新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
新 华 鑫回 报 混合 型 证券 投 资基 金
2015 年 年度 报告
2015 年 12 月 31 日
基 金管 理人： 新华 基金管 理股 份有限 公司
基 金托 管人： 中国 农业银 行股 份有限 公司
报 告送 出日期 ：二 〇一六 年三 月二十 六日新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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§ 1
重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本年度报 告已经全部独立董事签
字同意 ，并 由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2016 年 3 月 25 日 复核 了本 报
告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业绩 并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本报告 中财 务资 料已 经审 计。
本报告 期 自 2015 年 9 月 2 日起 至 12 月 31 日止 。 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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1.2 目录
§ 1
重要提示及目录 ................................................................................................... 错误！未定义书签。
1.1 重 要提 示 ........................................................................................................ 错误！未定义书签。
§ 2
基金简介 ............................................................................................................... 错误！未定义书签。
2.1 基 金基 本情 况 ................................................................................................ 错误！未定义书签。
2.2 基 金产 品说 明 ................................................................................................ 错误！未定义书签。
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 ............................................................................ 错误！未定义书签。
2.4 信 息披 露方 式 ................................................................................................ 错误！未定义书签。
2.5 其 他相 关资 料 ................................................................................................ 错误！未定义书签。
§ 3
主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况 ............................................... 错误！未定义书签。
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 ............................................................................ 错误！未定义书签。
3.2 基 金净 值表 现 ................................................................................................ 错误！未定义书签。
3.3 过 去三 年基 金的 利润 分配情 况 .................................................................... 错误！未定义书签。
§ 4
管理人报告 ........................................................................................................... 错误！未定义书签。
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 ........................................................................ 错误！未定义书签。
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ................................ 错误！未定义书签。
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ............................................ 错误！未定义书签。
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ............................ 错误！未定义书签。
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ............................ 错误！未定义书签。
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ............................................ 错误！未定义书签。
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 ........................................ 错误！未定义书签。
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ............................................ 错误！未定义书签 。
4.9 管 理人 对 会 计师 事务 所出具 非标 准审 计报 告所 涉相关 事项 的说 明 ........ 错误！未定义书签。
§ 5
托管人报告 ........................................................................................................... 错误！未定义书签。
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ................................................ 错误！未定义书签。
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 错误！未定义书签。
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 错误！未定义书签。
§ 6
审计报告 ............................................................................................................... 错误！未定义书签。
§ 7
年度财务报表 ....................................................................................................... 错误！未定义书签。
7.1 资 产负 债表 .................................................................................................... 错误！未定义书签。
7.2 利 润表 ............................................................................................................ 错误！未定义书签。
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ................................................................ 错误！未定义书签。
7.4 报 表附 注 ........................................................................................................ 错误！未定义书签。
§ 8
投资组合报告 ....................................................................................................... 错误！未定义书签。
8.1
期末 基金 资产 组合 情 况 .............................................................................. 错误！未定义书签。
8.2
期末 按行 业分 类的 股 票投资 组合 .............................................................. 错误！未定义书签。
8.3
期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 .. 错误！未定义书签。
8.4
报告 期内 股票 投资 组 合的重 大变 动 .......................................................... 错误！未定义书签。
8.5
期末 按债 券品 种分 类 的债券 投资 组合 ...................................................... 错误！未定义书签。
8.6
期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名债 券投 资明 细 错误！未定义书签。
8.7
期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排名 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 错误！未定义书签。
8.8
期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名权 证投 资明 细 错误！未定义书签。
8.9
报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 ...................................... 错误！未定义书签。 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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8.10
报告 期末 本基 金投 资的国 债期 货交 易情 况说 明 .................................... 错误！未定义书签。
8.11
投资 组合 报告 附注 .................................................................................... 错误！未定义书签。
§ 9
基金份额持有人信息 ........................................................................................... 错误！未定义书签。
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 .................................................... 错误！未定义书签。
9.2 期 末上 市基 金前 十名 持有人 ........................................................................ 错误！未定义书签。
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 ........................................ 错误！未定义书签。
9.4 发 起式 基金 发起 资金 持 有份额 情况 ............................................................. 错误！未定义书签。
§ 10
开放式基金份额变动 ......................................................................................... 错误！ 未定义书签。
§ 11 重大事件揭示 ....................................................................................................... 错误！未定义书签。
11.1 基 金份 额持 有人 大会 决议 ........................................................................... 错误！未定义书签。
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 .......... 错误！未定义书签。
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .............................. 错误！未定义书签。
11.4 基金 投资 策略 的改 变 .................................................................................. 错误！未定义书签。
11.5 为 基金 进行 审计 的会 计师事 务所 情况 ....................................................... 错误！未定义书签。
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 ...................... 错误！未定义书签。
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .................................................. 错误！未定义书签。
11.8 其他 重大 事件 .............................................................................................. 错误！未定义书签。
§ 12 发起式基金发起资金 持有份额情况 ................................................................... 错误！未定义书签。
§ 13 影响投资者决策的其 他重要信息 ....................................................................... 错误！未定义书签。
§ 14
备查文件目录 ..................................................................................................... 错误！未定义书签。
14.1 备查 文件 目录 .............................................................................................. 错误！未定义书签。
14.2 存放 地点 ...................................................................................................... 错误！未定义书签。
14.3 查阅 方式 ...................................................................................................... 错误！未定义书签。
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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§ 2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名 称 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基金
基金简 称 新华鑫 回报 混合
基金主 代码 001682
交易代 码 001682
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 9 月 2 日
基金管 理人 新华基 金管 理股 份有 限公 司
基金托 管人 中国农 业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 145,049,510.95 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标
综合运 用多 种投 资策 略 ， 在严格 控制 基金 资产 净值 下行风 险的 基础 上 ， 力
争为投 资人 提供 长期 稳定 的回报 。
投资策 略
投资策 略方 面 ， 本 基金 将 以大类 资产 配置 策略 为基 础， 采取 稳健 的债 券投
资策略 和股 票投 资策 略。
业绩比 较基 准 45%× 沪深 300 指数 收益 率 ＋55%× 中 国债 券总 指数 收 益率。
风险收 益特 征
本基金 为混 合型 基金 ， 属 于证券 投资 基金 中的 中等 预期风 险中 等预 期收 益
品种 ， 预 期风 险和 预期 收 益低于 股票 型基 金 ， 高 于 债券型 基金 和货 币市 场
基金。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 新华基 金管 理股 份有 限公 司 中国农 业银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 齐岩 林葛
联系电 话 010-88423386 010-66060069
电子邮 箱 qiyan@ncfund.com.cn tgxxpl@abchina.com 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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客户服 务电 话 4008198866 95599
传真 010-88423310 010-68121816
注册地 址
重庆市 江北 区聚 贤岩 广场6 号
力帆中 心2 号楼19 层
北京市 东城 区建 国门 内大 街69
号
办公地 址
重庆市 江北 区聚 贤岩 广场6 号
力帆中 心2 号楼19 层
北京市 西城 区复 兴门 内大 街28
号凯晨 世贸 中心 东座F9
邮政编 码 400010 100031
法定代 表人 陈重 刘士余
2.4 信息披露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 、证 券时 报、 上海证 券报 、证 券日 报
登 载 基 金 年 度 报 告 正 文 的 管 理 人 互 联
网网址
www.ncfund.com.cn
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 、基 金托 管人 的办公 地
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所
瑞华会计师事务所（特殊普通合
伙）
北京市 东城 区永 定门 西滨 河路 8 号院 7 号
楼中海 地产 广场 西 塔 5-11 层
注册登 记机 构 新华基 金管 理股 份有 限公 司
重庆市 江北 区聚 贤岩 广场 6 号力 帆中心 2
号楼 19 层
§ 3 主要财务指标、基金净 值表现及利润分配情 况
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标
2015 年 9 月 2 日 （基金合同 生效日） 至 2015
年 12 月 31 日
本期已 实现 收益 8,901,253.23
本期利 润 13,678,226.41 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0506
本期加 权平 均净 值利 润率 4.96%
本期基 金份 额净 值增 长率 7.20%
3.1.2 期末数据和指标 2015 年 末
期末可 供分 配利 润 6,960,940.41
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0480
期末基 金资 产净 值 155,464,127.72
期末基 金份 额净 值 1.072
3.1.3 累计期末指标 2015 年 末
基金份 额累 计净 值增 长率 7.20%
注： 注：1、 本期 已实 现收 益指基 金本 期利 息收 入、 投资收 益、 其 他收 入 （不 含公允 价值 变动 收
益）扣 除相 关费 用后 的余 额，本 期利 润为 本期 已实 现收益 加上 本期 公允 价值 变动收 益；
2、 以 上所 述基 金业 绩指 标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 （ 例如 基金 申购费 赎回 费等 ） ，
计入费 用后 实际 收益 水平 要低于 所列 数字 。
3、 对期 末可 供分 配利 润， 采用期 末资 产负 债表 中未 分配利 润与 未分 配利 润中 已实现 部分 的孰 低
数（为 期末 余额 ，不 是当 期发生 数） 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
阶段
份额净 值增
长率 ①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 7.09% 0.82% 8.73% 0.75% -1.64% 0.07%
自基金 合同 生
效起至 今
7.20% 0.71% 6.57% 0.81% 0.63% -0.10%
注：1 、 本 基金 股票 投资 部 分的业 绩比 较基 准采 用沪 深 300 指数 ， 债 券投 资部 分的业 绩比 较基 准
采用中 国债 券总 指数 ，复 合业绩 比较 基准 为：45%× 沪深 300 指 数收 益率 ＋55%× 中 国债 券总 指数 收
益率
2、本 基金 对业 绩比 较基 准 采用每 日再 平衡 的计 算方 法。
3、本 基金 于 2015 年 9 月 2 日基 金合 同生 效， 合同 生效当 年按 实际 存续 期计 算，不 按整 个自 然
年度进 行折 算。 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基金
自基金 合同 生效 以来 份额 累计净 值增 长率 与业 绩比 较基准 收益 率的 历史 走势 对比图
(2015 年 9 月 2 日 至 2015 年 12 月 31 日)
注：1 、本 基金 成立 于 2015 年 9 月 2 日， 截止 报告 期末本 基金 成立 未满 一年 。
2、本 基金 建仓 期为 6 个 月 ，截止 报告 期末 本基 金尚 处于建 仓期 。
3.2.3 自基金合同生效以来 基金每年净值增长率 及其 与同期业绩比较基准 收益 率的比较
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基金
自基金 合同 生效 以来 基金 净值增 长率 与业 绩比 较基 准收益 率的 对比 图 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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注： 本基金 于 2015 年 9 月 2 日基 金合 同生 效， 合同 生 效当年 按实 际存 续期 计算 ， 不 按整个 自然
年度进 行折 算。
3.3 过去三年基金的利润 分配情况
本基金 成立 于 2015 年 9 月 2 日 ，截 止报 告期 末， 本基金 未进 行过 利润 分配 。
§ 4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
新华基 金管 理股 份有 限公 司经中 国证 券监 督管 理委 员会批 复， 于 2004 年 12 月 9 日注 册成 立 。
注册地 为重 庆市 ，是 我国 西部首 家基 金管 理公 司。
截至 2015 年 12 月 31 日， 新华基 金管 理股 份有 限公 司旗下 管理 着三 十一 只开 放式基 金， 即新 华
优选分红混合型证券投资 基金、新华优选成长混合 型证券投资基金、新华泛 资源优势灵活配置混合
型证券 投资 基金 、 新华 钻石 品质企 业混 合型 证券 投资 基金 、 新 华行 业周 期轮 换混 合型证 券投 资基 金 、
新华中小市值优选混合型 证券投资基金、新华灵活 主题混合型证券投资基金 、新华优选消费混合型
证券投资基金、新华纯债 添利债券型发起式证券投 资基金、新华行业轮换灵 活配置混合型证券投资
基金、新华趋势领航混合 型证券投资基金、新华安 享惠金定期开放债券型证 券投资基金、 新华壹诺
宝货币市场基金、新华信 用增益债券型证券投资基 金、新华惠鑫分级债券型 证券投资基金、新华鑫
益灵活配置混合型证券投 资基金、新华阿里一号保 本混合型证券投资基金、 新华鑫利灵活配置混合新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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型证券投资基金、新华鑫 安保本一号混合型证券投 资基金、新华中证环保产 业指数分级证券投资基
金、 新华财 富 金 30 天理 财 债券型 证券 投资 基金 、 新 华阿鑫 一号 保本 混合 型证 券投资 基金 、 新 华活 期
添利货币市场基金、新华 增盈回报债券型证券投资 基金、新华策略精型股票 型证券投资基金、新华
万银多元策略灵活配置混 合型证券投资基金、新华 稳健回报灵活配置混合型 发起式 证券投资基金、
新华战略新兴产业灵活配 置混合型证券投资基金、 新华鑫回报混合型证券投 资基金、新华阿鑫二号
保本混 合型 证券 投资 基金 和新华 积极 价值 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组）及基金经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
姚秋
本基金 基金 经
理，新 华基 金
管理股 份有 限
公司平 衡投 资
部副总 监、 新
华阿里 一号 保
本混合 型证 券
投资基 金基 金
经理、 新华 鑫
安保本 一号 混
合型证 券投 资
基金基 金经
理、新 华阿 鑫
一号保 本混 合
型证券 投资 基
金基金 经理 、
新华增 盈回 报
债券型 证券 投
资基金 基金 经
理、新 华阿 鑫
二号保 本混 合
型证券 投资 基
金基金 经理 。
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2
- 2
经 济 学 博 士 、 注 册 金 融 分 析 师 ，
历 任 于 中 国 建 设 银 行 北 京 分 行 投
资 银 行 部 从 事 投 资 研 究 工 作 、 中
国 工 商 银 行 资 产 管 理 部 固 定 收 益
投资经 理。2014 年 4 月加 入新华
基 金 管 理 股 份 有 限 公 司 。 现 任 新
华 基 金 管 理 股 份 有 限 公 司 平 衡 投
资 部 副 总 监 、 新 华 阿 里 一 号 保 本
混 合 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 、
新 华 鑫 安 保 本 一 号 混 合 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 、 新 华 阿 鑫 一 号
保 本 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理 、 新 华 增 盈 回 报 债 券 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 、 新 华 鑫 回 报 混
合 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 、 新
华 阿 鑫 二 号 保 本 混 合 型 证 券 投 资
基金基 金经 理。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
本报告期，新华基金管理 股份有限公司作为新华鑫 回报混合型证券投资基金 的管理人按照《中
华人民共和国证券投资基 金法》 、 《新华鑫回 报混合 型证券投资基金基金合同 》以及其它有关法律法新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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规的规定，本着诚实信用 、勤勉尽责的原则管理和 运用基金资产，在严格控 制风险的基础上为持有
人谋求 最大 利益 。运 作整 体合法 合规 ，无 损害 基金 持有人 利益 的行 为。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度和控制 方法
根据中 国证 监会 颁布 的 《 证券投 资基 金管 理公 司公 平交易 制度 指导 意见 》 （2011 年 修订 ） ， 公 司
制定了 《新 华基 金管 理股 份有限 公司 公平 交易 管理 制度》 。 制 度的 范围 包括 境 内上市 股票 、 债 券的 一
级市场申购、二级市场交 易等所有投资管理活动， 同时包括授权、研究分析 、投资决策、交易执行
等投资 管理 活动 相关 的各 个环节 。
场内交易，投资指令统一 由交易部下达，并且启动 交易系统公平交易模块。 根据公司制度，严
格禁止 不同 投资 组合 之间 互为对 手方 的交 易， 严格 控制不 同投 资组 合之 间的 同日反 向交 易。
场外交易中，对于部分债 券一级市场申购、非公开 发行股票申购等交易，交 易部根据各投资组
合经理申报的满足价格条 件的数量进行比例分配。 如有异议，由交易部报投 资总监、督察长、 金融
工程部和监察稽核部，再 次进行审核并确定最终分 配结果。如果督察长认为 有必要，可以召开风险
管理委员会，对公平交易 的结果进行评估和审议。 对于银行间市场交易、固 定收益平台、交易所大
宗交易，投资组合经理以 该投资组合的名义向交易 部下达投资指令，交易部 向银行间市场或交易对
手询价 、成 交确 认， 并根 据 “ 时 间优 先、 价格 优先 ” 的原则 保证 各投 资组 合获 得公平 的交 易机 会。
4.3.2 公平交易制度的执行 情况
报告期内，基金管理人严 格执行了《新华基金管理 股份有限公司公平交易制 度》的规定基金管
理人对 旗下 所有 投资 组合 间连 续 4 个 季度 的日 内、3 日 内以 及 5 日 内股 票和 债券交 易同 向交 易价 差
分析及相应情景分析表明 ：债券同向交易频率偏低 ；股票同向交易溢价率较 高的因素主要是受到市
场因素影响造成个股当日 价格振幅较大或者是组合 经理个人对交易时机的判 断，即成交价格的日内
变化较大以及投资组合的 成交时间不一致而导致个 别组合间的交易价差较大 ，结合通过对平均溢价
率、 买 入/ 卖出 溢价 率以 及 利益输 送金 额等 不同 组合 不同时 间段 的同 向交 易价 差分析 表明 投资 组合 间
不存在 利益 输送 的可 能性 。
4.3.3 异常交易行为的专项 说明
基金管理人原则上不允许 同日反向交易行为的发生 ，本报告期内，未发生有 投资组合参与的交
易所公 开竞 价同 日反 向交 易成交 较少 的单 边成 交量 超过该 证券 当日 成交 量 的 5% 的情 况。 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
2015 年， 经 济增 长数 据和 通胀数 据始 终处 于低 位徘 徊状态 ， 人 民币 汇率 有一 定幅度 贬值 ， 货 币
环境整 体宽 松， 信贷 需求 不旺。 在此 背景 下， 利 率呈 现震荡 下行 态势 ， 但 债券 收益率 水平 不断 走低 ，
票息率的下降导致债券类 资产抗击流动性冲击的能 力在下降，为此，在本产 品成立后，我们以高评
级、 短久 期的防 御性 原则 为指导 进行 债券 投资 ， 追 求高确 定性 收益 。 股 票投 资方面 ，2015 年初 ， 经
历了前期的上涨，指数位 置已经不低，为此我们在 持仓品种上坚持以有业绩 支撑的蓝筹品种为底仓
的高流动性股票组合。转 债方面，由于存续转债陆 续到期，可投资品种数量 迅速变少， 我们的转债
仓位一 直维 持在 很低 的水 平。
作为以获取稳健收益为目 标的产品管理人，我们在 已经出现明显过热信号的 市场上，必须顶住
压力， 保持 谨慎 。自 本产 品 9 月份 成立 以来 ，我 们 在市场 大幅 波动 时进 行了 审慎的 、有 效的 仓位 管
理，净 值走 势较 为稳 健。 我们也 在市 场波 动中 积极 寻找合 适的 标的 进行 中期 布局。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
本基金 成立 于 2015 年 9 月 2 日， 截 至 2015 年 12 月 31 日 ，本 基金 份额 净值 为 1.072 元， 本报
告期份 额净 值增 长率 为 7.20% ，同 期比 较基 准的 增长 率为 6.57% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及 行业走势 的简 要展望
展望 2016 年， 通胀 压力 有 所增加 ， 经济 有一 定的 阶段 性企稳 迹象 。 在供 给侧 改革 方针的 指引 下，
预计整个宏观经济仍以结 构调整为主，在此过程中 逐渐寻找和培育新的经济 增长点。如果没有外生
性因素影响，通胀大幅回 升的可能性不高；年内汇 率受政策因素、海外因素 等多重影响，仍有可能
发生大 幅变 动 。 货 币政 策进 一步宽 松的 空间 在变 小 ， 投 资者对 政策 改善 的预 期和 预期效 果也 在减 弱 ；
财政政策有可能会加大力 度，但边际效果同样也在 减弱。总体来看，宏观条 件对债券市场的影响趋
于中性，目前的长端债券 收益率水平安全性不高， 不具备较强的吸 引力。在 债券投资操作中，我们
将在防范信用风险的前提 下，维持短组合久期，并 密切关注基本面变化对债 市的影响，当收益率出
现明显走高时，我们会考 虑适度拉长组合久期。转 债类资产目前仍处于标的 稀缺阶段，存续标的虽
然有所增多，但目前尚无 大比例配置价值，我们将 等待新转债供给增多后逐 渐恢复对转债的投资。
对于股票投资，我们将在 控制风险的前提下，维持 一定仓位，加强对标的的 筛选，并择优配置错杀
标的；我们也将继续加强 对公司基本面的研究，寻 找在新经济中能够脱颖而 出的真价值和真成长品
种。在整体风险偏好下降 、微观主体自身盈利状况 不佳且恢复 仍需时日的市 场环境下，我们仍将着
力获取 高确 定性 的收 益。 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 13 页共 54 页
4.6 管理人内部有关本基 金的监察稽核工作情 况
报告期内，本基金管理人 在开展内部监察稽核工作 时本着合规运作、防范风 险、保障基金份额
持有人利益的宗旨，由独 立于各业务部门的督察长 和监察稽核部对公司的经 营管理、基金的投资运
作、基金的销售等公司所 有业务及员工行为规范等 方面进行定期和不定期检 查，及时发现问题并督
促相关 部门 进行 整改 ，并 定期制 作监 察稽 核报 告报 中国证 监会 、董 事会 和公 司管理 层。
本报告 期内 ，基 金管 理人 内部监 察稽 核工 作的 重点 包括以 下几 个方 面：
一、督察长和 监察稽核部 督促、协助各业务部门按 照法律法规和监管机构规 定的要求，完善各
项内部管理制度和业务流 程，明确风险控制职责并 具体落实相应措施，提高 全体员工的风险意识，
有效保 障基 金份 额持 有人 的利益 。
二、督察长和监察稽核部 针对各部门具体业务建立 了相应的检查指标及检查 重点，通过现场检
查、电脑监控、人员询问 、重点抽查等一系列方法 ，定期对公司和基金日常 运作的各项业务进行合
法合规检查，并对基金投 资交易行为过程实施实时 监控，督促业务部门不断 改进内部控制和风险管
理，并 按规 定定 期出 具监 察稽核 报告 报送 监管 机关 、董事 会和 公司 管理 层。
三 、根据中国证监会的规 定，督察长和监察稽核部 及时准确地向监管机关报 送各项报告，并对
公司所有对外信息，包括 基金法定信息披露、基金 产品宣传推介材料和媒体 稿件等的合法合规情况
进行事前审阅，确保其内 容真实、准确、完整并符 合中国证监会的相关规定 。督察长和监察稽核部
组织、协调各相关部门及 时完成信息披露，确保公 司的信息披露工作严格按 照中国证监会规定的时
间和方 式进 行。
四、在全公司范围内开展 持续的学习和培训。督察 长和监察稽核部对公司员 工进行了法律法规
的专项培训，并组织员工 开展学习、讨论，提高和 加深了公司员工对基金法 律法规的认 识和理解，
明确风 险控 制职 责， 树立 全员内 控意 识。
通过上述工作，在本报告 期内，公司对本基金的管 理始终都能按照法律法规 、基金合同、招募
说明书和公司制度进行， 充分维护和保障了基金持 有人的合法权益。本基金 管理人将一如既往地本
着诚实守信、勤勉尽责的 原则管理和运用资金资产 ，以风险控制为核心，进 一步提高内部监察稽核
工作的 科学 性和 有效 性， 努力防 范和 控制 各种 风险 ，充分 保障 基金 份额 持有 人的合 法权 益。
4.7 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
4.7.1 有关 参与 估值 流程 各 方及人 员（ 或小 组） 的职 责分工
4.7.1.1 估 值工 作小 组的 职 责分工
公司建立估值工作小组对 证券估值负责。估值工作 小组由运作保障部负责人 、基金会计、投资新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 14 页共 54 页
管理部 、交 易部 、监 察稽 核部人 员组 成。 每个 成员 都可以 指定 一个 临时 或者 长期的 授权 人员 。
估值工 作小 组职 责：
① 制 定估 值制 度并 在必 要 时修改 ；
② 确 保估 值方 法符 合现 行 法规；
③ 批 准证 券估 值的 步骤 和 方法；
④ 对 异常 情况 做出 决策 。
运作保障部负责人是估值 工作小组的组长，运作保 障部负责人在基金会计或 者其他两个估值小
组成员 的建 议下 ，可 以提 议召集 估值 工作 小组 会议 。
估值决 策由 估值 工作 小 组 2/3 或以 上多 数票 通过 。
4.7.1.2 基 金会 计的 职责 分 工
基金会计负责日常证券资 产估值。基金会计和公司 投资管理部相互独立。在 按照本估值制度和
相关法 规估 值后 ，基 金会 计定期 将证 券估 值表 向估 值工作 小组 报告 ，至 少每 月一次 。
基金会 计职 责：
① 获 得独 立、 完整 的证 券 价格信 息；
② 每 日证 券估 值；
③ 检 查价 格波 动并 进行 一 般准确 性评 估；
④ 向 交易 员或 基金 经理 核 实价格 异常 波动 ，并 在必 要时向 估值 工作 小组 报告 ；
⑤ 对 每日 证券 价格 信息 和 估值结 果进 行记 录；
⑥ 对 估值 调整 和人 工估 值 进行记 录；
⑦ 向 估值 工作 小组 报送 月 度估值 报告 。
基金会 计认 为必 要， 可以 提议召 开估 值工 作小 组会 议。
4.7.1.3 投 资管 理部 的职 责 分工
① 接 受监 察稽 核部 对所 投 资证券 价格 异常 波动 的问 讯；
② 对 停牌 证券 、价 格异 常 波动证 券、 退市 证券 提出 估值建 议；
③ 评 价并 确认 基金 会计 提 供的估 值报 告；
④ 向 估值 工作 小组 报告 任 何他/ 她 认为 可能 的估 值偏 差。
4.7.1.4 交 易部 的职 责分 工 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 15 页共 54 页
① 对 基金 会计 的证 券价 格 信息需 求做 出即 时回 应；
② 通 知基 金会 计关 于证 券 停牌、 价格 突发 性异 常波 动、退 市等 特定 信息 ；
③ 评 价并 确认 基金 会计 提 供的估 值报 告。
4.7.1.5 监察 稽核 部的 职责 分工
① 监 督证 券的 整个 估值 过 程；
② 确 保估 值工 作小 组制 定 的估值 政策 得到 遵守 ；
③ 确 保公 司的 估值 制度 和 方法符 合现 行法 律、 法规 的要求 ；
④ 评 价现 行估 值方 法是 否 恰当反 应证 券公 允价 格的 风险；
⑤ 对 于估 值表 中价 格异 常 波动的 证券 向投 资部 问讯 ；
⑥ 对 于认 为不 合适 或者 不 再合适 的估 值方 法提 交估 值工作 小组 讨论 。
4.8 管理人对报告期内基金 利润分配情况的说明
本基金 本报 告期 未进 行利 润分配 。
4.9 报告期内管理人对本基 金持有人数或基金资 产净 值预警情形的说明
本报告期本基金未出现连 续二十个工作日基金份额 持有人数量不满二百人或 者基金资产净值低
于五千 万元 的情 况。
§ 5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
在托管 本基 金的 过程 中 ， 本 基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司严 格遵 守 《证 券投资 基金 法 》
相关法律法规的规定以及 基金合同、托管协议的约 定，对本基金基金管理人 — 新华基金管理股份有
限公司 2015 年 9 月 2 日至 2015 年 12 月 31 日基 金的投 资运 作， 进行 了认 真、独 立的 会计 核 算
和必要 的投 资监 督， 认真 履行了 托管 人的 义务 ，没 有从事 任何 损害 基金 份额 持有 人 利益 的行 为。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
本托 管人 认为, 新 华基 金 管理股 份有 限公 司在 本基 金的投 资运 作、 基金 资产 净值的 计算 、 基 金
份额申购赎回价格的计算 、基金费用开支及利润分 配等问题上，不存在损害 基金份额持有人利益的
行为；在报告期内，严格 遵守了《证券投资基金法 》等有关法律法规，在各 重要方面的运作严格按
照基金 合同 的规 定进 行。 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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5.3 托管人对本年度报告 中财务信息等内容的 真实 、准确和完整发表意 见
本托管人认为，新华基金 管理股份有限公司的信息 披露事务符合《证券投资 基金信息披露管理
办法》及其他相关法律法 规的规定，基金管理人所 编制和披露的本基金年度 报告中的财务指标、净
值表现、收益分配情况、 财务会计报告、投资组合 报告等信息真实、准确、 完整，未发现有损害基
金持有 人利 益的 行为 。
§ 6
审计报告
瑞华审 字[2016]01360054
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基金 全体 基金 份额 持有 人 ：
我们审 计了 后附 的新 华鑫 回报混 合型 证券 投资 基金 （以下 简称 “ 新 华鑫 回报 基 金 ” ） 财务 报表 ，包 括
2015 年 12 月 31 日 的资 产负债 表 、2015 年 度的 利 润表 、 所 有者 权益 （ 基金 净值 ） 变 动表 和财 务报
表附注 。
6.1 管理层对财务报表的责 任
编制和公允列报财务报表 是新华鑫回报基金的基金 管理人新华基金管理股份 有限公司管理层的
责任 。 这 种责 任包 括： （1 ） 按照企 业会 计准 则和 中国 证券监 督管 理委 员会 （ 以 下简称 “ 中 国证 监会 ” ）
发布的有关规定及允许的 基金行业实务操作编制财 务报表，并使其实现公允 反映； （2）设计、 执行
和维护 必要 的内 部控 制， 以使财 务报 表不 存在 由于 舞弊或 错误 导致 的重 大错 报。
6.2 注册会计师的责任
我们的责任是在执行审计 工作的基础上对财 务报表 发表审计意见。我们按照 中国注册会计师审
计准则的规定执行了审计 工作。中国注册会计师审 计准则要求我们遵守中国 注册会计师职业道德守
则，计 划和 执行 审计 工作 以对财 务报 表是 否不 存在 重大错 报获 取合 理保 证。
审计工作涉及实施审计程 序，以获取有关财务报表 金额和披露的审计证据。 选择的审计程序取
决于注册会计师的判断， 包括对由于舞弊或错误导 致的财务报表重大错报风 险的评估。在进行风险
评估时，注册会计师考虑 与财务报表编制和公允列 报相关的内部控制，以设 计恰当的审计程序，但
目的并非对内部控制的有 效性发表意见。审计工作 还包括评价管理层 选用会 计政策的恰当性和作出
会计估 计的 合理 性， 以及 评价财 务报 表的 总体 列报 。
我们相 信， 我们 获取 的审 计证据 是充 分、 适当 的， 为发表 审计 意见 提供 了基 础。 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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6.3 审计意见
我们认为，上述财务报表 在所有重大方面按照企业 会计准则和在财务报表附 注中所列示的中国
证监会发布的有关规定及 允许的基金行业实务操作 编制，公允反映了新华鑫 回报混合型证券投资基
金 2015 年 12 月 31 日的 财 务状况 以 及 2015 年 度的 经 营成果 和基 金净 值变 动情 况。
瑞华会 计师 事务 所（ 特殊 普通合 伙）
中国注 册会 计师
张伟
胡慰
北京市 东城 区永 定门 西滨 河路 8 号院 7 号 楼中 海地 产广场 西 塔 5-11 层
2016 年 3 月 25 日
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主 体： 新华 鑫回 报混 合型证 券投 资基 金
报告截 止日 ：2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资产 附注号
本期末
2015 年 12 月 31 日
资产：
-
银行存 款 7.4.7.1 3,148,458.40
结算备 付金
1,057,044.38
存出保 证金
111,911.41
交易性 金融 资产 7.4.7.2 151,450,320.56
其中： 股票 投资
87,433,786.26
基金投 资
-
债券投 资
64,016,534.30
资产支 持证 券投 资
-
贵金属 投资
-
衍生金 融资 产
-
买入返 售金 融资 产
- 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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应收证 券清 算款
-
应收利 息 7.4.7.3 1,769,841.61
应收股 利
-
应收申 购款
31,072.38
递延所 得税 资产
-
其他资 产
-
资产总计
157,568,648.74
负债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年 12 月 31 日
负债：
-
短期借 款
-
交易性 金融 负债
-
衍生金 融负 债
-
卖出回 购金 融资 产款
-
应付证 券清 算款
1,130,072.13
应付赎 回款
314,168.39
应付管 理人 报酬
208,376.68
应付托 管费
34,729.42
应付销 售服 务费
-
应付交 易费 用 7.4.7.4 210,501.89
应交税 费
-
应付利 息
-
应付利 润
-
递延所 得税 负债
-
其他负 债 7.4.7.5 206,672.51
负债合计
2,104,521.02
所有者权益：
-
实收基 金 7.4.7.6 145,049,510.95
未分配 利润 7.4.7.7 10,414,616.77 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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所有者权益合计
155,464,127.72
负债和所有者权益总 计
157,568,648.74
注： 报 告截 止日 2015 年 12 月 31 日， 基金 份额 净值 1.072 元， 基 金份 额总 额 145,049,510.95 份。
7.2 利润表
会计主 体： 新华 鑫回 报混 合型证 券投 资基 金
本报告 期：2015 年 9 月 2 日（基 金合 同生 效日 ） 至 2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目 附注号
本期
2015 年 9 月 2 日 （ 基金 合 同生效 日 ） 至 2015 年
12 月 31 日
一、收入
15,951,876.16
1.利息 收入
2,550,252.63
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.8 1,603,619.15
债券利 息收 入
704,928.11
资产支 持证 券利 息收 入
-
买入返 售金 融资 产收 入
241,705.37
其他利 息收 入
-
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列）
7,068,910.25
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.9 6,961,446.97
基金投 资收 益
-
债券投 资收 益 7.4.7.10 107,463.28
资产支 持证 券投 资收 益
-
贵金属 投资 收益
-
衍生工 具收 益
-
股利收 益
-
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以 “- ” 号
填列）
7.4.7.11 4,776,973.18
4.汇兑 收益 （损 失以 “ －” 号 填列）
-
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列） 7.4.7.12 1,555,740.10 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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减：二、费用
2,273,649.75
1．管 理人 报酬
1,447,220.48
2．托 管费
241,203.41
3．销 售服 务费
-
4．交 易费 用 7.4.7.13 320,595.60
5．利 息支 出
50,673.91
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
50,673.91
6．其 他费 用 7.4.7.14 213,956.35
三、 利润总额 （亏损总额 以 “- ” 号填
列）
13,678,226.41
减：所 得税 费用
-
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列）
13,678,226.41
7.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 新华 鑫回 报混 合型证 券投 资基 金
本报告 期：2015 年 9 月 2 日（基 金合 同生 效日 ） 至 2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 9 月 2 日（基金合 同生效日） 至 2015 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
541,547,124.58 - 541,547,124.58
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- 13,678,226.41 13,678,226.41
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以 “- ” 号填
列）
-396,497,613.63 -3,263,609.64 -399,761,223.27
其中：1.基 金申 购款 14,283,187.37 667,941.80 14,951,129.17 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 21 页共 54 页
2.基金 赎回 款 -410,780,801.00 -3,931,551.44 -414,712,352.44
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ” 号填列 ）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
145,049,510.95 10,414,616.77 155,464,127.72
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 页码 （序 号） 从 7.1 至 7.4 ， 财务 报表 由下 列 负责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 陈重 ，主管 会计 工作 负责 人： 张宗友 ，会 计机 构负 责人 ：徐端 骞
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基金 系经 中国 证券 监督 管理委 员会 证监 许可 【2015 】1550 号 文 《 关
于准予新华鑫回报混合型 证券投资基金注册的批复 》注册募集，由新华基金 管理股份有限公司发起
募集的 契约 型开 放式 混合 型证券 投资 基金 ，存 续期 不限定 。 于 2015 年 8 月 10 日 通过 新华 基金 管理
股份有限公司的直销中心 和取得基金代销业务资格 并与基金管理人签订了基 金销售服务代理协议代
为办理 基金 销售 业务 的代 销机构 公开 发售 ，发 行期 限：2015 年 8 月 10 日至 2015 年 8 月 28 日。首
次募集 资金 总 额 541,513,303.71 元, 其中 募集 资金 产 生利 息 33,820.87 元 ， 并经 瑞华会 计师 事务 所瑞
华验字[2015] 第 01360020 号验资 报告 予以 验证 。2015 年 9 月 2 日办 理基 金备 案手续 ， 基 金合 同正 式
生效。本基金为契约型开 放式证券投资基金，存续 期不限定，本基金管理人 为新华基金管理股份有
限公司 ，基 金托 管人 为中 国农业 银行 股份 有限 公司 。
根据《新华鑫回报混合型 证券投资基金招募说明书 》及《新华鑫回报混合型 证券投资基金基金
合同》 的有 关规 定,本 基金 的投资 范围 为国 内依 法公 开发行 、 上 市的 股票、 债 券及中 国证 监会 批准 允
许基金 投资 的其 他金 融工 具。 本 基金 股票 的投 资比 例为 10-90% ， 中小 企业 私 募债占 基金 资产 净值 的
比例不 高 于 20% ， 权证 投 资占基 金资 产净 值的 比例 为 0-3% ， 现金 或期 日在 一 年以内 的政 府债 券的 比
例合计 不低 于基 金资 产净 值的 5% 。如 法律 法规 或中 国证监 会允 许， 基金 管理 人在履 行适 当程 序后 ，
可以调 整上 述投 资品 种的 投资比 例。
本财务 报表 由本 基金 的基 金管理 人新 华基 金管 理股 份有限 公司 于 2016 年 3 月 25 日批 准报 出。 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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7.4.2 会计报表的编制基础
本基金财务报表以持续经 营假设为基础编制，根据 实际发生的交易和事项， 按照财政部发布的
《企业 会计 准则 —— 基本 准则》 （财 政部 令第 33 号 发布、 财政 部令 第 76 号 修 订） 、于 2006 年 2 月
15 日 及其 后颁 布和 修订 的 41 项 具体 会计准 则、 企业会 计准 则应 用指 南、 企业会 计准 则解 释及 其 他
相关规 定（ 以下 合称 “ 企 业 会计准 则 ” ） 、中 国证 券投 资基金 业协 会 于 2012 年 11 月 16 日 颁布 的《 证
券投资基金会计核算业务 指引》 、 《新华鑫回 报混合 型证券投资基金基金合同 》和在财务报表附注四
所列示 的中 国证 监会 发布 的有关 规定 及允 许的 基金 行业实 务操 作编 制。
7.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本基 金 2015 年 度财 务报 表 符合企 业会 计准 则的 要求 ， 真实、 完整 地反 映了 本基 金 2015 年 12 月
31 日 的财 务状 况以 及 2015 年度 的经 营成 果和 基金 净值变 动情 况等 有关 信息 。
7.4.4 重要会计政策和会计 估计
7.4.4.1 会计年度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止 。 本 期财 务报 表的 实际 编 制期间 为 2015 年 9
月 2 日( 基金 合同 生效 日) 至 2015 年 12 月 31 日。
7.4.4.2 记账本位币
本基金 的记 账本 位币 为人 民币。
7.4.4.3 金融资产和金融 负 债的分类
（1） 金融 资产 的分 类
金融资产于初始确认时分 类为：以公允价值计量且 其变动计入当期损益的金 融资产、贷款和应
收款项、可供出售金融资 产及持有至到期投资。金 融资产的分类取决于本基 金对金融资产的持有意
图和持 有能 力。
本基金 目前 以交 易目 的持 有的股 票投 资、 债券 投资 和 衍生工 具( 主 要为 权证 投资) 分类为 以公 允价
值计量且其变动计入当期 损益的金融资产。除衍生 工具所产生的金融资产在 资产负债表中以衍生金
融资产列示外，其他以公 允价值计量且其公允价值 变动计入损益的金融资产 在资产负债表中以交易
性金融 资产 列示 。
本基金持有的其他金融资 产分类为应收款项，包括 银行存款 、买入返售金融 资产和其他各类应
收款项 等。 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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本基金 目前 暂无 金融 资产 分类为 可供 出售 金融 资产 及持有 至到 期投 资。
（2） 金融 负债 的分 类
金融负债于初始确认时分 类为：以公允价值计量且 其变动计入当期损益的金 融负债和其他金融
负债。
本基金 目前 暂无 金融 负债 分类为 以公 允价 值计 量且 其变动 计入 当期 损益 的金 融负债 。
本基金 持有 的其 他金 融负 债包括 卖出 回购 金融 资产 款和其 他各 类应 付款 项等 。
除衍生工具所产生的金融 负债外，以公允价值计量 且其公允价值变动计入损 益的金融负债在资
产负债表中以交易性金融 负债列示。衍生工具所产 生的金融负债在资产负债 表中以衍生金融负债列
示。
7.4.4.4 金融资产和金融 负 债的初始确认、后续 计量 和终止确认
金融资产或金融负债于本 基金成为金融工具合同的 一方时，于交易日按取得 时的公允价值作为
初始确 认金 额。
以公允价值计量且其变动 计入当期损益的金融资产 的股票、债券以及不作为 有效套期工具的衍
生工具等，取得时发生的 相关交易费用计入当期损 益；支付的价款中包含已 宣告但尚未发放的现金
股利或 债券起息日或上次 除息日至购买日止的利息 ，单独确认为应收项目。 应收款项和其他金融负
债的相 关交 易费 用计 入初 始确认 金额 。
以公允价值计量且其变动 计入当期损益的金融资产 按照公允价值进行后续计 量，期间取得的利
息或现金股利，应当确认 为当期收益。应收款项和 其他金融负债采用实际利 率法，以成本进行后续
计量， 在摊 销时 产生 的利 得或损 失， 应当 确认 为当 期收益 。
当收取某项金融资产现金 流量的合同权利已终止或 该金融资产所有权上几乎 所有的风险和报酬
已转移时，终止确认该金 融资产；金融负债的现时 义务全部或部分已经解除 的，终止确认该 金融负
债或其一部分。处置该金 融资产或金融负债时，其 公允价值与初始入账金额 之间的差额应确认为投
资收益 ，同 时调 整公 允价 值变动 收益 。
本基金 主要 金融 工具 的成 本计价 方法 具体 如下 ：
（1） 股票 投资
股票投 资成 本按 交易 日股 票的公 允价 值入 账， 相关 交易费 用直 接计 入当 期损 益。
因股权分置改革而获得的 非流通股股东支付的现金 对价，于股权分置实施复 牌日冲减股票投资
成本； 股票 持有 期间 获得 的 股票股 利( 包 括送 红股 和公 积金转 增股 本) 以 及因 股权 分置改 革而 获得 的股
票，于 除息 日按 股权 登记 日持有 的股 数及 送股 或转 增比例 ，计 算确 定增 加的 股票数 量。 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 24 页共 54 页
卖出股 票于 交易 日确 认股 票投资 收益 。卖 出股 票按 移动加 权平 均法 结转 成本 。
（2） 债券 投资
买入债券于交易日确认为 债券投资。债券投资成本 按债券的公允价值入账， 相关交易费用直接
计入当期损益，上述公允 价值不包含债券起息日或 上次除息日至购买日止的 利息（作为应收利息单
独核算 ） 。
配售及认购新发行的分离 交易可转债，于实际取得 日按照估值方法对分离交 易可转债的认购成
本进行 分摊 ，确 认应 归属 于债券 部分 的成 本。
买入零息债券视同到期一 次还本付息的附息债券， 根据其发行价、到期价和 发行期限推算内含
报酬率 后， 逐日 确认 债券 利息收 入。
卖出债 券于 交易 日确 认债 券投资 收益 。卖 出债 券按 移动加 权平 均法 结转 成本 。
（3） 权证 投资
权证投 资于 交易 日按 公允 价值入 账， 相关 交易 费用 直接计 入当 期损 益。
获赠的 权证( 包 括配 股权 证) ，在除 权日 按照 持有的 股 数及获 赠比 例， 计算确 定 增加的 权证 数量，
成本为 零。
配售及认购新发行的分离 交易可转债而取得的权证 ，于实际取得日按照估值 方法对分离交易可
转债的 认购 成本 进行 分摊 ，确认 应归 属于 权证 部分 的成本 。
卖出权 证于 交易 日确 认权 证投资 收益 。卖 出权 证的 成本按 移动 加权 平均 法结 转。
（4） 分离 交易 可转 债
申购新发行的分离交易可 转债于获得日，按可分离 权证公允价值占分离交易 可转债全部公允价
值的比例将购买分离交易 可转债实际支付全部价款 的一部分确认为权证投资 成本，按实际支付的全
部价款 扣减 可分 离权 证确 定的成 本确 认债 券成 本。
上市后 ，上 市流 通的 债券 和权证 分别 按上 述（2） 、 （3）中 相关 原则 进行 计算 。
（5） 买入 返售 金融 资产
买入返售金融资产为本基 金按照返售协议约定先买 入再按固定价格返售证券 等金融资产所融出
的资金 。
买入返 售金 融资 产按 交易 日应支 付或 实际 支付 的全 部价款 入账 ，相 关交 易费 用计入 初始 成本 。
买入返 售金 融资 产于 返售 到期日 按账 面余 额结 转。
（6） 卖出 回购 金融 资产 款
卖出回购金融资产款为本 基金按照回购协议先卖出 再按固定价格买入票据、 证券等金融资产所
融入的 资金 。
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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卖出回 购金 融资 产款 于交 易日按 照应 收或 实际 收到 的金额 入账 ，相 关交 易费 用计入 初始 成本 。
卖出回 购金 融资 产款 于回 购到期 日按 账面 余额 结转 。
7.4.4.5 金融资产和金融 负 债的估值原则
（1） 估值 原则
公允价值，是指市场参与 者在计量日发生的有序交 易中，出售一项资产所能 收到或者转移一项
负债所需支付的价格。本 基金以公允价值计量相关 资产或负债，假定出售资 产或者转移负债的有序
交易在相关资产或负债的 主要市场进行；不存在主 要市场的，本基金假定该 交易在相关资产或负债
的最有 利市 场进 行。
存在活跃市场的金融资产 或金融负债以活跃市场中 的报价确定公允价值。不 存在活跃市场的金
融资产或金融负债采用估 值技术确定公允价值。采 用估值技术得出的结果反 映估值日在公平交易中
可能采用的交易价格。估 值技术包括参考熟悉情况 并自愿交易的各方最近进 行的市场交易中使用的
价格、 参照 实质 上相 同的 其他金 融工 具的 当前 公允 价值、 现金 流量 折现 法和 期权定 价模 型等 。
对存在活跃市场的投资品 种，如估值日有市价的， 采用市价确定公允价值； 估值日无市价，但
最近交易日后经济环境未 发生重大变化且证券发行 机构未发生影响证券价格 的重大事件的，采用最
近交易 市价 确定 公允 价值 。
对存在活跃市场的投资品 种，如估值日无市价，且 最近交易日后经济环境发 生了重大变化或证
券发行机构发生了影响证 券价格的重大事件，使潜 在估值调整对前一估值日 的基金资产净值的影响
在 0.25 ％ 以上 的， 参考 类 似投资 品种 的现 行市 价及 重大变 化等 因素 ，调 整最 近交易 市价 ，确 定公 允
价值。
当投资 品种 不再 存在 活跃 市场， 且其 潜在 估值 调整 对前一 估值 日的 基金 资产 净值的 影响 在 0.25 ％
以上的,采 用市 场参 与者 普 遍认同 ， 且 被以 往市 场实 际交易 价格 验证 具有 可靠 性的估 值技 术， 确定 投
资品种 的公 允价 值。
（2） 主要 资产 的估 值方 法
① 股票 投资
上市交易的股票按其估值 日在证券交易所挂牌的市 场交易收盘价估值；估值 日无交易且最近交
易日后经济环境未发生重 大变化的，按最近交易日 的市场交易收盘价估值； 估值日无交易且最近交
易日后经济环境 发生了重 大变化的，参考类似投资 品种的现行市价及重大变 化因素，调整最近交易
市价以 确定 公允 价值 并估 值。
首次公开发行但未上市的 股票按采用估值技术确定 的公允价值估值，在估值 技术难以可靠计量新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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公允价 值的 情况 下按 成本 估值。
首次公开发行有明确锁定 期的股票，在同一股票上 市交易后，在锁定期内按 估值日证券交易所
挂牌的 同一 股票 的市 场交 易收盘 价估 值。
由于送股、转增股、配股 和公开增发形成的暂时流 通受限制的股票，按估值 日在证券交易所挂
牌的同 一股 票的 市场 交易 收盘价 估值 。
非公开发行股票在锁定期 内的估值方法为：若在证 券交易所挂牌的同一 股票 的市场交易收盘价
低于非 公开 发行 股票 的初 始投资 成本 ， 按估 值日 证券 交易所 挂牌 的同 一股 票的 市场交 易收 盘价 估值 ；
若在证券交易所挂牌的同 一股票的市场交易收盘价 高于非公开发行股票的初 始投资成本，按锁定期
内已经 过交 易天 数占 锁定 期内总 交易 天数 的比 例将 两者之 间差 价的 一部 分确 认为估 值增 值。
② 债券 投资
对在交 易所 市场 上市 交易 或挂牌 转让 的实 行净 价交 易的固 定收 益品 种 （含 上 交所可 交换 债） ， 选
取中证 指数 有限 公司 提供 的相应 品种 当日 的估 值净 价作为 公允 价值 。
对在交 易所 市场 上市 交易 的可转 换债 券 （ 含深 交所 可交换 债券 ） ， 采用 交易 所 每日收 盘价 （估 值
全价） 扣减 上一 起息 日至 估值日 每百 元债 券的 税后 应计利 息（ 算头 算尾 ）后 的价格 作为 公允 价值 。
对在交 易所 市场 挂牌 转让 的资产 支持 证券 、私 募债 券和未 上市 债券 ，采 用成 本估值 。
对于银行间市场上的固定 收益品种，选取中国债券 登记结算有限公司提供的 相应品种当日的估
值净价加上上一起息日至 估值日每百元债券的税前 应计利息（算头算尾）减 去上一起息日至估值日
每百元 债券 的税 后应 计利 息（算 头算 尾） 后的 价格 作为公 允价 值。
③ 如有确凿证据表明按上 述方法进行 估值不能客观 反映其公允价值，本基金 的管理人应根据具
体情况 与基 金托 管人 商定 后按最 能反 映公 允价 值的 价格估 值。
7.4.4.6 金融资产和金融 负 债的抵销
当本基金具有抵销已确认 金融资产和金融负债的法 定权利，且该种法定权利 现在是可执行的，
同时本基金计划以净额结 算或同时变现该金融资产 和清偿该金融负债时，金 融资产和金融负债以相
互抵销后的金额在资产负 债表内列示。除此以外， 金融资产和金融负债在资 产负债表内分别列示，
不予相 互抵 销。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行的基 金份额总额所对应的金额 。由于申购和赎回引起的 实收基 金份额变动
分别于 基金 申购 确认 日及 基金赎 回确 认日 确认 。 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 27 页共 54 页
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金指申购、赎回 、转入、转出及红利再投 资等事项导致基金份额变 动时，相关款项中
包含的未分配利润。根据 交易申请日利润分配（未 分配利润）已实现与未实 现部分各自占基金净值
的比例，损益平准金分为 已实现损益平准金和未实 现损益平准金。损益平准 金于基金申购确认日或
基金赎 回确 认日 认列 ，并 于月末 全额 转入 利润 分配 （未分 配利 润） 。
损益平准金为申购、赎回 款中所含的按基金未分配 净收益占基金净值比例计 算的金额，于计算
基金申 购、 赎回 确认 日确 认，并 于期 末 全 额转 入未 分配收 益。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的确认 和计量
（1） 利息 收入
存款利 息收 入按 存款 的本 金与适 用利 率逐 日计 提。
债券利息收入在持有债券 期内，按债券的票面价值 和票面利率计算的利息扣 除适用情况下由债
券发行企业代扣代缴的个 人所得税后的净额，逐日 确认债券利息收入。贴息 债视同到期一次性还本
付息的 附息 债， 根据 其发 行价、 到期 价和 发行 期限 推算内 含票 面利 率后 ，逐 日确认 债券 利息 收入 。
买入返售金融资产收入按 买入返售金融资产的摊余 成本在返售期内以实际利 率法逐日计提，若
合同利 率与 实际 利率 差异 较小， 则采 用合 同利 率计 算确 定 利息 收入 。
（2） 投资 收益
股票投 资收 益为 卖出 股票 交易日 的成 交总 额扣 除应 结转的 股票 投资 成本 的差 额确认 。
债 券 投 资 收 益 于 交 易 日 按 卖 出 债 券 交 易 日 的 成 交 总 额 扣 除 应 结 转 的 债 券 投 资 成 本 与 应 收 利 息
（若有 ）后 的差 额确 认。
衍生工 具投 资收 益为 交易 日的成 交总 额扣 除应 结转 的衍生 工具 投资 成本 后的 差额确 认。
股利收入于除息日按上市 公司宣告的分红派息比例 计算的金额扣除由上市公 司代扣代缴的个人
所得税 后的 净额 确认 。
（3） 公允 价值 变动 损益
公允价值变动损益系本基 金持有的采用公允价值模 式计量的交易性金融资产 、交易性金融负债
等公允价值变动 形成的应 计入当期损益的利得或损 失，并于相关金融资产或 金融负债卖出或到期时
转出计 入投 资收 益。
（4） 其他 收入
其他收 入在 主要 风险 和报 酬已经 转移 给对 方 ， 经 济利 益很可 能流 入且 金额 可以 可靠计 量时 确 认 。
7.4.4.10 费用的确认和计量 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 28 页共 54 页
（1） 基金 管理 费按 前一 日 基金资 产净 值 的 1.50% 年 费率计 提；
（2） 基金 托管 费按 前一 日 基金资 产净 值 的 0.25% 年 费率计 提；
（3） 卖出 回购 金融 资产 支 出， 按卖出 回购 金融 资产 的摊余 成本 及实 际利 率 （ 当实际 利率 与合 同
利率差 异较 小时 ，也 可以 用合同 利率 ）在 回购 期内 逐日计 提；
（4） 其 他费 用系 根据 有关 法规及 相应 协议 规定 ， 按 实际支 出金 额， 列入 当期 基金费 用。 如果 影
响基金 份额 净值 小数 点后 第三位 的， 则采 用待 摊或 预提的 方法 。
7.4.4.11 基金的收益分配政 策
(1) 每一基 金份 额享 有同 等 的分配 权；
(2) 本计划 收益 分配方 式分 为两种 ：现 金分 红与红 利 再投资 ，红 利再 投资增 加 的份额 计入 基金 份
额总规模，投资人可选择 现金红利或将现金红利转 为基金份额进行再投资； 若投资人不选择，本计
划默认 的收 益分 配方 式是 现金分 红；
(3) 选择采 取红 利再 投资 形 式的， 分红 资金 将按 分红 除权后 的份 额净 值转 成相 应的份 额；
(4) 基金收 益分 配后 ， 收 益分 配基准 日的 份额 净值 减去 每单位 份额 收益 分配 金额 后不能 低于 面值 ，
收益分 配基 准日 即期 末可 供分配 利润 计算 截止 日；
(5) 基金红 利发 放日 距离 收 益分配 基准 日 （ 即可 供分 配利润 计算 截至 日） 的时 间不得 超 过 15 个工
作日；
(6) 法律、 法规 或监 管机 构 另有规 定的 从其 规定 。
7.4.4.12 其他重要的会计政 策和会计估计
本报告 期本 基金 无其 他需 要披露 的重 要会 计政 策和 会计估 计。
7.4.5 会计政策和会计估计 变更以及差错更正的 说明
7.4.5.1 会计政策变更的 说 明
本基金 报告 期未 发生 会计 政策变 更。
7.4.5.2 会计估计变更的 说 明
根据 《中 国证 券投 资基 金业 协会估 值核 算工 作小 组关 于 2015 年 1 季 度固 定收 益 品种的 估值 处理
标准》 的通 知要 求， 本基 金自 2015 年 3 月 30 日 起 ，对交 易所 市场 上市 交易 或挂牌 转让 的除 实行 全
价交易的可转换债券和深 交所可交换债券、按成本 法估值的私募债和未上市 债券品种以外的固定收
益品种估值时，由原来的 直接采用交易所收盘价估 值变更为第三方估值机构 （中证指数有限公司）新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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提供的相应品种当日的估 值净价进行估值。本基金 对该会计估计变更采用未 来适用法，经测算新估
值标准 实施 日的 相关 调整 对前一 估值 日基 金资 产净 值的影 响未 超 过 0.5% 。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
7.4.6 税项
1、印 花税
经 国务 院批 准， 财政 部、国 家税 务总 局决 定 从 2008 年 9 月 19 日起 ，调 整证券 （股 票） 交
易印花 税征 收方 式 ， 将 对 买卖 、 继 承、 赠与 所书 立 的 A 股、B 股股 权转 让书 据按 0.1% 的 税率 对双 方
当事人征收证券（股票） 交易印花税，调整为单边 征税，即对买卖、继承、 赠与所书立的Ａ股、Ｂ
股股权 转让 书据 的出 让 按 0.1% 的 税率 征收 证券 （股 票）交 易印 花税 ，对 受让 方不再 征税 。
根 据财 政部 、 国 家税 务总局 财税[2005]103 号文 《关于 股权 分置 试点 改革 有关税 收政 策问 题
的通知 》 的 规定, 股权 分置 改革过 程中 因非 流通 股股 东向流 通股 股东 支付 对价 而发生 的股 权转 让， 暂
免征收 印花 税。
2、营 业税 、企 业所 得税
根 据财 政部 、国家 税 务总局 财税[2004]78 号文 《关于 证券 投资基 金税 收 政策的 通知 》的 规
定,自 2004 年 1 月 1 日 起 ，对证 券投 资基 金管 理人 运用基 金买 卖股 票、 债券 的价差 收入 ，继 续免 征
营业税 和企 业所 得税 。
根 据财 政部 、 国 家税 务总局 财税[2005]103 号文 《关于 股权 分置 试点 改革 有 关税 收政 策问 题
的通知 》 的 规定, 股权 分置 改革过 程中 非流 通股 股东 通过对 价方 式向 流通 股股 东支付 的股 份、 现金 等
收入， 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 企业 所得 税。
根 据财 政部 、 国 家税 务总局 财税[2008]1 号 文 《 关于企 业所 得税 若干 优惠 政策的 通知 》 的 规
定，对证券投资基金从证 券市场中取得的收入，包 括买卖股票、债券的差价 收入，股权的股息、红
利收入 ，债 券的 利息 收入 及其他 收入 ，暂 不征 收企 业所得 税。
3、个 人所 得税
根 据财 政部 、国家 税 务总局 财税[1998]55 号文 《关于 证券 投资基 金有 关 税收问 题的 通知 》
的规定,对 投资 者从 基金 分 配中获 得的 股票 的股 息 、 红 利收入 以及 企业 债券 的利 息收入, 由 上市 公司 及
债券发 行企 业在 向其 派发 股息、 红利 收入 和利 息收 入时代 扣代 缴 20% 的个 人 所得税 ，基 金向 个人 投
资者分 配股 息、 红利 、利 息时， 不再 代扣 个人 所得 税；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局 财税[2005]107 号 文 《关 于 股息红 利有 关个 人所 得税 政策的 补充 通知 》新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 30 页共 54 页
的规定 ， 自 2005 年 6 月 13 日起， 对证 券投 资基 金从 上 市公司 取得 的股 息红 利所 得， 按 照财 税[2005]102
号文规 定， 扣缴 义务 人在 代扣代 缴个 人所 得税 时， 减按 50 ％ 计算 应纳 税所 得 额；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2005]103 号文 《 关 于股权 分置 试点 改革 有关 税收政 策问 题的 通
知》 的规 定, 股权 分置 改革 过程中 非流 通股 股东 通过 对价方 式向 流通 股股 东支 付的股 份 、 现 金等 收入 ，
暂免征 收流 通股 股东 应缴 纳的个 人所 得税 。
根 据财 政部 、国家 税 务总局 、证 监会财 税[2012]85 号 文《关 于实 施上 市公 司股息 红利 差别
化个人所得税政策有关问 题的通知》的规定，个人 从公开发行和转让市场取 得的上市公司股票，持
股期限 在 1 个 月以 内（ 含 1 个 月） 的， 其股 息红 利 所得全 额计 入应 纳税 所得 额；持 股期 限 在 1 个月
以上至 1 年（ 含 1 年 ）的 ，暂减 按 50% 计入 应纳 税 所得额 ； 持 股期 限超 过 1 年的， 暂减 按 25% 计入
应纳税 所得 额。 上述 所得 统一适 用 20% 的 税率 计征 个人所 得税 。
根 据财 政部 、国 家税 务总局 、证 监会 财税 [2015] 101 号 文《 关于 上市 公 司股息 红利 差别 化
个人所得税政策有关问题 的通知》的规定，个人从 公开发行和转让市场取得 的上市公司股票，持股
期限超 过 1 年的 ，股 息红 利所得 暂免 征收 个人 所得 税。上 市公 司派 发股 息红 利时， 对个 人持 股 1 年
以内（ 含 1 年） 的， 上市 公司暂 不扣 缴个 人所 得税 。
7.4.7 重要财务报表项目的 说明
7.4.7.1 银行存款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
活期存 款 3,148,458.40
定期存 款 -
其他存 款 -
合计 3,148,458.40
7.4.7.2 交易性金融资产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 31 页共 54 页
股票 82,581,855.60 87,433,786.26 4,851,930.66
贵金属投资- 金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所 市场 5,237.33 5,175.00 -62.33
银行间 市场 64,086,254.45 64,011,359.30 -74,895.15
合计 64,091,491.78 64,016,534.30 -74,957.48
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 146,673,347.38 151,450,320.56 4,776,973.18
7.4.7.3 应收利息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 1,154.56
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 526.00
应收债 券利 息 1,768,161.05
应收买 入返 售证 券利 息 -
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 -
合计 1,769,841.61
注：应 收结 算备 付金 利息 包含结 算保 证金 利息 。
7.4.7.4 应付交易费用
单位： 人民 币元
项目 本期末 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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2015 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 208,022.19
银行间 市场 应付 交易 费用 2,479.70
合计 210,501.89
7.4.7.5 其他负债
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 699.92
其他应 付款 -
预提费 用 205,972.59
合计 206,672.51
7.4.7.6 实收基金
金 额单 位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 9 月 2 日（ 基金 合 同生效 日） 至 2015 年 12 月 31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
基金合 同生 效日 541,547,124.58 541,547,124.58
本期申 购 14,283,187.37 14,283,187.37
本期赎 回（ 以 “- ” 号填 列） -410,780,801.00 -410,780,801.00
本期末 145,049,510.95 145,049,510.95
7.4.7.7 未分配利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
本期利 润 8,901,253.23 4,776,973.18 13,678,226.41
本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的
变动数
-1,940,312.82 -1,323,296.82 -3,263,609.64 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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其中： 基金 申购 款 339,123.88 328,817.92 667,941.80
基金赎 回款 -2,279,436.70 -1,652,114.74 -3,931,551.44
本期已 分配 利润 - - -
本期末 6,960,940.41 3,453,676.36 10,414,616.77
7.4.7.8 存款利息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 9 月 2 日（ 基金 合 同生效 日） 至 2015 年 12 月 31 日
活期存 款利 息收 入 48,996.71
定期存 款利 息收 入 1,537,000.00
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 17,622.44
其他 -
合计 1,603,619.15
注：结 算备 付金 利息 收入 包含结 算保 证金 利息 收入 。
7.4.7.9 股票投资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 9 月 2 日（ 基金 合 同生效 日） 至 2015 年 12 月 31 日
卖出股 票成 交总 额 87,655,501.38
减：卖 出股 票成 本总 额 80,694,054.41
买卖股 票差 价收 入 6,961,446.97
7.4.7.10 债券投资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年9 月2 日（ 基金 合同 生效日 ）至2015 年12 月31 日
卖出债 券 （ 债 转股 及债 券 到期兑 付 ） 成 交总
额
58,457,732.29
减： 卖出 债券 （ 债转股 及 债券到 期兑 付 ） 成
本总额
57,064,423.52
减： 应 收利 息总 额 1,285,845.49
买卖债 券差 价收 入 107,463.28 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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7.4.7.11 公允价值变动收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2015 年9 月2 日（ 基金 合同 生效日 ） 至2015 年12 月31 日
1.交易 性金 融资 产 4,776,973.18
—— 股 票投 资 4,851,930.66
—— 债 券投 资 -74,957.48
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 基 金投 资 -
—— 贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
合计 4,776,973.18
7.4.7.12 其他收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年9 月2 日（ 基金 合同 生效日 ） 至2015 年12 月31 日
基金赎 回费 收入 1,555,046.69
转换费 收入 693.41
合计 1,555,740.10
7.4.7.13 交易费用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年9 月2 日（ 基金 合同 生效日 ） 至2015 年12 月31 日
交易所 市场 交易 费用 318,495.60
银行间 市场 交易 费用 2,100.00
合计 320,595.60 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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7.4.7.14 其他费用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年9 月2 日（ 基金 合同 生效日 ） 至2015 年12 月31 日
审计费 用 80,000.00
信息披 露费 125,972.59
债券账 户维 护费 0.00
汇划手 续费 7,493.76
其他 490.00
合计 213,956.35
7.4.8 或有事项、资产负债 表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至 2015 年 12 月 31 日 ， 本基金 未发 生需 要披 露的 或有事 项。
7.4.8.2 资产负债表日后 事 项
截至本 报告 签发 日， 本基 金未发 生需 要披 露的 资产 负债表 日后 事项 。
7.4.9 关联方关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
中国农 业银 行股 份有 限公 司 基金托 管人
新华基 金管 理股 份有 限公 司 基金管 理人 、基 金发 起人
新华信 托股 份有 限公 司 基金管 理人 股东
恒泰证 券股 份有 限公 司 基金管 理人 股东
杭州永 原网 络科 技有 限公 司 基金管 理人 股东
中国中 信股 份有 限公 司 基金托 管人 股东
深圳新 华富 时资 产管 理有 限公司 基金管 理人 的控 股子 公司
恒泰长 财证 券有 限责 任公 司 基金管 理人 股东 的全 资子 公司
7.4.10 本报告期及上年度 可 比期间的关联方交易
7.4.10.1 关联方报酬
7.4.10.1.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目 本期 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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2015 年9 月2 日（ 基金 合同 生效日 ） 至2015 年12 月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 1,447,220.48
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 256,775.36
7.4.10.1.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年9 月2 日（ 基金 合同 生效日 ） 至2015 年12 月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 241,203.41
7.4.10.2 由关联方保管的银 行存款余额及当期产 生的 利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2015 年9 月2 日（ 基金 合同 生效日 ）至2015 年12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入
中国农 业银 行股 份有
限公司
3,148,458.40 48,996.71
7.4.11 期末（2015 年 12 月 31 日）本基金持有的流 通受限证券
7.4.11.1 期末持有的暂时停 牌等流通受限股票
金额单 位 ： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估
值单价
复牌
日期
复牌
开
盘单
价
数量
( 单位： 股)
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备注
30005
4
鼎龙股
份
2015-11
-23
筹划重
大资产
重组
24.66
2016-0
3-14
22.19 64,900.00 1,417,519.03 1,600,434.00 -
7.4.12 金融工具风险及管 理
7.4.12.1 风险管理政策和组 织架构 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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本基金在日常经营活动中 涉及的财务风险主要包括 信用风险、流动性风险及 市场风险。本基金
管理人制定了政策和程序 来识别及分析这些风险， 并设定适当的风险限额及 内部控制流程，通过可
靠的管 理及 信息 系统 持续 监控上 述各 类风 险。
本基金管理人建立了以风 险控制委员会为核心的、 由督察长、风险管理委员 会、监察稽核部、
相关职 能部 门和 业务 部门 构成的 四级 风险 管理 架构 体系。
7.4.12.2 信用风险
信用风险是指基金在交易 过程中因交易对手未履行 合约责任，或者基金所投 资证券之发行人出
现违约、拒绝支付到期本 息，导致基金资产损失和 收益变化的风险。 本基金 均投资于具有良好信用
等级的证券，且通过分散 化投资以分散信用风险。 本基金投资于一家公司发 行的证券市值不超过基
金资产 净值 的 10% ，且 本 基金与 由本 基金 管理 人管 理的其 他基 金共 同持 有一 家公司 发行 的证 券， 不
得超过 该证 券 的 10% 。
本基金在交易所进行的交 易均与中国证券登记结算 有限责任公司完成证券交 收和款项清算，因
此违约 风险 发生 的可 能性 很小。
7.4.12.2.1 按短期信用评级 列示的债券投资
单位： 人民 币元
短期信 用评 级
本期末
2015 年12 月31 日
A-1 40,380,000.00
A-1 以下 -
未评级 23,631,359.30
合计 64,011,359.30
7.4.12.2.2 按长期信用评级 列示的债券投资
单位： 人民 币元
长期信 用评 级
本期末
2015 年12 月31 日
AAA -
AAA 以下 5,175.00
未评级 - 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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合计 5,175.00
7.4.12.3 流动性风险
流动性风险是指基金所持 金融工具变现的难易程度 。本基金的流动性风险一 方面来自于基金份
额持有人可随时要求赎回 其持有的基金份额，另一 方面来自于投资品种所处 的交易市场不活跃而带
来的变 现困 难。
本基金所持大部分证券在 证券交易所上市，其余亦 可在银行间同业市场交易 。本基金可通过卖
出回购金融资产方式借入 短期资金应对流动性需求 ，其上限一般不超过基金 持有的债券资产的公允
价值。本基金所持有的金 融负债的合约约定到期日 均为一年以内且不计息， 因此账面余额即为未折
现的合 约到 期现 金流 量。
本基金管理人每日预测本 基金的流动性需求，并同 时通过独立的风险管理部 门设定流动性比例
要求， 对流 动性 指标 进行 持续的 监测 和分 析。
7.4.12.4 市场风险
市场风险是指基金所持金 融工具的公允价值或未来 现金流量因所处市场各类 价格因素的变动而
发生波 动的 风险 ，包 括利 率风险 、外 汇风 险和 其他 价格风 险。
7.4.12.4.1 利率风险
利率风险是指基金的财务 状况和现金流量受市场利 率变动而发生波动的风险 。本基金持有的大
部分金融资产和金融负债 不计息，因此本基金的收 入及经营活动的现金流量 在很大程度上独立于市
场利率变化。本基金的生 息资产主要为银行存款、 结算备付金及债券投资等 。下表统计了本基金面
临的利率风险敞口。表中 所示为本基金资产及负债 的公允价值，并按照合约 规定的利率重新定价日
或到期 日孰 早者 予以 分类 。
7.4.12.4.1.1 利率风险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2015 年 12 月 31
日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存 款 3,148,458.40 - - - 3,148,458.40
结算备 付金 1,057,044.38 - - - 1,057,044.38 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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存出保 证金 111,911.41 - - - 111,911.41
交易性 金融 资产 64,016,534.30 - - 87,433,786.26
151,450,320.5
6
应收利 息 - - - 1,769,841.61 1,769,841.61
应收申 购款 - - - 31,072.38 31,072.38
资产总 计 68,333,948.49 - - 89,234,700.25 157,568,648.7
4
负债
应付证 券清 算款 - - - 1,130,072.13 1,130,072.13
应付赎 回款 - - - 314,168.39 314,168.39
应付管 理人 报酬 - - - 208,376.68 208,376.68
应付托 管费 - - - 34,729.42 34,729.42
应付交 易费 用 - - - 210,501.89 210,501.89
其他负 债 - - - 206,672.51 206,672.51
负债总 计 - - - 2,104,521.02 2,104,521.02
利率敏 感度 缺口 68,333,948.49 - - 87,130,179.23 155,464,127.7
2
7.4.12.4.1.2 利率风险的敏 感性分析
假设
其他市 场变 量不 变， 市场 利率上 升 25 个 基点
其他市 场变 量不 变， 市场 利率下 降 25 个 基点
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 万元）
本期末
2015 年 12 月 31 日
市场利 率上 升 25.00 bp 增加 约 17
市场利 率下 降 25.00 bp 减少 约 17
7.4.12.4.2 外汇风险
本基金 的所 有资 产及 负债 以人民 币计 价， 因此 无重 大外汇 风险 。
7.4.12.4.3 其他价格风险
在其他价格风险分析中， 本基金管理人主要分析市 场价格风险的影响。市场 价格风险是指基金
所持金融工具的公允价值 或未来现金流量因除市场 利率和外汇汇率以外的市 场价格因素变动而发生
波动的风险。本基金主要 投资于证券交易所上市或 银行间同业市场交易的股 票和债券，所面临的最
大市场价格风险由所持有 的金融工具的公允价值决 定。本基金通过投资组合 的分散化降低市场价格新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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风险， 并且 本基 金管 理人 每日对 本基 金所 持有 的证 券价格 实施 监控 。
7.4.12.4.3.1 其他价格风险 敞口
金额单 位 ： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ）
交易性 金融 资产 －股 票投 资 87,433,786.26 56.24
交易性 金融 资产 — 基 金投 资 - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 64,016,534.30 41.18
交易性 金融 资产 －贵 金属 投资 - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - -
合计 151,450,320.56 97.42
7.4.12.4.3.2 其他价格风险 的敏感性分析
假设
其他市 场变 量不 变, 本基 金 业绩比 较基 准上 升 1%
其他市 场变 量不 变, 本基 金 业绩比 较基 准下 降 1%
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 万元）
本期末
2015 年 12 月 31 日
本 基 金 业 绩 比 较 基 准 上
升 1%
增加 约 106
本 基 金 业 绩 比 较 基 准 下
降 1%
减少 约 106
注：1. 本 基金 的整 体业 绩 比较基 准为 中国 债券 总指 数收益 率*55%+ 沪深 300 指 数 收益 率*45% ；
2. 本 基金 管理 人运 用 XRisk suite 风险 控制 系统 对本 基金投 资组 合中 股票 资产 做出以 上其 他价
格风险 的敏 感性 分析 。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单 位： 人民 币元 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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序号 项目 金额
占基金 总资 产
的比例 （% ）
1 权益投 资 87,433,786.26 55.49
其中： 股票 87,433,786.26 55.49
2 固定收 益投 资 64,016,534.30 40.63
其中： 债券 64,016,534.30 40.63
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资
- -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 4,205,502.78 2.67
7 其他各 项资 产 1,912,825.40 1.21
8 合计 157,568,648.74 100.00
8.2 期末按行业分类的股票 投资组合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
A 农、林 、牧 、渔 业 1,933,250.00 1.24
B 采矿业
11,378,795.20 7.32
C 制造业 26,376,620.20 16.97
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业
1,970,085.00 1.27
E 建筑业 1,603,849.71 1.03
F 批发和 零售 业
78,109.60 0.05
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业
3,025,620.00 1.95
H 住宿和 餐饮 业
- - 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
1,503,667.00 0.97
J 金融业
1,440,000.00 0.93
K 房地产 业
32,981,929.15 21.22
L 租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业
- -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
2,340,474.40 1.51
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
614,800.00 0.40
R 文化、 体育 和娱 乐业
2,186,586.00 1.41
S 综合
- -
合计 87,433,786.26 56.24
8.3 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 序的 所有股票投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 600048 保利地 产 1,017,486 10,826,051.04 6.96
2 600028 中国石 化 2,109,370 10,462,475.20 6.73
3 601588 北辰实 业 1,377,237 7,381,990.32 4.75
4 000402 金 融 街 369,268 4,257,660.04 2.74
5 002215 诺 普 信 178,267 3,419,161.06 2.20
6 600162 香江控 股 344,500 3,138,395.00 2.02
7 600376 首开股 份 250,000 3,125,000.00 2.01
8 601006 大秦铁 路 351,000 3,025,620.00 1.95
9 600552 方兴科 技 119,174 2,696,907.62 1.73
10 600096 云天化 205,000 2,658,850.00 1.71
11 002588 史丹利 78,852 2,565,055.56 1.65
12 000069 华侨城 Ａ 265,963 2,340,474.40 1.51
13 300133 华策影 视 73,400 2,186,586.00 1.41
14 002470 金正大 104,100 2,117,394.00 1.36
15 000998 隆平高 科 81,400 1,933,250.00 1.24
16 600266 北京城 建 130,000 1,903,200.00 1.22
17 600881 亚泰集 团 260,000 1,882,400.00 1.21
18 000910 大亚科 技 106,500 1,761,510.00 1.13
19 300054 鼎龙股 份 64,900 1,600,434.00 1.03 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
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20 300059 东方财 富 28,900 1,503,667.00 0.97
21 601318 中国平 安 40,000 1,440,000.00 0.93
22 000822 山东海 化 167,000 1,237,470.00 0.80
23 600409 三友化 工 153,000 1,185,750.00 0.76
24 600900 长江电 力 80,000 1,084,800.00 0.70
25 600305 恒顺醋 业 40,000 1,026,800.00 0.66
26 600500 中化国 际 80,000 1,024,800.00 0.66
27 600823 世茂股 份 75,000 917,250.00 0.59
28 600497 驰宏锌 锗 83,000 916,320.00 0.59
29 600483 福能股 份 51,500 885,285.00 0.57
30 601668 中国建 筑 138,680 879,231.20 0.57
31 600276 恒瑞医 药 16,800 825,216.00 0.53
32 000920 南方汇 通 33,412 802,890.36 0.52
33 600491 龙元建 设 79,541 724,618.51 0.47
34 600657 信达地 产 102,157 709,991.15 0.46
35 300119 瑞普生 物 33,562 674,596.20 0.43
36 002146 荣盛发 展 70,000 667,100.00 0.43
37 300347 泰格医 药 20,000 614,800.00 0.40
38 000333 美的集 团 18,000 590,760.00 0.38
39 002408 齐翔腾 达 11,540 153,597.40 0.10
40 002250 联化科 技 8,000 150,960.00 0.10
41 000078 海王生 物 3,260 78,109.60 0.05
42 000608 阳光股 份 8,918 55,291.60 0.04
43 002284 亚太股 份 100 2,068.00 0.00
8.4 报告期内股票投资组合 的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期末 基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期末 基金 资
产净值 比例
（％）
1 600048 保利地 产 15,902,407.00 10.23
2 600028 中国石 化 15,891,600.00 10.22
3 601588 北辰实 业 13,611,246.00 8.76
4 002250 联化科 技 10,689,215.00 6.88
5 000402 金 融 街 7,213,000.00 4.64
6 000078 海王生 物 5,673,149.44 3.65
7 601668 中国建 筑 5,289,968.75 3.40
8 002588 史丹利 4,964,762.46 3.19
9 600657 信达地 产 4,553,045.36 2.93
10 002215 诺 普 信 4,320,496.00 2.78 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 44 页共 54 页
11 600376 首开股 份 3,940,330.00 2.53
12 600552 方兴科 技 3,812,525.00 2.45
13 600162 香江控 股 3,668,730.00 2.36
14 000920 南方汇 通 3,608,518.60 2.32
15 002470 金正大 3,364,590.37 2.16
16 000069 华侨城 Ａ 3,161,577.55 2.03
17 601006 大秦铁 路 3,124,440.00 2.01
18 600096 云天化 2,827,327.07 1.82
19 300133 华策影 视 2,756,464.00 1.77
20 002022 科华生 物 2,406,119.08 1.55
8.4.2 累计卖出金额超出期末 基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期末 基金 资
产净值 比例
（％）
1 002250 联化科 技 10,081,272.55 6.48
2 600048 保利地 产 8,221,032.02 5.29
3 601588 北辰实 业 7,718,495.05 4.96
4 000078 海王生 物 6,201,651.60 3.99
5 600028 中国石 化 5,428,109.80 3.49
6 601668 中国建 筑 4,563,254.70 2.94
7 000402 金 融 街 4,436,025.80 2.85
8 600657 信达地 产 4,183,775.54 2.69
9 000920 南方汇 通 3,244,886.16 2.09
10 002588 史丹利 2,946,978.40 1.90
11 002022 科华生 物 2,837,906.68 1.83
12 002408 齐翔腾 达 2,196,844.20 1.41
13 600552 方兴科 技 2,183,520.96 1.40
14 000608 阳光股 份 2,028,837.12 1.31
15 300206 理邦仪 器 1,784,734.00 1.15
16 300296 利亚德 1,657,696.00 1.07
17 002284 亚太股 份 1,424,491.00 0.92
18 000333 美的集 团 1,408,491.00 0.91
19 002215 诺 普 信 1,287,449.13 0.83
20 002470 金正大 1,235,305.00 0.79
8.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 163,275,910.01 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 45 页共 54 页
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 87,655,501.38
8.5 期末按债券品种分类的 债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 13,594,359.30 8.74
其中： 政策 性金 融债 13,594,359.30 8.74
4 企业债 券 10,156,175.00 6.53
5 企业短 期融 资 券 40,266,000.00 25.90
6 中期票 据 - -
7 可转债 - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 64,016,534.30 41.18
8.6 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排序 的 前五名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 018001 国开 1301 135,930 13,594,359.30 8.74
2 1080029 10 阜 阳债 100,000 10,151,000.00 6.53
3 041560019
15 鲁信
CP001
100,000 10,123,000.00 6.51
4 041564065
15 宝 钢气
体 CP001
100,000 10,058,000.00 6.47
5 041568004
15 天 士力
药 CP001
100,000 10,048,000.00 6.46 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 46 页共 54 页
8.7 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8.8 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
8.8.1 报告期末本基金投资 的股指期货持仓和损 益明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
8.8.2 本基金投资股指期货 的投资政策
本基金本报告期未投资股 指期货。若本基金投资股 指期货，本基金将根据风 险管理的原则，以
套期保值为主要目的，有 选择地投资于股指期货。 套期保值将主要采用流动 性好、交易活跃的期货
合约。
本基金在进行股指期货投 资时，将通过对证券市场 和期货市场运行趋势的研 究，并结合股指期
货的定 价模 型寻 求其 合理 的估值 水平 。
本基金管理人将充分考虑 股指期货的收益性、流动 性及风险特征，通过资产 配置、品种选择，
谨慎进 行投 资， 以降 低投 资组合 的整 体风 险。
法律法 规对 于基 金投 资股 指期货 的投 资策 略另 有规 定的， 本基 金将 按法 律法 规的规 定执 行。
8.9 报告期末本基金投资的 国债期货交易情况说 明
8.9.1 本期国债期货投资政 策
根据本 基金 基金 合同 ，本 基金不 能投 资于 国债 期货 。
8.9.2 报告期末本基金投资 的国债期货持仓和损 益明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
8.10 投资组合报告附注
8.10.1 本 报告 期末 本基 金 投资的 前十 名证 券没 有被 监管部 门立 案调 查, 或在 报 告编制 日前 一年 内受 到
公开谴 责、 处罚 的情 形。
8.10.2 本报 告期 ，本 基金 投资的 前十 名股 票没 有超 出基金 合同 规定 的备 选股 票库。
8.10.3 期末其他各项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金
111,911.41 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 47 页共 54 页
2 应收证 券清 算款
-
3 应收股 利
-
4 应收利 息
1,769,841.61
5 应收申 购款
31,072.38
6 其他应 收款
-
7 待摊费 用
-
8
其他
-
9
合计
1,912,825.40
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
1,499
96,764.18 80,505,663.72 55.50% 64,543,847.23 44.50%
9.2 期末基金管理人的从业 人员持有本基金的情 况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员 持有
本基金
98,816.23 0.07%
9.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间的情况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基 金投资 和
研究部 门负 责人 持有 本开 放式基 金
0~10
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0
注： 本公 司高 级管理 人员 、 基金投 资和 研究 部门 负责 人持有 该只 基金 份额 总量 的数量 区间 为 0-10
万份； 该只 基金 的基 金经 理持有 该只 基金 份额 总量 的数量 区间 为 0 份。 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 48 页共 54 页
§ 10
开放式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日(2015 年 9 月 2 日) 基金 份额 总额 541,547,124.58
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 总申 购份 额 14,283,187.37
减： 基 金合 同生 效日 起至 报告期 期末 基金 总赎 回份 额 410,780,801.00
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 拆分 变动 份额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 145,049,510.95
§ 11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 未召 开基 金份 额持有 人大 会。
11.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
2015 年 2 月 11 日 ，王 卫 东先生 因个 人原 因不 再担 任基金 管理 人副 总经 理。
2015 年 11 月 30 日 ，沈 健 先生、 林艳 芳女 士担 任基 金管理 人副 总经 理。
11.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期， 无涉 及基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼。
11.4 基金投资策略的改变
本年度 本基 金投 资策 略无 改变。
11.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
本报告 期内 ， 本 基金 未发 生改聘 会计 师事 务所 情况 。2015 年， 瑞华 会计 师事 务所为 本基 金提 供
审计服 务。 报告 年度 应支 付给其 报 酬 80000 元 人民 币。审 计年 限 为 1 年。
11.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告 期， 本基 金无 管理 人、托 管人 及其 高级 管理 人员受 稽查 或处 罚等 情况 。
11.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额 占当期 股 佣金 占当期 佣新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 49 页共 54 页
数量 票成交 总
额的比 例
金总量 的
比例
华西证 券 1 - - - - -
渤海证 券 1 - - - - -
新时代 证券 2 - - - - -
国海证 券 1 - - - - -
瑞银证 券 1 - - - - -
民族证 券 1 - - - - -
恒泰证 券 2 93,906,959.15 37.42% 78,469.09 37.72% -
中信建 投 1 44,236,154.64 17.63% 32,349.74 15.55% -
齐鲁证 券 1 22,577,269.81 9.00% 21,026.20 10.11% -
国泰君 安 1 14,890,978.00 5.93% 13,868.37 6.67% -
招商证 券 1 13,881,617.98 5.53% 12,928.01 6.21% -
银河证 券 1 10,725,220.07 4.27% 7,843.33 3.77% -
华泰证 券 1 8,266,347.23 3.29% 6,045.24 2.91% -
川财证 券 1 6,311,341.88 2.52% 4,615.44 2.22% -
兴业证 券 1 5,632,842.77 2.24% 5,245.87 2.52% -
国金证 券 1 5,222,856.40 2.08% 4,864.01 2.34% -
中金公 司 1 4,294,087.00 1.71% 3,999.00 1.92% -
申银万 国 1 3,824,313.99 1.52% 3,561.58 1.71% -
安信证 券 1 3,638,000.00 1.45% 2,660.55 1.28% -
华创证 券 1 3,588,670.00 1.43% 2,624.45 1.26% -
民生证 券 2 2,634,734.00 1.05% 1,926.78 0.93% -
平安证 券 1 2,424,200.00 0.97% 2,257.65 1.09% -
东方证 券 1 2,182,100.00 0.87% 1,595.75 0.77% -
东兴证 券 1 1,837,900.00 0.73% 1,344.13 0.65% -
光大证 券 1 439,331.47 0.18% 409.12 0.20% -
中信证 券 2 416,487.00 0.17% 387.88 0.19% -
注： 本基金 根据 中国 证券 监督管 理委 员会 《关 于加 强证券 投资 基金 监管 有关 问题的 通知 》 （ 证 监
基字[1998]29 号 ） 以 及 《 关 于完善 证券 投资 基金 交易 席位制 度有 关问 题的 通知 》 （证 监基 金字[2007]48
号） 的 有关 规定， 本基 金 报告期 内共 租用 30 个交 易 席位， 其中 报告 期内 新增 2 个 交易 席位。 新增
席位为 ：华 泰证 券上 海交 易所席 位及 安信 证券 上海 交易所 席位 。
一、交 易席 位的 分配 依据
交易席 位的 分配 以券 商实 力及其 所提 供的 研究 支持 为基础 ，主 要考 察点 包括 ：
1、经 营行 为稳 健规 范， 内 控制度 健全 。
2、具 备基 金运 作所 需的 高 效、安 全的 通讯 条件 ，交 易设施 满足 基金 进行 证券 交易的 需 要。
3、具 有较 强的 全方 位金 融 服务能 力和 水平 。
二、 交易 席位 的选 择流 程 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 50 页共 54 页
1、研 究部 根据 上述 标准 考 察后确 定选 用交 易席 位的 券商。
2、与 被选 中的 证券 经营 机 构签订 席位 租用 协议 。
三、交 易量 的分 配 交易 量 的分配 以券 商所 提供 的服 务及研 究支 持为 基础 ，主 要考察 点包 括：
1、券 商提 供独 立的 或第 三 方研究 报告 及服 务， 包括 宏观经 济、 行业 分析 、公 司研发 、 市场 数
据、 财经 信息 、 行业 期刊 、 组 合分 析软 件 、 绩 效评 估、 研讨 会 、 统 计信 息 、 交易 评估 等 ， 用 以支 持
投资决 策。
2、 以季 度为 单位 对经 纪商 通过评 分的 方式 进行 考核 ， 由基 金经 理、 研 究员 和交 易员分 别 打分 ，
根据经 纪商 给投 资带 来的 增值确 定经 纪商 的排 名。 考核的 内容 包括 上一 季度 经纪交 易执 行情 况、 提
供研究 报告 数量 、 研 究报 告质量 和及 时 性、 受 邀讲 解次数 及效 果、 主动 推介 次数及 效果 等。 考核 结
果将作 为当 期交 易量 分配 的 依 据， 交易 量大 小和 评 分高低 成正 比。
3、交 易部 负责 落实 交易 量 的实际 分配 工作 。
11.7.2 基金租用证券公司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位 ： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 回
购成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 权
证成交 总
额的比 例
华西证 券 - - - - - -
渤海证 券 - - - - - -
新时代 证券 - - - - - -
国海证 券 - - - - - -
瑞银证 券 - - - - - -
民族证 券 - - - - - -
恒泰证 券
32,812,249.2
3
57.31%
1,315,500,
000.00
64.45% - -
中信建 投 - - - - - -
齐鲁证 券 9,296,259.32 16.24%
6,000,000.
00
0.29% - -
国泰君 安 2,632,052.70 4.60%
570,800,0
00.00
27.96% - -
招商证 券 - - - - - -
银河证 券 - - - - - -
华泰证 券 419,651.43 0.73%
52,500,00
0.00
2.57% - -
川财证 券 - - - - - - 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 51 页共 54 页
兴业证 券 - - - - - -
国金证 券 1,010,538.03 1.76%
36,000,00
0.00
1.76% - -
中金公 司 3,219,669.26 5.62% - - - -
申银万 国 - -
11,400,00
0.00
0.56% - -
安信证 券 5,850,460.00 10.22%
20,000,00
0.00
0.98% - -
华创证 券 - - - - - -
民生证 券 - - - - - -
平安证 券 - - - - - -
东方证 券 - - - - - -
东兴证 券 2,014,024.50 3.52%
29,000,00
0.00
1.42% - -
光大证 券 - - - - - -
中信证 券 - - - - - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基金 基金 份额 发
售公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-08-06
2
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基金 关于 增加 光
大证券 股份 有限 公司 为销 售机构 的公 告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-08-14
3
新华基 金管 理有 限公 司关 于旗下 基金 参加 天
天基金 、同 花顺 网上 费率 优惠活 动的 公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-08-22
4
新华基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 基金 增
加上海 陆金 所资 产管 理有 限公司 为代 销机 构
并参加 网上 费率 优惠 活动 的公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-08-29
5
新华基 金管 理有 限公 司关 于调整 旗下 基金 在
数米基 金销 售平 台申 购金 额下限 的公 告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-08-29
6
新华基 金管 理有 限公 司关 于调整 旗下 开放 式
基金申 购金 额下 限的 公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-09-07
7
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基金 基金 合同 生
效公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-09-07
8
新华基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式
基金通 过交 通银 行股 份有 限公司 办理 基金 转
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
2015-09-29 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 52 页共 54 页
换业务 的公 告 公司网 站
9
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基金 基金 开放 日
常申购 、赎 回业 务公 告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-09-29
10
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基金 开通 定投 以
及参加 申购 费率 优惠 活动 的公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-09-29
11
新华基 金管 理有 限公 司法 定名称 及住 所变 更
公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-09-30
12
新华基 金管 理股 份有 限公 司关于 旗下 基金 参
加好买 基金 网费 率优 惠活 动的公 告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-10-13
13
新华基 金管 理股 份有 限公 司关于 旗下 部分 开
放式基 金通 过中 国建 设银 行股份 有限 公司 办
理基金 转换 业务 的公 告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-10-16
14
新华基 金管 理股 份有 限公 司关于 旗下 部分 基
金增加 和讯 信息 科技 有限 公司为 代销 机构 并
参加网 上费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-11-16
15
新华基 金管 理股 份有 限公 司关于 北京 分公 司
名称变 更公 告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-11-21
16
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基金 关于 增加 上
海浦东 发展 银行 股份 有限 公司为 销售 机构 的
公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-11-24
17
新华基 金管 理股 份有 限公 司关于 旗下 基金 参
加长量 基金 网费 率优 惠活 动的公 告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-11-28
18
新华基 金管 理股 份有 限公 司基金 行业 高级 管
理人员 变更 公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-12-01
19
新华基 金管 理股 份有 限公 司关于 旗下 部分 基
金增加 嘉实 财富 管理 有限 公司为 销售 机构 并
参加费 率优 惠活 动及 开通 基金转 换业 务的 公
告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-12-09
20
新华基 金管 理股 份有 限公 司关于 旗下 部分 基
金增加 珠海 盈米 财富 管理 有限公 司为 代销 机
构并参 加网 上费 率优 惠活 动的公 告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-12-16
21
新华基 金管 理股 份有 限公 司关于 旗下 基金 参
加诺亚 正行 费率 优惠 活动 的公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-12-16
22
新华基 金管 理股 份有 限公 司关于 旗下 部分 基
金增加 代销 机构 并参 加网 上费率 优惠 活动 的
公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-12-23 新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 53 页共 54 页
23
新华基 金管 理股 份有 限公 司关于 旗下 部分 基
金参加 平安 银行 股份 有限 公司基 金申 购费 率
优惠活 动的 公告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-12-30
24
新华基 金管 理股 份有 限公 司关于 旗下 部分 基
金参加 中国 农业 银行 股份 有限公 司基 金申 购、
定期定 额投 资业 务费 率优 惠活动 的公 告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-12-30
25
新华基 金管 理股 份有 限公 司关于 旗下 基金 调
整开放 时间 的公 告
中国证 券报、 证券 时报 、
上海证 券报、 证券 日报 、
公司网 站
2015-12-31
§ 12 影响投资者决策的其 他重要信息
本报告 期内 本基 金未 有影 响投资 者决 策的 其他 重要 信息。
§ 13 备查文件目录
13.1 备查文件目录
( 一) 中国 证监 会批 准新 华鑫 回报混 合型 证券 投资 基金 募集的 文件
( 二) 关于 申请 募集 新华 鑫回 报混合 型证 券投 资基 金之 法律意 见书
( 三) 新华 鑫回 报混 合型 证券 投资基 金基 金合 同
( 四) 新华 鑫回 报混 合型 证券 投资基 金托 管协 议
( 五) 新华 鑫回 报混 合型 证券 投资基 金登 记结 算服 务协 议
( 六) 《新 华基 金管 理股 份有 限公司 开放 式基 金业 务规 则》
( 七) 更新 的《 新华 鑫回 报混 合型证 券投 资基 金招 募说 明书》
( 八) 基金 管理 人业 务资 格批 件、营 业执 照及 公司 章程
( 九) 基金 托管 人业 务资 格批 件和营 业执 照
( 十) 重庆 市工 商行 政管 理局 关于核 准新 华基 金管 理有 限公司 变更 公司 名称 、变 更住所 的批 复
( 十一) 中 国证 监会 要求 的其 他文件
13.2 存放地点
基金管 理人 、基 金托 管人 住所。
13.3 查阅方式
投资者 可在 营业 时间 内免 费查阅 ，也 可按 工本 费购 买复印 件， 或通 过本 基金 管理人 网站 查阅 。
新华鑫 回报 混合 型证 券投 资基 金 2015 年 年度 报告
第 54 页共 54 页
新华基金管理股份有 限公 司
二〇一六年三月二十 六日
