万家精选混合型证券投资基金2015年年度
报告
2015年12月31日
基金管理人：万家基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
送出日期：2016年 3 月25 日
万家精选混合 2015年年度报告
第 2 页 共 56 页
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以
上独立董事签字同意,并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2016年3月24日复核了本报
告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基
金的招募说明书及其更新。
本报告财务资料已经审计,安永华明会计师事务所为基金财务出具了标准无保留意见的审计
报告,基金管理人在本报告中对相关事项亦有详细说明,请投资者注意阅读。
本报告期自 2015 年1 月1日起至 2015年 12 月 31日止。 万家精选混合 2015年年度报告
第 3 页 共 56 页
1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2?
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2?
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3?
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5?
2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5 ?
2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5 ?
2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 5?
2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 6 ?
2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 6 ?
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................... 6?
3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 6?
3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 7 ?
3.3 过去三年基金的利润分配情况 .................................................................................................. 9?
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 9?
4.1 基金管理人及基金经理情况 ...................................................................................................... 9?
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 12?
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 12?
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 13?
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 14?
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 14?
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 15?
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 15?
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ............................... 16?
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 16?
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 16?
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 16?
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 16?
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 16?
6.1 审计报告基本信息 .................................................................................................................... 16?
6.2 审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 16?
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 17?
7.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 17?
7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 18?
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 19?
7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 21?
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 44?
8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 44?
8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 45?
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 45?
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 46?
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 50?
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 50?
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 50?万家精选混合 2015年年度报告
第 4 页 共 56 页
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 50?
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 50?
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 .................................................................. 51?
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 51?
8.12 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 51?
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 52?
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 52?
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 52?
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 52?
§10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 52?
§11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 53?
11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 53?
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 53?
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 53?
11.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 54?
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 54?
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 54?
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 54?
§12 影响投资者决策的其他重要信息 ................................................................................................... 55?
§13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 56?
13.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 56?
13.2 存放地点 .................................................................................................................................. 56?
13.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 56?
万家精选混合 2015年年度报告
第 5 页 共 56 页
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 万家精选混合型证券投资基金
基金简称 万家精选混合
基金主代码 519185
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2009年 5月18 日
基金管理人 万家基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 60,571,775.94 份
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金在坚持并不断深化价值投资理念的基础上,充
分发挥专业研究优势,通过多层面研究精选出具备持
续竞争优势的企业,并结合估值等因素,对投资组合进
行积极有效的管理。在有效控制风险的前提下,谋求实
现基金财产的长期稳健增值。
投资策略 本基金以“自下而上”精选证券的策略为主,并适度动
态配置大类资产。通过定性与定量分析相结合的方法,
精选出具备持续竞争优势且价值被低估的企业进行重
点投资。
业绩比较基准 80% ×沪深 300 指数收益率 + 20% ×上证国债指数
收益率
风险收益特征 本基金是混合型基金,风险高于货币市场基金和债券
型基金,属于较高风险、较高预期收益的证券投资基金
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 万家基金管理有限公司 中国建设银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 兰剑 田青
联系电话 021-38909626 010-67595096
电子邮箱 lanj@wjasset.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服务电话
95538 转6、4008880800 010-67595096
传真 021-38909627 010-66275853
注册地址 中国（上海）自由贸易试验
区浦电路 360 号8 层 （名义
楼层 9 层）
北京市西城区金融大街 25 号
办公地址 中国（上海）自由贸易试验
区浦电路 360 号8 层 （名义
北京市西城区闹市口大街 1 号
院 1 号楼 万家精选混合 2015年年度报告
第 6 页 共 56 页
楼层 9 层）
邮政编码 200122 100033
法定代表人 方一天 王洪章
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《上海证券报》 、 《中国证券报》 、 《证券时报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
址
http://www.wjasset.com
基金年度报告备置地点 中国 （上海） 自由贸易试验区浦电路 360号 8 层 （名
义楼层 9 层）基金管理人办公场所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 安永华明会计师事务所 北京市东城区东长安街 1 号东方广
场东方经贸城安永大楼 16 层
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街 17 号
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2015年 2014年 2013年
本期已实现收益 74,409,066.50 79,452,786.38 39,000,978.54
本期利润 87,050,402.66 -43,920,251.96 117,143,686.29
加权平均基金份额本期利润 1.0620 -0.1238 0.2171
本期加权平均净值利润率 68.21% -12.33% 21.10%
本期基金份额净值增长率 87.12% -4.47% 28.59%
3.1.2 期末数据和指标 2015 年末 2014 年末 2013 年末
期末可供分配利润 57,442,243.43 6,129,724.80 -113,212,288.68
期末可供分配基金份额利润 0.9483 0.0412 -0.1727
期末基金资产净值 118,014,019.37 154,895,102.67 714,471,276.37
期末基金份额净值 1.9483 1.0412 1.0899
3.1.3 累计期末指标 2015 年末
2014 年末
2013 年末
基金份额累计净值增长率 109.56% 11.99% 17.23%
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除
相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数万家精选混合 2015年年度报告
第 7 页 共 56 页
字。
3、期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 27.85% 1.65% 13.57% 1.34% 14.28% 0.31%
过去六个月 6.94% 3.07% -12.31% 2.14% 19.25% 0.93%
过去一年 87.12% 2.70% 6.98% 1.99% 80.14% 0.71%
过去三年 129.86% 1.81% 43.01% 1.43% 86.85% 0.38%
过去五年 99.23% 1.58% 22.97% 1.29% 76.26% 0.29%
自基金合同
生效起至今
109.56% 1.53% 36.97% 1.32% 72.59% 0.21%
注：业绩比较基准为 80% ×沪深 300 指数收益率 + 20% ×上证国债指数收益率 万家精选混合 2015年年度报告
第 8 页 共 56 页
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
注：本基金于 2009 年 5 月 18 日成立,根据基金合同规定,基金合同生效后六个月内为建仓期,
建仓期结束时各项资产配置比例符合法律法规和基金合同要求。报告期末各项资产配置比例符合
法律法规和基金合同要求。 万家精选混合 2015年年度报告
第 9 页 共 56 页
3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
3.3 过去三年基金的利润分配情况
本基金过去三年内未发生利润分配。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
万家基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[2002]44号文批准设立。公司现股东为中泰
证券股份有限公司、新疆国际实业股份有限公司和山东省国有资产投资控股有限公司, 住所：中
国（上海）自由贸易试验区浦电路 360号 8 层（名义楼层 9层） ；办公地址：中国（上海）自由贸
易试验区浦电路 360 号8 层（名义楼层 9 层）,注册资本 1 亿元人民币。目前管理二十三只开放式
基金，分别为万家 180 指数证券投资基金、万家增强收益债券型证券投资基金、万家行业优选混
合型证券投资基金（LOF） 、万家货币市场证券投资基金、万家和谐增长混合型证券投资基金、万家精选混合 2015年年度报告
第 10 页 共 56 页
万家双引擎灵活配置混合型证券基金、万家精选混合型证券投资基金、万家稳健增利债券型证券
投资基金、万家中证红利指数证券投资基金（LOF） 、万家添利债券型证券投资基金（LOF） 、万家
中证创业成长指数分级证券投资基金、万家信用恒利债券型证券投资基金、万家日日薪货币市场
证券投资基金、万家强化收益定期开放债券型证券投资基金、万家上证 50交易型开放式指数证券
投资基金、万家新利灵活配置混合型证券投资基金、万家双利债券型证券投资基金、万家现金宝
货币市场证券投资基金、万家瑞丰灵活配置混合型证券投资基金、万家瑞兴灵活配置混合型证券
投资基金、万家品质生活灵活配置混合型证券投资基金、万家瑞益灵活配置混合型证券投资基金
和万家新兴蓝筹灵活配置混合型证券投资基金。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助理）期限
证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
莫海波
本基金基
金经理 、
万家和谐
增长混合
型证券投
资基金、
万家行业
优选混合
型证券投
资基金、
万家品质
生活灵活
配置混合
型证券投
资基金、
万家瑞兴
灵活配置
混合型证
券投资基
金和万家
新利灵活
配置混合
型证券投
资基金基
金经理、
投资研究
部总监
2015年5月6
日
- 5 年
投资研究
部总监，
MBA，2010
年进入财
富证券责
任有限公
司，任分
析师、投
资经理助
理；2011
年进入中
银国际证
券有限责
任公司基
金，任分
析师、环
保行业研
究员、策
略分析
师、投资
经理。
2015 年 3
月加入本
公司，现
任投资研
究部总监
章恒 本基金基 2014年11月 - 7年 基 金 经万家精选混合 2015年年度报告
第 11 页 共 56 页
金经理和
万家行业
优选混合
型证券投
资基金基
金经理
4日 理，清华
大学硕
士。2007
年5月进
入东方基
金任研究
员，2009
年9月进
入天弘基
金任研究
员。2011
年5月进
入万家基
金，历任
研究员、
基金经理
助理等职
务。
华光磊
本基金基
金经理、
万家双引
擎灵活配
置基金基
金经理、
万家和谐
增长混合
型证券投
资基金基
金经理、
权益投资
部副总监
2014年10月
8日
2015年5月22日 9年
学士学
位 ,2004
年8月进
入光大证
券研究所
工作,于
2008 年获
得新财富
房地产行
业最佳分
析师第三
名(团
队 );2008
年12月加
入光大证
券资产管
理总
部 ,2009
年9月加
入天弘基
金,分别
担任研究
员、基金
经理助理
等职
务 ;2011
年5月加万家精选混合 2015年年度报告
第 12 页 共 56 页
入万家基
金,先后
担任研究
总监助
理、研究
总监等职
务。
注：1、任职日期以及离任日期均以基金公告为准。
2、证券从业含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内,本基金管理人严格遵守基金合同、 《证券投资基金法》 、 《公开募集证券投资基金
运作管理办法》等法律、法规和监管部门的相关规定,依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则
管理和运用基金资产,在认真控制投资风险的基础上,为基金持有人谋取最大利益,没有损害基金
持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,公司制定了《万家
基金管理有限公司公平交易管理办法》 ，涵盖了研究、授权、投资决策和交易执行等投资管理活动
的各个环节，严禁直接或通过第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送，确保公平对
待不同投资组合。
在投资决策上： （1）公司对不同类别的投资组合分别设定独立的投资部门，公募基金经理和
特定客户资产管理投资经理不得互相兼任。 （2）公司投资管理实行分层次决策，投资决策委员会
下设的公募基金投资决策小组和专户投资决策小组分别根据公募基金和专户投资组合的规模、风
格特征等因素合理确定各投资组合经理的投资权限，投资组合经理在授权范围内自主决策，超过
投资权限的操作需经过严格的逐级审批程序。 （3）公司接受的外部研究报告、研究员撰写的研究
报告等均通过统一的投研管理平台发布，确保各投资组合经理在获得投资信息、投资建议和实施
决策方面享有公平的机会。
在交易执行上： （1）公司将投资管理职能和交易执行职能相隔离，实行集中交易制度； （2）
对于交易公开竞价交易，所有指令必须通过系统下达，公司执行交易系统中的公平交易程序； （3）
对于债券一级市场申购、非公开发行股票申购等非集中竞价交易，各投资组合经理在交易前独立
地确定各投资组合的交易价格和数量，公司按照价格优先、比例分配的原则对交易结果进行分配；
（4）对于银行间交易，交易部按照时间优先、价格优先的原则公平公正的进行询价并完成交易。 万家精选混合 2015年年度报告
第 13 页 共 56 页
在行为监控上，公司定期对不同投资组合的同向交易价差、反向交易，场外交易对手议价的
价格公允性及其他异常交易情况进行监控及分析，基金经理对异常交易情况进行合理性解释并留
存记录，并定期编制公平交易分析报告，由投资组合经理、督察长、总经理审核签署。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
公司定期进行同向交易价差分析，即采集公司旗下管理的所有组合，连续四个季度期间内，
不同时间窗下（日内、3 日内、5 日内）的同向交易样本，对两两组合之间的同向交易价差均值进
行原假设为 0，95%的置信水平下的 t检验，并对结论进行跟踪分析，分析结果显示在样本数量大
于 30 的前提下，组合之间在同向交易方面不存在违反公平交易行为。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本报告期内未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
本报告期内无下列情况:所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边
交易量超过该证券当日成交量的 5%。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2015 年国内市场可谓大起大落，跌宕起伏。年初在互联网+等各类新经济逻辑驱动下，社会
资金不断涌入市场，短期内股指快速推高，牛市氛围在 5-6 月达到高潮。6 月中，市场出现了拐
点， 8 月，在人民币汇率贬值突袭下，市场再次出现深度下跌，上证和创业板指数也再次创出 7
个月的新低。随后四季度，市场逐步筑底回升，人民币汇率走稳和大幅下跌后风险的释放，市场
出现一波急跌后的弱反弹。
从全年来看，我们的产品顺应时势，结合市场波动特点，从仓位和选股两个层面较为精准的
把握了市场拐点：2015年 1-5 月，产品保持较高的仓位，并密切关注计算机、传媒、新能源汽车
等转型概念。5-6 月，我们及时洞察了中小创板块存在的估值泡沫，并对市场资金杠杆风险进行
的全面的评估，因而我们提前将中小创持仓转移至低估值蓝筹股。在 7 月初国家队的第一次救市
到 8 月的第二次大幅下跌之间，我们抓住反弹的机会继续减持中小创股票，至 8 月中下旬我们的
仓位已较 5 月显著下降。市场两次下跌后我们认为市场风险偏好已急剧下降，资金离场的趋势非
常明显。从经验和各种迹象推演，14-15 年的大牛市终结后的市场不确定性将大幅提升。处于谨
慎考虑，我们从 9 月开始既将产品仓位保持在较低水平，以最大限度的规避风险和保存牛市收益。
万家精选混合 2015年年度报告
第 14 页 共 56 页
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至报告期末,本基金份额净值为1.9483元,本报告期份额净值增长率为87.12%,业绩比较基
准收益率 6.98%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
2016 年国内股市开局表现不佳。但站在目前时点，我们认为不必过度恐慌，因为股市泡沫风
险得到了充分的释放。同时我们长期看好的代表新经济转型的部分传媒、新能源等行业股票已经
显示出了中长期的价值投资机会。从政策面上看，监管部门积极引导新资金入市，国内推出略宽
松政策，这些都会市场起到了积极的作用。
除新经济产业外，在供给侧改革的强力推行下，很多传统行业的供给收缩出现了难得的历史
机遇。我们预计随着这些行业的供给收缩，这些行业基本面改善将会超预期，一旦这些映射到资
本市场，便可给这些行业带来边际上的利好。
今年市场宽幅震荡的特征非常明显，我们力图抓住市场宽幅震荡的机会，加大波段操作的力
度，重点关注受益于供给侧改革和一带一路的大盘蓝筹行业，例如：地产、化工、建筑等行业。
除此，我们还会对新能源和传媒行业进行自下而上的标的选择，对基本面较好、估值合理的标的
进行长期配置。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
报告期内,基金管理人为防范和化解经营风险,确保经营业务的稳健运行和受托资产的安全完
整,主要做了以下工作:
(一)加强风控文化建设
报告期内,公司延续了对合规和风控工作前瞻性、有效性和专业性的工作要求,定位于为公司
各项业务防范和提示风险,对投研提供辅助决策支持,通过事前审核、事中控制、事后稽核,不断梳
理和优化制度流程、防范操作风险等手段以确保公司各项业务合法合规。
(二)精简制度流程
为加强内控管理,保证公司各项制度流程的有效性、及时性、完备性,报告期内公司对制度流
程进行了精简。 修订后的制度流程,内容更为紧凑,更具操作性,也更符合法律法规要求及业务发展
需要。
(三)定期和临时稽核工作
报告期内,按计划完成了每个季度的定期稽核和专项稽核,检查内容基本覆盖公司各业务部门
和业务环节,检查完成后出具监察稽核报告和建议书,并对整改情况进行跟踪。 万家精选混合 2015年年度报告
第 15 页 共 56 页
(四)绩效评估和风险管理工作
报告期内,合规稽核部门对公司管理层及时提供各类业绩数据和业绩归因分析;每日制作风控
日报,定期制作绩效评估和风控周报、月报、公平交易报告等;对基金运作中的风险点及时向基金
经理进行提示;根据新的公平交易法规要求对风控系统进行了升级;通过对投资交易系统的监控和
风控指标的设立,以及对新股申购、新股询价其他事前审批工作对基金投资进行有效的合规管理;
报告期内未发生大的投资违规情况以及不正当关联交易、利益输送等损害基金份额持有人利益的
行为。
(五)防控内幕交易机制
报告期内,公司完善了防控内幕交易的机制。对《内部控制大纲》 、 《投资管理制度》 、 《投资管
理人员管理办法》 、 《保密制度》 《员工投资申报及行为监控管理办法》等制度进行修订,强化制度
约束。
(六)投资管理人员行为管理
报告期内,电话录音和上网行为监控方面加大了查听和查看的范围和频率。 尤其是加强了对投
研人员的监控,确保公司对内幕交易等行为的稽核力度。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
1、参与估值流程各方及人员(或小组)的职责分工、专业胜任能力和相关工作经历
公司成立了估值委员会,定期评价现行估值政策和程序,在发生了影响估值政策和程序有效性
及适用性的情况后及时修订估值方法。估值委员会由督察长、基金运营部负责人、合规稽核部负
责人、权益投资部负责人、固定收益部负责人等组成。估值委员会的成员均具备专业胜任能力和
相关从业资格,精通各自领域的理论知识,熟悉政策法规,并具有丰富的实践经验。
2、基金经理参与或决定估值的程度
基金经理可参与估值原则和方法的讨论,但不介入基金日常估值业务。
3、参与估值流程各方之间存在的任何重大利益冲突
参与估值流程各方之间不存在重大利益冲突。
4、已签约的与估值相关的任何定价服务的性质与程度
本基金管理人与中央国债登记结算有限责任公司签署了《中债收益率曲线和中债估值最终用
户服务协议》 。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
基金合同规定“本基金收益每年最多分配 12 次,全年基金收益分配比例不低于可分配收益的万家精选混合 2015年年度报告
第 16 页 共 56 页
10%。基金投资当期出现净亏损,则不进行收益分配。” 本年度本基金未进行基金收益分配。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本报告期内，本基金没有出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资
产净值低于五千万元情况。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期,中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中,严格遵守了《证券投资基金
法》 、基金合同、托管协议和其他有关规定,不存在损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责
地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期,本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定,对本基金的基
金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核,对本基金的投资运作方面进行了监督,
未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。
报告期内,本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资
组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
§6 审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 安永华明(2016)审字第 60778298_B08号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 万家精选混合型证券投资基金全体基金份额持有人
引言段 我们审计了后附的万家精选混合型证券投资基金财务报表，包
括 2015 年 12 月31 日的资产负债表，2015 年度的利润表、所有
者权益（基金净值）变动表以及财务报表附注。 万家精选混合 2015年年度报告
第 17 页 共 56 页
管理层对财务报表的责任段 编制和公允列报财务报表是基金管理人万家基金管理有限公司
的责任。这种责任包括： （1）按照企业会计准则的规定编制财
务报表，并使其实现公允反映； （2）设计、执行和维护必要的
内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大
错报。
注册会计师的责任段 我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意
见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。
中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道
德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错
报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露
的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括
对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进
行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相
关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控
制的有效性发表意见。审计工作还包括评价基金管理人选用会
计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表
的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计
意见提供了基础。
审计意见段 我们认为，上述财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的
规定编制， 公允反映了万家精选混合型证券投资基金 2015 年12
月31日的财务状况以及2015年度的经营成果和净值变动情况。
注册会计师的姓名 陈露
印艳萍
会计师事务所的名称 安永华明会计师事务所(特殊普通合伙)
会计师事务所的地址 中国
北京
审计报告日期 2016年3月25日
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：万家精选混合型证券投资基金
报告截止日： 2015 年12 月31 日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度末
2014 年12 月 31 日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 37,519,510.05 45,694,858.03
结算备付金
551,309.96 543,241.06
存出保证金
112,835.53 119,830.36万家精选混合 2015年年度报告
第 18 页 共 56 页
交易性金融资产 7.4.7.2 80,987,256.58 120,077,913.40
其中：股票投资
80,987,256.58 120,077,913.40
基金投资
- -
债券投资
- -
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 7.4.7.3 --
买入返售金融资产 7.4.7.4 --
应收证券清算款
- -
应收利息 7.4.7.5 8,591.09 9,937.03
应收股利
- -
应收申购款
53,387.33 396.13
递延所得税资产
--
其他资产 7.4.7.6 --
资产总计
119,232,890.54 166,446,176.01
负债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年12 月 31 日
上年度末
2014 年12 月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 7.4.7.3 --
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
- 9,523,125.55
应付赎回款
207,867.10 708,867.41
应付管理人报酬
148,129.58 203,092.20
应付托管费
24,688.27 33,848.73
应付销售服务费
- -
应付交易费用 7.4.7.7 213,960.83 447,639.03
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
--
其他负债 7.4.7.8 624,225.39 634,500.42
负债合计
1,218,871.17 11,551,073.34
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 60,571,775.94 148,765,377.87
未分配利润 7.4.7.10 57,442,243.43 6,129,724.80
所有者权益合计
118,014,019.37 154,895,102.67
负债和所有者权益总计
119,232,890.54 166,446,176.01
注：报告截止日 2015 年12月 31 日,基金份额净值 1.9483 元,基金份额总额 60,571,775.94 份。
7.2 利润表
会计主体：万家精选混合型证券投资基金 万家精选混合 2015年年度报告
第 19 页 共 56 页
本报告期： 2015年 1月1 日至2015年 12 月 31日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2015 年1 月1 日至
2015 年12 月 31 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至
2014 年12 月 31 日
一、收入
91,601,038.18 -34,627,246.42
1.利息收入
202,018.23 2,120,148.81
其中：存款利息收入 7.4.7.11 202,018.23 483,474.36
债券利息收入
- 1,602,616.44
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
- 34,058.01
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
78,616,944.65 86,071,771.89
其中：股票投资收益 7.4.7.12 77,891,281.50 81,874,937.26
基金投资收益
- -
债券投资收益 7.4.7.13 - 1,899,881.10
资产支持证券投资收益 7.4.7.13.5 --
贵金属投资收益 7.4.7.14 --
衍生工具收益 7.4.7.15 --
股利收益 7.4.7.16 725,663.15 2,296,953.53
3.公允价值变动收益 （损失以 “-”
号填列）
7.4.7.17 12,641,336.16 -123,373,038.34
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
--
5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.18 140,739.14 553,871.22
减：二、费用
4,550,635.52 9,293,005.54
1．管理人报酬 7.4.10.2.1 1,911,615.34 5,395,491.13
2．托管费 7.4.10.2.2 318,602.54 899,248.59
3．销售服务费 7.4.10.2.3 --
4．交易费用 7.4.7.19 1,915,444.27 2,596,693.22
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6．其他费用 7.4.7.20 404,973.37 401,572.60
三、利润总额（亏损总额以“-”
号填列）
87,050,402.66 -43,920,251.96
减：所得税费用
--
四、净利润（净亏损以“-”号填
列）
87,050,402.66 -43,920,251.96
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：万家精选混合型证券投资基金
本报告期：2015 年1 月1 日至 2015 年12 月 31 日 万家精选混合 2015年年度报告
第 20 页 共 56 页
单位：人民币元
项目
本期
2015年1 月1 日至 2015年 12月 31日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
148,765,377.87 6,129,724.80 154,895,102.67
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 87,050,402.66 87,050,402.66
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以 “-” 号填列）
-88,193,601.93 -35,737,884.03 -123,931,485.96
其中：1.基金申购款 71,782,123.81 53,581,980.57 125,364,104.38
2.基金赎回款 -159,975,725.74 -89,319,864.60 -249,295,590.34
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-”
号填列）
---
五、期末所有者权益（基
金净值）
60,571,775.94 57,442,243.43 118,014,019.37
项目
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至 2014 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
655,554,602.58 58,916,673.79 714,471,276.37
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- -43,920,251.96 -43,920,251.96
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以 “-” 号填列）
-506,789,224.71 -8,866,697.03 -515,655,921.74
其中：1.基金申购款 116,533,817.79 1,106,972.57 117,640,790.36
2.基金赎回款 -623,323,042.50 -9,973,669.60 -633,296,712.10
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-”
号填列）
---
五、期末所有者权益（基
金净值）
148,765,377.87 6,129,724.80 154,895,102.67万家精选混合 2015年年度报告
第 21 页 共 56 页
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______方一天______
______方一天______
____陈广益____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
万家精选混合型证券投资基金（以下简称“本基金” ） ，原万家精选股票型证券投资基金，系
经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会” ）证监许可[2008]1394 号文《关于核准万
家精选股票型证券投资基金募集的批复》的核准，由基金管理人万家基金管理有限公司向社会公
开募集，基金合同于 2009年 5 月18 日正式生效，首次设立募集规模为 1,640,074,657.51份基金
份额。本基金为契约型开放式，存续期限不定。本基金的基金管理人为万家基金管理有限公司，
注册登记机构为中国证券登记结算有限责任公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。
根据中国证券监督管理委员会于 2014 年8 月8 日实行的 《公开募集证券投资基金运作管理办
法》及相关基金合同的有关规定，经与基金托管人协商一致，自 2015 年 7 月 31 日起将本基金变
更为万家精选混合型证券投资基金，并相应修改本基金的《基金合同》 。
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行、上市的股票、债券、
货币市场工具、权证、资产支持证券以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。
本基金的业绩比较基准为：80%×沪深 300 指数收益率+20%×上证国债指数收益率。
7.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照中国财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具
体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定（以下合称“企业会计准则” ）编制,同时，对于
在具体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基金业协会修订的《证券投资基金会计
核算业务指引》 、中国证监会制定的《关于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值
计价有关事项的通知》 、 《证券投资基金信息披露管理办法》 、 《证券投资基金信息披露内容与格式
准则》第 2 号《年度报告的内容与格式》 、 《证券投资基金信息披露编报规则》第 3 号《会计报表
附注的编制及披露》 、 《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和半年度报告>》 、其他
中国证监会及中国证券投资基金业协会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。 万家精选混合 2015年年度报告
第 22 页 共 56 页
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求,真实、完整地反映了本基金于 2015 年 12 月 31 日的财
务状况以及 2015 年度的经营成果和净值变动情况。
7.4.4 重要会计政策和会计估计
本基金财务报表所载财务信息依照企业会计准则、 《证券投资基金会计核算业务指引》和其他
相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计编制。
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度采用公历年度,即每年 1 月1 日起至 12 月 31 日止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。 除有特别说明外,均以人民币
元为单位表示。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
金融工具是指形成本基金的金融资产(或负债),并形成其他单位的金融负债(或资产)或权益
工具的合同。
(1)金融资产分类
本基金的金融资产于初始确认时分为以下两类:以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
融资产、贷款和应收款项;
本基金目前持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产为股票投资；
(2)金融负债分类
本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和
其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。
划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票、 债券等,以及不作为有效套
期工具的衍生工具,按照取得时的公允价值作为初始确认金额,相关的交易费用在发生时计入当期
损益;
在持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期间取得的利息或现金股利,应当
确认为当期收益。 每日,本基金将以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债的万家精选混合 2015年年度报告
第 23 页 共 56 页
公允价值变动计入当期损益;
处置该金融资产或金融负债时,其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益,同
时调整公允价值变动收益;
当收取该金融资产现金流量的合同权利终止,或该金融资产已转移,且符合金融资产转移的终
止确认条件的,金融资产将终止确认,即从本基金账户和资产负债表内予以转销;
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的,该金融负债或其一部分将终止确认;
金融资产转移,是指本基金将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方(转入
方);本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的,终止确认该金融资产;
保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的,不终止确认该金融资产;本基金既没有转移也
没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的,分别下列情况处理:放弃了对该金融资产控
制的,终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债;未放弃对该金融资产控制的,按照其继续涉
入所转移金融资产的程度确认有关金融资产,并相应确认有关负债;
本基金主要金融工具的成本计价方法具体如下:
(1)股票投资
买入股票于成交日确认为股票投资,股票投资成本,按成交日应支付的全部价款扣除交易费用
入账;
卖出股票于成交日确认股票投资收益,卖出股票的成本按移动加权平均法于成交日结转;
(2)债券投资
买入债券于成交日确认为债券投资。 债券投资成本,按成交日应支付的全部价款扣除交易费用
入账,其中所包含的债券应收利息单独核算,不构成债券投资成本;
买入零息债券视同到期一次性还本付息的附息债券,根据其发行价、 到期价和发行期限按直线
法推算内含票面利率后,按上述会计处理方法核算;
卖出债券于成交日确认债券投资收益,卖出债券的成本按移动加权平均法结转;
(3)权证投资
买入权证于成交日确认为权证投资。权证投资成本按成交日应支付的全部价款扣除交易费用
后入账;
卖出权证于成交日确认衍生工具投资收益,卖出权证的成本按移动加权平均法于成交日结转;
(4)分离交易可转债
申购新发行的分离交易可转债于获得日,按可分离权证公允价值占分离交易可转债全部公允
价值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证投资成本,按实际支付万家精选混合 2015年年度报告
第 24 页 共 56 页
的全部价款扣减可分离权证确定的成本确认债券成本;
上市后,上市流通的债券和权证分别按上述(2)、(3)中相关原则进行计算;
(5)回购协议
基金持有的回购协议(封闭式回购),以成本列示,按实际利率(当实际利率与合同利率差异较
小时,也可以用合同利率)在实际持有期间内逐日计提利息。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
公允价值是指在公平交易中熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。本
基金的公允价值的计量分为三个层次,第一层次是本基金在计量日能获得相同资产或负债在活跃
市场上报价的,以该报价为依据确定公允价值;第二层次是本基金在计量日能获得类似资产或负债
在活跃市场上的报价,或相同或类似资产或负债在非活跃市场上的报价的,以该报价为依据做必要
调整确定公允价值;第三层次是本基金无法获得相同或类似资产可比市场交易价格的,以其他反映
市场参与者对资产或负债定价时所使用的参数为依据确定公允价值。本基金主要金融工具的估值
方法如下:
1)股票投资
(1)上市流通的股票的估值
上市流通的股票按估值日该股票在证券交易所的收盘价估值。估值日无交易的但最近交易日
后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的,按最近交易日的
收盘价估值;如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重
大事件,可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素,调整最近交易市价,确定公允价值。 如有
充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值,调整最近交易市价,确定公允价值;
(2)未上市的股票的估值
A.送股、转增股、公开增发新股或配股的股票,以其在证券交易所挂牌的同一证券估值日的估
值方法估值;
B.首次公开发行的股票,采用估值技术确定公允价值,在估值技术难以可靠计量公允价值的情
况下,按其成本价计算;
C.首次公开发行有明确锁定期的股票,同一股票在交易所上市后,以其在证券交易所挂牌的同
一证券估值日的估值方法估值;
D.非公开发行有明确锁定期的股票的估值
本基金投资的非公开发行的股票按以下方法估值:
a.估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价低于非公开发行股票的初始取得成本时,万家精选混合 2015年年度报告
第 25 页 共 56 页
采用在证券交易所的同一股票的市价作为估值日该非公开发行股票的价值;
b.估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价高于非公开发行股票的初始取得成本时,
按中国证监会相关规定处理;
2)债券投资
(1)证券交易所市场实行净价交易的债券按估值日收盘价估值。 估值日无交易的但最近交易日
后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的,按最近交易日的
收盘价估值;如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重
大事件,可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素,调整最近交易市价,确定公允价值。 如有
充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值,调整最近交易市价,确定公允价值;
(2)证券交易所市场未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的债券应
收利息得到的净价进行估值。估值日无交易的但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发
行机构未发生影响证券价格的重大事件的,按最近交易日债券收盘净价估值;如最近交易日后经济
环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件,可参考类似投资品种的现
行市价及重大变化因素,调整最近交易市价,确定公允价值。如有充足证据表明最近交易市价不能
真实反映公允价值,调整最近交易市价,确定公允价值;
(3)未上市债券、交易所以大宗交易方式转让的资产支持证券,采用估值技术确定公允价值,
在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下,按成本进行后续计量;
(4)在全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种,采用估值技术确定公
允价值;
3)权证投资
(1)上市流通的权证按估值日该权证在证券交易所的收盘价估值。 估值日无交易的但最近交易
日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的,按最近交易日
的收盘价估值;如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的
重大事件,可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素,调整最近交易市价,确定公允价值。 如
有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值,调整最近交易市价,确定公允价值;
(2)未上市流通的权证,采用估值技术确定公允价值,在估值技术难以可靠计量公允价值的情
况下,按成本计量;
(3)因持有股票而享有的配股权证,采用估值技术确定公允价值进行估值;
4)分离交易可转债
分离交易可转债,上市日前,采用估值技术分别对债券和权证进行估值;自上市日起,上市流通万家精选混合 2015年年度报告
第 26 页 共 56 页
的债券和权证分别按上述 2)、3)中的相关原则进行估值;
5)其他
(1)如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映金融资产公允价值的,基金管理人可
根据具体情况与基金托管人商定后,按最能反映公允价值的方法估值;
(2)如有新增事项,按国家最新规定估值。
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利,且该种法定权利现在是可执行的,
同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时,金融资产和金融负债以
相互抵销后的金额在资产负债表内列示。 除此以外,金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示,
不予相互抵销。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基金份额变
动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转
入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申购或赎回
基金份额时,申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收益/(损失)占基金净值比例计算的
金额。 未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时,申购或赎回款项中包含的按累计未实现利得
/(损失)占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。
未实现损益平准金与已实现损益平准金均在“损益平准金”科目中核算,并于期末全额转入
“未分配利润/(累计亏损)”。
7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量
(1)存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款，按
协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际收到的利息收入与账面
已确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存款利息收入以净额列示；
(2)债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由债券发行
企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提；
(3)资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额， 扣除应由资产支持证券发
行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在证券实际持有期内逐日计提； 万家精选混合 2015年年度报告
第 27 页 共 56 页
(4)买入返售金融资产收入，按买入返售金融资产的摊余成本及实际利率（当实际利率与合同
利率差异较小时，也可以用合同利率） ，在回购期内逐日计提；
(5)股票投资收益/(损失)于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交金额与其成本的差额入
账；
(6)债券投资收益/(损失)于成交日确认，并按成交总额与其成本、应收利息的差额入账；
(7)资产支持证券投资收益/(损失)于成交日确认，并按成交总额与其成本、应收利息的差额
入账；
(8)衍生工具收益/(损失)于卖出权证成交日确认，并按卖出权证成交金额与其成本的差额入
账；
(9)股利收益于除息日确认， 并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司
代扣代缴的个人所得税后的净额入账；
(10)公允价值变动收益/(损失)系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、 交
易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失；
(11)其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金额可以可靠计量
的时候确认。
7.4.4.10 费用的确认和计量
(1)基金管理费按前一日基金资产净值的 1.50%的年费率逐日计提;
(2)基金托管费按前一日基金资产净值的 0.25%的年费率逐日计提;
(3)卖出回购金融资产支出,按卖出回购金融资产的摊余成本及实际利率(当实际利率与合同
利率差异较小时,也可以用合同利率)在回购期内逐日计提;
(4)其他费用系根据有关法规及相应协议规定,按实际支出金额,列入当期基金费用。 如果影响
基金份额净值小数点后第四位的,则采用待摊或预提的方法。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
(1)本基金的每份基金份额享有同等分配权;
(2)收益分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资人自行承担。 当投资人的现金红利小
于一定金额,不足以支付银行转账或其他手续费用时,基金登记结算机构可将投资人的现金红利按
红利发放日的基金份额净值自动转为基金份额。
(3)本基金收益每年最多分配 12 次,全年基金收益分配比例不低于可分配收益的 10%;
(4)若基金合同生效不满 3 个月则可不进行收益分配; 万家精选混合 2015年年度报告
第 28 页 共 56 页
(5)本基金收益分配方式分为两种:现金分红与红利再投资,投资人可选择现金红利或将现金
红利按除息日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资;若投资人不选择,本基金默认的收益
分配方式是现金分红;
(6)基金投资当期出现净亏损,则不进行收益分配;
(7)基金当期收益应先弥补上期亏损后,方可进行当期收益分配;
(8)法律法规或监管机构另有规定的从其规定。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期无会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期无会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
7.4.6 税项
1.印花税
经国务院批准,财政部、 国家税务总局研究决定,自 2008 年4月 24 日起,调整证券(股票)交易
印花税税率,由原先的 3‰调整为 1‰;
经国务院批准,财政部、 国家税务总局研究决定,自 2008 年9月 19 日起,调整由出让方按证券
(股票)交易印花税税率缴纳印花税,受让方不再征收,税率不变;
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问
题的通知》 的规定,股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让,
暂免征收印花税。
2.营业税、企业所得税
根据财政部、国家税务总局财税字[2004]78 号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规
定,自 2004 年 1 月 1 日起,对证券投资基金(封闭式证券投资基金,开放式证券投资基金)管理人运
用基金买卖股票、债券的差价收入,继续免征营业税和企业所得税;
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问
题的通知》的规定,股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等
收入,暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税; 万家精选混合 2015年年度报告
第 29 页 共 56 页
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规
定,对证券投资基金从证券市场中取得的收入,包括买卖股票、债券的差价收入,股权的股息、红利
收入,债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。
3.个人所得税
根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128 号文《关于开放式证券投资基金有关税收问题
的通知》的规定，对基金取得的股票的股息、红利收入，债券的利息收入、储蓄存款利息收入，
由上市公司、发行债券的企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴 20%的个人所得税；
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问
题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金
等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；
根据财政部、国家税务总局财税字[2008]132 号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利
息所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免
征收个人所得税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差
别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2013 年1月 1 日起，证券投资基金从公开发行
和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股息红利所得全额
计入应纳税所得额；持股期限在 1个月以上至 1 年（含1 年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额；
持股期限超过 1 年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101 号文《关于上市公司股息红利差别
化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2015 年9月 8 日起，证券投资基金从公开发行和
转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过 1 年的，股息红利所得暂免征收个人所得税。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2015年12月31日
上年度末
2014年12月31日
活期存款 37,519,510.05 45,694,858.03
定期存款 - -
其中：存款期限 1-3 个月 - -
其他存款 - -
合计： 37,519,510.05 45,694,858.03
万家精选混合 2015年年度报告
第 30 页 共 56 页
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2015年12月31日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 68,580,901.63 80,987,256.58 12,406,354.95
贵金属投资-金交所
黄金合约
---
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 68,580,901.63 80,987,256.58 12,406,354.95
项目
上年度末
2014年12月31日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 120,312,894.61 120,077,913.40 -234,981.21
贵金属投资-金交所
黄金合约
---
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 120,312,894.61 120,077,913.40 -234,981.21
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
本基金本报告期末及上年度末均无衍生金融资产/负债余额。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
本基金本报告期末及上年度末均无返售金融资产余额。
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本报告期末及上年度末均未持有买断式逆回购交易中取得的债券。 万家精选混合 2015年年度报告
第 31 页 共 56 页
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2015年12月31日
上年度末
2014年12月31日
应收活期存款利息 8,262.28 9,608.55
应收定期存款利息 - -
应收其他存款利息 - -
应收结算备付金利息 272.91 269.02
应收债券利息 - -
应收买入返售证券利息 - -
应收申购款利息 0.02 0.06
应收黄金合约拆借孳息 - -
其他 55.88 59.40
合计 8,591.09 9,937.03
7.4.7.6 其他资产
本基金本报告期末及上年度末均无其他资产余额。
7.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2015年12月31日
上年度末
2014年12月31日
交易所市场应付交易费用 213,960.83 447,639.03
银行间市场应付交易费用 - -
合计 213,960.83 447,639.03
7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2015年12月31日
上年度末
2014年12月31日
应付券商交易单元保证金 250,000.00 250,000.00
应付赎回费 269.02 544.05
预提费用 360,000.00 370,000.00
应付其他 13,956.37 13,956.37
合计 624,225.39 634,500.42
7.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元 万家精选混合 2015年年度报告
第 32 页 共 56 页
项目
本期
2015年1月1 日至2015年12 月31日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 148,765,377.87 148,765,377.87
本期申购 71,782,123.81 71,782,123.81
本期赎回（以“-”号填列） -159,975,725.74 -159,975,725.74
- 基金拆分/份额折算前 --
基金拆分/份额折算变动份额 --
本期申购 --
本期赎回（以“-”号填列） --
本期末 60,571,775.94 60,571,775.94
注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。
7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 21,400,682.57 -15,270,957.77 6,129,724.80
本期利润 74,409,066.50 12,641,336.16 87,050,402.66
本期基金份额交易
产生的变动数
-32,430,579.46 -3,307,304.57 -35,737,884.03
其中：基金申购款 56,024,718.09 -2,442,737.52 53,581,980.57
基金赎回款 -88,455,297.55 -864,567.05 -89,319,864.60
本期已分配利润 - - -
本期末 63,379,169.61 -5,936,926.18 57,442,243.43
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年12月
31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31
日
活期存款利息收入 191,210.79 473,568.82
定期存款利息收入 - -
其他存款利息收入 - -
结算备付金利息收入 8,718.63 5,952.22
其他 2,088.81 3,953.32
合计 202,018.23 483,474.36
7.4.7.12 股票投资收益
7.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元 万家精选混合 2015年年度报告
第 33 页 共 56 页
项目
本期
2015年1月1 日至2015
年12月31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014
年12月31日
卖出股票成交总额 673,253,005.38 966,139,845.40
减：卖出股票成本总额 595,361,723.88 884,264,908.14
买卖股票差价收入 77,891,281.50 81,874,937.26
7.4.7.13 债券投资收益
7.4.7.13.1 债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015
年12月31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年
12月31日
卖出债券（、债转股及债券到期兑
付）成交总额
- 102,608,213.84
减：卖出债券（、债转股及债券到
期兑付）成本总额
- 98,257,088.90
减：应收利息总额 - 2,451,243.84
买卖债券差价收入 - 1,899,881.10
7.4.7.13.2 资产支持证券投资收益
本基金本报告期及上年度可比期间均无资产支持证券投资收益。
7.4.7.14 贵金属投资收益
7.4.7.14.1 贵金属投资收益项目构成
本基金本报告期及上年度可比期间均无贵金属投资收益。
7.4.7.15 衍生工具收益
本基金本报告期及上年度可比期间均无衍生工具收益。
7.4.7.16 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年12
月31日
上年度可比期间
2014年1月1 日至2014年12 月
31日
股票投资产生的股利收益 725,663.15 2,296,953.53
基金投资产生的股利收益 - -
合计 725,663.15 2,296,953.53
万家精选混合 2015年年度报告
第 34 页 共 56 页
7.4.7.17 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2015年1月1日至2015
年12月31日
上年度可比期间
2014年1月1 日至2014年
12月31日
1.交易性金融资产 12,641,336.16 -123,373,038.34
——股票投资 12,641,336.16 -123,675,297.24
——债券投资 - 302,258.90
——资产支持证券投资 - -
——贵金属投资 - -
——其他 - -
2.衍生工具 - -
——权证投资 - -
3.其他 - -
合计 12,641,336.16 -123,373,038.34
7.4.7.18 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年12
月31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31
日
基金赎回费收入 119,974.98 530,895.61
转换费 20,764.16 22,975.61
合计 140,739.14 553,871.22
7.4.7.19 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1 日至2015年12
月31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月
31日
交易所市场交易费用
1,915,444.27 2,595,568.22
银行间市场交易费用
- 1,125.00
合计
1,915,444.27 2,596,693.22
7.4.7.20 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1 日至2015年
12月31日
上年度可比期间
2014年1月1 日至2014年12
月31日 万家精选混合 2015年年度报告
第 35 页 共 56 页
审计费用 60,000.00 70,000.00
信息披露费 300,000.00 300,000.00
银行汇划费用 8,023.37 8,672.60
债券帐户维护费 36,950.00 22,500.00
其他 - 400.00
合计 404,973.37 401,572.60
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日,本基金无需要说明的重大或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
根据 2016 年 3 月 17 日披露的《万家精选混合型证券投资基金分红公告》 ，本基金 3 月 24 日
分红，每十份基金分红 0.95 元
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
万家基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
中国建设银行股份有限公司(“建设银
行”)
基金托管人、基金代销机构
中泰证券股份有限公司（“中泰证券”，
原“齐鲁证券有限公司”）
基金管理人的股东、基金代销机构
新疆国际实业股份有限公司 基金管理人的股东
山东省国有资产投资控股有限公司 基金管理人的股东
万家共赢资产管理有限公司 基金管理人的子公司
上海承方股权投资管理有限公司（原“上
海承方投资管理有限公司”）
基金管理人控制的公司
天津万家财富资产管理有限公司 基金管理人的子公司
深圳前海万家股权投资管理有限公司 基金管理人控制的公司
上海万家朴智投资管理有限公司 基金管理人控制的公司
注 1：报告期内，天津万家财富资产管理有限公司于 2015 年 9 月 11 日由万家基金管理有限公司
和自然人李修辞共同出资组建，为基金管理人的子公司。
注 2：报告期内，深圳前海万家股权投资管理有限公司于 2015 年11月 27日由天津万家财富资产
管理有限公司全资设立，受基金管理人间接控制。
注 3：报告期内，上海万家朴智投资管理有限公司于 2015 年11月 20 日由天津万家财富资产管理
有限公司与上海灏济投资管理中心（有限合伙）共同出资组建，受基金管理人间接控制。
万家精选混合 2015年年度报告
第 36 页 共 56 页
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年1月1 日至2015年12 月31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31日
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
中泰证券 171,223,270.06 14.07% 99,002,575.75 6.23%
7.4.10.1.2 债券交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券交易。
7.4.10.1.3 债券回购交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券回购交易。
7.4.10.1.4 权证交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。
7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年1月1日至2015年12月31日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
中泰证券 155,882.14 13.97% 0.00 0.00%
关联方名称
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
中泰证券 90,132.11 6.23% 35,003.80 7.82%
注：上述佣金按市场佣金率计算,以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取证管费、经手费和
由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本
基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务。 万家精选混合 2015年年度报告
第 37 页 共 56 页
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1 日至2015年12
月31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31
日
当期发生的基金应支付
的管理费
1,911,615.34 5,395,491.13
其中： 支付销售机构的客
户维护费
466,839.70 721,518.01
注：基金管理费按前一日的基金资产净值的 1.5%的年费率计提。计算方法如下:
H=E×1.5%/当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提,按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划付指令,经基金托
管人复核后于次月首日起 3 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人,若遇法定节假日、
休息日,支付日期顺延。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1 日至2015年12
月31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31
日
当期发生的基金应支付
的托管费
318,602.54 899,248.59
注：基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.25%的年费率计提。计算方法如下:
H=E×0.25%/当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提,按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令,经基金托
管人复核后于次月首日起 3 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金托管人,若遇法定节假日、
休息日,支付日期顺延。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。 万家精选混合 2015年年度报告
第 38 页 共 56 页
7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2015年1月1日至2015年12
月31日
上年度可比期间
2014年1月1 日至2014年12 月
31日
基金合同生效日（ 2009年
5 月18 日 ）持有的基金份
额
--
期初持有的基金份额 25,248,420.46 25,248,420.46
期间申购/买入总份额 --
期间因拆分变动份额 --
减：期间赎回/卖出总份额 25,248,420.46 -
期末持有的基金份额 - 25,248,420.46
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
0.00% 16.97%
注：基金管理人认购及申购本基金份额时所适用的费率与本基金公告的费率一致。期间申购/买入
总份额含红利再投、转换入份额。期间赎回/卖出总份额含转换出份额。
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末及上年度末均未投资本基金。
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2015年1月1 日至2015年12 月31
日
上年度可比期间
2014年1月1 日至2014年12 月31日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国建设银行
股份有限公司
37,519,510.05 191,210.79 45,694,858.03 473,568.82
注：本基金的证券交易结算资金通过托管银行备付金账户转存于中国证券登记结算有限责任公
司,2015 年度获得的利息收入为人民币 8718.63 元。(2014 年度:人民币 5,952.22 元),2015 年末
结算备付金余额为人民币 551,309.96 元(2014 年末:人民币 543,241.06 元)。
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期及上年度可比期间均未在承销期内直接购入关联方承销的证券。 万家精选混合 2015年年度报告
第 39 页 共 56 页
7.4.11 利润分配情况
7.4.11.1 利润分配情况——非货币市场基金
本基金本报告期未进行利润分配。
7.4.12 期末（ 2015年12月31日 ）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
本基金无因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌日期
停牌原
因
期末
估值单价
复牌日期
复牌
开盘单价
数量（股）
期末
成本总额
期末估值总
额
备注
002174
游族
网络
2015年7月23日
重大事
项停牌
93.23 2016年2 月15 日 80.58 105,000 5,331,328.729,789,150.00 -
002624
完美
环球
2015年7月7日
重大事
项停牌
26.18 2016年1 月20 日 23.13 160,000 3,041,797.214,188,800.00 -
300043
互动
娱乐
2015年12月17日
重大事
项停牌
17.19 - - 200,000 3,366,116.293,438,000.00 -
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末 2015 年 12 月 31 日止,本基金无因从事银行间市场债券正回购交易形成的卖
出回购金融资产款余额。
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末 2015 年 12 月 31 日止,本基金无因从事交易所市场债券正回购交易形成的卖
出回购金融资产款余额。
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金在日常经营活动中涉及的财务风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基
金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险,并设定适当的风险限额及内部控制流程,通过
可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。
本基金管理人将风险管理融入各业务层面,建立了三道防线:以各岗位目标责任制为基础,形
成第一道防线;通过相关部门、相关岗位之间相互监督制衡,形成第二道防线;由监察稽核部门、督万家精选混合 2015年年度报告
第 40 页 共 56 页
察长对各岗位、各部门、各机构、各项业务实施监督反馈,形成第三道防线。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任,或者基金所投资证券之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息,导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金均投资于具有良好信
用等级的证券,且通过分散化投资以分散信用风险。 本基金投资于一家上市公司发行的股票市值不
超过基金资产净值的 10%,且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的
证券,不得超过该证券的 10%。
本基金的银行存款均存放于信用良好的银行,申购交易均通过具有基金销售资格的金融机构
进行。另外,在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算,
因此违约风险发生的可能性很小;基金在进行银行间同业市场交易前均对交易对手进行信用评估,
以控制相应的信用风险。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。本基金的流动性风险一方面来自于基金
份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃
而带来的变现困难。
本基金所持证券均在证券交易所上市，因此，除在附注 7.4.12 中列示的本基金于年末持有的
流动受限证券外，本期末本基金的其他资产均能及时变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资
产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券资产的公允价值。
本基金管理人每日预测本基金的流动性需求，并同时通过独立的风险管理部门设定流动性比
例要求，对流动性指标进行持续的监测和分析。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险,包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。本基金的生息
资产主要为银行存款、结算备付金及存出保证金。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
1 个月以内 1-3个月3个月 1-5年 5 年以上 不计息 合计 万家精选混合 2015年年度报告
第 41 页 共 56 页
2015年12月31日 -1年
资产
银行存款 37,519,510.05 - - - - - 37,519,510.05
结算备付金 551,309.96 - - - - - 551,309.96
存出保证金 112,835.53 - - - - - 112,835.53
交易性金融资产 - - - - - 80,987,256.58 80,987,256.58
应收利息 - - - - - 8,591.09 8,591.09
应收申购款 - - - - - 53,387.33 53,387.33
资产总计 38,183,655.54 - - - - 81,049,235.00119,232,890.54
负债
应付赎回款 - - - - - 207,867.10 207,867.10
应付管理人报酬 - - - - - 148,129.58 148,129.58
应付托管费 - - - - - 24,688.27 24,688.27
应付交易费用 - - - - - 213,960.83 213,960.83
其他负债 - - - - - 624,225.39 624,225.39
负债总计 - - - - - 1,218,871.17 1,218,871.17
利率敏感度缺口 38,183,655.54 - - - - 79,830,363.83118,014,019.37
上年度末
2014年12月31日
1 个月以内 1-3个月
3个月
-1年
1-5年 5 年以上不计息 合计
资产
银行存款 45,694,858.03 - - - - - 45,694,858.03
结算备付金 543,241.06 - - - - - 543,241.06
存出保证金 119,830.36 - - - - - 119,830.36
交易性金融资产 - - - - -120,077,913.40120,077,913.40
应收利息 - - - - - 9,937.03 9,937.03
应收申购款 - - - - - 396.13 396.13
其他资产 -------
资产总计 46,357,929.45 - - - -120,088,246.56166,446,176.01
负债
应付证券清算款 - - - - - 9,523,125.55 9,523,125.55
应付赎回款 - - - - - 708,867.41 708,867.41
应付管理人报酬 - - - - - 203,092.20 203,092.20
应付托管费 - - - - - 33,848.73 33,848.73
应付交易费用 - - - - - 447,639.03 447,639.03
其他负债 - - - - - 634,500.42 634,500.42
负债总计 - - - - - 11,551,073.34 11,551,073.34
利率敏感度缺口 46,357,929.45 - - - -108,537,173.22154,895,102.67
注：上表统计了本基金的利率风险敞口。表中所示为本基金资产及负债的公允价值,并按照合约规
定的重新定价日或到期日孰早者进行了分类。 万家精选混合 2015年年度报告
第 42 页 共 56 页
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设
1.该利率敏感性分析基于本基金于资产负债表日的利率风险状况；
2.该利率敏感性分析假定所有期限利率均以相同幅度变动 25 个基点， 且除利率之外的
其他市场变量保持不变；
3.该利率敏感性分析并未考虑管理层为减低利率风险而可能采取的风险管理活动。
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末 （ 2015年12月31日 ）
上年度末（ 2014年 12月 31
日 ）
市场利率下降 25 个
基点
--
市场利率上升 25 个
基点
--
注：于 2015年 12 月 31日，本基金未持有交易性债券投资(2014年 12 月31 日：同) ，银行存款、
结算备付金和存出保证金均以活期存款利率或相对固定的利率计息，假定利率变动仅影响该类资
产的未来收益，而对其本身的公允价值无重大影响，因此市场利率的变动对于本基金资产净值无
重大影响(2014年 12 月31 日：同)。
7.4.13.4.2 外汇风险
本基金持有的金融工具以人民币计价,因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
本基金所面临的其他价格风险主要系市场价格风险。市场价格风险是指基金所持金融工具的
公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。
本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券,所面临的最大市场价格
风险由所持有的金融工具的公允价值决定。 本基金通过投资组合的分散化降低市场价格风险,并且
本基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2015年12月31日
上年度末
2014年12月31日
公允价值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
交易性金融资产-股票投资 80,987,256.58 68.63 120,077,913.40 77.52万家精选混合 2015年年度报告
第 43 页 共 56 页
交易性金融资产－基金投资 - - - -
交易性金融资产－债券投资 - - - -
交易性金融资产－贵金属投
资
-- --
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 80,987,256.58 68.63 120,077,913.40 77.52
注：本基金投资组合中股票投资比例范围为基金资产净值的 60%-95%;债券、现金类资产以及中国
证监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产的 5%-40%,其中,现金或者到期日在一年以内的
政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5%、权证占基金资产净值的 0-3%、资产支持证券占基
金资产净值的 0-20%。于资产负债表日,本基金面临的整体市场价格风险列示如上表。
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设
1.本基金的市场价格风险主要源于证券市场的系统性风险，即从长期来看，本基
金所投资的证券与业绩比较基准的变动呈线性相关，且报告期内的相关系数在资
产负债表日后短期内保持不变；
2.以下分析，除市场基准发生变动，其他影响基金资产净值的风险变量保持不变。
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末 （ 2015 年12 月
31 日 ）
上年度末（ 2014 年12 月
31 日 ）
股票基准指数下降 100 个基
点
-885,690.34 -826,442.25
股票基准指数上升 100 个基
点
885,690.34 826,442.25
注：本基金管理人运用资本—资产定价模型方法对本基金的市场价格风险进行分析。该表为市场
价格风险的敏感性分析，反映了在其他变量不变的假设下，证券市场组合的价格发生合理、可能
的变动时，将对基金资产净值产生的影响。
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
7.4.14.1 公允价值
7.4.14.1.1不以公允价值计量的金融工具
银行存款、结算备付金、存出保证金、应收款项以及其他金融负债，因其剩余期限不长，公
允价值与账面价值相若。
7.4.14.1.2以公允价值计量的金融工具
7.4.14.1.2.1 各层次金融工具公允价值
于2015年12月31日， 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具中属万家精选混合 2015年年度报告
第 44 页 共 56 页
于第一层次的余额为人民币 63,571,306.58 元，属于第二层次的余额为人民币 17,415,950.00 元
和第三层次的余额。 （于 2014 年 12 月 31 日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损
益的金融工具中属于第一层次的余额为人民币 120,077,913.40 元， 无属于第二层次和第三层次的
余额。 ）
7.4.14.1.2.2 公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌、交易不活跃、或属于非公开发行等情况，
本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间不将相关股票的公允价
值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度，确定相关
股票公允价值应属第二层次或第三层次。
7.4.14.1.2.3 第三层次公允价值余额和本期变动金额
本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具本期末和上期末均不以第三
层次公允价值计量。
7.4.14.2 承诺事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大承诺事项。
7.4.14.3 其他事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资 80,987,256.58 67.92
其中：股票 80,987,256.58 67.92
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 38,070,820.01 31.93
7 其他各项资产 174,813.95 0.15
8 合计 119,232,890.54 100.00万家精选混合 2015年年度报告
第 45 页 共 56 页
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值比例（％）
A
农、林、牧、渔业 - -
B
采矿业 - -
C
制造业 32,468,974.98 27.51
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
--
E
建筑业 - -
F
批发和零售业 4,501,000.00 3.81
G
交通运输、仓储和邮政业 - -
H
住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
12,895,310.00 10.93
J
金融业 - -
K
房地产业 - -
L
租赁和商务服务业 5,774,390.68 4.89
M
科学研究和技术服务业 - -
N
水利、环境和公共设施管理业 4,037,880.00 3.42
O
居民服务、修理和其他服务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和社会工作 - -
R
文化、体育和娱乐业 21,309,700.92 18.06
S
综合 - -
合计 80,987,256.58 68.63
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 002174 游族网络 105,000 9,789,150.00 8.29
2 002572 索菲亚 110,000 4,741,000.00 4.02万家精选混合 2015年年度报告
第 46 页 共 56 页
3 000513 丽珠集团 80,000 4,594,400.00 3.89
4 600647 同达创业 140,000 4,501,000.00 3.81
5 000910 大亚科技 260,100 4,302,054.00 3.65
6 002624 完美环球 160,000 4,188,800.00 3.55
7 002159 三特索道 131,100 4,037,880.00 3.42
8 300043 互动娱乐 200,000 3,438,000.00 2.91
9 600373 中文传媒 141,908 3,333,418.92 2.82
10 002071 长城影视 185,000 3,283,750.00 2.78
11 600138 中青旅 139,828 3,259,390.68 2.76
12 000530 大冷股份 159,901 3,034,920.98 2.57
13 601098 中南传媒 126,000 3,011,400.00 2.55
14 000793 华闻传媒 200,000 3,006,000.00 2.55
15 000568 泸州老窖 110,000 2,983,200.00 2.53
16 600633 浙报传媒 140,000 2,636,200.00 2.23
17 002400 省广股份 100,000 2,515,000.00 2.13
18 600298 安琪酵母 80,000 2,433,600.00 2.06
19 002104 恒宝股份 100,000 2,399,000.00 2.03
20 000932 华菱钢铁 700,000 2,282,000.00 1.93
21 002701 奥瑞金 80,000 2,260,800.00 1.92
22 002555 顺荣三七 40,000 1,954,400.00 1.66
23 300291 华录百纳 51,970 1,850,132.00 1.57
24 002354 天神娱乐 12,000 1,151,760.00 0.98
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净值
比例（％）
1 000568 泸州老窖 24,960,936.64 16.11
2 600373 中文传媒 24,796,559.56 16.01
3 300210 森远股份 19,497,379.74 12.59
4 300463 迈克生物 17,829,529.97 11.51
5 600315 上海家化 16,318,934.99 10.54
6 601928 凤凰传媒 15,778,805.43 10.19
7 600138 中青旅 15,579,992.30 10.06
8 601098 中南传媒 15,046,672.10 9.71
9 002653 海思科 14,314,115.64 9.24万家精选混合 2015年年度报告
第 47 页 共 56 页
10 002327 富安娜 13,908,933.26 8.98
11 002104 恒宝股份 11,227,448.92 7.25
12 300303 聚飞光电 10,487,914.77 6.77
13 002555 顺荣三七 9,338,437.08 6.03
14 000002 万
科Ａ 9,136,004.86 5.90
15 000800 一汽轿车 9,131,681.24 5.90
16 300291 华录百纳 9,007,436.56 5.82
17 600270 外运发展 8,673,768.11 5.60
18 300026 红日药业 8,548,645.88 5.52
19 000078 海王生物 8,263,443.13 5.33
20 600030 中信证券 7,908,337.00 5.11
21 600597 光明乳业 7,769,996.89 5.02
22 601688 华泰证券 7,073,495.40 4.57
23 002572 索菲亚 6,835,543.78 4.41
24 000513 丽珠集团 6,607,923.90 4.27
25 002354 天神娱乐 6,594,784.80 4.26
26 601566 九牧王 6,467,777.98 4.18
27 600496 精工钢构 6,304,145.17 4.07
28 002675 东诚药业 6,187,713.96 3.99
29 300439 美康生物 5,825,897.00 3.76
30 002159 三特索道 5,479,581.34 3.54
31 600715 *ST松辽 5,362,401.99 3.46
32 002143 印纪传媒 5,296,664.50 3.42
33 002035 华帝股份 5,278,585.90 3.41
34 002071 长城影视 5,249,872.78 3.39
35 300147 香雪制药 5,213,465.59 3.37
36 000793 华闻传媒 5,075,879.36 3.28
37 600647 同达创业 5,044,630.00 3.26
38 601398 工商银行 5,014,500.00 3.24
39 600080 金花股份 4,714,881.00 3.04
40 600837 海通证券 4,646,220.00 3.00
41 600351 亚宝药业 4,619,139.00 2.98
42 600325 华发股份 4,525,000.00 2.92
43 600048 保利地产 4,482,538.00 2.89
44 000910 大亚科技 4,349,337.53 2.81
45 600079 人福医药 4,190,147.04 2.71万家精选混合 2015年年度报告
第 48 页 共 56 页
46 300113 顺网科技 4,128,383.95 2.67
47 603019 中科曙光 3,974,971.00 2.57
48 000530 大冷股份 3,957,797.00 2.56
49 002624 完美环球 3,745,212.81 2.42
50 002410 广联达 3,651,732.90 2.36
51 300039 上海凯宝 3,593,775.60 2.32
52 300199 翰宇药业 3,521,771.07 2.27
53 002666 德联集团 3,438,525.76 2.22
54 300182 捷成股份 3,422,154.38 2.21
55 300043 互动娱乐 3,366,116.29 2.17
56 002400 省广股份 3,339,001.38 2.16
57 603898 好莱客 3,321,205.00 2.14
58 600872 中炬高新 3,311,296.97 2.14
59 600887 伊利股份 3,288,663.00 2.12
60 000858 五 粮 液 3,221,078.85 2.08
61 002557 洽洽食品 3,206,653.07 2.07
注：买入包括基金二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等获得的股票,“买
入金额”按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
8.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净值
比例（％）
1 300291 华录百纳 34,631,067.86 22.36
2 000568 泸州老窖 25,731,643.22 16.61
3 600373 中文传媒 23,537,239.68 15.20
4 300210 森远股份 19,700,529.20 12.72
5 601928 凤凰传媒 17,694,450.84 11.42
6 002555 顺荣三七 16,795,355.68 10.84
7 002327 富安娜 16,596,192.35 10.71
8 600138 中青旅 16,518,319.63 10.66
9 002653 海思科 16,110,852.84 10.40
10 300463 迈克生物 14,570,150.45 9.41
11 000002 万
科Ａ 14,246,484.88 9.20
12 600315 上海家化 14,147,912.66 9.13
13 000513 丽珠集团 13,331,595.58 8.61
14 002174 游族网络 12,845,340.24 8.29万家精选混合 2015年年度报告
第 49 页 共 56 页
15 300303 聚飞光电 12,302,559.70 7.94
16 601098 中南传媒 11,753,310.60 7.59
17 002104 恒宝股份 10,598,335.61 6.84
18 000078 海王生物 10,263,407.54 6.63
19 000800 一汽轿车 10,111,115.10 6.53
20 600715 *ST松辽 9,996,929.26 6.45
21 600270 外运发展 9,508,355.12 6.14
22 600048 保利地产 9,469,499.70 6.11
23 600597 光明乳业 9,422,568.20 6.08
24 601566 九牧王 9,073,370.91 5.86
25 300026 红日药业 9,052,621.11 5.84
26 002035 华帝股份 8,244,008.00 5.32
27 000718 苏宁环球 8,234,031.75 5.32
28 600496 精工钢构 7,720,817.01 4.98
29 600030 中信证券 7,505,271.00 4.85
30 002701 奥瑞金 7,415,427.68 4.79
31 601688 华泰证券 7,322,856.98 4.73
32 300439 美康生物 7,018,863.00 4.53
33 600647 同达创业 6,895,446.58 4.45
34 002354 天神娱乐 6,584,391.00 4.25
35 300147 香雪制药 5,832,157.39 3.77
36 002143 印纪传媒 5,786,028.52 3.74
37 300113 顺网科技 5,643,692.43 3.64
38 600559 老白干酒 5,623,792.51 3.63
39 600325 华发股份 5,612,733.00 3.62
40 601398 工商银行 5,086,100.00 3.28
41 600079 人福医药 4,917,341.71 3.17
42 000530 大冷股份 4,683,753.20 3.02
43 002666 德联集团 4,617,052.70 2.98
44 600837 海通证券 4,597,200.52 2.97
45 600351 亚宝药业 4,451,329.06 2.87
46 002195 二三四五 4,275,633.00 2.76
47 603019 中科曙光 4,208,465.44 2.72
48 002410 广联达 4,174,587.39 2.70
49 300182 捷成股份 4,170,065.15 2.69
50 300199 翰宇药业 4,080,307.00 2.63
51 603898 好莱客 4,069,822.00 2.63
52 600055 华润万东 4,040,434.01 2.61万家精选混合 2015年年度报告
第 50 页 共 56 页
53 600276 恒瑞医药 4,035,406.77 2.61
54 300039 上海凯宝 3,920,709.43 2.53
55 600872 中炬高新 3,914,735.23 2.53
56 002675 东诚药业 3,815,293.76 2.46
57 000402 金 融 街 3,793,526.01 2.45
58 600551 时代出版 3,757,450.97 2.43
59 002071 长城影视 3,594,835.73 2.32
60 002557 洽洽食品 3,524,024.60 2.28
61 002572 索菲亚 3,461,262.42 2.23
62 600887 伊利股份 3,318,209.58 2.14
63 002375 亚厦股份 3,302,561.10 2.13
注：卖出主要指二级市场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等减少的股票,“卖
出金额”按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 543,629,730.90
卖出股票收入（成交）总额 673,253,005.38
注：买入包括基金二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等获得的股票,“买
入金额”按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。 卖出主要指二级市
场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等减少的股票,“卖出金额”按买卖成交金
额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。 万家精选混合 2015年年度报告
第 51 页 共 56 页
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
根据基金合同,本基金暂不可投资于股指期货。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
根据基金合同,本基金暂不可投资于国债期货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1
本报告期内,本基金投资的前十名证券的发行主体不存在被监管部门立案调查的,在报告编制
日前一年内也不存在受到公开谴责、处罚的情况。
8.12.2
本基金投资的前十名股票中,不存在投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 112,835.53
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 8,591.09
5 应收申购款 53,387.33
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 174,813.95
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有可转换债券。
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的公允
价值
占基金资产净值比
例（%）
流通受限情况说明
1 002174 游族网络 9,789,150.00 8.29 重大事项停牌
2 002624 完美环球 4,188,800.00 3.55 重大事项停牌
3 300043 互动娱乐 3,438,000.00 2.91 重大事项停牌
- 万家精选混合 2015年年度报告
第 52 页 共 56 页
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
4,821 12,564.15 49,443.86 0.08% 60,522,332.08 99.92%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
48,877.71 0.08%
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、 基金投资和研究部
门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理持有本开放式基金
0
注：1、截止本报告期末，本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本基金份额总量
的数量区间均为 0；
2、截止本报告期末，本基金基金经理持有本基金份额总量的数量区间为 0。
§10 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（ 2009 年 5 月18 日 ）基金份额总额
1,640,074,657.51
本报告期期初基金份额总额 148,765,377.87
本报告期基金总申购份额 71,782,123.81
减:本报告期基金总赎回份额 159,975,725.74
本报告期基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列） -
本报告期期末基金份额总额 60,571,775.94
万家精选混合 2015年年度报告
第 53 页 共 56 页
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
报告期内未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
基金管理人：
董事长变更：2015 年 7 月 25 日，本公司发布公告，聘任方一天为万家基金管理有限公司董
事长，毕玉国先生工作原因不再担任本公司董事长职务。
总经理变更：2015 年 2 月 17 日，本公司发布公告，聘任方一天为万家基金管理有限公司总
经理。
督察长变更：2015 年 4 月 11 日，本公司发布公告，聘任兰剑为万家基金管理有限公司督察
长。
副总经理变更：2015 年2 月3 日，本公司发布公告，聘任李修辞为万家基金管理有限公司副
总经理。2015 年3 月11日，本公司发布公告，詹志令因个人原因离职，不再担任公司副总经理。
2015年 10月 9 日，本公司发布公告，李修辞因个人原因离职，不再担任公司副总经理。
基金经理变更：
2015年 5月6 日本公司发布公告，聘任莫海波为本基金基金经理，与原基金经理华光磊、章
恒共同管理本基金。
2015 年 5 月 23 日本公司发布公告，原基金经理华光磊因个人原因离职，不再担任本基金基
金经理。
基金托管人：
本基金托管人 2015 年 1 月 4 日发布任免通知，聘任张力铮为中国建设银行投资托管业务部
副总经理。
本基金托管人 2015 年9月 18 日发布任免通知，解聘纪伟中国建设银行投资托管业务部副总
经理职务。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
万家精选混合 2015年年度报告
第 54 页 共 56 页
11.4 基金投资策略的改变
报告期期内基金投资策略未发生改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金自基金合同成立时起聘请安永华明会计师事务所为本基金提供审计服务。本报告期未
改聘会计师事务所。
本基金 2015年度需向安永华明会计师事务所支付审计费 60,000.00 元。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内,本基金管理人、托管人及其高级管理人员无受稽查或处罚的情况。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
国信证券 1 462,760,227.00 38.03% 425,736.17 38.15% -
安信证券 1 260,475,673.09 21.41% 238,651.32 21.39% -
中泰证券 1 171,223,270.06 14.07% 155,882.14 13.97% -
中银国际 1 121,065,280.90 9.95% 112,242.70 10.06% -
国金证券 1 114,008,469.05 9.37% 103,793.50 9.30% -
中信证券 2 87,349,816.18 7.18% 79,523.40 7.13% -
高华证券 1 - - - - -
宏源证券 1 - - - - -
注：本基金根据中国证券监督管理委员会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》
(证监基字[2007]48 号)的有关规定要求,我公司在比较了多家证券经营机构的财务状况、经营状
况、研究水平后,向多家券商租用了基金专用交易席位。
1、基金专用交易席位的选择标准如下:
(1)经营行为稳健规范,内控制度健全,在业内有良好的声誉;
(2)具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件,交易设施满足基金进行证券交易的需要;
(3)具有较强的全方位金融服务能力和水平,包括但不限于:有较好的研究能力和行业分析能力,能
及时、全面地向公司提供高质量的关于宏观、行业及市场走向、个股分析的报告及丰富全面的信万家精选混合 2015年年度报告
第 55 页 共 56 页
息服务;能根据公司所管理基金的特定要求,提供专门研究报告,具有开发量化投资组合模型的能
力;能积极为公司投资业务的开展,投资信息的交流以及其他方面业务的开展提供良好的服务和支
持。
2、基金专用交易席位的选择程序如下:
(1)本基金管理人根据上述标准考察后确定选用交易席位的证券经营机构;
(2)基金管理人和被选中的证券经营机构签订席位租用协议。
3、基金专用交易席位的变更
本基金报告期内无交易席位变更。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
国信证券 - - - - - -
安信证券 - - - - - -
中泰证券 - - - - - -
中银国际 - - - - - -
国金证券 - - - - - -
中信证券 - - - - - -
高华证券 - - - - - -
宏源证券 - - - - - -
§12 影响投资者决策的其他重要信息
1.2015年3月31日， 万家基金管理有限公司发布关于旗下基金调整交易所固定收益品种估
值方法的公告，经与相关托管银行、会计事务所协商一致，自 2015 年 3 月 30 日起，本公司对
旗下证券投资基金持有的在上海证券交易所、深圳证券交易所上市交易或挂牌转让的固定收益
品种（估值处理标准另有规定的除外）的估值方法进行调整，采用第三方估值机构提供的价格
数据处理进行估值。于 2015 年 3 月 30 日，相关调整对前一估值日基金资产净值的影响不超过
0.50%.
万家精选混合 2015年年度报告
第 56 页 共 56 页
2.2015年7月31日， 万家基金管理有限公司发布关于万家精选股票型证券投资基金变更基
金名称及类别的公告，万家基金管理有限公司经与基金托管人协商一致，并报中国证监会备案，
现将万家精选股票型证券投资基金更名为万家精选混合型证券投资基金，基金类别变更为混合
型证券投资基金，法律文件中的相关条款亦做相应修订。
§13 备查文件目录
13.1 备查文件目录
1、中国证监会批准本基金发行及募集的文件。
2、 《万家精选混合型证券投资基金基金合同》 。
3、 《万家精选混合型证券投资基金托管协议》 。
4、万家基金管理有限公司批准成立批件、营业执照、公司章程。
5、本报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露的基金净值、季度报告、更新招募说明书及
其他临时公告。
6、万家精选混合型证券投资基金 2015 年年度报告原文。
13.2 存放地点
基金管理人和基金托管人的办公场所，并登载于基金管理人网站：www.wjasset.com
13.3 查阅方式
投资者可在营业时间至基金管理人办公场所免费查阅或登录基金管理人网站查阅。
万家基金管理有限公司
2016年3月25日
