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长城积极A(200013)

长城积极:2015年第三季度报告查看PDF公告

 
 
长 城 积 极 增利 债 券 型 证券 投 资 基 金 
2015 年第3 季度报告 
 
2015 年9 月30 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管 理人: 长城基金管 理有限公司 
基金托 管人: 中国建设银 行股份有限公司 
报告送 出日期:2015 年10 月26 日 
 
 
 长城积极增利债券 2015 年第 3 季度报告 
第 2 页 共 11 页


§1 重要提 示 本基金 管理 人的 董事 会及 董事保 证本 报告 所载 资料 不存在 虚假 记载 、 误 导性 陈 述或重 大遗 漏, 并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。


本基金 托管 人中 国建 设银 行股份 有限 公司 根据 本基 金合同 规定 , 于2015 年 10 月21 日复 核了 本报告 中的 财务 指标 、净 值表现 和投 资组 合报 告等 内容, 保证 复核 内容 不存 在虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。


本基金 管理 人承 诺以 诚实 信用、 勤勉 尽责 的原 则管 理和运 用基 金资 产, 但不 保证基 金一 定盈 利。





基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ,投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本 基金的 招募 说明 书。


本报告 中财 务资 料未 经审 计。


本报告 期 自2015 年07 月01 日 起至 09 月30 日止 。 §2 基金产 品概况 基金简 称 长城积 极增 利债 券 基金主 代码 200013 基金运 作方 式 契约型 开放 式 基金合 同生 效日 2011 年 4 月 12 日 报告期 末基 金份 额总 额 3,312,239,969.78 份 投资目 标 本基金 将在 控制 组合 风险 和保持 资产 流动 性的 前提下, 力争 获得 超越 业 绩比较 基准 的收 益, 实 现基金 资产 的长 期增 值。 投资策 略 本基金 将采 用 “自 上而 下 ” 的策略 进行 基金 的大 类资产 配置, 通过 综合 分 析宏观 经济 形势、 财政 政策、 货 币政 策、 债 券市 场券种 供求 关系 及资 金 供求关 系, 主 动判 断市 场 利率变 化趋 势, 确 定和 动态调 整固 定收 益类 资产 的平均 久期 及债 券资 产配置 。 业绩比 较基 准 中债综 合财 富指 数 风险收 益特 征 本基金 为债 券型 基金 , 其 长期平 均风 险和 预期 收 益率低 于股 票型 基金、 混 合型基 金, 高 于货 币市 场基金。 本基 金为 中低 风 险、 中低 收益 的基 金产 品。 基金管 理人 长城基 金管 理有 限公 司 基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司 长城积极增利债券 2015 年第 3 季度报告 第 3 页 共 11 页


下属分 级基 金的 基金 简称 长城积 极增 利债 券 A 长城积 极增 利债 券 C 下属分 级基 金的 交易 代码 200013 200113 报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 2,441,367,625.98 份 870,872,343.80 份


§3 主要财 务指标和基金净值 表现 3.1 主 要财 务指标 单位: 人民 币元 主要财 务指 标 报告期 ( 2015 年7 月1 日 - 2015 年9 月 30 日 ) 长城积 极增 利债 券 A 长城积 极增 利债 券 C 1. 本 期已 实现 收益 27,518,591.35 12,026,233.77 2.本 期利 润 53,281,429.51 23,127,354.69 3.加 权平 均基 金份 额本 期 利润 0.0353 0.0330 4.期 末基 金资 产净 值 3,202,934,334.43 1,118,791,812.78 5.期 末基 金份 额净 值 1.312 1.285 注:① 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 (不 含公 允价值 变动 收益 )扣 除相关 费用 后的 余额 ,本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。 ②上述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人交 易基 金的 各项 费用, 计入 费用 后实 际收 益水平 要低 于所 列数 字。 3.2 基 金净 值表现 3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较 长城积极增利债券 A 阶段 净值增 长 率① 净值增 长率 标准差 ② 业绩比 较基 准收益 率③ 业绩比 较基 准收 益率标 准差 ④ ①-③ ②-④ 过去三 个 月 3.47% 0.10% 2.10% 0.06% 1.37% 0.04% 长城积极增利债券 C 阶段 净值增 长 率① 净值增 长率 标准差 ② 业绩比 较基 准收益 率③ 业绩比 较基 准收 益率标 准差 ④ ①-③ ②-④ 过去三 个 月 3.30% 0.11% 2.10% 0.06% 1.20% 0.05%


长城积极增利债券 2015 年第 3 季度报告 第 4 页 共 11 页


3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率 变 动的 比较 长城积极增利债券 2015 年第 3 季度报告 第 5 页 共 11 页


注:本 基金 合同 规定 本基 金投 资 组合 为: 债券 等固 定收益 类资 产投 资比 例不 低于基 金资 产净 值的 80% , 其中 信用 类固 定收 益 品种的 投资 比例 不低 于基 金资产 净值 的 30% ; 股票 等 权益类 资产 投资 比 例不高 于基 金资 产净 值 的20% ; 现金 或者 到期 日在1 年以内 的政 府债 券投 资比 例不低 于基 金资 产 净值 的5% 。 本 基金 的建 仓 期为自 本基 金基 金合 同生 效日 起 6 个 月, 建仓 期满 时, 各 项资 产配 置比 例符合 基金 合同 约定 。 §4 管理人 报告 4.1 基 金经 理(或 基金 经理小 组) 简介


姓名 职务 任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业 年限 说明 任职日 期 离任日 期 钟光正 公 司 固 定 收 益 部 总 经 理、 长 城 积 极 增 利债券 、 长 城 保 本混合 、 2011 年4 月12 日 - 6 年 男,中 国籍 ,经 济学 硕士 。 具有 11 年债 券投 资管 理 经 历。 曾就 职于 安徽 安凯 汽 车 股份有 限公 司、 广 发银 行 总 行资金 部、 招 商银 行总 行 资 金交易 部。2009 年 11 月进 入长城 基金 管理 有限 公司 , 曾 任 债 券 研 究 员 。 自 2010长城积极增利债券 2015 年第 3 季度报告 第 6 页 共 11 页


长 城 增 强 收 益 债券、 长 城 稳 固 收 益 债 券 基 金 的 基 金 经理 年 2 月至 2011 年 10 月任 “ 长城货币市场证券投资 基金” 基 金 经 理 , 自 2010 年 2 月至 2011 年 11 月任 “ 长城稳健增利债券型证 券投资 基金 ”基 金经 理。 注:① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 公司 做出 决定 的任免 日期 填写 。 ②证券 从业 年限 的计 算方 式遵从 证券 业协 会《 证券 业从业 人员 资格 管理 办法 》的相 关规 定。 4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明 本报告 期内 ,本 基金 管理 人严格 遵守 了《 证券 投资 基金法 》、 《长 城积 极增 利债券 型证 券投 资基金 基金 合同 》和 其他 有关法 律法 规的 规定 ,以 诚实信 用、 勤勉 尽责 的原 则管理 和运 用基 金资 产, 在控 制和 防范 风险 的 前提下 , 为基 金份 额持 有 人谋求 最大 的利 益 , 未 出 现投资 违反 法律 法规 、 基金合 同约 定和 相关 规定 的情况 ,无 因公 司未 勤勉 尽责或 操作 不当 而导 致基 金财产 损失 的情 况, 不存在 损害 基金 份额 持有 人利益 的行 为。 4.3 公 平交 易专项 说明 4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况 报告期 内 , 本 基金 管理 人 严格执 行了 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见 》 和 《 长 城基金 管理 有限 公 司 公平 交易管 理制 度》 的规 定, 不同投 资者 的利 益得 到了 公平对 待。 本基金 管理 人严 格控 制不 同投资 组合 之间 的同 日反 向交易 , 对 同向 交易 的价 差 进行事 后分 析, 定期出 具公 平交 易稽 核报 告。本 报告 期报 告认 为, 本基金 管理 人旗 下投 资组 合的同 向交 易价 差均 在合理 范围 内, 结果 符合 相关政 策法 规和 公司 制度 的规定 。 4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明 报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 ,没 有出 现基金 参与 的交 易所 公开 竞价同 日反 向交 易成交 较少 的单 边交 易量 超过该 证券 当日 成交 量 的5%的现 象。


4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析 3 季度 经济 数据 总体 继续 低于预 期, 工业 增加 值在6 月短 暂反 弹, 但进 入3 季 度后再 次回 落。 CPI 受 猪肉 价格 带动 有所 上涨, 但趋 势难 以维 持, 且工业 品价 格延 续通 缩态 势。工 业品 方面 ,除 了发电 量勉 强维 持在 零增 长以外 ,其 他诸 如原 煤、 粗钢等 产量 继续 负增 长。 面对如 此不 利的 经济 数据, 央行 在3 季度 降息 降准各 一次 。 长城积极增利债券 2015 年第 3 季度报告 第 7 页 共 11 页


在此背 景下 ,债 券市 场收 益率曲 线平 均下 行30BP 左 右。 由于本 基金 在三 季度 规模 增长较 快, 我们 在3 季度 为了维 持组 合结 构的 有效 性,被 动买 入配 置较多 ,组 合的 新增 配置 主要集 中在 交易 所可 质押 信用债 及流 动性 较好 的短 融资产 。 4.5 报 告期 内基金 的 业 绩表现 报告期 内 , 本 基金 净值 增长 率 A 级为 3.47% 、 C 级为 3.30% , 同 期业 绩比 较基 准 收 益率 为 2.10% 。 4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明 本报告 期内 ,本 基金 无需 要说明 的情 况。 §5 投资组 合报告 5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况


序号 项目 金额( 元) 占基金 总资 产的 比例 (% ) 1 权益投 资 95,260.00 0.00 其中: 股票


95,260.00 0.00 2 固定收 益投 资


4,749,032,594.50 94.19 其中: 债券


4,749,032,594.50 94.19 资产支 持证 券 - - 3 贵金属 投资 - - 4 金融衍 生品 投资 - - 5 买入返 售金 融资 产


- - 其中 : 买 断式 回购 的买 入返 售 金融资 产


- - 6 银行存 款和 结算 备付 金合 计


229,086,983.46 4.54 7 其他资 产


63,775,898.92 1.26 8 合计





5,041,990,736.88





100.00


5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合


代码 行业类 别 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例(%) A 农、林 、牧 、渔 业 - - B 采 矿 业 - - C 制造业 60,815.00 0.00 D 电力 、 热 力、 燃气 及水 生产 和供 应业 - - E 建筑业 15,495.00 0.00 F 批发和 零售 业 - - G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - - H 住宿和 餐饮 业 - - I 信息传 输、 软 件和 信息 技术 服务 - - 长城积极增利债券 2015 年第 3 季度报告 第 8 页 共 11 页


业 J 金融业 - - K 房地产 业 - - L 租赁和 商务 服务 业 - - M 科学研 究和 技术 服务 业 18,950.00 0.00 N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - - O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - - P 教育 - - Q 卫生和 社会 工作 - - R 文化、 体育 和娱 乐业 - - S 综合 - - 合计 95,260.00 0.00


5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细


序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值( 元) 占基金 资产 净 值比例 (% ) 1 300470 日机密 封 500 32,450.00 0.00 2 002776 柏堡龙 500 18,950.00 0.00 3 300486 东杰智 能 500 17,590.00 0.00 4 002775 文科园 林 500 15,495.00 0.00 5 300475 聚隆科 技 500 10,775.00 0.00 6 - - - - - 7 - - - - - 8 - - - - - 9 - - - - - 10 - - - - -


5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合


序号 债券品 种 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例 (% ) 1 国家债 券 183,765,342.50 4.25 2 央行票 据 - - 3 金融债 券 1,125,095,319.00 26.03 其中: 政策 性金 融债 862,227,319.00 19.95 4 企业债 券 2,208,505,933.00 51.10 5 企业短 期融 资券 800,188,000.00 18.52 6 中期票 据 431,478,000.00 9.98 7 可转债 - - 8 同业存 单 - - 9 其他 - - 10 合计 4,749,032,594.50 109.89 长城积极增利债券 2015 年第 3 季度报告 第 9 页 共 11 页


5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细 序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例( %) 1 122443 15 桂 金债 2,000,000 200,000,000.00 4.63 2 101570007 15 光明 MTN001 1,700,000 171,173,000.00 3.96 3 130231 13 国开 31 1,600,000 164,128,000.00 3.80 4 150207 15 国开 07 1,500,000 153,270,000.00 3.55 5 122444 15 冠 城债 1,500,000 150,900,000.00 3.49


5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资明 细


注:本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。


5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细 注:本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。 5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细 注:本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。 5.9 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明 5.9.1 本 期国 债期货 投资 政策 注:本 基金 尚未 在基 金合 同中明 确国 债期 货的 投资 策略、 比例 限制 、信 息披 露方式 等, 暂不 参与 国债期 货交 易。 5.9.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细 注:本 基金 本报 告期 未进 行国债 期货 投资 ,期 末未 持有国 债期 货。 5.9.3 本 期国 债期货 投资 评价 注:本 基金 本报 告期 内未 投资国 债期 货。 5.10 投 资组 合报告 附注 5.10.1


本报告 期内 本基 金投 资的 前十名 证券 的发 行主 体未 被监管 部门 立案 调查 ,或 在报告 编制 日前 一年内 受到 过公 开谴 责、 处罚。 长城积极增利债券 2015 年第 3 季度报告 第 10 页 共 11 页


5.10.2


基金投 资的 前十 名股 票中 ,未有 投资 于超 出基 金合 同规定 备选 股票 库之 外股 票。 5.10.3 其 他资 产构成 序号 名称 金额( 元) 1 存出保 证金 197,915.09 2 应收证 券清 算款 - 3 应收股 利 - 4 应收利 息 59,713,384.82 5 应收申 购款 3,864,599.01 6 其他应 收款 - 7 待摊费 用 - 8 其他 - 9 合计 63,775,898.92


5.10.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细 注:本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。


5.10.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明 注:本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 不存 在流 通受 限的情 况。 5.10.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分 由于四 舍五 入的 原因 ,分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。 §6 开放式 基金份额变动 单位: 份 项目 长城积 极增 利债 券 A 长城积 极增 利债 券 C 报告期 期初 基金 份额 总额 913,518,664.27 303,080,989.92 报告期 期间 基金 总申 购份 额 1,619,838,914.79 693,102,280.66 减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 91,989,953.08 125,310,926.78 报告期期间 基金拆 分变动 份额(份额 减 少以"-"填 列) - - 报告期 期末 基金 份额 总额 2,441,367,625.98 870,872,343.80


长城积极增利债券 2015 年第 3 季度报告 第 11 页 共 11 页


§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况 7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况 注:本 报告 期基 金管 理人 持有本 基金 的份 额情 况无 变动, 于本 报告 期期 初及 期末均 未持 有本 基金 份额。 7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细 注: 本报 告期 本基 金管 理 人未运 用固 有资 金投 资本 基金。 §8 备查文 件目录 8.1 备 查文 件目录 1. 本 基金 设立 等相 关批 准 文件 2. 《 长城 积极 增利 债券 型 证券投 资基 金基 金合 同》 3. 《 长城 积极 增利 债券 型 证券投 资基 金托 管协 议》 4. 法 律意 见书 5. 基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照 6. 基 金托 管人 业务 资格 批 件、营 业执 照 7. 中 国证 监会 规定 的其 他 文件 8.2 存 放地 点 广东省 深圳 市福 田区 益田 路 6009 号 新世 界商 务中 心 41 层 8.3 查 阅方 式 投资者 可在 办公 时间 亲临 上述存 放地 点免 费查 阅, 如有疑 问, 可向 本基 金管 理人长 城基 金管 理有限 公司 咨询 。 咨询电 话:0755-23982338 客户服 务电 话:400-8868-666 网站:www.ccfund.com.cn