财 通 价 值 动 量 混 合 型 证 券 投 资 基 金
更 新 招 募 说 明 书 摘 要
（ 2 0 1 5 年 第 2 号 ）
基 金 管 理 人 ： 财 通 基 金 管 理 有 限 公 司
基 金 托 管 人 ： 中 国 工 商 银 行 股 份 有 限 公 司财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
1
重 要 提 示
本 基 金 的 募 集 申 请 已 于 2 0 11 年 9 月 1 5 日 获 中 国 证 监 会 证 监 许 可 【 2 0 11 】
1 4 7 6 号 文 核 准 。 本 基 金 基 金 合 同 于 2 0 11 年 1 2 月 1 日 正 式 生 效 。
基 金 管 理 人 保 证 本 招 募 说 明 书 的 内 容 真 实 、 准 确 、 完 整 。 本 招 募 说 明 书
经 中 国 证 监 会 核 准 ， 但 中 国 证 监 会 对 本 基 金 募 集 的 核 准 ， 并 不 表 明 其 对 本 基
金 的 价 值 和 收 益 做 出 实 质 性 判 断 或 保 证 ， 也 不 表 明 投 资 于 本 基 金 没 有 风 险 。
投 资 有 风 险 ， 投 资 者 认 购 或 申 购 本 基 金 时 应 认 真 阅 读 本 招 募 说 明 书 ， 全
面 认 识 本 基 金 产 品 的 风 险 收 益 特 征 ， 充 分 考 虑 投 资 者 自 身 的 风 险 承 受 能 力 ，
并 对 于 认 购 （ 或 申 购 ） 基 金 的 意 愿 、 时 机 、 数 量 等 投 资 行 为 做 出 独 立 决 策 。
基 金 管 理 人 提 醒 投 资 者 基 金 投 资 要 承 担 相 应 风 险 ， 包 括 市 场 风 险 、 管 理 风 险 、
估 值 风 险 、 流 动 性 风 险 、 本 基 金 的 特 定 风 险 和 其 他 风 险 等 。 本 基 金 是 混 合 型
证 券 投 资 基 金 ， 其 预 期 收 益 和 风 险 水 平 高 于 债 券 型 基 金 产 品 和 货 币 市 场 基
金 、 低 于 股 票 型 基 金 产 品 ， 属 于 中 高 风 险 、 中 高 预 期 收 益 的 基 金 产 品 。 基 金
净 值 会 因 为 证 券 市 场 波 动 等 因 素 产 生 波 动 ， 投 资 者 根 据 所 持 有 的 基 金 份 额 享
受 基 金 收 益 ， 同 时 承 担 相 应 的 投 资 风 险 。
基 金 管 理 人 提 醒 投 资 者 基 金 投 资 的 “ 买 者 自 负 ” 原 则 ， 在 投 资 者 作 出 投 资
决 策 后 ， 基 金 运 营 状 况 与 基 金 净 值 变 化 引 致 的 投 资 风 险 ， 由 投 资 者 自 行 负 责 。
基 金 的 过 往 业 绩 并 不 预 示 其 未 来 表 现 。 基 金 管 理 人 管 理 的 其 他 基 金 的 业
绩 并 不 构 成 对 本 基 金 业 绩 表 现 的 保 证 。 基 金 管 理 人 依 照 恪 尽 职 守 、 诚 实 信 用 、
谨 慎 勤 勉 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 财 产 ， 但 不 保 证 本 基 金 一 定 盈 利 ， 也 不 保 证
最 低 收 益 。
本 摘 要 根 据 基 金 合 同 和 基 金 招 募 说 明 书 编 写 , 并 经 中 国 证 监 会 核 准 。 基
金 合 同 是 约 定 基 金 当 事 人 之 间 权 利 、 义 务 的 法 律 文 件 。 基 金 投 资 人 自 依 基 金
合 同 取 得 基 金 份 额 , 即 成 为 基 金 份 额 持 有 人 和 本 基 金 合 同 的 当 事 人 , 其 持 有 基
金 份 额 的 行 为 本 身 即 表 明 其 对 基 金 合 同 的 承 认 和 接 受 , 并 按 照 《 基 金 法 》 、
《 运 作 办 法 》 、 基 金 合 同 及 其 他 有 关 规 定 享 有 权 利 、 承 担 义 务 。 基 金 投 资 人财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
2
欲 了 解 基 金 份 额 持 有 人 的 权 利 和 义 务 , 应 详 细 查 阅 基 金 合 同 。
本 招 募 说 明 书 所 载 内 容 截 止 日 为 2 0 1 5 年 1 2 月 1 日 ， 有 关 财 务 数 据 和 净 值
表 现 截 止 日 为 2 0 1 5 年 9 月 3 0 日 。 本 招 募 说 明 书 所 载 的 财 务 数 据 未 经 审 计 。财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
3
一 、 基 金 管 理 人
（ 一 ） 基 金 管 理 人 概 况
本 基 金 管 理 人 为 财 通 基 金 管 理 有 限 公 司 ， 基 本 信 息 如 下 ：
名 称 ： 财 通 基 金 管 理 有 限 公 司
住 所 ： 上 海 市 虹 口 区 吴 淞 路 6 1 9 号 5 0 5 室
办 公 地 址 ： 上 海 市 银 城 中 路 6 8 号 时 代 金 融 中 心 4 1 楼
设 立 日 期 ： 2 0 11 年 6 月 2 1 日
法 定 代 表 人 ： 阮 琪
组 织 形 式 ： 有 限 责 任 公 司
注 册 资 本 ： 人 民 币 贰 亿 元
联 系 人 ： 刘 未
联 系 电 话 ： 0 2 1 - 6 8 8 8 6 6 6 6
股 权 结 构 ：
股 东
出 资 额
（ 万 元 人 民 币 ）
出 资 比 例
（ % ）
财 通 证 券 股 份 有 限 公 司 8 , 0 0 0 4 0
杭 州 市 实 业 投 资 集 团 有 限 公 司 6 , 0 0 0 3 0
浙 江 升 华 拜 克 生 物 股 份 限 公 司 6 , 0 0 0 3 0
合 计 2 0 , 0 0 0 1 0 0
（ 二 ） 主 要 人 员 情 况
1 、 董 事 会 成 员 ：
阮 琪 先 生 ， 董 事 长 ， 工 商 管 理 硕 士 ， 高 级 会 计 师 。 历 任 浙 江 省 杭 州 市 财
政 局 综 合 计 划 处 副 处 长 ， 处 长 兼 杭 州 市 财 政 局 国 债 服 务 部 主 任 ， 社 会 保 障 处
处 长 ， 财 通 证 券 股 份 有 限 公 司 副 总 经 理 ， 现 任 财 通 证 券 股 份 有 限 公 司 总 经 理 。
刘 未 先 生 ， 董 事 ， 浙 江 大 学 经 济 学 硕 士 。 历 任 财 通 证 券 经 纪 有 限 责 任 公 司 营
业 部 总 经 理 ， 财 通 证 券 经 纪 有 限 责 任 公 司 经 纪 业 务 管 理 部 总 经 理 ， 原 财 通 证
券 有 限 责 任 公 司 （ 现 财 通 证 券 股 份 有 限 公 司 ） 基 金 筹 建 部 负 责 人 ， 财 通 基 金财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
4
管 理 有 限 公 司 副 总 经 理 、 常 务 副 总 经 理 ， 现 任 财 通 基 金 管 理 有 限 公 司 总 经 理 。
骆 旭 升 先 生 ， 董 事 ， 技 术 经 济 及 管 理 研 究 生 ， 高 级 工 程 师 。 历 任 杭 州 武
林 实 业 总 公 司 副 总 经 理 ， 杭 州 轻 工 控 股 （ 集 团 ） 有 限 公 司 科 技 处 副 处 长 ， 原
杭 州 市 工 业 资 产 经 营 投 资 集 团 有 限 公 司 （ 现 杭 州 市 实 业 投 资 集 团 有 限 公 司 ）
副 总 经 理 、 总 经 理 。
吴 梦 根 先 生 ， 董 事 ， E M B A ， 高 级 经 济 师 。 历 任 湖 州 市 经 济 体 制 改 革 委
员 会 副 主 任 ， 升 华 集 团 控 股 有 限 公 司 副 总 经 理 、 总 经 理 ， 浙 江 升 华 拜 克 生 物
股 份 有 限 公 司 董 事 长 、 副 董 事 长 ， 现 任 升 华 集 团 控 股 有 限 公 司 董 事 、 总 裁 ，
升 华 集 团 德 清 华 源 颜 料 有 限 公 司 副 董 事 长 。
朱 颖 女 士 ， 独 立 董 事 ， 高 级 会 计 师 ， 复 旦 大 学 会 计 专 业 硕 士 学 历 。 中 国
注 册 会 计 师 协 会 专 家 库 专 家 ， 上 海 市 徐 汇 区 金 融 办 上 市 专 家 顾 问 ， 上 海 立 信
会 计 学 院 兼 职 教 授 、 硕 士 生 导 师 等 。 现 任 立 信 会 计 师 事 务 所 高 级 合 伙 人 。
姚 先 国 先 生 ， 独 立 董 事 ， 经 济 学 硕 士 。 历 任 浙 江 大 学 对 外 经 济 贸 易 学 院 、
经 济 学 院 教 授 、 常 务 副 院 长 ， 浙 江 大 学 公 共 管 理 学 院 教 授 、 院 长 ， 浙 江 大 学
公 共 政 策 研 究 院 院 长 。
朱 洪 超 先 生 ， 独 立 董 事 ， 法 律 硕 士 。 历 任 上 海 市 第 一 律 师 事 务 所 律 师 ，
上 海 市 联 合 律 师 事 务 所 主 任 , 上 海 仲 裁 委 员 会 委 员 、 仲 裁 员 ， 中 华 全 国 律 师
协 会 理 事 。
2 、 职 工 监 事 ：
杨 铁 军 先 生 ， 职 工 监 事 ， 监 察 稽 核 部 总 监 、 法 学 硕 士 。 执 业 律 师 ， 历 任
金 元 比 联 基 金 管 理 有 限 公 司 监 察 稽 核 部 副 总 监 、 财 通 基 金 管 理 有 限 公 司 监 察
稽 核 部 副 总 监 ， 现 任 财 通 基 金 管 理 有 限 公 司 监 察 稽 核 部 总 监 。
3 、 经 营 管 理 层 人 员 ：
刘 未 先 生 ， 总 经 理 （ 简 历 同 上 ） 。
王 家 俊 先 生 ， 副 总 经 理 、 市 场 营 销 总 监 ， 中 山 大 学 高 级 工 商 管 理 硕 士 。
历 任 东 方 证 券 遵 义 路 营 业 部 市 场 部 经 理 ， 汇 添 富 基 金 南 方 大 区 经 理 及 券 商 渠
道 负 责 人 、 南 方 分 公 司 总 经 理 、 全 国 渠 道 销 售 总 监 兼 华 东 分 公 司 总 经 理 。 现财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
5
任 财 通 基 金 管 理 有 限 公 司 副 总 经 理 兼 市 场 营 销 总 监 。
4 . 督 察 长
黄 惠 女 士 ， 工 商 管 理 硕 士 、 E M B A 。 历 任 张 家 界 旅 游 股 份 有 限 公 司 董 事
会 秘 书 ， 方 正 证 券 有 限 责 任 公 司 北 京 代 表 处 主 任 ， 中 国 证 券 投 资 者 保 护 基 金
有 限 公 司 高 级 经 理 。 现 任 财 通 基 金 管 理 有 限 公 司 督 察 长 、 工 会 委 员 会 主 席 。
5 、 基 金 经 理 ：
金 梓 才 先 生 ， 上 海 交 通 大 学 工 学 硕 士 。 5 年 从 业 经 验 ， 历 任 华 泰 资 产 管
理 有 限 公 司 投 资 经 理 助 理 ， 信 诚 基 金 管 理 有 限 公 司 T M T 行 业 高 级 研 究 员 。
2 0 1 4 年 8 月 加 入 财 通 基 金 管 理 有 限 公 司 ， 现 任 基 金 投 资 部 副 总 监 、 基 金 经 理 。
6 、 投 资 决 策 委 员 会 成 员 ：
刘 未 先 生 ， 总 经 理 ；
吴 成 勇 先 生 ， 总 经 理 助 理 、 投 资 总 监 兼 专 户 投 资 部 总 监 ；
金 梓 才 ， 基 金 投 资 部 副 总 监 。
7 、 上 述 人 员 之 间 不 存 在 近 亲 属 关 系 。
二 、 基 金 托 管 人
（ 一 ） 基 金 托 管 人 基 本 情 况
名 称 ： 中 国 工 商 银 行 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 复 兴 门 内 大 街 5 5 号
成 立 时 间 ： 1 9 8 4 年 1 月 1 日
法 定 代 表 人 ： 姜 建 清
注 册 资 本 ： 人 民 币 3 5 , 6 4 0 , 6 2 5 . 7 1 万 元
联 系 电 话 ： 0 1 0 - 6 6 1 0 5 7 9 9
联 系 人 ： 洪 渊
（ 二 ） 主 要 人 员 情 况
截 至 2 0 1 5 年 9 月 末 ， 中 国 工 商 银 行 资 产 托 管 部 共 有 员 工 2 0 5 人 ， 平 均财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
6
年 龄 3 0 岁 ， 9 5 % 以 上 员 工 拥 有 大 学 本 科 以 上 学 历 ， 高 管 人 员 均 拥 有 研 究 生
以 上 学 历 或 高 级 技 术 职 称 。
（ 三 ） 基 金 托 管 业 务 经 营 情 况
作 为 中 国 大 陆 托 管 服 务 的 先 行 者 ， 中 国 工 商 银 行 自 1 9 9 8 年 在 国 内 首 家
提 供 托 管 服 务 以 来 ， 秉 承 “ 诚 实 信 用 、 勤 勉 尽 责 ” 的 宗 旨 ， 依 靠 严 密 科 学 的
风 险 管 理 和 内 部 控 制 体 系 、 规 范 的 管 理 模 式 、 先 进 的 营 运 系 统 和 专 业 的 服 务
团 队 ， 严 格 履 行 资 产 托 管 人 职 责 ， 为 境 内 外 广 大 投 资 者 、 金 融 资 产 管 理 机 构
和 企 业 客 户 提 供 安 全 、 高 效 、 专 业 的 托 管 服 务 ， 展 现 优 异 的 市 场 形 象 和 影 响
力 。 建 立 了 国 内 托 管 银 行 中 最 丰 富 、 最 成 熟 的 产 品 线 。 拥 有 包 括 证 券 投 资 基
金 、 信 托 资 产 、 保 险 资 产 、 社 会 保 障 基 金 、 安 心 账 户 资 金 、 企 业 年 金 基 金 、
Q F I I 资 产 、 Q D I I 资 产 、 股 权 投 资 基 金 、 证 券 公 司 集 合 资 产 管 理 计 划 、 证 券
公 司 定 向 资 产 管 理 计 划 、 商 业 银 行 信 贷 资 产 证 券 化 、 基 金 公 司 特 定 客 户 资 产
管 理 、 Q D I I 专 户 资 产 、E S C R O W 等 门 类 齐 全 的 托 管 产 品 体 系 ， 同 时 在 国 内
率 先 开 展 绩 效 评 估 、 风 险 管 理 等 增 值 服 务 ， 可 以 为 各 类 客 户 提 供 个 性 化 的 托
管 服 务 。 截 至 2 0 1 5 年 9 月 ， 中 国 工 商 银 行 共 托 管 证 券 投 资 基 金 4 9 6 只 。 自
2 0 0 3 年 以 来 ， 本 行 连 续 十 一 年 获 得 香 港 《 亚 洲 货 币 》 、 英 国 《 全 球 托 管 人 》 、
香 港 《 财 资 》 、 美 国 《 环 球 金 融 》 、 内 地 《 证 券 时 报 》 、 《 上 海 证 券 报 》 等 境 内
外 权 威 财 经 媒 体 评 选 的 4 9 项 最 佳 托 管 银 行 大 奖 ； 是 获 得 奖 项 最 多 的 国 内 托
管 银 行 ， 优 良 的 服 务 品 质 获 得 国 内 外 金 融 领 域 的 持 续 认 可 和 广 泛 好 评 。
三 、 相 关 服 务 机 构
（ 一 ） 销 售 机 构
1 、 直 销 机 构
名 称 ： 财 通 基 金 管 理 有 限 公 司
住 所 ： 上 海 市 虹 口 区 吴 淞 路 6 1 9 号 5 0 5 室
办 公 地 址 ： 上 海 市 银 城 中 路 6 8 号 时 代 金 融 中 心 4 1 楼
法 定 代 表 人 ： 阮 琪财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
7
电 话 ： 0 2 1 - 6 8 8 8 6 6 6 6
传 真 ： 0 2 1 - 6 8 8 8 8 3 2 1
联 系 人 ： 刘 未
客 户 服 务 电 话 ： 4 0 0 8 2 0 9 8 8 8
公 司 网 址 ： w w w .c t f u n d . c o m
2 、 代 销 机 构
（ 1 ） 中 国 工 商 银 行 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 复 兴 门 内 大 街 5 5 号
办 公 地 址 ： 北 京 市 复 兴 门 内 大 街 5 5 号
法 定 代 表 人 ： 姜 建 清
传 真 ： 0 1 0 - 6 6 1 0 7 9 1 4
客 服 电 话 ： 9 5 5 8 8
公 司 网 址 ： w w w .i c b c . c o m . c n
（ 2 ） 中 国 农 业 银 行 股 份 有 限 公 司
住 所 ： 北 京 市 东 城 区 建 国 门 内 大 街 6 9 号
办 公 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 复 兴 门 内 大 街 2 8 号 凯 晨 世 贸 中 心 东 座 9 层
法 定 代 表 人 ： 蒋 超 良
客 服 电 话 ： 9 5 5 9 9
公 司 网 址 ： w w w .a b c h i n a . c o m / c n
（ 3 ） 交 通 银 行 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 : 上 海 市 浦 东 新 区 银 城 中 路 1 8 8 号
办 公 地 址 : 上 海 市 浦 东 新 区 银 城 中 路 1 8 8 号
法 定 代 表 人 : 胡 怀 邦
联 系 人 ： 曹 榕
电 话 ： 0 2 1 - 5 8 7 8 1 2 3 4财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
8
传 真 ： 0 2 1 - 5 8 4 0 8 8 4 2
客 服 电 话 : 9 5 5 5 9
公 司 网 址 : w w w .b a n k c o m m . c o m
（ 4 ） 宁 波 银 行 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 浙 江 省 宁 波 市 宁 南 南 路 7 0 0 号
办 公 地 址 ： 浙 江 省 宁 波 市 宁 南 南 路 7 0 0 号
法 定 代 表 人 ： 陆 华 裕
联 系 人 ： 胡 技 勋
电 话 ： 0 5 7 4 - 8 9 0 6 8 3 4 0
客 服 电 话 ： 9 6 2 5 2 8 （ 上 海 、 北 京 9 6 2 5 2 8 ）
公 司 网 址 ： w w w .n b c b . c o m . c n
（ 5 ） 杭 州 银 行 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 中 国 杭 州 市 庆 春 路 4 6 号
办 公 地 址 ： 中 国 杭 州 市 庆 春 路 4 6 号
法 定 代 表 人 ： 吴 太 普
联 系 人 ： 严 峻
电 话 ： 0 5 7 1 - 8 5 1 0 8 1 9 5
客 服 电 话 ： 0 5 7 1 - 9 6 5 3 2 、 4 0 0 8 8 8 8 5 0 8
公 司 网 址 ： w w w .h z b a n k . c o m . c n
（ 6 ） 浙 江 民 泰 商 业 银 行 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 浙 江 省 温 岭 市 三 星 大 道 1 6 8 号
办 公 地 址 ： 浙 江 省 温 岭 市 三 星 大 道 1 6 8 号
法 定 代 表 人 ： 江 建 法
联 系 人 ： 刘 兴 龙
电 话 ： 0 5 7 1 - 8 8 8 2 11 7 8财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
9
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 8 9 6 - 5 2 1
公 司 网 址 ： w w w .m i n t a i b a n k . c o m
（ 7 ） 上 海 银 行 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 上 海 市 银 城 中 路 1 6 8 号
办 公 地 址 ： 上 海 市 银 城 中 路 1 6 8 号
法 定 代 表 人 ： 范 一 飞
联 系 人 ： 汤 征 程
电 话 ： 0 2 1 - 6 8 4 7 5 8 8 8
客 服 电 话 ： 0 2 1 - 9 6 2 8 8 8
公 司 网 址 ： w w w . b a n k o f s h a n g h a i . c o m
（ 8 ） 嘉 兴 银 行 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 建 国 南 路 4 0 9 号
办 公 地 址 ： 建 国 南 路 4 0 9 号
法 定 代 表 人 ： 许 洪 明
联 系 人 ： 陈 兢
电 话 ： 0 5 7 3 - 8 2 0 8 2 6 7 6
传 真 ： 0 5 7 3 - 8 2 0 6 2 1 6 1
客 服 电 话 ： 0 5 7 3 - 9 6 5 2 8
公 司 网 站 ： w w w .b o j x . c o m
（ 9 ） 中 国 光 大 银 行 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 太 平 桥 大 街 2 5 号 中 国 光 大 中 心
办 公 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 太 平 桥 大 街 2 5 号 中 国 光 大 中 心
法 定 代 表 人 ： 唐 双 宁
客 服 电 话 ： 9 5 5 9 5
公 司 网 址 ： w w w .c e b b a n k . c o m财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
1 0
（ 1 0 ） 财 通 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 杭 州 市 杭 大 路 1 5 号 嘉 华 国 际 商 务 中 心
办 公 地 址 ： 杭 州 市 杭 大 路 1 5 号 嘉 华 国 际 商 务 中 心
法 定 代 表 人 ： 沈 继 宁
联 系 人 ： 徐 轶 青
电 话 ： 0 5 7 1 - 8 7 8 2 2 3 5 9
传 真 ： 0 5 7 1 － 8 7 8 1 8 3 2 9
客 服 电 话 ： 9 6 3 3 6 （ 浙 江 ） , 4 0 0 8 6 - 9 6 3 3 6 （ 全 国 ）
公 司 网 址 ： w w w .c t s e c . c o m
（ 1 1 ） 中 国 银 河 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 金 融 大 街 3 5 号 国 际 企 业 大 厦 C 座
办 公 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 金 融 大 街 3 5 号 国 际 企 业 大 厦 C 座
法 定 代 表 人 ： 陈 有 安
联 系 人 ： 田 薇
电 话 ： 0 1 0 - 6 6 5 6 8 4 3 0
传 真 ： 0 1 0 - 6 6 5 6 8 9 9 0
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 8 8 8 - 8 8 8
公 司 网 址 ： w w w .c h i n a s t o c k . c o m . c n
（ 1 2 ） 国 泰 君 安 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 上 海 市 浦 东 新 区 商 城 路 6 1 8 号
办 公 地 址 ： 上 海 市 浦 东 新 区 银 城 中 路 1 6 8 号 上 海 银 行 大 厦 2 9 楼
法 定 代 表 人 ： 万 建 华
电 话 ： 0 2 1 - 3 8 6 7 6 6 6 6
传 真 ： 0 2 1 - 3 8 6 7 0 6 6 6
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 8 8 8 - 6 6 6财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
1 1
公 司 网 址 ： w w w .g t j a . c o m
（ 1 3 ） 申 万 宏 源 证 券 有 限 公 司
注 册 地 址 : 上 海 市 徐 汇 区 长 乐 路 9 8 9 号 4 5 层
办 公 地 址 ： 上 海 市 徐 汇 区 长 乐 路 9 8 9 号 4 5 层
法 定 代 表 人 ： 李 梅
电 话 ： 0 2 1 - 3 3 3 8 9 8 8 8
传 真 ： 0 2 1 - 3 3 3 8 8 2 2 4
客 服 电 话 ： 9 5 5 2 3 或 4 0 0 8 8 9 5 5 2 3
公 司 网 址 : w w w .s w h y s c . c o m
（ 1 4 ） 中 信 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 : 广 东 省 深 圳 市 福 田 区 深 南 大 道 7 0 8 8 号 招 商 银 行 大 厦 第 A 层
办 公 地 址 : 北 京 市 朝 阳 区 亮 马 桥 4 8 号 中 信 证 券 大 厦
法 定 代 表 人 : 王 东 明
联 系 人 : 陈 忠
电 话 : 0 1 0 - 6 0 8 3 8 8 8 8
客 服 电 话 : 9 5 5 5 8
公 司 网 址 : w w w . c s . e c i t i c . c o m
（ 1 5 ） 中 信 建 投 证 券 有 限 责 任 公 司
注 册 地 址 : 北 京 市 朝 阳 区 安 立 路 6 6 号 4 号 楼
办 公 地 址 : 北 京 市 朝 阳 门 内 大 街 1 8 8 号
法 定 代 表 人 : 王 常 青
联 系 人 : 魏 明
电 话 : 0 1 0 - 8 5 1 3 0 5 8 8
传 真 : 0 1 0 - 6 5 1 8 2 2 6 1
客 服 电 话 : 4 0 0 - 8 8 8 8 - 1 0 8财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
1 2
公 司 网 址 : w w w .c s c 1 0 8 . c o m
（ 1 6 ） 国 信 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 深 圳 市 罗 湖 区 红 岭 中 路 1 0 1 2 号 国 信 证 券 大 厦 1 6 层 至 2 6 层
办 公 地 址 ： 深 圳 市 罗 湖 区 红 岭 中 路 1 0 1 2 号 国 信 证 券 大 厦 1 6 层 至 2 6 层
法 定 代 表 人 ： 何 如
联 系 人 ： 齐 晓 燕
电 话 ： 0 7 5 5 - 8 2 1 3 0 8 3 3
传 真 ： 0 7 5 5 - 8 2 1 3 3 9 5 2
客 服 电 话 ： 9 5 5 3 6
公 司 网 址 ： w w w . g u o s e n . c o m . c n
（ 1 7 ） 招 商 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 深 圳 市 福 田 区 益 田 路 江 苏 大 厦 A 座 3 8 - 4 5 层
办 公 地 址 ： 深 圳 市 福 田 区 益 田 路 江 苏 大 厦 A 座 3 8 - 4 5 层
法 定 代 表 人 : 宫 少 林
联 系 人 : 林 生 迎
电 话 : 0 7 5 5 - 8 2 9 6 0 2 2 3
传 真 : 0 7 5 5 - 8 2 9 4 3 6 3 6
客 服 电 话 : 4 0 0 - 8 8 8 8 - 11 1 ， 9 5 5 6 5
公 司 网 址 : w w w . n e w o n e . c o m . c n
（ 1 8 ） 安 信 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 深 圳 市 福 田 区 金 田 路 4 0 1 8 号 安 联 大 厦 3 5 层 、 2 8 层 A 0 2 单
元
办 公 地 址 ： 深 圳 市 福 田 区 深 南 大 道 2 0 0 8 号 中 国 凤 凰 大 厦 1 栋 9 层
法 定 代 表 人 ： 牛 冠 兴
联 系 人 ： 陈 剑 虹财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
1 3
电 话 ： 0 7 5 5 - 8 2 8 2 5 5 5 1
传 真 ： 0 7 5 5 - 8 2 5 5 8 3 5 5
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 0 0 1 - 0 0 1
公 司 网 址 ： w w w .e s s e n c e . c o m . c n
（ 1 9 ） 光 大 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 上 海 市 静 安 区 新 闸 路 1 5 0 8 号
办 公 地 址 ： 上 海 市 静 安 区 新 闸 路 1 5 0 8 号
法 定 代 表 人 ： 徐 浩 明
联 系 人 ： 刘 晨 、 李 芳 芳
电 话 ： 0 2 1 - 2 2 1 6 9 9 9 9
传 真 ： 0 2 1 - 2 2 1 6 9 1 3 4
客 服 电 话 ： 9 5 5 2 5 、 4 0 0 - 8 8 8 8 - 7 8 8
公 司 网 址 ： w w w . e b s c n . c o m
（ 2 0 ） 兴 业 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 福 州 市 湖 东 路 2 6 8 号
办 公 地 址 ： 上 海 浦 东 新 区 民 生 路 1 1 9 9 弄 证 大 五 道 口 广 场 1 号 楼 2 1 层
法 定 代 表 人 ： 兰 荣
联 系 人 ： 谢 高 得
电 话 ： 0 2 1 - 3 8 5 6 5 7 8 5
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 8 8 8 - 1 2 3
公 司 网 址 ： w w w .x y z q . c o m . c n
（ 2 1 ） 东 方 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 上 海 市 中 山 南 路 3 1 8 号 2 号 楼 2 2 层 - 2 9 层
办 公 地 址 ： 上 海 市 中 山 南 路 3 1 8 号 2 号 楼 2 1 层 - 2 9 层
法 定 代 表 人 ： 潘 鑫 军财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
1 4
联 系 人 ： 吴 宇
电 话 ： 0 2 1 - 6 3 3 2 5 8 8 8
传 真 ： 0 2 1 - 6 3 3 2 6 1 7 3
客 服 电 话 ： 9 5 5 0 3
公 司 网 址 ： w w w .d f z q . c o m . c n
（ 2 2 ） 东 海 证 券 有 限 责 任 公 司
注 册 地 址 : 江 苏 省 常 州 市 延 陵 西 路 2 3 号 投 资 广 场 1 8 - 1 9 楼
办 公 地 址 ： 上 海 浦 东 新 区 世 纪 大 道 1 5 8 9 号 长 泰 国 际 金 融 大 厦 1 1 楼
法 定 代 表 人 : 朱 科 敏
联 系 人 : 梁 旭
电 话 : 0 5 1 9 - 8 8 1 5 7 7 6 1
传 真 : 0 5 1 9 - 8 8 1 5 7 7 6 1
客 服 电 话 : 4 0 0 - 8 8 8 8 - 5 8 8
公 司 网 址 : w w w . l o n g o n e . c o m . c n
（ 2 3 ） 爱 建 证 券 有 限 责 任 公 司
注 册 地 址 ： 上 海 市 南 京 西 路 7 5 8 号 2 3 楼
办 公 地 址 ： 上 海 市 世 纪 大 道 1 6 0 0 号 3 2 楼
法 定 代 表 人 ： 郭 林
联 系 人 ： 陈 敏
电 话 ： 0 2 1 - 3 2 2 2 9 8 8 8
客 服 电 话 ： 0 2 1 - 6 3 3 4 0 6 7 8
公 司 网 址 ： w w w .a j z q . c o m
（ 2 4 ） 长 城 证 券 有 限 责 任 公 司
注 册 地 址 ： 深 圳 市 福 田 区 深 南 大 道 6 0 0 8 号 特 区 报 业 大 厦 1 4 、 1 6 、 1 7 号
办 公 地 址 ： 深 圳 市 福 田 区 深 南 大 道 6 0 0 8 号 特 区 报 业 大 厦 1 4 、 1 6 、 1 7 号财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
1 5
法 定 代 表 人 ： 黄 耀 华
联 系 人 ： 刘 阳
电 话 ： 0 7 5 5 - 8 3 5 1 6 2 8 9
传 真 ： 0 7 5 5 - 8 3 5 1 5 5 6 7
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 6 6 6 6 - 8 8 8
公 司 网 址 ： w w w .c g w s . c o m
( 2 5 ) 东 吴 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 江 苏 省 苏 州 市 苏 州 工 业 园 区 翠 园 路 1 8 1 号
办 公 地 址 ： 江 苏 省 苏 州 市 苏 州 工 业 园 区 翠 园 路 1 8 1 号
法 定 代 表 人 ： 吴 永 敏
联 系 人 ： 方 晓 丹
电 话 ： 0 5 1 2 - 6 5 5 8 11 3 6
传 真 ： 0 5 1 2 - 6 5 5 8 8 0 2 1
客 服 电 话 ： 0 5 1 2 - 3 3 3 9 6 2 8 8
公 司 网 址 ： w w w .d w z q . c o m . c n
( 2 6 ) 中 信 证 券 （ 浙 江 ） 有 限 责 任 公 司
注 册 地 址 ： 浙 江 省 杭 州 市 滨 江 区 江 南 大 道 5 8 8 号 恒 鑫 大 厦 主 楼 1 9 、 2 0
层
办 公 地 址 ： 浙 江 省 杭 州 市 滨 江 区 江 南 大 道 5 8 8 号 恒 鑫 大 厦 主 楼 1 9 、 2 0
层
法 定 代 表 人 ： 沈 强
联 系 人 ： 周 妍
电 话 ： 0 5 7 1 - 8 6 0 7 8 8 2 3
传 真 ： 0 5 7 1 - 8 5 7 8 3 7 7 1
客 户 服 务 热 线 ： 0 5 7 1 - 9 6 5 9 8
网 址 ： w w w .b i g s u n . c o m . c n财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
1 6
( 2 7 ) 国 海 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 广 西 桂 林 市 辅 星 路 1 3 号
办 公 地 址 ： 深 圳 市 福 田 区 竹 子 林 四 路 光 大 银 行 大 厦 3 楼
法 定 代 表 人 ： 张 雅 锋
联 系 人 ： 牛 孟 宇
电 话 ： 0 7 5 5 - 8 3 7 0 9 3 5 0
传 真 ： 0 7 5 5 - 8 3 7 0 4 8 5 0
客 服 电 话 ： 9 5 5 6 3
公 司 网 址 ： w w w .g h z q . c o m . c n
（ 2 8 ） 中 信 证 券 （ 山 东 ） 有 限 责 任 公 司
注 册 地 址 ： 山 东 省 青 岛 市 崂 山 区 深 圳 路 2 2 2 号 1 号 楼 2 0 0 1
办 公 地 址 ： 山 东 省 青 岛 市 崂 山 区 深 圳 路 2 2 2 号 青 岛 国 际 金 融 广 场 1 号 楼
第 2 0 层
法 定 代 表 人 ： 杨 宝 林
电 话 ： 0 5 3 2 - 8 5 0 2 2 3 2 6
传 真 ： 0 5 3 2 - 8 5 0 2 2 6 0 5
联 系 人 ： 吴 忠 超
客 户 服 务 热 线 ： 0 5 3 2 - 9 6 5 7 7
网 址 ： w w w .z x w t . c o m . c n
（ 2 9 ） 信 达 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 闹 市 口 大 街 9 号 院 1 号 楼
办 公 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 闹 市 口 大 街 9 号 院 1 号 楼
法 定 代 表 人 ： 高 冠 江
联 系 人 ： 唐 静
联 系 电 话 ： 0 1 0 - 6 3 0 8 1 0 0 0财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
1 7
传 真 ： 0 1 0 - 6 3 0 8 0 9 7 8
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 0 0 - 8 8 9 9
公 司 网 址 ： w w w . c i n d a s c . c o m
( 3 0 ) 中 国 民 族 证 券 有 限 责 任 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 朝 阳 区 北 四 环 中 路 2 7 号 院 5 号 楼
办 公 地 址 ： 北 京 市 朝 阳 区 北 四 环 中 路 2 7 号 盘 古 大 观 A 座 4 0 F - 4 3 F
法 定 代 表 人 ： 赵 大 建
传 真 ： 0 1 0 - 5 6 4 3 7 0 3 0
客 服 电 话 ： 4 0 0 8 8 9 5 6 1 8
公 司 网 站 ： w w w . e 5 6 1 8 . c o m
（ 3 1 ） 上 海 长 量 基 金 销 售 投 资 顾 问 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 上 海 市 浦 东 新 区 高 翔 路 5 2 6 号 2 幢 2 2 0 室
办 公 地 址 ： 上 海 市 浦 东 新 区 浦 东 大 道 5 5 5 号 裕 景 国 际 B 座 1 6 层
法 定 代 表 人 ： 张 跃 伟
联 系 人 ： 沈 雯 斌
电 话 ： 0 2 1 - 5 8 7 8 8 6 7 8 - 8 2 0 1
传 真 ： 0 2 1 - 5 8 7 8 7 6 9 8
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 0 8 9 - 1 2 8 9
公 司 网 站 ： w w w .e r i c h f u n d . c o m
（ 3 2 ） 上 海 好 买 基 金 销 售 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 上 海 市 虹 口 区 场 中 路 6 8 5 弄 3 7 号 4 号 楼 4 4 9 室
办 公 地 址 ： 上 海 市 浦 东 新 区 浦 东 南 路 1 1 18 号 鄂 尔 多 斯 国 际 大 厦 9 0 3 ～
9 0 6 室
法 定 代 表 人 ： 杨 文 斌
联 系 人 ： 张 茹财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
1 8
联 系 电 话 ： 0 2 1 - 5 8 8 7 0 0 11
传 真 ： 0 2 1 - 6 8 5 9 6 9 1 6
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 7 0 0 - 9 6 6 5
公 司 网 站 ： w w w .e h o w b u y . c o m
（ 3 3 ） 诺 亚 正 行 （ 上 海 ） 基 金 销 售 投 资 顾 问 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 上 海 市 金 山 区 廊 下 镇 漕 廊 公 路 7 6 5 0 号 2 0 5 室
办 公 地 址 ： 上 海 市 浦 东 新 区 陆 家 嘴 银 城 中 路 6 8 号 时 代 金 融 中 心 8 楼 8 0 1
法 定 代 表 人 ： 汪 静 波
联 系 人 ： 方 成
电 话 ： 0 2 1 - 3 8 6 0 2 3 7 7
传 真 ： 0 2 1 - 3 8 5 0 9 7 7 7
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 2 1 - 5 3 9 9
公 司 网 站 ： w w w .n o a h - f u n d . c o m
（ 3 4 ） 浙 江 同 花 顺 基 金 销 售 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 浙 江 省 杭 州 市 文 二 西 路 一 号 元 茂 大 厦 9 0 3
办 公 地 址 ： 浙 江 省 杭 州 市 翠 柏 路 7 号 杭 州 电 子 商 务 产 业 园 2 楼
法 定 代 表 人 ： 凌 顺 平
联 系 人 ： 杨 翼
联 系 电 话 ： 0 5 7 1 - 8 8 9 11 8 1 8 - 8 6 5 3
传 真 ： 0 5 7 1 - 8 6 8 0 0 4 2 3
客 服 电 话 ： 0 5 7 1 - 8 8 9 2 0 8 9 7
公 司 网 站 ： w w w .i j i j i n . c n
（ 3 5 ） 杭 州 数 米 基 金 销 售 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 杭 州 市 余 杭 区 仓 前 街 道 海 曙 路 东 2 号
办 公 地 址 ： 浙 江 省 杭 州 市 滨 江 区 江 南 大 道 3 5 8 8 号 恒 生 大 厦 1 2 楼财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
1 9
联 系 人 ： 周 嬿 旻
电 话 ： 0 5 7 1 - 2 8 8 2 9 7 9 0 ， 0 2 1 - 6 0 8 9 7 8 6 9
传 真 ： 0 5 7 1 - 2 6 6 9 8 5 3 3
客 服 电 话 ： 4 0 0 0 - 7 6 6 - 1 2 3
公 司 网 址 ： w w w .f u n d 1 2 3 . c n
( 3 6 ) 深 圳 众 禄 金 融 控 股 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 深 圳 市 罗 湖 区 深 南 东 路 5 0 4 7 号 发 展 银 行 大 厦 2 5 楼 I 、 J 单
元
办 公 地 址 ： 深 圳 市 罗 湖 区 深 南 东 路 5 0 4 7 号 发 展 银 行 大 厦 2 5 楼 I 、 J 单
元
法 定 代 表 人 ： 薛 峰
传 真 ： 0 7 5 5 - 8 2 0 8 0 7 9 8
客 服 电 话 ： 4 0 0 6 - 7 8 8 - 8 8 7
公 司 网 址 ： w w w .z l f u n d . c n / w w w .j j m m w .c o m
（ 3 7 ） 和 讯 信 息 科 技 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 朝 阳 区 朝 外 大 街 2 2 号 泛 利 大 厦 1 0 层
办 公 地 址 ： 上 海 市 浦 东 新 区 东 方 路 1 8 号 保 利 广 场 E 座 1 8 楼
法 定 代 表 人 ： 王 莉
联 系 人 ： 周 轶
电 话 ： 0 2 1 - 2 0 8 3 5 7 8 9
传 真 ： 0 2 1 - 2 0 8 3 5 8 7 9
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 9 2 0 - 0 0 2 2
公 司 网 站 ： h t t p : / / w w w .l i c a i k e . c o m /
（ 3 8 ） 天 相 投 资 顾 问 有 限 公 司
注 册 地 址 : 北 京 市 西 城 区 金 融 街 1 9 号 富 凯 大 厦 B 座 7 0 1财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
2 0
办 公 地 址 : 北 京 市 西 城 区 金 融 街 5 号 新 盛 大 厦 B 座 4 层
法 定 代 表 人 : 林 义 相
联 系 人 : 林 爽
电 话 : 0 1 0 - 6 6 0 4 5 6 0 8
传 真 : 0 1 0 - 6 6 0 4 5 5 2 7
客 服 电 话 : 0 1 0 - 6 6 0 4 5 6 7 8
天 相 投 顾 网 址 ： w w w .t x s e c . c o m
天 相 基 金 网 网 址 ： w w w .j j m . c o m . c n
（ 3 9 ） 上 海 天 天 基 金 销 售 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 上 海 市 徐 汇 区 龙 田 路 1 9 0 号 2 号 楼 2 层
办 公 地 址 ： 上 海 市 徐 汇 区 龙 田 路 1 9 0 号 2 号 楼 2 层
法 定 代 表 人 ： 其 实
联 系 人 ： 颜 玲
电 话 ： 0 2 1 - 5 4 5 0 9 9 9 8
传 真 ： 0 2 1 - 6 4 3 8 5 3 0 8
客 服 电 话 : 4 0 0 - 1 8 1 8 - 1 8 8
天 天 基 金 网 址 : w w w . 1 2 3 4 5 6 7 . c o m . c n
( 4 0 ) 中 国 国 际 金 融 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 朝 阳 区 建 国 门 外 大 街 1 号 国 贸 大 厦 2 座 2 7 / 2 8 层
办 公 地 址 ： 北 京 市 朝 阳 区 建 国 门 外 大 街 1 号 国 贸 大 厦 2 座 2 7 / 2 8 层
法 定 代 表 人 ： 丁 学 东
存 续 期 间 ： 持 续 经 营
电 话 ： 0 1 0 - 6 5 0 5 11 6 6
传 真 ： 0 1 0 - 6 5 0 5 11 5 6
公 司 网 址 ： w w w .c i c c . c o m . c n财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
2 1
( 4 1 ) 北 京 钱 景 财 富 投 资 管 理 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 海 淀 区 丹 棱 街 6 号 1 幢 9 层 1 0 0 8 - 1 0 1 2
办 公 地 址 ： 北 京 市 海 淀 区 丹 棱 街 6 号 1 幢 9 层 1 0 0 8 - 1 0 1 2
法 定 代 表 人 ： 赵 荣 春
传 真 ： 0 1 0 - 5 7 5 6 9 6 7 1
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 9 3 - 6 8 8 5
公 司 网 址 ： w w w .q i a n j i n g . c o m
( 4 2 ) 北 京 展 恒 基 金 销 售 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 顺 义 区 后 沙 峪 镇 安 富 街 6 号
办 公 地 址 ： 北 京 市 朝 阳 区 华 严 北 里 2 号 民 建 大 厦 6 层
法 定 代 表 人 ： 闫 振 杰
联 系 人 ： 翟 飞 飞
电 话 ： 1 3 5 2 0 2 3 6 6 3 1
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 8 8 - 6 6 6 1
公 司 网 址 ： w w w .m y f u n d . c o m
( 4 3 ) 浙 江 金 观 诚 财 富 管 理 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 杭 州 市 拱 墅 区 登 云 路 4 5 号 （ 锦 昌 大 厦 ） 1 幢 1 0 楼 1 0 0 1 室
法 定 代 表 人 ： 陈 峥
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 0 6 8 - 0 0 5 8
公 司 官 网 ： w w w .j i n c h e n g - f u n d . c o m
( 4 4 ) 深 圳 市 新 兰 德 证 券 投 资 咨 询 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 深 圳 市 福 田 区 华 强 北 路 赛 格 科 技 园 4 栋 1 0 层 1 0 0 6 #
办 公 地 址 : 北 京 市 西 城 区 宣 武 门 外 大 街 2 8 号 富 卓 大 厦 1 6 层
法 定 代 表 人 ： 杨 懿
传 真 ： 0 1 0 - 5 8 3 2 5 2 8 2
联 系 人 ： 文 雯财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
2 2
电 话 ： 0 1 0 - 8 3 3 6 3 1 0 1
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 1 6 6 - 11 8 8
公 司 网 址 ： h t t p : / / w w w .j r j . c o m . c n /
( 4 5 ) 申 万 宏 源 西 部 证 券 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 新 疆 乌 鲁 木 齐 市 高 新 区 （ 新 市 区 ） 北 京 南 路 3 5 8 号 大 成 国 际
大 厦 2 0 楼 2 0 0 5 室
办 公 地 址 ： 新 疆 乌 鲁 木 齐 市 高 新 区 （ 新 市 区 ） 北 京 南 路 3 5 8 号 大 成 国 际
大 厦 2 0 楼 2 0 0 5 室
法 定 代 表 人 ： 李 季
联 系 人 ： 李 巍
电 话 ： 0 1 0 - 8 8 0 8 5 8 5 8
传 真 ： 0 1 0 - 8 8 0 8 5 1 9 5
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 0 0 - 0 5 6 2
网 址 ： w w w .h y s e c . c o m
( 4 6 ) 一 路 财 富 （ 北 京 ） 信 息 科 技 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 车 公 庄 大 街 9 号 五 栋 大 楼 C 座 7 0 2 室
办 公 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 阜 成 门 外 大 街 2 号 万 通 新 世 界 广 场 A 座 2 2 0 8
法 定 代 表 人 ： 吴 雪 秀
传 真 ： ( 0 1 0 ) 8 8 3 1 2 8 7 7
联 系 人 ： 段 京 璐
电 话 ： ( 0 1 0 ) 8 8 3 1 2 8 7 7
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 0 0 1 - 1 5 6 6
公 司 网 址 ： w w w .y i l u c a i f u . c o m
( 4 7 ) 中 经 北 证 （ 北 京 ） 资 产 管 理 有 限 公 司
注 册 地 址 : 北 京 市 西 城 区 车 公 庄 大 街 4 号 5 号 楼 1 层
办 公 地 址 : 北 京 市 西 城 区 车 公 庄 大 街 4 号 1 号 楼 1 层财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
2 3
法 定 代 表 人 ： 徐 福 星
传 真 ： 0 1 0 - 6 8 2 9 2 9 4 1
联 系 人 ： 陈 莹 莹
电 话 ： 0 1 0 - 6 8 9 9 8 8 2 0 - 8 3 0 6
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 6 0 0 - 0 0 3 0
公 司 网 址 ： w w w .b z f u n d s . c o m
( 4 8 ) 联 讯 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 广 州 省 惠 州 市 惠 城 区 江 北 东 江 三 路 惠 州 广 播 电 视 新 闻 中 心
3 / 4 楼
办 公 地 址 ： 广 州 省 惠 州 市 惠 城 区 江 北 东 江 三 路 惠 州 广 播 电 视 新 闻 中 心
3 / 4 楼
法 定 代 表 人 ： 徐 刚
联 系 人 ： 彭 莲
电 话 ： 0 7 5 2 - 2 11 9 7 0 0
传 真 ： 0 7 5 2 - 2 11 9 6 6 0
客 服 电 话 ： 9 5 5 6 4
网 址 ： w w w . l x z q . c o m . c n
( 4 9 ) 北 京 增 财 基 金 销 售 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 南 礼 士 路 6 6 号 建 威 大 厦 1 2 0 8
办 公 地 址 : 北 京 市 西 城 区 南 礼 士 路 6 6 号 建 威 大 厦 1 2 0 8
法 定 代 表 人 ： 罗 细 安
传 真 ： 0 1 0 - 6 7 0 0 0 9 8 8 - 6 0 0 0
联 系 人 ： 李 皓
电 话 ： 0 1 0 - 6 7 0 0 0 9 8 8
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 0 0 1 - 8 8 11
公 司 网 址 ： w w w .z c v c . c o m . c n财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
2 4
( 5 0 ) 北 京 乐 融 多 源 投 资 咨 询 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 朝 阳 区 西 大 望 路 1 号 1 号 楼 1 6 层 1 6 0 3
办 公 地 址 : 北 京 市 朝 阳 区 西 大 望 路 1 号 1 号 楼 1 6 层 1 6 0 3
法 定 代 表 人 ： 董 浩
传 真 ： 0 1 0 - 5 6 5 8 0 6 6 0
联 系 人 ： 于 婷 婷
电 话 ： 0 1 0 - 5 6 4 0 9 0 1 0
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 0 6 8 - 11 7 6
公 司 网 址 ： w w w .j i m u f u n d . c o m
( 5 1 ) 华 融 证 券 股 份 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 金 融 大 街 8 号 华 融 大 厦 A 座 3 层
办 公 地 址 ： 北 京 市 西 城 区 金 融 大 街 8 号 华 融 大 厦 A 座 3 层
法 定 代 表 人 ： 祝 献 忠
联 系 人 ： 李 慧 灵
电 话 ： 0 1 0 - 5 8 3 1 5 2 2 1
传 真 ： 0 1 0 - 8 5 5 5 6 1 5 3
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 9 8 - 9 9 9 9
网 址 ： w w w . h r s e c . c o m . c n
( 5 2 ) 上 海 联 泰 资 产 管 理 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 中 国 （ 上 海 ） 自 由 贸 易 试 验 区 富 特 北 路 2 7 7 号 3 层 3 1 0 室
办 公 地 址 : 上 海 市 长 宁 区 福 泉 北 路 5 1 8 号 8 号 楼 3 层
法 定 代 表 人 ： 燕 斌
传 真 ： 0 2 1 - 5 2 9 7 5 2 7 0
联 系 人 ： 凌 秋 艳
电 话 ： 0 2 1 - 5 2 8 2 2 0 6 3
客 服 电 话 ： 4 0 0 0 - 4 6 6 - 7 8 8
公 司 网 址 ： w w w .6 6 z i c h a n . c o m财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
2 5
( 5 3 ) 上 海 汇 付 金 融 服 务 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 上 海 市 中 山 南 路 1 0 0 号 金 外 滩 国 际 广 场 1 9 楼
办 公 地 址 ： 上 海 市 中 山 南 路 1 0 0 号 金 外 滩 国 际 广 场 1 9 楼
法 定 代 表 人 ： 冯 修 敏
电 话 ： 0 2 1 - 3 3 3 2 3 9 9 9
传 真 ： 0 2 1 - 3 3 3 2 3 8 3 0
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 2 0 - 2 8 1 9
公 司 网 址 ： h t t p s : / / t t y . c h i n a p n r .c o m /
( 5 4 ) 上 海 陆 金 所 资 产 管 理 有 限 公 司
注 册 地 址 : 上 海 市 浦 东 新 区 陆 家 嘴 环 路 1 3 3 3 号 1 4 楼 0 9 单 元
办 公 地 址 : 上 海 市 浦 东 新 区 陆 家 嘴 环 路 1 3 3 3 号 1 4 楼
法 定 代 表 人 : 郭 坚
联 系 人 : 宁 博 宇
电 话 : 0 2 1 - 2 0 6 6 5 9 5 2
传 真 : 0 2 1 - 2 2 0 6 6 6 5 3
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 8 2 1 - 9 0 3 1
公 司 网 址 ： w w w .l u f u n d s . c o m
( 5 5 ) 泰 诚 财 富 基 金 销 售 （ 大 连 ） 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 辽 宁 省 大 连 市 沙 河 口 区 星 海 中 龙 园 3 号
办 公 地 址 ： 辽 宁 省 大 连 市 沙 河 口 区 星 海 中 龙 园 3 号
法 定 代 表 人 ： 林 卓
联 系 人 ： 薛 长 平
电 话 ： 0 4 11 - 8 8 8 9 1 2 1 2
传 真 ： 0 4 11 - 8 8 8 9 1 2 1 2 - 1 2 2
客 服 电 话 ： 4 0 0 6 4 11 9 9 9
网 址 ： h t t p : / / w w w .t a i c h e n g c a i f u . c o m财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
2 6
( 5 6 ) 上 海 凯 石 财 富 基 金 销 售 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 上 海 市 黄 浦 区 西 藏 南 路 7 6 5 号 6 0 2 - 11 5 室
办 公 地 址 ： 上 海 市 黄 浦 区 延 安 东 路 1 号 凯 石 大 厦 4 楼
法 定 代 表 人 ： 陈 继 武
联 系 人 ： 李 晓 明
电 话 ： 0 2 1 - 6 3 3 3 3 3 1 9
传 真 ： 0 2 1 - 6 3 3 3 2 5 2 3
客 服 电 话 ： 4 0 0 1 7 8 0 0 0
( 5 7 ) 珠 海 盈 米 财 富 管 理 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 珠 海 市 横 琴 新 区 宝 华 路 6 号 1 0 5 室 - 3 4 9 1
办 公 地 址 ： 广 州 市 海 珠 区 琶 洲 大 道 东 1 号 保 利 国 际 广 场 南 塔 1 2 楼
B 1 2 0 1 - 1 2 0 3
法 定 代 表 人 ： 肖 雯
联 系 人 ： 吴 煜 浩
电 话 ： 0 2 0 - 8 9 6 2 9 0 9 9
传 真 ： 0 2 0 - 8 9 6 2 9 0 11
客 服 电 话 ： 0 2 0 - 8 9 6 2 9 0 6 6
网 址 ： w w w .y i n g m i . c n
( 5 8 ) 大 泰 金 石 投 资 管 理 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 南 京 市 建 邺 区 江 东 中 路 3 5 9 号 国 睿 大 厦 一 号 楼 B 区 4 楼 A 5 0 6
室
办 公 地 址 ： 上 海 市 长 宁 区 虹 桥 路 1 3 8 6 号 文 广 大 厦 1 5 层
法 定 代 表 人 ： 袁 顾 明
联 系 人 ： 朱 真 卿
电 话 ： 0 2 1 - 2 2 2 6 7 9 4 3
传 真 ： 0 2 1 - 2 2 2 6 8 0 8 9财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
2 7
客 服 电 话 ： 4 0 0 9 2 8 2 2 6 6
网 址 ： w w w .d t f u n d s . c o m
( 5 9 ) 中 信 期 货 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 广 东 省 深 圳 市 福 田 区 中 心 三 路 8 号 卓 越 时 代 广 场 （ 二 期 ） 北
座 1 3 层 1 3 0 1 - 1 3 0 5 室 / 1 4 层
办 公 地 址 ： 广 东 省 深 圳 市 福 田 区 中 心 三 路 8 号 卓 越 时 代 广 场 （ 二 期 ） 北
座 1 3 层 1 3 0 1 - 1 3 0 5 室 / 1 4 层
法 定 代 表 人 ： 张 皓
传 真 ： 0 7 5 5 - 8 3 2 1 7 4 2 1
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 9 9 0 - 8 8 2 6
公 司 网 站 ： h t t p : / / w w w .c i t i c s f . c o m /
( 6 0 ) 北 京 恒 天 明 泽 基 金 销 售 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 北 京 市 经 济 技 术 开 发 区 宏 达 北 路 1 0 号 五 层 5 1 2 2 室
办 公 地 址 ： 北 京 市 朝 阳 区 东 三 环 中 路 2 0 号 乐 成 中 心 A 座 2 3 层
法 定 代 表 人 ： 梁 越
联 系 人 ： 张 晔
电 话 ： 0 1 0 - 5 6 8 1 0 3 0 7
传 真 ： 0 1 0 - 5 6 8 1 0 6 3 0
客 服 电 话 ： 4 0 0 8 - 9 8 0 - 6 1 8
网 址 ： w w w .c h t f u n d . c o m
( 6 1 ) 嘉 实 财 富 管 理 有 限 公 司
注 册 地 址 ： 上 海 市 浦 东 新 区 世 纪 大 道 8 号 上 海 国 金 中 心 办 公 楼 二 期 4 6
层 4 6 0 9 - 1 0 单 元
办 公 地 址 ： 北 京 市 朝 阳 区 建 国 路 9 1 号 金 地 中 心 A 座 6 层
法 定 代 表 人 ： 赵 学 军
联 系 人 ： 于 永 健财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
2 8
电 话 ： 0 1 0 - 8 5 0 9 7 5 7 0
传 真 ： 0 1 0 - 8 5 0 9 7 3 0 8
客 服 电 话 ： 4 0 0 - 0 2 1 - 8 8 5 0
网 址 ： w w w . h a r v e s t w m . c n
基 金 管 理 人 可 根 据 有 关 法 律 法 规 的 要 求 ， 选 择 其 它 符 合 要 求 的 机 构 代 理
销 售 本 基 金 ， 并 及 时 公 告 。
（ 二 ） 注 册 登 记 机 构
名 称 ： 财 通 基 金 管 理 有 限 公 司
住 所 ： 上 海 市 虹 口 区 吴 淞 路 6 1 9 号 5 0 5 室
办 公 地 址 ： 上 海 市 银 城 中 路 6 8 号 时 代 金 融 中 心 4 1 楼
法 定 代 表 人 ： 阮 琪
电 话 ： 0 2 1 - 6 8 8 8 6 6 6 6
联 系 人 ： 薛 程
（ 三 ） 出 具 法 律 意 见 书 的 律 师 事 务 所
名 称 ： 上 海 市 通 力 律 师 事 务 所
住 所 ： 上 海 市 银 城 中 路 6 8 号 时 代 金 融 中 心 1 9 楼
办 公 地 址 ： 上 海 市 银 城 中 路 6 8 号 时 代 金 融 中 心 1 9 楼
法 定 代 表 人 ： 韩 炯
电 话 ： 0 2 1 - 3 1 3 5 8 6 6 6
传 真 ： 0 2 1 - 3 1 3 5 8 6 0 0
联 系 人 ： 黎 明
经 办 律 师 ： 吕 红 、 黎 明
（ 四 ） 审 计 基 金 财 产 的 会 计 师 事 务 所
名 称 ： 安 永 华 明 会 计 师 事 务 所 （ 特 殊 普 通 合 伙 ）
执 行 事 务 合 伙 人 ： 吴 港 平财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
2 9
住 所 ： 北 京 市 东 城 区 东 长 安 街 1 号 东 方 广 场 东 方 经 贸 城 安 永 大 楼 （ 东 三
办 公 楼 ） 1 6 层
办 公 地 址 ： 上 海 市 世 纪 大 道 1 0 0 号 环 球 金 融 中 心 5 0 楼
公 司 电 话 ： （ 0 2 1 ） 2 2 2 8 8 8 8 8
公 司 传 真 ： （ 0 2 1 ） 2 2 2 8 0 0 0 0
签 章 会 计 师 ： 徐 艳 、 蒋 燕 华
业 务 联 系 人 ： 蒋 燕 华
四 、 基 金 名 称
财 通 价 值 动 量 混 合 型 证 券 投 资 基 金
五 、 基 金 的 类 型
混 合 型 开 放 式 证 券 投 资 基 金
六 、 基 金 的 投 资 目 标
本 基 金 以 价 值 投 资 为 基 础 ， 辅 以 对 市 场 运 行 规 律 的 研 判 ， 动 态 调 整 投 资
组 合 ， 在 严 格 控 制 风 险 并 充 分 保 证 流 动 性 的 前 提 下 ， 力 求 获 取 超 越 业 绩 比 较
基 准 的 投 资 收 益 率 。
七 、 投 资 范 围
本 基 金 的 投 资 范 围 为 具 有 良 好 流 动 性 的 金 融 工 具 ， 包 括 国 内 依 法 发 行 上
市 的 股 票 ( 含 中 小 板 、 创 业 板 及 其 他 经 中 国 证 监 会 核 准 上 市 的 股 票 ) 、 债 券 、
货 币 市 场 工 具 、 权 证 、 资 产 支 持 证 券 以 及 法 律 法 规 或 中 国 证 监 会 允 许 基 金 投
资 的 其 他 金 融 工 具 （ 但 须 符 合 中 国 证 监 会 的 相 关 规 定 ） 。
如 法 律 法 规 或 监 管 机 构 未 来 允 许 基 金 投 资 其 他 品 种 ， 基 金 管 理 人 在 履 行
适 当 程 序 后 ， 可 以 将 其 纳 入 投 资 范 围 。
股 票 资 产 占 基 金 资 产 的 3 0 % — 8 0 % , 其 中 投 资 于 价 值 公 司 股 票 池 内 的 个财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
3 0
股 不 少 于 股 票 资 产 的 8 0 % ； 债 券 、 权 证 、 资 产 支 持 证 券 以 及 法 律 法 规 和 中
国 证 监 会 允 许 基 金 投 资 的 其 他 证 券 品 种 占 基 金 资 产 的 0 % — 6 5 % ， 其 中 权 证
资 产 占 基 金 资 产 净 值 的 比 例 为 0 % - 3 % ； 现 金 或 到 期 日 在 一 年 以 内 的 政 府 债
券 不 低 于 基 金 资 产 净 值 的 5 % 。
当 法 律 法 规 的 相 关 规 定 变 更 时 ， 基 金 管 理 人 在 履 行 适 当 程 序 后 可 对 上 述
资 产 配 置 比 例 进 行 适 当 调 整 。
（ 三 ） 投 资 理 念
本 基 金 秉 承 价 值 投 资 理 念 ， 强 调 把 投 资 建 立 在 基 本 面 研 究 基 础 之 上 ， 把
研 究 建 立 在 逻 辑 和 数 据 基 础 之 上 。 本 基 金 注 重 公 司 估 值 ， 主 张 在 合 理 的 价 格
买 入 股 票 ， 并 力 求 构 建 具 有 充 分 安 全 边 际 的 投 资 组 合 。 同 时 ， 在 非 完 全 有 效
市 场 中 ， 本 基 金 将 通 过 追 踪 大 类 资 产 、 行 业 和 个 股 的 动 量 特 征 ， 把 握 价 格 围
绕 价 值 中 枢 波 动 、 动 量 特 征 等 运 行 规 律 ， 动 态 调 整 投 资 组 合 ， 以 增 强 组 合 收
益 并 适 当 平 抑 组 合 收 益 的 波 动 性 。
八 、 投 资 策 略
1 、 资 产 配 置 策 略
本 基 金 的 资 产 配 置 策 略 分 为 两 个 层 面 ： 其 一 ， 评 估 不 同 投 资 品 种 的 整 体
投 资 价 值 以 进 行 战 略 资 产 配 置 ； 其 二 ， 依 据 动 量 特 征 进 行 战 术 资 产 配 置 。
（ 1 ） 战 略 资 产 配 置
本 基 金 的 战 略 资 产 配 置 分 为 两 个 步 骤 ： 首 先 ， 基 于 宏 观 经 济 的 长 期 基 本
面 研 究 ， 对 各 市 场 投 资 品 种 进 行 长 期 合 理 价 值 的 评 估 ； 再 将 其 与 当 前 各 市 场
的 实 际 价 格 水 平 比 较 ， 评 估 各 资 产 类 别 的 相 对 投 资 价 值 ， 据 此 确 定 各 资 产 类
别 的 基 准 配 置 比 例 。
1 ） 股 票 的 长 期 合 理 价 值 评 估
在 对 宏 观 经 济 长 期 基 本 面 的 深 入 研 究 基 础 上 ， 对 上 市 公 司 整 体 进 行 估 值
分 析 。 估 值 将 以 绝 对 估 值 方 法 为 主 ， 如 现 金 流 贴 现 模 型 、 股 利 贴 现 模 型 等 ，
对 股 票 市 场 进 行 整 体 的 量 化 绝 对 估 值 ； 在 绝 对 估 值 的 基 础 上 ， 将 以 市 盈 率 、财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
3 1
市 净 率 等 多 种 相 对 估 值 方 法 为 辅 ， 共 同 构 成 股 票 市 场 整 体 的 价 值 评 估 体 系 。
2 ） 债 券 的 长 期 合 理 价 值 评 估
本 基 金 将 以 中 长 期 国 债 收 益 率 为 债 券 市 场 基 准 ， 对 债 券 市 场 整 体 价 值 进
行 评 估 。 根 据 全 球 债 券 市 场 的 历 史 发 展 经 验 ， 中 长 期 国 债 的 收 益 率 中 枢 与 中
长 期 通 胀 率 基 本 持 平 ， 因 此 对 中 长 期 通 胀 率 的 分 析 结 果 是 本 基 金 对 债 券 市 场
的 长 期 合 理 价 值 进 行 评 估 的 首 要 依 据 。
除 了 长 期 通 胀 率 这 一 决 定 因 素 外 ， 宏 观 经 济 状 态 、 金 融 机 构 经 营 结 构 变
化 、 国 际 资 本 流 动 等 因 素 将 对 债 券 的 中 长 期 收 益 率 水 平 形 成 一 定 程 度 的 影 响 ，
本 基 金 将 根 据 这 些 影 响 因 素 的 变 化 对 债 券 估 值 进 行 适 度 修 正 。
3 ） 战 略 资 产 配 置
在 对 中 长 期 宏 观 经 济 基 本 面 进 行 深 入 研 究 的 基 础 上 ， 本 基 金 对 股 票 市 场
与 债 券 市 场 各 自 的 长 期 合 理 价 值 进 行 评 估 ， 再 将 其 与 当 前 实 际 价 格 水 平 进 行
对 比 ， 以 各 大 类 资 产 的 相 对 投 资 价 值 为 依 据 ， 同 时 结 合 本 基 金 的 业 绩 比 较 基
准 ， 确 定 下 一 阶 段 基 金 组 合 中 股 票 、 债 券 以 及 货 币 市 场 工 具 三 大 资 产 类 别 的
基 准 配 置 比 例 。
（ 2 ） 战 术 资 产 配 置
在 确 定 的 基 准 配 置 比 例 基 础 上 ， 本 基 金 将 根 据 市 场 中 短 期 的 动 量 特 征 ，
对 各 资 产 类 别 的 配 置 比 例 进 行 适 度 的 动 态 调 整 。
本 基 金 将 动 量 特 征 划 分 为 市 场 价 格 动 量 特 征 和 基 本 面 动 量 特 征 两 个 类
别 。 针 对 市 场 价 格 动 量 ， 本 基 金 将 密 切 跟 踪 反 应 市 场 价 格 趋 势 及 趋 势 稳 定 性
的 指 标 ， 包 括 股 票 市 场 整 体 的 阶 段 累 计 收 益 率 、 换 手 率 、 市 场 交 易 活 跃 度 、
波 动 率 等 ， 作 为 对 股 票 市 场 中 短 期 运 行 趋 势 的 判 断 依 据 。 针 对 基 本 面 动 量 ，
本 基 金 将 直 接 通 过 对 宏 观 经 济 指 标 的 变 动 趋 势 和 政 策 面 因 素 分 析 ， 考 察 宏 观
经 济 周 期 变 化 。
依 据 投 资 时 钟 理 论 ， 本 基 金 对 各 资 产 类 别 进 行 战 术 调 整 时 一 般 遵 循 如 下
规 则 ：
经 济 周 期 阶 段 经 济 表 现 资 产 类 别 战 术 调 整 规财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
3 2
则
衰 退 阶 段
经 济 增 长 停 滞 ， 国 家 以 宽
松 的 货 币 政 策 刺 激 经 济
降 低 股 票 资 产 配 置 ， 增 加
债 券 资 产 配 置
复 苏 阶 段
企 业 利 润 大 幅 上 升 , 通 胀 率
下 降
增 加 股 票 资 产 配 置 ， 减 少
现 金 配 置
过 热 阶 段
通 胀 上 升 ， 国 家 开 始 实 施
紧 缩 货 币 政 策
降 低 债 券 资 产 配 置 ， 适 度
增 加 现 金 配 置
滞 胀 阶 段
实 际 经 济 增 长 率 小 于 潜 在
增 长 率 ， 通 胀 继 续 上 升
增 加 现 金 配 置 ， 减 少 股 票
和 债 券 配 置
2 、 股 票 投 资 策 略
本 基 金 股 票 投 资 策 略 充 分 贯 彻 “ 价 值 投 资 为 基 础 ， 动 量 策 略 为 辅 助 ” 的 投
资 理 念 ， 分 别 在 行 业 配 置 和 个 股 精 选 两 个 层 面 进 行 基 本 面 情 况 、 估 值 以 及 动
量 效 应 的 研 究 ， 挖 掘 出 具 有 估 值 优 势 和 动 量 效 应 的 个 股 并 构 建 股 票 投 资 组 合 。
( 1 ) 行 业 配 置 策 略
本 基 金 的 行 业 配 置 分 为 两 个 层 面 ： 以 对 各 行 业 长 期 价 值 水 平 判 断 为 依 据
确 定 行 业 配 置 基 准 ； 在 行 业 配 置 基 准 基 础 上 ， 以 行 业 动 量 特 征 对 行 业 配 置 进
行 动 态 调 整 以 增 强 行 业 配 置 收 益 。
1 ） 行 业 配 置 基 准
本 基 金 制 定 行 业 配 置 基 准 的 主 要 依 据 是 对 各 行 业 长 期 投 资 价 值 的 判 断 。
本 基 金 将 主 要 以 社 会 、 经 济 、 政 治 等 大 环 境 和 行 业 自 身 长 期 竞 争 力 作 为 行 业
估 值 的 基 础 ， 在 此 基 础 上 对 各 行 业 进 行 估 值 ， 并 且 根 据 不 同 宏 观 经 济 周 期 下
的 市 场 估 值 偏 误 确 定 行 业 配 置 基 准 。
I ． 行 业 长 期 价 值 判 断 的 基 础
首 先 ， 社 会 、 经 济 及 政 治 等 跨 宏 观 经 济 周 期 因 素 是 分 析 行 业 长 期 价 值 最
重 要 的 背 景 。 本 基 金 将 从 多 个 角 度 进 行 深 入 研 究 ， 辨 别 国 内 外 发 展 历 史 的 异
同 ， 同 时 结 合 产 业 链 、 竞 争 格 局 等 长 期 产 业 分 析 方 法 ， 对 产 业 的 长 期 发 展 路
径 及 价 值 中 枢 做 出 前 瞻 性 判 断 。财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
3 3
其 次 ， 产 业 链 及 行 业 竞 争 力 是 评 判 行 业 长 期 价 值 的 重 要 因 素 。
本 基 金 认 为 ， 产 业 链 充 分 揭 示 了 行 业 间 的 供 需 及 价 格 传 导 关 系 ， 对 于 产
业 链 的 研 究 将 适 用 于 分 析 龙 头 产 业 需 求 对 上 下 游 、 互 补 品 以 及 替 代 品 的 影 响 ；
也 可 以 用 于 计 算 要 素 价 格 及 税 收 变 化 对 下 游 的 成 本 冲 击 、 价 格 传 导 等 。
行 业 竞 争 力 在 很 大 程 度 上 决 定 了 一 个 行 业 的 定 价 能 力 ， 这 种 定 价 能 力 跨
越 宏 观 周 期 ， 对 行 业 长 期 价 值 产 生 影 响 。 通 过 全 面 分 析 影 响 定 价 能 力 的 产 业
相 对 集 中 度 、 产 品 创 新 能 力 、 生 产 效 率 、 替 代 品 获 取 度 、 产 品 差 异 化 等 因 素 ，
可 以 判 断 行 业 能 否 在 要 素 价 格 普 遍 上 涨 、 资 源 税 征 收 环 境 中 很 好 转 嫁 成 本 ，
也 可 以 提 前 发 现 生 命 周 期 处 于 快 速 成 长 阶 段 的 行 业 （ 尤 其 是 新 兴 产 业 ） 是 否
将 面 临 因 竞 争 者 进 入 而 导 致 毛 利 迅 速 下 降 的 风 险 。
I I ． 行 业 估 值
本 基 金 将 以 上 行 业 价 值 判 断 的 定 性 分 析 结 果 转 化 为 量 化 预 期 指 标 ， 融 入
到 具 体 的 行 业 估 值 过 程 中 。 对 各 行 业 的 估 值 方 法 将 以 绝 对 估 值 方 法 为 主 ， 以
市 盈 率 、 市 净 率 等 多 种 相 对 估 值 方 法 为 辅 ， 并 对 具 有 特 殊 属 性 的 行 业 使 用 特
定 估 值 方 法 ， 共 同 构 成 行 业 评 估 体 系 。
2 ） 基 于 动 量 的 行 业 配 置 优 化
在 行 业 配 置 层 面 ， 动 量 策 略 将 作 为 价 值 投 资 的 有 效 补 充 。 本 基 金 将 在 行
业 配 置 基 准 的 基 础 上 ， 以 行 业 动 量 特 征 对 行 业 配 置 进 行 动 态 调 整 以 增 强 行 业
配 置 收 益 。 行 业 层 面 的 动 量 特 征 有 两 类 ， 即 宏 观 经 济 周 期 动 量 特 征 和 市 场 价
格 动 量 特 征 。
I ． 宏 观 经 济 周 期 动 量
在 宏 观 经 济 周 期 的 不 同 阶 段 ， 行 业 间 的 市 场 估 值 水 平 显 示 出 巨 大 的 差 异
性 ， 以 反 映 经 济 周 期 对 各 行 业 景 气 状 况 的 不 同 影 响 程 度 和 方 式 。 本 基 金 将 前
瞻 性 预 判 宏 观 经 济 周 期 趋 势 ， 力 求 挖 掘 市 场 估 值 偏 误 行 业 。
I I ． 市 场 价 格 动 量
本 基 金 将 综 合 分 析 反 映 各 行 业 的 市 场 价 格 动 量 特 征 ， 分 析 指 标 包 括 各 行
业 的 阶 段 累 计 收 益 率 、 换 手 率 、 市 场 交 易 活 跃 度 、 波 动 率 ， 以 分 析 行 业 间 在
市 场 价 格 趋 势 、 趋 势 的 稳 定 性 以 及 流 动 性 方 面 的 相 对 强 弱 ， 继 而 在 行 业 配 置财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
3 4
基 准 的 基 础 上 对 各 行 业 的 配 置 进 行 动 态 调 整 。
( 2 ) 个 股 精 选 策 略
本 基 金 将 主 要 在 前 述 遴 选 出 的 重 点 行 业 内 进 行 个 股 精 选 ， 个 股 精 选 策 略
结 合 长 期 投 资 价 值 挖 掘 与 中 短 期 动 量 效 应 追 踪 ： 首 先 ， 通 过 实 地 调 研 等 方 式
进 行 广 泛 和 深 入 的 研 究 ， 以 确 定 具 有 长 期 投 资 价 值 的 公 司 ， 形 成 价 值 股 票 池 ；
在 该 股 票 池 中 ， 进 一 步 挑 选 具 备 估 值 优 势 和 中 短 期 动 量 特 征 显 著 的 个 股 。
1 ） 价 值 股 票 池 的 构 建
基 金 管 理 人 将 挖 掘 具 有 长 期 投 资 价 值 的 上 市 公 司 股 票 构 建 价 值 股 票 池 。
上 市 公 司 价 值 判 断 将 将 以 定 量 分 析 为 基 础 ， 辅 以 定 性 分 析 进 行 研 判 。
I ． 定 量 分 析
上 市 公 司 价 值 判 断 的 定 量 分 析 以 估 值 为 核 心 ， 同 时 兼 顾 上 市 公 司 的 盈 利
能 力 和 成 长 性 。 定 量 分 析 的 维 度 包 括 上 市 公 司 的 绝 对 估 值 、 相 对 估 值 和 成 长
性 。
1 绝 对 估 值
基 金 管 理 人 将 定 期 或 不 定 期 对 各 行 业 内 的 重 点 上 市 公 司 进 行 绝 对 估 值 分
析 。 绝 对 估 值 将 采 用 现 金 流 贴 现 模 型 、 股 利 贴 现 模 型 等 不 同 方 法 ， 对 上 市 公
司 的 长 期 合 理 价 值 进 行 评 估 ， 并 选 择 评 估 时 间 点 上 市 场 价 格 没 有 显 著 高 于 长
期 合 理 价 值 的 上 市 公 司 进 入 价 值 股 票 池 。
2 相 对 估 值
对 上 市 公 司 相 对 估 值 分 析 以 市 盈 率 为 核 心 指 标 ， 以 行 业 为 可 比 范 畴 ， 重
点 选 择 静 态 市 盈 率 或 研 究 员 预 测 的 动 态 市 盈 率 处 于 所 在 行 业 内 较 低 的 5 0 % 范
围 的 上 市 公 司
3 成 长 性
对 上 市 公 司 成 长 性 的 评 估 以 未 来 三 年 净 利 润 增 长 率 为 核 心 指 标 ， 重 点 选
择 未 来 三 年 预 测 净 利 润 年 复 合 增 长 率 高 于 其 所 在 行 业 过 去 三 年 平 均 年 复 合 增
长 率 的 上 市 公 司 。
本 基 金 将 初 选 出 满 足 以 上 定 量 分 析 任 一 维 度 要 求 的 个 股 ， 进 行 后 续 的 定
性 分 析 。财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
3 5
I I ． 定 性 分 析
针 对 以 上 初 选 出 的 个 股 ， 本 基 金 将 辅 以 定 性 分 析 ， 对 上 市 公 司 核 心 竞 争
力 、 管 理 能 力 和 治 理 结 构 进 行 评 估 。
① 公 司 的 核 心 竞 争 力
公 司 核 心 竞 争 力 将 主 要 分 析 规 模 、 品 牌 、 创 新 能 力 、 特 许 资 源 、 知 识 产
权 、 专 有 技 术 、 公 司 治 理 制 度 、 成 本 控 制 手 段 、 市 场 资 源 获 取 及 整 合 能 力 等
方 面 。 同 时 ， 本 基 金 还 将 重 点 关 注 公 司 的 中 长 期 持 续 增 长 能 力 或 阶 段 性 高 速
增 长 的 能 力 。
② 公 司 的 管 理 能 力 和 治 理 结 构
考 察 公 司 是 否 具 有 优 秀 的 公 司 管 理 层 和 良 好 的 公 司 治 理 结 构 。 本 基 金 认
为 优 秀 的 公 司 管 理 层 能 率 领 公 司 不 断 制 定 和 调 整 发 展 战 略 ， 以 保 证 企 业 资 源
的 最 佳 配 置 和 自 身 优 势 的 充 分 发 挥 ； 同 时 良 好 的 治 理 结 构 能 促 使 公 司 管 理 层
诚 信 尽 职 ， 重 视 股 东 利 益 并 使 得 管 理 水 平 能 充 分 适 应 企 业 经 营 规 模 的 不 断 扩
大 。
作 为 定 量 分 析 的 有 效 补 充 ， 定 性 分 析 将 对 定 量 分 析 初 选 出 的 个 股 执 行 “ 再
筛 选 ” ， 并 形 成 最 终 的 价 值 股 票 池 。 本 基 金 管 理 人 将 定 期 或 不 定 期 对 价 值 股 票
池 进 行 动 态 调 整 。
2 ) 动 量 特 征 跟 踪
基 金 管 理 人 将 采 用 量 化 分 析 方 法 ， 对 价 值 股 票 池 中 每 只 个 股 的 动 量 特 征
进 行 跟 踪 和 综 合 评 估 。 对 于 价 值 股 票 池 内 个 股 的 动 量 效 应 评 估 将 在 每 季 度 定
期 或 不 定 期 进 行 。
本 基 金 将 重 点 配 置 于 上 述 具 有 估 值 优 势 且 动 量 效 应 显 著 的 个 股 ， 并 依 据
业 绩 比 较 基 准 中 股 票 指 数 的 行 业 权 重 ， 构 建 并 动 态 调 整 股 票 投 资 组 合 。
3 、 固 定 收 益 证 券 投 资 策 略
在 固 定 收 益 证 券 组 合 的 具 体 构 造 和 调 整 上 ， 本 基 金 综 合 运 用 久 期 管 理 策
略 、 收 益 率 曲 线 策 略 、 类 属 配 置 策 略 、 套 利 和 时 机 选 择 策 略 等 组 合 管 理 手 段
进 行 日 常 管 理 。财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
3 6
（ 1 ） 久 期 管 理 策 略 是 根 据 对 宏 观 经 济 环 境 、 利 率 水 平 预 期 等 因 素 ， 确 定
组 合 的 整 体 久 期 ， 有 效 控 制 基 金 资 产 风 险 。 当 预 测 利 率 上 升 时 ， 适 当 缩 短 投
资 组 合 的 目 标 久 期 ， 预 测 利 率 水 平 降 低 时 ， 适 当 延 长 投 资 组 合 的 目 标 久 期 。
（ 2 ） 收 益 率 曲 线 策 略 是 指 在 确 定 组 合 久 期 以 后 ， 根 据 收 益 率 曲 线 的 形 态
特 征 进 行 利 率 期 限 结 构 管 理 ， 确 定 组 合 期 限 结 构 的 分 布 方 式 ， 合 理 配 置 不 同
期 限 品 种 的 配 置 比 例 。 通 过 合 理 期 限 安 排 ， 在 长 期 、 中 期 和 短 期 债 券 间 进 行
动 态 调 整 ， 在 保 持 组 合 一 定 流 动 性 的 同 时 ， 可 以 从 长 、 中 、 短 期 债 券 的 价 格
变 化 中 获 利 。
（ 3 ） 类 属 配 置 策 略 主 要 指 债 券 资 产 在 国 债 、 金 融 债 、 央 票 、 企 业 债 、 可
转 债 等 不 同 类 属 债 券 之 间 的 配 置 。 本 基 金 通 过 对 各 类 券 种 收 益 率 曲 线 走 势 的
分 析 和 预 测 ， 对 收 益 率 曲 线 各 种 可 能 的 变 动 情 形 进 行 持 有 期 收 益 率 压 力 测 试 ，
在 此 基 础 上 选 择 既 能 匹 配 目 标 久 期 、 同 时 又 能 获 得 最 高 持 有 期 收 益 的 类 属 债
券 配 置 比 例 。
（ 4 ） 个 券 选 择 策 略
本 基 金 将 积 极 参 与 国 债 、 金 融 债 、 央 行 票 据 一 级 市 场 投 标 ， 增 加 盈 利 空
间 。 在 个 券 选 择 上 加 强 单 个 债 券 的 定 价 和 收 益 率 分 析 ， 通 过 在 我 国 债 券 市 场
上 寻 找 短 期 内 定 价 错 误 的 债 券 ， 进 行 有 效 的 投 资 获 取 较 高 收 益 。 借 助 金 融 工
程 技 术 ， 研 究 市 场 期 限 结 构 和 债 券 定 价 模 型 ， 选 择 价 格 被 低 估 的 债 券 品 种 ，
获 得 超 额 收 益 。
（ 5 ） 套 利 和 时 机 选 择 策 略
套 利 策 略 主 要 包 括 跨 市 场 套 利 策 略 和 跨 品 种 套 利 策 略 等 。 跨 市 场 套 利 策
略 是 指 由 于 不 同 市 场 上 债 券 价 格 存 在 差 异 ， 根 据 债 券 在 各 市 场 上 的 流 动 性 和
收 益 特 征 ， 进 行 跨 市 场 操 作 而 套 利 ； 跨 品 种 套 利 策 略 是 指 根 据 各 细 分 市 场 中
不 同 品 种 的 风 险 参 数 、 流 动 性 补 偿 和 收 益 特 征 ， 进 行 跨 品 种 操 作 而 套 利 。
时 机 选 择 策 略 主 要 包 括 骑 乘 策 略 和 息 差 策 略 等 。 骑 乘 策 略 是 指 当 收 益 率
曲 线 比 较 陡 峭 时 ， 即 相 邻 期 限 利 差 较 大 时 ， 可 以 买 入 期 限 位 于 收 益 率 曲 线 陡
峭 处 的 债 券 ， 也 即 收 益 率 水 平 处 于 相 对 高 位 的 债 券 ， 随 着 持 有 期 限 的 延 长 ，
债 券 的 剩 余 期 限 将 会 缩 短 ， 从 而 此 时 债 券 的 收 益 率 水 平 将 会 较 投 资 期 初 有 所财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
3 7
下 降 ， 通 过 债 券 的 收 益 率 的 下 滑 ， 进 而 获 得 资 本 利 得 收 益 。 息 差 策 略 是 指 利
用 回 购 利 率 低 于 债 券 收 益 率 的 情 形 ， 通 过 正 回 购 将 所 获 得 资 金 投 资 于 债 券 以
获 取 超 额 收 益 。
（ 6 ） 可 转 债 投 资 策 略
本 基 金 采 用 期 权 定 价 模 型 等 数 量 化 估 值 工 具 ， 选 择 基 础 证 券 基 本 面 优 良
的 可 转 换 债 券 ， 评 定 其 投 资 价 值 并 以 合 理 价 格 买 入 并 持 有 ， 充 分 享 受 股 票 的
长 期 增 长 潜 力 和 债 券 的 安 全 收 入 优 势 。 本 基 金 持 有 的 可 转 换 债 券 可 以 转 换 为
股 票 。
（ 7 ） 资 产 支 持 证 券 投 资 策 略
本 基 金 将 综 合 考 虑 市 场 利 率 、 发 行 条 款 、 支 持 资 产 的 构 成 和 质 量 等 因 素 ，
研 究 资 产 支 持 证 券 的 收 益 和 风 险 匹 配 情 况 。 采 用 数 量 化 的 定 价 模 型 来 跟 踪 债
券 的 价 格 走 势 ， 在 严 格 控 制 投 资 风 险 的 基 础 上 选 择 合 适 的 投 资 对 象 以 获 得 稳
定 收 益 。
4 、 权 证 投 资 策 略
本 基 金 将 在 严 格 控 制 风 险 的 前 提 下 进 行 权 证 投 资 。 权 证 投 资 将 以 价 值 分
析 为 基 础 ， 在 采 用 数 量 化 模 型 分 析 其 合 理 定 价 的 基 础 上 ， 结 合 权 证 的 溢 价 率 、
隐 含 波 动 率 、 到 期 日 等 指 标 ， 选 择 权 证 的 买 入 和 卖 出 时 机 ， 追 求 在 风 险 可 控
的 前 提 下 实 现 稳 健 的 超 额 收 益 。
九 、 基 金 的 业 绩 比 较 基 准
本 基 金 业 绩 比 较 基 准 ： 沪 深 3 0 0 指 数 收 益 率 × 6 0 % + 上 证 国 债 指 数 收 益
率 × 4 0 %
本 基 金 选 择 该 业 绩 基 准 ， 是 基 于 以 下 因 素 ：
( 1 ) 沪 深 3 0 0 指 数 和 上 证 国 债 指 数 编 制 方 法 合 理 、 透 明 ；
( 2 ) 沪 深 3 0 0 指 数 和 上 证 国 债 指 数 编 制 和 发 布 有 一 定 的 历 史 ， 有 较 高 的
知 名 度 和 市 场 影 响 力 ；财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
3 8
( 3 ) 具 有 市 场 覆 盖 率 ， 不 易 被 操 纵 ；
( 4 ) 本 基 金 的 股 票 、 债 券 和 现 金 比 例 ， 选 用 该 业 绩 比 较 基 准 能 够 真 实 反
映 本 基 金 的 风 险 收 益 特 征 。
沪 深 3 0 0 指 数 由 中 证 指 数 有 限 公 司 编 制 和 计 算 。 中 证 指 数 有 限 公 司 将 采
取 一 切 必 要 措 施 以 确 保 指 数 的 精 确 性 。 关 于 指 数 值 和 成 分 股 名 单 的 所 有 知 识
产 权 归 属 中 证 指 数 有 限 公 司 。
上 证 国 债 指 数 由 上 海 证 券 交 易 所 委 托 中 证 指 数 有 限 公 司 管 理 。 上 证 指 数
的 所 有 权 归 属 上 海 证 券 交 易 所 。
如 果 今 后 法 律 法 规 发 生 变 化 ， 或 者 有 更 权 威 的 、 更 能 为 市 场 普 遍 接 受 的
业 绩 比 较 基 准 推 出 ， 或 者 是 市 场 上 出 现 更 加 适 合 用 于 本 基 金 的 业 绩 基 准 的 股
票 指 数 时 ， 本 基 金 可 以 在 报 中 国 证 监 会 备 案 后 变 更 业 绩 比 较 基 准 并 及 时 公
告 ， 而 无 需 召 开 基 金 份 额 持 有 人 大 会 。
十 、 基 金 的 风 险 收 益 特 征
本 基 金 是 混 合 型 证 券 投 资 基 金 ， 其 预 期 收 益 和 风 险 水 平 高 于 债 券 型 基 金
产 品 和 货 币 市 场 基 金 、 低 于 股 票 型 基 金 产 品 ， 属 于 中 高 风 险 、 中 高 预 期 收 益
的 基 金 产 品 。
十 一 、 基 金 投 资 组 合 报 告
基 金 管 理 人 的 董 事 会 及 董 事 保 证 本 报 告 所 载 资 料 不 存 在 虚 假 记 载 、 误 导
性 陈 述 或 重 大 遗 漏 ， 并 对 其 内 容 的 真 实 性 、 准 确 性 和 完 整 性 承 担 个 别 及 连 带
责 任 。
基 金 托 管 人 中 国 工 商 银 行 股 份 有 限 公 司 根 据 本 基 金 合 同 规 定 ， 于 2 0 1 5 年
1 0 月 2 0 日 复 核 了 本 报 告 中 的 财 务 指 标 、 净 值 表 现 和 投 资 组 合 报 告 等 内 容 ， 保
证 复 核 内 容 不 存 在 虚 假 记 载 、 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏 。
本 报 告 中 财 务 资 料 未 经 审 计 ， 本 投 资 组 合 报 告 所 载 数 据 截 至 2 0 1 5 年 9 月 3 0财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
3 9
日 。
1 报 告 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况
序
号
项 目 金 额 ( 元 )
占 基 金 总 资 产 的
比 例 （ % ）
1 权 益 投 资 6 8 0 , 3 9 8 , 1 1 4 . 6 2 7 9 . 6 3
其 中 ： 股 票 6 8 0 , 3 9 8 , 1 1 4 . 6 2 7 9 . 6 3
2 基 金 投 资 － －
3 固 定 收 益 投 资 3 0 7 , 6 2 0 . 0 0 0 . 0 4
其 中 ： 债 券 3 0 7 , 6 2 0 . 0 0 0 . 0 4
资 产 支 持 证 券 － －
4 贵 金 属 投 资 － －
5 金 融 衍 生 品 投 资 － －
6 买 入 返 售 金 融 资 产 － －
其 中 ： 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售 金
融 资 产
－ －
7 银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合 计 1 7 1 , 7 6 9 , 6 0 2 . 6 5 2 0 . 1 0
8 其 他 资 产 1 , 9 9 0 , 7 7 2 . 0 6 0 . 2 3
9 合 计 8 5 4 , 4 6 6 , 1 0 9 . 3 3 1 0 0 . 0 0
2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合
代
码
行 业 类 别 公 允 价 值 （ 元 ）
占 基 金 资 产 净 值
比 例 （ ％ ）
A 农 、 林 、 牧 、 渔 业 － －
B 采 矿 业 － －
C 制 造 业 3 6 3 , 6 7 2 , 4 6 2 . 7 4 4 2 . 8 8
D
电 力 、 热 力 、 燃 气 及 水 生 产 和 供
应 业
－ －
E 建 筑 业 － －
F 批 发 和 零 售 业 － －
G 交 通 运 输 、 仓 储 和 邮 政 业 4 5 , 9 8 4 , 5 6 3 . 5 0 5 . 4 2财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
4 0
H 住 宿 和 餐 饮 业 － －
I
信 息 传 输 、 软 件 和 信 息 技 术 服 务
业
1 7 3 , 6 8 4 , 4 0 6 . 8 1 2 0 . 4 8
J 金 融 业 － －
K 房 地 产 业 － －
L 租 赁 和 商 务 服 务 业 － －
M 科 学 研 究 和 技 术 服 务 业 － －
N 水 利 、 环 境 和 公 共 设 施 管 理 业 － －
O 居 民 服 务 、 修 理 和 其 他 服 务 业 － －
P 教 育 － －
Q 卫 生 和 社 会 工 作 － －
R 文 化 、 体 育 和 娱 乐 业 9 7 , 0 5 6 , 6 8 1 . 5 7 1 1 . 4 4
S 综 合 － －
合 计 6 8 0 , 3 9 8 , 1 1 4 . 6 2 8 0 . 2 3
3 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 股 票 投 资 明 细
序
号
股 票 代 码 股 票 名 称 数 量 （ 股 ） 公 允 价 值 （ 元 ）
占 基 金 资 产 净
值 比 例 （ ％ ）
1 0 0 2 0 7 1 长 城 影 视 3 , 4 0 1 , 4 9 3 4 6 , 2 9 4 , 3 1 9 . 7 3 5 . 4 6
2 6 0 0 4 1 8 江 淮 汽 车 3 , 4 1 9 , 9 7 6 4 5 , 4 1 7 , 2 8 1 . 2 8 5 . 3 6
3 0 0 2 4 2 5 凯 撒 股 份 3 , 0 0 0 , 0 0 0 4 2 , 2 1 0 , 0 0 0 . 0 0 4 . 9 8
4 0 0 2 1 7 4 游 族 网 络 4 4 9 , 8 5 1 4 0 , 2 7 5 , 1 6 0 . 0 3 4 . 7 5
5 0 0 2 5 0 2 骅 威 股 份 1 , 5 1 6 , 5 4 1 3 8 , 6 7 1 , 7 9 5 . 5 0 4 . 5 6
6 3 0 0 2 9 9 富 春 通 信 1 , 5 6 7 , 0 1 6 3 7 , 4 8 3 , 0 2 2 . 7 2 4 . 4 2
7 3 0 0 3 3 6 新 文 化 1 , 4 2 2 , 1 7 1 3 5 , 6 1 1 , 1 6 1 . 8 4 4 . 2 0
8 3 0 0 3 5 9 全 通 教 育 4 4 9 , 8 3 7 3 5 , 2 5 8 , 2 2 4 . 0 6 4 . 1 6
9 3 0 0 0 4 3 互 动 娱 乐 2 , 4 5 2 , 3 7 2 3 4 , 3 0 8 , 6 8 4 . 2 8 4 . 0 5
1 0 0 0 2 6 6 4 信 质 电 机 1 , 3 5 0 , 0 0 0 3 2 , 6 7 0 , 0 0 0 . 0 0 3 . 8 5
4 报 告 期 末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
4 1
序
号
债 券 品 种 公 允 价 值 （ 元 ）
占 基 金 资 产 净 值
比 例 （ ％ ）
1 国 家 债 券 － －
2 央 行 票 据 － －
3 金 融 债 券 － －
其 中 ： 政 策 性 金 融 债 － －
4 企 业 债 券 3 0 7 , 6 2 0 . 0 0 0 . 0 4
5 企 业 短 期 融 资 券 － －
6 中 期 票 据 － －
7 可 转 债 － －
8 同 业 存 单 － －
9 其 他 － －
1 0 合 计 3 0 7 , 6 2 0 . 0 0 0 . 0 4
5 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 债 券 投 资 明 细
序
号
债 券 代 码 债 券 名 称 数 量 （ 张 ） 公 允 价 值 （ 元 ）
占 基 金 资 产 净
值 比 例 （ ％ ）
1 1 2 2 0 2 7 0 9 京 城 建 3 , 0 0 0 3 0 7 , 6 2 0 . 0 0 0 . 0 4
6 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 资 产 支 持 证
券 投 资 明 细
本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 资 产 支 持 证 券 。
7 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 贵 金 属 投 资 明
细
本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 贵 金 属 。
8 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 权 证 投 资 明 细
本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 权 证 。
9 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 交 易 情 况 说 明财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
4 2
9 . 1 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 持 仓 和 损 益 明 细
本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 股 指 期 货 合 约 。
9 . 2 本 基 金 投 资 股 指 期 货 的 投 资 政 策
本 基 金 暂 不 投 资 股 指 期 货 。
1 0 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 交 易 情 况 说 明
1 0 . 1 本 期 国 债 期 货 投 资 政 策
本 基 金 暂 不 投 资 国 债 期 货 。
1 0 . 2 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 持 仓 和 损 益 明 细
本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 国 债 期 货 合 约 。
1 0 . 3 本 期 国 债 期 货 投 资 评 价
本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 国 债 期 货 合 约 。
1 1 投 资 组 合 报 告 附 注
1 1 . 1 报 告 期 内 ， 本 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体 没 有 被 监 管 部 门 立 案
调 查 ， 或 在 报 告 编 制 日 前 一 年 内 受 到 公 开 谴 责 、 处 罚 的 情 形 。
1 1 . 2 报 告 期 内 ， 本 基 金 投 资 的 前 十 名 股 票 中 ， 没 有 超 出 基 金 合 同 规 定 的 备
选 股 票 库 之 外 的 股 票 。
1 1 . 3 其 他 资 产 构 成
单 位 ： 人 民 币 元
序
号
名 称 金 额
1 存 出 保 证 金 1 , 7 8 6 , 7 6 9 . 2 5
2 应 收 证 券 清 算 款 －
3 应 收 股 利 －
4 应 收 利 息 5 2 , 7 1 0 . 0 7
5 应 收 申 购 款 1 5 1 , 2 9 2 . 7 4
6 其 他 应 收 款 －
7 待 摊 费 用 －
8 其 他 －
9 合 计 1 , 9 9 0 , 7 7 2 . 0 6财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
4 3
1 1 . 4 报 告 期 末 持 有 的 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 明 细
本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 。
1 1 . 5 报 告 期 末 前 十 名 股 票 中 存 在 流 通 受 限 情 况 的 说 明
金 额 单 位 ： 人 民 币 元
序
号
股 票 代 码 股 票 名 称
流 通 受 限 部 分
的 公 允 价 值
占 基 金 资 产
净 值 比 例 （ % ）
流 通 受 限 情 况
说 明
1 0 0 2 1 7 4 游 族 网 络 4 0 , 2 7 5 , 1 6 0 . 0 3 4 . 7 5 重 大 资 产 重 组
2 0 0 2 5 0 2 骅 威 股 份 3 8 , 6 7 1 , 7 9 5 . 5 0 4 . 5 6
筹 划 发 行 股 份
购 买 资 产 事 项
3 3 0 0 2 9 9 富 春 通 信 3 7 , 4 8 3 , 0 2 2 . 7 2 4 . 4 2 重 大 资 产 重 组
1 1 . 6 投 资 组 合 报 告 附 注 的 其 他 文 字 描 述 部 分
由 于 四 舍 五 入 的 原 因 ， 本 报 告 中 涉 及 比 例 计 算 的 分 项 之 和 与 合 计 项 之 间 可 能
存 在 尾 差 。
十 二 、 基 金 的 业 绩
本 基 金 管 理 人 依 照 恪 尽 职 守 、 诚 实 信 用 、 谨 慎 勤 勉 的 原 则 管 理 和 运 用 基
金 财 产 , 但 不 保 证 基 金 一 定 盈 利 , 也 不 保 证 最 低 收 益 。 基 金 的 过 往 业 绩 并 不 代
表 其 未 来 表 现 。 投 资 有 风 险 ， 投 资 者 在 做 出 投 资 决 策 前 应 仔 细 阅 读 本 基 金 的
招 募 说 明 书 。
（ 一 ） 基 金 净 值 表 现
1 、 本 基 金 份 额 净 值 增 长 率 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 比 较 表
阶 段
净 值 增
长 率 ①
净 值 增
长 率 标
准 差 ②
业 绩 比
较 基 准
收 益 率
③
业 绩 比
较 基 准
收 益 率
标 准 差
④
① - ③ ② - ④
2 0 1 1 年 1 2 月 1 日 至
2 0 1 1 年 1 2 月 3 1 日
0 . 0 0 % 0 . 1 2 % - 4 . 0 4 % 0 . 7 4 % 4 . 0 4 %
- 0 . 6 2
%
2 0 1 2 年 1 月 1 日 至
2 0 1 2 年 1 2 月 3 1 日
7 . 7 1 % 0 . 9 8 % 6 . 3 6 % 0 . 7 7 % 1 . 3 5 % 0 . 2 1 %财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
4 4
2 0 1 3 年 1 月 1 日 至
2 0 1 3 年 1 2 月 3 1 日
4 . 2 4 % 0 . 9 3 % - 3 . 0 8 % 0 . 8 4 % 7 . 3 2 % 0 . 0 9 %
2 0 1 4 年 1 月 1 日 至
2 0 1 4 年 1 2 月 3 1 日
3 3 . 2 4 % 0 . 9 9 % 3 1 . 2 0 % 0 . 7 3 % 2 . 0 4 % 0 . 2 6 %
2 0 1 5 年 1 月 1 日 至
2 0 1 5 年 3 月 3 1 日
5 4 . 9 8 % 2 . 4 2 % 9 . 4 8 % 1 . 1 0 % 4 5 . 5 0 % 1 . 3 2 %
2 0 1 5 年 1 月 1 日 至
2 0 1 5 年 9 月 3 0 日
3 2 . 5 1 % 2 . 9 2 % - 2 . 6 3 % 1 . 6 2 % 3 5 . 1 4 % 1 . 3 0 %
2 0 1 1 年 1 2 月 1 日 至
2 0 1 5 年 9 月 3 0 日
9 8 . 2 4 % 1 . 5 5 % 2 6 . 3 6 % 1 . 0 0 % 7 1 . 8 8 % 0 . 5 5 %
注 ： ( 1 ) 上 述 基 金 业 绩 指 标 不 包 括 持 有 人 认 购 或 交 易 基 金 的 各 项 费 用 ， 计 入 费 用 后 实
际 收 益 水 平 要 低 于 所 列 数 字 ；
( 2 ) 本 基 金 选 择 沪 深 3 0 0 指 数 作 为 股 票 投 资 部 分 的 业 绩 基 准 ， 选 择 上 证 国 债 指 数 作 为
债 券 投 资 部 分 的 业 绩 基 准 ， 复 合 业 绩 比 较 基 准 为 ： 沪 深 3 0 0 指 数 收 益 率 × 6 0 % ＋ 上 证
国 债 指 数 收 益 率 × 4 0 % 。
（ 二 ） 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 份 额 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业
绩 比 较 基 准 收 益 率 变 动 的 比 较
财 通 价 值 动 量 混 合 型 证 券 投 资 基 金
累 计 净 值 增 长 率 与 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 历 史 走 势 对 比 图
（ 2 0 1 1 年 1 2 月 1 日 - 2 0 1 5 年 9 月 3 0 日 ）
财 通 价 值 动 量 混 合 基 金 基 准
2 0 1 1 - 1 2 - 0 1 2 0 1 2 - 0 6 - 2 0 2 0 1 2 - 1 2 - 3 1 2 0 1 3 - 0 7 - 2 5 2 0 1 4 - 0 2 - 1 7 2 0 1 4 - 0 8 - 2 6 2 0 1 5 - 0 3 - 1 9 2 0 1 5 - 0 9 - 3 0
2 5 0 %
2 0 0 %
1 5 0 %
1 0 0 %
5 0 %
0 %
注 ： ( 1 ) 本 基 金 合 同 生 效 日 为 2 0 1 1 年 1 2 月 1 日 ；财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
4 5
( 2 ) 本 基 金 股 票 资 产 占 基 金 资 产 的 3 0 % - 8 0 % , 其 中 投 资 于 价 值 公 司 股 票 池 内 的 个 股 不
少 于 股 票 资 产 的 8 0 % ； 债 券 、 权 证 、 资 产 支 持 证 券 以 及 法 律 法 规 和 中 国 证 监 会 允 许
基 金 投 资 的 其 他 证 券 品 种 占 基 金 资 产 的 0 % - 6 5 % ， 其 中 权 证 资 产 占 基 金 资 产 净 值 的 比
例 为 0 % - 3 % ； 现 金 或 到 期 日 在 一 年 以 内 的 政 府 债 券 不 低 于 基 金 资 产 净 值 的 5 % 。 本 基
金 建 仓 期 是 2 0 1 1 年 1 2 月 1 日 至 2 0 1 2 年 6 月 1 日 ， 截 至 本 报 告 期 末 ， 由 于 投 资 股 票 的 市 值
波 动 ， 本 基 金 股 票 资 产 投 资 比 例 高 于 合 同 规 定 ， 除 上 述 情 况 外 ， 截 至 建 仓 期 末 和 本
报 告 期 末 ， 基 金 的 资 产 配 置 符 合 基 金 契 约 的 相 关 要 求 。
十 三 、 基 金 的 费 用 与 税 收
（ 一 ） 基 金 费 用 的 种 类
1 、 基 金 管 理 人 的 管 理 费 ；
2 、 基 金 托 管 人 的 托 管 费 ；
3 、 《 基 金 合 同 》 生 效 后 与 基 金 相 关 的 信 息 披 露 费 用 ；
4 、 《 基 金 合 同 》 生 效 后 与 基 金 相 关 的 会 计 师 费 、 律 师 费 和 诉 讼 费 ；
5 、 基 金 份 额 持 有 人 大 会 费 用 ；
6 、 基 金 的 证 券 交 易 费 用 ；
7 、 基 金 的 银 行 汇 划 费 用 ；
8 、 按 照 国 家 有 关 规 定 和 《 基 金 合 同 》 约 定 ， 可 以 在 基 金 财 产 中 列 支 的
其 他 费 用 。
本 基 金 终 止 清 算 时 所 发 生 费 用 ， 按 实 际 支 出 额 从 基 金 财 产 总 值 中 扣 除 。
（ 二 ） 基 金 费 用 计 提 方 法 、 计 提 标 准 和 支 付 方 式
1 、 基 金 管 理 人 的 管 理 费
本 基 金 的 管 理 费 按 前 一 日 基 金 资 产 净 值 的 1 . 5 % 年 费 率 计 提 。 管 理 费 的
计 算 方 法 如 下 ：
H ＝ E × 1 . 5 % ÷ 当 年 天 数
H 为 每 日 应 计 提 的 基 金 管 理 费
E 为 前 一 日 的 基 金 资 产 净 值
基 金 管 理 费 每 日 计 算 ， 逐 日 累 计 至 每 月 月 末 ， 按 月 支 付 ， 由 基 金 管 理 人
向 基 金 托 管 人 发 送 基 金 管 理 费 划 款 指 令 ， 基 金 托 管 人 复 核 后 于 次 月 前 2 个 工财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
4 6
作 日 内 从 基 金 财 产 中 一 次 性 支 付 给 基 金 管 理 人 。 若 遇 法 定 节 假 日 、 公 休 假 等 ,
支 付 日 期 顺 延 。
2 、 基 金 托 管 人 的 托 管 费
本 基 金 的 托 管 费 按 前 一 日 基 金 资 产 净 值 的 0 . 2 5 % 的 年 费 率 计 提 。 托 管 费
的 计 算 方 法 如 下 ：
H ＝ E × 0 . 2 5 % ÷ 当 年 天 数
H 为 每 日 应 计 提 的 基 金 托 管 费
E 为 前 一 日 的 基 金 资 产 净 值
基 金 托 管 费 每 日 计 算 ， 逐 日 累 计 至 每 月 月 末 ， 按 月 支 付 ， 由 基 金 管 理 人
向 基 金 托 管 人 发 送 基 金 托 管 费 划 款 指 令 ， 基 金 托 管 人 复 核 后 于 次 月 前 2 个 工
作 日 内 从 基 金 财 产 中 一 次 性 支 取 。 若 遇 法 定 节 假 日 、 公 休 日 等 , 支 付 日 期 顺
延 。
上 述 一 、 基 金 费 用 的 种 类 中 第 3 － 7 项 费 用 ， 根 据 有 关 法 规 及 相 应 协 议
规 定 ， 按 费 用 实 际 支 出 金 额 列 入 当 期 费 用 ， 由 基 金 托 管 人 从 基 金 财 产 中 支 付 。
（ 三 ） 不 列 入 基 金 费 用 的 项 目
下 列 费 用 不 列 入 基 金 费 用 ：
1 、 基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 因 未 履 行 或 未 完 全 履 行 义 务 导 致 的 费 用 支
出 或 基 金 财 产 的 损 失 ；
2 、 基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 处 理 与 基 金 运 作 无 关 的 事 项 发 生 的 费 用 ；
3 、 《 基 金 合 同 》 生 效 前 的 相 关 费 用 ， 包 括 但 不 限 于 验 资 费 、 会 计 师 和 律
师 费 、 信 息 披 露 费 用 等 费 用 ；
4 、 其 他 根 据 相 关 法 律 法 规 及 中 国 证 监 会 的 有 关 规 定 不 得 列 入 基 金 费 用
的 项 目 。
（ 四 ） 费 用 调 整
基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 协 商 一 致 后 ， 可 根 据 基 金 发 展 情 况 调 整 基 金 管财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
4 7
理 费 率 、 基 金 托 管 费 率 等 相 关 费 率 。
调 高 基 金 管 理 费 率 、 基 金 托 管 费 率 等 费 率 ， 须 召 开 基 金 份 额 持 有 人 大 会
审 议 ； 调 低 基 金 管 理 费 率 、 基 金 托 管 费 率 等 费 率 ， 无 须 召 开 基 金 份 额 持 有 人
大 会 。
基 金 管 理 人 必 须 最 迟 于 新 的 费 率 实 施 日 前 依 照 《 信 息 披 露 办 法 》 的 有 关
规 定 在 指 定 媒 体 上 公 告 。
（ 五 ） 基 金 税 收
本 基 金 运 作 过 程 中 涉 及 的 各 纳 税 主 体 ， 其 纳 税 义 务 按 国 家 税 收 法 律 、 法
规 执 行 。
十 四 、 对 招 募 说 明 书 更 新 部 分 的 说 明
1 、 “ 重 要 提 示 ” 部 分
（ 1 ） 更 新 了 本 招 募 说 明 书 所 载 内 容 截 止 日 及 有 关 财 务 数 据 和 净 值 表 现
的 截 止 日 期 信 息 。
2 、 “ 三 、 基 金 管 理 人 ” 部 分
（ 1 ） 更 新 了 主 要 人 员 情 况 。
3 、 “ 四 、 基 金 托 管 人 ” 部 分
（ 1 ） 更 新 了 主 要 人 员 情 况 ；
（ 2 ） 更 新 了 基 金 托 管 业 务 经 营 情 况 。
4 、 “ 五 、 相 关 服 务 机 构 ” 部 分
（ 1 ） 更 新 了 代 销 机 构 方 面 信 息 。
5 、 “ 九 、 基 金 的 投 资 ” 部 分
（ 1 ） 更 新 了 基 金 投 资 组 合 报 告 ， 报 告 所 载 数 据 截 至 2 0 1 5 年 9 月 3 0 日 。
6 、 “ 十 、 基 金 的 业 绩 ” 部 分
（ 1 ） 更 新 了 基 金 业 绩 表 现 数 据 。
7 、 “ 二 十 二 、 其 他 应 披 露 事 项 ” 部 分
（ 1 ） 更 新 了 2 0 1 5 年 6 月 1 日 至 2 0 1 5 年 1 2 月 7 日 期 间 涉 及 本 基 金 的 相 关 公财通价值动量混合型证券投资基金 更新招募说明书（摘要 ）
4 8
告 。
财 通 基 金 管 理 有 限 公 司
二 〇 一 六 年 一 月 十 二 日
