易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
易方达增强回报债券型证券投资基金
2015 年 年 度报 告 摘要
2015 年 12 月 31 日
基 金管 理人： 易方 达基金 管理 有限公 司
基 金托 管人： 中国 建设银 行股 份有限 公司
送 出日 期： 二 〇一 六年三 月二 十五日易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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§1
重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本年度报 告已经三分之二以上独
立董事 签字 同意 ，并 由董 事长签 发。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司 根 据本 基金 合同规 定， 于 2016 年 3 月 22 日 复核 了本 报
告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业绩并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在 作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
本报告 中财 务资 料已经 审 计。 普 华永 道中 天会计 师 事务所( 特殊普 通合 伙) 为 本基金 出具 了标 准
无保留 意见 的审 计报 告， 请投资 者注 意阅 读。
本报告 期 自 2015 年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 易方达 增强 回报 债券
基金主 代码 110017
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2008 年 3 月 19 日
基金管 理人 易方达 基金 管理 有限 公司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 6,573,841,688.73 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 易方达 增强 回报 债 券 A 易方达 增强 回报 债 券 B
下属分 级基 金的 交易 代码 110017 110018
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总
额
3,309,812,310.79 份 3,264,029,377.94 份
2.2 基金产品说明
投资目 标
通过主 要投 资于 债券 品种 ， 力 争为 基金 持有 人创 造 较高的 当期 收益 和总
回报， 实现 基金 资产 的长 期稳健 增值 。
投资策 略
本基金 基于 对以 下因 素的 判断 ， 进 行基 金资 产在 非 信用类 固定 收益 品种
（国债 、 央 行票 据等） 、 信 用类固 定收 益品 种 （ 含可 转换债 券） 、 新股 （含
增发）申购 及套利性股票投资之间的 配置：1）基于对利率走势 、利率
期限结构等 因素的分析，预测固定收 益品种的投资收益和风险 ；2 ）对
宏观经 济 、 行 业前 景以 及 公司财 务进 行严 谨的 分析 ， 考 察其 对固 定收 益
市场信用利 差的影响；3）基于新股发 行频率、中签率、上市后 的平均
涨幅等的分 析，预测新股申购的收益 率以及风险；4）套利性投 资机会
的投资 期间 及预 期收 益率 ；5 ） 股票 市场 走势 的预 测 ；6） 可转 换债 券发
行公司 的成 长性 和转 债价 值的判 断。
业绩比 较基 准 中债总 指数 （全 价）
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ，其 长期平 均风 险和 预期 收益 率低于 混合 型基 金 、
股票型 基金 ，高 于货 币市 场基金 。 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 易方达 基金 管理 有限 公司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 张南 田青
联系电 话 020-85102688 010-67595096
电子邮 箱 service@efunds.com.cn tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电 话 400 881 8088 010-67595096
传真 020-85104666 010-66275853
2.4 信息披露方式
登 载 基 金 年 度 报 告 正文 的 管 理 人 互 联
网网址 http://www.efunds.com.cn
基金年 度报 告备 置地 点
广州市 天河 区珠 江新 城珠 江东 路 30 号 广州 银行 大 厦 43
楼
§3
主要财务指标、基 金 净值表现及利润分配 情况
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间
数据和指
标
2015 年 2014 年 2013 年
易方达 增强
回报债 券 A
易方达 增强
回报债 券 B
易方达 增强
回报债 券 A
易方达 增强
回报债 券 B
易方达 增强
回报债 券 A
易方达 增强
回报债 券 B
本期已
实现收
益
492,482,913
.87
332,540,329.
68
221,094,070.
75
136,514,838.
04
146,367,179.
01
75,100,826.3
2
本期利
润
457,790,870
.09
306,088,174.
81
524,935,682.
42
336,587,729.
40
41,334,844.9
8
-9,754,082.0
4
加权平
均基金
份额本
期利润
0.2103 0.2024 0.2922 0.2559 0.0174 -0.0066
本期基
金份额
净值增
长率
17.33% 16.86% 26.39% 25.84% 1.96% 1.53%
3.1.2 期末 2015 年末 2014 年末 2013 年末 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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数 据 和 指
标
易方达 增强 回
报债 券 A
易方达 增强 回
报债 券 B
易方达 增强 回
报债 券 A
易方达 增强 回
报债 券 B
易方达 增强 回
报债 券 A
易方达 增强 回
报债 券 B
期末可
供分配
基金份
额利润
0.1859 0.1695 0.0989 0.0715 0.0329 0.0129
期末基
金资产
净值
4,603,968,5
90.85
4,478,656,38
3.36
2,667,040,16
6.12
1,568,529,44
7.29
1,987,335,28
3.26
1,831,127,68
5.45
期末基
金份额
净值
1.391 1.372 1.319 1.288 1.088 1.068
注：1. 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ，计 入费 用后实 际收 益水 平
要低于 所列 数字 。
2.本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、其他 收入 （不 含公 允价 值变动 收益 ）扣 除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长 率及其与同期业绩比 较基 准收益率的比较
易方达增强回报债券A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 5.22% 0.17% 2.37% 0.11% 2.85% 0.06%
过去六 个月 5.47% 0.36% 3.71% 0.10% 1.76% 0.26%
过去一 年 17.33% 0.50% 4.51% 0.12% 12.82% 0.38%
过去三 年 51.20% 0.37% 6.39% 0.13% 44.81% 0.24%
过去五 年 64.51% 0.33% 8.34% 0.12% 56.17% 0.21%
自基金 合同 生
效起至 今
119.07% 0.32% 11.71% 0.13% 107.36% 0.19%
易方达增强回报债券B
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 5.13% 0.17% 2.37% 0.11% 2.76% 0.06%
过去六 个月 5.23% 0.37% 3.71% 0.10% 1.52% 0.27%
过去一 年 16.86% 0.50% 4.51% 0.12% 12.35% 0.38%
过去三 年 49.31% 0.37% 6.39% 0.13% 42.92% 0.24% 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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过去五 年 60.98% 0.34% 8.34% 0.12% 52.64% 0.22%
自基金 合同 生
效起至 今
111.80% 0.32% 11.71% 0.13% 100.09% 0.19%
3.2.2 自基金合同生效以 来 基金份额累计净值增长 率变动及其与同期业绩比 较基准收益率变动的比
较
易方达 增强 回报 债券 型证 券投资 基金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率 历 史走 势对比 图
（2008 年 3 月 19 日至 2015 年 12 月 31 日）
易方达增强回报债券A
（2008 年 3 月 19 日至 2015 年 12 月 31 日）
易方达增强回报债券B
（2008 年 3 月 19 日至 2015 年 12 月 31 日） 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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注：自 基金 合同 生效 至报 告期末 ，A 类 基金 份额 净 值增长 率 为 119.07% ，B 类基金 份额 净值 增
长率 为 111.80% ，同 期业 绩比较 基准 收益 率 为 11.71% 。
3.2.3 过去五年基金每年 净值增长率及其与同 期业 绩比较基准收益率的 比较
易方达 增强 回报 债券 型证 券投资 基金
过去五 年 基 金净 值增 长率 与业绩 比较 基准 历年 收益 率对比 图
易方达增强回报债券A
易方达增强回报债券B 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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3.3 过去三年基金的利润 分配情况
1、易 方达 增强 回报 债券 A
单位： 人民 币元
年度
每10 份 基金
份额分 红数
现金形 式发 放总
额
再投资 形式 发放 总
额
年度利 润分 配合
计
备注
2015 年 1.450 187,916,032.86 71,521,881.87 259,437,914.73 -
2014 年 0.500 64,865,454.22 21,942,293.10 86,807,747.32 -
2013 年 0.800 115,775,715.02 46,435,705.37 162,211,420.39 -
合计 2.750 368,557,202.10 139,899,880.34 508,457,082.44 -
2、易 方达 增强 回报 债券 B
单位： 人民 币元
年度
每10 份 基金
份额分 红数
现金形 式发 放总
额
再投资 形式 发放 总
额
年度利 润分 配合
计
备注
2015 年 1.250 81,314,708.02 40,107,604.97 121,422,312.99 -
2014 年 0.500 43,865,181.73 15,970,503.51 59,835,685.24 -
2013 年 0.800 84,014,441.35 31,466,948.90 115,481,390.25 -
合计 2.550 209,194,331.10 87,545,057.38 296,739,388.48 - 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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§4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管 理基金的经验
经中国 证监 会证 监基 金字[2001]4 号文 批准 ， 易方 达基 金管理 有限 公司 成立 于 2001 年 4 月 17 日，
注册资 本 1.2 亿元 ，旗 下 设有北 京、 广州 、上 海、 成都、 南京 、大 连分 公司 和易方 达国 际控 股有 限
公司 、 易 方达 资产 管理 有 限公司 等子 公司 。 易方 达 秉承 “ 取信 于市 场， 取信 于 社会 ” 的宗 旨， 坚持 “ 在
诚信规 范的 前提 下 ， 通 过 专业化 运作 和团 队合 作实 现持续 稳健 增长 ” 的 经营 理 念， 以严 格的 管理 、 规
范的运 作和 良好 的投 资业 绩，赢 得市 场认 可。2004 年 10 月 ，易 方达取 得全 国社会 保障 基金 投资 管
理人资 格。2005 年 8 月， 易方达 获得 企业 年金 基金 投资管 理人 资格 。2007 年 12 月 ，易 方达 获得 合
格境内 机构 投资 者 （QDII ） 资格 。2008 年 2 月， 易 方达获 得从 事特 定客 户资 产管理 业务 资格 。 截 至
2015 年 12 月 31 日， 易方 达旗下 共管 理 88 只 开放 式 基金、 1 只封 闭式 基金 和多 个全国 社保 基金 资产
组合、 企业 年金 及特 定客 户资产 管理 业务 ，资 产管 理总规 模 8269.58 亿 元。
4.1.2 基金经理（或基金 经理小组）及基金经 理助 理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
王晓晨
本基金 的基 金经 理、 易方 达投资
级信用 债债 券型 证券 投资 基金
的基金 经理 、 易 方达 中债 新综合
债券指 数发 起式 证券 投资 基金
(LOF) 的基金经 理、 固定 收 益总
部总经 理助 理、 易方 达资 产管理
（香港 ）有 限公 司基 金经 理
2011-08-15 - 12 年
硕 士 研 究 生 ， 曾 任
易 方 达 基 金 管 理 有
限 公 司 集 中 交 易 室
债 券 交 易 员 、 债 券
交 易 主 管 、 易 方 达
货 币 市 场 基 金 基 金
经 理 、 易 方 达 保 证
金 收 益 货 币 市 场 基
金基金 经理 。
张雅君
本基金 的基 金经 理、 易方 达中债
3-5 年期国债 指数 证券 投资 基金
的基金 经理 、 易 方达 纯债 债券型
证券投 资基 金的 基金 经理 、 易方
达安心 回报 债券 型证 券投 资基
金的基 金经 理助 理、 易方 达裕如
灵活配 置混 合型 证券 投资 基金
的基金 经理 助理 、 易 方达 裕惠回
报定期 开放 式混 合型 发起 式证
券投资 基金 的基 金经 理助 理、 易
方达裕 丰回 报债 券型 证券 投资
2014-07-19 - 6 年
硕 士 研 究 生 ， 曾 任
海 通 证 券 股 份 有 限
公司项目 经 理 ， 工
银 瑞 信 基 金 管 理 有
限 公 司 债 券 交 易
员 ， 易 方 达 基 金 管
理 有 限 公 司 债 券 交
易 员 、 固 定 收 益 研
究员。 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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基金的 基金 经理 助理 、 易 方达新
收益灵 活配 置混 合型 证券 投资
基金的 基金 经理 助理 、 易 方达投
资级信 用债 债券 型证 券投 资基
金的基 金经 理助 理、 易方 达安心
回馈混 合型 证券 投资 基金 的基
金经理 助理
注：1. 此处 的 “ 任 职日 期 ” 和 “ 离任 日期 ” 分别 为公 告确 定的聘 任日 期和 解聘 日期 。
2.证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
本报告期内，本基金管理 人严格遵守《证券投资基 金法》等有关法律法规及 基金合同、基金招
募说明 书等 有关 基金 法律 文件的 规定 ， 以 取信 于市 场、 取 信于 社会 投资 公众 为宗旨 ， 本 着诚 实信 用、
勤勉尽责的原则管理和运 用基金资产，在控制风险 的前提下，为基金份额持 有人谋求最大利益。在
本报告 期内 ，基 金运 作合 法合规 ，无 损害 基金 份额 持有人 利益 的行 为。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度和控 制方法
公司根 据 《 证券 投资 基金 管理公 司公 平交 易制 度指 导意见 》 等 法规 制定 了 《 公平交 易制 度》 ， 内
容主要包括公平交易的适 用范围、公平交易的原则 和内容、公平交易的实现 措施和交易执行程序、
反向交 易控 制、 公平 交易 效果评 估及 报告 等。
公平交 易制 度所 规范 的范 围涵盖 旗下 各类 资产 组合 ， 围绕境 内上 市股 票 、 债 券的 一级市 场申 购 、
二级市 场交 易 （ 含银 行间 市场） 等投 资管 理活 动， 贯穿投 资授 权、 研究 分析 、 投资 决策 、 交 易执 行、
业绩评估等各个环节。公 平交易的原则包括：集中 交易原则、机制公平原则 、公平协调原则、及时
评估反 馈原 则。
公平交易的实现措施和执 行程 序主要包括：通过建 立规范的投资决策机制、 共享研究资源和投
资品种备选库为投资人员 提供公平的投资机会；投 资人员应公平对待其管理 的不同投资组合，控制
其所管理不同组合对同一 证券的同日同向交易价差 ；建立集中交易制度，交 易系统具备公平交易功
能，对于满足公平交易执 行条件的同向指令，系统 将自动启用公平交易功能 ，按照交易公平的原则
合理分配各投资指令的执 行；根据交易所场内竞价 交易和非公开竞价交易的 不同特点分别设定合理
的交易执行程序和分配机 制，通过系统与人工控制 相结合的方式，力求确保 所有投资组合在交易机
会上得到公平、合理对待 ；建 立事中和事后的同向 交易、异常交易监控分析 机制，对于发现的异常
问题进 行提 示， 并要 求投 资组合 经理 解释 说明 。
公司严格按照法律法规的 要求禁止旗下管理的不同 投资组合之间各种可能导 致不公平交易和利易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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益输送的反向交易行为。 对于旗下投资组合之间（ 纯被动指数组合和量化投 资组合除外）确因投资
策略或流动性管理等需要 而进行的反向交易，投资 人员须提供充分的投资决 策依据，并经审核确认
方可执 行。
公司通过定期或不定期的 公平交易效果评估报告机 制，并借助相关技术系统 ，使投资和交易人
员能及时了解各组合的公 平交易执行状况，持续督 促公平交易制度的 落实执 行，并不断在实践中检
验和完 善公 平交 易制 度。
4.3.2 公平交易制度的执 行情况
本报告 期内 ，上 述公 平交 易制度 和控 制方 法总 体执 行情况 良好 。
公司利 用统 计分 析的 方法 和工具 ，按 照不 同的 时间 窗口（ 包括 当日 内、3 日 内、5 日内） ，对 我
司旗下 所有 投资 组 合 2015 年度的 同向 交易 价差 情况 进行了 分析 ， 包括 旗下 各 大类资 产组 合之 间 （即
公募、社保、年金、专户 四大类业务之间）的同向 交易价差、各组合与其他 所有组合之间的同向交
易价差 、以 及旗 下任 意两 个组合 之间 的同 向交 易价 差。根 据对 样本 个数 、平 均溢价 率是 否为 0 的 T
检验显著程度、平均溢价 率以及溢价率分布概率、 同向交易价差对投资组合 的业绩影响等因素的综
合分析 ，未 发现 旗下 投资 组合之 间存 在不 公平 交易 现象。
4.3.3 异常交易行为的专 项说明
本报告 期内 ，未 发现 本基 金有可 能导 致不 公平 交易 和利益 输送 的异 常交 易。
本报告期内，本公司旗下 所有投资组合参与的交易 所公开竞价交易中，同日 反向交易成交较少
的单边 交易 量超 过该 证券 当日成 交量 的 5% 的 交易 共 有 11 次， 其中 8 次 为旗 下 指数及 量化 组合 因投
资策略 需要 而和 其他 组合 发生反 向交 易, 3 次 为不 同 基金经 理管 理的 组合 间因 投资策 略不 同而 发生 的
反向交 易， 有关 基金 经理 按规定 履行 了审 批程 序。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资 策略和运作分析
2015 年债 券市 场再 次延 续 牛市格 局 ， 中 债总财 富指 数 全年上 涨 8% ， 长 期国 债收 益率也 达 到 2009
年以来的新低。债券市场 连续两年的牛市较为少见 ，一方面是由于经济低迷 ，通胀下行，经济中的
传统动力持续疲弱，社会 融资需求出现较大的萎缩 ；而央行货币政策持续宽 松，数次降准保证了流
动性的供给，数次降息降 低了融资成本。另一方面 是年中股票市场的大幅波 动，大量资金从权益类
相关资 产中 撤出 ，流 入债 券市场 ，这 也推 动了 债券 收益率 的快 速下 行。
2015 年上 半年 债券 利率 波 动较大 。 一 季度 工业 增加 值加速 下滑 ， 同 时央 行为 了对冲 外汇 占款 流
失和经 济下 滑及 时推 出了 降准降 息措 施， 这带 动债 券收益 率出 现一 波显 著的 下行。 但是 3 月地 方 债
置换消息传出，由于 担心 供给冲击，市场收益率大 幅反弹。随着情绪修复以 及央行通过降准方式大易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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量释放流动性支持地方债 发行，收益率再次回落到 前期低点。5 月开始股票 市场的快速上涨对于债
券资金形成了明显的分流 ，很多和权益类挂钩的类 固收产品对于债券市场形 成了一定的挤压，此外
叠加第 二批 地方 债发 行以 及金融 数据 的好 转， 这导 致债券 收益 率再 次上 扬。
2015 年下 半年 开始 债券 市 场走出 单边 的牛 市 。 三 季 度核心 驱动 在于 股票 市场 的大幅 波动 造成 的
大类资 产配 置转 移， 大量 资金涌 入债 券类 资产 ， 推 动债券 资产 价格 加速 上涨 。11 月在 IPO 重启 ， 美
国加息预期以及经济数据 好转的叠加冲击下，债市 出现调整，但是很快回落 。四季度债券市场基本
面并没有太大的变化，经 济数据继续疲软。但是政 策面上去产能的提出强化 了市场对于明年经济的
悲观预 期。 由于 对 于 2016 年债券 资产 的看 好， 部分 资金提 前布 局， 推动 收益 率在年 底出 现一 波非 常
明显的下行。同时短期资 金面在央行呵护下保持平 稳，市场对此充分预期， 这也催化了长期收益率
的下行 和期 限利 差的 缩窄 。
本基 金 2015 年 前三 季度 保 持了较 高的 信用 债仓 位， 信用债 对组 合构 成较 大的 正贡献 。 四 季度随
着收益率不断下行，配置 价值降低，本基金主动降 低了信用债仓位，并把握 利率债行情进行了波段
操作。权益方面，本基金 在一季度及二季度初坚定 持有股票和转债，在二季 度后半段逐步止盈、并
在股灾后果断止损，在三 季度通过债券对冲股票仓 位的下跌，整体看权益仓 位全年为组合带来非常
大的正 贡献 。 总 体来 看， 本基 金 2015 年 较好 的把 握 了权益 和债 券市 场机 会， 根据市 场情 况进 行了 灵
活的大 类资 产配 置和 切换 。在控 制组 合波 动的 情况 下大幅 跑赢 了业 绩基 准。
4.4.2 报告期内基金的业 绩表现
截至报 告期 末， 本基 金 A 类基金 份额 净值 为 1.391 元，本 报告 期份 额净 值增 长率 为 17.33% ；B
类基金 份额 净值 为 1.372 元 ， 本报 告期 份额 净值 增长 率 为 16.86% ； 同期业 绩比 较 基准收 益率 为 4.51% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 的简 要展望
展望 2016 年， 私 人部 门内 生动力 和融 资需 求仍 然是 决定经 济趋 势的 关键， 而 政府部 门的 态度 将
成为最大的不确定因素。 目前来看，我们对于私人 部门内生动力触底回升并 不乐观。制造业盈利预
期仍没有明显改善，投资 意愿难以见到起色。房地 产受到高库存拖累，市场 主体预期较为悲观，销
售到投 资的 转化 渠道 可能 仍然不 够通 畅。 经济 总体 依然疲 弱， 下行 压力 较大 。 同 时 2016 年 政策 风 险
相对较 大。2015 年三 季度 以来高 层频 繁提 及供 给侧 改革， 其中 关键 在于 去产 能和清 理僵 尸企 业， 在
经济下滑背景下推进去产 能可能会造成经济的阵痛 ，对短期经济形成冲击。 但是同时政府也没有完
全放弃需求侧的管理，财 政赤字大幅扩张，在去产 能的同时强调防风险，这 都意味着产能出清的进
度可能 较为 缓慢 。 在 经济 低迷的 大背 景下 ， 货 币政 策 2016 年 仍然 会维 持适 应 性宽松 ， 但 是相 对来 说
会比较滞后。经济下行和 通胀疲软会倒逼央行调低 基准利率，而外汇占款的 流出导致的基础货币缺
口也会 使得 降准 常态 化。2016 年 海外 市场 的波 动也 会加大 ， 尤 其是 新兴 市场 在美联 储加 息和 大宗 商易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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品价格 疲软 的双 重夹 击下 风险正 在积 聚， 这会 对国 内 经济形 成一 定的 干扰 。 汇 率 的贬值 压力 将 在 2016
年出现明显释放，这会对 短期货币政策形成一定的 掣肘，但是我们认为牺牲 利率来稳住汇率的可能
性并不大，利率决定仍然 主要参考国内经济走势。 同时在经济连续下滑背景 下，防范企业盈利恶化
和债务 引发 信用 事件 的风 险同样 需要 关注 。
2016 年本 基金 债券 部分 将 继续保 持积 极的 操作 策略 ， 但考 虑到 收益 率绝 对水 平已经 较低 ， 市 场
波动加大，本基金将适度 降低组合久期和杠杆水平 。信用债将以城投债和短 融为主要配置品种，同
时也积极参与利率债波段 交易。权益方面 ，由于本 基金不能在二级市场主动 买入股票，对于原转债
转股的 权益 仓位 将会 考虑 权益资 产的 配置 价值 对本 基金长 期业 绩的 贡献 ， 并关 注风险 和收 益的 平衡 ，
同时关 注定 增市 场的 机会 ，力争 以优 异的 业绩 回报 基金持 有人 。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
本基金管理人按照企业会 计准则、中国证监会相关 规定和基金合同关于估值 的约定，对基金所
持有的 投资 品种 进行 估值 。本基 金托 管人 根据 法律 法规要 求履 行估 值及 净值 计算的 复核 责任 。
本基金管理人设有估值委 员会，公司营运总监担任 估值委员会主席，研究部 、固定收益总部、
投资风险管理部、监 察部 和核算部指定人员担任委 员。估值委员会负责组织 制定和适时修订基金估
值政策和程序，指导和监 督整个估值流程。估值委 员会成员具有多年的证券 、基金从业经验，熟悉
相关法律法规，具备行业 研究、风险管理、法律合 规或基金估值运作等方面 的专业胜任能力。基金
经理可 参与 估值 原则 和方 法的讨 论， 但不 参与 估值 原则和 方法 的最 终决 策和 日常估 值的 执行 。
本报告 期内 ，参 与估 值流 程各方 之间 不存 在任 何重 大利益 冲突 。
本基金管理人已与中央国 债登记结算有限责任公司 及中证指数有限公司签署 服务协议，由其按
约定分 别提 供银 行间 同业 市场及 交易 所交 易的 债券 品种 的 估值 数据 。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的说 明
易方达 增强 回报 债 券 A ： 根 据相关 法律 法规 及 《易 方达 增强回 报债 券型 证券 投资 基金基 金合 同》
的 约 定 ， 本 基 金 本 报 告 期 内 应 分 配 利 润 462,884,102.12 元 ， 本 报 告 期 内 已 实 施 的 利 润 分 配
259,437,914.73 元 ，其中 2015 年 1 月 19 日 实施 的利 润分配 103,192,890.19 元 是对 2014 年度 的利 润
进行分 配； 本报 告期 末应 分配尚 未实 施的 利润 为 306,639,077.58 元 ；本 基金 已 于 2016 年 1 月 15 日
进行了 利润 分配 ， 每 10 份 基金份 额派 发红 利 1.20 元 ，总分 配金 额 为 415,981,256.40 元。
易方达 增强 回报 债 券 B ： 根 据相关 法律 法规 及 《 易方 达 增强回 报债 券型 证券 投资 基金基 金合 同》
的 约 定 ， 本 基 金 本 报 告 期 内 应 分 配 利 润 384,345,761.88 元 ， 本 报 告 期 内 已 实 施 的 利 润 分 配
121,422,312.99 元， 其 中 2015 年 1 月 19 日 实施 的利 润分 配 34,038,716.85 元是对 2014 年 度的 利润 进
行分配 ；本 报告 期末 应分 配尚未 实施 的利 润 为 296,962,165.74 元； 本基 金已 于 2016 年 1 月 15 日进易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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行了利 润分 配， 每 10 份 基 金份额 派发 红 利 1.20 元 ， 总分配 金额 为 493,764,351.50 元。
§5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
本报告 期 ， 中 国建 设银 行股 份有限 公司 在本 基金 的托 管过程 中 ， 严 格遵 守了 《证 券投资 基金 法》 、
基金合同、托管协议和其 他有关规定，不存在损害 基金份额持有人利益的行 为，完全尽职尽责地履
行了基 金托 管人 应尽 的义 务。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
本报告期，本托管人按照 国家有关规定、基金合同 、托管协议和其他有关规 定，对本基金的基
金资产净值计算、基金费 用开支等方面进行了认真 的复核，对本基金的投资 运作方面进行了监督，
未发现 基金 管理 人有 损害 基金份 额持 有人 利益 的行 为。
报告期 内， 易方 达增 强回 报债 券 A 实 施利 润分 配的 金额 为 259,437,914.73 元 ，易方 达增 强回 报
债券 B 实 施利 润分 配的 金 额为 121,422,312.99 元。
5.3 托管人对本年度报告 中财务信息等内容的 真实 、准确和完整发表意 见
本托管人复核审查了本报 告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组
合报告 等内 容， 保证 复核 内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
§6
审计报告
普华永 道中 天会 计师 事务 所( 特殊 普通 合伙) 审计 了 2015 年 12 月 31 日的 资产 负债表 、2015 年
度的利 润表 、所 有者权 益( 基金净 值) 变动 表和 财务 报 表附注 ，并 出具 了标准 无 保留意 见的 审计 报告。
投资者 可通 过年 度报 告正 文查看 审计 报告 全文 。
§7
年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主 体： 易方 达增 强回 报债券 型证 券投 资基 金
报告截 止日 ：2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资 产
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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资 产：
银行存 款 2,683,720.32 8,549,749.88
结算备 付金 161,992,853.54 128,575,653.05
存出保 证金 242,710.45 161,796.44
交易性 金融 资产 13,612,629,707.55 6,726,615,642.47
其中： 股票 投资 439,027,552.28 534,620,781.61
基金投 资 - -
债券投 资 13,140,936,410.61 6,158,656,214.07
资产支 持证 券投 资 32,665,744.66 33,338,646.79
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 154,850,277.43 99,000,268.50
应收证 券清 算款 27,617,591.23 16,332,412.14
应收利 息 217,041,589.34 124,772,392.04
应收股 利 - -
应收申 购款 17,616,478.60 31,025,598.12
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 200.00 -
资产总计 14,194,675,128.46 7,135,033,512.64
负债和所有者权益
本期末
2015 年 12 月 31 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 5,046,761,882.96 2,830,148,381.77
应付证 券清 算款 - 6,040,390.72
应付赎 回款 51,974,263.89 52,835,126.21
应付管 理人 报酬 3,946,472.44 2,465,468.79 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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应付托 管费 1,214,299.22 758,605.77
应付销 售服 务费 1,101,551.87 545,659.44
应付交 易费 用 90,813.35 166,595.01
应交税 费 5,402,367.10 5,402,367.10
应付利 息 902,211.37 428,226.74
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 656,292.05 673,077.68
负债合计 5,112,050,154.25 2,899,463,899.23
所有者权益：
实收基 金 6,573,841,688.73 3,240,444,431.45
未分配 利润 2,508,783,285.48 995,125,181.96
所有者权益合计 9,082,624,974.21 4,235,569,613.41
负债和所有者权益总 计 14,194,675,128.46 7,135,033,512.64
注： 报告 截止 日 2015 年 12 月 31 日， A 类 基金 份额 净值 1.391 元， B 类基 金份 额净 值 1.372 元；
基金份 额总 额 6,573,841,688.73 份 ，下 属分 级基 金的 份额总 额分 别为 ：A 类 基 金份额 总额
3,309,812,310.79 份，B 类 基金份 额总 额 3,264,029,377.94 份。
7.2 利润表
会计主 体： 易方 达增 强回 报债券 型证 券投 资基 金
本报告 期：2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项 目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2014 年 1 月 1 日至 2014
年 12 月 31 日
一、收入 883,500,958.64 983,036,610.63
1. 利息 收入 397,524,864.63 306,449,491.93
其中： 存款 利息 收入 2,884,992.42 13,094,178.42
债券利 息收 入 392,734,452.99 289,041,415.42
资产支 持证 券利 息收 入 1,752,900.82 3,830,212.54 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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买入返 售金 融资 产收 入 152,518.40 483,685.55
其他利 息收 入 - -
2. 投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列） 546,048,525.93 172,150,269.64
其中： 股票 投资 收益 258,799,407.59 34,052,747.26
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 281,970,752.50 138,310,700.47
资产支 持证 券投 资收 益 -620,042.95 -524,778.09
贵金属 投资 收益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 5,898,408.79 311,600.00
3. 公允价值变动收益（损失以 “- ” 号填
列）
-61,144,198.65 503,914,503.03
4. 汇兑 收益 （损 失以 “ －” 号 填列） - -
5. 其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列） 1,071,766.73 522,346.03
减：二、费用 119,621,913.74 121,513,198.81
1 ．管 理人 报酬 32,144,165.63 23,250,165.78
2 ．托 管费 9,890,512.48 7,153,897.30
3 ．销 售服 务费 8,037,055.99 5,951,988.03
4 ．交 易费 用 3,337,358.86 344,779.03
5 ．利 息支 出 65,710,505.11 84,309,656.18
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 65,710,505.11 84,309,656.18
6 ．其 他费 用 502,315.67 502,712.49
三、 利润总额 （ 亏损总额以 “- ” 号填列） 763,879,044.90 861,523,411.82
减：所 得税 费用 - -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列） 763,879,044.90 861,523,411.82
7.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 易方 达增 强回 报债券 型证 券投 资基 金
本报告 期：2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
3,240,444,431.45 995,125,181.96 4,235,569,613.41
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- 763,879,044.90 763,879,044.90
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以 “- ” 号填
列）
3,333,397,257.28 1,130,639,286.34 4,464,036,543.62
其中：1.基 金申 购款 12,346,851,932.77 4,381,690,157.71 16,728,542,090.48
2.基金 赎回 款 -9,013,454,675.49 -3,251,050,871.37 -12,264,505,546.86
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ” 号填列 ）
- -380,860,227.72 -380,860,227.72
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
6,573,841,688.73 2,508,783,285.48 9,082,624,974.21
项目
上年度可比期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
3,542,082,473.37 276,380,495.34 3,818,462,968.71
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- 861,523,411.82 861,523,411.82
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
-301,638,041.92 3,864,707.36 -297,773,334.56 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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（净值减少以 “- ” 号填
列）
其中：1.基 金申 购款 4,989,108,844.43 942,218,466.16 5,931,327,310.59
2.基金 赎回 款 -5,290,746,886.35 -938,353,758.80 -6,229,100,645.15
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ” 号填列 ）
- -146,643,432.56 -146,643,432.56
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
3,240,444,431.45 995,125,181.96 4,235,569,613.41
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 7.1 至 7.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 刘晓 艳 ， 主管 会计 工作 负责 人 ：张优 造， 会计 机构 负责 人：陈 荣
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
易方 达增强回 报债券型 证券投 资基金(简称 “ 本 基金 ”) 经中 国证券监 督管理委 员会 ( 以下简 称 “ 中
国证监 会 ”) 证 监许 可[2008]226 号 《关 于核 准易 方达 增 强回报 债券 型证 券投 资基 金募集 的批 复》 批准 ，
由易方达基金管理有限公 司依照《中华人民共和国 证券投资基金法》和《易 方达增强回报债券型证
券投资 基金 基金 合同 》向 社会公 开募 集。 经向 中国 证监会 备案 ，本 基金 基金 合同 于 2008 年 3 月 19
日正式 生效 ， 基金 合同 生 效日的 基金 份额 总额 为 2,997,182,080.86 份 基金 份额 ， 其中 认购 资金利 息折
合 262,294.55 份基 金份 额 。本基 金为 契约 型开 放式 ，存续 期限 不定 。本 基金 的基金 管理 人为 易方 达
基金管 理有 限公 司， 基金 托管人 为中 国建 设银 行股 份有 限 公司 。
根据《易方达增强回报债 券型证券投资基金基金合 同》和《易方达增强回报 债券型证券投资基
金 招募说 明书 》 ，本 基金自募 集期起 根据认 购/ 申 购费用 、赎回 费用收 取方式 的不 同，将 基金份 额分
为不同 的类 别。 在投 资者 认购/ 申 购时 收取 认/ 申购 费 用、在 赎回 时收 取赎 回费 用的， 称 为 A 类基 金
份额； 不收 取认 购/ 申购 费 用、 赎 回费 用， 而 是从 本 类别基 金资 产中 计提 销售 服务费 的， 称为 B 类基
金份额 。 本基 金 A 类、B 类两种 收费 模式 并存 ， 由 于基金 费用 的不 同 ， 本 基 金 A 类 基金 份额 和 B 类
基金份额分别计算基金份 额净值，计算公式为计算 日各类别基金资产净值除 以计 算日发售在外的该
类别基金份额总数。投资 人可自由选择申购某一类 别的基金份额，但各类别 基金份额之间不能相互易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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转换。
7.4.2 会计报表的编制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基本 准
则》 、 各项具体 会计准则及 相关规定( 以下合称“ 企 业 会计准则 ”) 、中国 证监会 颁布的《证券 投资基金
信息披 露 XBRL 模板第 3 号< 年度 报告 和半 年度 报告> 》 、 中国 证券 投资 基金 业 协会颁 布的 《证 券投
资基金 会计 核算 业务 指引 》 、 《易方 达增 强回 报债 券型 证券投 资基 金基 金合 同》 和 在财务 报表 附 注 7.4.4
所列示 的中 国证 监会 发布 的有关 规定 及允 许的 基金 行业实 务操 作编 制。
7.4.3 遵循企业会计准则 及其他有关规定的声 明
本财务报表符合企业会计 准则的要求，真实、完整 地反映了本基金本报告期 末的财务状况以及
本报告 期间 的经 营成 果和 基金净 值变 动情 况等 有关 信息。
7.4.4 本报告期所采用的 会计政策、会计估计 与最 近一期年度报告相一 致的 说明
除下述 事项 外， 本报 告期 所采用 的会 计政 策、 会计 估计与 最近 一期 年度 报告 相一致 。
对于在 证券 交易 所上 市或 挂牌转 让的 固定 收益 品种( 可转换 债券 、 资 产支 持证 券 和私募 债券 除外) ，
按照中 证指 数有 限公 司根 据 《 中 国 证券 投资 基金 业协 会估值 核算 工作 小组 关 于 2015 年 1 季度 固定 收
益品种 的估 值处 理标 准》 所独立 提供 的债 券估 值结 果确定 公允 价值 。
7.4.5 会计政策和会计估 计变更以及差错更正 的说 明
7.4.5.1 会计估计变更的 说明
对于在 证券 交易 所上 市或 挂牌转 让的 固定 收益 品种( 可转换 债券 、 资 产支 持证 券 和私募 债券 除外) ，
鉴于其交易量和交易频率 不足以提供持续的定价信 息，本基金本报告期改为 采用中证指数有限公司
根据 《 中国 证券 投资 基金 业 协会估 值核 算工 作小 组关 于 2015 年 1 季 度固 定收 益 品种的 估值 处理 标准 》
所独立 提供 的估 值结 果确 定公允 价值 。
7.4.5.2 差错更正的说明
本基金 本报 告期 无会 计差 错。
7.4.6 税项
根据财 政部 、 国 家税 务总 局 财税[2002]128 号 《 关于 开 放式证 券投 资基 金有 关税 收问题 的通 知》 、
财税[2004]78 号 《关 于证 券投资 基金 税收 政策 的通 知》 、 财税[2005]102 号《 关于股 息红 利个 人所 得
税有关政策的通知》 、财税[2005]107 号《关于股息红利有关个人所得税政策的补充通知》 、财税
[2005]103 号 《关 于股 权分 置试点 改革 有关 税收 政策 问题的 通知 》 、 财税[2008]1 号 《 关于 企业 所得 税
若干优 惠政 策的 通知 》 、 财 税[2012]85 号 《关 于实 施 上市公 司股 息红 利差 别化 个人所 得税 政策 有关 问
题的通 知》 及其 他相 关税 务法规 和实 务操 作， 主要 税项列 示如 下：
易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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（1） 以发 行基 金方 式募 集资金 不属 于营 业税 征收 范围， 不征 收营 业税 。
（2） 基金 买卖 股票 、债 券的差 价收 入暂 免征 营业 税和企 业所 得税 。
（3） 对基 金取 得的 企业 债 券利息 收入 ， 应由 发行 债 券的企 业在 向基 金支 付利 息时代 扣代 缴 20%
的个人 所得 税。 对基 金从 上市公 司取 得的 股息 红利 所得， 持股 期限 在 1 个月 以内( 含 1 个月) 的 ， 其 股
息红利 所得 全额 计入 应纳 税所得 额； 持股 期限 在 1 个月以 上至 1 年( 含 1 年) 的，暂 减按 50% 计 入应
纳税所 得额 ；持 股期 限超 过 1 年 的， 于 2015 年 9 月 8 日 前暂 减按 25% 计 入 应纳税 所得 额， 自 2015
年 9 月 8 日起 ，暂 免征 收 个人所 得税 。对 基金 持有 的上市 公司 限售 股， 解禁 后取得 的股 息、 红利 收
入，按照上述规定计算纳 税，持股时间自解禁日起 计算；解禁前取得的股息 、红利收入继续暂减按
50% 计 入应 纳税 所得 额。 上述所 得统 一适 用 20% 的 税率计 征个 人所 得税 。
（4） 基金 卖出 股票 按 0.1% 的税 率缴 纳股 票交 易印 花税， 买入 股票 不征 收股 票交易 印花 税。
（5） 基金作为流通股股 东在股权分置改革过程中 收到由非流通股股 东支付 的股份、现金等对
价暂免 征收 印花 税、 企业 所得税 和个 人所 得税 。
7.4.7 关联方关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
易方达 基金 管理 有限 公司
基金管 理人 、 注册 登记 机 构、 基金 销售
机构
中国建 设银 行股 份有 限公 司( 以下 简称 “ 中国 建设 银 行 ”) 基金托 管人 、基 金销 售机 构
广发证 券股 份有 限公 司( 以 下简称 “ 广 发证 券 ”) 基金管 理人 股东 、基 金销 售机构
广东粤 财信 托有 限公 司（ 以下简 称 “ 粤财 信托 ” ） 基金管 理人 股东
盈峰投 资控 股集 团有 限公 司 基金管 理人 股东
广东省 广晟 资产 经营 有限 公司 基金管 理人 股东
广州市 广永 国有 资产 经营 有限公 司 基金管 理人 股东
易方达 资产 管理 有限 公司 基金管 理人 的子 公司
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.8 本报告期及上年度 可比期间的关联方交 易
7.4.8.1 通过关联方交易 单元进行的交易
7.4.8.1.1 股票交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
成交金 额
占当期 股
票成交 总
成交金 额
占当期 股
票成交 总易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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额的比 例 额的比 例
广发证 券 86,271,576.15 5.49% 2,911,143.20 2.59%
7.4.8.1.2 权证交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间未 发生 通过 关联 方交易 单元 进行 的权 证交 易。
7.4.8.1.3 应支付关联方 的佣金
金额单 位 ： 人民 币元
关联方 名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
广发证 券 71,594.35 5.03% - -
关联方 名称
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
广发证 券 2,650.31 2.59% 2,650.31 2.59%
注：上 述佣 金按 市场 佣金 率计算 ，以 扣除 由中 国证 券登记 结算 有限 责任 公司 收取的 证管 费、 经
手费和 适用 期间 内由 券商 承担的 证券 结算 风险 基金 后的净 额列 示。 债券 及权 证交易 不计 佣金 。
该类佣 金协 议的 服务 范围 还包括 佣金 收取 方为 本基 金提供 的证 券投 资研 究成 果和市 场信 息服 务
等。
7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日 至2015 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12
月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 32,144,165.63 23,250,165.78
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 2,621,338.48 1,927,997.30
注：基 金管 理费 按前 一日 的基金 资产 净值 的 0.65% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下：
H=E× 0.65%/ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 管 理费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金管 理费 每日 计算 ，逐 日累计 至每 月月 底， 按月 支付； 由基 金托 管人 于次 月首日 起 3 个工 作
日内从 基金 资产 中一 次性 支付给 基金 管理 人。 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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7.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日 至2015 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12
月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 9,890,512.48 7,153,897.30
注：基 金托 管费 按前 一日 的基金 资产 净值 的 0.2% 的 年费率 计提 。计 算方 法如 下：
H=E× 0.2%/ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金托 管费 每日 计算 ，逐 日累计 至每 月月 底， 按月 支付； 由基 金托 管人 于次 月首日 起 3 个工 作
日内从 基金 资产 中一 次性 支取。
7.4.8.2.3 销售服务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的各
关联方 名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
易方达 增强 回报 债 券 A 易方达 增强 回报 债 券 B 合计
易方达 基金 管理 有限
公司
- 5,929,717.09 5,929,717.09
中国建 设银 行 - 377,634.80 377,634.80
广发证 券 - 45,293.79 45,293.79
合计 - 6,352,645.68 6,352,645.68
获得销 售服 务费 的各
关联方 名称
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
易方达 增强 回报 债券A 易方达 增强 回报 债券B 合计
易方达 基金 管理 有限
公司
- 4,061,978.33 4,061,978.33
中国建 设银 行 - 341,003.27 341,003.27
广发证 券 - 37,277.58 37,277.58
合计 - 4,440,259.18 4,440,259.18
注：本 基 金 A 类 基金份 额 不收取 销售 服务 费，B 类 基金份 额支 付基 金销 售机 构的销 售服 务费 按
前一 日 B 类基 金资 产净 值 的 0.4% 的年 费率 计提 。计 算方法 如下 ：
H=E× 0.4%/ 当年 天数 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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H 为 B 类基 金份 额每 日应 计提的 销售 服务 费
E 为 B 类基 金份 额前一 日 基金资 产净 值
销售服 务费 每日 计提 ， 按月 支付 ； 由 基金 托管 人于 次月 首日 起 3 个 工作 日内 从基 金资产 中 划 出 。
7.4.8.3 与关联方进行银 行间同业市场的债券(含回购)交易
单位： 人民 币元
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
银行间 市场
交易的 各关
联方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出 交易金 额 利息收 入 交易金 额 利息支 出
中国建 设银
行
482,980,165.08 - - -
6,005,200,000.
00
933,432.5
3
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
银行间 市场
交易的 各关
联方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出 交易金 额 利息收 入 交易金 额 利息支 出
中国建 设银
行
-
134,738,53
6.88
- -
2,860,740,000.
00
1,322,165
.15
7.4.8.4 各关联方投资本 基金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金 管理人运用固有资金 投资 本基金的情况
份额单 位： 份
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
易方达 增强 回报 债
券A
易方达 增强 回报 债
券B
易方达 增强 回报 债
券A
易方达 增强 回报 债
券B
报告期 初 持 有 的 基
金份额
- - 180,179,279.28 -
报告期间申购/ 买入
总份额
- - - -
报告期 间 因 拆 分 变
动份额
- - - -
减：报告期间赎回/
卖出总 份额
- - 180,179,279.28 -
报告期 末 持 有 的 基
金份额
- - - - 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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报告期 末 持 有 的 基
金 份 额 占 基 金 总 份
额比例
- - - -
注：基 金管 理人 投资 本基 金相关 的费 用按 基金 合同 及更新 的招 募说 明书 的有 关规定 支付 。
7.4.8.4.2 报告期末除基 金管理人之外的其他 关联 方投资本基金的情况
易方达 增强 回报 债 券 A
无。
易方达 增强 回报 债 券 B
无。
7.4.8.5 由关联方保管的 银行存款余额及当期 产生 的利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国建 设银 行 2,683,720.32 447,474.44 8,549,749.88 285,016.31
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司保 管， 按银 行同业 利率 或约 定
利率计 息。
7.4.8.6 本基金在承销期 内参与关联方承销证 券的 情况
金额单 位 ： 人民 币元
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
关联方 名称 证券代 码 证券名 称 发行方 式
基金在 承销 期内 买入
数量（ 单位 ：
股/ 张）
总金额
广发证 券 603611 诺力股 份
新股网 上
发行
1,000 18,370.00
广发证 券 127253 15 粤电 01 分销 400,000 40,000,000.00
上年度 可比 期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日
关联方 名称 证券代 码 证券名 称 发行方 式
基金在 承销 期内 买入
数量（ 单位 ：
股/ 张）
总金额 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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广发证 券 002736 国信证 券
新股网 上
发行
6,000 34,980.00
广发证 券 603100 川仪股 份
新股网 上
发行
1,000 6,720.00
广发证 券 1480480 14 揭 城投 债 分销 300,000 30,000,000.00
中国建 设银
行
011474002
14 陕 煤化
SCP002
分销 200,000 19,955,000.00
广发证 券 041459014
14 广 汇能 源
CP001
分销 100,000 9,990,000.00
广发证 券 1480011 14 宏 桥债 01 分销 250,000 25,000,000.00
广发证 券 1480293 14 徐 高铁 债 分销 700,000 70,000,000.00
广发证 券 1480309
14 昆 山交 发
债
分销 100,000 10,000,000.00
广发证 券 1480337
14 龙 泉国 投
债
分销 500,000 50,000,000.00
广发证 券 1480347
14 广 州地 铁
债 02
分销 1,000,000 100,000,000.00
广发证 券 1480348
14 临 桂新 区
债
分销 150,000 15,000,000.00
广发证 券 1480360 14 赤 城投 债 分销 200,000 20,000,000.00
广发证 券 1480363 14 冀 顺德 债 分销 300,000 30,000,000.00
广发证 券 1480455
14 玉 溪开 投
债
分销 300,000 30,000,000.00
7.4.8.7 其他关联交易事 项的说明
无。
7.4.9 期末（2015 年12 月 31 日）本基金持有的流 通受限证券
7.4.9.1 因认购新发/增发 证券而于期末持有的 流通 受限证券
金额单 位： 人民 币元
7.4.9.1.1 受 限证 券类 别： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量（ 单位 ：
股）
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备注
002666
德联
集团
2015-03-19 2016-03-21
非公
开发
行流
通受
限
16.40 12.25 731,706 5,999,989.20
8,963,398.5
0
-
300115
长盈
精密
2015-03-23 2016-04-11
非公
开发
行流
24.90 31.72 562,249
14,000,000.1
0
17,834,538.
28
- 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 27 页共 40 页
通受
限
300177
中海
达
2015-04-10 2016-04-11
非公
开发
行流
通受
限
18.83 19.08 114,013 2,146,864.79
2,175,368.0
4
-
7.4.9.1.2 受 限证 券类 别： 债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量（ 单位 ：
张）
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备注
123001
蓝标
转债
2015-12-23 2016-01-08
新发
流通
受限
99.99 99.99 6,520 651,964.27 651,964.27 -
136120
15 鲁
能债
2015-12-24 2016-01-20
新发
流通
受限
99.99 99.99 600,000
59,995,055.3
4
59,995,055.
34
-
注： （1 ） 广 东德 联集 团股 份有限 公司 于 2015 年 7 月 9 日 （流 通受 限期 内） ， 向全 体股 东每 10
股派 1.20 元人 民币 现金 （ 含税） ；同 时按 每 10 股转增 10 股进 行资 本公 积金 转 增股本 ；
（2） 深 圳市 长盈 精密 技术 股份有 限公 司 于 2015 年 5 月 29 日 （流 通受 限期 内） ， 向全 体股 东每
10 股派 0.928459 元 人民 币 现金（ 含税 ）；
（3） 广州 中海 达卫 星导 航 技术股 份有 限公 司 于 2015 年 7 月 8 日 （流 通受 限期 内）， 向全 体股
东每 10 股派 0.249546 元 人民币 现金 （含 税） ；
（4） 以上 “ 可流 通日 ” 中， 部分证 券的 日期 是根 据上 市公司 公告 估算 的流 通日 期。
7.4.9.2 期末持有的暂时 停牌等流通受限股票
本基金 本报 告期 末未 持有 暂时停 牌等 流通 受限 股票 。
7.4.9.3 期末债券正回购 交易中作为抵押的债 券
7.4.9.3.1 银行间市场债 券正回购
截至本 报告 期 末 2015 年 12 月 31 日 止， 本基 金从 事 银行间 市场 债券 正回 购交 易形成 的卖 出回 购
证券款 余 额 2,931,761,882.96 元 ，是 以如 下债 券作 为 质押：
金额单 位 ： 人民 币元
债券代 码 债券名 称 回购到 期日
期末估 值
单价
数量（ 张） 期末估 值总 额
111509219
15 浦发
CD219
2016-01-04 98.35 2,500,000 245,875,000.00 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
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111510319
15 兴业
CD319
2016-01-04 98.35 1,000,000 98,350,000.00
150016
15 附 息国 债
16
2016-01-04 105.73 500,000 52,865,000.00
150023
15 附 息国 债
23
2016-01-04 101.44 500,000 50,720,000.00
150206 15 国开 06 2016-01-04 100.43 50,000 5,021,500.00
150209 15 国开 09 2016-01-04 106.22 1,000,000 106,220,000.00
150210 15 国开 10 2016-01-04 108.36 3,000,000 325,080,000.00
150216 15 国开 16 2016-01-04 104.66 800,000 83,728,000.00
150405 15 农发 05 2016-01-04 105.57 200,000 21,114,000.00
011599768
15 招轮
SCP002
2016-01-05 100.29 2,300,000 230,667,000.00
071507008
15 中 信建 投
CP008
2016-01-05 100.07 700,000 70,049,000.00
101355011
13 赣 州发 展
MTN001
2016-01-05 118.05 2,000,000 236,100,000.00
140203 14 国开 03 2016-01-05 112.72 300,000 33,816,000.00
150205 15 国开 05 2016-01-05 104.31 900,000 93,879,000.00
150208 15 国开 08 2016-01-05 104.89 200,000 20,978,000.00
150216 15 国开 16 2016-01-05 104.66 500,000 52,330,000.00
150305 15 进出 05 2016-01-05 105.71 200,000 21,142,000.00
150318 15 进出 18 2016-01-05 100.24 500,000 50,120,000.00
150308 15 进出 08 2016-01-05 108.13 1,000,000 108,130,000.00
150209 15 国开 09 2016-01-05 106.22 1,200,000 127,464,000.00
150203 15 国开 03 2016-01-05 103.36 1,000,000 103,360,000.00
150419 15 农发 19 2016-01-05 100.19 1,000,000 100,190,000.00
011513003
15 招 商局
SCP003
2016-01-06 100.32 1,700,000 170,544,000.00
011517014
15 华电
SCP014
2016-01-06 100.32 50,000 5,016,000.00
011534008
15 东 航股
SCP008
2016-01-06 99.98 1,100,000 109,978,000.00
011543003
15 中 核建
SCP003
2016-01-06 100.44 1,200,000 120,528,000.00
101453029
14 国 开投
MTN003
2016-01-06 108.70 1,000,000 108,700,000.00
011501002
15 中 石油
SCP002
2016-01-08 100.13 3,000,000 300,390,000.00
041556022 15 电网 CP002 2016-01-08 100.65 60,000 6,039,000.00
合计
29,460,000 3,058,393,500.00
7.4.9.3.2 交易所市场债 券正回购 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 29 页共 40 页
截至本 报告 期 末 2015 年 12 月 31 日 止， 本基 金从 事 证券交 易所 债券 正回 购交 易形成 的卖 出回 购
证券款 余 额 2,115,000,000.00 元 ，于 2016 年 1 月 4 日（先 后） 到期 。该 类交 易要求 本基 金在 回购 期
内持有 的证 券交 易所 交易 的债券 和/ 或 在新 质押 式回 购下转 入质 押库 的债 券， 按证券 交易 所规 定的 比
例折算 为标 准券 后， 不低 于债券 回购 交易 的余 额。
7.4.10 有助于理解和 分析 会计报表需要说明的 其他 事项
(1) 公允价 值
(a) 金融工 具公 允价 值计 量 的方法
公允价值计量结果所属的 层次，由对公允价值计量 整体而言具有重要意义的 输入值所属的最低
层次决 定：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
(b) 持续的 以公 允价 值计 量 的金融 工具
(i) 各层次金 融工 具公 允价 值
于 2015 年 12 月 31 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中属 于
第一层 次的 余额 为 410,706,211.73 元 ，属 于第 二层 次 的余额 为 13,201,923,495.82 元 ，无 属于 第三 层
次的余 额(2014 年 12 月 31 日： 第一 层 次 4,355,302,995.68 元 ， 第二 层 次 2,371,312,646.79 元 ， 无属 于
第三层 次的 余额) 。
(ii) 公允价值 所属 层次 间的 重大变 动
对于证 券交 易所 上市的 股 票，若 出现 重大 事项停 牌 、交易 不活 跃( 包括 涨跌 停 时的交 易不 活跃) 、
或属于非公开发行等情况 ，本基金不会于停牌日至 交易恢复活跃日期间、交 易不活跃期间及限售期
间将相关股票的公允价值 列入第一层次；并根据估 值调整中采用的不可观察 输入值对于公允价值的
影响程度，确定相关股票 公允价值应属第二层次还 是第三层次。对于在证券 交易所上市或挂牌转让
的固定 收益 品种 （可 转换 债券、 资产 支持 证券 和私 募债券 除外 ）， 本基 金 于 2015 年 3 月 19 日起 改
为采用 中证 指数 有限 公司 根据 《中 国证 券投 资基 金业 协会估 值核 算工 作小 组关 于 2015 年 1 季 度固 定
收益品种的估值处理标准 》所独立提供的估值结果 确定公允价值，并将相关 债券的公允价值从第一
层次调 整至 第二 层次 。
(iii) 第三层次公 允价 值余 额 和本期 变动 金额
无。
(c) 非持续 的以 公允 价值 计 量的金 融工 具
易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 30 页共 40 页
于 2015 年 12 月 31 日 ， 本 基金未 持有 非持 续的 以公 允价值 计量 的金 融资 产(2014 年 12 月 31 日：
同) 。
(d) 不以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价值计量的金融 资产和负债主要包括应收 款项和其他金融负债，其 账面价值与公允价
值相差 很小 。
(2) 除公允 价值 外， 截至 资 产负债 表日 本基 金无 需要 说明的 其他 重要 事项 。
§8
投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比
例（% ）
1 权益投 资 439,027,552.28 3.09
其中： 股票 439,027,552.28 3.09
2 固定收 益投 资 13,173,602,155.27 92.81
其中： 债券 13,140,936,410.61 92.58
资产支 持证 券 32,665,744.66 0.23
3 贵金属 投资
- -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 154,850,277.43 1.09
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 164,676,573.86 1.16
7 其他各 项资 产 262,518,569.62 1.85
8 合计 14,194,675,128.46 100.00
8.2 报告 期末按行业分类 的股票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类 的境内股票投资组合
代码 行业类 别 公允价 值 （ 元） 占基金 资产 净易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 31 页共 40 页
值比例 （％ ）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业
- -
C 制造业 147,263,530.52 1.62
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业
21,520,000.00 0.24
E 建筑业 21,280,000.00 0.23
F 批发和 零售 业
- -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业
29,422,626.24 0.32
H 住宿和 餐饮 业
- -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
51,082,595.52 0.56
J 金融业
168,400,000.00 1.85
K 房地产 业
- -
L 租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业
- -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
- -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
58,800.00 0.00
S 综合
- -
合计 439,027,552.28 4.83
8.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的前十名 股票投资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股 ） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600016 民生银 行 10,000,000 96,400,000.00 1.06
2 002318 久立特 材 5,196,675 79,509,127.50 0.88
3 601318 中国平 安 2,000,000 72,000,000.00 0.79
4 600037 歌华有 线 1,500,000 32,295,000.00 0.36
5 601989 中国重 工 3,297,678 30,998,173.20 0.34
6 000089 深圳机 场 3,605,714 29,422,626.24 0.32 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 32 页共 40 页
7 600674 川投能 源 2,000,000 21,520,000.00 0.24
8 600820 隧道股 份 2,000,000 21,280,000.00 0.23
9 601929 吉视传 媒 3,040,064 18,787,595.52 0.21
10 300115 长盈精 密 562,249 17,834,538.28 0.20
注：投 资者 欲了 解本 报告 期末基 金投 资的 所有 股票 明细， 应阅 读登 载 于 www.efunds.com.cn 网
站的年 度报 告正 文。
8.4 报告期内股票投资组 合的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出 期初 基金资产净值 2% 或前20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资
产净值 比例
（％）
1 600016 民生银 行 229,545,862.72 5.42
2 601318 中国平 安 171,740,419.29 4.05
3 600875 东方电 气 171,438,050.96 4.05
4 600219 南山铝 业 145,787,901.42 3.44
5 600795 国电电 力 128,286,362.12 3.03
6 600028 中国石 化 124,887,971.92 2.95
7 600037 歌华有 线 80,307,802.33 1.90
8 000089 深圳机 场 46,399,386.03 1.10
9 601929 吉视传 媒 41,126,883.84 0.97
10 601139 深圳燃 气 38,669,674.68 0.91
11 600023 浙能电 力 17,978,795.68 0.42
12 002391 长青股 份 15,565,746.04 0.37
13 300115 长盈精 密 14,000,000.10 0.33
14 300137 先河环 保 10,016,000.00 0.24
15 601988 中国银 行 9,697,394.32 0.23
16 002408 齐翔腾 达 6,754,823.60 0.16
17 002666 德联集 团 5,999,989.20 0.14
18 002491 通鼎互 联 3,971,865.81 0.09
19 601398 工商银 行 3,782,889.18 0.09
20 300177 中海达 2,146,864.79 0.05
注：买 入金 额按 买卖 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
8.4.2 累计卖出金额超出 期初 基金资产净值 2% 或前20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资
产净值 比例易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 33 页共 40 页
（％）
1 600875 东方电 气 206,212,889.07 4.87
2 600795 国电电 力 163,325,743.78 3.86
3 600219 南山铝 业 163,146,211.93 3.85
4 600016 民生银 行 152,474,857.03 3.60
5 600028 中国石 化 135,020,027.98 3.19
6 600109 国金证 券 120,436,270.05 2.84
7 600820 隧道股 份 108,068,383.35 2.55
8 601318 中国平 安 104,118,614.52 2.46
9 600674 川投能 源 96,800,912.05 2.29
10 601989 中国重 工 88,093,470.56 2.08
11 600037 歌华有 线 58,883,174.55 1.39
12 000425 徐工机 械 31,966,598.82 0.75
13 601139 深圳燃 气 27,914,412.28 0.66
14 002318 久立特 材 24,404,340.10 0.58
15 600023 浙能电 力 23,675,452.70 0.56
16 002391 长青股 份 15,698,072.36 0.37
17 601929 吉视传 媒 14,988,153.56 0.35
18 601988 中国银 行 10,046,600.40 0.24
19 300137 先河环 保 6,664,915.00 0.16
20 002408 齐翔腾 达 5,783,480.27 0.14
注：卖 出金 额按 买卖 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
8.4.3 买入股票的成本总 额及卖出股票的收入 总额
单位： 人民 币元
买入股 票 成 本（ 成交 ）总 额 1,269,621,380.67
卖出股 票 收 入（ 成交 ）总 额 1,571,207,446.16
注： “ 买入 股票 成本 ” 或 “ 卖 出股票 收入 ” 均 按买 卖成 交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不
考虑相 关交 易费 用。
8.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例( ％)
1 国家债 券 253,570,000.00 2.79
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 1,951,211,500.00 21.48 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 34 页共 40 页
其中： 政策 性金 融债 1,881,162,500.00 20.71
4 企业债 券 4,567,145,946.34 50.28
5 企业短 期融 资券 4,852,594,000.00 53.43
6 中期票 据 1,171,538,000.00 12.90
7 可转债 （可 交换 债） 651,964.27 0.01
8 同业存 单 344,225,000.00 3.79
9 其他 - -
10 合计 13,140,936,410.61 144.68
8.6 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的前五名债券投资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 150412 15 农发 12 5,000,000 528,350,000.00 5.82
2 150210 15 国开 10 3,000,000 325,080,000.00 3.58
3 011501002
15 中 石油
SCP002
3,000,000 300,390,000.00 3.31
4 111509219
15 浦发
CD219
2,500,000 245,875,000.00 2.71
5 101355011
13 赣 州发
展 MTN001
2,000,000 236,100,000.00 2.60
8.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的前十名 资产支持证 券投 资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 证券代 码 证券名 称 数量（ 份） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 119032 澜沧 江 4 240,000 22,665,744.66 0.25
2 119027 侨城 05 100,000 10,000,000.00 0.11
8.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前五名权证投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 35 页共 40 页
8.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 本 基金 投资 的前 十 名证券 的发 行主 体本 期没 有出现 被监 管部 门立 案调 查， 或在 报告 编制 日前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
8.12.2 本 基金 投资 的前 十 名股票 没有 超出 基金 合同 规定的 备选 股票 库。
8.12.3 期末其他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金
242,710.45
2 应收证 券清 算款
27,617,591.23
3 应收股 利
-
4 应收利 息
217,041,589.34
5 应收申 购款
17,616,478.60
6 其他应 收款
200.00
7 待摊费 用
-
8
其他
-
9
合计
262,518,569.62
8.12.4 期末持有的处 于转 股期的可转换债券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
8.12.5 期末前十名股 票中 存在流通受限情况的 说明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公
允价值
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
流通受 限情 况说 明
1 300115 长盈精 密 17,834,538.28 0.20
非公开 发行 流通 受
限 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 36 页共 40 页
§9
基金份额持有人信 息
9.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
份额级 别
持有人 户
数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
易方达 增强 回报
债券 A
32,536 101,727.70
2,334,679,731.
33
70.54% 975,132,579.46 29.46%
易方达 增强 回报
债券 B
11,885 274,634.36
2,797,238,053.
21
85.70% 466,791,324.73 14.30%
合计
44,421 147,989.50
5,131,917,784.
54
78.07%
1,441,923,904.
19
21.93%
9.2 期末基金管理人的从 业人员持有本基金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员 持
有本基 金
易方达 增强 回报 债 券 A 334,899.81 0.0101%
易方达 增强 回报 债 券 B 1,593,853.87 0.0488%
合计 1,928,753.68 0.0293%
9.3 期末基金管理人的从 业人员持有本开放式 基金 份额总量区间的情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基
金投资 和研 究部 门负 责人
持有本 开放 式基 金
易方达 增强 回报 债 券 A 0
易方达 增强 回报 债 券 B >100
合计 >100
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
易方达 增强 回报 债 券 A 0
易方达 增强 回报 债 券 B 0
合计 0
§10
开放式基金份额变 动
单位： 份 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 37 页共 40 页
项目 易方达 增强 回报 债 券 A 易方达 增强 回报 债 券 B
基金合 同生 效日 （2008 年 3 月 19
日）基 金份 额总 额
2,376,350,929.38 620,831,151.48
本报告 期期 初基 金份 额总 额 2,022,650,742.85 1,217,793,688.60
本报告 期 基 金总 申购 份额 4,809,687,066.16 7,537,164,866.61
减：本 报告 期 基 金总 赎回 份额 3,522,525,498.22 5,490,929,177.27
本报告 期 基 金拆 分变 动份 额 - -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 3,309,812,310.79 3,264,029,377.94
§11
重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 未召 开基 金份 额持有 人大 会。
11.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
2015 年 6 月 2 日， 本 基金 管理人 完成 公司 法定 代表 人变更 的工 商登 记工 作， 公司法 定代 表人 正
式变更 为现 任总 经理 刘晓 艳。
本基金 托管 人 2015 年 1 月 4 日 发布 任免 通知 ， 聘任 张力铮 为中 国建 设银 行投 资托管 业务 部副 总
经理。 本基 金托 管 人 2015 年 9 月 18 日发 布任 免通 知 ，解聘 纪伟 中国 建设 银行 投资托 管业 务部 副总
经理职 务。
11.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期内 无涉 及本 基金 管理人 、基 金财 产、 基金 托管业 务的 诉讼 事项 。
11.4 基金投资策略的改变
本报告 期内 本基 金的 投资 策略未 有重 大变 化。
11.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
本基金 自基 金合 同生 效以 来连续 8 年聘 请普 华永 道 中天会 计师 事务 所（ 特殊 普通合 伙） 提供 审
计服务 ，本 报告 年度 的审 计费用 为 99,000.00 元。
11.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告期内本基金管理人 和托管人托管业务部门及 其相关高级管理人员未受 到任何稽查或处罚 。
11.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券 公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 38 页共 40 页
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
国泰君 安 1 - - - - -
招商证 券 1 6,857,575.00 0.44% 6,243.11 0.44% -
华西证 券 1 - - - - -
中信建 投 2 1,242,442,749.34 79.08% 1,131,116.21 79.46% -
国信证 券 3 - - - - -
中信证 券 3 - - - - -
信达证 券 1 - - - - -
东吴证 券 1 - - - - -
安信证 券 2 223,913,665.88 14.25% 203,850.73 14.32% -
东方证 券 1 - - - - -
兴业证 券 2 - - - - -
平安证 券 1 11,649,419.79 0.74% 10,604.88 0.74% -
中投证 券 1 - - - - -
国海证 券 1 - - - - -
银河证 券 2 - - - - -
中银国 际 1 - - - - -
长城证 券 1 - - - - -
西南证 券 1 72,460.00 0.00% 65.97 0.00% -
广发证 券 3 86,271,576.15 5.49% 71,594.35 5.03% -
方正证 券 2 - - - - -
海通证 券 2 - - - - -
华创证 券 1 - - - - -
广州证 券 1 - - - - -
注： a) 本 报告 期内 本基 金 无减少 交易 单元,新 增安 信 证券股 份有 限公 司、 东方 证 券股份 有限 公司 、
东吴证 券股 份有 限公 司、 广发证 券股 份有 限公 司、 广州证 券股 份有 限公 司、 华创证 券有 限责 任公 司、
华西证 券股 份有 限公 司、 信达证 券股 份有 限公 司、 兴业证 券股 份有 限公 司、 中国银 河证 券股 份有 限
公司、 中信 建投 证券 股份 有限公 司、 中银 国际 证券 有限责 任公 司各 一个 交易 单元； 新增 海通 证券 股
份有限 公司 、国 信证 券股 份有限 公司 、方 正证 券股 份有限 公司 各两 个交 易单 元；新 增中 信证 券股 份
有限公 司三 个交 易单 元。
b) 本基 金管 理人 负责 选择 证券经 营机 构 ， 租 用其 交 易单元 作为 本基 金的 交易 单元 。 基 金交 易单
元的选 择标 准如 下：
1） 经 营行 为稳 健规 范， 内控制 度健 全， 在业 内有 良好的 声誉 ；
2） 具 备基 金运 作所 需的 高效、 安全 的通 讯条 件， 交易设 施满 足基 金进 行证 券交易 的需 要； 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 39 页共 40 页
3） 具 有较 强的 全方 位金 融服务 能力 和水 平， 包括 但不限 于： 有较 好的 研究 能力和 行业 分析 能
力，能 及时 、全 面地 向公 司提供 高质 量的 关于 宏观 、行业 及市 场走 向、 个股 分析的 报告 及丰 富全 面
的信息 服务 ；能 根据 公司 所管理 基金 的特 定要 求， 提供专 门研 究报 告， 具有 开发量 化投 资组 合模 型
的能力 ；能 积 极 为公 司投 资业务 的开 展， 投资 信息 的交流 以及 其他 方面 业务 的开展 提供 良好 的服 务
和支持 。
c) 基金 交易 单元 的选 择程 序如下 ：
1） 本 基金 管理 人根 据上 述标准 考察 后确 定选 用交 易单元 的证 券经 营机 构。
2） 基 金管 理人 和被 选中 的证券 经营 机构 签订 交易 单元租 用协 议。
11.7.2 基金租用证券 公司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位 ： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券 回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 债
券回购 成
交总额 的
比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
国泰君 安 - - - - - -
招商证 券
161,452,735.
66
5.77%
3,069,402
,000.00
0.82% - -
华西证 券 - - - - - -
中信建 投
2,268,668,15
8.53
81.13%
233,755,4
00,000.00
62.61% - -
国信证 券 - -
42,067,00
0,000.00
11.27% - -
中信证 券 - - - - - -
信达证 券 - - - - - -
东吴证 券 - - - - - -
安信证 券
66,506,471.8
8
2.38%
53,233,00
0,000.00
14.26% - -
东方证 券 - - - - - -
兴业证 券
164,228,109.
47
5.87%
19,108,00
0,000.00
5.12% - -
平安证 券 6,430,000.00 0.23%
4,650,800
,000.00
1.25% - -
中投证 券 - - - - - -
国海证 券 - - - - - -
银河证 券 - - - - - -
中银国 际 - - - - - - 易方达增强回报债券型证券投资基金 2015 年年度报告摘要
第 40 页共 40 页
长城证 券 - - - - - -
西南证 券
18,561,384.4
0
0.66%
6,506,600
,000.00
1.74% - -
广发证 券
101,844,499.
61
3.64%
2,657,573
,000.00
0.71% - -
方正证 券 3,613,871.07 0.13%
8,302,000
,000.00
2.22% - -
海通证 券 - - - - - -
华创证 券 5,129,506.84 0.18% - - - -
广州证 券 - - - - - -
易方达基金管理有限 公司
二〇一六年三月二十 五日
