.91 7,092,078.46
1.利息 收入
16,741.89 32,105.78
其中 ： 存款 利息 收入 6.4.7.11 16,741.89 32,105.78
债券利 息收 入
- -
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
- -
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列）
7,481,439.26 8,143,632.34
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 7,446,289.53 8,016,490.59
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.13 - -
资产支 持证 券投 资收 益 6.4.7.13.1 - -
贵金属 投资 收 益 6.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 6.4.7.15 - -
股利收 益 6.4.7.16 35,149.73 127,141.75
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以“-”
号填列 ）
6.4.7.17 15,158,826.85 -1,206,700.25
4. 汇 兑收 益（ 损失 以“- ”号填列 ）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号填列 ） 6.4.7.18 158,983.91 123,040.59
减： 二、费用
623,154.04 1,268,736.28
1．管 理人 报酬 6.4.10.2.1 207,545.90 308,514.66
2．托 管费 6.4.10.2.2 45,660.20 67,873.22
3．销 售服 务费 6.4.10.2.3 - -
4．交 易费 用 6.4.7.19 137,111.61 289,465.55
5．利 息支 出
- -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
6．其 他费 用 6.4.7.20 232,836.33 602,882.85
三 、利 润总 额 （ 亏损 总额以 “- ”
号填列）
22,192,837.87 5,823,342.18
减：所 得税 费 用
- -
四、 净利润 （净亏损以 “-” 号填列）
22,192,837.87 5,823,342.18
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 华商 中 证500 指数分 级证 券投 资基 金
本报告 期：2015 年1 月1 日至2015 年5 月 13 日
单位： 人民 币元 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 28 页 共 117 页
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 5 月 13 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期 初所 有者 权益( 基金 净值) 62,967,803.47 25,966,780.96 88,934,584.43
二、 本期 经营 活动 产生 的 基金净
值变动 数( 本 期利 润) - 22,192,837.87 22,192,837.87
三、 本期 基金 份额 交易 产 生的基
金 净值 变动 数( 净值 减少 以 “- ”
号填列) -40,049,803.83 -19,358,181.49 -59,407,985.32
其中：1. 基金 申购 款 43,020,223.91 25,111,168.00 68,131,391.91
2. 基金 赎回款 -83,070,027.74 -44,469,349.49 -127,539,377.23
四、 本期 向基 金份 额持 有 人分配
利 润 产 生 的 基 金 净 值 变 动( 净值
减少以 “- ” 号填 列) - - -
五、期 末所 有者 权益( 基金 净值) 22,917,999.64 28,801,437.34 51,719,436.98
项目
上年度可比期间
2014 年1 月 1 日至 2014 年12 月31 日
实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益 合 计
一、期 初所 有者 权益( 基金 净值) 45,907,706.83 5,589,747.40 51,497,454.23
二、 本期 经营 活动 产生 的 基金净
值变动 数( 本 期利 润) - 5,823,342.18 5,823,342.18
三、 本期 基金 份额 交易 产 生的基
金 净值 变动 数( 净值 减少 以 “- ”
号填列) 17,060,096.64 14,553,691.38 31,613,788.02
其中：1. 基金 申购 款 98,011,567.21 38,493,980.74 136,505,547.95
2. 基金 赎回款 -80,951,470.57 -23,940,289.36 -104,891,759.93
四、 本期 向基 金份 额持 有 人分配
利 润 产 生 的 基 金 净 值 变 动( 净值
减少以 “- ” 号填 列) - - -
五、期 末所 有者 权益( 基金 净值) 62,967,803.47 25,966,780.96 88,934,584.43
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 梁永 强______
______程蕾______
____程蕾____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
华商中 证 500 指 数分 级证 券投资 基金 (以 下简 称“ 本基金 ”) 经中 国证 券监 督 管理委 员会(以
下简称 “中 国证 监会 ”) 证 监许可 号《 关 于核准 华商中证 500 指数 分级证 券投 资基 金
募集的批复》 核准，由 华 商基金管理有 限公司依 照 《中华人民共 和国证券 投 资基金法》 和《华商
中证 500 指 数分 级证 券投 资基金 基金 合同 》负 责公 开募集 。本 基金 为契 约型 开放式 ，存 续期 限 不华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 29 页 共 117 页
定， 首 次设 立募 集不 包括 认购资 金利 息共 募 集344,468,319.49 元， 业经 普华 永道中 天会 计师 事务
所有限 公司 普华 永道 中天 验字(2012) 第348 号 验资 报告予 以验 证。 经向 中国 证监会 备案 ， 《 华商 中
证500 指数 分级 证券 投资 基金基 金合 同》 于 2012 年9 月 6 日正 式生 效， 基金 合 同生效 日的 基金 份
额总额 为344,520,333.63 份基金 份额 ， 其 中认 购资 金利息 折 合52,014.14 份 基金份 额。 本基 金的
基金管 理人 为华 商基 金管 理有限 公司 ，基 金托 管人 为中国 工商 银行 股份 有限 公司。
根据《 华商 中证 500 指数 分级证 券投 资基 金基 金合 同》和 《华 商中 证 500 指 数分级 证券 投 资
基金招募说明 书》并报 中 国证监会备案 ，本基金 分 级运作期为三 年，分级 运 作期内基金 份额包括
华商中 证 500 指 数分 级证 券投资 基金 之基 础份 额( 简 称“华 商中 证 500 份 额”) 、华商 中 证 500 指
数分级 证券 投资 基 金A 类 份额( 简称 “华 商中 证500A 份额 ”)与 华商 中 证500 指数分 级证 券投 资 基
金B 类份 额(简 称 “华 商中 证 500B 份额”) 。 其 中 ， 华商中 证 500A 份额 和华 商 中证 500B 份额 的基
金份额 配比 始终 保 持 4:6 的比例 不变 。本 基金 发售 结束后 ，投 资者 场外 认购 的全部 份额 将确 认 为
华商中 证 500 份 额； 投资 者场内 认购 的全 部将 按 4:6 的比率 自动 分离 为预 期 收益与 风险 不同 的两
种份额 类别 ，即 华商 中证 500A 份 额和 华商 中证 500B 份额。 两类 基金 份额 的 基金资 产合 并运 作。
华商中 证500 份 额只 可以 进行场 内与 场外 的申 购和 赎回， 但不 上市 交易 。 华 商 中证 500A 份额 与华
商中证 500B 份 额同 时在 深 圳证券 交易 所上 市和 交易 ，但不 接受 申购 和赎 回。 在华商 中证 500A 份
额和华 商中 证 500B 份额 的 存续期 内。 本基 金净 资产 优先确 保华 商中 证 500A 份 额的本 金及 约定 收
益；本基金在 优先确保 华 商中证 500A 份额 的本金 及约定收益后 ，将剩余 净 资产分配予华 商中证
500B 份额 。 本 基金 基金 合 同生效 满三 年后 ， 满 足基 金合同 约定 的存 续条 件， 本基金 无需 召开 基金
份额持 有人 大会 ， 自 动转 换为上 市开 放式 基金(LOF) ， 基金 名称 为华 商中 证 500 指数 证券 投资 基金
(LOF) 。
经深圳证券交 易所(以下简 称“深交所”)深 证上[2012]320 号 文审核同 意，本 基金华商中 证
500A 份额83,325,734.00 份， 华 商中 证500B 份额 124,988,602.00 份， 于 2012 年 9 月 26 日在 深
交所挂 牌交 易。 未上 市交 易的华 商中 证 500 份 额托 管在场 外， 基金 份额 持有 人可通 过跨 系统 转 托
管业务 将其 转至 深交 所场 内后， 选择 将华 商中 证 500 份额分 拆为 华商 中证 500A 份额 和华 商中 证
500B 份额 后即 可上 市流 通 。
本基金分级运 作期内不 进 行定期折算。 分级运作 期 内本基金在以 下两种情 况 下将进行份额 折
算， 即： 当华 商中 证500 份额的 基金 份额 净值 大于 或等 于 2.500 元 ； 当华 商 中证500B 份额 的基 金
份额参 考净 值小 于或 等 于0.250 元。 当华 商中 证500 份额的 基金 份额 净值 大于 或等 于 2.500 元 后，
本基金 将分 别对 华商 中 证 500 份额 、华 商中 证 500A 份额和 华商 中 证 500B 份额 进行份 额折 算， 份
额折算 后本 基金 将确 保华 商中证 500A 份 额和 华商 中 证 500B 份 额的 比例 为 4:6 ，份额 折算 后华 商华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 30 页 共 117 页
中证500 份 额、 华商 中证500A 份 额和 华商 中证500B 份额的 基金 份额 参考 净值 均调整 为 1.000 元。
当华商 中证 500B 份 额的 基金份 额参 考净 值小 于或 等于 0.250 元 后， 本基 金 即可分 别对 华商 中证
500 份额 、华 商中 证 500A 份额和 华商 中证 500B 份 额 进行份 额折 算， 份额 折算 后本基 金将 确保 华
商中证 500A 份 额和 华商 中 证 500B 份 额的 比例为 4:6 ，份额 折算 后华 商中 证 500 份额、 华商 中证
500A 份额 和华 商中 证500B 份额 的基 金份 额参 考净 值均调 整 为1.000 元。
根据本 基金 份额 持有 人大 会审议 通过 的《 关于 华商 中证 500 指 数分 级证 券投 资基金 转型 相 关
事项的议案 》 ， 并经中国证 监会备案证券 基金机构监 管部部函[2014]1378 号核 准，本基金的 基金
管理华 商基 金管 理有 限公 司于 2015 年 4 月 30 日 发 布了《 华商 中证 500 指 数 分级证 券投 资基 金基
金份额 持有 人大 会表 决结 果暨决 议生 效的 公告 》 。 根 据 《关 于华 商中 证500 指 数分 级 证券 投资 基金
转型相关事项 议案的说 明 》以及相关法 律法规的 规 定，经与基金 托管人中 国 工商银行股 份有限公
司协商 一致 ，基 金管 理人 已将《 华商 中 证 500 指数 分级证 券投 资基 金基 金合 同》 、 《 华商 中 证 500
指数分级证券 投资基金 托 管协议》修订 为《华商 新 趋势优选灵活 配置混合 型 证券投资基 金基金合
同》 、 《 华商 新趋 势优 选灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金托管 协议 》 ， 并已 经中 国 证监会 变更 注册 。 《 华
商新趋势优选 灵活配置 混 合型证券投资 基金基金 合 同》和《华商 新趋势优 选 灵活配置混 合型证券
投资基 金托 管协 议》 将自 本基金 份额 折算 基准 日次 日， 即 2015 年 5 月 14 日 起生效 ， 《 华商 中证
500 指数 分级 证券 投资 基 金基金 合同 》 、 《 华商 中证 500 指数 分级 证券 投资 基 金托管 协议 》自 2015
年5 月14 日失 效。
根据 《中 华人 民共 和国 证 券投资 基金 法 》 和 《华 商 中证500 指 数分 级证 券投 资基金 基金 合同 》
的有关 规定 ，本 金的 投资 目标是 紧密 跟踪 中 证 500 指数， 力争 获取 与标 的指 数相似 的投 资收 益 。
本基金 的投 资范 围为 具有 良好流 动性 的金 融工 具， 包括中 证 500 指 数的 成份 股、备 选成 份股 、 新
股( 含首次公 开发行和 增发)、债券、货 币市场工 具、 权证、资产 支持证券 以及 法律法规或 中国证
监会允许基金 投资的其 他 金融工具。本 基金投资 于 股票组合的比 例占基金 资 产的 85%-95%， 其中
投资于 中 证 500 指数 的成 份股及 其备 选成 份股 的投 资比例 不低 于股 票资 产 的 90% ， 权证 投资 占基
金资产 净值 的比 例 为0-3% ， 现金 或者 到期 日在 一年 以内的 政府 债券 不低 于基 金资产 净值 的 5%，其
他金融 工具 的投 资比 例符 合法律 法规 和监 管机 构的 规定。 本基 金的 业绩 比较 基准为 ：中 证 500 指
数收益 率×95%+ 商业 银行 人民币 活期 存款 利率(税后) ×5% 。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基 本
准则》 、 各项 具体 会计 准则 及 相关 规定(以 下合 称 “企 业会计 准则 ”)、 中国 证监 会颁布 的 《 证券 投
资基金 信息 披 露XBRL 模板第 3 号<年 度报 告和 半年 度 报告>》 、 中 国证 券投 资基 金 业协会(以 下简 称华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 31 页 共 117 页
“中国 基金 业协 会 ”)颁 布 的 《 证券 投资 基金 会计 核 算业务 指引 》 、 《华 商中 证 500 指 数分 级证 券投
资基金 基金 合同 》和 在财 务报表 附 注 7.4.4 所 列示 的中国 证监 会发 布、 中国 基金业 协会 的有 关 规
定及允 许的 基金 行业 实务 操作编 制。
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本基金 2015 年 度财 务报 表 符合企 业会 计准 则的 要求 ，真实 、完 整地 反映 了本 基金 2015 年 5
月13 日(基 金合 同失 效前日)的 财务 状况 以及2015 年1 月1 日至2015 年5 月13 日(基 金合 同失 效
前日) 止期 间的 经营 成果 和 基金净 值变 动情 况等 有关 信息。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止 。本期 财务 报表 的实 际编 制期间 为 2015
年1 月1 日至 2015 年5 月 13 日(基 金合 同失 效前 日) 。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金 的记 账本 位币 为人 民币。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
(1) 金融资 产的 分类
金融资产于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产、应收 款
项、可供出售 金融资产 及 持有至到期投 资。 金融 资 产的分类取决 于本基金 对 金融资产的 持有意图
和持有 能力 。本 基金 现无 金融资 产分 类为 可供 出售 金融资 产及 持有 至到 期投 资。
本基金目前以 交易目的 持 有的股票投资 、债券投 资 和衍生工具(主 要为权证 投 资)分类为以 公
允价值计量且 其变动计 入 当期损益的金 融资产。 除 衍生工具所产 生的金融 资 产在资产负 债表中以
衍生金融资产 列示外， 以 公允价值计量 且其公允 价 值变动计入损 益的金融 资 产在资产负 债表中以
交易性 金融 资产 列示 。
本基金持有的 其他金融 资 产分类为应收 款项，包 括 银行存款和其 他各类应 收 款项等。应收 款
项是指 在活 跃市 场中 没有 报价、 回收 金额 固定 或 可 确定的 非衍 生金 融资 产。
(2) 金融负 债的 分类
金融负债于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融负债及其他 金
融负债。本基 金目前暂 无 金融负债分类 为以公允 价 值计量且其变 动计入当 期 损益的金融 负债。本
基金持 有的 其他 金融 负债 为其他 各类 应付 款项 等。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 32 页 共 117 页
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
金融资 产或 金融 负债 于本 基金成 为金 融工 具合 同的 一方时 ， 按 公允 价值 在资 产 负债表 内确 认。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 ，取得时发生 的相关交 易 费用计入当 期损益；
对于支付的价 款中包含 的 债券起息日或 上 次除息 日 至购买日止的 利息，单 独 确认为应收 项目。应
收款项 和其 他金 融负 债的 相关交 易费 用计 入初 始确 认金额 。
对于以公允价 值计量且 其 变动计入当期 损益的金 融 资产，按照公 允价值进 行 后续计量；对 于
应收款 项和 其他 金融 负债 采用实 际利 率法 ，以 摊余 成本进 行后 续计 量。
金融资 产满 足下 列条 件之 一的， 予以 终止 确认： (1) 收 取该金 融资 产现 金流 量的 合同权 利终 止；
(2) 该 金融 资产 已转 移， 且 本基金 将金 融资 产所 有权 上几乎 所有 的风 险和 报酬 转移给 转入 方； 或者
(3) 该 金融 资产 已转 移， 虽 然本基 金既 没有 转移 也没 有保留 金融 资产 所有 权上 几乎所 有的 风险 和 报
酬，但 是放 弃了 对该 金融 资产控 制。
金融资 产终 止确 认时 ，其 账面价 值与 收到 的对 价的 差额， 计入 当期 损益 。
当金融负债的 现时义务 全 部或部分已经 解除时， 终 止确认该金融 负债或义 务 已解除的部分 。
终止确 认部 分的 账面 价值 与支付 的对 价之 间的 差额 ，计入 当期 损益 。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
本基金持有的 股票投资 、 债券投资和衍 生工具(主 要 为权证投资)按 如下原则 确 定公允价值 并
进行估 值：
(1) 存在活跃市场 的金融工具 按其估值日的 市场交易价 格确定公允价 值；估值日 无交易， 但
最近交易日后 经济环境 未 发生重大变化 且证券发 行 机构未发生影 响证券价 格 的重大事件 的，按最
近交易 日的 市场 交易 价格 确定公 允价 值。
(2) 存在活跃市场 的金融工具 ，如估值日无 交易且最近 交易日后经济 环境发生了 重大变化 ，
参考类 似投 资品 种的 现行 市价及 重大 变化 等因 素， 调整最 近交 易市 价以 确定 公允价 值。
(3) 当金融工具不 存在活跃市 场，采用市场 参与者普遍 认同且被以往 市场实际交 易价格验 证
具有可靠性的 估值技术 确 定公允价值。 估值技术 包 括参考熟悉情 况并自愿 交 易的各方最 近进行的
市场交易中使 用的价格 、 参照实质上相 同的其他 金 融工具的当前 公允价值 、 现金流量折 现法和期
权定价模型等 。采用估 值 技术时，尽可 能最大程 度 使用市场参数 ，减少使 用 与本基金特 定相关的
参数。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
本基金 持有 的资 产和 承担 的负债 基本 为金 融资 产和 金融负 债。 当本 基金1)具 有抵销 已确 认 金华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 33 页 共 117 页
额的法 定权 利且 该种 法定 权利现 在是 可执 行的 ； 且2) 交易 双方 准备 按净 额结 算 时， 金 融资 产与 金
融负债 按抵 销后 的净 额在 资产负 债表 中列 示。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行基 金 份额所募集的 总金额在 扣 除损益平准金 分摊部分 后 的余额。由于 申
购和赎 回引 起的 实收 基金 变动分 别于 基金 申购 确认 日及基 金赎 回确 认日 认列 。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金包 括已实现 平 准金和未实现 平准金。 已 实现平准金 指 在申购或 赎 回基金份额时 ，
申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净值 比例计算 的 金额。未实 现平准金
指在申购或赎 回基金份 额 时，申购或赎 回款项中 包 含的按累计未 实现损益 占 基金净值比 例计算的
金额。损益平 准金于基 金 申购确认日或 基金赎回 确 认日认列，并 于期末全 额 转入未分配 利润/( 累
计亏损)。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
股票投资在持 有期间应 取 得的现金股利 扣除由上 市 公司代扣代缴 的个人所 得 税后的净额确 认
为投资收益。 债券投资 在 持有期间应取 得的按票 面 利率或者发行 价计算的 利 息扣除在适 用情况下
由债券 发行 企业 代扣 代缴 的个人 所得 税后 的净 额确 认为利 息收 入。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 在持有期间的 公允价值 变 动确认为公允 价
值变动损益； 于处置时 ， 其处置价格与 初始确认 金 额之间的差额 确认为投 资 收益，其中 包括从公
允价值 变动 损益 结转 的公 允价值 累计 变动 额。
应收款项在持 有期间确 认 的利息收入按 实际利率 法 计算，实际利 率法与直 线 法差异较小的 则
按直线 法计 算。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
本基金 的管 理人 报酬 和托 管费在 费用 涵盖 期间 按基 金合同 约定 的费 率和 计算 方法逐 日确 认。
其他金融负债 在持有期 间 确认的利息支 出按实际 利 率法计算，实 际利率法 与 直线法差异较 小
的则按 直线 法计 算。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
根据 《 华商 中证500 指数 分级证 券投 资基 金基 金合 同》 ， 在分 级运 作期 内， 本 基金所 有份 额( 包
括华商 中 证500 份额 、华 商中 证 500A 份 额、 华商 中 证 500B 份额)不 进行 收益 分配。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 34 页 共 117 页
7.4.4.12 分 部报 告
本基金以内部 组织结构 、 管理要求、内 部报告制 度 为依据确定经 营分部， 以 经营分部为基 础
确定报 告分 部并 披露 分部 信息。 经营 分部 是指 本基 金内同 时满 足下 列条 件的 组成部 分：(1) 该组 成
部分能 够在 日常 活动 中产 生收入 、 发 生费 用；(2) 本 基金的 基金 管理 人能 够定 期评价 该组 成部 分 的
经营成 果 ， 以 决定 向其 配 置资源 、 评价 其业 绩 ；(3) 本基金 能够 取得 该组 成部 分的财 务状 况 、 经 营
成果和现金流 量等有关 会 计信息。如果 两个或多 个 经营分部具有 相似的经 济 特征，并且 满足一定
条件的 ，则 合并 为一 个经 营分部 。
本基金 目前 以一 个单 一的 经营分 部运 作， 不需 要披 露分部 信息 。
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
根据本基金的 估值原则 和 中国证监会允 许的基金 行 业估值实务操 作，本基 金 确定以下类别 股
票投资 投资 的公 允价 值时 采用的 估值 方法 及其 关键 假设如 下：
(1) 对于证 券交 易所 上市 的股 票， 若 出现 重大 事项 停牌 或 交易不 活跃(包 括涨 跌停 时 的交易 不
活跃) 等情况， 本基金根据 中国证监 会公 告[2008]38 号《关于进一 步规范证 券 投资基金估值 业务
的指导 意见 》 ， 根据 具体 情 况采用 《 关于 发布 中基 协(AMAC) 基金 行业 股票 估值 指 数的通 知 》 提 供的
指数收 益法 等估 值技 术进 行估值 。
(2) 对于在 证券 交易 所上 市或 挂牌转 让的 固定 收益 品种( 可转换 债券 、 资 产支 持证 券 和私募 债
券除外)， 按照 中证 指数 有 限公司 根据 《中 国证 券投 资基金 业协 会估 值核 算工 作小组 关 于 2015 年
1 季度 固定 收益 品种 的估 值处理 标准 》所 独立 提供 的债券 估值 结果 确定 公允 价值。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
对于在 证券 交易 所上 市或 挂牌转 让的 固定 收益 品种( 可转换 债券 、 资 产支 持证 券 和私募 债券 除
外) ， 鉴于 其交 易量 和交 易 频率不 足以 提供 持续 的定 价信息 ， 本 基金 本报 告期 改为采 用中 证指 数有
限公司 根据 《中 国证 券投 资 基金业 协会 估值 核算 工作 小组关 于 2015 年1 季度 固 定收益 品种 的估 值
处理标 准》 所独 立提 供的 估值结 果确 定公 允价 值。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 35 页 共 117 页
7.4.6 税项
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号《关 于开放式证券投 资基金有 关税收问题的 通
知》 、 财税[2008]1 号《 关 于企业 所得 税若 干优 惠政 策的通 知》 、财 税[2012]85 号《 关于 实施 上市
公司股 息红 利差 别化 个人 所得税 政策 有关 问题 的通 知》 、 财税[2015]101 号 《 关于上 市公 司股 息 红
利差别 化个 人所 得税 政策 有关问 题的 通知 》 及 其他 相关财 税法 规和 实务 操作 ， 主要 税项 列示 如 下 ：
(1) 以发行基金方 式募集资金 不属于营业税 征收范围， 不征收营业税 。基金买卖 股票、债 券
的差价 收入 不予 征收 营业 税。
(2) 对基金从证券 市场中取得 的收入，包括 买卖股票、 债券的差价收 入，股权的 股息、红 利
收入， 债券 的利 息收 入及 其他收 入， 暂不 征收 企业 所得税 。
(3) 对 基 金 取 得 的 企 业 债 券 利 息 收 入 ， 应 由 发 行 债 券 的 企 业 在 向 基 金 支 付 利 息 时 代 扣 代 缴
20% 的 个人 所得 税。 对基 金 从上市 公司 取得 的股 息红 利所得 ，持 股期 限在 1 个 月以内(含 1 个月)
的，其 股息 红利 所得 全额 计入应 纳税 所得 额； 持股 期限 在 1 个 月以 上 至 1 年( 含 1 年) 的， 暂减 按
50% 计 入应 纳税 所得 额； 持 股期限 超 过 1 年 的， 暂减 按 25% 计入 应纳 税所 得额 。 对基 金持 有的 上市
公司限 售股 ， 解禁 后取 得 的股息 、 红利 收入 ， 按照 上述规 定计 算纳 税 ， 持 股 时间自 解禁 日起 计算 ；
解禁前 取得 的股 息、 红利 收入继 续暂 减 按 50% 计入 应纳税 所得 额。 上述 所得 统一适 用 20%的 税率 计
征个人 所得 税。
(4) 基金卖 出股 票 按 0.1% 的 税 率缴纳 股票 交易 印花 税， 买入股 票不 征收 股票 交易 印花税 。
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 5 月 13 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
活期存 款 3,279,086.93 6,038,974.99
定期存 款 - -
其中： 存款 期 限1-3 个月 - -
其他存 款 -
-
合计： 3,279,086.93 6,038,974.99
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位 ：人 民币 元
项目 本期末 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 36 页 共 117 页
2015 年5 月13 日
成本 公允价 值 估值增 值
股票 31,424,693.36 49,241,554.97 17,816,861.61
贵金属投资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 31,424,693.36 49,241,554.97 17,816,861.61
项目
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
成本 公允价 值 估值增 值
股票 82,457,440.38 85,115,475.14 2,658,034.76
贵金属投资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 82,457,440.38 85,115,475.14 2,658,034.76
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 未持 有衍 生金 融资 产/负 债。
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 未持 有买 入返 售金 融资产 。
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 未持 有买 断式 逆回 购中取 得的 债券 。
7.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 5 月 13 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 3,899.86 1,371.38 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 37 页 共 117 页
应收定 期存 款利 息 - -
应收其 他存 款利 息 - -
应收结 算备 付金 利息 23.49 22.22
应收债 券利 息 - -
应收买 入返 售证 券利 息 - -
应收申 购款 利息 - -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - -
其他 114.48 8.25
合计 4,037.83 1,401.85
7.4.7.6 其 他资 产
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 未持 有其 他资 产。
7.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 5 月 13 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 8,520.97 107,036.26
银行间 市场 应付 交易 费用 - -
合计 8,520.97 107,036.26
7.4.7.8 其 他负 债
单 位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年5 月13 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 - -
应付赎 回费 2,722.15 53,337.83
预提费 用 123,889.50 40,000.00
应付指 数使 用费 23,333.52 50,000.00
合计 149,945.17 143,337.83
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 5 月 13 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
基金合 同生 效日 62,967,803.47 62,967,803.47
本期申 购 43,020,223.91 43,020,223.91 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 38 页 共 117 页
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） -83,070,027.74 -83,070,027.74
本期末 22,917,999.64 22,917,999.64
注：本 期申 购包 含红 利再 投、转 换入 份额 ；本 期赎 回包含 转换 出份 额。
7.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 32,568,574.77 -6,601,793.81 25,966,780.96
本期利 润 7,034,011.02 15,158,826.85 22,192,837.87
本 期 基 金 份 额 交 易 产
生的变 动数
-22,415,602.20 3,057,420.71 -19,358,181.49
其中： 基金 申购 款 25,146,381.02 -35,213.02 25,111,168.00
基金赎 回款 -47,561,983.22 3,092,633.73 -44,469,349.49
本期已 分配 利润 - - -
本期末 17,186,983.59 11,614,453.75 28,801,437.34
7.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 5 月
13 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31
日
活期存 款利 息收 入 15,621.50 29,952.35
定期存 款利 息收 入 - -
其他存 款利 息收 入 11.48 1,088.23
结算备 付金 利息 收入 849.84 740.14
其他 259.07 325.06
合计 16,741.89 32,105.78
7.4.7.12 股 票投 资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月1 日至 2015
年 5 月 13 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014
年12 月 31 日
卖出股 票成 交总 额 64,588,547.80 84,042,306.87
减：卖 出股 票成 本总 额 57,142,258.27 76,025,816.28
买卖股 票差 价收 入 7,446,289.53 8,016,490.59
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 39 页 共 117 页
7.4.7.13 债 券投 资收益
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
本基金本报告期及上年度可比期间均未有债券投资收益。
7.4.7.13.2 资 产支 持证券 投资 收益
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间内 均未 发生 资产 支持证 券投 资收 益。
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内均 未发 生贵 金属投 资收 益。
7.4.7.15 衍 生工 具收益
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间内 均未 发生 衍生 工具收 益。
7.4.7.16 股 利收 益
单位 ：人 民币 元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 5
月 13 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至 2014 年12 月
31 日
股票投 资产 生的 股利 收益 35,149.73 127,141.75
基金投 资产 生的 股利 收益 - -
合计 35,149.73 127,141.75
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年 5
月 13 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月 1 日至2014 年
12 月 31 日
1.交易 性金 融资 产 15,158,826.85 -1,206,700.25
—— 股 票投 资 15,158,826.85 -1,206,700.25
—— 债 券投 资 - -
—— 资 产支 持证 券投 资 - -
—— 贵 金属 投资 - -
——其他 - -
2.衍生 工具 - -
—— 权 证投 资 - -
3.其他 - -
合计 15,158,826.85 -1,206,700.25
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 40 页 共 117 页
7.4.7.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月 1 日至 2015 年 5 月
13 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12
月 31 日
基金赎 回 费 收入 158,983.91 123,040.59
合计 158,983.91 123,040.59
注：本 基金 的赎 回费 率按 持有期 间递 减， 赎回 费总 额的 25% 归 入基 金资 产。
7.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月 1 日至 2015 年 5 月
13 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12
月 31 日
交易所 市场 交易 费用
137,111.61 289,465.55
银行间 市场 交易 费用
- -
合计
137,111.61 289,465.55
7.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015
年5 月13 日
上年度 可比 期间
2014 年 1 月 1 日至2014 年
12 月 31 日
审计费 用 14,575.47 40,000.00
信息披 露费 109,314.03 300,000.00
其他 8,000.00 -
上市年 费 25,000.00 60,000.00
指数使 用费 73,333.52 200,000.00
银行费 用 2,613.31 2,882.85
合计 232,836.33 602,882.85
注：本基金按 照基金管 理 人与标的指数 许可方所 签 订的指数使用 许可协议 中 所规定的指 数许可使
用费计 提方 法每 日计 提指 数许可 使用 费。 通常 情况 下 ， 指数 使用 费按 前一 日基 金 资产净 值 的 0.02%
的年费 率计 提， 每季 度最 低 50,000.00 元 。支 付方 式为： 每季 支付 一次 。其 计算公 式为 ：
日指数 使用 费= 前一 日基 金 资产净 值×0.02%/ 当 年天 数。
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金并无 须作 披露 的或 有事 项。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 41 页 共 117 页
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
本基金 自2014 年8 月8 日至2014 年12 月5 日基 金 资产净 值连续82 个 工作日 低于五 千万 元。
根据《公开募 集证券投 资 基金运作管理 办法》的 规 定，经基金管 理人董事 会 审议，决定 将本基金
转型 。2014 年11 月26 日 ， 中 国证 监会 正式 受理 了 基金转 型的 申请 。2014 年12 月 18 日 ， 中国 证
监会下 发 《 关于 准予 华商 中证 500 指 数分 级证 券投 资基金 变更 注册 的批 复》( 证监许 可[2014]1378
号) ， 准予 基金 转型 方案 。 自 2015 年5 月14 日 起 ， 本基金 转型 为华 商新 趋势 优选灵 活配 置混 合型
证券投 资基 金。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称 与本基金 的关系
华商基 金管 理有 限公 司( “ 华商基 金公 司”) 基金管理 人、基 金销售 机 构
中国工 商银 行股 份有 限公 司( “中 国工 商银 行”) 基金托管 人、基 金 销售 机构
华龙证 券股 份有 限公 司( “ 华龙证 券”) 基金管理 人的股 东 、基 金 销售机构
中国华 电集 团财 务有 限公 司 基金管理 人的股 东
济钢集 团有 限公 司 基金管理 人的股 东
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
下述关 联交 易均 在正 常业 务范围 内按 一般 商业 条款 订立。
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.10.1.1 股 票交 易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内均 未通 过关 联方交 易单 元进 行股票 交 易。
7.4.10.1.2 债 券交 易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内均 未通 过关 联方交 易单 元进 行债 券交 易。
7.4.10.1.3 债 券回 购交易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内均 未通 过关 联方交 易单 元进 行债 券回 购交易 。
7.4.10.1.4 权 证交 易
本基金 本报 告期 及 上 年度 可比期 间内 均未 通过 关联 方交易 单元 进行 权证 交易 。
7.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间内 均未 有应 支付 关联方 的佣 金 。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 42 页 共 117 页
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年5
月 13 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
207,545.90 308,514.66
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
11,597.97 30,564.23
注： 支 付基 金管 理人 华商 基金公 司的 管理 人报 酬按 前一日 基金 资产 净 值1.0% 的年费 率计 提， 逐日
累计至 每月 月底 ，按 月支 付。其 计算 公式 为：
日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值 ×1.0%/ 当年 天 数。
分级运 作期 届满 后， 本基 金的管 理费 按前 一日 基金 资产净 值 的0.75% 年 费率 计提。
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年5
月 13 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
45,660.20 67,873.22
注：支付基金 托管人中 国 工商银行的托 管费按前 一 日基金资产净 值 0.22%的 年费率计提， 逐日累
计至每 月月 底 ， 按月 支付 。其计 算公 式为 ：
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值 ×0.22% / 当 年天 数。
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金本报告 期及上年 度 可比期间内均 未与关联 方 进行银行间同 业市场的 债 券（含回购） 交
易。
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份额单 位： 份
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 5 月 13 日
华商中 证 500 指 数分 级 华商 500A 华商 500B
基金合 同生 效日 （ 2012 年 9 月 6 日 ）
0.00 0.00 0.00 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 43 页 共 117 页
持有的 基金 份额
期初 持 有的 基金 份额 4,770,038.17 0.00 0.00
期间申 购/ 买 入总 份额 0.00 0.00 0.00
期间因 拆分 变动 份额 0.00 0.00 0.00
减：期 间赎 回/ 卖 出总 份额 0.17 0.00 0.00
期末持 有的 基金 份额 4,770,038.00 0.00 0.00
期末持 有的 基金 份额 占基 金总份 额比 例 20.81% 0.0000% 0.0000%
项目
上年度 可比 期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日
华商中 证 500 指 数分 级 华商 500A 华商 500B
基金合 同 生 效日 （ 2012 年 9 月 6 日 ）
持有的 基金 份额
0.00 0.00 0.00
期初持 有的 基金 份额 4,770,038.17 0.00 0.00
期间申 购/ 买 入总 份额 0.00 0.00 0.00
期间因 拆分 变动 份额 0.00 0.00 0.00
减：期 间赎 回/ 卖 出总 份额 0.00 0.00 0.00
期末持 有的 基金 份额 4,770,038.17 0.00 0.00
期末持 有的 基金 份额 占基 金总份 额比 例 7.58% 0.0000% 0.0000%
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
份额单 位： 份
关联方 名称
本期末
2015 年5 月13 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例（%）
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例（%）
华龙证券股
份有限公司
4,774,594.00 20.83% 4,774,594.08 7.58%
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年5 月13 日
上年度 可比 期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工 商银 行 3,279,086.93 15,621.50 6,038,974.99 29,952.35
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 工商 银行 保管， 按银 行同 业利 率计 息。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 44 页 共 117 页
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未在 承销 期内 参与关 联方 承销 证券 。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无须 作说 明的 其他关 联交 易事 项。
7.4.11 利 润分 配情况
本基金 本报 告期 内未 进行 利润分 配。
7.4.12 期 末（2015 年 5 月 13 日 ）本 基 金持 有的 流通受 限证 券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
本基金 本报 告期 末未 持有 因新发/增 发而 流通 受限 的 证券。
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌股票
金额单 位： 人民 币元
股票
代码
股票名
称
停牌日 期
停牌原
因
期末
估值单 价
复牌日 期
复牌
开盘单
价
数量（ 股）
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备注
600797 浙大网新 2015 年2 月11 日
重大事项
停牌
17.11 2015 年6 月1 日 10.01 29,038 221,040.84 496,840.18
-
600522 中天科技 2015 年3 月9 日
重大事项
停牌
27.00 2015 年5 月25 日 20.01 11,723 183,576.01 316,521.00
-
600151 航天机电 2015 年5 月8 日
重大事项
停牌
15.37 2015 年6 月12 日 16.91 20,478 193,534.40 314,746.86
-
600645 中源协和 2015 年4 月27 日
重大事项
停牌
79.34 2015 年10 月 12 日 71.41 3,062 116,813.65 242,939.08
-
000669 金鸿能源 2015 年5 月4 日
重大事项
停牌
37.92 2015 年7 月23 日 33.95 5,840 128,556.49 221,452.80
-
600872 中炬高新 2015 年5 月4 日
重大事项
停牌
21.73 2015 年9 月8 日 19.46 8,810 92,278.89 191,441.30
-
600614 鼎立股份 2015 年3 月30 日
重大事项
停牌
23.69 2015 年6 月23 日 26.06 7,689 90,452.10 182,152.41
-
000690 宝新能源 2015 年5 月13 日
重大事项
停牌
11.02 2015 年6 月3 日 12.12 13,356 74,979.97 147,183.12
-
600401 海润光伏 2015 年5 月12 日
重大事项
停牌
11.70 2015 年5 月14 日 12.29 11,999 97,539.00 140,388.30
-
600967 北方创业 2015 年4 月13 日
重大事项
停牌
17.14 2015 年11 月 16 日 18.83 7,100 107,961.21 121,694.00
-
002203 海亮股份 2015 年4 月27 日
重大事项
停牌
12.79 2015 年11 月 26 日 13.98 9,494 76,665.63 121,428.26
-
600572 康恩贝 2015 年4 月27 日 重大事项 27.79 2015 年6 月8 日 30.57 4,298 70,208.18 119,441.42 - 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 45 页 共 117 页
停牌
600289 亿阳信通 2015 年5 月13 日
重大事项
停牌
23.96 2015 年5 月27 日 26.36 4,947 53,819.22 118,530.12
-
000786 北新建材 2015 年4 月10 日
重大事项
停牌
37.59 2015 年10 月 26 日 16.72 3,016 69,978.77 113,371.44
-
002221 东华能源 2015 年4 月24 日
重大事项
停牌
41.85 2015 年5 月25 日 46.04 2,663 39,230.57 111,446.55
-
000612 焦作万方 2015 年4 月15 日
重大事项
停牌
12.20 2015 年6 月23 日 11.50 8,729 77,699.58 106,493.80
-
000510 *ST 金路 2015 年1 月19 日
重大事项
停牌
5.80 2015 年6 月24 日 6.09 18,260 140,245.00 105,908.00
-
002414 高德红外 2015 年5 月13 日
重大事项
停牌
39.38 2015 年9 月14 日 35.42 2,541 58,490.39 100,064.58
-
000719 大地传媒 2014 年12 月 26 日
重大事项
停牌
16.55 2015 年6 月1 日 18.21 5,303 89,665.30 87,764.65
-
600970 中材国际 2015 年5 月4 日
重大事项
停牌
17.77 2015 年6 月1 日 19.50 4,900 50,973.89 87,073.00
-
002249 大洋电机 2015 年3 月20 日
重大事项
停牌
12.72 2015 年6 月16 日 10.54 6,018 38,293.63 76,548.96
-
600086 东方金钰 2015 年3 月19 日
重大事项
停牌
33.00 2015 年6 月15 日 36.30 2,209 51,735.69 72,897.00
-
600628 新世界 2015 年4 月8 日
重大事项
停牌
14.27 2015 年6 月17 日 15.70 4,736 49,123.37 67,582.72
-
000850 华茂股份 2015 年5 月7 日
重大事项
停牌
10.98 2015 年12 月2 日 9.85 6,074 40,441.24 66,692.52
-
600869 智慧能源 2015 年5 月11 日
重大事项
停牌
29.14 2015 年7 月31 日 26.23 2,119 20,351.87 61,747.66
-
000506 中润资源 2015 年3 月30 日
重大事项
停牌
6.90 2015 年6 月3 日 7.59 6,962 38,011.85 48,037.80
-
600376 首开股份 2015 年5 月13 日
重大事项
停牌
14.00 2015 年6 月3 日 15.14 3,400 27,540.00 47,600.00
-
000982 中银绒业 2014 年8 月25 日
重大事项
停牌
4.64 2016 年2 月25 日 5.10 10,215 48,835.46 47,397.60
-
000959 首钢股份 2015 年4 月23 日
重大事项
停牌
6.15 2015 年9 月8 日 5.53 6,200 30,983.57 38,130.00
-
601777 力帆股份 2015 年4 月27 日
重大事项
停牌
14.65 2015 年5 月26 日 16.12 2,099 19,855.48 30,750.35
-
002106 莱宝高科 2015 年4 月7 日
重大事项
停牌
16.44 2015 年11 月 18 日 15.10 1,734 24,570.78 28,506.96
-
002093 国脉科技 2015 年4 月15 日
重大事项
停牌
15.15 2015 年5 月20 日 16.67 1,506 10,059.18 22,815.90
-
002612 朗姿股份 2015 年4 月13 日
重大事项
停牌
37.37 2015 年5 月14 日 41.11 599 14,629.59 22,384.63
- 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 46 页 共 117 页
600575 皖江物流 2014 年9 月8 日
重大事项
停牌
4.11 2015 年9 月16 日 4.52 4,293 13,032.42 17,644.23
-
000062 深圳华强 2015 年3 月13 日
重大事项
停牌
27.31 2015 年5 月21 日 30.04 600 10,668.00 16,386.00
-
600584 长电科技 2015 年4 月7 日
重大事项
停牌
17.89 2015 年5 月21 日 19.68 887 8,235.18 15,868.43
-
600747 大连控股 2015 年2 月4 日
重大事项
停牌
6.18 2015 年6 月23 日 6.80 2,332 13,831.07 14,411.76
-
600259 广晟有色 2015 年5 月4 日
重大事项
停牌
66.19 2015 年6 月1 日 72.81 200 10,680.00 13,238.00
-
注：1 、 本基 金截 至2015 年 5 月13 日止 持有 以上 因 公布的 重大 事项 可能 产生 重大影 响而 被暂 时停
牌的股 票， 该类 股票 将在 所公布 事项 的重 大影 响消 除 后， 经交 易所 批准 复牌 。
2 、本 基金 持有 的“ 中天 科 技”股 票 自 2015 年 3 月 9 日起因 重大 事项 停牌 ，根 据中国 证券 监
督管理 委员 会公 告[2008]38 号 《 关于 进一 步规 范证 券 投资基 金估 值业 务的 指导 意见》 等有 关规 定，
为合理 确定 “中 天科 技” 股票的 公允 价值 ， 自 2015 年 5 月 11 日 起采 用“ 指数 收益法 ”对 其进 行
估值。
3 、 本基 金持 有的 “ 浙大 网 新” 股票 自2015 年 2 月 11 日起 因重 大事 项停 牌 ， 根 据中国 证券 监
督管理 委员 会公 告[2008]38 号 《 关于 进一 步规 范证 券 投资基 金估 值业 务的 指导 意见》 等有 关规 定，
为合理 确定 “浙 大网 新” 股票的 公允 价值，自 2015 年 3 月 24 日 起采 用“ 指数 收益法 ”对 其进 行
估值。
4 、 本基 金持 有的 “ 大洋 电 机” 股票 自2015 年 3 月 20 日起 因重 大事 项停 牌 ， 根 据中国 证券 监
督管理 委员 会公 告[2008]38 号 《 关于 进一 步规 范证 券 投资基 金估 值业 务的 指导 意见》 等有 关规 定，
为合理 确定 “大 洋电 机” 股票的 公允 价值 ， 自 2015 年 3 月 24 日 起采 用“ 指数 收益法 ”对 其进 行
估值。
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末无 银行 间市场 债券 正回 购余 额， 因此没 有作 为抵 押的 债券 。
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末无 交易 所 市场 债券 正回 购余 额， 因此没 有作 为抵 押的 债券 。
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金是股票 型证券投 资 基金，其预期 收益和风 险 水平高于其它 类型的基 金 产品；同时本 基华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 47 页 共 117 页
金为指 数型 基金 ，紧 密跟 踪中 证 500 指数 ，具 有和 标的指 数所 代表 的股 票市 场相似 的风 险收 益 特
征，属于证券 投资基金 中 预期风险较高 、预期收 益 也较高的基金 产品。从 本 基金所分离 的两类基
金份额 来看 ，华 商中 证 500A 类份 额具 有低 风险 、收 益相对 稳定 的特 征； 华商 中证 500B 类份 额具
有高风险、高 预期收益 的 特征。本基金 在日常经 营 活动中面临的 与这些金 融 工具相关的 风险主 要
包括信用风险 、流动性 风 险及市场风险 。本基金 的 基金管理人运 用完全复 制 的被动型指 数化投资
方法，将跟踪 误差的管 理 作为本基金主 要的风险 控 制手段之一， 通过严格 的 投资纪律约 束和数量
化风险手段， 力争将本 基 金的净值增长 率与标的 指 数之间的日均 跟踪误差 偏 离度的绝对 值控制在
0.35% 以内 ，年 跟踪 误差 控 制在 4% 以 内， 获得 与标 的 指数收 益相 似的 回报 。
本基金 的基 金管 理人 内部 控制组 织体 系包 括三 个层 次：(1) 第 一层 次风 险控 制 ： 在董 事会 层面
设立风 险控 制委 员会,对 公 司规章 制度 、 经营 管理 、 基金运 作 、 固 有资 金投 资 等方面 的合 法 、 合 规
性进行全面 的分 析检 查,对 各种风险预 测报告进 行审 议,提出相应 的意见和 建议 。公司设督 察长。
督察长对董事 会 负责,按 照 中国证监会的 规定和风 险 控制委员会的 授权进行 工 作。(2)第二 层次风
险控制 ： 第 二层 次风 险控 制是指 公司 经营 层层 面的 风险控 制, 具体 为在 风险 管 理小组 、 投 资决 策委
员会和监察稽 核部层次 对 公司的风险进 行的预防 和 控制。风险管 理小组对 公 司在经营管 理和基金
运作中 的风 险进 行全 面的 研究 、 分 析 、 评 估, 全面 、 及时 、 有 效地 防范 公司 经 营过程 中可 能面 临的
各种风 险。 投资 决策 委员 会 研究并 制定 基金 资产 的投 资策略,对 基金 的总 体投 资 情况提 出指 导性 意
见, 从而达 到 分散投资 风险,提高基金资 产的安全 性的 目的。监察 稽核部独 立于 公司各业务 部门和
各分支机 构,对 各岗位、 各 部门、各机构 、各项业 务 中的风险控制 情况实施 监 督。(3)第三 层次风
险控制：第三 层次风险 控 制是指公司各 部门对自 身 业务工作中的 风险进行 的 自我检查和 控制。公
司各部 门根 据经 营计 划、 业 务规则 及本 部门 具体 情况 制定本 部门 的工 作流 程及 风险控 制措 施, 相关
部门、 相关 岗位 之间 相互 监督制 衡。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是通过定 性分析和 定 量分析的方法 去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结合 基 金资产所运 用金融工
具特征 通过 特定 的风 险量 化指标 、 模型 ， 日 常的 量 化报告 ， 确定 风险 损失 的 限度和 相应 置信 程度 ，
及时可 靠地 对各 种风 险进 行监督 、 检查 和评 估， 并 通过相 应决 策 ， 将 风险 控 制在可 承受 的范 围内 。
7.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 48 页 共 117 页
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的资信 状 况进行了充分 的评估。 本 基金的 银行存 款
存放在本基金 的托管行 中 国工商银行， 因而与银 行 存款相关的信 用风险不 重 大。本基金 在交易所
进行的交易均 以中国证 券 登记结算有限 责任公司 为 交易对手完成 证券交收 和 款项清算， 违约风险
可能性 很小 。
本基金的基金 管理人建 立 了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 信用等级 评 估来控制证券 发
行人的 信用 风险 ，且 通过 分散化 投资 以分 散信 用风 险。
于 2015 年 5 月 13 日( 基 金合同 失效 前日)， 本基 金 未持有 信用 类债 券(2014 年 12 月 31 日：
无) 。
7.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金在 履 行与金融负债 有关的义 务 时遇到资金短 缺的风险 。 本基金的流动 性
风险一方面来 自于基金 份 额持有人可随 时要求赎 回 其持有的基金 份额，另 一 方面来自于 投资品种
所处的交易市 场不活跃 而 带来的变现困 难或因投 资 集中而无法在 市场出现 剧 烈波动的情 况下以合
理的价 格变 现。
针对兑付赎回 资金的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人每日对本 基金的申 购 赎回情况进行 严
密监控并预测 流动性需 求 ，保持基金投 资组合中 的 可用现金头寸 与之相匹 配 。本基金的 基金管理
人在基金合同 中设计了 巨 额赎回条款， 约定在非 常 情况下赎回申 请的处理 方 式，控制因 开放申购
赎回模 式带 来的 流动 性风 险，有 效保 障基 金持 有人 利益。
针对投资品种 变现的流 动 性风险 ，本基 金的基金 管 理人通过独立 的风险管 理 部门设定流动 性
比例要求，对 流动性指 标 进行持续的监 测和分析 ， 包括组合持仓 集中度指 标 、组合在短 时间内变
现能力的综合 指标、组 合 中变现能力较 差的投资 品 种比例以及流 通受限制 的 投资品种比 例等。本
基金投资于一 家公司发 行 的股票市值不 超过基金 资 产净值的 10% ，且本 基金 与由本基金的 基金管
理人管理的其 他基金共 同 持有一家公司 发行的证 券 不得超过该证 券的 10% 。 本基金所持大 部分证
券在证 券交 易所 上市 ， 因 此 除附 注7.4.12 中列 示的 部 分基金 资产 流通 暂时 受限 制不能 自由 转让 的
情况外 ，其 余均 能以 合理 价格适 时 变 现。
于 2015 年 5 月 13 日(基 金 合同失 效前 日) ，本 基金 所 承担的 全部 金融 负债 的合 约约定 到期 日
均为一个月 以内且不 计息 ，可赎回基 金份额净 值(所 有者权益)无 固定到期 日且 不计息，因 此账面
余额即 为未 折现 的合 约到 期现金 流量 。
7.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 49 页 共 117 页
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
7.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ， 其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基金的基金 管理人定 期 对本基金面临 的利率敏 感 性缺口进行监 控，并通 过 调整投资组合 的
久期等 方法 对上 述利 率风 险进行 管理 。
本基金持有及 承担的大 部 分金融资产和 金融负债 不 计息，因此本 基金的收 入 及经营活动的 现
金流量在很大 程度上独 立 于市场利率变 化。本基 金 持有的利率敏 感性资产 主 要为银行存 款及结算
备付金 等。
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
金额单 位： 人民 币元
本期末
2015 年5 月13 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 3,279,086.93 - - - 3,279,086.93
结算备 付金 58,185.83 - - - 58,185.83
存出保 证金 39,164.63 - - - 39,164.63
交易性 金融 资产 - - - 49,241,554.97 49,241,554.97
应收证 券清 算款 - - - - -
应收利 息 - - - 4,037.83 4,037.83
应收申 购款 - - - - -
资产总 计 3,376,437.39 - - 49,245,592.80 52,622,030.19
负债
应付证 券清 算款 - - - - -
应付赎 回款 - - - 722,282.17 722,282.17
应付管 理人 报酬 - - - 17,905.66 17,905.66
应付托 管费 - - - 3,939.24 3,939.24
应付销 售服 务费 - - - - -
应付交 易费 用 - - - 8,520.97 8,520.97
应付利 息 - - - - -
应交税 费 - - - - -
其他负 债 - - - 149,945.17 149,945.17
负债总 计 - - - 902,593.21 902,593.21
利率敏 感度 缺口 3,376,437.39 - - 48,342,999.59 51,719,436.98
上年度 末
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 50 页 共 117 页
2014 年 12 月 31 日
资产
银行存 款 6,038,974.99 - - - 6,038,974.99
结算备 付金 44,976.51 - - - 44,976.51
存出保 证金 16,689.25 - - - 16,689.25
交易性 金融 资产 - - - 85,115,475.14 85,115,475.14
应收证 券清 算款 - - - 12,211,968.70 12,211,968.70
应收利 息 - - - 1,401.85 1,401.85
应收申 购款 895.70 - - 296.44 1,192.14
资产总 计 6,101,536.45 - - 97,329,142.13 103,430,678.58
负债
应付证 券清 算款 - - - - -
应付赎 回款 - - - 14,152,314.15 14,152,314.15
应付管 理人 报酬 - - - 76,562.25 76,562.25
应付托 管费 - - - 16,843.66 16,843.66
应付销 售服 务费 - - - - -
应付交 易费 用 - - - 107,036.26 107,036.26
应付利 息 - - - - -
应交税 费 - - - - -
其他负 债 - - - 143,337.83 143,337.83
负债总 计 - - - 14,496,094.15 14,496,094.15
利率敏 感度 缺口 6,101,536.45 - - 82,833,047.98 88,934,584.43
注：表 中所 示为 本基 金资 产及负 债的 账面 价值 ，并 按照合 约规 定的 利率 重新 定价日 或到 期日 孰早
予以分 类。
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
于 2015 年 5 月 13 日( 基 金合同 失效 前日)， 本基 金 未持有 交易 性债 券投 资(2014 年 12 月 31
日：同)， 因此 市场 利率 的 变动对 于本 基金 资产 净值 无重大 影响(2014 年12 月31 日 ：同) 。
7.4.13.4.2 外 汇风 险
外汇风险是指 金融工具 的 公允价值或未 来现金流 量 因外汇汇率变 动而发生 波 动的风险。本 基
金的所 有资 产及 负债 以人 民币计 价， 因此 无重 大外 汇风险 。
7.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市的股票， 所面临的
其他价格风险 来源于单 个 证券发行主体 自身经营 情 况或特殊事项 的影响， 也 可能来源于 证券市场
整体波 动的 影响 。
本基金 采用 完全 复制 法， 以中 证 500 指数 作为 标的 指数， 按照 成份 股在 指数 中的组 成及 其 基
准权重构建股 票投资组 合 ，通过运用深 入的基本 面 研究及先进的 数量化投 资 技术，严格 控制与目华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 51 页 共 117 页
标指数的偏离 风险，以 拟 合、跟踪标的 指数的收 益 表现，并根据 标的指数 的 成份股及其 权 重的变
动而进行相应 调整，获 得 与标的指数收 益相似的 回 报。同时，本 基金还将 依 据法律法规 和基金合
同中的投资比 例限制、 申 购赎回变动情 况等变化 ， 对股票组合进 行实时调 整 ，以保证基 金净值增
长率与 标的 指数 的高 度正 相关和 跟踪 误差 最小 化。
本基金通过投 资组合的 分 散化降低其他 价格风险 。 本基金投资于 股票组合 的 比例占基金资 产
的85%-95% ， 其中 投资于 中 证500 指数 的成 份股 及其 备选成 份股 的投 资比 例不 低于股 票资 产的90% ，
权证投 资占 基金 资产 净值 的比例 为 0-3%， 现金 或者 到期日 在一 年以 内的 政府 债券不 低于 基金 资 产
净值 的5% ， 其 他金 融工 具 的投资 比例 符合 法律 法规 和监管 机构 的规 定。 此外 ， 本基 金的 基金 管理
人每日对本基 金所持有 的 证券价格实施 监控，定 期 运用多种定量 方法对基 金 进行风险度 量，包括
VaR(ValueatRisk) 指 标等 来测试 本基 金面 临的 潜在 价格风 险， 及时 可靠 地对 风 险进行 跟踪 和控 制 。
7.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 5 月 13 日
上年度 末
2014 年12 月 31 日
公允价 值
占基金资
产净值比
例（% ）
公允价 值
占 基 金 资
产 净 值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 49,241,554.97 95.21 85,115,475.14 95.71
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 - - - -
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资
- - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 49,241,554.97 95.21 85,115,475.14 95.71
7.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假设 除沪 深300 指数 以外 的其 他市场 变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2015 年5 月
13 日 ）
上年度 末 （ 2014 年12 月
31 日 ）
1.沪深 300 指数 上 升5 1,767,179.29 2,588,094.31
2.沪深 300 指数 下 降5 -1,767,179.29 -2,588,094.31
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 52 页 共 117 页
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
(1) 公允价 值
(a) 金融工 具公 允价 值计 量的 方法
公允价值计量 结果所属 的 层次，由对公 允价值计 量 整体而言具有 重要意义 的 输入值所属的 最
低层次 决定 ：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入 值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
(b) 持续的 以公 允价 值计 量的 金融工 具
(i) 各层次 金融 工具 公允 价值
于 2015 年 5 月 13 日(基 金 合同失 效前 日) ，本 基金 持 有的以 公允 价值 计量 且其 变动计 入当 期
损益的金融工具中属于第一层次的余额为 45,086,033.58 元 ， 属 于 第 二 层 次 的 余 额 为
4,155,521.39 元 ，无 属于 第三层 次的 余额(2014 年 12 月 31 日 ：第 一层 次 80,317,852.49 元， 第
二层 次4,797,622.65 元 ， 无第三 层次)。
(ii) 公允价 值所 属层 次间 的重 大变动
对于证 券交 易所 上市 的股 票和债 券， 若出 现重 大事 项停牌 、 交 易不 活跃(包 括 涨跌停 时的 交易
不活跃)、 或属 于非 公开 发 行等情 况 ， 本 基金 不会 于 停牌日 至交 易恢 复活 跃日 期间 、 交 易不 活跃 期
间及限售期间 将相关股 票 和债券的公允 价值列入 第 一层次；并根 据估值调 整 中采用的不 可观察输
入值对于公允 价值的影 响 程度，确定相 关股票和 债 券公允价值应 属第二层 次 还是第三层 次。 对于
在证券交易 所上市或 挂牌 转让的固定 收益品种( 可转 换债券、资 产支持证 券和 私募债券除 外)，本
基金 于 2015 年 3 月 27 日 起改为 采用 中证 指数 有限 公司根 据《 中国 证 券 投资 基金业 协会 估值 核 算
工作小 组关 于2015 年1 季 度固定 收益 品种 的估 值处 理标准 》 所 独立 提供 的估 值 结果确 定公 允价 值
(附注7.4.5.2) ，并 将相 关债券 的公 允价 值从 第一 层次调 整至 第二 层次 。
(iii) 第三层 次公 允价 值余 额和 本期变 动金 额
无。
(c) 非持续 的以 公允 价值 计量 的金融 工具
于 2015 年 5 月 13 日(基 金 合同失 效前 日) ，本 基金 未 持有非 持续 的以 公允 价值 计量的 金融 资
产(2014 年12 月31 日： 同)。
(d) 不以公 允价 值计 量的 金融 工具
不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括应 收 款项和其他金 融负债， 其 账面 价值与公 允华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 53 页 共 117 页
价值相 差很 小。
(2) 除公允 价值 外， 截至 资产 负债表 日本 基金 无需 要说 明的其 他重 要事 项。
§7 年度财 务报表 （转型后）
7.1 资 产负 债表（ 转型 后）
会计主 体： 华商 新趋 势优 选灵活 配置 混合 型证 券投 资基金
报告截 止日 ：2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资产 附注号
本期末
2015 年 12 月31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 23,032,918.84
结算备 付金
620,252.00
存出保 证金
122,488.88
交易性 金融 资产 7.4.7.2 92,834,007.76
其中： 股票 投资
92,834,007.76
基金投 资
-
债券投 资
-
资产支 持证 券投 资
-
贵金属 投资
-
衍生金 融资 产 7.4.7.3 -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 -
应收证 券清 算款
162,591.81
应收利 息 7.4.7.5 6,311.98
应收股 利
-
应收申 购款
185,421.25
递延所 得税 资产
-
其他资 产 7.4.7.6 -
资产总 计
116,963,992.52
负债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年 12 月31 日
负 债：
短期借 款
-
交易性 金融 负债
-
衍生金 融负 债 7.4.7.3 -
卖出回 购金 融资 产款
-
应付证 券清 算款
-
应付赎 回款
267,619.91
应付管 理人 报酬
152,480.24
应付托 管费
25,413.36
应付销 售服 务费
- 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 54 页 共 117 页
应付交 易费 用 7.4.7.7 273,722.49
应交税 费
-
应付利 息
-
应付利 润
-
递延所 得税 负债
-
其他负 债 7.4.7.8 60,700.71
负债合 计
779,936.71
所有者权益 ：
实收基 金 7.4.7.9 49,708,725.89
未分配 利润 7.4.7.10 66,475,329.92
所有者 权益 合计
116,184,055.81
负债和 所有 者权 益总 计
116,963,992.52
注：1. 报告截 止 日 2015 年 12 月 31 日， 基金 份额 净值 2.337 元 ，基 金份 额 总额 49,708,725.89
份。
2. 本财 务报表 的实 际编 制 期间为 2015 年 5 月 14 日( 基金合 同生 效日) 至 2015 年 12 月 31 日。
7.2 利 润表
会计主 体： 华商 新趋 势优 选灵活 配置 混合 型证 券投 资基金
本报告 期：2015 年 5 月 14 日( 基 金合 同生 效日) 至 2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目 附注号
本期
2015 年 5 月14 日
(基金合同生效日)至
2015 年 12 月 31 日
一、收入
-13,595,762.68
1.利息 收入
147,151.00
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 147,151.00
债券利 息收 入
-
资产支 持证 券利 息收 入
-
买入返 售金 融资 产收 入
-
其他利 息收 入
-
2.投资 收益( 损 失以 “-” 填列)
-844,122.28
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 -1,134,729.19
基金投 资收 益
-
债券投 资收 益 7.4.7.13 -
资产支 持证 券投 资收 益
-
贵金属 投资 收益
-
衍生工 具收 益 7.4.7.14 -
股利收 益 7.4.7.15 290,606.91
3.公允 价值 变动 收益(损失以 “- ”号填
列) 7.4.7.16 -13,756,830.76
4.汇兑 收益( 损 失以 “-” 号填列)
-
5.其他 收入( 损 失以 “-” 号填列) 7.4.7.17 858,039.36
减： 二、费用
2,750,626.04 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 55 页 共 117 页
1.管理 人报 酬
1,090,678.02
2.托管 费
181,779.65
3.销售 服务 费
-
4.交易 费用 7.4.7.18 1,238,469.22
5.利息 支出
-
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
-
6.其他 费用 7.4.7.19 239,699.15
三、 利润总额(亏损总 额以 “-” 号填列)
-16,346,388.72
减： 所 得税 费用
-
四、净利润(净亏损以“- ”号填列)
-16,346,388.72
注：本 财务 报表 的实 际编 制期间 为 2015 年 5 月 14 日( 基金 合同 生效 日) 至 2015 年 12 月 31 日。
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 华商 新趋 势优 选灵活 配置 混合 型证 券投 资基金
本报告 期：2015 年5 月 14 日至2015 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 5 月14 日至 2015 年 12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （ 基金 净值）
22,917,999.64
28,801,437.34
51,719,436.98
二、 本期 经营 活动 产生 的基 金净
值变动 数（ 本期 利润 ）
-
-16,346,388.72
-16,346,388.72
三、 本期 基金 份额 交易 产生 的基
金净值 变动 数
（净值 减少 以“-” 号填 列 ）
26,790,726.25
54,020,281.30
80,811,007.55
其中：1.基 金申 购款
87,546,316.18
120,305,582.86
207,851,899.04
2.基金 赎回款（以“-”
号填列 ）
-60,755,589.93
-66,285,301.56
-127,040,891.49
四、 本期 向基 金份 额持 有人 分配
利润产 生的 基金 净值 变动 （ 净值
减少以 “- ”号 填列 ）
-
-
-
五、 期 末所 有者 权益 （ 基金 净值）
49,708,725.89
66,475,329.92
116,184,055.81
注：本 财务 报表 的实 际编 制期间 为 2015 年 5 月 14 日( 基金 合同 生效 日) 至 2015 年 12 月 31 日。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 梁永 强______
______程蕾______
____程蕾____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 56 页 共 117 页
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
华商新 趋势 优选 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金(以 下 简称“ 本基 金”)由 原华 商 中证 500 指数
分级证 券投 资基 金转 型变 更而来 。华 商中 证 500 指 数分级 证券 投资 基金 经中 国证券 监督 管理 委 员
会( 以 下简 称“ 中国 证监 会 ”)证 监许 可[2012]244 号 《关于 核准 华商 中 证 500 指数分 级证 券投 资
基金募 集的 批复》 核准， 由 华商基 金管 理有 限公 司依 照 《中华 人民 共和 国证 券 投资基 金法》 和 《华
商中 证 500 指数 分级 证券 投资基 金基 金合 同》 负责 公开募 集。 本基 金为 契约 型开放 式， 存续 期 限
不定， 首次 设立 募集 不包 括认购 资金 利息 共募 集 344,468,319.49 元， 业 经普 华永道 中天 会计 师事
务所有 限公 司普 华永 道中 天验字(2012) 第348 号验 资报告 予以 验证 。 经 向中 国证监 会备 案， 《华 商
中证500 指 数分 级证 券投 资基金 基金 合同 》 于2012 年 9 月 6 日 正式 生效 ， 基 金合同 生效 日的 基金
份额总 额 为344,520,333.63 份 基金 份额， 其中 认购 资金利 息折 合 52,014.14 份基金 份额 。 本 基金
的基金 管理 人为 华商 基金 管理有 限公 司， 基金 托管 人为中 国工 商银 行股 份有 限公司 。
根据基 金管 理人 于2014 年12 月18 日收 到的 中国 证监会 《关 于准 予华 商中 证 500 指数 分级 证
券投资 基金 变更 注册 的批 复》 （ 证监 许可 ［2014 ］1378 号） 及基 金管 理人于 2015 年 4 月 30 日发
布的《华商中 证 500 指数 分级证券投资 基金基金 份 额持有人大会 表决结果 暨 决议生效的公 告》 、
2015 年 5 月 14 日 发布 的 《华商 中证 500 指数 分级 证券投 资基 金基 金份 额折 算结果 暨转 型后 华商
新趋势 优选 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 基金 合同 等法律 文件 生效 的公 告》 ， 自 2015 年 5 月 14
日起《 华商 中 证 500 指数 分级证 券投 资基 金基 金合 同》失 效且 《华 商新 趋势 优选灵 活配 置混 合 型
证券投 资基 金 基 金合 同》 生效。 华商 中 证 500 指数 分级证 券投 资基 金的 基金 类别变 更为 混合 型 ，
其投资目标、 理念、范 围 和策略调整， 同时更名 为 “华商新趋势 优选灵活 配 置混合型证 券投资基
金” 。 修订 后的 《 华商 新趋 势优选 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 基金 合同 》 自2015 年5 月14 日生
效。
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》和《华 商 新趋势优选灵 活配置混 合 型证券投资基 金
基金合同》的 有关规定 ， 本基金的投资 范围包括 国 内依法发行上 市的股票 （ 含中小板、 创业板及
其他经中国 证监会核 准上 市的股票） 、 债券（含 中小 企业私募债 券） 、货币 市场 工具、银行 存款、
权证、资 产支 持证券、 股 指期货及法律 法规或中 国 证监会允许基 金投资的 其 他金融工具 ，但须符
合中国证监会 的相关规 定 。如法律法规 或监管机 构 以后允许基金 投资其他 品 种，基金管 理人在履
行适当程序后 ，可以将 其 纳入投资范围 。本基金 股 票资产的投资 比例为 0-95% ，其中投资于 新趋
势方向的上市 公司股票 不 低于非现金基 金资产 的 80% ，债券、权证 、银行存 款 、货币市场工 具和
资产支 持证 券及 法律 法规 或中国 证监 会允 许基 金投 资的其 他金 融工 具占 基金 资产 的 5% —100%，其华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 57 页 共 117 页
中权证占基金 资产净值 的 0—3%，每个交 易日日终 在 扣除股指期货 合约需缴 纳 的交易保证 金后，
保持现 金或 者到 期日 在一 年以内 的政 府债 券的 比例 合计不 低于 基金 资产 净值 的5% ， 本基 金参 与 股
指期货 交易 ， 应 符合 法律 法 规规定 和基 金合 同约 定的 投资限 制并 遵守 相关 期货 交易所 的业 务规 则。
本基金 的业 绩比 较基 准是 ：沪 深 300 指数 收益 率×65% ＋上 证国 债指 数收 益率 ×35% 。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基 本
准则》 、 各项 具体 会计 准则 及相关 规定(以 下合 称 “企 业会计 准则 ”)、 中国 证监 会颁布 的 《 证券 投
资基金 信息 披 露XBRL 模板第 3 号<年 度报 告和 半年 度 报告>》 、 中 国证 券投 资基 金 业协会(以 下简 称
“中国 基金 业协 会 ”)颁 布 的 《 证券 投资 基金 会计 核 算业务 指引 》 、 《华 商新 趋 势优选 灵活 配置 混合
型证券 投资 基金 基金 合同 》和在 财务 报表 附 注 7.4.4 所列 示的 中国 证监 会、 中国基 金业 协会 发布
的有关 规定 及允 许的 基金 行业实 务操 作编 制。
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本基金2015 年5 月14 日( 基金合 同生 效日)至2015 年12 月31 日 止期 间的 财 务报表 符合 企业
会计准 则的 要求 ， 真 实、 完整地 反映 了本 基 金2015 年 12 月 31 日的 财务 状况 以及 2015 年 5 月 14
日( 基 金合 同生 效日) 至2015 年 12 月31 日 止 期间 的 经营成 果和 基金 净值 变动 情况等 有关 信息 。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月1 日起至 12 月31 日止 。 本财 务报 表的 实际 编制 期间 为 2015 年5
月14 日(基 金合 同生 效日) 至2015 年12 月 31 日止 期 间。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金 的记 账本 位币 为人 民币。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
(1) 金融资 产的 分类
金融资产于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产、应收 款
项、可供出售 金融资产 及 持有至到期投 资。金融 资 产的分类取决 于本基金 对 金融资产的 持有意图
和持有 能力 。本 基金 现无 金融资 产分 类为 可供 出售 金融资 产及 持有 至到 期投 资。
本基金目前以 交易目的 持 有的股票投资 、债券投 资 和衍生工具(主 要为股指 期 货)分类为以 公
允价值计量且 其变动计 入 当期损益的金 融资产。 除 衍生工具所产 生的金融 资 产在资产负 债表中以华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 58 页 共 117 页
衍生金融资产 列示外， 以 公允价值计量 且其公允 价 值变动计入损 益的金融 资 产在资产负 债表中以
交易性 金融 资产 列示 。
本基金持有的 其他金融 资 产分类为应收 款项，包 括 银行存款和其 他各类应 收 款项等。应收 款
项是指 在活 跃市 场中 没有 报价、 回收 金额 固定 或可 确定的 非衍 生金 融资 产。
(2) 金融负 债的 分类
金融负债于初 始确认时 分 类 为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融负债及其他 金
融负债。本基 金目前暂 无 金融负债分类 为以公允 价 值计量且其变 动计入当 期 损益的金融 负债。本
基金持 有的 其他 金融 负债 包括其 他各 类应 付款 项等 。
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
金融资 产或 金融 负债 于本 基金成 为金 融工 具合 同的 一方时 ， 按 公允 价值 在资 产 负债表 内确 认。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 ，取得时发生 的相关交 易 费用计入当 期损益；
对于支付的价 款中包含 的 债券起息日或 上次除息 日 至购买日止的 利息，单 独 确认为应收 项目。应
收款项 和其 他金 融负 债的 相 关交 易费 用计 入初 始确 认金额 。
对于以公允价 值计量且 其 变动计入当期 损益的金 融 资产，按照公 允价值进 行 后续计量；对 于
应收款 项和 其他 金融 负债 采用实 际利 率法 ，以 摊余 成本进 行后 续计 量。
金融资 产满 足下 列条 件之 一的， 予以 终止 确认： (1) 收 取该金 融资 产现 金流 量的 合同权 利终 止；
(2) 该 金融 资产 已转 移， 且 本基金 将金 融资 产所 有权 上几乎 所有 的风 险和 报酬 转移给 转入 方； 或者
(3) 该 金融 资产 已转 移， 虽 然本基 金既 没有 转移 也没 有保留 金融 资产 所有 权上 几乎所 有的 风险 和 报
酬，但 是放 弃了 对该 金融 资产控 制。
金融资 产终 止确 认时 ，其 账面价 值与 收到 的对 价的 差额， 计入 当期 损益 。
当金融负债的 现时义务 全 部或部分已经 解除时， 终 止确认该金融 负债或义 务 已解除的部分 。
终止确 认部 分的 账面 价值 与支付 的对 价之 间的 差额 ，计入 当期 损益 。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
本基金持有的 股票投资 、 债券投资和衍 生工具(主 要 为股指期货)按 如下原则 确 定公允价值 并
进行估 值：
(1) 存在活跃市场 的金融工具 按其估值日的 市场交易价 格确定公允价 值；估值日 无交易， 但
最近交易日后 经济环境 未 发生重大变化 且证券发 行 机构未发生影 响证券价 格 的重大事件 的，按最
近交易 日的 市 场 交易 价格 确定公 允价 值。
(2) 存在活跃市场 的金融工具 ，如估值日无 交易且最近 交易日后经济 环境发生了 重大变化 ，华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 59 页 共 117 页
参考类 似投 资品 种的 现行 市价及 重大 变化 等因 素， 调整最 近交 易市 价以 确定 公允价 值。
(3) 当金融工具不 存在活跃市 场，采用市场 参与者普遍 认同且被以往 市场实际交 易价格验 证
具有可靠性的 估值技术 确 定公允价值。 估值技术 包 括参考熟悉情 况并自愿 交 易的各方最 近进行的
市场交易中使 用的价格 、 参照实质上相 同的其他 金 融工具的当前 公允价值 、 现金流量折 现法和期
权定价模型等 。采用估 值 技术时，尽可 能最大程 度 使用市场参数 ，减少使 用 与本基 金特 定相关的
参数。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
本基金 持有 的资 产和 承担 的负债 基本 为金 融资 产和 金融负 债。 当本 基金1)具 有抵销 已确 认 金
额的法 定权 利且 该种 法定 权利现 在是 可执 行的 ； 且2) 交易 双方 准备 按净 额结 算 时， 金 融资 产与 金
融负债 按抵 销后 的净 额在 资产负 债表 中列 示。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行基 金 份额所募集的 总金额在 扣 除损益平准金 分摊部分 后 的余额。由于 申
购和赎回引起 的实收基 金 变动分别于基 金申购确 认 日及基金赎回 确认日认 列 。上述申购 和赎回分
别包括 基金 转换 所引 起的 转入基 金的 实收 基金 增加 和转出 基金 的实 收基 金减 少。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金包 括已实现 平 准金和未实现 平准金。 已 实现平准金指 在申购或 赎 回基金份额时 ，
申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净值 比例计算 的 金额。未实 现平准金
指在申购或赎 回基金份 额 时，申购或赎 回款项中 包 含的按累计未 实现损益 占 基金净值比 例计算的
金额。损益平 准金于基 金 申购确认日或 基金赎回 确 认日认列，并 于期末全 额 转入未分配 利润/( 累
计亏损)。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
股票投资在持 有期间应 取 得的现金股利 扣除由上 市 公司代扣代缴 的个人所 得 税后的净额确 认
为投资收益。 债券投资 在 持有期间应取 得的按票 面 利率或者发行 价计算的 利 息扣除在适 用情况下
由债券 发行 企业 代扣 代缴 的个人 所得 税后 的净 额确 认为利 息收 入。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 在持有期间的 公允价值 变 动确认为公允 价
值变动损益； 于处置时 ， 其处置价格与 初始确认 金 额之间的差额 确认为投 资 收益，其中 包括从公
允价值 变动 损益 结转 的公 允价值 累计 变动 额。
应收款项在持 有期间确 认 的利息收入按 实际利率 法 计算，实际利 率法与直 线 法差异较小的 则
按直线 法计 算。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 60 页 共 117 页
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
本基金 的管 理人 报酬 和托 管费在 费用 涵盖 期间 按基 金合同 约定 的费 率和 计算 方法逐 日确 认。
其他金融负债 在持有期 间 确认的利息支 出按实际 利 率法计算，实 际利率法 与 直线法差异较 小
的则按 直线 法计 算。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
若期末未分配 利润中的 未 实现部分为正 数，包括 基 金经营活动产 生的未实 现 损益以及基金 份
额交易产生的 未实现平 准 金等，则期末 可供分配 利 润的金额为期 末未分配 利 润中的已实 现部分；
若期末未分配 利润的未 实 现部分为负数 ，则期末 可 供分配利润的 金额为期 末 未分配利润 ，即已实
现部分 相抵 未实 现部 分后 的余额 。
本基金 收益 分配 应遵 循下 列原则 ：
1 、 在符 合有 关基 金分 红条 件的前 提下 ， 本基 金每 年 收益分 配次 数最 多 为4 次 ， 若 《 基金 合同》
生效不 满3 个月 可不 进行 收益分 配；
2 、 本 基金 收益 分配 方式 分 两种 ： 现 金分 红与 红利 再 投资 ， 投 资者 可选 择现 金 红利或 将现 金红
利自动转为基 金份额进 行 再投资；若投 资者不选 择 ，本基金默认 的收益分 配 方式是现金 分红；基
金份额持有人 选择采取 红 利再投资形式 的，分红 资 金将按除权日 的基金份 额 净值转成基 金份额，
红利再投资的 份额免收 申 购费；同一投 资人持有 的 基金份额只能 选择一种 分 红方式，如 投资人在
不同销 售机 构选 择的 分红 方式不 同， 登记 机构 将以 投资人 最后 一次 选择 的分 红方式 为准 ；
3 、 基 金收 益分 配后 基金 份 额净值 不能 低于 面值 ， 即 基金收 益分 配基 准日 的基 金份额 净值 减去
每单位 基金 份额 收益 分配 金额后 不能 低于 面值 ；
4 、每 一基 金份 额享 有同 等 分配权 ；
5 、法 律法 规或 监管 机关 另 有规定 的， 从其 规定 。
7.4.4.12 分 部报 告
本基金以内部 组织结构 、 管理要求、内 部报告制 度 为依据确定经 营分部， 以 经营分部为基 础
确定报 告分 部并 披露 分部 信息。
经营分 部是 指本 基金 内同 时满足 下列 条件 的组 成部 分： (1) 该组 成部 分能 够在 日常活 动中 产 生
收入 、 发 生费 用；(2) 本基 金的基 金管 理人 能够 定期 评价该 组成 部分 的经 营成 果， 以决 定向 其配 置
资源 、 评 价其 业绩 ；(3) 本 基金能 够取 得该 组成 部分 的财务 状况 、 经营 成果 和 现金流 量等 有关 会计
信息。如 果两 个或多个 经 营分部具有相 似的经济 特 征，并且满足 一定条件 的 ，则合并为 一个经营
分部。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 61 页 共 117 页
本基金 目前 以一 个单 一的 经营分 部运 作， 不需 要披 露分部 信息 。
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
根据本基金的 估值原则 和 中国证监会允 许的基金 行 业估值实务操 作，本基 金 确定以下类别 股
票投资 的公 允价 值时 采用 的估值 方法 及其 关键 假设 如下：
(1) 对于证 券交 易所 上市 的股 票， 若 出现 重大 事项 停牌 或 交易不 活跃(包 括涨 跌停 时 的交易 不
活跃) 等情况， 本基金根据 中国证监会公 告[2008]38 号《关于进一 步规范证 券 投资基金估值 业务
的指导 意见 》 ， 根据 具体 情 况采用 《 关于 发布 中基 协(AMAC) 基金 行业 股票 估值 指 数的通 知 》 提 供的
指数收 益法 等估 值技 术进 行估值 。
(2) 对于在 证券 交易 所上 市或 挂牌转 让的 固定 收益 品种( 可转换 债券 、 资 产支 持证 券 和私募 债
券除外)， 按照 中证 指数 有 限公司 根据 《中 国证 券投 资基金 业协 会估 值核 算工 作小组 关 于 2015 年
1 季度 固定 收益 品种 的估 值处理 标准 》所 独立 提供 的债券 估值 结果 确定 公允 价值。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变更 。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
7.4.6 税项
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号《关 于开放式证券投 资基金有 关税收问题的 通
知》 、 财税[2008]1 号《 关 于企业 所得 税若 干优 惠政 策的通 知》 、财 税[2012]85 号《 关于 实施 上市
公司股 息红 利差 别化 个人 所得税 政策 有关 问题 的通 知》 、 财税[2015]101 号 《 关于上 市公 司股 息 红
利差别 化个 人所 得税 政策 有关问 题的 通知 》 及 其他 相关财 税法 规和 实务 操作 ， 主要 税项 列示 如 下 ：
(1) 以发行基金方 式募集资金 不属于营业税 征收范围， 不征收营业税 。基金买卖 股票、债 券
的差价 收 入 不予 征收 营业 税。
(2) 对基金从证券 市场中取得 的收入，包括 买卖股票、 债券的差价收 入，股权的 股息、红 利
收入， 债券 的利 息收 入及 其他收 入， 暂不 征收 企业 所得税 。
(3) 对 基 金 取 得 的 企 业 债 券 利 息 收 入 ， 应 由 发 行 债 券 的 企 业 在 向 基 金 支 付 利 息 时 代 扣 代 缴华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 62 页 共 117 页
20% 的 个人 所得 税。 对基 金 从上市 公司 取得 的股 息红 利所得 ，持 股期 限在 1 个 月以内(含 1 个月)
的，其 股息 红利 所得 全额 计入应 纳税 所得 额； 持股 期限 在 1 个 月以 上 至 1 年( 含 1 年) 的， 暂减 按
50% 计 入应 纳税 所得 额； 持 股期限 超过 1 年 的，于 2015 年 9 月 8 日前暂 减按 25% 计入 应纳 税所 得
额， 自2015 年9 月8 日起 ， 暂 免征 收个 人所 得税 。 对基金 持有 的上 市公 司限 售股 ， 解 禁后 取得 的
股息、红利收 入，按照 上 述规定计算纳 税，持股 时 间自解禁日起 计算；解 禁 前取得的股 息、红利
收入继 续暂 减 按50% 计入 应纳税 所得 额。 上述 所得 统一适 用 20% 的 税率 计征 个人所 得税 。
(4) 基金卖 出股 票 按 0.1% 的 税 率缴纳 股票 交易 印花 税， 买入股 票不 征收 股票 交易 印花税 。
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
活期存 款 23,032,918.84
定期存 款 -
其中： 存款 期 限1-3 个月 -
其他存 款 -
合计： 23,032,918.84
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
成本 公允价 值 估值增 值
股票 88,773,976.91 92,834,007.76 4,060,030.85
贵金属投资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 88,773,976.91 92,834,007.76 4,060,030.85
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 63 页 共 117 页
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本基金 本报 告期 末未 持有 衍生金 融资 产/ 负债 。
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
本基金 本报 告期 末未 持有 买入返 售金 融资 产。
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金 本报 告期 末未 持有 买断式 逆回 购中 取得 的债 券。
7.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 5,944.36
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 307.01
应收债 券利 息 -
应收买 入返 售证 券利 息 -
应收申 购 款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 60.61
合计 6,311.98
7.4.7.6 其 他资 产
本基金 本报 告期 末未 持有 其他资 产。
7.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 273,722.49
银行间 市场 应付 交易 费用 -
合计 273,722.49
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 64 页 共 117 页
7.4.7.8 其 他负 债
单 位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 700.71
预提费 用 60,000.00
合计 60,700.71
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2015 年5 月14 日至2015 年12 月31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
基金合 同生 效日 22,917,999.64
22,917,999.64
本期申 购 87,546,316.18 87,546,316.18
本期赎 回（ 以“- ” 号填 列 ） -60,755,589.93 -60,755,589.93
本期末 49,708,725.89 49,708,725.89
注：1. 申 购含 转换 入份 额 ；赎回 含转 换出 份额 。
2. 原 华商 中证500 指数 分 级证券 投资 基金 于基 金合 同失效 前基 金资 产净 值 为51,719,436.98
元，已于本基 金的基金 合 同生效日全部 转为本基 金 的基金资产净 值。根据 《 华商新趋势 优选灵活
配置混 合型 证券 投资 基金 招募说 明书 》和 《关 于华 商中 证 500 指数 分级 证券 投资基 金基 金转 型 份
额折算 与变 更登 记的 公告 》的有 关规 定， 基金 管理 人华商 基金 管理 有限 公司 确定 2015 年 5 月 12
日为基 金份 额折 算基 准日 ， 对投资 人持 有的 原华 商中 证 500 指数 分级 证券 投资 基金份 额进 行折 算，
折算后 原华 商中 证 500 指 数分级 证券 投资 基金 份额 将变更 登记 为华 商新 趋势 优选灵 活配 置混 合 型
证券投 资基 金份 额。 折算 前基金 总份 额为 22,917,999.64 份 ，基 金份 额净 值 为 2.257 元 。根 据基
金份额 折算 公式 ，折 算后 基金份 额总 额为 22,917,998.64 份 ，基 金份 额净 值 为 1.000 元 。华 商基
金管理 有限 公司 已根 据上 述折算 比例 ，对 原华 商中 证 500 指数 分级 证券 投资 基金投 资者 持有 的 基
金份额 进行 了折 算， 并 于2015 年5 月13 日完 成了 变更登 记。
3. 根 据 《 华商 新趋 势优 选 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金基 金合 同》 、 《华 商新 趋势优 选灵 活配
置混合 型证 券投 资基 金招 募说明 书》 、 《关 于华 商中 证 500 指数 分级 证券 投资 基金终 止场 内申 购赎
回暨基金份 额折算业 务期 间暂停相关 业务的公 告》 、 《关于华商 新趋势优 选灵 活配置混合 型证券 投
资基金恢复日常申购、赎 回、定期定额投资及转托 管业务的公告》的相关规 定，本基金于 2015
年5 月14 日(基 金合 同生 效日) 至2015 年5 月20 日 止期间 暂不 向投 资人 开放 基金交 易。 申购 、 赎
回和转 换业 务 自2015 年5 月21 日起 开始 办理 。
7.4.7.10 未 分配 利润
金额单 位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
基金合 同生 效日 17,186,983.59 11,614,453.75 28,801,437.34
本期利 润 -2,589,557.96 -13,756,830.76 -16,346,388.72
本期 基金份额 交易 43,066,494.63 10,953,786.67 54,020,281.30 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 65 页 共 117 页
产生的 变动 数
其中： 基金 申购 款 126,056,333.05 -5,750,750.19 120,305,582.86
基金赎 回款 -82,989,838.42 16,704,536.86 -66,285,301.56
本期已 分配 利润 - - -
本期末 57,663,920.26 8,811,409.66 66,475,329.92
7.4.7.11 存 款利 息收入
项目
本期
2015 年5 月14 日至2015 年 12 月31 日
活期存 款利 息收 入 139,181.88
定期存 款利 息收 入 -
其他存 款利 息收 入 1,322.67
结算备 付金 利息 收入 5,747.27
其他 899.18
合计 147,151.00
7.4.7.12 股 票投 资收益
7.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 5 月 14 日至2015 年 12 月 31 日
卖出股 票成 交总 额 387,517,631.88
卖出股 票成 本总 额 388,652,361.07
买卖股 票差 价收 入 -1,134,729.19
7.4.7.13 债 券投 资收益
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
本基金 本报 告期 未发 生 债 券投资 收益 。
7.4.7.13.2 资 产支 持证券 投资 收益
本基金 本报 告期 未发 生资 产支持 证券 投资 收益 。
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益
本基金 本报 告期 未发 生贵 金属投 资收 益。
7.4.7.15 衍 生工 具收益
本基金 本报 告期 未发 生衍 生工具 收益 。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 66 页 共 117 页
7.4.7.16 股 利收 益
单位 ：人 民币 元
项目
本期
2015 年5 月14 日至2015 年 12 月31 日
股票投 资产 生的 股利 收益 290,606.91
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 290,606.91
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2015 年5 月14 日至2015 年 12 月31 日
1.交易 性金 融资 产 -13,756,830.76
—— 股 票投 资 -13,756,830.76
—— 债 券投 资 -
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
合计 -13,756,830.76
7.4.7.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年5 月14 日至2015 年 12 月31 日
基金赎 回费 收入 858,038.36
其他 1.00
合计 858,039.36
注：本 基金 的赎 回费 率按 持有期 间递 减， 赎回 费总 额的 25% 归 入基 金资 产。
7.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 5 月 14 日至2015 年 12 月 31 日
交易所 市场 交易 费用
1,238,469.22
银行间 市场 交易 费用
-
合计
1,238,469.22 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 67 页 共 117 页
7.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年5 月14 日至2015 年12 月31 日
审计费 用 45,424.53
信息披 露费 190,685.97
指数使 用费 842.30
银行费 用 2,746.35
合计 239,699.15
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金并无 须作 披露 的或 有事 项。
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截止本 财务 报表 批准 报出 日，本 基金 并无 须做 披露 的资产 负债 表日 后事 项。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称 与本基金 的关系
华商基 金管 理有 限公 司( “ 华商基 金公 司”) 基金管 理人 、基 金销 售机 构
中国工 商银 行股 份有 限公 司( “中国 工商 银行” ) 基金托 管人 、基 金销 售机 构
华龙证 券股 份有 限公 司( “ 华龙证 券”) 基金管 理人 的股 东、 基金 销售机 构
中国华 电集 团财 务有 限公 司 基金管 理人 的股 东
济钢集 团有 限公 司 基金管 理人 的股 东
7.4.10 本 报告 期间的 关联 方交易
下述关 联交 易均 在正 常业 务范围 内按 一般 商业 条款 订立。
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.10.1.1 股 票交 易
本基金 本报 告期 内未 通过 关联方 交易 单元 进行 股票 交易。
7.4.10.1.2 债 券交 易
本基金 本报 告期 内未 通过 关联方 交易 单元 进行 债券 交易。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 68 页 共 117 页
7.4.10.1.3 债 券回 购交易
本基金 本报 告期 内未 通过 关联方 交易 单元 进行 债券 回购交 易。
7.4.10.1.4 权 证交 易
本基金 本报 告期 未通 过关 联方交 易单 元进 行权 证交 易。
7.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
本基金 本报 告期 未有 应支 付关联 方的 佣金
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年5 月 14 日至2015 年12 月 31 日
当期应 支付 的管 理费 1,090,678.02
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
343,869.92
注：支付基金 管理人华 商 基金公司的管 理人报酬 按 前一日基金资 产净值 1.50% 的年费率计提 ，逐
日累计 至每 月月 底， 按月 支付。 其计 算公 式为 ：
日管理 人报 酬= 前一 日基 金 资产净 值×1.50%/ 当 年天 数。
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年5 月 14 日至2015 年12 月 31 日
当期应 支付 的托 管费 181,779.65
注：支付基 金 托管人中 国 工商银行的托 管费按前 一 日基金资产净 值 0.25%的 年费率计提， 逐日累
计至每 月月 底， 按月 支付 。其计 算公 式为 ：
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值 ×0.25% / 当 年天 数。
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 未与 关联 方进行 银行 间同 业市 场的 债券（ 含回 购） 交易 。
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份额单 位： 份
项目 本期 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 69 页 共 117 页
2015 年 5 月 14 日至2015 年 12 月 31 日
基金合 同生 效日 4,770,038.00
期初持 有的 基金 份额
-
期间申 购/ 买入 总份 额 -
期间因 拆分 增加 的份 额 -
期间赎 回/ 卖出 总份 额 -
期末持 有的 基金 份额 4,770,038.00
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
9.60%
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
份额单 位： 份
关联方 名称
本期末
2015 年 12 月 31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的 比例
华龙证券股份有限公司 4,774,594.00 9.61%
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位 ：人 民币 元
关联方
名称
本期
2015 年 5 月 14 日至2015 年12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入
中国工商银行股份有限公司 23,032,918.84 139,181.88
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 工商 银行 保管， 按银 行同 业利 率计 息。
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 本报 告期 未在 承销 期内参 与关 联方 承销 证券 。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
本基金 本报 告期 无须 作说 明的其 他关 联交 易事 项。
7.4.11 利 润分 配情况
本基金 本报 告期 内未 进行 利润分 配。
7.4.12 期 末（2015 年 12 月31 日） 本基金 持有 的流通 受限 证券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
本基金 本报 告期 末未 持有 因新发/增 发而 流通 受限 的 证券。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 70 页 共 117 页
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌股票
金额单 位： 人民 币元
股票代
码
股票名
称
停牌日 期
停牌原
因
期末
估值单 价
复牌日 期
复牌
开盘单 价
数量（ 股）
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备注
300324 旋极信息 2015 年12 月1 日
因重大事
项停牌
50.60 2016 年3 月10 日 44.33 250,044 9,139,635.25 12,652,226.40
-
600420 现代制药 2015 年10 月 21 日
因重大事
项停牌
41.76 2016 年3 月23 日 33.44 100,000 3,754,791.00 4,176,000.00
-
002228 合兴包装 2015 年8 月4 日
因重大事
项停牌
19.52 2016 年2 月2 日 15.21 200,065 6,358,379.18 3,905,268.80
-
000982 中银绒业 2014 年8 月25 日
因重大事
项停牌
4.64 2016 年2 月25 日 5.10 10,215 48,835.46 47,397.60
-
注：1 、本 基金 截 至 2015 年 12 月 31 日 止持 有以 上 因公布 的重 大事 项可 能产 生重大 影响 而被 暂时
停牌的 股票 ，该 类股 票将 在所公 布事 项的 重大 影响 消除后 ，经 交易 所批 准复 牌。
2 、 本基 金持 有的 “ 旋 极 信 息” 股票 自2015 年 11 月2 日起 因重 大事 项停 牌 ， 根 据中国 证券 监
督管理 委员 会公 告[2008]38 号 《 关于 进一 步规 范证 券 投资基 金估 值业 务的 指导 意见》 等有 关规 定，
为合理 确定 “旋 极信 息” 股票的 公允 价值 ， 自 2015 年 12 月 2 日 起采 用“ 指数 收益法 ”对 其进 行
估值。
3 、本 基金 持有 的“ 现代 制 药”股 票 自 2015 年 10 月 21 日 起因 重大 事项 停牌 ， 根据中 国证 券
监督管 理委 员会 公告[2008]38 号 《关 于进 一步 规范 证 券投资 基金 估值 业务 的指 导意见 》 等 有关 规
定， 为 合理 确定 “ 旋级 信 息” 股 票的 公允 价值， 自2015 年11 月 11 日起 采用 “ 指数收 益法 ” 对 其
进行估 值。
4 、本 基金 持有 的“ 合兴 包 装”股 票 自 2015 年 8 月 4 日起因 重大 事项 停牌 ，根 据中国 证券 监
督管理 委员 会公 告[2008]38 号 《 关于 进一 步规 范证 券 投资基 金估 值业 务的 指导 意见》 等有 关规 定，
为合理 确定 “旋 级信 息” 股票的 公允 价值 ， 自2015 年 8 月7 日 起采 用 “ 指数 收益法 ” 对 其进 行估
值。
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末无 银行 间市场 债券 正回 购余 额， 因此没 有作 为抵 押的 债券 。
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末无 交易 所市场 债券 正回 购余 额， 因此没 有作 为抵 押的 债券 。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 71 页 共 117 页
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金 是混 合型 证券 投资 基金， 其预 期收 益和 风险 水 平高于 债券 型基 金产 品和 货币市 场基 金、
低于股票型基 金产品， 属 于中高风险、 中高收益 的 基金产品。本 基金在日 常 经营活动中 面临的与
这些金融工具 相关的风 险 主要包括信用 风险、流 动 性风险及市场 风险。本 基 金的基金管 理人紧密
跟踪中国经济 动向，把 握 中国经济的长 期发展趋 势 和周期变动特 征，挖掘 不 同发展阶段 下的优势
资产及行业投 资机会， 综 合运用主题投 资、行业 轮 动等投资策略 ，追求基 金 资产的长期 、持续增
值。
本基金 的基 金管 理人 内部 控制组 织体 系包 括三 个层 次：(1) 第 一层 次风 险控 制 ： 在董 事会 层面
设立风 险控 制委 员会,对 公 司规章 制度 、 经营 管理 、 基金运 作 、 固 有资 金投 资 等方面 的合 法 、 合 规
性进行全面 的分析检 查,对 各种风险预 测报告进 行审 议,提出相应 的意见和 建议 。公司设督 察长。
督察长对董事 会负责,按 照 中国证监会的 规定和风 险 控制委员会的 授权进行 工 作。(2)第二 层次风
险控制 ： 第 二层 次风 险控 制是指 公司 经营 层层 面的 风险控 制, 具体 为在 风险 管 理小组 、 投 资决 策委
员会和监察稽 核部层次 对 公司的风险进 行的预防 和 控制。风险管 理小组对 公 司在经营管 理和基金
运作中 的风 险进 行全 面的 研究 、 分 析 、 评 估, 全面 、 及时 、 有 效地 防范 公司 经 营过程 中可 能面 临的
各种风 险。 投资 决策 委员 会 研究并 制定 基金 资产 的投 资策略,对 基金 的总 体投 资 情况提 出指 导性 意
见, 从而达到 分散投资 风险,提高基金资 产的安全 性的 目的。监察 稽核部独 立于 公司各业务 部门和
各分支机构,对 各岗位、 各 部门、各机构 、各项业 务 中的风险控制 情况实施 监 督。(3)第三 层次风
险控制：第三 层次风险 控 制是指公司各 部门对自 身 业务工作中的 风险进行 的 自我检查和 控 制。公
司各部 门根 据经 营计 划、 业 务规则 及本 部门 具体 情况 制定本 部门 的工 作流 程及 风险控 制措 施, 相关
部门、 相关 岗位 之间 相互 监督制 衡。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是通过定 性分析和 定 量分析的方法 去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结合 基 金资产所运 用金融工
具特征 通过 特定 的风 险量 化指标 、 模型 ， 日 常的 量 化报告 ， 确定 风险 损失 的 限度和 相应 置信 程度 ，
及时可 靠地 对各 种风 险进 行监督 、 检查 和评 估， 并 通过相 应 决 策 ， 将 风险 控 制在可 承受 的范 围内 。
7.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的资信 状 况进行了充分 的评估。 本 基金的银行存 款华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 72 页 共 117 页
存放在本基金 的托管行 中 国工商银行， 与该银行 存 款相关的信用 风险不重 大 。本基金在 交易所进
行的交易均以 中国证券 登 记结算有限责 任公司为 交 易对手完成证 券交收和 款 项清算，违 约风险可
能性很小；在 银行间同 业 市场进行交易 前均对交 易 对手进行信用 评估并对 证 券 交割方式 进行限制
以控制 相应 的信 用风 险。
本基金的基金 管理人建 立 了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 信用等级 评 估来控制证券 发
行人的 信用 风险 ，且 通过 分散化 投资 以分 散信 用风 险。
于2015 年12 月31 日， 本 基金未 持有 信用 类债 券。
7.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金在 履 行与金融负债 有关的义 务 时遇到资金短 缺的风险 。 本基金的流动 性
风险一方面来 自于基金 份 额持有人可随 时要求赎 回 其持有的基金 份额，另 一 方面来自于 投资品种
所处的交易市 场不活跃 而 带来的变现困 难或因投 资 集中而无法在 市场出现 剧 烈波动的情 况下以合
理的价 格变 现。
针对兑付赎回 资 金的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人每日对本 基金的申 购 赎回情况进行 严
密监控并预测 流动性需 求 ，保持基金投 资组合中 的 可用现金头寸 与之相匹 配 。本基金的 基金管理
人在基金合同 中设计了 巨 额赎回条款， 约定在非 常 情况下赎回申 请的处理 方 式，控制因 开放申购
赎回模 式带 来的 流动 性风 险，有 效保 障基 金持 有人 利益。
针对投资品种 变现的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人通过独立 的风险管 理 部门设定流动 性
比例要求，对 流动性指 标 进行持续的监 测和分析 ， 包括组合持仓 集中度指 标 、组合在短 时间内变
现能力的综合 指标、组 合 中变现能力较 差的投资 品 种比例以及流 通受限 制 的 投资品种比 例等。本
基金投资于一 家公司发 行 的股票市值不 超过基金 资 产净值的 10% ，且本 基金 与由本基金的 基金管
理人管理的其 他基金共 同 持有一家公司 发行的证 券 不得超过该证 券的 10% 。 本基金所持大 部分证
券在证 券交 易所 上市 ， 因 此 除附 注7.4.12 中列 示的 部 分基金 资产 流通 暂时 受限 制不能 自由 转让 的
情况外 ，其 余均 能以 合理 价格适 时变 现。
于2015 年12 月31 日， 本 基金所 承担 的全 部金 融负 债的合 约约 定到 期日 均为 一个月 以内 且 不
计息，可赎 回基金份 额净 值(所有者权 益)无固定 到 期日且不计 息，因此 账面 余额即为未 折现的 合
约到期 现金 流量 。
7.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 73 页 共 117 页
7.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基金的基金 管理人定 期 对本基金面临 的利率敏 感 性缺口进行监 控，并通 过 调整投资组合 的
久期等 方法 对上 述利 率风 险进行 管理 。
本基金 持有及 承担的大 部 分金融资产和 金融负债 不 计息，因此本 基金的收 入 及经营活动的 现
金流量在很大 程度上独 立 于市场利率变 化。本基 金 持有的利率敏 感性资产 主 要为银行存 款及结算
备付金 等。
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
金额单 位： 人民 币元
本期末
2015 年12 月 31 日
1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 23,032,918.84 - - - 23,032,918.84
结算备 付金 620,252.00 - - - 620,252.00
存出保 证金 122,488.88 - - - 122,488.88
交易性 金融 资产 - - - 92,834,007.76 92,834,007.76
应收证 券清 算款 - - - 162,591.81 162,591.81
应收利 息 - - - 6,311.98 6,311.98
应收申 购款 30,516.90 - - 154,904.35 185,421.25
资产总 计 23,806,176.62 - - 93,157,815.90 116,963,992.52
负债
应付证 券清 算款 - - - - -
应付赎 回款 - - - 267,619.91 267,619.91
应付管 理人 报酬 - - - 152,480.24 152,480.24
应付托 管费 - - - 25,413.36 25,413.36
应付销 售服 务费 - - - - -
应付交 易费 用 - - - 273,722.49 273,722.49
应付利 息 - - - - -
应交税 费 - - - - -
其他负 债 - - - 60,700.71 60,700.71
负债总 计 - - - 779,936.71 779,936.71
利率敏 感度 缺口 23,806,176.62 - - 92,377,879.19 116,184,055.81
注：表中所示 为本基金 资 产及负债的账 面价值， 并 按照合约规定 的利率重 新 定价日或到 期日孰早
予以分 类。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 74 页 共 117 页
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
于2015 年12 月31 日， 本 基金未 持有 交易 性债 券投 资， 因 此市 场利 率的 变动 对于本 基金 资产
净值无 重大 影响 。
7.4.13.4.2 外 汇风 险
外汇风险是指 金融工具 的 公允价值或未 来现金流 量 因外汇汇率变 动而发生 波 动的风险。本 基
金的所 有资 产及 负债 以人 民币计 价， 因此 无重 大外 汇风险 。
7.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现 金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市或银行间 同业市场
交易的股票和 债券，所 面 临的其他价格 风险来源 于 单个证券发行 主体自身 经 营情况或特 殊事项的
影响， 也可 能来 源于 证券 市场整 体波 动的 影响 。
本基金坚持“ 自上而下” 、 “自下而上” 相结合的 投 资视角。在实 际投资过 程 中，一方面根 据
宏观经 济数 据， 积极 主动 调整大 类资 产配 置比 例； 另一方 面， 秉承 优选 “ 新 趋势” 核心 理念， “ 自
下而上 ”精 选优 质成 长上 市公司 股票 ，力 求实 现基 金资产 的长 期稳 健增 值。
本基金通过投 资组合的 分 散化降低其他 价格风险 。 本基金的投资 组合比例 为 ：本基金股票 资
产的投 资比 例 为0-95% ， 其 中投资 于新 趋势 方向 的上 市公司 股票 不低 于非 现金 基金资 产 的 80%，债
券、权证、银 行存款、 货 币市场工具和 资产支持 证 券及法律法规 或中国证 监 会允许基金 投资的其
他金融 工具 占基 金资 产 的 5% —100% ， 其中 权证 占基 金资产 净值 的 0 —3% ，每 个交易 日日 终在 扣除
股指期货合约 需缴纳的 交 易保证金后， 保持现金 或 者到期日在一 年以内的 政 府债券的比 例合计不
低于基 金资 产净 值 的5% 。 此外， 本基 金的 基金 管理 人每日 对本 基金 所持 有的 证券价 格实 施监 控，
定期运 用多 种定 量方 法对 基金进 行风 险度 量， 包 括VaR(Value at Risk) 指标 等来测 试本 基金 面临
的潜在 价格 风险 ，及 时可 靠地对 风险 进行 跟踪 和控 制。
7.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 92,834,007.76 79.90
交易性 金融 资产-基 金投 资 - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 - -
交易性 金融 资产 －贵 金属 投 - - 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 75 页 共 117 页
资
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - -
其他 - -
合计 92,834,007.76 79.90
7.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
于2015 年12 月31 日， 本 基金成 立尚 不足 一年 ， 没 有足够 的经 验数 据计 算其 他价格 风险 的敏
感性分 析。
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
(1) 公允价值
(a) 金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次， 由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入
值所属的最低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的以公允价值计量的金融工具
(i) 各层次金融工具公允价值
于 2015 年 12 月 31 日 ， 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金 融 工 具 中 属 于 第 一 层 次 的 余 额 为 72,053,114.96 元，属于第二层次的余额为
20,780,892.80 元，无 属于第三层次的余额。
(ii) 公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券， 若出现重大事项停牌、 交易不活跃( 包括涨跌
停时的交易不活跃) 、 或属于非公开发行等情况， 本基金不会于停牌日至交易恢复活跃
日期间、 交易不活跃期 间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入 第一层次； 并
根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度， 确定相关股票和债
券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii) 第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续的以公允价值计量的金融工具
于 2015 年 12 月 31 日 ，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 76 页 共 117 页
(d) 不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债， 其账面
价值与公允价值相差很小。
(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投资组 合报告 （ 转型前）
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（%）
1 权益投 资 49,241,554.97 93.58
其中： 股票 49,241,554.97 93.58
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 3,337,272.76 6.34
7 其他资产 43,202.46 0.08
8 合计 52,622,030.19 100.00
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
8.2.1 报 告期 末 指数 投资 按行业 分类 的股票 投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 1,137,631.53 2.20
B 采矿业 1,465,851.95 2.83
C 制造业 28,414,414.88 54.94
D 电力、 热 力、 燃 气及 水生 产和供 应 业 1,082,314.64 2.09
E 建筑业 1,798,078.42 3.48
F 批发和 零售 业 3,023,857.56 5.85
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 1,587,247.92 3.07
H 住宿和 餐饮 业 14,590.24 0.03
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 2,012,140.14 3.89
J 金融业 398,194.50 0.77
K 房地产 业 3,146,415.82 6.08
L 租赁和 商务 服务 业 927,792.65 1.79 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 77 页 共 117 页
M 科学研 究和 技术 服务 业 242,939.08 0.47
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 277,473.68 0.54
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 792,772.51 1.53
S 综合 829,980.05 1.60
合计 47,151,695.57 91.17
8.2.2 报 告期 末积极 投资 按行业 分类 的股票 投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A
农、林 、牧 、渔 业 414,000.00 0.80
B
采矿业 - -
C
制造业 1,437,641.20 2.78
D
电力 、 热 力 、 燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E
建筑业 238,218.20 0.46
F
批发和 零售 业 - -
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
- -
J
金融业 - -
K
房地产 业 - -
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 - -
S
综合 - -
合计 2,089,859.40 4.04
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 78 页 共 117 页
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
8.3.1 期 末指 数投资 按公 允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的所 有股 票投资 明细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （% ）
1 600195 中牧股 份 30,746 808,312.34 1.56
2 000735 罗 牛 山 69,767 672,553.88 1.30
3 600812 华北制 药 58,835 528,338.30 1.02
4 002155 辰州矿 业 37,600 499,328.00 0.97
5 600797 浙大网 新 29,038 496,840.18 0.96
6 600729 重庆百 货 15,083 493,364.93 0.95
7 000962 东方钽 业 32,863 487,029.66 0.94
8 002140 东华科 技 18,789 483,816.75 0.94
9 000933 神火股 份 62,554 446,010.02 0.86
10 600380 健康元 17,721 390,393.63 0.75
11 000977 浪潮信 息 8,998 366,938.44 0.71
12 600522 中天科 技 11,723 316,521.00 0.61
13 000636 风华高 科 24,609 315,733.47 0.61
14 600151 航天机 电 20,478 314,746.86 0.61
15 600805 悦达投 资 20,000 299,600.00 0.58
16 000680 山推股 份 32,416 299,523.84 0.58
17 002123 荣信股 份 13,936 298,648.48 0.58
18 002340 格林美 14,295 297,050.10 0.57
19 002191 劲嘉股 份 19,832 295,893.44 0.57
20 600064 南京高 科 13,515 284,220.45 0.55
21 600654 飞乐股 份 12,933 279,094.14 0.54
22 002405 四维图 新 5,227 270,183.63 0.52
23 000415 渤海租 赁 13,048 267,353.52 0.52
24 600601 方正科 技 23,731 264,600.65 0.51
25 600481 双良节 能 12,033 263,161.71 0.51
26 601608 中信重 工 24,479 254,581.60 0.49
27 603077 和邦股 份 13,422 253,675.80 0.49
28 601010 文峰股 份 18,195 247,270.05 0.48
29 600645 中源协 和 3,062 242,939.08 0.47
30 600787 中储股 份 18,500 241,980.00 0.47
31 002011 盾安环 境 12,990 236,418.00 0.46
32 002308 威创股 份 10,985 234,749.45 0.45
33 600823 世茂股 份 11,137 234,433.85 0.45
34 600169 太原重 工 18,900 228,879.00 0.44
35 002463 沪电股 份 30,777 227,442.03 0.44 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 79 页 共 117 页
36 600894 广日股 份 9,478 227,377.22 0.44
37 000969 安泰科 技 15,550 225,475.00 0.44
38 600879 航天电 子 9,043 223,181.24 0.43
39 000669 金鸿能 源 5,840 221,452.80 0.43
40 600884 杉杉股 份 6,291 214,711.83 0.42
41 600122 宏图高 科 11,887 213,252.78 0.41
42 600426 华鲁恒 升 14,713 211,867.20 0.41
43 600511 国药股 份 5,386 209,569.26 0.41
44 002325 洪涛股 份 7,927 201,979.96 0.39
45 600521 华海药 业 8,902 201,630.30 0.39
46 002028 思源电 气 10,461 201,478.86 0.39
47 600586 金晶科 技 33,838 199,982.58 0.39
48 000099 中信海 直 9,939 199,575.12 0.39
49 600351 亚宝药 业 14,890 197,441.40 0.38
50 600260 凯乐科 技 11,015 197,058.35 0.38
51 600335 国机汽 车 6,141 196,389.18 0.38
52 000616 海航投 资 13,634 196,056.92 0.38
53 002317 众生药 业 6,674 195,548.20 0.38
54 000587 金叶珠 宝 7,728 193,509.12 0.37
55 000566 海南海 药 4,040 192,304.00 0.37
56 600872 中炬高 新 8,810 191,441.30 0.37
57 600021 上海电 力 7,079 191,345.37 0.37
58 600643 爱建股 份 8,558 190,672.24 0.37
59 000028 国药一 致 2,448 189,597.60 0.37
60 002285 世联行 6,414 186,711.54 0.36
61 002181 粤 传 媒 7,545 184,399.80 0.36
62 000090 天健集 团 7,673 184,152.00 0.36
63 600614 鼎立股 份 7,689 182,152.41 0.35
64 600528 中铁二 局 8,200 181,138.00 0.35
65 002242 九阳股 份 10,500 179,550.00 0.35
66 002022 科华生 物 4,425 179,212.50 0.35
67 600261 阳光照 明 13,598 178,541.74 0.35
68 600435 北方导 航 3,981 177,234.12 0.34
69 600770 综艺股 份 8,399 173,943.29 0.34
70 002219 恒康医 疗 4,154 172,806.40 0.33
71 002122 天马股 份 15,106 171,453.10 0.33
72 002179 中航光 电 3,979 170,261.41 0.33
73 600820 隧道股 份 10,383 170,073.54 0.33
74 000897 津滨发 展 20,124 168,236.64 0.33 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 80 页 共 117 页
75 601801 皖新传 媒 6,054 167,937.96 0.32
76 600978 宜华木 业 9,507 166,467.57 0.32
77 002063 远光软件 3,763 165,007.55 0.32
78 000418 小天鹅 Ａ 7,466 162,833.46 0.31
79 002311 海大集 团 7,300 162,425.00 0.31
80 000887 中鼎股 份 5,414 162,149.30 0.31
81 600551 时代出 版 6,348 160,540.92 0.31
82 000848 承德露 露 5,953 160,016.64 0.31
83 000511 烯碳新 材 12,798 159,591.06 0.31
84 002408 齐翔腾 达 6,694 159,317.20 0.31
85 000078 海王生 物 6,246 157,711.50 0.30
86 600587 新华医 疗 2,851 156,633.94 0.30
87 600312 平高电 气 7,349 156,313.23 0.30
88 601718 际华集 团 16,484 156,103.48 0.30
89 600320 振华重 工 18,272 156,042.88 0.30
90 002392 北京利 尔 8,453 155,112.55 0.30
91 000667 美好集 团 27,990 155,064.60 0.30
92 002714 牧原股 份 2,100 153,300.00 0.30
93 002368 太极股 份 1,548 152,478.00 0.29
94 002371 七星电 子 4,039 151,502.89 0.29
95 603366 日出东 方 5,709 151,288.50 0.29
96 600418 江淮汽 车 10,416 150,094.56 0.29
97 600200 江苏吴 中 6,857 149,756.88 0.29
98 002018 华信国 际 4,600 149,684.00 0.29
99 000066 长城电 脑 8,811 148,905.90 0.29
100 000671 阳 光 城 5,879 147,680.48 0.29
101 000690 宝新能 源 13,356 147,183.12 0.28
102 600675 中华企 业 15,526 145,478.62 0.28
103 600199 金种子 酒 11,993 144,515.65 0.28
104 600138 中青旅 5,676 144,000.12 0.28
105 600611 大众交 通 8,218 143,568.46 0.28
106 600112 天成控 股 5,868 141,712.20 0.27
107 600478 科力远 3,917 141,325.36 0.27
108 000627 天茂集 团 10,518 140,941.20 0.27
109 600401 海润光 伏 11,999 140,388.30 0.27
110 002276 万马股 份 5,101 140,379.52 0.27
111 600438 通威股 份 9,478 136,672.76 0.26
112 600125 铁龙物 流 9,791 134,234.61 0.26
113 002183 怡 亚 通 2,822 133,819.24 0.26 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 81 页 共 117 页
114 000988 华工科 技 6,958 132,897.80 0.26
115 600171 上海贝 岭 5,693 132,305.32 0.26
116 600110 中科英 华 12,568 130,330.16 0.25
117 000930 中粮生 化 8,743 128,522.10 0.25
118 601000 唐山港 8,913 128,079.81 0.25
119 600803 新奥股 份 6,100 126,758.00 0.25
120 600651 飞乐音 响 9,026 126,093.22 0.24
121 002573 国电清 新 2,975 125,902.00 0.24
122 600816 安信信 托 3,218 124,761.86 0.24
123 601999 出版传 媒 8,268 124,102.68 0.24
124 000979 中弘股 份 15,591 123,948.45 0.24
125 002174 游族网 络 1,200 123,720.00 0.24
126 600429 三元股 份 11,759 123,116.73 0.24
127 002648 卫星石 化 7,499 122,983.60 0.24
128 600881 亚泰集 团 10,930 122,197.40 0.24
129 600835 上海机 电 3,450 122,164.50 0.24
130 002250 联化科 技 5,717 121,772.10 0.24
131 600967 北方创 业 7,100 121,694.00 0.24
132 002203 海亮股 份 9,494 121,428.26 0.23
133 002690 美亚光 电 1,489 120,594.11 0.23
134 600161 天坛生 物 2,588 120,160.84 0.23
135 600572 康恩贝 4,298 119,441.42 0.23
136 000006 深振业 Ａ 10,399 119,172.54 0.23
137 002440 闰土股 份 4,156 118,736.92 0.23
138 600289 亿阳信 通 4,947 118,530.12 0.23
139 002048 宁波华 翔 4,726 118,150.00 0.23
140 000525 红 太 阳 5,902 118,040.00 0.23
141 600120 浙江东 方 3,221 117,985.23 0.23
142 002092 中泰化 学 10,932 117,737.64 0.23
143 000528 柳
工 8,700 116,145.00 0.22
144 000697 炼石有 色 3,165 116,028.90 0.22
145 600270 外运发 展 4,014 114,840.54 0.22
146 603555 贵人鸟 2,300 114,379.00 0.22
147 600545 新疆城 建 5,803 113,680.77 0.22
148 600557 康缘药 业 3,860 113,561.20 0.22
149 000786 北新建 材 3,016 113,371.44 0.22
150 002320 海峡股 份 6,635 113,325.80 0.22
151 600488 天药股 份 13,202 113,009.12 0.22
152 600006 东风汽 车 10,832 112,761.12 0.22 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 82 页 共 117 页
153 000031 中粮地 产 9,945 111,682.35 0.22
154 002221 东华能 源 2,663 111,446.55 0.22
155 000652 泰达股 份 11,285 110,593.00 0.21
156 600761 安徽合 力 6,678 110,320.56 0.21
157 600685 广船国 际 2,118 110,220.72 0.21
158 600220 江苏阳 光 15,810 109,405.20 0.21
159 000931 中 关 村 6,898 109,333.30 0.21
160 600176 中国巨 石 4,127 108,911.53 0.21
161 600067 冠城大 通 9,055 107,392.30 0.21
162 000612 焦作万 方 8,729 106,493.80 0.21
163 600017 日照港 17,051 106,057.22 0.21
164 000510 *ST 金路 18,260 105,908.00 0.20
165 600325 华发股 份 7,257 104,210.52 0.20
166 002595 豪迈科 技 4,200 103,278.00 0.20
167 002091 江苏国 泰 4,546 101,739.48 0.20
168 000488 晨鸣纸 业 9,936 101,545.92 0.20
169 002118 紫鑫药 业 4,709 101,243.50 0.20
170 000685 中山公 用 3,276 101,228.40 0.20
171 600198 大唐电 信 3,852 100,537.20 0.19
172 000762 西藏矿 业 4,993 100,459.16 0.19
173 600673 东阳光 科 10,431 100,450.53 0.19
174 600825 新华传 媒 5,682 100,344.12 0.19
175 002414 高德红 外 2,541 100,064.58 0.19
176 600201 金宇集 团 1,500 99,735.00 0.19
177 600183 生益科 技 9,491 99,655.50 0.19
178 000939 凯迪电 力 6,030 99,615.60 0.19
179 600162 香江控 股 9,959 99,590.00 0.19
180 000732 泰禾集 团 3,234 98,960.40 0.19
181 002004 华邦颖 泰 2,780 98,745.60 0.19
182 600160 巨化股 份 10,100 97,364.00 0.19
183 002005 德豪润 达 7,736 97,318.88 0.19
184 002266 浙富控 股 6,329 97,023.57 0.19
185 600284 浦东建 设 5,950 96,985.00 0.19
186 000541 佛山照 明 5,915 95,645.55 0.18
187 601717 郑煤机 9,200 94,668.00 0.18
188 000088 盐 田 港 8,478 94,105.80 0.18
189 002444 巨星科 技 4,306 93,311.02 0.18
190 600801 华新水 泥 7,843 92,939.55 0.18
191 000975 银泰资 源 4,794 92,620.08 0.18 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 83 页 共 117 页
192 000050 深天马 Ａ 3,513 91,724.43 0.18
193 600432 吉恩镍 业 4,800 91,296.00 0.18
194 000543 皖能电 力 5,777 91,276.60 0.18
195 002508 老板电 器 1,585 91,121.65 0.18
196 601880 大连港 11,326 89,701.92 0.17
197 002271 东方雨 虹 2,044 89,425.00 0.17
198 000422 湖北宜 化 10,085 89,252.25 0.17
199 600482 风帆股 份 3,325 88,711.00 0.17
200 600416 湘电股 份 4,639 88,465.73 0.17
201 000830 鲁西化 工 11,435 87,935.15 0.17
202 600851 海欣股 份 6,436 87,851.40 0.17
203 000719 大地传 媒 5,303 87,764.65 0.17
204 600970 中材国 际 4,900 87,073.00 0.17
205 600141 兴发集 团 5,182 86,746.68 0.17
206 000501 鄂武商 Ａ 4,090 86,421.70 0.17
207 000829 天音控 股 3,887 86,408.01 0.17
208 002223 鱼跃医 疗 1,517 86,317.30 0.17
209 000877 天山股份 6,906 86,117.82 0.17
210 600073 上海梅 林 5,890 85,346.10 0.17
211 600056 中国医 药 4,399 85,208.63 0.16
212 600582 天地科 技 3,860 85,074.40 0.16
213 000012 南
玻Ａ 5,200 84,864.00 0.16
214 600563 法拉电 子 2,374 83,588.54 0.16
215 600826 兰生股 份 2,302 83,217.30 0.16
216 002701 奥瑞金 2,672 83,045.76 0.16
217 000563 陕国投 Ａ 5,238 82,760.40 0.16
218 002052 同洲电 子 5,300 82,415.00 0.16
219 000926 福星股 份 6,298 81,874.00 0.16
220 600831 广电网 络 4,329 81,558.36 0.16
221 000550 江铃汽 车 2,133 81,160.65 0.16
222 601369 陕鼓动 力 7,200 81,072.00 0.16
223 600704 物产中 大 2,988 80,197.92 0.16
224 000650 仁和药 业 6,162 80,106.00 0.15
225 000900 现代投 资 7,721 79,757.93 0.15
226 600850 华东电 脑 1,166 79,532.86 0.15
227 600387 海越股 份 3,459 79,211.10 0.15
228 002663 普邦园 林 2,663 79,011.21 0.15
229 600596 新安股 份 5,921 78,630.88 0.15
230 002064 华峰氨 纶 4,553 78,175.01 0.15 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 84 页 共 117 页
231 002551 尚荣医 疗 2,200 78,012.00 0.15
232 600004 白云机 场 5,066 77,408.48 0.15
233 600864 哈投股 份 3,467 77,314.10 0.15
234 600720 祁连山 6,839 77,212.31 0.15
235 002249 大洋电 机 6,018 76,548.96 0.15
236 002029 七 匹 狼 4,822 76,428.70 0.15
237 600496 精工钢 构 4,437 75,917.07 0.15
238 000693 华泽钴 镍 3,000 75,900.00 0.15
239 000788 北大医 药 3,983 75,836.32 0.15
240 002030 达安基 因 1,377 75,432.06 0.15
241 002083 孚日股 份 10,142 75,050.80 0.15
242 600895 张江高 科 2,992 74,231.52 0.14
243 600748 上实发 展 4,588 74,096.20 0.14
244 002041 登海种 业 1,538 73,824.00 0.14
245 600086 东方金 钰 2,209 72,897.00 0.14
246 600750 江中药 业 1,899 71,915.13 0.14
247 600639 浦东金 桥 2,850 70,908.00 0.14
248 600059 古越龙 山 5,500 70,730.00 0.14
249 600844 丹化科 技 7,118 69,542.86 0.13
250 002273 水晶光 电 1,851 69,412.50 0.13
251 600736 苏州高 新 6,931 69,379.31 0.13
252 600776 东方通 信 4,149 69,163.83 0.13
253 002480 新筑股 份 3,539 68,868.94 0.13
254 600337 美克家 居 4,287 68,806.35 0.13
255 600859 王府井 2,300 68,701.00 0.13
256 600874 创业环 保 4,799 68,529.72 0.13
257 000417 合肥百 货 6,039 68,482.26 0.13
258 000726 鲁
泰Ａ 4,896 68,397.12 0.13
259 600702 沱牌舍 得 2,698 68,259.40 0.13
260 601886 江河创 建 5,000 68,200.00 0.13
261 002254 泰和新 材 3,775 67,874.50 0.13
262 601233 桐昆股 份 3,139 67,802.40 0.13
263 600628 新世界 4,736 67,582.72 0.13
264 000861 海印股 份 3,868 67,457.92 0.13
265 002431 棕榈园 林 2,283 66,937.56 0.13
266 000850 华茂股 份 6,074 66,692.52 0.13
267 002384 东山精 密 3,347 65,366.91 0.13
268 002056 横店东 磁 2,169 65,091.69 0.13
269 600536 中国软 件 1,400 64,666.00 0.13 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 85 页 共 117 页
270 600088 中视传 媒 1,709 63,608.98 0.12
271 600132 重庆啤 酒 2,513 63,604.03 0.12
272 600251 冠农股 份 2,348 63,137.72 0.12
273 600292 中电远 达 2,164 63,037.32 0.12
274 000656 金科股 份 8,100 62,451.00 0.12
275 000852 江钻股 份 2,108 62,122.76 0.12
276 600869 智慧能 源 2,119 61,747.66 0.12
277 000860 顺鑫农 业 2,321 60,601.31 0.12
278 002428 云南锗 业 2,812 60,598.60 0.12
279 002204 大连重 工 3,886 60,077.56 0.12
280 002025 航天电 器 2,019 59,722.02 0.12
281 600612 老凤祥 1,145 59,402.60 0.11
282 002216 三全食 品 3,144 59,358.72 0.11
283 600657 信达地 产 6,564 58,616.52 0.11
284 600499 科达洁 能 2,100 58,464.00 0.11
285 600537 亿晶光 电 2,961 58,005.99 0.11
286 002588 史丹利 1,922 57,775.32 0.11
287 600640 号百控 股 2,127 57,748.05 0.11
288 600433 冠豪高 新 3,100 57,567.00 0.11
289 000886 海南高 速 8,773 57,463.15 0.11
290 600757 长江传 媒 3,922 57,261.20 0.11
291 600790 轻纺城 3,600 56,628.00 0.11
292 601908 京运通 2,719 56,011.40 0.11
293 600830 香溢融 通 3,419 55,695.51 0.11
294 600425 青松建 化 6,076 55,534.64 0.11
295 000049 德赛电 池 1,220 55,363.60 0.11
296 002390 信邦制 药 1,400 55,160.00 0.11
297 600298 安琪酵 母 2,118 54,856.20 0.11
298 002503 搜于特 1,934 54,770.88 0.11
299 002293 罗莱家 纺 1,048 54,611.28 0.11
300 002128 露天煤 业 4,100 54,202.00 0.10
301 002069 獐 子 岛 3,000 53,880.00 0.10
302 600636 三爱富 2,882 53,806.94 0.10
303 600329 中新药 业 2,295 53,404.65 0.10
304 600456 宝钛股 份 2,234 53,325.58 0.10
305 600737 中粮屯 河 3,935 53,083.15 0.10
306 002646 青青稞 酒 1,899 53,020.08 0.10
307 600997 开滦股 份 6,700 52,930.00 0.10
308 000809 铁岭新 城 4,183 52,873.12 0.10 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 86 页 共 117 页
309 000703 恒逸石 化 3,700 52,725.00 0.10
310 600039 四川路 桥 7,338 52,246.56 0.10
311 000823 超声电 子 3,447 51,532.65 0.10
312 000927 *ST 夏利 5,290 51,154.30 0.10
313 601101 昊华能 源 5,100 51,153.00 0.10
314 002078 太阳纸 业 7,799 50,927.47 0.10
315 600187 国中水 务 5,700 50,103.00 0.10
316 002698 博实股 份 1,201 49,817.48 0.10
317 600971 恒源煤 电 5,400 49,680.00 0.10
318 000921 海信科 龙 4,096 49,479.68 0.10
319 000030 富奥股 份 3,941 49,341.32 0.10
320 002477 雏鹰农 牧 2,501 49,144.65 0.10
321 601126 四方股 份 1,643 49,059.98 0.09
322 600507 方大特 钢 5,935 48,785.70 0.09
323 002479 富春环 保 3,067 48,611.95 0.09
324 600510 黑牡丹 3,421 48,304.52 0.09
325 000506 中润资 源 6,962 48,037.80 0.09
326 600376 首开股 份 3,400 47,600.00 0.09
327 000982 中银绒 业 10,215 47,397.60 0.09
328 600317 营口港 7,600 46,968.00 0.09
329 601002 晋亿实 业 2,384 46,702.56 0.09
330 600780 通宝能 源 5,157 46,619.28 0.09
331 002275 桂林三 金 1,780 46,511.40 0.09
332 601566 九牧王 1,856 46,140.16 0.09
333 000758 中色股 份 2,000 45,720.00 0.09
334 600397 安源煤 业 4,239 45,145.35 0.09
335 002277 友阿股 份 2,346 45,019.74 0.09
336 600993 马应龙 1,326 44,991.18 0.09
337 300147 香雪制 药 1,300 44,330.00 0.09
338 601388 怡球资 源 2,221 44,308.95 0.09
339 600078 澄星股 份 4,350 44,109.00 0.09
340 002233 塔牌集 团 3,885 44,094.75 0.09
341 002281 光迅科 技 796 43,334.24 0.08
342 002461 珠江啤 酒 2,260 42,985.20 0.08
343 000718 苏宁环 球 3,200 42,880.00 0.08
344 600468 百利电 气 2,016 42,154.56 0.08
345 002251 步 步 高 1,294 41,951.48 0.08
346 601519 大智慧 1,447 41,499.96 0.08
347 600743 华远地 产 5,634 41,297.22 0.08 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 87 页 共 117 页
348 002557 洽洽食 品 1,498 41,239.94 0.08
349 600467 好当家 4,683 41,023.08 0.08
350 000688 建新矿 业 3,474 40,506.84 0.08
351 601515 东风股 份 2,182 40,039.70 0.08
352 002327 富安娜 1,637 39,942.80 0.08
353 600280 中央商 场 1,748 39,924.32 0.08
354 600740 山西焦 化 4,850 39,915.50 0.08
355 000426 兴业矿 业 2,789 39,520.13 0.08
356 002489 浙江永 强 893 39,292.00 0.08
357 002168 深圳惠 程 2,424 38,856.72 0.08
358 000998 隆平高 科 1,248 38,425.92 0.07
359 002237 恒邦股 份 2,634 38,140.32 0.07
360 000959 首钢股 份 6,200 38,130.00 0.07
361 601965 中国汽 研 2,081 38,019.87 0.07
362 300273 和佳股 份 1,100 37,939.00 0.07
363 002678 珠江钢 琴 2,074 37,394.22 0.07
364 000951 中国重 汽 1,708 37,302.72 0.07
365 000631 顺发恒 业 4,687 37,074.17 0.07
366 002662 京威股 份 1,999 36,881.55 0.07
367 600699 均胜电 子 972 36,488.88 0.07
368 002240 威华股 份 2,200 35,992.00 0.07
369 601311 骆驼股 份 1,671 35,959.92 0.07
370 002498 汉缆股 份 2,230 35,858.40 0.07
371 002672 东江环 保 612 35,661.24 0.07
372 300134 大富科 技 1,020 35,363.40 0.07
373 600460 士兰微 3,856 34,896.80 0.07
374 002013 中航机 电 1,032 34,840.32 0.07
375 002393 力生制 药 808 34,445.04 0.07
376 600333 长春燃 气 2,865 34,322.70 0.07
377 600239 云南城 投 3,242 34,073.42 0.07
378 002430 杭氧股 份 2,763 33,984.90 0.07
379 600197 伊力特 2,369 33,924.08 0.07
380 002358 森源电 气 800 33,880.00 0.07
381 600389 江山股 份 1,000 33,870.00 0.07
382 002238 天威视 讯 1,154 33,812.20 0.07
383 600098 广州发 展 3,200 33,472.00 0.06
384 603001 奥康国 际 1,201 33,447.85 0.06
385 600216 浙江医 药 2,356 33,313.84 0.06
386 000596 古井贡 酒 900 33,210.00 0.06 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 88 页 共 117 页
387 000780 平庄能 源 4,404 32,941.92 0.06
388 600983 惠而浦 2,120 32,287.60 0.06
389 300253 卫宁软 件 445 32,177.95 0.06
390 601666 平煤股 份 4,649 31,659.69 0.06
391 600618 氯碱化 工 2,299 31,565.27 0.06
392 300088 长信科 技 1,100 31,482.00 0.06
393 600062 华润双 鹤 1,100 31,416.00 0.06
394 002635 安洁科 技 1,364 31,372.00 0.06
395 002269 美邦服 饰 3,537 31,302.45 0.06
396 000681 视觉中 国 600 31,212.00 0.06
397 300115 长盈精 密 900 31,095.00 0.06
398 000973 佛塑科 技 3,214 31,015.10 0.06
399 601777 力帆股 份 2,099 30,750.35 0.06
400 002342 巨力索 具 3,044 29,405.04 0.06
401 000919 金陵药 业 1,479 29,328.57 0.06
402 600885 宏发股 份 863 29,324.74 0.06
403 002505 大康牧 业 3,300 29,304.00 0.06
404 002244 滨江集 团 1,900 29,241.00 0.06
405 002490 山东墨 龙 2,217 29,220.06 0.06
406 002106 莱宝高 科 1,734 28,506.96 0.06
407 601001 大同煤 业 3,100 28,396.00 0.05
408 600580 卧龙电 气 1,734 28,316.22 0.05
409 002345 潮宏基 1,802 27,264.26 0.05
410 300039 上海凯 宝 1,690 26,921.70 0.05
411 002309 中利科 技 994 26,281.36 0.05
412 002299 圣农发 展 1,600 26,176.00 0.05
413 002419 天虹商 场 1,566 25,619.76 0.05
414 000603 盛达矿 业 973 25,161.78 0.05
415 000552 靖远煤 电 2,137 24,575.50 0.05
416 000661 长春高 新 200 24,076.00 0.05
417 000961 中南建 设 1,200 23,940.00 0.05
418 600392 盛和资 源 703 23,852.79 0.05
419 002093 国脉科 技 1,506 22,815.90 0.04
420 601011 宝泰隆 1,431 22,752.90 0.04
421 002612 朗姿股 份 599 22,384.63 0.04
422 002665 首航节 能 750 22,162.50 0.04
423 300202 聚龙股 份 500 22,130.00 0.04
424 000748 长城信 息 352 20,908.80 0.04
425 000513 丽珠集 团 262 20,415.04 0.04 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 89 页 共 117 页
426 600773 西藏城投 1,035 18,992.25 0.04
427 600517 置信电 气 1,295 18,583.25 0.04
428 002396 星网锐 捷 370 18,118.90 0.04
429 600219 南山铝 业 1,600 17,920.00 0.03
430 600575 皖江物 流 4,293 17,644.23 0.03
431 600422 昆药集 团 519 17,573.34 0.03
432 000062 深圳华 强 600 16,386.00 0.03
433 000620 新华联 1,630 16,332.60 0.03
434 002226 江南化 工 766 16,323.46 0.03
435 600584 长电科 技 887 15,868.43 0.03
436 002705 新宝股 份 700 14,931.00 0.03
437 600754 锦江股 份 392 14,590.24 0.03
438 002574 明牌珠 宝 1,006 14,466.28 0.03
439 600747 大连控 股 2,332 14,411.76 0.03
440 600259 广晟有 色 200 13,238.00 0.03
441 601208 东材科 技 1,141 12,973.17 0.03
442 600240 华业地 产 596 10,543.24 0.02
443 603369 今世缘 300 10,191.00 0.02
444 000519 江南红 箭 500 9,460.00 0.02
445 002194 武汉凡 谷 511 8,855.63 0.02
446 002437 誉衡药 业 235 8,281.40 0.02
447 600458 时代新 材 336 7,993.44 0.02
448 603328 依顿电 子 200 6,530.00 0.01
449 002332 仙琚制 药 348 6,507.60 0.01
450 600184 光电股 份 236 6,440.44 0.01
451 002225 濮耐股 份 585 5,738.85 0.01
452 600509 天富能 源 410 5,178.30 0.01
453 002050 三花股 份 352 4,065.60 0.01
454 600175 美都能 源 200 1,514.00 0.00
8.3.2 期 末积 极投资 按公 允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的所 有股 票投资 明细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 600531 豫光金 铅 30,000
552,300.00
1.07
2 000713 丰乐种 业 30,000
414,000.00
0.80
3 002167 东方锆 业 20,000
386,600.00
0.75
4 000799 *ST 酒鬼 20,000
357,800.00
0.69
5 600491 龙元建 设 15,290
238,218.20
0.46
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 90 页 共 117 页
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 600439 瑞贝卡 840,324.80 0.94
2 600531 豫光金 铅 519,000.00 0.58
3 600195 中牧股 份 440,677.95 0.50
4 000962 东方钽 业 437,548.00 0.49
5 600812 华北制 药 437,500.00 0.49
6 000799 *ST 酒鬼 407,920.00 0.46
7 002167 东方锆 业 400,940.50 0.45
8 000713 丰乐种 业 400,500.00 0.45
9 002155 湖南黄 金 395,700.00 0.44
10 000735 罗 牛 山 365,600.00 0.41
11 000933 神火股 份 357,500.00 0.40
12 600805 悦达投 资 328,000.00 0.37
13 600729 重庆百 货 303,300.00 0.34
14 600380 健康元 245,500.00 0.28
15 002140 东华科 技 229,500.00 0.26
注：买入股票 成本、卖 出 股票收入均按 买卖成交 金 额（成交单价 乘以成交 数 量）填列， 不考虑相
关交易 费用 。
8.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 600439 瑞贝卡 964,926.15 1.08
2 600366 宁波韵 升 762,785.00 0.86
3 600765 中航重 机 724,780.00 0.81
4 600635 大众公 用 698,306.26 0.79
5 300059 东方财 富 678,332.00 0.76
6 002152 广电运 通 618,084.86 0.69
7 601099 太平洋 600,764.00 0.68
8 600509 天富能 源 577,658.93 0.65
9 600801 华新水 泥 569,016.00 0.64 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 91 页 共 117 页
10 000540 中天城 投 565,651.26 0.64
11 601678 滨化股 份 548,803.63 0.62
12 600037 歌华有 线 539,775.38 0.61
13 600616 金枫酒 业 538,491.40 0.61
14 300168 万达信 息 536,610.00 0.60
15 600805 悦达投 资 521,634.71 0.59
16 002161 远 望 谷 501,723.19 0.56
17 002073 软控股 份 498,160.21 0.56
18 600300 维维股 份 488,287.80 0.55
19 000816 智慧农 业 466,971.50 0.53
20 000712 锦龙股 份 443,892.15 0.50
注：买入股票 成本、卖 出 股票收入均按 买卖成交 金 额（成交单价 乘以成交 数 量）填列， 不考虑相
关交易 费用 。
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 6,109,511.25
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 64,588,547.80
注：买入股票 成本、卖 出 股票收入均按 买卖成交 金 额（成交单价 乘以成交 数 量）填列， 不考虑相
关交易 费用 。
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券投 资。
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序 的 前五 名债券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券投 资。
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券投 资。
8.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 投资 。
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序 的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本 报 告期 末未 持有 权证投 资。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 92 页 共 117 页
8.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
8.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
8.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。
8.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
8.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
根据本 基金 的基 金合 同约 定，本 基金 的投 资范 围不 包括国 债期 货。
8.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
8.11.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
8.12 投 资组 合报告 附注
8.12.1
东方钽 业 于2014 年4 月公告收到 湖南 省岳 阳市 云溪 区人民 法院 执行 裁定 书， 其 内容主 要是 东
方钽业需要为 兴长集团 （ 执行人）和西 北亚奥公 司 （被执行人） 之间的财 务 纠纷承担连 带偿还责
任。 截 至2015 年5 月 29 日， 该案 仍未 最终 裁决 ， 如果败 诉 ， 东 方钽 业将 承 担1500 万 元的 偿还 责
任，目 前公 司已 经全 额计 提 700 万元 西北 亚奥 公司 的投资 额。 该案 与东 方钽 业公司 本身 无关 系 ，
不影响 公司 正常 经营 。 同 时， 如果 最终 败诉 ， 公司 需要承 担1500 万元 的偿 还 责任 ， 由 于公 司已 经
计提700 万 元 ， 故 即使 败 诉， 考虑 到公 司2014 年收入 24 亿元 ， 对 公司 整体 财 务 状况 影响 亦不 大。
本公司对以 上 证券的投 资 决策程序符合 法律法规 及 公司制度的相 关规定， 不 存在损害基金 份
额持有人利益 的行为。 除 此之外，本基 金投资的 其 他前十名证券 的发行主 体 本期未被监 管部门立
案调查, 且 在本 报告 编制 日前一 年内 未受 到公 开谴 责、处 罚。
8.12.2
本基金 投资 的前 十名 股票 未超出 基金 合同 规定 的备 选股票 库。
8.12.3 其 他资 产构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 39,164.63
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 4,037.83
5 应收申 购款 - 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 93 页 共 117 页
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 43,202.46
8.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
8.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 流通受 限部 分的 公允 价值
占基金 资产 净值
比例（%）
流通受 限情 况说 明
1 600797 浙大网 新 496,840.18 0.96 因重大 事项 停牌
8.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
§8 投资组 合报告 （转型后）
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（%）
1 权益投 资 92,834,007.76 79.37
其中： 股票 92,834,007.76 79.37
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返 售金融 资产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 23,653,170.84 20.22
7 其他资 产 476,813.92 0.41
8 合计 116,963,992.52 100.00
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 94 页 共 117 页
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
A
农、林 、牧 、渔 业 1,321,000.00 1.14
B
采矿业 - -
C
制造业 44,797,730.40 38.56
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供
应业
4,096,874.76 3.53
E
建筑业 7,762,000.00 6.68
F
批发和 零售 业 6,420,900.00 5.53
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 2,894,800.00 2.49
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
16,289,702.60 14.02
J
金融业 - -
K
房地产 业 9,251,000.00 7.96
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 - -
S
综合 - -
合计 92,834,007.76 79.90
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细( 转 型后)
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 300324 旋极信 息 250,044 12,652,226.40 10.89
2 002188 新 嘉 联 160,000 7,112,000.00 6.12
3 600079 人福医 药 240,000 5,342,400.00 4.60 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 95 页 共 117 页
4 600325 华发股 份 300,000 4,890,000.00 4.21
5 600337 美克家 居 300,000 4,686,000.00 4.03
6 002081 金 螳 螂 250,000 4,670,000.00 4.02
7 002157 正邦科 技 217,300 4,367,730.00 3.76
8 002520 日发精 机 160,000 4,232,000.00 3.64
9 600420 现代制 药 100,000 4,176,000.00 3.59
10 002228 合兴包 装 200,065 3,905,268.80 3.36
11 002410 广联达 200,000 3,636,000.00 3.13
12 002042 华孚色 纺 300,000 3,615,000.00 3.11
13 000915 山大华 特 100,000 3,516,000.00 3.03
14 000669 金鸿能 源 149,972 3,348,874.76 2.88
15 000961 中南建 设 200,000 3,092,000.00 2.66
16 000615 湖北金 环 150,000 2,362,500.00 2.03
17 000882 华 联股 份 350,000 1,998,500.00 1.72
18 002727 一心堂 30,000 1,734,900.00 1.49
19 600143 金发科 技 200,000 1,720,000.00 1.48
20 600029 南方航 空 200,000 1,714,000.00 1.48
21 002038 双鹭药 业 50,000 1,675,000.00 1.44
22 002546 新联电 子 50,000 1,633,500.00 1.41
23 600486 扬农化 工 50,000 1,467,000.00 1.26
24 002321 华英农 业 100,000 1,321,000.00 1.14
25 600009 上海机 场 40,000 1,180,800.00 1.02
26 002456 欧菲光 36,700 1,138,434.00 0.98
27 000672 上峰水 泥 100,000 850,000.00 0.73
28 600236 桂冠电 力 100,000 748,000.00 0.64
29 000982 中银绒 业 10,215 47,397.60 0.04
30 002368 太极股 份 22 1,476.20 0.00
注：本 报告 期末 本基 金投 资旋极 信息 （300324 ）占 基金资 产净 值超 过 10% ， 属于被 动超 标。
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1 累 计买 入金额 超出 期末基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期 末 基金 资产 净
值比例 （% ）
1 300324 旋极信 息 16,272,690.63 14.01
2 002081 金 螳 螂 11,743,622.35 10.11
3 002410 广联达 10,776,790.83 9.28
4 002520 日发精 机 10,749,417.50 9.25 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 96 页 共 117 页
5 300202 聚龙股 份 10,587,137.02 9.11
6 300059 东方财 富 10,217,596.90 8.79
7 600570 恒生电 子 10,190,551.00 8.77
8 002188 新 嘉 联 10,043,982.44 8.64
9 002042 华孚色 纺 9,020,743.68 7.76
10 002371 七星电 子 7,829,913.20 6.74
11 600771 广誉远 7,740,092.84 6.66
12 002228 合兴包 装 7,071,601.75 6.09
13 601688 华泰证 券 7,029,747.00 6.05
14 002612 朗姿股 份 6,742,586.00 5.80
15 002157 正邦科 技 6,265,306.00 5.39
16 600115 东方航 空 6,186,104.85 5.32
17 002301 齐心集 团 5,852,019.10 5.04
18 002447 壹桥海 参 5,338,973.00 4.60
19 000858 五 粮 液 5,226,870.99 4.50
20 603368 柳州医 药 5,143,701.00 4.43
21 002047 宝鹰股 份 5,008,493.00 4.31
22 600325 华发股 份 4,843,611.40 4.17
23 000915 山大华 特 4,827,788.00 4.16
24 300030 阳普医 疗 4,750,478.75 4.09
25 600079 人福医 药 4,733,750.00 4.07
26 600686 金龙汽 车 4,728,593.47 4.07
27 600257 大湖股 份 4,711,816.72 4.06
28 000568 泸州老 窖 4,589,169.25 3.95
29 002321 华英农 业 4,576,070.00 3.94
30 002577 雷柏科 技 4,456,165.00 3.84
31 002727 一心堂 4,376,677.00 3.77
32 300452 山河药 辅 4,348,500.00 3.74
33 000669 金鸿能 源 4,266,916.80 3.67
34 600337 美克家 居 4,199,183.83 3.61
35 300334 津膜科 技 4,039,084.60 3.48
36 300011 鼎汉技 术 3,994,310.00 3.44
37 300144 宋城演 艺 3,910,480.00 3.37
38 600585 海螺水 泥 3,859,210.78 3.32
39 600420 现代制 药 3,754,791.00 3.23
40 300017 网宿科 技 3,740,640.00 3.22 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 97 页 共 117 页
41 000078 海王生 物 3,730,529.00 3.21
42 002262 恩华药 业 3,671,116.71 3.16
43 002510 天汽模 3,595,056.54 3.09
44 600823 世茂股 份 3,541,495.61 3.05
45 002367 康力电 梯 3,502,295.00 3.01
46 600050 中国联 通 3,425,000.00 2.95
47 600005 武钢股 份 3,355,000.00 2.89
48 603799 华友钴 业 3,303,143.63 2.84
49 000789 万年青 3,228,983.00 2.78
50 000961 中南建 设 3,179,768.95 2.74
51 600561 江西长 运 3,120,686.98 2.69
52 603598 引力传 媒 2,849,303.60 2.45
53 002668 奥马电 器 2,700,932.56 2.32
54 300138 晨光生 物 2,658,335.21 2.29
55 300360 炬华科 技 2,621,037.60 2.26
56 603883 老百姓 2,579,802.57 2.22
57 002556 辉隆股 份 2,568,949.96 2.21
58 002024 苏宁云 商 2,557,800.00 2.20
59 603001 奥康国 际 2,531,804.48 2.18
60 000797 中国武 夷 2,440,580.00 2.10
61 300397 天和防 务 2,439,536.80 2.10
62 300292 吴通控 股 2,433,926.45 2.09
63 002665 首航节 能 2,428,203.00 2.09
64 600469 风神股 份 2,423,092.00 2.09
65 600389 江山股 份 2,357,767.00 2.03
66 600093 禾嘉股 份 2,354,249.00 2.03
67 300384 三联虹 普 2,350,300.00 2.02
68 600804 鹏博士 2,332,433.00 2.01
注：买入股票 成本、卖 出 股票收入均按 买卖成交 金 额（成交单价 乘以成交 数 量）填列， 不考虑相
关交易 费用 。
8.4.2 累 计卖 出金额 超出 期末基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期 末 基金 资产 净
值比例 （% ）
1 300059 东方财 富 9,785,922.70 8.42 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 98 页 共 117 页
2 002520 日发精 机 8,227,294.74 7.08
3 601688 华泰证 券 7,357,019.00 6.33
4 300324 旋极信 息 6,835,323.45 5.88
5 300202 聚龙股 份 6,634,852.21 5.71
6 600115 东方航 空 6,633,302.52 5.71
7 002371 七星电 子 6,439,897.93 5.54
8 600570 恒生电 子 6,406,340.58 5.51
9 002301 齐心集 团 5,246,901.67 4.52
10 002447 壹桥海 参 5,153,836.00 4.44
11 600686 金龙汽 车 5,112,801.11 4.40
12 002612 朗姿股 份 5,082,348.81 4.37
13 002410 广联达 4,969,618.29 4.28
14 600257 大湖股 份 4,801,846.50 4.13
15 300334 津膜科 技 4,660,730.43 4.01
16 002188 新 嘉 联 4,568,735.00 3.93
17 000858 五 粮 液 4,394,567.99 3.78
18 600585 海螺水 泥 4,371,826.60 3.76
19 300017 网宿科 技 4,364,257.78 3.76
20 600771 广誉远 4,312,824.24 3.71
21 600823 世茂股 份 4,194,729.42 3.61
22 603001 奥康国 际 4,156,380.91 3.58
23 002081 金 螳 螂 4,129,559.00 3.55
24 603799 华友钴 业 4,110,125.39 3.54
25 002510 天汽模 3,992,281.96 3.44
26 000078 海王生 物 3,960,027.14 3.41
27 002577 雷柏科 技 3,936,625.92 3.39
28 002321 华英农 业 3,865,798.90 3.33
29 600561 江西长 运 3,704,317.00 3.19
30 000568 泸州老 窖 3,649,712.00 3.14
31 002367 康力电 梯 3,597,397.00 3.10
32 600050 中国联 通 3,531,252.00 3.04
33 300144 宋城演 艺 3,444,078.46 2.96
34 002047 宝鹰股 份 3,441,801.32 2.96
35 002727 一心堂 3,395,145.95 2.92
36 600005 武钢股 份 3,381,500.00 2.91
37 300011 鼎汉技 术 3,320,394.95 2.86
38 002668 奥马电 器 3,311,649.00 2.85
39 000789 万年青 3,278,868.00 2.82 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 99 页 共 117 页
40 603598 引力传 媒 3,258,922.00 2.80
41 002042 华孚色 纺 3,210,521.00 2.76
42 603368 柳州医 药 3,076,617.25 2.65
43 002262 恩华药 业 2,929,569.34 2.52
44 600093 禾嘉股 份 2,855,857.00 2.46
45 002024 苏宁云 商 2,827,673.66 2.43
46 300360 炬华科 技 2,777,525.13 2.39
47 300292 吴通控 股 2,702,579.00 2.33
48 600804 鹏博士 2,686,223.42 2.31
49 000718 苏宁环 球 2,676,824.28 2.30
50 002466 天齐锂 业 2,653,735.62 2.28
51 002556 辉隆股 份 2,640,625.00 2.27
52 002746 仙坛股 份 2,627,709.41 2.26
53 000797 中国武 夷 2,613,252.00 2.25
54 300030 阳普医 疗 2,611,456.00 2.25
55 300452 山河药 辅 2,579,947.00 2.22
56 300397 天和防 务 2,550,131.00 2.19
57 601566 九牧王 2,511,606.72 2.16
58 600590 泰豪科 技 2,490,798.00 2.14
59 600466 蓝光发 展 2,471,506.00 2.13
60 600037 歌华有 线 2,436,246.00 2.10
61 600469 风神股 份 2,393,691.00 2.06
62 002085 万丰奥 威 2,382,038.00 2.05
63 601208 东材科 技 2,356,979.78 2.03
64 603883 老百姓 2,346,983.00 2.02
65 002539 新都化 工 2,345,998.00 2.02
66 002051 中工国 际 2,337,615.39 2.01
注：买入股票 成本、卖 出 股票收入均按 买卖成交 金 额（成交单价 乘以成交 数 量）填列， 不考虑相
关交易 费用 。
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 446,001,644.62
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 387,517,631.88
注：买入股票 成本、卖 出 股票收入均按 买卖成交 金 额（成交单价 乘以成交 数 量）填列， 不考虑相
关交易 费用 。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 100 页 共 117 页
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券投 资。
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序 的 前五 名债券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券投 资。
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券投 资。
8.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 投资 。
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序 的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证投 资。
8.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
8.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
8.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
8.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
8.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
根据本 基金 的基 金合 同约 定，本 基金 的投 资范 围不 包括国 债期 货。
8.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
8.11.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
8.12 投 资组 合报告 附注
8.12.1
本基金投资的 前十名证 券 的发行主体本 期未被监 管 部门立案调查, 且在本 报 告编制日前一 年
内未受 到公 开谴 责、 处罚 。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 101 页 共 117 页
8.12.2
本基金 投资 的前 十名 股票 未超出 基金 合同 规定 的备 选股票 库。
8.12.3 其 他资 产构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 122,488.88
2 应收证 券清 算款 162,591.81
3 应收股 利 -
4 应收利 息 6,311.98
5 应收申 购款 185,421.25
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 476,813.92
8.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
8.12.5 末 前十 名股票 中存 在流通 受限 情况的 说明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 流通受 限部 分的 公允 价值
占基金 资产
净值比 例 （%）
流通受 限情 况说 明
1 300324 旋极信 息 12,652,226.40 10.89 因重大 事项 停牌
2 600420 现代制 药 4,176,000.00 3.59 因重大 事项 停牌
3 002228 合兴包 装 3,905,268.80 3.36 因重大 事项 停牌
8.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
§9 基金份 额持有人信息 （转 型前）
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份额级 别
持有
人户
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 102 页 共 117 页
数( 户)
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
华商500A 260 4,664.27 328,009.00 27.05% 884,701.00 72.95%
华商500B 364 4,997.43 2.00 0.00% 1,819,064.00 100%
华商中 证500
指数分 级
491 40,501.47 9,800,136.00 49.28% 10,086,087.64 50.72%
合计 1,115 20,554.26 10,128,147.00 44.19% 12,789,852.64 55.81%
9.2 期 末上 市基金 前十 名持有 人
华 商500A
序
号
持有人 名称 持有份 额（ 份）
占上市 总
份额比 例
1 长 江 证 券 － 上 海 银 行 － 长 江 证 券 超 越 理 财 乐 享 收 益 集 合 资 产
管理计
328,008.00 27.05%
2 江昌俊 109,644.00 9.04%
3 潘呈 100,000.00 8.25%
4 张承俭 67,041.00 5.53%
5 周丹丹 52,026.00 4.29%
6 赵金才 39,200.00 3.23%
7 陆艳清 32,557.00 2.68%
8 姚莉君 31,708.00 2.61%
9 邓良坤 27,199.00 2.24%
10 冯月琼 23,602.00 1.95%
华商 500B
序
号
持有人 名称 持有份 额（ 份） 占上市 总
份额比 例
1 唐浩典 271,500.00 14.93%
2 谭玉兰 220,000.00 12.09%
3 刘淑欢 90,000.00 4.95%
4 黄志勤 79,100.00 4.35%
5 赵金才 58,800.00 3.23%
6 郭大樑 50,000.00 2.75%
7 宋进娣 40,400.00 2.22%
8 冯月琼 35,402.00 1.95%
9 付祁伟 33,500.00 1.84%
10 张文惠 33,216.00 1.83%
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 103 页 共 117 页
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
453.69 0.00%
9.4 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员、 基 金投资 和研 究部
门负责 人持 有本 开放 式基 金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金
0
§9 基金份 额持有人信息 （转 型后）
9.1 期 末基 金份额 持 有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
(户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份 额
比例
2,163 22,981.38 9,744,119.00
19.60% 39,964,606.89
80.40%
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
691,145.18 1.3904%
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员、 基 金投资 和研 究部
门负责 人持 有本 开放 式基 金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金
10~50
华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 104 页 共 117 页
§10 开放式 基金份额变动
10.1 原 华商 中证 500 指 数分 级证 券投资 基金 （转型 前 ）
单位： 份
项目 华商中 证500 指 数分 级 华商 500A 华商500B
报告期 期初 基金 份额 总额 15,329,397.47 19,055,362.00 28,583,044.00
报告期 期间 基金 总申 购份 额 43,020,223.91
- -
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 83,070,027.74
- -
报 告 期 期 间 基 金 拆 分 变 动 份 额
（份额 减少 以"-"填 列）
-44,606,630.00
-17,842,652.00
-26,763,978.00
报告期 期末 基金 份额 总额 19,886,223.64 1,212,710.00 1,819,066.00
注：拆 分变 动份 额为 基金 三级份 额之 间的 配对 转换 份额。
10.2 华 商新 趋势优 选灵 活配置 混合 型证券 投资 基金 （ 转型 后）
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2015 年5 月14 日 ） 基金 份额 总额 22,917,999.64
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 总申 购份 额 87,546,316.18
减: 基 金合 同生 效日 起至 报告期 期末 基金 总赎 回份 额 60,755,589.93
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 拆分 变动 份额 （份
额减少 以"-"填 列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 49,708,725.89
注：总 申购 份额 含红 利再 投、转 换入 份额 ；总 赎回 份额含 转换 出份 额。
§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
华商中 证500 指 数分 级证 券投资 基金 曾 于 2015 年1 月26 日发 布 《关 于召 开华 商中 证 500 指
数 分 级证 券投 资基 金基 金份 额 持有 人大 会（ 通讯 方式 ） 的公 告》 ，公 告通 过通讯 方 式召 开本 基金
的基金 份额 持有 人大 会， 大会表 决投 票截 止 至 2015 年 3 月 9 日 17 ：00 。因 该 次通讯 会议 中， 出
具书面 意见 的基 金份 额持 有人所 代表 的基 金份 额未 达到 《华 商中 证500 指 数 分级证 券投 资基 金 基
金合同 》 关于 以通 讯方 式 召开基 金份 额持 有人 大会 的法定 开会 条件 ， 故该 次 基金份 额持 有人 大会
未能成 功召 开 。 基 金管 理 人已 于2015 年3 月13 日 发布了 《 关于 华商 中证500 指数 分级 证券 投资
基金基 金份 额持 有人 大会 表决结 果的 公告 》 。
2015 年 3 月 16 日 ，华 商 中证 500 指 数分 级证 券投 资基金 发布 《关 于召 开华 商中证 500 指数
分 级 证券 投资 基金 基金 份额 持 有人 大会 （通 讯方 式） 的 公告 》 ， 公告 通过 通讯方 式 召开 本基 金的
基金份 额持 有人 大会 ，会 议表决 投票 时间 自2015 年 3 月16 日起 至2015 年4 月 27 日 17:00 止。华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 105 页 共 117 页
根据2015 年4 月28 日 基 金管理 人在 本基 金托 管人 及律师 的见 证下 对本 次大 会的表 决进 行的 计 票
结果 ， 本 次基 金份 额持 有 人大会 于2015 年 4 月 28 日表决 通过 了 《关 于华 商 中证 500 指 数分 级证
券投资 基金 转型 相关 事项 的议案 》 ， 大会 决议 自该 日 起生效 。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
本基金 管理 人 2015 年 9 月 30 日发 布公 告 ， 经华 商 基金管 理有 限公 司研 究决 定，梁 永强 先生
担任公司总 经理职 务，不 再担任公司 副总经 理职务 ，王锋先生 不再担 任公司 总经理职务 。上述 变
更事项，由 华商基 金管理 有限公司第 三届董 事会第 十次会议审 议通过 ，并经 中国证券投 资基金 业
协会中 基协 高备 函【2015 】292 、290 号 文核 准批 复 。
本基金 管理 人 2015 年 11 月 7 日发 布公 告， 经华 商 基金管 理有 限公 司研 究决 定，刘 宏先 生担
任公司副总 经理职 务，田 明圣先生不 再担任 公司副 总经理职务 。上述 变更事 项，由华商 基金管 理
有 限 公 司 第 三 届 董 事 会 第 十 一 次 会 议 审 议 通 过 ， 并 经 中 国 证 券 投 资 基 金 业 协 会 中 基 协 高 备 函
【2015 】304 、311 号文 核 准批复 。
本报告 期未 发生 基金 托管 人的专 门基 金托 管部 门的 重大人 事变 动。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 无涉 及基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管人基 金托 管业 务的 诉讼 。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
本报告期投 资策略 变更为 ：本基金坚 持“自 上而下” 、 “自下而上 ”相结 合的投 资视角。在 实
际投资过程 中，一 方面根 据宏观经济 数据， 积极主 动调整大类 资产配 置比例 ；另一方面 ，秉承 优
选 “ 新趋 势” 核心 理念， “ 自下而 上 ” 精 选优 质成 长 上市公 司股 票 ， 力 求实 现 基金资 产的 长期 稳健
增值。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
普华永 道中 天会 计师 事务 所(特 殊普 通合 伙) 自 2012 年 9 月 6 日 起至 今为 本 基金提 供审 计服
务，本基金 本报告 期内应 支付给普华 永道中 天会计 师事务所( 特殊普通 合伙) 基金审计费 用 陆万元
整。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本基金 管理 人、 托管 人及 其高级 管理 人员 未发 生受 监管部 门稽 查或 处罚 的情 形。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 106 页 共 117 页
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况 （ 转型 前）
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
光大证券 2 70,698,059.05 100.00% 64,364.34 100.00% -
国泰君安 1 - - - - -
中信证券 1 - - - - -
银河证券 1 - - - - -
平安证券 1 - - - - -
注：选 择专 用席 位的 标准 和程序 ：
（1 ） 选择 标准
券商经纪人财 务状况良 好 、经营行为规 范、风险 管 理先进、投资 风格与基 金 管理人有互 补性、在
最近一 年内 无重 大违 规行 为。
券商经纪人具 有较强的 研 究能力 ：能及 时、全面 、 定期向基金管 理人提供 高 质量的关于 宏观、行
业及市场走向 、个股分 析 的报告及丰富 全面的信 息 咨询服务；有 很强的行 业 分析能力， 能根据基
金管理 人所 管理 基金 的特 定要求 ，提 供专 门研 究报 告，具 有开 发量 化投 资组 合模型 的能 力。
券商经 纪人 能提 供最 优惠 合理的 佣金 率： 与其 他券 商经纪 人相 比， 该券 商经 纪人能 够提 供最 优惠 、
最合理 的佣 金率 。
（2 ） 选择 程序
基金管理人根 据以上标 准 对不同券商经 纪人进行 考 察、选择和确 定，选定 的 经纪人名单 需经风险
管理委员会审 批同意。 基 金管理人与被 选择的证 券 经营机构签订 委托协议 。 基金管理人 与被选择
的券商 经纪 人在 签订 委托 代理协 议时 ， 要明 确签 定 协议双 方的 公司 名称 、 委 托代理 期限 、 佣金 率、
双方的 权利 义务 等 ， 经 签 章有效 。 委托 代理 协议 一 式三份 ， 协议 双方 及证 券 主管机 关各 留存 一份 ，
基金管 理人 留存 监察 稽核 部备案 ，并 报中 国证 监会 备案并 公告 。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
本基金 本报 告期 未租 用证 券公司 交易 单元 进行 其他 证券投 资。
11.7 基 金 租 用证券 公司 交易 单元的 有关 情况 （ 转型 后）
11.7.1 基 金 租 用证 券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况
金额单 位： 人民 币元 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 107 页 共 117 页
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
光大证券 2 833,519,276.50 100.00% 767,281.12 100.00% -
国泰君安 1 - - - - -
中信证券 1 - - - - -
银河证券 1 - - - - -
平安证券 1 - - - - -
注：选 择专 用席 位的 标准 和程序 ：
（1 ） 选择 标准
券商经纪人财 务状况良 好 、经营行为规 范、风险 管 理先进、投资 风格与基 金 管理人有互 补性、在
最近一 年内 无重 大违 规行 为。
券商经纪人具 有较强的 研 究能力：能及 时、全面 、 定期向基金管 理人提供 高 质量的关于 宏观、行
业及市场走向 、个股分 析 的报告及丰富 全面的信 息 咨询服务；有 很强的行 业 分析能力， 能根据基
金管理 人所 管理 基金 的特 定要求 ，提 供专 门研 究报 告，具 有开 发量 化投 资组 合模型 的能 力。
券商经 纪人 能提 供最 优惠 合理的 佣金 率： 与其 他券 商经纪 人相 比， 该券 商经 纪人能 够提 供最 优惠 、
最合理 的佣 金率 。
（2 ） 选择 程序
基金管理人根 据以上标 准 对不同券商经 纪人进行 考 察、选择和确 定，选定 的 经纪人名单 需经风险
管理委员会审 批同意。 基 金管理人与被 选择的证 券 经营机构签订 委托 协议 。 基金管理人 与被选择
的券商 经纪 人在 签订 委托 代理协 议时 ， 要明 确签 定 协议双 方的 公司 名称 、 委 托代理 期限 、 佣金 率、
双方的 权利 义务 等 ， 经 签 章有效 。 委托 代理 协议 一 式三份 ， 协议 双方 及证 券 主管机 关各 留存 一份 ，
基金管 理人 留存 监察 稽核 部备案 ，并 报中 国证 监会 备案并 公告 。
11.7.2 基 金 租 用证 券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况
本基金 本报 告期 未租 用证 券公司 交易 单元 进行 其他 证券投 资。
11.8 其 他重 大事件 （转 型前）
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下基金 在中 国工 商银 行股 份有
限公司 开通 定期 定 额 申购 业务
并参加 定期 定额 申购 费率 优惠
活动的 公告
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 1 月 19 日 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 108 页 共 117 页
2
华商中 证 500 指 数分 级证 券投
资基 金 2014 年第 4 季度 报 告
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 1 月 22 日
3
华商中 证 500 基 金召 开持 有人
大会（ 通讯 方式 ）的 公告
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 1 月 26 日
4
华商中 证 500 基 金召 开持 有人
大会（ 通讯 方式 ）第 一次 提示
性的公 告
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 1 月 27 日
5
华商中 证 500 基 金召 开持 有人
大会（ 通讯 方式 ）第 二次 提示
性的公 告
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 1 月 28 日
6
华商中 证 500 基 金召 开持 有人
大会（ 通讯 方式 ）第 三次 提示
性的公 告
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 2 月 12 日
7
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下基金 参加
杭州数 米基 金销 售有 限公 司申
购费率 优惠 活动 的公 告
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 2 日
8
中证 500 持 有人 大会 表决 结果
的公告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 13 日
9
华商中 证 500 基 金暂 停申 购等
业务的 公告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 13 日
10
华商中 证 500 基 金召 开持 有人
大会（ 通讯 方式 ）的 公告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 16 日
11
华商中 证 500 基 金召 开持 有人
大会（ 通讯 方式 ）第 一次 提示
性的公 告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 17 日
12
华商中 证 500 基 金召 开持 有人
大会（ 通讯 方式 ）第 二次 提示
性的公 告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 18 日
13
华商基 金管 理有 限公 司关 于华
润双鹤 （600062 ）估 值调 整的
公告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 19 日
14
华商基 金管 理有 限公 司关 于大
洋电机 （002249 ）估 值调 整的
公告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 25 日
15
华商基 金管 理有 限公 司关 于浙
大网新 （600797 ）估 值调 整的
公告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 25 日 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 109 页 共 117 页
16
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下公开 募集 证券 投资 基金 和特
定客户 资产 管理 计划 调 整 交易
所固定 收益 品种 估值 方法 的公
告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 30 日
17
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下基金 调整 停牌 股票 估值 方法
的提示 性公 告
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 31 日
18
华商中 证500 指 数分 级证 券投
资基 金2014 年 年度 报告
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 31 日
19
华商中 证500 指 数分 级证 券投
资基 金2014 年 年度 报告 摘 要
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 31 日
20
华商基 金管 理有 限公 司关 于南
玻 A （000012 ）估 值调 整 的公
告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 3 月 31 日
21
华商基 金管 理有 限公 司关 于广
日股份 （600894 ）估 值调 整的
公告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 4 月 2 日
22
华商基 金管 理有 限公 司关 于濮
耐股份 （002225 ）估 值调 整的
公告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 4 月 3 日
23
华商基 金管 理有 限公 司关 于朗
姿股份 （002612 ）估 值调 整的
公告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 4 月 8 日
24
华商中 证 500 基 金恢 复申 购等
业务的 公告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 4 月 9 日
25
华商中 证 500 基 金召 开持 有人
大会（ 通讯 方式 ）第 三次 提示
性的公 告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 4 月 10 日
26
华商中 证500 指 数分 级证 券投
资基 金2015 年第 1 季度 报 告
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 4 月 21 日
27
华商中 证500 指 数分 级证 券投
资基金 招募 说明 书（ 更新 ）
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
2015 年 4 月 24 日 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 110 页 共 117 页
司网站
28
华商中 证 500 计 票日 停牌 提示
性公告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 4 月 28 日
29
华商中 证 500 基 金持 有人 大会
表决结 果暨 决议 生效 公告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 4 月 30 日
30
华商中 证 500 基 金终 止上 市公
告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 5 月 7 日
31
华商中 证 500 基 金份 额折 算公
告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 5 月 7 日
32
华商基 金管 理有 限公 司关 于华
商中 证 500 指 数 分级 证券 投资
基金终 止场 内申 购赎 回暨 基金
份额折 算业 务期 间暂 停相 关业
务的公 告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 5 月 8 日
33
华商中 证 500 基 金终 止上 市提
示性公 告
中国证 券报 、上 海证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 5 月 11 日
34 华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下基金 调整 停牌 股票 估值 方法
的提示 性公 告
上海证 券报 、中 国证
券报、 证券 时报 、公
司网站
2015 年 5 月 12 日
11.8 其 他 重 大事件 （转 型后 ）
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
华商新 趋势 优选 灵活 配置 混合
型证券 投 资 基金 招募 说明 书
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 5 月 14 日
2
华商新 趋势 优选 灵活 配置 混合
型证券 投资 基金 基金 合同
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 5 月 14 日
3
华商新 趋势 优选 灵活 配置 混合
型证券 投资 基金 基金 合同 摘要
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 5 月 14 日 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 111 页 共 117 页
4
华商新 趋势 优选 灵活 配置 混合
型证券 投资 基金 托管 协议
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 5 月 14 日
5
华商基 金管 理有 限公 司关 于华
商新趋 势基 金变 更基 金经 理公
告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 5 月 14 日
6
华商中 证500 基 金份 额折 算结
果的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 5 月 14 日
7
华商基 金管 理有 限公 司关 于华
商中 证500 基金 份额 折算 结果
的更正 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 5 月 16 日
8
华商基 金管 理有 限公 司关 于康
恩贝（600572 ） 估值 调整 的公
告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 5 月 19 日
9
华商基 金管 理有 限公 司关 于华
商新趋 势优 选灵 活配 置混 合型
证券投 资基 金恢 复日 常申 赎等
业务的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 5 月 21 日
10
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 中国 农业 银行
股份有 限公 司网 上银 行、 手机
银行申 购费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 6 月 1 日
11
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下基金 实施 特定 申购 费率 的公
告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 6 月 18 日
12
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下基金 新增 中国 国际 金融 股份
有限公 司为 代销 机构 并开 通基
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 6 月 29 日 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 112 页 共 117 页
金转换 业务 的公 告
13
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 继续 参加 交通 银行
股份有 限公 司网 上银 行、 手机
银行申 购费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 6 月 30 日
14
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 财通 证券 股份
有限公 司申 购、 定期 定额 申购
费率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 7 月 1 日
15
华商新 趋势 优选 灵活 配置 混合
型证券 投资 基 金2015 年第2 季
度报告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 7 月 17 日
16
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 继续 参加 浦发 银行
股份有 限公 司网 上银 行、 手机
银行申 购费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 8 月 3 日
17
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下基金 新增 中信 期货 有限 公司
为代销 机构 并开 通转 换及 定期
定额投 资业 务的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 8 月 12 日
18
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 平安 证券 有限
责任公 司申 购费 率优 惠活 动的
公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证 券 时报 、 公
司网站
2015 年 8 月 12 日
19
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 数米 基金 网申
购费率 优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 8 月 17 日
20
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 中国 国际 金融
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
2015 年 8 月 19 日 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 113 页 共 117 页
股份有 限公 司申 购费 率优 惠活
动的公 告
司网站
21
华商新 趋势 优选 灵活 配置 混合
型证券 投资 基 金 2015 年半年
度报告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 8 月 29 日
22
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 数米 基金 申
（认） 购费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 8 月 31 日
23
华商基 金管 理有 限公 司关 于开
展直销 网上 交易 系统 基金 转换
费率优 惠的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 8 月 31 日
24
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 数米 基金 申购
费率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 9 月 23 日
25
华商基 金管 理有 限公 司关 于华
商新趋 势优 选灵 活配 置混 合型
证券投 资基 金基 金经 理变 更的
公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 10 月 9 日
26
华商新 趋势 优选 灵活 配置 混合
型证券 投资 基 金2015 年第3 季
度报告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 10 月 27 日
27
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 平安 证券 有限
责任公 司申 购费 率优 惠活 动的
公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 10 月 27 日
28
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 新增 深圳 新兰 德证
券投资 咨询 有限 公司 为代 销机
构的的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 10 月 30 日 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 114 页 共 117 页
29
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 深圳 新兰 德证
券投资 咨询 有限 公司 申购 费率
优惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 10 月 30 日
30
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 数米 基金 申
（认） 购费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 11 月 10 日
31
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金
参加上 海长 量基 金销 售投 资顾
问有限 公司 申（ 认） 购、 定期
定额投 资费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 1 日
32
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下基金 新增 大泰 金石 投资 管理
有限公 司为 代销 机构 并开 通基
金转换 业务 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 14 日
33
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 大泰 金石 投资
管理有 限公 司（ 认） 申购 费率
优惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 14 日
34
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下基金 新增
上海凯 石财 富基 金销 售有 限公
司为代 销机 构并 开通 转换 及定
期定额 投资 业务 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报、公
司网站
2015 年 12 月 15 日
35
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 上海 凯石 财富
基金销 售有 限公 司 （认 ） 申 购、
定期定 额投 资费 率优 惠活 动的
公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 15 日 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 115 页 共 117 页
36
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 深圳 众禄 金融
控股股 份有 限公 司费 率优 惠活
动的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 30 日
37
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下基金 新增 上海 联泰 资产 管理
有限公 司为 代销 机构 并开 通基
金转换 业务 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 30 日
38
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 上海 联泰 资产
管理有 限公 司费 率优 惠活 动的
公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 30 日
39
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下基金 新增 泰诚 财富 基金 销售
（大连 ）有 限公 司为 代销 机构
并开通 基金 转换 、定 期定 额投
资业务 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 30 日
40
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 泰诚 财富 基金
销售（ 大连 ）有 限公 司申 购费
率优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 30 日
41
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 中国 工商 银行
股份有 限公 司定 期定 额投 资费
率优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 31 日
42
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 平安 银行 股份
有限公 司费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 31 日
43 华商基 金管 理有 限公 司关 于旗 中国证 券报 、 上 海证 2015 年 12 月 31 日 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 116 页 共 117 页
下基金 新增 珠海 盈米 财富 管理
有限公 司为 代销 机构 并开 通基
金转换 、定 期定 额投 资业 务的
公告
券报、 证券 时报 、 公
司网站
44
华商基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参加 珠海 盈米 财富
管理有 限公 司费 率优 惠活 动的
公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 31 日
45
华商基 金管 理有 限公 司关 于在
指数熔 断实 施期 间调 整旗 下部
分基金 开放 时间 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 31 日
46
华商基 金管 理有 限公 司 2015
年度最 后一 日资 产净 值公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 公
司网站
2015 年 12 月 31 日
§12 备查文 件目录
12.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 基金 设 立的文 件；
2 、中 国证 监会 《关 于准 予 华商中 证 500 指 数分 级证 券投资 基金 变更 注册 的批 复》
3 、 《华 商新 趋势 优选 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 基金合 同》 ；
4 、 《华 商新 趋势 优选 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 托管协 议》 ；
5 、 《华 商新 趋势 优选 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 招募说 明书 》 ；
6 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照和 公司 章程 ；
7 、 报告 期内 华商 新趋 势优 选灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 在指 定报 刊上 披露 的各项 公告 的 原
稿。
12.2 存 放地 点
基金管 理人 、基 金托 管人 处。 华商新趋势优选混合 2015 年年 度报告
第 117 页 共 117 页
12.3 查 阅方 式
基金管 理人 办公 地址 ：北 京市西 城区 平安 里西 大 街28 号 中海 国际 中心 19 层
基金托 管人 地址 ：北 京市 西城区 复兴 门内 大 街55 号
投资者 对本 报告 书如 有疑 问，可 咨询 基金 管理 人华 商基金 管理 有限 公司 。
客户服 务中 心电 话：4007008880 （免 长途 费） ，010 －58573300
基金管 理人 网址 ：http://www.hsfund.com
华商基金管理有限公司
2016 年3 月29 日
