建信 优选 成长 混合 型证 券投 资基 金2015 年
第 3 季度 报告
2015 年 9 月 30 日
基 金 管 理 人 ： 建 信 基 金 管 理 有 限 责 任 公 司
基 金 托 管 人 ： 中 国 工 商 银 行 股 份 有 限 公 司
报告送 出 日 期 ：2015 年 10 月 27 日
建信优选成长混合 基金 2015 年第 3 季度报 告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定， 于 2015 年 10 月 23 日复核了本
报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈
述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2015 年7 月1 日起至 9 月30 日止。
§2 基 金 产 品 概 况
基金简称 建信优选成长混合
基金主代码 530003
交易代码 530003
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2006 年 9 月8 日
报告期末基金份额总额 1,404,962,759.77 份
投资目标
通过投资于具有良好业绩成长性和投资价值的上市
公司，实现基金资产长期增值。
投资策略
本基金管理人将综合运用定量分析和定性分析手段，
对证券市场当期的系统性风险以及可预见的未来时
期内各大类资产的预期风险和预期收益率进行分析
评估， 并据此制定本基金在股票、 债券、 现金等资产
之间的配置比例、 调整原则和调整范围， 定期或不定
期地进行调整，以达到规避风险及提高收益的目的。
业绩比较基准
75%× 富时中 国A600 成长 指数 +20% × 中国债券总指数
+5%×1 年定 期存款利率。
风险收益特征
本基金属于混合型证券投资基金， 一般情况下其预期
风险和预期收益高于货币市场基金、债券型基金, 低
于股票型基金。
基金管理人 建信基金管理有限责任公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司 建信优选成长混合 基金 2015 年第 3 季度报 告
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注： 本基金自 2015 年8 月 8 日起由 股票型证券投资基金变更为混合型证券投资基金。
§3 主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现
3.1 主 要 财 务 指标
单位：人民币元
主要财务指标 报告期（ 2015 年 7 月 1 日 － 2015 年 9 月30 日 ）
1. 本期已实 现收益 37,545,268.05
2. 本期利润
-871,602,406.95
3. 加权平均 基金份额本期利润 -0.6042
4. 期末基金 资产净值 2,130,387,034.56
5. 期末基金 份额净值 1.5163
注：1 、 本期 已实现收益指基金本期利息收入、 投资收益、 其他收入 （不含公允价值变动收益） 扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加入本期公允价值变动收益。
2 、 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用， 计入费用后实际收益水平要低于
所列数字。
3.2 基 金 净 值 表现
3.2.1 本 报 告 期 基金 份 额 净 值增 长 率 及 其与 同 期 业 绩比 较 基 准 收益 率 的 比 较
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个月 -27.05% 3.67% -23.49% 2.71% -3.56% 0.96%
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3.2.2 自 基 金 合 同生 效 以 来 基金 累 计 净 值增 长 率 变 动及 其 与 同 期业 绩 比 较 基准 收 益 率
变动的比较
注：本报告期，本基金的投资组合比例符合基金合同的要求。
§4 管 理 人 报 告
4.1 基 金 经 理 （或 基 金 经 理小 组 ） 简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限
证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
姚锦
权益投资
部副总经
理、研究
部首席策
略分析
师、本基
金的基金
经理
2012 年 2 月
17 日
- 11
博 士 。 曾 任 天 津 通 广
三 星 电 子 有 限 公 司 工
程 师 ， 天 弘 基 金 管 理
公 司 研 究 员 、 研 究 部
副主管、 研究部主管、
投 资 部 副 总 经 理 兼 研
究总监等职，2009 年
3 月17 日至2011 年3
月 3 日担任 天弘永利
债 券 型 证 券 投 资 基 金
基金经理；2009 年12建信优选成长混合 基金 2015 年第 3 季度报 告
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月 17 日至 2011 年 5
月 5 日任天 弘周期策
略 股 票 型 证 券 投 资 基
金 基 金 经 理 。 历 任 我
公 司 研 究 部 首 席 策 略
分 析 师 、 权 益 投 资 部
副 总 监 兼 研 究 部 首 席
策略分析师，2012 年
2 月 17 日起 任建信优
选 成 长 混 合 型 证 券 投
资基金基金经理，
2012 年 8 月 14 日至
2014 年 3 月 6 日任建
信 社 会 责 任 混 合 型 证
券投资基金基金经
理； 2014 年1 月20 日
起 任 建 信 保 本 基 金 的
基金经理， 该基金于 1
月23 日起转 型为建信
积 极 配 置 混 合 型 证 券
投 资 基 金 基 金 ， 姚 锦
继 续 担 任 该 基 金 的 基
金经理。
4.2 管 理 人 对 报告 期 内 本 基金 运 作 遵 规守 信 情 况 的说 明
本报告期内，基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为。基金管理人勤勉尽责地为
基金份额持有人谋求利益，严格遵守了《证券法》、《证券投资基金法》、其他有关法律法规的
规定和《建信优选成长混合型证券投资基金基金合同》的规定。
4.3 公 平 交 易 专项 说 明
4.3.1 公 平 交 易 制度 的 执 行 情况
为了公平对待投资人，保护投资人利益，避免出现不正当关联交易、利益输送等违法违规行
为，公司根据《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司内部控制指导意见》、《证券投资
基金公司公平交易制度指导意见》、《基金管理公司特定客户资产管理业务试点办法》等法律法
规和公司内部制度，制定和修订了《公平交易管理办法》、《异常交易管理办法》、《公司防范
内幕交易管理办法》、《利益冲突管理办法》等风险管控制度。公司使用的交易系统中设置了公
平交易模块，一旦出现不同基金同时买卖同一证券时，系统自动切换至公平交易模块进行操作，
确保在投资管 理活动中公平对待不同投资组合，严禁直接或通过第三方的交易安排在不同投资组建信优选成长混合 基金 2015 年第 3 季度报 告
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合之间进行利益输送。
4.3.2 异 常 交 易 行为 的 专 项 说明
本报告期内未出现所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量
超过该证券当日成交量的 5 ％的情况 。本报告期，未发现本基金存在异常交易行为。
4.4 报 告 期 内 基金 的 投 资 策略 和 业 绩 表现 说明
4.4.1 报 告 期 内 基金 投 资 策 略和 运 作 分 析
2015 年三季 度国际上最关注的事件是美联储暂不加息， 国内最关注的是人民币汇率变动。 全
球经济维持较弱增长，前期的亮点美国就业数据较弱，德国受损于出口下降以及大众事件。 中国
经济数据较弱， 较少的增长点存在于旅游， 互联网， 新能源汽车等服务， 创新与高端制造业领域，
财政政策的支持空间仍旧存在。
三季度受去杠杆带动，资金流出，情绪悲观，市场整体调整幅度较大，尤其是前期涨幅较大
的板块和个股。 但影响市场的主要因素有所变换，6 月的调整主要受去杠杆资金流出影响，8 月份
的调整主要受人民币汇率变动，对资金外流的担忧影响。9 月成交量低迷，市场情绪逐渐趋于稳
定，表现为活跃度增加，主题性机会增多。债券方面，打新资金重新配置，流动性宽松提升债券
市场风险偏好，推低债券收益率，长久期国债和金融债表现较好。 股票方面，本基金重点配置的
航空行业受人民币汇率影响较大，且即将面临暑期旺季之后的淡季调整，因此本基金进行较大比
例减持。债券方面，本基金积极参与了长久期金融债的配置。
4.4.2 报 告 期 内 基金 的 业 绩 表现
本报告期基金净值增长率-27.05% ， 波动率 3.67% ，业绩比较基准收益率-23.49% ，波 动率
2.71% 。
4.5 管 理 人 对 宏观 经 济 、 证券 市 场 及 行业 走 势 的 简要 展 望
预计美联储出于对经济和就业的担心会谨慎加息，而依托于经济体量的增加，人民币相对于
其他货币在全球的影响力保持稳定，由中国消费带来的仍旧是全球最有亮点的需求之一。从资金
情况看，场内和场外的综合杠杆率已经显著下降，杠杆水平下降幅度远大于指数调整幅度，在流
动性不再是市场主要担心因素的情况下，股票市场的活跃有可能增加，主题性机会的可参与度增
加。
在基金操作上，本基金仍将坚持精选个股，选择具有长期趋势性的行业和个股进行投资，根
据市场情绪影响针对估值水平进行操作。另外，本基金将择机实现债券配置收益。 建信优选成长混合 基金 2015 年第 3 季度报 告
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§5 投 资 组 合 报 告
5.1 报告期末 基金 资 产 组 合情 况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（% ）
1 权益投资 1,351,565,668.62 63.05
其中：股票
1,351,565,668.62 63.05
2 基金投资 - -
3 固定收益投资
457,560,000.00 21.34
其中：债券
457,560,000.00 21.34
资产 支持证券
- -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计
293,873,241.63 13.71
8 其他资产
40,734,760.31 1.90
9 合计
2,143,733,670.56
100.00
5.2 报 告 期 末 按行 业 分 类 的股 票 投 资 组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比例
(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿 业 64,411,237.08 3.02
C 制造业 650,742,144.04 30.55
D
电力、 热力、 燃气及水生产和供应
业
18,926,013.24 0.89
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 242,346,968.14 11.38
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、 软件和信息技术服务业 236,576,932.87 11.10
J 金融业 16,756,414.89 0.79
K
房地产业
- -
L
租赁和商务服务业
20,100,000.00 0.94
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 63,658,391.60 2.99
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作
38,047,566.76 1.79 建信优选成长混合 基金 2015 年第 3 季度报 告
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R 文化、体育和娱乐业
- -
S 综合 - -
合计 1,351,565,668.62 63.44
注：以上行业分类以 2015 年9 月30 日的证监会行业分类标准为依据。
5.3 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小排 序 的 前 十名 股 票 投 资明 细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
1 300059 东方财富 3,000,000 107,940,000.00 5.07
2 002465 海格通信 7,079,580 90,406,236.60 4.24
3 300017 网宿科技 1,539,425 81,143,091.75 3.81
4 601088 中国神华 4,451,364 64,411,237.08 3.02
5 600585 海螺水泥 3,717,809 62,645,081.65 2.94
6 300274 阳光电源 2,409,600 56,529,216.00 2.65
7 002580 圣阳股份 4,389,160 54,732,825.20 2.57
8 601021 春秋航空 474,194 53,204,566.80 2.50
9 300003 乐普医疗 1,599,920 51,181,440.80 2.40
10 002415 海康威视 1,500,000 48,870,000.00 2.29
5.4 报 告 期 末 按债 券 品 种 分类 的 债 券 投资 组 合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例 （％）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 457,560,000.00 21.48
其中：政策性金融债 457,560,000.00 21.48
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债 - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 457,560,000.00 21.48
5.5 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小 排序的 前 五名 债 券 投 资明 细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元）
占基金资产净值比
例（％）
1 150205 15 国开 05 3,000,000 301,500,000.00 14.15
2 150210 15 国开 10 1,500,000 156,060,000.00 7.33
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5.6 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小 排序的 前 十名 资 产 支 持证 券 投 资 明
细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小排 序 的 前 五名 贵 金 属 投资 明 细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小 排序的 前 五名 权 证 投 资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报 告 期 末 本基 金 投 资 的股 指 期 货 交易 情 况 说 明
5.9.1 报 告 期 末 本基 金 投 资 的股 指 期 货 持仓 和 损 益 明细
本基金本报告期末未投资股指期货。
5.9.2 本 基 金 投 资股 指 期 货 的投 资 政 策
本基金本报告期末未投资股指期货。
5.10 报 告 期 末 本基 金 投 资 的国 债 期 货 交易 情 况 说 明
5.10.1 本 期 国 债 期货 投 资 政 策
本基金本报告期末未投资国债期货。
5.10.2 报 告 期 末 本基 金 投 资 的国 债 期 货 持仓 和 损 益 明细
本基金本报告期末未投资国债期货。
5.10.3 本 期 国 债 期货 投 资 评 价
本基金报告期内未投资于国债期货。
5.11 投 资 组 合 报告 附 注
5.11.1
本 基 金该 报告 期 内投 资前 十 名证 券的 发 行主 体均 无 被监 管部 门 立案 调查 和 在报 告编 制日前一
年内受到公开谴责、处罚。
5.11.2
基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的投资范围。
5.11.3 其 他 资 产 构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 1,617,434.24
2 应收证券清算款 27,667,107.13 建信优选成长混合 基金 2015 年第 3 季度报 告
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3 应收股利 -
4 应收利息 10,455,272.58
5 应收申购款 994,946.36
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 40,734,760.31
5.11.4 报 告 期 末 持有 的 处 于 转股 期 的 可 转换 债 券 明 细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报 告 期 末 前十 名 股 票 中存 在 流 通 受限 情 况 的 说明
本基金本报告期末前十名股票中未存在流通受限的情况。
§6 开 放 式 基 金 份 额 变 动
单位：份
报告期期初基金份额总额 1,541,178,233.20
报告期期间基金总申购份额 325,446,834.37
减: 报告期期 间基金总赎回份额 461,662,307.80
报告期期间基金拆分变动份额 （份额减少以"-"
填列）
-
报告期期末基金份额总额 1,404,962,759.77
注：上述总申购份额含转换转入份额，总赎回份额含转换转出份额。
§7 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 情 况
7.1 基 金 管 理 人持 有 本 基 金份 额 变 动 情况
单位：份
报告期期初管理人持有的本基金份额 0.00
报告期期间买入/ 申购总 份额 2,965,973.76
报告期期间卖出/ 赎回总 份额 0.00
报告期期末管理人持有的本基金份额 2,965,973.76
报告期期末持有的本基金份额占基金总份
额比例（% ）
0.21
7.2 基 金 管 理 人运 用 固 有 资金 投 资 本 基金 交 易 明 细
序号 交易方式 交易日期 交易份额（份） 交易金额 （元 ） 适用费率
1 申购 2015 年 7 月6 2,965,973.76 5,000,000.00 0.50% 建信优选成长混合 基金 2015 年第 3 季度报 告
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日
合计
2,965,973.76
5,000,000.00
§8 备 查 文 件 目 录
8.1 备 查 文 件 目录
1 、中国证监 会批准建信优选成长混合型证券投资基金设立的文件；
2 、《建信优 选成长混合型证券投资基金基金合同》；
3 、《建信优 选成长混合型证券投资基金招募说明书》；
4 、《建信优 选成长混合型证券投资基金托管协议》；
5 、基金管理 人业务资格批件和营业执照；
6 、基金托管 人业务资格批件和营业执照；
7 、报告期内 基金管理人在指定报刊上披露的各项公告。
8.2 存放地点
基金管理人或基金托管人处。
8.3 查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅。 也可在支付工本费后， 在合理时间内取得上述文件的复印件。
建信基金管理有限责任公司
2015 年10 月27 日
