中金消费升级股票型证券投资基金2015年
年度报告
2015年12月31日
基金管理人：中金基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
送出日期：2016年3 月25日
中金消费升级 2015 年年度报告
第 2 页 共 53 页
§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以
上全部独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年 3 月 24 日复核了本
报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核
内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告期自2015年6月24 日起至2015年 12月 31 日止。 中金消费升级 2015 年年度报告
第 3 页 共 53 页
1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................... 7
3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 7
3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 7
3.3 过去三年基金的利润分配情况 .................................................................................................. 9
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 10
4.1 基金管理人及基金经理情况 .................................................................................................... 10
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 10
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 11
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 11
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 12
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 12
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 13
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 13
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ............................... 13
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 14
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 14
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 14
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 14
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 15
6.1 审计报告基本信息 .................................................................................................................... 15
6.2 审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 15
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 17
7.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 17
7.2 利润表 ........................................................................................................................................ 18
7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 19
7.4 报表附注 .................................................................................................................................... 20
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 39
8.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 39
8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 39
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 40
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 41
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 44
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 44
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 45 中金消费升级 2015 年年度报告
第 4 页 共 53 页
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 45
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 45
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 .................................................................. 45
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 45
8.12 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 45
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 47
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 47
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 47
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 47
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 48
§ 11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 49
11.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 49
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 49
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 49
11.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 49
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 49
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 49
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 50
11.8 其他重大事件 .......................................................................................................................... 51
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 53
12.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 53
12.2 存放地点 .................................................................................................................................. 53
12.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 53
中金消费升级 2015 年年度报告
第 5 页 共 53 页
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 中金消费升级股票型证券投资基金
基金简称 中金消费升级
基金主代码 001193
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2015年 6月 24日
基金管理人 中金基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 452,314,796.46 份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金通过深入研究并积极投资消费升级相关的优质
公司，在有效控制下行风险的前提下，力争实现基金
资产长期稳健增值。
投资策略 基金通过定量与定性相结合的方法分析宏观经济和证
券市场发展趋势，评估市场的系统性风险和各类资产
的预期收益与风险，据此合理制定和调整股票、债券
等各类资产的比例，在保持总体风险水平相对稳定的
基础上，力争投资组合的稳定增值。
业绩比较基准 中证主要消费指数收益率×80%+中证全债指数收益率
×20%
风险收益特征 本基金属于股票型基金，其预期的风险和收益高于货
币市场基金、债券基金、混合型基金，属于高预期风
险和高预期收益的证券投资基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 中金基金管理有限公司 中国建设银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 杜季柳 田青
联系电话 010-63211122 010-67595096
电子邮箱 xxpl@ciccfund.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服务电话
（86）400-868-1166 010-67595096
传真 （86）010-66159121 010-66275853
注册地址 北京市朝阳区建国门外大
街 1号国贸写字楼2座 26
层 05室
北京市西城区金融大街 25号
办公地址 北京市西城区太平桥大街 北京市西城区闹市口大街1号中金消费升级 2015 年年度报告
第 6 页 共 53 页
18号丰融国际中心北楼 17
层
院 1号楼长安兴融中心
邮政编码 100032 100033
法定代表人 林寿康 王洪章
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》 、 《上海证券报》 、 《证券时报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
址
http://www.ciccfund.com/
基金年度报告备置地点 基金管理人和基金托管人的住所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
会计师事务所 毕马威华振会计师事务所（特殊普
通合伙）
中国北京东长安街 1 号东方广场东
2座办公楼8层
注册登记机构 中金基金管理有限公司 北京市西城区太平桥大街18号丰融
国际中心北楼 17 层
中金消费升级 2015 年年度报告
第 7 页 共 53 页
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2015年 6月24日(基金合同生效日)-2015年
12 月 31 日
本期已实现收益 -52,344,539.41
本期利润 -10,517,122.61
加权平均基金份额本期利润 -0.0171
本期加权平均净值利润率 -1.88%
本期基金份额净值增长率 0.80%
3.1.2 期末数据和指标 2015年末
期末可供分配利润 -29,189,528.31
期末可供分配基金份额利润 -0.0645
期末基金资产净值 456,069,935.59
期末基金份额净值 1.008
3.1.3 累计期末指标 2015年末
基金份额累计净值增长率 0.80%
注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；
2、本报告所列示的基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益
水平要低于所列数字；
3、期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分孰低数。
4、 本基金合同生效日为2015年6月24日， 无上年可比数据,且合同生效当期不满一个自然年度(下
同)。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 21.45% 1.68% 14.09% 1.32% 7.36% 0.36%
过去六个月 3.60% 1.69% -8.82% 2.19% 12.42% -0.50%
自基金合同
生效起至今
0.80% 1.68% -13.21% 2.29% 14.01% -0.61%
中金消费升级 2015 年年度报告
第 8 页 共 53 页
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
注:本基金的基金合同生效日为 2015年6月 24日。按基金合同约定，本基金自基金合同生效日起
6 个月内为建仓期。建仓期结束时及本报告期末本基金的各项投资组合比例符合基金合同的有关
约定。 中金消费升级 2015 年年度报告
第 9 页 共 53 页
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比
较
注：本基金合同生效日为 2015 年 6 月 24 日，合同生效当年按实际存续期计算，不按整个自然年
度进行折算。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
根据基金相关法律法规和基金合同的要求，结合本基金实际运作情况，自成立以来本基金未进行
收益分配。
中金消费升级 2015 年年度报告
第 10 页 共 53 页
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
中金基金管理有限公司（简称“中金基金” ）成立于 2014 年 2 月，由中国国际金融股份有限
公司（简称“中金公司”、“公司”）作为全资股东，是证监会批准设立的第 90家公募基金公司，
也是首家通过发起设立方式由单一股东持股的基金公司，注册资本2.00亿元人民币。母公司中金
公司作为中国第一家中外合资投资银行， 致力于为国内外机构及个人客户提供高品质的金融服务。
中金基金管理有限公司注册地址为北京市朝阳区建国门外大街 1号国贸写字楼 2 座 26 层 05 室，
办公地址为北京市西城区太平桥大街18号丰融国际中心北楼 17 层。
截至2015年12月 31 日，公司旗下管理 4支开放式基金--中金现金管家货币市场基金、中金
纯债债券型证券投资基金、中金绝对收益策略定期开放混合型发起式证券投资基金和中金消费升
级股票型证券投资基金，证券投资基金管理规模51.43 亿。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助理）期限
证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
郭党钰
中金消费
升级股票
型证券投
资基金基
金经理
2015 年 6 月
24日
- 14
郭党钰先生，工商管理硕
士。历任宁波镇海炼化投
资经理；华泰证券项目经
理；德恒证券高级经理；
华策投资有限公司投资
副总经理；招商基金管理
有限公司投资经理。现任
中金基金管理有限公司
投资管理部执行总经理，
2015 年 6 月 24 日起任中
金消费升级股票型证券
投资基金基金经理。
注:1、任职日期说明：任职日期为基金合同生效日
2、证券从业年限的计算标准：证券从业的含义遵从《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定
3、本基金无基金经理助理
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵循《中华人民共和国证券投资基金法》及相关法律法规的
规定，按照《中金消费升级股票型证券投资基金基金合同》和其他法律文件的约定，本着诚实信中金消费升级 2015 年年度报告
第 11 页 共 53 页
用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，以尽可能减少和分散投资风险，尽可能保证基金资产
的安全并谋求基金资产长期稳定的增长目标。基金存续期间，基金管理人通过法定的信息披露方
式公布基金管理和运作情况，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为。本基金无违法、违规
行为。本基金投资组合符合相关法规及基金合同的规定。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
本基金管理人根据《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《公开募集证券投资基金运作管理办
法》和《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 （2011 年修订）的规定，制定了《中金
基金管理有限公司公平交易管理办法》 ，对投资决策的内部控制、交易执行的内部控制、公平交易
实施效果评估、信息披露与报告制度等多方面进行了规定，公平对待不同投资组合，严禁直接或
通过第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。为保证各投资组合在投资信息、投资
建议和实施投资决策方面享有公平的机会，公司建立了科学合理的投资运作体系和规范的投资流
程，加强交易执行环节的内部控制，并通过工作制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现。
同时，通过对投资交易行为的监控、分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督。
4.3.2 公平交易制度的执行情况
本基金管理人一直坚持公平对待旗下所有投资组合，严格执行证监会《证券投资基金管理公
司公平交易制度指导意见》和公司内部公平交易制度，规范投资、研究和交易等各相关流程，通
过系统控制和人工监控等方式在各环节严格控制，确保公平对待不同投资组合，切实防范利益输
送。
本报告期内，本基金运作符合法律法规和公司公平交易制度的规定。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
本报告期内，本公司所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易
量未超过该证券当日成交量的 5%。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2015年资本市场巨幅震荡，上证综指振幅72%，最低 2850点，最高5178点，收盘 3539点，
涨幅9.4%。创业板综合指数振幅 184%，最低1532点，最高 4449点，收盘3265点，涨幅 106%，
2015 年初至 5 月，在融资推动下大幅上涨，最终因为 6 月杠杆清理而近乎崩盘下跌。7 月政策护中金消费升级 2015 年年度报告
第 12 页 共 53 页
盘企稳短暂反弹后，8月份再次因汇率贬值大跌，之后市场在第四季度大幅技术反弹。
本基金自6月 24 日成立，恰逢市场开始调整，初始投资标的以互联网金融、医药、国企改革
消费股为主，建仓四分之一左右。之后在千股跌停的极端市场环境下，考虑流动性风险，没有大
幅度增加仓位做反弹， 9月份，判断市场进入可投资区间，逐步增加仓位，在 12月24日根据合
同约定，股票持仓达到最低 80%的比例要求，2015年末净值恢复到面值之上。
我们的投资始终聚焦在经济转型及消费升级相关的成长股上，重点看好信息、文化娱乐及医
疗服务等行业。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本报告期内，本基金份额净值为 1.008 元；本基金份额净值增长率为 0.80%，同期业绩比较
基准收益率为-13.21%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望 2016 年，我们预计指数的涨幅和波动幅度低于 2015 年，主要在于个股和结构性投资机
会。
第一，宏观层面，经济下行压力依然较大，货币维持宽松，但边际预期降低。第二，企业盈
利在不同行业分化较大，主要关注景气度高的行业变化。第三，政策层面，供给侧改革以及国企
改革，都是围绕稳增长、调结构，后续执行需要观察。第四，全球经济联动性增强，美元升值带
来的汇率压力依然是长期关注的因素。
从长期角度分析，本届政府充分认识到改革及创新对于中国未来经济增长的重要性，因此我
们预期政府会在制度改革、放松行政监管等方面有所作为，预期将释放新一轮活力，中国将通过
技术创新、制度改革、效率提高从而实现经济的最终转型，但是考虑到新经济替代旧模式不会一
帆风顺，股票市场会因为预期差波动频繁。
策略上，我们依然坚持稳增长只能托底、调结构求转型才是大趋势的观点。因此获得长期超
额收益依然需要以转型经济作为主线条，重点看好信息消费、互联网金融、医疗服务、文化传媒
等消费升级方向个股。
4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况
本报告期内，本基金管理人进一步健全了风险控制和监察稽核机制，根据不同的基金特点与
发展情况，及时界定新的风险点，评价风险级别，并纳入稽核计划。
首先本基金管理人以中国证监会“季度监察稽核项目表”为基础，对本基金的投资、研究、
交易、基金会计、注册登记、营销、宣传推介等重要业务进行每季度的风险自查。在持续关注“季中金消费升级 2015 年年度报告
第 13 页 共 53 页
度监察稽核项目”表中识别的风险点进行自查的同时，还定期进行有重点的检查。在研究投资交
易环节，本基金管理人对投资对象建立筛选流程、对投资对象池（库）进行日常维护与更新，并
对基金的投资比例进行日常监控，对关联交易的日常维护，对基金持仓流动性风险定期关注，并
对公平交易执行情况进行检查等等；在营销与销售方面，本基金管理人定期对本基金宣传推介材
料的合规性和费率优惠业务等进行检查；在基金的运作保障方面，本基金管理人通过加强对注册
登记业务、基金会计业务、基金清算业务以及基金估值业务的检查来确保本基金财务数据的准确
性；在法律合规方面，本基金管理人对公司制度规范、合同协议、产品方案、对外文件等进行合
规性审核。本基金管理人对监察稽核工作流程进行了完善和优化，并按照既定的稽核计划开展内
部稽核，对检查出来的问题及时提出改进意见并督促相关部门有效落实。
本报告期内，本基金管理人严格按照信息披露管理办法的规定，认真做好本基金的信息披露
工作，确保信息披露内容的真实、准确、完整、及时。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》 、 《证券投资基金会计核算业务指引》以
及中国证监会相关规定和基金合同的约定，日常估值由基金管理人与基金托管人一同进行，基金
份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。月末、年
中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。
本基金管理人设立估值委员会，委员由公司总经理、分管运营领导、研究部、基金运营部、
风险管理部、监察稽核部等相关人员组成，负责研究、指导基金估值业务。基金管理人估值委员
会和基金会计均具有专业胜任能力和相关工作经历。报告期内，基金经理参加估值委员会会议，
但不介入基金日常估值业务；参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。本基金管理人已
与中央国债登记结算有限责任公司、中证指数有限公司签署服务协议，由其按约定提供债券品种
的估值数据。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据《证券投资基金运作管理办法》的规定以及本基金基金合同中对基金利润分配原则的约
定，本报告期内未实施利润分配。
4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本基金本报告期内未出现连续二十个工作日基金份额持有人数不满二百人或者基金资产净值
低于五千万元的情形。
中金消费升级 2015 年年度报告
第 14 页 共 53 页
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金
法》 、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽
责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的
基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监
督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。
报告期内，本基金未实施利润分配。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资
组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
中金消费升级 2015 年年度报告
第 15 页 共 53 页
§6 审计报告
6.1 审计报告基本信息
财务报表是否经过审计 是
审计意见类型 标准无保留意见
审计报告编号 毕马威华振审字第 1600916号
6.2 审计报告的基本内容
审计报告标题 审计报告
审计报告收件人 中金消费升级股票型证券投资基金全体基金份额持有人
引言段 我们审计了后附的中金消费升级股票型证券投资基金(以下简
称“本基金”) 财务报表，包括 2015年12月 31日的资产负债
表，自 2015年6 月24日 (基金成立日) 至 2015年12月 31 日
止期间的利润表和所有者权益 (基金净值) 变动表以及财务报
表附注。
管理层对财务报表的责任段 编制和公允列报财务报表是该基金管理人中金基金管理有限公
司管理层的责任，这种责任包括：(1)按照中华人民共和国财政
部颁布的企业会计准则和中国证券监督管理委员会和中国证券
投资基金业协会发布的有关基金行业实务操作的规定编制财务
报表，并使其实现公允反映；(2)设计、执行和维护必要的内部
控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
注册会计师的责任段 我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意
见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。
中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道
德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错
报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露
的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括
对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进
行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制相关的内部控
制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性
发表意见。审计工作还包括评价基金管理人选用会计政策的恰
当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计
意见提供了基础。
审计意见段 我们认为，该基金财务报表在所有重大方面按照中华人民共和
国财政部颁布的企业会计准则和以财务报表附注中所列示的中
国证券监督管理委员会和中国证券投资基金业协会发布的有关
基金行业实务操作的规定编制，公允反映了该基金 2015 年 12
月31日的财务状况以及自2015年6月24日 (基金成立日) 至
2015年12月 31 日止期间的经营成果和基金净值变动情况。 中金消费升级 2015 年年度报告
第 16 页 共 53 页
注册会计师的姓名 程海良
黄艾舟
会计师事务所的名称 毕马威华振会计师事务所(特殊普通合伙)
会计师事务所的地址 中国北京东长安街1号东方广场东 2办公楼8层
审计报告日期 2016年3月24日
中金消费升级 2015 年年度报告
第 17 页 共 53 页
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：中金消费升级股票型证券投资基金
报告截止日： 2015年 12月 31日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2015 年 12月 31日
资 产：
银行存款 7.4.7.1 42,633,315.11
结算备付金
8,206,307.26
存出保证金
614,213.31
交易性金融资产 7.4.7.2 420,622,051.11
其中：股票投资
420,622,051.11
基金投资
-
债券投资
-
资产支持证券投资
-
贵金属投资
-
衍生金融资产 7.4.7.3 -
买入返售金融资产 7.4.7.4 -
应收证券清算款
7,543,199.86
应收利息 7.4.7.5 15,509.51
应收股利
-
应收申购款
74,106.96
递延所得税资产
-
其他资产 7.4.7.6 -
资产总计
479,708,703.12
负债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年 12月 31日
负 债：
短期借款
-
交易性金融负债
-
衍生金融负债 7.4.7.3 -
卖出回购金融资产款
-
应付证券清算款
20,909,350.42
应付赎回款
628,576.11
应付管理人报酬
642,298.87
应付托管费
107,049.83
应付销售服务费
-
应付交易费用 7.4.7.7 1,139,209.45
应交税费
- 中金消费升级 2015 年年度报告
第 18 页 共 53 页
应付利息
-
应付利润
-
递延所得税负债
-
其他负债 7.4.7.8 212,282.85
负债合计
23,638,767.53
所有者权益：
实收基金 7.4.7.9 452,314,796.46
未分配利润 7.4.7.10 3,755,139.13
所有者权益合计
456,069,935.59
负债和所有者权益总计
479,708,703.12
注:截至 2015年 12 月 31日，中金消费升级股票型证券投资基金份额净值为人民币 1.008 元，基
金份额总额为452,314,796.46 份。
7.2 利润表
会计主体：中金消费升级股票型证券投资基金
本报告期： 2015年6月24 日(基金合同生效日)至2015 年12月 31日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2015 年 6月 24日(基金合同
生效日)至 2015年 12 月31
日
一、收入
-2,217,249.52
1.利息收入
1,969,903.41
其中：存款利息收入 7.4.7.11 787,549.68
债券利息收入
-
资产支持证券利息收入
-
买入返售金融资产收入
1,182,353.73
其他利息收入
-
2.投资收益（损失以“-”填列）
-46,595,944.62
其中：股票投资收益 7.4.7.12 -46,723,168.31
基金投资收益
-
债券投资收益 7.4.7.13 -
资产支持证券投资收益 7.4.7.13.5 -
贵金属投资收益 7.4.7.14 -
衍生工具收益 7.4.7.15 -
股利收益 7.4.7.16 127,223.69
3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列） 7.4.7.17 41,827,416.80
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
-
5.其他收入（损失以“-”号填列） 7.4.7.18 581,374.89
减：二、费用
8,299,873.09
1．管理人报酬 7.4.10.2.1 4,332,448.56 中金消费升级 2015 年年度报告
第 19 页 共 53 页
2．托管费 7.4.10.2.2 722,074.80
3．销售服务费 7.4.10.2.3 -
4．交易费用 7.4.7.19 3,016,908.91
5．利息支出
-
其中：卖出回购金融资产支出
-
6．其他费用 7.4.7.20 228,440.82
三、利润总额（亏损总额以“-”号填列）
-10,517,122.61
减：所得税费用
-
四、净利润（净亏损以“-”号填列）
-10,517,122.61
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：中金消费升级股票型证券投资基金
本报告期：2015年6月 24 日(基金合同生效日)至2015年12月 31日
单位：人民币元
项目
本期
2015年 6月 24 日(基金合同生效日)至2015 年 12月 31日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、基金合同生效日所有
者权益（基金净值）
694,717,196.35 - 694,717,196.35
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- -10,517,122.61 -10,517,122.61
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以 “-” 号填列）
-242,402,399.89 14,272,261.74 -228,130,138.15
其中：1.基金申购款 5,123,669.39 -355,529.05 4,768,140.34
2.基金赎回款 -247,526,069.28 14,627,790.79 -232,898,278.49
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动（净值减少以“-”
号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
452,314,796.46 3,755,139.13 456,069,935.59
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______孙菁______
______杜季柳______
____白娜____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人 中金消费升级 2015 年年度报告
第 20 页 共 53 页
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
中金消费升级股票型证券投资基金 (以下简称“本基金”) 依据中国证券监督管理委员会
(以下简称“中国证监会”) 于2015年3月 25日证监许可[2015]435号《关于准予中金消费升级
股票型证券投资基金注册的批复》核准，由中金基金管理有限公司 (以下简称“中金基金”) 依
照《中华人民共和国证券投资基金法》及配套规则和《中金消费升级股票型证券投资基金基金合
同》公开募集。本基金为契约型开放式股票型基金，存续期限为不定期。本基金的管理人为中金
基金，托管人为中国建设银行股份有限公司 (以下简称“建设银行”) 。
本基金通过中金基金直销中心、建设银行及中国国际金融股份有限公司(以下简称“中金公
司”)公开发售，募集期为2015年 6月2日至2015年6月 19日。经向中国证监会备案， 《中金消
费升级股票型证券投资基金基金合同》于 2015 年 6 月 24 日正式生效，合同生效日基金实收份额
为694,717,196.35份 (含利息转份额 409,128.68份) ，发行价格为人民币 1.00元。该资金已由
毕马威华振会计师事务所 (特殊普通合伙) 审验并出具验资报告。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套规则、 《中金消费升级股票型证券投资基金
基金合同》和《中金消费升级股票型证券投资基金招募说明书》的有关规定，本基金的投资范围
为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括中小板、创业板及其他经中
国证监会核准上市的股票） 、债券、货币市场工具、权证、资产支持证券及法律法规或中国证监会
允许基金投资的其他金融工具。
7.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表按照中华人民共和国财政部(以下简称“财政部”) 颁布的企业会计准则的要求
编制。在具体会计核算和信息披露方面，同时亦按照证券投资基金信息披露XBRL模板第 3号《年
度和半年度报告》(证监会正式稿) (2015 年 12 月 22 日) 和中国证券投资基金业协会于 2012 年
11月 16 日修订的《证券投资基金会计核算业务指引》编制。
本财务报表以本基金持续经营为基础编制。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则以及附注所述的中国证监会和中国证券投资基金业协会发布的
有关基金行业实务操作规定的要求，真实、完整地反映了本基金 2015年12月31 日的财务状况及
自 2015年 6月 24 日(基金合同生效日) 至 2015年 12 月 31日止期间的经营成果和基金净值变动
情况。 中金消费升级 2015 年年度报告
第 21 页 共 53 页
7.4.4 重要会计政策和会计估计
7.4.4.1 会计年度
本基金财务报表的会计年度自公历 1 月 1日起至 12 月 31 日止。本财务报表是本基金的首份
财务报表，涵盖期间为自2015年6月24日(基金合同生效日) 至2015年12月31日止期间。
7.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。本基金编制财务报表采用的货币为人民币。
7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类
本基金在初始确认时按取得资产或承担负债的目的把金融资产和金融负债分为不同类别：交
易性金融资产和金融负债、应收款项和其他金融负债。
7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认
金融资产和金融负债在本基金成为相关金融工具合同条款的一方时，于交易日按公允价值在
资产负债表内确认。
在初始确认时，金融资产及金融负债均以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或
金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。
初始确认后， 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债以公允价值计量，
公允价值变动形成的利得或损失计入当期损益；应收款项和其他金融负债以实际利率法按摊余成
本计量。
当收取某项金融资产的现金流量的合同权利终止或将所有权上几乎所有的风险和报酬转移
时，本基金终止确认该金融资产。终止确认的金融资产的成本按移动加权平均法于交易日结转。
金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，本基金终止确认该金融负债或其一部分。
7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则
除特别声明外，本基金按下述原则计量公允价值：
公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项
负债所需支付的价格。
本基金估计公允价值时， 考虑市场参与者在计量日对相关资产或负债进行定价时考虑的特征，
并采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术。使用的估值技术主
要包括市场法、收益法和成本法。 中金消费升级 2015 年年度报告
第 22 页 共 53 页
7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销
金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，没有相互抵销。但是，同时满足下列条件的，
以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：
-本基金具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；
-本基金计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。
7.4.4.7 实收基金
实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于申
购和赎回引起的实收基金份额变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎
回包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
7.4.4.8 损益平准金
损益平准金核算在基金份额发生变动时，申购、赎回、转入、转出及红利再投资等款项中包
含的未分配利润和公允价值变动损益，包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益
平准金指根据交易申请日申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计
算的金额。未实现损益平准金指根据交易申请日申购或赎回款项中包含的按累计未分配的未实现
损益占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日进行确认和计
量，并于会计期末全额转入“未分配利润 / (累计亏损) ”。
7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量
债券投资收益 / (损失)于卖出交易日按卖出债券成交金额与其成本和应收利息的差额确认。
债券利息收入按债券投资的票面价值与票面利率计算的金额扣除应由发行债券的企业代扣代
缴的个人所得税(适用于企业债和可转债等)后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提。贴息
债视同到期一次性还本付息的附息债，根据其发行价、到期价和发行期限按直线法推算内含票面
利率后，逐日计提利息收入。如票面利率与实际利率出现重大差异，按实际利率计算利息收入。
存款利息收入按存款本金与适用利率逐日计提。
买入返售金融资产利息收入按到期应收或实际收到的金额与初始确认金额的差额，在回购期
内按实际利率法逐日确认，直线法与实际利率法确定的收入差异较小的可采用直线法。
股票投资收益/(损失)于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交金额与其成本的差额入账。
衍生工具收益/(损失)于卖出衍生工具成交日确认， 并按卖出衍生工具成交金额与其成本的差
额入账。
股利收益于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司代中金消费升级 2015 年年度报告
第 23 页 共 53 页
扣代缴的个人所得税后的净额入账。
公允价值变动收益/(损失)系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、 交易性
金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失。
7.4.4.10 费用的确认和计量
根据《中金消费升级股票型证券投资基金基金合同》的规定，本基金的基金管理人报酬按前
一日基金资产净值1.5%的年费率逐日确认。
根据《中金消费升级股票型证券投资基金基金合同》的规定，本基金的基金托管费按前一日
基金资产净值0.25%的年费率逐日确认。
本基金的交易费用于交易发生时按照确定的金额确认。
本基金的利息支出按资金的本金和适用利率逐日计提。
卖出回购金融资产利息支出按到期应付或实际支付的金额与初始确认金额的差额，在回购期
内以实际利率法逐日确认，直线法与实际利率法确定的支出差异较小的可采用直线法。
7.4.4.11 基金的收益分配政策
在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为 4 次，每份基金份额每
次收益分配比例不得低于收益分配基准日该次单位可供分配利润的 30%，若基金合同生效不满 3
个月可不进行收益分配；本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资。投资人可选择现
金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资；若投资人不选择，本基金默认的收益分配方
式是现金分红;基金收益分配后基金份额净值不能低于面值， 即基金收益分配基准日的基金份额净
值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于面值；每一基金份额享有同等分配权；基金收益
分配时所发生的银行转账或其他手续费用由投资人自行承担。 当投资人的现金红利小于一定金额，
不足于支付银行转账或其他手续费用时，基金登记机构可将基金份额持有人的现金红利自动转为
基金份额。
7.4.4.12 分部报告
本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础
确定报告分部并披露分部信息。
经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1) 该组成部分能够在日常活动中产
生收入、 发生费用； (2)本基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果， 以决定向其配置资源、
评价其业绩；(3)本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。
如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。 中金消费升级 2015 年年度报告
第 24 页 共 53 页
本基金目前以一个经营分部运作，不需要进行分部报告的披露。
7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以下类别证
券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
对于证券交易所上市的股票， 若出现重大事项停牌或交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活跃)
等情况，本基金根据中国证监会公告[2008]38 号《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导
意见》 ，根据具体情况采用《关于发布中基协(AMAC)基金行业股票估值指数的通知》提供的指数收
益法、市盈率法、现金流量折现法等估值技术进行估值。
对于在锁定期内的非公开发行股票，根据中国证监会证监会计字[2007]21号《关于证券投资
基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》 ， 若在证券交易所挂牌的同一
股票的市场交易收盘价低于非公开发行股票的初始投资成本，按估值日证券交易所挂牌的同一股
票的市场交易收盘价估值；若在证券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价高于非公开发行股
票的初始投资成本，按锁定期内已经过交易所交易天数占锁定期内总交易所交易天数的比例将两
者之间差价的一部分确认为估值增值。
根据《关于发布〈中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015年1季度固定收益品
种的估值处理标准〉的通知》 （中基协发〔2014〕24 号） ，本基金自2015年6月24日起，对所持
有的在上海证券交易所、深圳证券交易所上市交易或挂牌转让的固定收益品种（估值处理标准另
有规定的除外）采用第三方估值机构提供的价格进行估值。
7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本报告期本基金无会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本报告期本基金无会计估计变更。
7.4.5.3 差错更正的说明
本报告期本基金无差错更正。
7.4.6 税项
根据财税字[1998]55号文《关于证券投资基金税收问题的通知》 、财税[2002]128 号文《关于
开放式证券投资基金有关税收问题的通知》 、财税[2004]78 号文《关于证券投资基金税收政策的中金消费升级 2015 年年度报告
第 25 页 共 53 页
通知》 、财税[2008]1 号文《财政部、国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知》 、财税
[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 、财税
[2015]101 号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》及其他相关税务
法规和实务操作，本基金适用的主要税项列示如下：
(a)以发行基金方式募集资金，不属于营业税征收范围，不征收营业税。
(b)基金买卖债券的投资收益暂免征收营业税和企业所得税。
(c)对基金取得的债券的利息收入，由上市公司、发行债券的企业在向基金支付上述收入时代
扣代缴20%的个人所得税。
(d)对投资者 (包括个人和机构投资者) 从基金分配中取得的收入， 暂不征收个人所得税和企
业所得税。
7.4.7 重要财务报表项目的说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2015年 12月 31 日
活期存款 42,633,315.11
定期存款 -
其中：存款期限1-3个月 -
其他存款 -
合计： 42,633,315.11
7.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2015年12月 31 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 378,794,634.31 420,622,051.11 41,827,416.80
贵金属投资-金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 378,794,634.31 420,622,051.11 41,827,416.80 中金消费升级 2015 年年度报告
第 26 页 共 53 页
7.4.7.3 衍生金融资产/负债
本基金本报告期未持有衍生金融资产/负债。
7.4.7.4 买入返售金融资产
7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
单位：人民币元
项目
本期末
2015年 12月 31 日
账面余额 其中；买断式逆回购
买入返售证券 0.00 -
合计 - -
7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2015年12月 31 日
应收活期存款利息 11,141.50
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 4,062.19
应收债券利息 -
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 1.78
应收黄金合约拆借孳息 -
其他 304.04
合计 15,509.51
7.4.7.6 其他资产
本基金本报告期末无其他资产。
中金消费升级 2015 年年度报告
第 27 页 共 53 页
7.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2015年 12月 31 日
交易所市场应付交易费用 1,139,209.45
银行间市场应付交易费用 -
合计 1,139,209.45
7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2015年 12月 31 日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 2,282.85
应付审计费 60,000.00
应付信息披露费 150,000.00
合计 212,282.85
7.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2015年6月24日(基金合同生效日)至 2015年 12月 31日
基金份额（份） 账面金额
基金合同生效日 694,717,196.35 694,717,196.35
本期申购 5,123,669.39 5,123,669.39
本期赎回（以“-”号填列） -247,526,069.28 -247,526,069.28
- 基金拆分/份额折算前 - -
基金拆分/份额折算变动份额 - -
本期申购 - -
本期赎回（以“-”号填列） - -
本期末 452,314,796.46 452,314,796.46
7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
基金合同生效日 - - -
本期利润 -52,344,539.41 41,827,416.80 -10,517,122.61
本期基金份额交易 23,155,011.10 -8,882,749.36 14,272,261.74 中金消费升级 2015 年年度报告
第 28 页 共 53 页
产生的变动数
其中：基金申购款 -491,665.25 136,136.20 -355,529.05
基金赎回款 23,646,676.35 -9,018,885.56 14,627,790.79
本期已分配利润 - - -
本期末 -29,189,528.31 32,944,667.44 3,755,139.13
7.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年 6月 24日(基金合同生效日)至2015年12月
31 日
活期存款利息收入 710,081.68
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 74,736.71
其他 2,731.29
合计 787,549.68
7.4.7.12 股票投资收益
7.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年 6月 24日(基金合同生效日)
至 2015年12月 31日
卖出股票成交总额 1,351,205,687.21
减：卖出股票成本总额 1,397,928,855.52
买卖股票差价收入 -46,723,168.31
7.4.7.13 债券投资收益
7.4.7.13.1 债券投资收益项目构成
本基金本报告期无债券投资收益。
7.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入
本基金本报告期无买卖债券差价收入。
7.4.7.13.3 债券投资收益——赎回差价收入
本基金本报告期无债券赎回差价收入。 中金消费升级 2015 年年度报告
第 29 页 共 53 页
7.4.7.13.4 债券投资收益——申购差价收入
本基金本报告期无债券申购差价收入。
7.4.7.13.5 资产支持证券投资收益
本基金本报告期无资产支持证券投资收益。
7.4.7.14 衍生工具收益
7.4.7.14.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入
本基金本报告期无买卖权证差价收入。
7.4.7.14.2 衍生工具收益 ——其他投资收益
本基金本报告期无其他衍生工具投资收益。
7.4.7.15 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2015年 6月 24日(基金合同生效日)至 2015年
12 月 31 日
股票投资产生的股利收益 127,223.69
基金投资产生的股利收益 -
合计 127,223.69
7.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2015年 6月 24日(基金合同生效日)至
2015年 12月 31 日
1.交易性金融资产 41,827,416.80
——股票投资 41,827,416.80
——债券投资 -
——资产支持证券投资 -
——贵金属投资 -
——其他 -
2.衍生工具 -
——权证投资 -
3.其他 -
合计 41,827,416.80
中金消费升级 2015 年年度报告
第 30 页 共 53 页
7.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年6月24日(基金合同生效日)至2015年12月31
日
基金赎回费收入 559,947.09
转换费收入 21,427.80
合计 581,374.89
7.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2015年6月 24日(基金合同生效日)至 2015年 12月
31 日
交易所市场交易费用
3,016,908.91
银行间市场交易费用
-
合计
3,016,908.91
7.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2015年 6月 24日(基金合同生效日)至2015年12
月 31日
审计费用 60,000.00
信息披露费 150,000.00
银行手续费 18,040.82
其他 400.00
合计 228,440.82
7.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
7.4.8.1 或有事项
截至2015年12月 31 日，本基金无需作披露的重大或有事项。
7.4.8.2 资产负债表日后事项
截至本财务报表批准日，本基金无需作披露的资产负债表日后事项。
7.4.9 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
中金基金 基金管理人、基金注册登记机构及基金销售机构
建设银行 基金托管人、基金销售机构
中金公司 基金管理人的股东、基金销售机构
中金消费升级 2015 年年度报告
第 31 页 共 53 页
7.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.10.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年6月24日(基金合同生效日)至 2015年 12月 31日
成交金额
占当期股票
成交总额的比例
中金公司 1,320,972,274.65 42.23%
7.4.10.1.2 债券交易
本基金本报告期及上年度可比期间未通过关联方交易单元进行债券交易。
7.4.10.1.3 债券回购交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年6月24日(基金合同生效日)至 2015年 12月 31日
回购成交金额
占当期债券回购
成交总额的比例
中金公司 3,824,100,000.00 45.13%
7.4.10.1.4 权证交易
本基金本报告期及上年度可比期间未通过关联方交易单元进行权证交易。
7.4.10.1.5 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年6月24日(基金合同生效日)至2015年12月31日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
中金公司 44,793.92 3.28% 0.00 0.00%
注:上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取证管费、经手费和
由券商承担的证券结算风险基金后的净额列示。
该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场服务信息。 中金消费升级 2015 年年度报告
第 32 页 共 53 页
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2015年6月 24日(基金合同生效日)至 2015年 12
月31日
当期发生的基金应支付的管理费 4,332,448.56
其中：支付销售机构的客户维护费 2,973,208.79
注:支付基金管理人中金基金的基金管理人报酬按前一日基金资产净值 1.5%的年费率计提，逐日
累计至每月月底，按月支付。计算公式为：日基金管理费=前一日基金资产净值×1.5%/当年天数。
根据《开放式证券投资基金销售费用管理规定》 ，本基金本报告期支付销售服务机构的客户维护费
为人民币2,973,208.79元，该费用从基金管理人收取的基金管理费中列支，不属于从基金资产中
列支的费用项目。
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2015年6月 24日(基金合同生效日)至 2015年 12
月31日
当期发生的基金应支付的托管费 722,074.80
注:支付基金托管人建设银行的基金托管费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，逐日累计
至每月月底，按月支付。计算公式为：日基金托管费=前一日基金资产净值×0.25%/当年天数。
7.4.10.2.3 销售服务费
本报告期本基金无销售服务费。
7.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本报告期本基金未发生与关联方进行银行间同业市场的债券 (含回购) 交易。
7.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本报告期基金管理人未运用自有资金投资本基金。
7.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本报告期末除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。
中金消费升级 2015 年年度报告
第 33 页 共 53 页
7.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2015年 6月 24日(基金合同生效日)至 2015年 12月 31日
期末余额 当期利息收入
建设银行 42,633,315.11 710,081.68
注:本基金通过“建设银行基金托管结算资金专用存款账户”转存于中国证券登记结算有限责任公
司的结算备付金和存出保证金，于 2015 年 12月 31 日的相关余额为人民币 8,820,520.57 元，本
期间产生的利息收入为人民币 77,463.29元。
7.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本报告期本基金没有在承销期内参与关联方承销证券的情况。
7.4.10.7 其他关联交易事项的说明
本报告期本基金无其他关联交易事项。
7.4.11 利润分配情况
7.4.11.1 利润分配情况——非货币市场基金
本报告期本基金未进行利润分配。
7.4.12 期末（ 2015 年12 月31 日 ）本基金持有的流通受限证券
7.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
本报告期本基金无因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。
7.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌日期
停牌原
因
期末
估值单价
复牌日期
复牌
开盘单价
数量（股）
期末
成本总额
期末估值总
额
备注
300025
华星
创业
2015年11月26日
重大资
产重组
28.28 - - 1,113,748 23,587,086.74 31,496,793.44 -
7.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
7.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
本报告期末本基金无银行间市场债券正回购余额。
7.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
本报告期末本基金无交易所市场债券正回购余额。 中金消费升级 2015 年年度报告
第 34 页 共 53 页
7.4.13 金融工具风险及管理
7.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金属于股票型基金，其预期的风险和收益高于货币市场基金、债券基金、混合型基金，
属于高预期风险和高预期收益的证券投资基金。本基金投资风险主要包括：信用风险、流动性风
险、市场风险等。对于上述风险本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风险，并设定
适当的风险限额及内部控制流程对相应风险进行控制，从而控制风险，实现本基金的投资目标。
本基金管理人风险管理的目标为在有效控制风险的前提下， 实现基金份额持有人利益最大化；
建立并完善风险控制体系，实现从公司决策、执行到监督的有效运作，从而将各种风险控制在合
理水平，保障业务稳健运行。
本基金管理人建立科学严密的风险管理体系和职责清晰的五道内部控制防线，采用“自上而
下”和“自下而上”相结合的方式进行风险管理。 “自上而下”是指通过董事会、风控与合规委员
会、公司下设的风险管理委员会和风险管理部、各业务部门以及每个业务环节和岗位自上而下形
成的风险管理和监督体系。 “自下而上”是指每个业务环节和岗位，各业务部门以及风险管理部对
相关风险进行监控并逐级上报从而形成的风险控制和反馈体系。通过这种上下结合的风险控制体
系，实现风险控制的有效性和全面性。
7.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中发生交收违约，或者基金所投资的债券发行人出现违约、拒
绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。本基金持有一家公司发行的证券市值不
超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的
证券，不超过该证券的 10%。除通过上述投资限定控制相应信用风险外，本基金管理人通过信用
分析团队建立了内部评级体系和交易对手库，对发行人及债券投资进行内部评级，对交易对手的
资信状况进行充分评估、设定授信额度，以控制可能出现的信用风险。
7.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资
本基金本报告期末无按短期信用评级列示的债券投资。
7.4.13.2.2 按长期信用评级列示的债券投资
本基金本报告期末无按长期信用评级列示的债券投资。
7.4.13.3 流动性风险
流动性风险指基金投资组合的证券会因为各种原因使交易的执行难度提高，买入成本或变现
成本增加。本基金的流动性风险主要来自两个方面：一是基金份额持有人可随时要求赎回其持有中金消费升级 2015 年年度报告
第 35 页 共 53 页
的基金份额，二是基金投资品种所处的交易市场不活跃而造成变现困难或因投资集中而无法在市
场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。本基金保持不低于基金资产净值5%的现金或者到期
日在一年以内的政府债券，以备支付基金份额持有人的赎回款项。本基金持有一家公司发行的证
券市值不超过基金资产净值的 10%，且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公
司发行的证券，不超过该证券的 10%。此外，本基金亦可通过卖出回购金融资产方式借入短期资
金应对流动性需求。本基金所持有的大部分证券在证券交易所交易，除在“期末本基金持有的流
通受限证券”中列示的部分基金资产流通暂时受限制的情况外，其余均能及时变现。
7.4.13.4 市场风险
市场风险是指证券市场中各种证券的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变
动而发生波动，导致基金收益的不确定性。包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指由于市场利率变动导致金融工具的公允价值或现金流量发生波动，由此带来基
金收益的不确定性。利率敏感性金融工具面临因市场利率上升而导致公允价值下降的风险。市场
利率的变化还将带来票息的再投资风险，对基金的收益造成影响。本基金管理人在利率风险管理
方面，定期监控本基金面临的利率风险敞口，并通过调整基金投资组合的久期等方法对上述利率
风险进行管理。
7.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2015年12月 31 日
1年以内 不计息 合计
资产
银行存款 42,633,315.11 - 42,633,315.11
结算备付金 8,206,307.26 - 8,206,307.26
存出保证金 614,213.31 - 614,213.31
交易性金融资产-股票投资 - 420,622,051.11 420,622,051.11
交易性金融资产-债券投资 - - -
买入返售金融资产 - - -
应收证券清算款 - 7,543,199.86 7,543,199.86
应收利息 - 15,509.51 15,509.51
应收股利 - - -
应收申购款 39,525.69 34,581.27 74,106.96
资产总计 51,493,361.37 428,215,341.75 479,708,703.12 中金消费升级 2015 年年度报告
第 36 页 共 53 页
负债
卖出回购金融资产款 - - -
应付证券清算款 - 20,909,350.42 20,909,350.42
应付赎回款 - 628,576.11 628,576.11
应付管理人报酬 - 642,298.87 642,298.87
应付托管费 - 107,049.83 107,049.83
应付交易费用 - 1,139,209.45 1,139,209.45
应付利息 - - -
其他负债 - 212,282.85 212,282.85
负债总计 - 23,638,767.53 23,638,767.53
利率敏感度缺口 51,493,361.37 404,576,574.22 456,069,935.59
注:表中所示为本基金资产及负债的账面价值， 并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者
予以分类。
7.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
本期末本基金未持有交易性债券投资， 因此市场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响。
7.4.13.4.2 外汇风险
本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其他价格风险
本基金面临的其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率
和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市的股
票，所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来
源于证券市场整体波动的影响。
7.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2015年 12月 31 日
公允价值
占基金资产净
值比例（%）
交易性金融资产-股票投资 420,622,051.11 92.23
交易性金融资产－基金投资 - -
交易性金融资产－债券投资 - -
交易性金融资产－贵金属投资 - -
衍生金融资产－权证投资 - -
其他 - -
合计 420,622,051.11 92.23 中金消费升级 2015 年年度报告
第 37 页 共 53 页
7.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
本期末本基金成立未满一年，尚无足够经验数据。
7.4.13.4.4 采用风险价值法管理风险
本基金未采用风险价值法或类似方法进行分析、管理市场风险。
7.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
7.4.14.1 公允价值
(a)公允价值计量的层次
下表列示了本基金在每个资产负债表日持续和非持续以公允价值计量的资产和负债于本报告
期末的公允价值信息及其公允价值计量的层次。公允价值计量结果所属层次取决于对公允价值计
量整体而言具有重要意义的最低层次的输入值。三个层次输入值的定义如下：
第一层次输入值：在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；
第二层次输入值：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；
第三层次输入值：相关资产或负债的不可观察输入值。
(1)金融工具公允价值计量的方法
2015年 12月 31日
第一层次
第二层次
第三层次
合计
交易性金融资产
-股票投资
389,125,257.67 31,496,793.44
-
420,622,051.11
合计
389,125,257.67 31,496,793.44
-
420,622,051.11
对于在资产负债表日以公允价值计量的交易性金融资产的公允价值信息，本基金在估计公允
价值时运用的主要方法和假设参见财务报表附注。
(2)公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃、或属于非公开发行等情况，
本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关债券的公允价值
列入第二层次或第三层次，上述事项解除时将相关债券的公允价值列入第一层次。
本基金本期间持有的以公允价值计量的金融资产的公允价值所属层次未发生重大变动。
(3)第三层次公允价值余额和本期变动金额
本基金本报告期末未持有公允价值归属于第三层次的金融工具。
(b)其他金融工具的公允价值 (年末非以公允价值计量的项目)
中金消费升级 2015 年年度报告
第 38 页 共 53 页
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允
价值之间无重大差异。
中金消费升级 2015 年年度报告
第 39 页 共 53 页
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例
（%）
1 权益投资 420,622,051.11 87.68
其中：股票 420,622,051.11 87.68
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 50,839,622.37 10.60
7 其他各项资产 8,247,029.64 1.72
8 合计 479,708,703.12 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值比例（％）
A
农、林、牧、渔业 - -
B
采矿业 - -
C
制造业 224,860,978.66 49.30
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
7,718,461.41 1.69
E
建筑业 - -
F
批发和零售业 23,713,544.00 5.20
G
交通运输、仓储和邮政业 13,657,800.00 2.99
H
住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
98,484,169.07 21.59
J
金融业 - -
K
房地产业 15,348,410.00 3.37 中金消费升级 2015 年年度报告
第 40 页 共 53 页
L
租赁和商务服务业 - -
M
科学研究和技术服务业 - -
N
水利、环境和公共设施管理业 14,582,927.97 3.20
O
居民服务、修理和其他服务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和社会工作 22,255,760.00 4.88
R
文化、体育和娱乐业 - -
S
综合 - -
合计 420,622,051.11 92.23
8.2.2 报告期末按行业分类的沪港通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有沪港通投资股票。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 300025 华星创业 1,113,748 31,496,793.44 6.91
2 300166 东方国信 827,185 26,494,735.55 5.81
3 300160 秀强股份 615,192 24,638,439.60 5.40
4 300236 上海新阳 612,164 23,598,922.20 5.17
5 002074 国轩高科 627,939 23,296,536.90 5.11
6 600446 金证股份 455,000 22,381,450.00 4.91
7 300347 泰格医药 724,000 22,255,760.00 4.88
8 600071 凤凰光学 813,067 21,017,781.95 4.61
9 000639 西王食品 1,192,582 20,178,487.44 4.42
10 600055 华润万东 463,844 19,629,878.08 4.30
11 300273 和佳股份 908,619 18,990,137.10 4.16
12 002462 嘉事堂 365,000 18,476,300.00 4.05
13 300103 达刚路机 693,495 18,440,032.05 4.04
14 300124 汇川技术 338,291 15,967,335.20 3.50
15 600647 同达创业 477,400 15,348,410.00 3.37
16 000978 桂林旅游 1,029,141 14,582,927.97 3.20
17 300061 康耐特 565,200 14,124,348.00 3.10
18 002711 欧浦智网 390,000 13,657,800.00 2.99
19 002649 博彦科技 236,998 13,338,247.44 2.92 中金消费升级 2015 年年度报告
第 41 页 共 53 页
20 002014 永新股份 522,700 10,265,828.00 2.25
21 300095 华伍股份 659,542 10,005,252.14 2.19
22 000601 韶能股份 701,041 7,718,461.41 1.69
23 000963 华东医药 63,900 5,237,244.00 1.15
24 300359 全通教育 55,422 4,772,942.64 1.05
25 002019 亿帆鑫富 117,700 4,708,000.00 1.03
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1
累计买入金额超出期末基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期末基金资产净值
比例（％）
1 600055 华润万东 69,578,582.67 15.26
2 000601 韶能股份 65,771,063.58 14.42
3 300170 汉得信息 62,982,305.35 13.81
4 000417 合肥百货 55,143,515.78 12.09
5 300273 和佳股份 52,486,983.20 11.51
6 601601 中国太保 44,129,869.05 9.68
7 300133 华策影视 42,298,293.78 9.27
8 300302 同有科技 38,618,308.55 8.47
9 300166 东方国信 38,470,416.17 8.44
10 300160 秀强股份 38,151,983.70 8.37
11 300124 汇川技术 37,960,204.83 8.32
12 600410 华胜天成 35,083,664.91 7.69
13 300005 探路者 34,949,319.36 7.66
14 300061 康耐特 34,139,843.44 7.49
15 300236 上海新阳 33,886,473.20 7.43
16 000776 广发证券 32,542,008.90 7.14
17 600787 中储股份 31,612,826.01 6.93
18 600999 招商证券 31,035,233.88 6.80
19 300095 华伍股份 30,367,984.46 6.66
20 002081 金 螳 螂 29,359,633.20 6.44
21 600963 岳阳林纸 29,320,430.33 6.43
22 002627 宜昌交运 29,150,168.24 6.39
23 000963 华东医药 29,132,004.00 6.39 中金消费升级 2015 年年度报告
第 42 页 共 53 页
24 000910 大亚科技 29,004,535.95 6.36
25 300253 卫宁软件 28,709,671.52 6.30
26 300025 华星创业 28,475,250.55 6.24
27 000978 桂林旅游 27,297,071.32 5.99
28 600071 凤凰光学 27,145,365.37 5.95
29 600030 中信证券 26,949,282.00 5.91
30 600647 同达创业 25,501,596.00 5.59
31 300043 互动娱乐 24,262,389.49 5.32
32 300291 华录百纳 24,145,338.70 5.29
33 601328 交通银行 24,000,378.70 5.26
34 300347 泰格医药 23,934,607.37 5.25
35 002074 国轩高科 23,490,538.70 5.15
36 002462 嘉事堂 22,922,961.58 5.03
37 600986 科达股份 22,400,294.24 4.91
38 600446 金证股份 20,958,042.25 4.60
39 600036 招商银行 20,833,099.70 4.57
40 000639 西王食品 20,319,814.57 4.46
41 002516 旷达科技 16,911,061.78 3.71
42 300037 新宙邦 16,831,817.50 3.69
43 002373 千方科技 16,268,444.80 3.57
44 002020 京新药业 16,140,604.62 3.54
45 300334 津膜科技 16,085,304.91 3.53
46 300050 世纪鼎利 15,943,028.00 3.50
47 300018 中元华电 15,521,102.00 3.40
48 002649 博彦科技 15,455,104.00 3.39
49 300103 达刚路机 15,241,841.82 3.34
50 002610 爱康科技 15,070,753.30 3.30
51 000158 常山股份 14,173,690.00 3.11
52 300071 华谊嘉信 13,882,351.00 3.04
53 002711 欧浦智网 13,368,126.00 2.93
54 600313 中农资源 13,056,252.51 2.86
55 600809 山西汾酒 12,699,836.00 2.78
56 600037 歌华有线 12,361,869.00 2.71
57 600775 南京熊猫 11,934,159.00 2.62
58 600648 外高桥 11,904,341.60 2.61
59 002014 永新股份 10,720,032.90 2.35 中金消费升级 2015 年年度报告
第 43 页 共 53 页
60 002019 亿帆鑫富 10,257,965.00 2.25
8.4.2
累计卖出金额超出期末基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期末基金资产净值
比例（％）
1 000601 韶能股份 56,682,392.71 12.43
2 300170 汉得信息 52,726,056.90 11.56
3 000417 合肥百货 46,792,185.76 10.26
4 300133 华策影视 46,186,939.21 10.13
5 601601 中国太保 44,255,319.13 9.70
6 600055 华润万东 40,364,416.13 8.85
7 300005 探路者 36,610,674.50 8.03
8 600410 华胜天成 36,466,164.55 8.00
9 300302 同有科技 32,369,614.29 7.10
10 300160 秀强股份 32,210,409.81 7.06
11 000776 广发证券 31,902,172.65 7.00
12 300273 和佳股份 31,791,874.23 6.97
13 000910 大亚科技 31,468,871.68 6.90
14 600999 招商证券 31,365,266.02 6.88
15 600030 中信证券 30,488,863.31 6.69
16 002081 金 螳 螂 30,316,091.07 6.65
17 300253 卫宁软件 30,295,601.82 6.64
18 600963 岳阳林纸 28,670,659.47 6.29
19 300043 互动娱乐 25,507,348.72 5.59
20 601328 交通银行 24,472,430.49 5.37
21 300291 华录百纳 24,275,699.90 5.32
22 002627 宜昌交运 24,219,006.04 5.31
23 300095 华伍股份 22,738,679.62 4.99
24 000963 华东医药 22,303,589.89 4.89
25 300124 汇川技术 22,058,605.02 4.84
26 600787 中储股份 20,667,712.10 4.53
27 600036 招商银行 19,681,853.43 4.32
28 002373 千方科技 19,464,851.21 4.27
29 002020 京新药业 17,783,092.80 3.90
30 600986 科达股份 17,304,711.80 3.79
31 300018 中元华电 17,192,101.50 3.77 中金消费升级 2015 年年度报告
第 44 页 共 53 页
32 002610 爱康科技 17,157,601.49 3.76
33 300037 新宙邦 16,529,841.84 3.62
34 002516 旷达科技 16,054,388.54 3.52
35 300050 世纪鼎利 15,701,960.99 3.44
36 300334 津膜科技 15,326,281.37 3.36
37 000158 常山股份 15,144,764.00 3.32
38 300071 华谊嘉信 14,516,310.80 3.18
39 600648 外高桥 13,086,343.76 2.87
40 600037 歌华有线 12,916,745.83 2.83
41 600647 同达创业 11,861,427.07 2.60
42 300061 康耐特 11,768,383.63 2.58
43 300236 上海新阳 11,515,037.20 2.52
44 600809 山西汾酒 11,387,603.70 2.50
45 000978 桂林旅游 11,074,619.09 2.43
46 300166 东方国信 10,728,247.40 2.35
47 002462 嘉事堂 10,264,869.30 2.25
48 300063 天龙集团 10,255,459.70 2.25
49 600071 凤凰光学 9,790,175.41 2.15
50 601336 新华保险 9,613,048.60 2.11
51 600775 南京熊猫 9,417,581.70 2.06
52 600313 中农资源 9,330,649.15 2.05
53 600085 同仁堂 9,281,680.20 2.04
54 600571 信雅达 9,214,658.63 2.02
8.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 1,776,723,489.83
卖出股票收入（成交）总额 1,351,205,687.21
注:8.4.1 项“买入金额”、8.4.2 项“卖出金额”及 8.4.3 项“买入股票成本”、“卖出股票收
入”均按买入或卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。 中金消费升级 2015 年年度报告
第 45 页 共 53 页
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
8.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货。
8.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期末未持有股指期货。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
8.11.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期未投资国债期货。
8.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期未投资国债期货。
8.11.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期未投资国债期货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1
本报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体本期未被监管部门立案调查，或在本报告编
制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.12.2
本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 614,213.31
2 应收证券清算款 7,543,199.86 中金消费升级 2015 年年度报告
第 46 页 共 53 页
3 应收股利 -
4 应收利息 15,509.51
5 应收申购款 74,106.96
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 8,247,029.64
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的公允
价值
占基金资产净值比
例（%）
流通受限情况说明
1 300025 华星创业 31,496,793.44 6.91 重大资产重组
8.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
中金消费升级 2015 年年度报告
第 47 页 共 53 页
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
4,606 98,201.22 0.00 - 452,314,796.46 100.00%
9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
63,712.42 0.0141%
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、 基金投资和研究部
门负责人持有本开放式基金
0-10
本基金基金经理持有本开放式基金
0-10
中金消费升级 2015 年年度报告
第 48 页 共 53 页
§10 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（ 2015 年 6 月 24 日 ）基金份额总额
694,717,196.35
基金合同生效日起至报告期期末基金总申购份额 5,123,669.39
减:基金合同生效日起至报告期期末基金总赎回份额 247,526,069.28
基金合同生效日起至报告期期末基金拆分变动份额（份
额减少以"-"填列）
-
本报告期期末基金份额总额 452,314,796.46
注:报告期期间基金总申购份额含转换入份额；基金总赎回份额含转换出份额。
中金消费升级 2015 年年度报告
第 49 页 共 53 页
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本基金本报告期内未召开基金份额持有人大会。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
1、2015年8月14日，经中金基金管理有限公司第一届董事会第八次会议审议通过，免去罗
若宏先生副总经理职务。
2、2015年9月23日，经中金基金管理有限公司第一届董事会第九次会议审议通过，任命杜
季柳女士为公司副总经理。
3、2015 年 12 月 31 日，经中金基金管理有限公司第一届董事会第九次会议审议通过，总经
理阚睿先生离任，由孙菁女士继任公司总经理，孙菁女士同时解除原副总经理任职。
4、2015 年 12 月 31 日，根据中金基金股东中国国际金融股份有限公司股东决议，任命孙菁
女士为中金基金第一届董事会董事；免去阚睿先生中金基金第一届董事会董事任职。
本报告期内，公司无董事长、法定代表人、其他高级管理人员和执行监事变动情况。
本基金托管人 2015 年 1 月 4 日发布任免通知，聘任张力铮为中国建设银行投资托管业务部
副总经理。本基金托管人2015年 9月 18日发布任免通知，解聘纪伟中国建设银行投资托管业务
部副总经理职务。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基金投资策略的改变
本基金本报告期内投资策略未发生改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本基金的审计机构为毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙） ，该审计机构自基金合同生
效日起向本基金提供审计服务，无改聘情况。本基金本报告期内应支付审计费用60,000.00元。
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本基金管理人、托管人及其高级管理人员在本报告期内未受任何稽查或处罚。
中金消费升级 2015 年年度报告
第 50 页 共 53 页
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
华西证券 2 520,881,473.75 16.65% 380,919.37 27.88% -
国信证券 2 432,621,073.05 13.83% 316,373.73 23.16% -
中金公司 2 1,320,972,274.65 42.23% 44,793.92 3.28% -
广发证券 2 305,158,780.06 9.76% 223,163.02 16.33% -
申万宏源 2 157,642,454.47 5.04% 115,283.19 8.44% -
银河证券 2 130,234,549.16 4.16% 95,241.02 6.97% -
华泰证券 2 260,418,571.90 8.33% 190,444.06 13.94% -
注:1、报告期本基金未退租证券公司交易单元。
2、本基金管理人负责选择证券经营机构，租用其交易单元作为本基金的交易单元。基金交易单元
的选择标准如下：
（1）经营行为稳健规范，内控制度健全，在业内有良好的声誉；
（2）具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施满足基金进行证券交易的需要；
（3） 具有较强的全方位金融服务能力和水平， 包括但不限于： 有较好的研究能力和行业分析能力，
能及时、全面的向公司提供高质量的关于宏观、行业及市场走向、个股分析的报告及丰富全面的
信息服务；能根据公司所管理基金的特定要求，提供专门研究报告；能积极为公司投资业务的开
展，投资信息的交流以及其他方面业务的开展提供良好的服务和支持。
3、基金交易单元的选择程序如下：
（1）本基金管理人根据上述标准考察后确定选用交易单元的证券经营机构。
（2）基金管理人和被选中的证券经营机构签订交易单元租用协议。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
华西证券 - - 1,342,200,000.00 15.84% - - 中金消费升级 2015 年年度报告
第 51 页 共 53 页
国信证券 - - 2,461,500,000.00 29.05% - -
中金公司 - - 3,824,100,000.00 45.13% - -
广发证券 - - 374,200,000.00 4.42% - -
申万宏源 - - - - - -
银河证券 - - 357,200,000.00 4.22% - -
华泰证券 - - 115,000,000.00 1.36% - -
11.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
中金消费升级股票型证券投资基
金基金合同
中国证监会指定报
刊及公司网站 2015年 5月 28日
2
中金消费升级股票型证券投资基
金基金合同摘要
中国证监会指定报
刊及公司网站 2015年 5月 28日
3
中金消费升级股票型证券投资基
金托管协议
中国证监会指定报
刊及公司网站 2015年 5月 28日
4
中金消费升级股票型证券投资基
金基金份额发售公告
中国证监会指定报
刊及公司网站 2015年 5月 28日
5
中金消费升级股票型证券投资基
金招募说明书
中国证监会指定报
刊及公司网站 2015年 5月 28日
6
关于中金消费升级股票型证券投
资基金新增国信证券为销售机构
的公告
中国证监会指定报
刊及公司网站
2015年 6月 9日
7
中金消费升级股票型证券投资基
金基金合同生效公告
中国证监会指定报
刊及公司网站 2015年 6月 25日
8
关于中金消费升级股票型证券投
资基金开放日常申购、赎回、转
换、定期定额投资业务的公告
中国证监会指定报
刊及公司网站
2015年 7月 21日
9
关于中金基金旗下部分开放式基
金在建设银行渠道开通基金转换
业务的公告
中国证监会指定报
刊及公司网站
2015年 8月 26日 中金消费升级 2015 年年度报告
第 52 页 共 53 页
10
中金基金管理有限公司关于旗下
部分基金增加陆金所资管为销售
机构并参与费率优惠活动的公告
中国证监会指定报
刊及公司网站
2015年 9月 24日
11
中金消费升级股票型证券投资基
金2015 年第 3季度报告
中国证监会指定报
刊及公司网站 2015年 10月 23 日
12
关于旗下部分基金增加北京乐融
多源投资咨询有限公司为销售机
构的公告
中国证监会指定报
刊及公司网站
2015年 10月 28 日
13
中金基金管理有限公司关于调整
长期停牌股票估值方法的公告
中国证监会指定报
刊及公司网站 2015年 12月 2日
14
关于中金消费升级股票型证券投
资基金新增中泰证券股份有限公
司为销售机构的公告
中国证监会指定报
刊及公司网站
2015年 12月 29 日
15
中金基金管理有限公司关于旗下
基金因指数熔断机构而调整开放
时间的公告
中国证监会指定报
刊及公司网站
2015年 12月 31 日
中金消费升级 2015 年年度报告
第 53 页 共 53 页
§12 备查文件目录
12.1 备查文件目录
1、中国证监会批准中金消费升级股票型证券投资基金募集的注册文件
2、 《中金消费升级股票型证券投资基金基金合同》
3、 《中金消费升级股票型证券投资基金托管协议》
4、关于申请募集中金消费升级股票型证券投资基金之法律意见书
5、 《中金消费升级股票型证券投资基金招募说明书》及其更新
6、基金管理人业务资格批复和营业执照
7、基金托管人业务资格批复和营业执照
8、中国证监会要求的其他文件
12.2 存放地点
基金合同、托管协议及其余备查文件存放在基金管理人及其基金托管人住所。
12.3 查阅方式
投资人可在营业时间到存放地点查阅，也可按工本费购买复印件。
中金基金管理有限公司
2016年 3月25日
