申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
申万菱信深证成指分级证券投资基金
2015 年年度报告
2015 年 12 月 31 日
基 金 管 理 人： 申 万 菱 信基 金 管 理 有限 公 司
基 金 托 管 人： 中 国 工 商银 行 股 份 有限 公 司
报 告 送 出 日期 ： 二 〇 一六 年 三 月 三十 日申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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§ 1
重 要 提示 及 目 录
1.1 重 要 提示
基 金 管 理 人的 董 事 会 、董 事 保 证 本报 告 所 载 资料 不 存 在 虚假 记 载 、 误导 性 陈 述 或重 大 遗 漏 ，并
对 其 内 容 的真 实 性 、 准确 性 和 完 整性 承 担 个 别及 连 带 的 法律 责 任 。 本年 度 报 告 已经 三 分 之 二以 上 独
立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年 3 月 23 日复核了本报
告 中 的 财 务指 标 、 净 值表 现 、 利 润分 配 情 况 、财 务 会 计 报告 、 投 资 组合 报 告 等 内容 ， 保 证 复核 内 容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过 往业 绩 并 不 代表 其 未 来 表现 。 投 资 有风 险 ， 投 资者 在 作 出 投资 决 策 前 应仔 细 阅 读 本基
金的招募说明书及其更新。
本报告期自 2015 年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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1.2 目录
§ 1
重 要 提示 及 目 录 ..................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 .......................................................................................................................................... 2
§ 2
基 金 简介 ................................................................................................................................................. 5
2.1 基金基本 情况 .................................................................................................................................. 5
2.2 基金产品 说明 .................................................................................................................................. 5
2.3 基金管理 人和基金托管人 .............................................................................................................. 5
2.4 信息披露 方式 .................................................................................................................................. 6
2.5 其他相关 资料 .................................................................................................................................. 6
§ 3
主 要 财务 指 标 、基金 净 值 表现及 利 润 分配情 况 ................................................................................. 6
3.1 主要会计 数据和财务指标 .............................................................................................................. 6
3.2 基金净值 表现 .................................................................................................................................. 7
3.3 过去三年 基金的利润分配情况 ...................................................................................................... 9
§ 4
管 理 人报 告 ............................................................................................................................................. 9
4.1 基金管理 人及基金经理情况 .......................................................................................................... 9
4.2 管理人对 报告期内本基金运 作遵规守信情况的说明 ................................................................ 11
4.3 管理人对 报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................................ 11
4.4 管理人对 报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................................ 13
4.5 管理人对 宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................................ 14
4.6 管理人内 部有关本基金的监察稽核工作情况 ............................................................................ 15
4.7 管理人对 报告期内基金估值程序等事项的说明 ........................................................................ 16
4.8 管理人对 报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................................. 16
4.9 报告期内 管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 .................................... 16
§ 5
托 管 人报 告 ........................................................................................................................................... 16
5.1 报告期内 本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................................ 16
5.2 托管人对 报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ............. 17
5.3 托管人对 本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................................ 17
§ 6
审 计 报告 ............................................................................................................................................... 17
6.1 管理层对 财务报表的责任 ............................................................................................................. 17
6.2 注册会计 师的责任 ......................................................................................................................... 18
6.3 审计意见 ......................................................................................................................................... 18
§ 7
年 度 财务 报 表 ....................................................................................................................................... 18
7.1 资产负债 表 .................................................................................................................................... 18
7.2 利润表 ............................................................................................................................................ 20
7.3 所有者权 益（基金净值）变动表 ................................................................................................ 21
7.4 报表附注 ........................................................................................................................................ 23
§ 8
投 资 组合 报 告 ....................................................................................................................................... 47
8.1 期末基金 资产组合情况 ................................................................................................................ 47
8.2 期末按行 业分类的股票投资组合 ................................................................................................ 48
8.3 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .................................... 48
8.4 报告期内 股票投资组合的重大变动 ............................................................................................ 61
8.5 期末按债 券品种分类的债券投资组合 ........................................................................................ 63
8.6 期末按公 允价值占 基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ................................ 63
8.7 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .................... 63
8.8 报告期末 按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .................... 64 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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8.9 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ................................ 64
8.10 报告期 末本基金投资的股指期货交易情况说明 ...................................................................... 64
8.11 报告期 末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................... 64
8.12 投资组 合报告附注 ...................................................................................................................... 64
§ 9
基 金 份额 持 有 人信息 ........................................................................................................................... 65
9.1 期末基金 份额持有人户数及持有人结构 .................................................................................... 65
9.2 期末上市 基金前十名持有人 ........................................................................................................ 66
9.3 期末基金 管理人的从业人员 持有本基金的情况 ........................................................................ 67
9.4 期末基金 管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ..................................... 67
§ 10
开 放式基 金 份 额变动 ......................................................................................................................... 67
§ 11
重 大 事件 揭 示 ..................................................................................................................................... 67
11.1 基金份 额持有人大会决议 ........................................................................................................... 67
11.2 基金管 理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .......................................... 67
11.3 涉及基 金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .............................................................. 68
11.4 基金投 资策略的改变 .................................................................................................................. 68
11.5 为基金 进行审计的会计师事务所情况 ....................................................................................... 68
11.6 管理人 、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ...................................................... 68
11.7 基金租 用证券公司交易单元的有关情况 .................................................................................. 68
11.8 其他重 大事 件 .............................................................................................................................. 70
§ 12
影 响投资 者 决 策的其 他 重 要信息 ..................................................................................................... 73
§ 13
备 查文件 目 录 ..................................................................................................................................... 74
13.1 备查文 件目录 .............................................................................................................................. 74
13.2 存放地 点 ...................................................................................................................................... 75
13.3 查阅方 式 ...................................................................................................................................... 75
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§ 2
基 金 简介
2.1 基 金 基本情 况
基金名称 申万菱信深证成指分级证券投资基金
基金简称 申万菱信深证成指分级
场内简称 申万深成
基金主代码 163109
交易代码 163109
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2010 年 10 月 22 日
基金管理人 申万菱信基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 2,855,772,273.01 份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2010 年 11 月 28 日
下属分级基金的基金简称 申万深成 深成指 A 深成指 B
下属分级基金的场内简称 申万深成 深成指 A 深成指 B
下属分级基金的交易代码 163109 150022 150023
报告期末下属分级基金的份额总额 249,109,217.01 份 1,303,331,528.00 份 1,303,331,528.00 份
2.2 基 金 产品说 明
投资目标
本基金采取 指数化投资 方式，通过 严格的投资 程序约束和 数量化风险 管理
手段，力争 控制本基金 的净值增长 率与业绩比 较基准之间 的日平均跟 踪误
差不超过 0.35% ，年跟踪 误差不超过 4% ，实现对深证成指的有效跟踪。
投资策略
本基金采取 完全复制法 进行投资， 即按照标的 指数成份股 及其权重构 建基
金的股票投 资组合，并 根据标的指 数成份股及 其权重的变 动对股票投 资组
合进行相应 地调整。但 在因特殊情 况导致无法 获得足够数 量的股票时 ，基
金管理人将 运用其他合 理的投资方 法构建本基 金的实际投 资组合，追 求尽
可能贴近标的指数的表现。
业绩比较基准 95%× 深证成 指收益率+5%× 银行同业 存款利率
下 属 分 级 基 金 的 风 险
收益特征
申万深成份额为常规指数基金
份额，具有较高风险、较高预
期收益的特征，其风险和预期
收益均高于货币市场基金和债
券型基金。
深成指 A 份额
风险和预期收
益与债券型基
金相近。
深成指 B 份 额由于具有
杠 杆 特 性 ， 具 有 高 风 险
高 收 益 的 特 征 ， 其 风 险
和 预 期 收 益 要 高 于 一 般
的股票型指数基金。
2.3 基 金 管理人 和 基 金托管 人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 申万菱信基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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信 息 披 露
负责人
姓名 王菲萍 蒋松云
联系电话 021-23261188 010-66105799
电子邮箱 service@swsmu.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话 4008808588 95588
传真 021-23261199 010-66105798
注册地址 上海市中山南路100 号11层 北京市西城区复兴门内大街55号
办公地址 上海市中山南路100 号11层 北京市西城区复兴门内大街55号
邮政编码 200010 100140
法定代表人 姜国芳 姜建清
2.4 信 息 披露方 式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.swsmu.com
基金年度报告备置地点
申万菱信基金管理有限公司
中国工商银行股份有限公司
2.5 其 他 相关资 料
项目 名称 办公地址
会计师事务所
普华永道中天会计师事务所( 特殊
普通合伙)
上海市陆家嘴环路 1318 号星展银行大厦
6 层
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街 17 号
§ 3
主 要 财务 指 标 、基金 净 值 表现及 利 润 分配情 况
3.1 主 要 会计数 据 和 财务指 标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间 数据 和 指 标
2015 年 2014 年 2013 年
本期已实现收益 1,786,138,315.88 -98,140,640.67 -248,166,490.68
本期利润 929,244,631.45 1,036,789,574.57 -425,239,280.02
加权平均基金份额本期利润 0.2469 0.1742 -0.0486 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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本期加权平均净值利润率 32.83% 32.53% -8.30%
本期基金份额净值增长率 11.62% 34.82% -9.74%
3.1.2 期末 数据 和 指 标 2015 年末 2014 年末 2013 年末
期末可供分配利润 -192,828,268.78 -896,923,835.63 -2,536,952,455.90
期末可供分配基金份额利润 -0.0675 -0.1587 -0.3516
期末基金资产净值 2,181,043,592.42 4,173,167,439.49 3,977,216,312.10
期末基金份额净值 0.7637 0.7383 0.5512
3.1.3 累计 期末 指 标 2015 年末 2014 年末 2013 年末
基金份额累计净值增长率 -8.05% -17.62% -38.90%
注：1 、本期 已实现 收 益 指 基 金 本 期 利 息 收 入 、 投 资 收 益 、 其 他 收 入 （ 不 含 公 允 价 值 变 动 收 益 ）
扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2 、上述基金 业绩指标已扣除了基金的管理费、托管费和各项交易费用，但不包括持有人认/ 申
购或交易基金的各项费用 （例如： 申购费、 赎回费等） ， 计入认/ 申购或交易基金的各项费用后， 实
际收益水平要低于所列数字。
3.2 基 金 净值表 现
3.2.1 基金 份额 净 值 增长率 及 其 与同期 业 绩 比较基 准 收 益率的 比 较
阶段
份额净值增
长率①
份额净值增长
率标准差 ②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准收
益率标准差 ④
①－③ ②－④
过去三个月 28.66% 2.01% 25.39% 1.93% 3.27% 0.08%
过去六个月 -10.82% 2.96% -10.87% 2.82% 0.05% 0.14%
过去一年 11.62% 2.65% 14.70% 2.53% -3.08% 0.12%
过去三年 35.83% 1.86% 37.66% 1.80% -1.83% 0.06%
过去五年 1.49% 1.66% 2.62% 1.63% -1.13% 0.03%
自基金合同生
效起至今
-8.05% 1.65% -2.19% 1.64% -5.86% 0.01%
注： 本基金的业绩基准指数=95%x 深证成分指数收益率＋5%x 银行同业 存款利率。 其中： 深证
成分指数作为衡量股票投资部分的业绩基准，银行同业存款利率作为衡量非股票投资部分的业绩基
准。
本基金的业绩基准指数按照构建公式每交易日进行计算，计算方式如下：
benchmark(0) =1000 ；
%benchmark(t)= 95%*( 深 证成分指数(t)/ 深证成分 指数(t-1)-1)+5%* 银行同业 存款利率/365 ； 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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benchmark(t)=(1+%benchmark(t))* benchmark(t-1) ；
其中 t=1,2,3,… 。
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
申万菱信深证成指分级证券投资基金
自基金合同生效以来份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图
(2010 年 10 月 22 日至 2015 年 12 月 31 日)
3.2.3 过去 五年 基 金 每年净 值 增 长率及 其 与 同期业 绩 比 较基准 收 益 率的比 较
申万菱信深证成指分级证券投资基金
过去五年基金净值增长率与业绩比较基准收益率的对比图 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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3.3 过 去 三年基 金 的 利润分 配 情 况
根据基金合同，本基金不进行利润分配。
§ 4
管 理 人报 告
4.1 基 金 管理人 及 基 金经理 情 况
4.1.1 基金 管理 人 及 其管理 基 金 的经验
申 万 菱 信 基金 管 理 有 限公 司 原 名 申万 巴 黎 基 金管 理 有 限 公司 ， 是 由 国内 大 型 综 合类 券 商 申 万宏
源证券有限公司和三菱 UFJ 信托银 行株式会社共同设立的一家中外合资基金管理公司。公司成立于
2004 年 1 月 15 日， 注册 地在中国上海， 注册资本金为 1.5 亿 元人民币。 其中， 申万宏源证券有限 公
司持有 67% 的股份，三菱 UFJ 信托银行株式会社持有 33% 的股份。
公司成立以来业务增长迅速， 在北京、 广州先后建立了分公司。 截至 2015 年 12 月 31 日， 公司
旗下管理了包括股票型、 混合型、 债券型和货币型在内的 23 只开放式基金， 形成了完整而丰富的产
品线。公司旗下基金管理资产规模近 500 亿元 ，客户数超过 560 万户 。
4.1.2 基金 经理 （ 或 基金经 理 小 组）及 基 金 经理助 理 的 简介
姓名 职务
任本基金的基金经理 （助
理）期限
证券
从业
说明 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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任职日期 离任日期 年限
袁英杰
本基金
基金经
理
2015-01-30 - 9 年
袁英杰先生， 应用数学硕士。 曾任职于兴
业 证 券 、 申 银 万 国 证 券 研 究 所 等 ，2013
年 5 月加入 申万菱信基金管理有限公司，
曾任高级数量研究员， 基金经理助理， 现
任申万菱信深证成指分级证券投资基金、
申万菱信中小板指数分级证券投资基金、
申 万 菱 信 中 证 申 万 证 券 行 业 指 数 分 级 证
券投资基金、 申万菱信中证环保产业指数
分级证券投资基金、 申万菱信中证军工指
数分级证券投资基金、 申万菱信中证申万
电子行业投资指数分级证券投资基金、 申
万 菱 信 中 证 申 万 传 媒 行 业 投 资 指 数 分 级
证券投资基金、 申万菱信中证申万医药生
物指数分级证券投资基金基金经理。
俞诚
本基金
基金经
理
2015-12-03 - 6 年
俞诚先生， 经济学学士。 2009 年开始从 事
证券相关工作， 2009 年 8 月加入申万 菱信
基金管理有限公司， 历任产品与金融工程
总部金融工程师， 数量研究员， 现任申万
菱信沪深 300 价值指数证 券投资基金、 申
万菱信深证成指分级证券投资基金、 申万
菱信中小板指数分级证券投资基金、 申万
菱 信 中 证 申 万 证 券 行 业 指 数 分 级 证 券 投
资基金、 申万菱信中证环保产业指数分级
证券投资基金、 申万菱信中证军工指数分
级证券投资基金、 申万菱信中证申万电子
行业投资指数分级证券投资基金、 申万菱
信 中 证 申 万 传 媒 行 业 投 资 指 数 分 级 证 券
投资基金、 申万菱信中证申万医药生物指
数分级证券投资基金基金经理。
张少华
本基金
原基金
经理
2010-10-22 2015-12-03 16 年
张少华先生， 数量经济学硕士。 1999 年开
始从事证券相关工作， 曾任职于申银万国
证券， 2003 年 1 月加入 申万巴黎基金筹备
组， 后正式加入申万菱信基金管理有限公
司， 曾任风险管理总部总监， 基金投资管
理总部副总监， 申万菱信量化小盘股票型
证券投资基金、 申万菱信沪深 300 价值指
数证券投资基金、 申万菱信深证成指分级
证券投资基金、 申万菱信中小板指数分级
证券投资基金、 申万菱信中证申万证券行
业指数分级证券投资基金、 申万菱信中证
环保产业指数分级证券投资基金、 申万菱
信 中 证 军 工 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 基 金
经理， 现任投资管理总部总监， 量化投资申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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部总经理， 申万菱信中证申万电子行业投
资指数分级证券投资基金、 申万菱信中证
申 万 传 媒 行 业 投 资 指 数 分 级 证 券 投 资 基
金、 申万菱信中证申万医药生物指数分级
证券投资基金基金经理。
注：1. 任职日 期和离任日期一般情况下指公司作出决定之日；若该基金经理自基金合同生效日
起即 任职，则任职日期为基金合同生效日。
2. 证券从业的 含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
3. 本报告期内 ，张少华不再担任本基金基金经理，本基金由袁英杰、俞诚继续管理，具体见本
基金管理人的相关公告。
4.2 管 理 人对报 告 期 内本基 金 运 作遵规 守 信 情况的 说 明
本 报 告 期 内， 本 基 金 管理 人 严 格 遵守 《 证 券 法 》 、 《 证 券 投 资基 金 法 》 及其 配 套 法 规的 规 定 ， 严
格 遵 守 基 金合 同 约 定 ，本 着 诚 实 信用 、 勤 勉 尽责 等 原 则 管理 和 运 用 基金 资 产 ， 在严 格 控 制 风险 的 基
础上为持有人谋求最大利益。
本 基 金 投 资运 作 符 合 法律 法 规 和 基金 合 同 的 规定 ， 信 息 披露 及 时 、 准确 、 完 整 ；本 基 金 资 产与
本 基 金 管 理人 与 公 司 资产 之 间 严 格分 开 ； 没 有发 生 内 幕 交易 、 操 纵 市场 和 不 当 关联 交 易 及 其他 违 规
行为。 在基金资产的管理运作中， 无任何损害基金持有人利益的行为， 并通过稳健经营、 规范运作 、
规避风险，保护了基金持有人的合法权益。
4.3 管 理 人对报 告 期 内公平 交 易 情况的 专 项 说明
4.3.1 公平 交易 制 度 和控制 方 法
根 据 《 证 券投 资 基 金 管理 公 司 公 平交 易 制 度 指导 意 见 》 ， 本公 司 制 定 了《 公 平 交 易制 度 》 ， 通 过
组 织 结 构 的设 置 、 工 作制 度 、 流 程和 技 术 手 段全 面 落 实 公平 交 易 原 则在 具 体 业 务（ 包 括 研 究分 析 、
投 资 决 策 、交 易 执 行 等） 环 节 中 的实 现 ， 在 保证 各 投 资 组合 投 资 决 策相 对 独 立 性的 同 时 ， 确保 各 投
资 组 合 在 获得 投 资 信 息、 投 资 建 议和 实 施 投 资决 策 方 面 享有 公 平 的 机会 ； 同 时 ，通 过 对 投 资交 易 行
为的日常监控和事后分析评估来加强对公平交易过程和结果的监督。
在 研 究 分 析方 面 ， 本 公司 建 立 了 规范 、 完 善 的研 究 管 理 平台 ， 规 范 了研 究 人 员 的投 资 建 议 、研
究 报 告 的 发布 流 程 ， 使各 投 资 组 合经 理 在 获 取投 资 建 议 的及 时 性 、 准确 性 及 深 度等 方 面 得 到公 平 对
待。
在 投 资 决 策方 面 ， 首 先， 公 司 建 立健 全 投 资 授权 制 度 ， 明确 投 资 决 策委 员 会 、 投资 总 监 、 投资
组 合 经 理 等各 投 资 决 策主 体 的 职 责和 权 限 。 投资 决 策 委 员会 和 投 资 总监 等 管 理 机构 和 人 员 不得 对 投申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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资 经 理 在 授权 范 围 内 的投 资 活 动 进行 干 预 。 投资 经 理 在 授权 范 围 内 可以 自 主 决 策， 超 过 投 资权 限 的
操 作 必 须 经过 严 格 的 审批 程 序 ； 其次 ， 公 司 建立 投 资 组 合投 资 信 息 的管 理 及 保 密制 度 ， 除 分管 投 资
副 总 及 投 资总 监 等 因 业务 管 理 的 需要 外 ， 不 同投 资 经 理 之间 的 持 仓 和交 易 等 重 大非 公 开 投 资信 息 相
互 隔 离 ； 另外 ， 公 司 还建 立 机 制 要求 公 募 投 资经 理 与 特 定客 户 资 产 投资 经 理 互 相隔 离 ， 且 不能 互 相
授权投资事宜。
在 交 易 执 行方 面 ， 本 公司 设 立 了 独立 于 投 资 管理 职 能 的 交 易 总 部 ， 通过 实 行 集 中交 易 制 度 和公
平 的 交 易 分配 制 度 ， 确保 各 投 资 组合 享 有 公 平的 交 易 执 行机 会 ； 此 外， 本 公 司 对于 可 能 导 致涉 嫌 不
公 平 交 易 和利 益 输 送 的反 向 交 易 行为 也 制 定 并落 实 了 严 格的 管 理 ： （1 ） 对 于 交 易所 公 开 竞 价的 同向
交 易 ， 交 易 总 部 按 照“ 时 间 优 先 、 价 格 优 先” 的 原 则 ， 采 取“ 未 委 托 数 量 比 例 法” ， 通 过 系 统 的 公 平 交
易 模 块 实 现公 平 交 易 ； （2 ） 对 于部 分债 券 一 级 市场 申 购 、 非公 开 发 行 股票 申 购 等 以公 司 名 义 进行 的
交 易 ， 各 投资 经 理 在 交易 前 独 立 地确 定 各 投 资组 合 的 交 易价 格 和 数 量， 集 中 交 易室 按 照 价 格优 先 、
比 例 分 配 的原 则 对 交 易结 果 进 行 分配 ； （3 ）对 于 银 行 间 市场 的 现 券 交易 ， 交 易 总部 在 银 行 间市 场开
展独立、 公平的询价， 并由风险管理部对交易价格的公允性 （根据市场公认的第三方信息） 、 交易对
手 和 交 易 方式 进 行 事 前审 核 ， 确 保交 易 得 到 公平 和 公 允 的执 行 。 对 于由 于 特 殊 原因 不 能 参 与以 上 提
到 的 公 平 交易 程 序 的 交易 指 令 ， 投资 经 理 须 提出 申 请 并 阐明 具 体 原 因， 交 由 交 易总 监 及 风 险管 理 总
监 进 行 严 格的 公 平 性 审核 ； （4 ） 严格 禁 止 同 一投 资 组 合 或不 同 投 资 组合 之 间 在 同一 交 易 日 内进 行反
向交易 （除完全按照有关指数的构成比例进行投资的组合外） 。 确因投资组合的投资策略或流动性等
需 要 而 发 生的 不 同 投 资组 合 之 间 的 同 日 反 向 交易 ， 相 关 投资 经 理 须 向风 险 管 理 委员 会 提 供 决策 依 据
并留存记录备查。
在 日 常 监 控和 事 后 分 析评 估 方 面 ，本 公 司 风 险管 理 总 部 开展 日 内 和 定期 的 工 作 对公 平 交 易 执行
情 况 作 整 体监 控 和 效 果评 估 。 其 中日 常 监 控 包括 了 日 内 不定 点 对 交 易系 统 的 抽 查监 控 ； 对 非公 开 发
行 股 票 申 购、 以 公 司 名义 进 行 的 债券 一 级 市 场申 购 的 申 购方 案 和 分 配过 程 进 行 审核 和 监 控 ；以 及 对
银 行 间 交 易过 程 中 投 资组 合 与 交 易对 手 之 间 议价 交 易 的 交易 方 式 和 交易 价 格 的 公允 性 进 行 审查 。 事
后 分 析 评 估上 ， 风 险 管理 总 部 在 每个 季 度 和 每年 度 的 《 公平 交 易 执 行报 告 》 中 ，对 不 同 组 合间 同 一
投资标的、临 近交易日的同向交易和反向交易的合理性开展分析评估。
4.3.2 公平 交易 制 度 的执行 情 况
对于场内同向交易， 我们采集了本报告期内本公司旗下两两投资组合在相同时间窗口下 （日内、
3 日内和 5 日内）同买或者同卖场内同一证券时两者买卖均价存在的差异（即价差率）序列，然后
按 两 两 组 合归 类 计 算 平均 价 差 率 。首 先 ， 假 设两 两 组 合 在本 报 告 期 的价 差 率 呈 正态 分 布 且 平均 价 差申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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率为 0 ， 我们 进行了 95% 的置信度、 假设平均价差率为 0 的 T 检验， 若 通过该假设检验， 则我们认
为 该 两 两 组合 的 交 易 得到 了 公 平 的执 行 ； 对 于未 通 过 假 设检 验 的 情 况， 我 们 还 计算 了 两 两 组合 价 差
占 优 次 数 比例 、 价 差 交易 模 拟 贡 献、 组 合 收 益率 差 异 和 模拟 输 送 比 例占 收 益 率 差的 比 例 等 指标 ； 若
综 合 以 上 各项 指 标 ， 认为 仍 存 在 一定 的 嫌 疑 ，则 我 们 将 进一 步 对 该 两两 组 合 同 向买 卖 特 定 场内 证 券
的时点、价格、数量等作分析，来判断是否存在重大利益输送的可能性。
对于场外同向交易， 我们分析了本报告期内不同时间窗口内 （日内、3 日内和 5 日 内） 两两组
合同向交易的价差率、对比市场公允价格和交易对手，未发现利益输送的情况。
对于反向交易， 我们根据交易价格、 交易频率、 交易数量等进行了综合分析， 未发现异常情况 。
综 合 而 言 ，本 公 司 通 过事 前 的 制 度规 范 、 事 中的 监 控 和 事后 的 分 析 评估 ， 严 格 执行 了 公 平 交易
制度，公平对待了旗下各投资组合。本报告期内，未出现违反公平交易制度的情况。
4.3.3 异常 交易 行 为 的专项 说 明
本公司制定了 《异常交易监控报告制度》 ， 明确定 义了在投资交易过程中出现的各种可能导致不
公 平 交 易 和利 益 输 送 的异 常 交 易 类型 ， 并 规 定且 落 实 了 异常 交 易 的 日常 监 控 、 识别 以 及 事 后的 分 析
流程。
本 报 告 期 ，未 发 生 我 司旗 下 投 资 组合 参 与 的 交易 所 公 开 竞价 同 日 反 向交 易 成 交 较少 的 单 边 交易
量超过该证券当日成交量的 5% 的情 况以及其他可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
4.4 管 理 人对报 告 期 内基金 的 投 资策略 和 业 绩表现 的 说 明
4.4.1 报告 期内 基 金 投资策 略 和 运作分 析
2015 年 ， 沪 深 A 股市场大幅震荡， 上半年持续大幅上涨， 三季度大幅下跌调整， 四季度迎来一
波 反 弹 ； 风格 板 块 差 异明 显 ， 以 中小 板 、 创 业板 指 数 为 代表 的 成 长 股持 续 大 幅 上涨 ， 明 显 跑赢 沪 深
300 指数为代 表的大盘蓝筹。全年上证综指上涨 9.41% ， 深证 成分指数上涨 14.98% ， 沪深 300 指数
上涨 5.58% ， 而中证 500 指数上涨 43.12% ，中小板 指数上涨 53.70% ，创业板 指数上涨 84.41% 。
操 作 上 ， 基金 运 作 主 要着 眼 于 控 制每 日 跟 踪 误差 、 净 值 表现 和 业 绩 基准 的 偏 差 幅度 。 实 际 运作
结果观察， 基金跟踪误差的主要来源有：1 ） 长期停牌股票估值调整， 而且相关估值调整的停牌股票
持仓占基金净值比例较大；2 ） 基金大额赎回， 长期停牌股票无法卖出， 造成基金股票持仓比例较大
幅度偏离指数成份股权重；3 ） 大额 申购造成基金仓位较低；4 ） 指数成 份股调整；5 ） 申万宏源替代
配置；6 ） 深成 指 波 动 幅度 明 显 增 加， 影 响 跟 踪误 差 的 各 种因 素 被 放 大；7 ）5 月 份深 成 指 实 施新 的
指数编制方案，额外增加 1 次指数 成份股调整，基金被动进行大规模调仓，进而增加跟踪误差。
本基金产品在申万菱信深成指分级基金之基础份额的基础上，设计了深成指 A 份额和深成指 B申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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份额两个品种。深成指 B 份额是在 发生合同约定的极端情景后，不进行重新折算，其净值按照母基
金净值波动与深成指 A 份额同涨同跌方式计算的产品，二级市场中，该品种交易的溢价幅度较大。
深成指 A 份额则是同类产品中折价幅度最高的品种。
本 报 告 期 内， 本 基 金 发生 合 同 约 定的 极 端 情 景， 并 于 第 二日 恢 复 至 正常 情 形 。 根据 本 产 品 基金
合 同 及 深 圳证 券 交 易 所和 中 国 证 券登 记 结 算 有限 责 任 公 司的 相 关 业 务规 定 ， 本 基金 在 极 端 情况 发 生
日采用极端情况发生情形下基金份额净值计算原则对深成指 A 份额和深成指 B 份额的基金份额净值
进行计算， 并于恢复至正常情形时， 对深成指 A 份额和深成指 B 份额 的基金份额净值恢复按正常情
况下的基金份额净值计算原则计算。 本公司已发布相关公告对深成指 A 份额和深成指 B 份额发 生极
端情况的风险、 极端情况下深成指 A 份额和深成指 B 份额净 值计算方法以及恢复正常情况后深成指
A 份额和深成指 B 份额 净值计算方法进行提示。
从整体折溢价水平来看， 1-4 月本 基金基本处于折价状态，幅度 在-2% 以内；在 5 月和 6 月下
半月本基金处于明显溢价状态， 幅度最高超过 8% ； 由于市场大幅震荡调整， 三季度本基金折溢价率
大幅波动， 溢价幅度最大超过 14% ， 折价幅度最大超过 5% ； 四季度， 本基金折溢价率基本在-1% 和
1% 之间，波 动幅度较小。
作 为 被 动 投资 的 基 金 产品 ， 申 万 菱信 深 成 指 分级 基 金 将 继续 坚 持 既 定的 指 数 化 投资 策 略 ， 以严
格 控 制 基 金相 对 目 标 指数 的 跟 踪 偏离 为 投 资 目标 ， 追 求 跟踪 误 差 的 最小 化 ， 使 得投 资 者 可 以清 晰 地
计算出分级端两个产品的折溢价状况。
4.4.2 报告 期内 基 金 的业绩 表 现
2015 年深证 成分指数期间表现为 14.98% ，基金业 绩基准表现为 14.70% ， 申万菱信深成指分级
基金净值期间表现为 11.62% ，和业绩 基准的差约-3.08% 。
4.5 管 理 人对宏 观 经 济、证 券 市 场及行 业 走 势的简 要 展 望
展望 2016 年 ， 国内货币政策放松空间有限， 可能降息 1-2 次， 而 降准仅仅对冲外汇占款的减少，
同时附加灵活的货币政策工具来调节市场的流动性。另外，人民币汇率双向波动将加大，会增加 A
股市场的波动。 财政政策与“ 供给侧 改革” 将是 2016 年国家经 济政策的亮点， 政府将会扩大地方政府
债务置换规模、开展结构性减税、全面推广 PPP 、国有企业 改革是政策抓手 ，预计中国宏观经 济 增
速 下 滑 企 稳。 而 海 外 市场 的 不 确 定性 在 于 美 联储 加 息 的 节奏 与 次 数 ，以 及 新 兴 国家 地 区 汇 率、 股 市
与资金流波动造成投资者风险偏好的急剧降温。A 股市场方面，股票发行制度的注册制改革、深港
通 开 闸 、 新三 板 转 板 尝试 、 战 略 国际 板 启 动 、养 老 金 入 市都 是 重 要 的制 度 推 进 与改 革 落 实 ；国 企 改
革 是 重 要 的主 题 方 向 ，军 工 、 央 企和 上 海 等 区域 国 企 改 革值 得 重 点 挖掘 ， 并 关 注十 三 五 规 划涉 及 相申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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关主题；投资策略注重价值和安全边际，关注业绩增长的确定性高、估值低的个股。
4.6 管 理 人内部 有 关 本基金 的 监 察稽核 工 作 情况
本 报 告 期 内， 监 察 稽 核工 作 继 续 从维 护 基 金 份额 持 有 人 利益 、 保 障 基金 运 作 和 公司 经 营 的 合法
合 规 出 发 ，紧 密 围 绕 内控 体 系 建 设和 完 善 ， 重点 在 合 规 管理 、 法 律 事务 、 内 审 稽核 、 信 息 披露 、 员
工行为规范以及反洗钱工作的持续落实等工作领域开展。
本报告期内，本基金管理人的监察稽核工作重点包括：
1 、 密切跟踪监管动态， 梳理完善制度流程。 根据法律、 法规更新情况， 及时评估对相关业务条
线 的 影 响 ，并 推 动 和 督促 相 关 规 章制 度 、 业 务流 程 的 建 立、 修 订 和 完善 ， 适 应 公司 业 务 发 展和 创 新
的需要。
2 、 强 化 员 工 职 业 操 守 教 育 和 对 员 工 行 为 的 管 控 ， 确 保 公 司 员 工 坚 守“ 三 条 底 线” 。 本 报 告 期 内 ，
组织员工进行公司六项禁令、 员工行 为规范、 投研 合规性、 销售 合规性、 反洗 钱、 反商业贿 赂、 FATCA
法案等方面的合规培训，不断提高全员守法合规意识，深入推进公司合规文化建设。
3 、 严格进行法律合规审核， 及时准确做好信息披露工作。 本报告期内， 不断加强法律审查、 合
规 审 核 工 作， 切 实 防 范各 类 合 规 风险 和 法 律 风险 ； 同 时 ，为 新 业 务 新产 品 、 投 资管 理 、 营 销销 售 、
后 台 运 作 等各 条 线 合 规咨 询 提 供 合规 意 见 ， 保障 业 务 合 规开 展 。 根 据法 律 法 规 要求 ， 真 实 、准 确 、
完整、及时做好基金信息披露工作。
4 、 稳步开展 定期合规检查， 及 时优化内控流程。 本报告期内， 定期合规检查仍以季度抽查为主，
抽 查 内 容 主要 涵 盖 移 动通 信 工 具 对于 限 定 人 员在 限 定 时 间的 管 理 、 网络 信 息 交 流工 具 记 录 、特 定 办
公 场 所 的 监控 记 录 、 固定 电 话 录 音、 电 子 邮 件记 录 以 及 员工 申 报 的 证券 投 资 行 为的 审 查 。 对于 其 他
日 常 经 营 中的 业 务 程 序和 流 程 检 查， 则 依 据 检查 列 表 项 目按 季 度 进 行核 查 ， 检 查项 目 列 表 内容 根 据
监管要求和历史发现实行微调，检查报表同季度监察稽核报告一并上报监管机构。
5 、 有 序 进行专 项 检 查 和内 审 稽 核 。本 报 告 期 内， 通 过 组 织开 展 全 面 检查 、 流 程 优化 专 项 检 查 、
运 营 风 险 点检 查 以 及 事件 专 项 稽 核等 工 作 ， 多方 着 手 进 行有 效 的 事 后监 察 ， 提 出改 进 建 议 并予 以 监
督 执 行 ； 根据 年 度 稽 核计 划 对 专 户业 务 部 门 、投 资 管 理 总部 和 固 定 收益 投 资 总 部、 交 易 总 部、 产 品
与 金 融 工 程总 部 进 行 了部 门 内 部 稽核 。 通 过 上述 工 作 ， 进一 步 强 化 公司 制 度 执 行和 落 实 ， 提升 了 公
司内控管理水平。
本 报 告 期 内， 在 监 察 稽核 工 作 的 开展 过 程 中 本基 金 管 理 人未 发 现 本 基金 在 投 资 运作 等 方 面 存在
与 法 律 法 规或 基 金 合 同约 定 相 违 背的 情 况 。 今后 本 基 金 管理 人 将 继 续坚 持 确 保 基金 份 额 持 有人 的 利
益不受损害的原则，以科学的风险管理为基础，积极有效地开展监察稽核工作。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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4.7 管 理 人对报 告 期 内基金 估 值 程 序等 事 项 的说明
本 基 金 管 理人 、 本 基 金托 管 人 和 本基 金 聘 请 的会 计 师 事 务所 参 与 本 基金 的 估 值 流程 ， 上 述 各方
不存在任何重大利益冲突。
本基金管理人按照有关法规确定的原则进行估值， 将导致基金资产净值的变化在 0.25% 以 上的，
即 就 拟 采 用的 相 关 估 值模 型 、 假 设及 参 数 的 适当 性 征 求 本基 金 托 管 人和 本 基 金 聘请 的 会 计 师事 务 所
的 意 见 。 本基 金 聘 请 的会 计 师 事 务所 对 相 关 估值 模 型 、 假设 及 参 数 的适 当 性 发 表审 核 意 见 并出 具 报
告。
本 基 金 管 理人 设 立 资 产估 值 委 员 会， 负 责 根 据法 规 要 求 ，尽 可 能 科 学、 合 理 地 制定 估 值 政 策，
审 议 批 准 估值 程 序 ， 并在 特 定 状 态下 就 拟 采 用 的 相 关 估 值模 型 、 假 设及 参 数 的 适当 性 进 行 确认 ， 以
保护基金份额持有人的利益。
资 产 估 值 委员 会 由 本 基金 管 理 人 的总 经 理 ， 分管 基 金 运 营的 副 总 经 理， 基 金 运 营总 部 、 监 察稽
核 总 部 、 投资 管 理 总 部， 风 险 管 理总 部 等 各 总部 总 监 组 成。 其 中 ， 总经 理 过 振 华先 生 ， 直 接分 管 基
金运营，拥有 11 年基金 行业高级管理人员经验；基金运营总部总监李濮君女士，拥有 14 年的 基金
会计经验；监察稽核总部副总监牛锐女士( 主持工作) ，拥有近 11 年的证 券基金行业合规管理经验；
投资管理总部总监张少华先生， 拥有近 12 年的 基金行业研究、 投资和风险管理相关经验； 风险管理
总部 总监王瑾怡女士，拥有近 10 年 的基金行业风险管理经验。
基金经理不参与决定本基金估值的程序。 本公司已与中央国债登记结算有限责任公司签订协议，
采 用 其 提 供的 估 值 数 据对 银 行 间 债券 进 行 估 值； 采 用 中 证指 数 有 限 公司 提 供 的 估值 数 据 对 交易 所 债
券进行估值。
4.8 管 理 人对报 告 期 内基金 利 润 分配情 况 的 说明
根 据 《 基 金合 同 》 的 约定 ， 存 续 期内 ， 本 基 金（ 包 括 申 万深 成 份 额 、申 万 收 益 份额 、 申 万 进取
份额）不进行收益分配。
4.9 报 告 期内管 理 人 对本基 金 持 有人数 或 基 金资产 净 值 预警情 形 的 说明
无。
§ 5
托 管 人报 告
5.1 报 告 期内本 基 金 托管人 遵 规 守信情 况 声 明
本 报 告 期 内， 本 基 金 托管 人 在 对 申万 菱 信 深 证成 指 分 级 证券 投 资 基 金的 托 管 过 程中 ， 严 格 遵守申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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《 证 券 投 资基 金 法 》 及其 他 法 律 法规 和 基 金 合同 的 有 关 规定 ， 不 存 在任 何 损 害 基金 份 额 持 有人 利 益
的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托 管 人对报 告 期 内本基 金 投 资运作 遵 规 守信、 净 值 计算、 利 润 分配等 情 况 的说明
本报告期内 ， 申 万 菱 信深 证 成 指 分级 证 券 投 资基 金 的 管 理人 ——申 万菱 信 基 金 管理 有 限 公 司在
申万菱信深证成指分级证券投资基金 的 投资 运作、 基金资产净值计算、 基金份额申购赎回价格计算、
基 金 费 用 开支 等 问 题 上， 不 存 在 任何 损 害 基 金份 额 持 有 人利 益 的 行 为， 在 各 重 要方 面 的 运 作严 格 按
照基金合同的规定进行。 本报告期内， 申万菱信深证成指分级证券投资基金 未进行利润分配。
5.3 托 管 人对本 年 度 报告中 财 务 信息等 内 容 的真实 、 准 确和完 整 发 表意见
本 托 管 人 依法 对 申 万 菱信 基 金 管 理有 限 公 司 编制 和 披 露 的 申 万 菱 信 深证 成 指 分 级证 券 投 资 基金
2015 年年度 报告中财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告等内容进行
了核查，以上内容真实、准确和完整。
§ 6
审计报 告
普华永道中天审字(2016) 第 21640 号
申万菱信深证成指分级证券投资基金
( 原名为“ 申万 巴黎深证成指分级证券投资基金”) 全体基金份额持有人：
我们审计了后附的申万菱信深证成指分级证券投资基金( 原名为“ 申万巴 黎深证成指分级证券投
资基金” ， 以 下简称“ 申万 菱信深成指分级基金”) 的财务报表， 包括 2015 年 12 月 31 日的 资产负债表、
2015 年度的 利润表和所有者权益( 基金净值) 变动表以及财务报表附注。
6.1 管 理 层对财 务 报 表的责 任
编 制 和 公 允列 报 财 务 报表 是 申 万 菱信 深 成 指 分级 基 金 的 基金 管 理 人 申万 菱 信 基 金管 理 有 限 公司
管理层的责任。这种责任包括：
(1) 按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会( 以下简称“ 中国证监会”) 、 中国证券投资基金
业协会( 以下简称“ 中国基 金业协会”) 发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务报表， 并使
其实现公允反映；
(2) 设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大 错 报 。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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6.2 注 册 会计师 的 责 任
我 们 的 责 任是 在 执 行 审计 工 作 的 基础 上 对 财 务报 表 发 表 审计 意 见 。 我们 按 照 中 国注 册 会 计 师审
计 准 则 的 规定 执 行 了 审计 工 作 。 中国 注 册 会 计师 审 计 准 则要 求 我 们 遵守 中 国 注 册会 计 师 职 业道 德 守
则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
审 计 工 作 涉及 实 施 审 计程 序 ， 以 获取 有 关 财 务报 表 金 额 和披 露 的 审 计证 据 。 选 择的 审 计 程 序取
决 于 注 册 会计 师 的 判 断， 包 括 对 由于 舞 弊 或 错误 导 致 的 财务 报 表 重 大错 报 风 险 的评 估 。 在 进行 风 险
评 估 时 ， 注册 会 计 师 考虑 与 财 务 报表 编 制 和 公允 列 报 相 关的 内 部 控 制， 以 设 计 恰当 的 审 计 程序 ， 但
目 的 并 非 对内 部 控 制 的有 效 性 发 表意 见 。 审 计工 作 还 包 括评 价 管 理 层选 用 会 计 政策 的 恰 当 性和 作 出
会计估计的合理性，以 及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
6.3 审 计 意见
我 们 认 为 ，上 述 申 万 菱信 深 成 指 分级 基 金 的 财务 报 表 在 所有 重 大 方 面按 照 企 业 会计 准 则 和 在财
务报表附注中所列示的中国证监会、 中国基金协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，
公允反映了申万菱信深成指分级基金 2015 年 12 月 31 日的 财务状况以及 2015 年度 的经营成果和基
金净值变动情况。
普华永道中天会计师事务所( 特殊普通合伙)
注册会计师 陈玲
注册会计师 赵钰
上海市陆家嘴环路 1318 号星展银行大厦 6 层
2016 年 3 月 28 日
§7
年 度 财务 报 表
7.1 资 产 负债表
会计主体：申万菱信深证成指分级证券投资基金
报告截止日：2015 年 12 月 31 日
单位：人民币元
资产 附注号
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
资 产：
- - 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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银行存款 7.4.7.1 188,008,275.38 339,507,613.43
结算备付金
168,795.80 3,147,399.36
存出保证金
1,741,011.33 327,716.97
交易性金融资产 7.4.7.2 2,031,305,478.40 3,930,334,344.71
其中：股票投资
2,030,999,678.40 3,930,334,344.71
基金投资
- -
债券投资
305,800.00 -
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 - -
应收证券清算款
- 84,042,031.36
应收利息 7.4.7.5 46,928.00 62,833.25
应收股利
- -
应收申购款
6,247,186.36 4,826,174.33
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计
2,227,517,675.27 4,362,248,113.41
负 债 和 所有者 权 益 附注号
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
负 债：
- -
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
39,921,450.56 -
应付赎回款
2,570,428.72 181,123,862.39
应付管理人报酬
1,803,074.88 3,584,006.37
应付托管费
396,676.52 788,481.38 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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应付销售服务费
- -
应付交易费用 7.4.7.7 1,343,476.88 2,431,383.68
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 438,975.29 1,152,940.10
负债合计
46,474,082.85 189,080,673.92
所 有 者 权益：
- -
实收基金 7.4.7.9 2,373,871,861.20 5,070,091,275.12
未分配利润 7.4.7.10 -192,828,268.78 -896,923,835.63
所 有 者 权益合 计
2,181,043,592.42 4,173,167,439.49
负 债 和 所有者 权 益 总计
2,227,517,675.27 4,362,248,113.41
注： 报告截止日 2015 年 12 月 31 日， 申万菱信深证成指分级证券投资基金之基础( 以下简称“ 申
万深成”) 份额净值 0.7637 元，申万菱信深证成指分级证券投资基金之稳健收益类( 以下简称“ 申万 收
益) 份额净值 1.0575 元， 申万菱信深证成指分级证券投资基金之积极进取类( 以下简称“ 申万进取”) 份
额净值 0.4699 元； 申万深 成份额 249,109,217.01 份 ， 申万收益基金份额 1,303,331,528.00 份， 申万进
取类基金份额 1,303,331,528.00 份。
7.2 利润表
会计主体： 申万菱信深证成指分级证券投资基金
本报告期：2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项目 附注号
本期
2015 年 1 月 1 日 至
2015 年 12 月 31 日
上 年 度 可比期 间
2014 年 1 月 1 日至
2014 年 12 月 31 日
一、收入
990,594,899.18 1,084,310,290.31
1. 利息收入
1,908,485.17 1,417,745.82
其中：存款利息收入 7.4.7.11 1,908,438.25 1,397,976.16
债券利息收入
46.92 714.12 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
- 19,055.54
其他利息收入
- -
2. 投资收益（ 损失以“-” 填 列）
1,835,281,864.93 -55,296,456.47
其中：股票投资收益 7.4.7.12 1,816,746,105.48 -120,535,762.57
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13 - 929,045.33
资产支持证券投资收益
- -
贵金属投资收益 7.4.7.14 - -
衍生工具收益 7.4.7.15 - -
股利收益 7.4.7.16 18,535,759.45 64,310,260.77
3. 公允价值变 动收益（损失以“-” 号填 列） 7.4.7.17 -856,893,684.43 1,134,930,215.24
4. 汇兑收益（ 损失以“ －” 号填列）
- -
5. 其他收入（ 损失以“-” 号 填列） 7.4.7.18 10,298,233.51 3,258,785.72
减 ： 二 、费用
61,350,267.73 47,520,715.74
1 ．管理人报 酬
28,424,280.25 31,845,679.96
2 ．托管费
6,253,341.70 7,006,049.59
3 ．销售服务 费
- -
4 ．交易费用 7.4.7.19 25,798,641.59 7,731,271.71
5 ．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6 ．其他费用 7.4.7.20 874,004.19 937,714.48
三 、 利 润总额 （ 亏 损总额 以 “- ” 号 填列 ）
929,244,631.45 1,036,789,574.57
减：所得税费用
- -
四 、 净 利润（ 净 亏 损以 “- ” 号 填 列）
929,244,631.45 1,036,789,574.57
7.3 所 有 者权益 （ 基 金净值 ） 变 动表
会计主体： 申万菱信深证成指分级证券投资基金
本报告期：2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
单位：人民币元 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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项目
本期
2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 12 月 31 日
实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计
一、期初所有者权益（基金净值） 5,070,091,275.12 -896,923,835.63 4,173,167,439.49
二、 本期经营活动产生的基金净值变动数
（本期利润）
- 929,244,631.45 929,244,631.45
三、 本期基金份额交易产生的基金净值变
动数（净值减少以“-” 号 填列）
-2,696,219,413.92 -225,149,064.60 -2,921,368,478.52
其中：1. 基金 申购款 6,059,065,711.17 -598,433,326.81 5,460,632,384.36
2. 基金赎回款 -8,755,285,125.09 373,284,262.21 -8,382,000,862.88
四、 本期向基金份额持有人分配利润产生
的基金净值变动（净值减少以“-” 号 填列）
- - -
五、期末所有者权益（基金净值） 2,373,871,861.20 -192,828,268.78 2,181,043,592.42
项目
上 年 度 可比期 间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日
实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计
一、期初所有者权益（基金净值） 6,514,168,768.00 -2,536,952,455.90 3,977,216,312.10
二、 本期经营活动产生的基金净值变动数
（本期利润）
- 1,036,789,574.57 1,036,789,574.57
三、 本期基金份额交易产生的基金净值变
动数（净值减少以“-” 号 填列）
-1,444,077,492.88 603,239,045.70 -840,838,447.18
其中：1. 基金 申购款 2,620,857,633.81 -783,566,395.69 1,837,291,238.12
2. 基金赎回款 -4,064,935,126.69 1,386,805,441.39 -2,678,129,685.30
四、 本期向基金份额持有人分配利润产生
的基金净值变动（净值减少以“-” 号 填列）
- - -
五、期末所有者权益（基金净值） 5,070,091,275.12 -896,923,835.63 4,173,167,439.49
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 页码（序号）从 7.1 至 7.4 ，财 务报表由下列负责人签署：
基金管理人 负责人：过振华，主管会计工作负责人：过振华，会计机构负责人：李濮君 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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7.4 报 表 附注
7.4.1 基金 基本 情 况
申 万 菱 信 深 证 成 指 分 级 证 券 投 资 基 金( 原 名 为 申 万 巴 黎 深 证 成 指 分 级 证 券 投 资 基 金 ， 以 下 简 称
“ 本基金”) 经 中国证券监督管理委员会( 以下简称“ 中国证监会”) 证监许可[2010]1066 号文 核准， 由申
万菱信基金管理有限公司( 原名为“ 申 万巴黎基金管理有限公司”) 依照 《中华人民共和国证券投资基金
法》 和 《申万巴黎深证成指分级证券投资基金基金合同》( 以下简称“ 基金 合同”) 及其他有关规定负责
公 开 募 集 。本 基 金 为 契约 型 开 放 式， 存 续 期 限不 定 ， 首 次设 立 募 集 不包 括 认 购 资金 利 息 共 募集 人 民
币 712,355,232.51 元， 业经 普华永道会计师 事务所有限公司普华永道中天验字(2010) 第 267 号验 资报
告予以验证。经向中国证监会备案，《申万巴黎深证成指分级指数基金基金合同》于 2010 年 10 月
22 日正式生 效，基金合同生效日的基金份额总额为 712,484,721.40 份基 金份额，其中认购资金利息
折合 129,488.89 份基金份 额。本基金的基金管理人为申万菱信基金管理有限公司，基金托管人为中
国工商银行股份有限公司。
经中国证监会证监许可[2011]106 号 《 关于核准申万巴黎基金管理有限公司变更股权、 公司名称
及修改章程的批复》 批准， 申万巴黎基金管理有限公司已于 2011 年 3 月 3 日 完成相关工商变更登记
手续， 并于 2011 年 3 月 4 日变更公司名称为“ 申万 菱信基金管理有限公司” 。 本基金的基金管理人报
请 中 国 证 监会 备 案 ， 将申 万 巴 黎 深证 成 指 分 级证 券 投 资 基金 更 名 为 申万 菱 信 深 证成 指 分 级 证券 投 资
基金，并于 2011 年 4 月 6 日公告。
根 据 《 申 万菱 信 深 证 成指 分 级 证 券投 资 基 金 基金 合 同 》 的相 关 规 定 ，本 基 金 的 基金 份 额 包 括申
万菱信深证成指分级指数基金之基础份额( 以下简称“ 申万深 成份额”) 、 申万菱 信深证成指分级指数基
金 之 稳 健 收 益 份 额( 以 下 简 称“ 申 万 收 益 份 额”) 及 申 万 菱 信 深 证 成 指 分 级 指 数 基 金 之 积 极 进 取 份 额( 以
下简称“ 申万 进取份额”) 。 申万深成份额只接受场内与场外的申购和赎回， 但不上市交易。 申万收益
份 额 与 申 万进 取 份 额 只可 上 市 交 易， 不 可 单 独进 行 申 购 或赎 回 。 投 资者 可 选 择 将其 在 场 内 申购 的 申
万深成份额按 1:1 的比 例分拆成申万收益份额和申万进取份额，但不得申请将其场外申购的申万深
成 份 额 进 行分 拆 。 投 资者 可 将 其 持有 的 场 外 申万 深 成 份 额跨 系 统 转 托管 至 场 内 并申 请 将 其 分拆 成 申
万收益份额和申万进取份额后上市交易，也可按 1:1 的配 比将其持有的申万收益份额和申万进取份
额申请合并为场内的申万深成份额。
申 万 收 益 份额 与 申 万 进取 份 额 的 基金 份 额 净 值按 如 下 原 则计 算 ： 正 常情 况 下 ， 申万 收 益 份 额每
日获得日基准收益， 申万收益份额实际的投资盈亏都由申万进取份额分享与承担。 若发生极端情况，
即申万进取份额的基金份额净值将跌破 0.100 元的当日，申万进取份额暂时不再保证申万收益份额
每日获得日基准收益， 申万收益份额开始与申万进取份额按两者基金份额净值的比例共同承担亏损，申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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各负盈亏。 若由于深证成指的回涨使得申万进取份额按各负盈亏原则计算的基金份额净值大于 0.100
元，则超过 0.100 元的部 分净值优先用于弥补申万收益份额自极端情况发生以来在正常情况下累计
应得的基准收益，补足后申万进取份额的基金份额净值方可超过 0.100 元，并恢复至正常情况下的
净值计算原则。
本基金定期进行份额折算。 在每个会计年度( 除基金合同生效日所在会计年度外) 的第一个工作日，
本 基 金 根 据基 金 合 同 的规 定 对 申 万收 益 份 额 和申 万 深 成 份额 进 行 定 期份 额 折 算 。对 于 申 万 收益 份 额
期末的约定应得收益，即申万收益份额每个会计年度 12 月 31 日份额 净值超出本金 1.000 元 部分，
将折算为场内申万深成份额分配给申万收益份额 持有人。 申万深成份额持有人持有的每 2 份 申万深
成份额将按 1 份申万收益 份额获得新增申万深成份额的分配。 经过上述份额折算， 申万收益份额和
申万深成份额的基金份额净值将相应调整。
本 基 金 还 进 行 不 定 期 份 额 折 算 。 当 申 万 深 成 份 额 的 基 金 份 额 净 值 连 续 十 个 交 易 日 大 于 人 民 币
2.000 元 时 ， 基 金 管 理 人 将 根 据 基 金 合 同 的 规 定 对 申 万 深 成 份 额 和 申 万 进 取 份 额 进 行 份 额 折 算 ， 份
额折算后本基金将确保申万进取份额与申万收益份额保持 1:1 配比，份 额折算后申万深成份额的基
金份额净值、申万进取份额的基金份额净值与折算基准日申万收益份额的基金份额净值 三者相等。
经深圳证券交易所深证上[2010]351 号文审核同意， 本基金申万收益份额 95,309,647.00 份和申万
进取 95,309,647.00 份于 2010 年 11 月 8 日上市交易。
根 据 《 申 万菱 信 深 证 成指 分 级 证 券投 资 基 金 基金 合 同 》 和《 关 于 申 万菱 信 深 证 成指 分 级 证 券投
资基金办理定期份额折算业务的公告》 的有关规定， 本基金于 2011 年 1 月 4 日进行 首次定期份额折
算， 份额折算方式为申万收益份额和申万进取份额按照基金合同规定的净值计算规则进行净值计算，
对申万收益份额期末约定应得收益进行定期份额折算，每 2 份申万深成份额将 按 1 份申万收益份额
获得约定应得收益的新增折算份额，并于 2011 年 1 月 5 日 进行了份额登记确认。
根 据 《 中 华人 民 共 和 国证 券 投 资 基金 法 》 和 《申 万 菱 信 深证 成 指 分 级证 券 投 资 基金 基 金 合 同》
的规定， 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括深证成份指数成份股、 备选成份股、
新股( 首次公开发行或增发) 、 现金或 者到期日在一年以内的政府债券等。 本基金采用完全复制法进行
指数化投资，股票资产跟踪的标的指数为深证成份指数，资产配置比例为：将不低于 90% 的 基金资
产 净 值 投 资于 深 证 成 份指 数 成 份 股和 备 选 成 份股 ， 现 金 或者 到 期 日 在一 年 以 内 的 政 府 债 券 不低 于 基
金资产净值 5% 。 本基金力争控制本基金的净值增长率与业绩比较基准之间的日平均跟踪误差不超过
0.35% ，年跟 踪误差不超过 4% 。本基 金的业绩比较基准为：95%× 深证成 份指数增长率+5%× 银行 同
业存款利率。
本财务报表由本基金的基金管理人申万菱信基金管理有限公司于 2016 年 3 月 28 日 批准报出。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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7.4.2 会计 报表 的 编 制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本准
则》 、 各项具体会计准则及相关规定( 以下合称“ 企 业会计准则”) 、 中国证监会颁布的 《证券投资基 金
信息披露 XBRL 模板第 3 号< 年度报 告和半年度报告> 》、中国证券投资基金业协会（以下简称“ 中
国基金业协会” ） 颁布的 《证券投资基金会计核算业务指引》 、 《申万菱信深证成指分级证券投资基
金基金合同》 和在财务报表附注 7.4.4 所列示的中国证监会、 中国基金业协会发布的有关规定及允许
的基金行业实务操作编制。
7.4.3 遵循 企业 会 计 准则及 其 他 有关规 定 的 声明
本基金 2015 年度财务报表符合企业会计准则的要求， 真实、 完整地反映了本基金 2015 年 12 月
31 日的财务 状况以及 2015 年度的经营 成果和基金净值变动情况等有关信息。
7.4.4 重要 会计 政 策 和会计 估 计
7.4.4.1 会 计年度
本基金会计年度为公历 1 月 1 日起 至 12 月 31 日止。
7.4.4.2 记账本 位 币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3 金融资 产 和 金融负 债 的 分类
(1) 金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为： 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、 应收款项、
可 供 出 售 金融 资 产 及 持有 至 到 期 投资 。 金 融 资产 的 分 类 取决 于 本 基 金对 金 融 资 产的 持 有 意 图和 持 有
能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。
本 基 金 目 前以 交 易 目 的持 有 的 股 票投 资 和 债 券投 资 分 类 为以 公 允 价 值计 量 且 其 变动 计 入 当 期损
益 的 金 融 资产 。 以 公 允价 值 计 量 且其 公 允 价 值变 动 计 入 损益 的 金 融 资产 在 资 产 负债 表 中 以 交易 性 金
融资产列示。
本 基 金 持 有的 其 他 金 融资 产 分 类 为应 收 款 项 ，包 括 银 行 存款 和 其 他 各类 应 收 款 项等 。 应 收 款项
是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
(2) 金融负债的分类 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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金 融 负 债 于初 始 确 认 时分 类 为 ： 以公 允 价 值 计量 且 其 变 动计 入 当 期 损益 的 金 融 负债 及 其 他 金融
负 债 。 本 基金 目 前 暂 无金 融 负 债 分类 为 以 公 允价 值 计 量 且其 变 动 计 入当 期 损 益 的金 融 负 债 。本 基 金
持有的其他金融负债包括其他各类应付款项等。
7.4.4.4 金融资 产 和 金融负 债 的 初始确 认 、 后续计 量 和 终止确 认
金 融 资 产 或金 融 负 债 于本 基 金 成 为金 融 工 具 合同 的 一 方 时， 按 公 允 价值 在 资 产 负债 表 内 确 认。
以 公 允 价 值计 量 且 其 变动 计 入 当 期损 益 的 金 融资 产 ， 取 得时 发 生 的 相关 交 易 费 用计 入 当 期 损益 ； 对
于 支 付 的 价款 中 包 含 的债 券 起 息 日或 上 次 除 息日 至 购 买 日止 的 利 息 ，单 独 确 认 为应 收 项 目 。应 收 款
项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。
对 于 以 公 允价 值 计 量 且其 变 动 计 入当 期 损 益 的金 融 资 产 ，按 照 公 允 价值 进 行 后 续计 量 ； 对 于应
收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
金融资产满 足下列条件 之一的，予 以终止确认：(1) 收取该金融资产现金流量的合同权利终止；
(2) 该金融资产已转移， 且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方； 或者(3)
该 金 融 资 产已 转 移 ， 虽然 本 基 金 既没 有 转 移 也没 有 保 留 金融 资 产 所 有权 上 几 乎 所有 的 风 险 和报 酬 ，
但是放弃了对该金融资产控制 。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当 金 融 负 债的 现 时 义 务全 部 或 部 分已 经 解 除 时， 终 止 确 认该 金 融 负 债或 义 务 已 解除 的 部 分 。终
止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
7.4.4.5 金融资 产 和 金融负 债 的 估值原 则
本基金持有的股票投资和债券投资按如下原则确定公允价值并进行估值：
(1) 存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值； 估值日无交易， 但最近
交 易 日 后 经济 环 境 未 发生 重 大 变 化且 证 券 发 行机 构 未 发 生影 响 证 券 价格 的 重 大 事件 的 ， 按 最近 交 易
日的市场交易 价格确定公允价值。
(2) 存在活跃市场的金融工具， 如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变化， 参考
类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。
(3) 当金融工具不存在活跃市场， 采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有
可 靠 性 的 估值 技 术 确 定公 允 价 值 。估 值 技 术 包括 参 考 熟 悉情 况 并 自 愿交 易 的 各 方最 近 进 行 的市 场 交
易 中 使 用 的价 格 、 参 照实 质 上 相 同的 其 他 金 融工 具 的 当 前公 允 价 值 、现 金 流 量 折现 法 和 期 权定 价 模
型等。采用估值技术时，尽可能最大程度使用市场参数，减少使用与本基金特定 相关的参数。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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7.4.4.6 金融资 产 和 金融负 债 的 抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。 当本基金 1) 具有抵 销已确认金额
的法定权利且该种法定权利现在是可执行的； 且 2) 交易双 方准备按净额结算时， 金融资产与金融负
债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
7.4.4.7 实收基 金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。 由于申购、
赎 回 及 合 并拆 分 引 起 的实 收 基 金 变动 分 别 于 基金 申 购 确 认日 、 基 金 赎回 确 认 日 及基 金 合 并 拆分 确 认
日 认 列 。 由于 基 金 份 额折 算 引 起 的实 收 基 金 份额 变 动 于 基金 份 额 折 算日 根 据 折 算前 的 基 金 份额 数 及
确定的折算比例计算认列。
7.4.4.8 损益平 准 金
损 益 平 准 金包 括 已 实 现平 准 金 和 未实 现 平 准 金。 已 实 现 平准 金 指 在 申购 或 赎 回 基金 份 额 时 ，申
购 或 赎 回 款项 中 包 含 的按 累 计 未 分配 的 已 实 现损 益 占 基 金净 值 比 例 计算 的 金 额 。未 实 现 平 准金 指 在
申 购 或 赎 回基 金 份 额 时， 申 购 或 赎回 款 项 中 包含 的 按 累 计未 实 现 损 益占 基 金 净 值比 例 计 算 的金 额 。
损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/( 累计亏损) 。
7.4.4.9 收入/(损失) 的 确 认和 计 量
股 票 投 资 在持 有 期 间 应取 得 的 现 金股 利 扣 除 由上 市 公 司 代扣 代 缴 的 个人 所 得 税 后的 净 额 确 认为
投 资 收 益 。债 券 投 资 在持 有 期 间 应取 得 的 按 票面 利 率 或 者发 行 价 计 算的 利 息 扣 除在 适 用 情 况下 由 债
券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。
以 公 允 价 值计 量 且 其 变动 计 入 当 期损 益 的 金 融资 产 在 持 有期 间 的 公 允价 值 变 动 确认 为 公 允 价值
变 动 损 益 ；于 处 置 时 ，其 处 置 价 格与 初 始 确 认金 额 之 间 的差 额 确 认 为投 资 收 益 ，其 中 包 括 从公 允 价
值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应 收 款 项 在持 有 期 间 确认 的 利 息 收入 按 实 际 利率 法 计 算 ，实 际 利 率 法与 直 线 法 差异 较 小 的 则按
直线法计算。
7.4.4.10 费 用的 确 认 和计量
本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。
其 他 金 融 负债 在 持 有 期间 确 认 的 利息 支 出 按 实际 利 率 法 计算 ， 实 际 利率 法 与 直 线法 差 异 较 小的
则按直线法计算。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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7.4.4.11 基 金的 收 益 分配政 策
本基金( 包括申万深成份额、申万收益份额和申万进取份额) 不进行收益分配。
7.4.4.12 分 部报 告
本 基 金 以 内部 组 织 结 构、 管 理 要 求、 内 部 报 告制 度 为 依 据确 定 经 营 分部 ， 以 经 营分 部 为 基 础确
定报告分部并披露分部信息。 经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分： (1) 该组成部分
能够在日常活动中产生收入、 发生费用； (2) 本基金的基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成
果， 以决定向其配置资源、 评价其业绩；(3) 本基金能够取得该组成部分的财务状况、 经营成果和现
金 流 量 等 有关 会 计 信 息。 如 果 两 个或 多 个 经 营分 部 具 有 相似 的 经 济 特征 ， 并 且 满足 一 定 条 件的 ， 则
合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
7.4.4.13 其 他重 要 的 会计政 策 和 会计估 计
根 据 本 基 金的 估 值 原 则和 中 国 证 监会 允 许 的 基金 行 业 估 值实 务 操 作 ，本 基 金 确 定以 下 类 别 股票
投资和债券投资 的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
(1) 对 于 证 券交 易 所 上 市的 股 票 ， 若出 现 重 大 事项 停 牌 或 交易 不 活 跃( 包括 涨 跌 停 时的 交 易 不 活
跃) 等情况， 本基金根据中国证监会公告[2008]38 号 《关于进 一步规范证券投资基金估值业务的指导
意见》 ， 根据具体情况采用 《关于发布中基协(AMAC) 基金行业股票估值指数的通知》 提供的指数收
益法等估值技术进行估值。
(2) 对 于 在 证券 交 易 所 上市 或 挂 牌 转让 的 固 定 收益 品 种( 可 转换 债 券 、 资产 支 持 证 券和 私 募 债 券
除外) ，按照中证指数有限公司根据《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季
度固定收益品种的估值处理标准》所独立提供的债券估值结果确定公允价值。
7.4.5 会计 政策 和 会 计估计 变 更 以及差 错 更 正的说 明
7.4.5.1 会计政 策 变 更的说 明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2 会计估 计 变 更的说 明
对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种( 可转换债券、 资产支持证券和私募债券除外) ，
鉴 于 其 交 易量 和 交 易 频率 不 足 以 提供 持 续 的 定价 信 息 ， 本基 金 本 报 告期 改 为 采 用中 证 指 数 有限 公 司申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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根据 《中国证 券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固定收益品种的估值处理标准》
所独立提供的估值结果确定公允价值。
7.4.5.3 差错更 正 的 说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、 国家税务总局财税[2002]128 号 《关于 开放式证券投资基金有关税收问题的通知》 、
财税[2008]1 号 《关于企业所得税若干优惠政策的通知》 、 财税[2012]85 号 《关于实 施上市公司股息
红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 、 财税[2015]101 号 《关于 上市公司股息红利差别化个
人所得税政策有关问题的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(1) 以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围， 不征收营业税。 基金买卖股票、 债券的差
价收入不予征收营业税。
(2) 对基金从证券市场中取得的收入， 包括买卖股票、 债券的差价收入， 股权的股息、 红利收入，
债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3) 对 基 金 取得 的 企 业 债券 利 息 收 入， 应 由 发 行债 券 的 企 业在 向 基 金 支付 利 息 时 代扣 代 缴 20%
的个人所得税。 对基金从上市公司取得的股息红利所得， 持股期限在 1 个 月以内( 含 1 个月) 的， 其 股
息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以 上至 1 年( 含 1 年) 的，暂减按 50% 计 入应
纳 税所得额；持股期限超过 1 年的 ，于 2015 年 9 月 8 日 前暂减按 25% 计入应纳税所得额，自 2015
年 9 月 8 日 起，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收
入 ， 按 照 上述 规 定 计 算纳 税 ， 持 股时 间 自 解 禁日 起 计 算 ；解 禁 前 取 得的 股 息 、 红利 收 入 继 续暂 减 按
50% 计入应纳 税所得额。上述所得统一适用 20% 的税率计征个人所得税。
(4) 基金卖出股票按 0.1% 的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
7.4.7 重要 财务 报 表 项目的 说 明
7.4.7.1 银行存 款
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
活期存款 188,008,275.38 339,507,613.43
定期存款 - - 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 30 页共 75 页
其他存款 - -
合计 188,008,275.38 339,507,613.43
7.4.7.2 交易性 金 融 资产
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 2,014,055,158.62 2,030,999,678.40 16,944,519.78
贵金属投资- 金交所黄金合约 - - -
债券
交易所市场 305,800.00 305,800.00 -
银行间市场 - - -
合计 305,800.00 305,800.00 -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 2,014,360,958.62 2,031,305,478.40 16,944,519.78
项目
上年度末
2014 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 3,056,496,140.50 3,930,334,344.71 873,838,204.21
贵金属投资- 金交所黄金合约 - - -
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 3,056,496,140.50 3,930,334,344.71 873,838,204.21 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 31 页共 75 页
7.4.7.3 衍生金 融 资 产/ 负债
无余额。
7.4.7.4 买入返 售 金 融资产
7.4.7.4.1 各项 买 入 返售金 融 资 产期末 余 额
无余额。
7.4.7.4.2 期末 买 断 式逆回 购 交 易中取 得 的 债券
无余额。
7.4.7.5 应收利 息
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
应收活期存款利息 45,935.63 61,113.07
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 83.60 1,557.93
应收债券利息 46.92 -
应收买入返售证券利息 - -
应收申购款利息 - -
应收黄金合约拆借孳息 - -
其他 861.85 162.25
合计 46,928.00 62,833.25
7.4.7.6 其他资 产
无余额。
7.4.7.7 应付交 易 费 用
单位：人民币元
项目 本期末 上年度末 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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2015 年 12 月 31 日 2014 年 12 月 31 日
交易所市场应付交易费用 1,343,476.88 2,431,383.68
银行间市场应付交易费用 - -
合计 1,343,476.88 2,431,383.68
7.4.7.8 其他负 债
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 9,297.86 680,838.11
其他应付款 - -
应付指数使用费 121,327.59 163,752.15
预提费用 240,000.00 240,000.00
其它应付费用 68,349.84 68,349.84
合计 438,975.29 1,152,940.10
7.4.7.9 实收基 金
金额单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 5,652,182,346.35 5,070,091,275.12
本期申购 3,656,612.51 3,279,908.89
本期赎回（以“-” 号填列 ） -61,537,669.22 -55,198,068.24
2015 年 1 月 5 日基金拆分/ 份额折算前 5,594,301,289.64 5,018,173,115.77
基金拆分/ 份额折算调整 442,476,057.39 —
本期申购 7,285,074,047.43 6,055,785,802.28
本期赎回（以“-” 号填列 ） -10,466,079,121.45 -8,700,087,056.85
本期末 2,855,772,273.01 2,373,871,861.20 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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注： 本基金于 2015 年 1 月 5 日进行 定期份额折算， 对申万深成份额和申万收益份额按照基金合
同规定的定期份额折算方法进行份额调整。 根据基金管理人于 2015 年 1 月 7 日发布 的 《申万菱信基
金管理有限公司关于申万菱信深证成指分级证券投资基金办理份额折算结果及恢复交易的公告》，
折算前申万深成份额为 488,503,497.64 份， 申万收 益份额为 2,552,898,896.00 份； 折算后 申万深成份
额为 930,979,555.03 份， 申万收益份额为 2,552,898,896.00 份。
7.4.7.10 未 分配 利 润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 -668,142,448.81 -228,781,386.82 -896,923,835.63
本期利润 1,786,138,315.88 -856,893,684.43 929,244,631.45
本期基金份额交易产生的变动数 198,517,216.80 -423,666,281.40 -225,149,064.60
其中：基金申购款 2,896,810,341.28 -3,495,243,668.09 -598,433,326.81
基金赎回款 -2,698,293,124.48 3,071,577,386.69 373,284,262.21
本期已分配利润 - - -
本期末 1,316,513,083.87 -1,509,341,352.65 -192,828,268.78
7.4.7.11 存 款利 息 收 入
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月
31 日
上年度可比期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月
31 日
活期存款利息收入 1,778,213.60 1,369,540.40
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 99,263.01 21,982.64
其他 30,961.64 6,453.12
合计 1,908,438.25 1,397,976.16
7.4.7.12 股 票投 资 收 益
单位：人民币元 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月
31 日
上年度可比期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月
31 日
卖出股票成交总额
9,791,481,183.85 2,863,737,964.38
减：卖出股票成本总额
7,974,735,078.37 2,984,273,726.95
买卖股票差价收入
1,816,746,105.48 -120,535,762.57
7.4.7.13 债 券投 资 收 益
单 位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
卖出债券（债转股及债券到
期兑付）成交总额
- 5,273,959.45
减： 卖出债券 （债转股
及债券到期兑付） 成本
总额
- 4,344,200.00
减：应收利息总额 - 714.12
买卖债券差价收入 - 929,045.33
7.4.7.14 贵 金属 投 资 收益
无。
7.4.7.15 衍 生工 具 收 益
无。
7.4.7.16 股 利收 益
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
股票投资产生的股利收益 18,535,759.45 64,310,260.77
基金投资产生的股利收益 - -
合计 18,535,759.45 64,310,260.77 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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7.4.7.17 公 允价 值 变 动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
1. 交易性金融 资产 -856,893,684.43 1,134,930,215.24
—— 股票投资 -856,893,684.43 1,134,930,215.24
—— 债券投资 - -
—— 资产支持证券投资 - -
—— 基金投资 - -
—— 贵金属投资 - -
—— 其他 - -
2. 衍生工具 - -
—— 权证投资 - -
3. 其他 - -
合计 -856,893,684.43 1,134,930,215.24
7.4.7.18 其 他收 入
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
基金赎回费收入 10,066,802.83 3,232,384.12
转换费收入 231,430.68 26,401.60
其他 - -
合计 10,298,233.51 3,258,785.72
注：1 、本基 金的赎回费率按持有期间递减，赎回费总额的 25% 归入基金 资产。
2 、本基金的 转换费由赎回费和申购费补差两部分组成，其中赎回费总额的 25％归 入转出基金
的基金资产。
7.4.7.19 交 易费 用
单位：人民币元 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 36 页共 75 页
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
交易所市场交易费用 25,798,641.59 7,731,271.71
银行间市场交易费用 - -
合计 25,798,641.59 7,731,271.71
7.4.7.20 其 他费 用
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
审计费用 140,000.00 140,000.00
信息披露费 100,000.00 100,000.00
银行汇划费 1,018.61 801.00
银行间帐户维护费 4,500.00 -
指数使用费 568,485.58 636,913.48
上市年费 60,000.00 60,000.00
其他 - -
合计 874,004.19 937,714.48
注：本基金的指数使用费从基金财产中列支。在通常情况下，指数许可使用费按前一日的基金
资产净值的 0.02% 的 年费 率计提， 逐日累计， 每季支付一次。 若年度指数使用费下限( 人民币 20 万元)
大于按基金资产净值提取的年度指数使用费，超过部分由基金管理人自行承担。
7.4.8 或有 事项 、 资 产负债 表 日 后事项 的 说 明
7.4.8.1 或有事 项
无。
7.4.8.2 资产负 债 表 日后事 项
根据基金合同的规定， 本基金向截至 2016 年 1 月 4 日止登记在册的申万收益份额和申万深成份
额 持 有 人 进行 定 期 份 额折 算 。 份 额折 算 方 式 为申 万 收 益 份额 和 申 万 进取 份 额 按 照基 金 合 同 规定 的 净
值计算规则进行净值计算，对申万收益份额期末约定应得收益进行定期份额折算，每 2 份申万深成
份额将按 1 份申万收益份额获得约定应得收益的新增折算份额。 根据基金管理人于 2016 年 1 月 6 日申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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发 布 的 《 申万 菱 信 基 金管 理 有 限 公司 关 于 申 万菱 信 深 证 成指 分 级 证 券投 资 基 金 办理 份 额 折 算结 果 及
恢 复 交 易 的公 告 》 ， 本次 折 算 按 照约 定 应 得 收益 进 行 。 折算 完 成 后 ，申 万 收 益 份额 和 申 万 深成 份 额
的基金份额净值相应调整。
7.4.9 关联 方关 系
关联方名称 与本基金的关系
申万菱信基金管理有限公司 基金管理人 基金销售机构
申万宏源证券有限公司 （以下简称“ 申万宏源” ） 基金管理人的股东 基金 代销机构
三菱 UFJ 信托银行株式会社 基金管理人的股东
中国工商银行 基金托管人 基金代销机构
申万菱信（上海）资产管理有限公司 基金管理人的全资子公司
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10 本 报告 期 及 上年度 可 比 期间的 关 联 方交易
7.4.10.1 通 过关 联 方 交易单 元 进 行的交 易
7.4.10.1.1 股票 交 易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
成交金额
占当期股票成交
总额的比例
成交金额
占当期股票成
交总额的比例
申万宏源 1,253,742,209.65 7.72% 341,960,930.61 7.03%
注：由于申银万国和宏源证券于 2015 年 1 月 16 日完成吸收合并。上表中申万宏源的交易情况
包含申银万国 2015 年 1 月 1 日至 1 月 15 日的交 易量以及申万宏源 2015 年 1 月 16 日至 2015 年 12
月 31 日的交 易量。
7.4.10.1.2 应支 付 关 联方的 佣 金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
当期佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
申万宏源 1,121,711.77 7.76% - - 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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关联方名称
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
当期佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
申万宏源 302,601.00 7.03% - -
注：1 、上述 佣金按 市 场 佣 金 率 计 算 ， 以 扣 除 由 中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 收 取 的 证 管 费 、
经手费和适用期间内由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。权证交易不计佣金。
2 、 该类佣金 协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服
务等。
3 、 由于申银 万国和宏源证券于 2015 年 1 月 16 日 完成吸收合并。 上表中申万宏源的佣金包含申
银万国 2015 年 1 月 1 日至 1 月 15 日的佣金以及申万宏源 2015 年 1 月 16 日至 2015 年 12 月 31 日的
佣金。
7.4.10.2 关 联方 报 酬
7.4.10.2.1 基金 管 理 费
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月
31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月
31日
当期发生的基金应支付的管理费 28,424,280.25 31,845,679.96
其中：支付销售机构的客户维护费 1,152,425.15 1,051,011.09
注：支付基金管理人的基金管理人报酬按前一日基金资产净值 1.00% 的 年费率计提，逐日累计
至每月月底， 按月支付。 其计算公式为： 日基金管理人报酬＝前一日基金资产净值*1.00%/ 当年天数 。
7.4.10.2.2 基金 托 管 费
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12
月31日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月
31日
当期发生的基金应支付的托管费 6,253,341.70 7,006,049.59
注：支付基金托管人中国工商银行的基金托管费按前一日基金资产净值 0.22% 的年 费率计提，申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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逐日累计至每月月底， 按月支付。 其计算公式为： 日基金托管费＝前一日基金资产净值*0.22%/ 当年
天数。
7.4.10.3 与 关联 方 进 行银行 间 同 业市场 的 债 券( 含回 购)交易
本报告期及上年度可比期间内，本基金未与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易。
7.4.10.4 各 关联 方 投 资本基 金 的 情况
7.4.10.4.1 报告 期 内 基金管 理 人 运用固 有 资 金投资 本 基 金的情 况
本报告期和上年度可比期间内，本基金管理人未发生运用固有资金投资本基金的情况。
7.4.10.4.2 报告 期 末 除基金 管 理 人之外 的 其 他关联 方 投 资本基 金 的 情况
本期末和上年度末，除基金管理人之外的其他关联方，未发生投资本基金的情况。
7.4.10.5 由 关联 方 保 管的银 行 存 款余额 及 当 期产生 的 利 息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行 188,008,275.38 1,778,213.60 339,507,613.43 1,369,540.40
注：本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行保管，按银行同业利率计息。
7.4.10.6 本 基金 在 承 销期内 参 与 关联方 承 销 证券的 情 况
本报告期本基金在承销期内无参与关联方承销证券的情况。
7.4.10.7 其 他关 联 交 易事项 的 说 明
本报告期内，根据相关法律法规的规定，经基金管理人董事会审议并经三分之二以上的独立董
事通过，以及经基金托管人中国工商银行股份有限公司同意后，本基金对基金管理人控股股东申万
宏源证券有限公司的实际控制人申万宏源集团股份有限公司发行的证券“ 申万宏源” （证券代码
“000166 ” ）进行了投资交易。上述关联交易符合《基金合同》及相关法律法规的规定，不存在任
何利益冲突或者损害持有人利益的情况。
7.4.11 利 润分 配 情 况
根据本基金基金合同，本基金不进行利润分配。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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7.4.12 期 末（2015 年 12 月 31 日 ） 本基 金 持 有的流 通 受 限证券
7.4.12.1 因 认购 新 发/ 增 发证 券 而 于期末 持 有 的流通 受 限 证券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.1 受 限证券类别：债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
( 单位：张)
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
123001 蓝标转债 2015-12-21 2016-01-18 新债 100.00 100.00 3,058.00 305,800.00 305,800.00 -
注：基金可使用以基金名义开 设 的 股 票 账 户 ， 选 择 网 上 或 者 网 下 一 种 方 式 进 行 新 股/ 新债申购。
其中基金作为一般法人或战略投资者认购的新股/ 新债， 根 据基金与上市公司所签订申购协议的规定，
在新股/ 新债上市后的约定期限内不能自由转让； 基金作为个人投资者参与网上认购获配的新股/ 新债，
从新股/ 新债获配日至新股/ 新债上市日之间不能自由转让。
7.4.12.2 期 末持 有 的 暂时停 牌 等 流通受 限 股 票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估
值单价
复牌
日期
复牌开
盘单价
数量
( 单位：股)
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
000426 兴业矿业 2015-10-28 重大事项 7.06 2016-03-21 7.77 191,700.00 1,433,170.28 1,353,402.00 -
000553 沙隆达Ａ 2015-08-05 重大事项 10.70 - - 95,750.00 1,421,893.77 1,024,525.00 -
002235 安妮股份 2015-07-02 重大事项 29.10 2016-01-12 32.00 35,829.00 1,316,526.04 1,042,623.90 -
002313 日海通讯 2015-08-10 重大事项 14.80 2016-01-22 13.90 110,800.00 2,055,520.75 1,639,840.00 -
300028 金亚科技 2015-06-12 重大事项 34.51 - - 99,250.00 4,537,347.61 3,425,117.50 -
300054 鼎龙股份 2015-11-23 重大事项 24.66 2016-03-14 22.19 104,241.00 2,237,800.15 2,570,583.06 -
300355 蒙草抗旱 2015-12-14 重大事项 17.84 2016-02-16 16.06 78,200.00 1,258,459.34 1,395,088.00 -
000002 万
科Ａ 2015-12-21 重大事项 24.43 - - 2,708,808.00 36,562,180.95 66,176,179.44 -
000028 国药一致 2015-10-21 重大事项 66.15 2016-03-25 63.05 64,503.00 4,527,012.79 4,266,873.45 -
000066 长城电脑 2015-06-18 重大事项 21.54 2016-03-10 19.39 177,300.00 3,144,838.36 3,819,042.00 -
000712 锦龙股份 2015-12-25 重大事项 29.12 2016-01-04 28.00 161,244.00 6,591,495.62 4,695,425.28 -
000748 长城信息 2015-06-18 重大事项 24.68 2016-03-10 31.39 174,075.00 5,653,761.19 4,296,171.00 -
000767 漳泽电力 2015-12-30 重大事项 5.77 2016-01-04 6.10 305,700.00 2,098,246.67 1,763,889.00 -
000829 天音控股 2015-11-09 重大事项 12.22 - - 261,349.00 3,688,015.69 3,193,684.78 -
000876 新 希 望 2015-08-17 重大事项 17.61 2016-03-02 17.09 398,920.00 8,201,983.31 7,024,981.20 -
000901 航天科技 2015-08-19 重大事项 42.12 2016-02-18 47.59 80,000.00 4,474,317.59 3,369,600.00 -
000973 佛塑科技 2015-12-18 重大事项 13.00 2016-02-22 11.70 253,450.00 2,191,455.05 3,294,850.00 -
002011 盾安环境 2015-12-28 重大事项 16.72 2016-02-22 15.05 159,672.00 2,358,923.23 2,669,715.84 -
002018 华信国际 2015-06-15 重大事项 44.08 - - 114,250.00 3,647,903.55 5,036,140.00 -
002048 宁波华翔 2015-11-19 重大事项 17.40 - - 151,557.00 2,949,835.64 2,637,091.80 -
002049 同方国芯 2015-12-11 重大事项 60.15 2016-03-11 54.14 79,872.00 3,137,095.18 4,804,300.80 - 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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002065 东华软件 2015-12-21 重大事项 25.10 - - 256,231.00 6,750,749.83 6,431,398.10 -
002174 游族网络 2015-07-23 重大事项 84.40 2016-02-15 80.58 23,750.00 2,463,197.41 2,004,500.00 -
002219 恒康医疗 2015-07-08 重大事项 18.18 - - 269,875.00 4,526,364.87 4,906,327.50 -
002240 威华股份 2015-12-25 重大事项 13.68 2016-01-22 12.31 97,800.00 1,551,774.32 1,337,904.00 -
002242 九阳股份 2015-12-24 重大事项 22.68 2016-01-11 20.41 87,635.00 1,686,629.35 1,987,561.80 -
002340 格林美 2015-12-29 重大事项 15.20 2016-01-06 14.35 337,950.00 4,745,360.04 5,136,840.00 -
002465 海格通信 2015-12-30 重大事项 16.69 2016-02-04 15.02 475,579.00 7,599,303.55 7,937,413.51 -
002544 杰赛科技 2015-08-31 重大事项 41.36 - - 100,900.00 2,934,130.98 4,173,224.00 -
002638 勤上光电 2015-08-31 重大事项 15.32 2016-01-19 16.85 95,250.00 2,119,998.97 1,459,230.00 -
002698 博实股份 2015-12-28 重大事项 29.33 2016-01-05 26.40 61,048.00 1,778,372.67 1,790,537.84 -
300010 立思辰 2015-12-30 重大事项 31.90 2016-01-08 28.71 115,120.00 3,036,281.69 3,672,328.00 -
300011 鼎汉技术 2015-12-31 重大事项 29.80 2016-01-22 26.82 76,013.00 2,442,962.14 2,265,187.40 -
300043 互动娱乐 2015-12-17 重大事项 15.80 - - 179,778.00 2,703,319.05 2,840,492.40 -
300088 长信科技 2015-12-14 重大事项 14.03 2016-02-29 12.63 263,300.00 3,288,474.55 3,694,099.00 -
300104 乐视网 2015-12-07 重大事项 60.18 - - 315,637.00 14,210,444.08 18,995,034.66 -
300197 铁汉生态 2015-12-30 重大事项 17.11 2016-01-07 16.59 99,800.00 1,988,406.46 1,707,578.00 -
300238 冠昊生物 2015-11-12 重大事项 56.67 - - 73,100.00 2,823,883.36 4,142,577.00 -
300324 旋极信息 2015-12-01 重大事项 49.25 2016-03-10 44.33 71,211.00 1,686,611.26 3,507,141.75 -
300336 新文化 2015-12-24 重大事项 42.00 - - 54,700.00 1,479,477.55 2,297,400.00 -
注： 本基金截至 2015 年 12 月 31 日止 持有以上因公布的重大事项可能产生重大影响而被暂时停
牌的股票，该类股票在所公布事项的重大影响消除后，已经交易所批准复牌。
7.4.12.3 期 末债 券 正 回购交 易 中 作为抵 押 的 债券
截至本报告期末 2015 年 12 月 31 日止 ，本基金无债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额，
无相关抵押债券。
7.4.13 金 融工 具 风 险及管 理
本 基 金 为 指数 型 基 金 。本 基 金 投 资的 金 融 工 具主 要 包 括 股票 投 资 、 债券 投 资 等 。与 这 些 金 融工
具有关的风险，以及本基金管理人管理这些风险所采取的风险管理政策如下所述。
7.4.13.1 风 险管 理 政 策和组 织 架 构
本 基 金 为 指数 型 基 金 ，属 于 中 高 风险 品 种 ， 采用 完 全 复 制策 略 ， 跟 踪深 证 成 指 。本 基 金 管 理人
从 事 风 险 管理 的 主 要 目标 是 争 取 将以 上 风 险 控制 在 限 定 的范 围 之 内 ，使 本 基 金 在风 险 和 收 益之 间 取
得最佳的平衡以实现与跟踪指数相同的风险收益目标。
本 基 金 管 理人 已 制 定 针对 以 上 金 融工 具 风 险 的管 理 政 策 和控 制 制 度 ，并 且 形 成 了由 本 基 金 管理
人 在 公 司 层面 建 立 的 风险 管 理 委 员会 以 及 在 董事 会 层 面 建立 的 风 险 控制 委 员 会 负责 对 与 所 投资 金 融申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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工 具 相 关 的风 险 类 型 、管 理 政 策 和各 种 投 资 限制 的 定 期 回顾 、 评 估 和修 改 ， 本 基金 管 理 人 的风 险 管
理部门负责具体落 实和日常跟踪的工作机制。
本 基 金 管 理人 对 于 金 融工 具 的 风 险管 理 方 法 主要 是 通 过 定性 分 析 和 定量 分 析 的 方法 去 估 测 各种
风 险 产 生 的可 能 损 失 。从 定 性 分 析的 角 度 出 发， 判 断 风 险损 失 的 严 重程 度 和 出 现同 类 风 险 损失 的 频
度 。 而 从 定量 分 析 的 角度 出 发 ， 根据 本 基 金 的投 资 目 标 ，结 合 基 金 资产 所 运 用 金融 工 具 特 征通 过 特
定 的 风 险 量化 指 标 、 模型 ， 日 常 的量 化 报 告 ，确 定 风 险 损失 的 限 度 和相 应 置 信 程度 ， 及 时 可靠 地 对
各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
本 基 金 面 临的 主 要 风 险包 括 ： 信 用风 险 、 流 动性 风 险 和 市场 风 险 。 与本 基 金 相 关 的 市 场 风 险主
要是利率风险和其他价格风险。
7.4.13.2 信 用风 险
信 用 风 险 是指 金 融 工 具的 一 方 到 期无 法 履 行 约定 义 务 致 使本 基 金 遭 受损 失 的 风 险。 本 基 金 的信
用风险主要来源于金融工具的发行者或是交易对手不能履行约定义务而产生。
对 于 发 行 者的 信 用 风 险控 制 ， 本 基金 管 理 人 主要 通 过 对 投资 品 种 的 信用 等 级 评 估来 选 择 适 当的
投 资 对 象 来管 理 。 于 资产 负 债 表 日， 由 于 本 基金 均 投 资 于信 用 等 级 良好 的 债 券 ，所 以 本 基 金管 理 人
认为本基金与债券发行者有关的信用风险不重大。
本 基 金 的 银 行 存 款 存 放 在 本 基 金 的 托 管 行 - 中 国 工 商 银 行 ， 因 而 本 基 金 管 理 人 认 为 与 该银行相
关的信用风险不重大。
本 基 金 在 交易 所 进 行 的交 易 均 与 中国 证 券 登 记结 算 有 限 责任 公 司 完 成债 券 等 投 资品 种 的 交 收和
款 项 清 算 ，因 此 违 约 风险 发 生 的 可能 性 很 小 ，本 基 金 管 理人 认 为 在 交易 所 进 行 的交 易 涉 及 的信 用 风
险不重大。
对 于 银 行 间债 券 等 品 种的 交 易 ， 本基 金 管 理 人主 要 通 过 事前 检 查 、 控制 交 易 对 手信 用 及 交 割方
式来管理风险。
7.4.13.3 流 动性 风 险
流 动 性 风 险是 指 在 履 行与 金 融 负 债有 关 的 义 务时 遇 到 资 金短 缺 的 风 险。 本 基 金 的流 动 性 风 险主
要 来 源 于 开放 式 基 金 每日 兑 付 赎 回资 金 的 流 动性 风 险 ， 以及 因 部 分 投资 品 种 交 易不 活 跃 而 出现 的 变
现风险 以及因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理价格变现投资的风险。
本 基 金 管 理人 对 于 流 动性 风 险 管 理的 目 标 是 监控 基 金 组 合流 动 性 指 标， 确 保 市 场出 现 剧 烈 波动
时，基金仍能应付大量赎回和其他负债，灵活调整组合结构，而且不影响组合估值。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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针对兑付赎回资金的流动性风险， 本基金管理人对基金申购赎回状况进行严密监控和分析预测，
保持基金投资组合中的流动性资产与之相匹配。 此外， 本基金管理人在基金合同约定巨额赎回条款，
设 计 了 非 常情 况 下 赎 回资 金 的 处 理模 式 ， 控 制因 开 放 模 式带 来 的 流 动性 风 险 ， 有效 保 障 基 金持 有 人
利益。
针对投资交易品种变现的流动性风险， 本基金管理人每日监控和预测本基金的各项流动性指标，
包 括 组 合 持仓 集 中 度 指标 、 基 金 组合 在 短 时 间内 变 现 能 力的 综 合 指 标、 组 合 持 仓中 变 现 能 力较 差 的
品 种 的 比 例控 制 和 受 限制 流 通 股 票的 总 量 控 制， 通 过 指 标来 持 续 地 评估 、 选 择 、跟 踪 和 控 制基 金 投
资 的 流 动 性风 险 。 同 时， 本 基 金 在需 要 时 可 通过 卖 出 回 购金 融 资 产 方式 融 入 短 期资 金 ， 以 缓解 流 动
性风险。
本 基 金 所 持大 部 分 交 易性 金 融 资 产在 证 券 交 易所 上 市 ， 其余 是 流 动 性较 好 的 可 在银 行 间 同 业市
场 交 易 的 金融 资 产 工 具、 银 行 存 款和 结 算 备 付金 ， 因 此 比较 容 易 变 现来 满 足 投 资者 对 于 基 金资 产 的
赎回。除附注 7.4.12 所 披露的流通受限不能自由转让的基金资产外，本基金未持有其他有重大流动
性 风 险 的 投资 品 种 。 从本 基 金 资 产和 负 债 的 情况 来 看 ， 本基 金 管 理 人认 为 本 基 金面 临 的 流 动性 风 险
较小。
本 基 金 所 持有 的 全 部 金融 负 债 的 合约 约 定 到 期日 均 为 一 个月 以 内 且 不计 息 ， 可 赎回 基 金 份 额净
值( 所有者权益) 无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到期现金流量。
7.4.13.4 市 场风 险
市 场 风 险 是指 基 金 所 持金 融 工 具 的公 允 价 值 或未 来 现 金 流量 因 所 处 市场 各 类 价 格因 素 的 变 动而
发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率 风 险
利 率 风 险 是指 利 率 敏 感性 金 融 工 具的 公 允 价 值及 将 来 现 金流 受 市 场 利率 变 动 而 发生 波 动 的 风险 。
于 资 产 负 债表 日 ， 本 基金 持 有 的 大部 分 金 融 资产 和 金 融 负债 不 计 息 ，因 此 本 基 金的 收 入 及 经营
活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。 本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、
结算备付金、存出保证金及债券投资。
7.4.13.4.1.1 利 率 风 险敞口
单位：人民币元
本期末
2015 年 12 月 31 日
1 个月以内 5 年以上 不计息 合计 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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资产
银行存款 188,008,275.38 - - 188,008,275.38
结算备付金 168,795.80 - - 168,795.80
存出保证金 1,741,011.33 - - 1,741,011.33
交易性金融资产 - 305,800.00 2,030,999,678.40 2,031,305,478.40
应收利息
- - 46,928.00 46,928.00
应收申购款 - - 6,247,186.36 6,247,186.36
资产总计 189,918,082.51 305,800.00 2,037,293,792.76 2,227,517,675.27
负债
应付证券清算款 - - 39,921,450.56 39,921,450.56
应付赎回款 - - 2,570,428.72 2,570,428.72
应付管理人报酬 - - 1,803,074.88 1,803,074.88
应付托管费 - - 396,676.52 396,676.52
应付交易费用 - - 1,343,476.88 1,343,476.88
其他负债 - - 438,975.29 438,975.29
负债总计 - - 46,474,082.85 46,474,082.85
利率敏感度缺口 189,918,082.51 305,800.00 1,990,819,709.91 2,181,043,592.42
上年度末
2014 年 12 月 31 日
1 个月以内 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 339,507,613.43 - - 339,507,613.43
结算备付金 3,147,399.36 - - 3,147,399.36
存出保证金 327,716.97 - - 327,716.97
交易性金融资产 - - 3,930,334,344.71 3,930,334,344.71
应收证券清算款 - - 84,042,031.36 84,042,031.36
应收利息 - - 62,833.25 62,833.25
应收申购款 - - 4,826,174.33 4,826,174.33
资产总计 342,982,729.76 - 4,019,265,383.65 4,362,248,113.41
负债
应付赎回款 - - 181,123,862.39 181,123,862.39
应付管理人报酬 - - 3,584,006.37 3,584,006.37
应付托管费 - - 788,481.38 788,481.38
应付交易费用 - - 2,431,383.68 2,431,383.68
其他负债 - - 1,152,940.10 1,152,940.10
负债总计 - - 189,080,673.92 189,080,673.92
利率敏感度缺口 342,982,729.76 - 3,830,184,709.73 4,173,167,439.49
注：表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰
早者予以分类。
7.4.13.4.1.2 利 率 风 险的敏 感 性 分析
于 2015 年 12 月 31 日， 本基金持有交易性债券投资公允价值占基金资产价值的比例为 0.01%申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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（2014 年 12 月 31 日：0% ） ， 因此市 场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响 （2014 年 12 月
31 日：同） 。
7.4.13.4.2 外汇 风 险
外 汇 风 险 是指 金 融 工 具的 公 允 价 值或 未 来 现 金流 量 因 外 汇汇 率 变 动 而发 生 波 动 的风 险 。 本 基金
的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他 价 格 风险
基 金 的 其 他价 格 风 险 是指 以 交 易 性金 融 资 产 的公 允 价 值 受市 场 利 率 和外 汇 汇 率 以外 的 市 场 价格
因 素 变 动 发生 波 动 的 风险 ， 该 风 险可 能 与 特 定投 资 品 种 相关 ， 也 有 可能 与 整 体 投资 品 种 相 关。 本 基
金 的 市 场 价格 风 险 主 要来 源 于 本 基金 投 资 的 股权 和 债 权 工具 的 未 来 价格 可 能 受 到一 般 市 场 波动 或 是
其 他 影 响 个别 股 权 工 具价 值 的 特 定风 险 影 响 。由 于 本 基 金是 一 只 中 高风 险 的 指 数型 基 金 ， 对于 深 证
成指成分股及其备选成分股的投资比例不低于基金资产净值的 90% ， 所以存在很高的其他价格风险。
本 基 金 采 取完 全 复 制 策略 ， 即 按 照标 的 指 数 的成 分 股 构 成及 其 权 重 构建 基 金 股 票投 资 组 合 。当
预 期 成 分 股发 生 调 整 ，成 分 股 发 生分 红 、 配 股、 增 发 等 行为 ， 以 及 因基 金 的 申 购和 赎 回 对 本基 金 跟
踪 标 的 指 数的 效 果 可 能带 来 影 响 时， 本 基 金 管理 人 会 对 投资 组 合 进 行适 当 调 整 ，以 便 实 现 对跟 踪 误
差的有效控制。
本基金管理人日常主要运用跟踪误差、 标准差、beta 值、VAR 等指标对基金进行风险度量， 有
效监控基金的投资组合面临的市场价格风险。
7.4.13.4.3.1 其 他 价 格风险 敞 口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
公允价值
占基金资产净
值比例（% ）
公允价值
占基金资产净
值比例（% ）
交易性金融资产－股票投资 2,030,999,678.40 93.12 3,930,334,344.71 94.18
交易性金融资产—基金投资 - - - -
交易性金融资产－债券投资 305,800.00 0.01 - -
交易性金融资产－贵金属投资 - - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - - 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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合计 2,031,305,478.40 93.13 3,930,334,344.71 94.18
7.4.13.4.3.2 其 他 价 格风险 的 敏 感性分 析
假设
1. 以深证成 指为基准衡量其他价格风险
2. 其他市场 变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币万元）
本期末 2015 年 12 月 31 日 上年度末 2014 年 12 月 31 日
基准上升 5% 增加约 10,649 增加约 20,206
基准下降 5% 减少约 10,649 减少约 20,206
7.4.14 有 助于 理 解 和分析 会 计 报表需 要 说 明的其 他 事 项
(1) 公允价值
(a) 金融工具公允价值计量的方法
公 允 价 值 计量 结 果 所 属的 层 次 ， 由对 公 允 价 值计 量 整 体 而言 具 有 重 要意 义 的 输 入值 所 属 的 最低
层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的以公允价值计量的金融工具
(i) 各层次金融工具公允价值
于 2015 年 12 月 31 日， 本 基 金 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 中 属 于 第 一 层 次 的 余 额为
1,821,213,779.39 元， 属于 第二层次的余额为 210,091,699.01 元 ， 无属于第三层次的余额(2014 年 12
月 31 日：第 一层次 3,696,426,006.03 元 ，第二层次 233,908,338.68 元，无属于 第三层次的余额) 。
(ii) 公允价值 所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券， 若出现重大事项停牌或交易不活跃( 包括涨跌停时的交易不
活跃) 等情况， 本基金不 会于停牌日至交易恢复活跃日期间及交易不活跃期间将相关股票和债券的公
允 价 值 列 入第 一 层 次 ；并 根 据 估 值调 整 中 采 用的 不 可 观 察输 入 值 对 于公 允 价 值 的影 响 程 度 ，确 定 相
关 股 票 和 债券 公 允 价 值应 属 第 二 层次 还 是 第 三层 次 。 对 于在 证 券 交 易所 上 市 或 挂牌 转 让 的 固定 收 益
品种( 可转换债券、 资产支持证券和私募债券除外) ， 本基金于 2015 年 3 月 30 日起改为采 用中证指数
有限公司根据 《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固定收 益品种的估值
处理标准》 所独立提供的估值结果确定公允价值( 附注 7.4.5.2) ， 并将相关债券的公允价值从 第一层次
调整至第二层次。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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(iii) 第三层 次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续的以公允价值计量的金融工具
于 2015 年 12 月 31 日 ， 本 基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2014 年 12 月 31 日：
同) 。
(d) 不以公允价值计量的金融工具
不 以 公 允 价值 计 量 的 金融 资 产 和 负债 主 要 包 括应 收 款 项 和其 他 金 融 负债 ， 其 账 面价 值 与 公 允价
值相差很小。
(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8
投 资 组合 报 告
8.1 期 末 基金资 产 组 合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产
的比例（% ）
1 权益投资 2,030,999,678.40 91.18
其中：股票 2,030,999,678.40 91.18
2 固定收益投资 305,800.00 0.01
其中：债券 305,800.00 0.01
资产支持证券 - -
3 贵金属投资
- -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中： 买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 188,177,071.18 8.45
7 其他各项资产 8,035,125.69 0.36
8 合计 2,227,517,675.27 100.00
注：本基金未开通沪港通交易机制投资于港股。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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8.2 期 末 按行业 分 类 的股票 投 资 组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净
值比例（％）
A 农、林、牧、渔业 25,600,528.11 1.17
B 采矿业 30,797,407.55 1.41
C 制造业 1,146,694,774.28 52.58
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 37,608,603.01 1.72
E 建筑业 35,035,801.89 1.61
F 批发和零售业 60,346,709.14 2.77
G 交通运输、仓储和邮政业 9,403,315.64 0.43
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 253,848,437.10 11.64
J 金融业 130,079,607.99 5.96
K 房地产业 152,167,644.67 6.98
L 租赁和商务服务业 45,208,315.56 2.07
M 科学研究和技术服务业 4,028,539.27 0.18
N 水利、环境和公共设施管理业 32,296,945.97 1.48
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 9,471,684.74 0.43
R 文化、体育和娱乐业 48,846,924.10 2.24
S 综合 9,564,439.38 0.44
合计 2,030,999,678.40 93.12
8.3 期 末 按公允 价 值 占基金 资 产 净值比 例 大 小排序 的 所 有股票 投 资 明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量( 股) 公允价值
占基金资产净
值比例( ％)
1 000002 万 科Ａ 2,708,808.00 66,176,179.44 3.03 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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2 000651 格力电器 1,465,098.00 32,744,940.30 1.50
3 000001 平安银行 2,028,988.00 24,327,566.12 1.12
4 000725 京东方Ａ 7,582,761.00 22,520,800.17 1.03
5 000333 美的集团 658,911.00 21,625,459.02 0.99
6 300104 乐视网 315,637.00 18,995,034.66 0.87
7 300059 东方财富 359,999.00 18,730,747.97 0.86
8 000776 广发证券 932,950.00 18,145,877.50 0.83
9 002024 苏宁云商 1,338,597.00 18,004,129.65 0.83
10 000858 五 粮 液 568,104.00 15,497,877.12 0.71
11 002450 康得新 396,201.00 15,095,258.10 0.69
12 002415 海康威视 405,131.00 13,932,455.09 0.64
13 000063 中兴通讯 712,985.00 13,282,910.55 0.61
14 001979 招商蛇口 630,582.00 13,153,940.52 0.60
15 000783 长江证券 1,039,823.00 12,914,601.66 0.59
16 000100 TCL 集团 2,730,629.00 11,632,479.54 0.53
17 002202 金风科技 505,620.00 11,523,079.80 0.53
18 000166 申万宏源 1,067,946.00 11,437,701.66 0.52
19 002304 洋河股份 165,216.00 11,323,904.64 0.52
20 000625 长安汽车 660,262.00 11,204,646.14 0.51
21 002594 比亚迪 168,261.00 10,836,008.40 0.50
22 002736 国信证券 542,898.00 10,722,235.50 0.49
23 300024 机器人 154,876.00 10,609,006.00 0.49
24 002673 西部证券 321,408.00 10,577,537.28 0.48
25 300027 华谊兄弟 245,170.00 10,169,651.60 0.47
26 002230 科大讯飞 270,741.00 10,030,954.05 0.46
27 000538 云南白药 134,506.00 9,767,825.72 0.45
28 300070 碧水源 188,460.00 9,756,574.20 0.45
29 002183 怡 亚 通 211,101.00 9,723,312.06 0.45
30 000917 电广传媒 361,000.00 9,588,160.00 0.44
31 000069 华侨城Ａ 1,060,687.00 9,334,045.60 0.43
32 002241 歌尔声学 267,868.00 9,268,232.80 0.42
33 000768 中航飞机 368,491.00 9,127,522.07 0.42
34 000423 东阿阿胶 171,208.00 8,954,178.40 0.41
35 300017 网宿科技 147,691.00 8,859,983.09 0.41
36 000559 万向钱潮 377,340.00 8,539,204.20 0.39
37 002142 宁波银行 549,315.00 8,519,875.65 0.39
38 000728 国元证券 367,535.00 8,302,615.65 0.38
39 000402 金 融 街 715,768.00 8,252,805.04 0.38
40 002465 海格通信 475,579.00 7,937,413.51 0.36
41 000793 华闻传媒 523,940.00 7,874,818.20 0.36
42 000157 中联重科 1,457,247.00 7,796,271.45 0.36
43 000009 中国宝安 413,333.00 7,423,460.68 0.34
44 000503 海虹控股 221,452.00 7,416,427.48 0.34
45 002456 欧菲光 232,561.00 7,214,042.22 0.33 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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46 002466 天齐锂业 50,758.00 7,144,188.50 0.33
47 300168 万达信息 214,034.00 7,090,946.42 0.33
48 000623 吉林敖东 227,440.00 7,039,268.00 0.32
49 000876 新 希 望 398,920.00 7,024,981.20 0.32
50 300124 汇川技术 148,544.00 7,011,276.80 0.32
51 002252 上海莱士 175,168.00 6,966,431.36 0.32
52 002292 奥飞动漫 134,713.00 6,966,009.23 0.32
53 000061 农 产 品 391,350.00 6,922,981.50 0.32
54 000338 潍柴动力 713,032.00 6,887,889.12 0.32
55 000540 中天城投 748,750.00 6,828,600.00 0.31
56 000839 中信国安 332,500.00 6,766,375.00 0.31
57 002008 大族激光 261,050.00 6,758,584.50 0.31
58 000686 东北证券 382,970.00 6,701,975.00 0.31
59 000630 铜陵有色 1,867,360.00 6,685,148.80 0.31
60 002236 大华股份 178,996.00 6,604,952.40 0.30
61 002405 四维图新 168,122.00 6,523,133.60 0.30
62 002065 东华软件 256,231.00 6,431,398.10 0.29
63 000826 启迪桑德 159,557.00 6,321,648.34 0.29
64 300058 蓝色光标 421,883.00 6,214,336.59 0.28
65 000895 双汇发展 300,521.00 6,133,633.61 0.28
66 300003 乐普医疗 156,988.00 6,059,736.80 0.28
67 000060 中金岭南 429,911.00 6,031,651.33 0.28
68 002030 达安基因 145,717.00 6,000,626.06 0.28
69 300315 掌趣科技 427,460.00 5,984,440.00 0.27
70 000977 浪潮信息 187,634.00 5,949,874.14 0.27
71 000425 徐工机械 1,399,909.00 5,949,613.25 0.27
72 000568 泸州老窖 218,101.00 5,914,899.12 0.27
73 000413 东旭光电 649,743.00 5,899,666.44 0.27
74 000750 国海证券 451,825.00 5,805,951.25 0.27
75 000963 华东医药 69,091.00 5,662,698.36 0.26
76 002475 立讯精密 175,043.00 5,592,623.85 0.26
77 000806 银河生物 195,645.00 5,581,751.85 0.26
78 002500 山西证券 365,256.00 5,566,501.44 0.26
79 002400 省广股份 221,050.00 5,559,407.50 0.25
80 300408 三环集团 148,035.00 5,518,744.80 0.25
81 000039 中集集团 253,359.00 5,320,539.00 0.24
82 000997 新 大 陆 208,137.00 5,270,028.84 0.24
83 002176 江特电机 298,290.00 5,249,904.00 0.24
84 002081 金 螳 螂 279,529.00 5,221,601.72 0.24
85 000012 南 玻Ａ 391,115.00 5,221,385.25 0.24
86 002153 石基信息 34,491.00 5,208,141.00 0.24
87 002129 中环股份 426,145.00 5,207,491.90 0.24
88 002439 启明星辰 162,625.00 5,204,000.00 0.24
89 002340 格林美 337,950.00 5,136,840.00 0.24 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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90 002385 大北农 420,307.00 5,131,948.47 0.24
91 000415 渤海租赁 564,746.00 5,094,008.92 0.23
92 300113 顺网科技 50,200.00 5,088,774.00 0.23
93 000566 海南海药 130,440.00 5,068,898.40 0.23
94 002018 华信国际 114,250.00 5,036,140.00 0.23
95 000792 盐湖股份 193,776.00 4,976,167.68 0.23
96 002004 华邦健康 351,000.00 4,966,650.00 0.23
97 002276 万马股份 163,519.00 4,921,921.90 0.23
98 000998 隆平高科 206,810.00 4,911,737.50 0.23
99 002219 恒康医疗 269,875.00 4,906,327.50 0.22
100 000656 金科股份 921,563.00 4,865,852.64 0.22
101 002701 奥瑞金 171,677.00 4,851,592.02 0.22
102 300253 卫宁软件 115,837.00 4,851,253.56 0.22
103 002049 同方国芯 79,872.00 4,804,300.80 0.22
104 000709 河北钢铁 1,439,350.00 4,793,035.50 0.22
105 300079 数码视讯 391,702.00 4,747,428.24 0.22
106 000031 中粮地产 335,719.00 4,716,851.95 0.22
107 000712 锦龙股份 161,244.00 4,695,425.28 0.22
108 002007 华兰生物 104,952.00 4,617,888.00 0.21
109 002407 多氟多 60,250.00 4,594,665.00 0.21
110 000938 紫光股份 46,135.00 4,538,761.30 0.21
111 002152 广电运通 146,278.00 4,533,155.22 0.21
112 000410 沈阳机床 181,000.00 4,528,620.00 0.21
113 000718 苏宁环球 342,905.00 4,522,916.95 0.21
114 000046 泛海控股 359,401.00 4,510,482.55 0.21
115 000887 中鼎股份 190,894.00 4,505,098.40 0.21
116 000078 海王生物 187,408.00 4,490,295.68 0.21
117 300144 宋城演艺 157,986.00 4,471,003.80 0.20
118 000671 阳 光 城 494,895.00 4,468,901.85 0.20
119 002573 清新环境 198,293.00 4,449,694.92 0.20
120 300251 光线传媒 146,770.00 4,445,663.30 0.20
121 000738 中航动控 140,593.00 4,445,550.66 0.20
122 000629 攀钢钒钛 1,209,319.00 4,438,200.73 0.20
123 000778 新兴铸管 678,100.00 4,400,869.00 0.20
124 002038 双鹭药业 130,778.00 4,381,063.00 0.20
125 000581 威孚高科 176,223.00 4,363,281.48 0.20
126 000988 华工科技 205,350.00 4,349,313.00 0.20
127 000748 长城信息 174,075.00 4,296,171.00 0.20
128 002739 万达院线 35,800.00 4,296,000.00 0.20
129 300033 同花顺 60,451.00 4,295,043.55 0.20
130 000028 国药一致 64,503.00 4,266,873.45 0.20
131 000800 一汽轿车 260,448.00 4,263,533.76 0.20
132 000547 航天发展 222,828.00 4,244,873.40 0.19
133 002308 威创股份 171,771.00 4,234,155.15 0.19 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 52 页共 75 页
134 000831 五矿稀土 203,374.00 4,209,841.80 0.19
135 300142 沃森生物 318,900.00 4,203,102.00 0.19
136 002268 卫 士 通 74,690.00 4,198,324.90 0.19
137 000598 兴蓉环境 589,410.00 4,196,599.20 0.19
138 300002 神州泰岳 319,283.00 4,182,607.30 0.19
139 000661 长春高新 34,693.00 4,178,771.85 0.19
140 002544 杰赛科技 100,900.00 4,173,224.00 0.19
141 002191 劲嘉股份 271,500.00 4,170,240.00 0.19
142 300271 华宇软件 87,500.00 4,154,500.00 0.19
143 300238 冠昊生物 73,100.00 4,142,577.00 0.19
144 002280 联络互动 67,228.00 4,127,799.20 0.19
145 000930 中粮生化 276,850.00 4,091,843.00 0.19
146 000511 烯碳新材 348,600.00 4,082,106.00 0.19
147 300077 国民技术 90,140.00 4,072,525.20 0.19
148 002104 恒宝股份 167,527.00 4,018,972.73 0.18
149 300072 三聚环保 118,061.00 4,010,532.17 0.18
150 300498 温氏股份 87,167.00 3,987,018.58 0.18
151 002353 杰瑞股份 156,837.00 3,980,523.06 0.18
152 002470 金正大 195,679.00 3,980,110.86 0.18
153 000690 宝新能源 404,900.00 3,959,922.00 0.18
154 000697 炼石有色 141,800.00 3,944,876.00 0.18
155 000400 许继电气 202,953.00 3,943,376.79 0.18
156 300133 华策影视 132,085.00 3,934,812.15 0.18
157 000970 中科三环 278,853.00 3,912,307.59 0.18
158 002657 中科金财 48,781.00 3,901,992.19 0.18
159 002085 万丰奥威 120,835.00 3,888,470.30 0.18
160 002422 科伦药业 208,471.00 3,877,560.60 0.18
161 000979 中弘股份 963,880.00 3,855,520.00 0.18
162 002161 远 望 谷 172,050.00 3,836,715.00 0.18
163 300170 汉得信息 193,091.00 3,832,856.35 0.18
164 002131 利欧股份 196,443.00 3,830,638.50 0.18
165 000066 长城电脑 177,300.00 3,819,042.00 0.18
166 002312 三泰控股 136,629.00 3,798,286.20 0.17
167 002266 浙富控股 464,293.00 3,779,345.02 0.17
168 000878 云南铜业 272,738.00 3,777,421.30 0.17
169 002022 科华生物 129,441.00 3,766,733.10 0.17
170 002310 东方园林 142,300.00 3,765,258.00 0.17
171 000050 深天马Ａ 176,878.00 3,751,582.38 0.17
172 000627 天茂集团 346,600.00 3,729,416.00 0.17
173 002146 荣盛发展 391,272.00 3,728,822.16 0.17
174 002261 拓维信息 95,656.00 3,721,018.40 0.17
175 000883 湖北能源 604,534.00 3,711,838.76 0.17
176 300088 长信科技 263,300.00 3,694,099.00 0.17
177 000516 国际医学 167,762.00 3,690,764.00 0.17 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 53 页共 75 页
178 300010 立思辰 115,120.00 3,672,328.00 0.17
179 002426 胜利精密 140,180.00 3,647,483.60 0.17
180 300291 华录百纳 102,203.00 3,638,426.80 0.17
181 300244 迪安诊断 52,265.00 3,634,508.10 0.17
182 000592 平潭发展 181,740.00 3,631,165.20 0.17
183 002467 二六三 172,750.00 3,626,022.50 0.17
184 002273 水晶光电 89,101.00 3,617,500.60 0.17
185 002368 太极股份 53,650.00 3,599,915.00 0.17
186 300367 东方网力 51,550.00 3,593,035.00 0.16
187 000156 华数传媒 109,425.00 3,589,140.00 0.16
188 300216 千山药机 81,343.00 3,585,599.44 0.16
189 002410 广联达 196,213.00 3,567,152.34 0.16
190 000027 深圳能源 361,793.00 3,549,189.33 0.16
191 300147 香雪制药 141,312.00 3,534,213.12 0.16
192 300182 捷成股份 147,175.00 3,532,200.00 0.16
193 300324 旋极信息 71,211.00 3,507,141.75 0.16
194 300146 汤臣倍健 89,950.00 3,463,075.00 0.16
195 000006 深振业Ａ 300,488.00 3,458,616.88 0.16
196 300055 万邦达 159,044.00 3,452,845.24 0.16
197 002424 贵州百灵 134,421.00 3,449,242.86 0.16
198 300028 金亚科技 99,250.00 3,425,117.50 0.16
199 002642 荣之联 59,053.00 3,418,578.17 0.16
200 002179 中航光电 89,989.00 3,415,982.44 0.16
201 300287 飞利信 188,624.00 3,414,094.40 0.16
202 300257 开山股份 110,596.00 3,411,886.60 0.16
203 000762 西藏矿业 128,550.00 3,380,865.00 0.16
204 002073 软控股份 199,464.00 3,370,941.60 0.15
205 000901 航天科技 80,000.00 3,369,600.00 0.15
206 300020 银江股份 137,100.00 3,361,692.00 0.15
207 002250 联化科技 177,807.00 3,355,218.09 0.15
208 002665 首航节能 109,941.00 3,353,200.50 0.15
209 300267 尔康制药 99,645.00 3,348,072.00 0.15
210 002375 亚厦股份 210,971.00 3,327,012.67 0.15
211 300001 特锐德 114,480.00 3,319,920.00 0.15
212 300136 信维通信 111,862.00 3,305,522.10 0.15
213 000875 吉电股份 359,600.00 3,304,724.00 0.15
214 000999 华润三九 120,900.00 3,300,570.00 0.15
215 000939 凯迪生态 229,035.00 3,298,104.00 0.15
216 000667 美好集团 664,733.00 3,297,075.68 0.15
217 000973 佛塑科技 253,450.00 3,294,850.00 0.15
218 300274 阳光电源 119,597.00 3,279,349.74 0.15
219 002491 通鼎互联 169,100.00 3,277,158.00 0.15
220 002223 鱼跃医疗 84,570.00 3,251,716.50 0.15
221 300101 振芯科技 109,906.00 3,243,326.06 0.15 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 54 页共 75 页
222 300203 聚光科技 94,200.00 3,230,118.00 0.15
223 300156 神雾环保 64,433.00 3,221,005.67 0.15
224 000729 燕京啤酒 391,175.00 3,219,370.25 0.15
225 300015 爱尔眼科 101,758.00 3,213,517.64 0.15
226 300166 东方国信 100,267.00 3,211,552.01 0.15
227 002508 老板电器 71,328.00 3,206,193.60 0.15
228 001696 宗申动力 231,287.00 3,196,386.34 0.15
229 002123 荣信股份 124,550.00 3,194,707.50 0.15
230 000829 天音控股 261,349.00 3,193,684.78 0.15
231 000687 华讯方舟 117,400.00 3,172,148.00 0.15
232 000541 佛山照明 188,282.00 3,144,309.40 0.14
233 002055 得润电子 81,233.00 3,140,467.78 0.14
234 002271 东方雨虹 160,528.00 3,135,111.84 0.14
235 002294 信立泰 103,805.00 3,126,606.60 0.14
236 002005 德豪润达 307,700.00 3,120,078.00 0.14
237 300273 和佳股份 149,070.00 3,115,563.00 0.14
238 002390 信邦制药 216,121.00 3,101,336.35 0.14
239 002690 美亚光电 76,653.00 3,092,948.55 0.14
240 002489 浙江永强 283,300.00 3,070,972.00 0.14
241 300199 翰宇药业 124,179.00 3,058,528.77 0.14
242 002474 榕基软件 127,600.00 3,056,020.00 0.14
243 000960 锡业股份 226,020.00 3,042,229.20 0.14
244 000786 北新建材 254,500.00 3,028,550.00 0.14
245 000616 海航投资 384,508.00 3,022,232.88 0.14
246 002285 世联行 185,729.00 3,014,381.67 0.14
247 002023 海特高新 162,740.00 2,984,651.60 0.14
248 000926 福星股份 176,429.00 2,971,064.36 0.14
249 000777 中核科技 94,427.00 2,964,063.53 0.14
250 002063 远光软件 140,187.00 2,963,553.18 0.14
251 000816 智慧农业 352,459.00 2,939,508.06 0.13
252 000983 西山煤电 482,840.00 2,935,667.20 0.13
253 300085 银之杰 52,200.00 2,917,980.00 0.13
254 000758 中色股份 195,552.00 2,909,813.76 0.13
255 002221 东华能源 124,305.00 2,906,250.90 0.13
256 002444 巨星科技 140,250.00 2,903,175.00 0.13
257 002092 中泰化学 329,750.00 2,901,800.00 0.13
258 002130 沃尔核材 126,139.00 2,891,105.88 0.13
259 000825 太钢不锈 705,050.00 2,890,705.00 0.13
260 000558 莱茵体育 104,200.00 2,886,340.00 0.13
261 300207 欣旺达 102,650.00 2,884,465.00 0.13
262 000650 仁和药业 272,200.00 2,877,154.00 0.13
263 000666 经纬纺机 95,678.00 2,875,123.90 0.13
264 000021 深科技 238,000.00 2,870,280.00 0.13
265 002299 圣农发展 130,250.00 2,864,197.50 0.13 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 55 页共 75 页
266 002630 华西能源 193,577.00 2,859,132.29 0.13
267 300178 腾邦国际 97,800.00 2,845,980.00 0.13
268 002428 云南锗业 140,250.00 2,844,270.00 0.13
269 002185 华天科技 158,499.00 2,841,887.07 0.13
270 300026 红日药业 134,650.00 2,841,115.00 0.13
271 300043 互动娱乐 179,778.00 2,840,492.40 0.13
272 002373 千方科技 62,080.00 2,840,160.00 0.13
273 002311 海大集团 203,304.00 2,840,156.88 0.13
274 002501 利源精制 225,500.00 2,836,790.00 0.13
275 300212 易华录 61,391.00 2,834,422.47 0.13
276 300115 长盈精密 83,950.00 2,818,201.50 0.13
277 000543 皖能电力 332,421.00 2,815,605.87 0.13
278 002089 新 海 宜 124,600.00 2,804,746.00 0.13
279 002303 美盈森 204,900.00 2,796,885.00 0.13
280 000587 金叶珠宝 131,105.00 2,785,981.25 0.13
281 000670 盈方微 174,200.00 2,762,812.00 0.13
282 300352 北信源 44,185.00 2,757,144.00 0.13
283 002067 景兴纸业 307,819.00 2,748,823.67 0.13
284 002052 同洲电子 187,150.00 2,741,747.50 0.13
285 002050 三花股份 253,795.00 2,702,916.75 0.12
286 002001 新 和 成 154,289.00 2,690,800.16 0.12
287 002011 盾安环境 159,672.00 2,669,715.84 0.12
288 002550 千红制药 120,486.00 2,662,740.60 0.12
289 300159 新研股份 160,100.00 2,657,660.00 0.12
290 002048 宁波华翔 151,557.00 2,637,091.80 0.12
291 002051 中工国际 104,081.00 2,636,371.73 0.12
292 300347 泰格医药 85,350.00 2,623,659.00 0.12
293 002318 久立特材 171,141.00 2,618,457.30 0.12
294 002168 深圳惠程 221,050.00 2,615,021.50 0.12
295 002429 兆驰股份 205,708.00 2,610,434.52 0.12
296 300068 南都电源 131,500.00 2,608,960.00 0.12
297 300054 鼎龙股份 104,241.00 2,570,583.06 0.12
298 000158 常山股份 125,400.00 2,551,890.00 0.12
299 000601 韶能股份 229,600.00 2,527,896.00 0.12
300 002583 海能达 202,236.00 2,525,927.64 0.12
301 000733 振华科技 100,706.00 2,517,650.00 0.12
302 002195 二三四五 67,927.00 2,513,299.00 0.12
303 000681 视觉中国 66,050.00 2,510,560.50 0.12
304 002570 贝因美 167,341.00 2,498,401.13 0.11
305 000860 顺鑫农业 116,911.00 2,490,204.30 0.11
306 300032 金龙机电 81,900.00 2,489,760.00 0.11
307 002326 永太科技 118,300.00 2,489,032.00 0.11
308 000685 中山公用 175,755.00 2,486,933.25 0.11
309 300202 聚龙股份 77,250.00 2,486,677.50 0.11 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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310 002013 中航机电 109,455.00 2,480,250.30 0.11
311 002215 诺 普 信 128,100.00 2,456,958.00 0.11
312 002376 新北洋 132,151.00 2,442,150.48 0.11
313 002672 东江环保 120,723.00 2,434,982.91 0.11
314 002440 闰土股份 127,733.00 2,433,313.65 0.11
315 000488 晨鸣纸业 272,788.00 2,433,268.96 0.11
316 000851 高鸿股份 155,650.00 2,432,809.50 0.11
317 002366 台海核电 36,882.00 2,432,367.90 0.11
318 000861 海印股份 314,510.00 2,431,162.30 0.11
319 002588 史丹利 74,623.00 2,427,486.19 0.11
320 002074 国轩高科 65,303.00 2,422,741.30 0.11
321 002095 生 意 宝 32,900.00 2,421,111.00 0.11
322 002190 成飞集成 55,296.00 2,419,752.96 0.11
323 000089 深圳机场 296,450.00 2,419,032.00 0.11
324 002099 海翔药业 101,200.00 2,413,620.00 0.11
325 000897 津滨发展 421,450.00 2,402,265.00 0.11
326 000652 泰达股份 334,319.00 2,383,694.47 0.11
327 002396 星网锐捷 98,286.00 2,373,606.90 0.11
328 002477 雏鹰农牧 140,144.00 2,369,835.04 0.11
329 000513 丽珠集团 41,134.00 2,362,325.62 0.11
330 000563 陕国投Ａ 156,200.00 2,361,744.00 0.11
331 002437 誉衡药业 77,320.00 2,338,930.00 0.11
332 000518 四环生物 329,155.00 2,337,000.50 0.11
333 000732 泰禾集团 95,294.00 2,334,703.00 0.11
334 002551 尚荣医疗 70,647.00 2,329,231.59 0.11
335 000751 锌业股份 362,533.00 2,327,461.86 0.11
336 300171 东富龙 77,546.00 2,324,829.08 0.11
337 002399 海普瑞 65,600.00 2,320,272.00 0.11
338 000519 江南红箭 136,599.00 2,319,451.02 0.11
339 002555 顺荣三七 47,300.00 2,311,078.00 0.11
340 002108 沧州明珠 130,710.00 2,309,645.70 0.11
341 000680 山推股份 301,687.00 2,307,905.55 0.11
342 000572 海马汽车 360,400.00 2,306,560.00 0.11
343 002269 美邦服饰 342,500.00 2,298,175.00 0.11
344 300336 新文化 54,700.00 2,297,400.00 0.11
345 002138 顺络电子 160,051.00 2,296,731.85 0.11
346 002047 宝鹰股份 203,300.00 2,285,092.00 0.10
347 002344 海宁皮城 148,606.00 2,279,616.04 0.10
348 300134 大富科技 75,400.00 2,269,540.00 0.10
349 000848 承德露露 137,450.00 2,267,925.00 0.10
350 300011 鼎汉技术 76,013.00 2,265,187.40 0.10
351 002714 牧原股份 48,097.00 2,263,925.79 0.10
352 000830 鲁西化工 326,450.00 2,262,298.50 0.10
353 002121 科陆电子 76,100.00 2,252,560.00 0.10 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 57 页共 75 页
354 000555 神州信息 53,400.00 2,248,140.00 0.10
355 002433 太安堂 151,211.00 2,246,995.46 0.10
356 002498 汉缆股份 300,800.00 2,237,952.00 0.10
357 300122 智飞生物 61,300.00 2,230,094.00 0.10
358 300012 华测检测 90,653.00 2,229,157.27 0.10
359 000902 新洋丰 73,031.00 2,223,793.95 0.10
360 000969 安泰科技 171,089.00 2,220,735.22 0.10
361 300005 探路者 96,500.00 2,209,850.00 0.10
362 002663 普邦园林 276,500.00 2,195,410.00 0.10
363 300039 上海凯宝 158,050.00 2,190,573.00 0.10
364 002681 奋达科技 50,072.00 2,188,146.40 0.10
365 300090 盛运环保 186,530.00 2,184,266.30 0.10
366 002106 莱宝高科 162,400.00 2,166,416.00 0.10
367 000801 四川九洲 69,637.00 2,153,872.41 0.10
368 002064 华峰氨纶 331,622.00 2,152,226.78 0.10
369 002019 亿帆鑫富 53,718.00 2,148,720.00 0.10
370 000931 中 关 村 168,581.00 2,140,978.70 0.10
371 000049 德赛电池 37,688.00 2,139,924.64 0.10
372 300288 朗玛信息 34,650.00 2,138,598.00 0.10
373 002177 御银股份 195,883.00 2,125,330.55 0.10
374 300053 欧比特 51,765.00 2,109,423.75 0.10
375 002421 达实智能 95,800.00 2,098,020.00 0.10
376 300075 数字政通 66,800.00 2,094,180.00 0.10
377 000062 深圳华强 57,211.00 2,093,922.60 0.10
378 002595 豪迈科技 92,024.00 2,088,024.56 0.10
379 002249 大洋电机 156,800.00 2,079,168.00 0.10
380 002603 以岭药业 114,576.00 2,077,262.88 0.10
381 002028 思源电气 129,840.00 2,063,157.60 0.09
382 000600 建投能源 192,750.00 2,054,715.00 0.09
383 000898 鞍钢股份 430,201.00 2,052,058.77 0.09
384 002181 粤 传 媒 128,933.00 2,043,588.05 0.09
385 002025 航天电器 78,450.00 2,038,915.50 0.09
386 000528 柳 工 245,812.00 2,037,781.48 0.09
387 002482 广田股份 69,575.00 2,035,068.75 0.09
388 002154 报 喜 鸟 266,000.00 2,024,260.00 0.09
389 002527 新时达 91,950.00 2,021,980.50 0.09
390 000539 粤电力Ａ 273,776.00 2,012,253.60 0.09
391 000090 天健集团 118,121.00 2,010,419.42 0.09
392 002174 游族网络 23,750.00 2,004,500.00 0.09
393 300339 润和软件 41,500.00 1,992,830.00 0.09
394 002197 证通电子 74,500.00 1,987,660.00 0.09
395 002242 九阳股份 87,635.00 1,987,561.80 0.09
396 002339 积成电子 81,100.00 1,978,840.00 0.09
397 002563 森马服饰 159,376.00 1,976,262.40 0.09 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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398 002480 新筑股份 154,342.00 1,975,577.60 0.09
399 002384 东山精密 98,513.00 1,972,230.26 0.09
400 002358 森源电气 106,885.00 1,972,028.25 0.09
401 002244 滨江集团 247,585.00 1,970,776.60 0.09
402 002463 沪电股份 304,800.00 1,969,008.00 0.09
403 002155 湖南黄金 219,000.00 1,968,810.00 0.09
404 002029 七 匹 狼 143,450.00 1,960,961.50 0.09
405 002041 登海种业 114,850.00 1,935,222.50 0.09
406 002522 浙江众成 104,400.00 1,934,532.00 0.09
407 000961 中南建设 125,111.00 1,934,216.06 0.09
408 000958 东方能源 74,700.00 1,921,284.00 0.09
409 300137 先河环保 91,700.00 1,921,115.00 0.09
410 300228 富瑞特装 61,300.00 1,912,560.00 0.09
411 000726 鲁 泰Ａ 141,200.00 1,909,024.00 0.09
412 002431 棕榈园林 70,800.00 1,900,272.00 0.09
413 002170 芭田股份 144,700.00 1,898,464.00 0.09
414 000807 云铝股份 263,002.00 1,890,984.38 0.09
415 300229 拓尔思 60,137.00 1,888,301.80 0.09
416 000401 冀东水泥 173,141.00 1,887,236.90 0.09
417 002649 博彦科技 33,300.00 1,874,124.00 0.09
418 002229 鸿博股份 62,800.00 1,868,928.00 0.09
419 000735 罗 牛 山 246,800.00 1,868,276.00 0.09
420 000900 现代投资 222,526.00 1,866,993.14 0.09
421 000099 中信海直 126,200.00 1,865,236.00 0.09
422 002217 合力泰 110,000.00 1,864,500.00 0.09
423 002317 众生药业 140,100.00 1,854,924.00 0.09
424 002151 北斗星通 35,500.00 1,852,390.00 0.08
425 002414 高德红外 60,700.00 1,849,529.00 0.08
426 300157 恒泰艾普 151,100.00 1,844,931.00 0.08
427 000933 神火股份 369,914.00 1,842,171.72 0.08
428 300295 三六五网 37,041.00 1,837,233.60 0.08
429 000088 盐 田 港 212,900.00 1,835,198.00 0.08
430 002093 国脉科技 121,933.00 1,814,363.04 0.08
431 002178 延华智能 135,700.00 1,799,382.00 0.08
432 300111 向日葵 273,400.00 1,798,972.00 0.08
433 002698 博实股份 61,048.00 1,790,537.84 0.08
434 002505 大康牧业 208,300.00 1,768,467.00 0.08
435 002625 龙生股份 36,300.00 1,765,995.00 0.08
436 300226 上海钢联 34,825.00 1,765,627.50 0.08
437 000767 漳泽电力 305,700.00 1,763,889.00 0.08
438 000996 中国中期 62,200.00 1,762,126.00 0.08
439 300183 东软载波 65,284.00 1,760,709.48 0.08
440 002309 中利科技 93,350.00 1,753,113.00 0.08
441 002577 雷柏科技 30,400.00 1,739,488.00 0.08 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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442 002262 恩华药业 59,357.00 1,737,379.39 0.08
443 000620 新华联 171,050.00 1,729,315.50 0.08
444 000937 冀中能源 341,506.00 1,721,190.24 0.08
445 002056 横店东磁 61,000.00 1,714,710.00 0.08
446 002009 天奇股份 82,500.00 1,711,875.00 0.08
447 002556 辉隆股份 92,450.00 1,709,400.50 0.08
448 300197 铁汉生态 99,800.00 1,707,578.00 0.08
449 002298 中电鑫龙 88,500.00 1,700,085.00 0.08
450 002432 九安医疗 68,821.00 1,699,878.70 0.08
451 000739 普洛药业 206,803.00 1,695,784.60 0.08
452 000731 四川美丰 175,700.00 1,693,748.00 0.08
453 002277 友阿股份 121,640.00 1,689,579.60 0.08
454 002658 雪迪龙 61,900.00 1,683,061.00 0.08
455 300433 蓝思科技 20,000.00 1,667,600.00 0.08
456 000975 银泰资源 132,595.00 1,660,089.40 0.08
457 000869 张 裕Ａ 36,250.00 1,659,525.00 0.08
458 000915 山大华特 47,150.00 1,657,794.00 0.08
459 000550 江铃汽车 54,779.00 1,642,274.42 0.08
460 002313 日海通讯 110,800.00 1,639,840.00 0.08
461 002369 卓翼科技 122,700.00 1,631,910.00 0.07
462 002071 长城影视 91,177.00 1,618,391.75 0.07
463 000417 合肥百货 147,800.00 1,615,454.00 0.07
464 300152 科融环境 143,800.00 1,611,998.00 0.07
465 002237 恒邦股份 161,500.00 1,611,770.00 0.07
466 000812 陕西金叶 125,750.00 1,609,600.00 0.07
467 002342 巨力索具 211,500.00 1,609,515.00 0.07
468 002078 太阳纸业 285,490.00 1,607,308.70 0.07
469 002079 苏州固锝 145,850.00 1,591,223.50 0.07
470 300185 通裕重工 172,701.00 1,587,122.19 0.07
471 300316 晶盛机电 108,300.00 1,586,595.00 0.07
472 300074 华平股份 107,218.00 1,580,393.32 0.07
473 000506 中润资源 164,682.00 1,577,653.56 0.07
474 002540 亚太科技 156,300.00 1,559,874.00 0.07
475 300205 天喻信息 74,556.00 1,538,835.84 0.07
476 000693 华泽钴镍 82,450.00 1,536,043.50 0.07
477 000877 天山股份 190,703.00 1,531,345.09 0.07
478 002128 露天煤业 180,300.00 1,523,535.00 0.07
479 002251 步 步 高 93,328.00 1,521,246.40 0.07
480 000987 广州友谊 57,901.00 1,516,427.19 0.07
481 002233 塔牌集团 103,000.00 1,508,950.00 0.07
482 000554 泰山石油 121,778.00 1,506,393.86 0.07
483 002122 天马股份 179,790.00 1,497,650.70 0.07
484 300034 钢研高纳 55,883.00 1,464,134.60 0.07
485 002638 勤上光电 95,250.00 1,459,230.00 0.07 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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486 300052 中青宝 50,300.00 1,458,197.00 0.07
487 300369 绿盟科技 29,600.00 1,439,744.00 0.07
488 002408 齐翔腾达 108,003.00 1,437,519.93 0.07
489 000507 珠海港 190,850.00 1,414,198.50 0.06
490 300355 蒙草抗旱 78,200.00 1,395,088.00 0.06
491 000596 古井贡酒 37,625.00 1,373,312.50 0.06
492 002203 海亮股份 123,500.00 1,358,500.00 0.06
493 000426 兴业矿业 191,700.00 1,353,402.00 0.06
494 002240 威华股份 97,800.00 1,337,904.00 0.06
495 002653 海思科 55,805.00 1,221,571.45 0.06
496 002493 荣盛石化 78,400.00 1,215,200.00 0.06
497 000151 中成股份 47,800.00 1,168,232.00 0.05
498 002307 北新路桥 103,400.00 1,166,352.00 0.05
499 002773 康弘药业 13,600.00 1,117,920.00 0.05
500 300276 三丰智能 43,400.00 1,104,964.00 0.05
501 002235 安妮股份 35,829.00 1,042,623.90 0.05
502 000553 沙隆达Ａ 95,750.00 1,024,525.00 0.05
503 300413 快乐购 20,700.00 819,720.00 0.04
504 000727 华东科技 82,500.00 817,575.00 0.04
505 300386 飞天诚信 171.00 8,455.95 0.00
506 002281 光迅科技 100.00 6,483.00 0.00
507 300056 三维丝 200.00 4,314.00 0.00
508 300014 亿纬锂能 124.00 4,069.68 0.00
509 000951 中国重汽 200.00 3,620.00 0.00
510 002148 北纬通信 153.00 3,489.93 0.00
511 300332 天壕环境 140.00 3,416.00 0.00
512 000525 红 太 阳 200.00 3,388.00 0.00
513 002275 桂林三金 139.00 3,238.70 0.00
514 002140 东华科技 151.00 3,216.30 0.00
515 002461 珠江啤酒 200.00 3,054.00 0.00
516 300177 中海达 150.00 2,877.00 0.00
517 002254 泰和新材 178.00 2,828.42 0.00
518 000905 厦门港务 200.00 2,658.00 0.00
519 002091 江苏国泰 100.00 2,657.00 0.00
520 002605 姚记扑克 100.00 2,581.00 0.00
521 000501 鄂武商Ａ 112.00 2,396.80 0.00
522 002565 上海绿新 200.00 2,390.00 0.00
523 300105 龙源技术 200.00 2,240.00 0.00
524 000669 金鸿能源 100.00 2,233.00 0.00
525 002216 三全食品 191.00 2,175.49 0.00
526 000688 建新矿业 200.00 2,058.00 0.00
527 002341 新纶科技 100.00 1,665.00 0.00
528 000612 焦作万方 191.00 1,457.33 0.00
529 000703 恒逸石化 130.00 1,444.30 0.00 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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530 002648 卫星石化 128.00 1,383.68 0.00
531 002378 章源钨业 102.00 1,228.08 0.00
532 002526 山东矿机 100.00 1,162.00 0.00
533 300148 天舟文化 60.00 1,056.00 0.00
534 002337 赛象科技 100.00 1,029.00 0.00
535 002416 爱施德 54.00 945.00 0.00
536 000159 国际实业 100.00 930.00 0.00
537 000407 胜利股份 100.00 831.00 0.00
538 000422 湖北宜化 102.00 792.54 0.00
539 300118 东方日升 53.00 772.21 0.00
540 002069 獐 子 岛 50.00 683.00 0.00
541 002646 青青稞酒 26.00 593.32 0.00
542 000823 超声电子 50.00 582.50 0.00
543 002204 大连重工 50.00 500.00 0.00
544 000919 金陵药业 21.00 361.20 0.00
545 000790 华神集团 21.00 346.50 0.00
546 000552 靖远煤电 27.00 272.16 0.00
8.4 报 告 期内股 票 投 资组合 的 重 大变动
8.4.1 累计 买入 金 额 超出期初基 金资产 净 值 2 ％ 或前 20 名 的 股票 明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产
净值比例（％）
1 000776 广发证券 148,980,294.18 3.57
2 000783 长江证券 135,014,999.73 3.24
3 000002 万
科Ａ 111,296,891.44 2.67
4 000651 格力电器 102,176,281.60 2.45
5 002104 恒宝股份 90,779,891.50 2.18
6 000725 京东方Ａ 81,832,696.00 1.96
7 000001 平安银行 78,804,955.96 1.89
8 300059 东方财富 73,509,245.48 1.76
9 000806 银河生物 65,763,527.37 1.58
10 000333 美的集团 63,876,863.52 1.53
11 002131 利欧股份 61,099,349.72 1.46
12 002024 苏宁云商 52,147,702.52 1.25
13 000402 金 融 街 49,422,132.41 1.18
14 300055 万邦达 48,857,074.86 1.17
15 300168 万达信息 48,614,158.27 1.16
16 002450 康得新 48,575,224.31 1.16
17 300104 乐视网 42,798,551.22 1.03
18 300024 机器人 40,741,315.87 0.98 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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19 002221 东华能源 40,083,429.80 0.96
20 000100 TCL 集团 39,951,366.58 0.96
8.4.2 累计 卖出 金 额 超出期初基 金资产 净 值 2 ％ 或前 20 名 的 股票 明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产
净值比例（％）
1 000002 万
科Ａ 433,770,931.13 10.39
2 000651 格力电器 409,128,687.57 9.80
3 000776 广发证券 376,240,522.77 9.02
4 000001 平安银行 338,860,581.55 8.12
5 000783 长江证券 311,302,174.15 7.46
6 000333 美的集团 257,211,724.35 6.16
7 000166 申万宏源 233,394,868.25 5.59
8 002024 苏宁云商 218,649,321.62 5.24
9 000063 中兴通讯 171,909,634.18 4.12
10 000625 长安汽车 168,452,254.16 4.04
11 000725 京东方Ａ 164,274,520.46 3.94
12 000100 TCL 集团 158,402,486.15 3.80
13 002415 海康威视 156,767,431.91 3.76
14 300104 乐视网 153,063,901.83 3.67
15 000858 五 粮 液 149,261,023.64 3.58
16 002230 科大讯飞 125,759,534.45 3.01
17 000338 潍柴动力 122,985,073.45 2.95
18 000768 中航飞机 122,965,929.75 2.95
19 002594 比亚迪 111,548,147.10 2.67
20 000069 华侨城Ａ 110,294,820.97 2.64
21 000157 中联重科 109,175,047.50 2.62
22 300027 华谊兄弟 104,518,576.08 2.50
23 000538 云南白药 102,181,702.84 2.45
24 300070 碧水源 97,588,298.77 2.34
25 000623 吉林敖东 96,806,638.55 2.32
26 000423 东阿阿胶 92,476,876.39 2.22
27 000024 招商地产 88,107,437.93 2.11
28 002304 洋河股份 87,374,866.05 2.09
29 002241 歌尔声学 87,209,712.51 2.09
30 002142 宁波银行 86,787,558.84 2.08
31 002081 金 螳 螂 85,343,111.84 2.05
32 000895 双汇发展 84,568,202.86 2.03
8.4.3 买入 股票 的 成 本总额 及 卖 出股票 的 收 入总额 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 6,693,515,035.95
卖出股票的收入（成交）总额 9,791,481,183.85
注：“ 买入金 额” 、“ 卖出金额” 均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关
交易费用。
8.5 期 末 按债券 品 种 分类的 债 券 投资组 合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例( ％)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） 305,800.00 0.01
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 305,800.00 0.01
8.6 期 末 按公允 价 值 占基金 资 产 净值比 例 大 小 排序 的 前 五名债 券 投 资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量( 张) 公允价值 占基金资产净值比例( ％)
1 123001 蓝标转债 3,058.00 305,800.00 0.01
8.7 期 末 按公允 价 值 占基金 资 产 净值比 例 大 小 排序 的 所 有资产 支 持 证券投 资 明 细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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8.8 报 告 期末按 公 允 价值占 基 金 资产净 值 比 例大小 排 序 的前五 名 贵 金属投 资 明 细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期 末 按公允 价 值 占基金 资 产 净值比 例 大 小排 序 的 前 五名权 证 投 资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报告 期末 本 基 金投资 的 股 指期货 交 易 情况说 明
8.10.1 报 告期 末 本 基金投 资 的 股指期 货 持 仓和损 益 明 细
根据本基金基金合同，本基金不得参与股指期货交易。
8.10.2 本 基金 投 资 股指期 货 的 投资政 策
根据本基金基金合同，本基金不得参与股指期货交易。
8.11 报 告期末 本 基 金投资 的 国 债期货 交 易 情况说 明
8.11.1 本 期国 债 期 货投资 政 策
根据本基金基金合同，本基金不得参与国债期货交易。
8.11.2 报 告期 末 本 基金投 资 的 国债期 货 持 仓和损 益 明 细
根据本基金基金合同，本基金不得参与国债期货交易。
8.11.3 本 期国 债 期 货投资 评 价
根据本基金基金合同，本基金不得参与国债期货交易。
8.12 投资 组合 报 告 附注
8.12.1 本基金 投 资 的 前十 名 证 券 的发 行 主 体 本期 没 有 出 现被 监 管 部 门立 案 调 查 的情 形 。 本 基金 投 资
的 前 十 名 证券 的 发 行 主体 除 广 发 证券 （000776） 外 ， 在 报告 编 制 日 前一 年 内 没 有受 到 公 开 谴责 和 处
罚的情形。
广发证券于 2015 年 9 月 12 日发布了“ 关于收到中国证券监督管理委员会 《行政处罚事先告知
书》 的公告” 。 经证监会查明， 广发证券涉嫌未按规定审查、 了解客户身份等违法违规行为。 证监会
为 此 对 广 发证 券 责 令 整改 、 给 予 警告 ， 没 收 违法 所 得 并 处以 相 应 金 额的 罚 款 、 对相 关 责 任 人给 予 警
告并处以罚款。
广 发 证 券 是 本 基 金 的 业 绩 基 准“ 深 证 成 指” 的 成 分 股 之 一 ， 因 为 本 基 金 为 采 用 完 全 复 制 方 式 被 动
跟踪标的指数的基金产品，所以广发证券受到的公开处罚不会影响本基金的投资决策。
8.12.2 基金投 资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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8.12.3 期 末其 他 各 项资产 构 成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金
1,741,011.33
2 应收证券清算款
-
3 应收股利
-
4 应收利息
46,928.00
5 应收申购款
6,247,186.36
6 其他应收款
-
7 待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
8,035,125.69
8.12.4 期 末持 有 的 处于转 股 期 的可转 换 债 券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.5 期 末前 十 名 股票中 存 在 流通受 限 情 况的说 明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的公
允价值
占基金资产净
值比例(%)
流通受限情况说明
1 000002 万
科Ａ 66,176,179.44 3.03 重大事项
2 300104 乐视网 18,995,034.66 0.87 重大事项
§9
基 金 份额 持 有 人信息
9.1 期 末 基金份 额 持 有人户 数 及 持有人 结 构
份额单位：份
份额级别
持有人户数
( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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申万深成 7,864 31,677.16 93,132,018.00 37.39% 155,977,199.01 62.61%
深成指 A 2,914 447,265.45 1,020,795,567.00 78.32% 282,535,961.00 21.68%
深成指 B 21,976 59,307.04 180,379,750.00 13.84% 1,122,951,778.00 86.16%
合计 31,550 90,515.76 1,294,307,335.00 45.32% 1,561,464,938.01 54.68%
注：“ 持有人 户数” 合计数小于各份额级别持有人户数的总和，是由于一个持有人同时持有多个
级别基金份额。
9.2 期 末 上市基 金 前 十名持 有 人
深成指A
序号 持有人名称 持有份额 （份）
占上市总
份额比例
1 中意人寿保险有限公司 420,648,739.00 32.27%
2 工银安盛人寿保险有限公司 257,646,283.00 19.77%
3 中国平安人寿保险股份有限公司－分红－个险分红 53,430,833.00 4.10%
4 太平洋投资策略有限公司－中国证券投资基金 32,410,000.00 2.49%
5 中意人寿保险有限公司－万能－团体万能 27,000,000.00 2.07%
6 中国对外经济贸易信托有限公司－光大稳健 1 号信托计划 26,003,602.00 2.00%
7 崔玉梅 26,000,000.00 1.99%
8 中意资产管理有限责任公司－自有资金 20,000,044.00 1.53%
9 光大永明资管－建设银行－光大永明资产管理股份有限公司－永铭 20,000,000.00 1.53%
10 太平洋资产管理有限责任公司 16,899,934.00 1.30%
注：以上数据由中国证券登记结算有限责任公司提供。
深成指B
序号 持有人名称 持有份额 （份）
占上市总
份额比例
1 交银康联人寿保险有限公司－自有 1 120,000,000.00 9.21%
2 张文俊 22,068,766.00 1.69%
3 杨静 21,750,000.00 1.67%
4 光大永明人寿保险有限公司－万能险 20,466,400.00 1.57%
5 邵明霞 14,218,300.00 1.09%
6 唐代国 11,822,800.00 0.91%
7 林兴 11,680,000.00 0.90%
8 耿静 11,370,900.00 0.87%
9 胡国雄 10,652,900.00 0.82%
10 李莉 10,630,915.00 0.82%
注：以上数据由中国证券登记结算有限责任公司提供。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 67 页共 75 页
9.3 期 末 基金管 理 人 的从业 人 员 持有本 基 金 的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人 所有从业人
员持有本基金
申万深成 0.00 0.00%
深成指 A - -
深成指 B - -
合计 0.00 0.00%
注：分级基金管理人的从业人员持有基金总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的分母
采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总
额） 。
9.4 期 末 基金管 理 人 的从业 人 员 持有本 开 放 式基金 份 额 总量区 间 的 情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基
金投资和研究部门负责人
持有本开放式基金
申万深成 0
深成指 A 0
深成指 B 0
合计 0
本基金基金经理持有本开
放式基金
申万深成 0
深成指 A 0
深成指 B 0
合计 0
§ 10
开 放式基 金 份 额变动
单位：份
项目 申万深成 深成指 A 深成指 B
本报告期期初基金份额总额 420,406,406.35 2,615,887,970.00 2,615,887,970.00
本报告期基金总申购份额 7,288,730,659.94 - -
减：本报告期基金总赎回份额 10,527,616,790.67 - -
本报告期基金拆分变动份额 3,067,588,941.39 -1,312,556,442.00 -1,312,556,442.00
本报告期期末基金份额总额 249,109,217.01 1,303,331,528.00 1,303,331,528.00
注：本报告期基金拆分变动份额包含基金份额配对转换及基金份额折算所带来的变动数。
§ 11
重 大事件 揭 示
11.1 基 金份额 持 有 人大会 决 议
报告期内本基金未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金 管理 人 、 基金托 管 人 的专门 基 金 托管部 门 的 重大人 事 变 动
1 、 本报告期 内， 经本基金管理人股东会决议， 同意外方股东提名的董事由原田义久先生变更为申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 68 页共 75 页
安田敬之先生。
2 、 本报告期 内， 经本基金管理人股东会决议， 同意中方股东提名的董事由杜平先生变更为朱敏
杰先生。
3 、本报告期 内，经本基金管理人股东会决议，同意免去李秀仑先生独立董事职务。
4 、本报告期 内，经本基金管理人股东会决议，同意聘任过振华先生为公司董事。
5 、 本报告期 内， 经本基金管理人股东会决议， 同意中方股东提名的独立董事由冯根福先生变更
为白虹女士。
6 、 本报告期 内， 经本基金管理人股东会决议， 同意中方股东提名的监事会主席由蒋元真先生变
更为徐宜阳先生。
7 、本报告期 内，经本基金管理人董事会决议，同意免去欧庆铃先生公司副总经理职务。
8 、报告期内 本基金基金托管人无重大人事变动。
11.3 涉及 基金 管 理 人、基 金 财 产、基 金 托 管业务 的 诉 讼
本报告期无涉及对公司运营管理及基金运作产生重大影响的， 与本基金管理人、 基金财产、 基
金托管业务相关的诉讼事项。
11.4 基金 投资 策 略 的改变
报告期内本基金管理人的基金投资策略严格遵循本基金 《招募说明书》 中披露的基本投资策略，
未发生显著的改变。
11.5 为 基金进 行 审 计的会 计 师 事务所 情 况
报 告 期 内 ，本 基 金 聘 用普 华 永 道 中天 会 计 师 事务 所 （ 特 殊普 通 合 伙 ）负 责 基 金 审计 事 务 ， 未发
生 改 聘 会 计师 事 务 所 事宜 。 自 本 基金 合 同 生 效以 来 ， 普 华永 道 中 天 会计 师 事 务 所（ 特 殊 普 通合 伙 ）
为本基金提供审计服务时间为 6 年。本报告期本基金应支付普华永道中天会计师事务所（特殊普通
合伙）审计费 140,000 元。
11.6 管理 人、 托 管 人及其 高 级 管理人 员 受 稽查或 处 罚 等情况
报告期内基金管理人、托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
11.7 基金 租用 证 券 公司交 易 单 元的有 关 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单
元数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票成
交总额的比例
佣金
占当期佣金
总量的比例
西南证券 1 3,004,299,854.90 18.49% 2,658,508.23 18.39% - 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 69 页共 75 页
中泰证券 1 2,094,650,707.21 12.89% 1,853,560.30 12.82% -
中信证券 1 1,504,424,303.05 9.26% 1,331,268.01 9.21% -
申万宏源 3 1,253,742,209.65 7.72% 1,121,711.77 7.76% -
东兴证券 1 1,163,878,744.97 7.16% 1,042,826.16 7.21% -
广发证券 1 1,077,527,539.31 6.63% 959,319.55 6.64% -
天风证券 1 1,072,477,948.89 6.60% 954,893.40 6.61% -
西部证券 1 1,007,552,433.90 6.20% 918,184.51 6.35% 新增
招商证券 1 825,600,108.14 5.08% 736,876.55 5.10% -
东方证券 1 821,933,601.21 5.06% 727,331.32 5.03% -
国金证券 2 623,021,308.14 3.83% 551,312.95 3.81% -
银河证券 1 443,311,343.38 2.73% 392,286.57 2.71% -
华泰证券 1 430,112,869.15 2.65% 387,058.98 2.68% -
东北证券 1 224,922,414.12 1.38% 199,033.98 1.38% -
中航证券 1 194,929,513.83 1.20% 172,493.11 1.19% 新增
光大证券 1 150,848,727.80 0.93% 134,097.74 0.93% -
国信证券 1 123,733,712.50 0.76% 109,492.02 0.76% -
平安证券 1 99,820,145.72 0.61% 88,330.87 0.61% -
东海证券 1 91,179,538.90 0.56% 83,092.12 0.57% -
国泰君安 1 36,449,268.17 0.22% 33,216.74 0.23% -
中银国际 1 1,358,721.00 0.01% 1,238.22 0.01% 新增
中金公司 1 - - - - -
宏源证券 1 - - - - -
红塔证券 1 - - - - -
兴业证券 1 - - - - -
长城证券 1 - - - - -
海通证券 1 - - - - -
五矿证券 1 - - - - -
渤海证券 1 - - - - -
民生证券 1 - - - - -
广州证券 1 - - - - -
中投证券 1 - - - - -
注：交易单元选择的标准：1 、经营 行为规范，在近一年内无重大违规行为；2 、公 司财务状况
良好；3 、有 良好的内控制度，在业内有良好的声誉；4 、有 较强的研究能力，能及时、全面、定期
提供质量较高的宏观、行业、公司和证券市场研究报告，并能根据基金投资的特殊要求，提供专门
的研究报告；5 、建立了 广泛的信息网络，能及时提供准确的信息资讯和服务。
由于申银万国和宏源证券于2015 年1 月16日完成 吸收合并。宏源证券的交易席位只披露2015 年1
月1 日至2015 年1 月15 日的 交易量和佣金情况， 2015年1 月16 日至2015 年12月31 日的交易量 和佣金情 况
合并至申万宏源一并披露。 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 70 页共 75 页
11.8 其 他重大 事 件
序
号
公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金办理份额折算业务期
间申万收益停复牌的公告
《中国证券报》 2015-01-06
2
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之稳健收益类份额
2015 年度约 定年基准收益率变更的公告
《中国证券报》 2015-01-06
3
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金办理份额折算结果及
恢复交易的公告
《中国证券报》 2015-01-07
4 关于申万收益定期份额折算后前收盘价调整的公告 《中国证券报》 2015-01-07
5
申万菱信基金管理有限公司关于开展直销柜台基金申购费率优
惠活动的公告
《中国证券报》 2015-01-31
6
关于申万菱信深证成指分级基金证券投资基金变更场内基金简
称的公告
《中国证券报》 2015-02-02
7 申万菱信深证成指分级证券投资基金基金经理变更公告 《中国证券报》 2015-02-03
8
关于旗下部分基金在海通证券股份有限公司开通转换业务的公
告
《中国证券报》 2015-03-04
9
关于新增太平洋证券股份有限公司为旗下基金代销机构并开通
定期定额投资、转换业务的公告
《中国证券报》 2015-03-10
10 关于深证成份指数编制方案修订有关事项的公告 《中国证券报》 2015-03-23
11 关于配合深证成份指数修订具体安排的公告 《中国证券报》 2015-03-30
12
关于旗下部分开放式基金继续参加中国工商银行股份有限公司
开展的个人电子银行基金申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-03-30
13 关于调整旗下基金所持交易所固定收益品种估值方法的公告 《中国证券报》 2015-03-31
14
关于新增上海汇付金融服务有限公司为旗下基金代销机构并开
通定期定额投资、转换业务的公告
《中国证券报》 2015-04-02
15
关于推迟新增上海汇付金融服务有限公司为旗下基金代销机构
并开通定期定额投资、转换业务的公告
《中国证券报》 2015-04-03
16 关于配合深证成份指数修订具体安排公告的第一次提示性公告 《中国证券报》 2015-04-07
17
关于旗下基金参加深圳众禄基金销售有限公司费率优惠活动的
公告
《中国证券报》 2015-04-13
18 关于配合深证成份指数修订具体安排公告的第二次提示性公告 《中国证券报》 2015-04-20
19 关于配合深证成份指数修订具体安排公告的第三次提示性公告 《中国证券报》 2015-05-04
20 关于修改申万菱信深证成指分级证券投资基金基金合同的公告 《中国证券报》 2015-05-12
21
关于旗下部分开放式基金参加诺亚正行 （上海） 基金销售投资顾
问有限公司开展的申购费率优惠活动并开通定期定额投资业务
的公告
《中国证券报》 2015-05-13
22 关于配合深证成份指数修订具体安排公告的第四次提示性公告 《中国证券报》 2015-05-18
23
关于旗下按照指数构成比例投资的基金修订基金合同条款的公
告
《中国证券报》 2015-05-18
24
关于新增一路财富 （北京） 信息科技有限公司为旗下部分开放式
基金代销机构并开通定期定额投资、转换业务及参加一路财富
（北京）信息科技有限公司开展的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-05-22 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 71 页共 75 页
25
关于旗下部分开放式基金参加一路财富 （北京） 信息科技有限公
司开展的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-05-26
26
关于旗下开放式基金参加中国农业银行股份有限公司开展的开
放式基金网上银行、手机银行申购费率优惠的公告
《中国证券报》 2015-05-29
27
关于新增上海利得基金销售有限公司为旗下部分开放式基金代
销机构并开通定期定额投资业务及参加上海利得基金销售有限
公司开展的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-06-05
28
关于新增联讯证券股份有限公司为旗下部分开放式基金代销机
构并开通定期定额投资、转换业务的公告
《中国证券报》 2015-07-20
29
关于新增东莞证券股份有限公司为旗下部分开放式基金代销机
构并开通定期定额投资、转换业务的公告
《中国证券报》 2015-07-25
30
关于新增第一创业证券股份有限公司为旗下部分开放式基金代
销机构并开通定期定额投资、 转换业务及参加第一创业证券股份
有限公司开展的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-07-27
31
关于旗下开放式基金参加上海浦东发展银行股份有限公司开展
的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-08-03
32
关于新增上海汇付金融服务有限公司为旗下部分开放式基金的
代销机构并开通定期定额投资、 转换业务及参加上海汇付金融服
务有限公司开展的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-08-10
33
关于新增北京钱景财富投资管理有限公司为旗下部分开放式基
金的代销机构并开通定期定额投资、 转换业务及参加北京钱景财
富投资管理有限公司开展的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-08-15
34
关于新增上海证券有限责任公司为旗下基金代销机构并开通定
期定额投资、 转换业务及参加上海证券有限责任公司开展的申购
费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-09-07
35
关于银联通开通部分银行卡网上直销业务功能及开展费率优惠
活动的公告
《中国证券报》 2015-09-09
36
关于旗下部分开放式基金参加华宝证券有限责任公司开展的申
购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-09-11
37
关于新增开源证券股份有限公司为旗下部分开放式基金代销机
构并开通定期定额投资、转换业务的公告
《中国证券报》 2015-09-14
38
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万收益份额发生
极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-09-16
39
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万进取份额发生
极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-09-16
40
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金发生极端情况下申万
收益、申万进取份额净值计算方法的公告
《中国证券报》 2015-09-16
41
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金恢复正常情况后申万
收益份额（场内简称深成指 A ） 、申万进取份额（场内简称深成
指 B ）净值 计算方法的公告
《中国证券报》 2015-09-17
42
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万收益份额 （场内
简称深成指 A ）可能发生极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-09-18
43
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万进取份额 （场内
简称深成指 B ）可能发生极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-09-18 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 72 页共 75 页
44
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万收益份额 （场内
简称深成指 A ）可能发生极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-09-19
45
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万进取份额 （场内
简称深成指 B ）可能发生极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-09-19
46
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万收益份额 （场内
简称深成指 A ）可能发生极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-09-22
47
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万进取份额 （场内
简称深成指 B ）可能发生极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-09-22
48
关于新增中国国际金融股份有限公司为旗下部分开放式基金代
销机构并开通转换业务及参加中国国际金融股份有限公司开展
的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-09-23
49
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万收益份额 （场内
简称“ 深成指 A” ）可能发生极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-09-26
50
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万进取份额 （场内
简称“ 深成指 B” ）可能发 生极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-09-26
51
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万收益份额 （场内
简称深成指 A ）可能发生极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-09-30
52
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万进取份额 （场内
简称深成指 B ）可能发生极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-09-30
53
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万收益份额 （场内
简称深成指 A ）可能发生极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-10-08
54
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金之申万进取份额 （场内
简称“ 深成指 B” ）可能发 生极端情况的风险提示公告
《中国证券报》 2015-10-08
55
关于新增中泰证券股份有限公司为旗下部分开放式基金代销机
构并开通定期定额投资、 转换业务及参加中泰证券股份有限公司
开展的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-10-20
56
申万菱信基金管理有限公司关于调整旗下部分开放式基金场内
申购费率的公告
《中国证券报》 2015-10-20
57
关于新增北京恒天明泽基金销售有限公司为旗下开放式基金代
销机构并开通定期定额投资、 转换业务及参加北京恒天明泽基金
销售有限公司开展的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-11-13
58
关于新增深圳市新兰德证券投资咨询有限公司为旗下部分开放
式基金代销机构及参加深圳市新兰德证券投资咨询有限公司开
展的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-11-18
59
关于新增深圳富济财富管理有限公司为旗下开放式基金代销机
构并开通定期定额投资、 转换业务及参加深圳富济财富管理有限
公司开展的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-11-25
60
关于对银联通部分银行借记卡持卡人开通基金网上直销定期定
额投资业务、 微信端交易业务及开展定期定额申购费率优惠活动
的公告
《中国证券报》 2015-11-28
61 申万菱信深证成指分级证券投资基金基金经理变更公告
《中国证券报》 2015-12-03
62
关于旗下部分开放式基金参加国信证券股份有限公司开展的申
购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-12-05
63 关于新增上海陆金所资产管理有限公司为旗下部分开放式基金 《中国证券报》 2015-12-11 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 73 页共 75 页
代销机构及参加上海陆金所资产管理有限公司开展的申购费率
优惠活动的公告
64
关于新增上海利得基金销售有限公司为旗下部分开放式基金代
销机构并开通定期定额投资业务及参加上海利得基金销售有限
公司开展的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-12-11
65
关于新增上海联泰资产管理有限公司为旗下开放式基金代销机
构并开通定期定额投资、 转换业务及参加上海联泰资产管理有限
公司开展的申购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-12-23
66
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金办理定期份额折算业
务的公告
《中国证券报》 2015-12-29
67
关于调整旗下部分开放式基金在国信证券股份有限公司定期定
额投资起点金额的公告
《中国证券报》 2015-12-29
68
关于申万菱信深证成指分级证券投资基金办理定期份额折算业
务期间暂停申购、 赎回、 转换转入、 转换转出及定期定额投资业
务的公告
《中国证券报》 2015-12-29
69
关于旗下部 分开放式基金参加中国农业银行股份有限公司开展
的开放式基金定投费率优惠活动的公告
《中国证券报》 2015-12-29
70
关于旗下部分基金在中国工商银行股份有限公司开通定期定额
投资业务并参与 2016 倾心回馈基金定投申购费率优惠活动的
公告
《中国证券报》 2015-12-29
71 关于旗下基金配合指数熔断机制实施相关工作的公告 《中国证券报》 2015-12-31
§ 12
影 响投资 者 决 策的其 他 重 要信息
根据深圳证券交易所、 中国证券登记结算有限责任公司的相关业务规定以及本基金 《基金合同》
的约定， 本基金以 2015 年 1 月 5 日为折 算基准日对在该日登记在册的申万收益份额、 申万深成份额
办理了定期份额折算业务。对于定期份额折算的方法及相关事宜，详见本基金管理人于 2014 年 12
月 29 日、12 月 31 日与 2015 年 1 月 6 日、1 月 7 日 发布的公告。
本 报 告 期 内， 本 基 金 管理 人 根 据 《中 华 人 民 共和 国 证 券 投资 基 金 法 》 、 《 公 开 募 集证 券 投 资 基金
运 作 管 理 办法 》 等 相 关法 律 法 规 的规 定 ， 以 及本 基 金 合 同及 招 募 说 明书 等 相 关 法律 文 件 的 约定 ， 自
2015 年 2 月 6 日起将申万 菱信深证成指分级证券投资基金之稳健收益类份额“ 申万收 益份额” 的场内
简称“申万收益” （代码：150022 ）更名 为“深成指 A” ，将申万菱信深证 成指分级证 券投资基金 之积
极进取类份额“ 申万进取 份额” 的场内简称“ 申万进 取” （代码：150023） 更名 为“ 深成指 B” 。 本次基金
更名对基金份额持有人利益 无 实 质 性 不 利 影 响 。 详 见 本 基 金 管 理人于 2015 年 2 月 2 日发布的公告。
根据深圳证券交易所和深圳证券信息有限公司于 2015 年 3 月 20 日发 布的《关于深证成份指
数编制方案实施重要修订的公告》 ， 深证成份指数 （指数代码：399001 ） 进行了指数编制方案修订并
于 2015 年 5 月 20 日正 式实施。本次方案修订将指数样本股数量扩大到 500 只， 指数代码、指数申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
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简 称 及 选 样规 则 保 持 不变 。 为 了 保证 跟 踪 标 的指 数 信 息 的准 确 性 ， 经与 基 金 托 管人 中 国 工 商银 行 股
份 有 限 公 司协 商 一 致 ，并 报 中 国 证监 会 备 案 ，本 公 司 对 《基 金 合 同 》中 涉 及 深 证成 份 指 数 的相 关 内
容作了相应修改。详见本基金管理人于 2015 年 3 月 23 日、3 月 30 日、4 月 7 日、4 月 20 日、5 月
4 日、5 月 12 日、5 月 18 日发布的公 告。
根 据 《 中 华人 民 共 和 国证 券 投 资 基金 法 》 的 有关 规 定 ， 经履 行 相 关 内部 程 序 ， 协商 相 关 基 金托
管 人 同 意 ，并 报 中 国 证监 会 备 案 ，本 公 司 对 旗下 按 照 指 数构 成 比 例 投资 基 金 （ 含本 基 金 ） 的基 金 合
同 中 关 联 交易 限 制 内 容进 行 修 订 ，删 除 基 金 禁止 买 卖 与 基金 管 理 人 、基 金 托 管 人有 控 股 关 系的 股 东
或 者 与 基 金管 理 人 、 基金 托 管 人 有其 他 重 大 利害 关 系 的 公司 发 行 的 证券 或 者 承 销期 内 承 销 的证 券 的
条款。详见本基金管理人于 2015 年 5 月 18 日发 布的公告。
根 据 本 基 金《 基 金 合 同》 及 相 关 业务 规 定 ， 本基 金 申 万 进取 份 额 的 基金 份 额 净 值按 照 正 常 情况
下的原则计算跌破 0.1000 元的当日 为极端情况发生日， 本基金将在极端情况发生日及之后采用极端
情况下的基金份额净值计算原则对申万收益份额与申万进取份额的基金份额净值进行计算。截止
2015 年 9 月 15 日，申 万进取份额 按照正常情况下的原则计算的基金份额净值为 0.0652 元，本 基
金 发 生 基 金合 同 约 定 的极 端 情 况 并采 用 同 涨 同跌 、 各 负 盈亏 原 则 计 算净 值 。 由 于深 证 成 指 的回 涨 ，
2015 年 9 月 16 日，本 基金申万进取份额按照极端情况下的基金份额净值计算原则计算的基金份额
净值为 0.1028 元，已大 于 0.1000 元 ，并且超过 0.1000 元的部 分已补足申万收益份额自极端情况发
生日 （含） 以来在正常情况下累计应得的基准收益。 根据本基金 《基金合同》 ， 自 该日起， 申万收益
份 额 与 申 万进 取 份 额 的基 金 份 额 净值 恢 复 按 正常 情 况 下 的基 金 份 额 净值 计 算 原 则计 算 。 详 见本 基 金
管理人于 2015 年 9 月 16 日、9 月 17 日发布的公告。
根据深圳证券交易所、 中国证券登记结算有限责任公司的相关业务规定以及本基金 《基金合同》
的约定， 本基金以 2016 年 1 月 4 日为折 算基准日对在该日登记在册的申万收益份额、 申万深成份额
办理了定期份额折算业务。对于定期份额折算的方法及相关事宜，详见本基金管理人于 2015 年 12
月 29 日与 2016 年 1 月 5 日、1 月 6 日 发布的公告。
§ 13
备 查文件 目 录
13.1 备查 文件 目 录
基金合同；
招募说明书及其定期更新；
发售公告；
成立公告； 申万菱信深证成指分级证券投资基金 2015 年年 度报告
第 75 页共 75 页
开放日常交易业务公告；
定期报告；
其他临时公告。
13.2 存放 地点
上 述 备 查 文件 中 基 金 合同 、 招 募 说明 书 及 其 定期 更 新 、 基金 发 售 公 告和 基 金 成 立公 告 均 放 置于
本 基 金 管 理人 及 基 金 托管 人 的 住 所； 开 放 日 常交 易 业 务 公告 、 定 期 报告 和 其 他 临时 公 告 放 置于 本 基
金管理人的住所。本基金管理人住所地址为：中国上海市中山南路 100 号 11 层。
13.3 查阅 方式
上 述 文 件 均可 到 本 基 金管 理 人 的 住所 进 行 查 阅， 也 可 在 本基 金 管 理 人的 网 站 进 行查 阅 ， 查 询网
址：www.swsmu.com.
申 万 菱 信基金 管 理 有限公 司
二 〇 一 六年三 月 三 十日
