东 方 安 心 收益 保 本 混 合型 证 券 投 资基 金
2015 年第4 季度报告
2015 年12 月31 日
基金管 理人： 东方基金管 理有限责任公司
基金托 管人： 中国邮政储 蓄银行股份有限公 司
报告送 出日期： 二〇一六 年一月二十日
东方安心收益保本 2015 年第 4 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 邮政 储蓄 银行股 份有 限公 司根 据本 基金合 同规 定， 于2016 年 1 月 15 日复 核
了本报 告中 的财 务指 标、 净值表 现和 投资 组合 报告 等内容 ，保 证复 核内 容不 存在虚 假记 载、 误导
性陈述 或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2015 年10 月1 日起 至 12 月 31 日 止。
本公司 于2015 年11 月 17 日至2015 年 12 月 14 日 以 通讯方 式召 开了 基金 份额 持有人 大会 ，
表决通 过了 《关 于调 整东 方安心 收益 保本 混合 型证 券投资 基金 赎 回 费率 的议 案》和 《关 于更 换东
方安心 收益 保本 混合 型证 券投资 基金 担保 人的 议案 》 ，并于 2015 年11 月4 日 完成了 更换 担保 人、
调整赎 回费 率等 相关 内容 的变更 注册 ， 详 情可 参阅 本公司 于 2015 年 12 月 16 日在 《 中国 证券 报》 、
《上海 证券 报》 、 《证 券时 报》 及 管理 人网 站上 发布 的《关 于以 通讯 方式 召开 东方安 心收 益保 本混
合型证 券投 资基 金基 金份 额持有 人大 会的 公告 》 及 其提示 性公 告、 《东 方基 金 管理有 限责 任公 司关
于东方 安心 收益 保本 混合 型证券 投资 基金 份额 持有 人大会 表决 结果 暨决 议生 效的公 告》 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 东方安 心收 益保 本
基金主 代码 400020
交易代 码 400020
前端交 易代 码 400020
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2013 年 7 月3 日
报告期 末基 金份 额总 额 1,101,047,262.81 份
投资目 标
本基金 通过 保本 资产 与收 益资产 的动 态配 置和 有效
的组合 管理 ， 控制 本金 损 失的风 险 ， 并 在基 金本 金 安
全的基 础上 实现 基金 资产 的稳定 增值 。
投资策 略
本基金 将综 合运 用固 定比 例投资 组合 保险 策略
(Constant Proportion Portfolio Insurance ，以 下
简称 CPPI 策略) 与基 于期 权的投 资组 合保 险策 略东方安心收益保本 2015 年第 4 季度报告
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(Option-Based Portfolio Insurance ， 以下 简称 OBPI
策略) 在保 本周 期内 实现 保 值增值 的目 的。
业绩比 较基 准
以三年 期银 行定 期存 款税 后收益 率作 为本 基金 的业
绩比较 基准 。
风险收 益特 征
本基金 是保 本混 合型 的基 金产品， 属于 证券 投资 基 金
中的低 风险 品种 。
基金管 理人 东方基 金管 理有 限责 任公 司
基金托 管人 中国邮 政储 蓄银 行股 份有 限公司
基金保 证人 深圳市 高新 投集 团有 限公 司
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2015 年 10 月1 日 － 2015 年 12 月31 日 ）
1. 本期 已实 现收 益 9,964,699.91
2. 本期 利润
19,226,115.13
3. 加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0172
4. 期末 基金 资产 净值 1,399,538,536.75
5. 期末 基金 份额 净值 1.2711
注 ： ①本 期已 实现 收 益指基 金本 期利 息收 入 、 投资收 益 、 其 他收 入 （不 含公允 价值 变动 收益 ）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。
②所述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ，计 入费 用后 实际收 益水 平要
低于所 列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段 净值增 长率 ①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个
月
1.32% 0.08% 0.71% 0.01% 0.61% 0.07%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
东方安心收益保本 2015 年第 4 季度报告
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§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名
职务
任本基 金的 基金 经理 期限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
王丹丹 （女
士）
本 基 金 基 金
经理、 固定 收
益 部 副 总 经
理、 投 资决 策
委员会 委员
2013 年7 月3
日
- 9 年
中国人民银行研 究
生部金 融学 硕士 ， 9
年基金从业经历 。
2006 年6 月加 盟东
方基金管理有限 责
任公司，曾任债 券
研究员、债券交 易
员、东方金账簿 货
币市场证券投资 基
金基金经理助理 、
东方金账簿货币 市
场证券投资基金 基
金经理、 东方强 化
收益债券型证券 投东方安心收益保本 2015 年第 4 季度报告
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资基金基金经理 、
东方稳健回报债 券
型证券投资基金 基
金经理。现任固 定
收益部副总经理 、
投资决策委员会 委
员、东方安心收 益
保本混合型证券 投
资基金 基金 经理 。
朱晓栋 （先
生）
本 基 金 基 金
经理、 权益 投
资 部 总 经 理
助理、 投资 决
策 委 员 会 委
员
2014 年1 月
30 日
- 6 年
对外经济贸易大 学
经济学硕士，6 年
证 券 从 业 经 历 。
2009 年 12 月 加盟
东方基金管理有 限
责任公司，曾任 研
究部金融行业、 固
定收益研究、食 品
饮料行业、建筑 建
材行业研究员， 东
方龙混合型开放 式
证券投资基金基 金
经理助理、东方 精
选混合型开放式 证
券投资基 金基金 经
理。现任权益投 资
部总经理助理、 投
资 决 策 委 员 会 委
员、东方利群混 合
型发起式证券投 资
基金基金经理、 东
方安心收益保本 混
合型证券投资基 金
基金经理、东方 多
策略灵活配置混 合
型证券投资基金 基
金经理、东方龙 混
合型开放式证券 投
资基金基金经理 、
东方鼎新灵活配 置
混合型证券投资 基
金基金经理、东 方
核心动力股票型 开
放式证券投资基 金
（于 2015 年 7 月
31 日 更 名 为 东 方东方安心收益保本 2015 年第 4 季度报告
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核心动力混合型 证
券投资基金）基 金
经理、东方新策 略
灵活配置混合型 证
券投资基金基金 经
理、东方精选混 合
型开放式证券投 资
基金基 金经 理。
注 ：① 此处 的任 职日 期和离 任日 期分 别 指 根据 公司决 定确 定的 聘任 日期 和解聘 日期 。
②证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
基金管 理人 在本 报告 期内 严格遵 守《 中华 人民 共和 国证券 法》 、 《中 华人 民共 和国证 券投 资基
金法》 、 《 证券 投资 基金 管 理公司 管理 办法 》 及其 各 项实施 准则 、 《 东方 安心 收 益保本 混合 型证 券投
资基金 基金 合同 》和 其他 有关法 律法 规的 规定 ，本 着诚实 信用 、勤 勉尽 责的 原则管 理和 运作 基金
资产， 在严 格控 制风 险的 基础上 ，为 基金 份额 持有 人谋求 最大 利益 ，无 损害 基金份 额持 有人 利益
的行为 。本 基金 无违 法、 违规行 为。 本基 金投 资组 合符合 有关 法规 及基 金合 同的约 定。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
基金管 理人 根据 中国 证监 会颁布 的《 证券 投资 基金 管理公 司公 平交 易制 度指 导意见 》 （2011
年修订 ） ， 制定 了《 东方 基 金管理 有限 责任 公司 公平 交易管 理制 度》 。
基金管 理人 建立 了投 资决 策的内 部控 制体 系和 客观 的研究 方法 ，各 投资 组合 经理在 授权 范围
内自主 决策 ，各 投资 组合 共享研 究平 台， 在获 得投 资信息 、投 资建 议和 实施 投资决 策方 面享 有公
平的机 会。
基金管 理人 实行 集中 交易 制度， 建立 公平 的交 易分 配制度 ，确 保各 投资 组合 享有公 平的 交易
执行机 会。 对于 交易 所公 开竞价 交易 ，基 金管 理人 执行交 易系 统中 的公 平交 易程序 ；对 于债 券一
级市场 申购 、非 公开 发行 股票申 购等 非集 中竞 价交 易，各 投资 组合 经理 在交 易前独 立地 确定 各投
资组合 的交 易价 格和 数量 ，基金 管理 人按 照价 格优 先、比 例分 配的 原则 对交 易结果 进行 分配 ；对
于银行 间交 易， 按照 时间 优先、 价格 优先 的原 则保 证各投 资组 合获 得公 平的 交易机 会。
基金管 理人 定期 对不 同投 资组合 不同 时间 段的 同向 交易价 差、 反向 交易 情况 、异常 交易 情况
进行统 计分 析， 投资 组合 经理对 相关 交易 情况 进行 合理性 解释 并留 存记 录。
本报告 期内 ，基 金管 理人 严格遵 守法 律法 规关 于公 平交易 的相 关规 定， 在授 权、研 究分 析、
投资决 策、 交易 执行 、业 绩评估 等投 资管 理活 动中 公平对 待不 同投 资组 合， 未直接 或通 过与 第三东方安心收益保本 2015 年第 4 季度报告
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方的交 易安 排在 不同 投资 组合之 间进 行利 益输 送。 本基金 运作 符合 法律 法规 和公平 交易 管理 制度
规定。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 ，未 发现 本基 金存在 可能 导致 不公 平交 易和利 益输 送的 异常 交易 行为。
本报告 期内 ，未 出现 涉及 本基金 的交 易所 公开 竞价 同日反 向交 易成 交较 少的 单边交 易量 超过
该证券 当日 成交 量 5% 的 情 况。
4.4 报 告期 内基金 的投 资策略 和业 绩表现 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2015 年4 季度 ， 美 联储 如 市场所 预期 加 息25bp ， 中 国也顺 利纳 入 SDR ， 以油 价为首 的大 宗商
品价格 加速 下滑 ，国 内经 济依旧 低迷 。10-11 月， 人民币 汇率 较为 稳定 ，国 内股票 和债 券市 场出
现了持 续的 上涨 ，债 券收 益率降 至年 内的 低位 。然 而随着 经济 的走 弱， 信用 风险逐 渐暴 露， 市场
的风险 厌恶 水平 进一 步提 升。12 月 ，人 民币 汇率 重 启贬值 ，金 融市 场走 势出 现分化 。
报告期 内， 本基 金根 据客 户结构 特点 ，侧 重稳 健的 管理思 路， 待新 股恢 复发 行后， 延续 打新
的管理 策略 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
2015 年10 月1 日起 至 2015 年 12 月 31 日 ，本 基金 净值增 长率 为 1.32% ，业 绩比较 基准 收益
率为0.71% ，高 于业 绩比 较基 准 0.61% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
2016 年， 国内 经济 依旧 会 继续下 滑， 整个 社会 层面 的资金 配置 仍旧 偏向 于金 融市场 。 对 债券
市场来 说， 人民 币贬 值预 期下的 资金 面冲 击、 长久 期利率 债的 供给 冲击 、供 给侧改 革及 打破 刚兑
的信用 风险 冲击 是三 个主 要矛盾 。总 体来 看， 债券 市场机 会仍 存， 但需 注重 节奏把 握， 才可 获取
稳定的 回报 。
“诚 信是 基， 回报 为金 ” ，我们 珍惜 持有 人的 每一 份利益 ，用 我 们 的专 业知 识、勤 恳态 度，
谋求长 期、 稳定 的回 报。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
报告期 内， 本基 金不 存在 连续二 十个 工作 日基 金持 有人数 低 于200 人或 基金 资产净 值低 于
5000 万元 的情 形。 东方安心收益保本 2015 年第 4 季度报告
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§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 36,750,022.68 1.91
其中： 股票
36,750,022.68 1.91
2 固定收 益投 资
660,000,266.60 34.26
其中： 债券
660,000,266.60 34.26
资产 支持 证券
- -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产
300,000,650.00 15.57
其中： 买断 式回 购的 买入 返
售金融 资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计
913,683,651.46 47.42
7 其他资 产 16,157,170.61 0.84
8 合计 1,926,591,761.35
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净 值 比例(%)
A
农、林 、牧 、渔 业 5,575,013.80 0.40
B
采矿业 - -
C
制造业 19,306,078.40 1.38
D
电力 、 热 力 、 燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E
建筑业 764,359.95 0.05
F
批发和 零售 业 2,898,000.00 0.21
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
4,378,453.92 0.31
J
金融业 - -
K
房地产 业 2,736,000.00 0.20
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 109,392.21 0.01
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - - 东方安心收益保本 2015 年第 4 季度报告
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P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 982,724.40 0.07
S
综合 - -
合计 36,750,022.68 2.63
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
1 000890 法 尔 胜 500,000 6,885,000.00 0.49
2 600549 厦门钨 业 250,000 4,702,500.00 0.34
3 002458 益生股 份 99,921 3,777,013.80 0.27
4 600579 天华院 199,991 3,333,849.97 0.24
5 600050 中国联 通 500,000 3,090,000.00 0.22
6 002336 人人乐 200,000 2,898,000.00 0.21
7 300429 强力新 材 19,950 2,773,050.00 0.20
8 000540 中天城 投 300,000 2,736,000.00 0.20
9 002234 民和股 份 100,000 1,798,000.00 0.13
10 603999 读者传 媒 16,713 982,724.40 0.07
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 90,181,000.00 6.44
其中： 政策 性金 融债 90,181,000.00 6.44
4 企业债 券 48,427,200.00 3.46
5 企业短 期融 资券 482,792,000.00 34.50
6 中期票 据 28,189,800.00 2.01
7 可转债 10,410,266.60 0.74
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 660,000,266.60 47.16
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称
数量
（张）
公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
（％） 东方安心收益保本 2015 年第 4 季度报告
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1 041554009
15 北 部湾
CP001
500,000 50,560,000.00 3.61
2 041562023
15 徐 高铁
CP001
500,000 50,490,000.00 3.61
3 041569021
15 顺 国资
CP001
500,000 50,485,000.00 3.61
4 041556018
15 滨 建投
CP001
500,000 50,395,000.00 3.60
5 011515005
15 中 铝业
SCP005
500,000 50,330,000.00 3.60
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
本基金 投资 的前 十名 证券 的发行 主体 在本 报告 期内 未发现 存在 被监 管部 门立 案调查 ，或 在报
告编制 日前 一年 内受 到公 开谴责 、处 罚的 情形 。
5.11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 中，没 有投 资于 超出 基金 合同规 定备 选股 票库 之外 的股票 。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 655,836.02
2 应收证 券清 算款 4,162,761.71 东方安心收益保本 2015 年第 4 季度报告
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3 应收股 利 -
4 应收利 息 10,842,429.28
5 应收申 购款 496,143.60
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 16,157,170.61
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值( 元)
占基金 资产 净值 比例
（％）
1 110031 航信转 债 753,072.00 0.05
2 113008 电气转 债 528,652.80 0.04
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 不存 在流 通受 限情况 。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 1,123,854,348.75
报告期 期间 基金 总申 购份 额 1,821,606.91
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 24,628,692.85
报告期期间 基金拆分 变动 份额（份额 减少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 1,101,047,262.81
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
单位： 份
报告期 期初 管理 人持 有的 本基金 份额 8,189,189.18
报告期 期间 买入/申 购总 份 额 -
报告期 期间 卖出/赎 回总 份 额 -
报告期 期末 管理 人持 有的 本基金 份额 8,189,189.18
报告期 期末 持有 的本 基金 份额占 基金 总份 额比 例
（% ）
0.74 东方安心收益保本 2015 年第 4 季度报告
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7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
本 报告 期基 金管 理人 未运用 固有 资金 投资 本基 金。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
一、 《 东方 安心 收益 保本 混 合型证 券投 资基 金基 金合 同》
二、 《 东方 安心 收益 保本 混 合型证 券投 资基 金托 管协 议》
三、东 方基 金管 理有 限责 任公司 批准 成立 批件 、营 业执照 、公 司章 程
四、本 报告 期内 公开 披露 的基金 资产 净值 、基 金份 额净值 及其 临时 公告
8.2 存 放地 点
上述备 查文 本存 放在 本基 金管理 人办 公场 所。
8.3 查 阅方 式
投资者 可免 费查 阅， 在支 付工本 费后 ，可 在合 理时 间内取 得上 述文 件的 复制 件或复 印件 。相
关公开 披露 的 法 律文 件， 投资者 还可 在本 基金 管理 人网站 （www.orient-fund.com ） 查阅 。
东方基金管理有限责任公司
2016 年1 月20 日
