德邦 鑫星 价值 灵活配 置混 合型 证 券投 资
基 金更新 招募 说明书 摘要
（2016 年第1 号）
德邦 鑫星价值灵活配 置 混合型证券投资基金 （ 以下简称 “本基 金” ） 经中国证
监会证监许可 【2015 】1047 号文注册募集。 自 2015 年 6 月 8 日至 2015 年 6 月 12
日 通过销售机构公 开发 售。本基金为契约 开放 式基金。本基金的 基金 合同于 2015
年6 月19 日 成立正 式生 效。
重要提示
德邦鑫星价值灵 活配置 混合型证券投资 基金（ 以下简称“本基 金”） 经 2015
年5 月28 日中国证 券监 督管理委员会证监许 可[2015]1047 号文准予 募 集注册， 本
基金的基金合同于2015 年 6 月19 日正式生 效。
基金管理人保证招募 说 明书的内容真实 、 准确 、 完整。 本招募说明书 经中国证
监会注册， 但中国证监 会对本基金募集的注 册 ， 并不表明其对本基金 的价值和收益
作出实质性判断或保 证 ，也不表明投资于本 基 金没有风险。
基金管理人依照恪 尽职 守、诚实信用、谨 慎勤 勉的原则管理和运 用基 金财产，
但不保证本基金一定 盈 利，也不保证最低收 益 。
投资有风险， 投 资者认 购 （或申购） 基金时应 认真阅读本招募说明 书 ， 全面认
识本基金产品的风险 收 益特征，并承担基金 投 资中出现的各类风险 ， 包括因政治 、
经济、 社会等环境因素 对证券价格产生影响 而 形成的系统性风险， 个 别证券特有的
非系统性风险， 由于基 金投资者连续大量赎 回 基金产生的流动性风 险 ， 基金管理人
在基金管理实施过程 中 产生的基金管理风险， 基金投资过程中产生 的 操作风险， 因
交收违约和投资债券 引 发的信用风险，基金 投 资对象与投资策略引 致 的特有风险 ，
等等。本基金的特定 风 险详见招募说明书“ 风 险揭示”章节。
本基金的投资范围包 括 中小企 业私募债券 ， 中小 企业私募债是根据相 关 法律法
规由非上市中小企业 采 用非公开方式发行的 债 券。 中小企业私募 债的风 险主要包括信用风险、 流动 性风险 、 市场风险等 。 信用风 险指发债主体违约的 风 险， 是中小企
业私募债最大的风险 。 流 动性风险是由于中小 企 业私募债交投不活跃 导 致的投资者
被迫持有到期的风险 。 市场风险是未来市场 价 格 （利率 、 汇率 、 股票 价格、 商品价
格等） 的不确定 性带来 的风险， 它影响 债券的 实际收益率。 这 些风险 可能会给基金
净值带来一定的负面 影 响和损失。
本基金为混合型基金 ， 其 预期收益及预期风险 水 平高于债券型基金和 货 币市场
基金，但低 于股票型 基 金，属于中等风险水 平 的投资品种。
投资者应充分考虑 自身 的风险承受能力， 并对 于认购（或申购） 基金 的意愿、
时机、数量等投资行 为 作出独立决策。
基金的过往业绩并不 预 示其未来表现， 基 金管理 人管理的其他基金的 业 绩也不
构成对本基金业绩表 现 的保证。 基金管 理人提 醒投资者基金投资的 “ 买者自负” 原
则， 在投资者作 出投资 决策后， 基金运 营状况 与基金净值变化引致 的 投资风险， 由
投资者自行负责。
本基金管理人于 2015 年 11 月 16 日在指定媒 介和本基金管理人公 司 网站发布
《 德 邦 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 德 邦 鑫 星 价 值 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 增 加 C
类基金份额类别及修 改 基金合同的公告》， 本 基金于 2015 年 11 月 16 日起增加收
取销售服务费的C 类 基 金份额， 并对本基金的 基金合同作相应修改。 上述公告可通
过 《中国证券报》 、 《上海证券报》 、 《证券时报》 及德邦基金管理 有限公司网站
查阅。修订后的基金 合 同可通过德邦基金管 理 有限公司网站查阅。
本招募说明书中涉及 的 与托管相关的基金信 息 已经本基金托管人复 核。 本招募
说明书所载内容截止 日 为 2015 年 12 月 18 日， 有关财务数据和净值 表 现截止日为
2015 年 9 月30 日 。
一、 基金管理 人
（一）基金管理人概 况
名称：德邦基金管理 有 限公司
住所：上海市虹口区 吴 淞路218号宝矿国际 大厦35层
办公地址：上海市虹 口 区吴淞路218号宝矿 国际 大厦35 层
法定代表人：姚文平
成立时间：2012 年3 月27 日
组织形式：有限责任 公 司
注册资本：人民币2 亿元
批准设立机关：中国 证 券监督管理委员会
批准设立文号：中国 证 监会证监许可[2012]249 号
经营范围：基 金募集、 基金销售、特 定客户资 产管理、资产 管理和中 国证监会
许可的其他业务
存续期间：持续经营
联系人：刘利
联系电话：021-26010999
公司的股权结构如下 ：
股东名称 持股 比例
德邦证券股份有限公 司 70%
浙江省土产畜产进出 口 集团有限公司 20%
西子联合控股有限公 司 10%
（二）主要人员情况
1 、董事会成员
姚文平先生, 董事长, 硕士, 国籍中国。 复 星财富 管理集团执行总裁 ， 德 邦证券股
份有限公司董 事长。中 国证券业协会 互联网证 券专业委员会 副主任委 员，上海新金
融研究院创始理事。 曾 先后于南京大学、 华泰 证券、 东海证券工作， 对 于证券经纪、
投资银行、固 定收益、 资产管理等业 务具有丰 富的管理经验 ，同时在 财富管理、资
产证券化、对冲基金 的 基金等方面颇有创新 。
林燕女士，董 事，博士, 国籍加拿 大。德邦 证券 股份有限公司 常务副总 裁。加
拿大通用注册 会计师， 中国证券业协 会行业自 律监察专业委 员会委员 。曾先后任职大鹏证券有限责任公 司 助理财务总监，加拿 大 Assante Advisory Services 财务总
监， 荷兰合作银 行香港 分行资深合规部经理 ， 美国 Investors Bank & Trust Company
多伦多分公司经理。
董振东先生， 董 事, 硕士, 国籍中国。 现任 西子联 合控股有限公司战略 投 资部长。
曾任中国银行 江苏省分 行担任计划部 职员，新 利软件集团股 份有限公 司担任投资部
副总 监，浙江 国信创业 投资有限公司 高级经理 ，杭州锅炉集 团股份有 限公司证券事
务代表。
骆敏华女士， 董事,学士, 国籍中国。 审计师， 高级会计师。 现任浙江 省国际贸
易集团有限公司纪委 委 员、部门经理。
易强先生， 董事， 硕士, 国籍中国。 现任德邦基 金管理有限公司总经 理, 历任招
商基金管理有 限公司业 务发展部副总 监, 比利 时联合资产管 理有限公 司中国地区业
务发展总监,比利时 联合 资产管理有限公司上 海 代表处首席代表， 金元比 联基金管理
有限公司总经理。
吕红兵先生， 独立董事 ，硕士,国籍 中国。高 级 律师, 国浩律 师事务所 首 席执行
合伙人。中华 全国律 师 协会党组成员 、副会长 ，金融证券业 务委员会 主任，第七届
上海市律师协 会会长。 中国证监会第 六届股票 发行审核委员 会专职委 员、中国证监
会重组委咨询 委员、上 海证券交易所 上市委员 会委员。上海 国际贸易 仲裁委员会、
上海仲裁委员 会委员及 仲裁员。复旦 大学、中 国人民大学、 华东政法 大学、上海外
贸大学等高校兼职或 客 座教授。
刘少波先生， 独立董事， 博士， 国籍中国。 现任暨 南大学社会科学研究 处 处长、
金融研究所所 长。广东 经济学会副会 长、广东 股份经济与证 券市场研 究会副会长兼
秘书长、广东 房地产业 协会常务理事 、广东证 券业协会顾问 、广东省 科技风险投 资
公司特聘专家、广东 省 政府 WTO 事务咨询理 事 会理事。
肖斌卿先生， 独立董事 ，博士，国籍 中国。南 京大学管理科 学与工程 博士，南
京大学工程管理学院 任 副教授 。
2 、监事会成员
胡宝发先生， 监事会主 席，学士, 国 籍中国。 现任德邦证券 股份有限 公司财务
管理部副总经理。曾 任 职于国联证券漕宝路 营 业部、国联证券邯郸 路 营业部。
陈亮先生，监 事, 国籍 中国。现任浙 江省国际 贸易集团有限 公司金融 产业部专
员。曾任浙江 省国际贸 易集团有限公 司金融资 产管理（金融 与产业） 部助理专员，
信中利资本集团投资 部 投资经理。 王刚先生,职工监事， 硕 士， 国籍 中国。 现任德 邦基金管理有限公司 监 察稽核部
总经理,曾任天治基 金管 理有限公司监察稽核 部 总监助 理 、 职 工 董 事、子 公 司 监 事 。
栾家斌先生， 职工监事 ，学士，国籍 中国。现 任德邦基金管 理有限公 司信息技
术部副总监，曾任职 于 恒川软件系统有限公 司 。
3 、高级管理人员
姚文平先生，董事长,硕 士。 （简历请参见上 述董 事会成员介绍）
易强先生，总经理， 硕 士。 （简历请参见上 述董 事会成员介绍）
汪晖先生， 副总 经理, 投资研究部总经理, 硕士 。 曾任华泰证券 股份有 限公司研
究员、投资经 理、高级 投资经理，华 宝信托公 司信托基金经 理，华泰 柏瑞基金管理
有限 公司研究员、 基金 经理助理、 基金经理、 投资总监， 具有 15 年以 上的证券投资
管理经历。
李定荣先生， 督察长， 硕士。曾任长 城证券研 究员，华安证 券研究所 副所长，
华富基金管理 有限公司 监察稽核部总 监，金元 比联基金管理 有限公司 监察稽核部总
监。2013 年加入德邦 基 金管理有限公司，曾 任 监察稽核部总监。
4 、基金经理
许文波先生， 硕士， 毕 业于吉林大学工商管 理 硕士， 从业 14 年。 曾任 东北证券
股份有限公司资产管 理 分公司投资管理部部 门 经理、 高级投资 经理、 投 资主办助理、
定向资产管理 计划投资 主办人、集合 资产管理 计划投资主办 人；东北 证券股份有 限
公司研究所策略研究 员 ； 新华证券有限 责任公 司证券投资分析师 。2015 年7 月加入
德邦基金，现 任公司研 究部副总监。 目前担任 德邦新动力灵 活配置混 合型证券投资
基金、德邦鑫 星稳健灵 活配置混合型 证券投资 基金、德邦新 添利灵活 配置混合型证
券投资基金、 德邦鑫星 价值灵活配置 混合型证 券投资基金 、 德邦优化 灵活配置混合
型证券投资基金 的基 金 经理。
本基金历任基金经理 ：
何晶先生，2016 年6 月19 日至2015 年9 月11 日管理本基金 。
5 、投资决策委员会 成员
汪晖先生，副总经 理、 投资研究部总经理 。 （简 历请参见上述高级 管理 人员介
绍）
雷鸣先生，首席策略 师 。学士，毕业于上海 财 经大学 EMBA 专业，从 业 19 年。
历任上海瑞盈财富管 理 有限公司副总裁兼首 席 宏观分析师、德邦证 券 首席策略师 、
上海国联投资管理有 限 公司研究部经理、 华龙 证券分析师、 上海证联 投资服务有限公司分析师、上海新 兰 德投资服务有限公司 分 析师。
黎莹女士， 基 金经理。 硕士， 毕业于 复旦大学 生理学专业， 从业 5 年 。 曾任群
益证券医药行业研究 员 。2014 年 4 月起 在德邦 基金管理有限公司任 投 资研究部研
究员。自 2015 年 4 月起 任本公司投资研究部 基 金经理助理，目前担 任 德邦大健康
灵活配置混合型证券 投 资基金、 德邦 优化 灵活配 置混合型 证券投资基 金 的基金经理。
陈利女士， 基金 经理,硕 士， 毕业于上海 财经大 学数量经济学专业 ， 从 业 4 年。
自 2011 年 11 月硕士毕业后即加入德邦基金 投 资研究团队，自 2015 年 5 月起任公
司投资研究部基金经 理 助理。 目前担任德 邦德信 中证中高收益企债指 数 分级证券投
资基金、德邦德利货 币 市场基金、德邦纯债 18 个月定期开放债券型 证 券投资基金
的基金经理。
许文波先生，硕士， 毕 业于吉林大学工商管 理 硕士，从业 14 年。曾任 东北证
券股份有限公司资产 管 理分公司投资管理部 部 门经理、 高级投资经理、 投资主办助
理、 定向资产管 理计划 投 资主办人、 集 合资产 管理计划投资主办人 ； 东北证券股份
有限公司研究所策 略研 究员；新华证券有 限责 任公司证券投资分 析师 。2015 年 7
月加入德邦基金， 现任 公司研究部副总监。 目 前担任德邦新动力灵 活 配置混合型证
券投资基金、 德邦鑫星 稳健灵活配置混合型 证 券投资基金、 德邦新添 利灵活配置混
合型证券投资基金、 德 邦鑫星价值灵活配置 混 合型证券投资基金 、 德 邦优化 灵活配
置混合型证券投资基 金 的基金经理。
韩庭博， 硕士 ， 毕业于 英国雷丁大学金融工 程 专业。 从业 8 年 ， 曾任 首都银行
资金总部交易员、 东方 汇理银行资金总部交 易 员、 中国建设银行天津 分行资金部 交
易员。2015 年9 月加 入 德邦基金，现任公司 固 定收益部研究员兼基 金 经理助理。
张翔先生,硕士。7 年以 上证券、基金从业 经历 。历任汇富融略投 资顾 问有限
公司助理副总裁， 派杰 亚洲证券有限公司研 究 员及产品协调员， 华富 基金管理有限
公司机构投资部理财 经 理、 机构理财部高级经 理， 德邦基金管理有限 公司机构专户
部经理。 目前担任德邦 福鑫灵活配置混合型 证 券投资基金 、 德邦增利 货币市场基金
的 基金经理。
6 、上述人员之间均 不存 在近亲属关系 。
二、 基金托管 人
（一）基金托管人概 况
公司法定中文名称： 交 通银行股份有限公司 （ 简称“交通银行” ） 公司法定英文名称：BANK OF COMMUNICATIONS CO.,LTD
法定代表人：牛锡明
住所：上海市浦东新 区 银城中路188号
办公地址：上海市浦 东 新区银城中路188号
邮政编码：200120
注册时间：1987 年3 月30 日
注册资本：742.62亿元
基金托管业务批准文 号 ：中国证监会证监基 字 ［1998］25 号
联系人：汤嵩彥
电话：021-95559
交通银行始 建于1908年 ，是中国历 史最悠久 的 银行之一， 也是近代 中 国发钞 行
之一。1987年重新 组建 后的交通银行 正式对外 营业，成为中 国第一家 全国性的国有
股份制商业银行 ， 总部设 在上海。 2005 年6月， 交通 银行在香港联合交易 所 挂牌上市，
2007 年5月在上海证 券交 易所挂牌上市。 根据2014 年 《银行家》 杂志发布 的全球千家
大银行报告， 交通银行 一级资本位列 第19位， 跻身全球银行20 强；根 据《财富》杂
志发布的“世 界500强公 司”排行榜， 交通银行 位列第217位。2014 年荣 获《首席财
务官》杂志评选的“ 最 佳资产托管奖” 。
截至2015年9 月30 日 ， 交 通银行资产总额达到 人 民币7.21 万亿元 ， 实现 净利润人
民币520.40亿元。
交通银行总行设资产 托 管业务中心 （下 文简称 “托管中心” ） 。 现有员 工具有多
年基金、 证券 和银行的 从业经验， 具 备基金从 业资格， 以及 经济师、 会计师、 工程
师和律师等中高级专 业 技术职称， 员工 的学历 层次较高， 专业 分布合 理， 职业技能
优良， 职业道 德素质过 硬， 是一支诚 实勤勉、 积极进取、 开 拓创新、 奋发向上的资
产托管从业人员队伍 。
（二）主要人员概况
牛锡明先生，董事长 、 执行董事。
牛先生 2013 年 10 月 至 今任本行董事长、 执行 董事，2013 年5 月至 2013 年 10
月任本行董事长 、 执行 董事、 行长 ，2009 年 12 月至2013 年5 月任 本行 副董事长、
执行董事、行长。牛 先 生 1983 年毕业于中央财 经大学金融系，获学 士 学位，1997
年毕业于哈尔滨工 业大 学管理学院技术经 济专 业，获硕士学位，1999 年享受国务
院颁发的政府特殊津 贴 。 彭纯先生，副董事长 、 执行董事、行长。
彭先生 2013 年 11 月 起 任本行副董事长、 执行 董事，2013 年 10 月起 任本行行
长；2010 年4 月至2013 年9 月任中国投资有 限 责任公司副总经 理兼 中 央汇金投资
有限责任公司执行董 事 、 总经理 ；2005 年 8 月至 2010 年 4 月任本 行执 行董事、 副
行长；2004 年9 月至 2005 年 8 月 任本行副行长 ；2004 年6 月至 2004 年 9 月任本
行董事、行长助理；2001 年 9 月至 2004 年 6 月 任本行行长助理；1994 年至 2001
年 历 任 本 行 乌 鲁 木 齐 分 行 副 行 长 、 行 长 ， 南 宁 分 行 行 长 ， 广 州 分 行 行 长 。 彭 先 生
1986 年于中国人民银 行 研究生部获经济学硕 士 学位。
袁庆伟女士，资产托 管 业务中心总裁。
袁女士 2015 年 8 月 起任 本行资产托管业务中 心 总裁；2007 年12 月至 2015 年
8 月， 历任本行 资产托管 部总经理助理、 副总经理 ， 本行资产托管 业务中心 副总裁；
1999 年 12 月至 2007 年 12 月，历任本行 乌鲁 木齐分行财务会计部 副 科长、科长、
处长助理、副处长， 会 计结算部高级经理。 袁 女士 1992 年毕业于中国 石油大学计
算机科学系，获得学 士 学位，2005 年于新疆 财 经学院获硕士学位。
（三）基金托管业务 经 营情况
截止2015 年9 月 30 日 ， 交通银行共托 管证券 投资基金 139 只 。 此外 ， 还托管
了基金公司特定客户 资 产管理计划、证券公 司 客户资产管理计划、 银 行理财产品 、
信托计划、 私 募投资基 金、 保险资金 、 全国社 保基金、 养老 保障管理 基金、 企业年
金基金、QFII 证券投资 资产、RQFII 证 券投资 资产、QDII 证 券投资资 产和 QDLP 资
金等产品。
三、 相关服务 机构
（一）基金份额发售 机 构
1 、直销机构
（1）德邦基金管理 有限 公司上海直销中心
住所：上海市虹口区 吴 淞路 218 号宝矿国际 大 厦 35 层
办公地址：上海市虹 口 区吴淞路 218 号宝矿 国 际大厦 35 层
法定代表人：姚文平
联系人：王伟
公司总机：021-26010999 直销电话：021-26010928
直销传真：021-26010960
客服热线：400-821-7788
（2）德邦基金管理 有限 公司网上交易平台
网址：www.dbfund.com.cn
2 、销售机构
（1）交通银行股份有限公司
注册地址：上海市浦东新区银城中路 188 号
办公地址：上海市 浦东新区银城中路188 号
法定代表人：牛锡明
联系人：张宏革
联系电话：021-58781234
客服电话：95559
公司网站：www.bankcomm.com
（2）平安证券有限 责任 公司
注册地址：深圳市 福田 区金田路大中华国际 交 易广场 8 楼
办公地址：深圳市福 田 区金田路大中华国际 交 易广场 8 楼
法定代表人：杨宇翔
客服电话：95511-8
联系人：石静武
电话：0755-22621866
传真：0755-82400862
公司网址：http://stock.pingan.com
（3）德邦证券股份 有限 公司
注册地址：普陀区曹 杨 路 510 号南半幢 9 楼
办公地址：上海市浦 东 新区福山路 500 号城 建 国际中心 26 楼
法定代表人：姚文平
客服电话：400-8888-128
联系人：朱磊
电话：021-68761616 传真：021-68767032
公司网址：www.tebon.com.cn
（4）国金证券股份 有限 公司
注册地址： 中国成 都市 青羊区东城根上街 95 号
办公地址：中国成都 市 青羊区东城根上街 95 号
法定代表人：冉云
客服电话：4006-600109
联系人：刘一宏
电话：028-86690070
传真：028-86690126
网址：www.gjzq.com.cn
（5）海通证券股份 有限 公司
注册地址：上海市广 东 路 698 号
办公地址：上海市广 东 路 698 号
法定代表人：王开国
客服电话：95553
联系人：王立群
电话：021－23219000
网址：www.htsec.com
（6）国泰君安证券 股份 有限公司
注册地址：中国（上 海 ）自由贸易试验区商 城 路 618 号
办公地址：上海市浦 东 新区银城中路 168 号 上 海银行大厦 29 楼
法定代表人：杨德红
客服热线：400-8888-666/95521
联系人：芮敏祺
电话：021-38676666
传真：021-38670666
网址：www.gtja.com
（7）上海浦东发展 银行 股份有限公司
注册地址：上海市浦 东 新区浦东南路 500 号 办公地址：上海市中 山 东一路 12 号
法定代表人：吉晓辉
客服电话：95528
联系人：唐苑
电话：021-61618888
传真：021-63604199
公司网址： www.spdb.com.cn
（8）上海天天基金 销售 有限公司
注册地址: 上海 市徐汇 区龙田路 190 号 2 号楼 2 层
办公地址: 上海 市徐汇 区龙田路 190 号 2 号楼 2 层
法定代表人:陶涛
客服电话: 400-181-8188
联系人: 许云婷
电话：021-54509988
传真：021-54509981
网址: www.1234567.com.cn
（9） 诺亚正行（上 海 ）基金销售投资顾问 有 限公司
注册地址：上海市虹 口 区飞虹路 360 弄 9 号 3724 室
办公地址：上海市杨 浦 区昆明路 508 号北美 广 场 B 座 12 楼
法定代表人：汪静波
客服电话：400-821-5399
联系人：张裕
电话：021-38509735
传真：021-38509777
网址：www.noah-fund.com
（10） 上海利得基 金销 售有限公司
注册地址：上海市宝 山 区蕴川路 5475 号 1033 室
办公地址：上海浦东 新 区峨山路 91 弄 61 号 10 号楼 12 楼
法定代表人：沈继伟
客服电话：400-033-7933
联系人：徐鹏
电话：021-50583533
传真：021-50583633
网址：www.leadbank.com.cn
（11 ） 海银基金销售有 限公司
注册地址：上海市浦 东 新区东方路 1217 号 16 楼 B 单元
办公地址：上海市浦 东 新区东方路 1217 号 16 楼 B 单元
法定代表人：刘惠
客服电话：400-808-1016
联系人：刘燕妮
电话：021-80133888
传真：021-80133413
网 址：www.fundhaiyin.com
（12） 北京增财基 金销 售有限公司
注册地址：北京市西 城 区南礼士路 66 号 1 号楼 12 层 1208 号
办公地址：北京市西 城 区南礼士路 66 号 1 号楼 12 层 1208 号
法定代表人：罗细安
客服电话：400-001-8811
联系人：李皓
电话：010-67000988
传真：010-67000988-6000
网址：www.zcvc.com.cn
（13） 泰诚财富基 金销 售( 大连) 有限公司
注册地址：辽宁省大 连 市沙河口区星海中龙 园 3 号
办公地址：辽宁省大 连 市沙河口区星海中龙 园 3 号
法定代表人：林卓
客服电话：400-6411-999
联系人：孙先帅
电话：0411-88891212
传真：0411-84396536
网址：www.taichengcaifu.com
(14) 上海陆金所资 产管 理有限公司
注册地址：上海市浦 东 新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼 09 单元
办公地址：上海市浦 东 新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼
法定代表人：郭坚
客服电话：400-821-9031
联系人：陈思乐
电话：021-20662010
网址：www.lufunds.com
(15) 上海联泰资产 管理 有限公司
注册地址：中国（上 海 ）自由贸易试验区富 特 北路 277 号 3 层 310 室
办公地址：上海市长 宁 区福泉北路 518 号 8 号楼 3 层
法定代表人：燕斌
客服电话：400-046-6788
联系人：凌秋艳
电话：021-52822063
传真：021-52975270
网址：www.66zichan.com
（16）上海长量基金 销 售投资顾问有限公司
注册地址：上海市浦 东 新区高翔路 526 号 2 幢 220 室
办公地址：浦东新区 浦 东大道 555 号裕景国 际 B 座 16 层
法定代表人：张跃伟
联系人：唐诗洋
电话：021-20691926
传真：021-58787698
客服电话：400-820-2899
公司网址：www.erichfund.com
（17）和讯信息科技 有 限公司
注册地址：北京市朝 外 大街 22 号泛利大厦 10 层
办公地址：上海市浦 东 新区东方路 18 号保 利广 场 E 座 18 楼 法定代表人：王莉
联系人：刘英
联系电话：021-20835888
传真号码：021-20835879
客服热线：400-920-0022
公司网址：www.licaike.com
（18）深圳市新兰德 证 券投资咨询有限公司
注册地址: 深圳市 福田区 华强北路赛格科技园 4 栋 10 层 1006
办公地址: 深圳 市福田 区华强北路赛格科技 园 四栋 10 层 1006
法定代表人: 杨懿
客服电话：400-166-1188
联系人：文雯
联系电话：010-83363101
网址：http://8.jrj.com.cn/
（19）上海好买基金 销 售有限公司
注册地址: 上海 市虹口 区欧阳路 196 号 26 号楼 2 楼 41 号
办公地址: 上海 市浦东 南路 1118 号鄂尔多斯国 际大厦 903～906 室
法定代表人: 杨 文斌
客服电话：400-700-9665
联系人：陆敏
联系电话：021-20613999
网址：www.ehowbuy.com
（20）浙江同花顺基 金 销售有限公司
注册地址：浙江省杭 州 市文二西路 1 号 903 室
办公地址：浙江省杭 州 市西湖区翠柏路 7 号 电 子商务产业园 2 号楼 2 楼
法定代表人：凌顺平
客服电话：400-8773-772
联系人：董一锋
电话：0571-88911818
传真：0571-86800423 公司网址：www.5ifund.com
(21) 杭州数米基金 销售 有限公司
注册地址：杭州市余 杭 区仓前街道文一西路 1218 号 1 幢 202 室
办公地址：杭州市西 湖 区黄龙时代广场
法定代表人：陈柏青
客服电话：400-076-6123
联系人：黄毅
电话：0571-26888888
网址：www.fund123.cn
（22）浙江金观诚财 富 管理有限公司
注册地址: 杭州 市拱墅 区登云路 45 号( 锦昌 大 厦)1 幢 10 楼 1001 室
办公地址: 杭州 市拱墅 区登云路 45 号( 锦昌 大 厦)1 幢 10 楼 1001 室
法定代表人: 陈峥
客户电话: 400-068-0058
电话: 0571-88337788
公司网站: www.jincheng-fund.com
（23）中州期货有限 公 司
注册地址: 山东省 烟台市 莱山区迎春大街 133-1 科技创业大厦
办公地址: 山东省 烟台市 南大街 117 号文化宫大 厦 16 楼
法定代表人: 章国 政
客服电话:400-653-5377
联系人: 姜远志
电话:0535-6692337
传真:0535-6692275
网址:www.zzfco.com
（24）上海汇付金融 服 务有限公司
注册地址：上海市黄 浦 区中山南路 100 号金 外 滩国际广场 19 楼
办公地址：上海市黄 浦 区中山南路 100 号金 外 滩国际广场 19 楼
法定代表人：冯修敏
客服电话：400-820-2819 电话：86-021-33323999
传真：86-021-33323921
网址：https://tty.chinapnr.com/
（25） 其他销售 机构具 体名单详见基金份 额发 售公告以及基金管 理人 届时发
布的调整销售机构的 相 关公告 。
（二） 登记机构
名称：德邦基金管理 有 限公司
住所：上海市虹口区 吴 淞路 218 号宝矿国际 大 厦 35 层
办公地址：上海市虹 口 区吴淞路 218 号宝矿 国 际大厦 35 层
法定代表人：姚文平
联系电话：021-26010999
联系人：吴培金
三、出具法律意见书 的 律师事务所
名称：上海市通力律 师 事务所
住所：上海市银城中 路68 号19 楼
办公地址：上海市银 城 中路 68 号19 楼
负责人：俞卫锋
电话：021-31358666
传真：021-31358600
联系人：孙睿
经办律师：黎明、孙 睿
四、审计基金财产的 会 计师事务所
名称：安永华明会计 师 事务所（特殊普通合 伙 人）
法定代表人：葛明
住所：中国北京市东 城 区东长安街 1 号东方 广 场安永大楼 16 层
办公地址：中国北京 市 东城区东长安街 1 号 东 方广场安永大楼16 层
邮政编码：100738
公司电话：010-58153000
公司传真：010-85188298
签章会计师：陈露、 蔺 育化 业务联系人：蔺育化
四、 基金的名 称
德邦 鑫星价值灵活配 置 混合型 证券投资基金
五、 基金的类 型
本基金类型：契约型 开 放式 、混合型基金
六、 基金的投 资目标
本基金在严格控制 风险 的前提下，通过股 票、 债券等大类资产间 的灵 活配置，
力求超越业绩比较基 准 的资产回报，为投资 者 实现资产长期稳健增 值 。
七、 基金的投 资范围
本基金的投资范围为 具 有良好流动性的金融 工 具，包括国内依法发 行 上市的股
票 （包括中小板、 创业 板及其他经中国证监 会 核准上市的股票） 、 权证 、 股指期货等
权益类金融工具、债 券 等固定收益类金融工 具 （包括国债、央行票 据 、金融债、企
业债、公司债、次级 债 、地方政府债券、中 期 票据、可转换债券（ 含 分离交易可转
债） 、 中小企业私募债券 、 短期融资券、 资产支 持证券、 债券回购、 银 行存款、 货币
市场工具等）以及法 律 法规或中国证监会允 许 基金投资的其他金融 工 具（但须符合
中国证监会相关规定 ） 。
基金的投资组合比例 为 ： 股票占基金资产的比 例为0-95%； 投资于债券 、 债券回
购、货币市场工具、 现 金、银行存款以及法 律 法规或中国证监会允 许 基金投资的其
他金融工具不低于基 金 资产的5%；每个交易 日 日终在扣除股指期货 需 缴纳的交易保
证金后， 应当保持现金或 者到期日在一年以内 的 政府债券不低于基金 资 产净值的5%。
权证、股指期货及其 他 金融工具的投资比例 依 照法律法规或监管机 构 的规定执行。
如法律法规或监管机 构 以后允许基金投资其 他 品种，基金管理人在 履 行适当程
序后，可以将其纳入 投 资范围 。
八、 基金的投 资策略
1 、资产配置策略
本 基金根据对经济周 期 和市场走势的判断， 在 权益类资产、 固定收益 类资产之
间进行相对灵活的配 置， 并适当借用金融衍生 品 的投资来追求基金资 产 的长期稳健
增值。
本基金战略性资产类 别 配置的决策将从经济 运 行周期的变动， 判 断市场 利率水
平、 通货膨胀率 、 货币 供应量、 盈利变 化等因 素对证券市场的影响 ， 分析类别资产
的预期风险收益特征 ， 通 过战略资产配置决策 确 定基金资产在各大类 资 产类别间的
比例， 并参照投 资组合 风险评估报告， 积极、 主动地确定权益类资 产 、 固定收益类
资产和现金等种类资 产 的配置比例并实行实 时 动态调整。 本基金 同时还 将基于经济
结构调整过 程中的动 态 变化， 通过策略性资产 配置把握市场时机， 力 争实现投资组
合的收益最大化。
2 、股票投资策略
（1）行业配置策略
在行业配置层面 ， 本基 金将运用 “自上 而下” 的行业配置方法 ， 通过 对国内外
宏观经济走势、 经济结 构转型的方向、 国家经 济与产业政策导向和 经 济周期调整的
深入研究， 对不 同行业 进行横向、 纵向 比较， 并在此基础上判断行 业 的可持续发展
能力，从而确定本基 金 的行业布局。
（2）个股投资策略
本基金将在确定行 业配 置之后在备选行业 中， “ 自下而上”地精选 出具 有持续
成长性、竞争优势、 估 值水平合理的优质个 股 。
1 ） 基本面定性 分 析： 本 基金将重点考察分析 包 括公司投资价值 、 核心 竞争力、
公司治理结构、市场 开 发能力、商业模式优 势 、资源优势等方面的 综 合竞争实力 ，
挖掘具有较大成长潜 力 的公司。
2 ） 价值定量分析 ： 本基 金通过对上市公司的 成 长能力、 收益质 量、 财务 品质、
估值水平进行价值量 化 评估， 选择价值被低估、 未来具有相对成长空 间 的上市公司
股票，形成优化的股 票 池。
3 、固定收益投资策 略
债券投资方面， 本基金 亦采取 “自上而 下” 的 投资策略， 通过 深入分 析宏观经
济、 货币政策和 利率变 化等趋势， 从而 确定债 券的配置策略。 同时， 通过考察不同
券种的收益率水平 、 流 动性、 信用风险 等因素 认识债券的核心内在 价 值， 运用久期
管理、 收益率曲线策略、 收益率利差策略和套 利 等投资策略进行债券 组 合的灵活配置。
对于中小企业私募债 券 而言， 由于其采取非公 开方式发行和交易， 并 限制投资
者数量上限， 会 导致一 定的流动性风险 。 同时 ， 中小企业私募 债券的 发债主体资产
规模较小、 经营 波动性 较高、 信用基本 面稳定 性较差， 进而整 体的信 用风险相对较
高。 因此， 本基金在投资 中小企业私募债券的 过 程中将从以下三个方 面 控制投资风
险。 首先 ， 本基金将仔 细甄别发行人资质 ， 建 立风险预警机制 ； 其次 ， 将严格控制
中小企业私募债券的 投 资比例上限。 第三， 将对 拟投资或已投资的品 种 进行流动性
分析和监测，尽量选 择 流动性相对较好的品 种 进行投资。
4 、衍生品投资策略
（1）股指期货投资 策略
本基金将根据风险管 理 的原则， 以套期 保值为 目的， 在风险可 控的前 提下， 参
与股指期货的投资。
（2）权证投资策略
本基金对权证的投资 以 对冲下跌风险、 实现保 值和锁定收益为主要 目 的。 本基
金在权证投资中以权 证 的市场价值分析 为基 础 ，以主动式的科学投 资 管理为手段 ，
综合考虑股票合理价 值 、 标的股票价格 ， 结合 权证定价模型、 市场供 求关系、 交易
制度设计等多种因素 估 计权证合理价值 ， 通过 资产配置、 品种 与类属 选择， 谨慎进
行投资，追求基金资 产 稳定的当期收益。
5 、资产支持证券的 投资 策略
本基金将在宏观经济 和 基本面分析的基础上 ， 对 资产证券化产品的质 量 和构成、
利率风险、 信用风险、 流 动性风险和提前偿付 风 险等进行定性和定量 的 全方面分析，
评估其相对投资价值 并 作出相应的投资决策 ， 力 求在控制投资风险的 前 提下尽可能
的提高本基金的收益 。
今后， 随着证券 市场的 发展、 金融工具 的丰富 和交易方式的创新等 ， 基金还将
积极寻求其他投资机 会 ， 如法律法规或监管机 构以后允许基金投资 其 他品种 ， 本基
金将在履行适当程序 后 ，将其纳入投资范围 以 丰富组合投资策略 。
九、 基金的业 绩比较基准
本基金业绩比较基准 ： 一年期银行定期存款 利 率（税后）
其中， 一年期银行 定期存 款利率是指中国人民 银 行公布并执行的金融 机 构一年期人民币存款基准利 率 。
本基金在控制风险的 前 提下为投资者谋求资 本 的长期增值， 以一 年期银 行定期
存款利率（税后）作 为 业绩比较基准可以较 好 地反映本基金的投资 目 标。
如果相关法律法规发 生 变化， 或者有更 权威的、 更能为市场普遍接受 的 业绩比
较基准推出， 经基金管 理人与基金托管人协 商 ， 本基金可以在报中国 证监会备案后
变更业绩比较基准并 及 时公告，而无须召开 基 金份额持有人大会 。
十、 基金的风 险收益特征
本基金为混合型基金 ， 其 预期收益及预期风险 水 平高于债券型基金和 货 币市场
基金，但低于股票型 基 金，属于中等风险水 平 的投资品种 。
十一 、基金投 资组合报告
本基金管理人的董事 会 及董事保证本报告所 载 资料不存在虚假记载 、 误导性陈
述或重大遗漏，并对 其 内容的真实性、准确 性 和完整性承担个别及 连 带责任。
基 金 托 管 人 交 通 银 行 股 份 有 限 公 司 根 据 本 基 金 合 同 规 定 复 核 了 本 报 告 中 的 财
务指标、 净值表 现和投 资组合报告等内容 ， 保 证复核内容不存在虚 假 记载、 误导性
陈述或者重大遗漏。
本投资组合报告所载 数 据截止 2015 年 09 月 30 日，本报告所列财务 数 据未经
审计。
1、报告期末基金资 产组 合情况：
金额单位：人民币元
序号 项目 金额(元)
占基金总资产的比
例（% ）
1 权益投资 41,540,891.38 13.03
其中：股票 41,540,891.38 13.03
2 基金投资 － －
3 固定收益投资 89,984,000.00 28.23
其中：债券 89,984,000.00 28.23
资产支持证券 － －
4 贵金属投资 － －
5 金融衍生品投资 － － 6 买入返售金融资产 120,000,420.00 37.64
其中： 买断式回购的买 入返售金融
资产
－ －
7 银行存款和结算备付 金 合计 66,686,652.58 20.92
8 其他资产 588,348.86 0.18
9 合计 318,800,312.82 100.00
2. 报告期末按行业 分类 的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比
例（％）
A 农、林、牧、渔业 － －
B 采矿业 749,400.00 0.24
C 制造业 22,910,441.38 7.28
D
电力、 热力 、 燃气及水 生产和供应
业
1,918,000.00 0.61
E 建筑业 1,126,500.00 0.36
F 批发和零售业 2,305,050.00 0.73
G 交通运输、仓储和邮 政 业 3,983,600.00 1.27
H 住宿和餐饮业 － －
I 信息传输、 软件和信息 技术服务业 － －
J 金融业 － －
K 房地产业 1,273,000.00 0.40
L 租赁和商务服务业 － －
M 科学研究和技术服务 业 － －
N 水利、环境和公共设 施 管理业 － －
O 居民服务、修理和其 他 服务业 － －
P 教育 － －
Q 卫生和社会工作 － －
R 文化、体育和娱乐业 7,274,900.00 2.31
S 综合 － －
合计 41,540,891.38 13.19
3. 报告期末按公允 价值 占基金资产净值比例 大 小排序的前十名股票 投 资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产净
值比例（％）
1 300027 华谊兄弟 230,000 7,274,900.00 2.31
2 600519 贵州茅台 20,000 3,806,200.00 1.21
3 000963 华东医药 33,000 2,305,050.00 0.73
4 600009 上海机场 80,000 2,217,600.00 0.70
5 002032 苏 泊 尔 100,000 1,973,000.00 0.63
6 000538 云南白药 30,000 1,920,000.00 0.61
7 600066 宇通客车 100,000 1,880,000.00 0.60
8 600563 法拉电子 69,901 1,853,075.51 0.59
9 601006 大秦铁路 200,000 1,766,000.00 0.56
10 002007 华兰生物 49,917 1,752,585.87 0.56
4. 报告期末按债券 品种 分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值（元）
占基金资产净值比
例（％）
1 国家债券 － －
2 央行票据 － －
3 金融债券 49,990,000.00 15.88
其中：政策性金融债 49,990,000.00 15.88
4 企业债券 － －
5 企业短期融资券 39,994,000.00 12.70
6 中期票据 － －
7 可转债 － －
8 其他 － －
9 合计 89,984,000.00 28.58
5 ．报告期末按公允 价值 占基金资产净值比例 大 小排名的前五名债券 投 资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比例（％）
1 150215 15 国开15 500,000 49,990,000.00 15.88
2 011599586 15 信达SCP007 200,000 20,004,000.00 6.35
3 041560073 15 广日集CP001 200,000 19,990,000.00 6.35
6 ．报告期末按公允 价值 占基金资产净值比例 大 小排序的前十名资产 支 持证券
投资明细
本基金本报告期末未 持 有资产支持证券。
7 ．报告期末按公 允价值 占基金资产净值比 例大 小排序的前五名贵 金属 投资明
细
本基金本报告期末未 持 有贵金属。
8 ．报告期末按公允 价值 占基金资产净值比例 大 小排序的前五名权证 投 资明细
本基金本报告期末未 持 有权证。
9 ．报告期末本基金 投资 的股指期货交易情况 说 明
本基金本报告期末未 持 有股指期货。
10 ．报告期末本基金 投 资的国债期货交易情 况 说明
本基金本报告期末未 持 有国债期货。
11 ．投资组合报告附 注
（1）报告期内， 本基金 投资的前十名证券 的发 行主体没有被监管 部门 立案调
查，或在报告编制日 前 一年内受到公开谴责 、 处罚的情形。
（2）报告期内， 本基金 投资的前十名股票 中， 无超出基金合同规 定的 备选股
票库之外的股票。
（3）其他资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额 1 存出保证金 101,029.43
2 应收证券清算款 －
3 应收股利 －
4 应收利息 487,319.43
5 应收申购款 －
6 其他应收款 －
7 待摊费用 －
8 其他 －
9 合计 588,348.86
（4）报告期末持有 的处 于转股期的可转换债 券 明细
本基金本报告期末未 持 有处于转股期的可转 换 债券。
（5）报告期末前十 名股 票中存在流通受限情 况 的说明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的
公允价值
占基金资产
净值比例（% ）
流通受限情况
说明
1 300027 华谊兄弟 7,274,900.00 2.31 停牌
（6） 投资组合报告 附 注的其他文字描述部 分
本报告中因四舍五入 原 因， 投资组合报告 中市值 占总资产或净资产比 例 的分项
之和与合计可能存在 尾 差。
十二 、基金的 业绩
本基金管理人依照恪 守 职守、 诚实信用、 勤勉尽 责的原则管理和运用 基 金资产，
但不保证基金一定盈 利， 也不保证最低收益。 基金 的过往业绩并不代表 其 未来表现。
投资有风险，投资者 在 做出投资决策前应仔 细 阅读本基金的招募说 明 书。
1 、本基金合同生效 日 为 2015 年 6 月 19 日 ，基金合同生效以来 （ 截至 2015
年09 月 30 日） 历 史各时 间段基金份额净值增 长 率及其与同期业绩比 较 基准收益率
的比较：
阶段
净值增
长率①
净值增
长率标
准差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①- ③ ②-④ 2015 年7月1日-2015 年
9 月30 日
-3.31% 0.53% 0.48% 0.01% -3.88% 0.52%
2015 年06月19日-2015
年06 月30日
-0.56% 0.51% 0.07% 0.01% -0.63% 0.50%
注：1）本基 金的业绩比 较基准为沪深300 指 数收 益率×50%+中证综合 债 券指数
收益率×50%。
2）本 基金 自2015 年11 月16日起分 设A类和C 类两 类基 金份额 。
2 、自基金合同生 效以来 基金累计净值增长 率变 动及其与同期业绩 比较 基准收
益率变动的比较
注：1）本基 金基金合同 生效日为2015年6 月19 日 ，基金合同生效日至 报 告期期末，
本基金运作时间未满 一 年。图示日期为2015 年6 月19 日至2015年9月30 日。
2）本 基金 自2015 年11 月16日起分 设A类和C 类两 类基 金份额 。
十三 、基金费 用与税收
( 一) 基金费用的种 类
1 、基金管理人的管 理费 ；
2 、基金托管人的托 管费 ；
3 、销售服务费；
4 、 《基金合同》生效 后 与基金相关的信息披 露 费用；
5 、 《基金合同》生效 后 与基金相关的会计师 费 、律师费和诉讼费；
6 、基金份额持有人 大会 费用；
7 、基金的证券、期 货交 易费用；
德邦鑫星价值灵活配置混合 基金基准
2015-06-19 2015-07-06 2015-07-20 2015-08-03 2015-08-17 2015-08-31 2015-09-16 2015-09-30
0.5%
0%
-0.5%
-1%
-1.5%
-2%
-2.5%
-3%
-3.5%
-4%
-4.5%8 、基金的银行汇划 费用 ；
9 、基金的相关账户 的开 户及维护费用；
10 、 按照国家有 关规定 和 《基金合同 》 约定， 可以在基金财产中列 支 的其他费
用。
二、基金费用计提方 法 、计提标准和支付方 式
1 、基金管理人的管 理费
本基金的管理费按前一 日基金资产净值的 1.5% 年费率计提。管理费的 计算方
法如下：
H ＝E ×1.5% ÷当年 天数
H 为每日应计提的基金 管理费
E 为前一日的基 金资产 净值
基金管理费每日计算 ， 逐日累计至每月月末 ， 按月支付， 由基 金管理 人向基金
托管人发送基金管理 费 划款指令， 基金托 管人复 核后于次月前 3 个工 作 日内从基金
财产中一次性支付给 基 金管理人。若遇法定 节 假日、公休假等，支 付 日期顺延。
2 、基金托管人的托 管费
本基金的托管费按前 一 日基金资产净值的 0.25% 的年费率计提。 托管费 的计算
方法如下：
H ＝E ×0.25% ÷当年 天 数
H 为每日应计提的基金 托管费
E 为前一日的基 金资产 净值
基金托管费每日计算 ， 逐日累计至每月月末 ， 按月支付， 由基 金管理 人向基金
托管人发送基金托管 费 划款指令， 基金托 管人复 核后于次月前 3 个工 作 日内从基金
财产中一次性支付给 基 金托管人。若遇法定 节 假日、公休日等，支 付 日期顺延。
3 、基金销售服务费
本基金 A 类基金份额不 收取销售服务费，C 类 基金份额的销售服务 费 年费率
为 0.5% 。
销售服务费按前一 日 C 类基金份额的基金资 产 净值的 0.5% 年 费率计提 。计算
方法如下：
H ＝E ×0.5% ÷当年 天 数
H 为 C 类基金份额每日 应计提的销售服务费
E 为 C 类基金份 额前一 日基金资产净值
销售服务费每日计算 ， 逐日累计至每月月末 ， 按月支付， 在基 金管理 人与基金
托管人核对后， 由基金 托管人于次月前 3 个 工 作日内从基金财产中 一 次性支付。 若
遇法定节假日、公休 日 等，支付日期顺延。
上述“一、基金费用 的 种类中第 4－10 项费用” ，根据有关法 规及相 应 协议规
定，按费用实际支出 金 额列入当期费用，由 基 金托管人从基金财产 中 支付。
三、不列入基金费用 的 项目
下列费用不列入基金 费 用：
1 、基金管理人和 基金托 管人因未履行或未 完全 履行义务导致的费 用支 出或基
金财产的损失；
2 、基金管理人和基 金托 管人处理与基金运作 无 关的事项发生的费用 ；
3 、 《基金合同》生效 前 的相关费用；
4 、 其他根据相关法 律法 规及中国证监会的有 关 规定不得列入基金费 用 的项目。
四、基金税收
本基金运作过程中涉 及 的各纳税主体， 其纳税义 务按国家税收法律、 法规 执行 。
十四 、对招募 说明书更新部 分的说明
本招募说明书依据 《证券 投资基金法》 、 《公开募集 证券投资基金运作管 理 办法》 、
《证券投资基金销售 管 理办法》 、 《证券投资基 金信息披露管理办法》 及其它有关法
律法规的要求， 结 合本基 金管理人在本基金合 同 生效后对本基金实施 的 投资经营情
况，对本基金原招募 说 明书进行了更新。主 要 更新内容如下：
1 、 在 “重要 提示” 部 分 ： 新增本基金增 加 C 类 基金份额类别及修改 基 金合同
的相关提示说明， 明确了 更新招募说明书内容 的 截止日期及有关财务 数 据的截止日
期 ，完善相关风险提 示 内容 。
2 、在“ 第二部分 释 义 ”中新增 “销售服务 费 ”及 “ 基金份额类别 ”的 描 述 。
3 、更新了“第三部 分 基金管理人”中基金 管 理人的相关信息。
4 、更新了“第四部 分 基金托管人”中基金 托 管人的相关信息。
5 、 更新了 “ 第五部分 相关服务机构” 中德邦 代销 机构名单、 登记机 构 及律师
事务所负责人及会计 事 务所联系人。
6 、 新增 了 “ 第六部分 基金的募集” 中 基金的 募集情况 ， 删除 了 发行 期基金募集的基本要素内容， 如 募集方式、场所、期 限 、对象等部分 。
7 、 新增 了 “ 第七部分 基金合同的生效 ” 中基 金合同生效的相关信 息 ， 删除了
基金备案的条件及基 金 不能生效时募集资金 的 处理方式 。
8 、在“第八部分 基 金 份额的申购与赎回” 中 新增 A 类、C 类份额申 购与赎
回的相关表述。
9 、 新增 了 “第九部分 基金的投资” 中最近一 期 （截至 2015 年 9 月 30 日） 投
资组合报告内容。
10 、新增了“第十部 分 基金的业绩” ，说明了 2015 年 7 月 1 日至 2015 年 9
月 30 日及 2015 年 6 月 19 日至 2015 年 6 月 30 日的基金业绩。
11 、在“第十二 部分 基 金资产的估值 ”中新 增 “各类基金份额的” 表 述。
12 、 在 “第十三 部分 基 金的收益分配” 中新增 A 类、C 类基金份额的 收益分
配原则 。
13 、在“第十四 部分 基 金的费用与税收”中 新 增销售服务费的内容 。
14 、在“第十六 部分 基 金的信息披露 ”中新 增 “各类基金份额的” 表 述。
15 、 更新了 “第二十二 部分 其他应披露事 项” ， 列示了自 2015 年 6 月 19 日至
2015 年 12 月 18 日涉 及 本基金的信息披露事 项 。
德邦基金管理有限公司
二○一六 年二月一日
