兴 业 添 利 债券 型 证 券 投资 基 金 2015 年第3
季度报告
2015 年9 月30 日
基金管 理人： 兴业基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国工商银 行股份有限公司
报告送 出日期：2015 年10 月24 日
兴业添利债券 2015 年第 3 季度 报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2015 年10 月 21 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2015 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 兴业添 利债 券
交易代 码 001299
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 6 月10 日
报告期 末基 金份 额总 额 8,040,859,836.13 份
投资目 标
在严格 控制 投资 组合 风险 的前提 下， 通过 积极 主动 的
资产配 置， 力争 获得 超越 业绩比 较基 准的 收益 。
投资策 略
本基金 通过 对宏 观经 济、 利率走 势、 资金 供求、 信 用
风险状 况、 证券 市场 走势 等方面 的分 析和 预测 ， 综 合
运用类 属资 产配 置策 略、 久期策 略、 收益 率曲 线策 略、
信用债 投资 策略 等， 力求 规避风 险并 实现 基金 资产 的
保值增 值。
业绩比 较基 准 本基金 的业 绩比 较基 准为 ：中国 债券 综合 全价 指数 。
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 属 于证券 投资 基金 中较 低预 期
风险、 预期 收益 的基 金品 种， 其 预期 风险 及预 期收 益
高于货 币市 场基 金， 低于 混合型 基金 和股 票型 基金 。
基金管 理人 兴业基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
兴业添利债券 2015 年第 3 季度 报告
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2015 年 7 月 1 日 － 2015 年9 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 89,706,121.41
2.本期 利润
201,445,595.72
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0251
4.期末 基金 资产 净值 8,176,990,965.47
5.期末 基金 份额 净值 1.017
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 收益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
2、 所 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要 低于
所列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 2.52% 0.05% 1.12% 0.06% 1.40% -0.01%
兴业添利债券 2015 年第 3 季度 报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
注：1 、本 基金 基金 合同 于 2015 年6 月10 日 生效 ，截至 报告 期末 本基 金基 金合同 生效 未满 一 年 。
2、 根 据本 基金 基金 合同 规 定， 基 金管 理人 应当 自基 金合同 生效 之日 起6 个月 内使基 金的 投资 组合
比例符 合基 金合 同的 有关 约定。 截止 本报 告期 末本 基金仍 处于 建仓 期。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
朱文辉
本 基 金 的
基金经 理
2015 年6 月
10 日
- 15
中国籍，硕士学 位 ，
具有证券投资基金从
业资格。先后任职于
平安保险集团投资管
理中心、生命人寿保
险股份有限公司资产
管理部、汇丰晋信基兴业添利债券 2015 年第 3 季度 报告
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金管理有限公司和大
成基金管理有限公司
从事债券投资和基金
投资管 理。2008 年12
月至 2010 年 12 月任
汇丰晋信平稳增利债
券 基 金 基 金 经
理,2011 年 6 月至
2013 年11 月 任大 成保
本 混 合 基 金 基 金 经
理,2011 年 11 月至
2013 年11 月 任大 成可
转债增强债券基金基
金经理,2012 年6 月至
2013 年11 月 任大 成景
恒保本混合型基金基
金经理 。 2013 年12 月
加入兴业基金管理有
限公司 。2014 年 8 月
6 日起担任兴业货币
市场证券投资基金基
金经理 ，2015 年 5 月
7 日起， 担任 兴业 聚利
灵活配置混合型证券
投资基金基金经理，
2015 年6 月10 日 起担
任兴业添利债券型证
券 投 资 基 金 基 金 经
理。
徐莹
本 基 金 的
基金经
理, 套利
与 量 化 投
资 部 综 合
套利总 监
2015 年7 月
6 日
- 7
中国籍，硕士学 位 ，
CFA ， 具 有证 券投 资基
金从业 资格 。2008 年
至2012 年在 兴业 银行
股份有限公司总行资
金营运中心从事债券
投资，2012 年至2013
年在兴业银行股份有
限公司总行资产管理
部 负 责 组 合 投 资 管
理。2013 年 6 月 加入
兴业基金管理有限公
司。2014 年 3 月 13
日至 2015 年 7 月 24
日担任兴业定开债券
基 金 基 金 经 理 ，2015兴业添利债券 2015 年第 3 季度 报告
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年2 月12 日 起担 任兴
业年年利定开债券基
金基金 经理 ，2015 年
6 月 10 日起 担任 兴业
稳固收益一年理财债
券型证券投资基金基
金经理 ，2015 年 6 月
10 日起 兴业 稳固 收益
两年理财债券投资基
金基金 经理 。2015 年
7 月6 日 起担 任兴 业添
利债券型证券投资基
金基金 经理 ，2015 年
7 月 23 日起 担任 兴业
添天盈货币市场基金
基金经 理。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 遵守 《 中华 人民 共 和国证 券投 资基 金法 》 及 其配套 法律 法规 、
基金合 同的 约定 ，本 着诚 实信用 、勤 勉尽 责的 原则 管理和 运用 基金 资产 ，在 严格控 制风 险的 基础
上，为 基金 份额 持有 人谋 求最大 利益 。报 告期 内， 本基金 运作 整体 合法 合规 ，未发 现损 害基 金持
有人利 益的 行为 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内， 本基 金管 理人 严格执 行《 证券 投资 基金 管理公 司公 平交 易制 度指 导意见 》， 完善
相应制 度和 流程 ，通 过系 统和人 工等 方式 在各 环节 严格控 制交 易公 平执 行， 公平对 待旗 下管 理的
基金和 投资 组合 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。
4.4 报 告期 内基金 的投 资策略 和业 绩表现 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2015 年第 三季 度， 经 济增 长仍然 偏弱 ， 在持 续宽 松 货币政 策的 影响 下， 房 地 产市场 已经 企稳 ，
但开发 商对 房地 产长 期因 素的担 忧以 及三 四线 城市 库存压 力的 影响 ，房 地产 开工和 投资 需求 仍然
较为低 迷。 同时 ，第 三季 度全球 风险 因素 开始 凸显 ，美国 加息 的干 扰和 新兴 市场国 家汇 率的 贬值兴业添利债券 2015 年第 3 季度 报告
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对投资 者的 风险 偏好 形成 较大的 负面 影响 。融 资需 求的低 迷和 风险 偏好 的下 降是驱 动第 三季 度债
券市场 收益 率下 行的 主要 因素。
报告期 内， 基于 债券 绝对 收益率 水平 、各 类利 差状 况、资 金面 以及 债券 供需 等多方 面综 合考
虑，维 持组 合中 等久 期的 策略， 准确 把握 了表 现较 佳的债 券品 种的 投资 机会 ，适时 通过 波段 操作
增厚组 合收 益。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
报告期 内， 本基 金份 额净 值增长 率 为2.52% ， 同期 业绩比 较基 准收 益率 为1.12% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
长期来 看， 随着 经济 潜在 增速的 下降 ，债 券市 场收 益率长 期下 行的 趋势 没有 改变， 低利 率和
低资本 回报 率正 在成 为一 种常态 。第 四季 度受 房地 产市场 回暖 的影 响， 预计 投资需 求有 可能 出现
短期的 企稳 ，但 幅度 较为 有限， 货币 政策 保持 相对 宽松。 目前 债券 市场 收益 率水平 和信 用利 差均
处于低 位， 利差 反映 了股 市资金 回流 导致 的流 动性 宽松， 但也 压缩 了信 用风 险补偿 的空 间。 我们
对第四 季度 债券 市场 的展 望相对 保守 ，也 会采 取较 为稳健 的操 作策 略。 我们 将密切 跟踪 经济 、政
策、环 境的 变化 ，及 时调 整组合 的久 期和 信用 结构 ，严 格 把握 债券 的信 用风 险，继 续在 风险 可控
的原则 下为 投资 者争 取更 好的投 资回 报。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本报告 期内 ，本 基金 不存 在连续 二十 个工 作日 基金 份额持 有人 数量 不满 二百 人或者 基金 资产
净值低 于五 千万 的情 形。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 - -
其中： 股票
- -
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
7,437,525,500.00 90.89
其中： 债券
7,437,525,500.00 90.89
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- - 兴业添利债券 2015 年第 3 季度 报告
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其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
545,694,186.19 6.67
8 其他资 产
199,626,541.90 2.44
9 合计
8,182,846,228.09
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 7,437,525,500.00 90.96
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 - -
8 其他 - -
9 合计 7,437,525,500.00 90.96
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
1 124150 13 南 发展 2,000,000 207,720,000.00 2.54
2 124207 13 巴 城投 1,800,000 187,182,000.00 2.29
3 124648 14 郴 州债 1,700,000 183,498,000.00 2.24
4 124679 14 宜 经开 1,600,000 173,312,000.00 2.12
5 124665 14 余 交通 1,500,000 165,420,000.00 2.02
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。 兴业添利债券 2015 年第 3 季度 报告
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5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.9.1 本 期国 债期货 投资 政策
注：根 据本 基金 合同 ，本 基金不 参与 国债 期货 交易 。
5.9.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注：根 据本 基金 合同 ，本 基金不 参与 国债 期货 交易 。
5.9.3 本 期国 债期货 投资 评价
注：据 本基 金合 同， 本基 金不参 与国 债期 货交 易。
5.10 投 资组 合报告 附注
5.10.1
报告期内,本基 金投资决 策 程序符合相关 法律法规 的 要求,未发现本 基金投资 的 前十名证券 的
发行主 体本 期出 现被 监管 部门立 案调 查, 或在 报告 编 制日前 一年 内受 到公 开谴 责、处 罚的 情形 。
5.10.2
基金投 资的 前十 名股 票未 超出基 金合 同规 定的 备选 股票库 。
5.10.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 518,689.48
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 199,107,852.42
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 199,626,541.90
5.10.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有可 转换 债券 。
兴业添利债券 2015 年第 3 季度 报告
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5.10.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
注：本 基金 本报 告期 末未 持有流 通受 限股 票。
5.10.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
无。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 8,040,861,783.63
报告期 期间 基金 总申 购份 额 4,911.25
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 6,858.75
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额减 少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 8,040,859,836.13
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
单位： 份
报告期 期初 管理 人持 有的 本基金 份额 0.00
报告期 期间 买入/申 购总 份 额 0.00
报告期 期间 卖出/赎 回总 份 额 0.00
报告期 期末 管理 人持 有的 本基金 份额 0.00
报告期 期末 持有 的本 基金 份额占 基金 总份
额比例 （% ）
0.00
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
注：本 报告 期内 基金 管理 人未运 用固 有资 金投 资本 基金。
§8 备查文 件目录
8.1 备 查文 件目录
1. 中国 证监 会准 予兴 业添 利债券 型证 券投 资基 金募 集注册 的文 件
2. 《兴 业添 利债 券型 证券 投资基 金基 金合 同》 兴业添利债券 2015 年第 3 季度 报告
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3. 《兴 业添 利债 券型 证券 投资基 金托 管协 议》
4. 法律 意见 书
5. 基金 管理 人业 务资 格批 件和营 业执 照
6. 基金 托管 人业 务资 格批 件和营 业执 照
8.2 存 放地 点
基金管 理人 处、 基金 托管 人处
8.3 查 阅方 式
投资者 可在 基金 管理 人营 业时间 内免 费查 阅 。
网站：http ：//www.cib-fund.com.cn
投资者 对本 报告 书如 有疑 问，可 咨询 本基 金管 理人 兴业基 金管 理有 限公 司。
客户服 务中 心电 话: 4000095561
兴业基金管理有限公司
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