南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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南方 金利 定期 开放 债券 型证 券投 资基 金
2015 年年 度报 告
2015 年 12 月 31 日
基 金 管 理 人 ： 南 方 基 金 管 理 有 限 公 司
基 金 托 管 人 ： 中 国 工 商 银 行 股 份 有 限 公 司
送 出 日 期 ：2016 年 3 月 30 日
南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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§1 重 要 提 示 及 目 录
1.1 重要提示
基 金 管理 人的 董 事会 、董 事 保证 本报 告 所载 资料 不 存在 虚假 记 载、 误导 性 陈述 或重 大遗漏，
并对其 内容 的真实 性、 准确性 和完 整性承 担个 别及连 带的 法律责 任。 本年度 报告 已经三 分 之 二 以
上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年 3 月 25 日 复核了本
报告中 的财 务指标 、净 值表现 、利 润分配 情况 、财务 会计 报告、 投资 组合报 告等 内容， 保 证 复 核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金一定盈利。
基金的 过往 业绩并 不代 表其未 来表 现。投 资有 风险， 投资 者在作 出投 资决策 前应 仔细阅 读 本 基 金
的招募说明书及其更新。
本报告期自 2015 年01 月01 日起 至 12 月 31 日止。 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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1.2 目录
§1 重要 提 示及 目 录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金 简 介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本 情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品 说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理 人和基金托管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信息披露 方式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其他相关 资料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要 财 务指 标 、 基金净 值 表 现及利 润 分 配情况 ............................................................................... 6
3.1 主要会计 数据和财务指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基金净值 表现 .............................................................................................................................. 7
3.3 过去三年 基金的利润分配情况 ................................................................................................ 11
§4 管理 人 报告 ......................................................................................................................................... 12
4.1 基金管理 人及基金经理情况 .................................................................................................... 12
4.2 管理人对 报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 13
4.3 管理人对 报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 13
4.4 管理人对 报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 14
4.5 管理人对 宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 15
4.6 管理人内 部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 15
4.7 管理人对 报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 15
4.8 管理人对 报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 16
§5 托管 人 报告 ......................................................................................................................................... 17
5.1 报告期内 本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 17
5.2 托管人对 报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 17
5.3 托管人对 本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 17
§6 审计 报 告 ............................................................................................................................................. 17
6.1 审计报告 基本信息 .................................................................................................................... 17
6.2 审计报告 的基本内容 ................................................................................................................ 17
§7 年度 财 务报 表 ..................................................................................................................................... 18
7.1 资产负债 表 ................................................................................................................................ 18
7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 20
7.3 所有者权 益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 21
7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 22
§8 投资 组 合报 告 ..................................................................................................................................... 44
8.1 期末基金 资产组合情况 ............................................................................................................ 44
8.2 期末按行 业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 44
8.3 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 44
8.4 报告期内 股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 44
8.5 期末按债 券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 44
8.6 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 45
8.7 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 45
8.8 报告期末 按公允价值占基金资产 净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 45 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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8.9 期末按公 允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 45
8.10 报告期 末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 45
8.11 投资组 合报告附注 .................................................................................................................. 45
§9 基金 份 额持 有 人 信息 ......................................................................................................................... 46
9.1 期末基金 份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 46
9.2 期末上市 基金前十名持有人 .................................................................................................... 47
9.3 期末基金 管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 47
9.4 期末基金 管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 48
§ 10 开 放式基 金 份 额变动 ....................................................................................................................... 48
§ 11 重 大 事件 揭 示 ................................................................................................................................... 48
11.1 基金份 额持有人大会决议 ...................................................................................................... 48
11.2 基金管 理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 48
11.3 涉及基 金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 49
11.4 基金投 资策略的改变 .............................................................................................................. 49
11.5 为基金 进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 49
11.6 管理人 、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 49
11.7 基金租 用证券公司交易单元的有关情 况 .............................................................................. 49
11.8 其他重 大事件 .......................................................................................................................... 50
§ 12 备 查文件 目 录 ................................................................................................................................... 54
12.1 备查文 件目录 .......................................................................................................................... 54
12.2 存放地 点 .................................................................................................................................. 54
12.3 查阅方 式 .................................................................................................................................. 54
南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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§2 基金简介
2.1 基 金 基 本 情况
基金名称 南方金利定期开放债券型证券投资基金
基金简称 南方金利定期开放债券
场内简称 南方金利
基金主代码 160128
基金运作方式 上市契约型开放式（LOF ）
基金合同生效日 2012 年 5 月17 日
基金管理人 南方基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 343,604,735.69 份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市 的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2012-07-16
下属分级基金的基金简称： 南方金利定期开放债券 A 南方金利定期开放债券 C
下属分级基金的交易代码 ： 160128 160129
报告期末下属分级基金的份额总额 232,427,241.02 份 111,177,494.67 份
注：本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下，可简称为“南方金利” 。
2.2 基 金 产 品 说明
投资目标 本 基 金 在 严 格 控 制 风 险 和 追 求 基 金 资 产 长 期 稳 定 的 基 础 上, 力 求 获 得 高 于 业 绩
比较基准的投资收益。
投资策略 本 基 金 以 中 长 期 利 率 趋 势 分 析 为 基 础, 结 合 经 济 周 期 、 宏 观 政 策 方 向 及 收 益 率
曲线分析, 在 非 开 放 期 期 间 原 则 上 组 合 久 期 与 初 始 非 开 放 期 适 当 匹 配 的 基 础
上，实施积极的债券投资组合管理，以获取较高的债券组合投资收益。
业绩比较基准 三年期定期存款税后收益率。
风险收益特征 本基金为债券型基金， 其长期平均风险和预期收益率低于股票基金、 混合基金，
高于货币市场基金。
2.3 基 金 管 理 人和 基 金 托 管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 南方基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 鲍文革 洪渊
联系电话 0755-82763888 010-66105799
电子邮箱 manager@southernfund.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话
400-889-8899 95588
传真 0755-82763889 010-66105798
注册地址 深圳市福田中心区福华一路 北京市西城区复兴门内大街 55南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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六号免税商务大厦塔楼 31 、
32、33 层整 层
号
办公地址 深圳市福田中心区福华一路
六号免税商务大厦塔楼 31 、
32、33 层整 层
北京市西城区复兴门内大街 55
号
邮政编码 518048 100140
法定代表人 吴万善 姜建清
2.4 信 息 披 露 方式
本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报
登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.nffund.com
基金年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人的办公地址
2.5 其 他 相 关 资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 普华永道中天会计师事务所有限公
司
上海市湖滨路 202 号普 华永道中心
11 楼
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街 17 号
§3 主 要 财 务 指 标 、 基 金 净 值 表 现 及 利 润 分 配 情 况
3.1 主要会 计 数据 和 财 务 指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间
数据和指
标
2015 年 2014 年 2013 年
南方金利定期开
放债券 A
南方金利定期开
放债券 C
南方金利定期开放
债券 A
南方金利定期开
放债券 C
南方金利定期开
放债券 A
南方金利定期开
放债券 C
本期已实
现收益
65,756,155.36 39,345,257.39 62,301,686.85 40,297,832.33 74,364,518.98 49,053,454.06
本期利润 59,654,042.50 34,950,430.21 127,666,517.37 84,721,145.36 14,627,915.82 8,288,618.41
加权平均
基金份额
本期利润
0.1145 0.1068 0.1286 0.1249 0.0150 0.0124
本期加权
平均净值
利润率
10.89% 10.19% 12.46% 12.15% 1.46% 1.20%
本期基金 13.82% 13.41% 13.35% 12.97% 1.35% 1.05% 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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份额净值
增长率
3.1.2 期末
数据和指
标
2015 年末 2014 年末 2013 年末
期末可供
分配利润
19,256,516.73 8,968,252.34 48,897,810.07 30,271,121.36 -23,900,398.69 -19,062,192.95
期末可供
分配基金
份额利润
0.0829 0.0807 0.0487 0.0440 -0.0242 -0.0282
期末基金
资产净值
253,936,316.02 121,214,651.70 1,053,783,436.82 717,510,684.01 961,901,699.94 656,744,439.44
期末基金
份额净值
1.093 1.090 1.049 1.044 0.976 0.972
3.1.3 累计
期末指标
2015 年末 2014 年末 2013 年末
基金份额
累计净值
增长率
35.19% 33.61% 18.78% 17.81% 4.79% 4.28%
注：1.本期 已实现 收益 指基金 本期 利息收 入、 投资收 益、 其他收 入( 不 含公允 价值 变动收 益) 扣除
相关费用后的余额, 本期 利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2. 期 末 可 供 分 配 利 润 ， 采 用 期 末 资 产 负 债 表 中 未 分 配 利 润 与 未 分 配 利 润 中 已 实 现 部 分 的 孰 低 数
（为期末余额，不是当期发生数） 。
3. 所述基金 业绩指 标不 包括持 有人 认购或 交易 基金的 各项 费用， 计入 费用后 实际 收益水 平 要 低 于
所列数字。
3.2 基 金 净 值 表现
3.2.1 基 金 份 额 净值 增 长 率 及其 与 同 期 业绩 比 较 基 准收 益 率 的 比较
南方金 利定期开放债券 A
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个月 4.56% 0.15% 0.89% 0.01% 3.67% 0.14%
过去六个月 9.55% 0.14% 1.78% 0.01% 7.77% 0.13%
过去一年 13.82% 0.11% 4.14% 0.01% 9.68% 0.10%
过去三年 30.75% 0.13% 15.09% 0.01% 15.66% 0.12%
自基金合同
生效起至今
35.19% 0.12% 18.73% 0.01% 16.46% 0.11%
南方金利定期开放债券 C 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个月 4.47% 0.15% 0.89% 0.01% 3.58% 0.14%
过去六个月 9.26% 0.14% 1.78% 0.01% 7.48% 0.13%
过去一年 13.41% 0.11% 4.14% 0.01% 9.27% 0.10%
过去三年 29.47% 0.13% 15.09% 0.01% 14.38% 0.12%
自基金合同
生效起至今
33.61% 0.12% 18.73% 0.01% 14.88% 0.11%
3.2.2 自 基 金 合 同生 效 以 来 基金 份 额 累 计净 值 增 长 率变 动 及 其 与同 期 业 绩 比较 基 准 收
益 率 变 动 的比 较
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南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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3.2.3
自 基 金 合同 生 效 以 来基 金 每 年 净值 增 长 率 及其 与 同 期 业绩 比 较 基 准收 益 率 的
比较
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注： 基金合同生效当年按实际存续期计算，不按整个自然年度进行折算。
3.3 过 去 三 年 基金 的 利 润 分配 情 况
单位：人民币元
南方金利 定期开放债券 A
年度
每10 份基金
份额分红数
现金形式发放 总额
再投资形 式 发 放
总额
年 度 利 润 分 配 合
计
备注
2015 0.9300 34,797,723.25 16,852,726.03 51,650,449.28
2014 0.5600 38,068,287.12 17,493,187.88 55,561,475.00
2013 0.7400 49,451,895.70 22,267,390.48 71,719,286.18
合计 2.2300 122,317,906.07 56,613,304.39 178,931,210.46
单位：人民币元
南方金利 定期开放债券 C
年度
每10 份基金
份额分红数
现金形式发放 总额
再 投 资 形 式 发 放
总额
年 度 利 润 分 配 合
计
备注
2015 0.8700 17,312,180.17 12,563,688.28 29,875,868.45
2014 0.5300 21,660,471.47 14,213,835.70 35,874,307.17
2013 0.7300 29,904,934.10 18,774,030.44 48,678,964.54
南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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合计 2.1300 68,877,585.74 45,551,554.42 114,429,140.16
§4 管 理 人 报 告
4.1 基 金 管 理 人及 基 金 经 理情 况
4.1.1 基 金 管 理 人及 其 管 理 基金 的 经 验
1998 年 3 月6 日， 经中国 证监会批准， 南方基金管理有限公司作为国内首批规范的基金管理
公司正式成立，成为我国 “新基金时代 ”的起始标志。
南方基金总部设在深圳， 注册资本 3 亿元人民币。 股东结构为： 华泰证券股份有限公司 （45%）；
深圳市投资控股有限公司 （30% ） ； 厦门国际信托有限公司 （15% ） ； 兴业证券股份有限 公司 （10%）。
目前， 公司在北京、 上海、 合肥、 成都、 深圳等地设有分公司， 在香港和深圳前海设有子公司 ——
南方东英资产管理有限公司 （香港子公司） 和南方资本管理有限公司 （深圳子公司） 。 其中， 南 方
东英是境内基金公司 获批成立的第一家境外分支机构。
截至报告期末，南方基金管理有限公司（不含子公司）管理资产规模超过 5,000 亿元，旗下
管理 85 只开 放式基金，多个全国社保、企业年金和专户理财投资组合。
4.1.2 基 金 经 理 （或 基 金 经 理小 组 ） 及 基金 经 理 助 理简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助理）期限
证券
从业
年限
说明
任职日期 离任日期
李璇
本基
金基
金经
理
2012 年5 月17 日 - 8 年
女，清华大学金融学学士、硕
士，注册金融分析师（CFA ）,
具有基金从业资格。2007 年加
入南方基金，担任信用债高级
分析师，现任固定收益部总监
助理。 2010 年 9 月至2012 年6
月，担任南方宝元基金经理；
2012 年 12 月至 2014 年9 月，
担 任 南 方 安 心 基 金 经 理 ；2010
年 9 月至今，担任南方多利基
金经理；2012 年5 月至今 ， 担
任南方金利基金经理；2013 年
7 月 至 今 ， 担 任 南 方 稳 利 基 金
经理；2015 年 12 月至今 ，担
任南方润元基金经理。
周蕴
博
本基
金基
金经
2014 年3 月31 日
2015 年7 月24
日
5 年
南 开 大 学 产 业 经 济 学 专 业 硕
士 ， 具 有 基 金 从 业 资 格 ，2010
年 7 月加入南方基金，担任固南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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理助
理
定收益部债券研究员；2014 年
3 月至 7 月 ，担任南方金利基
金经理助理。
注：1 、 对基金的首任基金经理， 其 “ 任职日期”为基金合同生效日， “离任日期 ”为根据公司决
定确定 的解 聘日期 ；除 首任基 金经 理外， “任 职日期 ”和 “离任 日期 ”分别 指根 据公司 决 定 确 定
的聘任日期和解聘日期。
2 、证券从 业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管 理 人 对 报告 期 内 本 基金 运 作 遵 规守 信 情 况 的说 明
本 报 告期 内， 本 基金 管理 人 严格 遵守 《 中华 人民 共 和国 证券 投 资基 金法 》 等有 关法 律法规、
中国证 监会 和《南 方金 利定期 开放 债券型 证券 投资基 金基 金合同 》的 规定， 本着 诚实信 用 、 勤 勉
尽责的 原则 管理和 运用 基金资 产， 在严格 控制 风险的 基础 上，为 基金 持有人 谋求 最大利 益 。 本 报
告期内 ，基 金运作 整体 合法合 规， 没有损 害基 金持有 人利 益。基 金的 投资范 围、 投资比 例 符 合 有
关法律法规及基金合同的规定。
4.3 管 理 人 对 报告 期 内 公 平交 易 情 况 的专 项 说 明
4.3.1 公 平 交 易 制度 和 控 制 方法
本基金管理人根据 《证券投资基金管理公司公平交易制度指 导意见》 和有关法律法规的规定，
针对股 票、 债券的 一级 市场申 购和 二级市 场交 易等投 资管 理活动 ，以 及授权 、研 究分析 、 投 资 决
策、交 易执 行、业 绩评 估等投 资管 理活动 相关 的各个 环节 ，建立 了股 票、债 券、 基金等 证 券 池 管
理制度 和细 则，投 资管 理制度 和细 则，集 中交 易管理 办法 ，公平 交易 操作指 引， 异常交 易 管 理 制
度等公 平交 易相关 的公 司制度 或流 程指引 。通 过加强 投资 决策、 交易 执行的 内部 控制， 完 善 对 投
资交易 行为 的日常 监控 和事后 分析 评估， 以及 履行相 关的 报告和 信息 披露义 务， 切实防 范 投 资 管
理业务中的不公平交易和利益输送行为，保护投资者合法权益。
4.3.2 公平交 易 制度 的 执 行 情况
本报告期内， 本基金管理人严格执行 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 ， 完善
相应制 度及 流程， 通过 系统和 人工 等各种 方式 在各业 务环 节严格 控制 交易公 平执 行，公 平 对 待 旗
下管理的所有基金和投资组合。
公 司 每季 度对 旗 下组 合进 行 股票 和债 券 的同 向交 易 价差 专项 分 析。 本报 告 期内 ，两 两组合间
单日、 3 日、 5 日时间窗口内同向交易买入溢价率均值或卖出溢价率均值显著不为 0 的情况不存在，
并且交易占优比也没有明显异常，未发现不公平对待各组合或组合间相互利益输送的情况。 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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4.3.3 异 常 交 易 行为 的 专 项 说明
本 基 金于 本报 告 期内 不存 在 异常 交易 行 为。 本报 告 期内 基金 管 理人 管理 的 所有 投资 组合参与
的 交 易 所 公 开 竞 价 同 日 反 向 交 易 成 交 较 少 的 单 边 交 易 量 超 过 该 证 券 当 日 成 交 量 的 5% 的交易次数
为 9 次，其中 5 次是由 于指数型基金根据标的指数成份股结构被动调仓所致，2 次 是由于指数型
基金接 受投 资者申 赎后 被动增 减仓 位所致 ，2 次是由 于投 资组合 的投 资策略 需要 ，相关 投 资 组 合
经理已提供决策依据并留存记录备查。
4.4 管 理 人 对 报告 期 内 基 金的 投 资 策 略和 业 绩 表 现的 说 明
4.4.1 报 告 期 内 基金 投 资 策 略和 运 作 分 析
2015 年经济 弱势下行，GDP 增速 6.9% ， 工业增加值增速下台阶。 出口增速大幅下滑， 投 资增
速受地 产投 资和制 造业 投资拖 累下 行，但 消费 表现相 对较 好。通 胀方 面，全 年保 持低位 运 行 ， 最
高点出现在 8 月份的 2.0%，全年 CPI 均值为 1.4%，PPI 连续 45 个月负增长 。海外方面，美国经
济复苏相对稳健， 美联储 12 月议息 会议宣布加息， 强调未来加息节奏将是渐进的， 基本符合 市 场
预期。欧洲和日本经济复苏遭受波折，全球金融市场动荡，欧央行宣布延长 QE 时 间。政策方面，
货币政 策大 幅宽松 ，全 年共有 四次 降准， 五次 降息， 目前 存贷款 基准 利率均 创 下 历史新 低 。 央 行
重启 7 天逆 回购，并下调利率至 2.25% ，维持短 端资金面稳定。存款利率上限 取消，利率市场化
加速推进。 人民币成功纳入 SDR ， 人民币出现超预期贬值。12 月央行部署 完善宏观审慎政策框架，
加强防 范系 统性风 险。 全年债 市走 出一波 牛市 行情， 信用 债跑赢 利率 债。上 半年 ，利率 债 曲 线 陡
峭化下行，长端利率宽幅震荡，国开 10 年利率 波动区间在 3.66%-4.26% ，至 6 月末 基本与 2014
年 底持 平。下 半年 股灾导 致资 金大量 回流 债市、 经济 数据差 、811 超预 期汇 改、央 行超预 期 降 准
降息、 避险情绪上升等， 利率债曲线平坦化下行， 到年 底 利率债和信用债收益率均处于历史低位 。
投资运作上， 南方金利全年持仓仍然以信用债为主， 组合 在 1-2 月份保持 了较高的债券仓位，
在期间 获取 了较好 的资 本利得 和票 息收益 。随 着债券 收益 率的继 续下 行，我 们认 为市场 对 经 济 数
据较差和降息降准已经过度预期，不宜承担过高的利率风险，因此在 2 月之后适当 兑现部分利率
债和信用债的收益；4-5 月， 考虑到基金将于 5 月18 日开放申购 赎回， 我们以减仓为主。 下半年 ，
我们认为经济下行和 IPO 暂停后资金 持续流入的背景下债券收益率会大幅下行，因此在下半年维
持了较高的债券久期及仓位，并结合波段操作， 获得了较好的资本利得。
4.4.2 报 告 期 内 基金 的 业 绩 表现
本报告期南方金利 A 级 基金净值增长率为 13.82% ，同期业绩 比较基准增长率为 4.14% ；南方
金利 C 级基 金净值增长率为 13.41%，同期业绩比较基准增长率为 4.14% 。 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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4.5 管 理 人 对 宏观 经 济 、 证券 市 场 及 行业 走 势 的 简要 展 望
展望 2016 年 ，预计受地产投资、金融业增加值同比增速下降等拖累，2016 年一季 度经济下
行压力仍然很大， 三季度后受 15 年 基数影响， 以及政策的累积效果， 经济可能会阶段性企稳。 预
计 2016 年 CPI 均值在 1.5% 左右。货 币政策仍有进一步放松空间，从外汇占款减少、资本持续外
流的角度出发，央行需要通过公开市场操作和 MLF 等操作投 放基础货币，目前宽松的资 金面大概
率仍将 持续 ，如果 经济 下行压 力过 大，也 仍有 降准的 必要 和空间 。在 经济下 行压 力大、 货 币 政 策
维持相 对宽 松、资 产再 配置、 资金 持续流 入债 市的背 景下 ，债市 大环 境较为 有利 。不过 从 短 期 来
看目前 债券 收益率 的风 险收益 比已 不高， 并且 存在一 些风 险因素 需要 被市场 消化 ，包括 供 给 侧 改
革、 人民币汇率对货币政策空间的制约，1 月份信贷和社融放出巨量，3 月份债券市场供给压力加
大等。 信用 债虽然 绝对 收益率 水平 也处于 历史 低位， 资本 利得空 间和 杠杆息 差价 值被削 弱 ， 但 在
资金充 裕、 银行资 产端 到期较 多而 缺乏配 置的 情况下 ，我 们认为 信用 资质较 好的 债券利 差 扩 大 的
可能性也不大。需甄别行业和个券的信用资质，警惕部分产能过剩行业的尾部风险。
4.6 管 理 人 内 部有 关 本 基 金的 监 察 稽 核工 作 情 况
本 报 告期 内， 本 基金 管理 人 严格 遵守 相 关法 律法 规 ，坚 持一 切 从规 范运 作 、防 范风 险、保护
基金持 有人 利益出 发， 依照公 司内 部控制 的整 体要求 ，继 续致力 于内 控机制 的完 善，加 强 内 部 风
险的控制与防范，确保各项法规和管理制度的落实，保证基金合同得到严格履行。
本 报 告期 内， 本 基金 管理 人 开展 了基 金 管理 公司 合 规风 险全 面 自查 、分 级 基金 折算 自查等多
项内控 自查 工作, 制定 或修订 了合 规手册 、公 平交易 操作 指引、 股票 池管理 制度 等内 部 制 度 ， 进
一步完 善了 公司的 内控 体系； 对公 司投研 交易 、市场 销售 、后台 运营 等业务 开展 了定期 或 专 项 稽
核，检 查业 务开展 的合 规 性和 制度 执行的 有效 性；采 取事 前防范 、事 中控制 和事 后监督 等 三 阶 段
工作， 加强 对日常 投资 运作的 管理 和监控 ，督 促投研 交易 业务的 合规 开展； 针对 新出台 的 法 律 法
规和监 管要 求，积 极组 织了多 项法 律法规 、职 业道德 培训 以及合 规考 试，不 断提 高从业 人 员 的 合
规素质 和职 业道德 修养 ；全面 参与 新产品 设计 、新业 务拓 展工作 ；严 格审查 基金 宣传推 介 材 料 ，
及时检 查基 金销售 业务 的合法 合规 情况； 完成 各项信 息披 露工作 ，保 证所披 露信 息的真 实 性 、 准
确性和完整性；监督客户投诉处理，重视媒体监督和投资者关系管理。
本 基 金管 理人 承 诺将 坚持 诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原 则管 理和 运 用基 金资 产 ，积 极健 全内部管
理制度 ，不 断提高 内部 监察稽 核工 作的科 学性 和有效 性， 努力防 范各 种风险 ，切 实保护 基 金 资 产
的安全与利益。
4.7 管 理 人 对 报告 期 内 基 金估 值 程 序 等事 项 的 说 明
根 据 中国 证监 会 相关 规定 和 基金 合同 约 定， 本基 金 管理 人应 严 格按 照新 准 则、 中国 证监会相南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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关规定 和基 金合同 关于 估值的 约定 ，对基 金所 持有的 投资 品种进 行估 值。本 基金 托管人 根 据 法 律
法规要 求履 行估值 及净 值计算 的复 核责任 。会 计师事 务所 在估值 调整 导致基 金资 产净值 的 变 化 在
0.25% 以上时 对所采用的相关估值模型、 假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。 定价服务
机构按 照商 业合同 约定 提供定 价服 务。其 中， 本基金 管理 人为了 确保 估值工 作的 合规开 展 ， 建 立
了负责 估值 工作决 策和 执行的 专门 机构， 组成 人员包 括副 总经理 、研 究部总 监、 数量化 投 资 部 总
监、 风险管理部总监及运作保障部总监等等。 其中， 超过 三分之二以上的人员具有 10 年以上 的 基
金从业经验， 且具有风控、 合规、 会计方面的专业经验。 基金经理可参与估值原则和方法的讨论，
但不参与估值价格的最终决策。本报告期内，参与估值流程各方之 间无重大利益冲突。
4.8 管 理 人 对 报告 期 内 基 金利 润 分 配 情况 的 说 明
本 基 金 合 同 约 定 ， 在 符 合 有 关 基 金 分 红 条 件 的 前 提 下 ， 本 基 金 每 年 收 益 分 配 次 数 最 多 为 12
次； 基金合同生效满 6 个 月后， 若基金在每季度最后一个交易日收盘后每 10 份基金份额 可分配利
润金额高于 0.1 元( 含) ， 则基金须在 15 个工作日之 内进行收益分配， 每份基金份额每次基金收益
分 配比 例不得 低于 基金收 益分 配基准 日每 份基金 份额 可供分 配利 润 的 50% ； 基金 收益分配 方 式 分
两种： 现金 分红与 红利 再投资 。登 记在注 册登 记系统 基金 份额持 有人 开放式 基金 账户下 的 基 金 份
额，可 选择 现金红 利或 将现金 红利 按除权 日的 基金份 额净 值自动 转为 基金份 额进 行再投 资 ； 若 投
资者不 选择 ，本基 金默 认的收 益分 配方式 是现 金分红 。登 记在证 券登 记结算 系统 基金份 额 持 有 人
深圳证 券账 户下的 基金 份额， 只能 选择现 金分 红的方 式， 具体权 益分 配程序 等有 关事项 遵 循 深 圳
证券交 易所 及中国 证券 登记结 算有 限责任 公司 的相关 规定 ；基金 收益 分配后 基金 份额净 值 不 能 低
于面值 ；即 基金收 益分 配基准 日的 基金份 额净 值减去 每单 位基金 份额 收益分 配金 额后不 能 低 于 面
值；由于本基金 A 类基 金份额不收取销售服务费，而 C 类 基金份额收取销售服务费，各基金份额
类别对 应的 可分配 收益 将有所 不同 。本 基 金同 一类别 的每 一基金 份额 享有同 等分 配权； 法 律 法 规
或监管 机关另有规定的，从其规定。
根据上述分配原则， 若基 金在每季度最后一个交易日收盘后每 10 份基金 份额可分配利润金额
高于 0.1 元( 含) ， 则基金须在 15 个工 作日之内进行收益分配， 每份基金份额每次基金收益分配比
例 不得 低于基 金收 益分配 基准 日每份 基金 份额可 供分 配利润 的 50% 。本 报告 期内第 一季度 末 满 足
分红条件，本基金于 2015 年4 月17 日进行了收益分配（A 类每 10 份基金 份额派发红利 0.2 元，
C 类每 10 份 基金份额派发红利 0.18 元） ；本报告 期内第二季度末满足分红条件，本 基金于 2015
年 7 月16 日 进行了收益分配 （A 类每10 份基金份 额派发红利 0.26 元，C 类每 10 份基金 份额派发
红利 0.24 元 ） ； 本报告期内第三季度末满足分红条件， 本基金于 2015 年 10 月22 日进 行了收益分
配（A 类、C 类每 10 份基 金份额均派发红利 0.28 元） ；本报告 期内第四季度末满足分红条件，本南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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基金于 2016 年 1 月 20 日 进行了收益分配（A 类每 10 份基金 份额派发红利 0.42 元，C 类每 10 份
基金份额派发红利 0.41 元） 。
§5 托 管 人 报 告
5.1 报 告 期 内 本基 金 托 管 人遵 规 守 信 情况 声 明
本 报 告期 内， 本 基金 托管 人 在对 南方 金 利定 期开 放 债 券 型证 券 投资 基金 的 托管 过程 中，严格
遵守《 证券 投资基 金法 》及其 他法 律法规 和基 金合同 的有 关规定 ，不 存在任 何损 害基金 份 额 持 有
人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托 管 人 对 报告 期 内 本 基金 投 资 运 作遵 规 守 信 、净 值 计 算 、利 润 分 配 等情 况 的 说 明
本 报 告期 内， 南 方金 利定 期 开放 债券 型 证券 投资 基 金的 管理 人 —— 南方 基 金管 理有 限公司在
南方金 利定 期开放 债券 型证券 投资 基金的 投资 运作、 基金 资产净 值计 算、基 金份 额申购 赎 回 价 格
计算、 基金 费用开 支等 问题上 ，不 存在任 何损 害基金 份额 持有人 利益 的行为 ，在 各重要 方 面 的 运
作严格 按照 基金合 同的 规定进 行。 本报告 期内 ，南方 金利 定期开 放债 券型证 券投 资基金 对 基 金 份
额持有人进行了 4 次利 润分配，分配金额为 81,526,317.73 元。
5.3 托 管 人 对 本年 度 报 告 中财 务 信 息 等内 容 的 真 实、 准 确 和 完整 发 表 意 见
本 托 管人 依法 对 南方 基金 管 理有 限公 司 编制 和披 露 的南 方金 利 定期 开放 债 券型 证券 投资基金
2015 年年度 报告中财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告等内容进
行了核查，以上内容真实、准确和完整。
§6 审计报告
6.1 审 计 报 告 基本 信 息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 普华永道中天审字 (2016) 第21232 号
6.2 审 计 报 告 的基 本 内 容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 南方金利定期开放债券型证券投资基金全体基金份额持有人：
引言段 我 们 审 计 了 后 附 的 南 方 金 利 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投 资 基 金 ( 以
下简称 “南方金利定期开放基金 ”) 的财务报表 ， 包括 2015 年南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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12 月 31 日的 资产负债表、2015 年度 的利润表和所有者权益( 基
金净值) 变动 表以及财务报表附注。
管理层对财务报表的责任段 编 制 和 公 允 列 报 财 务 报 表 是 南 方 金 利 定 期 开 放 基 金 的 基 金 管 理
人南方基金管理有限公司管理层的责任。这种责 任包括：
(1) 按 照 企 业 会 计 准 则 和 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会( 以下简称
“ 中 国 证 监 会 ”) 、 中 国 证 券 投 资 基 金 业 协 会( 以 下 简 称 “ 中国
基 金 业 协 会 ”) 发 布 的 有 关 规 定 及 允 许 的 基 金 行 业 实 务 操 作 编
制财务报表，并使其实现公允反映；
(2) 设计、 执 行和维护必要的内部控制， 以使财务报表不存在由
于舞弊或错误导致的重大错报。
注册会计师的责任段 我 们 的 责 任 是 在 执 行 审 计 工 作 的 基 础 上 对 财 务 报 表 发 表 审 计 意
见。 我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。
中 国 注 册 会 计 师 审 计 准 则 要 求 我 们 遵 守 中 国 注 册 会 计 师 职 业 道
德 守 则 ， 计 划 和 执 行 审 计 工 作 以 对 财 务 报 表 是 否 不 存 在 重 大 错
报获取合理保证。
审 计 工 作 涉 及 实 施 审 计 程 序 ， 以 获 取 有 关 财 务 报 表 金 额 和 披 露
的 审 计 证 据 。 选 择 的 审 计 程 序 取 决 于 注 册 会 计 师 的 判 断 ， 包 括
对 由 于 舞 弊 或 错 误 导 致 的 财 务 报 表 重 大 错 报 风 险 的 评 估 。 在 进
行 风 险 评 估 时 ， 注 册 会 计 师 考 虑 与 财 务 报 表 编 制 和 公 允 列 报 相
关 的 内 部 控 制 ， 以 设 计 恰 当 的 审 计 程 序 ， 但 目 的 并 非 对 内 部 控
制 的 有 效 性 发 表 意 见 。 审 计 工 作 还 包 括 评 价 管 理 层 选 用 会 计 政
策 的 恰 当 性 和 作 出 会 计 估 计 的 合 理 性 ， 以 及 评 价 财 务 报 表 的 总
体列报。
我 们 相 信 ， 我 们 获 取 的 审 计 证 据 是 充 分 、 适 当 的 ， 为 发 表 审 计
意见提供了基础。
审 计意见段 我 们 认 为 ， 上 述 南 方 金 利 定 期 开 放 基 金 的 财 务 报 表 在 所 有 重 大
方 面 按 照 企 业 会 计 准 则 和 在 财 务 报 表 附 注 中 所 列 示 的 中 国 证 监
会 、 中 国 基 金 业 协 会 发 布 的 有 关 规 定 及 允 许 的 基 金 行 业 实 务 操
作编制，公允反映了南方金利定期开放基金
2015 年 12 月 31
日的财务状况以及 2015 年度的经营成果和基金净值变动情况。
注册会计师的姓名 薛
竞
陈
熹
会计师事务所的名称 普华永道中天会计师事务所( 特殊普 通合伙)
会计师事务所的地址 中国 ? 上海 市
审计报告日期 2016 年 3 月25 日
§7 年度财 务 报 表
7.1 资产负债表
会计主体： 南方金利定期开放债券型证券投资基金 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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报告截止日： 2015 年12 月31 日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度末
2014 年12 月 31 日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 863,160.94 1,196,486.99
结算备付金
10,276,725.87 6,618,053.94
存出保证金
74,541.47 71,271.69
交易性金融资产 7.4.7.2 310,624,450.20 2,408,580,507.70
其中：股票投资
- -
基金投资
- -
债券投资
310,624,450.20 2,408,580,507.70
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 42,300,383.45 -
应收证券清算款
5,669,235.43 -
应收利息 7.4.7.5 5,799,635.39 37,831,113.42
应收股利
- -
应收申购款
- -
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 15,000.00 102,000.00
资产总计
375,623,132.75 2,454,399,433.74
负 债 和 所有者 权 益 附注号
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度末
2014 年12 月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- 681,035,912.44
应付证券清算款
- 174,742.66
应付赎回款
- -
应付管理人报酬
189,196.48 900,927.25
应付托管费
56,758.95 270,278.19
应付销售服务费
30,569.21 182,486.80
应付交易费用 7.4.7.7 13,640.39 13,305.25
应交税费
- -
应付利息
- 236,714.73
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 182,000.00 290,945.59
负债合计
472,165.03 683,105,312.91
所 有 者 权益：
南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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实收基金 7.4.7.9 343,604,735.69 1,692,125,189.40
未分配利润 7.4.7.10 31,546,232.03 79,168,931.43
所有者权益合计
375,150,967.72 1,771,294,120.83
负债和所有者权益总计
375,623,132.75 2,454,399,433.74
注：报告截止日 2015 年 12 月 31 日， 基金份额总额 343,604,735.69 份，其中 A 类基金 份额的份
额总额为232,427,241.02 份， 基金份额 净值1.093 元； C 类基金 份额 的份额总额为111,177,494.67
份，基金份额净值 1.090 元。
7.2 利润表
会计主体： 南方金利定期开放债券型证券投资基金
本报告期：2015 年1 月1 日至 2015 年12 月 31 日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2015 年1 月1 日至2015
年 12 月 31 日
上 年 度 可比期 间
2014 年 1 月 1 日至
2014 年12 月 31 日
一、收入
109,909,569.13 269,939,368.44
1. 利息收入
56,369,989.54 148,425,524.53
其中：存款利息收入 7.4.7.11 5,769,402.54 1,580,946.35
债券利息收入
49,547,560.29 146,844,578.18
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
1,053,026.71 -
其他利息收入
- -
2. 投资收益 （ 损失以 “- ” 填列）
64,026,519.63 11,571,200.36
其中：股票投资收益 7.4.7.12 - -
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13 64,026,519.63 11,571,200.36
资产支持 证券投资收益
- -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益 7.4.7.14 - -
股利收益 7.4.7.15 - -
3. 公允价值变 动收益（损失以
“- ”号填列）
7.4.7.16 -10,496,940.04 109,788,143.55
4. 汇兑收益（ 损失以“- ”号填
列）
- -
5. 其他收入（ 损失以“- ”号填
列）
7.4.7.17 10,000.00 154,500.00
减： 二 、费用
15,305,096.42 57,551,705.71
1 ．管理人报 酬 7.4.10.2.1 5,438,845.55 10,323,835.09
2 ．托管费 7.4.10.2.2 1,631,653.73 3,097,150.57
3 ．销售服务 费 7.4.10.2.3 1,049,209.62 2,089,786.35
4 ．交易费用 7.4.7.18 61,376.63 58,140.36 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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5 ．利息支出
6,618,217.61 41,463,985.54
其中：卖出回购金融资产支出
6,618,217.61 41,463,985.54
6 ．其他费用 7.4.7.19 505,793.28 518,807.80
三 、 利 润 总额 （ 亏损 总 额以 “- ”
号填列）
94,604,472.71 212,387,662.73
减：所得税费用
- -
四 、 净利 润 （净 亏 损 以 “-”号
填列）
94,604,472.71 212,387,662.73
7.3 所 有 者 权 益（ 基 金 净 值） 变 动 表
会计主体： 南方金利定期开放债券型证券投资基金
本报告期：2015 年1 月1 日至 2015 年12 月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值）
1,692,125,189.40 79,168,931.43 1,771,294,120.83
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 利
润）
- 94,604,472.71 94,604,472.71
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生的基金净值变动数
（净值减少以 “- ” 号填列 ）
-1,348,520,453.71 -60,700,854.38 -1,409,221,308.09
其中：1. 基 金申购款 43,106,090.63 1,765,684.75 44,871,775.38
2. 基金赎回 款 -1,391,626,544.34 -62,466,539.13 -1,454,093,083.47
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动（净值减少以“- ”
号填列）
- -81,526,317.73 -81,526,317.73
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值）
343,604,735.69 31,546,232.03 375,150,967.72
项目
上 年 度 可比期 间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日
实收基金 未 分 配 利润 所 有 者 权益合 计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基
金净值）
1,661,608,731.02 -42,962,591.64 1,618,646,139.38 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 22 页 共 54 页
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的
基 金 净 值 变 动 数 （ 本 期 利
润）
- 212,387,662.73 212,387,662.73
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产
生的基金净值变动数
（净值减少以 “- ” 号填列 ）
30,516,458.38 1,179,642.51 31,696,100.89
其中：1. 基 金申购款 32,797,748.12 1,192,782.09 33,990,530.21
2. 基金赎回 款 -2,281,289.74 -13,139.58 -2,294,429.32
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净
值变动（净值减少以“- ”
号填列）
- -91,435,782.17 -91,435,782.17
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基
金净值）
1,692,125,189.40 79,168,931.43 1,771,294,120.83
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由下列负责人签署：
______ 杨小 松______
______ 徐超______
____ 徐超____
基金管理人 负责人
主管会 计工作负责人
会计机构负 责人
7.4 报表附注
7.4.1 基 金 基 本 情况
南 方 金 利 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投 资 基 金( 以下简称“ 本基金 ”) 经中国证券监督管理委员会
( 以下简称“ 中国证监会”) 证监许可[2012] 第44 号 《关于核准 南方金利定期开放债券型证券投 资
基金募集的批复》 核准， 由南方基金管理有限公司依照 《中华人民共和国证券投资基金法》 和 《南
方金利 定期 开放债 券型 证券投 资基 金基金 合同 》负责 公开 募集。 本基 金为上 市契 约 型开 放 式 ， 存
续期限不定， 首次设立募集不包括认购资金利息共募集 1,620,986,478.93 元， 业经普华永道中天
会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2012)第 156 号验 资报告 予以验证。经向中国证监会备
案， 《南方金利定期开放债券型证券投资基金基金合同》 于 2012 年5 月17 日正式生效 ， 基金合同
生效日的基金份额总额为 1,621,853,725.78 份基 金份额，其中认购资金利息折合 867,246.85 份
基金份 额。 本基金 的基 金管理 人为 南方基 金管 理有限 公司 ，基金 托管 人为中 国工 商银行 股 份 有 限
公司。
根 据 《南 方金 利 定期 开放 债 券型 证券 投 资基 金基 金 合同 》和 《 南方 金利 定 期开 放债 券型证券
投资基 金招 募说明 书》 的有关 规定 ，本基 金自 基金合 同生 效后， 每三 年开放 一次 申购和 赎 回 。 本
基金自募集期起根据认购费、 申购费、 销售服务费收取方式的不同， 将基金份额分为不同的类别 。
在投资者认购/ 申购时收 取认购/ 申购 费的， 称为 A 类基金份额 ； 不收取认购/ 申购费， 而从本类 别南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 23 页 共 54 页
基金资产中计提销售服务费的，称为 C 类基金份额。本基金 A 类、C 类两种收费模式并存，由于
基金费用的不同，本基金 A 类基金 份额和 C 类 基金份额分别计算基金份额净值。本基金自 2012
年 7 月16 日 开通 C 类基 金份额转换为 A 类基金 份额的转换业务。
经 深 圳 证 券 交 易 所( 以 下 简 称 “ 深 交 所 ”) 深 证 上 [2012] 第 217 号 文 审 核 同 意 ， 本 基 金
8,180,550.00 份基金份额于2012 年7 月16 日在深交所挂牌交易。 未上市交 易的份额托管在场外，
其中 A 类基 金份额可跨系统转托管至深圳证券交易所场内后即可上市流通，C 类 基金份额不能进
行跨系统转托管至场内。本基金自 2012 年7 月16 日开通A 类 基金份额的跨系统转托管业务。
根 据 《中 华人 民 共和 国证 券 投资 基金 法 》和 《南 方 金利 定期 开 放债 券型 证 券投 资基 金基金合
同》的 有关 规定， 本基 金资产 投资 于具 有 良好 流动性 的金 融工具 ，包 括国内 依法 发行和 上 市 交 易
的国债、 央行票据、 金融债券、 企业债券、 公司债券、 中期票据、 短期融资券、 超级短期融资 券 、
次级债 券、 政府机 构债 、地方 政府 债、资 产支 持证券 、可 分离交 易可 转债中 的公 司债部 分 、 债 券
回购、 银行 存款( 包 括协 议存款 、定 期存款 及其 他银行 存款) 、货币 市场 工具以 及经 中国证 监 会 允
许基金 投资 的其他 金融 工具。 本基 金的投 资组 合比例 为： 固定收 益率 金融工 具的 投资比 例 合 计 不
低 于基 金资产 的 80% ，其 中对 除国债 和央 行票据 外的 信用类 固定 收益金 融工 具的投 资比例 合 计 不
低 于基 金固定 收益 类金融 工具 的 80% 。 在开 放期， 本基 金持有 的现 金或者 到期 日在一年以 内 的 政
府债券不低于基金资产净值的 5%。 在非开放期， 本基金不受上述 5%的 限制。 本基 金的业绩比较基
准为：三年期定期存款税后收益率。
本财务报表由本基金的基金管理人南方基金管理有限公司于 2016 年3 月 25 日批准 报出。
7.4.2 会 计 报 表 的编 制 基 础
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本
准则》 、 各项具体会计准则及相关规定( 以下合称 “企业会计准则”) 、 中国证监会颁布的 《证券 投
资基金信息披露 XBRL 模 板第 3 号< 年 度报告和半年度报告> 》 、 中国 证券投资基金业协会颁布的 《 证
券投资 基金 会计核 算业 务指引》 、 《 南方金 利定 期开放 债券 型证券 投资 基金 基 金合 同》和 在财 务
报表附注 7.4.4 所列示的 中国证监会 、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操
作编制。
7.4.3 遵 循 企 业 会计 准 则 及 其他 有 关 规 定的 声 明
本基金 2015 年度财务报表符合企业会计准则的要求， 真实、 完整地反映了本基金 2015 年12
月 31 日的财 务状况以及 2015 年度的经 营成果和基金净值变动情况等有关信息。 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 24 页 共 54 页
7.4.4 重 要 会 计 政策 和 会 计 估计
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度为公历 1 月1 日起 至 12 月 31 日止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3 金 融 资 产 和金 融 负 债 的分 类
(1) 金融资产 的分类
金 融 资产 于初 始 确认 时分 类 为： 以公 允 价值 计量 且 其变 动计 入 当期 损益 的 金融 资产 、应收款
项、可 供出 售金融 资产 及持有 至到 期投资 。金 融资产 的分 类取决 于本 基金对 金融 资产的 持 有 意 图
和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。
本 基 金目 前以 交 易目 的持 有 的债 券投 资 分类 为以 公 允价 值计 量 且其 变动 计 入当 期损 益的金融
资产。 以公 允价值 计量 且其公 允价 值变动 计入 损益的 金融 资产在 资产 负债表 中以 交易性 金 融 资 产
列示。
本 基 金持 有的 其 他金 融资 产 分 类 为应 收 款项 ，包 括 银行 存款 、 买入 返售 金 融资 产 和 其他各类
应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
(2) 金融负债 的分类
金 融 负债 于初 始 确认 时分 类 为： 以公 允 价值 计量 且 其变 动计 入 当期 损益 的 金融 负债 及其他金
融负债 。本 基金目 前暂 无金融 负债 分类为 以公 允价值 计量 且其变 动计 入当期 损益 的金融 负 债 。 本
基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。
7.4.4.4 金 融 资 产 和金 融 负 债 的初 始 确 认 、后 续 计 量 和终 止 确 认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时， 按公允价值在资 产负债表内确认。
以公允 价值 计量且 其变 动计入 当期 损益的 金融 资产， 取得 时发生 的相 关交易 费用 计入当 期 损 益 ；
对于支 付的 价款中 包含 的债券 起息 日或上 次除 息日至 购买 日止的 利息 ，单独 确认 为应收 项 目 。 应
收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。
对 于 以公 允价 值 计量 且其 变 动计 入当 期 损益 的金 融 资产 ，按 照 公允 价值 进 行后 续计 量；对于
应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
金 融 资产 满足 下 列条 件之 一 的， 予以 终 止确 认：(1) 收取该 金 融资 产现 金 流量 的合 同 权利终
止；(2) 该金 融资产已转移， 且本基金将金融资 产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 25 页 共 54 页
或者(3) 该金 融资 产已转 移， 虽然本 基金 既没有 转移 也没有 保留 金融资 产所 有权上 几乎所 有 的 风
险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当 金 融负 债的 现 时义 务全 部 或部 分已 经 解除 时， 终 止确 认该 金 融负 债或 义 务已 解除 的部分。
终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
7.4.4.5 金 融 资 产 和金 融 负 债 的估 值 原 则
本基金持有的债券投资按如下原则确定公允价值并进行估值：
(1) 存在活跃 市场的金融工具按其估值日的市场交 易价格确定公允价值； 估值日无交易， 但最
近交易 日后 经济环 境未 发生重 大变 化且证 券发 行机构 未发 生影响 证券 价格的 重大 事件的 ， 按 最 近
交易日的市场交易价格确定公允价值。
(2) 存在活跃 市场的金融工具， 如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变化， 参
考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。
(3) 当金融工 具不存在活跃市场， 采用 市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具
有可靠 性的 估值技 术确 定公允 价值 。估值 技术 包括参 考熟 悉情况 并自 愿交易 的各 方最近 进 行 的 市
场交易 中使 用的价 格、 参照实 质上 相同的 其他 金融工 具的 当前公 允价 值、现 金流 量折现 法 和 期 权
定价模 型等 。采用 估值 技术时 ，尽 可能最 大程 度使用 市场 参数， 减少 使用与 本基 金特定 相 关 的 参
数。
7.4.4.6 金 融 资 产 和金 融 负 债 的抵 销
本 基 金持 有的 资 产和 承担 的 负债 基本 为 金融 资产 和 金融 负债 。 当本 基金 1) 具有抵 销 已确认
金 额的 法定权 利且 该种法 定权 利现在 是可 执行的 ； 且 2) 交 易双 方准备 按净 额结算 时，金 融 资 产
与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
7.4.4.7 实收基金
实 收 基金 为对 外 发行 基金 份 额所 募集 的 总金 额在 扣 除损 益平 准 金分 摊部 分 后的 余额 。由于申
购和赎 回引 起的实 收基 金变动 分别 于基 金 申购 确认日 及基 金赎回 确认 日认列 。上 述申购 和 赎 回 分
别包括 C 类 基金份额转换成 A 类基 金份额所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基
金减少。
7.4.4.8 损益平准金
损 益 平准 金包 括 已实 现平 准 金和 未实 现 平准 金。 已 实现 平准 金 指在 申购 或 赎回 基金 份额时，
申购或 赎回 款项中 包含 的按累 计未 分配的 已实 现损益 占基 金净值 比例 计算的 金额 。未实 现 平 准 金南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 26 页 共 54 页
指在申 购或 赎回基 金份 额时， 申购 或赎回 款项 中包含 的按 累计未 实现 损益占 基金 净值比 例 计 算 的
金额。 损益 平准金 于基 金申购 确认 日或基 金赎 回确认 日认 列，并 于期 末全额 转入 未分配 利润/( 累
计亏损) 。
7.4.4.9 收入/(损失) 的 确 认 和计 量
债 券 投资 在持 有 期间 应取 得 的按 票面 利 率或 者发 行 价计 算的 利 息扣 除在 适 用情 况下 由债券发
行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。
以 公 允价 值计 量 且其 变动 计 入当 期损 益 的金 融资 产 在持 有期 间 的公 允价 值 变动 确认 为公允价
值变动 损益 ；于处 置时 ，其处 置价 格与初 始确 认金额 之间 的差额 确认 为投资 收益 ，其中 包 括 从 公
允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应 收 款项 在持 有 期间 确认 的 利息 收入 按 实际 利率 法 计算 ，实 际 利率 法与 直 线法 差异 较小的则
按直线法计算。
7.4.4.10 费 用 的 确 认和 计 量
本 基 金的 管理 人 报酬 、托 管 费和 销售 服 务费 在费 用 涵盖 期间 按 基金 合同 约 定的 费率 和计算方
法逐日确认。
其 他 金融 负债 在 持有 期间 确 认的 利息 支 出按 实际 利 率法 计算 ， 实际 利率 法 与直 线法 差异较小
的则按直线法计算。
7.4.4.11 基 金 的 收 益分 配 政 策
本 基 金同 一类 别 的每 一基 金 份额 享有 同 等分 配权 。 本基 金收 益 以现 金形 式 分配 ，其 中场外基
金份额 持有 人可选 择现 金红利 或将 现金红 利按 分红除 权日 的基金 份额 净值自 动转 为基金 份 额 进 行
再投资 ，场 内基金 份额 持有人 只能 选择现 金分 红。若 期末 未分配 利润 中的未 实现 部分为 正 数 ， 包
括基金 经营 活动产 生的 未实现 损益 以及基 金份 额交易 产生 的未实 现平 准金等 ，则 期末可 供 分 配 利
润的金 额为 期末未 分配 利润中 的已 实现部 分； 若期末 未分 配利润 的未 实现部 分为 负数， 则 期 末 可
供分配利润的金额为期末未分配利润，即已实现部分相抵未实现部分后的余额。
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。
7.4.4.12 分部报告
本 基 金以 内部 组 织结 构、 管 理要 求、 内 部报 告制 度 为依 据确 定 经营 分部 ， 以经 营分 部为基础
确 定报 告分部 并披 露分部 信息 。经营 分部 是指本 基金 内同时 满足 下列条 件的 组成部分：(1) 该组
成 部分 能够在 日常 活动中 产生 收入、 发生 费用；(2) 本 基金 的基 金管理 人能 够定期 评价该 组 成 部
分 的经营成果， 以决定向其配置资源、 评价其业绩；(3) 本基金能够取得该组成部分的财务状况 、南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 27 页 共 54 页
经营成 果和 现金流 量等 有关会 计信 息。如 果两 个或多 个经 营分部 具有 相似的 经济 特征， 并 且 满 足
一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
7.4.4.13 其 他 重 要 的会 计 政 策 和会 计 估 计
根 据 本基 金的 估 值原 则和 中 国证 监会 允 许的 基金 行 业估 值实 务 操作 ，本 基 金确 定以 下类别债
券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
(1) 在银 行间同 业 市场 交易 的 债券 品种 ， 根据 中国 证 监会 证监 会 计字[2007]21 号 《关 于证券
投资基 金执 行< 企业 会计 准则> 估 值业 务及份 额净 值计价 有关 事项的 通知 》采用 估值 技术确 定 公 允
价值。 本基 金持有 的银 行间同 业市 场债券 按现 金流量 折现 法估值 ，具 体估值 模型 、参数 及 结 果 由
中央国债登记结算有限责任公司独立提供。
(2) 对于 在证券 交 易所 上市 或 挂牌 转让 的 固定 收益 品 种( 可 转换 债 券、 资产 支 持证 券和 私募债
券除外) ，按 照中证指数有限公司根据《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年
1 季度固定收 益品种的估值处理标准》所独立提供的债券估值结果确定公允价值。
7.4.5 会 计 政 策 和会 计 估 计 变更 以 及 差 错更 正 的 说 明
7.4.5.1 会计政策变更 的 说 明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2 会 计 估 计 变更 的 说 明
对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种( 可转换 债券、 资产支 持证券和私募债券除
外) ， 鉴于其交易量和交易频率不足以提供持续的定价信息， 本基金本报告期改为采用中证指数有
限公司根据 《 中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年1 季度固定收益品种的估值
处理标准》所独立提供的估值结果确定公允价值。
7.4.5.3 差 错 更 正 的说 明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根 据 财政 部、 国 家税 务总 局 财税[2002]128 号《关 于 开放 式证 券 投资 基金 有 关 税 收问 题 的 通
知》 、财税[2008]1 号《关 于企业所得税若干优惠政策的通知》 、财税[2012]85 号《关于 实施上 市
公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 、 财税[2015]101 号 《关于上市公司股息红
利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 及其他相关财税法规和实务操作， 主要税项列示如下： 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 28 页 共 54 页
(1) 以 发行基 金 方式 募集 资 金不 属于 营 业税 征收 范 围， 不征 收 营业 税。 基 金买 卖债 券 的差价
收入不予征收营业税。
(2) 对 基金从 证 券市 场中 取 得的 收 入 ， 包括 买卖 债 券的 差价 收 入， 债券 的 利息 收入 及 其他收
入，暂不征收企业所得税。
(3) 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴
20% 的个人所 得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1 个月以 内( 含 1 个月)
的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年( 含 1 年) 的，暂减 按
50% 计入应纳 税所得额；持股期限超过 1 年的， 于 2015 年 9 月 8 日前暂 减按 25% 计入 应纳税所得
额， 自 2015 年 9 月8 日 起， 暂免征收个人所得税。 对基金持有的上市公司限售股， 解禁后取得 的
股息、 红利 收入， 按照 上述规 定计 算纳税 ，持 股时间 自解 禁日起 计算 ；解禁 前取 得的股 息 、 红 利
收入继续暂减按 50% 计入 应纳税所得额。上述所得统一适用 20% 的税率计 征个人所得税。
(4) 基金卖出 股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
7.4.7 重 要 财 务 报表 项 目 的 说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
活期存款 863,160.94 1,196,486.99
定期存款 - -
其他存款 - -
合计： 863,160.94 1,196,486.99
7.4.7.2 交 易 性 金 融资 产
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 181,303,978.71 186,538,450.20 5,234,471.49
银行间市场 120,694,974.62 124,086,000.00 3,391,025.38
合计 301,998,953.33 310,624,450.20 8,625,496.87
资产支持证券 - - -
基金 - - - 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 29 页 共 54 页
其他 - - -
合计 301,998,953.33 310,624,450.20 8,625,496.87
项目
上年度末
2014 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 747,647,952.11 753,756,507.70 6,108,555.59
银行间市场 1,641,810,118.68 1,654,824,000.00 13,013,881.32
合计 2,389,458,070.79 2,408,580,507.70 19,122,436.91
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 2,389,458,070.79 2,408,580,507.70 19,122,436.91
7.4.7.3 衍 生 金 融 资产/负债
注：本基金本报告期末及上年度末未持有衍生金融 资产/ 负 债。
7.4.7.4 买 入 返 售 金融 资 产
7.4.7.4.1 各 项 买 入 返售 金 融 资 产期 末 余 额
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
账面余额 其中；买断式逆回购
买入返售证券_ 银行间 42,300,383.45 -
合计 42,300,383.45 -
项目
上年度末
2014 年 12 月 31 日
账面余额 其中；买断式逆回购
合计 - -
7.4.7.4.2 期 末 买 断 式逆 回 购 交 易中 取 得 的 债券
注：无。
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
应收活期存款利息 2,888.99 378.21
应收定期存款利息 - - 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 30 页 共 54 页
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 4,624.50 2,978.10
应收债券利息 5,787,257.32 37,827,725.11
应收买入返售证券利息 4,831.08 -
应收申购款利息 - -
应收黄金合约拆借孳息 - -
其他 33.50 32.00
合计 5,799,635.39 37,831,113.42
7.4.7.6 其他资产
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
其他应收款 15,000.00 102,000.00
待摊费用 - -
合计 15,000.00 102,000.00
7.4.7.7 应 付 交 易 费用
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
交易所市场应付交易 费用 -16,982.43 -16,143.43
银行间市场应付交易费用 30,622.82 29,448.68
合计 13,640.39 13,305.25
7.4.7.8 其他负债
单位 ：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 - -
预提费用 182,000.00 290,945.59
合计 182,000.00 290,945.59
7.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
南方金利定期开放债券 A 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 31 页 共 54 页
项目
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年 12 月 31 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 1,004,885,626.75 1,004,885,626.75
本期申购 28,063,797.56 28,063,797.56
本期赎回 （以“- ”号填 列） -800,522,183.29 -800,522,183.29
- 基金拆分/ 份额折算前 - -
基金拆分/ 份 额折算变动份额 - -
本期申购 - -
本期赎回（以“- ”号填 列） - -
本期末 232,427,241.02 232,427,241.02
金额单位：人民币元
南方金利定期开放债券 C
项目
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年 12 月 31 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 687,239,562.65 687,239,562.65
本期申购 15,042,293.07 15,042,293.07
本期赎回 （以“- ”号填 列） -591,104,361.05 -591,104,361.05
- 基金拆分/ 份额折算前 - -
基金拆分/ 份 额折算变动份额 - -
本期申购 - -
本期赎回（以“- ”号填 列） - -
本期末 111,177,494.67 111,177,494.67
注：申购含红利再投、转换入份额；赎回含转换出份额。
7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
南方金利定期开放债券 A
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 37,082,761.15 11,815,048.92 48,897,810.07
本期利润 65,756,155.36 -6,102,112.86 59,654,042.50
本期基金份额交易产生的变动数 -31,931,950.50 -3,460,377.79 -35,392,328.29
其中：基金申购款 926,591.82 255,289.64 1,181,881.46
基金赎回款 -32,858,542.32 -3,715,667.43 -36,574,209.75
本期已分配利润 -51,650,449.28 - -51,650,449.28
本期末 19,256,516.73 2,252,558.27 21,509,075.00
单位：人民币元
南方金利定期开放债券 C
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 22,250,813.55 8,020,307.81 30,271,121.36 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 32 页 共 54 页
本期利润 39,345,257.39 -4,394,827.18 34,950,430.21
本期基金份额交易产生的变动数 -22,751,950.15 -2,556,575.94 -25,308,526.09
其中：基金申购款 422,394.81 161,408.48 583,803.29
基金赎回款 -23,174,344.96 -2,717,984.42 -25,892,329.38
本期已分配利润 -29,875,868.45 - -29,875,868.45
本期末 8,968,252.34 1,068,904.69 10,037,157.03
7.4.7.11 存 款 利 息 收入
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31
日
活期存款利息收入 73,465.86 80,111.05
定期存款利息收入 5,388,873.50 -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 306,302.14 1,498,904.20
其他 761.04 1,931.10
合计 5,769,402.54 1,580,946.35
7.4.7.12 股 票 投 资 收益
注：本基金本报告期内及上年度可比期间无股票投资收益。
7.4.7.13 债 券 投 资 收益
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015
年12月31日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年
12 月31 日
卖出债券（ 、 债 转 股 及 债 券 到 期 兑
付）成交总额
5,960,705,334.23 4,979,529,851.08
减：卖出债券（ 、债转股及债券到
期兑付）成本总额
5,794,371,523.95 4,856,708,996.58
减：应收利息总额 102,307,290.65 111,249,654.14
买卖债券差价收入 64,026,519.63 11,571,200.36
7.4.7.14 衍 生 工 具 收益
注：本基金本报告期内及上年度可比期间无衍生工具收益。
7.4.7.15 股利收益
注：本基金本报告期内及上年度可比期间无股利收益。 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 33 页 共 54 页
7.4.7.16 公 允 价 值 变动 收 益
单位：人民币元
项目名称
本期
2015 年 1 月1 日至2015
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2014 年 1 月1 日至2014 年
12 月 31 日
1. 交易性金 融资产 -10,496,940.04 109,788,143.55
—— 股票投资 - -
—— 债券投资 -10,496,940.04 109,788,143.55
—— 资产支持证券投资 - -
—— 贵金属投资 - -
—— 其他 - -
2. 衍生工具 - -
—— 权证投资 - -
3. 其他 - -
合计 -10,496,940.04 109,788,143.55
7.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2014 年 1 月1 日至2014 年12
月 31 日
基金赎回费收入 - -
其他 - -
债券认购手续费返还 10,000.00 154,500.00
合计 10,000.00 154,500.00
7.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2014 年 1 月1 日至2014 年12
月 31 日
交易所市场交易费用
1,601.63 1,605.36
银行间市场交易费用
59,775.00 56,535.00
合计
61,376.63 58,140.36
7.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月1 日至2015
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2014 年 1 月1 日至2014 年
12 月 31 日
审计费用 82,000.00 82,000.00
信息披露费 300,054.41 284,945.59
其他 200.00 600.00
上市费 60,000.00 60,000.00 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 34 页 共 54 页
银行费用 36,088.87 46,262.21
账户维护费 27,450.00 45,000.00
合计 505,793.28 518,807.80
7.4.8 或 有 事 项 、资 产 负 债 表日 后 事 项 的说 明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金并无 须作披露的或有事项。
7.4.8.2 资 产 负 债 表日 后 事 项
本基金的基金管理人于 2016 年1 月15 日宣告2015 年度第4 次 分红， 向截至 2016 年1 月20
日止在 本基 金注册 登记 人中国 证券 登记结 算有 限责任 公司 登记在 册的 全体持 有人 派发红 利 ，A 类
基金份额按每10 份基金份额派发红利0.4200 元， C 类基金份额按每10 份基金份额派发红利0.4100
元。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
南方基金管理有限公司(“ 南方基金 ”) 基金管理人、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司(“ 中国 工商银行 ”) 基金托管人、基金销售机构
华泰证券股份有限公司(“ 华泰证券 ”) 基金管理人的股东、基金销售机构
兴业证券股份有限公司(“ 兴业证券 ”) 基金管理人的股东、基金销售机构
厦门国际信托有限公司 基金管理人的股东
深圳市投资控股有限公司 基金管理人的股东
南方资本管理有限公司 基金管理人的子公司
南方东英资产管理有限公司 基金管理人的子公司
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10 本 报 告 期 及上 年 度 可 比期 间 的 关 联方 交 易
7.4.10.1 通 过 关 联 方交 易 单 元 进行 的 交 易
7.4.10.1.1 股票交易
注：本基金本报告期内及上年度可比期间未有通过关联方交易单元进行 的 股票交易。
7.4.10.1.2 权证交易
注：本基金本报告期内及上年度可比期间未有通过关联方交易单元进行的权证交易。
7.4.10.1.3 应 支 付 关 联方 的 佣 金
金额单位：人民币元 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 35 页 共 54 页
关联方名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付
佣金总额的
比例
华泰证券 -838.80
100.00% -13,528.38 79.66%
关联方名称
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付
佣金总额的
比例
华泰证券 -2,985.61 69.79% -12,689.58 78.61%
注：1. 上述 佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定， 以扣除由中国证券登记结
算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。
2. 该 类 佣 金 协 议 的 服 务 范 围 还 包 括 佣 金 收 取 方 为 本 基 金 提 供 的 证 券 投 资 研 究 成 果 和 市 场 信 息 服
务等。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年
12 月 31 日
当期发生的基金应支付的管理费 5,438,845.55 10,323,835.09
其中：支付销售机构的客户维护费 2,011,670.75 3,214,973.49
注 ： 支付 基金 管 理人 南方 基 金的 管理 人 报酬 按前 一 日基 金资 产 净 值 0.60% 的年 费率计 提，逐日累
计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 0.60% / 当年天数 。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014 年
12 月 31 日
当期发生的基金应支付的托管费 1,631,653.73 3,097,150.57
注 ： 支付 基金 托 管人 中国 工 商银 行的 托 管费 按前 一 日基 金资 产 净 值 0.18% 的年 费率计 提，逐日累
计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值 X 0.18% / 当 年天数。 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 36 页 共 54 页
7.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的
各关联方名称
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年 12 月 31 日
当期发生的基金应支付的销售 服务费
南方金利定期开放
债券 A
南方金利定期开放
债券 C
合计
中国工商银行 - 1,044,186.27 1,044,186.27
南方基金 - 5,023.35 5,023.35
合计 - 1,049,209.62 1,049,209.62
获得销售服务费的
各关联方名称
上年度可比期间
2014 年 1 月1 日至2014 年 12 月 31 日
当期发生的基金应支付的销售服务费
南方金利定期开放
债券 A
南方金利定期开放
债券 C
合计
中国工商银行 - 2,080,520.05 2,080,520.05
南方基金 - 9,124.94 9,124.94
合计 - 2,089,644.99 2,089,644.99
注：支付销售机构的 C 类基金份额销售服务费按前一日 C 类基金份额的基金资产净值 0.30%的年
费率计 提， 逐日累 计至 每月月 底， 按月支 付给 南方基 金， 再由南 方基 金计算 并支 付给各 基 金 销 售
机构。A 类基 金份额不收取销售服务费。其计算公式为：
日销售服务费＝前一日 C 类基金份额 基金资产净值 X 0.30% / 当年天数 。
7.4.10.3 与 关 联 方 进行 银 行 间 同业 市 场 的 债券(含回购) 交易
单位：人民 币元
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年 12 月 31 日
银行间市场交
易的
各关联方名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出
交易金
额
利息收
入
交易金额 利息支出
中国工商银行 - - - - 94,000,000.00 70,310.32
上年度可比期间
2014 年 1 月1 日至2014 年 12 月 31 日
银行间市场交
易的
各关联方名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买入 基金卖出
交易金
额
利息收
入
交易金额 利息支出
中国工商银行 - 89,060,860.46 - - 323,497,000.00 144,800.36
南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 37 页 共 54 页
7.4.10.4 各 关 联 方 投资 本 基 金 的情 况
7.4.10.4.1 报 告 期 内 基金 管 理 人 运用 固 有 资 金投 资 本 基 金的 情 况
注：本基金的基金管理人于本报告期内及上年度可比期间未运用固有资金投资本基金。
7.4.10.4.2 报 告 期 末 除基 金 管 理 人之 外 的 其 他关 联 方 投 资本 基 金 的 情况
注：于本报告期内及上年度可比期间无其他关联方投资本基金的情况。
7.4.10.5 由 关 联 方 保管 的 银 行 存款 余 额 及 当期 产 生 的 利息 收 入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年 12 月 31 日
上年度可比期间
2014 年 1 月1 日至2014 年 12 月 31 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行 863,160.94 73,465.86 1,196,486.99 80,111.05
注：本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行保管，按银行同业利率计息。
7.4.10.6 本 基 金 在 承销 期 内 参 与关 联 方 承 销证 券 的 情 况
金额单位：人民币元
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年 12 月 31 日
关联方名称 证券代码 证券名称 发行方式
基金在承销期内买入
数量（单位：份） 总金额
- - - - - -
上年度可比期间
2014 年 1 月1 日至2014 年 12 月 31 日
关联方名称 证券代码 证券名称 发行方式
基金在承销期内买入
数量（单位：份） 总金额
兴业证券 1480053 14 莆田城投 债 新债分销 300,000 30,000,000.00
7.4.10.7 其 他 关 联 交易 事 项 的 说明
本基金本报告期内及上年度可比期间无其他关联交易事项。
7.4.11 利 润 分 配 情况
7.4.11.1 利 润 分 配 情况 ——非 货币 市 场 基 金
南方金利定期开放债券A
金额单位：人民币元
序
号
权益
登记日
除息日 每 10 份
基金份额分红
数
现金形式
发放总额
再投资形式
发放总额
本期利润分配
合计
备注
场内 场外
1 2015 年1
月20 日
2015 年1
月21 日
2015 年1
月20 日
0.1900 12,848,167.34 6,244,659.97 19,092,827.31
南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 38 页 共 54 页
2 2015 年4
月17 日
2015 年4
月20 日
2015 年4
月17 日
0.2000 13,514,372.53 6,703,314.40 20,217,686.93
3 2015 年7
月16 日
2015 年7
月17 日
2015 年7
月16 日
0.2600 4,040,094.25 1,846,625.56 5,886,719.81
4 2015 年10
月22 日
2015 年10
月23 日
2015 年10
月22 日
0.2800 4,395,089.13 2,058,126.10 6,453,215.23
合
计
- - 0.9300 34,797,723.25 16,852,726.03 51,650,449.28
南方金利定期开放债券 C
金额单位：人民币元
序
号
权益
登记日
除息日 每 10 份
基金份额分红
数
现金形式
发放总额
再投资形式
发放总额
本期利润分配
合计
备注
场内 场外
1 2015 年1
月20 日
2015 年1
月21 日
2015 年1
月20 日
0.1700 6,891,569.82 4,791,503.70 11,683,073.52
2 2015 年4
月17 日
2015 年4
月20 日
2015 年4
月17 日
0.1800 7,278,101.22 5,175,220.32 12,453,321.54
3 2015 年7
月16 日
2015 年7
月17 日
2015 年7
月16 日
0.2400 1,467,149.62 1,196,214.75 2,663,364.37
4 2015 年10
月22 日
2015 年10
月23 日
2015 年10
月22 日
0.2800 1,675,359.51 1,400,749.51 3,076,109.02
合
计
- - 0.8700 17,312,180.17 12,563,688.28 29,875,868.45
7.4.12 期末（2015 年 12 月 31 日 ） 本 基金 持 有 的 流通 受 限 证 券
7.4.12.1 因认购新发/ 增 发 证 券而 于 期 末 持有 的 流 通 受限 证 券
金额单位：人民币元
7.4.12.1.2 受 限证券类别：债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位：张）
期末
成本总额
期末估值总
额
备注
136123
15 中
合01
2015 年12
月25 日
2016 年1
月20 日
新债申
购
100.00 100.00 100,000 10,000,000.00 10,000,000.00 -
7.4.12.2 期 末 持 有 的暂 时 停 牌 等流 通 受 限 股票
注：本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
7.4.12.3 期 末 债 券 正回 购 交 易 中作 为 抵 押 的债 券
注： 本基金本报告期末无从事债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 39 页 共 54 页
7.4.13 金 融 工 具 风险 及 管 理
7.4.13.1 风 险 管 理 政策 和 组 织 架构
本 基 金为 债券 型 基金 ，其 长 期平 均风 险 和预 期收 益 率低 于股 票 型基 金、 混 合型 基金 ，高于货
币市场 基金 。本基 金投 资的金 融工 具主要 包括 债券投 资等 。本基 金在 日常投 资管 理中面 临 的 与 这
些金融 工具 相关的 风险 主要包 括信 用风险 、流 动性风 险及 市场风 险。 本基金 在严 格控制 风 险 和 追
求基金 资产 长期稳 定的 基础上 ，根 据对宏 观经 济及政 策、 利率周 期的 变动趋 势研 究、债 券 市 场 的
供需分 析、 企业(公司) 债券的 信用 评估， 进行 债券投 资时 机的选 择和 久期、 类属 配置， 追求 基 金
资产的长期稳定增值，力求获得高于业绩比较基准的投资收益。
本 基 金的 基金 管 理人 奉行 全 面风 险管 理 体系 的建 设 ，建 立了 以 风险 控制 委 员会 为核 心的、由
督察长 、风 险控制 委员 会、监 察稽 核部、 风险 管理部 和相 关业务 部门 构成的 四级 风险管 理 架 构 体
系。本 基金 的基金 管理 人在董 事会 下设立 风险 管理委 员会 ，负责 制定 风险管 理的 宏观政 策 ， 审 议
通过风 险控 制的总 体措 施等； 在管 理层层 面设 立风险 控制 委员会 ，讨 论和制 定公 司日常 经 营 过 程
中风险 防范 和控制 措施 ；在业 务操 作层面 风险 管理职 责主 要由监 察稽 核部和 风险 管理部 负 责 ， 协
调并与 各部 门合作 完成 运作风 险管 理以及 进行 投资风 险分 析与绩 效评 估，督 察长 负责组 织 指 导 监
察稽核工作。
本 基 金的 基金 管 理人 对于 金 融工 具的 风 险 管 理方 法 主要 是通 过 定性 分析 和 定量 分析 的方法去
估测各 种风 险产生 的可 能损失 。从 定性分 析的 角度出 发， 判断风 险损 失的严 重程 度和出 现 同 类 风
险损失 的频 度。而 从定 量分析 的角 度出发 ，根 据本基 金的 投资目 标， 结合基 金资 产所运 用 金 融 工
具特征通过特定的风险量化指标、 模型， 日常的量化报告， 确定风险 损失的限度和相应置信程度 ，
及时可靠地对各种风险进行监督、 检查和评估， 并通过相应决策， 将 风险控制在可承受的范围内 。
7.4.13.2 信用风险
信 用 风险 是指 基 金在 交易 过 程中 因交 易 对手 未履 行 合约 责任 ， 或者 基金 所 投资 证券 之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导 致基金资产损失和收益变化的风险。
本 基 金的 基金 管 理人 在交 易 前对 交易 对 手的 资信 状 况进 行了 充 分的 评估 。 本基 金的 活期银行
存款存 放在 本基金 的托 管行中 国工 商银行 ，定 期存款 存放 在具有 基金 托管资 格的 中国民 生 银 行 股
份有限 公司 以及广 东发 展银行 股份 有限公 司， 因而与 银行 存款相 关的 信用风 险不 重大。 本 基 金 在
交易所 进行 的交易 均以 中国证 券登 记结算 有限 责任公 司为 交易对 手完 成证券 交收 和款项 清 算 ， 违
约风险 可能 性很小 ；在 银行间 同业 市场进 行交 易前均 对交 易对手 进行 信用评 估并 对证券 交 割 方 式
进行限制以控制相应的信用风险。
本 基 金的 基金 管 理人 建立 了 信用 风险 管 理流 程， 通 过对 投资 品 种信 用等 级 评估 来控 制证券发南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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行人的 信用 风险。 信用 等级评 估以 内部信 用评 级为主 ，外 部信用 评级 为辅。 内部 债券信 用 评 级 主
要考察 发行 人的经 营风 险、财 务风 险和流 动性 风险， 以及 信用产 品的 条款和 担保 人的情 况 等 。 此
外，本 基金 的基金 管理 人根据 信用 产品的 内部 评级， 通过 单只信 用产 品投资 占基 金资产 净 值 的 比
例及占发行量的比例进行控制， 通过分散化投资以分散信用风险。 于 2015 年12 月31 日 ， 本基 金
持 有的除国债、 央行票据和政策性金融债以外的债券占基金资产净值的比例为 82.80%(2014 年12
月 31 日：123.17%)。
7.4.13.3 流动性风险
流 动 性风 险是 指 基金 在履 行 与金 融负 债 有关 的义 务 时遇 到资 金 短缺 的风 险 。本 基金 的流动性
风险一 方面 来自于 基金 份额持 有人 可定期 要求 赎回其 持有 的基金 份额 ，另一 方面 来自于 投 资 品 种
所处的 交易 市场不 活跃 而带来 的变 现困难 或因 投资集 中而 无法在 市场 出现剧 烈波 动的情 况 下 以 合
理的价格变现。
针 对 兑付 赎回 资 金的 流动 性 风险 ，本 基 金的 基金 管 理人 于开 放 申赎 期间 每 日对 本基 金的申购
赎回情况进行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。
针 对 投资 品种 变 现的 流动 性 风险 ，本 基 金的 基金 管 理人 通过 独 立的 风险 管 理部 门设 定流动性
比例要 求， 对流动 性指 标进行 持续 的监测 和分 析，包 括组 合持仓 集中 度指标 、组 合在短 时 间 内 变
现能力 的综 合指标 、组 合中变 现能 力较差 的投 资品种 比例 以及流 通受 限制的 投资 品种比 例 等 。 本
基 金持 有一家 上市 公司的 证券 ，其市 值不 超过基 金资 产净值 的 10% ，本 基金 与由本 基金的 基 金 管
理 人管 理的其 他基 金共同 持有 一家公 司发 行的证 券不 得超过 该证 券 的 10% 。 本基 金所持部 分 证 券
在证券交易所上市， 其余亦可在银行间同业市场交易， 因此除附注 7.4.12 中列示的部分基金资产
流通暂 时受 限制不 能自 由转让 的情 况外， 其余 均能根 据本 基金的 基金 管理人 的投 资意图 ， 以 合 理
的价格 适时 变现。 此外 ，本基 金可 通过卖 出回 购金融 资产 方式借 入短 期 资金 应对 流动性 需 求 ， 其
上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。
于 2015 年 12 月31 日 ， 本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不
计息， 可赎 回基金 份额 净值( 所 有者 权益) 无 固定 到期日 且不 计息， 因此 账面余 额即 为未折 现 的 合
约到期现金流量。
7.4.13.4 市场风险
市 场 风险 是指 基 金所 持金 融 工具 的公 允 价值 或未 来 现金 流量 因 所处 市场 各 类价 格因 素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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7.4.13.4.1 利率风险
利 率 风险 是指 金 融 工 具的 公 允价 值或 现 金流 量受 市 场利 率变 动 而发 生波 动 的风 险。 利率敏感
性金融 工具 均面临 由于 市场利 率上 升而导 致公 允价值 下降 的风险 ，其 中浮动 利率 类金融 工 具 还 面
临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本 基 金的 基金 管 理人 定期 对 本基 金面 临 的利 率敏 感 性缺 口进 行 监控 ，并 通 过调 整投 资组合的
久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金主要投资于交易所及银行间市场交易的固定收益品种，因此存在相应的利率风险。
7.4.13.4.1.1 利 率 风 险 敞口
单位：人民币元
本期末
2015 年 12 月 31 日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 863,160.94 - - - 863,160.94
结算备付金 10,276,725.87 - - - 10,276,725.87
存出保证金 74,541.47 - - - 74,541.47
交易性金融资产
34,171,000.00 228,088,325.20 48,365,125.00
- 310,624,450.20
买入返售金融资产
42,300,383.45 - - - 42,300,383.45
应收证券清算款
- - - 5,669,235.43 5,669,235.43
应收利息
- - - 5,799,635.39 5,799,635.39
其他资产
- - - 15,000.00 15,000.00
资产总计 87,685,811.73 228,088,325.20 48,365,125.00 11,483,870.82 375,623,132.75
负债
应付管理人报酬 - - - 189,196.48 189,196.48
应付托管费 - - - 56,758.95 56,758.95
应付销售服务费 - - - 30,569.21 30,569.21
应付交易费用 - - - 13,640.39 13,640.39
其他负债 - - - 182,000.00 182,000.00
负债总计 - - - 472,165.03 472,165.03
利率敏感度缺口 87,685,811.73 228,088,325.20 48,365,125.00 11,011,705.79 375,150,967.72
上年度末
2014 年 12 月 31 日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 1,196,486.99 - - - 1,196,486.99
结算备付金 6,618,053.94 - - - 6,618,053.94
存出保证金 71,271.69 - - - 71,271.69
交易性金融资产 890,299,154.60 1,259,710,353.10 258,571,000.00 - 2,408,580,507.70
应收利息 - - - 37,831,113.42 37,831,113.42
其他资产 - - - 102,000.00 102,000.00 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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资产总计 898,184,967.22 1,259,710,353.10 258,571,000.00 37,933,113.42 2,454,399,433.74
负债
卖出回购金融资产款 681,035,912.44 - - - 681,035,912.44
应付证券清算款 - - - 174,742.66 174,742.66
应付管理人报酬 - - - 900,927.25 900,927.25
应付托管费 - - - 270,278.19 270,278.19
应付销售服务费 - - - 182,486.80 182,486.80
应付交易费用 - - - 13,305.25 13,305.25
应付利息 - - - 236,714.73 236,714.73
其他负债 - - - 290,945.59 290,945.59
负债总计 681,035,912.44 - - 2,069,400.47 683,105,312.91
利率敏感度缺口 217,149,054.78 1,259,710,353.10 258,571,000.00 35,863,712.95 1,771,294,120.83
注：表 中所 示为本 基金 资产及 负债 的账面 价值 ，并按 照合 约规定 的利 率重新 定价 日或到 期 日 孰 早
者予以分类。
7.4.13.4.1.2 利 率 风 险 的敏 感 性 分 析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币 万元）
本期末 （ 2015 年12 月31 日 ） 上年度末 （ 2014 年12 月31 日 ）
市场利率下降 25 个基点 增加约 209 增加约 1,314
市场利率上升 25 个基点 减少约 206 减少约 1,299
7.4.13.4.2 外汇风险
外 汇 风险 是指 金 融工 具的 公 允价 值或 未 来现 金流 量 因外 汇汇 率 变动 而发 生 波动 的风 险。本基
金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其 他 价 格 风险
其 他 价格 风险 是 指基 金所 持 金融 工具 的 公允 价值 或 未来 现金 流 量因 除市 场 利率 和外 汇汇率以
外的市 场价 格因素 变动 而发生 波动 的风险 。本 基金主 要投 资于证 券交 易所上 市或 银行间 同 业 市 场
交易的债券，因此无重大其他价格风险。
7.4.14 有 助 于 理 解和 分 析 会 计报 表 需 要 说明 的 其 他 事项
(1) 公允价值
(a) 金融工具 公允价值计量的方法
公 允 价值 计量 结 果所 属的 层 次， 由对 公 允价 值计 量 整体 而言 具 有重 要意 义 的输 入值 所属的最
低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的以 公允价值计量的金融工具
(i) 各层次金 融工具公允价值
于 2015 年 12 月31 日， 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中，
属于第二层次的余额为 310,624,450.20 元，无属 于第一层次和第三层次的余额(2014 年 12 月 31
日：属于第一层次的余额为 753,756,507.70 元， 第二层次余额为 1,654,824,000.00 元 ，无属于
第三层次的余额) 。
(ii) 公允价 值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券， 若出现重大事项停牌、 交易不活跃( 包 括涨跌停时的交易
不活跃) 、 或属于非公开发行等情况， 本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、 交易不活 跃期
间及限 售期 间将相 关股 票和债 券的 公允价 值列 入第一 层次 ；并根 据估 值调整 中采 用的不 可 观 察 输
入值对 于公 允价值 的影 响程度 ，确 定相关 股票 和债券 公允 价值应 属第 二层次 还是 第三层 次 。 对 于
在证券 交易 所上市 或挂 牌转让 的固 定收益 品种( 可转换 债 券 、资产 支持 证券和 私募 债券除 外) ，本
基金于 2015 年 3 月 16 日 起改为采用中证指数有限公司根据《中国证券投资基金业协会估值核算
工作小组关于 2015 年1 季度固定收益品种的估值处理标准》 所独立提供的估值结果确定公允价值
（附注 7.4.5.2 ） ，并将相 关债券的公允价值从第一层次调整至第二层次。
(iii) 第三层 次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续的 以公允价值计量的金融工具
于 2015 年 12 月 31 日， 本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2014 年 12 月 31
日：同) 。
(d) 不以公允 价值计量的金融 工具
不 以 公允 价值 计 量的 金融 资 产和 负债 主 要包 括应 收 款项 和其 他 金融 负债 ， 其账 面价 值与公允
价值相差很小。
(2) 除公允价 值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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§8 投 资 组 合 报 告
8.1 期 末 基 金 资产 组 合 情 况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（% ）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 固定收益投资 310,624,450.20 82.70
其中：债券 310,624,450.20 82.70
资产 支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 42,300,383.45 11.26
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 11,139,886.81 2.97
7 其他各项资产 11,558,412.29 3.08
8 合计 375,623,132.75 100.00
8.2 期 末 按 行 业分 类 的 股 票投 资 组 合
8.2.1 报 告 期 末 按行 业 分 类 的境 内 股 票 投资 组 合
注：本基金报告期末未持有股票组合。
8.3 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 所 有 股 票投 资 明 细
注：本基金报告期末未持有股票 组合。
8.4 报 告 期 内 股票 投 资 组 合的 重 大 变 动
8.4.1
累 计 买 入金 额 超 出 期初 基 金 资 产净 值 2%或前 20 名 的股 票 明 细
注：本基金报告期末未持有股票组合。
8.4.2
累 计 卖 出金 额 超 出 期初 基 金 资 产净 值 2%或前 20 名 的股 票 明 细
注：本基金报告期末未持有股票组合。
8.4.3
买 入 股 票的 成 本 总 额及 卖 出 股 票的 收 入 总 额
注：本基金报告期末未持有股票组合。
8.5 期 末 按 债 券品 种 分 类 的债 券 投 资 组合
金额单位：人民币元 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（％）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 186,538,450.20 49.72
5 企业短期融资券 40,104,000.00 10.69
6 中期票据 83,982,000.00 22.39
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 310,624,450.20 82.80
8.6 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 五 名 债券 投 资 明 细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 124138 12 长城投 400,000 33,840,000.00 9.02
2 071508004 15 东方证券
CP004
300,000 30,039,000.00 8.01
3 124083 12 黄城投 200,000 16,924,000.00 4.51
4 122557 12 株高科 200,000 16,842,000.00 4.49
5 122905 10 南昌债 143,930 14,808,957.70 3.95
8.7 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 所 有 资 产支 持 证 券 投资 明 细
注：本基金报告期末未持有资产 支持证券投资。
8.8 报告期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小排 序 的 前 五名 贵 金 属 投资 明 细
注：本基金本报告期末未持有贵金属投资。
8.9 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 五 名 权证 投 资 明 细
注：本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报 告 期 末 本基 金 投 资 的国 债 期 货 交易 情 况 说 明
注：本基金本报告期内未投资国债期货。
8.11 投 资 组 合 报告 附 注
8.11.1
本 基 金投 资的 前 十名 证券 的 发行 主体 本 期没 有出 现 被监 管部 门 立案 调查 ， 或在 报告 编制日前
一年内受到公开谴责、处罚的情形。 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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8.11.2
本基金本报告期末未持有股票。
8.11.3 期 末 其 他 各项 资 产 构 成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 74,541.47
2 应收证券清算款 5,669,235.43
3 应收股利 -
4 应收利息 5,799,635.39
5 应收申购款 -
6 其他应收款 15,000.00
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 11,558,412.29
8.11.4 期 末 持 有 的处 于 转 股 期的 可 转 换 债券 明 细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.11.5 期 末 前 十 名股 票 中 存 在流 通 受 限 情况 的 说 明
注：本基金本报告期期末未持有股票。
§9 基 金 份 额 持 有 人 信 息
9.1 期 末 基 金 份额 持 有 人 户数 及 持 有 人结 构
份额单位：份
份额级别
持有人
户数
( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额比
例
持有份额
占总份
额比例
南方金利
定期开放
债券 A
3,189 72,884.05 50,646,436.16 21.79% 181,780,804.86 78.21%
南方金利
定期开放
债券 C
1,407 79,017.41 500,607.50 0.45% 110,676,887.17 99.55%
合计 4,596 74,761.69 51,147,043.66 14.89% 292,457,692.03 85.11%
注： 分级基金机构/ 个人 投资者持有份额占总份额比例的计算中， 对下属分级基金， 比例的分 母 采
用各自 级别 的份额 ，对 合计数 ，比 例的分 母采 用下属 分级 基金份 额的 合计数 （即 期末基 金 份 额 总南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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额） 。户均持 有的基金份额的合计数= 期末基金份额总额/ 期末 持有人户数合计。
9.2 期 末 上 市 基金 前 十 名 持有 人
南方金利定期开放债券 A
序号 持有人名称 持有份额（份） 占上市总份额
比例
1 中 国 农 业 银 行 离 退 休 人 员 福
利负债－农行
9,971,500.00 4.29%
2 广发证券－ 广 发 － 广 发 金 管
家多添利集合资产管理计划
8,326,674.00 3.58%
3 中 欧 盛 世 资 产 － 兴 业 银 行 －
盈科值得 5 号特定多客户资
产管理计
2,643,143.00 1.14%
4 中 国 太 平 洋 人 寿 保 险 股 份 有
限 公 司 － 传 统 － 普 通 保 险 产
品
1,534,527.00 0.66%
5 平 安 大 华 基 金 － 平 安 银 行 －
平 安 大 华 固 定 收 益 增 强 七 号
特定客户资
792,600.00 0.34%
6 宜 昌 兴 发 集 团 有 限 责 任 公 司
企 业 年 金 计 划 － 中 国 工 商 银
行
711,207.00 0.31%
7 全国社保基金二零五组合 605,800.00 0.26%
8 郑力菁 500,000.00 0.22%
9 杨伟斌 421,000.00 0.18%
10 杨小平 400,044.00 0.17%
9.3 期 末 基 金 管理 人 的 从 业人 员 持 有 本基 金 的 情 况
项目 份额级别 持有份额总数（份）
占基金总份额
比例
基金管理人 所有从业人员
持有本基金
南方金利定期开放
债券 A
100,034.42 0.0430%
南方金利定期开放
债券 C
0.00 0.0000%
合计
100,034.42 0.0291%
注：分 级基 金管理 人的 从业人 员持 有基金 占基 金总 份 额比 例的计 算中 ，对下 属分 级基金 ， 比 例 的
分母采 用各 自级别 的份 额，对 合计 数，比 例的 分母采 用下 属分级 基金 份额的 合计 数（即 期 末 基 金
份额总额） 。 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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9.4 期 末 基 金 管理 人 的 从 业人 员 持 有 本开 放 式 基 金份 额 总 量 区间 的 情 况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份 ）
本公司高级管理人员、 基金
投资和研究部门负责人 持
有本开放式基金
南方金利定期开放债券 A 0
南方金利定期开放债券 C 0
合计 0
本基金基金经理 持有本开
放式基金
南方金利定期开放债券 A 0~10
南方金利定期开放债券 C 0
合计 0~10
§10 开 放 式 基 金 份 额 变 动
单位：份
项目
南方金利定期开
放债券 A
南方金利定期开
放债券 C
基金合同生效日 （2012 年 5 月17 日 ） 基金份
额总额
953,646,123.12 668,207,602.66
本报告期期初基金份额总额 1,004,885,626.75 687,239,562.65
本报告期基金总申购份额 28,063,797.56 15,042,293.07
减: 本报告期基金总赎回份额 800,522,183.29 591,104,361.05
本 报 告 期 基 金 拆 分 变 动 份 额 （ 份 额 减 少 以"-"
填列）
- -
本报告期期末基金份额总额 232,427,241.02 111,177,494.67
§11 重 大 事 件 揭 示
11.1 基 金 份 额 持有 人 大 会 决议
本报告期内无基金份额持有人大会决议。
11.2 基 金 管 理 人、 基 金 托 管人 的 专 门 基金 托 管 部 门的 重 大 人 事变 动
根 据 南 方 基 金 管 理 有 限 公 司 第 六 届 董 事 会 第 十 四 次 会 议 审 议 通 过 ， 并 向 中 国 基 金 业 协 会 报
备，基金管理人于 2015 年 5 月29 日 发布公告，聘任常克川、李海鹏为公司副总经理。
本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门没有发生重大人事变动。
南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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11.3 涉 及 基 金 管理 人 、 基 金财 产 、 基 金托 管 业 务 的诉 讼
本报告期内，无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
11.4 基 金 投 资 策略 的 改 变
本报告期内本基金投资策略未改变。
11.5 为 基 金 进 行审 计 的 会 计师 事 务 所 情况
本 报 告 期 内 本 基 金 未 更 换 会 计 师 事 务 所 ， 本 年 度 支 付 给 普 华 永 道 中 天 会 计 师 事 务 所( 特殊普
通合伙) 审计 费用 82,000.00 元，该审 计机构已提供审计服务的连续年限为 4 年。
11.6 管 理 人 、 托管 人 及 其 高级 管 理 人 员受 稽 查 或 处罚 等 情 况
本报告期内，基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
11.7 基 金 租 用 证券 公 司 交 易单 元 的 有 关情 况
11.7.1 基 金 租 用 证券 公 司 交 易单 元 进 行 股票 投 资 及 佣金 支 付 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
华泰证券 1 - - -838.80 100.00% -
银河证券 1 - - - - -
注：交易单元的选择标准和程序
根 据 中 国 证 监 会 《 关 于 完 善 证 券 投 资 基 金 交 易 席 位 制 度 有 关 问 题 的 通 知 》 （ 证 监 基 金 字[2007]48
号）的有关规定，我公司制定了租用证券公司交易单元的选择标准 和程序：
A ：选择标 准
1 、公司经 营行为规范，财务状况和经营状况良好；
2 、 公司具 有较强的研究能力, 能及 时、 全面地为基金提供高质量的宏观经济研究、 行业研究 及 市
场走向、个股分析报告和专门研究报告；
3 、公司内 部管理规范，能满足基金操作的保密要求；
4 、建立了 广泛的信息网络, 能及时 提供准确的信息资讯服务。
B ： 选择流程 公司研究部 门定期对券商服务质量从以下几方面进行量化评比， 并根据评比的结果
选择席位： 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 50 页 共 54 页
1 、服务的 主动性 。主 要针对 证券 公司承 接调 研课题 的态 度、协 助安 排上市 公司 调研、 以 及 就 有
关专题提供研 究报告和讲座；
2 、研究报 告的质量。主要是指证券公司所提供研究报告是否详实，投资建议是否准确；
3 、资讯提 供的及 时性 及便利 性。 主要是 指证 券公司 提供 资讯的 时效 性、及 时性 以及提 供 资 讯 的
渠道是否便利、提供的资讯是否充足全面。
11.7.2 基 金 租 用 证券 公 司 交 易单 元 进 行 其他 证 券 投 资的 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
华泰证券 50,891,825.39 3.13% 1,185,596,000.00 3.04% - -
银河证券 1,576,132,155.56 96.87% 37,803,200,000.00 96.96% - -
11.8 其 他 重 大 事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 南方金利定期开放债券型证
券投资基金分红公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 1 月15 日
2 南方基金关于旗下部分基金
增加中金公司为代销机构及
开通转换业务并参与其费率
优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 2 月11 日
3 南方基金关于旗下部分基金
增加海银基金为代销机构及
开通定投业务并参与其费率
优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 2 月12 日
4 南方基金管理有限公司关于
从业人员在子公司兼任职务
情况的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 2 月12 日
5 南方基金管理有限公司关于
调整旗下部分基金最低赎回
限额的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 2 月25 日
6 南方基金管理有限公司关于
旗下基金调整交易所固定收
益品种估值方法的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 3 月17 日
7 南方基金关于旗下部分基金
增加联泰资产为代销机构及
开通定投和转换业务并参与
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 3 月23 日 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
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其费率
8 南方基金关于旗下部分基金
增加增财基金为代销机构及
开通定投和转换业务并参与
其费率优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 3 月31 日
9 南方基金关于淘宝直营店销
售手续费费率优惠活动的公
告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 4 月10 日
10 南方金利定期开放债券型证
券投资基金分红公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 4 月14 日
11 关于电子直销业务增加苏宁
易付宝第三方支付业务的公
告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 4 月15 日
12 南方基金关于旗下部分基金
增加河北银行为代销机构及
开通定投和转换业务并参与
其费率优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 4 月17 日
13 南方基金管理有限公司关于
从业人员在子公司兼任职务
情况的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 4 月18 日
14 南方基金管理有限公司关于
公司高级管理人员在子公司
兼职情况变更的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 4 月23 日
15 南方基金管理有限公司深圳
分公司负责人等信息变更的
公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 4 月28 日
16 南方基金管理有限公司关于
旗下基金投资资产支持证券
的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 5 月7 日
17 南方基金关于旗下部分基金
增加创金启富为代销机构及
开通定投业务并参与其费率
优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 5 月11 日
18 南方金利定期开放债券型证
券投资基金开放申购、 赎回业
务的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 5 月11 日
19 关于南方金利定期开放债券
型基金参与部分代销机构日
常申购费率优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 5 月18 日
20 南方基金关于旗下部分基金
增加新兰德为代销机构并参
与其费率优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 5 月18 日
21 南方基金管理有限公司关于
副总经理变更的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 5 月29 日 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 52 页 共 54 页
22 南方基金关于旗下部分基金
增加宜信普泽为代销机构及
开通定投业务并参与其费率
优惠活动的公告
中国证券报、 上海 证
券报、证券时报
2015 年 6 月1 日
23 南方基金关于电子直销平台
开通货币基金快速转购业务
并实行 0 费 率优惠的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 6 月8 日
24 关于京东电子交易平台实施
费率优惠的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 7 月9 日
25 关于基金经理休假由他人代
为履行职责的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 7 月11 日
26 南方金利定期开放债券型证
券投资基金分红公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 7 月13 日
27 南方基金关于旗下部分基金
增加汇付金融为代销机构及
开通定投业务并参与其费率
优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 7 月20 日
28 南方基金关于旗下部分基金
增加江南农村商业银行、 第一
创业、 大连银行、 青岛银行和
包商银行为代销机构及开通
定投、 转换业务并参与其费率
优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 7 月30 日
29 南方基金关于旗下部分基金
增加天风证券为代销机构及
开通定投和转换业务公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 7 月31 日
30 南方基金关于旗下部分基金
增加中信建投期货为代销机
构及通定投和转换业务并参
与其费率优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 8 月3 日
31 关于注意防范冒用南方基金
名义进行的非法证券活动的
提示
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 8 月7 日
32 南方基金管理有限公司关于
公司旗下开放式基金变更代
销机构的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 9 月12 日
33 南方基金关于旗下部分基金
增加中信期货为代销机构及
开通定投和转换业务的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 9 月23 日
34 南方基金关于旗下部分基金
增加盈米财富为代销机构及
开通定投和转换业务并参与
其费率优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 10 月 16 日
35 南方金利定期开放债券型证 中国证券报、 上海证 2015 年 10 月 19 日 南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 53 页 共 54 页
券投资基金分红公告 券报、证券时报
36 南方基金关于旗下部分基金
增加泉州银行为代销机构及
开通定投和转换业务并参与
其费率优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 11 月 4 日
37 南方基金关于旗下部分基金
增加陆金所资管为代销机构
并参与其费率优惠活动的公
告
中国证券报、 上海 证
券报、证券时报
2015 年 11 月 9 日
38 南方基金管理有限公司关于
降低旗下部分开放式基金申
购最低金额限制的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 11 月 9 日
39 南方基金关于旗下部分基金
增加平安证券为代销机构并
开通定投和转换业务的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 11 月 10 日
40 关于电子直销业务调整通联
支付申购优惠费率的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 11 月 23 日
41 南方基金关于旗下部分基金
增加富济财富为代销机构及
开通定投和转换业务并参与
其费率优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 11 月 24 日
42 关于京东电子交易平台实施
费率优惠的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 12 月 4 日
43 南方基金关于旗下部分基金
增加凯石财富为代销机构及
开通定投和转换业务并参与
其费率优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 12 月 8 日
44 南方基金关于旗下部分基金
增加大泰金石为代销机构及
开通转换业务并参与其费率
优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 12 月 11 日
45 南方基金关于旗下部分基金
增加济安财富为代销机构及
开通定投和转换业务并参与
其费率
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 12 月 17 日
46 南方基金关于旗下部分基金
增加利得基金为代销机构及
开通定投业务并参与其费率
优惠活动的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 12 月 23 日
47 南方基金关于电子直销平台
相关业务调整费率优惠方案
的公告
中国证券报、 上海证
券报、证券时报
2015 年 12 月 29 日
南方金利定期开放债券 2015 年年度报告
第 54 页 共 54 页
§12 备 查 文 件 目 录
12.1 备 查 文 件 目录
1 、中国证监 会批准设立南方金利定期开放债券型证券投资基金的文件。
2 、南方金利 定期开放债券型证券投资基金基金合同。
3 、南方金利 定期开放债券型证券投资基金托管协议。
4 、中国证监 会批准设立南方基金管理有限公司的文件。
5 、报告期内 在选定报刊上披露的各项公告。
12.2 存放地点
深圳市福田中心区福华一路 6 号免 税商务大厦 31-33 楼
12.3 查阅方式
网站：http://www.nffund.com
