工 银 瑞 信 目标 收 益 一 年定 期 开 放 债券 型 证
券投资基金 2015 年年度 报 告
2015 年12 月31 日
基金管 理人： 工银瑞信基 金管理有限公司
基金托 管人： 上海浦东发 展银行股份有限公 司
送出日 期： 二〇一六年三 月二十八日
工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 上海 浦东 发展 银行股 份有 限公 司根 据本 基 金合 同规 定， 于 2016 年 3 月 18 日 复核
了本报告中的 财务指标 、 净值表现、利 润分配情 况 、财务会计报 告、投资 组 合报告等内 容，保证
复核内 容不 存在 虚假 记载 、误导 性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 期 自2015 年01 月01 日 起至 12 月31 日止 。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金净 值表现及利润分配情 况 ............................................................................... 6
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 7
3.3 其 他指 标 ...................................................................................................................................... 8
3.4 过 去三 年基 金的 利润 分配情 况 .................................................................................................. 8
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 9
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 ...................................................................................................... 9
4.2 管 理人 对报 告 期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 11
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 11
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 15
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 15
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ........................................................................ 16
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 17
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 17
4.9 报告 期内 管理 人对 本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 17
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 18
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 18
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 18
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 18
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 18
6.1 审 计报 告基 本信 息 .................................................................................................................... 18
6.2 审 计报 告的 基 本 内容 ................................................................................................................ 18
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 19
7.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 19
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 21
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 22
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 23
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 51
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 51
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 51
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 51
8.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 51
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 52
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 52 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 52
8.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 52
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 52
8.10 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 53
8.11 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 53
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 54
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 54
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 54
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 54
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 54
§ 11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 55
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 55
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 55
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 55
11.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 55
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 56
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理 人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 56
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 56
11.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 57
§ 12 影响投资 者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 61
§ 13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 62
13.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 62
13.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 62
13.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 62
工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 工银瑞 信目 标收 益一 年定 期开放 债券 型证 券投 资基 金
基金简 称 工银目 标收 益一 年定 开债 券
基金主 代码 000728
基金运 作方 式 契约型、定期开放式（ 本 基金自《基金合同》生 效 日
起每封 闭一 年集 中开 放申 购与赎 回一 次）
基金合 同生 效日 2014 年 8 月12 日
基金管 理人 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 上海浦 东发 展银 行股 份有 限公司
报告期 末基 金份 额总 额 658,185,575.89 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 在 控 制 风 险 并保 持 资 产流动 性 的 基 础 上， 力 争 实现超 越 业 绩 比较
基准的 投资 收益 。
投资策 略 本 基 金 综 合 运用 期 限 配置策 略 、 期 限 结构 策 略 、类属 配 置 策 略等
固 定 收 益 类 资产 投 资 策略， 并 灵 活 使 用证 券 选 择策略 、 短 期 和中
长 期 市 场 环 境下 的 投 资策略 以 及 资 产 支持 证 券 投资策 略 ， 实 现基
金资产 的稳 定增 值。
业绩比 较基 准 加权平 均后 的一 年期 银行 定期存 款税 后利 率（R）+1.0% 。
风险收 益特 征 本 基 金 为 债 券型 基 金 ，预期 收 益 和 风 险水 平 低 于混合 型 基 金 、股
票型基 金， 高于 货币 市场 基金。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司 上海浦 东发 展银 行股 份有 限公
司
信息披 露负 责
人
姓名 朱碧艳 廖原
联系电 话 400-811-9999 021-61618888
电子邮 箱 customerservice@icbccs.com.cn liaoy03@spdb.com.cn
客户服 务电 话
400-811-9999 95528
传真 010-66583158 021-63602540
注册地 址 北京市 西城 区金 融大 街 5 号、 甲5
号6 层甲 5 号 601、甲 5 号7 层甲
5 号 701、甲 5 号8 层甲5 号 801 、
甲5 号 9 层甲 5 号901
上海市 中山 东一 路 12 号
办公地 址 北京市 西城 区金 融大 街 5 号新盛
大厦A 座 6-9 层
上海市 中山 东一 路 12 号 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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邮政编 码 100033 200120
法定代 表人 郭特华 吉晓辉
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 、证 券时 报、 上海证 券报
登载基 金年 度报 告正 文的 管理人 互联 网网 址 www.icbccs.com.cn
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 和基 金托 管人 的办公 场所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所 安 永 华 明 会 计 师 事 务 所 （ 特 殊 普 通
合伙）
北京市 东城 区东 长安 街 1 号东方 广
场安永 大 楼16 层
注册登 记机 构 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司 北京市 西城 区金 融大 街 5 号新盛 大
厦A 座6-9 层
§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标
2015 年
2014 年8 月12 日(基 金合 同
生效日)-2014 年12 月31
日
本期已 实现 收益 54,812,524.35 22,513,482.63
本期利 润 66,268,825.10 19,373,940.63
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0890 0.0240
本期加 权平 均净 值利 润率 8.29% 2.37%
本期基 金份 额净 值增 长率 8.59% 2.40%
3.1.2 期末 数据 和指 标 2015 年末 2014 年末
期末可 供分 配利 润 66,421,524.08 19,373,940.63
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.1009 0.0240
期末基 金资 产净 值 731,803,419.61 826,830,277.64
期末基 金份 额净 值 1.112 1.024
3.1.3 累计 期末 指标 2015 年末
2014 年末
基金份 额累 计净 值增 长率 11.20% 2.40%
注：1 、 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收 益水 平要
低于所 列数 字；
2 、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益；
3 、本 基金 基金 合同 生效 日 为 2014 年8 月12 日。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 1.83% 0.08% 0.65% 0.01% 1.18% 0.07%
过去六 个月 3.15% 0.13% 1.38% 0.01% 1.77% 0.12%
过去一 年 8.59% 0.11% 3.12% 0.01% 5.47% 0.10%
自基金 合同
生效起 至今
11.20% 0.12% 4.65% 0.01% 6.55% 0.11%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注：1 、本 基金 基金 合同 于 2014 年8 月12 日 生效 。
工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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2 、 按基 金合 同规 定 ， 本 基 金建仓 期 为6 个 月 。 截 至 报告期 末 ， 本 基金 的各 项 投资比 例符 合基
金合同关于投 资范围及 投 资限制的规定 ：债券占 基 金资产的比例 不低于 80% ，因可转债转 股所形
成的股票、因 所持股票 所 派发的权证以 及因投资 可 分离交易可转 债而产生 的 权证等权益 类资产的
比例不超过基 金资产 的 20% ；但在每次开 放期开始 前 三个月、开放 期及开放 期 结束后三个月 的期
间内， 基金 投资 不受 上述 比例限 制； 开放 期内 每个 交易日 应当 保持 不低 于基 金资产 净 值 5% 的现 金
或到期 日在 一年 以内 的政 府债券 。
3.2.3 自 基金 合同生 效以 来基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比
较
注：1 、本 基金 基金 合同 于 2014 年8 月12 日 生效 ；
2 、合 同生 效当 年按 实际 存 续期计 算， 不按 整个 自然 年度进 行折 算。
3.3 其 他指 标
无。
3.4 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
本基金 自成 立以 来未 实施 利润分 配。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
本基金 管理 人为 工银 瑞信 基金管 理有 限公 司， 成立 于 2005 年 6 月 21 日 ，是 我国第 一家 由 银
行直接 发起 设立 并控 股 的 合资基 金管 理公 司， 注册 资本 为 2 亿 元人 民币 ，注 册地在 北京 。公 司 目
前拥有共同基 金募集和 管 理资格、境外 证券投资 管 理业务资格、 企业年金 基 金投资管理 人资格、
特定客 户资 产管 理业 务资 格、全 国社 保基 金境 内投 资管理 人资 格。
截至 2015 年 12 月 31 日， 公司旗 下管 理 74 只公 募基 金 —— 工银 瑞信 核心 价值 混合型 证券 投
资基金、工银 瑞信货币 市 场基金、工银 瑞信精选 平 衡混合型证券 投资基金 、 工银瑞信稳 健成长混
合型证 券投 资基 金、 工银 瑞信增 强收 益债 券型 证券 投资基 金、 工银 瑞信 红利 混合型 证券 投资 基金 、
工银瑞信中国 机会全球 配 置股票证券投 资基金、 工 银瑞 信信用添 利债券型 证 券投资基金 、工银瑞
信大盘 蓝筹 混合 型证 券投 资基金 、 工 银瑞 信沪 深300 指数 证券 投资 基金 、 上 证 中央企 业 50 交 易型
开放式指数证 券投资基 金 、工银瑞信中 小盘成长 混 合型证券投资 基金、工 银 瑞信全球精 选股票型
证券投资基金 、工银瑞 信 双利债券型证 券投资基 金 、深证红利交 易型开放 式 指数证券投 资基金、
工银瑞 信深 证红 利 ETF 联 接基金 、工 银瑞 信四 季收 益债券 型证 券投 资基 金、 工银瑞 信消 费服 务 行
业混合型证券 投资基金 、 工银 瑞信添颐 债券型证 券 投资基金、工 银瑞信主 题 策略混合型 证券投资
基金、 工银 瑞信 保本 混合 型证券 投资 基金 、工 银瑞 信睿智 中证 500 指数 分级 证券投 资基 金、 工 银
瑞信基本面量 化策略混 合 型证券投资基 金、工银 瑞 信纯债定期开 放债券型 证 券投资基金 、工银瑞
信 7 天 理财 债券 型证 券投 资基金 、工 银瑞 信睿 智深 证 100 指数 分级 证券 投资 基金、 工银 瑞信 14
天理财 债券 型发 起式 证券 投资基 金、 工银 瑞信 信用 纯债债 券型 证券 投资 基金 、 工银 瑞信60 天理 财
债券型 证券 投资 基金 、工 银瑞信 保 本 2 号 混合 型发 起式证 券投 资基 金、 工银 瑞信增 利分 级债 券 型
证券投资基金 、工银瑞 信 产业 债债券型 证券投资 基 金、工银瑞信 信用纯债 一 年定期开放 债券型证
券投资基金、 工银瑞信 信 用纯债两年定 期开放债 券 型证券投 资基 金、工银 瑞 信标普全球 自然资源
指数证 券投 资基 金、 工银 瑞信保 本 3 号混 合型 证券 投资基 金、 工银 瑞信 月月 薪定期 支付 债券 型 证
券投资基金、 工银瑞信 金 融地产行业混 合型证券 投 资基金、工银 瑞信双债 增 强债券型证 券投资基
金、工银瑞信 添福债券 型 证券投资基金 、工银瑞 信 信息产业混合 型证券投 资 基金、工银 瑞信薪金
货币市场基金 、工银瑞 信 纯债债券型证 券投资基 金 、工银瑞信绝 对收益策 略 混合型发起 式证券投
资基金、工银 瑞信目标 收 益一年定期 开 放债券型 投 资基金、工银 瑞信新财 富 灵活配置混 合型证券
投资基金、工 银瑞信现 金 快线货币市场 基金、工 银 瑞信添益快线 货币 市场 基 金、工银瑞 信高端制工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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造行业股票型 证券投资 基 金、工银瑞信 研究精选 股 票型证券投资 基金、工 银 瑞信医疗保 健行业股
票型证券投资 基金、工 银 瑞信创新动力 股票型证 券 投资基金、工 银瑞信国 企 改革主题股 票型证券
投资基金、工 银瑞信战 略 转型主题股票 型证券投 资 基金、工银瑞 信新金融 股 票型证券投 资基金、
工银瑞信美丽 城镇主题 股 票型证券投资 基金、工 银 瑞信总回报灵 活配置混 合 型证券投资 基金、工
银瑞信新材料 新能源行 业 股票型证券投 资基金、 工 银瑞信养老产 业股票型 证 券投资基金 、工银瑞
信丰盈回报灵 活配置混 合 型证券投资基 金、工银 瑞 信中证传媒指 数分级证 券 投 资基金、 工银瑞信
农业产业股票 型证券投 资 基金、工银瑞 信生态环 境 行业股票型证 券投资基 金 、工银瑞信 互联网加
股票型 证券 投资 基金 、工 银瑞信 财富 快线 货币 市场 基金、 工银 瑞信 聚 焦30 股 票型证 券投 资基 金、
工银瑞信中证 新能源指 数 分级证券投资 基金、工 银 瑞信中证环保 产业指数 分 级证券投资 基金、工
银瑞信中证高 铁产业指 数 分级证券投资 基金、工 银 瑞信新蓝筹股 票型证券 投 资基金、工 银瑞信丰
收回报灵活配 置混合型 证 券投资基金、 工银瑞信 中 高等级信用债 债券型证 券 投资基金、 工银瑞信
新趋势灵活配 置混合型 证 券投资基金、 工银瑞信 文 体产业股票型 证券投资 基 金，证券 投 资基金管
理规模 逾4400 亿元 人民 币 。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
（助理 ）期 限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
昌明
曾 任本
基 金的
基 金经
理
2014 年 8
月12 日
2015 年11
月24 日
12
先 后 在国 家外 汇管 理局 储备 管
理 司 担任 投资 经理 ，中 国人 民
银 行 美洲 代表 处交 易室 担任 副
代 表 、交 易员 ，国 家外 汇管 理
局 中 央外 汇业 务中 心担 任投 资
经理 ；
2013 年加 入工 银瑞 信，
曾 任 固 定 收 益 部 基 金 经 理 ；
2014 年5 月16 日至2015 年11
月24 日， 担任 工银 纯债 债 券 基
金基金 经理 ；2014 年 8 月 12
日至2015 年11 月 24 日 ， 担任
工 银 瑞信 目标 收益 一年 定期 开
放 债 券型 证券 投资 基金 基金 经
理。
陆欣
固 定收
益 部副
总 监，
本 基金
的 基金
经理
2015 年11
月13 日
- 9
先 后 在中 国银 行担 任债 券交 易
员 ， 在光 大保 德信 基金 管理 公
司 担 任固 定收 益副 总监 兼基 金
经理。2014 年 加入 工银 瑞 信，
现 任 固 定收 益 部副 总监 。2014
年6 月18 日至 今， 担任 工 银纯工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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债 债 券 型基 金 基金 经理 ；2015
年4 月17 日至 今， 担任 工 银瑞
信 纯 债定 期开 放债 券型 基金 基
金经理 ；2015 年 11 月13 日至
今 ， 担任 工银 目标 收益 一年 定
期开放 债 券型 基金 基金 经理 ；
2015 年 12 月 2 日 至今 ， 担任
工 银 中高 等级 信用 债债 券型 基
金基金 经理 。
注：1 、任 职日 期说 明：
1 ）昌 明的 任职 日期 为基 金 合同生 效的 日期
2 ）陆 欣的 任职 日期 为公 司 执委会 决议 正式 生效 日期
2 、离 任日 期说 明： 昌明 的 离任日 期为 公司 执委 会决 议正式 生效 日期 ，从 2015 年 11 月 24 日
起不再 担任 本基 金基 金经 理
3 、 说 明证 券从 业年限 的计 算标准 ： 证 券从 业的 含义 遵从行 业协 会 《 证券 业从 业人员 资格 管 理
办法》 的相 关规 定等
4 、本 基金 无基 金经 理助 理
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格按照《 证券投资 基 金法》等有关 法律法规 及 基金合同、招 募
说明书等有关 基金法律 文 件的规定，依 照诚实信 用 、勤勉尽责的 原则管理 和 运用基金资 产，在控
制风险 的基 础上 ，为 基金 份额持 有人 谋求 最大 利益 ，无损 害基 金持 有人 利益 的行为 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
1 、公 平交 易原 则
根据 《证 券投 资基 金管 理 公司公 平交 易制 度指 导意 见》 ， 为公 平对 待不 同基 金 份额持 有人 ， 公
平对待基金持 有人和其 他 资产委托人， 在投资管 理 活动中公平对 待公司所 管 理的不同基 金财产和
客户资 产， 不得 直接 或通 过与第 三方 的交 易安 排在 不 同投 资组 合之 间进 行利 益输送 。
2 、适 用范 围
本制度 适用 于本 公司 所管 理的不 同投 资组 合 ， 包 括 封闭式 基金 、 开放 式基 金 ， 以 及社 保组 合、
企业年金、特 定客户资 产 管理组合等其 他受托资 产 。基金经理， 指管理公 募 基金基金经 理，如封
闭式基金、开 放式基金 。 投资经理，指 管理其他 受 托资产的投资 经理，如 企 业年金、特 定客户资
产管理 等专 项受 托资 产。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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3 、公 平交 易的 具体 措施
3.1 在 研究 和投 资决 策环 节：
3.1.1 在 公司股票 池的基 础上，研究部 根据不同投 资组合的投资 目标、投资 风格、投资范 围
和关联 交易 限制 等， 参考 公司 《 股票 池管 理办 法》 ， 建立股 票池 ， 各 基金 基金 经理、 其他 受托 资产
投资经 理在 此基 础上 根据 投资授 权构 建具 体的 投资 组合。
3.1.2 各 基金基金 经理、 其他受托资产 投资经理投 资决策参照《 投资授权管 理办法》执行 ，
在授权 的范 围内 ，独 立、 自主、 审慎 决策 。
3.1.3 基 金经理不 得兼任 投资经理，且 各投资组合 的基金经理、 投资经 理投 资系统权限要 严
格分离 。
3.1.4 对于 涉及 到关 联交 易的投 资行 为， 参考 公司 《关联 交易 管理 制度 》执 行。
3.2 在 交易 执行 环节 ：
3.2.1 交 易人员、 投资交 易系统权限的 适当分离。 在必要的情况 下，对于社 保基金或其他 专
项受托资产组 合配备专 门 的交易员，未 经授权， 其 他交易员不得 参与社保 基 金或其他专 项受托资
产组合 的日 常交 易， 并进 行交易 系统 权限 的屏 蔽。
3.2.2 公 平交易执 行原则 ：价格优先、 时间优先、 综合平衡、比 例实施，保 证交易在不同 基
金资产 、不 同受 托资 产间 的公正 ，保 证公 司所 管理 的不同 基金 资产 、受 托资 产间的 利益 公平 。
3.2.3 公平 交易 执行 方法 ：
3.2.3.1 交易员 必须严格 按照 “价格优 先、时间优 先 ”的交易执 行原则，及 时、迅速、准 确
地执行 。
3.2.3.2 在投资 交易系统 中设置 “公平 交易模块 ” ，对于涉及到 同一证券品 种的交易执行 ，
系统自 动通 过公 平交 易模 块完成 。
公平交 易模 块执 行原 理如 下：
1) 同 向交 易指 令：
a) 限 价指 令： 交易 员采 用 投资交 易系 统中 的公 平委 托系统 ， 按 照各 组合 委托 数量设 置委 托比
例， 按比 例具 体执 行 ；b) 市价指 令 ： 对 于市 价同 向 交易指 令 ， 交 易员 首先 应 该按照 “ 时 间优 先 ”
的原则执行交 易指令， 并 在接到后到达 指令后按 照 先到指令剩余 数量和新 到 指令数量采 用公平委
托系统执行； 对于同时 同 向交易指令， 交易员应 采 用投资交易系 统中的公 平 委托模块， 按照各基
金委托 数量 设置 委托 比例 ， 按 比例 具体 执行 ；c) 部 分限价 指令 与部 分市 价指 令： 对于 不同 基金 经
理下达的不同 类型的同 向 交 易指令，交 易员应该 按 照 “价格优先 ”的原则 执 行交易指令 ，在市场
价格未 达到 限价 时， 先执 行市价 指令 、后 执行 限价 指令； 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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2 ）反 向交 易指 令
a) 交 易员 不得 接受 可能 导 致同一 投资 组合 或不 同投 资组合 之间 对敲 的同 一证 券品种 的指 令，
并由风险中台 在投资系 统 中设置严禁所 有产品在 证 券交易时对敲 。b)根据 证 监会 2011 年修订 的
《证券投资基 金管理公 司 公平交易制度 指导意见 》 中相关条款， 公司规定 同 一公募基金 、年金、
专户、社保组 合或前述 组 合之间不允许 同日针对 同 一证券的反向 投资指令 ；c) 同一公募基 金不允
许两日内针对 同一证券 的 反向投资指令 。d)确因 投 资组合要求的 投资策略 或 流动性等需 求而发生
的同日反向交 易，按要 求 投资组合经理 要填写反 向 交易申请表， 并要求相 关 投资经理提 供决策依
据，并 保留 记录 备查 。e) 以上反 向交 易要 求完 全按 照指数 的构 成进 行投 资的 组合等 除外 。
3.2.4 对 于银行间 市场交 易、交易所大 宗交易、债 券一 级市场申 购等非集中 竞价交易，涉 及
到两个 或以 上基 金或 投资 组合参 与同 一证 券交 易的 情况， 各基 金/投 资经 理在 交易前 独立 确定 各 投
资组合的交易 价格和数 量 ，中央交易室 按照价格 优 先、比例分配 的原则对 交 易结果进行 分配。参
照 《 集中 交易 管理 办法 》 ， 银行间 市场 债券 买 卖 和回 购交易 ， 由交 易员 填写 《 银行间 市场 交易 审批
单》 ，经相关 基金经理/ 投 资经理、交 易主管审 批， 并由交易员 双人复核 后方 可执行。公 司对非 公
开发行股票申 购、以公 司 名义进行的债 券一级市 场 申购的申购方 案和分配 过 程进行审核 和监控，
保证分 配结 果符 合公 平交 易的原 则 。 交 易所 大宗 交 易， 填写 《 大宗 交易 申请 表》 ， 经 公司 内部 审批
后执行 。 债 券一 级市 场交 易， 填 写 《债 券投 标审 批 表》 及 《 债券 分销 审批 表》 ， 经公 司内 部审 批后
执行。 其他 非集 中竞 价交 易，参 考上 述审 批流 程执 行。
3.2.5 对于 非公 开发 行股 票申购 ， 各 基金/投 资经 理 在申购 前参 照 《 投资 流通 受限证 券工 作流
程》 ， 独立 确定 申购 价格 和 数量， 中央 交易 室按 照价 格优先 、比 例分 配的 原则 进行分 配。
3.2.6 对 于由于特 殊原因 不能参与公平 交易程序的 交易指令，中 央交易室填 写《公平交易 审
批单》 ，经 公司 内部 审批 后 执行。
3.2.7 公平 交易 争议 处理
在公平 交易 执行 过程 中若 发生争 议， 或出 现基 金/投 资经理 对交 易员 执行 公平 交易结 果不 满 情
况， 交易 主管 将具 体情 况 报告公 司主 管领 导 ， 公 司 主管领 导与 相关 基金/投 资 经理 、 交 易主 管就 争
议内容 进行 协调 处理 。
3.3 公 平交 易的 检查 和价 格监控
3.3.1 法 律合规部 可通过 投资交易系统 对于公平交 易的执行情况 进行稽核， 并定期向督察 长
报告。如发现 有疑问的 交 易情况，就交 易时间、 交 易价格、交易 数量、交 易 理由等提出 疑问，由
基金/ 投资 经理 作出 合理 解 释。
3.3.2 风 险管理部 根据市 场公认的第三 方信息，对 于投资组合与 交易对手之 间议价交易的 交工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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易价格 公允 性进 行审 查， 如发现 异常 情况 的， 基金/ 投资经 理应 对交 易价 格的 异常情 况进 行合 理性
解释。
3.3.3 法 律合规部 应对不 同投资组合在 交易所公开 竞价交易中同 日同向交易 的交易时机和 交
易价差进行监 控，同时 对 不同投资组合 临近交易 日 的同向交易和 反向交易 的 交易时机和 交易价差
进行分析， 如 发现异 常应 向基金/投资 经理提出 ，相 关基金/投资 经理应对 异常 交易情况进 行合理
性解释。风险 管理部和 法 律合规部应对 其他可能 导 致不公平交易 和利益输 送 的异常交易 行为进行
监控， 对于 异常 交易 发生 前后不 同投 资组 合买 卖该 异常交 易证 券的 情况 进行 分析。 相关 基金/投资
经理应 对异 常交 易情 况进 行合理 性解 释。
3.4 评 估和 分析
3.4.1 风 险管理部 应分别 于每季度和每 年度对公司 管理的不同投 资组合的整 体收益率差异 、
分投资类别（ 股票、债 券 ）的收益率差 异进行分 析 ，对连续四个 季度期间 内 、不同时间 窗下（如
日内 、3 日内 、5 日内 ） 公 司管理 的不 同投 资组 合同 向交易 的交 易价 差进 行分 析， 由投 资组 合经 理、
督察长、总经 理签署后 ， 妥善保存分析 报告备查 。 如果在上述分 析期间内 ， 公司管理的 所有投资
组合同向交易 价差出现 异 常情况，应重 新核查公 司 投资决策和交 易执行环 节 的内部控制 ，针对潜
在问题完善公 平交易制 度 ，进行专项说 明，提交 法 律 合规部，法 律合规部 应 将此说明载 入监察稽
核季度 报告 和年 度报 告中 对此做 专项 说明 。
3.4.2 中 央交易室 负责在 各投资组合的 定期报告中 披露公司整体 公平交易制 度执行情况。 风
险管理部负责 在各投资 组 合的定期报告 中对异常 交 易行为进行专 项说明， 其 中，如果报 告期内所
有投资 组合参 与的交易 所 公开竞价同日 反向交易 成 交较少的单边 交易量超 过 该证券当日 成交量的
5%，应说明该 类交易的 次 数及原因。各 投资组合 的 年度报告中， 除上述内 容 外，还应披 露公平交
易制度 和控 制方 法， 并在 公司整 体公 平交 易制 度执 行情况 中， 对当 年度 同向 交易价 差做 专项 分 析 。
4. 报告
公司相关部门 如果发现 涉 嫌违背公平交 易原则的 行 为，应及时向 公司管理 层 汇报并采取相 关
控制和 改进 措施 。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
为了公平对待 各类投资 人 ，保护各类投 资人利益 ， 避免出现不正 当关联交 易 、利益输送等 违
法违规 行为 ， 公司 根据 《 证 券投资 基金 法》 、 《 基金 管 理公司 特定 客户 资产 管理 业务试 点办 法》 、 《 证
券投资基金管 理公司公 平 交易制度指导 意见》等 法 律法规和公司 内部规章 ， 拟定了《公 平交易管
理办法 》 、 《异 常交 易管 理 办法》 ， 对 公司 管理 的各 类 资产的 公平 对待 做了 明确 具体的 规定 ， 并规 定工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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对买卖股票、 债券时候 的 价格和市场价 格差距较 大 ，可能存在操 纵股价、 利 益输送等违 法违规情
况进行监控。 本报告期 ， 按照时间优先 、价格优 先 的原则，本公 司对满足 限 价条件且对 同一证券
有相同 交易 需求 的基 金等 投资组 合， 均采 用了 系统 中的公 平交 易模 块进 行操 作， 实 现了 公平 交易 ；
未出现清算不 到位的情 况 ，且本基金及 本基金与 本 基金管理人管 理的其他 投 资组合之间 未发生法
律法规 禁止 的反 向交 易及 交叉交 易。
公司于每季度和年度对公 司管理的不同投资组合进 行了同向交易价差分析， 采用了日内、3
日内、5 日内 的时 间窗 口 ，假设 不同 组合 间价 差为 零，进 行 了 T 分 布检 验。 对于没 有通 过检 验的
交易，公司根 据交易价 格 、交易频率、 交易数量 、 交易时间进行 了具体分 析 。经分析， 本报告期
未出现 公司 管理 的不 同投 资组合 间有 同向 交易 价差 异常的 情况 。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金本报告 期内未出 现 异常交易的情 况。本报 告 期内，本公司 所有投资 组 合参与的交易 所
公开竞 价同 日反 向交 易成 交较 少 的单 边交 易量 超过 该证券 当日 成交 量 的 5% 的 情况 有 10 次 。投 资
组合经 理因 投资 组合 的投 资策略 而发 生同 日反 向交 易，未 导致 不公 平交 易和 利益输 送。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
国内方 面，2015 年 我国 经 济运行 继续 延续 下滑 趋势 ，物价 低位 盘整 。在 经济 疲弱的 情况 下，
央行实 行了 宽松 的货 币政 策， 如 全面 降息 和降 准。 世 界经济 仍处 于国 际金 融危 机后的 深度 调整 期。
主要经 济体 经济 走势 进一 步分化 ， 美国 积极 迹象 继 续增多 ， 联储 在12 月加 息 一次 ， 欧 元区 复苏 基
础尚待 巩固 ，日 本经 济温 和复苏 但仍 面临 通 缩 风险 ，部分 新兴 经济 体实 体经 济面临 较多 困难 。
2015 年 债券 市场 经历 了持 续上涨 走势 。10 年国 债收 益率从 年初 3.62% 附近 下 行到 12 月 底的
2.85% 附近 ，下 行幅 度接 近 80BP ； 信用 债券 走势 和 国债接 近， 但是 波动 幅度 更大一 些。
工银目标收益 基金本报 告 期内根据宏观 经济和通 胀 形势的变化， 在基金封 闭 期内提高组合 杠
杆水平，适度 减持中长 久 期利率债券， 增持期限 匹 配的信用债券 ，减持短 久 期债券品种 ，提高组
合静态 收益 水平 。并 在开 放期减 持短 久期 债券 ，保 证组合 的流 动性 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
报告期 内， 本基 金净 值增 长率 为 8.59% ， 业绩 比较 基准收 益率 为 3.12% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
展望2016 年 ， 宏 观经 济增 速仍将 在底 部徘 徊 。 首 先 ， 在 整体 宏观 经济 去产 能 的大背 景下 ， 长工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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期经济增长中 枢处于下 降 通道；其次， 中期产业 结 构调整和货币 政策的结 构 性宽松也不 支持经济
增速有大幅的 上行；最 后 ，海外经济增 长的不平 衡 对外需的提振 也将比较 有 限。由于经 济增速和
通胀水 平 在2016 年 出现 大 幅上行 的可 能性 较小 ，央 行仍将 继续 实行 结构 性宽 松的稳 健货 币政 策，
短期利率水平 有望维持 稳 定，但是继续 下降的空 间 也较小。在短 端利率水 平 稳定的情况下 ，2016
年债券 风险 相对 不大 ，各 类债券 品种 收益 率有 望在 低位震 荡。
基于以 上对 基本 面的 判断 ， 我 们预 计2016 年 资金 利 率将在 低位 盘整 ， 但在 金 融杠杆 偏高 、 汇
率波动 加大 、 以 及资 金流 出新兴 市场 等冲 击下 ，2016 年货 币市 场波 动将 有所 加大。 债券 方面 ， 在
当前基 本面 较弱 ， 通胀 压 力不大 的情 况下 ， 预计 走 势将比 较平 稳 。 本 基金 将 在 2016 年8 月 份基 金
打开前 维持 当前 的杠 杆和 久期策 略， 争取 获得 较高 的持有 期回 报， 并保 证在 基金开 放时 的流 动 性 。
4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况
本报告期内， 基金管理 人 持续加强法律 合规风险 管 理和监察稽核 工作，使 得 法律合规风险 被
及时识 别并 得到 控制 ，保 障公司 各项 业务 的合 法合 规。
合规管理方面 ，一是积 极 跟踪法律法规 的变化和 监 管动态，及时 向业务部 门 解读、传达最 新
法规和监管要 求及其对 公 司业务的影响 ，落实各 项 要求的责任部 门，使得 公 司从业人员 知法、守
法；二是严格 事前的监 督 审查和控制机 制，保障 业 务开展的合法 合规性。 事 前合法合规 审核全面
覆盖公司的新 产品设计 、 基金募集和持 续营销、 宣 传推介、基金 等各受托 资 产的投资交 易管理、
基金信息披露 等业务， 并 利用系统对 相 关投资组 合 的投资合规风 险实现事 前 控制。三是 严格的事
中指标监控机 制，保证 投 资过程的合 规 性：公司 设 置专人专岗监 控投资指 标 ，利用系统 和人工结
合的方式，实 现重点监 控 环节的刚性控 制，系统 无 法实现控制的 环节进行 人 工审核与复 核。四是
及时的事后风 险管理机 制 ，保证潜在合 规风险得 到 及时解决：通 过系统事 后 监测并提示 各投资组
合的被动超标 情况，跟 踪 其限期回归到 合规范围 之 内；五是继续 开展合规 培 训，不断增 强公司员
工合规意识， 促进公司 合 规文化的建设 。公司通 过 对新员工的合 规培训、 对 全体人员的 年度合规
培训 、 对 投研 人员 、 销 售 人员等 的专 项培 训等 多种 形式 ， 结 合新 出台 的法 律 法规和 行业 风险 事件 ，
加深员工对法 律法规和 风 险的理解，从 而使 得相 关 法规、政策、 制度在公 司 内部更有效 的得到落
实。
监察稽核方面 ，一是定 期 对本基金投资 、销售和 后 台运营等各项 业务开展 情 况、内部规章 制
度执行情况、 合规控制 和 风险控制情况 进行系统 全 面的检查和评 价，并及 时 督促业务部 门改进存
在的问题。二 是采用有 效 手段，日常监 控投资管 理 人员的个人行 为，以及 利 用公平交易 监控模型
分析投资人员 的投资行 为 ，防范出现违 反 “三条 底 线 ”的情形。 三是在开 展 定期稽核同 时，有针工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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对性的 开展 专项 稽核 工作 。2015 年 度 ， 公 司对 反洗 钱管理 、 销售 管理 、 投资 与研究 业务 、 内部 交
易及关 联交 易管 理、 交易 管理业 务、 “ 八条 底 线 ” 防 范的专 项检 查工 作， 组织 开展了 工会 管理 、 信
息安全管理自 查和报告 工 作，对发现的 风险隐患 予 以提示，使得 前述业务 进 一步规范化 。四是全
面梳理各项业 务的工作 流 程，对其中的 各项风险 进 行识别、评估 ，并对现 有 的控制手段 提出改进
性建议。同时 ，结合出 台 的法律法规和 行业的新 要 求，督促公司 及时制定 、 更新规章制 度和完善
业务流 程，2015 年 度， 公 司完成 了 52 项 现有 制度 的 更新。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
4.7.1 参与 估值 流程 各方 及人员 （或 小组 ）的 职责 分工、 专业 胜任 能力 和相 关工作 经历
4.7.1.1 职 责分 工
参与估 值 小 组成 员 为 4 人 ，分别 是公 司运 作部 负责 人、研 究部 负责 人、 风险 管理部 负责 人 、
法律合 规部 负责 人， 组长 由运作 部负 责人 担任 。
各部门 负责 人也 可推 荐代 表各部 门参 与估 值小 组的 成员， 如需 更换 ， 由 相应 部 门负责 人提 出。
小组成 员需 经运 作部 主管 副总批 准同 意。
4.7.1.2 专 业胜 任能 力及 相关工 作经 历
小组由具有多 年从事估 值 运作、证券行 业研究、 风 险管理及熟悉 业内法律 法 规的专家型人 员
组成。
4.7.2 基金 经理 参与 或决 定估值 的程 度
本公司 基金 经理 参与 讨论 估值原 则及 方法 ，但 不参 与最终 估值 决策 。
4.7.3 参与 估值 流程 各方 之间存 在的 任何 重大 利益 冲突
参与估 值流 程各 方之 间不 存在任 何重 大利 益冲 突。
4.7.4 已签 约的 与估 值相 关的任 何定 价服 务的 性质 与程度
尚无已签约的 任何定价 服 务。本基金所 采用的估 值 流程及估值结 果均已经 过 会计师事务所 鉴
证，并 经托 管银 行复 核确 认。
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本报告 期内 ，本 基金 未实 施利润 分配 ，符 合相 关法 规及基 金合 同的 规定 。
4.9 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本基金 在报 告期 内没 有触 及 2014 年8 月8 日 生效 的 《公开 募集 证券 投资 基金 运作管 理办 法》
第四十 一条 规定 的条 件。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报告 期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告 期内 ， 上海 浦东 发 展银行 股份 有限 公司 （ 以 下简称 “ 本托 管人 ” ） 在 对 工银瑞 信目 标收
益一年 定期 开放 债券 型证 券投资 基金 的托 管过 程中 ， 严格 遵守 《中 华人 民共 和 国证券 投资 基金 法》
及其他有关法 律法规、 基 金合同、托管 协议的规 定 ，不存在损害 基金份额 持 有人利益的 行为，完
全尽职 尽责 地履 行了 基金 托管人 应尽 的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期内， 本托管人 依 照《中华人民 共和国证 券 投资基金法》 及其他有 关 法律法规、基 金
合同、托管协 议的规定 ， 对 工银瑞信目 标收益一 年 定期开放债券 型证券投 资 基金 的投资 运作进行
了监督，对基 金资产净 值 的计算、基金 份额申购 赎 回价格的计算 以及基金 费 用开支等方 面进行了
认真的复核， 未发现基 金 管理人存在损 害基金份 额 持有人利益的 行为。该 基 金本报告期 内未进行
利润分 配。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本报告期内， 由工银瑞 信 基金管理有限 公司编制 本 托管人复核的 本报告中 的 财务指标、净 值
表现、收益分 配情况、 财 务会计报告（ 注：财务 会 计报告中的“ 金融工具 风 险及管理” 部分未在
托管人 复核 范围 内） 、投 资 组合报 告等 内容 真实 、准 确、完 整 。
§6 审计报 告
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计 是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 安永华 明（2016 ）审 字 第60802052_A32 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人 工 银 瑞 信 目 标 收 益 一 年 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投 资 基 金 全 体 基 金 份
额持有 人
引言段 我 们 审 计 了 后 附 的 工 银 瑞 信 目 标 收 益 一 年 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投
资基金 财务 报表 ， 包括2015 年 12 月 31 日 的资 产负 债表 ，2015 年
度的利 润表 和所 有者 权益 （基金 净值 ）变 动表 以及 财务报 表附 注 。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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管理层 对财 务报 表的 责任 段 编 制 和 公 允 列 报 财 务 报 表 是 基 金 管 理 人 工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公
司的责 任。 这 种责 任包 括： （1） 按照 企业 会计 准则 的 规定编 制财 务
报表， 并使 其实 现公 允反 映； （2） 设计、 执行 和维 护必要 的内 部控
制，以 使财 务报 表不 存在 由于舞 弊或 错误 而导 致的 重大错 报
注册会 计师 的责 任段 我们的 责任 是在 执行 审计 工作的 基础 上对 财务 报表 发表审 计意 见。
我们按 照中 国注 册会 计师 审计准 则的 规定 执行 了审 计工作 。 中 国注
册会计 师审 计准 则要 求我 们遵守 中国 注册 会计 师职 业道德 守则 ， 计
划 和 执 行 审 计 工 作 以 对 财 务 报 表 是 否 不 存 在 重 大 错 报 获 取 合 理 保
证。
审计工 作涉 及实 施审 计程 序， 以 获取 有关 财务 报表 金 额和披 露的 审
计证据 。 选择 的审 计程 序 取决于 注册 会计 师的 判断 ， 包 括对 由于 舞
弊 或 错 误 导 致 的 财 务 报 表 重 大 错 报 风 险 的 评 估 。 在 进 行 风 险 评 估
时，注 册会 计师 考虑 与财 务报表 编制 和公 允列 报相 关的内 部控 制，
以 设 计 恰 当 的 审 计 程 序 ， 但 目 的 并 非 对 内 部 控 制 的 有 效 性 发 表 意
见。 审 计工 作还 包括 评价 基 金管理 人选 用会 计政 策的 恰当性 和作 出
会计估 计的 合理 性， 以及 评价财 务报 表的 总体 列报 。
我们相 信， 我 们获 取的 审 计证据 是充 分、 适 当的， 为发表 审计 意见
提供了 基础 。
审计意 见段 我们认 为， 上述 财务 报表 在 所有重 大方 面按 照企 业会 计准则 的规 定
编制， 公允 反映 了工 银瑞 信 目标收 益一 年定 期开 放债 券型证 券投 资
基金2015 年12 月31 日 的 财务状 况以 及2015 年 度的 经营成 果和 净
值变动 情况 。
注册会 计师 的姓 名 汤骏
贺耀
会计师 事务 所的 名称 安永华 明会 计师 事务 所（ 特殊普 通合 伙）
会计师 事务 所的 地址 北京市 东城 区东 长安 街 1 号东方 广场 安永 大 楼 16 层
审计报 告日 期 2016 年3 月 23 日
§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 工银 瑞信 目标 收益一 年定 期开 放债 券型 证券投 资基 金
报告截 止日 ： 2015 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2015 年 12 月31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 101,011,498.90 8,721,717.33
结算备 付金
8,973,144.38 26,798,359.17
存出保 证金
103,070.79 132,975.46
交易性 金融 资产 7.4.7.2 1,015,933,600.85 1,369,790,723.26 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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其中： 股票 投资
- -
基金投 资
- -
债券投 资
1,015,933,600.85 1,369,790,723.26
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
169,938,410.36 22,873,787.44
应收利 息 7.4.7.5 16,581,262.45 22,035,056.54
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 7.4.7.6 - -
资产总 计
1,312,540,987.73 1,450,352,619.20
负 债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年 12 月31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
579,999,650.00 591,752,708.20
应付证 券清 算款
- 31,215,869.97
应付赎 回款
- -
应付管 理人 报酬
- -
应付托 管费
123,573.05 139,634.01
应付销 售服 务费
308,932.67 349,085.00
应付交 易费 用 7.4.7.7 1,930.20 6,044.38
应交税 费
- -
应付利 息
14,182.20 -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 7.4.7.8 289,300.00 59,000.00
负债合 计
580,737,568.12 623,522,341.56
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 658,185,575.89 807,456,337.01
未分配 利润 7.4.7.10 73,617,843.72 19,373,940.63
所有者 权益 合计
731,803,419.61 826,830,277.64
负债和 所有 者权 益总 计
1,312,540,987.73 1,450,352,619.20
注：1 、本 基金 基金 合同 生 效日 为 2014 年8 月12 日。
2 、报告截止日 2015 年 12 月 31 日， 基金份额净 值为人民币 1.112 元，基 金份额总额为
658,185,575.89 份。
工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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7.2 利 润表
会计主 体： 工银 瑞信 目标 收益一 年定 期开 放债 券型 证券投 资基 金
本报告 期： 2015 年1 月1 日至2015 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2015 年1 月1 日至
2015 年12 月31 日
上年度可比期间
2014 年8 月12 日(基
金合同生效日)至
2014 年12 月31 日
一、收入
90,035,649.32 27,014,372.32
1.利息 收入
52,899,902.03 22,259,065.45
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 1,923,805.71 2,401,901.22
债券利 息收 入
50,726,284.46 18,364,401.82
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
249,811.86 1,492,762.41
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列）
25,649,068.22 7,894,848.87
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 - -
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 7.4.7.13 25,649,068.22 7,894,848.87
资产支 持证 券投 资收 益 7.4.7.13.5 - -
贵金属 投资 收益 7.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 7.4.7.15 - -
股利收 益 7.4.7.16 - -
3.公允 价值 变 动 收益 （损 失以 “-”
号填列 ）
7.4.7.17 11,456,300.75 -3,139,542.00
4.汇兑 收益 （ 损失 以 “- ” 号填列 ）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “-” 号填列 ） 7.4.7.18 30,378.32 -
减： 二、费用
23,766,824.22 7,640,431.69
1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 8,838,770.14 -
2．托 管费 7.4.10.2.2 1,597,188.73 631,311.22
3．销 售服 务费 7.4.10.2.3 3,992,971.96 1,578,278.06
4．交 易费 用 7.4.7.19 39,689.96 13,005.41
5．利 息支 出
8,872,314.92 5,229,722.81
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
8,872,314.92 5,229,722.81
6．其 他费 用 7.4.7.20 425,888.51 188,114.19
三、利润总额 （亏损 总额 以“-”
号填列）
66,268,825.10 19,373,940.63
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （ 净亏损以 “-” 号填
列）
66,268,825.10 19,373,940.63
注：本 基金 基金 合同 生效 日为 2014 年8 月12 日。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 工银 瑞信 目标 收益一 年定 期开 放债 券型 证券投 资基 金
本报告 期：2015 年1 月1 日至2015 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
807,456,337.01 19,373,940.63 826,830,277.64
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 66,268,825.10 66,268,825.10
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “-” 号 填列 ）
-149,270,761.12 -12,024,922.01 -161,295,683.13
其中：1. 基 金申 购款 456,557,321.72 39,320,024.33 495,877,346.05
2. 基金 赎回 款 -605,828,082.84 -51,344,946.34 -657,173,029.18
四、本期向基金份额持有
人分配利润 产 生 的 基 金 净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
658,185,575.89 73,617,843.72 731,803,419.61
项目
上年度可比期间
2014 年 8 月 12 日(基金合同生效日)至2014 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
807,456,337.01 - 807,456,337.01
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 19,373,940.63 19,373,940.63
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “-” 号 填列 ）
- - -
其中：1. 基 金申 购款 - - -
2. 基金 赎回 款 - - -
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
- - - 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
807,456,337.01 19,373,940.63 826,830,277.64
注：本 基金 基金 合同 生效 日为 2014 年8 月12 日。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 郭特 华______
______ 郭 特华______
____ 朱辉 毅____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
工银瑞信目标 收益一年 定 期开放债券型 证券投资 基 金（以下简称 “本基金” ） ，系经中国证 券
监督管 理委 员会 （以 下简 称 “中 国证 监会 ” ） 证监 许 可[2014]140 号 文 《 关于 核准工 银瑞 信目 标收
益一年定期开 放债券型 证 券投资基金募 集的批复 》 的核准，由工 银瑞信基 金 管理有限公 司向社会
公开募 集， 基金 合同 于 2014 年8 月 12 日 正式 生效， 首次设 立募 集规 模 为 807,456,337.01 份 基金
份额。本基金 为契约型 、 定期开放式， 存续期限 不 定。本基金的 基金管理 人 和注册登记 机构均为
工银瑞 信基 金管 理有 限公 司，基 金托 管人 为上 海浦 东发展 银行 股份 有限 公司。
本基金 的投 资范 围是 具有 良好流 通性 的金 融工 具， 包括国 内依 法发 行上 市的 国债、 央行 票据 、
金融债 、 企 业债 、 公 司债 、 次级 债、 地方 政府 债券 、 可转 换债 券 （ 含分 离交 易可转 债） 、 短 期融 资
券、中期票据 、资产支 持 证券、债券回 购、银行 存 款以及法律、 法规或监 管 机构允许基 金投资的
其它金融工具 及其衍 生 工 具。本基金不 直接在二 级 市场买入股票 、权证等 权 益类资产， 也不参与
一级市场新股 申购和新 股 增发，但可以 持有因可 转 债转股所形成 的股票、 因 所持股票所 派发的权
证以及因投资 可分离交 易 可转债而产生 的权证， 以 及法律法规或 中国证监 会 允许投资的 其他非固
定收益类资产 。因上述 原 因持有的股票 等权益类 资 产，本基金应 在其可交 易 （即不受锁 定期等任
何交易限制） 之日起的 三 个月内卖出。 如法律法 规 或监管机构以 后允许基 金 投资其他品 种，基金
管理人在履行 适当程序 后 ，可以将其纳 入投资范 围 。基金的投资 组合比例 为 ：债券占基 金资产的
比例不低于 80% ，因 可转 债 转股所形成 的股票、 因 所持股票所派 发的权证 以 及因投资可分 离交易
可转债 而产 生的 权证 等权 益类资 产的 比例 不超 过基 金资产 的 20% 。 但在 每次 开 放期开 始前 三个 月、
开放期及开放 期结束后 三 个月的期间内 ，基金投 资 不受上述比例 限制。开 放 期内每个交 易日应当
保持不 低于 基金 资产 净 值5%的现 金或 到期 日在 一年 以内的 政府 债券 。本 基金 的业绩 比较 基准 为：
加权平 均后 的一 年期 银行 定期存 款税 后利 率(R)+1.0% 。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本财务报表系 按照财政 部 颁布的《企业 会计准则 — 基本准则》以 及其后颁 布 及修订的具体 会
计准则 、 应 用指 南、 解释 以及其 他相 关规 定 （ 以下 统称 “ 企业 会计 准则 ” ） 编 制， 同 时， 对于 在具
体会计核算和 信息披露 方 面，也参考了 中国证券 投 资基金业协会 修订并发 布 的《证券投 资基金会
计核算 业务 指引 》 、 中国 证 监会制 定的 《 关于 进一 步 规范证 券投 资基 金估 值业 务的指 导意 见》 、 《 关
于证券投资 基金执行< 企业 会计准则> 估 值业务及 份额 净值计价有 关事项的 通知》 、 《证券投资 基金
信息披 露管 理办 法》 、 《证 券投资 基金 信息 披露 内容 与格式 准则 》 第2 号 《年 度 报告的 内容 与格 式》 、
《证券 投资 基金 信息 披露 编报规 则》 第 3 号《 会计 报表附 注的 编制 及披 露》 、 《证券 投资 基金 信 息
披露XBRL 模板 第3 号< 年 度报告 和半 年度 报告>》 及 其他中 国证 监会 及中 国证 券投资 基金 业协 会 颁
布的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ， 真 实、 完整 地 反映了 本基 金 于2015 年12 月 31 日 的财
务状况 以 及2015 年 度的 经 营成果 和净 值变 动情 况。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
本基金财务报表所载财务 信息根据下列依照企业会 计准则、 《证 券投资基金会 计核算业务指
引》和 其他 相关 规定 所厘 定的主 要会 计政 策和 会计 估计编 制。
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 采用 公历 年度， 即每 年1 月1 日起 至12 月 31 日止 。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金记账本 位币和编 制 本财务报表所 采用的货 币 均为人民币。 除有特别 说 明外，均以人 民
币元为 单位 表示 。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
金融工 具是 指形 成本 基金 的金融 资产 （ 或负 债） ， 并 形成其 他单 位的 金融 负债 （或 资产 ） 或权
益工具 的合 同。
(1) 金 融资 产分 类
本基金的金融 资产于初 始 确认时分为以 下两类： 以 公允价值计量 且其变动 计 入当期损益的 金
融资产 、贷 款和 应收 款项 ； 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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本基金 目前 持有 的以 公允 价值计 量且 其变 动计 入当 期损益 的金 融资 产主 要包 括债券 投资 ；
(2) 金 融负 债分 类
本基金的金融 负债于初 始 确认时归类为 以 公允价 值 计量且其变动 计入当期 损 益的金融负债 和
其他金 融负 债。 本基 金目 前持有 的金 融负 债划 分为 其他金 融负 债。
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
本基金 于成 为金 融工 具合 同的一 方时 确认 一项 金融 资产或 金融 负债 。
划分为以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产的股票 、债券等 ， 以及不作为有 效
套期工具的衍 生工具， 按 照取得时的公 允价值作 为 初始确认金额 ，相关的 交 易费用在发 生时计入
当期损 益；
在持有以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产期间取 得的利息 或 现金股利，应 当
确认为当期收 益。每日 ， 本基金将以公 允价值 计 量 且其变动计入 当期损益 的 金融资产或 金融负债
的公允 价值 变动 计入 当期 损益；
处置该金融资 产或金融 负 债时，其公允 价值与初 始 入账金额之间 的差额应 确 认为投资收益 ，
同时调 整公 允价 值变 动收 益；
当收取该金融 资产现金 流 量的合同权利 终止，或 该 金融资产已转 移，且符 合 金融资产转移 的
终止确 认条 件的 ，金 融资 产将终 止确 认， 即从 本基 金账户 和资 产负 债表 内予 以转销 ；
当金融 负债 的现 时义 务全 部或部 分已 经解 除的 ，该 金融负 债或 其一 部分 将终 止确认 ；
本基金 已将 金融 资产 所有 权上几 乎所 有的 风险 和报 酬转移 给转 入方 的， 终止 确 认该金 融资 产；
保留了金融资 产所 有权 上 几乎所有的风 险和报酬 的 ，不终止确认 该金融资 产 ；本基金既 没有转移
也没有保留金 融资产所 有 权上几乎所有 的风险和 报 酬的，分别下 列情况处 理 ：放弃了对 该金融资
产控制的，终 止确认该 金 融资产并确认 产生的资 产 和负债；未放 弃对该金 融 资产控制的 ，按照其
继续涉 入所 转移 金融 资产 的程度 确认 有关 金融 资产 ，并相 应确 认有 关负 债；
本基金 主要 金融 工具 的成 本计价 方法 具体 如下 ：
(1) 股 票投 资
买入股票于成 交日确认 为 股票投资，股 票投资成 本 ，按成交日应 支付的全 部 价款扣除交易 费
用入账 ；
卖出股 票于 成交 日确 认股 票投资 收益 ，卖 出股 票的 成本按 移动 加权 平均 法于 成交日 结转 ；
(2) 债 券投 资
买入债券于成 交日确认 为 债券投资。债 券投资成 本 ，按成交日应 支付的全 部 价款扣除交易 费
用入账 ，其 中所 包含 的债 券应收 利息 单独 核算 ，不 构成债 券投 资成 本； 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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买入零息债券 视同到期 一 次性还本付息 的附息债 券 ，根据其发行 价、到期 价 和发行期限按 直
线法推 算内 含票 面利 率后 ，按上 述会 计处 理方 法核 算；
卖出债 券于 成交 日确 认债 券投资 收益 ，卖 出债 券的 成本按 移动 加权 平均 法结 转；
(3) 权 证投 资
买入权证于成 交日确认 为 权证投资。权 证投资成 本 按成交日应支 付的全部 价 款扣除交易费 用
后入账 ；
卖出权 证于 成交 日确 认衍 生工具 投资 收益 ， 卖 出权 证 的成本 按移 动加 权平 均法 于成交 日结 转 ；
(4) 分 离交 易可 转债
申购新发行的 分离交易 可 转债于获得日 ，按可分 离 权证公允价值 占分离交 易 可转债全部公 允
价值的比例将 购买分离 交 易可转债实际 支付全部 价 款的一部分确 认为权证 投 资成本，按 实际支付
的全部 价款 扣减 可分 离权 证确定 的成 本确 认债 券成 本；
上市后 ，上 市流 通的 债券 和权证 分别 按上 述(2) 、(3) 中相 关原 则进 行计 算；
(5) 回 购协 议
本基金 持有 的回 购协 议 （ 封闭式 回购 ） ， 以 成本 列示 ， 按 实际 利率 （ 当实 际利 率与合 同利 率差
异较小 时， 也可 以用 合同 利率） 在实 际持 有期 间 内 逐日计 提利 息。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
公允价值，是 指市场参 与 者在计量日发 生的有序 交 易中，出售一 项资产所 能 收到或者转移 一
项负债所需支 付的价格 。 本基金以公允 价值计量 相 关资产或负债 ，假定出 售 资产或者转 移负债的
有序交易在相 关资产或 负 债的主要市场 进行；不 存 在主要市场的 ，本基金 假 定该交易在 相关资产
或负债的最有 利市场进 行 。主要市场（ 或最有利 市 场）是本基金 在计量日 能 够进入的交 易市场。
本基金 采用 市场 参与 者在 对该资 产或 负债 定价 时为 实现其 经济 利益 最大 化所 使用的 假设 。
在财务报表中 以公允价 值 计量或披露的 资产和负 债 ，根据对 公允 价值计量 整 体而言具有重 要
意义的最低层 次输入值 ， 确定所属的公 允价值层 次 ：第一层次输 入值，在 计 量日能够取 得的相同
资产或负债在 活跃市场 上 未经调整的报 价；第二 层 次输入值，除 第一层次 输 入值外相关 资产或负
债直接 或间 接可 观察 的输 入值； 第三 层次 输入 值， 相关资 产或 负债 的不 可观 察输入 值。
每个资产负债 表日，本 基 金对在财务报 表中确认 的 持续以公允价 值计量的 资 产和负债进行 重
新评估 ，以 确定 是否 在公 允价值 计量 层次 之间 发生 转换。
本基金 持有 的股 票投 资、 债券投 资和 权证 投资 等投 资按如 下原 则确 定公 允价 值并进 行估 值：
(1) 存 在活 跃市 场的 金融 工 具， 按 照估 值日 能够 取得 的 相同资 产或 负债 在活 跃市 场上未 经调 整
的市价作为公 允价值； 估 值日无市价， 但最近交 易 日后经济环境 未发生重 大 变化且证券 发行机构工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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未发生影响证 券价格的 重 大事件的，按 最近交易 市 价确定公允价 值；如估 值 日无市价， 且最近交
易日后经济环 境发生了 重 大变化或证券 发行机构 发 生了影响证券 价格的重 大 事件，参考 类似投资
品种的 现行 市价 及重 大变 化等因 素， 调整 最近 交易 市价， 确定 公允 价值 ；
(2) 不 存在 活跃 市场 的金 融 工具， 采用 市场 参与 者普 遍认同 ， 且 被以 往市 场实 际交易 价格 验证
具有可靠性的 估值技术 ， 确定公允价值 。本基金 采 用在当前情况 下适用并 且 有足够可利 用数据和
其他信息 支持 的估值技 术 ，优先使用相 关可观察 输 入值，只有在 可观察输 入 值无法取得 或取得不
切实可 行的 情况 下， 才使 用不可 观察 输入 值；
(3) 如 有确 凿证 据表 明按 上 述方法 进行 估值 不能 客观 反映金 融资 产公 允价 值的 ， 基金管 理人 可
根据具 体情 况与 基金 托管 人商定 后， 按最 能反 映公 允价值 的方 法估 值；
(4) 如 有新 增事 项， 按国 家 最新规 定估 值。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
当 本基 金具 有抵 销已 确认 金融资 产和 金融 负债 的法 定权利 ， 且 该种 法定 权利 现 在是可 执行 的，
同时本基金计 划以净额 结 算或同时变现 该金融资 产 和清偿该金融 负债时， 金 融资产和金 融负债以
相互抵销后的 金额在资 产 负债表内列示 。除此以 外 ，金融资产和 金融负债 在 资产负债表 内分别列
示，不 予相 互抵 销。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行的 基 金份额总额所 对应的金 额 。由于申购和 赎回引起 的 实收基金份额 变
动分别于基金 申购确认 日 及基金赎回确 认日确认 。 上述申购和赎 回分别包 括 基金转换所 引起的转
入基金 的实 收基 金增 加和 转出基 金的 实收 基金 减少 。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金 包 括已实现 损 益平准金和未 实现损益 平 准金。已实现 损益平准 金 指在申购或赎 回
基金份 额时 ， 申购 或赎 回 款项中 包含 的按 累计 未分 配的已 实现 收益/ （ 损失 ） 占基金 净值 比例 计算
的金额。未实 现损益平 准 金指在申购或 赎回基金 份 额时，申购或 赎回款项 中 包含的按累 计未实现
利得/ （损 失） 占 基金 净值 比例计 算的 金额 。 损 益平 准金于 基金 申购 确认 日或 基金赎 回确 认日 确 认 。
未实现损益平 准金与已 实 现损益平准金 均在“损 益 平准金”科目 中核算， 并 于期末全额转 入
“未分 配利 润/ （累 计亏 损 ） ”。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
(1) 存 款利 息收 入按 存款 的 本金与 适用 的利 率逐 日计 提的金 额入 账。 若提 前支 取定期 存款 ， 按工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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协议规定的利 率及持有 期 重新计算存款 利息收入 ， 并根据提前支 取所实际 收 到的利息收 入与账面
已确认 的利 息收 入的 差额 确认利 息损 失， 列入 利息 收入减 项， 存款 利息 收入 以净额 列示 ；
(2) 债券利息收入按债券票 面价值与票面利率或内含 票面利率计算的金额扣除 应由债券发行
企业代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净额 确认 ，在 债券 实际持 有期 内逐 日计 提；
(3) 资 产支 持证 券利 息收 入 按证券 票面 价值 与票 面利 率计算 的金 额， 扣除 应由 资 产支持 证券 发
行企业 代扣 代缴 的个 人所 得税后 的净 额确 认， 在证 券实际 持有 期内 逐日 计提 ；
(4) 买 入返 售金 融资 产收 入 ， 按买 入返 售金 融资 产的 成本及 实际 利率 （当 实际 利率与 合同 利率
差异较 小时 ，也 可以 用合 同利率 ） ， 在回 购期 内逐 日 计提；
(5) 股 利收 益于 除息 日确 认 ， 并按 上市 公司 宣告 的分 红 派息比 例计 算的 金额 扣除 应由上 市公 司
代扣代 缴的 个人 所得 税后 的净额 入账 ；
(6) 债 券投 资收 益于 卖出 债 券成交 日确 认， 并按 卖出 债券成 交金 额与 其成 本、 应收利 息及 相关
费用的 差额 入账 ；
(7) 衍生工具 收益/ （损 失 ）于卖出权证 成交日确 认 ，并按卖出权 证成交金 额 与其成本的差 额
入账；
(8) 公允价值 变 动收益/ （ 损失）系本基 金持有的 采 用公允价值模 式计量的 交 易性金融资产 、
交易性 金融 负债 等公 允价 值变动 形成 的应 计入 当期 损益的 利得 或损 失；
(9) 股 利收 益于 除息 日确 认 ， 并按 上市 公司 宣告 的分 红 派息比 例计 算的 金额 扣除 应由上 市公 司
代扣代 缴的 个人 所得 税后 的净额 入账 ；
(10) 其他收 入在主要 风险 和报酬已经转 移给对方 ， 经济利益很可 能流入且 金 额可以可靠计 量
的时候 确认 。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
(1) 本 基金 采用 浮动 管理 费 方式， 于每 个封 闭期 最后 一日计 算该 封闭 期期 间的 管理费 ， 基 金托
管人复 核后 于每 个封 闭期 结束 后 5 个 工作 日内 从基 金财产 中一 次性 支付 给基 金管理 人， 其中 管 理
费率随着封闭 期内基 金的 期间年化收益 率的变化而 变化，具体费 率可参见 7.4.10.2.1 基金 管理
费；
(2) 基 金托 管费 按前 一日 基 金资产 净值 的0.20% 的年 费率逐 日计 提；
(3) 基 金销 售服 务费 按前 一 日基金 资产 净值 的 0.50% 的年费 率逐 日计 提；
(4) 卖 出回 购证 券支 出， 按 卖出回 购金 融资 产的 成本 及实际 利率 （当 实际 利率 与合同 利率 差异
较小时 ，也 可以 用合 同 利 率）在 回购 期内 逐日 计提 ； 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 29 页 共 63 页
(5) 其 他费 用系 根据 有关 法 规及相 应协 议规 定 ， 按 实 际支出 金额 ， 列入 当期 基 金费用 。 如果 影
响基金 份额 净值 小数 点后 第四位 的， 则采 用待 摊或 预提的 方法 。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
(1) 在 符合 有关 基金 分红 条 件的前 提下 ，本 基金 每年 收益分 配次 数最 多 为 12 次 ，每次 收益 分
配比例 不得 低于 该次 期末 可供分 配利 润 的 20% ， 若 《基金 合同 》生 效不 满 3 个月可 不进 行收 益分
配。期 末可 供分 配利 润指 期末资 产负 债表 中未 分配 利润与 未分 配利 润中 已实 现收益 的孰 低数 ；
(2)基金收 益分配方 式分 两种：现金分 红与红利 再 投资，投资者 可选择现 金 红利或将现金 红
利自动转为基 金份额进 行 再投资；若投 资者不选 择 ，本基金默认 的收益分 配 方式是现金 分红。在
本基金 封闭 期内 ，基 金的 收益分 配方 式只 能为 现金 分红；
(3) 基 金收 益分 配后 基金 份 额净值 不 能 低于 面值 ； 即 基 金收益 分配 基准 日的 基金 份额净 值减 去
每单位 基金 份额 收益 分配 金额后 不能 低于 面值 ；
(4) 每 一基 金份 额享 有同 等 分配权 ；
(5) 法 律法 规或 监管 机关 另 有规定 的， 从其 规定 。
7.4.4.12 分 部报 告
无。
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
本基金 本报 告期 无其 他重 要的会 计政 策和 会计 估计 。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的会 计政 策变 更。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金本报告 期根据中国 证券投资基金 业协会中基 协发(2014)24 号《关于发 布<中国证券 投
资基金 业协 会估 值核 算工 作小 组 关于 2015 年 1 季 度 固定收 益品 种的 估值 处理 标准> 的通 知》 的规
定， 自 2015 年 3 月 26 日 起，交 易所 上市 交易 或挂 牌转让 的固 定收 益品 种（ 可转换 债券 、资 产 支
持证券 和私 募债 券除 外） 采用第 三方 估值 机构 提供 的估值 数据 进行 估值 。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 30 页 共 63 页
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
7.4.6 税项
7.4.6.1 印 花税
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年4 月24 日 起， 调整证 券 （ 股票）
交易印 花税 税率 ，由 原先 的 3‰ 调整 为 1‰ ；
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年 9 月 19 日 起， 调整 由 出让 方 按
证券（ 股票 ）交 易印 花税 税率缴 纳印 花税 ，受 让方 不再征 收， 税率 不变 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知 》 的 规定 ， 股 权分 置 改革过 程中 因非 流通 股股 东向流 通股 股东 支付 对价 而发生 的股 权转 让，
暂免征 收印 花税 。
7.4.6.2 营 业税 、企 业所 得税
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定，
自2004 年1 月1 日 起 ， 对 证券投 资基 金 （封 闭式 证 券投资 基金 ， 开放 式证 券 投资基 金 ） 管 理人 运
用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入 ， 继续 免征 营业 税和企 业所 得税 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知》的规 定，股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等
收入， 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 企业 所得 税；
根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。
7.4.6.3 个 人所 得税
根据财 政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号文《 关于开放式证券 投资基金 有关税收问题 的
通知》的规定 ，对基金 取 得的股票的股 息、红利 收 入、债券的利 息收入、 储 蓄存款利息 收入，由
上市公 司、 发行 债券 的企 业和银 行在 向基 金支 付上 述收入 时代 扣代 缴20% 的 个人所 得税 ；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局、 中 国证 监会 财税[2012]85 号 文 《 关于 实施 上市 公司股 息红 利差
别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 的规 定， 自 2013 年1 月1 日 起 ， 证 券投 资基金 从公 开发 行
和转让 市场 取得 的上 市公 司股票 ，持 股期 限在 1 个 月以内 （含 1 个 月） 的， 其股息 红利 所得 全 额
计入应 纳税 所得 额； 持股 期限 在 1 个 月以 上 至1 年 （含 1 年） 的， 暂减 按50% 计入应 纳税 所得 额；
持股期 限超 过1 年的 ， 暂 减按 25% 计 入应 纳税 所得 额。 上 述所 得统 一适 用20% 的税率 计征 个人 所得工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 31 页 共 63 页
税；
根据财政部、国 家税务总 局、中国证监会 财税[2015]101 号文 《关于上市 公司 股息红利差 别
化个人 所得 税政 策有 关问 题的通 知 》 的 规定 ， 自2015 年 9 月 8 日起 ， 证券 投资 基金从 公开 发行 和
转让市 场取 得的 上市 公司 股票， 持股 期限 超 过1 年 的，股 息红 利所 得暂 免征 收个人 所得 税；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知》的规 定，股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等
收入， 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 个人 所得 税；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2008]132 号《财 政部国家税务总 局关于储 蓄存款利息所 得
有关个 人所 得税 政策 的通 知》的 规定 ， 自 2008 年 10 月 9 日起 ，对 储蓄 存款 利息所 得暂 免征 收个
人所得 税。
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
活期存 款 101,011,498.90 8,721,717.33
定期存 款 - -
其中： 存款 期 限1-3 个月 - -
其他存 款 - -
合计： 101,011,498.90 8,721,717.33
注： 本 基金 本报 告期 与上 年度可 比期 间2014 年 8 月 12 日 （ 基金 合同 生效 日 ） 至 2014 年 12 月 31
日止会 计期 间均 未投 资于 定期存 款。
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 796,432,982.10 799,885,600.85 3,452,618.75
银行间 市场 211,183,860.00 216,048,000.00 4,864,140.00
合计 1,007,616,842.10 1,015,933,600.85 8,316,758.75
资产支 持证 券 - - - 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 32 页 共 63 页
基金 - - -
其他 - - -
合计 1,007,616,842.10 1,015,933,600.85 8,316,758.75
项目
上年度 末
2014 年12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 972,803,582.41 971,204,723.26 -1,598,859.15
银行间 市场 400,126,682.85 398,586,000.00 -1,540,682.85
合计 1,372,930,265.26 1,369,790,723.26 -3,139,542.00
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 1,372,930,265.26 1,369,790,723.26 -3,139,542.00
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 未持 有衍 生金 融资 产/负 债。
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 未持 有买 入返 售金 融资产 。
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金本报告 期末及上 年 度末均无买断 式逆回购 交 易，也无在买 断式逆回 购 交易中取得的 债
券。
7.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 26,423.97 2,140.07
应收定 期存 款利 息 - -
应收其 他存 款利 息 - -
应收结 算备 付金 利息 4,441.69 16,768.30
应收债 券利 息 16,550,345.75 22,016,082.39
应收买 入返 售证 券利 息 - -
应收申 购款 利息 - -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - - 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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其他 51.04 65.78
合计 16,581,262.45 22,035,056.54
注： “ 其他 ”为 应收 结算 保 证金利 息。
7.4.7.6 其 他资 产
本基金 本报 告期 末及 上年 度末均 未持 有其 他资 产。
7.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 - -
银行间 市场 应付 交易 费用 1,930.20 6,044.38
合计 1,930.20 6,044.38
7.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 - -
应付赎 回费 - -
预提信 息披 露费 200,000.00 -
预提审 计费 80,000.00 50,000.00
预提账 户维 护费 9,300.00 9,000.00
合计 289,300.00 59,000.00
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 807,456,337.01 807,456,337.01
本期申 购 456,557,321.72 456,557,321.72
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） -605,828,082.84 -605,828,082.84
本期末 658,185,575.89 658,185,575.89
注：申 购含 转换 入份 额及 金额， 赎回 含转 换出 份额 及金额 ；
7.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 22,513,482.63 -3,139,542.00 19,373,940.63
本期利 润 54,812,524.35 11,456,300.75 66,268,825.10
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
-10,904,482.90 -1,120,439.11 -12,024,922.01
其中： 基金 申购 款 36,865,661.32 2,454,363.01 39,320,024.33
基金赎 回款 -47,770,144.22 -3,574,802.12 -51,344,946.34
本期已 分配 利润 - - -
本期末 66,421,524.08 7,196,319.64 73,617,843.72
7.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2014 年8 月12 日(基 金合 同 生效日)
至 2014 年12 月 31 日
活期存 款利 息收 入 1,397,588.49 177,134.03
定期存 款利 息收 入 - 2,141,752.22
其他存 款利 息收 入 - -
结算备 付金 利息 收入 524,711.06 82,576.62
其他 1,506.16 438.35
合计 1,923,805.71 2,401,901.22
注： “ 其他 ”为 结算 保证 金 利息收 入。
7.4.7.12 股 票投 资收益
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间 2014 年8 月 12 日 （基 金合 同生 效日 ） 至2014 年12 月 31
日止会计 期间 均 无买 卖股 票差价 收入 。
7.4.7.13 债 券投 资收益
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1月1 日至2015
年12 月31日
上年度 可比 期间
2014 年8月12 日( 基金 合
同生效 日) 至2014 年12 月31
日
债 券 投资 收益 —— 买 卖债券 （ 、债
转股及 债券 到期 兑付 ）差 价收入
25,649,068.22 7,894,848.87
债券投 资收 益—— 赎 回差 价收入 - -
债券投 资收 益—— 申 购差 价收入 - -
合计 25,649,068.22 7,894,848.87
工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 35 页 共 63 页
7.4.7.13.2 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1月1 日至2015
年12 月31日
上年度 可比 期间
2014 年8月12 日( 基金 合
同生效 日) 至2014 年12 月31
日
卖 出 债券 （ 、 债 转股 及债券 到 期兑
付）成 交总 额
2,127,901,452.28 336,418,302.69
减：卖 出债 券（ 、债 转股 及债券 到
期兑付 ）成 本总 额
2,053,644,935.85 322,886,986.07
减：应 收利 息总 额 48,607,448.21 5,636,467.75
买卖债 券差 价收 入 25,649,068.22 7,894,848.87
7.4.7.13.3 债 券投 资收益 —— 赎回差 价收 入
无 。
7.4.7.13.4 债 券投 资收益 —— 申购差 价收 入
无 。
7.4.7.13.5 资 产支 持证券 投资 收益
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间 2014 年8 月 12 日 （基 金合 同生 效日 ） 至2014 年12 月 31
日止会 计期 间均 未有 资产 支持证 券投 资收 益。
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益
本 基金 本报 告期 及上 年可比 期 间 2014 年 8 月 12 日（ 基金 合同 生效 日） 至 2014 年 12 月 31
日止会 计期 间均 无贵 金属 投资收 益。
7.4.7.15 衍 生工 具收益
7.4.7.15.1 衍 生工 具收益 —— 买卖权 证差 价收入
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间 2014 年8 月 12 日 （基 金合 同生 效日 ） 至2014 年12 月 31
日止会 计期 间均 无买 卖权 证差价 收入 。
7.4.7.15.2 衍 生工 具收益 —— 其他 投资 收益
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间 2014 年8 月 12 日 （基 金合 同生 效日 ） 至2014 年12 月 31
日止会 计期 间均 无买 卖衍 生工具 其他 投资 收益 。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 36 页 共 63 页
7.4.7.16 股 利收 益
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间 2014 年8 月 12 日 （基 金合 同生 效日 ） 至2014 年12 月 31
日止会计 期 间均 无股 利收 益。
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2015 年1 月1 日至 2015
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014 年8 月12 日( 基金 合 同
生效日)至2014 年 12 月31 日
1.交易 性金 融资 产 11,456,300.75 -3,139,542.00
—— 股 票投 资 - -
—— 债 券投 资 11,456,300.75 -3,139,542.00
—— 资 产支 持证 券投 资 - -
—— 贵 金属 投资 - -
——其他 - -
2.衍生 工具 - -
—— 权 证投 资 - -
3.其他 - -
合计 11,456,300.75 -3,139,542.00
7.4.7.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年8 月12 日(基 金合 同生效 日)
至2014 年12 月31 日
基金赎 回费 收入 5,133.08 -
基金转 换费 收入 454.86 -
其他 24,790.38 -
合计 30,378.32 -
注：其 他 为 可交 换债 未中 返款利 息收 入。
7.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2014 年8 月12 日( 基金 合 同生效
日)至2014 年 12 月31 日
交易所 市场 交易 费用
11,389.96 8,180.41
银行间 市场 交易 费用 28,300.00 4,825.00
合计
39,689.96 13,005.41
工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 37 页 共 63 页
7.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年8 月12 日( 基金 合 同生
效日) 至2014 年12 月31 日
审计费 用 80,000.00 50,000.00
信息披 露费 300,000.00 120,000.00
账户维 护费 36,750.00 9,000.00
其他 300.00 100.00
银行费 用 8,838.51 9,014.19
合计 425,888.51 188,114.19
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 重大 或有 事项。
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至财 务报 表批 准日 ，本 基金并 无须 作披 露的 重大 资产负 债 表 日后 事项 。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
工银瑞 信基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金注 册登 记机构 、基 金销 售机 构
上海浦 东发 展银 行股 份有 限公司 基金托 管人 、基 金销 售机 构
中国工 商银 行股 份有 限公 司 基金管 理人 股东 、基 金销 售机构
瑞士信 贷银 行股 份有 限公 司 基金管 理人 股东
工银瑞 信资 产管 理（ 国际 ）有限 公司 基金管 理人 的子 公司
工银瑞 信投 资管 理有 限公 司 基金管 理人 的子 公司
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间 2014 年8 月 12 日 （基 金合 同生 效日 ） 至2014 年12 月 31
日止会 计期 间未 通过 关联 方交易 单元 进行 交易 。
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目 本期 上年度 可比 期间 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 38 页 共 63 页
2015 年1 月1 日至 2015 年12
月 31 日
2014 年8 月12 日( 基金 合同 生效日)
至 2014 年12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
8,838,770.14 -
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
4,151,477.21 -
注：本基金采 用浮动管 理 费方式，于每 个封闭期 最 后一日计算该 封闭期期 间 的管 理费， 基金托管
人复核 后于 每个 封闭 期结 束后 5 个工 作日 内从 基金 财产中 一次 性支 付给 基金 管理人 ，基 金管 理 费
的计算 公式 如下 ：
H=E×I × 该 封闭 期实 际天 数 ÷36 5
H 为该 封闭 期应 计提 的基 金管理 费
E 为该 封闭 期最 后一 日计 提管理 费前 的基 金资 产净 值
I 为该 封闭 期的 基金 管理 费率， 计算 方式 如下 ：
分档情 形
（M 为 该封 闭期 内基 金的 期间年 化收 益率 ）基 金管 理费（I）
1M ＜R+1.00%-
2R+1.0 0%≤ M ＜R+2.00%Min{0.30% ，(M-R-1.00%)}
3R+2.0 0%≤ M ＜R+4.00%Min{0.70% ，(M-R-1.70%)}
4R+4.0 0%≤ MMin {1.0 0% ，(M-R-3.30%)}
(1) 该封闭 期内基金 的期 间年化收益率 （M）=（该 封闭期最后一 日计提管 理 费前的基金资 产
净值- 该封 闭期 第一 日日 初 的基金 资产 净值+该 封闭 期 间的收 益分 配金 额） / 该封 闭期第 一日 日初 的
基金资 产净 值 × 该封 闭期 实际天 数 ÷ 365
(2) R 为加 权平 均后 的一年 期银 行定 期存 款税 后利率 。
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年8 月12 日( 基金 合同 生效日)
至 2014 年12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
1,597,188.73 631,311.22
注：基金托管 费每日计 提 ，按月支付。 基金托管 费 按前一日的基 金资产净 值 的 0.20% 的年费率 计
提。计 算方 法如 下：
H=E×0 .20% / 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 39 页 共 63 页
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
7.4.10.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费
各关联 方名 称
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
工银瑞 信基 金管 理有 限公 司 301,807.21
上海浦 东发 展银 行股 份有 限公 司 652,010.69
中国工 商银 行股 份有 限公 司 2,889,401.79
合计 3,843,219.69
获得销 售服 务费
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2014 年8 月12 日( 基金 合 同生效 日) 至2014 年12
月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
工银瑞 信基 金管 理有 限公 司 103,712.91
上海浦 东发 展银 行股 份有 限公司 205,369.99
中国工 商银 行股 份有 限公 司 1,266,790.65
合计 1,575,873.55
注：基金销售 服务费每 日 计提，按月支 付。销售 服 务费按前一 日 基金资产 净 值的 0.50% 年费率 计
提。计 算方 法下 ：
H=E×0 .50% / 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的销 售服 务费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间 2014 年8 月 12 日 （基 金合 同生 效日 ） 至2014 年12 月 31
日止会 计期 间未 进行 银行 间同业 市场 的债 券（ 含回 购）交 易。
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间 2014 年8 月 12 日 （基 金合 同生 效日 ） 至2014 年12 月 31
日止会 计期 间未 运用 固有 资金投 资本 基金 。
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
本基金 除基 金管 理人 之外 的其他 关联 方在 本报 告期 末未持 有本 基金 。
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 40 页 共 63 页
关联方
名称
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 12 月 31
日
上年度 可比 期间
2014 年8 月12 日(基 金合 同生效 日) 至2014 年
12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
上海浦东发展
银行股份有限
公司
101,011,498.90 1,397,588.49 8,721,717.33 177,134.03
注：1 、本 年度 期末 余额 仅 为活期 存款 ，利 息收 入仅 为活期 存款 利息 收入 。
2 、上 年度 期末 余额 仅为 活 期存款 ，利 息收 入仅 为活 期存款 利息 收入 。
3 、 本基 金的 银行 存款 由基 金托管 人上 海浦 东发 展银 行股份 有限 公司 保管 ， 按 银行同 业利 率 计
息。
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金本报告 期及上年 度 可比期间均未 在承销期 内 参与上述各关 联方及托 管 人股东承销的 证
券。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
无 。
7.4.11 利 润分 配情况
本 基金 本报 告期 未进 行利润 分配 。
7.4.12 期 末（ 2015 年12 月31 日 ） 本基 金持有 的流 通受 限证 券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
7.4.12.1.2受 限证 券类 别： 债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通
日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单
位： 张）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
136121 15 南山02
2015 年12
月25 日
2016 年1
月21 日
新债未
上市
99.99 99.99 80,000 7,999,263.56 7,999,263.56 -
136090 15 绿地02
2015 年12
月11 日
2016 年2
月 4 日
新债未
上市
99.98 99.98 200,000 19,996,668.49 19,996,668.49 -
123001 蓝标转债
2015 年12
月23 日
2016 年1
月 8 日
新债未
上市
100.00 100.00 6,520 652,000.00 652,000.00 -
工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 41 页 共 63 页
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
本基金 本期 末未 持有 暂时 停牌等 流通 受限 股票 。
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末2015 年12 月 31 日 止， 本 基金 从事 银行间 市场 债券 正回 购交 易形成 的卖 出回
购证券 款余 额99,999,650.00 元 ，是 以如 下债 券作 为抵押 ：
金额单 位： 人民 币元
债 券 代
码
债券名 称 回购到 期日 期末估 值单 价 数量（ 张） 期末估 值总 额
140229 14 国开29 2016 年1 月6 日 107.36 300,000 32,208,000.00
150019 15 附息国债19 2016 年1 月6 日 102.01 700,000 71,407,000.00
合计
1,000,000 103,615,000.00
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末2015 年12 月 31 日 止， 本 基金 从事 证券交 易所 债券 正回 购交 易形成 的卖 出回
购证券 款余 额人 民 币 480,000,000.00 元 ，分 别于 2016 年 1 月 4 日、1 月 7 日 到期。 该类 交易 要
求本基金在回 购期内持 有 的质押式回购 下转入质 押 库的债券，按 证券交易 所 规定的比例 折算为标
准券后 ，不 低于 债券 回购 交易的 余额 。
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金在日常 经营活动 中 涉及的风险主 要包括信 用 风险、流动性 风险及市 场 风险。本基金 管
理人制定了政 策和程序 来 识别及分析这 些风险， 并 设定适当的风 险限额及 内 部控制流程 ，通过可
靠的管 理及 信息 系统 持续 监控上 述各 类风 险。
本 基金管理人 的风险管 理 机构由董事会 下属的公 司 治理与风险控 制委员会 、 督察长、公司 风
险管理 委员 会、 法律 合规 部、风 险管 理部 以及 各个 业务部 门组 成。
公司实行全面 、系统的 风 险管理，风险 管理覆盖 公 司所有战略环 节、业务 环 节和操作环节 。
同时制定了系 统化的风 险 管理程序，对 风险管理 的 整个流程进行 评估和改 进 。公司构建 了分工明
确、相互协作 、彼此牵 制 的风险管理组 织结构， 形 成了由四大防 线共同筑 成 的风险管理 体系：第
一道防线由各 个业务部 门 构成，各业务 部门总监 作 为风险责任人 ，负责制 订 本部门的作 业流程以
及风险控制措 施；第二 道 监控防线由公 司专属风 险 管理部门法律 合规部和 风 险管理部构 成，法律
合规部负责对 公司业务 的 法律合规风险 进行监控 管 理，风险管理 部负责对 公 司投资管理 风险和运
作风险进行监 控管理； 第 三道防线是由 公司经营 管 理层和风险管 理委员会 构 成，公司管 理层通过工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 42 页 共 63 页
执行委员会下的风险管理委员会对风险状况进行全面监督并及时制定相应的对策和实施监控措
施；在上述这 三道风险 监 控防线中，公 司督察长 和 监察稽核人员 对风险控 制 措施和合规 风险情况
进行全面检查 、监督， 并 视所发生问题 情节轻重 及 时反馈给各部 门经理、 公 司总经理、 公司治理
与风险控制委 员会、董 事 会、监管机构 。督察长 独 立于公司 其他 业务部门 和 公司管理层 ，对内部
控制制度的执 行情况实 行 严格检查和及 时反馈， 并 独立报告；第 四道监控 防 线由董事会 和公司治
理与风险控制 委员会构 成 ，公司治理与 风险控制 委 员会通过督察 长和监察 稽 核人员的工 作，掌握
整体风 险状 况并 进行 决策 。 公司治 理与 风险 控制 委员 会负责 检查 公司 业务 的内 控制度 的实 施情 况，
监督公 司对 相关 法律 法规 和公司 制度 的执 行。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是通过定 性分析和 定 量分析的方法 去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结合 基 金资产所运 用金融工
具特征 通过 特定 的风 险量 化指标 、 模型 ， 日 常的 量 化报告 ， 确定 风险 损失 的 限度和 相应 置信 程度 ，
及时可 靠地 对各 种风 险进 行监督 、 检查 和评 估， 并 通过相 应决 策 ， 将 风险 控 制在可 承受 的范 围内 。
7.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违约、拒 绝支付到 期 本息，导致基 金资产损 失 和收益变化的 风险。本 基 金均投资于 具有良好
信用等级的证 券，且通 过 分散化投资以 分散信用 风 险。本基金投 资于一家 公 司发行的证 券市值不
超过基金资产 净值 的 10% ，且本基金与 由本基金 管 理人管理的其 他基金共 同 持有一家公司 发行的
证券， 不得 超过 该证 券 的10%。
本基金在交易 所进行的 交 易均与中国证 券登记结 算 有限责任公司 完成证券 交 收和款项清算 ，
因此违 约风 险发 生的 可能 性很小 ； 基 金在 进行 银行 间 同业市 场交 易前 均对 交易 对手进 行信 用评 估，
以控制 相应 的信 用风 险。
7.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
短期信 用评 级
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
A-1
30,021,000.00 149,383,000.00
A-1 以下
- -
未评级
30,045,000.00 -
合计
60,066,000.00 149,383,000.00
注：1 、表 中所 列示 的债 券 投资为 短期 融资 券及 超短 期融资 券， 其中 超短 期融 资券无 信用 评级 。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 43 页 共 63 页
2 、上 述评 级均 取自 第三 方 评级机 构的 债项 评级 。
7.4.13.2.2 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
长期信 用评 级
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
AAA
142,988,174.89 341,720,342.50
AAA 以下
534,396,305.76 878,687,380.76
未评级
- -
合计
677,384,480.65 1,220,407,723.26
注：1 、表 中所 列示 的债 券 投资为 除短 期融 资券 以外 的信用 债券 。
2 、上 述评 级均 取自 第三 方 评级机 构的 债项 评级 。
7.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金所 持 金融工具变现 的难易程 度 。本基金的流 动性风险 一 方面来自于基 金
份额持有人可 随时要求 赎 回其持有的基 金份额， 另 一方面来自于 投资品种 所 处的交易市 场不活跃
而带来 的变 现困 难。
本基金所持大 部分证券 在 证券交易所上 市，其余 亦 可在银行间同 业市场交 易 ，因此除小部 分
流通受限证券 外，其余 均 能及时变现。 此外， 本 基 金可通过卖出 回购金融 资 产方式借入 短期资金
应对流动性需 求，其上 限 一般不超过基 金持有的 债 券资产的公允 价值。本 基 金于资产负 债表日所
持有的金融负 债的合约 约 定剩余到期日 均为一年 以 内且一般不计 息，因此 账 面余额一般 即为未折
现的合 约到 期现 金流 量。
本基金管理人 每日预测 本 基金的流动性 需求，并 同 时通过独立的 风险管理 部 门设定流动性 比
例要求 ，对 流动 性指 标进 行持续 的监 测和 分析 。
7.4.13.3.1 金 融资 产和金 融负 债的到 期期 限分析
无 。
7.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
7.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 基金的财 务 状况和现金流 量受市场 利 率变动而发生 波动的风 险 。利率敏感性 金
融工具均面临 由于市场 利 率上升而导致 公允价值 下 降的风险，其 中浮动利 率 类金融工具 还面临每工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 44 页 共 63 页
个付息期间结 束根据市 场 利率重新定价 时对于未 来 现金流影响的 风险。本 基 金持有的大 部分金融
资产和金融负 债不计息 ， 因此本基金的 收入及经 营 活动的现金流 量在很大 程 度上独立于 市场利率
变化。本基金 的生息资 产 主要为银行存 款、结算 备 付金、存出保 证金及债 券 投资等。本 基金的基
金管理人定期 对本基金 面 临的利率敏感 性缺口进 行 监控， 并通过 调整投资 组 合的久期等 方法对上
述利率 风险 进行 管理 。
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本
期
末
201
5 年
12
月
31
日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资
产
银
行
存
款
101,011,498.90 - - - - - 101,011,498.90
结
算
备
付
金
8,973,144.38 - - - - - 8,973,144.38
存
出
保
证
金
103,070.79 - - - - - 103,070.79
交
易
性
金
融
资
产
30,003,000.00 40,119,000.0
0
111,742,978.0
0
684,067,598.45 150,001,024.4
0
- 1,015,933,600.8
5
应
收
- - - - - 169,938,410.3
6
169,938,410.36 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 45 页 共 63 页
证
券
清
算
款
应
收
利
息
- - - - - 16,581,262.45 16,581,262.45
其
他
资
产
- - - - - - -
资
产
总
计
140,090,714.07 40,119,000.0
0
111,742,978.0
0
684,067,598.45 150,001,024.4
0
186,519,672.8
1
1,312,540,987.7
3
负
债
卖
出
回
购
金
融
资
产
款
579,999,650.00 - - - - - 579,999,650.00
应
付
托
管
费
- - - - - 123,573.05 123,573.05
应
付
销
售
服
务
费
- - - - - 308,932.67 308,932.67
应
付
交
易
费
- - - - - 1,930.20 1,930.20 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 46 页 共 63 页
用
应
付
利
息
- - - - - 14,182.20 14,182.20
其
他
负
债
- - - - - 289,300.00 289,300.00
负
债
总
计
579,999,650.00 - - - - 737,918.12 580,737,568.12
利
率
敏
感
度
缺
口
-439,908,935.9
3
40,119,000.0
0
111,742,978.0
0
684,067,598.45 150,001,024.4
0
185,781,754.6
9
731,803,419.61
上
年
度
末
201
4 年
12
月
31
日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资
产
银
行
存
款
8,721,717.33 - - - - - 8,721,717.33
结
算
备
付
金
26,798,359.17 - - - - - 26,798,359.17
存
出
保
证
132,975.46 - - - - - 132,975.46 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 47 页 共 63 页
金
交
易
性
金
融
资
产
- - 249,671,357.6
0
1,030,790,631.1
6
89,328,734.50 - 1,369,790,723.2
6
应
收
证
券
清
算
款
- - - - - 22,873,787.44 22,873,787.44
应
收
利
息
- - - - - 22,035,056.54 22,035,056.54
资
产
总
计
35,653,051.96 0.00 249,671,357.6
0
1,030,790,631.1
6
89,328,734.50 44,908,843.98 1,450,352,619.2
0
负
债
卖
出
回
购
金
融
资
产
款
591,752,708.20 - - - - - 591,752,708.20
应
付
证
券
清
算
款
- - - - - 31,215,869.97 31,215,869.97
应
付
托
管
- - - - - 139,634.01 139,634.01 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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费
应
付
销
售
服
务
费
- - - - - 349,085.00 349,085.00
应
付
交
易
费
用
- - - - - 6,044.38 6,044.38
其
他
负
债
- - - - - 59,000.00 59,000.00
负
债
总
计
591,752,708.20 - - - - 31,769,633.36 623,522,341.56
利
率
敏
感
度
缺
口
-556,099,656.2
4
0.00 249,671,357.6
0
1,030,790,631.1
6
89,328,734.50 13,139,210.62 826,830,277.64
注：表中所示 为本基金 资 产及交易形成 负债的公 允 价值，并按照 合约规定 的 重新定价日 或到期日
孰早者 进行 分类 。
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设
该利率 敏感 性分 析基 于本 基金报 表日 的利 率风 险状 况；
假定所 有期 限的 利率 均以 相同幅 度变 动 25 个 基点 ， 其他变 量不 变；
此项影 响并 未考 虑管 理层 为降低 利率 风险 而可 能采 取的风 险管 理活 动。
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负 债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2015 年12 月31 日 ）
上年度 末（ 2014 年12 月31
日 ）
利率增 加 25 基 准点 -5,993,592.80 -5,918,153.30
利率减 少 25 基 准点 6,064,871.08 5,968,048.04
工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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7.4.13.4.2 外 汇风 险
无 。
7.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 主要为市 场 价格风险，市 场价格风 险 是指基金所持 金融工具 的 公允价值或未 来
现金流量因除 市场利率 和 外汇汇率以外 的市场价 格 因素变动而发 生波动的 风 险。本基金 主要投资
于证券交易所 上市或银 行 间同业市场交 易的股票 和 债券，所面临 的最大市 场 价格风险由 所持有的
金融工具的公 允价值决 定 。本基金通过 投资组合 的 分散化降低市 场价格风 险 ，并且本基 金管理人
每日对 本基 金所 持有 的证 券价格 实施 监控 。
7.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 - - - -
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 1,015,933,600.85 138.83 1,369,790,723.26 165.67
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资
- - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 1,015,933,600.85 138.83 1,369,790,723.26 165.67
注：1 、 本 基金 投资 于债 券 等固定 收益 类资 产的 比例 不低于 基金 资产 的80% ， 不得投 资于 股票 等权
益类证券，因 可转债转 股 所形成的股票 、因所持 股 票所派发的权 证以及因 投 资可分离交 易可转债
而产生的权证 等权益类 资 产的比例不超 过基金资产的 20%；但 在每次开 放期 前三个月、开 放期及
开放期结束后 三个月的 期 间内，基金投 资不受上 述 比例限制；开 放期内现 金 及到期日在 一年以内
的政府 债券 占基 金资 产净 值的比 例不 低 于5% 。
2 、由 于四 舍五 入的 原因 公 允价值 占基 金资 产净 值的 比例分 项之 和与 合计 可能 有尾差 。
7.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
于 2015 年 12 月31 日和2014 年 12 月31 日， 本基 金未持 有交 易性 权益 类投 资，因 此除 市场工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 50 页 共 63 页
利率以 外的 市场 价格 因素 的变动 对于 本基 金资 产净 值无重 大影 响。
7.4.13.4.4 采 用风 险价值 法管 理风险
无 。
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
7.4.14.1 公允 价值
银行存款、结 算备付金 、 应收证券清算 款、应收 利 息、卖出回购 金融资产 款 等，因其剩余 期
限不长 ，公 允价 值与 账面 价值相 若。
(1) 各 层次 金融 工具 公允 价值
本 基 金 本 报 告 期 末 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 中 属 于 第 一 层 次 的 余 额 为 人 民 币
5,741,003.80 元， 属于 第 二层次 的余 额 为 1,010,192,597.05 人民 币元 ，无 属 于第三 层次 的余 额
（2014 年 12 月31 日： 第 一层次 人民 币 689,170,526.70 元， 第 二层 次人 民币680,620,196.56 元，
无属于 第三 层次 的余 额） 。
(2) 公 允价 值所 属 层 次间 的重大 变动
本基金政策为 以报告期 初 作为确定金融 工具公允 价 值层次之间转 换的时点 。 本基金本报告 期
持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 ， 由 第 一 层 次 转 入 第 二 层 次 的 金 额 为 人 民 币 216,713,532.27
元（2014 年度 ：无） ，无 第二层 次转 入第 一层 次的 金额（2014 年 度： 无） 。
本基金本报告 期根据中国 证券投资基金 业协会中基 协发(2014)24 号《关于发 布<中国证券 投
资基金 业协 会估 值核 算工 作小组 关于 2015 年 1 季 度 固定收 益品 种的 估值 处理 标准> 的通 知》 的规
定， 自 2015 年 3 月 26 日 起，交 易所 上市 交易 或挂 牌转让 的固 定收 益 品 种（ 可转换 债券 、资 产 支
持证券 和私 募债 券除 外） 采用第 三方 估值 机构 提供 的估值 数据 进行 估值 。
本基金本报告 期持有的 以 公允价值计量 的金融工 具 未发生转入或 转出第三 层 次公允价值的 情
况（2014 年度 ：无） 。
7.4.14.2 承诺 事项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 承诺 事项 。
7.4.14.3 其他 事项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 其他 重要 事项。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例
（%）
1 权益投 资 - -
其中： 股票 - -
2 固定收 益投 资 1,015,933,600.85 77.40
其中： 债券 1,015,933,600.85 77.40
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 109,984,643.28 8.38
7 其他各 项资 产 186,622,743.60 14.22
8 合计 1,312,540,987.73 100.00
注：由 于四 舍五 入的 原因 金额 占 基金 总资 产的 比例 分项之 和与 合计 可能 有尾 差。
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
8.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8.2.2 报 告期 末按行 业分 类的沪 港通 投资股 票投 资组合
无 。
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1
累 计买 入金 额超出 期 初 基金 资产净 值2% 或前 20 名的 股票明 细
本基金 本报 告期 内未 有股 票买入 交易 。
8.4.2
累 计卖 出金 额超出 期 初 基金 资产净 值2% 或前 20 名的 股票明 细
本基金 本报 告期 内未 有股 票卖出 交易 。
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
本基金 本报 告期 内未 有股 票买卖 交易 。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 193,031,722.40 26.38
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 85,451,397.80 11.68
其中： 政策 性金 融债 85,451,397.80 11.68
4 企业债 券 629,360,476.85 86.00
5 企业短 期融 资券 60,066,000.00 8.21
6 中期票 据 41,631,000.00 5.69
7 可转债 （可 交换 债） 6,393,003.80 0.87
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 1,015,933,600.85 138.83
注：由 于四 舍五 入的 原因 公允价 值占 基金 资产 净值 的比例 分项 之和 与合 计可 能有尾 差。
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 019512 15 国债 12 1,200,000 120,588,000.00 16.48
2 150019 15 附 息国 债19 700,000 71,407,000.00 9.76
3 140229 14 国开 29 400,000 42,944,000.00 5.87
4 122365 14 昊华 01 350,000 36,806,000.00 5.03
5 112212 14 中 山债 300,000 30,633,000.00 4.19
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大 小排 序的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
8.8 报告 期 末按公 允 价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 投资 。
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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8.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
8.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本报告 期内 ，本 基金 未运 用国债 期货 进行 投资 。
8.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货投 资， 也无 期间 损益。
8.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本报告 期内 ，本 基金 未运 用国债 期货 进行 投资 。
8.11 投 资组 合报告 附注
8.11.1
本基 金投 资的前 十名证 券的 发行主 体本 期未 出 现被 监管部 门立 案调查 ，或 在
报 告编 制日前 一年 内受到 公开 谴责、 处罚 的情形 。
8.11.2
本基 金投 资的前 十名股 票未 超出基 金合 同规定 的备 选股票 库。
8.11.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 103,070.79
2 应收证 券清 算款 169,938,410.36
3 应收股 利 -
4 应收利 息 16,581,262.45
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 186,622,743.60
8.11.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本 基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
8.11.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
无。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
5,342 123,209.58 53,583,135.60 8.14% 604,602,440.29 91.86%
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员 持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
109,239.82 0.02%
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部
门负责 人 持 有本 开放 式基 金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金
0
§10 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2014 年 8 月 12 日 ） 基金 份额 总额
807,456,337.01
本报告 期期 初基 金份 额总 额 807,456,337.01
本报告 期基 金总 申购 份额 456,557,321.72
减: 本报 告期 基金 总赎 回份 额 605,828,082.84
本报告 期基 金拆 分变 动份 额（份 额减 少以"-" 填列） -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 658,185,575.89
注：1 、报 告期 期间 基金 总 申购份 额含 红利 再投 、转 换入份 额；
2 、报 告期 期间 基金 总赎 回 份额含 转换 出份 额。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本报告 期内 ，本 基金 未召 开基金 份额 持有 人大 会。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
1 、基 金 管 理人
基金管 理人 于2015 年4 月28 日在 指定 媒介 上披 露 了 《工银 瑞信 基金 管理 有 限公司 关于 副总
经 理 变更 的公 告》 ，经 基金管 理 人第 四届 董事 会第 四次 会 议审 议并 通过 ，毕 万英 先 生不 再担 任副
总经理 职务 。
基金管 理人 于 2015 年 6 月 2 日在 指定 媒介 上披 露 了《工 银瑞 信基 金管 理有 限公司 关于 副总
经 理 变更 的公 告》 ，经 基金管 理 人第 四届 董事 会第 七次 会 议审 议并 通过 ，库 三七 先 生不 再担 任副
总经理 职务 。
基金管 理人 于2015 年9 月16 日在 指定 媒介 上披 露 了 《工银 瑞信 基金 管理 有 限公司 董事 长变
更 公 告》 ，经 基金 管理 人第 五 十 七次 股东 会和 第四 届董 事 会第 十次 会议 审议 通过 ， 陈焕 祥先 生辞
去公司 董事 长职 务， 董事 长变更 为沈 立强 先生 。
2 、基 金托 管人
经基金 托管 人决 定， 邓从 国同志 自 2015 年 4 月 1 日起担 任资 产托 管与 养老 金业务 部总 经 理
职务。
自 2016 年 1 月起 ，公 司 更新了 组织 架构 并调 整部 门名称 ，聘 任刘 长江 同志 为资产 托管 部 总
经理。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 ，无 涉及 基金 管理业 务、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼事 项。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
本基金 本报 告期 无投 资策 略的改 变。 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
报告期 内应 支付 给安 永 华 明会计 师事 务所 （特 殊普 通合伙 ） 审 计费 用捌 万元 整， 该 审计 机 构
自基金 合同 生效 日起 向本 基金提 供审 计服 务。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期内 ，基 金管 理人 、基金 托管 人及 其高 级管 理人员 未受 到稽 查或 处罚 。
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
兴业证券 2 - - - - -
国信证券 2 - - - - -
安信证券 2 - - - - -
注：1. 券商 的选 择标 准和 程序
（1 ） 选择 标准 ：注 重综 合 服务能 力
a) 券商财务 状况良 好、经 营行为规范 、风险 管理先 进、投资风 格与工 银瑞信 有互补性、 在最
近一年 内无 重大 违规 行为 。
b) 券商具有 较强的 综合研 究能力：能 及时、 全面、 定期提供高 质量的 关于宏 观、行业、 资本
市场、个股分 析的报告 及 其他丰富全面 的信息咨 询 服务；有很强 的分析能 力 ，能根据工 银瑞信所
管理基金的特 定要求， 提 供专门研究报 告；具有 开 发量化投资组 合模型的 能 力以及其他 综合服务
能力。
c) 与其 他券 商相 比， 该券 商能够 提供 最佳 交易 执行 和优惠 合理 的佣 金率 。
（2 ） 选择 程 序
a) 新增券商 的选定 ：根据 以上标准对 券商进 行考察 、选择和确 定。在 合作之 前，券商需 提供
至少两个季度 的服务， 并 与其他已合作 券商一起 参 与投资研究部 门（权益 投 资部，固定 收益部，
专户投资部， 研究部和 中 央交易室）两 个季度对 券 商的研究服务 评估。公 司 投委会根据 对券商研
究服务 评估 结果 决定 是否 作为新 增合 作券 商。
b) 签订委托 协议： 与被选 择的券商签 订委托 代理协 议，明确签 定协议 双方的 公司名称、 委托
代理期限、佣 金率、双 方 的权利义务等 ，经签章 有 效。 委托代理 协议一式 五 份，协议双 方及证券工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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主管机 关各 留存 一份 ，我 方协议 由研 究部 和战 略发 展部 存 档， 并报 相关 证券 主管机 关留 存报 备。
2. 券商 的评 估， 保留 和更 换程序
（1 ） 席位 的租 用期 限暂 定 为一年 ，合 同到 期 15 天内 ，投资 研究 部门 将根 据各 券商研 究在 服
务期间 的综 合证 券服 务质 量等情 况， 进行 评估 。
（2 ） 对于 符合 标准 的券 商 ，工银 瑞信 将与 其续 约； 对于不 能达 到标 准的 券商 ，不与 其续 约 ，
并根据券商选 择标准和 程 序，重新选择 其它经营 稳 健、研究能力 强、综合 服 务质量高的 证券经营
机构， 租用 其交 易席 位。
（3 ） 若券 商提 供的综 合证 券服务 不符 合要 求， 工银 瑞信有 权按 照委 托协 议规 定， 提 前中 止 租
用其交 易席 位。
证券公 司席 位的 变更 情况
在报告 期内 本基 金新 增国 信证券 股份 有限 公司 的 28933 上 海交 易单 元和 395332 深 圳交 易单
元。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权
证
成交总 额
的比例
兴业证券 - - - - - -
国信证券 1,722,276,184.75 100.00% 71,073,006,000.00 100.00% - -
安信证券 - - - - - -
11.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 开 通 旗 下
开 放 式 证 券 投 资 基 金 电 子 自 助 交 易 系 统 业
务以及 部分 费率 优惠 的公 告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年1 月19 日
2
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 北 京
唐 鼎 耀 华 投 资 咨 询 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销
中 国 证 监 会
指定的 媒介 2015 年1 月26 日 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
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售机构 并实 行费 率优 惠的 公告
3
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 中 国
国 际 金 融 有 限 公 司 为 旗 下 部 分 基 金 代 销 机
构的公 告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年2 月6 日
4
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 部 分
基 金 参 与 杭 州 数 米 基 金 销 售 有 限 公 司 申 购
费率优 惠活 动的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年3 月6 日
5
工银瑞 信基 金管 理有 限公 司关于 公司 董事 、
监事 、 高 级管 理人 员以 及 其他从 业人 员在 子
公司兼 职情 况变 更的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年3 月14 日
6
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 北 京
增 财 基 金 销 售 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销 售 机
构并实 行费 率优 惠的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年3 月16 日
7
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 海 银
基 金 销 售 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销 售 机 构 并
实行费 率优 惠的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年3 月16 日
8
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 基 金 直 销
电 子 自 助 交 易 业 务 开 通 中 国 银 行 和 交 通 银
行支付 方式 及部 分费 率优 惠的公 告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年3 月27 日
9
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 基 金
调整交 易所 固定 收益 品种 估值方 法的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介 2015 年3 月27 日
10
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 上 海
大 智 慧 财 富 管 理 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销 售
机构并 实行 费率 优惠 的公 告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年4 月20 日
11
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 基 金
参与深圳众禄基金销售有限公司认/ 申购费
率优惠 活动 的公 告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年4 月24 日
12
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 副 总 经 理
变更的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介 2015 年4 月28 日 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 59 页 共 63 页
13
工银瑞 信基 金管 理有 限公 司关于 公司 董事 、
监事 、 高 级管 理人 员以 及 其他从 业人 员在 子
公司兼 职情 况变 更的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年5 月12 日
14
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 部 分
基金参 加一 路财 富 （ 北京 ） 信息 科技 有限 公
司网上 费率 优惠 活动 的公 告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年5 月28 日
15
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 副 总 经 理
变更的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介 2015 年6 月2 日
16
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 上 海
汇 付 金 融 服 务 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销 售 机
构并实 行费 率优 惠的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年6 月30 日
17
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 参 加 数 米
基金网 费率 优惠 活动 的公 告
中 国 证 监 会
指定的 媒介 2015 年7 月8 日
18
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 汉 口
银 行 股 份 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销 售 机 构 并
实行费 率优 惠的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年7 月21 日
19
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 住 所 变 更
的公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介 2015 年7 月30 日
20
工 银 瑞 信 目 标 收 益 一 年 定 期 开 放 债 券 型 证
券投资 基金 开放 第一 次申 购、 赎 回、 转 换业
务的公 告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年8 月10 日
21
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 部 分
基金参 加平 安证 券申 购 、 定投申 购费 率优 惠
活动的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年8 月11 日
22
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 诺 亚
正行 （ 上海） 基金 销售 投 资顾问 有限 公司 为
旗 下 部 分 基 金 销 售 机 构 并 实 行 费 率 优 惠 的
公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年8 月13 日
23 工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 工 银 瑞 信 中 国 证 监 会 2015 年8 月13 日 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 60 页 共 63 页
目 标 收 益 一 年 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投 资 基
金计提 管理 费的 公告
指定的 媒介
24
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 部 分
基 金 参 加 中 金 公 司 申 购 费 率 优 惠 活 动 的 公
告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年8 月19 日
25
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 上 海
陆 金 所 资 产 管 理 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销 售
机构并 实行 费率 优惠 的公 告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年9 月1 日
26
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 董 事 长 变 更 公
告
中 国 证 监 会
指定的 媒介 2015 年9 月16 日
27
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 中 信
期货有 限公 司为 旗下 基金 销售机 构的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介 2015 年9 月18 日
28
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 上 海
联 泰 资 产 管 理 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销 售 机
构并实 行费 率优 惠的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年10 月22 日
29
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 东 莞
农 村 商 业 银 行 股 份 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销
售机构 并实 行费 率优 惠的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年10 月26 日
30
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 齐 商
银 行 股 份 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销 售 机 构 的
公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年10 月28 日
31
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 北 京
君 德 汇 富 投 资 咨 询 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销
售机构 并实 行费 率优 惠的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年10 月29 日
32
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 参 加 上 海
长 量 基 金 销 售 投 资 顾 问 有 限 公 司 费 率 优 惠
活动的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年11 月2 日
33
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 聘 基 金
经理的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介 2015 年11 月14 日 工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 61 页 共 63 页
34
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 上 海
凯 石 财 富 基 金 销 售 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销
售机构 并实 行费 率优 惠的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年11 月17 日
35
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 北 京
微 动 利 投 资 管 理 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销 售
机构并 实行 费率 优惠 的公 告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年11 月23 日
36
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 变 更 基 金
经理的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介 2015 年11 月26 日
37
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 参 加 上 海
利得费 率优 惠活 动的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介 2015 年11 月27 日
38
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 德 州
银 行 股 份 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销 售 机 构 的
公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年11 月27 日
39
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 威 海
市 商 业 银 行 股 份 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销 售
机构的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年12 月1 日
40
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 深 圳
富 济 财 富 管 理 有 限 公 司 为 旗 下 基 金 销 售 机
构并实 行费 率优 惠的 公告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年12 月3 日
41
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 增 加 宁 波
银行股 份 有 限 公 司 为 旗 下 部 分 基 金 销 售 机
构的公 告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年12 月21 日
42
工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 基 金
在 指 数 熔 断 期 间 调 整 开 放 时 间 的 提 示 性 公
告
中 国 证 监 会
指定的 媒介
2015 年12 月31 日
§12 影响投 资者决策的其他重 要信息
1.根据 《中 国证 券投 资基 金业协 会估 值核 算工 作小 组关 于 2015 年1 季 度固 定 收益品 种的 估工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 62 页 共 63 页
值处理 标准 》 ， 自2015 年3 月 26 日 起 ， 本 基金 管理 人对旗 下证 券投 资基 金持 有的在 上海 证券 交
易所、 深圳 证券 交易 所上 市交易 或挂 牌转 让的 固定 收益品 种（ 估值 处理 标准 另有规 定的 除外 ） ，
主要依 据由 第三 方估 值机 构(中 证指 数有 限公 司) 提 供的价 格数 据进 行估 值。 详情请 见 2015 年 3
月27 日在 中国 证券 报、 上 海证券 报 、 证 券时 报及 公 司网站 发布 的 《工 银瑞 信 基金管 理有 限公 司
关于旗 下基 金调 整交 易所 固定收 益品 种估 值方 法的 公告》 。
2. 根据本 基金的 《招募 说明 书 》和 《基金 合同》 相关 约定， 本报告 期内本 基金 于封闭期最
后一日 （即 2015 年 8 月 11 日） 计提 了该 封闭 期期 间的管 理费 ，详 情请 见《 工银瑞 信基 金管 理
有限公 司关 于工 银瑞 信目 标收益 一年 定期 开放 债券 型证券 投资 基金 计提 管理 费的公 告》 。
3.根据 基金 管理 人 于 2015 年11 月14 日披 露的 《工 银瑞信 基金 管理 有限 公司 关于增 聘基 金
经理的 公告 》 ， 自 2015 年 11 月 13 日起 ，聘 任陆 欣 先生担 任 工 银瑞 信目 标收 益一年 定期 开放 债
券型证 券投 资基 金 基 金经 理。
4.根据 基金 管理 人 于 2015 年11 月26 日披 露的 《工 银瑞信 基金 管理 有限 公司 关于变 更基 金
经理的 公 告 》 ， 自 2015 年 11 月 24 日起 ，昌 明先 生 不再担 任 工 银瑞 信目 标收 益一年 定期 开放 债
券型证 券投 资基 金 基 金经 理。
§13 备查文 件目录
13.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 工银 瑞 信目标 收益 一年 定期 开放 债券型 证券 投资 基金 募集 的文件
2 、 《工 银瑞 信目 标收 益一 年定期 开 放 债券 型证 券投 资基金 基金 合同 》
3 、 《工 银瑞 信目 标收 益一 年定期 开放 债券 型证 券投 资基金 托管 协议 》
4 、 《工 银瑞 信目 标收 益一 年定期 开放 债券 型证 券投 资基金 招募 说明 书》
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照
6 、基 金托 管人 业务 资格 批 件、营 业执 照
7 、报 告期 内基 金管 理人 在 指定报 刊上 披露 的各 项公 告
13.2 存 放地 点
基金管 理人 或基 金托 管人 的办公 场所 。
13.3 查 阅方 式
投资者可于营 业时间免 费 查阅，或登录 基金管理 人 网站查阅。也 可在支付 工 本费后，在合 理工银瑞信目标收益一年定期开放债券型证券投资基金 2015 年年度报告
第 63 页 共 63 页
时间内 取得 上述 文件 的复 印件。
投资者 对本 报告 书如 有疑 问，可 咨询 本基 金管 理人 ——工 银瑞 信基 金管 理有 限公司 。
客户服 务中 心电 话：400-811-9999
网址：www.icbccs.com.cn
