大成景源灵活配置混合型证券投资基金
2015 年 年 度报 告 摘要
2015 年 12 月 31 日
基金管理人： 大成 基 金 管 理 有 限公 司
基金托管人： 兴业 银 行 股 份 有 限公 司
送出日期：2016 年 3 月 26 日
大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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§1 重要提示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 兴业 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2016 年 3 月 24 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并 不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
本 报告 中财 务资 料已 经审计 。普 华永 道中 天会 计师事 务所( 特 殊普 通合 伙) 为本 基金 出具 了无
保留意 见的 审计 报告 ，请 投资者 注意 阅读 。
本报告 期 自 2015 年 5 月 15 日（ 基金 合同 生效 日） 起至 12 月 31 日 止。
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 大成景 源灵 活配 置混 合
基金主 代码 001295
交易代 码 001295
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 5 月 15 日
基金管 理人 大成基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 兴业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 332,610,430.74 份
2.2 基金产品说明
投资目 标 在严格 控制 风险 的前 提下 ，追求 基金 资产 稳定 增值 。
投资策 略 本基金将采用 “ 自上而下”的资产配置策略，在综合 判
断 宏 观经 济基 本面 、证 券市 场 走势 等宏 观因 素的 基础
上 ， 通过 动态 调整 资产 配置 比 例以 控制 基金 资产 整体
风险。在个券投资方面采 用 “ 自下而上 ” 精 选 策 略 ，通
过 严 谨个 股选 择、 信用 分析 以 及对 券种 收益 水平 、流
动 性 的客 观判 断， 综合 运用 多 种投 资策 略， 精选 个券
构建投 资组 合。
业绩比 较基 准 三年期 定期 存款 税后 利率+2%
风险收 益特 征 本 基 金为 混合 型基 金， 基金 的 风险 与预 期收 益高 于债
券 型 基金 和货 币市 场基 金低 于 股票 型基 金， 属于 证券
投资基 金中 的中 高风 险投 资品种 。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 大成基 金管 理有 限公 司 兴业银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 杜鹏 张志永
联系电 话 0755-83183388 021-62677777
电子邮 箱 dupeng@dcfund.com.cn zhangzhy@cib.com.cn
客户服 务电 话
4008885558 95561
传真 0755-83199588 021-62159217
2.4 信息披露方式
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
址
http://www.dcfund.com.cn
基金年 度报 告备 置地 点 深圳市 福田 区深 南大 道 7088 号招 商银 行大 厦 32 层
大成基 金管 理有 限公 司 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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上海江 宁 路 168 号兴 业大 厦 20 楼
§3 主要财务指标、基金 净值 表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 2015 年 5 月 15 日( 基 金合 同生效
日)-2015 年 12 月 31 日
本期已 实现 收益 43,395,001.25
本期利 润 49,220,566.21
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0379
本期基 金份 额净 值增 长率 7.20%
3.1.2 期末 数据 和指 标 2015 年末
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0724
期末基 金资 产净 值 356,705,145.73
期末基 金份 额净 值 1.072
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣 除相
关费用 后的 余额 ，本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
2、 所 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要 低于
所列数 字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其 与同期业绩比较基准 收益 率的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 2.68% 0.14% 1.19% 0.02% 1.49% 0.12%
过去六 个月 6.67% 0.25% 2.49% 0.01% 4.18% 0.24%
自基金 合同
生效起 至今
7.20% 0.23% 3.22% 0.01% 3.98% 0.22%
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3.2.2 自基金合同生效以来 基金 份额累计净值增长率 变动 及其与同期业绩比较 基准 收益率变动
的比较
注：1 、本 基金 合同 于2015 年 5 月15 日 生效 ，截 至报告 日本 基金 合同 生效 未满一 年。
2、 本 基金 合同 规定， 基金 管理人 应当 自基 金合 同生 效之日 起六 个月 内使 基金 的投资 组合 比例 符 合
基金合 同的 约定 。建 仓结 束时， 本基 金的 投资 组合 比例符 合基 金合 同的 约定 。
3.2.3 自基金合同生效以来 基金 每年净值增长率及其 与同 期业绩比较基准收益 率的 比较
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3.3 过去三年基金的利润 分配 情况
本基金 自 2015 年 5 月 15 日( 基金 合同 生效 日) 以 来未 有利润 分配 事项 。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情 况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金 的经验
大成基 金管 理有 限公 司经 中国证 监会 证监 基金 字[1999]10 号文 批准 ，于 1999 年 4 月 12 日正
式成立 ，是 中国 证监 会批 准成立 的首 批十 家基 金管 理公司 之一 ，注 册资 本 为 2 亿元 人民 币， 注册
地为深 圳 。 目 前公 司由 四 家股东 组成 ， 分别 为中 泰 信托有 限责 任公 司(48%) 、 光大证 券股 份有 限公
司(25%) 、 中国 银河 投资 管 理有限 公司(25%) 、 广东 证 券股份 有限 公司(2%) 。 截 至 2015 年 12 月 31
日， 本基 金管 理人 共管 理 5 只 ETF 及 1 只 ETF 联接 基金 ： 大 成中 证 100 交 易 型开放 式指 数证 券投
资基金 、深 证成 长 40 交 易 型开放 式指 数证 券投 资基 金及大 成深 证成 长 40 交 易 型开放 式指 数证 券
投资基 金联 接基 金、 中证 500 深市 交易 型开 放式 指 数证券 投资 基金 、中 证 500 沪市交 易型 开放 式
指数证 券投 资基 金、 大成 深 证成份 交易 型开 放式 指数 证券投 资基 金 ， 2 只 QDII 基金 ： 大 成标 普 500
等权重 指数 证券 投资 基金 、 大成 纳斯 达克 100 指数 证券投 资基 金 及 55 只开 放 式证券 投资 基金 ： 大
成景丰 债券 型证 券投 资基 金 （LOF ） 、 大成价值 增长 证券投 资基 金、 大成 债券 投资基 金、 大成 蓝 筹
稳健证券投资 基金、大 成 精选增值混合 型证券投 资 基金、大成货 币市场证 券 投资基金、 大成沪深
300 指 数证 券投 资基 金、 大 成财富 管 理 2020 生 命周 期 证券投 资基 金、 大成 积极 成长混 合型 证券 投
资基金 、 大 成创 新成 长混 合型证 券投 资基 金(LOF) 、 大成景 阳领 先混 合型 证券 投资基 金、 大成 强化
收益定期开放 债券型证 券 投资基金、大 成策略回 报 混合型证券投 资基金、 大 成行业轮动 混合型证
券投资基金、 大成中证 红 利指数证券投 资基金、 大 成核心双动力 混合型证 券 投资基金、 大成竞争
优势混合型证 券投资基 金 、大成景恒保 本混合型 证 券投资基金、 大成内需 增 长混合型证 券投资基
金、大成可转 债增强债 券 型证券投资基 金、大成 消 费主题混合型 证券投资 基 金、大成新 锐产业混
合型证 券投 资基 金、 大成 优选混 合型 证 券 投资 基金 （LOF ） 、 大成月添 利理 财 债券型 证券 投资 基金 、
大成现金增利 货币市场 证 券投资基金、 大成月月 盈 短期理财债券 型证券投 资 基金、大成 现金宝场
内实时申赎货 币市场基 金 、大成景安短 融债券型 证 券投资基金、 大成景兴 信 用债债券型 证券投资
基金、大成景 旭纯债债 券 型证券投资基 金、大成 景 祥分级债券型 证券投资 基 金、大成信 用增利一
年定期开放债 券型证券 投 资基金、大成 健康产业 混 合型证券投资 基金、大 成 中小盘混合 型证券投
资基金 （LOF ） 、 大成灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 、 大成 丰财 宝货 币市 场基 金、 大 成景 益平 稳 收
益混合型证券 投资基金 、 大成添利宝 货 币市场基 金 、大成景利混 合型证券 投 资基金、大 成产业升
级股票 型证 券投 资基 金 （LOF ） 、 大成高 新技 术产 业股 票型证 券投 资基 金、 大成 景秀灵 活配 置混 合大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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型证券 投资 基金 、 大 成互 联网思 维混 合型 证券 投资 基金、 大成 景明 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 、
大成景穗灵活 配置混合 型 证券投资基金 、大成景 鹏 灵活配置混合 型证券投 资 基金、大成 景源灵活
配置混合型证 券投资基 金 、大成睿景灵 活配置混 合 型证券投资基 金、大成 景 裕灵活配置 混合型证
券投资基金、 大成中证 互 联网金融指数 分级证券 投 资基金、大成 正向回报 灵 活配置混合 型证券投
资基金、大成 恒丰宝货 币 市场基金、大 成绝对收 益 策略混合型发 起式证券 投 资基金、大 成景沛灵
活配置 混合 型证 券投 资基 金和大 成景 辉灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小 组）及基金经理助理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
黄 海 峰
先生
本基金 基
金经理
2015 年 5 月 15 日 - 12 年
南 开 大 学 经 济 学 学 士 ，
2013 年7 月加 入大 成基 金
管 理 有 限 公 司 固 定 收 益
部。2013 年 10 月 14 日起
任 大 成 现 金 宝 场 内 实 时 申
赎 货 币 市 场 基 金 基 金 经 理
助理 。2013 年10 月28 日
起 大 成 景 恒 保 本 混 合 型 证
券 投 资 基 金 基 金 经 理 助
理。2014 年 3 月 18 日起
任 大 成 强 化 收 益 债 券 型 证
券 投 资 基 金 基 金 经 理 助
理。2014 年 3 月 18 日至
2014 年12 月23 日 任大 成
货 币 市 场 证 券 投 资 基 金 基
金经理 助理 。2014 年6 月
23 日至 2014 年 12 月 23
日 任 大 成 丰 财 宝 货 币 市 场
基 金 基 金 经 理 助 理 。2014
年6 月26 日起 任大 成景 益
平 稳 收 益 混 合 型 证 券 投 资
基 金 基 金 经 理 助 理 。2014
年 12 月 24 日 起， 任大 成
货 币 市 场 证 券 投 资 基 金 基
金 经 理 及 大 成 丰 财 宝 货 币
市 场 基 金 基 金 经 理 。2015
年 3 月 21 日起 ， 任 大成 添
利 宝 货 币 市 场 基 金 及 大 成
景 兴 信 用 债 债 券 型 证 券 投
资基金 基金 经理 。2015 年
3 月 27 日 起， 任大 成景 秀大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资
基金基 金经 理。2015 年 4
月 29 日起 ， 任 大成 景明 灵
活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基
金基金 经理 。2015 年5 月
4 日 起 ， 任 大 成 景 穗 灵 活
配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金
基金经 理 。 2015 年5 月15
日 起 ， 任 大 成 景 源 灵 活 配
置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基
金 经 理 。 具 有 基 金 从 业 资
格。国 籍： 中国
注：1 、任 职日 期、 离任 日 期为本 基金 管理 人作 出决 定之日 。
2 、证 券从 业年 限的 计算 标 准遵从 行业 协会 《证 券业 从业人 员资 格管 理办 法》 的相关 规定 。
4.2 管理人对报告期内本 基金 运作遵规守信情况的 说明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守《 证券法》 、 《 证券投资基金 法》 、 《大成 景源灵活配 置混
合型证券投资 基金基金 合 同》和其他有 关法律法 规 的规定，在基 金管理运 作 中，大成景 源灵活配
置混合型证券 投资基金 的 投资范围、投 资比例、 投 资组合、证券 交易行为 、 信息披露等 符合有关
法律法规、行 业监管规 则 和基金合同等 规定，本 基 金没有发生重 大违法违 规 行为，没有 运用基 金
财产进行内幕 交易和操 纵 市场行为以及 进行有损 基 金投资人利益 的关联交 易 ，整体运作 合法、合
规。 本基 金将 继续 以取 信 于市场 、 取信 于社 会投 资 公众为 宗旨 ， 承诺 将一 如 既往地 本着 诚实 信用 、
勤勉尽责的原 则管理和 运 用基金财产， 在规范基 金 运作和严格控 制投资风 险 的前提下， 努力为基
金份额 持有 人谋 求最 大利 益。
4.3 管理人对报告期内公 平交 易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制 方法
根据《证券投 资基金管 理 公司公平交易 制度指导 意 见》的规定， 基金管理 人 制订了《大成 基
金管理 有限 公司 公平 交易 制度 》 及 《大 成基 金管 理 有限公 司异 常交 易监 控与 报告制 度》 。 基 金管 理
人旗下投资组 合严格按 照 制度的规定， 参与股票 、 债券的一级市 场申购、 二 级市场交易 等投资管
理活动，内容 包括授权 、 研究分析、投 资决策、 交 易执行、业绩 评估等与 投 资管理活动 相关的各
个环节。研究 部负责提 供 投资研究支持 ，投资部 门 负责投资决策 ，交易管 理 部负责实施 交易并实
时监控，监察 稽核部负 责 事前监督、事 中检查和 事 后稽核，风险 管理部负 责 对交易情况 进行合理
性分析 ，通 过多 部门 的协 作互控 ，保 证了 公平 交易 的可操 作、 可稽 核和 可持 续。 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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4.3.2 公平交易制度的执行 情况
报告期内，基 金管理人 严 格执行了公平 交易的原 则 和制度。基金 管理人运 用 统计分析方法 和
工具， 对旗 下所 有投 资组 合间连 续 4 个 季度 的日 内 、3 日内 及 5 日 内股 票及 债券交 易同 向交 易价
差进行分析。 分析结果 表 明：债券交易 同向交易 频 率较低；股票 同向交易 溢 价率较大主 要来源于
市场因素（如 个股当日 价 格振幅较高） 及组合经 理 交易时机选择 ，即投资 组 合成交时间 不一致以
及成交价格的 日内较大 变 动导致个别些 组合间的 成 交价格差异较 大，但结 合 交易价差专 项统计分
析，未 发现 违反 公平 交易 原则的 异常 情况 。
4.3.3 异常交易行为的专项 说明
报告期内，基 金管理人 旗 下所有投资组 合未发现 存 在异常交易行 为。主动 投 资组合间股票 交
易存 在 130 笔同 日反 向交 易，原 因为 投资 策略 需要 。主动 型投 资组 合与 指数 型投资 组合 之间 或 指
数型投资组合 之间存在 股 票同日反向交 易，参与 交 易所公开竞价 同日反向 交 易成交较少 的单边交
易量超 过该 股当 日成 交 量 5% 的仅 有 1 笔， 原 因为 投 资策略 需要 ； 主 动投 资组 合间债 券交 易存 在 8
笔同日反向交 易，原因 为 投资策略需要 。投资组 合 间相邻交易日 反向交易 的 市场成交比 例、成交
均价等 交易 结果 数据 表明 该类交 易不 对市 场产 生重 大影响 ，无 异常 。
4.4 管理人对报告期内基 金的 投资策略和业绩表现 的说 明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和 运作分析
2015 年中 国债 券市 场延 续 了前一 年的 牛市 行 情 。 在 调结构 和去 产能 压力 下， 国内经 济下 行压
力骤增，货币 政策不断 放 水，降准降息 连番上场 ， 债券收益率持 续下行， 全 年中债综合 财富总指
数上 涨 8.15% 。
2015 年 A 股 市场 跌宕 起 伏，上 证指 数上 涨 9.41% ，中小 板综 指上 涨 53.70% ，创业 板综 指上
涨 84.41% ， 股 市在 加杠 杆 和去杠 杆的 过程 中出 现了 大幅的 波动 ， 在上 半年 市 场快速 上涨 中 ， 新 股
供给也 加快 ，新 股的 无风 险收益 使得 追求 稳健 收益 的资金 不断 进场 ，新 股的 中签率 也不 断下 降。
操作上 ，景 源基 金于 2015 年 5 月 15 日 成立 ，分 享 了网下 申购 新股 的盛 宴， 由于 2015 年 7
月初新 股暂 停 和 赎回 ，本 基金的 权益 仓位 也适 时调 整，回 避 了 2015 年 七八 月 份股票 市场 的下 跌。
出于对 后市 的谨 慎， 在 2015 年 12 月下 旬进 行了 全 面的减 仓， 仅保 留了 参与 新股的 部分 底仓 和停
牌的股 票。 同时 大力 增加 债券类 资产 配置 ，维 持了 较高的 仓位 ，充 分享 受到 了债券 牛市 的收 益。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
截止本 报告期 末， 本基 金 份额资 产净值 为 1.072 元 ，本报 告期基 金份 额净 值 增长率 为 7.2%,
同期业 绩比 较基 准收 益率 为 3.22% ， 高于 业绩 比较 基准的 表现 。 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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4.5 管理人对宏观经济、 证券 市场及行业走势的简 要展 望
展望 2016 年， 我们 对债 券 市场相 对乐 观 。 从 国内 看 ， 年 初人 民日 报对 权威 人 士的供 给侧 改革
专访中 明确 提到 ， “ 在当 前 形势下 ，国 民经 济不 可能 通过短 期刺 激实 现 V 型 反 弹，可 能会 经历 一
个 L 型增长阶 段” ， 从这 个 角度看 ， 在 去产 能、 去 库 存、 去 杠杆 和人 口红 利结 束的大 环境 下， 经济
面临趋势性下 行压力。 从 国外看，美日 欧面临各 自 经济社会问题 ，油价低 迷 导致地缘政 治紧张，
全球经济走出 泥潭尚需 时 日，外部环境 异常复杂 严 峻。美国加息 背景下人 民 币汇率贬值 可能是一
个风险因素， 不过货币 当 局弹药充足， 会对贬值 进 程和幅度做出 合理选择 ， 预计对国内 流动性影
响不大 。
2016 年， 我们 相对 更加 理 性， 国 内经 济的 转型 还需 时日， 大多 数行 业景 气度 还在向 下， 人民
币对美元贬值 的预期也 将 加大股票市场 的波动。 当 然，机会都是 跌出来的 ， 当股票市场 下跌到一
定位置时，那 些成长性 较 好的行业和公 司值得我 们 中短期投资， 但由于是 绝 对收益的投 资目标，
所以在 一定 的获 利水 平下 ，我们 会采 取波 段操 作。
2016 年， 本组 合将 保持 组 合操作 灵活 性， 做好 大类 资产研 判， 提前 布局 ， 保 持较高 仓位 债券
类资产。同时 ，我们重 点 关注教育、云 计算、医 美 、互联网金融 、传媒等 板 块，同时密 切关注传
统行业 去产 能的 投资 机会 。
我们非 常感 谢基 金份 额持 有人的 信任 和支 持， 我们 将 按照本 基金 合同 和风 险收 益特征 的要 求，
严格控 制投 资风 险 ， 积 极 进行资 产配 置 ， 适 时调 整 组合结 构 ， 研 究新 的投 资 品种和 挖掘 投资 机会 ，
力争获 得与 基金 风险 特征 一致的 稳定 收益 回报 给投 资者。
4.6 管理人对报告期内基 金估 值程序等事项的说明
本基金管理人 指导基金 估 值业务的领导 小组为公 司 估值委员会， 公司估值 委 员会主要负责 估
值政策和估值 程序的制 定 、修订以及执 行情况的 监 督。估值委员 会由股票 投 资部、研究 部、固定
收益总部、风 险管理部 、 基金运营部、 监察稽核 部 、专户投资部 指定人员 组 成。公司估 值委员会
的相关成员均 具备相应 的 专业胜任能力 和相关工 作 经历，估值委 员 会成员 中 包括两名投 资组合经
理。
股票投资部、 研究部、 固 定收益总部、 风险管理 部 和专户投资部 负责关注 相 关投资品种的 动
态，评判基金 持有的投 资 品种是否处于 不活跃的 交 易状态或者最 近交易日 后 经济环境发 生了重大
变化或证券发 行机构发 生 了影响证券价 格的重大 事 件，从而确定 估值日需 要 进行估值测 算或者调
整的投资品种 ；提出合 理 的数量分析模 型对需要 进 行估值测算或 者调整的 投 资品种进行 公允价值
定价与计量； 定期对估 值 政策和程序进 行评价， 以 保证其持续适 用；基金 运 营部负责日 常的基金
资产的估值业 务，执行 基 金估值政策， 并负责与 托 管行沟通估值 调整事项 ； 监察稽核部 负责审核大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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估值政策和程 序的一致 性 ，监督估值委 员会工作 流 程中的风险控 制，并负 责 估值调整事 项的信息
披露工 作。
本基金的日常 估值程序 由 基金运营部基 金估值核 算 员执行，并与 托管银行 的 估值结果核对 一
致。基金估值 政策的议 定 和修改采用集 体讨论机 制 ，基金经理及 投资经理 作 为估值小组 成员，对
本基金持仓证 券的交易 情 况、信息披露 情况保持 应 有的职业敏感 ，向估值 委 员会提供估 值参考信
息，参与估值 政策讨论 。 对需采用特别 估值程序 的 证券，基金管 理人及时 启 动特别估值 程序，由
估值委 员会 讨论 议定 特别 估值方 案并 与托 管行 沟通 后由基 金运 营部 具体 执行 。
本基金管理人 参与估值 流 程各方之间不 存在任何 重 大利益冲突。 截止报告 期 末本基金管理 人
已与中 央国 债登 记结 算有 限责任 公司/ 中证 指数 有限 公司签 署服 务协 议 ， 由 其 按约定 提供 在银 行间
同业市 场交 易的 债券 品种/ 在交易 所市 场上 市交 易或 挂牌转 让的 固定 收益 品种 （估 值处 理标 准另 有
规定的 除外 ）的 估值 数据 。
4.7 管理人对报告期内基 金利 润分配情况的说明
本基金 本报 告期 无利 润分 配情况 。
4.8 报告期内管理人对本 基金 持有人数或基金资产 净值 预警情形的说明
无。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵 规守信情况声明
托管人依据《 大成景源 灵 活配置混合型 证券投资 基 金基金合同》 与《大成 景 源灵活配置混 合
型证券 投资 基金 托管 协议 》 ， 自 2015 年 5 月 15 日 起托 管大成 景源 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 （以
下称本 基金 ）的 全部 资产 。
报告期内，本 托管人严 格 遵守《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》及其他 有 关法律法规、 基
金合同和托管 协议的规 定 ，诚信、尽责 地履行了 基 金托管人义务 ，不存在 损 害本基金份 额持有人
利益的 行为 。
5.2 托管人对报告期内本 基金 投资运作遵规守信、 净值 计算、利润分配等情 况的 说明
报告期内，本 托管人根 据 国家有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议的规定 ， 对基金管理人 在
本基金的投资 运作、基 金 资产净值的计 算、基金 收 益的计算、基 金费用开 支 等方面进行 了必要的
监督、复核和 审查，未 发 现其存在任何 损害本基 金 份额持有人利 益的行为 ； 基金管理人 在报告期
内，严格遵守 了《证券 投 资基金法》等 有关法律 法 规，在各重要 方面的运 作 严格按照基 金合同的
规定进 行。 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 11 页
5.3 托管人对本年度报告 中财 务信息等内容的真实 、准 确和完整发表意见
本托管人认真 复核了本 年 度报告中的财 务指标、 净 值表现、收益 分配情况 、 财务会计报告 、
投资组 合报 告等 内容 ，认 为其真 实、 准确 和完 整， 不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
§6 审计报告
本基 金2015 年 度财 务会 计 报告已 经普 华永 道中 天会 计师事 务所(特 殊普 通合 伙)审计， 注册 会
计师签字出具 了标淮无 保 留意见的审计 报告。投 资 者欲了解本基 金审计报 吿 详细内容， 应阅读年
度报告 正文 。
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主 体： 大成 景源 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资 产
本期末
2015 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 63,378,994.17
结算备 付金 1,413,598.77
存出保 证金 192,827.54
交易性 金融 资产 39,391,679.92
其中： 股票 投资 18,914,679.92
基金投 资 -
债券投 资 20,477,000.00
资产支 持证 券投 资 -
贵金属 投资 -
衍生金 融资 产 -
买入返 售金 融资 产 250,000,775.00
应收证 券清 算款 3,847,949.21
应收利 息 981,614.24
应收股 利 -
应收申 购款 66,126.80
递延所 得税 资产 -
其他资 产 -
资产总 计 359,273,565.65
负债和所有者权益
本期末
2015 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款 - 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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交易性 金融 负债 -
衍生金 融负 债 -
卖出回 购金 融资 产款 -
应付证 券清 算款 -
应付赎 回款 10,635.48
应付管 理人 报酬 1,606,244.16
应付托 管费 267,707.36
应付销 售服 务费 -
应付交 易费 用 503,824.93
应交税 费 -
应付利 息 -
应付利 润 -
递延所 得税 负债 -
其他负 债 180,007.99
负债合 计 2,568,419.92
所有者权益：
实收基 金 332,610,430.74
未分配 利润 24,094,714.99
所有者 权益 合计 356,705,145.73
负债和 所有 者权 益总 计 359,273,565.65
注： 1. 报 告截 止日 2015 年 12 月 31 日， 基金 份额 净 值 1.0720 元， 基 金份 额总 额 332,610,430.74 份。
2.本财 务报 表的 实际 编制 期间为 2015 年 5 月 15 日( 基金合 同生 效日) 至 2015 年 12 月 31 日 。截 止
报告期 末本 报告 期的 财务 报表及 报表 附注 均无 同期 对比数 据。
7.2 利润表
会计主 体： 大成 景源 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金
本报告 期： 2015 年 5 月 15 日( 基 金合 同生 效日) 至 2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项 目
本期
2015 年 5 月 15 日( 基金合 同生效日)
至 2015 年 12 月 31 日
一、收入 60,052,914.11
1.利息 收入 14,135,446.92
其中： 存款 利息 收入 10,637,298.09
债券利 息收 入 2,506,848.20
资产支 持证 券利 息收 入 -
买入返 售金 融资 产收 入 991,300.63
其他利 息收 入 -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列） 19,758,671.61
其中： 股票 投资 收益 14,391,290.19
基金投 资收 益 - 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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债券投 资收 益 5,295,009.22
资产支 持证 券投 资收 益 -
贵金属 投资 收益 -
衍生工 具收 益 -
股利收 益 72,372.20
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以 “- ” 号填 列） 5,825,564.96
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ” 号 填列） -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列） 20,333,230.62
减：二、费用 10,832,347.90
1．管 理人 报酬 7,207,201.34
2．托 管费 1,201,200.28
3．销 售服 务费 -
4．交 易费 用 1,220,029.29
5．利 息支 出 1,008,972.03
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 1,008,972.03
6．其 他费 用 194,944.96
三、利润总额（亏损 总额 以 “- ” 号填列） 49,220,566.21
减：所 得税 费用 -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列） 49,220,566.21
7.3 所有者权益（基金净 值） 变动表
会计主 体： 大成 景源 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金
本报告 期：2015 年 5 月 15 日( 基 金合 同生 效日) 至 2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 5 月 15 日( 基金合 同生效日) 至 2015 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
3,209,279,207.63 - 3,209,279,207.63
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 49,220,566.21 49,220,566.21
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “- ” 号填 列）
-2,876,668,776.89 -25,125,851.22 -2,901,794,628.11
其中：1. 基 金申 购款 2,423,045,547.88 109,036,374.85 2,532,081,922.73
2. 基金 赎回 款 -5,299,714,324.77 -134,162,226.07 -5,433,876,550.84
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以 “- ” 号
- - - 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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填列）
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
332,610,430.74 24,094,714.99 356,705,145.73
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
______ 罗登 攀______
______ 周 立新______
____ 范瑛____
基金管 理人 负责 人
主管 会计 工作 负责 人
会计 机构 负责 人
7.4 报表附注
7.4.1 重要会计政策和会计 估计
7.4.1.1 会计年度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止 。本期 财务 报表 的实 际编 制期间 为 2015
年 5 月 15 日( 基 金合 同生 效日) 至 2015 年 12 月 31 日。
7.4.1.2 记账本位币
本基金 的记 账本 位币 为人 民币。
7.4.1.3 金融资产和金融负债 的分 类
(1) 金融资 产的 分类
金融资产于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产、应收 款
项、可供出售 金融资产 及 持有至到期投 资。金融 资 产的分类取决 于本基金 对 金融资产的 持有意图
和持有 能力 。本 基金 现无 金融资 产分 类为 可供 出售 金融资 产及 持有 至到 期投 资。
本基金目前以 交易目的 持 有的股票投资 和债券投 资 分类为以公允 价值计量 且 其变动计入当 期
损益的金融资 产。以公 允 价值计量且其 公允价值 变 动计入损益的 金融资产 在 资产负债表 中以交易
性金融 资产 列示 。
本基金持有的 其他金融 资 产分类为应收 款项，包 括 银行存款、买 入返售金 融 资产和其他各 类
应收款 项等 。应 收款 项是 指在活 跃市 场中 没有 报价 、回收 金额 固定 或可 确定 的非衍 生金 融资 产。
(2) 金融负 债的 分类
金融负债于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融负债及其他 金
融负债。本基 金目前暂 无 金融负债分类 为以公允 价 值计量且其变 动计入当 期 损益的金融 负债。本
基金持 有的 其他 金融 负债 包括卖 出回 购金 融资 产款 和其他 各类 应付 款项 等。 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 15 页
7.4.1.4 金融资产和金融负债 的初 始确认、后续计量和 终止 确认
金融资 产或 金融 负债 于本 基金成 为金 融工 具合 同的 一方时 ， 按 公允 价值 在资 产 负债表 内确 认。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金 融资 产 ，取得时发生 的相关交 易 费用计入当 期损益；
对于支付的价 款中包含 的 债券起息日或 上次除息 日 至购买日止的 利息，单 独 确认为应收 项目。应
收款项 和其 他金 融负 债的 相关交 易费 用计 入初 始确 认金额 。
对于以公允价 值计量且 其 变动计入当期 损益的金 融 资产，按照公 允价值进 行 后续计量；对 于
应收款 项和 其他 金融 负债 采用实 际利 率法 ，以 摊余 成本进 行后 续计 量。
金 融 资产 满足 下列 条件 之一 的 ，予 以终 止确 认：(1) 收 取该 金融 资 产现 金流 量的 合 同权 利终
止；(2) 该金 融资 产已 转移 ， 且 本基 金将 金融 资产 所 有权上 几乎 所有 的风 险和 报酬转 移给 转入 方；
或者(3) 该 金融 资产 已转移 ，虽 然本 基金 既没 有转移 也没 有保 留金 融资 产所有 权上 几乎 所有 的风
险和报 酬， 但是 放弃 了对 该金融 资产 控制 。
金融资 产终 止确 认时 ，其 账面价 值与 收到 的对 价的 差额， 计入 当期 损益 。
当金融负债的 现时义务 全 部或部分已经 解除时， 终 止确认该金融 负债或义 务 已解除的部分 。
终止确 认部 分的 账面 价值 与支付 的对 价之 间的 差额 ，计入 当期 损益 。
7.4.1.5 金融资产和金融负债 的估 值原则
本基金 持有 的股 票投 资和 债券投 资按 如下 原则 确定 公允价 值并 进行 估值 ：
(1) 存在活 跃市 场的 金融 工 具按其 估值 日的 市场 交易 价格确 定公 允价 值 ； 估 值 日无交 易 ， 但 最
近交易日后经 济环境未 发 生重大变化且 证券发行 机 构未发生影响 证券价格 的 重大事件的 ，按最近
交易日 的市 场交 易价 格确 定公允 价值 。
(2) 存在活 跃市 场的 金融 工 具， 如估 值日 无交 易且 最 近交易 日后 经济 环境 发生 了重大 变化 ， 参
考类似 投资 品种 的现 行市 价及重 大变 化等 因素 ，调 整最近 交易 市价 以确 定公 允价值 。
(3) 当金融 工具 不存 在活 跃 市场， 采 用市 场参 与者 普 遍认同 且被 以往 市场 实际 交易价 格验 证具
有可靠性的估 值技术确 定 公允价值。估 值技术包 括 参考熟悉情况 并自愿交 易 的各 方最近 进行的市
场交易中使用 的价格、 参 照实质上相同 的其他金 融 工具的当前公 允价值、 现 金流量折现 法和期权
定价模型等。 采用估值 技 术时，尽可能 最大程度 使 用市场参数， 减少使用 与 本基金特定 相关的参
数。
7.4.1.6 金融资产和金融负债 的抵 销
本基金 持有 的资 产和 承担 的负债 基本 为金 融资 产和 金融负 债。 当本 基 金 1) 具 有抵销 已确 认 金
额的法 定权 利且 该种 法定 权利现 在是 可执 行的； 且 2) 交易 双方 准备 按净 额结 算时， 金 融资 产与 金大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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融负债 按抵 销后 的净 额在 资产负 债表 中列 示。
7.4.1.7 实收基金
实收基金为对 外发行基 金 份额所募集的 总金额在 扣 除损益平准金 分摊部分 后 的余额。 由于 申
购和赎回引起 的实收基 金 变动分别于基 金申购确 认 日及基金赎回 确认日认 列 。上述申购 和赎回分
别包括 基金 转换 所引 起的 转入基 金的 实收 基金 增加 和转出 基金 的实 收基 金减 少。
7.4.1.8 损益平准金
损益平准金包 括已实现 平 准金和未实现 平准金。 已 实现平准金指 在申购或 赎 回基金份额时 ，
申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净值 比例计算 的 金额。未实 现平准金
指在申购或赎 回基金份 额 时，申购或赎 回款项中 包 含的按累计未 实现损益 占 基金净值比 例计算的
金额。 损益 平准 金于 基金 申购确 认日 或基 金赎 回确 认日认 列， 并于 期末 全额 转入未 分配 利润/(累计
亏损) 。
7.4.1.9 收入/( 损失) 的确认和计量
股票投资在持 有期间应 取 得的现金股利 扣除由上 市 公司代扣代缴 的个人所 得 税后的净额确 认
为投资收益。 债券投资 在 持有期间应取 得的按票 面 利率或者发行 价计算的 利 息扣除在适 用情况下
由债券 发行 企业 代扣 代缴 的个人 所得 税后 的净 额确 认为利 息收 入。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 在持有期间的 公允价值 变 动确认为公允 价
值变动损益； 于处置时 ， 其处置价格与 初始确认 金 额之间的差额 确认为投 资 收益，其中 包括从公
允价值 变动 损益 结转 的公 允价值 累计 变动 额。
应收款项在持 有期间确 认 的利息收入按 实际利率 法 计 算，实际利 率法与直 线 法差异较小的 则
按直线 法计 算。
7.4.1.10 费用的确认和计量
本基金 的管 理人 报酬 和托 管费在 费用 涵盖 期间 按基 金合同 约定 的费 率和 计算 方法逐 日确 认。
其他金融负债 在持有期 间 确认的利息支 出按实际 利 率法计算，实 际利率法 与 直线法差异较 小
的则按 直线 法计 算。
7.4.1.11 基金的收益分配政策
每一基金份额 享有同等 分 配权。本基金 收益以现 金 形式分配，但 基金份额 持 有人可选择现 金
红利或将现金 红利按分 红 除权日的基金 份额净值 自 动转为基金份 额进行再 投 资。若期末 未分配利
润中的未实现 部分为正 数 ，包括基金经 营活动产 生 的未实现损益 以及基金 份 额交易产生 的 未实现大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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平准金等，则 期末可供 分 配利润的金额 为期末未 分 配利润中的已 实现部分 ； 若期末未分 配利润的
未实现部分为 负数，则 期 末可供分配利 润的金额 为 期末未分配利 润，即已 实 现部分相抵 未实现部
分后的 余额 。
经宣告 的拟 分配 基金 收益 于分红 除权 日从 所有 者权 益转出 。
7.4.1.12 分部报告
本基金以内部 组织结构 、 管理要求、内 部报告制 度 为依据确定经 营分部， 以 经营分部为基 础
确 定报 告分 部并 披露 分部信 息。 经营 分部 是指 本基金 内同 时满 足下 列条 件的组 成部 分：(1) 该组
成 部分 能够 在日 常活 动中产 生收 入、 发生 费用 ；(2) 本 基金 的基 金管 理人 能够定 期评 价该 组成 部
分的经 营成 果， 以 决定 向 其配置 资源、 评价 其业 绩 ；(3) 本基 金能 够取 得该 组 成部分 的财 务状 况、
经营成果和现 金流量等 有 关会计信息。 如果两个 或 多个经营分部 具有相似 的 经济特征， 并且满足
一定条 件的 ，则 合并 为一 个经营 分部 。
本基金 目前 以一 个单 一的 经营分 部运 作， 不需 要披 露分部 信息 。
7.4.1.13 其他重要的会计政策 和会 计估计
根据本基金的 估值原则 和 中国证监会允 许的基金 行 业估值实务操 作，本基 金 确定以下类别 股
票投资 和债 券投 资的 公允 价值时 采用 的估 值方 法及 其关键 假设 如下 ：
(1) 对于证券交易 所上市 的股票和债券 ，若出现 重 大事项停牌或 交易不活 跃( 包括涨跌停时 的
交易不 活跃) 等情 况， 本基 金根据 中国 证监 会公 告[2008]38 号 《关 于进 一步 规范 证券投 资基 金估 值
业务的 指导 意见 》 ， 根据 具 体情况 采用 《关 于发 布中 基协(AMAC) 基金 行业 股票 估值指 数的 通知 》
提供的 指数 收益 法等 估值 技术进 行估 值。
(2) 在银 行间 同业 市场 交易 的债券 品种 ， 根据 中国 证 监会证 监会 计字[2007]21 号 《 关于 证券 投
资基金 执行< 企业 会计 准则> 估 值业 务及 份额 净值 计价 有关事 项的 通知 》 采用 估 值技术 确定 公允 价
值。本基金持 有的银行 间 同业市场债券 按现金流 量 折现法估值， 具体估值 模 型、参数及 结果由中
央国债 登记 结 算 有限 责任 公司独 立提 供。
(3) 对于在证券交 易所上 市或挂牌转让 的固定收 益 品种( 可转换债券、 可交换 债券、资产支 持
证券和 私募 债券 除外) ， 按 照中证 指数 有限 公司 根据 《中国 证券 投资 基金 业协 会估值 核算 工作 小组
关于 2015 年 1 季度 固定 收 益品种 的估 值处 理标 准》 所独立 提供 的债 券估 值结 果确定 公允 价值 。
7.4.2 本报告期所采用的会 计政 策、会计估计、税项 与最 近一期年度报告相一 致的 说明
7.4.2.1 会计政策变更的说明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 18 页
7.4.2.2 会计估计变更的说明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变更 。
7.4.2.3 差错更正的说明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
7.4.3 税项
根 据 财 政部 、国 家 税务 总局 财 税[2002]128 号 《关于 开 放 式证 券投 资 基金 有关 税 收 问题 的通
知》 、 财 税[2008]1 号 《关 于企业 所得 税若 干优 惠政 策的通 知》 、 财税[2012]85 号 《关 于实 施上 市公
司股息 红利 差别 化个 人所 得税政 策有 关问 题的 通知 》 、财税[2015]101 号 《关 于 上市公 司股 息红 利
差别化 个人 所得 税政 策有 关问题 的通 知》 及其 他相 关财税 法规 和实 务操 作， 主要税 项列 示如 下：
(1) 以发行 基金 方式 募集 资 金不属 于营 业税 征收 范围 ， 不征收 营业 税。 基 金买 卖股票、 债券 的
差价收 入 不 予征 收营 业税 。
(2) 对基金 从证 券市 场中 取 得的收 入 ， 包 括买 卖股 票 、 债 券的 差价 收入 ， 股 权 的股息 、 红利 收
入，债 券的 利息 收入 及其 他收入 ，暂 不征 收企 业所 得税。
(3) 对基金 取得 的企 业债 券 利息收 入， 应由 发行 债券 的企业 在向 基金 支付 利息 时代扣 代 缴 20%
的个人 所得 税。 对基 金从 上市公 司取 得的 股息 红利 所得， 持股 期限 在 1 个 月 以内( 含 1 个月) 的，
其股息 红利 所得 全额 计入 应纳税 所得 额； 持股 期限 在 1 个月以 上至 1 年( 含 1 年) 的， 暂减按 50%
计入应 纳税 所得 额； 持股 期限超 过 1 年的 ， 于 2015 年 9 月 8 日 前暂 减 按 25% 计入应 纳税 所得 额，
自 2015 年 9 月 8 日 起， 暂 免征收 个人 所得 税。 对基 金持有 的上 市公 司限 售股 ， 解禁 后取 得的 股息 、
红利收入，按 照上述规 定 计算纳税，持 股时间自 解 禁日起计算； 解禁前取 得 的股息、红 利收入继
续暂减 按 50% 计 入应 纳税 所得额 。上 述所 得统 一适 用 20% 的税 率计 征个 人所 得税。
(4) 基金卖 出股 票 按 0.1% 的 税率缴 纳股 票交 易印 花税 ，买入 股票 不征 收股 票交 易印花 税。
7.4.4 关联方关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
大成基 金管 理有 限公 司 (“ 大成基 金”) 基金管 理人 、注 册登 记机 构、基 金销 售机 构
兴业银 行股 份有 限公 司 (“ 兴业银 行”) 基金托 管人 、基 金销 售机 构
中泰信 托有 限责 任公 司 基金管 理人 的股 东
光大证 券股 份有 限公 司 (“ 光大证 券”) 基金管 理人 的股 东、 基金 销售机 构
中国银 河投 资管 理有 限公 司 基金管 理人 的股 东
广东证 券股 份有 限公 司 (“ 广东证 券”) 基金管 理人 的股 东
大成国 际资 产管 理有 限公 司(“ 大成 国际 ”) 基金管 理人 的子 公司
大成创 新资 本管 理有 限公 司(“ 大成 创新 资本 ”) 基金管 理人 的合 营企 业
注：1. 中 国证 监会 于 2005 年 11 月 6 日 作出 对广 东 证券取 消业 务许 可并 责令 关闭的 行政 处罚 。 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 19 页
2. 下 述关 联交 易均 在正 常 业务范 围内 按一 般商 业条 款订立 。
7.4.5 本报告期及上年度可 比期 间的关联方交易
7.4.5.1 通过关联方交易单元 进行 的交易
7.4.5.1.1 股票交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2015 年 5 月 15 日( 基 金合 同生效 日) 至 2015 年 12 月 31 日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
光大证 券 356,616,862.91 44.63%
7.4.5.1.2 权证交易
本基金 本报 告期 内无 通过 关联方 交易 单元 进行 的权 证交易 。
7.4.5.1.3 债券交易
金额 单位 ：人 民币 元
关联方 名称
本期
2015 年 5 月 15 日( 基 金合 同生效 日) 至 2015 年 12 月 31 日
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比例
光大证 券
368,106,277.47 100.00%
7.4.5.1.4 债券回购交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2015 年 5 月 15 日( 基 金合 同生效 日) 至 2015 年 12 月 31 日
回购成 交金 额
占当期 债券 回购
成交总 额的 比例
光大证 券
720,900,000.00 100.00%
7.4.5.1.5 权证交易
本基金 本报 告期 内无 通过 关联方 交易 单元 进行 的权 证交易 。
7.4.5.1.6 应支付关联方的佣金
金额 单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2015 年5 月15 日( 基金 合同 生效日) 至2015 年12 月31 日 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 20 页
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
光大证 券 329,346.29 45.22% 237,038.90 48.38%
注：1. 上 述佣 金参 考市场 价格经 本基 金的 基金 管理 人与对 方协 商确 定， 以扣 除由中 国证 券登 记 结
算有限 责任 公司 收取 的证 管费和 经手 费的 净额 列示 。
2. 该 类 佣 金 协 议 的 服 务 范 围 还 包 括 佣 金 收 取 方 为 本 基 金 提 供 的 证 券 投 资 研 究 成 果 和 市 场 信 息 服
务等。
7.4.5.2 关联方报酬
7.4.5.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 5 月 15 日( 基 金合 同生效 日) 至 2015 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 7,207,201.34
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 6,956.26
注：支 付基 金管理 人大 成 基金的 管理 人报酬 按前 一 日基金 资产 净值 0.90% 的 年费率 计提 ，逐日 累
计至每 月月 底， 按月 支付 。其计 算公 式为 ：
日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值× 0.90%÷ 当年 天 数。
7.4.5.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 5 月 15 日( 基 金合 同生效 日) 至 2015 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 1,201,200.28
注：支 付基 金托管 人兴 业 银行的 托管 费按前 一日 基 金资产 净值 0.15% 的年 费 率计提 ，逐 日累计 至
每月月 底， 按月 支付 。其 计算公 式为 ：
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值× 0.15%÷ 当年 天数 。
7.4.5.3 与关联方进行银行间 同业 市场的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 内未 发生 与关联 方进 行银 行间 同业 市场的 债券( 含回 购) 交 易。
7.4.5.4 各关联方投资本基金 的情 况
7.4.5.4.1 报告期内基金管理人 运用 固有资金投资本基金 的情 况
本基金 本报 告期 内基 金管 理人未 运用 固有 资金 投资 本基金 。
7.4.5.4.2 报告期末除基金管理 人之 外的其他关联方投资 本基 金的情况
本基金 本报 告期 末除 基金 管理人 以外 的其 他关 联方 未投资 本基 金。 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 21 页
7.4.5.5 由关联方保管的银行 存款 余额及当期产生的利 息收 入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2015 年 5 月 15 日( 基 金合 同生效 日) 至 2015 年 12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入
兴业银 行 63,378,994.17 7,598,976.57
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 兴 业银 行保 管 ，按银 行同 业利 率计 息。
7.4.5.6 本基金在承销期内参 与关 联方承销证券的情况
本基金 本报 告期 内未 在承 销期内 参与 关联 方承 销的 证券。
7.4.5.7 其他关联交易事项的 说明
本基金 本报 告期 内无 其他 关联交 易事 项。
7.4.6 期末（ 2015 年 12 月 31 日 ）本基金持有的流 通受 限证券
7.4.6.1 因认购新发/ 增发证券而于 期末持有的流通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
7.4.6.1.1 受 限证 券类 别： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通 日
流通受
限类型
认
购
价
格
期末估 值
单价
数量
（单位 ：
股）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备
注
002778
高科
石化
2015 年 12 月
28 日
2016 年 1 月
6 日
未上市 8.50 8.50 5,600 47,600.00 47,600.00 -
7.4.6.1.2 受 限证 券类 别： 债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ：
张）
期末
成本总 额
期末估 值
总额
备注
123001
蓝标
转债
2015 年
12 月 23
日
2016
年 1 月
8 日
未上市 100.00 100.00 4,190 419,000.00 419,000.00 -
注：基金可使 用以基金 名 义开设的股票 账户，选 择 网上或者网下 一种方式 进 行新股申购 。其中基
金作为一般法 人或战略 投 资者认购的新 股，根据 基 金与上市公司 所签订申 购 协议的规定 ，在新股
上市后的约定 期限内不 能 自由转让；基 金作为个 人 投资者参与网 上认购获 配 的新股，从 新股获配
日至新 股上 市日 之间 不能 自由转 让。
7.4.6.2 期末持有的暂时停牌 等流 通受限股票
金额单 位： 人民 币元 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 22 页
股票代
码
股票
名称
停牌日 期
停牌原
因
期末
估值单 价
复牌
日期
复牌
开盘单 价
数量（ 股）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
002612
朗姿
股份
2015 年 12 月 22
日
重大事
项
75.46 - - 100,000 5,437,810.00 7,546,000.00 -
300104
乐视
网
2015 年 12 月 7
日
重大事
项
60.18 - - 100,000 5,595,322.65 6,018,000.00 -
注： 本 基金 截至 2015 年 12 月 31 日止 持有 以上 因公 布 的重大 事项 可能 产生 重大 影响而 被暂 时停 牌
的股票 ，该 类股 票将 在所 公布事 项的 重大 影响 消除 后，经 交易 所批 准复 牌。
7.4.6.3 期末债券正回购交易 中作 为抵押的债券
本基金 本报 告期 末无 从事 债券正 回购 交易 形成 的卖 出回购 证券 款余 额。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 18,914,679.92 5.26
其中： 股票 18,914,679.92 5.26
2 固定收 益投 资 20,477,000.00 5.70
其中： 债券 20,477,000.00 5.70
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 250,000,775.00 69.59
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 64,792,592.94 18.03
7 其他各 项资 产 5,088,517.79 1.42
8 合计 359,273,565.65 100.00
8.2 期末按行业分类的股 票投 资组合
8.2.1 报告期末按行业分类 的境 内股票投资组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （ ％）
A
农、林 、牧 、渔 业 - -
B
采矿业 - -
C
制造业 8,704,855.46 2.44 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 23 页
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E
建筑业 1,571,551.95 0.44
F
批发和 零售 业 222,304.44 0.06
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
8,306,575.86 2.33
J
金融业 - -
K
房地产 业 - -
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 109,392.21 0.03
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 - -
S
综合 - -
合计 18,914,679.92 5.30
8.3 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排序 的 前 十名 股票投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值 比例
（％）
1 002612 朗姿股 份 100,000 7,546,000.00 2.12
2 300104 乐视网 100,000 6,018,000.00 1.69
3 603508 思维列 控 14,605 1,136,853.20 0.32
4 300496 中科创 达 6,560 918,465.60 0.26
5 002781 奇信股 份 21,600 807,192.00 0.23
6 300495 美尚生 态 6,375 569,223.75 0.16
7 603996 中新科 技 16,729 494,174.66 0.14
8 300497 富祥股 份 5,523 237,654.69 0.07
9 002780 三夫户 外 3,566 222,304.44 0.06
10 603778 乾景园 林 7,140 195,136.20 0.05
大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 24 页
8.4 报告期内股票投资组 合的 重大变动
8.4.1
累计买入金额超出期 末基 金资产净值 2%或前 20 名 的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期末 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 002241 歌尔声 学 17,841,772.44 5.00
2 600570 恒生电 子 16,745,476.00 4.69
3 002612 朗姿股 份 11,940,519.50 3.35
4 600750 江中药 业 11,493,915.96 3.22
5 601398 工商银 行 11,079,000.00 3.11
6 600109 国金证 券 10,787,429.57 3.02
7 600436 片仔癀 10,784,834.58 3.02
8 601336 新华保 险 10,698,201.30 3.00
9 000526 银润投 资 10,344,680.00 2.90
10 300251 光线传 媒 10,214,651.15 2.86
11 600588 用友网 络 10,021,367.72 2.81
12 000938 紫光股 份 9,831,155.00 2.76
13 600958 东方证 券 9,782,599.00 2.74
14 300133 华策影 视 9,351,823.40 2.62
15 600048 保利地 产 9,190,000.00 2.58
16 000423 东阿阿 胶 7,803,636.50 2.19
17 002055 得润电 子 7,009,728.56 1.97
18 600376 首开股 份 6,657,736.66 1.87
19 300058 蓝色光 标 6,186,908.69 1.73
20 601628 中国人 寿 5,998,372.00 1.68
8.4.2
累计卖出金额超出期 末基 金资产净值 2%或前 20 名 的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期末 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 002241 歌尔声 学 18,471,573.58 5.18
2 600570 恒生电 子 14,759,053.26 4.14
3 300251 光线传 媒 11,499,940.70 3.22
4 601398 工商银 行 11,232,000.00 3.15
5 600436 片仔癀 11,172,999.92 3.13 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 25 页
6 600750 江中药 业 11,170,691.73 3.13
7 601336 新华保 险 10,745,820.66 3.01
8 600588 DR 用 友网 10,597,714.94 2.97
9 600109 国金证 券 10,474,260.48 2.94
10 000526 银润投 资 10,408,581.55 2.92
11 600958 东方证 券 9,868,058.24 2.77
12 000938 紫光股 份 9,690,247.95 2.72
13 600048 保利地 产 9,475,886.00 2.66
14 300133 华策影 视 8,641,428.90 2.42
15 000423 东阿阿 胶 7,694,176.00 2.16
16 002055 得润电 子 6,683,075.00 1.87
17 600376 首开股 份 6,446,884.02 1.81
18 002462 嘉事堂 6,308,298.28 1.77
19 000802 北京文 化 6,303,287.00 1.77
20 300058 蓝色光 标 6,221,045.96 1.74
8.4.3 买入股票的成本总额 及卖 出股票的收入总额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 405,042,442.90
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 406,321,598.13
8.5 期末按债券品种分类 的债 券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 20,058,000.00 5.62
其中： 政策 性金 融债 20,058,000.00 5.62
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） 419,000.00 0.12
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 20,477,000.00 5.74
大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 26 页
8.6 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排 序 的前 五名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 150211 15 国开 11 200,000 20,058,000.00 5.62
2 123001 蓝标转 债 4,190 419,000.00 0.12
8.7 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大 小排序 的前 十名 资产支持证券投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
8.8 报告 期末按公允价值 占基 金资产净值比例大小 排序 的前五名贵金属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8.9 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排 序 的前 五名权证投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.10 报告期末本基金投资 的股 指期货交易情况说明
8.10.1 报告期末本基金投资 的股 指期货持仓和损益明 细
本基金 本报 告期 未投 资股 指期货 。
8.10.2 本基金投资股指期货 的投 资政策
本基金 本报 告期 未投 资股 指期货 。
8.11 报告期末本基金投资 的国 债期货交易情况说明
8.11.1 本期国债期货投资政 策
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
8.11.2 报告期末本基金投资 的国 债期货持仓和损益明 细
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
8.11.3 本期国债期货投资评 价
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 27 页
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 报告期内基金投资的 前十 名证券的发行主体无 被监 管部门立案调查的 ， 或在 报告编制日
前一年内受到公开谴 责、 处罚的情形
8.12.2 本基金投资的前十名 股票 中，没有投资于超出 基金 合同规定的备选股票 库之 外的股票。
8.12.3 期末其他各项资产构 成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 192,827.54
2 应收证 券清 算款 3,847,949.21
3 应收股 利 -
4 应收利 息 981,614.24
5 应收申 购款 66,126.80
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 5,088,517.79
8.12.4 期末持有的处于转股 期的 可转换债券明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
8.12.5 期末前十名股票中存 在流 通受限情况的说明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公允
价值
占基金 资产 净值 比
例（% ）
流通受 限情 况说 明
1 002612 朗姿股 份 7,546,000.00 2.12 重大事 项
2 300104 乐视网 6,018,000.00 1.69 重大事 项
8.12.6 投资组合报告附注的 其他 文字描述部分
由于四 舍五 入原 因， 分项 之和与 合计 可能 有尾 差。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人 户数 及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例 大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 28 页
290 1,146,932.52 328,707,177.03 98.83% 3,903,253.71 1.17%
注： 持有 人户 数为 有效 户 数，即 存量 份额 大于 零的 账户。
9.2 期末基金管理人的从 业人 员持有本基金的情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
0 0.0000%
9.3 期末基金管理人的从 业人 员持有本开放式基金 份额 总量区间的情况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基 金投资 和研 究部 门负 责
人持有 本开 放式 基金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0
§10 开放式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2015 年 5 月 15 日 ） 基金 份额 总额
3,209,279,207.63
本报告 期期 初基 金份 额总 额 -
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 总申 购份 额 2,423,045,547.88
减: 基金 合同 生效 日起 至报 告期期 末基 金总 赎回 份额 5,299,714,324.77
基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末 基 金 拆 分 变 动 份 额 （ 份
额减少 以"-" 填列）
-
本报告 期期 末基 金份 额总 额 332,610,430.74
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会 决议
报告期 内无 基金 份额 持有 人大会 决议 。
11.2 基金管理人、基金托 管人 的专门基金托管部门 的重 大人事变动
一、基 金管 理人 的重 大人 事变动
1、 基金 管理 人于 2015 年 1 月 13 日发 布了 《大 成 基金管 理有 限公 司关 于高 级管理 人员 变 更
的 公 告》 ，经 大成 基金 管理有 限 公司 第六 届董 事会 第一 次 会议 审议 通过 ，刘 彩晖 女 士不 再担 任公
司副总 经理 。
2 、基 金管 理人 于 2015 年 1 月 22 日 发布 了《 大成 基 金管理 有限 公司 关于 高级 管理人 员变 更
的 公 告》 ，经 大成 基金 管理有 限 公司 第六 届董 事会 第一 次 会议 审议 通过 ，由 肖剑 先 生、 钟鸣 远先大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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生任公 司副 总经 理。
3 、 基 金管 理人 于 2015 年 5 月 5 日发 布了 《 大成 基 金管理 有限 公司 关于 高级 管理人 员变 更的
公 告 》 ， 经大 成基 金管 理有限 公 司第 六届 董事 会第 六次 会 议审 议通 过， 刘明 先生 不 再担 任公 司副
总经理 。
4 、基 金管 理人 于 2015 年 5 月 16 日 发布 了《 大成 基 金管理 有限 公司 关于 高级 管理人 员变 更
的 公 告》 ，经 大成 基金 管理有 限 公司 第六 届董 事会 第七 次 会议 审议 通过 ，肖 冰先 生 不再 担任 公司
副总经 理。
5 、 基 金管 理人 于 2015 年 10 月 15 日 发布 了 《大 成 基金管 理有 限公 司关 于高 级管理 人员 变更
的 公 告》 ，经 大成 基金 管理有 限 公司 第六 届董 事会 第十 一 次会 议审 议通 过， 杨春 明 先生 不再 担任
公司副 总经 理职 务。
6、 基金 管理 人分 别于 2015 年 10 月 16 日、10 月 30 日发布 了 《大 成基 金管 理 有限公 司关 于
高 级 管理 人员 变更 的公 告》 ， 经 大成 基金 管理 有限 公司 第 六届 董事 会十 次会 议审 议 通过 ，周 立新
先生、 温志 敏先 生担 任公 司副总 经理 职务 。
二、基 金托 管人 的专 门基 金托管 部门 的重 大人 事变 动
无。
11.3 涉及基金管理人、基 金财 产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期内 没有 涉及 本基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼事 项。
11.4 基金投资策略的改变
本基金 投资 策略 在本 报告 期内没 有重 大改 变。
11.5 为基金进行审计的会 计师 事务所情况
本基 金聘任的为本 基金审计的 会计师事务所 为普华永道 中天会计师事 务所( 特殊普 通合伙) ，
本年度 应支 付的 审计 费用 为 130,000.00 元。 该事 务 所自基 金合 同生 效日 起为 本基金 提供 审计 服 务
至今。
11.6 管理人、托管人及其 高级 管理人员受稽查或处 罚等 情况
本报告 期， 本基 金管 理人 、托管 人及 高级 管理 人员 未受到 监管 部门 稽查 或处 罚。
大成景源灵活配置混合型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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11.7 基金租用证券公司交 易单 元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交 易单 元进行股票投资及佣 金支 付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
光大证 券 1 356,616,862.91 44.63% 329,346.29 45.22% 新增
招商证 券 1 442,495,483.38 55.37% 398,942.48 54.78% 新增
注： 根据 中国 证监 会颁 布 的 《 关于 完善 证券 投资 基 金交易 席位 制度 有关 问题 的通知 》 （ 证监 基金 字
[2007]48 号） 的有 关规 定 ，本公 司制 定了 租用 证券 公司交 易单 元的 选择 标准 和程序 。
租用证 券公 司交 易单 元的 选择标 准主 要包 括：
（一） 财务 状况 良好 ，最 近一年 无重 大违 规行 为；
（二） 经营 行为 规范 ，内 控制度 健全 ，能 满足 各投 资组合 运作 的保 密性 要求 ；
（三） 研究 实力 较强 ，能 提供包 括研 究报 告、 路演 服务、 协助 进行 上市 公司 调研等 研究 服务 ；
（四）具备各 投资组合 运 作所需的高效 、安全的 通 讯条件，有足 够的交易 和 清算能力， 满足各投
资组合 证券 交易 需要；
（五） 能提 供投 资组 合运 作、管 理所 需的 其他 券商 服务；
（六） 相关 基金 合同 、资 产管理 合同 以及 法律 法规 规定的 其他 条件 。
租用证券公司 交易单元 的 程序：首先根 据租用证 券 公司交易单元 的选择标 准 形成《券商 服务评价
表》 ， 然后 根据 评分 高低 进 行选择 基金 交易 单元 。
本报告 期内 增加 基金 交易 单元： 光大 证券 、招 商证 券。
11.7.2 基金租用证券公司交 易单 元进行其他证券投资 的情 况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
光大证 券 368,106,277.47 100.00% 720,900,000.00 100.00% - -
招商证 券 - - - - - -
§12 影响投资者决策的其 他重 要信息
无。
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大成基 金管 理有 限公 司
2016 年 3 月 26 日
