嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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嘉实恒生中国企业指数证券投资基金
（QDII-LOF ）2015 年年度报告
2015 年 12 月 31 日
基金管理人：嘉实基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
送出日期：2016 年 3 月 29 日
嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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§1 重要提示及目录
1.1
重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经全部独立董
事签字同意，并由董事长签发。董事 Bernd Amlung 未参会。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年 3 月 24 日复核了本
报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告期自 2015 年1 月1日起至 2015年 12 月 31 日止。 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 5
2.4 境外资产托管人 .......................................................................................................................... 6
2.5 信息披露方式 .............................................................................................................................. 6
2.6 其他相关资料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................... 6
3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 7
3.3 过去三年基金的利润分配情况 .................................................................................................. 9
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 9
4.1 基金管理人及基金经理情况 ...................................................................................................... 9
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 11
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 11
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 12
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 12
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 13
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 13
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 14
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 14
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 14
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 14
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 14
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 14
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 14
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 16
7.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 16
7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 17
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 18
7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 19
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 41
8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 41
8.2 期末在各个国家（地区）证券市场的权益投资分布 ............................................................ 41
8.3 期末按行业分类的权益投资组合 ............................................................................................ 42
8.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有权益投资明细 ................................ 42
8.5 报告期内权益投资组合的重大变动 ........................................................................................ 46
8.6 期末按债券信用等级分类的债券投资组合 ............................................................................ 51
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 51 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 51
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名金融衍生品投资明细 ................ 51
8.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 .......................... 52
8.11 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 52
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 52
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 52
9.2 期末上市基金场内前十名持有人 ............................................................................................ 53
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 53
9.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 53
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 53
§ 11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 54
11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 54
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 54
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 54
11.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 54
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 54
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 54
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 55
11.8 其他重大事件 .......................................................................................................................... 57
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 60
12.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 60
12.2 存放地点 .................................................................................................................................. 60
12.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 60
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 嘉实恒生中国企业指数证券投资基金（QDII-LOF）
基金简称 嘉实 H 股指数（QDII-LOF）
场内简称 恒生 H 股
基金主代码 160717
基金运作方式 上市契约型开放式（LOF）
基金合同生效日 2010 年 9月30 日
基金管理人 嘉实基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 594,806,600.49 份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2010 年 10 月 28 日
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金进行被动式指数化投资，通过严格的投资纪律
约束和数量化的风险管理手段，力争控制本基金的净
值增长率与业绩比较基准之间的日平均跟踪误差小于
0.3%，年跟踪误差不超过 4%，以实现对恒生中国企业
指数的有效跟踪，给投资者提供一个投资恒生中国企
业指数的有效投资工具。
投资策略 本基金为被动式指数基金，按照成份股在恒生中国企
业指数中的基准权重构建指数化投资组合。
业绩比较基准 人民币/港币汇率×恒生中国企业指数
风险收益特征 本基金属于采用被动指数化操作的股票型基金，其预
期的风险和收益高于货币市场基金、债券基金、混合
型基金，为证券投资基金中的较高风险、较高收益品
种。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 嘉实基金管理有限公司 中国建设银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 胡勇钦 田青
联系电话 （010）65215588 （010）67595096
电子邮箱 service@jsfund.cn tianqing1.zh@ccb.com
客户服务电话
400-600-8800 （010）67595096
传真 （010）65182266 （010）66275853
注册地址 上海市浦东新区世纪大道8 北京市西城区金融大街 25 号 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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号上海国金中心二期 46 层
06-08 单元
办公地址 北京市建国门北大街 8号
华润大厦 8层
北京市西城区闹市口大街 1 号
院 1 号楼
邮政编码 100005 100033
法定代表人 邓红国 王洪章
2.4 境外资产托管人
项目 境外资产托管人
名称
英文 State Street Bank and Trust Company
中文 美国道富银行
注册地址 美国马萨诸塞州波士顿林肯 1 号街
办公地址 美国马萨诸塞州波士顿林肯 1 号街
邮政编码 02111
2.5 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》 、 《上海证券报》 、 《证券时报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
址
http://www.jsfund.cn
基金年度报告备置地点 北京市建国门北大街 8号华润大厦 8 层嘉实基金管
理有限公司
2.6 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 普华永道中天会计师事务所（特殊
普通合伙）
上海市黄浦区湖滨路 202 号企业天
地 2 号楼普华永道中心 11 楼
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街 17 号
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2015 年 2014 年 2013 年
本期已实现收益 -76,418,912.37 -3,860,133.35 -5,859,375.16
本期利润 -185,095,132.26 9,205,324.32 -5,331,190.42 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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加权平均基金份额本期利润 -0.3188 0.1027 -0.0479
本期加权平均净值利润率 -39.34% 13.83% -6.42%
本期基金份额净值增长率 -19.79% 14.88% -6.00%
3.1.2 期末数据和指标 2015 年末 2014 年末 2013 年末
期末可供分配利润 -279,527,201.96 -27,965,312.31 -28,600,598.31
期末可供分配基金份额利润 -0.4699 -0.3435 -0.2976
期末基金资产净值 412,143,215.57 70,335,280.51 72,265,344.51
期末基金份额净值 0.6929 0.8639 0.7520
3.1.3 累计期末指标 2015 年末 2014 年末 2013 年末
基金份额累计净值增长率 -30.71% -13.61% -24.80%
注： （1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）
扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益； （2）所述基金
业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字；
（3）期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三
个月
4.43% 1.55% 4.84% 1.67% -0.41% -0.12%
过去六
个月
-19.20% 1.80% -20.94% 1.91% 1.74% -0.11%
过去一
年
-19.79% 1.63% -14.39% 1.79% -5.40% -0.16%
过去三
年
-13.39% 1.36% -12.72% 1.48% -0.67% -0.12%
过去五
年
-23.05% 1.45% -25.06% 1.55% 2.01% -0.10%
自基金
合同生
效起至
今
-30.71% 1.43% -24.53% 1.54% -6.18% -0.11%
嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
图：嘉实 H股指数（QDII-LOF）基金份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的
历史走势对比图
（2010 年 9月 30 日至 2015 年 12 月31 日）
注：按基金合同和招募说明书的约定，本基金自基金合同生效日起 6 个月内为建仓期。建仓期结
束时本基金的各项投资比例符合基金合同（十四（二）投资范围和（六）1、组合投资比例限制）
的有关约定。 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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3.2.3
过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
3.3
过去三年基金的利润分配情况
过去三年本基金未实施利润分配。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1
基金管理人及其管理基金的经验
本基金管理人为嘉实基金管理有限公司，成立于 1999 年 3 月 25 日，是经中国证监会批准设
立的第一批基金管理公司之一，是中外合资基金管理公司。公司注册地上海，公司总部设在北京，
在深圳、成都、杭州、青岛、南京、福州、广州设有分公司。公司获得首批全国社保基金、企业
年金投资管理人和 QDII、特定资产管理业务资格。
截止 2015 年 12 月 31 日，基金管理人共管理 2 只封闭式证券投资基金、79 只开放式证券投
资基金，具体包括嘉实丰和价值封闭、嘉实元和、嘉实成长收益混合、嘉实增长混合、嘉实稳健嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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混合、嘉实债券、嘉实服务增值行业混合、嘉实优质企业混合、嘉实货币、嘉实沪深 300 ETF 联
接（LOF） 、嘉实超短债债券、嘉实主题混合、嘉实策略混合、嘉实海外中国股票混合（QDII） 、嘉
实研究精选混合、 嘉实多元债券、 嘉实量化阿尔法混合、 嘉实回报混合、 嘉实基本面 50 指数 （LOF ）、
嘉实价值优势混合、嘉实稳固收益债券、嘉实 H 股指数（QDII-LOF） 、嘉实主题新动力混合、嘉实
多利分级债券、嘉实领先成长混合、嘉实深证基本面 120ETF、嘉实深证基本面 120ETF 联接、嘉
实黄金（QDII-FOF-LOF） 、嘉实信用债券、嘉实周期优选混合、嘉实安心货币、嘉实中创 400ETF、
嘉实中创 400 联接、嘉实沪深 300ETF、嘉实优化红利混合、嘉实全球房地产（QDII） 、嘉实理财
宝 7 天债券、嘉实增强收益定期债券、嘉实纯债债券、嘉实中证中期企业债指数（LOF） 、嘉实中
证 500ETF、嘉实增强信用定期债券、嘉实中证 500ETF 联接、嘉实中证中期国债 ETF、嘉实中证金
边中期国债 ETF 联接、嘉实丰益纯债定期债券、嘉实研究阿尔法股票、嘉实如意宝定期债券、嘉
实美国成长股票（QDII） 、嘉实丰益策略定期债券、嘉实丰益信用定期债券、嘉实新兴市场债券、
嘉实绝对收益策略定期混合、嘉实宝 A/B、嘉实活期宝货币、嘉实 1 个月理财债券、嘉实活钱包
货币、嘉实泰和混合、嘉实薪金宝货币、嘉实对冲套利定期开放混合、嘉实中证医药卫生 ETF、
嘉实中证主要消费 ETF、嘉实中证金融地产 ETF、嘉实 3 个月理财债券、嘉实医疗保健股票、嘉实
新兴产业股票、嘉实新收益混合、嘉实沪深 300 指数研究增强、嘉实逆向策略股票、嘉实企业变
革股票、嘉实新消费股票、嘉实全球互联网股票、嘉实先进制造股票、嘉实事件驱动股票、嘉实
机构快线货币、嘉实新机遇混合发起式、嘉实低价策略股票、嘉实中证金融地产 ETF 联接、嘉实
新起点混合、嘉实腾讯自选股大数据策略股票、嘉实环保低碳股票。其中嘉实增长混合、嘉实稳
健混合和嘉实债券 3 只开放式基金属于嘉实理财通系列基金，同时，管理多个全国社保基金、企
业年金、特定客户资产投资组合。
4.1.2
基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
杨宇
本基金、嘉实沪深
300ETF、嘉实沪深
300ETF 联接（LOF） 、嘉
实中证 500ETF 及其联
接、嘉实基本面 50 指数
（LOF） 、嘉实深证基本
面 120ETF 及其联接、嘉
实黄金（QDII-FOF-LOF)
基金经理，公司指数投
资部总监
2014 年 3
月 11 日
- 17 年
曾先后担任平安保险投
资管理中心基金交易室
主任及天同基金管理有
限公司投资部总经理、 万
家（天同）180 指数基金
经理。2004 年 7 月加入
嘉实基金。 南开大学经济
学硕士， 具有基金从业资
格，中国国籍。 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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注： （1）任职日期、离任日期均指公司作出决定后公告之日； （2）证券从业的含义遵从行业协会
《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 （3）2016 年 1 月5 日，本基金管理人发布《关于
嘉实 H 股指数（QDII-LOF）基金经理变更的公告》 ，杨宇先生不再担任本基金基金经理，聘请何如
女士、陈正宪先生担任本基金基金经理职务。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》 、 《证券投资基金法》及其各项配套法规、 《嘉
实恒生中国企业指数证券投资基金 (QDII - LOF)基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚
实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋
求最大利益。本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有
人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
公司制定了《公平交易管理制度》 ，按照证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意
见》等法律法规的规定，从组织架构、岗位设置和业务流程、系统和制度建设、内控措施和信息
披露等多方面，确保在投资管理活动中公平对待不同投资组合，杜绝不同投资组合之间进行利益
输送，保护投资者合法权益。
公司公平交易管理制度要求境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易以及投资管
理过程中各个相关环节符合公平交易的监管要求。各投资组合能够公平地获得投资信息、投资建
议，并在投资决策委员会的制度规范下独立决策，实施投资决策时享有公平的机会。所有组合投
资决策与交易执行保持隔离，任何组合必须经过公司交易部集中交易。各组合享有平等的交易权
利，共享交易资源。对交易所公开竞价交易以及银行间市场交易、交易所大宗交易等非集中竞价
交易制定专门的交易规则，保证各投资组合获得公平的交易机会。对于部分债券一级市场申购、
非公开发行股票申购等以公司名义进行的交易，严格遵循各投资组合交易前独立确定交易要素，
交易后按照价格优先、比例分配的原则对交易结果进行分配。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
报告期内，公司严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司内
部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资建议和
实施投资决策方面享有公平的机会；通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、严格的
流程控制、持续的技术改进，确保公平交易原则的实现；对投资交易行为进行监察稽核，通过 IT嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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系统和人工监控等方式进行日常监控和定期分析评估并完整详实记录相关信息，及时完成每季度
和年度公平交易专项稽核。
报告期内，公司对连续四个季度期间内、不同时间窗下（日内、3 日内、5 日内）公司管理的
不同投资组合同向交易的交易价差进行分析，未发现违反公平交易制度的异常行为。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
报告期内，公司旗下所有投资组合参与交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单
边交易量超过该证券当日成交量的 5%的，合计 5次，均为旗下组合被动跟踪标的指数的需要而和
其他组合发生反向交易，不存在利益输送等异常交易行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1
报告期内基金投资策略和运作分析
报告期内，本基金日均跟踪误差为 0.37%，年度化拟合偏离度为 5.86%。本基金跟踪误差来源
主要是由限制投资股票的替代选择、股票组合最高仓位限制、人民币港币的汇率变化以及申购赎
回的冲击所带来的。
影响本年度基金的跟踪误差的主要原因是：二季度初，即 2015 年4 月1 日至2015 年 4 月
16 日， 基金连续多日收到大额申购， 由于市场行情变化较大， 被动导致基金短期内跟踪误差较大。
剔除上述时段影响后，报告期内本基金的日均跟踪误差为 0.18%。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末本基金份额净值为 0.6929 元；本报告期基金份额净值增长率为-19.79%，业
绩比较基准收益率为-14.39%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
本基金跟踪的恒生中国企业指数成份股均为在香港上市交易的内地公司，企业盈利增速的变
化跟随国内经济周期的趋势；但市场交易主体主要由欧美等海外资金构成，流动性受欧美等发达
经济体的直接影响较大。报告期内，恒生中国企业指数震荡下跌 19.39%。
本基金作为一只投资于恒生中国企业指数的被动投资管理产品，我们将继续秉承指数化被动
投资策略，积极应对基金申购赎回等因素对指数跟踪效果带来的冲击，力争进一步降低本基金的
跟踪误差，给投资者提供一个标准化的恒生中国企业指数的投资工具，为投资者分享中国经济的
未来成长提供良好的投资机会。 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
报告期内，基金管理人有关法律稽核工作情况如下：
（1）继续内控前置，在基金营销、投资管理、信息披露以及新产品设计开发、海外业务、另
类业务、制度建设、合同管理、法律咨询等方面，事前进行合规性审核、监控。重点支持创新业
务和新产品拓展。创新是公司永恒的主题，同时应有效防控风险，从战略规划到具体产品方案，
在投资范围、投资工具、运作规则的创新，使之更加符合投资者需求。
（2）合规管理：主要从事前合规审核、全方位合规监控、数据库维护、“三条底线”防范、
合规培训等方面，积极开展各项合规管理工作。
（3）内部审计：按季度对销售、投资、后台和其它业务开展内审，完成相应内审报告及其后
续改进跟踪。继续发起公司 GIPS 第三方验证、ISAE3402 国际鉴证，全面完成公司及基金的外审
等。
（4）法律事务：除了创新业务的法律支持外，还完成了大量的日常法律事务工作，包括合同、
协议审查 （包括各类产品及业务） ， 主动解决各项法律文件以及实务运作中存在的差错和风险隐患，
未发现新增产品、新增业务以及日常业务的法律风险问题。
（5）加强差错管理，继续完善公司整体风险架构表，推动各业务单元梳理流程、制度，落实
风险责任授权体系，确保所有识别的关键风险点均有相应措施控制，努力实现适当风险水平下的
效益最大化。
此外，我们还积极配合监管机关、社保基金理事会的检查以及统计调查工作，按时完成季度、
年度监察稽核报告和各项专题报告。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》 、 《证券投资基金会计核算业务指引》以
及中国证监会相关规定和基金合同的约定，日常估值由基金管理人与基金托管人一同进行，基金
份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。月末、年
中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。
本基金管理人设立估值专业委员会，委员由固定收益、交易、运营、风险管理、监察稽核等
部门负责人组成，负责研究、指导基金估值业务。基金管理人估值委员和基金会计均具有专业胜
任能力和相关工作经历。报告期内，固定收益部门负责人同时兼任基金经理、估值委员，基金经
理参加估值专业委员会会议，但不介入基金日常估值业务；参与估值流程各方之间不存在任何重
大利益冲突；与估值相关的机构为香港证券交易所等。 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
（1）报告期内本基金未实施利润分配；
（2）根据本报告 3.1.1“本期利润”为-185,095,132.26 元、3.1.2“期末可供分配利润”为
-279,527,201.96 元、3.1.2“期末可供分配基金份额利润”为-0.4699、3.1.2“期末基金份额净
值”为 0.6929 元，以及本基金基金合同（十九(三)基金收益分配原则）“3、基金收益分配后基
金份额净值不能低于面值； 即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配
金额后不能低于面值”的约定，因此本基金报告期内未实施利润分配，符合基金合同的约定。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
无。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金
法》 、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽
责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的
基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监
督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。
报告期内，本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资
组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6 审计报告
普华永道中天审字(2016)第 20300 号
嘉实恒生中国企业指数证券投资基金(QDII-LOF)全体基金份额持有人：
嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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我们审计了后附的嘉实恒生中国企业指数证券投资基金(QDII-LOF)(以下简称“嘉实 H 股指数
(QDII-LOF)基金”)的财务报表，包括 2015 年 12 月31 日的资产负债表、2015 年度的利润表和所
有者权益(基金净值)变动表以及财务报表附注。
一、 管理层对财务报表的责任
编制和公允列报财务报表是嘉实 H 股指数(QDII-LOF)基金的基金管理人嘉实基金管理有限公司
管理层的责任。这种责任包括：
(1)
按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”) 、中国证券投资
基金业协会(以下简称“中国基金业协会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务
报表，并使其实现公允反映；
(2)
设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
二、 注册会计师的责任
我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计
准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道德守
则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决
于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险
评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，
但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和
作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
三、 审计意见
我们认为，上述嘉实 H 股指数(QDII-LOF)基金的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在
财务报表附注中所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操
作编制，公允反映了嘉实 H 股指数(QDII-LOF)基金 2015 年 12 月 31 日的财务状况以及 2015 年度
的经营成果和基金净值变动情况。
普华永道中天
注册会计师
会计师事务所(特殊普通合伙)
许
康
玮
中国?上海市
洪
磊
2016 年 3月18 日 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体： 嘉实恒生中国企业指数证券投资基金（QDII-LOF）
报告截止日：2015 年 12 月 31 日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2015 年12月 31 日
上年度末
2014 年12月 31 日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 23,863,555.41 6,082,098.78
结算备付金
- -
存出保证金
- -
交易性金融资产 7.4.7.2 389,495,394.03 64,964,599.53
其中：股票投资
389,495,394.03 64,964,599.53
基金投资
- -
债券投资
- -
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3 - -
买入返售金融资产 7.4.7.4 - -
应收证券清算款
2,743,728.17 -
应收利息 7.4.7.5 3,696.22 894.46
应收股利
- 12,006.93
应收申购款
5,122,801.83 3,114,374.72
递延所得税资产
- -
其他资产 7.4.7.6 - -
资产总计
421,229,175.66 74,173,974.42
负债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年12月 31 日
上年度末
2014 年12月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
- 1,369,692.48
应付赎回款
8,245,552.84 2,015,256.67
应付管理人报酬
253,847.94 41,618.92
应付托管费
84,615.97 13,872.93
应付销售服务费
- - 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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应付交易费用 7.4.7.7 - -
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 7.4.7.8 501,943.34 398,252.91
负债合计
9,085,960.09 3,838,693.91
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 594,806,600.49 81,420,410.56
未分配利润 7.4.7.10 -182,663,384.92 -11,085,130.05
所有者权益合计
412,143,215.57 70,335,280.51
负债和所有者权益总计
421,229,175.66 74,173,974.42
注：报告截止日 2015 年 12 月 31 日，基金份额净值 0.6929 元，基金份额总额 594,806,600.49
份。
7.2 利润表
公告主体：嘉实恒生中国企业指数证券投资基金（QDII-LOF）
本报告期：2015 年1 月1日至 2015 年12月 31 日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2015 年 1 月 1 日至
2015 年12月 31 日
上年度可比期间
2014 年 1 月 1 日至
2014 年12月 31 日
一、收入
-176,452,007.
43
10,404,056.17
1.利息收入
162,253.56 19,213.05
其中：存款利息收入 7.4.7.11 162,253.56 19,213.05
债券利息收入
- -
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
- -
其他利息收入
- -
2.投资收益
-61,971,350.4
5
-2,737,179.66
其中：股票投资收益 7.4.7.12 -81,792,378.21 -5,148,438.63
基金投资收益 7.4.7.13 - -
债券投资收益 7.4.7.14 - -
资产支持证券投资收益
- -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益 7.4.7.15 - 52,306.44
股利收益 7.4.7.16 19,821,027.76 2,358,952.53
3.公允价值变动收益 7.4.7.17 -108,676,219.89 13,065,457.67
4.汇兑收益 7.4.7.21 -6,917,549.63 23,247.29
5.其他收入 7.4.7.18 950,858.98 33,317.82 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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减：二、费用
8,643,124.83 1,198,731.85
1．管理人报酬
3,462,713.21 498,228.15
2．托管费
1,154,237.76 166,075.89
3．销售服务费
- -
4．交易费用 7.4.7.19 3,401,973.84 60,427.84
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6．其他费用 7.4.7.20 624,200.02 473,999.97
三、利润总额
-185,095,132.
26
9,205,324.32
减：所得税费用
- -
四、净利润
-185,095,132.26 9,205,324.32
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：嘉实恒生中国企业指数证券投资基金（QDII-LOF）
本报告期：2015 年1 月1日至 2015 年12月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有者权益 （基
金净值）
81,420,410.56 -11,085,130.05 70,335,280.51
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期净利润）
- -185,095,132.26 -185,095,132.26
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
513,386,189.93 13,516,877.39 526,903,067.32
其中：1.基金申购款 1,441,446,742.89 -139,578,920.43 1,301,867,822.46
2.基金赎回款 -928,060,552.96 153,095,797.82 -774,964,755.14
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动
- - -
五、 期末所有者权益 （基
金净值）
594,806,600.49 -182,663,384.92 412,143,215.57
项目
上年度可比期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有者权益 （基
金净值）
96,094,364.26 -23,829,019.75 72,265,344.51
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期净利润）
- 9,205,324.32 9,205,324.32
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
-14,673,953.70 3,538,565.38 -11,135,388.32
其中：1.基金申购款 37,769,320.50 -8,185,642.71 29,583,677.79
2.基金赎回款 -52,443,274.20 11,724,208.09 -40,719,066.11
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动
- - -
五、 期末所有者权益 （基
金净值）
81,420,410.56 -11,085,130.05 70,335,280.51
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______赵学军______
______王红______
____常旭____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1
基金基本情况
嘉实恒生中国企业指数证券投资基金(QDII - LOF)(以下简称“本基金”)经中国证券监督管
理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可[2010]479 号《关于核准嘉实恒生中国企业指数证
券投资基金(LOF)募集的批复》核准，由嘉实基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基
金法》 、 《合格境内机构投资者境外证券投资管理试行办法》和《嘉实恒生中国企业指数证券投资
基金(QDII - LOF)基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立
募集不包括认购资金利息共募集 1,016,732,573.62 元， 业经普华永道中天会计师事务所有限公司
普华永道中天验字(2010)第 250 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案， 《嘉实恒生中国企业
指数证券投资基金(QDII - LOF)基金合同》于 2010 年 9 月 30 日正式生效，基金合同生效日的基
金份额总额为 1,016,850,356.49 份基金份额，其中认购资金利息折合 117,782.87 份基金份额。
本基金的基金管理人为嘉实基金管理有限公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司，境外
资产托管人为美国道富银行。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《合格境内机构投资者境外证券投资管理试行办法》嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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和《嘉实恒生中国企业指数证券投资基金(QDII - LOF)基金合同》的有关规定，本基金的投资范
围为标的指数成份股、备选股、同一标的指数的 ETF、以及依法发行或上市的其他股票、固定收
益类证券、现金、短期金融工具、同一标的指数的股指期货、权证和法律法规或中国证监会允许
基金投资的其他金融工具。本基金投资组合中成份股及备选股投资比例不低于基金资产的 90%；
权证市值不超过基金资产净值的 3%；现金及到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的
5%。本基金力争控制本基金的净值增长率与业绩比较基准之间的日平均跟踪误差小于 0.3%，年跟
踪误差不超过 4%。本基金的业绩比较基准为人民币/港币汇率 X 恒生中国企业指数。
经深圳证券交易所(以下简称“深交所”)深证上字[2010]第 343 号文审核同意，本基金
337,699,345.00 份基金份额于 2010 年 10 月 28 日在深交所挂牌交易。未上市交易的基金份额托
管在场外，基金份额持有人可通过跨系统转托管业务将其转至深交所场内后即可上市流通。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本
准则》 、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投
资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和半年度报告>》 、 中国证券投资基金业协会(以下简称
“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》 、 《嘉实恒生中国企业指数证券投
资基金(QDII-LOF)基金合同》和在财务报表附注 7.4.4 所列示的中国证监会、中国基金业协会发
布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
7.4.3
遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金本报告期末的财务状况以
及本报告期的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度为公历 1 月1 日起至 12 月 31 日止。
7.4.4.2
记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
(1) 金融资产的分类
金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图
和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。
基金目前以交易目的持有的股票投资、基金投资、债券投资、资产支持证券投资分类为以公
允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，在资产负债表中以交易性金融资产列示。基金目
前以交易目的持有的衍生工具所产生的金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融资产，在资产负债表中以衍生金融资产列示。
基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类应
收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
(2) 金融负债的分类
金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金
融负债。基金目前以交易目的持有的衍生工具所产生的金融负债分类为以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融负债，在资产负债表中以衍生金融负债列示。基金持有的其他金融负债包括
卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时， 按公允价值在资产负债表内确认。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，取得时发生的相关交易费用计入
当期损益；对于支付的价款中包含的已宣告但尚未发放的现金股利、债券或资产支持证券起息日
或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。应收款项和其他金融负债的相关交易费
用计入初始确认金额。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，按照公允价值进行后续
计量；对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1) 收取该金融资产现金流量的合同权利终
止；(2) 该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；
或者(3) 该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风
险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。
终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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7.4.4.5
金融资产和金融负债的估值原则
基金持有的股票投资、基金投资、债券投资、资产支持证券投资和衍生工具按如下原则确定
公允价值并进行估值：
(1) 存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易，但
最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最
近交易日的市场交易价格确定公允价值。
(2) 存在活跃市场的金融工具，如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变化，
参考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。
(3) 当金融工具不存在活跃市场，采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证
具有可靠性的估值技术确定公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的
市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期
权定价模型等。采用估值技术时，尽可能最大程度使用市场参数，减少使用与本基金特定相关的
参数。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金 1)具有抵销已确认金
额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且 2)交易双方准备按净额结算时，金融资产与金
融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
7.4.4.7
实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。对于曾
经实施份额拆分或折算的基金，由于基金份额拆分或折算引起的实收基金份额变动于基金份额拆
分日或基金份额折算日根据拆分前或折算前的基金份额数及确定的拆分或折算比例计算认列。由
于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。对于已开放转
换业务的基金，上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金
的实收基金减少。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，
申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现平准金
指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占基金净值比例计算的
金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/(累嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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计亏损)。
7.4.4.9
收入/(损失)的确认和计量
股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除股票交易所在地适用的预缴所得税后的净额确认
为投资收益。基金投资在持有期间应取得的现金红利扣除基金交易所在地适用的预缴所得税后的
净额确认为投资收益。债券投资在持有期间应取得的按票面利率计算或者发行价计算的利息扣除
在交易所在地适用的预缴所得税后的净额确认为利息收入。 资产支持证券在持有期间收到的款项，
根据资产支持证券的预计收益率区分属于资产支持证券投资本金部分和投资收益部分，将本金部
分冲减资产支持证券投资成本，并将投资收益部分确认为利息收入。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价
值变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额确认为投资收益，其中包括从公
允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则
按直线法计算。
7.4.4.10 费用的确认和计量
基金的管理人报酬、托管费等在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。
其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小
的则按直线法计算。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为 10 次，每次收益分配比
例不得低于该次可供分配利润的 20%。本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，对
于场外认购、申购的基金份额，投资者可选择现金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投
资；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红；选择采取红利再投资形式的，分
红资金将按除息日基金份额净值转成相应基金份额。场内认购、申购和上市交易的基金份额的分
红方式为现金分红，投资者不能选择其他的分红方式。基金收益分配后基金份额净值不能低于面
值；即基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值。
每一基金份额享有同等分配权。
经宣告的拟分配基金收益于分红除息日从所有者权益转出。
7.4.4.12 外币交易
外币交易按交易发生日的即期汇率将外币金额折算为人民币入账。 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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外币货币性项目，于估值日采用估值日的即期汇率折算为人民币，所产生的折算差额直接计
入汇兑损益科目。以公允价值计量的外币非货币性项目，于估值日采用估值日的即期汇率折算为
人民币，所产生的折算差额直接计入公允价值变动损益科目。
7.4.4.13 分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础
确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1) 该组
成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2) 本基金的基金管理人能够定期评价该组成部
分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3) 本基金能够取得该组成部分的财务状况、
经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足
一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
7.4.4.14 其他重要的会计政策和会计估计
本基金无其他重要的会计政策和会计估计。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2
会计估计变更的说明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
7.4.5.3
差错更正的说明
本基金本报告期无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通
知》 、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》及其他相关境内外财税法规和实务
操作，主要税项列示如下：
(1) 以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。
(2) 目前基金取得的源自境外的差价收入，其涉及的境外所得税税收政策，按照相关国家或
地区税收法律和法规执行，在境内不予征收营业税且暂不征收企业所得税。
(3) 目前基金取得的源自境外的其他收益，其涉及的境外所得税税收政策，按照相关国家或嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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地区税收法律和法规执行，在境内暂不征收个人所得税和企业所得税。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
活期存款 23,863,555.41 6,082,098.78
定期存款 - -
其中：存款期限 1-3 个月 - -
其他存款 - -
合计： 23,863,555.41 6,082,098.78
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 499,330,517.00 389,495,394.03 -109,835,122.97
贵金属投资-金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 499,330,517.00 389,495,394.03 -109,835,122.97
项目
上年度末
2014 年 12 月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 66,123,502.61 64,964,599.53 -1,158,903.08
贵金属投资-金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 66,123,502.61 64,964,599.53 -1,158,903.08 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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7.4.7.3 衍生金融资产/负债
本期末（2015 年 12 月 31 日）及上年度末（2014 年 12 月 31 日） ，本基金未持有衍生金融资
产/负债。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
本期末（2015 年 12 月 31 日）及上年度末（2014 年 12 月 31 日） ，本基金未持有买入返售金
融资产。
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本期末（2015 年 12 月 31 日）及上年度末（2014 年 12 月 31 日） ，本基金无买断式逆回购交
易中取得的债券。
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
应收活期存款利息 3,686.93 838.72
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 - -
应收债券利息 - -
应收买入返售证券利息 - -
应收申购款利息 9.29 55.74
应收黄金合约拆借孳息 - -
其他 - -
合计 3,696.22 894.46
7.4.7.6 其他资产
本期末（2015 年 12 月 31 日）及上年度末（2014 年 12 月 31 日） ，本基金无其他资产（其他
应收款、待摊费用等） 。
7.4.7.7 应付交易费用
本期末（2015 年12月 31 日）及上年度末（2014 年 12 月 31 日） ，本基金无应付交易费用。 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
应付券商交易单元保证金 - -
应付赎回费 31,235.14 7,124.59
预提费用 430,000.00 350,000.00
应付指数使用费 40,708.20 41,128.32
其他 - -
合计 501,943.34 398,252.91
7.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1月1 日至2015 年 12 月 31 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 81,420,410.56 81,420,410.56
本期申购 1,441,446,742.89 1,441,446,742.89
本期赎回 -928,060,552.96 -928,060,552.96
本期末 594,806,600.49 594,806,600.49
7.4.7.10 未分配利润
金额单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 -27,965,312.31 16,880,182.26 -11,085,130.05
本期利润 -76,418,912.37 -108,676,219.89 -185,095,132.26
本期基金份额交易
产生的变动数
-175,142,977.28 188,659,854.67 13,516,877.39
其中：基金申购款 -531,815,985.98 392,237,065.55 -139,578,920.43
基金赎回款 356,673,008.70 -203,577,210.88 153,095,797.82
本期已分配利润 - - -
本期末 -279,527,201.96 96,863,817.04 -182,663,384.92
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年12
月 31 日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31
日 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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活期存款利息收入 159,458.98 19,001.31
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 - -
其他 2,794.58 211.74
合计 162,253.56 19,213.05
7.4.7.12 股票投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年
12月 31 日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年
12月 31 日
卖出股票成交总额 619,744,559.01 23,155,407.10
减：卖出股票成本总额 701,536,937.22 28,303,845.73
买卖股票差价收入 -81,792,378.21 -5,148,438.63
7.4.7.13 基金投资收益
本期 （2015年 1 月1 日至 2015 年 12 月31 日） 及上年度可比期间 （2014 年1 月1 日至 2014
年 12 月 31 日） ，本基金无基金投资收益。
7.4.7.14 债券投资收益
本期（2015年 1 月1 日至 2015 年 12 月31 日）及上年度可比期间（2014 年1 月1 日至 2014
年 12 月 31 日） ，本基金无债券投资收益。
7.4.7.15 衍生工具收益
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1月1 日至2015 年12
月 31 日
上年度可比期间
2014 年 1月1 日至2014 年 12 月 31
日
卖出权证成交总额 - 52,306.44
减：卖出权证成本总额 - -
买卖权证差价收入 - 52,306.44
注：本期（2015 年1 月1日至 2015 年12月 31 日） ，本基金无衍生工具收益。
7.4.7.16 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年12
月 31 日
上年度可比期间
2014 年 1月1 日至2014 年 12
月 31 日 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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股票投资产生的股利收益 19,821,027.76 2,358,952.53
基金投资产生的股利收益 - -
合计 19,821,027.76 2,358,952.53
7.4.7.17 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2015 年 1月1 日至2015
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2014 年 1月1 日至2014
年 12 月 31 日
1.交易性金融资产 -108,676,219.89 13,065,457.67
——股票投资 -108,676,219.89 13,065,457.67
——债券投资 - -
——资产支持证券投资 - -
——基金投资 - -
——贵金属投资 - -
——其他 - -
2.衍生工具 - -
——权证投资 - -
3.其他 - -
合计 -108,676,219.89 13,065,457.67
7.4.7.18 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年
12月 31 日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年
12月 31 日
基金赎回费收入 950,858.98 33,317.82
基金转出费收入 - -
债券认购手续费返还 - -
印花税手续费返还 - -
证管费退还 - -
其他 - -
合计 950,858.98 33,317.82
7.4.7.19 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年
12月 31 日
上年度可比期间
2014 年1月1日至2014年
12月 31 日 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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交易所市场交易费用
3,401,973.84 60,427.84
银行间市场交易费用
- -
合计
3,401,973.84 60,427.84
7.4.7.20 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1月1 日至2015
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2014 年 1月1 日至2014
年 12 月 31 日
审计费用 70,000.00 50,000.00
信息披露费 300,000.00 300,000.00
账户维护费 - 360.00
银行划款手续费 9,521.94 2,449.97
指数使用费 184,678.08 61,190.00
上市年费 60,000.00 60,000.00
红利手续费 - -
其他 - -
合计 624,200.02 473,999.97
7.4.7.21 汇兑收益
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1月1 日至2015 年12
月 31 日
本期
2014 年 1月1 日至2014 年12
月 31 日
汇兑收益 -6,917,549.63 23,247.29
合计 -6,917,549.63 23,247.29
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无重大或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
截至财务报表批准日，本基金无重大资产负债表日后事项。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
嘉实基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
中国建设银行股份有限公司（“中国建设
银行”）
基金托管人、基金代销机构 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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美国道富银行（State Street Bank and
Trust Company）
境外资产托管人
中诚信托有限责任公司 基金管理人股东
立信投资有限责任公司 基金管理人股东
德意志资产管理（亚洲）有限公司 基金管理人股东
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
下述关联方交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
本期（2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日）及上年度可比期间(2014 年 1 月 1 日至 2014
年 12 月 31 日)，本基金未通过关联方交易单元进行交易。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年 12
月 31 日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31
日
当期发生的基金应支付
的管理费
3,462,713.21 498,228.15
其中： 支付销售机构的客
户维护费
353,091.90 102,312.33
注：支付基金管理人嘉实基金管理有限公司的基金管理人报酬按前一日基金资产净值 0.75%的年
费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日基金管理人报酬＝前一日基金资
产净值×0.75% / 当年天数。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年 12
月 31 日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31
日
当期发生的基金应支付
的托管费
1,154,237.76 166,075.89
注：支付基金托管人中国建设银行的基金托管费按前一日基金资产净值 0.25%的年费率计提，逐
日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日基金托管费＝前一日基金资产净值×0.25% / 当
年天数。 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本期（2015年 1 月1 日至 2015 年 12 月31 日）及上年度可比期间（2014 年1 月1 日至 2014
年 12 月 31 日） ，本基金未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。
7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本期（2015年 1 月1 日至 2015 年 12 月31 日）及上年度可比期间（2014 年1 月1 日至 2014
年 12 月 31 日） ，基金管理人未运用固有资金投资本基金。
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本期末（2015 年12月 31 日）及上年度末（2014年 12 月 31 日） ，其他关联方未持有本基金。
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2015 年 1月1 日至2015 年 12 月 31
日
上年度可比期间
2014 年 1月1 日至2014年 12 月 31 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国建设银行 23,789,354.78 159,458.98 3,224,481.43 19,001.31
美国道富银行 74,200.63 - 2,857,617.35 -
注：本基金的银行存款分别由基金托管人中国建设银行和境外资产托管人美国道富银行保管，按
适用利率计息。
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本期（2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日）及上年度可比期间(2014 年 1 月 1 日至 2014
年 12 月 31 日)，本基金未在承销期内参与认购关联方承销的证券。
7.4.11 利润分配情况
本期（2015 年 1 月1 日至 2015 年 12 月31 日） ，本基金未实施利润分配。
7.4.12 期末（2015 年 12月 31 日）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
报告期末（2015 年12月31 日） ，本基金未持有因认购新发/增发证券而流通受限的证券。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票 股票名 停牌日期 停牌原因 期末 复牌日期 复牌 数量（股） 期末 期末估值总 备注 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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代码 称 估值单价 开盘单价 成本总额 额
2202 HK
CHINA
VANKE
CO
LTD-H
2015年12月
18日
重大事项停
牌
22.90（港币） 2016年1 月6 日 20.30（港币） 235,700 3,593,569.10 4,521,942.68 -
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
报告期末（2015 年12月31 日） ，本基金无银行间市场债券正回购余额。
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
报告期末（2015 年12月31 日） ，本基金交易所市场债券正回购余额。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金属于采用被动指数化操作的股票型基金，其预期的风险和收益高于货币市场基金、债
券基金、混合型基金，为证券投资基金中的较高风险、较高收益品种。同时，本基金为海外证券
投资基金，除了需要承担与国内证券投资基金类似的市场波动风险之外，本基金还面临汇率风险、
香港市场风险等海外市场投资所面临的特别投资风险。基金投资的金融工具主要包括股票投资、
债券投资及基金投资等。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信
用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是进行被动式指
数化投资，通过严格的投资纪律约束和数量化的风险管理手段，力争控制本基金的净值增长率与
业绩比较基准之间的日平均跟踪误差小于 0.3%，年跟踪误差不超过4%，以实现对恒生中国企业指
数的有效跟踪，给投资者提供一个投资恒生中国企业指数的有效投资工具。
本基金的基金管理人董事会重视建立完善的公司治理结构与内部控制体系，公司董事会对公
司建立内部控制系统和维持其有效性承担最终责任。董事会下设风险控制与内审委员会，负责检
查公司内部管理制度的合法合规性及内控制度的执行情况，充分发挥独立董事监督职能，保护投
资者利益和公司合法权益。
为了有效控制基金运作和管理中存在的风险，本基金的基金管理人设立风险控制委员会，由
公司总经理、督察长以及部门总监组成，负责全面评估公司经营管理过程中的各项风险，并提出
防范化解措施。
本基金的基金管理人设立督察长制度，积极对公司各项制度、业务的合法合规性及内部控制
制度的执行情况进行监察、稽核，定期和不定期向董事会报告公司内部控制执行情况。监察稽核嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
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部具体负责公司各项制度、业务的合法合规性及公司内部控制制度的执行情况的监察稽核工作。
公司管理层重视和支持监察稽核工作，并保证监察稽核部的独立性和权威性，配备了充足合格的
监察稽核人员，明确监察稽核部门及其各岗位的职责和工作流程、组织纪律。业务部门负责人为
所在部门的风险控制第一责任人，对本部门业务范围内的风险负有管控及时报告的义务。员工在
其岗位职责范围内承担相应风险管理责任。
本基金的基金管理人建立了以风险控制委员会为核心的、由督察长、风险控制委员会、监察
稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去
估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风
险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工
具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，
及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
基金的银行存款存放在境内和境外托管人，与该银行存款相关的信用风险不重大。基金在交
易所进行的交易均与境外当地授权的证券结算机构完成证券交收和款项清算或通过有资格的经纪
商进行证券交收和款项清算，违约风险可能性很小；在场外交易市场进行交易前均对交易对手进
行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发
行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
于本报告期末，本基金未持有债券投资(上年度末：无)。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性
风险一方面来自于基金份额持有人可于开放日要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资
品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下
以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人于开放日对本基金的申购赎回情况进
行严密监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 35 页 共 60 页
管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放
申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险，本基金的基金管理人通过独立的风险管理部门设定流动性
比例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析，包括组合持仓集中度指标、组合在短时间内变
现能力的综合指标、组合中变现能力较差的投资品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。本
基金所持部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场或柜台市场交易，因此除附注
7.4.12 中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，其余均能以合理价格适时
变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求。
于本报告期末， 除附注 7.4.12.3 中列示的卖出回购金融资产款余额将在 1 个月内到期且计息
(该利息金额不重大)外，本基金所承担的其他金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计
息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约
到期现金流量。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感
性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面
临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的
久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现
金流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产如下表所示：
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2015 年 12 月 31 日
6 个月以内 不计息 合计
资产
银行存款 23,863,555.41 - 23,863,555.41
结算备付金 - - -
存出保证金 - - - 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 36 页 共 60 页
交易性金融资产 - 389,495,394.03 389,495,394.03
衍生金融资产 - - -
买入返售金融资产 - - -
应收证券清算款 - 2,743,728.17 2,743,728.17
应收利息 - 3,696.22 3,696.22
应收股利 - - -
应收申购款 115,141.56 5,007,660.27 5,122,801.83
递延所得税资产 - - -
其他资产 - - -
资产总计 23,978,696.97 397,250,478.69 421,229,175.66
负债
短期借款 - - -
交易性金融负债 - - -
衍生金融负债 - - -
卖出回购金融资产款 - - -
应付证券清算款 - - -
应付赎回款 - 8,245,552.84 8,245,552.84
应付管理人报酬 - 253,847.94 253,847.94
应付托管费 - 84,615.97 84,615.97
应付销售服务费 - - -
应付交易费用 - - -
应交税费 - - -
应付利息 - - -
应付利润 - - -
递延所得税负债 - - -
其他负债 - 501,943.34 501,943.34
负债总计 - 9,085,960.09 9,085,960.09
利率敏感度缺口 23,978,696.97 388,164,518.60 412,143,215.57
上年度末
2014 年 12 月 31 日
6 个月以内 不计息 合计
资产
银行存款 6,082,098.78 - 6,082,098.78
结算备付金 - - -
存出保证金 - - -
交易性金融资产 - 64,964,599.53 64,964,599.53
衍生金融资产 - - -
买入返售金融资产 - - -
应收证券清算款 - - -
应收利息 - 894.46 894.46
应收股利 - 12,006.93 12,006.93
应收申购款 2,176,497.02 937,877.70 3,114,374.72
递延所得税资产 - - - 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 37 页 共 60 页
其他资产 - - -
资产总计 8,258,595.80 65,915,378.62 74,173,974.42
负债
短期借款 - - -
交易性金融负债 - - -
衍生金融负债 - - -
卖出回购金融资产款 - - -
应付证券清算款 - 1,369,692.48 1,369,692.48
应付赎回款 - 2,015,256.67 2,015,256.67
应付管理人报酬 - 41,618.92 41,618.92
应付托管费 - 13,872.93 13,872.93
应付销售服务费 - - -
应付交易费用 - - -
应交税费 - - -
应付利息 - - -
应付利润 - - -
递延所得税负债 - - -
其他负债 - 398,252.91 398,252.91
负债总计 - 3,838,693.91 3,838,693.91
利率敏感度缺口 8,258,595.80 62,076,684.71 70,335,280.51
注：表中所示为本基金资产及负债的账面价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早
者予以分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
于 2015 年 12 月 31 日，本基金未持有交易性债券投资(2014 年 12 月 31 日：同)，因此市场
利率的变动对于本基金资产净值无重大影响(2014年 12 月31 日：同)。
7.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基
金持有以非记账本位币人民币计价的资产和负债，因此存在相应的外汇风险。本基金的基金管理
人每日对本基金的外汇头寸进行监控。
7.4.13.4.2.1 外汇风险敞口
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
美元
折合人民币
港币
折合人民币
其他币种
折合人民币
合计
以外币计价的资产
银行存款 - 74,227.29 - 74,227.29
交易性金融资产 - 389,495,394.03 - 389,495,394.03 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 38 页 共 60 页
应收证券清算款 - 2,743,728.17 - 2,743,728.17
应收利息 - 4.98 - 4.98
应收股利 - - - -
应收申购款 - - - -
其他资产 - - - -
资产合计 - 392,313,354.47 - 392,313,354.47
以外币计价的负债
应付证券清算款 - - - -
应付赎回款 - - - -
其他负债 - - - -
负债合计 - - - -
资产负债表外汇风险敞口净额 - 392,313,354.47 - 392,313,354.47
项目
上年度末
2014 年 12 月 31 日
美元
折合人民币
港币
折合人民币
其他币种
折合人民币
合计
以外币计价的资产
银行存款 - 2,857,680.05 - 2,857,680.05
结算备付金 - - - -
存出保证金 - - - -
交易性金融资产 - 64,964,599.53 - 64,964,599.53
衍生金融资产 - - - -
应收证券清算款 - - - -
应收利息 - 1.34 - 1.34
应收股利 - 12,006.93 - 12,006.93
应收申购款 - - - -
其他资产 - - - -
资产合计 - 67,834,287.85 - 67,834,287.85
以外币计价的负债
应付证券清算款 - 1,369,692.48 - 1,369,692.48
应付赎回款 - - - -
其他负债 - - - -
负债合计 - 1,369,692.48 - 1,369,692.48
资产负债表外汇风险敞口净额 - 66,464,595.37 - 66,464,595.37
7.4.13.4.2.2 外汇风险的敏感性分析
假设 除汇率以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的
变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末（2015 年12月 31 日） 上年度末（2014 年12月31 日）
所有外币相对人
民币升值5%
19,615,667.72 3,323,229.77 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 39 页 共 60 页
所有外币相对人
民币贬值5%
-19,615,667.72 -3,323,229.77
7.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以
外的市场价格因素变动而发生波动的风险。基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交
易的股票、债券及基金，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事
项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金采取完全复制法，即完全按照标的指数成份股组成及其权重构建基金股票投资组合，
并根据标的指数成份股及其权重的变动进行相应调整。但因特殊情况(如流动性原因)导致无法获
得足够数量的股票时，或者因为法律法规的限制无法投资某只股票时，基金管理人将采用其他指
数投资技术适当调整基金投资组合，以达到跟踪标的指数的目的。
本基金严格按照基金合同中对投资组合比例的要求进行资产配置，通过投资组合的分散化降
低其他价格风险。此外，本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控，定期运
用多种定量方法对基金进行风险度量，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
公允价值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
交易性金融资产-股票投资 389,495,394.03 94.50 64,964,599.53 92.36
交易性金融资产－基金投资 - - - -
交易性金融资产－贵金属投
资
- - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 389,495,394.03 94.50 64,964,599.53 92.36
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设 除业绩比较基准以外的其他市场变量保持不变
分析 相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元） 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 40 页 共 60 页
本期末 （ 2015 年12 月
31 日 ）
上年度末（ 2014 年12 月
31 日 ）
业绩比较基准上升5% 18,386,264.22 3,269,982.64
业绩比较基准下降5% -18,386,264.22 -3,269,982.64
7.4.13.4.4 采用风险价值法管理风险
本基金未采用风险价值法或类似方法进行分析、管理市场风险。
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1) 公允价值
(a) 金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最
低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的以公允价值计量的金融工具
(i) 各层次金融工具公允价值
于本报告期末，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属于第一
层次的余额为 389,495,394.03 元，无属于第二、第三层次的余额（上年度末：第一层次
64,964,599.53 元，无属于第二、第三层次的余额） 。
(ii) 公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易
不活跃)、或属于非公开发行等情况，基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间
及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入
值对于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii) 第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续的以公允价值计量的金融工具
于本报告期末，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产或金融负债(上年度末：
无)。
(d) 不以公允价值计量的金融工具 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 41 页 共 60 页
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允
价值相差很小。
(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产
的比例（%）
1 权益投资 389,495,394.03 92.47
其中：普通股 389,495,394.03 92.47
存托凭证 - -
优先股 - -
房地产信托凭证 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
4 金融衍生品投资 - -
其中：远期 - -
期货 - -
期权 - -
权证 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资
产
- -
6 货币市场工具 - -
7 银行存款和结算备付金合计 23,863,555.41 5.67
8 其他各项资产 7,870,226.22 1.87
合计 421,229,175.66 100.00
8.2 期末在各个国家（地区）证券市场的权益投资分布
金额单位： 人民币元
国家(地区) 公允价值 占基金资产净值比列(%)
中国香港 389,495,394.03 94.50
合计 389,495,394.03 94.50
嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 42 页 共 60 页
8.3 期末按行业分类的权益投资组合
8.3.1 指数投资按行业分类的权益投资组合
金额单位：人民币元
行业类别
公允价值 占基金资产净值比列(%)
非必需消费品 12,541,080.69 3.04
必需消费品 1,881,988.99 0.46
能源 42,157,875.43 10.23
金融 286,115,492.62 69.42
医疗保健 5,586,183.00 1.36
工业 16,689,063.51 4.05
原材料 5,477,233.90 1.33
电信服务 7,605,500.88 1.85
公用事业 11,440,975.01 2.78
合计 389,495,394.03 94.50
注：本基金持有的股票及存托凭证采用全球行业分类标准（GICS）进行行业分类。
8.3.2 积极投资按行业分类的权益投资组合
报告期末，本基金未持有积极投资股票及存托凭证。
8.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有权益投资明细
8.4.1 期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有权益投资明细
金额单位：人民币元
序号 公司名称(英文) 公司
名称
(中
文)
证券
代码
所在
证券
市场
所属
国家
（地
区）
数量(股) 公允价值 占基
金资
产净
值比
列(%)
1 Ping An
Insurance
(Group) Co. of
China Ltd.
中国
平安
2318
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
937,000 33,754,993.98 8.19
2 Bank of China
Ltd
中国
银行
3988
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
11,622,000 33,688,909.89 8.17
3 Industrial and
Commercial
Bank of China
Ltd.
工商
银行
1398
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
8,581,000 33,644,474.04 8.16
4 China
Merchants Bank
招商
银行
3968
HK
香港
证券
中国
香港
1,905,350 29,211,633.45 7.09 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 43 页 共 60 页
Co., Ltd. 交易
所
5 China Life
Insurance Co.
Ltd.
中国
人寿
2628
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
1,337,000 28,058,802.09 6.81
6 Bank of
Communications
Co., Ltd.
交通
银行
3328
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
4,177,400 19,108,592.26 4.64
7 China
Petroleum &
Chemical
Corporation
中国
石油
化工
股份
386 HK 香港
证券
交易
所
中国
香港
4,585,600 17,979,268.17 4.36
8 Agricultural
Bank of China
Ltd.
农业
银行
1288
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
6,642,000 17,639,575.19 4.28
9 China CITIC
Bank
Corporation
Ltd.
中信
银行
998 HK 香港
证券
交易
所
中国
香港
3,967,000 16,683,835.77 4.05
10 PetroChina Co.
Ltd.
中国
石油
股份
857 HK 香港
证券
交易
所
中国
香港
3,792,000 16,138,457.74 3.92
11 China Minsheng
Banking Corp.,
Ltd.
民生
银行
1988
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
2,050,500 13,193,225.40 3.20
12 China Pacific
Insurance
(Group) Co.,
Ltd.
中国
太保
2601
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
448,800 11,994,261.68 2.91
13 PICC Property
and Casualty
Co. Ltd.
中国
财险
2328
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
618,389 7,988,700.10 1.94
14 China Telecom
Corporation
Ltd.
中国
电信
728 HK 香港
证券
交易
所
中国
香港
2,494,000 7,605,500.88 1.85
15 China Shenhua
Energy Co. Ltd.
中国
神华
1088
HK
香港
证券
交易
中国
香港
610,500 6,229,639.92 1.51 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 44 页 共 60 页
所
16 CSR
Corporation
Ltd.
中国
南车
1766
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
746,000 5,987,345.57 1.45
17 Citic
Securities
Co.Ltd
中信
证券
6030
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
368,500 5,594,041.37 1.36
18 Sinopharm
Group Co. Ltd
国药
控股
1099
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
214,400 5,586,183.00 1.36
19 Haitong
Securities
Co., Ltd.
海通
证券
6837
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
459,600 5,275,098.53 1.28
20 China
Communications
Construction
Co. Ltd.
中国
交通
建设
1800
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
795,000 5,274,997.99 1.28
21 GF SECURITIES
CO LTD-H
广发
证券
1776
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
305,800 4,985,518.19 1.21
22 CHINA VANKE CO
LTD-H
万科 2202
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
235,700 4,521,942.68 1.10
23 HUATAI
SECURITIES CO
LTD-H
华泰
证券
6886
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
293,400 4,444,148.11 1.08
24 CGN POWER CO
LTD-H
中广
核电
力
1816
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
1,806,000 4,387,788.97 1.06
25 Huaneng Power
International,
Inc.
华能
国际
电力
股份
902 HK 香港
证券
交易
所
中国
香港
760,000 4,259,608.63 1.03
26 PEOPLE'S
INSURANCE
COMPANY （GROUP）
OF CHINA
中国
人民
保险
集团
1339
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
1,333,000 4,243,690.81 1.03 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 45 页 共 60 页
LIMITED 股份
有限
公司
27 Dongfeng Motor
Group Co. Ltd.
东风
集团
股份
489 HK 香港
证券
交易
所
中国
香港
486,000 4,218,188.79 1.02
28 Great Wall
Motor Co. Ltd.
长城
汽车
2333
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
557,000 4,213,790.44 1.02
29 BYD Co. Ltd. 比亚
迪股
份
1211
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
115,000 4,109,101.46 1.00
30 NEW CHINA LIFE
INSURANCE
Co.Ltd
新华
保险
1336
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
148,700 4,055,010.19 0.98
31 China Cinda
Asset
Management
Company Ltd.
中国
信达
资产
管理
股份
有限
公司
1359
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
1,675,900 4,029,581.89 0.98
32 DALIAN WANDA
COMMERCIAL
PR-H
万达
商业
3699
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
105,500 3,999,457.00 0.97
33 Anhui Conch
Cement Co. Ltd.
安徽
海螺
水泥
股份
914 HK 香港
证券
交易
所
中国
香港
221,500 3,869,098.43 0.94
34 China Railway
Group Ltd.
中国
中铁
390 HK 香港
证券
交易
所
中国
香港
718,000 3,542,988.38 0.86
35 China Longyuan
Power Group
Corporation
Ltd.
龙源
电力
916 HK 香港
证券
交易
所
中国
香港
570,000 2,793,577.41 0.68
36 Air China Ltd. 中国
国航
753 HK 香港
证券
交易
中国
香港
368,000 1,883,731.57 0.46 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 46 页 共 60 页
所
37 Tsingtao
Brewery Co.
Ltd.
青岛
啤酒
股份
168 HK 香港
证券
交易
所
中国
香港
64,000 1,881,988.99 0.46
38 China Oilfield
Services Ltd.
中海
油田
服务
2883
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
324,000 1,810,509.60 0.44
39 China National
Building
Material Co.
Ltd.
中国
建材
3323
HK
香港
证券
交易
所
中国
香港
516,000 1,608,135.47 0.39
注：(1) 根据本基金基金合同的约定，本基金为被动式指数基金，投资组合中成份股及备选股投
资比例不低于基金资产的 90% 。（ 2）本表所使用的证券代码为彭博代码。
8.4.2 期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有权益投资明细
报告期末，本基金未持有积极投资股票。
8.5 报告期内权益投资组合的重大变动
8.5.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%的权益投资明细
金额单位：人民币元
序号 公司名称(英文) 证券代码 本期累计买入金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 Bank of China Ltd 3988 HK 99,113,695.08 140.92
2 Industrial and
Commercial Bank
of China Ltd.
1398 HK 96,711,896.65 137.50
3 China Life
Insurance Co.
Ltd.
2628 HK 88,000,492.39 125.12
4 Ping An
Insurance
(Group) Co. of
China Ltd.
2318 HK 86,130,683.34 122.46
5 Bank of
Communications
Co., Ltd.
3328 HK 74,533,709.28 105.97
6 PetroChina Co.
Ltd.
857 HK 64,302,306.02 91.42
7 China Merchants 3968 HK 61,302,248.08 87.16 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 47 页 共 60 页
Bank Co., Ltd.
8 Agricultural
Bank of China
Ltd.
1288 HK 54,513,803.20 77.51
9 China Petroleum
& Chemical
Corporation
386 HK 53,177,065.11 75.61
10 China CITIC Bank
Corporation Ltd.
998 HK 50,922,381.04 72.40
11 China Pacific
Insurance
(Group) Co.,
Ltd.
2601 HK 30,683,068.06 43.62
12 China Minsheng
Banking Corp.,
Ltd.
1988 HK 26,880,729.59 38.22
13 China Telecom
Corporation Ltd.
728 HK 24,015,249.27 34.14
14 China Shenhua
Energy Co. Ltd.
1088 HK 22,159,849.25 31.51
15 China
Communications
Construction Co.
Ltd.
1800 HK 21,086,561.47 29.98
16 PICC Property
and Casualty Co.
Ltd.
2328 HK 19,159,867.33 27.24
17 Great Wall Motor
Co. Ltd.
2333 HK 17,453,640.66 24.81
18 Citic Securities
Co.Ltd
6030 HK 14,955,663.26 21.26
19 CGN POWER CO
LTD-H
1816 HK 14,711,320.49 20.92
20 Haitong
Securities Co.,
Ltd.
6837 HK 14,214,362.34 20.21
21 Sinopharm Group
Co. Ltd
1099 HK 13,404,331.52 19.06
22 China Railway
Group Ltd.
390 HK 13,356,712.49 18.99
23 NEW CHINA LIFE
INSURANCE Co.Ltd
1336 HK 11,850,833.67 16.85
24 Anhui Conch
Cement Co. Ltd.
914 HK 11,847,875.09 16.84 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 48 页 共 60 页
25 PEOPLE'S
INSURANCE
COMPANY（GROUP）
OF CHINA LIMITED
1339 HK 11,722,726.35 16.67
26 DALIAN WANDA
COMMERCIAL PR-H
3699 HK 11,698,890.83 16.63
27 Dongfeng Motor
Group Co. Ltd.
489 HK 11,169,436.04 15.88
28 Huaneng Power
International,
Inc.
902 HK 11,058,824.65 15.72
29 China Cinda
Asset Management
Company Ltd.
1359 HK 10,714,566.42 15.23
30 China Longyuan
Power Group
Corporation Ltd.
916 HK 9,146,483.34 13.00
31 China Oilfield
Services Ltd.
2883 HK 8,924,208.80 12.69
32 BYD Co. Ltd. 1211 HK 8,912,736.78 12.67
33 China National
Building
Material Co.
Ltd.
3323 HK 7,912,371.53 11.25
34 CHINA VANKE CO
LTD-H
2202 HK 7,878,129.28 11.20
35 CSR Corporation
Ltd.
1766 HK 6,381,069.88 9.07
36 Jiangxi Copper
Co. Ltd.
358 HK 6,277,892.04 8.93
37 Air China Ltd. 753 HK 5,665,701.65 8.06
38 Guangzhou
Automobile Group
Co., Ltd.
2238 HK 5,618,449.10 7.99
39 Tsingtao Brewery
Co. Ltd.
168 HK 5,312,485.71 7.55
40 Weichai Power
Co. Ltd.
2338 HK 4,745,957.16 6.75
41 GF SECURITIES CO
LTD-H
1776 HK 4,475,856.75 6.36
42 HUATAI
SECURITIES CO
LTD-H
6886 HK 4,413,653.84 6.28
43 China Coal 1898 HK 4,214,130.98 5.99 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 49 页 共 60 页
Energy Co. Ltd.
44 Shandong Weigao
Group Medical
Polymer Co. Ltd.
1066 HK 4,012,035.80 5.70
8.5.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%的权益投资明细
金额单位：人民币元
序号 公司名称(英文) 证券代码 本期累计卖出金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 Industrial and
Commercial Bank of
China Ltd.
1398 HK 54,014,498.51 76.80
2 Bank of
Communications
Co., Ltd.
3328 HK 52,790,997.41 75.06
3 Bank of China Ltd 3988 HK 52,582,840.77 74.76
4 Ping An Insurance
(Group) Co. of
China Ltd.
2318 HK 50,754,463.53 72.16
5 China Life
Insurance Co. Ltd.
2628 HK 47,757,965.86 67.90
6 PetroChina Co.
Ltd.
857 HK 34,702,035.00 49.34
7 Agricultural Bank
of China Ltd.
1288 HK 32,479,421.29 46.18
8 China Petroleum &
Chemical
Corporation
386 HK 32,195,828.43 45.77
9 China Merchants
Bank Co., Ltd.
3968 HK 31,514,173.16 44.81
10 China CITIC Bank
Corporation Ltd.
998 HK 28,106,077.18 39.96
11 China Pacific
Insurance (Group)
Co., Ltd.
2601 HK 16,209,408.21 23.05
12 China Telecom
Corporation Ltd.
728 HK 12,614,748.49 17.94
13 China Minsheng
Banking Corp.,
Ltd.
1988 HK 12,201,110.22 17.35
14 PICC Property and 2328 HK 11,688,358.88 16.62 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 50 页 共 60 页
Casualty Co. Ltd.
15 China Shenhua
Energy Co. Ltd.
1088 HK 11,393,062.40 16.20
16 China
Communications
Construction Co.
Ltd.
1800 HK 9,731,793.25 13.84
17 Great Wall Motor
Co. Ltd.
2333 HK 7,501,580.98 10.67
18 Sinopharm Group
Co. Ltd
1099 HK 7,142,799.15 10.16
19 PEOPLE'S
INSURANCE COMPANY
（GROUP）OF CHINA
LIMITED
1339 HK 6,708,563.98 9.54
20 Anhui Conch Cement
Co. Ltd.
914 HK 6,517,990.14 9.27
21 Huaneng Power
International,
Inc.
902 HK 6,216,647.50 8.84
22 NEW CHINA LIFE
INSURANCE Co.Ltd
1336 HK 6,191,949.36 8.80
23 China Railway
Group Ltd.
390 HK 6,149,728.75 8.74
24 Citic Securities
Co.Ltd
6030 HK 5,839,097.82 8.30
25 Haitong
Securities Co.,
Ltd.
6837 HK 5,793,881.72 8.24
26 Dongfeng Motor
Group Co. Ltd.
489 HK 5,636,803.86 8.01
27 CGN POWER CO LTD-H 1816 HK 5,320,647.00 7.56
28 BYD Co. Ltd. 1211 HK 5,160,805.43 7.34
29 China Cinda Asset
Management
Company Ltd.
1359 HK 5,043,609.98 7.17
30 China Longyuan
Power Group
Corporation Ltd.
916 HK 4,963,771.94 7.06
31 Jiangxi Copper Co.
Ltd.
358 HK 4,824,947.78 6.86
32 CHINA VANKE CO
LTD-H
2202 HK 4,728,266.07 6.72
33 Guangzhou 2238 HK 4,460,530.18 6.34 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 51 页 共 60 页
Automobile Group
Co., Ltd.
34 DALIAN WANDA
COMMERCIAL PR-H
3699 HK 4,297,902.87 6.11
35 China Oilfield
Services Ltd.
2883 HK 4,091,365.38 5.82
36 Weichai Power Co.
Ltd.
2338 HK 3,990,859.30 5.67
37 China National
Building Material
Co. Ltd.
3323 HK 3,849,235.14 5.47
38 China Coal Energy
Co. Ltd.
1898 HK 3,604,566.56 5.12
39 Shandong Weigao
Group Medical
Polymer Co. Ltd.
1066 HK 3,511,988.45 4.99
40 Air China Ltd. 753 HK 3,294,729.85 4.68
41 Tsingtao Brewery
Co. Ltd.
168 HK 2,799,133.44 3.98
8.5.3 权益投资的买入成本总额及卖出收入总额
单位: 人民币元
买入成本（成交）总额 1,134,743,951.61
卖出收入（成交）总额 619,744,559.01
注：8.5.1 项“买入金额”、8.5.2 项“卖出金额”及 8.5.3项“买入成本”、“卖出收入”均按
买入或卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.6 期末按债券信用等级分类的债券投资组合
报告期末，本基金未持有债券。
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
报告期末，本基金未持有债券。
8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
报告期末，本基金未持有资产支持证券。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名金融衍生品投资明细
报告期末，本基金未持有金融衍生品。
嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 52 页 共 60 页
8.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细
报告期末，本基金未持有基金。
8.11 投资组合报告附注
8.11.1
报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查，在本报告编制日前一
年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责、处罚。
8.11.2
本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同约定的备选股票库之外的股票。
8.11.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 -
2 应收证券清算款 2,743,728.17
3 应收股利 -
4 应收利息 3,696.22
5 应收申购款 5,122,801.83
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
合计 7,870,226.22
8.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
报告期末，本基金未持有处于转股期的可转换债券。
8.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
8.11.5.1 期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明
报告期末，本基金指数投资的前十名股票中不存在流通受限情况。
8.11.5.2 期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明
报告期末，本基金未持有积极投资股票。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 53 页 共 60 页
持有人户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
8,516 69,845.77 183,809,260.84 30.90% 410,997,339.65 69.10%
9.2 期末上市基金场内前十名持有人
序
号
持有人名称 持有份额（份）
占上市总份额
比例
1 中信证券股份有限公司 53,152,570.00 11.20%
2 东方汇智资产－中信银行－安富 1 号特定客户资产管
理计划
26,459,849.00 5.58%
3 国联证券股份有限公司 22,410,000.00 4.72%
4 兴业证券股份有限公司 20,000,000.00 4.22%
5 赵何鉴 20,000,000.00 4.22%
6 中欧盛世资产－兴业银行－盈科值得 5 号特定多客户
资产管理计划
18,000,259.00 3.79%
7 上海大正投资有限公司 12,793,845.00 2.70%
8 吴燕芝 10,000,000.00 2.11%
9 齐鲁国际控股有限公司－客户资金 9,600,000.00 2.02%
10 王春晖 8,620,000.00 1.82%
注： 上述基金持有人份额均为场内基金份额 。
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
137,980.02 0.02%
9.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、 基金投资和研究部
门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理持有本开放式基金
0
§10 开放式基金份额变动
单位：份 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 54 页 共 60 页
基金合同生效日（2010 年 9 月30 日）基金份额总额 1,016,850,356.49
本报告期期初基金份额总额 81,420,410.56
本报告期基金总申购份额 1,441,446,742.89
减:本报告期基金总赎回份额 928,060,552.96
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 594,806,600.49
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
（1）基金管理人的重大人事变动情况
2015 年 5月8 日本基金管理人发布公告，张峰先生因工作变动不再担任公司副总经理。
（2）基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动情况
本基金托管人 2015 年 1 月 4 日发布任免通知，聘任张力铮为中国建设银行投资托管业务部
副总经理。本基金托管人 2015 年9月 18 日发布任免通知，解聘纪伟中国建设银行投资托管业务
部副总经理职务。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
报告期内本基金投资策略未发生改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
报告期内本基金未改聘为其审计的会计师事务所。报告年度应支付普华永道中天会计师事务
所（特殊普通合伙）的审计费 70,000.00 元，该审计机构已连续 6 年为本基金提供审计服务。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
2015 年 2 月 13 日，北京证监局向我公司下发了“行政监管措施决定书”，责令公司进行为嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 55 页 共 60 页
期 3 个月的整改，暂不受理公募基金注册申请，北京证监局对相关责任人采取了行政监管措施。
对此公司高度重视，对公司内控制度进行了全面梳理，逐条落实整改方案，彻底排查业务中存在
的风险，进而提升了公司内部控制和风险管理的能力。2015 年5 月份，公司已经完成相关整改工
作并向北京证监局提交了整改完成报告，监管部门对公司整改完成情况进行了现场检查。
除上述情况外，本报告期内，基金管理人、基金托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查
或处罚。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
花旗环球金融亚
洲有限公司
Citigroup
Global Markets
Asia Limited
- 712,753,556.39 40.62% 712,753.74
47.18% -
高盛（亚洲）有
限责任公司
Goldman Sachs
(Asia) L.L.C
- 406,215,228.85 23.15% 162,486.05
10.76% -
中信证券国际有
限公司 CITIC
Securities
International
Company
Limited
- 372,275,407.13 21.22% 372,275.37
24.64% -
瑞银证券亚洲有
限公司UBS
Securities
Asia Limited
- 263,244,318.25 15.00% 263,244.45
17.42% -
德意志证券亚洲
有限公司
Deutsche
Securities
Asia Limited
- - - - - -
建银国际证券有
限公司 CCB
International
Securities
- - - - - - 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 56 页 共 60 页
Limited
摩根大通证券
（亚太）有限公
司 J.P.Morgan
Securities
(Asia Pacific)
Limited
- - - - - -
农银证券有限公
司 CAF
Securities
Company
Limited
- - - - - -
瑞士信贷 （香港）
有限公司
Credit Suisse
(Hong Kong)
Limited
- - - - - -
野村国际 （香港）
有限公司
Nomura
International
(Hong Kong)
Limited
- - - - - -
招商证券 （香港）
有限公司 China
Merchants
Securities
(HK) Co., Ltd.
- - - - - -
中国国际金融香
港证券有限公司
China
International
Capital
Corporation
Hong Kong
Securities
Limited
- - - - - -
中国平安证券
（香港）有限公
司 Ping An of
China
Securities
(Hong Kong) Co.
Ltd.
- - - - - - 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 57 页 共 60 页
中银国际证券有
限公司 BOCI
Securities
Limited
- - - - - -
注：基金管理人根据研究服务、交易服务、销售服务、投资策略服务、市场及后台服务等评价指
标选择交易券商，并与被选择的交易券商签订协议，通知基金托管人。严格遵守监管规定和与经
纪商签订的协议，按照市场惯例确定佣金费率。
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
关于增加天风证券为嘉实旗下基金
代销机构并开展定投业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 1月26 日
2
嘉实基金管理有限公司关于对华夏
银行借记卡持卡人开通嘉实直销网
上交易在线支付业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 2月2 日
3
关于增加众禄基金为嘉实旗下基金
代销机构并开展定投业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 2月10 日
4
嘉实基金管理有限公司关于降低旗
下部分开放式基金电话交易申购、 赎
回单笔最低要求及最低账面份额的
公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 2月12 日
5
关于对上海银行借记卡持卡人开通
嘉实直销网上交易在线支付业务的
公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 3月5 日
6
嘉实基金管理有限公司关于嘉实 H
股指数（QDII-LOF）2015年 4 月3
日、4 月7 日暂停申购赎回业务的公
告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 4月1 日
7
嘉实基金管理有限公司关于嘉实 H
股指数（QDII-LOF）4月9 日、4 月
10 日暂停申购赎回业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 4月7 日
8
关于嘉实 H股指数（QDII-LOF）调整
基金估值时间和申购赎回确认时间
并修改基金合同和托管协议的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 4月7 日
9
嘉实恒生中国企业指数证券投资基
金（QDII-LOF）场内交易价格波动的
提示公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 4月10 日
10
关于嘉实恒生中国企业指数证券投
资基金（QDII-LOF）2015年 4 月9
日基金净值揭示的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 4月11 日
11
嘉实恒生中国企业指数证券投资基
金（QDII-LOF）场内交易价格波动的
提示公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 4月11 日 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 58 页 共 60 页
12
关于增加工商银行为嘉实恒生中国
企业指数证券投资基金 (QDII -
LOF)代销机构并开展定投业务的公
告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 4月13 日
13
嘉实基金管理有限公司关于嘉实 H
股指数（QDII-LOF）暂停申购、定期
定额投资业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 4月17 日
14
关于嘉实 H股指数（QDII-LOF）恢复
申购、 定期定额投资业务及暂停大额
申购、定期定额投资业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 4月24 日
15
嘉实基金管理有限公司关于嘉实 H
股指数（QDII-LOF）2015年 5 月25
日暂停申购赎回业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 5月21 日
16
中国农业银行关于开放式基金网上
银行、 手机银行申购费率优惠的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 6月1 日
17
嘉实基金管理有限公司关于降低旗
下部分开放式基金申购、赎回、转换
及最低账面份额单笔最低要求的公
告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 6月25 日
18
嘉实基金管理有限公司关于嘉实 H
股指数（QDII-LOF）2015年 7 月1
日暂停申购赎回业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 6月29 日
19
嘉实基金管理有限公司关于在京东
店铺开展 0折费率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 7月7 日
20
嘉实基金管理有限公司关于在平安
证券有限责任公司前端申购费用基
金产品的申购、 定期定额申购费率优
惠活动的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 7月20 日
21
嘉实基金管理有限公司关于在第一
创业证券股份有限公司交易系统网
上申购费率优惠（含定投）活动的公
告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 8月3 日
22
嘉实基金管理有限公司关于在京东
店铺开展 0折费率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 8月14 日
23
关于增加诺亚正行为嘉实旗下基金
代销机构并开展定投业务及参加诺
亚正行费率优惠的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 8月19 日
24
关于增加上海汇付为嘉实旗下基金
代销机构及参加上海汇付费率优惠
的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 8月24 日
25
嘉实基金管理有限公司关于嘉实 H
股指数（QDII-LOF）2015年 9 月28
日暂停申购赎回业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 9月24 日
26 关于嘉实基金管理有限公司旗下基 中国证券报、上海证券报、 2015 年 9月30 日 嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 59 页 共 60 页
金在华宝证券网上、 手机端等非现场
交易方式实施申购费率优惠 (含定
投、不含转入)的公告
证券时报、管理人网站
27
关于增加盈米财富为嘉实旗下基金
代销机构并开展定投业务及参加费
率优惠的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 10 月 16 日
28
嘉实基金管理有限公司关于嘉实 H
股指数（QDII-LOF）2015 年 10 月 21
日暂停申购赎回业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 10 月 19 日
29
嘉实基金管理有限公司关于旗下开
放式基金通过工商银行开办定投业
务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 10 月 29 日
30
关于嘉实基金管理有限公司旗下基
金在西南证券通过所有代销渠道实
施申购费率优惠 (含定投、转入)的
公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 11 月 2 日
31
关于增加上海陆金所资产管理有限
公司为嘉实旗下基金代销机构及参
加费率优惠的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 11 月 30 日
32
嘉实基金管理有限公司关于在京东
店铺开展 0折费率优惠活动的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 12 月 4 日
33
关于增加乐清农商行为嘉实旗下基
金代销机构并开展定投业务及参加
乐清农商行费率优惠的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 12 月 10 日
34
关于增加北京乐融多源投资咨询有
限公司为嘉实旗下基金代销机构并
开展定投业务及参加费率优惠的公
告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 12 月 16 日
35
关于增加泉州银行为嘉实旗下基金
代销机构并开展定投业务及参加费
率优惠的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 12 月 21 日
36
嘉实基金管理有限公司关于嘉实 H
股指数（QDII-LOF）2015 年 12 月 24
日、12 月 25 日暂停申购赎回业务的
公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 12 月 22 日
37
嘉实基金管理有限公司关于嘉实 H
股指数（QDII-LOF）2015 年 12 月 31
日暂停申购赎回业务的公告
中国证券报、上海证券报、
证券时报、管理人网站
2015 年 12 月 29 日
嘉实H 股指数 （QDII-LOF）2015 年年度报告
第 60 页 共 60 页
§12 备查文件目录
12.1 备查文件目录
（1）中国证监会批准嘉实恒生中国企业指数证券投资基金（QDII - LOF）募集的文件；
（2） 《嘉实恒生中国企业指数证券投资基金（QDII - LOF）基金合同》 ；
（3） 《嘉实恒生中国企业指数证券投资基金（QDII - LOF）招募说明书》 ；
（4） 《嘉实恒生中国企业指数证券投资基金（QDII - LOF）基金托管协议》 ；
（5） 基金管理人业务资格批件、营业执照；
（6） 报告期内嘉实恒生中国企业指数证券投资基金（QDII - LOF）公告的各项原稿。
12.2 存放地点
北京市建国门北大街 8号华润大厦 8 层嘉实基金管理有限公司
北京市西城区闹市口大街 1 号院1号楼中国建设银行投资托管业务部
12.3 查阅方式
（1）书面查询：查阅时间为每工作日 8:30-11:30,13:00-17:30。投资者可免费查阅，也可
按工本费购买复印件。
（2）网站查询：基金管理人网址：http://www.jsfund.cn
投资者对本报告如有疑问，可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司，咨询电话
400-600-8800，或发电子邮件，E-mail:service@jsfund.cn。
嘉实基金管理有限公司
2016年 3月 29日
