银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金
2015 年年度报告摘要
2015 年 12 月 31 日
基金管理人：银华基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
送出日期：2016 年 3 月 25 日
银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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§1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以
上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2016 年 3 月 24 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本年度报告摘要摘自年度报告正文,投资者欲了解详细内容,应阅读年度报告正文。
本报告财务资料已经审计。
本报告期自 2015 年1 月1日起至 12 月31 日止。
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§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金
基金简称 银华中证内地资源指数分级
场内简称 中证资源
基金主代码 161819
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2011 年 12 月 8 日
基金管理人 银华基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 136,314,777.79 份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期 2011-12-21
下属分级基金的基金简称 资源 A 级 资源 B 级 中证资源
下属分级基金的交易代码 150059 150060 161819
报告期末下属分级基金份额
总额
39,492,814.00 份 59,239,222.00 份 37,582,741.79 份
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金力争对中证内地资源主题指数进行有效跟踪，并力争将本基金
的净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度的绝对值控制在
0.35%以内，年跟踪误差控制在 4%以内，以实现基金资产的长期增值。
投资策略 本基金采用完全复制法，按照成份股在中证内地资源主题指数中的组
成及其基准权重构建股票投资组合，以拟合、跟踪中证内地资源主题
指数的收益表现,并根据标的指数成份股及其权重的变动而进行相应
调整。
本基金投资于股票的资产不低于基金资产的 85%， 投资于中证内地资源
主题指数成份股和备选成份股的资产不低于股票资产的 90%； 现金或到
期日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的 5%。
业绩比较基准 95%×中证内地资源主题指数收益率 + 5%×商业银行人民币活期存款
利率（税后） 。
风险收益特征 本基金为股票型基金，具有较高风险、较高预期收益的特征。
从本基金所分离的两类基金份额来看，银华金瑞份额具有低风险、收
益相对稳定的特征；银华鑫瑞份额具有高风险、高预期收益的特征。
下属分级基金的风险
收益特征
低风险、收益相对稳定。 高风险、高预期收
益。
较高风险、较高预期
收益。
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2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 银华基金管理有限公司 中国银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 杨文辉 王永民
联系电话 (010)58163000 010-66594896
电子邮箱 yhjj@yhfund.com.cn fcid@bankofchina.com
客户服务电话
4006783333,(010)85186558 95566
传真 (010)58163027 （010）66594942
2.4 信息披露方式
登载基金年度报告正文的管理人互联网网
址
http://www.yhfund.com.cn
基金年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人住所
§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2015 年 2014 年 2013 年
本期已实现收益 80,368,664.83 -237,260,842.26 -225,558,272.81
本期利润 11,461,730.92 66,982,658.07 -493,017,883.44
加权平均基金份额本期利润 0.0491 0.1160 -0.2475
本期加权平均净值利润率 3.56% 11.96% -36.36%
本期基金份额净值增长率 -7.79% 29.36% -38.13%
3.1.2 期末数据和指标 2015 年末 2014 年末 2013 年末
期末可供分配利润 -68,503,222.16 -165,363,460.64 -910,926,408.25
期末可供分配基金份额利润 -0.5025 -0.4700 -0.7021
期末基金资产净值 158,168,479.35 451,565,309.35 1,288,687,061.33
期末基金份额净值 1.160 1.284 0.993
3.1.3 累计期末指标 2015 年末 2014 年末 2013 年末
基金份额累计净值增长率 -30.13% -24.22% -41.42%
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、期末可供分配利润采用期末资产负债表未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。
3、本报告所列示的基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，例如：基金的认购、
申购、赎回费等，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去三个月 19.71% 1.99% 14.38% 1.85% 5.33% 0.14%
过去六个月 -26.11% 3.22% -26.58% 2.86% 0.47% 0.36%
过去一年 -7.79% 2.87% -9.31% 2.68% 1.52% 0.19%
过去三年 -26.21% 2.01% -28.31% 1.93% 2.10% 0.08%
自基金合同
生效起至今
-30.13% 1.87% -33.45% 1.86% 3.32% 0.01%
注：本基金的业绩比较基准为：95%×中证内地资源主题指数收益率 ＋ 5%×商业银行人民币活期
存款利率（税后） 。由于本基金投资标的指数为中证内地资源主题指数，且投资于现金或者到期日
在一年以内的政府债券不低于基金资产净值 5%，因此，本基金将业绩比较基准定为 95%×中证内
地资源主题指数收益率 ＋ 5%×商业银行人民币活期存款利率（税后） 。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
注：按基金合同规定，本基金自基金合同生效起六个月为建仓期，建仓期结束时各项资产配置比
例已达到基金合同的规定：本基金投资于股票的资产不低于基金资产的 85%，投资于中证内地资
源主题指数成份股和备选成份股的资产不低于股票资产的 90%；现金或到期日在一年以内的政府
债券的投资比例不低于基金资产净值的 5%。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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3.2.3
自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的
比较
注：合同生效当年按实际存续期计算，不按整个自然年度进行折算。
3.3 过去三年基金的利润分配情况
注：根据本基金基金合同的约定，在存续期内，本基金（包括中证资源份额、资源 A 级份额、资
源 B 级份额）不进行收益分配。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
银华基金管理有限公司成立于 2001 年 5 月 28 日，是经中国证监会批准(证监基金字[2001]7
号文)设立的全国性资产管理公司。公司注册资本为 2 亿元人民币，公司的股东及其出资比例分别
为：西南证券股份有限公司 49%、第一创业证券股份有限公司 29%、东北证券股份有限公司 21%及
山西海鑫实业股份有限公司 1%。公司的主要业务是基金募集、基金销售、资产管理及中国证监会银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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许可的其他业务。公司注册地为广东省深圳市。
截至 2015 年 12 月 31 日，本基金管理人管理着 55 只证券投资基金，具体包括银华优势企业
证券投资基金、银华保本增值证券投资基金、银华-道琼斯 88 精选证券投资基金、银华货币市场
证券投资基金、银华核心价值优选混合型证券投资基金、银华优质增长混合型证券投资基金、银
华富裕主题混合型证券投资基金、银华领先策略混合型证券投资基金、银华全球核心优选证券投
资基金、银华内需精选混合型证券投资基金(LOF)、银华增强收益债券型证券投资基金、银华和谐
主题灵活配置混合型证券投资基金、银华沪深 300 指数分级证券投资基金、银华深证 100 指数分
级证券投资基金、银华信用债券型证券投资基金（LOF） 、银华成长先锋混合型证券投资基金、银
华信用双利债券型证券投资基金、银华抗通胀主题证券投资基金（LOF） 、银华中证等权重 90 指数
分级证券投资基金、银华永祥保本混合型证券投资基金、银华消费主题分级混合型证券投资基金、
银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金、银华永泰积极债券型证券投资基金、银华中小盘
精选混合型证券投资基金、银华纯债信用主题债券型证券投资基金（LOF） 、上证50 等权重交易型
开放式指数证券投资基金、银华上证 50 等权重交易型开放式指数证券投资基金联接基金、银华中
证中票 50 指数债券型证券投资基金（LOF） 、银华永兴纯债分级债券型发起式证券投资基金、银华
交易型货币市场基金、银华中证成长股债恒定组合 30/70 指数证券投资基金、银华信用四季红债
券型证券投资基金、银华中证转债指数增强分级证券投资基金、银华信用季季红债券型证券投资
基金、银华中证 800 等权重指数增强分级证券投资基金、银华永利债券型证券投资基金、银华恒
生中国企业指数分级证券投资基金、银华多利宝货币市场基金、银华永益分级债券型证券投资基
金、银华活钱宝货币市场基金、银华双月定期理财债券型证券投资基金、银华高端制造业灵活配
置混合型证券投资基金、银华惠增利货币市场基金及银华回报灵活配置定期开放混合型发起式证
券投资基金、银华泰利灵活配置混合型证券投资基金、银华中国梦 30 股票型证券投资基金、银华
恒利灵活配置混合型证券投资基金、银华聚利灵活配置混合型证券投资基金、银华汇利灵活配置
混合型证券投资基金、银华稳利灵活配置混合型证券投资基金、银华中证国防安全指数分级证券
投资基金、银华中证一带一路主题指数分级证券投资基金、银华战略新兴灵活配置定期开放混合
型发起式证券投资基金、银华逆向投资灵活配置定期开放混合型发起式证券投资基金、银华互联
网主题灵活配置混合型证券投资基金。同时，本基金管理人管理着多个全国社保基金、企业年金
和特定客户资产管理投资组合。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助理）期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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马君
女士
本基金
的基金
经理
2012 年 9月4 日 - 7 年
硕士学位。2008 年
9 月至 2009 年 3 月
任职大成基金管理
有限公司助理金融
工程师。2009 年 3
月加盟银华基金管
理有限公司，曾担
任研究员及基金经
理助理职务。2013
年 12 月 16 日至
2015年7月16日兼
任银华消费主题分
级股票型证券投资
基金基金经理，
2015 年 8 月 6 日起
兼任银华中证国防
安全指数分级证券
投资基金基金经
理，2015 年8 月13
日起兼任银华中证
一带一路主题指数
分级证券投资基金
基金经理，自 2016
年1月14日起兼任
银华抗通胀主题证
券投资基金（LOF）
基金经理。具有从
业资格。国籍：中
国。
注：1、此处的任职日期和离任日期均指基金合同生效日或公司作出决定之日。
2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券法》 、 《中华人民共和国证券投资
基金法》 、 《证券投资基金运作管理办法》 、 《证券投资基金销售管理办法》 、 《证券投资基金信息披
露管理办法》及其各项实施准则、 《银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金基金合同》和其
他有关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的
基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金份额持有人利益的行为。本基金无违法、违
规行为。本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制方法
根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 ，本基金管理人制定
了公司层面的《银华基金管理有限公司公平交易制度》, 对投资部、固定收益部、量化投资部、
研究部、交易管理部、监察稽核部等相关所有业务部门进行了制度上的约束。该制度适用于本基
金管理人所管理的公募基金、社保组合、企业年金及特定客户资产管理组合等，规范的范围包括
但不限于境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动，同时包括授权、
研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。
为了规范本基金管理人各投资组合的证券投资指令的执行过程，完善公平交易制度，确保各
投资组合享有公平的交易执行机会，本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指
导意见》及《银华基金管理有限公司公平交易制度》 ，制定了《银华基金管理有限公司公平交易执
行制度 》 ，规定了公平交易的执行流程及特殊情况的审批机制；明确了交易执行环节的集中交易
制度，并对交易执行环节的内部控制措施进行了完善。
此外，为了加强对异常交易行为的日常监控，本基金管理人还制定了《银华基金管理有限公
司异常交易监控实施细则》 ，规定了异常交易监控的范围以及异常交易发生后的分析、说明、报备
流程。
对照 2011 年 8 月份新修订的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 ，本基金管理
人又对上述制度进行了修改完善，进一步修订了公平交易的范围，修订了对不同投资组合同日反
向交易的监控重点，并强调了本基金管理人内部控制的要求，具体控制方法为：1、交易所市场的
公平交易均通过恒生交易系统实现，不掺杂任何的人为判断，所有交易均通过恒生投资系统公平
交易模块电子化强制执行，公平交易程序自动启动；2、一般情况下，场外交易指令以组合的名义
下达，执行交易员以组合的名义进行一级市场申购投标及二级市场交易，并确保非集中竞价交易
与投资组合一一对应，且各投资组合获得公平的交易机会；3、对于部分债券一级市场申购、非公
开发行股票申购等以基金管理人名义进行的交易，各投资组合经理在交易前独立地确定各投资组
合的交易价格和数量，交易管理部按照价格优先、比例分配的原则对交易结果进行分配；4、本基
金管理人使用恒生 O3.2系统的公平交易稽核分析模块，定期及不定期进行报告分析，对公平交易
的情况进行检查，以规范操作流程，适应公平交易的需要。
综上所述，本基金管理人通过事前构建控制环境、事中强化落实执行、事后进行双重监督，
来确保公平交易制度得到切实执行。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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4.3.2 公平交易制度的执行情况
4.3.2.1 整体执行情况说明
报告期内，本基金管理人根据《银华基金管理有限公司公平交易制度》及相关配套制度，在
研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等各个环节，建立了健全有效的公平交易执行体系，
公平对待旗下的每一个投资组合。具体执行情况如下：
在研究分析环节，本基金管理人构建了统一的研究平台，为旗下所有投资组合公平地提供研
究支持。
在投资决策环节，各基金经理、投资经理严格遵守本基金管理人的各项投资管理制度和投资
授权制度，保证各投资组合的独立投资决策机制。
在交易执行环节，本基金管理人实行集中交易制度，按照“时间优先、价格优先、比例分配、
综合平衡”的原则，确保各投资组合享有公平的交易执行机会。
在事后监控环节，本基金管理人定期对股票交易情况进行分析，并出具公平交易执行情况分
析报告；另外，本基金管理人还对公平交易制度的遵守和相关业务流程的执行情况进行定期和不
定期的检查，并对发现的问题进行及时报告。
本基金管理人在本报告期内严格执行了公平交易制度的相关规定，未出现违反公平交易制度
的情况。
4.3.2.2 同向交易价差专项分析
本基金管理人对旗下所有投资组合过去四个季度不同时间窗内（1 日内、3 日内及 5日内）同
向交易的交易价差从 T 检验（置信度为 95%）和溢价率占优频率等方面进行了专项分析，未发现
违反公平交易制度的异常情况。
4.3.3 异常交易行为的专项说明
本报告期内，本基金未发现存在可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。
本报告期内，本基金管理人所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单
边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况有2次，这两次反向交易属于指数基金或量化专户与
其他基金的同日反向交易，未导致不公平交易和利益输送。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2015 年 A 股市场经历了大幅波动，一二季度中小股票大幅上涨，二季度末至三季度系统性风
险释放，市场急剧下跌，此间大盘股有相对收益，四季度 A 股反弹，中小盘超跌股票反弹超越大银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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盘股。全年沪深 300 上涨 5.58%，中证内地资源指数下跌 10.24%。2015 年对中国大宗商品来说是
最艰难的一年，钢铁、煤炭、水泥、铜铝价格下跌均在 20%左右，资源类股票 2015年并未有超额
收益，除了资源价格下行外，产能过剩导致的行业预期不见好转也是重要原因。
在报告期内，我们运用自行开发的量化投资管理系统，采用系统管理和人工管理相结合的方
式处理基金日常运作中所碰到的申购赎回处理、结构配比校验、风险优化等一系列事件，将本基
金的跟踪误差控制在合理水平。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至报告期末，本基金份额净值为 1.160 元，本报告期份额净值增长率为-7.79%，同期业绩
比较基准增长率为-9.31%。 报告期内， 受 2015 年大额申购赎回的影响， 本基金跟踪误差有所扩大。
本基金管理人将积极采取合理的措施，通过严格的投资流程约束和数量化风险管理手段，追求跟
踪误差最小化，力争将本基金的跟踪误差控制在基金合同规定的范围之内。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望 2016 年，对于资源行业来说，虽然美国经济有所好转，但原油仍处于去库存阶段，在不
减产的情况下，原油基本面依旧看不到企稳的迹象。日欧、中国经济依旧处于下行或底部区域，
基本金属需求疲弱，在需求上看到有好转的信号前，煤炭钢铁期货价格虽然在十二月份有小幅的
反弹，但我们认为煤炭钢铁价格也处于下行阶段，从历史来看 2001-2011 年全球大宗商品超级周
期的根源来自于中国经济在过去十年的重化工业化，因此大宗商品牛市重启尚远。政策方面的利
好来自于年底供给侧改革的推进，煤炭钢铁等在去产能、行业整合等的政策背景下或有反弹行情，
后续股价能否持续上涨，还要看供给侧改革推进的历程和对实体企业盈利的实质改善，建议关注
有业绩支撑和国企改革预期的龙头企业。有色金属方面，基本有色金属建议关注供给侧改革的龙
头。除此之外，锂电能源产业链业绩确定，但随着前两个季度股价上涨，估值也较高，可关注阶
段性回调的介入机会。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》 、 《证券投资基金会计核算业务指引》以
及中国证监会相关规定和基金合同的约定，日常估值由基金管理人同基金托管人一同进行，基金
份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。月末、年
中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。
本基金管理人设立估值委员会（委员包括估值业务分管领导以及投资部、研究部、监察稽核
部、运作保障部等部门负责人及相关业务骨干） ，负责研究、指导基金估值业务。估值委员会委员银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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和负责基金日常估值业务的基金会计均具有专业胜任能力和相关工作经历。基金经理不介入基金
日常估值业务；估值委员会决议之前会与涉及基金的基金经理进行充分沟通。运作保障部负责执
行估值委员会制定的估值政策及决议。
参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突；本基金管理人未签约与估值相关的任何定
价服务。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据本基金基金合同的约定，在存续期内，本基金（包括中证资源份额、资源 A 级份额、资
源 B 级份额）不进行收益分配。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
报告期内，本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净
值低于五千万元的情形。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人” ）在对银华中证内地资源主题指数
分级证券投资基金（以下称“本基金” ）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关
法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职
尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议
的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购
赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金
份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金
融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内） 、投资组合报告等内容真实、准确和完整。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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§6 审计报告
本基金 2015年度财务会计报告经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）审计，注册会计师出具
了标准无保留意见的审计报告，投资者可通过年度报告正文查看审计报告全文。
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主体：银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金
报告截止日： 2015 年12 月31 日
单位：人民币元
资 产
本期末
2015 年12月 31 日
上年度末
2014 年12月 31 日
资 产：
银行存款 9,226,261.45 28,939,023.01
结算备付金 721.45 18,332.37
存出保证金 243,037.43 244,713.91
交易性金融资产 149,444,933.89 426,896,676.64
其中：股票投资 149,444,933.89 426,896,676.64
基金投资 - -
债券投资 - -
资产支持证券投资 - -
贵金属投资 - -
衍生金融资产 - -
买入返售金融资产 - -
应收证券清算款 - 1,254,659.88
应收利息 2,302.08 5,763.76
应收股利 - -
应收申购款 78,615.40 333,381.73
递延所得税资产 - -
其他资产 - -
资产总计 158,995,871.70 457,692,551.30
负债和所有者权益
本期末
2015 年12月 31 日
上年度末
2014 年12月 31 日
负 债：
短期借款 - -
交易性金融负债 - -
衍生金融负债 - -
卖出回购金融资产款 - - 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 15 页 共 36 页
应付证券清算款 90.83 -
应付赎回款 183,665.78 5,219,033.68
应付管理人报酬 126,722.32 387,326.43
应付托管费 25,344.46 77,465.27
应付销售服务费 - -
应付交易费用 67,886.62 165,101.42
应交税费 - -
应付利息 - -
应付利润 - -
递延所得税负债 - -
其他负债 423,682.34 278,315.15
负债合计 827,392.35 6,127,241.95
所有者权益：
实收基金 226,671,701.51 596,153,809.46
未分配利润 -68,503,222.16 -144,588,500.11
所有者权益合计 158,168,479.35 451,565,309.35
负债和所有者权益总计 158,995,871.70 457,692,551.30
注：报告截止日 2015 年12月 31 日，中证资源份额净值人民币 1.160 元，资源A 级份额净值人民
币 1.063 元，资源 B 级份额净值人民币 1.225元；基金份额总额 136,314,777.79 份，其中中证资
源份额 37,582,741.79 份，资源 A 级份额 39,492,814.00 份，资源 B 级份额 59,239,222.00 份。
7.2 利润表
会计主体：银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金
本报告期：2015 年1 月1日至 2015 年12月 31 日
单位：人民币元
项 目
本期
2015 年 1 月 1 日至
2015 年12月 31 日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31日
一、收入 17,959,999.71 76,563,235.26
1.利息收入 202,398.87 284,649.40
其中：存款利息收入 202,398.87 284,649.40
债券利息收入 - -
资产支持证券利息收入 - -
买入返售金融资产收入 - -
其他利息收入 - -
2.投资收益（损失以“-”填列） 85,520,885.05 -229,242,837.75
其中：股票投资收益 82,655,746.40 -237,984,487.08
基金投资收益 - -
债券投资收益 - -
资产支持证券投资收益 - -
贵金属投资收益 - - 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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衍生工具收益 - -
股利收益 2,865,138.65 8,741,649.33
3.公允价值变动收益（损失以
“-”号填列）
-68,906,933.91 304,243,500.33
4. 汇兑收益（损失以"-"号填
列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填
列）
1,143,649.70 1,277,923.28
减：二、费用 6,498,268.79 9,580,577.19
1．管理人报酬 3,216,009.26 5,660,865.69
2．托管费 643,201.99 1,132,173.10
3．销售服务费 - -
4．交易费用 1,996,760.73 2,109,252.59
5．利息支出 - -
其中：卖出回购金融资产支出 - -
6．其他费用 642,296.81 678,285.81
三、 利润总额 （亏损总额以 “-”
号填列）
11,461,730.92 66,982,658.07
减：所得税费用 - -
四、净利润（净亏损以“-”号
填列）
11,461,730.92 66,982,658.07
7.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金
本报告期：2015 年1 月1日至 2015 年12月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
596,153,809.46 -144,588,500.11 451,565,309.35
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 11,461,730.92 11,461,730.92
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
-369,482,107.95 64,623,547.03 -304,858,560.92
其中：1.基金申购款 687,646,464.44 -34,445,936.83 653,200,527.61
2.基金赎回款 -1,057,128,572.39 99,069,483.86 -958,059,088.53 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
226,671,701.51 -68,503,222.16 158,168,479.35
项目
上年度可比期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值）
2,199,613,469.58 -910,926,408.25 1,288,687,061.33
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 66,982,658.07 66,982,658.07
三、本期基金份额交易产
生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
-1,603,459,660.12 699,355,250.07 -904,104,410.05
其中：1.基金申购款 199,295,304.68 -67,598,023.00 131,697,281.68
2.基金赎回款 -1,802,754,964.80 766,953,273.07 -1,035,801,691.73
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值）
596,153,809.46 -144,588,500.11 451,565,309.35
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：
______王立新______
______杨清______
____龚飒____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金（以下简称“本基金” ） ，系经中国证券监督管
理委员会（以下简称“中国证监会” ）证监许可[2011]1592 号文《关于核准银华中证内地资源主
题指数分级证券投资基金募集的批复》的核准，由银华基金管理有限公司于 2011 年 11 月 7 日至
2011 年 12 月 2 日向社会公开募集，基金合同于 2011 年 12 月 8 日生效，首次设立募集规模为
1,301,965,701.68 份基金份额。本基金为契约型开放式，存续期限不定。本基金的基金管理人为银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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银华基金管理有限公司，注册登记机构为中国证券登记结算有限责任公司，基金托管人为中国银
行股份有限公司。
本基金的基金份额包括银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金之基础份额（即“中证
资源份额” ） 、银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金之稳健收益类份额（即“资源 A 级份
额”） 与银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金之积极收益类份额 （即“资源B 级份额”）。
其中，资源 A 级份额、资源 B 级份额的基金份额配比始终保持 4:6 的比例不变。 （注：根据《关于
银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金变更子份额场内简称的公告》 ，自 2015 年 4 月 24
日起，本基金稳健收益类份额的场内简称由“YH 资源 A”更名为“资源 A 级”，本基金积极收益
类份额的场内简称由“YH 资源B”更名为“资源 B 级”。）
在资源 A 级份额、中证资源份额存续期内的每个会计年度（除基金合同生效日所在会计年度
外）第一个工作日，本基金将根据基金合同的规定进行基金的定期份额折算。资源 A 级份额和资
源 B 级份额按照基金合同规定的净值计算规则进行净值计算，对资源 A 级份额的应得收益进行定
期份额折算，每 10 份中证资源份额将按 4 份资源A 级份额获得约定应得收益的新增折算份额。在
基金份额折算前与折算后，资源 A 级份额和资源 B 级份额的份额配比保持 4:6 的比例。对于资源
A级份额期末的约定应得收益， 即资源A级份额每个会计年度12月31日份额净值超出人民币1.000
元部分，将折算为场内中证资源份额分配给资源 A 级份额持有人。中证资源份额持有人持有的每
10 份中证资源份额将按 4 份资源A 级份额获得新增中证资源份额的分配。持有场外中证资源份额
的基金份额持有人将按前述折算方式获得新增场外中证资源份额的分配；持有场内中证资源份额
的基金份额持有人将按前述折算方式获得新增场内中证资源份额的分配。经过上述份额折算，资
源 A 级份额和中证资源份额的基金份额净值将相应调整。每个会计年度第一个工作日为基金份额
折算基准日，本基金将对资源 A 级份额和中证资源份额进行应得收益的定期份额折算。
除以上定期份额折算外，本基金还将在以下两种情况进行份额折算，即：当中证资源份额的
基金份额净值达到人民币 2.500 元及以上；当资源 B 级份额的基金份额净值达到人民币 0.250 元
及以下。当中证资源份额的基金份额净值达到人民币 2.500元后，本基金将分别对资源 A 级份额、
资源 B 级份额和中证资源份额进行份额折算，份额折算后本基金将确保资源 A 级份额和资源 B 级
份额的比例为 4:6，份额折算后资源 A 级份额、资源 B 级份额和中证资源份额的基金份额净值均
调整为人民币 1.000 元。当资源 B 级份额的基金份额净值达到人民币 0.250 元后，本基金将分别
对资源 A 级份额、资源 B 级份额和中证资源份额进行份额折算，份额折算后本基金将确保资源 A
级份额和资源 B 级份额的比例为 4:6，份额折算后中证资源份额、资源 A 级份额和资源 B 级份额
的基金份额净值均调整为人民币 1.000 元。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 19 页 共 36 页
中证资源份额设置单独的基金代码，只可以进行场内与场外的申购和赎回，但不上市交易。
资源 A 级份额与资源 B 级份额交易代码不同，只可在深圳证券交易所上市交易，不可单独进行申
购或赎回。投资人可在场外申购和赎回中证资源份额。场外申购的中证资源份额不进行分拆，投
资人可将其持有的场外中证资源份额跨系统转托管至场内并申请将其分拆成资源 A 级份额和资源
B 级份额后上市交易。投资人可按 4:6 的配比将其持有的资源 A 级份额和资源 B 级份额合并为中
证资源份额后赎回。
本基金投资于具有良好流动性的金融工具，包括中证内地资源主题指数的成份股、备选成份
股、新股（含首次公开发行和增发） 、债券、债券回购以及法律法规或中国证监会允许本基金投资
的其他金融工具（但须符合中国证监会的相关规定） 。本基金投资于股票的资产不低于基金资产的
85%，投资于中证内地资源主题指数成份股和备选成份股的资产不低于股票资产的 90%；现金或到
期日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的 5%。如法律法规和监管机构以后允
许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。本基金的业绩比
较基准为：95%×中证内地资源主题指数收益率＋5%×商业银行人民币活期存款利率（税后） 。
7.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会
计准则、应用指南、解释以及其他相关规定（以下统称“企业会计准则” ）编制，同时，对于在具
体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基金业协会修订并发布的《证券投资基金会
计核算业务指引》 、中国证监会制定的《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》 、 《关
于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》 、 《证券投资基金
信息披露管理办法》 、 《证券投资基金信息披露内容与格式准则》 第 2 号《 年度报告的内容与格式》 、
《证券投资基金信息披露编报规则》第 3 号《会计报表附注的编制及披露》 、 《证券投资基金信息
披露 XBRL 模板第 3 号<年度报告和半年度报告>》 及其他中国证监会及中国证券投资基金业协会颁
布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2015 年12月 31 日的财
务状况以及 2015 年度的经营成果和净值变动情况。
7.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
7.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期无会计政策变更。
7.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期根据中国证券投资基金业协会中基协发(2014)24 号《关于发布<中国证券投
资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固定收益品种的估值处理标准>的通知》的规
定，自 2015 年 3 月 25 日起，交易所上市交易或挂牌转让的固定收益品种（可转换债券、资产支
持证券和私募债券除外）采用第三方估值机构提供的估值数据进行估值。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
7.4.6 税项
7.4.6.1 印花税
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年4 月24 日起，调整证券（股票）
交易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰；
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日起，调整由出让方按
证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题
的通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让，
暂免征收印花税。
7.4.6.2 营业税、企业所得税
根据财政部、国家税务总局财税[2004]78 号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规定，
自 2004 年1月 1 日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运
用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税和企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题
的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等
收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规
定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、
红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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7.4.6.3 个人所得税
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号文《关于开放式证券投资基金有关税收问题的
通知》的规定，对基金取得的股票的股息、红利收入、债券的利息收入、储蓄存款利息收入，由
上市公司、发行债券的企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴 20%的个人所得税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差
别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2013 年1月 1 日起，证券投资基金从公开发行
和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股息红利所得全额
计入应纳税所得额；持股期限在 1个月以上至 1 年（含1 年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额；
持股期限超过 1 年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得
税；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2015]101 号文《关于上市公司股息红利差别
化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自 2015 年9月 8 日起，证券投资基金从公开发行和
转让市场取得的上市公司股票，持股期限超过 1 年的，股息红利所得暂免征收个人所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题
的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等
收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2008]132 号《财政部国家税务总局关于储蓄存款利息所得
有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免征收个
人所得税。
7.4.7 关联方关系
关联方名称 与本基金的关系
西南证券股份有限公司（“西南证券”） 基金管理人股东、基金代销机构
第一创业证券股份有限公司（“第一创
业”）
基金管理人股东、基金代销机构
东北证券股份有限公司（“东北证券”） 基金管理人股东、基金代销机构
山西海鑫实业股份有限公司 基金管理人股东
银华基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
中国银行股份有限公司（“中国银行”） 基金托管人、基金代销机构
银华财富资本管理（北京）有限公司 基金管理人子公司
银华国际资本管理有限公司 基金管理人子公司
注：以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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7.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
7.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
7.4.8.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年1月1日至2015年12月31日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31日
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例
东北证券 23,777,433.18 1.96% 14,743,986.51 1.35%
西南证券 193,599,959.49 15.94% 256,200,862.03 23.38%
7.4.8.1.2 债券交易
注：本基金于本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券交易。
7.4.8.1.3 债券回购交易
注：本基金于本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券回购交易。
7.4.8.1.4 权证交易
注：本基金于本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。
7.4.8.1.5 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年1月1日至2015年12月31日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
东北证券 21,972.45 1.98% 14,491.64 21.35%
西南证券 176,991.93 15.97% 18,361.74 27.05%
关联方名称
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付佣
金总额的比例
东北证券 13,421.30 1.35% 5,159.77 3.13%
西南证券 233,245.05 23.38% 40,941.23 24.80%
注：上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取证管费和经手费
后的净额列示。该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和
市场信息服务。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年 12
月 31 日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31
日
当期发生的基金应支付
的管理费
3,216,009.26 5,660,865.69
其中： 支付销售机构的客
户维护费
350,184.25 342,732.90
注：基金管理费每日计提，按月支付。基金管理费按前一日的基金资产净值的 1.00%的年费率计
提。计算方法如下：
H=E×1.00%/当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
7.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年 12
月 31 日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年12月31
日
当期发生的基金应支付
的托管费
643,201.99 1,132,173.10
注：基金托管费每日计提，按月支付。基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.20%的年费率计
提。计算方法如下：
H=E×0.20%/当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
7.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
注：本基金本报告期及上年度可比期间均未与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易。
7.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
注：本基金的管理人于本报告期及上年度可比期间均未运用固有资金投资本基金。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
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7.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
注：本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末及上年度末均未持有本基金份额。
7.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2015 年1月1日至2015年12月31日
上年度可比期间
2014 年 1月1 日至2014 年 12 月 31 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国银行 9,226,261.45 191,838.51 28,939,023.01 268,594.61
7.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
注：本基金于本报告期及上年度可比期间均未在承销期内参与关联方承销证券。
7.4.8.7 其他关联交易事项的说明
本基金本报告期及上年度可比期间无其他关联交易事项。
7.4.9 期末（2015 年 12月 31 日）本基金持有的流通受限证券
7.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
注：本基金本报告期末未持有因认购新发/增发证券而流通受限的证券。
7.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票代
码
股票
名称
停牌日期
停牌
原因
期末
估值
单价
复牌日期
复牌
开盘单
价
数量（股）
期末
成本总额
期末估值总
额
备注
600219
南山
铝业
2015年9月
29日
重大
事项
8.52
2016年1月
25日
7.00 415,681 4,155,718.11 3,541,602.12 -
002340
格林
美
2015年12
月29日
重大
事项
15.20
2016年1月
6日
14.35 221,001 3,034,090.00 3,359,215.20 -
7.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
本基金本报告期末未持有债券正回购交易中作为抵押的债券。
7.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
7.4.10.1 公允价值
银行存款、结算备付金、存出保证金等，因其剩余期限不长，公允价值与账面价值相若。
(1)各层次金融工具公允价值 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 25 页 共 36 页
本基金本报告期末持有的以公允价值计量的金融工具中属于第一层次的余额为人民币
142,544,116.57元， 属于第二层次的余额为人民币6,900,817.32元， 无属于第三层次的余额 （2014
年 12 月 31 日：第一层次人民币 420,300,037.50 元，第二层次人民币 6,596,639.14 元，无属于
第三层次的余额） 。
(2)公允价值所属层次间的重大变动
本基金政策为以报告期初作为确定金融工具公允价值层次之间转换的时点。本基金政策为报
告期末确认金融工具公允价值层次之间的转移。本基金本报告期持有的以公允价值计量的金融工
具，由第一层次转入第二层次的金额为人民币 11,690,000.50（2014 年度：无） ，无第二层次转入
第一层次的金额（2014 年度：人民币 49,038,455.25 元） 。本基金本报告期根据中国证券投资基
金业协会中基协发(2014)24 号《关于发布<中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015
年 1 季度固定收益品种的估值处理标准>的通知》的规定，自 2015 年3月 25 日起，交易所上市交
易或挂牌转让的固定收益品种（可转换债券、资产支持证券和私募债券除外）采用第三方估值机
构提供的估值数据进行估值。
本基金本报告期持有的以公允价值计量的金融工具未发生转入或转出第三层次公允价值的情
况（2014 年度：无） 。
7.4.10.2 承诺事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的承诺事项。
7.4.10.3 其他事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
7.4.10.4 财务报表的批准
本财务报表已于 2016 年3 月23 日经本基金的基金管理人批准。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（%）
1 权益投资 149,444,933.89 93.99
其中：股票 149,444,933.89 93.99
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - - 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 26 页 共 36 页
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 9,226,982.90 5.80
7 其他各项资产 323,954.91 0.20
8 合计 158,995,871.70 100.00
8.2 期末按行业分类的股票投资组合
8.2.1 期末指数投资按行业分类的境内股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
A
农、林、牧、渔业 - -
B
采矿业 90,853,597.59 57.44
C
制造业 56,509,754.23 35.73
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
- -
E
建筑业 - -
F
批发和零售业 - -
G
交通运输、仓储和邮政业 - -
H
住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
- -
J
金融业 - -
K
房地产业 - -
L
租赁和商务服务业 - -
M
科学研究和技术服务业 - -
N
水利、环境和公共设施管理业 - -
O
居民服务、修理和其他服务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和社会工作 - -
R
文化、体育和娱乐业 - -
S
综合 2,081,582.07 1.32 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 27 页 共 36 页
合计 149,444,933.89 94.48
8.2.2 期末积极投资按行业分类的境内股票投资组合
注：本基金本报告期末未持有积极投资股票。
8.2.3 报告期末按行业分类的沪港通投资股票投资组合
注：本基金本报告期末未持有沪港通股票投资。
8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的股票投资明细
8.3.1 期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净
值比例（%）
1 600028 中国石化 2,470,029 12,251,343.84 7.75
2 601857 中国石油 1,141,381 9,530,531.35 6.03
3 601899 紫金矿业 2,228,000 7,842,560.00 4.96
4 600111 北方稀土 512,192 7,180,931.84 4.54
5 601088 中国神华 464,982 6,960,780.54 4.40
6 601600 中国铝业 1,287,688 6,399,809.36 4.05
7 600256 广汇能源 736,197 4,910,433.99 3.10
8 000060 中金岭南 311,819 4,374,820.57 2.77
9 600673 东阳光科 406,028 4,137,425.32 2.62
10 600157 永泰能源 788,988 3,763,472.76 2.38
注：投资者欲了解本报告期末基金指数投资的所有股票明细，应阅读登载于本基金管理人网站
（http://www.yhfund.com.cn）的年度报告正文。
8.3.2 期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细
注：本基金本报告期末未持有积极投资股票。
8.4 报告期内股票投资组合的重大变动
8.4.1
累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 600028 中国石化 41,499,691.16 9.19 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 28 页 共 36 页
2 601857 中国石油 36,522,381.75 8.09
3 600111 北方稀土 23,736,378.03 5.26
4 601088 中国神华 22,722,833.98 5.03
5 601600 中国铝业 21,167,771.06 4.69
6 600219 南山铝业 18,572,745.62 4.11
7 601899 紫金矿业 18,154,388.00 4.02
8 600256 广汇能源 13,543,064.92 3.00
9 000060 中金岭南 12,957,659.62 2.87
10 601225 陕西煤业 11,702,237.60 2.59
11 601168 西部矿业 10,917,223.70 2.42
12 000831 五矿稀土 10,899,200.10 2.41
13 600157 永泰能源 10,824,329.41 2.40
14 600489 中金黄金 10,801,524.54 2.39
15 600547 山东黄金 10,437,733.85 2.31
16 600362 江西铜业 9,833,857.30 2.18
17 000960 锡业股份 9,201,795.87 2.04
18 601898 中煤能源 8,119,360.03 1.80
19 600497 驰宏锌锗 7,858,919.00 1.74
20 000983 西山煤电 7,334,774.05 1.62
注：“买入金额”按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑交易费用。
8.4.2
累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 601088
中国神华 55,514,617.30 12.29
2 601857
中国石油 54,557,301.96 12.08
3 600028
中国石化 48,786,339.25 10.80
4 600111
北方稀土 40,655,471.92 9.00
5 601899
紫金矿业 30,229,324.32 6.69
6 601600
中国铝业 30,024,153.40 6.65
7 600256
广汇能源 26,064,400.60 5.77
8 000060
中金岭南 23,406,403.07 5.18
9 600219
南山铝业 22,286,835.37 4.94
10 000960
锡业股份 19,194,245.32 4.25
11 600157
永泰能源 18,703,554.24 4.14
12 601168
西部矿业 18,671,030.00 4.13 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 29 页 共 36 页
13 600489
中金黄金 18,377,465.03 4.07
14 600547
山东黄金 17,663,576.27 3.91
15 000831
五矿稀土 17,346,172.83 3.84
16 600362
江西铜业 16,781,718.72 3.72
17 600490
鹏欣资源 16,481,709.96 3.65
18 601898
中煤能源 14,864,850.92 3.29
19 600497
驰宏锌锗 13,531,286.80 3.00
20 000983
西山煤电 12,980,252.58 2.87
21 000878
云南铜业 11,816,489.43 2.62
22 000758
中色股份 11,653,247.13 2.58
23 600549
厦门钨业 11,260,511.55 2.49
24 601958
金钼股份 11,233,895.46 2.49
25 600348
阳泉煤业 11,126,377.04 2.46
26 600432
吉恩镍业 11,061,683.88 2.45
27 002340
格林美 10,696,854.62 2.37
28 601699
潞安环能 10,663,013.96 2.36
29 000969
安泰科技 9,117,523.58 2.02
注： “卖出金额”按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑交易费用。
8.4.3
买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 461,840,657.64
卖出股票收入（成交）总额 753,041,212.88
注： “买入股票成本总额”和“卖出股票收入总额”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）
填列，不考虑交易费用。
8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
注：本基金本报告期末未持有债券。
8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
注：本基金本报告期末未持有债券。
8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注：本基金本报告期末未持有贵金属。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 30 页 共 36 页
8.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
注：本基金本报告期末未持有股指期货。
8.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
注：本基金本报告期末未持有国债期货。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期不存在被监管部门立案调查，或在
报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
8.12.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库之外的情形。
8.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 243,037.43
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 2,302.08
5 应收申购款 78,615.40
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 323,954.91
8.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
8.12.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，各比例的分项之和与合计可能有尾差。 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 31 页 共 36 页
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额级别
持有人户
数(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份额
比例
资源 A 级 273 144,662.32 35,732,841.00 90.48% 3,759,973.00 9.52%
资源 B 级 3,663 16,172.32 6,533,893.00 11.03% 52,705,329.00 88.97%
中证资源 4,354 8,631.77 1,411,108.63 3.75% 36,171,633.16 96.25%
合计
8,290 16,443.28 43,677,842.63 32.04% 92,636,935.16 67.96%
注：对于分级基金，下属分级份额比例的分母采用各自级别的份额，对于合计数，比例的分母采
用下属分级基金份额的合计数。
9.2 期末上市基金前十名持有人
资源 A 级
序号
持有人名称 持有份额（份）
占上市总份额
比例
1 中国太平洋人寿保险股份有限公司
－传统－普通保险产品
16,593,843.00 42.03%
2 中国太平洋人寿保险股份有限公司
－分红-个人分红
12,974,884.00 32.86%
3 上海明汯投资管理有限公司－明汯
CTA 一号基金
4,514,042.00 11.43%
4 易方达基金－农业银行－中油财务
有限责任公司
1,510,000.00 3.82%
5 黄志明 1,171,600.00 2.97%
6 罗治群 698,688.00 1.77%
7 蔡淑婷 243,163.00 0.62%
8 黄旭 243,163.00 0.62%
9 黄丹妮 179,941.00 0.46%
10 青岛道泰投资管理咨询有限公司 138,016.00 0.35%
资源 B 级
序号
持有人名称 持有份额（份）
占上市总份额
比例
1 上海明汯投资管理有限公司－明汯
CTA 一号基金
4,391,600.00 7.42%
2 黎建华 2,347,665.00 3.96% 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 32 页 共 36 页
3 黄红英 1,104,422.00 1.86%
4 华龙证券股份有限公司客户信用交
易担保证券账户
1,005,000.00 1.70%
5 易方达基金－农业银行－中油财务
有限责任公司
990,000.00 1.67%
6 陈海藩 873,100.00 1.47%
7 光大证券股份有限公司客户信用交
易担保证券账户
775,701.00 1.31%
8 王广印 743,200.00 1.25%
9 潘以娟 668,400.00 1.13%
10 东北证券股份有限公司客户信用交
易担保证券账户
656,100.00 1.11%
注：以上信息中持有人名称及持有份额数量由中国证券登记结算有限责任公司提供。
9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目
份额级别 持有份额总数（份）
占基金总份额
比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
资源 A 级 49.00 0.00%
资源 B 级 73.00 0.00%
中证资源 13,294.82 0.04%
合计
13,416.82 0.01%
注：对于分级基金，下属分级份额比例的分母采用各自级别的份额，合计数比例的分母采用期末
基金份额总额。
9.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
注：截至本报告期末，本基金管理人高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本基金份额
总量的数量区间为 0；本基金的基金经理持有本基金份额总量的数量区间为 0。
§10 开放式基金份额变动
单位：份
项目
资源A 级 资源 B 级
中证资源
基金合同生效日（2011 年 12 月 8
日）基金份额总额
- - 1,301,965,701.68
本报告期期初基金份额总额 108,080,996.00 162,121,495.00 81,607,261.53
本报告期基金总申购份额 - - 413,505,898.88
减:本报告期基金总赎回份额 - - 635,663,408.63 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 33 页 共 36 页
本报告期基金拆分变动份额（份额
减少以"-"填列）
-68,588,182.00 -102,882,273.00 178,132,990.01
本报告期期末基金份额总额 39,492,814.00 59,239,222.00 37,582,741.79
注：拆分变动份额含本基金三级份额之间的配对转换份额和基金份额折算中的调整份额。
§11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内，无基金份额持有人大会决议。
11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
11.2.1 基金管理人的重大人事变动
本基金管理人于 2015 年 6 月 10 日发布公告，凌宇翔先生自 2015 年 6 月 8 日起担任本基金
管理人副总经理，代为履行督察长职务。
本基金管理人于 2015 年7 月25 日发布公告，自 2015 年7 月24 日起聘任杨文辉先生担任本
基金管理人督察长，凌宇翔先生自该日起不再代任督察长职务。
11.2.2 基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
2015 年 4 月，李爱华先生不再担任中国银行股份有限公司托管业务部总经理职务。上述人事
变动已按相关规定备案、公告。
11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内，无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
11.4
基金投资策略的改变
本报告期内，基金投资策略未发生改变。
11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期由安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金提供审计服务，报告期内本基
金应支付给安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）的报酬共计人民币 45,000.00 元。该审计机
构连续 4 年为本基金提供服务。
银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 34 页 共 36 页
11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内，基金管理人、托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员无受稽查或处罚等
情况。
11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
西部证券股份
有限公司
1 256,466,224.07 21.11% 234,000.74 21.11% -
西南证券股份
有限公司
2 193,599,959.49 15.94% 176,991.93 15.97% -
中国中投证券
有限责任公司
2 157,048,839.65 12.93% 143,328.37 12.93% -
中信证券股份
有限公司
3 141,323,677.48 11.63% 128,657.19 11.61% -
国泰君安证券
股份有限公司
2 126,827,954.61 10.44% 115,557.72 10.43% -
申万宏源集团
股份有限公司
2 93,835,103.19 7.72% 85,429.47 7.71% -
国海证券股份
有限公司
1 76,391,304.37 6.29% 69,685.83 6.29% -
兴业证券股份
有限公司
1 37,730,519.98 3.11% 34,350.06 3.10% -
中信建投证券
股份有限公司
3 31,923,562.74 2.63% 29,112.98 2.63% -
东北证券股份
有限公司
2 23,777,433.18 1.96% 21,972.45 1.98% -
恒泰证券股份
有限公司
1 20,083,089.46 1.65% 18,283.71 1.65% -
华融证券股份
有限公司
2 19,979,020.14 1.64% 18,189.05 1.64% 新增2个交
易单元
华鑫证券有限
责任公司
1 14,898,702.04 1.23% 13,579.84 1.23% -
国信证券股份
有限公司
2 6,610,046.66 0.54% 6,017.71 0.54% -
招商证券股份
有限公司
2 6,607,340.71 0.54% 6,153.33 0.56% - 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 35 页 共 36 页
财达证券有限
责任公司
1 4,153,711.85 0.34% 3,781.52 0.34% -
渤海证券股份
有限公司
3 1,937,795.88 0.16% 1,761.49 0.16% -
首创证券有限
责任公司
1 1,012,108.04 0.08% 942.58 0.09% -
德邦证券股份
有限公司
1 675,476.98 0.06% 629.07 0.06% -
华创证券有限
责任公司
2 - - - - 新增2个交
易单元
广州证券股份
有限公司
2 - - - - -
方正证券股份
有限公司
2 - - - - -
国盛证券有限
责任公司
1 - - - - -
中天证券有限
责任公司
1 - - - - -
北京高华证券
有限责任公司
1 - - - - -
中航证券有限
公司
1 - - - - -
国开证券有限
责任公司
1 - - - - -
国元证券股份
有限公司
1 - - - - -
平安证券有限
责任公司
1 - - - - -
中国银河证券
股份有限公司
3 - - - - -
华泰证券股份
有限公司
2 - - - - -
上海华信证券
有限责任公司
2 - - - - -
联讯证券股份
有限公司
2 - - - - -
大同证券有限
责任公司
1 - - - - -
国联证券股份
有限公司
1 - - - - -
国金证券股份
有限公司
1 - - - - -
中银国际证券 1 - - - - - 银华中证内地资源指数分级 2015年年度报告摘要
第 36 页 共 36 页
有限责任公司
华西证券股份
有限公司
1 - - - - 新增1个交
易单元
第一创业证券
股份有限公司
1 - - - - -
川财证券有限
责任公司
2 - - - - 新增2个交
易单元
山西证券股份
有限公司
1 - - - - -
注：1、基金专用交易单元的选择标准为该证券经营机构具有较强的研究服务能力，能及时、全面、
定期向基金管理人提供高质量的咨询服务，包括宏观经济报告、行业报告、市场走向分析报告、
个股分析报告、市场服务报告以及全面的信息服务。
2、基金专用交易单元的选择程序为根据标准进行考察后，确定证券经营机构的选择。经公司批准
后与被选择的证券经营机构签订协议。
11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
注：本基金本报告期未通过交易单元进行债券交易、回购交易、权证交易。
银华基金管理有限公司
2016年3月25日
