红 塔 红 土 盛世 普 益 灵 活配 置 混 合 型发 起 式
证 券 投 资 基金 2015 年年 度 报 告
2015 年12 月31 日
基金管 理人： 红塔红土基 金管理有限公司
基金托 管人： 平安银行股 份有限公司
送出日 期：2016 年3 月28 日
红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 平安 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2016 年 3 月 23 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料经 审计, 安永华 明会 计师 事务 所 （ 特殊普 通合 伙） 为本 基金 出具了 无保 留意
见的审 计报 告， 请投 资者 注意阅 读。
本报告 期 自2015 年1 月1 日起 至2015 年12 月 31 日 止。 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 6
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指 标、基金净 值表现及利润分配情 况 ............................................................................... 6
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 7
3.3 其 他指 标 ...................................................................................................................................... 9
3.4 过 去三 年基 金的 利润 分配情 况 .................................................................................................. 9
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 9
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 ...................................................................................................... 9
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 12
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 12
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的 说明 ........................................................ 13
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 14
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ........................................................................ 15
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 15
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 16
4.9 报告期内管理人对本 基金持有人数或基金 资产 净值预警情形的说明 ............................... 16
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 16
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 16
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 16
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 17
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 17
6.1 审 计报 告基 本信 息 .................................................................................................................... 17
6.2 审 计报 告的 基本 内容 ................................................................................................................ 17
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 18
7.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 18
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 19
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 20
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 21
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 48
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 48
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 49
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 50
8.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 51
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 54
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 54 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 55
8.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投 资 明细 ................ 55
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 55
8.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 55
8.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 55
8.12 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 55
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 56
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 56
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 57
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 57
9.4 发 起式 基金 发起 资金 持有份 额情 况 ........................................................................................ 57
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 57
§ 11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 58
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 58
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 58
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 58
11.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 58
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 58
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 59
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 59
11.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 59
§ 12 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 63
§ 13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 64
13.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 64
13.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 64
13.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 64
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 红塔红土盛世普益灵活 配 置混合型发起式证券投 资 基
金
基金简 称 红塔红 土盛 世普 益混 合发 起式
场内简 称 -
基金主 代码 000743
前端交 易代 码 -
后端交 易代 码 -
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2014 年 9 月 18 日
基金管 理人 红塔红 土基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 平安银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 856,700,529.27 份
基金合 同存 续期 不定期
基金份 额上 市的 证券 交易 所 -
上市日 期 -
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 本 基 金利 用数 量化 模型 与定 性 分析 相结 合的 方法 ，通
过 股 票资 产和 债券 资产 等各 类 资产 的灵 活配 置， 在有
效 控 制投 资组 合风 险的 前提 下 ，力 争获 取超 越业 绩比
较基准 的收 益。
投资策 略 本 基 金投 资策 略包 括大 类资 产 配置 策略 、股 票资 产投
资 策 略、 债券 及其 它金 融工 具 投资 策略 几个 部分 。基
金 管 理人 在综 合考 虑经 济周 期 、市 场环 境、 政策 预期
的 基 础上 ，通 过大 盘 趋势预 测 模型 （MTFM ） 判 断当前
市场所 处时 点， 配合 以择 量 Alpha-对 冲模 型（SAHM ）
进行大 类资 产的 配置 。 在 股 票投资 方面 ， 主 要依 据 “ 股
票价格 波动-能 级弦 动模 型 ”， 并 配合 以个 股的 基本 面
研 究 ，确 定当 前的 行业 与个 股 配置 。债 券及 其它 金融
工 具 投资 策略 上， 则采 用市 场 常用 的组 合平 均久 期管
理 等 策略 。整 体来 说， 本基 金 采取 “量 化分 析为 主、
定 性 分析 为辅 ”的 策略 ，有 效 控制 组 合 风险 ，充 分挖
掘市场 机会 。
业绩比 较基 准 沪深 300 指数 ×55 ％＋ 中 债总指 数（ 财富 ） × 45 ％
风险收 益特 征 本 基 金为 混合 型基 金， 属于 证 券投 资基 金中 的中 高风
险 品 种， 本基 金的 预 期 收益 和 预期 风险 高于 货币 市场
基金、 债券 型基 金， 低于 股票型 基金 。
红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 红塔红 土基 金管 理有 限公
司
平安银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 李凌 张波
联系电 话 0755-33379079 0755-22168073
电子邮 箱 liling@htamc.com.cn ZHANGBO746@pingan.com.cn
客户服 务电 话
4001-666-916 （ 免长 途话
费）
95511-3
传真 0755-33379007 0755-82080400-0
注册地 址 深圳市 前海 深港 合作 区前
湾一 路1 号A 栋201 室 （ 入
驻深圳 市前 海商 务秘 书有
限公司 ）
广东省 深圳 市罗 湖区 深南 东路
5047 号
办公地 址 深圳市 南山 区侨 香 路 4068
号智慧 广 场A 栋801
广东省 深圳 市罗 湖区 深南 东路
5047 号
邮政编 码 518052 518001
法定代 表人 饶雄 孙建一
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《证券 时报 》 、 《 中国 证券 报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网 网
址
http://www.htamc.com.cn
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 和基 金托 管人 的办公 场所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所 安 永 华 明 会 计 师 事 务 所 （ 特 殊 普 通
合伙）
北京市 东城 区东 长安 街 1 号东方 广
场安永 大 楼16 层
注册登 记机 构 红塔红 土基 金管 理有 限公 司 深圳市 南山 区侨 香 路4068 号智慧 广
场A 栋801
§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标
2015 年
2014 年9 月18 日(基
金合同 生效
日)-2014 年12 月31
2013 年 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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日
本期已 实现 收益 77,625,062.91 2,972,864.19 -
本期利 润 118,318,646.68 2,656,990.33 -
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0740 0.0224 -
本期加 权平 均净 值利 润率 6.46% 2.22% -
本期基 金份 额净 值增 长率 14.94% 2.40% -
3.1.2 期末 数据 和指 标 2015 年末 2014 年末 2013 年末
期末可 供分 配利 润 84,544,247.91 2,264,634.48 -
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0987 0.0240 -
期末基 金资 产净 值 1,008,075,489.07 96,618,658.75 -
期末基 金份 额净 值 1.177 1.024 -
3.1.3 累计 期末 指标 2015 年末
2014 年末
2013 年末
基金份 额累 计净 值增 长率 17.70% 2.40% -
注：1 、 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收 益水 平要
低于所 列数 字；
2、 本期 已实 现收 益是 指基 金本期 利息 收入 、 投 资收 益、 其 他收 入 （不 含公 允 价值变 动收 益） 扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 ；
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 2.35% 0.13% 10.50% 0.91% -8.15% -0.78%
过去六 个月 2.35% 0.12% -6.32% 1.47% 8.67% -1.35%
过去一 年 14.94% 0.24% 8.72% 1.37% 6.22% -1.13%
自基金 合同
生效起 至今
17.70% 0.25% 37.32% 1.28% -19.62% -1.03%
红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注：本基金的 各项投资 比 例符合基金合 同关于投 资 范围及投资限 制的规定 ： 股票资产占 基金资产
的比例 范围 为 0%-95% ； 债 券等固 定收 益资 产占 基金 资产的 比例 不低 于 5%； 基 金持有 全部 权证 的 市
值不超 过基 金资 产净 值 的3% ； 基 金保 留的 现金 ， 或 到期日 在一 年以 内的 政府 债券比 例合 计不 低于
基金资 产净 值 的5% 。 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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3.2.3 自 基金 合同生 效以 来基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比
较
3.3 其 他指 标
注：无 。
3.4 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
注：至 报告 期末 未进 行利 润分配 。
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
本基金管理人 为红塔红 土 基金管理有限 公司（简 称 “公司” ） ，经中 国证券监 督管理委员会 批
准，于2012 年 6 月 12 日 在深圳 前海 正式 注册 成立 ，注册 资本 2 亿元 人民 币 。其中 ，红 塔证 券股
份有限 公司 出资 比例 为 49% ， 深 圳市 创新 投资 集团 有 限公司 出资 比例 为 26% ， 北 京市华 远集 团有 限红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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公司出资比例 为 25% 。公 司业务范围包 括基金募 集 、基金销售、 特定客户 资 产管理、资产 管理及
中国证 监会 许可 的其 他业 务。
作为一家为客 户提供专 业 投资服务的资 产管理机 构 ，公司将坚持 价值投资 理 念 ，以专业服 务
回馈社会，建 立并不断 完 善投研一体化 平台，坚 持 把基金持有人 利益放在 首 位，努力实 现基金持
有人资产增值 。同时， 重 视投资的风险 控制，建 立 起一套全面完 善的风险 管 理体系，以 风险预算
为基础，合法 合规运作 为 前提，将风险 控制贯穿 于 整个投资运作 的全过程 ， 进而实现专 业组合投
资。截 止 2015 年 12 月 31 日，公 司有 员工 30 人, 其中 17 人 具有 硕士 或博 士 学位； 截止 2015 年
12 月 31 日,公 司管 理3 只 证券投 资基 金。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
赵耀 基金经 理
2015 年5 月6
日
- 12
香 港 中 文
大 学 金 融
财 务 工 商
管理硕
士 ， 厦 门
大 学 经 济
学 学 士 ，
CFA （ 美国
注 册 金 融
分析师 ） 。
近12 年证
券 、 基 金
从业经
历 ， 历 任
诺 安 基 金
交 易 员 、
中 国 国 际
金 融 有 限
公 司 交 易
员 ， 具 有
丰 富 的 大
资 金 运 作
交易经
验 。 现 任
职 公 司 投
资部, 为
公 司 投 资
决 策 委 员红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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会委员 。
季雷 -
2014 年 9 月
18 日
2015 年 5 月 21 日 13
比 立 勤 国
立 大 学 工
商 管 理 博
士 、 同 济
大 学 工 商
管理硕
士 、 复 旦
大 学 物 理
学 学 士 ，
13 年 证券
基 金 从 业
经 历 。 历
任 东 北 证
券 行 业 公
司部经
理 ; 东方
基 金 公 司
研究部副
经 理 、 基
金 经 理 助
理 、 研 究
部 经 理 、
基 金 经 理
兼 金 融 工
程部经
理 ； 华 富
基 金 产 品
设计经
理 、 华 富
策 略 精 选
基金经
理 、 华 富
价 值 增 长
基金经
理 、 金 融
工 程 负 责
人; 红塔
红 土 基 金
管 理 有 限
公 司 投 资
部 基 金 经
理 ， 公 司
投 资 决 策
委 员 会 委红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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员。
注：1 、 证券 从业 年限 的计 算标准 ： 证券 从业 的含 义 遵从行 业协 会 《证 券业 从 业人员 资格 管理 办法 》
的相关 规定 ；
2、本 基金 无基 金经 理助 理 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
报告期内，本 基金管理 人 严格遵守《中 华人民共 和 国证券投资基 金法》 、 《公 开募集证券投 资
基金运作管理 办法》等 有 关法律法规， 以及《 红 塔 红土盛世普益 灵活配置 混 合型发起式 证券投资
基金基 金合 同》 、 招 募说 明 书等有 关基 金法 律文 件的 规定 ， 本 着诚 实信 用、 勤 勉尽责 的原 则管 理和
运用基金资产 ，在严格 控 制风险的前提 下，为基 金 份额持有人谋 求最大利 益 。报告期内 ，本基金
的投资范围、 投资比例 、 投资组合、证 券交易行 为 、信息披露等 符合有关 法 律法规及基 金合同等
规定，未从事 内幕交易 、 操纵市场等违 法、违规 行 为，未开展有 损于基金 份 额持有人利 益的关联
交易， 整体 运作 合法 合规 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
本基金管理人 根据《证 券 投资基金管理 公司公 平 交 易制度指导意 见》及其 他 相关法律法规 ，
制定了 《红 塔红 土基 金管 理有限 公司 公平 交易 管理 办法》 ， 在 投资 管理 活动 中 公平对 待不 同投 资组
合，严禁直接 或者通过 与 第三方的交易 安排在不 同 投资组合之间 进行利益 输 送。为确保 交易的公
平执行，公司 交易管理 实 行集中交易制 度，将公 司 所有投资组合 的投资决 策 过程和交易 执行过程
分开，各投资 组合的所 有 证券买卖活动 须通过集 中 交易室集中统 一完成。 该 公平交易管 理方法规
范的范 围涵 盖一 级市 场分 销、 二 级市 场交 易和 公司 内部证 券分 配等 所有 投资 管理活 动； 以及 研究 、
授权、 决策 和执 行等 投资 管理活 动的 各个 环节 。
公司 建立研究 管理平台 向 所有投资部门 人员开放 ， 确保各投资组 合公平获 得 研究资源，通 过
建立科学、制 衡的投资 决 策体系，加强 交易分配 环 节的内部控制 ，并通过 实 时的行为监 控与及时
的分析评估， 保证公平 交 易原则的实现 。公司制 度 规定投资组合 投资的股 票 必须来源于 备选股票
库，重点投资 的股票必 须 来源于核心股 票库。在 公 司备选股票库 的基础上 ， 各投资组合 应根据不
同投资组合的 投资目标 、 投资风格和投 资范围， 建 立不同投资组 合的备选 股 票库。公司 建立了严
格的投资授权 制度，投 资 组合经理在授 权范围内 独 立、自主、审 慎决策， 超 过投资权限 的操作需
要经过严格的 逐级 审批 程 序。基金经理 不得兼任 投 资经理，且各 投资组合 的 基金经理、 投资经理
投资系统权限 要严格分 离 。针对公司旗 下所有投 资 组合的交易所 公开竞价 交 易，由集中 交易室通红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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过投资 交易 系统 中的 公平 交易模 块， 按照 “ 价格 优 先、 时 间优 先、 比 例分 配 、 综合 平衡” 的原 则，
对于不同投资 组合同日 同 向买卖同一证 券的指令 自 动进行比例分 配。针对 以 公司名义开 展的场外
网下交 易 ， 严 格按 照价 格 优先 、 比 例分 配的 原则 在 各投资 组合 间进 行分 配 。 对于银 行间 市场 交易 、
交易所大宗交 易、非公 开 发行股票申购 、债券一 级 市场申购等非 集中竞价 交 易，涉及到 两个或以
上投资组合参 与同一证 券 交易的情况， 各投资组 合 经理在交易前 独立确定 各 投资组合的 交易价格
和数量，集中 交易室按 照 价格优先、比 例分配的 原 则对交易结果 进行分配 。 监察稽核部 通过投资
交易系统对投 资交易过 程 进行实时监控 及预警， 对 非公开发行股 票申购、 以 公司名义进 行的债券
一级市场申购 的申购方 案 和分配过程进 行审核和 监 控，保证分配 结果符合 公 平交易的原 则，定期
针对旗下所有 投资组合 在 交易所公开竞 价交易中 的 同日同向、临 近交易日 同 向、反向交 易记录，
进行交 易时 机和 交易 价差 的专项 统计 分析 ，以 排查 异常交 易。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期内，本 基金管理 人 严格执行《 证 券投资基 金 管理公司公平 交易制度 指 导意见》 、 《红 塔
红土基金管理 有限公司 公 平交易管理办 法》的规 定 ，通过制度、 流程和系 统 等在研究分 析、投资
决策、 交易 执行 等各 业务 环节严 格控 制， 公平 对待 旗下所 有投 资组 合。
报告期内，基 金管理人 管 理的各投资组 合的整体 收 益率、分投资 类别（股 票 、债券）的收 益
率以及不同时 间窗内（ 同 日内、3 日内 、5 日内 ） 同向交易的交 易价格未 发 现异常差异 ，各投资
组合间 不存 在违 背公 平交 易原则 的行 为。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金 管理 人建 立了 《红 塔红土 基金 管理 有限 公司 异常交 易监 控管 理办 法》 ， 除完全 按照 有关
指数的构成比 例进行证 券 投资的投资组 合外，同 一 投资组合禁止 同日反向 交 易，不同投 资组合之
间严格限制同 日反向交 易 。确因投资组 合的投资 策 略或流动性等 需要而发 生 的同日反向 交易，需
经严格 审批 并留 痕备 查。
报告期 内， 本基 金与 基金 管 理人管 理的 其他 投资 组合 参与的 交易 所公 开竞 价同 日反向 交易 中，
成交较 少的 单边 交易 量均 未超过 该证 券当 日成 交量 的5%， 本基 金未 发生 可能 导致不 公平 交易 和 利
益输送 的异 常交 易行 为。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2015 年股 票市 场波 动非 常 大， 上 半年 指数 的大 幅上 涨 和下 半年 突然 的大 幅下 跌使得 基金 的投
资操作难度加 大；而债 券 市场整年基本 都处于慢 牛 行情当中，使 得固定收 益 投资全年有 较好的投红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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资收益 。
红塔红 土盛 世普 益基 金作 为红塔 红土 基金 的第 一只 基金， 成立 以来 一直 采用 稳 健的投 资策 略，
在以稳健为基 础的操作 指 导思路下，基 金份额净 值 表现稳定。在 大类资产 的 配置上，一 季度加仓
股票分享股市 场上行的 收 益之后，针对 二季度开 始 的股票上行过 快市场风 险 增加的局面 ，基金的
投资策略再度 转为谨慎 ， 通过加仓债券 和采用打 新 策略等稳健的 投资策略 来 增加组合的 收益，从
而使得 虽然 错过 了 5-6 月 份股市 的非 理性 大涨 ，但 使 得基 金在 随之 而来 的下 半年的 下跌 中净 值 仍
保持增 长。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截止报 告期 末， 本基 金份 额净 值 1.177 元 。 本 报告 期基金 份额 净值 增长 率 为14.94% ， 同 期业
绩比较 基准 收益 率 为8.72% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
2016 是“ 十三 五 ” 开局 之 年， 然 而中 国经 济所 面对 的内部 压力 与外 部挑 战与 过去相 比却 有增
无减， 这使 得2016 年充 满 了未知 与不 确定 性， 不论 是美联 储加 息给 全球 新兴 市场带 来的 压力 还是
我国经 济信 用风 险的 暴露 ，都给 资本 市场 增添 扰动 因素。 为了 应 对 2016 年 所面临 的考 验， 在 12
月召开 的 年 度经 济会 议中 提出 了 2016 年 的经 济工 作 五大任 务 ： 去 产能 、 去杠 杆 、 去 库存 、 降成 本、
补短板，提出 了供给侧 改 革和需求端并 举的工作 重 心。从实际内 容来看， 其 本质是在保 持经济一
定增速，不发 生系统性 风 险的前提下进 行经济的 结 构性改革。在 这样的背 景 下，预示着 经济虽然
下行压力较大 ，但仍然 有 底线，会保持 一个适中 速 度的合理增长 ，而在经 济 有所好转时 ，供给侧
的改革 则可 能加 速， 为未 来经济 的增 长提 供内 生动 力。 在 最新 的政 府工 作报 告中，2016 年 的经 济
增长目 标在6.5%-7% ，经 济增长 的底 线在 6.5% ；CPI 上限为 3%； 并自2010 年 以来首 次提 高 M2 增
速为13% ， 并 增加 了社 会融 资总量 的目 标为 增 长13% ； 积极的 财政 政策 进一 步加 大， 今年 的预 算赤
字率目 标从 去年 的 2.3% 上 调到 3%， 整体 来看 稳增 长 的力度 有所 加强 ，若 中国 经济能 保 持 6.5% 以
上的增 速， 中国 经济 将会 成为新 兴市 场中 的一 盏明 灯 。
年初 A 股及 海外 资本 市场 以及原 油等 大宗 商品 的下 跌，反 应了 美元 加息 对全 球经济 ，特 别 是
新兴经 济体 的负 面影 响， 但 短期内 如此 巨大 的波 动也 反应了 市场 投资 在面 对看 不清2016 年全 球经
济情况、不确 定性增加 的 情况下情绪因 素对市场 影 响加大。对于 中国经济 ， 我们预计在 年终会完
成 6.5%-7%这个 区间的增 长目标，总理 在春节后 的 讲话也表明了 当经济下 行 压力加大时， 政策面
仍会有稳经济 的支持， 以 确保在供给项 平衡经济 结 构的时候不发 行系统性 风 险。因此， 反应到 A
股2016 年 的投 资， 面对 美 元加息 以及 中国 经济 增长 压力给 市场 带来 的风 险现 实， 我 们在 投资 时将红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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更加谨慎，严 守自己的 投 资能力边界， 但也不必 过 度恐慌，不要 在情绪支 配 的市场价格 大幅波动
中迷失 了对 价值 的判 断， 反而可 以稍 加利 用市 场的 情绪为 投资 找到 更好 的买 点和卖 点。
债券市 场在 年初 有所 回调 ， 我们 仍然 保持 对于 债券 市场 2016 年走 势谨 慎的 观 点， 债 券市 场的
收益率经过两 年的大幅 下 行，当前时间 段下行的 空 间有限，而同 时面临的 上 行风险在增 长，不论
是美元加息的 压力还是 过 度投放货币带 来的资产 以 及食品价格上 行的压力 ， 都会导致债 券市场收
益率的上行。 中国经济 当 前的主要任务 还是平衡 经 济结构，只有 当经济下 行 压力较大时 ，才会有
宽松的货币政 策出台， 而 且总量放松对 于结构性 改 革的作用有限 ，今年的 稳 增长可能更 多的还需
要财政 政策 发力 。
4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况
报告期内，基 金管理人 内 部开展的有关 本基金的 监 察稽核工作包 括，严格 事 前的监督审查 ，
通过系统和人 工相结合 ， 开展事中监控 、事后检 查 稽核，保障业 务 运作的 合 法合规性。 监察稽核
部对基金募集 和持续营 销 、基金等各受 托资产的 投 资管理、基金 信息披露 等 方面进行事 先合规审
核，通过投资 交易系统 预 设风控指标阀 值对相关 投 资组合的合规 风险实现 事 前控制，通 过公平交
易模块对本基金及基金管理人管理的其他投资组合之间的公平交易情况进行每日监控和定期分
析，对各投资 组合的潜 在 异常交易进行 每日监测 和 分析；定期、 不定期地 对 本基金投资 、销售和
后台运 营等 各项 业务 开展 情况、 内部 规章 制度 执行 情况、 合规 控制 和风 险控 制情况 进行 全面 检查 ，
对控制手段提 出改进建 议 和督促业务部 门改进存 在 问题。此外， 监察稽核 部 还根据新出 台的法律
法规和行业的 新要求， 督 促公司各部门 及时制定 、 更新规章制度 和业务流 程 ，有计划、 有针对性
针对全体员工 、投资管 理 人员及其他相 关业务人 员 进行多种形式 的法律合 规 培训，每当 新法规出
台时，及时向 公司员工 发 送并对有关新 法规的主 要 条款进行解释 或培训， 促 进公司合规 文化的建
设。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
（1） 有关 参与 估值 流程 各 方及人 员的 职责 分工 、专 业胜任 能力 和相 关工 作经 历的描 述
基金的估值由 基金会计 负 责，基金会计 对公司所 管 理的基金以基 金为会计 核 算主体，独立 建
账、 独 立核 算， 保 证不 同 基金之 间在 名册 登记 、 账 户设置 、 资 金划 拨、 账 簿 记录等 方面 相互 独立 。
基金会计核算 独立于公 司 会计核算。基 金会计核 算 采用专用的财 务核算软 件 系统进行基金 核
算及帐务处理 ；每日按 时 接收成交数据 及权益数 据 ，进行基金估 值。基金 会 计核算采用 基金管理
公司与托管银 行双人同 步 独立核算、相 互核对的 方 式，每日就基 金的会计 核 算、基金估 值等与托
管银行进行核 对；每日 估 值结果必须与 托管行核 对 一致后才能对 外公告。 基 金会计除设 有专职基红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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金会计核算岗 外，还设 有 基金会计复核 岗位，负 责 基金会计核算 的日常事 后 复核工作， 确保基金
净值核 算无 误。
配备的基金会 计具备会 计 资格和 基金从 业资格， 在 基金核算与估 值方面掌 握 了丰富的知识 和
经验, 熟悉 及了 解基 金估 值 法规、 政策 和方 法。
根据中国证监 会的相关 规 定，本公司针 对停牌股 票 、债券不活跃 市场报价 等 投资品种启用 特
殊估值 流程 ，由 基金 估值 小组确 定相 应证 券的 估值 方法。
估值小 组成 员包 括公 司领 导、运 营部 门、 法律 、监 察稽核 部、 研究 部等 相关 人员。
（2） 基金 经 理 参与 或决 定 估值的 程度
基金经 理不 参与 或决 定基 金日常 估值 。
基金经理参与 公司启用 特 殊估值的流程 ，发表相 关 意见和建议， 与运营部 门 、公司领导、 研
究部相 关人 员共 同商 定估 值原则 和政 策。
（3） 参与 估值 流程 各 方 之 间存在 的任 何重 大利 益冲 突
参与估 值流 程各 方之 间不 存在任 何重 大利 益冲 突。
（4） 已签 约的 与估 值相 关 的任何 定价 服务 的性 质与 程度
本基金管理人 与中央国 债 登记结算有限 责任公司 签 署服务协议， 由其提供 银 行间同业市场 交
易的债 券品 种的 估值 数据 。
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金 本报 告期 未进 行利 润分配 ，符 合相 关法 规及 基金合 同的 规定 。
4.9 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的相 关情 形。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告 期内 ， 平安 银行 股 份有限 公司 （ 以下 称 “本 托管人 ” ） 在 对红 塔红 土盛 世普益 灵活 配置
混合型 发起 式证 券投 资基 金 （以 下称 “ 本基 金” ） 的 托管过 程中 ， 严 格遵 守 《 证券投 资基 金法 》 及
其他有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议的有关 规 定，不存在损 害基金份 额 持有人利益 的行为，
完全尽 职尽 责地 履行 了应 尽的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期内， 本托管人 根 据《证券投资 基金法》 及 其他有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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的规定，对本 基金的投 资 运作进行了必 要的监督 ， 对基金资产净 值的计算 、 基金份额申 购赎回价
格的计算以及 基金费 用 开 支等方面进行 了认真地 复 核，未发现本 基金管理 人 存在损害基 金份额持
有人利 益的 行为 。该 基金 本报告 期内 未进 行利 润分 配。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本报告期内， 由红塔红 土 基金管理有限 公司编制 本 托管人复核的 本报告中 的 财务指标、净 值
表现、财务会 计报告、 投 资组合报告等 内容真实 、 准确、完整， 未发现有 损 害基金持有 人利益的
行为。
§6 审计报 告
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计 是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 安永华 明（2016 ）审 字 第61014670_H01 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人 红塔红土盛世普益灵活配 置混合型发起式证券投资 基金全体基
金份额 持有 人
引言段 我们审计了后附的红塔红 土盛世普益灵活配置混合 型发起式证
券投资 基金 财务 报表 ，包 括 2015 年12 月 31 日的 资 产负债 表 ，
2015 年度 的利 润表 及所 有 者权益 （基 金净 值） 变动 表以及 财务
报表附 注。
管理层 对财 务报 表的 责任 段 编制和公允列报财务报表 是基金管理人红塔红土基 金管理有限
公司的责任。这种责任包 括： （1 ） 按 照企 业 会 计 准则 的 规 定 编
制财务报表，并使其实现 公允反映； （2 ） 设 计 、 执行 和 维护必
要的内部控制，以使财务 报表不存在由于舞弊或错 误而导致的
重大错 报。
注册会 计师 的责 任段 我们的责任是在执行审计 工作的基础上对财务报表 发表审计意
见。 我们 按照 中国 注册 会 计师审 计准 则的 规定 执行 了审计 工作 。
中国注册会计师审计准则 要求我们遵守中国注册会 计师职业道
德守则，计划和执行审计 工作以对财务报表是否不 存在重大错
报获取 合理 保证 。
审计工作涉及实施审计程 序，以获取有关财务报表 金额和披露
的审计证据。选择的审计 程序取决于注册会计师的 判断，包括
对由于舞弊或错误导致的 财务报表重大错报风险的 评估。在进
行风险评估时，注册会 计师 考 虑 与 财 务 报 表 编 制 和公 允 列 报 相
关的内部控制，以设计恰 当的审计程序，但目的并 非对内部控红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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制的有效性发表意见。审 计工作还包括评价基金管 理人选用会
计政策的恰当性和作出会 计估计的合理性，以及评 价财务报表
的总体 列报 。
我们相信，我们获取的审 计证据是充分、适当的， 为发表审计
意见提 供了 基础 。
审计意 见段 我们认为，上述财务报表 在所有重大方面按照企业 会计准则的
规定编制，公允反映了红 塔红土盛世普益灵活配置 混合型发起
式证券 投资 基金 2015 年 12 月 31 日的财 务状 况以 及 2015 年度
的经营 成果 和净 值变 动情 况。
注册会 计师 的姓 名 吴翠蓉
乌爱莉
会计师 事务 所的 名称 安永华 明会 计师 事务 所（ 特殊普 通合 伙）
会计师 事务 所的 地址 北京市 东城 区东 长安 街 1 号东方 广场 安永 大 楼16 层
审计报 告日 期 2016 年3 月27 日
§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 红塔 红土 盛世 普益灵 活配 置混 合型 发起 式证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2015 年 12 月31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 15,842,236.11 17,500,614.92
结算备 付金
311,962.67 1,306,659.53
存出保 证金
233,739.65 35,153.52
交易性 金融 资产 7.4.7.2 536,585,546.36 70,597,361.88
其中： 股票 投资
73,861,443.96 13,025,061.14
基金投 资
- -
债券投 资
462,724,102.40 57,572,300.74
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 455,002,952.50 21,000,000.00
应收证 券清 算款
388,805.88 -
应收利 息 7.4.7.5 7,408,445.77 1,596,154.44
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 7.4.7.6 - - 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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资产总 计
1,015,773,688.94 112,035,944.29
负债和所有者权益 附注号
本期 末
2015 年 12 月31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
5,407,392.67 14,991,099.30
应付赎 回款
196.35 148,371.14
应付管 理人 报酬
1,525,016.19 100,908.29
应付托 管费
317,711.68 21,022.56
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 7.4.7.7 287,882.98 80,512.03
应交税 费
- -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 7.4.7.8 160,000.00 75,372.22
负债合 计
7,698,199.87 15,417,285.54
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 856,700,529.27 94,354,024.27
未分配 利润 7.4.7.10 151,374,959.80 2,264,634.48
所有者 权益 合计
1,008,075,489.07 96,618,658.75
负债和 所有 者权 益总 计
1,015,773,688.94 112,035,944.29
注： 报告 截止 日2015 年 12 月 31 日 ， 基 金份 额净 值1.177 元 ， 基 金份 额总 额856,700,529.27 份。
7.2 利 润表
会计主 体： 红塔 红土 盛世 普益灵 活配 置混 合型 发起 式证券 投资 基金
本报告 期： 2015 年1 月1 日至2015 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2015 年1 月1 日至
2015 年12 月31 日
上年度可比期间
2014 年9 月18 日(基
金合同生效日)至
2014 年12 月31 日
一、收入
146,900,120.04 3,392,090.70
1.利息 收入
53,681,613.64 1,410,807.85
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 6,929,718.15 226,051.03
债券利 息收 入
35,552,231.71 678,114.84
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
11,199,663.78 506,641.98
其他利 息收 入
- - 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列）
41,017,974.42 2,087,671.38
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 41,752,353.88 1,581,159.95
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 7.4.7.13 -1,023,049.19 506,511.43
资产支 持证 券投 资收 益 7.4.7.13.5 - -
贵金属 投资 收益 7.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 7.4.7.15 - -
股利收 益 7.4.7.16 288,669.73 -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以 “-”
号填列 ）
7.4.7.17 40,693,583.77 -315,873.86
4.汇兑 收益 （ 损失 以 “- ” 号填列 ）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “-” 号填列 ） 7.4.7.18 11,506,948.21 209,485.33
减： 二、费用
28,581,473.36 735,100.37
1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 21,491,113.86 414,866.78
2．托 管费 7.4.10.2.2 4,477,315.23 86,430.59
3．销 售服 务费 7.4.10.2.3 - -
4．交 易费 用 7.4.7.19 1,064,310.64 130,436.45
5．利 息支 出
1,263,233.63 -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
1,263,233.63 -
6．其 他费 用 7.4.7.20 285,500.00 103,366.55
三、利润总额 （亏损 总额 以“-”
号填列）
118,318,646.68 2,656,990.33
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （ 净亏损以 “- ” 号填
列）
118,318,646.68 2,656,990.33
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 红塔 红土 盛世 普益灵 活配 置混 合型 发起 式证券 投资 基金
本报告 期：2015 年1 月1 日至 2015 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至2015 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
94,354,024.27 2,264,634.48 96,618,658.75
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 118,318,646.68 118,318,646.68
三、本期基金份额交易产 762,346,505.00 30,791,678.64 793,138,183.64 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “- ” 号 填列 ）
其中 ：1. 基 金申 购款 4,146,961,897.32 555,210,692.61 4,702,172,589.93
2. 基金 赎回 款 -3,384,615,392.32 -524,419,013.97 -3,909,034,406.29
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
856,700,529.27 151,374,959.80 1,008,075,489.07
项目
上年度可比期间
2014 年 9 月 18 日(基金合同 生效日)至2014 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
149,004,696.76 - 149,004,696.76
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 2,656,990.33 2,656,990.33
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “- ” 号 填列 ）
-54,650,672.49 -392,355.85 -55,043,028.34
其中：1. 基 金申 购款 1,248,379.31 14,734.59 1,263,113.90
2. 基金 赎回 款 -55,899,051.80 -407,090.44 -56,306,142.24
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
94,354,024.27 2,264,634.48 96,618,658.75
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 刘辉______
______ 许艺 然______
____ 郑 希栋____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
红塔红土盛世 普益灵活 配 置混合型发起 式证券投 资 基金(以下简称 “本基金 ”) ，系经中国 证
券监督管理委 员会（以下 简称 “ 中国证 监会 ”）证 监许可[2014]658 号《 关 于核准红塔红 土盛世红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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普益灵活配置 混合型发 起 式证券投资基 金募集的 批 复》的核准， 由基金管 理 人红塔红土 基金管理
有限公 司( 以下 简称 “红 塔 红土基 金公 司”) 向 社会 公 开发行 募集 ，基 金合 同 于 2014 年 9 月 18 日
正式生 效， 首次 设立 募集 规模 为 149,004,696.76 份 基金份 额， 其中 认购 资金 利息折 合 13,124.13
份基金份额。 本基金为 契 约型开放式基 金，存续 期 限不定。本基 金的基金 管 理人为红塔 红土基金
公司， 注册 登记 机构 为红 塔红土 基金 公司 ， 基 金托 管人为 平安 银行 股份 有限 公司( 以下 简称 “平安
银行”) 。
本基金的投资 范围为具 有 良好流动性的 金融工具 ， 包括国内依法 发行上市 的 股票（包含中 小
板、 创 业板 及其 他经 中国 证监会 核准 上市 的股 票） 、 债券、 货币 市场 工具、 权 证、 资 产支 持证 券以
及法律 法规 或中 国证 监会 允许基 金投 资的 其他 金融 工具( 但须 符合 中国 证监 会 相关规定) 。
基金的 投资 组合 比例 为： 股票资 产占 基金 资产 的比 例范围 为 0%-95% ； 债 券等 固定收 益资 产 占
基金资 产的 比例 不低 于 5%； 基金 持有 全部 权证 的市 值 不 超过 基金 资产 净值 的 3% ； 基金 保留 的现 金，
或到期 日在 一年 以内 的政 府债券 比例 合计 不低 于基 金资产 净值 的 5% 。 本基 金 的业绩 比较 基准 为：
沪深300 指数 × 55%+ 中债 总指数 （财 富） ×45 % 。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本财务报表系 按照财政 部 颁布的《企业 会计准则 — 基本准则》以 及其后颁 布 及修订的具体 会
计准则 、 应 用指 南、 解释 以及其 他相 关规 定 （ 以下 合称 “ 企业 会计 准则 ” ） 编 制， 同 时， 对于 在具
体会计核算和 信息披露 方 面，也参考了 中国证券 投 资基金业协会 修订并发 布 的《证券投 资基金会
计核算 业务 指引 》 、 中国 证 监会制 定的 《 关于 进一 步 规范证 券投 资基 金估 值业 务的指 导意 见》 、 《 关
于证券投资 基金执行< 企业 会计准则> 估 值业务及 份额 净值计价有 关事项的 通知》 、 《证券投资 基金
信息披 露管 理办 法》 、 《证 券投资 基金 信息 披露 内容 与格式 准则 》 第2 号 《年 度 报告的 内容 与格 式》 、
《证券 投资 基金 信息 披露 编报规 则》 第 3 号《 会计 报表附 注的 编制 及披 露》 、 《证券 投资 基金 信 息
披露XBRL 模板 第3 号<年 度报告 和半 年度 报告>》 及 其他中 国证 监会 及中 国证 券投 资 基金 业协 会 颁
布的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ， 真 实、 完整 地 反映了 本基 金 于2015 年12 月 31 日 的财
务状况 以 及2015 年 度的 经 营成果 和净 值变 动情 况。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
- 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 采用 公历 年度， 即每 年1 月1 日起 至 12 月 31 日止 。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金记账本 位币和编 制 本财务报表所 采用的货 币 均为人民币。 除有特别 说 明外，均以人 民
币元为 单位 表示 。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
金融工 具是 指形 成本 基金 的金融 资 产 （ 或负 债） ， 并 形成其 他单 位的 金融 负债 （或 资产 ） 或权
益工具 的合 同。
（1） 金融 资产 分类
本基金的金融 资产于初 始 确认时分为以 下两类： 以 公允价值计量 且其变动 计 入当期损益的 金
融资产 及贷 款和 应收 款项 ；
本基金持有的 以公允价 值 计量且其变动 计入当期 损 益的金融资产 主要包括 股 票、债券、基 金
和衍生 工具 等投 资。
本基金持有的 其他金融 资 产分类为应收 款项，包 括 银行存款、结 算备付金 、 买入返售金融 资
产和各 类应 收款 项等 。
（2） 金融 负债 分类
本基金的金融 负债于初 始 确认时归类为 以公允价 值 计量且其变动 计入当期 损 益的金融负债 和
其他金 融负 债。
本基金持有的 金融负债 均 划分为其他金 融负债， 主 要包括卖出回 购金融资 产 款和各类应付 款
项等。
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
初始确 认
本基金于成为 金融工具 合 同的一方时确 认一项金 融 资产或金融负 债，按照 取 得时的公允价 值
作为初始确认 金额。划 分 为以公允价值 计量且其 变 动计入当期损 益的金融 资 产取得时发 生的相关
交易费 用计 入当 期损 益； 应收款 项及 其他 金融 负债 的相关 交易 费用 计入 初始 确认金 额。
后续计 量
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 采用公允价值 进行后续 计 量。在持有该 类
金融资产期间 取得的利 息 或现金股利 ， 应当确认 为 当期收益。每 日，本基 金 将以公允价 值计量且
其变动计入当 期损益的 金 融资产或金融 负债的公 允 价值变动计入 当期损益 ； 应收款项及 其他金融红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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负债采用实际 利率法， 按 照摊余成本进 行后续计 量 ，其摊销或减 值产生的 利 得或损失， 均计入当
期损益 。
终止确 认
当收取该金融 资产现金 流 量的合同权利 终止，或 该 金融资产已转 移，且符 合 金融资产转移 的
终止确 认条 件的 ，金 融资 产将终 止确 认；
当金融 负债 的现 时义 务全 部或部 分已 经解 除的 ，该 金融负 债或 其一 部分 将终 止确认 ；
处置该金融资 产或金融 负 债时，其公允 价值与初 始 入账金额之间 的差额应 确 认为投资收益 ，
同时调 整公 允价 值变 动收 益。
金融资 产转 移
本基金 已将 金融 资产 所有 权上几 乎所 有的 风险 和报 酬转移 给转 入方 的， 终止 确 认该金 融资 产；
保留了金融资 产所有权 上 几乎所有的风 险和报酬 的 ，不终止确认 该金融资 产 ；本基金既 没有转移
也没有保留金 融资产所 有 权上几乎所有 的风险和 报 酬的，分别下 列情况处 理 ：放弃了对 该金融资
产控制的，终 止确认该 金 融资产并确认 产生的资 产 和负债；未放 弃对该金 融 资产控制的 ，按照其
继续涉 入所 转移 金融 资产 的程度 确认 有关 金融 资产 ，并相 应确 认有 关负 债。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
公允价值，是 指市场参 与 者在计量日发 生 的有序 交 易中，出售一 项资产所 能 收到或者转移 一
项负债所需支 付的价格 。 本基金以公允 价值计量 相 关资产或负债 ，假定出 售 资产或者转 移负债的
有序交易在相 关资产或 负 债的主要市场 进行；不 存 在主要市场的 ，本基金 假 定该交易在 相关资产
或负债的最 有利市场 进行 。主要市场( 或最有利 市场)是本基金在 计量日能 够进 入的交易市 场。本
基金采 用市 场参 与者 在对 该资产 或负 债定 价时 为实 现其经 济利 益最 大化 所使 用的假 设。
在财务报表中 以公允价 值 计量或披露的 资产和负 债 ，根据对公允 价值计量 整 体而言具有重 要
意义的最低层 次输入值 ， 确定所属的公 允价值层 次 ：第一层次输 入值，在 计 量日能够取 得的相同
资产或负债在 活跃市场 上 未经调整的报 价；第二 层 次输入值，除 第一层次 输 入值外相关 资产或负
债直接 或间 接可 观察 的输 入值； 第三 层次 输入 值， 相关资 产或 负债 的不 可观 察输入 值。
每个资产负债 表日，本 基 金对在财务报 表中确认 的 持续以公允价 值计量的 资 产和负债进行 重
新评估 ，以 确定 是否 在公 允价值 计量 层次 之间 发生 转换。
本基金 持有 的股 票、 债券 和衍生 工具 等投 资按 如下 原则确 定公 允价 值并 进行 估值：
(1) 存在活 跃市场的 金融 工具按照估值 日能够取 得 的相同资产或 负债在活 跃 市场上 未调整 的
报价作为公允 价值；估 值 日无交易， 但 最近交易 日 后经济环境未 发生重大 变 化且证券发 行机构未
发生影响证券 价格的重 大 事件的，按最 近交易日 的 收盘价估值； 如最近交 易 日后经济环 境发生了红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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重大变化或证 券发行机 构 发生了影响证 券价格的 重 大事件，可参 考类似投 资 品种的现行 市价及重
大变化因素， 调整最近 交 易市价，确定 公允价值 。 有充足证据表 明最近交 易 市价不能真 实反映公
允价值 的， 应对 最近 交易 的市价 进行 调整 ，确 定公 允价值 。
(2) 不 存在 活跃 市场 的金 融 工具， 采用 市场 参与 者普 遍认同 ， 且 被以 往市 场实 际交易 价格 验证
具有可靠性的 估值技术 ， 确定公 允价值 。本基金 采 用在当前情况 下适用并 且 有足 够可利 用数据和
其他信息支持 的估值技 术 ，优先使用相 关可观察 输 入值，只有在 可观察输 入 值无法取得 或取得不
切实可 行的 情况 下， 才使 用不可 观察 输入 值。
(3) 如 有确 凿证 据表 明按 上 述估值 原则 仍不 能客 观反 映其公 允价 值的 ， 基 金管 理 人可根 据具 体
情况与 基金 托管 人商 定后 ，按最 能适 当反 映公 允价 值的价 格估 值；
(4) 如 有新 增事 项， 按国 家 最新规 定估 值。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
当本基金同时 满足下列 条 件时，金融资 产和金融 负 债以相互抵销 后的净额 在 资产负债表内 列
示：具有抵销 已确认金 额 的法定权利， 且该种法 定 权利是当前可 执行的； 计 划以净额结 算， 或同
时变现 该金 融资 产和 清偿 该金融 负债 。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行的 基 金份额总额所 对应的金 额 。由于申购和 赎回引起 的 实收基金份额 变
动分别于基金 申购确认 日 及基金赎回确 认日确认 。 上述申购和赎 回分别包 括 基金转换所 引起的转
入基金 的实 收基 金增 加和 转出基 金的 实收 基金 减少 。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金包 括已实现 损 益平准金和未 实现损益 平 准金。已实现 损益平准 金 指在申购或赎 回
基金份 额时 ， 申 购或 赎回 款 项中包 含的 按累 计未 分配 的已实 现收 益/( 损失)占 基 金净值 比例 计算 的
金额。未实现 损益平准 金 指在申购或赎 回基金份 额 时，申购或赎 回款项中 包 含的 按累计 未实现利
得/(损失) 占基 金净 值比 例 计算的 金额 。损 益平 准金 于基金 申购 确认 日或 基金 赎回确 认日 确认 。
未实现损益平 准金与已 实 现损益平准金 均在“损 益 平准金”科目 中核算， 并 于期末全额转 入
“未分 配利 润/( 累计 亏损 )” 。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
(1) 存 款利 息收 入按 存款 的 本金与 适用 的利 率逐 日计 提的金 额入 账。 若提 前支 取定期 存款 ， 按
协议规定的利 率及持有 期 重新计算存款 利息收入 ， 并根据提前支 取所实际 收 到的利息收 入与账面
已确认 的利 息收 入的 差额 确认利 息损 失， 列入 利息 收入减 项， 存款 利息 收入 以净额 列示 ； 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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(2) 债券利息收入按债 券 票面 价 值 与 票 面 利 率 或 内 含票 面 利 率 计 算 的 金 额 扣 除应 由 债 券 发 行
企业代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净额 确认 ，在 债券 实际持 有期 内逐 日计 提；
(3) 资 产支 持证 券利 息收 入 按证券 票面 价值 与票 面利 率计算 的金 额， 扣除 应由 资 产支持 证券 发
行企业 代扣 代缴 的个 人所 得税后 的净 额确 认， 在证 券实际 持有 期内 逐日 计提 ；
(4) 买 入返 售金 融资 产收 入 ， 按买 入返 售金 融资 产的 摊余成 本及 实际 利率 （当 实际利 率与 合同
利率差 异较 小时 ，也 可以 用合同 利率 ） ， 在回 购期 内 逐日计 提；
(5) 股票投资 收益/（损 失 ）于卖出股票 成交日确 认 ，并按卖出股 票成交金 额 与其成本的差 额
入账；
(6) 债券投资 收益/(损失) 于卖出债券成 交日确认 ， 并按卖出债券 成交总额 与 其成本、应收 利
息的差 额入 账；
(7) 衍生工具 收益/（损 失 ）于卖出衍生 工具成交 日 确认，并按卖 出衍生工 具 成交金额与其 成
本的差 额入 账；
(8) 股 利收 益于 除息 日确 认 ， 并按 上市 公司 宣告 的分 红 派息比 例计 算的 金额 扣除 应由上 市公 司
代扣代 缴的 个人 所得 税后 的净额 入账 ；
(9) 公允价值 变动收益/(损失)系本基金持 有的采用 公 允价值模式计 量的交易 性 金融资产、 交
易性金 融负 债等 公允 价值 变动形 成的 应计 入当 期损 益的利 得或 损失 ；
(10) 其他收 入在主要 风险 和报酬已经转 移给对方 ， 经济利益很可 能流入且 金 额可以可靠计 量
的时候 确认 。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
(1) 基 金管 理费 按前 一日 基 金资产 净值 的1.20% 的年 费率逐 日计 提；
(2) 基 金托 管费 按前 一日 基 金资产 净值 的0.25% 的年 费率逐 日计 提；
(3) 其 他费 用根 据有 关法 规 及相应 协议 规定 ， 按 费用 实际支 出金 额列 入当 期费 用， 由 基金 托管
人从基 金财 产中 支付 。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
本基金 收益 分配 应遵 循下 列原则 ：
(1) 基 金收 益分 配采 用现 金 或红利 再投 资方 式， 投资 人可选 择获 取现 金红 利， 投资人 可选 择获
取现金红利或 将现金红 利 自动转为基份 额进行再 投 资；基金份额 持有人事 先 未做出选择 的，默认
分红方 式为 现金 红利 ；
(2) 每 一基 金份 额享 有同 等 分配权 ； 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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(3) 基 金收 益分 配后 每一 基 金份额 净值 不能 低于 面值 ； 即基金 收益 分配 基准 日的 基金份 额净 值
减去每 单位 基金 份额 收益 分配金 额后 不能 低于 面值 ；
(4) 在 符合 上述 基金 收益 分 配的前 提下 ， 本 基金 每年 收益分 配至 多六 次， 每次 基金收 益分 配比
例不得 低于 可供 分配 利润 的 30% ；
(5) 若 基金 合同 生效 不满3 个月则 可不 进行 收益 分配 ；
(6) 法 律法 规或 监管 机构 另 有规定 的从 其规 定。
7.4.4.12 分 部报 告
截至本报告期 末，本基 金 仅在中国大陆 境内从事 证 券投资单一业 务，因此 ， 无 需作披露的 分
部报告 。
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
本基金 本报 告期 无需 要说 明的其 他重 要会 计政 策和 会计估 计事 项。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的会 计政 策变 更。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 根据 中国 证券投 资基 金业 协会 《关 于 发布< 中国 证券 投资 基金 业 协会估 值核 算
工作小 组关 于2015 年1 季 度固定 收益 品种 的估 值处 理标准>的 通知 》(中 基协 发(2014)24 号) 的要
求， 自 2015 年 3 月 27 日 起，对 基金 持有 的上 海证 券交易 所、 深圳 证券 交易 所上市 交易 或挂 牌 转
让的固定收益品种( 估 值 处 理 标 准 另 有 规 定 的 除 外) 采用第三方估值机构提供的价格数据进行估
值。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本期 无需 要说 明的 重大会 计差 错和 更正 。
7.4.6 税项
（1） 印花 税
经国务院批准 ，财政部 、 国家税务总局 研究决定 ， 证券（股票） 交易印花 税 税率为 1‰ ，由
出让方 缴纳 。
股权分置改革 过程中因 非 流通股股东向 流通股股 东 支付对价而发 生的股权 转 让，暂免征收 印
花税。 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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（2） 营业 税、 企业 所得 税
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2004]78 号文 《 关于证 券投 资基 金税 收政 策的通 知》 的规
定， 自2004 年1 月1 日起 ， 对证 券投 资基 金 （封 闭 式证券 投资 基金 ， 开 放式 证券投 资基 金） 管理
人运用 基金 买卖 股票 、债 券的差 价收 入， 免征 营业 税。
根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。
股权分置改革 中非流通 股 股东通过对价 方式向流 通 股股东支付的 股份、现 金 等收入，暂免 征
收流通 股股 东应 缴纳 的企 业所得 税。
（3） 个人 所得 税
个人所 得税 税率 为20% 。
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2002]128 号文 《关于开放式证 券投资基 金有关税收问 题
的通知》的规 定，对基 金 取得的股票的 股息、红 利 收入、债券的 利息收入 及 储蓄利息收 入，由上
市公司、债券 发 行企业 及 金融机构在向 基金派发 股 息、红利、债 券的利息 及 储蓄利息时 代扣代缴
个人所 得税 。
根据财 政部 、 国 家税 务总 局、 中 国证 监会 财税[2012]85 号 文 《 关于 实施 上市 公司股 息红 利差
别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 的规 定， 自2013 年1 月1 日 起 ， 证 券投 资基金 从公 开发 行
和转让 市场 取得 的上 市公 司股票 ，持 股期 限在 1 个 月以内 （含 1 个 月） 的， 其股息 红利 所得 全 额
计入应 纳税 所得 额； 持股 期限在 1 个 月以 上 至1 年 （含1 年） 的， 暂减 按50% 计入应 纳税 所得 额；
持股期 限超 过1 年的 ，暂 减按 25% 计 入应 纳税 所得 额。
根据财政部、国 家税务总 局财税[2008]132 号《财 政部国家税务总 局关于储 蓄存款利息所 得
有关个 人所 得税 政策 的通 知》 ， 自 2008 年10 月9 日 起暂免 征收 储蓄 存款 利息 所得个 人所 得税 。
根据财政部、国 家税务总 局、中国证监会 财税[2015]101 号文 《关于上市 公司 股息红利差 别
化个人 所得 税政 策有 关问 题的通 知 》 的 规定 ， 自2015 年 9 月 8 日起 ， 证券 投资 基金从 公开 发行 和
转让市 场取 得的 上市 公司 股票， 持股 期限 超 过1 年 的，股 息红 利所 得暂 免征 收个人 所得 税。
股权分置改革 中非流通 股 股东通过对价 方式向流 通 股股东支付的 股份、现 金 等收入，暂免 征
收流通 股股 东应 缴纳 的个 人所得 税。
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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项目
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
活期存 款 15,842,236.11 17,500,614.92
定期存 款 - -
其中： 存款 期 限1-3 个月 - -
其他存 款 - -
合计： 15,842,236.11 17,500,614.92
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位 ： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 32,247,390.64 73,861,443.96 41,614,053.32
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 7,960,631.44 8,322,102.40 361,470.96
银行间 市场 455,999,814.37 454,402,000.00 -1,597,814.37
合计 463,960,445.81 462,724,102.40 -1,236,343.41
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 496,207,836.45 536,585,546.36 40,377,709.91
项目
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 12,657,461.84 13,025,061.14 367,599.30
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 6,623,574.96 6,942,833.14 319,258.18
银行间 市场 51,632,198.94 50,629,467.60 -1,002,731.34
合计 58,255,773.90 57,572,300.74 -683,473.16
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 70,913,235.74 70,597,361.88 -315,873.86
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
注：本 基金 于本 期末 及上 年度末 均无 衍生 金融 资产/ 负债。 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
银行间 市场 395,002,952.50 -
交易所 市场 60,000,000.00 -
合计 455,002,952.50 -
项目
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
银行间 市场
- -
交易所 市场
21,000,000.00 -
合计 21,000,000.00 -
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
注：本 基金 于本 期末 及上 年度末 均无 买断 式逆 回购 交易中 取得 的债 券。
7.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 57,146.80 2,131.16
应收定 期存 款利 息 - -
应收其 他存 款利 息 - -
应收结 算备 付金 利息 154.44 646.80
应收债 券利 息 7,113,552.99 1,593,359.10
应收买 入返 售证 券利 息 237,475.82 -
应收申 购款 利息 - -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - -
其他 115.72 17.38
合计 7,408,445.77 1,596,154.44
注：其 他为 应收 结算 保证 金利息 。
7.4.7.6 其 他资 产
注：本 基金 于本 期末 及上 年度末 均无 其他 资产 。 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 31 页 共 64 页
7.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 252,258.68 80,512.03
银行间 市场 应付 交易 费用 35,624.30 -
合计 287,882.98 80,512.03
7.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度 末
2014 年12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 - -
应付赎 回费 - 372.22
预提审 计费 60,000.00 50,000.00
预提信 息披 露费 100,000.00 25,000.00
合计 160,000.00 75,372.22
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至2015 年12 月31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 94,354,024.27 94,354,024.27
本期申 购 4,146,961,897.32 4,146,961,897.32
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） -3,384,615,392.32 -3,384,615,392.32
- 基金 拆分/份 额折 算前 - -
基金拆 分/ 份额 折算 变动 份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） - -
本期末 856,700,529.27 856,700,529.27
注：申 购含 转换 入份 额， 赎回含 转换 出份 额。
7.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 2,587,307.28 -322,672.80 2,264,634.48
本期利 润 77,625,062.91 40,693,583.77 118,318,646.68
本 期 基 金 份 额 交 易 4,331,877.72 26,459,800.92 30,791,678.64 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 32 页 共 64 页
产生的 变动 数
其中： 基金 申购 款 286,687,417.30 268,523,275.31 555,210,692.61
基金赎 回款 -282,355,539.58 -242,063,474.39 -524,419,013.97
本期已 分配 利润 - - -
本期末 84,544,247.91 66,830,711.89 151,374,959.80
7.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2014 年9 月18 日(基 金合 同 生效日)
至 2014 年12 月 31 日
活期存 款利 息收 入 2,374,413.19 40,765.38
定期存 款利 息收 入 - -
其他存 款利 息收 入 4,358,623.60 178,077.78
结算备 付金 利息 收入 145,083.07 7,147.93
其他 51,598.29 59.94
合计 6,929,718.15 226,051.03
注：其他存款 利息收入 为 基金投资于协 议存款产 生 的利息收入。 其他为申 购 款 利息收入 及结算保
证金利 息收 入。
7.4.7.12 股 票投 资收益
7.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014 年9 月18 日( 基金
合同生 效日)至2014 年 12 月
31 日
卖出股 票成 交总 额 355,882,862.72 38,725,780.98
减：卖 出股 票成 本总 额 314,130,508.84 37,144,621.03
买卖股 票差 价收 入 41,752,353.88 1,581,159.95
7.4.7.13 债 券投 资收益
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
单位 ： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014年9月18 日( 基金 合
同生效 日) 至2014 年12 月31
日
债 券 投资 收益 —— 买 卖债券 （ 债转 -1,023,049.19 506,511.43 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 33 页 共 64 页
股及债 券到 期兑 付） 差价 收入
债券投 资收 益—— 赎 回差 价收入 - -
债券投 资收 益—— 申 购差 价收入 - -
合计 -1,023,049.19 506,511.43
7.4.7.13.2 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014年9月18 日( 基金 合
同生效 日) 至2014 年12 月31
日
卖出债 券 （ 债转 股及 债券 到 期兑付 ）
成交总 额
2,264,052,468.25 35,767,227.50
减：卖 出债 券（ 债转 股及 债券到 期
兑付） 成本 总额
2,216,525,367.45 34,657,453.16
减：应 收利 息总 额 48,550,149.99 603,262.91
买卖债 券差 价收 入 -1,023,049.19 506,511.43
7.4.7.13.3 债 券投 资收益 —— 赎回差 价收 入
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 债券 投资 收益赎 回差 价收 入。
7.4.7.13.4 债 券投 资收益 —— 申购差 价收 入
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 债券 投资 收益申 购差 价收 入。
7.4.7.13.5 资 产支 持证券 投资 收益
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 资产 支持 证券投 资收 益。
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益
7.4.7.14.1 贵 金属 投资收 益项 目构成
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 贵金 属投 资收益 。
7.4.7.14.2 贵 金属 投资收 益 —— 买卖 贵金 属差价 收入
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 贵金 属投 资收益 。
7.4.7.14.3 贵 金属 投资收 益 —— 赎回 差价 收入
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 贵金 属投 资收益 。 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 34 页 共 64 页
7.4.7.14.4 贵 金属 投资收 益 —— 申购 差价 收入
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 贵金 属投 资收益 。
7.4.7.15 衍 生工 具收益
7.4.7.15.1 衍 生工 具收益 —— 买卖权 证差 价收入
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 衍生 工具 投资收 益。
7.4.7.15.2 衍 生工 具收益 —— 其他 投资 收益
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 衍生 工具 投资收 益。
7.4.7.16 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年9 月18 日( 基金 合 同生效
日)至2014 年 12 月31 日
股票投 资产 生的 股利 收益 288,669.73 -
基金投 资产 生的 股利 收益 - -
合计 288,669.73 -
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2015 年1 月1 日至 2015
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014 年9 月18 日( 基金 合 同
生效日)至2014 年 12 月31 日
1.交易 性金 融资 产 40,693,583.77 -315,873.86
—— 股 票投 资 41,246,454.02 367,599.30
—— 债 券投 资 -552,870.25 -683,473.16
—— 资 产支 持证 券投 资 - -
—— 贵 金属 投资 - -
——其他 - -
2.衍生 工具 - -
—— 权 证投 资 - -
3.其他 - -
合计 40,693,583.77 -315,873.86
7.4.7.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目 本期 上年度 可比 期间 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 35 页 共 64 页
2015 年1 月1 日至2015 年12
月 31 日
2014 年9 月18 日( 基金 合 同生效 日)
至2014 年12 月31 日
基金赎 回费 收入 11,458,140.39 209,485.33
其他 48,807.82 -
合计 11,506,948.21 209,485.33
7.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 12
月31 日
上年度 可 比 期间
2014 年9 月18 日( 基金 合 同生效
日)至2014 年 12 月31 日
交易所 市场 交易 费用
1,034,158.14 130,436.45
银行间 市场 交易 费用
30,152.50 -
合计
1,064,310.64 130,436.45
7.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年9 月18 日( 基金 合 同生
效日) 至2014 年12 月 31 日
审计费 用 60,000.00 50,000.00
信息披 露费 200,000.00 50,000.00
账户维 护费 25,500.00 -
中登费 用 - 2,466.55
其他 - 900.00
合计 285,500.00 103,366.55
7.4.7.21 分 部报 告
截至本期末， 本基金仅 在 中国大陆境内 从事证券 投 资单一业务， 因此，无 需 作披露的分部 报
告。
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 重大 或有 事项。
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
1 、 本基 金 于2016 年1 月12 日 对本 基金 份额 持有 人 按每 10 份 基金 份额 分配 人 民币 0.6 元进红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 36 页 共 64 页
行分红 ， 其 中现 金形 式发 放 总额人 民 币51,334,816.48 元， 再投 资形 式发 放总 额 人民 币 59,154.38
元，实 际分 配收 益为 人民 币 51,393,970.86 元。
2 、 除 上述 事项 外 ， 截 至本 财务报 表批 准报 出日 ， 本 基金并 无其 它需 作披 露的 资产负 债表 日后
事项。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
红塔红 土基 金公 司 基金管 理人 、 注 册登记 机 构、 基 金销 售机 构、 发 起
人
平安银 行 基金托 管人 、基 金销 售机 构
红塔证 券股 份有 限公 司 基金管 理人 的股 东、 基金 销售机 构
深圳市 红塔 资产 管理 有限 公司 基金管 理人 的子 公司
红塔期 货有 限责 任公 司 与基金 管理 人受 同一 母公 司控制 的公 司
红证利 德资 本管 理有 限公 司 与基金 管理 人受 同一 母公 司控制 的公 司
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
-
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.10.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年9月18 日( 基金 合同 生效日)至2014 年
12月31 日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
红塔证券 117,690,767.62 17.76% 88,472,928.85 100.00%
7.4.10.1.2 债 券交 易
金额 单位 ：人 民币 元
关联方 名称
本期
2015 年1 月 1 日至2015 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014 年9 月18 日( 基金 合同 生效日)至2014 年
12月31 日
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
红塔证券 28,742,599.33 44.15% 125,645,398.53 100.00% 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 37 页 共 64 页
7.4.10.1.3 债 券回 购交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2015 年1 月 1 日至2015 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014 年9 月18 日( 基金 合同 生效日)至2014 年
12月31 日
回购成 交金 额
占当期 债券
回购
成交总 额的
比例
回购成 交金 额
占当期 债券
回购
成交总 额的 比
例
红塔证券 92,000,000.00 2.21% 1,146,500,000.00 100.00%
7.4.10.1.4 权 证交 易
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 无通 过关 联方 交易单 元进 行的 权证 交易 。
7.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
金额单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2015年1月1 日至2015 年12 月31日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
红塔证券 110,015.97 17.95% 289.58 0.11%
关联方 名称
上年度 可比 期间
2014年9月18 日( 基金 合同 生效日)至2014 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
红塔证券 81,200.07 100.00% 80,512.03 100.00%
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年9 月18 日( 基金 合同 生效日)
至 2014 年12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
21,491,113.86 414,866.78
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
69,625.75 76,929.06
注：1 、 基 金管 理费 每日 计 提， 按 月支 付。 基金 管理 费按前 一日 的基 金资 产净 值的1.20% 年费 率计红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 38 页 共 64 页
提。计 算方 法如 下：
H=E×1 .20% / 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
2、于2015 年 12 月31 日 的应付 基金 管理 费为 人民 币 1,525,016.19 元。
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年9 月18 日( 基金 合同 生效日)
至 2014 年12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
4,477,315.23 86,430.59
注：1 、 基 金托 管费 每日 计 提， 按 月支 付。 基金 托管 费按前 一日 的基 金资 产净 值的0.25% 的年 费率
计提。 计算 方法 如下 ：
H=E×0 .25% / 当 年天 数
H 为每 日应 支付 的基 金托 管费
E 为前 一日 的 基 金资 产净 值
2、于2015 年 12 月31 日 的应付 托管 费为 人民 币 317,711.68 元。
7.4.10.2.3 销 售服 务费
注：本 基金 产品 无销 售服 务费。
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 未与 关联 方进 行银行 间同 业市 场的 债券 （含回 购） 交易 。
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份额单 位： 份
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12
月 31 日
上年度 可比 期间
2014 年 9 月 18 日( 基金 合 同生效
日)至2014 年 12 月31 日
基金合 同生 效日 （ 2014 年
9 月 18 日 ）持 有的 基金 份
额
- 10,000,000.00
期初持 有的 基金 份额 10,000,000.00 -
期间申 购/ 买入 总份 额 26,929,084.38 - 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 39 页 共 64 页
期间因 拆分 变动 份额 - -
减：期 间赎 回/ 卖出 总份 额 - -
期末持 有的 基金 份额 36,929,084.38 10,000,000.00
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
4.31% 10.60%
注：1 、基 金管 理人 持有 本 基金份 额的 交易 费用 按市 场公开 的交 易费 率计 算并 支付；
2、 根据 《 红塔 红土 盛世 普 益灵活 配置 混合 型发 起式 证 券投 资基 金招 募说 明书 》 的 规定 ， 发起 资金
认购本 基金 的金 额不 少于 人民币 1,000 万 元， 且发 起资金 认购 的基 金份 额持 有期限 不少 于 3 年。
2014 年9 月18 日 （ 基金 合 同生效 日） ， 红 塔红 土基 金 公司运 用固 有资 金作 为发 起资金 认购 的本 基
金份额 为10,000,000.00 份，占 本基 金发 起式 份额 总量 的 10.60% 。
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
份额单 位： 份
关联
方名
称
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
持有的
基金份 额
持有的 基
金份额
占基金 总
份额的 比
例
持有的
基金份 额
持有的 基金
份额
占基金 总份
额的比 例
红塔期
货有限
责任公
司
- - 10,000,200.00 10.60%
红证利
德资本
管理有
限公司
20,462,929.50 2.39% 9,999,800.00 10.60%
注：其 他关 联方 持有 本基 金份额 的交 易费 用按 市场 公开的 交易 费率 计算 并支 付。
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 12 月 31
日
上年度 可比 期间
2014 年9 月18 日(基 金合 同生效 日) 至2014 年
12 月 31 日
期末余额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
平安银行 15,842,236.11 2,374,413.19 17,500,614.92 40,765.38
注：本 基金 本期 的活 期银 行存款 由基 金托 管人 平安 银行保 管， 按银 行同 业利 率计息 。 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 40 页 共 64 页
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均未 在承 销期 内参与 关联 方承 销证 券。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
无。
7.4.11 利 润分 配情况
7.4.11.1 利 润分 配情况 —— 非货币 市场 基金
注：本 基金 于本 期未 进行 利润分 配。
7.4.12 期 末（ 2015 年12 月31 日 ） 本基 金持有 的流 通受 限证 券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
7.4.12.1.1 受限 证券 类别 ： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ：
股）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
300436
广生
堂
2015 年4
月16 日
2016
年 4 月
22 日
老股转
让
21.47 83.43 94,594 1,015,466.59 7,891,977.42
包含流通
受限期内
获得的送
股数量
47,297
股
300443
金雷
风电
2015 年4
月16 日
2016
年 4 月
22 日
老股转
让
31.94 193.32 65,566 2,094,178.04 12,675,219.12 -
300463
迈克
生物
2015 年5
月21 日
2016
年 5 月
28 日
老股转
让
27.96 117.39 233,333 6,523,990.68 27,390,960.87 -
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
金额单 位： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌日 期
停牌原
因
期末
估值单 价
复牌日 期
复牌
开盘单 价
数量（ 股）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
600271
航天
信息
2015 年10 月12 日
重大事
项
55.91 - - 40,000 2,021,861.40 2,236,400.00 -
红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 41 页 共 64 页
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
本基金 于本 期末 未持 有从 事银行 间市 场债 券正 回购 交易中 作为 抵押 的债 券。
-
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
本基金 于本 期末 未持 有从 事交易 所市 场债 券正 回购 交易中 作为 抵押 的债 券。
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
-
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金的基金 管理人奉 行 全面风险管理 体系的建 设 ，建立了以风 险控制委 员 会为核心的、 由
督察长 、 风险 控制 委员 会 、 监 察稽 核部 、 金 融工 程 小组和 相关 业务 部门 构成 的风险 管理 架构 体系 。
本基金的基金 管理人在 董 事会下设立合 规与风险 管 理委员会，负 责制定风 险 管理的宏观 政策，审
议通过风险控 制的总体 措 施等；在管理 层层面设 立 风险控制委员 会，讨论 和 制定公司日 常经营过
程中风险防范 和控制措 施 ；在业务操作 层面风险 管 理职责主要由 监察稽核 部 负责，协调 金融工程
小组及其他各 部门完成 运 作风险管理， 并进行投 资 风险分析与绩 效评估。 监 察稽核部对 公司总经
理负责 ，并 由督 察长 分管 。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是通过定 性分析和 定 量 分析的方法 去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结合 基 金资产所运 用金融工
具特征 通过 特定 的风 险量 化指标 、 模型 ， 日 常的 量 化报告 ， 确定 风险 损失 的 限度和 相应 置信 程度 ，
及时可 靠地 对各 种风 险进 行监督 、 检查 和评 估， 并 通过相 应决 策 ， 将 风险 控 制在可 承受 的范 围内 。
7.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的资信 状 况进行了充分 的评估。 本 基金与银行存 款
相关的信用风 险不重大 。 本基金在交易 所进行的 交 易均以中国证 券登记结 算 有限责任公 司为交易
对手完成证券 交收和款 项 清算，违约风 险可能性 很 小；在银行间 同业市场 进 行交易前均 对交易对
手进行 信用 评估 以控 制相 应的信 用风 险。
截至2015 年12 月 31 日 止 ， 本基 金持 有的 除国 债、 央 行票据 和政 策性 金融 债以 外的债 券占 基红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 42 页 共 64 页
金资产 净值 的比 例 为40.92% 。
7.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资
注：本 基金 于本 期末 及上 年度末 均未 持有 短期 信用 债券。
7.4.13.2.2 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
长期信 用评 级
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
AAA
2,008,001.80 2,918,609.30
AAA 以下
410,501,100.60 54,653,691.44
未评级
50,215,000.00 -
合计
462,724,102.40 57,572,300.74
注：1 、债 券评 级取 自第 三 方评级 机构 的债 项评 级。
2、未 评级 债券 为债 券期 限 大于一 年的 政策 性金 融债 。
3、债 券投 资以 净价 列示 。
7.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险， 是指在履 行 以交付 现金或 其他金融 资 产的方式结算 的义务时 发 生资金短缺的 风
险。本基金的 流动性风 险 来自于投资品 种所处的 交 易市场不活跃 而带来的 变 现困难或因 投资集中
而无法 在市 场出 现剧 烈波 动的情 况下 以合 理的 价格 变现。
针对兑付赎回 资金的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人每日对本 基金的申 购 赎回情况进行 严
密监控并预测 流动性需 求 ，保持基金投 资组合中 的 可用现金头寸 与之相匹 配 。本基金的 基金管理
人在基金合同 中设计了 巨 额赎回条款， 约定在非 常 情况下赎回申 请的处理 方 式，控制因 开放申购
赎回模 式带 来的 流动 性风 险，有 效保 障基 金持 有人 利益。
针对投资品种 变现的流 动 性 风险，本基 金的基金 管 理人通过相关 部门设定 流 动性比例要求 ，
对流动性指标 进行持续 的 监测和分析， 包括组合 持 仓集中度指标 、组合在 短 时间内变现 能力的综
合指标、组合 中变现能 力 较差的投资品 种比例以 及 流通受限制的 投资品种 比 例等。本基 金投资于
一家公司发行 的股票市 值 不超过基金资 产净值 的 10% ，且本基金与 由本基金 的 基金管理人管 理的
其他基金共同 持有一家 公 司发行的证券 不得超过 该 证券的 10% 。本基金 所持 大部分证券在 证券交
易所上 市， 其余 亦可 在银 行间同 业市 场交 易， 因此 除批 注 7.4.12.2 中 所示 的 部分基 金资 产流 通暂
时受限制不能 自由转让 的 情 况外，其余 均能及时 变 现。此外，本 基金可通 过 卖出回购金 融资产方
式借入 短期 资金 应对 流动 性需求 ，其 上限 一般 不超 过基金 持有 的债 券投 资的 公允价 值。 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 43 页 共 64 页
7.4.13.3.1 金 融资 产和金 融负 债的到 期期 限分析
7.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
7.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结 束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基金持有的 利率敏感 性 资产主要为银 行存款、 结 算备付金、存 出保证金 、 债券投资及买 入
返售金融资产 等，本基 金 的基金管理人 定期对本 基 金面临的利率 敏感性缺 口 进行监控， 并通过调
整投资组合的 久期等方 法 对上述利率风 险进行管 理 。下表统计了 本基金面 临 的利率风险 敞口。表
中所示为本基 金资产及 负 债的公允价值 ，并按照 合 约规定的利率 重新定价 日 或到期日孰 早者予以
分类。
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期
末
2015
年
12
月
31
日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
资
产 :
- - - - - - -
银行
存款
15,842,236.11 - - - - - 15,842,236.11
结算
备付
金
311,962.67 - - - - - 311,962.67
存出
保证
金
233,739.65 - - - - - 233,739.65 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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交易
性金
融资
产
1,043,600.60 50,215,000.00 124,060,000.00 287,405,501.80 - 73,861,443.96 536,585,546.36
买入
返售
金融
资产
455,002,952.50 - - - - - 455,002,952.50
应收
证券
清算
款
- - - - - 388,805.88 388,805.88
应收
利息
- - - - - 7,408,445.77 7,408,445.77
资产
总计
472,434,491.53 50,215,000.00 124,060,000.00 287,405,501.80 - 81,658,695.61 1,015,773,688.94
负债
负
债:
- - - - - - -
应付
证券
清算
款
- - - - - 5,407,392.67 5,407,392.67
应付
赎回
款
- - - - - 196.35 196.35
应付
管理
人报
酬
- - - - - 1,525,016.19 1,525,016.19
应付
托管
费
- - - - - 317,711.68 317,711.68
应付
交易
费用
- - - - - 287,882.98 287,882.98
其他
负债
- - - - - 160,000.00 160,000.00
负债
总计
- - - - - 7,698,199.87 7,698,199.87
利率
敏感
度缺
口
472,434,491.53 50,215,000.00 124,060,000.00 287,405,501.80 - - - 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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上年
度末
2014
年
12
月
31
日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
资产 - - - - - - -
银行
存款
17,500,614.92 - - - - - 17,500,614.92
结算
备付
金
1,306,659.53 - - - - - 1,306,659.53
存出
保证
金
35,153.52 - - - - - 35,153.52
交易
性金
融资
产
- - - 45,409,044.10 12,163,256.64 13,025,061.14 70,597,361.88
买入
返售
金融
资产
21,000,000.00 - - - - - 21,000,000.00
应收
证券
清算
款
- - - - - - -
应收
利息
- - - - - 1,596,154.44 1,596,154.44
应收
申购
款
- - - - - - -
资产
总计
39,842,427.97 - - 45,409,044.10 12,163,256.64 14,621,215.58 112,035,944.29
负债
负
债:
- - - - - - -
应付
证券
清算
款
- - - - - 14,991,099.30 14,991,099.30 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 46 页 共 64 页
应付
赎回
款
- - - - - 148,371.14 148,371.14
应付
管理
人报
酬
- - - - - 100,908.29 100,908.29
应付
托管
费
- - - - - 21,022.56 21,022.56
应付
交易
费用
- - - - - 80,512.03 80,512.03
其他
负债
- - - - - 75,372.22 75,372.22
负债
总计
- - - - - 15,417,285.54 15,417,285.54
利率
敏感
度缺
口
39,842,427.97 - - 45,409,044.10 12,163,256.64 - -
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设
下表为 利率 风险 的敏 感性 分析 ， 反 映了 在其 他变 量 不变的 假设 下 ， 利 率发 生 合理 、 可 能
的变动 时 ， 为 交易 而持 有 的债券 公允 价值 的变 动将 对基金 净值 产生 的影 响 。 正数表 示可
能增加 基金 资产 净值 ，负 数表示 可能 减少 基金 资产 净值。
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2015 年12 月31 日 ）
上年度 末（ 2014 年12 月31
日 ）
利 率 上 升 25 个基准
点
-1,584,203.42 -337,479.30
利 率 下 降 25 个基准
点
1,595,086.46 341,043.51
7.4.13.4.2 外 汇风 险
本基金 持有 的所 有资 产及 负债以 人民 币计 价， 因此 无重大 外汇 风险 。
7.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市或银行间 同业市场
交易的股票和 债券，所 面 临的其他价格 风险来源 于 单个证券发行 主体自身 经 营情况或特 殊事项的
影响， 也可 能来 源于 证券 市场整 体波 动的 影响 。
7.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度 末
2014 年12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（% ）
公允价 值
占基金 资
产净值比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 73,861,443.96 7.33 13,025,061.14 13.48
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 462,724,102.40 45.90 57,572,300.74 59.59
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资
- - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 536,585,546.36 53.23 70,597,361.88 73.07
7.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假设
本 基 金管 理人 运用 定量 分析 方 法对 本基 金的 其他 价格 风 险进 行分 析。 下表 为其 他
价 格 风险 的敏 感性 分析 ，反 映 了在 其他 变量 不变 的假 设 下， 证券 投资 价格 发生 合
理 、 可能 的变 动时 ，将 对基 金 资产 净值 产生 的影 响。 正 数表 示可 能增 加基 金资 产
净值， 负数 表示 可能 减少 基金资 产净 值。
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2015 年 12 月
31 日 ）
上年度 末 （ 2014 年 12 月
31 日 ）
1. 本 基 金 业 绩 比 较 基 准 上 升
5%
4,077,442.25 1,191,788.81
2. 本 基 金 业 绩 比 较 基 准 下 降
5%
-4,077,442.25 -1,191,788.81
注：本 基金 业绩 比较 基准 ＝沪 深 300 指数 ×55 %+ 中 债总指 数（ 财富 ） × 45% 。
7.4.13.4.4 采 用风 险价值 法管 理风险
红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 48 页 共 64 页
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
（1） 承诺 事项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 承诺 事项 。
（2） 其他 事项
（a） 公允 价值
本基金管理人 已经评估 了 银行存款、结 算备付金 、 买入返售金融 资产、其 他 应收款项类投 资
以及其 他金 融负 债因 剩余 期限不 长， 公允 价值 与账 面价值 相若 。
（i） 各层 次金 融工 具公 允 价值
于2015 年12 月31 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中 属
于第一层次的余额为人民 币 71,625,043.96 元，属 于第二层次的余额为人 民 币 464,960,502.40
元，无 划分 为第 三层 次余 额。
（ii） 公允 价值 所属 层次 间重大 变动
对于证券交易 所上市的 股 票和债券，若 出现重大 事 项停牌或交易 不活跃等 情 况，本基金不 会
于停牌日至交 易恢复活 跃 日期间及交易 不活跃期 间 将相关股票和 债券的公 允 价值列入第 一层次；
并根据估值调 整中采用 的 不可观察输入 值对于公 允 价值的影响程 度，确定 相 关股票和债 券 公允价
值应属第二层 次或第三 层 次。根据中国 证券投资 基 金业协会中基 协发(2014)24 号《关于发 布<中
国证券 投资 基金 业协 会估 值核算 工作 小组 关于 2015 年 1 季度固 定收 益品 种的 估值处 理标 准> 的通
知》 的规 定 ， 自2015 年3 月 27 日起 ， 固定 收益 品种(可转 换债 券 、 资 产支 持证 券和私 募债 券除 外)
采用第 三方 估值 机构 提供 的估值 数据 进行 估值 ， 交 易 所上市 交易 或挂 牌转 让的 固定收 益品 种( 可转
换债券 、 资 产支 持证 券和 私募债 券除 外) 采用 第三 方 估值机 构提 供的 估值 数据 进行估 值， 相关 固定
收益品 种的 公允 价值 所属 层次从 第一 层次 转入 第二 层次。
（iii ）第 三层 次公 允价 值 期初金 额和 本期 变动 金额
本基金 于 2015 年初 未持 有 公允价 值划 分为 第三 层次 的金融 工具 ，本 基金 2015 年度未 发生 第
三层次 公允 价值 转入 转出 情况。
（b） 除公 允价 值外 ，截 至 资产负 债表 日本 基金 无需 要说明 的其 他重 要事 项。
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 49 页 共 64 页
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例
（%）
1 权益投 资 73,861,443.96 7.27
其中： 股票 73,861,443.96 7.27
2 固定收 益投 资 462,724,102.40 45.55
其中： 债券 462,724,102.40 45.55
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 455,002,952.50 44.79
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 16,154,198.78 1.59
7 其他各 项资 产 8,030,991.30 0.79
8 合计 1,015,773,688.94 100.00
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
8.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （ ％）
A
农、林 、牧 、渔 业 2,199,000.00 0.22
B
采矿业 - -
C
制造业 63,699,414.73 6.32
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E
建筑业 - -
F
批发和 零售 业 222,304.44 0.02
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
2,588,208.18 0.26
J
金融业 4,060,400.00 0.40
K
房地产 业 - -
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 109,392.21 0.01
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - - 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 982,724.40 0.10
S
综合 - -
合计 73,861,443.96 7.33
8.2.2 报 告期 末按行 业分 类的沪 港通 投资股 票投 资组合
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 300463 迈克生 物 233,333 27,390,960.87 2.72
2 300443 金雷风 电 65,566 12,675,219.12 1.26
3 300436 广生堂 94,594 7,891,977.42 0.78
4 002563 森马服 饰 200,000 2,480,000.00 0.25
5 600271 航天信 息 40,000 2,236,400.00 0.22
6 002299 圣农发 展 100,000 2,199,000.00 0.22
7 002152 广电运 通 70,000 2,169,300.00 0.22
8 601336 新华保 险 40,000 2,088,400.00 0.21
9 002415 海康威 视 60,000 2,063,400.00 0.20
10 601688 华泰证 券 100,000 1,972,000.00 0.20
11 600519 贵州茅 台 9,000 1,963,710.00 0.19
12 600703 三安光 电 80,000 1,942,400.00 0.19
13 000488 晨鸣纸 业 200,000 1,784,000.00 0.18
14 603508 思维列 控 14,605 1,136,853.20 0.11
15 603999 读者传 媒 16,713 982,724.40 0.10
16 300496 中科创 达 6,560 918,465.60 0.09
17 603996 中新科 技 16,729 494,174.66 0.05
18 300493 润欣科 技 7,248 299,632.32 0.03
19 002782 可立克 13,312 283,146.24 0.03
20 002780 三夫户 外 3,566 222,304.44 0.02
21 002787 华源包 装 10,011 163,880.07 0.02
22 300494 盛天网 络 6,251 162,901.06 0.02 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 51 页 共 64 页
23 300492 山鼎设 计 6,219 109,392.21 0.01
24 300491 通合科 技 6,015 90,766.35 0.01
25 002777 久远银 海 4,264 70,356.00 0.01
26 002785 万里石 12,000 70,080.00 0.01
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1
累 计买 入金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601988 中国银 行 16,476,468.00 17.05
2 601288 农业银 行 13,518,000.00 13.99
3 601398 工商银 行 12,420,000.00 12.85
4 601939 建 设银 行 11,050,092.40 11.44
5 002241 歌尔声 学 10,319,743.16 10.68
6 002065 东华软 件 10,257,154.81 10.62
7 002152 广电运 通 9,332,784.22 9.66
8 600271 航天信 息 9,095,747.88 9.41
9 000333 美的集 团 8,941,599.00 9.25
10 002299 圣农发 展 7,487,973.00 7.75
11 601628 中国人 寿 7,218,041.90 7.47
12 601336 新华保 险 6,910,037.85 7.15
13 300463 迈克生 物 6,523,990.68 6.75
14 002563 森马服 饰 6,515,422.00 6.74
15 002415 海康威 视 5,676,211.03 5.87
16 600048 保利地 产 5,434,729.00 5.62
17 601328 交通银 行 5,205,978.00 5.39
18 600588 用友网 络 5,036,432.00 5.21
19 600519 贵州茅台 4,545,694.00 4.70
20 601688 华泰证 券 4,455,602.46 4.61
21 600703 三安光 电 4,296,353.00 4.45
22 600138 中青旅 4,138,895.00 4.28
23 000651 格力电 器 3,549,000.00 3.67
24 601166 兴业银 行 3,330,494.00 3.45
25 300115 长盈精 密 3,259,106.00 3.37 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 52 页 共 64 页
26 600585 海螺水 泥 3,204,011.00 3.32
27 002292 奥飞动 漫 3,183,752.00 3.30
28 600038 中直股 份 3,114,180.00 3.22
29 000002 万
科Ａ 2,989,714.00 3.09
30 000402 金 融 街 2,909,000.00 3.01
31 002081 金 螳 螂 2,692,953.01 2.79
32 603989 艾华集 团 2,605,058.62 2.70
33 002285 世联行 2,603,813.00 2.69
34 002033 丽江旅 游 2,574,766.28 2.66
35 600642 申能股 份 2,392,830.00 2.48
36 600019 宝钢股 份 2,360,707.00 2.44
37 600239 云南城 投 2,305,053.00 2.39
38 600886 国投电 力 2,290,000.00 2.37
39 300462 华铭智 能 2,277,054.00 2.36
40 000712 锦龙股 份 2,276,636.00 2.36
41 600780 通宝能 源 2,178,551.21 2.25
42 002037 久联发 展 2,178,198.00 2.25
43 600382 广东明 珠 2,174,160.00 2.25
44 002305 南国置 业 2,171,890.00 2.25
45 600054 黄山旅 游 2,107,451.00 2.18
46 300443 金雷风 电 2,094,178.04 2.17
47 600096 云天化 2,082,912.00 2.16
48 600489 中金黄 金 2,081,200.00 2.15
49 002450 康得新 2,017,324.00 2.09
50 300043 互动娱 乐 1,946,773.00 2.01
注：买 入金 额按 买入 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
8.4.2
累 计卖 出金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601988 中国银 行 16,465,919.00 17.04
2 601288 农业银 行 13,586,000.00 14.06
3 601398 工商银 行 12,472,000.00 12.91
4 601939 建设银 行 11,351,624.94 11.75
5 002241 歌尔声 学 10,158,135.56 10.51
6 002065 东华软 件 9,149,535.37 9.47 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 53 页 共 64 页
7 000333 美的集 团 9,028,595.00 9.34
8 601628 中国人 寿 6,788,659.60 7.03
9 002152 广电运 通 6,460,556.70 6.69
10 600271 航天信 息 6,261,359.38 6.48
11 600588 用友网 络 6,111,236.45 6.33
12 601328 交通银 行 5,601,230.90 5.80
13 002299 圣农发 展 5,503,984.88 5.70
14 600048 保利地 产 4,908,498.06 5.08
15 603989 艾华集 团 4,471,825.37 4.63
16 601336 新华保 险 4,302,484.00 4.45
17 002563 森马服 饰 4,192,867.00 4.34
18 600138 中青旅 4,173,154.10 4.32
19 002756 永兴特 钢 3,848,954.92 3.98
20 600038 中直股 份 3,792,759.04 3.93
21 000651 格力电 器 3,616,145.37 3.74
22 002415 海康威 视 3,563,463.00 3.69
23 000002 万
科Ａ 3,497,459.83 3.62
24 002292 奥飞动 漫 3,462,871.00 3.58
25 603025 大豪科 技 3,300,570.00 3.42
26 600585 海螺水 泥 3,160,565.74 3.27
27 002081 金 螳 螂 2,971,731.63 3.08
28 601166 兴业银 行 2,964,000.00 3.07
29 000402 金 融 街 2,837,852.41 2.94
30 300115 长盈精 密 2,797,843.65 2.90
31 600519 贵州茅 台 2,767,288.44 2.86
32 300446 乐凯新 材 2,709,898.12 2.80
33 002033 丽江旅 游 2,684,958.99 2.78
34 601368 绿城水 务 2,658,954.33 2.75
35 600703 三安光 电 2,552,996.20 2.64
36 600642 申能股 份 2,422,900.00 2.51
37 300028 金亚科 技 2,390,433.00 2.47
38 002751 易尚展 示 2,388,044.00 2.47
39 600096 云天化 2,345,692.00 2.43
40 603227 雪峰科 技 2,319,629.42 2.40
41 000877 天山股 份 2,307,490.70 2.39
42 601968 宝钢包 装 2,274,350.40 2.35
43 603116 红蜻蜓 2,244,765.48 2.32
44 600780 通宝能 源 2,223,066.57 2.30 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 54 页 共 64 页
45 600382 广东明 珠 2,216,418.00 2.29
46 600886 国投电 力 2,203,000.00 2.28
47 600054 黄山旅 游 2,170,102.07 2.25
48 300438 鹏辉能 源 2,062,221.54 2.13
49 600019 宝钢股 份 2,043,571.46 2.12
50 603308 应流股 份 2,016,702.00 2.09
51 002450 康得新 1,999,591.24 2.07
52 603979 金诚信 1,995,179.60 2.07
注：卖 出金 额按 卖出 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 333,720,437.64
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 355,882,862.72
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 50,215,000.00 4.98
其中： 政策 性金 融债 50,215,000.00 4.98
4 企业债 券 58,064,100.60 5.76
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 352,437,000.00 34.96
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 2,008,001.80 0.20
10 合计 462,724,102.40 45.90
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序 的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 1182299 11TCL 集
MTN2
700,000 72,310,000.00 7.17
2 1282542 12 中 城建
MTN2
600,000 62,466,000.00 6.20 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 55 页 共 64 页
3 0980172 09 亳 州债 500,000 51,750,000.00 5.13
4 101461034 14 浙 商集
MTN001
500,000 50,900,000.00 5.05
5 140206 14 国开 06 500,000 50,215,000.00 4.98
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大 小排 序 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
注：本 基金 本期 末未 持有 资产支 持证 券。
8.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本期 末未 持有 贵金属 。
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序 的 前五 名权证 投资 明细
注：本 基金 本期 末未 持有 权证。
8.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
8.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 报告 期内 未持 有股指 期货 投资 ，也 无期 间损益 。
8.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 报告 期内 未参 与股 指期货 交易 。
8.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
8.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 报告 期内 未参 与国 债期货 交易 。
8.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 报告 期内 未持 有国债 期货 投资 ，也 无期 间损益 。
8.11.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 报告 期内 未参 与国 债期货 交易 。
8.12 投 资组 合报告 附注
8.12.1
本报告期内， 本基金投 资 的前十名证券 的发行主体 除华泰证券（601688 ）外 ，没有被监管 部
门立案 调查 ，或 在本 报告 编制日 前一 年内 受到 公开 谴责、 处罚 的情 况。
华泰证 券股 份有 限公 司 于2015 年8 月 24 日收 到中 国证监 会 《调 查通 知书 》 ，2015 年 9 月 10
日收到 中国 证监 会 《 行政 处罚事 先告 知书 》 （ 处罚 字[2015]72 号 ） ， 对公 司 未按规 定审 查、 了解红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 56 页 共 64 页
客户身 份等 违法 违规 行为 责令改 正 ， 给 予警 告、 没 收违法 所得 行政 处罚 ， 对 直接负 责人 给予 警告 、
罚款行 政处 罚。
8.12.2
本基金 投资 的前 十名 股票 均属于 基金 合同 规定 备选 股票库 之内 的股 票。
8.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人 民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 233,739.65
2 应收证 券清 算款 388,805.88
3 应收股 利 -
4 应收利 息 7,408,445.77
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 8,030,991.30
8.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
8.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公允
价值
占基金 资产 净值 比
例（% ）
流通受 限情 况说 明
1 600271 航天信 息 2,236,400.00 0.22 重大事 项
8.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，投 资组合 报告 中数 字分 项之 和与合 计项 之间 可能 存在 尾差。
§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
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持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
198 4,326,770.35 851,812,464.82 99.43% 4,888,064.45 0.57%
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
1,069,059.20 0.12%
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部
门负责 人 持 有本 开放 式基 金
50~100
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金
0
9.4 发 起式 基金发 起资 金持有 份额 情况
项目 持有份 额总 数
持有份 额占
基金总 份额
比例（%）
发起份 额总 数
发起份 额占
基金总 份额
比例（%）
发起份 额承
诺持有 期限
基金管 理人 固有
资金
36,929,084.38 4.31 10,000,000.00 1.17 3 年
基金管 理人 高级
管理人 员
986,648.56 0.12 - - -
基金经 理等 人员
9,901.79 0.00 - - -
基金管 理人 股东
- - - - -
其他
72,508.85 0.01 - - -
合计
37,998,143.58 4.44 10,000,000.00 1.17 3 年
注：1 、上 述份 额总 数为 扣 除认购 费用 并包 含利 息结 转份额 后的 总份 额数 ；
2、 本 基金 发起 式资 金提 供 方仅为 基金 管理 人 ， 基 金 管理人 基金 经理 、 其他 从 业人员 认购 的基 金份
额不属 于发 起份 额。
§10 开放式 基金份额变动
单位： 份 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 58 页 共 64 页
基金合 同生 效日 （ 2014 年 9 月 18 日 ） 基金 份额 总额
149,004,696.76
本报告 期期 初基 金份 额总 额 94,354,024.27
本报告 期基 金总 申购 份额 4,146,961,897.32
减: 本报 告期 基金 总赎 回份 额 3,384,615,392.32
本报告 期基 金拆 分变 动份 额（份 额减 少以"-" 填列） -
本报告 期期 末基 金 份 额总 额 856,700,529.27
§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
报告期 内本 基金 未召 开基 金份额 持有 人大 会。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
本报告 期内 ，基 金管 理人 的重大 人事 变动 如下 ：
2015 年 5 月 25 日 ，经 中 国证券 监督 管理 委员 会核 准，基 金管 理人 董事 会批 准王园 先生 辞 任
公司督 察长 ，任 命李 凌先 生担任 公司 督察 长职 务， 王园先 生改 任公 司副 总经 理。
2015 年10 月 13 日 ， 基 金 管理人 董事 会批 准饶 雄先 生辞任 公司 代理 总经 理职 务， 并决 定由 副
总经理 刘辉 先生 代理 履行 公司总 经理 职务 。
2015 年11 月 19 日 ， 经 中 国证券 监督 管理 委员 会核 准， 基金 管理 人董 事会 正 式任命 刘辉 先生
担任公 司总 经理 职务 。
上述变 动事 项基 金管 理人 均进行 了公 告。
基金托 管人 的专 门托 管部 门无重 大人 事变 动。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
报告期 内无 涉及 本基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
本基金 本报 告期 基金 投资 策略未 改变 。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
报告期 内应 支付 给安 永华 明会计 师事 务所 （特 殊普 通合伙 ） 的 审计 费用 为60,000.00 元。 该
审计机 构自 基金 合同 生效 日起为 本基 金提 供审 计服 务。
红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 59 页 共 64 页
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
报告期 内， 本基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员无受 稽查 或处 罚等 情况 。
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
红塔证券 2 117,690,767.62 17.76% 110,015.97 17.95% 未变更
招商证券 1 180,573,609.67 27.25% 166,282.23 27.12% 新增
国海证券 1 131,479,959.03 19.84% 119,760.51 19.54% 新增
广发证券 2 233,005,796.11 35.16% 216,997.11 35.40% 新增
注：本基金管 理人在租 用 证券机构交易 单元上符 合 中国证监会的 有关规定 。 本基金管理 人将证券
经营机构的注 册资本、 研 究水平、财务 状况、经 营 状况、经营行 为以及通 讯 交易条件作 为基金专
用交易单元的 选择标准 ， 由研究部、投 资部及交 易 部对券商进行 考评并提 出 交易单元租 用及更换
方案。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
红塔证券 28,742,599.33 44.15% 92,000,000.00 2.21% - -
招商证券 22,981,851.41 35.30% 3,955,000,000.00 94.87% - -
国海证券 - - - - - -
广发证券 13,378,438.64 20.55% 122,000,000.00 2.93% - -
注：1 、本 报告 期内 本基 金 未发生 交易 所权 证交 易。
2、本 报告 期内 本基 金未 发 生交易 所基 金交 易。
11.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1 红 塔红 土盛世 普益 灵活配置 混合 中国证 券报 、 证券 时 2015 年 1 月 23 日 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 60 页 共 64 页
型 发 起式 证券 投 资基金 2014 年
第4 季 度报 告
报、管 理人 网站
2
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
董 事、 监事、 高级 管理人员 以及
其 他从 业人员 在子 公司兼职 及领
薪情况 的公 告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 3 月 5 日
3
红 塔红 土基金 ：关 于旗下基 金在
齐 鲁证 券有限 公司 开展网上 交易
申 购及 定期定 额申 购费率优 惠活
动的公 告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 3 月 13 日
4
红 塔红 土基金 管理 有限公司 总经
理变更 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 3 月 19 日
5
红 塔红 土基金 关于 旗下证券 投资
基 金调 整交易 所固 定收益品 种估
值方法 的公 告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 3 月 30 日
6
红 塔红 土盛世 普益 灵活配 置 混合
型 发 起式 证券 投 资基金 2014 年
度报告 摘要
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 3 月 30 日
7
关 于红 塔红土 盛世 普益灵活 配置
混 合型 发起式 证券 投资基金 暂停
大额申 购业 务的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 4 月 16 日
8
红 塔红 土盛世 普益 灵活配置 混合
型 发 起式 证券 投 资基金 2015 年
第1 季 度报 告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 4 月 21 日
9
红 塔红 土盛世 普益 混合发起 式证
券 投资 基金恢 复大 额申购业 务的
公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 4 月 28 日
10
红塔 红 土盛世 普益 灵活配置 混合
型 发起 式证券 投资 基金更新 的招
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 4 月 29 日 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 61 页 共 64 页
募说明 书摘 要（2015 年1 号）
11
关 于红 塔红土 盛世 普益灵活 配置
混 合型 发起式 证券 投资基金 暂停
大额申 购业 务的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 5 月 4 日
12
红 塔红 土盛世 普益 灵活配置 混合
型 发起 式证券 投资 基金基金 经理
变更公 告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 5 月 6 日
13
关 于红 塔红土 盛世 普益灵活 配置
混 合型 发起式 证券 投资基金 调整
大额申 购限 制金 额的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 5 月 8 日
14
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
调 整旗 下证券 投资 基金申购 费率
的公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 5 月 15 日
15
红 塔红 土盛世 普益 灵活配置 混合
型 发起 式证券 投资 基金基金 经理
变更公 告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 5 月 25 日
16
红 塔红 土基金 管理 有限公司 督察
长及副 总经 理变 更公 告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 5 月 27 日
17
关 于红 塔红土 盛世 普益灵活 配置
混 合型 发起式 证券 投资基金 恢复
大额申 购业 务的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 5 月 28 日
18
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
旗下基 金新 增代 销机 构的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 6 月 19 日
19
关 于红 塔红土 基金 管理有限 公司
旗 下基 金参与 上海 天天基金 销售
有限公 司费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 7 月 1 日
20
关 于公 司、高 管及 基金经理 投资
旗下基 金相 关事 宜的 公告
管理人 网站
2015 年 7 月 6 日
21 红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于 中国证 券报 、 证券 时 2015 年 7 月 17 日 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 62 页 共 64 页
旗下基 金新 增代 销机 构的 公告 报、管 理人 网站
22
红 塔红 土盛世 普益 灵活配置 混合
型 发 起式 证券 投 资基金 2015 年
第2 季 度报 告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 7 月 17 日
23
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
旗下基 金新 增代 销机 构的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 7 月 27 日
24
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
旗下基 金新 增代 销机 构的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 7 月 28 日
25
关 于红 塔红土 基金 管理有限 公司
旗 下基 金参与 泰诚 财富费率 优惠
活动的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 7 月 30 日
26
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
旗下基 金新 增代 销机 构的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 7 月 31 日
27
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
参 加数 米基金 网费 率优惠活 动的
公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 8 月 7 日
28
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
旗下基 金新 增代 销机 构的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 8 月 25 日
29
红 塔红 土基金 关于 参加天天 基金
网费率 优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 8 月 26 日
30
红 塔红 土盛世 普益 灵活配置 混合
型 发 起式 证券 投 资基金 2015 年
半年度 报告 摘要
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 8 月 28 日
31
红 塔红 土基金 管理 有限公司 总经
理变更 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 10 月 21 日
32
红 塔红 土盛世 普益 灵活配置 混合
型 发 起式 证券 投 资基金 2015 年
第3 季 度报 告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 10 月 28 日
33 红 塔红 土盛世 普益 灵活配置 混合 中国证 券报 、 证券 时 2015 年 11 月 2 日 红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 63 页 共 64 页
型 发起 式证券 投资 基金更新 的招
募说明 书摘 要（2015 年2 号）
报、管 理人 网站
34
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
参 加上 海长量 基金 销售投资 顾问
有限公 司费 率优 惠的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 11 月 10 日
35
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
旗下基 金新 增代 销机 构的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 11 月 17 日
36
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
参 加浙 江同花 顺基 金销售有 限公
司费率 优惠 的公 告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 11 月 20 日
37
红 塔红 土基金 管理 有限公司 总经
理变更 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 11 月 28 日
38
红塔 红 土基金 管理 有限公司 关于
旗下基 金新 增代 销机 构的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 12 月 11 日
39
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
旗下基 金新 增代 销机 构的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站 2015 年 12 月 18 日
40
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
参 加北 京钱景 财富 投资管理 有限
公司费 率优 惠的 公告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 12 月 18 日
41
红 塔红 土基金 管理 有限公司 关于
因 实行 指数熔 断机 制调整旗 下基
金开放 时间 的公 告
中国证 券报 、 证券 时
报、管 理人 网站
2015 年 12 月 31 日
§12 影响投 资者决策的其他重 要信息
无
红塔红土盛世普益混合发起式 2015 年年度报告
第 64 页 共 64 页
§13 备查文 件目录
13.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 核准 基金 募 集的文 件；
2 、红 塔红 土盛 世普 益灵 活 配置混 合型 发起 式证 券投 资基金 基金 合同 ；
3 、红 塔红 土盛 世普 益灵 活 配置混 合型 发起 式证 券投 资基金 托管 协议 ；
4 、红 塔红 土盛 世普 益灵 活 配置混 合型 发起 式证 券投 资基金 招募 说明 书；
5 、报 告期 内披 露的 各项 公 告。
13.2 存 放地 点
基金管 理人 的办 公场 所： 广东省 深圳 市南 山区 侨香 路 4068 号 智慧 广场A 栋801
基金托 管人 的办 公场 所： 广东省 深圳 市罗 湖区 深南 东路 5047 号
13.3 查 阅方 式
投资者可 通过 基金管理 人 网站，或在营 业期间到 基 金管理人、基 金托管人 的 办公场所免费 查
阅备查 文件 。在 支付 工本 费后， 投资 者可 取得 备查 文件的 复制 件或 复印 件。
投资者 对本 报告 如有 疑问 ，可咨 询本 基金 管理 人。
客服热 线：4001-666-916 （免长 途话 费）
公司网 址：www.htamc.com.cn
红塔红土基金管理有限公司
2016 年3 月28 日
