国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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国投瑞银 纯债债券型证券投资基 金2015 年半年度报告
2015年06 月30 日
基金管理 人：国投瑞银基金管理 有限公司
基金托管 人：中国银行股份有限 公司
送出日期 ：2015 年08 月28日
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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§1
重要 提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈
述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。
本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2015年8月26日
复核了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润 分配情况、 财务会计报告、 投资组合报
告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保
证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2015年1月1日起至6月30日止。
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§ 1
重要提 示及目 录 ..................................................................................................................................... 2
§ 2
基金简 介 ................................................................................................................................................. 5
2.1 基金基本 情况 .................................................................................................................................. 5
2.2 基金产品 说明 .................................................................................................................................. 5
2.3 基金管理 人和 基金托 管人 .............................................................................................................. 6
2.4 信息披露 方式 .................................................................................................................................. 6
2.5 其他相关 资料 .................................................................................................................................. 6
§ 3
主要财 务指标 和基 金 净值表 现 ............................................................................................................. 6
3.1 主要会计 数据 和财务 指标 .............................................................................................................. 7
3.2 基金净值 表现 .................................................................................................................................. 7
§ 4
管理人 报告 ............................................................................................................................................. 9
4.1 基金管理 人及 基金经 理情况 .......................................................................................................... 9
4.2 管理人对 报告 期内本 基金运 作遵规 守信 情况的 说明 ................................................................ 10
4.3 管理人对 报告 期内公 平交易 情况的 专项 说明 ............................................................................ 11
4.4 管理人对 报告 期内基 金的投 资策略 和业 绩表现 的说明 ............................................................ 11
4.5 管理人对 宏观 经济、 证券市 场及行 业走 势的简 要展望 ............................................................ 12
4.6 管理人对 报告 期内基 金估值 程序等 事项 的说明 ........................................................................ 12
4.7 管理人对 报告 期内基 金利润 分配情 况的 说明 ............................................................................ 12
§ 5
托管人 报告 ........................................................................................................................................... 13
5.1 报告期内 本基 金托管 人遵规 守信情 况声 明 ................................................................................ 13
5.2 托管人对 报告 期内本 基金投 资运作 遵规 守信、 净值计 算、利 润分 配等情 况的说 明 ............ 13
5.3 托管人对 本半 年度报 告中财 务信息 等内 容的真 实、准 确和完 整发 表意见 ............................ 13
§ 6 半年度财 务会 计报告 （ 未经审 计） ..................................................................................................... 13
6.1 资产负债 表 .................................................................................................................................... 13
6.2 利润表 ............................................................................................................................................ 15
6.3 所有者权 益（ 基金净 值）变 动表 ................................................................................................ 17
6.4 报表附注 ........................................................................................................................................ 18
§ 7
投资组 合报告 ....................................................................................................................................... 39
7.1 期末基金 资产 组合情 况 ................................................................................................................ 39
7.2 期末按行 业分 类的股 票投资 组合 ................................................................................................ 40
7.3 期末按公 允价 值占基 金资产 净值比 例大 小排序 的股票 投资明 细 ............................................ 40
7.4 报告期内 股票 投资组 合的重 大变动 ............................................................................................ 40
7.5 期末按债 券品 种分类 的债券 投资组 合 ........................................................................................ 40
7.6 期末按公 允价 值占基 金资产 净值比 例大 小排序 的前五 名债券 投资 明细 ................................ 41
7.7 期末按公 允价 值占基 金资产 净值比 例大 小排序 的所有 资产支 持证 券投资 明细 .................... 41
7.8 报告期末 按公 允价值 占基金 资产净 值比 例大小 排序的 前五名 贵金 属投资 明细 .................... 41
7.9 期末按公 允价 值占基 金资产 净值比 例大 小排序 的前五 名权证 投资 明细 ................................ 41
7.10 报告期 末本 基金投 资 的股指 期货交 易情 况说明 ...................................................................... 41
7.11 报告期 末本 基金投 资 的国债 期货交 易情 况说明 ...................................................................... 42
7.12 投资组 合报 告附注 ...................................................................................................................... 42
§ 8 基金份额 持有 人信息 ............................................................................................................................. 43
8.1 期末基金 份额 持有人 户数及 持有人 结构 .................................................................................... 43
8.2 期末基金 管理 人的从 业人员 持有本 开放 式基金 的情况 ............................................................ 43
8.3 期末基金 管理 人的从 业人员 持有本 开放 式基金 份额总 量区间 情况 ........................................ 43
§ 9
开放式 基金份 额变 动 ........................................................................................................................... 44
§ 10 重大事 件揭示 ....................................................................................................................................... 44
10.1 基金份 额持 有人大 会 决议 .......................................................................................................... 44
10.2 基金管 理人 、基金 托 管人的 专门基 金托 管部门 的重大 人事变 动 .......................................... 44
10.3 涉及基 金管 理人、 基 金财产 、基金 托管 业务的 诉讼 .............................................................. 44
10.4 基金投 资策 略的改 变 .................................................................................................................. 44
10.5 基金改 聘会 计师事 务 所情况 ...................................................................................................... 45
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10.6 管理人 、托 管人及 其 高级管 理人员 受监 管部门 稽查或 处罚的 情况 ...................................... 45
10.8 本期基 金租 用证券 公 司交易 单元的 有关 情况 .......................................................................... 46
10.9 其他重 大事 件 .............................................................................................................................. 47
§ 11
备查文 件目 录 ..................................................................................................................................... 48
11.1 备查文 件目 录 .............................................................................................................................. 48
11.2 存放地 点 ...................................................................................................................................... 48
11.3 查阅方 式 ...................................................................................................................................... 48
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§2
基金 简介
2.1 基金基本 情况
基金名称 国投瑞银纯债债券型证券投资基金
基金简称 国投瑞银纯债债券
基金主代码 121013
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2012年12月11日
基金管理人 国投瑞银基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 350,805,101.47
基金合同存续期 不定期
下属两级基金的基金简称 国投瑞银纯债债券A 国投瑞银纯债债券B
下属两级基金的交易代码 121013 128013
报告期末下属两级基金的份
额总额
7,499,554.28 343,305,547.19
2.2 基金产品 说明
投资目标
本基金在有效控制风险的基础上，通过 积极主动的投
资管理，力争在长期中实现超越业绩比较基准的投资
业绩，为投资者提供低波动、稳健回报的理财工具。
投资策略
本基金采取" 自上而下" 的债券分析方法，确定债券模
拟组合，并管理组合风险。
本基金基于均衡收益率曲线进行基本价值评估，计算
不同资产类别、不同剩余期限债券品种的预期超额回
报，并对预期超额回报进行排序，得到投资评级。在
此基础上，卖出内部收益率低于均衡收益率的债券，
买入内部收益率高于均衡收益率的债券。
债券投资策略主要包括： 久期策略、 收益率曲线策略、
类别选择策略和个券选择策略。在不同的时期，采用
以上策略对组合收益和风险的贡献不尽相同，具体采
用何种策略取决于债券组合允许的风险程度。
业绩比较基准 中债综合指数收益率
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风险收益特征
本基金为纯债债券型基金，属证券投资基金中的较低
风险品种，风险与预期收益高于货币市场基金，低于
混合型基金和股票型基金。
2.3 基金管理 人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称
国投瑞银基金管理有限公
司
中国银行股份有限公司
信息披露负责
人
姓名 刘凯 王永民
联系电话 400-880-6868 010-66594896
电子邮箱 service@ubssdic.com fcid@bankofchina.com
客户服务电话 400-880-6868 95566
传真 0755-82904048 010-66594942
注册地址
上海市虹口区东大名路
638号7 层
北京市西城区复兴门内大
街1号
办公地址
深圳市福田区金田路4028
号荣超经贸中心46层
北京市西城区复兴门内大
街1号
邮政编码 518035 100818
法定代表人 叶柏寿 田国立
2.4 信息披露 方式
本基金选定的信息披露报纸
名称
《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》
登载基金半年度报告正文的
管理人互联网网址
http://www.ubssdic.com
基金半年度报告备置地点 深圳市福田区金田路4028号荣超经贸中心46层
2.5 其他相关 资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 国投瑞银基金管理有限公司
深圳市福田区金田路4028号荣超
经贸中心46层
§3
主要 财务指标和基金净值 表现
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3.1 主要会计 数据和财务指标
单位：人民币元
国投瑞银纯债债券A 国投瑞银纯债债券B
3.1.1 期间数据和指标 报告期（2015年1月1日至2015年6月30日）
本期已实现收益 479,284.02 11,329,231.96
本期利润 410,424.77 12,678,084.56
加权平均基金份额本期利润 0.0304 0.0388
本期基金加权平均净值利润
率
2.86% 3.66%
本期基金份额净值增长率 3.96% 4.05%
3.1.2 期末数据和指标 2015年期末（2015 年6月30日）
期末可供分配利润
147,325.78 6,681,551.25
期末可供分配基金份额利润
0.0196 0.0195
期末基金资产净值
7,965,648.83 364,592,796.30
期末基金份额净值
1.062 1.062
3.1.3 累计期末指标 2015年期末（2015 年6月30日）
基金份额累计净值增长率 12.10% 12.62%
注：1 、 本 期 已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入 、 投 资 收益 、 其 他收 入 （不 含公 允价值 变动 收益 ） 扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
2 、 对 期末 可供 分配 利润 ， 采 用期末 资产 负债 表中 未分 配利润 与未 分配 利润 中已 实现部 分的 孰低 数 （ 为
期末余 额， 不是 当期 发生 数）。
3 、 以 上所 述基 金业 绩指 标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 （例 如基 金申购 赎回 费、 基金 转
换费等 ）， 计入 费用 后实 际利润 水平 要低 于所 列数 字。
3.2 基金净值 表现
3.2.1 基金份额 净值增长率及 其 与同期业绩比较基准收 益率的比较
阶段
( 国投瑞银纯债债券A)
份额净
值增长
率①
份额净
值增长
率标准
差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基准
收益率
标准差
④
①- ③ ②- ④
过去一个月 0.47% 0.05% -0.08% 0.05% 0.55% 0.00%
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过去三个月 2.41% 0.07% 1.35% 0.10% 1.06% -0.03%
过去六个月 3.96% 0.08% 1.20% 0.10% 2.76% -0.02%
过去一年 7.94% 0.16% 3.60% 0.11% 4.34% 0.05%
自基金合同生效日起
至今
12.10% 0.13% 3.73% 0.10% 8.37% 0.03%
阶段
( 国投瑞银纯债债券B)
份额净
值增长
率①
份额净
值增长
率标准
差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基准
收益率
标准差
④
①- ③ ②- ④
过去一个月 0.47% 0.06% -0.08% 0.05% 0.55% 0.01%
过去三个月 2.41% 0.07% 1.35% 0.10% 1.06% -0.03%
过去六个月 4.05% 0.08% 1.20% 0.10% 2.85% -0.02%
过去一年 8.23% 0.15% 3.60% 0.11% 4.63% 0.04%
自基金合同生效日起
至今
12.62% 0.13% 3.73% 0.10% 8.89% 0.03%
3.2.2 自基金合 同生效以来基金 份额累计净值增长率变 动及其与同期业绩比较 基准收益
率变动的 比较
国投瑞银纯债债券A 基准
2012-12-11 2013-04-25 2013-09-03 2014-01-15 2014-05-30 2014-10-10 2015-02-13 2015-06-30
12%
10%
8%
6%
4%
2%
0%
-2%
-4%
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国投瑞银纯债债券B 基准
2012-12-11 2013-04-25 2013-09-03 2014-01-15 2014-05-30 2014-10-10 2015-02-13 2015-06-30
12%
10%
8%
6%
4%
2%
0%
-2%
-4%
注： 本 基金 建仓 期为 自基 金合同 生效 日起 的6 个月 。 截至建 仓期 结束 ， 本 基金 各项资 产配 置比 例符 合
基金合 同及 招募 说明 书有 关投资 比例 的约 定。
§4
管理 人报告
4.1 基金管理 人及基金经理情况
4.1.1 基金管理 人及其管理基金 的经验
国投瑞银基金管理有限公司 （简称" 公司" ），原中融基金管理有限公司， 经中国证
券监督管理委员会批准， 于2002年6月13 日正式成立， 注册资本1亿元人民币。 公司是中
国第一家外方持股比例达到49% 的合资基金管理公司， 公司股东为国投泰康信托有限公
司（国家开发投资公司的控股子公司）及瑞士银行股份有限公司（UBS AG ）。公司拥
有完善的法人治理结构，建立了有效的风险管理及控制架构，以" 诚 信、客户关注、包
容性、 社会责任" 作为 公司的企业文化。 截止2015年6月底， 在公募基金方面， 公司共管
理44只 基金，已建立起覆盖高、中、低风险等级的完整产品线；在专户理财业务方面，
自2008 年获得特定客户资产管理业务资格以来， 已成功运作管理的专户产品涵盖了灵活
配置型、 稳健增利型等常规产品， 还包括分级、 期指套利、 商品期货、 QDII 等创新品种；
在境外资产管理业务方面， 公司自2006 年开始为QFII 和信托计划提供 投资咨询服务， 具
有丰富经验，并于2007年获得QDII 资格。
4.1.2 基金经理 （或基金经理小 组）及基金经理助理简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
李怡 文
本基金
基金经
2012年12月
11日
－ 14
中国籍，硕士，具有基金
从业资格。曾任Froley
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理、 固定
收益部
副总监
Revy
Investment Company 分析
师、 中国建设银行 （香港）
资产组合经理。2008 年6
月加入国投瑞银，现任国
投瑞银优化增强债券基
金、国投瑞银瑞源保本混
合基金、国投瑞银纯债基
金、国投瑞银新机遇混合
基金、国投瑞银岁增利基
金和和国投瑞银招财保本
基金基金经理。
刘兴旺
本基金
基金经
理
2013年05月
11日
－ 10
中国籍，硕士，具有基金
从业资格。曾任职申银万
国证券、华宝兴业基 金、
泰信基金。2012年11 月加
入国投瑞银。现任国投瑞
银纯债债券基金、国投瑞
银中高等级债券基金、国
投瑞银岁添利一年期定期
开放债券基金和国投瑞银
稳定增利债券基金基金经
理。曾任泰信周期回报债
券型证券投资基金和泰信
天天收益开放式证券投资
基金基金经理。
注： 任职 日期 和离 任日 期 均指公 司作 出决 定后 正式 对外公 告之 日 。 证 券从 业 的含义 遵从 行业 协会 《 证
券业从 业人 员资 格管 理办 法》的 相关 规定 。
4.2 管理人对 报告期内本基金运 作遵规守信情况的说明
在报告期内， 本基金管 理人遵守 《证券投资基金法》 及其系列法规和 《国投瑞银纯
债债券型证券投资基金基金合同》 等有关规定， 本着恪守诚信、 审慎勤勉， 忠实尽职的
原则， 为基金份额持有人的利益管理和运用基金资产。 在报告期内， 基金的投资决策规
范，基金运作合法合规，没有损害基金份额持有人利益的行为。
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4.3 管理人对 报告期内公平交易 情况的专项说明
4.3.1 公平交易 制度的执行情况
本报告期内， 管理人通过制度、 流程和技术手段保证了公平交易原则的实现， 确保
本基金管理人旗下各投资组合在研究、 决策、 交易执行等各方面均得到公平对待， 通过
对投资交易行为的监控、 分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督， 形
成了有效地公平交易体系。 本报告期， 本基金管理人各项公平交易制度流程均得到良好
地贯彻执行，未发现存在违反公平交易原则的现象.
4.3.2 异常交易 行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。
基金管理人管理的所有投资组合在本报告期内未出现参与交易所公开竞价同日反
向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日总成交量5% 的情况。
4.4 管理人对 报告期内基金的投 资策略 和业绩表现的说 明
4.4.1 报告期内 基金投资策略和 运作分析
上半年的经济数据仍较疲弱。 房地产政策放松带来改善幅度有限， 房地产开发投资
累计同比增速继续下滑。基建投资是稳增长主力，但受资金来源制约，增速显著放缓。
制造业投资受产能过剩、 需求低迷和实际利率偏高的影响而继续下行。 消费数据低位运
行。 受国内外需求不振影响， 进出口数据持续下滑， 其中进口同比降幅较大。 受工业品
价格持续下跌影响，PPI 同比继续负增长，CPI 增速处于较低水平。
货币市场方面， 银行间流动性整体保持宽松局面。 为引导社会融资 成本下行， 央行
分别在4月和5月进行了降准和降息， 并在6月底同时进行了降息和定向降准。 与此同时，
央行在公开市场重启逆回购且下调逆回购利率， 并对机构部分续作MLF ， 显示其政策宽
松基调并未发生变化。
债券市场方面， 受经济数据差于预期和央行持续放松货币政策影响， 债券收益率在
经过了3月份的大幅上行以后在4月上旬重新回落， 短期限收益率回落接近历史新低， 中
长期收益率也接近前期低点，收益率曲线呈现牛陡的走势。进入5月上旬，在经历了央
行连续的降准降息以后， 市场重新对地方债加速供给、 经济底部企稳产生担忧， 期间叠
加大型IPO 和央 行定向 正回购传闻，收益率曲线陡峭化回升，随后在6月份呈区间震荡。
中高等级信用利差缩窄， 而低评级信用债利差受个别信用风险事件的影响， 等级利差扩
大。总体来说，各品种收益率较一季度末下降，中高等级信用债下降幅度较大。
转债市场方面， 民生、 浙能、 通鼎等转债陆续转股， 剩余转债仅8只。 在股市上涨
的背景下，转债各券享受稀缺性溢价，题材性转债和次新转债均表现抢眼。但受6月份
权益资产大幅调整影响，6月份转债下跌较多。
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4.4.2 报告期内 基金的业绩表现
截止本报告期末， 本基金A 级份额净值为1.062元，B 级份额净值为1.062元， 本报告
期A 级份额净值增长率为3.96% ，B 级份额净 值增长率为4.05% ，同期业绩比较基准收益
率均为1.20% ， 基金净值增长率高于业绩基准的主要原因是组合久期保持在3年附近， 增
持了3 年期以内中短期债券， 减持了部分转债， 但由于调整幅度较大， 净值有一定回撤。
4.5 管理人对 宏观经济、证券市 场及行业走势的简要展 望
展望下半年， 我们认为， 经济基本面可能会继续筑底， 货币政策也会暂时进入观察
期， 但央行会通过各种传统手段和定向工具将银行间资金面维持在宽松 状态。 收益率曲
线短端将在宽松资金面的支持下保持低位， 而长端利率上行的空间不大， 向下突破前期
年内低点的可能性也较小。 利率品总体维持区间震荡的格局， 信用债套息策略是较为确
定的利润来源，转债总体来说风险高于收益。我们将根据市场波动积极优化配置结构，
争取为持有人创造稳定的回报。
4.6 管理人对 报告期内基金估值 程序等事项的说明
本基金管理人从事基金估值业务的组织机构主要包括合规与风险控制委员会、 估值
小组及运营部。 合规与风险控制委员会负责对估值政策进行评估， 并对基 金估值程序进
行监督； 估值小组负责跟踪现行估值政策、 议定估值政策方案及特别估值程序的报告等
事项， 估值小组的成员包括运营部总监、 估值核算员、 基金经理或其他资产管理经理以
及监察稽核部指定人员；运营部负责日常的基金资产的估值业务，执行基金估值政策，
设立基金估值核算员岗位负责日常估值业务。 基金管理人参与估值的相关成员均具有相
应的专业胜任能力和相关工作经历。
本基金的日常估值程序由运营部基金估值核算员执行、运营部内部复核估值结果，
并与托管银行的估值结果核对一致。 基金估值政策的议定和修改采用集体讨论机制， 基
金经理作为估值 小组成员， 对本基金持仓证券的交易情况、 信息披露情况保持应有的职
业敏感， 向估值小组提供估值参考信息， 参与估值政策讨论。 对需采用特别估值程序的
证券， 基金管理人及时启动特别估值程序， 由估值小组讨论议定特别估值方案并与托管
行沟通，在上报合规与风险控制委员会审议后由运营部具体执行。
本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突， 截止报告期末未与
外部估值定价服务机构签约。
4.7 管理人对 报告期内基金利润 分配情况的说明
本基金A 类份额本期已实现收益为479,284,02元， 期末可供分配利润为147,325.78 元；
报告期内本基金共实施2次收益分配，累计分配862,673.37元，每10份基金份额分红0.36
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元。
B 类份额本期已实现收 益为11,329,231.96 元，期末可供分配利润为6,681,551.25 元；
报告期内本基金共实施2次收益分配，累计分配13,694,452.18 元，每10份基金份额分红
0.41元。
报告期本基金的利润分配符合法律法规的相关规定和《基金合同》的约定。
4.8 报告期内 管理人对本基金持 有人数或基金资产净值 预警情形的说明
本 基金本报告期内未出现连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者
基金资产净值低于五千万元的情形。
§5
托管 人报告
5.1 报告期内 本基金托管人遵规 守信情况声明
本报告期内， 中国银行股份有限公司 （以下称 “本托管人” ） 在对国 投瑞银纯债债
券型证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》
及其他有关法律法规、 基金合同和托管协议的有关规定， 不存在损害基金份额持有人利
益的行为，完 全尽职尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托管人对 报告期内本基金投 资运作遵规守信、净值 计算、利润分配等情况 的说明
本报告期内， 本托管人根据 《证券投资基金法》 及其他有关法律法规、 基金合
同和托管协议的规定， 对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督， 对基金资产净值
的计算、 基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核， 未
发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对 本半年度报告中财 务信息 等内容的真实、 准确和完整发表意见
本报告中的财务指标、 净值表现、 收益分配情况、 财务会计报告 （注： 财务会计报
告中的 “金融工具风险及管理” 部分未在托管人复核范围内） 、 投资组合报告等数据真
实、准确和完整。
§6 半年度 财务会计报告（未经 审计）
6.1 资产负债 表
会计主体：国投瑞银纯债债券型证券投资基金
报告截止日：2015 年06月30日
单位：人民币元
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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资 产 附注号
本期末
2015年06月30日
上年度末
2014年12月31 日
资 产：
银行存款 6.4.7.1 7,173,542.48 652,385.44
结算备付金
3,705,954.57 6,918,830.16
存出保证金
3,222.64 9,188.79
交易性金融资产 6.4.7.2 517,139,486.08 325,468,197.31
其中：股票投资
－ －
基金投资
－ －
债券投资
517,139,486.08 325,468,197.31
资产支持证券投资
－ －
贵金属投资
－ －
衍生金融资产 6.4.7.3 － －
买入返售金融资产 6.4.7.4 － －
应收证券清算款
－ 6,018,990.00
应收利息 6.4.7.5 8,994,210.03 9,410,240.70
应收股利
－ －
应收申购款
847,948.65 124,318.01
递延所得税资产
－ －
其他资产
11,250.00 11,250.00
资产总计
537,875,614.45 348,613,400.41
负债和所 有者权益 附注号
本期末
2015年06月30日
上年度末
2014年12月31 日
负 债：
短期借款
－ －
交易性金融负债
－ －
衍生金融负债
－ －
卖出回购金融资产款
159,029,452.90 133,614,721.85
应付证券清算款
5,503,663.43 5,001,033.65
应付赎回款
62,618.79 75,818.06
应付管理人报酬
213,951.99 166,680.40
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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应付托管费
61,129.14 47,622.96
应付销售服务费
31,795.90 26,239.31
应付交易费用 6.4.7.6 6,937.86 10,736.08
应交税费
－ －
应付利息
29,094.08 14,299.73
应付利润
－ －
递延所得税负债
－ －
其他负债 6.4.7.7 378,525.23 250,017.20
负债合计
165,317,169.32 139,207,169.24
所有者权 益：
实收基金 6.4.7.8 350,805,101.47 197,369,908.41
未分配利润 6.4.7.9 21,753,343.66 12,036,322.76
所有者权益合计
372,558,445.13 209,406,231.17
负债和所有者权益总计
537,875,614.45 348,613,400.41
注： 报告 截止 日2015 年6 月30日 ， 本 基金A 类份额 净值1.062 元， 基金 份额 总额7,499,554.28份，B类份
额净值1.062 元 ，基 金份 额 总额343,305,547.19 份。
6.2 利润表
会计主体：国投瑞银纯债债券型证券投资基金
本报告期：2015年01月01日-2015年06 月30日
单位：人民币元
项 目
附注
号
本期
2015年01月01日-2015
年06月30日
上年度可比期间2014
年01月01日-2014 年06
月30日
一、收入
16,990,150.69 23,865,192.88
1.利息收入
14,144,990.92 12,900,619.12
其中：存款利息收入
6.4.7
.10
70,425.85 76,612.58
债券利息收入
14,065,891.88 12,787,141.14
资产支持证券利息收
入
－ －
买入返售金融资产收 8,673.19 36,865.40
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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入
其他利息收入
－ －
2.投资收益
1,553,738.24 52,198.67
其中：股票投资收益
6.4.7
.11
－ －
基金投资收益
－ －
债券投资收益
6.4.7
.12
1,553,738.24 52,198.67
资产支持证券投资收
益
－ －
贵金属投资收益
－ －
衍生工具收益
6.4.7
.13
－ －
股利收益
6.4.7
.14
－ －
3.公允价值变动收益
6.4.7
.15
1,279,993.35 10,899,580.51
4.汇兑收益 （损失以 “ －” 号
填列）
－ －
5.其他收入 （损失以 “- ” 号填
列）
6.4.7
.16
11,428.18 12,794.58
减：二、 费用
3,901,641.36 4,181,610.52
1．管理人报酬
1,247,760.99 1,159,371.86
2．托管费
356,503.13 331,249.15
3．销售服务费
193,010.96 204,605.52
4．交易费用
6.4.7
.17
4,403.07 11,270.95
5．利息支出
1,888,059.42 2,259,701.83
其中： 卖出回购金融资产支出
1,888,059.42 2,259,701.83
6．其他费用
6.4.7
.18
211,903.79 215,411.21
三、 利润总 额 （亏损总额以 “- ”
号填列）
13,088,509.33 19,683,582.36
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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减：所得税费用
－ －
四、净利 润（净亏损以“- ”
号填列）
13,088,509.33 19,683,582.36
6.3 所有者权 益（基金净值）变 动表
会计主体：国投瑞银纯债债券型证券投资基金
本报告期：2015年01月01日-2015年06 月30日
单位：人民币元
项 目
本期
2015年01月01日-2015年06月30日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益( 基金净
值)
197,369,908.41 12,036,322.76 209,406,231.17
二、 本期经营活动产生的基金
净值变动数( 本期利润)
－ 13,088,509.33 13,088,509.33
三、 本期基金份额交易产生的
基金净值变动数 （净值减少以
“- ”号填列）
153,435,193.06 11,185,637.12 164,620,830.18
其中：1.基金申购款 369,394,951.32 23,206,254.81 392,601,206.13
2.基金赎回款
-215,959,758.2
6
-12,020,617.69 -227,980,375.95
四、 本期向基金份额持有人分
配利润产生的基金净值变动
（净值减少以“- ”号填列）
－ -14,557,125.55 -14,557,125.55
五、期末所有者权益
（基金净值）
350,805,101.47 21,753,343.66 372,558,445.13
项 目
上年度可比期间
2014年01月01日-2014年06月30日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益( 基金净
值)
84,013,517.85 -3,518,686.47 80,494,831.38
二、 本期经营活动产生的基金 － 19,683,582.36 19,683,582.36
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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净值变动数( 本期利润)
三、 本期基金份额交易产生的
基金净值变动数 （净值减少以
“- ”号填列）
397,148,075.99 -6,536,529.58 390,611,546.41
其中：1.基金申购款 605,237,056.57 -6,673,813.77 598,563,242.80
2.基金赎回款
-208,088,980.5
8
137,284.19 -207,951,696.39
四、 本期向基金份额持有人分
配利润产生的基金净值变动
（净值减少以“- ”号填列）
－ － －
五、期末所有者权益
（基金净值）
481,161,593.84 9,628,366.31 490,789,960.15
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署:
刘纯亮
—————————
基金管理公司负 责人
刘纯亮
—————————
主管会计工作负责人
冯伟
—————————
会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本 情况
国投瑞银纯债债券型证券投资基金 ( 以下简称" 本基金") ， 系经中国证 券监督管理委
员会（以下简称" 中国 证监会" ）证监基金字[2012]1369 号文《关于 同意国投瑞银纯债债
券型证券投资基金募集的批复》 的核准， 由基金管理人国投瑞银基金管理有限公司向社
会公开发行募集，基金合同于2012年12 月11日正式生效，首次设立募集规模 为
2,581,013,648.59 份基金份额。 本基金为契约型开放式基金， 存续期限不定。 本基金的基
金管理人为国投瑞银基金管理有限公司，注册登记机构为国投瑞银基金管理有限公司，
基金托管人为中国银行股份有限公司 ( 以下简称" 中国银行") 。
本基金的投资对象是具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的国债、
央行票据、 信用债 （即企业债、 公司债、 可分离债存债、 次级债、 短期融资券、 资产支
持证券、 地方政府债、 金 融债、 中小企业私募债券等非国家信用的固定收益类金融工具） 、
债券回购、 银行存款等金融工具以及法律法规或中国证监 会允许基金投资的其他证券品
种。 本基金投资于固定收益类资产的比例不低于基金资产净值的80% ； 持有现金或者到
期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5% 。
本基金不参与可转债 （不含可分离债存债） 投资、 不参与股票一级市场投资， 也不
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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进行二级市场股票、权证投资。
本基金的业绩比较基准为中债综合指数收益率。
6.4.2 会计报表 的编制基础
本财务报表系按照中国财政部2006 年2月颁布的 《企业会计准则- 基本准则》 和38项
具体会计准则、其后颁布的应用指南、解释以及其他相关规定（以下合称" 企业会计准
则" ）编制，同时， 对 于在具体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基金
业协会修订并发布的 《证券投资基金会计核算业务指引》 、 中国证监会制定的 《关于进
一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》、《关于证券投资基金执行< 企业会计准
则> 估值业务及份额净值计价有关事项的通知》 、 《证券投资基金信息披露管理办法》 、
《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的内容与格式》、《证券
投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资基金
信息披露XBRL 模板第3 号< 年度报告和半年度报告> 》 及其他中国证监 会及中 国证券投资
基金业协会颁布的相关规定。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
6.4.3 遵循企业 会计准则及其他 有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于2015年6月30
日的财务状况以及2015年1月1日至2015 年6月30日止期间 的经营成果和净值变动情况。
6.4.4 本报告期 所采用的会计政 策、会计估计与最近一 期年度报告相一致的说 明
本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告一致。
6.4.5 会计政策 和会计估计变更 以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政 策变更的说明
本基金本报告期无需要说明的会计政策变更。
6.4.5.2 会计估 计变更的说明
本基金本报告期根据中国证券投资基金业协会中基协发(2014)24 号关 于发布《中国
证券投资基金业协会估值核算工作小组关于2015年1季度固定收益品种的估值处理标
准》的通知的规定，交易所上市交易或挂牌转让的固定收益品种( 可转换债券、资产支
持证券和私募债券除外) 采用第三方估值机构提供的估值数据进行估值。
6.4.5.3 差错更 正的说明
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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本基金于本期未发生会计差错更正。
6.4.6 税项
（1）印花税
经国务院批准， 财政部、 国家税务总局研究决定， 自2008 年4月24日起， 调整证券
（股票）交易印花税税率，由原先的3‰调整为1‰；
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自2008 年9月19日起，调整由出
让方按证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；
根据财政部、 国家税务总局财税字[2005]103 号 文 《关于股权分置试点改革有关税收
政策问题的通知》 的规定， 股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价
而发生的股权转让，暂免征收印花税。
（2）营业税、企业所得税
根据财政部、国家税务总局财税字[2004]78 号 文《关于证券投资基金税收政策的通
知》 的规定， 自2004 年1月1日起， 对证券投资基金 （封闭式证券投资基金， 开放式证券
投资基金） 管理人运用基金买卖股票、 债券的差价收入， 继续免征营业税和企业所得税；
根据财政部、 国家税务总局财税字[2005]103 号 文 《关于股权分置试点改革有关税收
政策问题的通知》 的规定， 股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支
付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；
根据财政部、 国家税务总局财税[2008]1 号文 《 关于企业所得税若干优惠政策的通知》
的规定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，
股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
（3）个人所得税
根据财政部、 国家税务总局财税字[2002]128 号 文 《关于开放式证券投资基金有关税
收问题的通知》 的规定， 对基金取得的股票的股息、 红利收入、 债券的利息收入及储蓄
利息收入， 由上市公司、 债券发行企业及金融机构在向基金派发股息、 红利收入、 债券
的利息收入及储蓄利息收入时代扣代缴20% 的个人所得税；
根据财政部、 国家税务总局财税字[2005]107 号 文 《关于股息红利有关个人所得税政
策的补充通知》的规定，自2005年6月13 日起，对证券投资基金从上市公司分配取得的
股息红利所得， 按照财税[2005]102 号文规定 ， 扣缴义务人在代扣代缴个人所得税时， 减
按50% 计算应纳税所得额；
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实 施上市公司股
息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 的规定， 自2013年1月1日起， 个人从公
开发行和转让市场取得的上市公司股票， 持股期限在1个月以内 （含1个月） 的， 其股息
红利所得全额计入应纳税所得额； 持股期限在1个月以上至1 年 （含1年） 的， 暂减按50%
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂减按25% 计入应纳税所得额。上述所得统
一适用20% 的税率计征个人所得税。
根据财政部、 国家税务总局财税字[2005]103 号 文 《关于股权分置试点改革有关税收
政策问题的通知》 的规定， 股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支
付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税。
根据财政部、 国家税务总局财税[2008]132 号 《 财政部国家税务总局关于储蓄存款利
息所得有关个人 所得税政策的通知》，自2008年10月9日起暂免征收储蓄存款利息所得
个人所得税。
6.4.7 重要财务 报表项目的说明
6.4.7.1 银行存 款
项目
本期末
2015年06月30日
活期存款 7,173,542.48
定期存款 －
其中：存款期限1-3个月 －
其他存款 －
合计 7,173,542.48
6.4.7.2 交易性 金融资产
单位：人民币元
项目
本期末2015年06月30日
成本 公允价值 估值增值
股票 － － －
贵金属投资- 金交
所黄金合约
－ － －
债券
交易所市场 252,268,303.31 252,679,161.28 410,857.97
银行间市场 260,925,940.72 264,460,324.80 3,534,384.08
合计 513,194,244.03 517,139,486.08 3,945,242.05
资产支持证券 － － －
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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其他 － － －
合计 513,194,244.03 517,139,486.08 3,945,242.05
6.4.7.3 衍生金 融资产/ 负债
本基金 本期 末未 持有 衍生 金融资 产/ 负 债。
6.4.7.4 买入返 售金融资产
6.4.7.4.1 各项买 入返售金融资产 期末余额
本基金 本期 末未 持有 买入 返售金 融资 产
6.4.7.5 应收利 息
单位：人民币元
项目 本期末:2015 年06月30日
应收活期存款利息 480.98
应收定期存款利息 －
应收其他存款利息 －
应收结算备付金利息 1,500.84
应收债券利息 8,984,495.78
应收买入返售证券利息 －
应收申购款利息 1,208.12
应收黄金合约拆借孳息 －
其他 6,524.31
合计 8,994,210.03
6.4.7.6 其他资 产
项目 本期末 2015 年06月30日
其他应收款 11,250.00
待摊费用 -
合计 11,250.00
6.4.7.7 应付交 易费用
单位：人民币元
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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项目 本期末 2015 年06月30日
交易所市场应付交易费用 －
银行间市场应付交易费用 6,937.86
合计 6,937.86
6.4.7.8 其他负 债
单位：人民币元
项目
本期末
2015年06 月30日
应付券商交易单元保证金 －
应付赎回费 6.74
信息披露费 348,765.71
审计费用 29,752.78
合计 378,525.23
6.4.7.9 实收基 金
金额单位：人民币元
项目
( 国投瑞银纯债债券A)
本期 2015年01月01日-2015年06月30日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 11,564,038.14 11,564,038.14
本期申购 30,512,931.74 30,512,931.74
本期赎回 -34,577,415.60 -34,577,415.60
期末数 7,499,554.28 7,499,554.28
项目
( 国投瑞银纯债债券B)
基金份额（份） 账面金额
上年度末 185,805,870.27 185,805,870.27
本期申购 338,882,019.58 338,882,019.58
本期赎回 -181,382,342.66 -181,382,342.66
期末数 343,305,547.19 343,305,547.19
注：本 期申 购包 含基 金转 入的份 额及 金额 ；本 期赎 回包含 基金 转出 的份 额及 金额。
6.4.7.10 未分配 利润
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
第 24 页 共 49 页
单位：人民币元
项目
( 国投瑞银纯债债券A)
已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 250,701.71 408,794.97 659,496.68
本期利润 479,284.02 -68,859.25 410,424.77
本期基金份额交易产生的变
动数
280,013.42 -21,166.95 258,846.47
其中：基金申购款 783,544.34
1,292,475.8
1
2,076,020.15
基金赎回款 -503,530.92
-1,313,642.
76
-1,817,173.68
本期已分配利润 -862,673.37 － -862,673.37
本期末 147,325.78 318,768.77 466,094.55
单位：人民币元
项目
( 国投瑞银纯债债券B)
已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 4,798,683.25
6,578,142.8
3
11,376,826.08
本期利润 11,329,231.96
1,348,852.6
0
12,678,084.56
本期基金份额交易产生的变
动数
4,248,088.22
6,678,702.4
3
10,926,790.65
其中：基金申购款 7,173,004.39
13,957,230.
27
21,130,234.66
基金赎回款 -2,924,916.17
-7,278,527.
84
-10,203,444.01
本期已分配利润 -13,694,452.18 － -13,694,452.18
本期末 6,681,551.25
14,605,697.
86
21,287,249.11
6.4.7.11 存款利 息收入
单位：人民币元
项目 本期
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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2015年01月01日-2015年06月30日
活期存款利息收入 34,657.06
定期存款利息收入 －
其他存款利息收入 －
结算备付金利息收入 27,921.34
其他 7,847.45
合计 70,425.85
6.4.7.12 股票投 资收益
本基金本报告期及上 年 度可比期间无股票投 资 收益。
6.4.7.13 债券投 资收益
6.4.7.13.1 债券投 资收益项目构 成
单位：人民币元
项目
本期
2015年01月01日-2015年06月30日
债券投资收益 —— 买卖债券
（、债转股及债券到期兑付）
差价收入
1,553,738.24
合计 1,553,738.24
6.4.7.13.2 债券投 资收益 —— 买卖债 券差价收入
单位：人民币元
项目 本期
2015年01月01日-2015 年06月30日
卖出债券 （债转股及债券到期
兑付）成交总额
388,871,603.95
减： 卖出债券 （债转股及债券
到期兑付）成本总额
377,602,975.55
减：应收利息总额
9,714,890.16
买卖债券差价收入
1,553,738.24
6.4.7.14 衍生工 具收益
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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本基金 本期 无衍 生工 具收 益。
6.4.7.15 股利收 益
本基金 本期 无股 利收 益。
6.4.7.16 公允价 值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2015年01月01日-2015年06月30日
1.交易性金融资产 1,279,993.35
—— 股票投资 －
—— 债券投资 1,279,993.35
—— 资产支持证券投资 －
—— 贵金属投资 －
2.衍生工具 －
—— 权证投资 －
3.其他 －
合计 1,279,993.35
6.4.7.17 其他收 入
单位：人民币元
项目
本期
2015年01月01日-2015年06月30日
基金赎回费收入 10,822.90
基金转换费收入 605.28
合计 11,428.18
6.4.7.18 交易费 用
单位：人民币元
项目
本期
2015年01月01日-2015年06月30日
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
第 27 页 共 49 页
交易所市场交易费用 730.57
银行间市场交易费用 3,672.50
合计 4,403.07
6.4.7.19 其他费 用
单位：人民币元
项目
本期
2015年01月01日-2015年06月30日
审计费用 29,752.78
信息披露费 148,765.71
银行汇划费用 19,685.30
银行间账户维护费 13,700.00
其他费用 －
合计 211,903.79
6.4.8 或有事项 、资产负债表日 后事项的说明
6.4.8.1 或有事 项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。
6.4.8.2 资产负 债表日后事项
截至本报告送出日，本基金无需作披露的资产负债表日后事项。
6.4.9 关联方关 系
6.4.9.1 本报告 期存在控制关系 或其他重大利害关系的 关联方发生变化的情况
于2015年上半年度， 并无与本基金存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生
变化的情况。
6.4.9.2 本报告 期与基金发生关 联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
国投瑞银基金管理有限公司 基金管理人、 注册登记机构、 基金销售机构
中国银行 基金托管人、基金代销机构
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.10 本报告 期及上年度可比期 间的关联方交易
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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6.4.10.1 通过关 联方交易单元进 行的交易
本基金 于本 期及 上年 度可 比期间 无通 过关 联方 交易 单元进 行的 交易 。
6.4.10.2 关联方 报酬
6.4.10.2.1 基金管 理费
单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年01月01日-2015
年06月30日
上年度可比期间
2014年01月01日-2014
年06月30日
当期发生的基金应支付的管理费 1,247,760.99 1,159,371.86
其中：支付销售机构的客户维护费 13,233.48 95,549.80
注：1) 基金 管理 费按 前一 日的 基 金资 产净 值的0.60% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下：
H=E ×0.60%/ 当年 天数
H 为 每日 应支 付的 基金 管 理费
E 为 前一 日的基 金资 产净 值
基金管 理人 的管 理费 每日 计算， 逐日 累计 至每 月月 底，按 月支 付， 由基 金托 管人于 次月 前两 个工 作
日内从 基金 资产 中一 次性 支付给 基金 管理 人。
6.4.10.2.2 基金托 管费
单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年01月01日-2015
年06月30日
上年度可比期间
2014年01月01日-2014
年06月30日
当期发生的基金应支付的托管费 356,503.13 331,249.15
注：1) 基金 托管 费按 前一 日的基 金资 产净 值的0.20% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下：
H=E ×0.20%/ 当年 天数
H 为 每日 应支 付的 基金 托 管费
E 为 前一 日的基 金资 产净 值
基金托 管费 每日 计算 ，逐 日累计 至每 月月 底， 按月 支付； 由基 金托 管人 复核 后于次 月前 两个 工作 日
内从基 金财 产中 一次 性支 取。
6.4.10.2.3 销售服 务费
单位：人民币元
获得销售服务费的 本期
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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各关联方名称 2015年01月01日-2015 年06月30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
国投瑞银纯债债券
A
国投瑞银纯债债券
B
合计
中国银行 7,746.63 － 7,746.63
国投瑞银基金管理有
限公司
10,591.92 169,877.44 180,469.36
合计 18338.55 169877.44 188215.99
获得销售服务费的
各关联方名称
上年度可比期间2014年01月01 日-2014年06月30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
国投瑞银纯债债券
A
国投瑞银纯债债券
B
合计
中国银行 51,077.96 8,702.32 59,780.28
国投瑞银基金管理有
限公司
2,043.87 136,302.33 138,346.20
合计 53121.83 145004.65 198126.48
注：1) 基金销售服务费 用于支付销售机构佣金、 基金的营销费用以及基金份额持有人服
务费等。 本基金A 类基金份额按前一日A 类资产净值的0.3% 的年费率逐日计提， B 类基金
份额按前一日B 类资产 净值的0.1% 的年费率逐日计提；各类基金份额的销售服务费计提
算公式如下：
H ＝E ×各类基金份额的销售服务费年率÷当年天数
H 为每日各类基金份额应计提的销售服务费
E 为前一日各类基金份额的资产净值
销售服务费每日计提， 按月支付。 经基金管理人与基金托管人核对一致后， 由基金托管
人于次月首日起3 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假
日、休息日或不可抗力致使无法按时支付的，支付日期顺延。
6.4.10.3 与关联 方进行银行间同 业市场的债券( 含 回购) 交易
单位：人民币元
本期
2015年01月01日-2015年06月30日
银行间市场交易的 债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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各关联方名称 基金买
入
基金卖
出
交易金
额
利息收
入
交易金
额
利息支
出
中国银行
30,310,9
54.93
19,600,0
00.00
11,276.7
1
上年度可比期间
2014年01月01日-2014年06月30日
银行间市场交易的
各关联方名称
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购
基金买
入
基金卖
出
交易金
额
利息收
入
交易金
额
利息支
出
中国银行 －
10,295,9
66.85
－ － － －
6.4.10.4 各关联 方投资本基金的 情况
6.4.10.4.1 报告期 内基金管理人 运用固有资金投资本基 金的情况
本基金的基金管理人于本期及上年度可比期间未运用固有资 金投资于本基金。
6.4.10.4.2 报告期 末除基金管理 人之外的其他关联方投 资本基金的情况
本基金 的其 他关 联方 于本 期末及 上期 末未 持有 本基 金份额 。
6.4.10.5 由关联 方保管的银行存 款余额及当期产生的利 息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年01月01日-2015 年06月30
日
上年度可比期间
2014年01月01日-2014年06 月30
日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国银行 7,173,542.48 34,657.06 66,033,937.31 40,520.45
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 银行 保管 ，按银 行同 业利 率计 息。
6.4.10.6 本基金 在承销期内参与 关联方承销证券的情况
本基金 于本 期及 上年 度可 比期间 未在 承销 期内 参与 关联方 承销 证券 。
6.4.10.7 其他关 联交易事项的说 明
本基金本期及上年度可比期间无其他关联交易。
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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6.4.11 利润分 配情况
6.4.11.1 利润分 配情况 ——非货币市 场基金
单位：人民币元
国投瑞银纯债债券A
序号
权益
登记
日
除息日
每10份基金
份额分红数
现金形式
发放
再投资形式
发放
利润分配
合计
备
注
1
2015
-03-
19
2015-03-19 0.280 760,696.15 38,327.29 799,023.44
2
2015
-04-
15
2015-04-15 0.080 52,336.33 11,313.60 63,649.93
合计
0.360 813,032.48 49,640.89 862,673.37
单位：人民币元
国投瑞银纯债债券B
序号
权益
登记
日
除息日
每10份基金
份额分红数
现金形式
发放
再投资形式
发放
利润分配
合计
备
注
1
2015
-03-
19
2015-03-19 0.330
11,437,766.
15
－
11,437,766.
15
2
2015
-04-
15
2015-04-15 0.080
2,256,686.0
3
－
2,256,686.0
3
合计
0.410
13,694,452.
18
－
13,694,452.
18
6.4.12 期末（2015 年06 月30 日）本 基金持有的流通受限 证券
6.4.12.1 因认购 新发/ 增发证券而 于期末持有的流通受限 证券
注：本 基金 本期 末无 因认 购新发/ 增发 证券 而流 通受 限 的证 券。
6.4.12.2 期末持 有的暂时停牌股 票
注：本 基金 于本 期末 未持 有暂时 停牌 等流 通受 限的 股票。
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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6.4.12.3 期末债 券正回购交易中 作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间 市场债券正回 购
截至本期末2015年6月30日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购
证券款余额人民币81,599,477.60元，是以如下债券作为质押：
金额单位：人民币元
债券代码
债券名
称
回购到期日 期末估值单价 数量（张） 期末估值总额
140223
14 国开
23
2015-07-03 100.40 100,000 10,040,000.00
150211
15 国开
11
2015-07-03 100.35 100,000 10,035,000.00
011599401
15 龙控
SCP001
2015-07-06 100.31 100,000 10,031,000.00
041553003
15 大丰
海港
CP001
2015-07-06 100.96 300,000 30,288,000.00
041561002
15 温工
投
CP001
2015-07-06 100.82 300,000 30,246,000.00
合计
900,000 90,640,000.00
6.4.12.3.2 交易所 市场债券正回 购
截至本期末2015年6月30日止，本基金从事交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券
款余额为人民币77,429,975.30元， 分别于2015年7月1日、7月2日、7 月14日到期。 该类交
易要求本基金转入质押库的债券， 按证券交易所规定的比例折算为标准券后， 不低于债
券回购交易的余额。
6.4.13 金融工 具风险及管理
6.4.13.1 风险管 理政策和组织架 构
本基金属于 低风险投资产品， 预期风险与收益高于货币市场基金， 低于混合型基金
和股票型基金。 本基金投资的金融工具主要包括债券投资、 股票投资、 权证投资及资产
支持证券投资等。 本基金在日常经营活动面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信
用风险、 流动性风险及市场风险。 本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析这些风
险， 并设定适当的风险限额及内部控制流程， 通过可靠的管理及信息系统持续监控上述
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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各类风险。 本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是通过控制上述风险， 使本基
金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收益相匹配”的风险收益目 标。
本基金管理人秉承全面风险控制的理念， 将风险管理融入业务中， 使风险控制与投资业
务紧密结合， 在董事会专业委员会监督管理下， 建立了由督察长、 合规与风险控制委员
会、监察稽核部、相关职能部门和业务部门构成的立体式风险管理架构体系。
6.4.13.2 信用风 险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任， 或者基金所投资证券
之发行人出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本公司在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。 本基金的银行存款存放在本
基金的托管行中国银行 ， 因而与该银行存款相关的信用风险不重大。 本基金在交易所进
行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算， 因
此违约风险发生的可能性很小； 基金在银行间同业市场仅与达到本基金管理人既定信用
政策标准的交易对手进行交易，以控制相应的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程， 通过对投资品种信用等级评估来控制证
券发行人的信用风险， 且通过分散化投资以分散信用风险。 本基金均投资于具有良好信
用等级的证券， 且投资于一家上市公司发行的股票市值不超过基金资产净值的10%，且
本基金与由本基金管理人 管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证
券市值的10% 。
于2015 年6月30日，本基金持有的除国债、央行票据和政策性金融债以外的债券占基金
资产净值的比例为131.86% （2014年12月31日：148.84% ）。
6.4.13.2.1 按短期信 用评级列示的 债券投资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2015 年06月30日
上年度末
2014年12月31日
A-1 110,583,000.00 60,336,000.00
A-1以下 － －
未评级 90,286,000.00 9,999,000.00
合计 200,869,000.00 70,335,000.00
注：1. 债券 评级 取自 第三 方评级 机构 的债 项评 级。
2. 未评 级债 券为 剩余 期限 在一年 以内 的国 债、 政策 性金融 债和 央票 。
3. 债券 投资 以净 价列 示。
6.4.13.2.2 按长期信 用评级列示的 债券投资
单位：人民币元
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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长期信用评级
本期末
2015 年06月30日
上年度末
2014年12月31日
AAA 1,861,766.60 11,171,568.90
AAA 以下 308,585,745.08 240,170,470.41
未评级 5,822,974.40 3,791,158.00
合计 316,270,486.08 255,133,197.31
注：1. 债券 评级 取自 第三 方评级 机构 的债 项评 级。
2. 未评 级债 券为 剩余 期限 大于一 年的 国债 、政 策性 金融债 和央 票。
3. 债券 投资 以净 价列 示。
6.4.13.3 流动性 风险
流动性风险是指基金对资金需求不能足额支付的风险。 本基金的流动性风险来自于
投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧
烈波动的情况下以合理的价格 变现。
针对投资品种变现的流动性风险， 本基金管理人持续进行本基金的流动性需求分析， 构
建投资组合时， 对备选证券进行流动性检验， 并以适度分散策略保持组合流动性， 严格
控制缺乏流动性资产的比例。 同时通过独立的风险管理部门设定基金的流动性比例控制
要求， 对现金类资产配置策略、 股票集中度、 重仓证券的流动性以及冲击成本率、 换手
率和交易活跃度等流动性指标进行持续的监测和分析。 本基金所持大部分证券在证券交
易所上市， 其余亦可在银行间同业市场交易。 于本期末， 除附注中列示的部分基金资产
流通暂时受限制不能自由转让的情况外， 其余均能及时 变现。 此外， 本基金可通过卖出
回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求， 其上限一般不超过基金持有的债券投
资的公允价值。
本基金所持有的全部金融负债的合约约定到期日大部分为一个月以内且不计息， 可赎回
基金份额净值( 所有者权益) 无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约到
期现金流量。
6.4.13.4 市场风 险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格
因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和市场价格风险。
6.4.13.4.1 利率风 险
利率风 险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。
利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险， 其中浮动利
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响
的风险。
本基金管理人执行灵活的利率管理策略规避利率风险， 借鉴瑞银全球资产管理公司海外
管理经验， 结合自主开发的估值系统管理利率风险， 通过收益率利差分析、 静态利差分
析和期权调整利差等分析， 计算组合证券的修正久期、 利差久期、 有效久期和有效凸性
的风险控制指标， 跟踪调整投资组合的久期和凸性等利率风险衡量 指标， 控制组合的利
率风险。 当预期债券市场利率下降时， 加大固定利率证券的配置比例； 当预期债券市场
利率上升时， 加大浮息证券的配置比例。 通过改变浮息和固息证券的配置比例， 控制证
券投资组合的久期，防范利率风险。
本基金持有的大部分金融资产都计息， 因此本基金的收入及经营活动的现金流量在很大
程度上受到市场利率变化的影响。 本基金持有的生息资产主要为银行存款、 结算备付金、
债券投资和买入返售金融资产等。 下表统计了本基金面临的利率风险敞口。 表中所示为
本基金资产及负债的公允价值， 并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者予以
分类。
6.4.13.4.1.1 利率风 险敞口
单位：人民币元
本期末2015
年06 月30日
1个月以
内
1-3
个月
3个月
-1年
1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款
7,173,54
2.48
－ － － － －
7,173,54
2.48
结算备付金
3,705,95
4.57
－ － － － －
3,705,95
4.57
存出保证金 3,222.64 － － － － － 3,222.64
交易性金融
资产
97,902.0
0
35,085,4
56.86
218,767,
451.11
242,211,
460.61
20,977,2
15.50
－
517,139,
486.08
应收利息 － － － － －
8,994,21
0.03
8,994,21
0.03
应收申购款 － － － － －
847,948.
65
847,948.
65
其他资产 － － － － －
11,250.0
0
11,250.0
0
资产总计
10,980,6
21.69
35,085,4
56.86
218,767,
451.11
242,211,
460.61
20,977,2
15.50
9,853,40
8.68
537,875,
614.45
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
第 36 页 共 49 页
负债
卖出回购金
融资产款
159,029,
452.90
－ － － － －
159,029,
452.90
应付证券清
算款
－ － － － －
5,503,66
3.43
5,503,66
3.43
应付赎回款 － － － － －
62,618.7
9
62,618.7
9
应付管理人
报酬
－ － － － －
213,951.
99
213,951.
99
应付托管费 － － － － －
61,129.1
4
61,129.1
4
应付销售服
务费
－ － － － －
31,795.9
0
31,795.9
0
应付交易费
用
－ － － － － 6,937.86 6,937.86
应付利息 － － － － －
29,094.0
8
29,094.0
8
其他负债 － － － － －
378,525.
23
378,525.
23
负债总计
159,029,
452.90
－ － － －
6,287,71
6.42
165,317,
169.32
利率敏感度
缺口
-148,04
8,831.21
35,085,4
56.86
218,767,
451.11
242,211,
460.61
20,977,2
15.50
3,565,69
2.26
372,558,
445.13
上年度末
2014 年12月
31 日
1个月以
内
1-3
个月
3个月
-1年
1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款
652,385.
44
－ － － － －
652,385.
44
结算备付金
6,918,83
0.16
－ － － － －
6,918,83
0.16
存出保证金 9,188.79 － － － － － 9,188.79
交易性金融
资产
－
197,644,
822.31
113,258,
319.90
14,565,0
55.10
－
325,468,
197.31
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
第 37 页 共 49 页
应收证券清
算款
－ － － － －
6,018,99
0.00
6,018,99
0.00
应收利息 － － － － －
9,410,24
0.70
9,410,24
0.70
应收申购款 － － － － －
124,318.
01
124,318.
01
其他资产 － － － － －
11,250.0
0
11,250.0
0
资产总计
7,580,40
4.39
－
197,644,
822.31
113,258,
319.90
14,565,0
55.10
15,564,7
98.71
348,613,
400.41
负债
卖出回购金
融资产款
133,614,
721.85
－ － － － －
133,614,
721.85
应付证券清
算款
－ － － － －
5,001,03
3.65
5,001,03
3.65
应付赎回款 － － － － －
75,818.0
6
75,818.0
6
应付管理人
报酬
－ － － － －
166,680.
40
166,680.
40
应付托管费 － － － － －
47,622.9
6
47,622.9
6
应付销售服
务费
－ － － － －
26,239.3
1
26,239.3
1
应付交易费
用
－ － － － －
10,736.0
8
10,736.0
8
应付利息 － － － － －
14,299.7
3
14,299.7
3
其他负债 － － － － －
250,017.
20
250,017.
20
负债总计
133,614,
721.85
－ － － －
5,592,44
7.39
139,207,
169.24
利率敏感度
缺口
-126,03
4,317.46
－
197,644,
822.31
113,258,
319.90
14,565,0
55.10
9,972,35
1.32
209,406,
231.17
6.4.13.4.1.2 利率风 险的敏感性 分析
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
第 38 页 共 49 页
假设
下表为利率风险的敏感性分析，反映了在其他变量不变的假设下，利率发
生合理、可能的变动时，为交易而持有的债券公允价值的变动将对基金资
产净值产生的影响。正数表示可能增加基金资产净值，负数表示可能减少
基金资产净值。
分析 相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资 产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末
2015年06月30日
上年度末
2014年12月31 日
利率增加25个基准点 -2,302,692.8500 -1,908,780.5200
利率减少25个基准点 2,325,705.5500 1,932,414.7700
6.4.13.4.2 外汇风 险
本基金持有的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价 格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和
外汇汇率以外的市场价 格因素变动而发生波动的风险。 本基金主要投资于证券交易所上
市或银行间同业市场交易的股票和债券， 所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主
体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中，采用“自上而下”的策略，
通过对宏观经济情况及政策的分析， 结合证券市场运行情况， 做出资产配置及组合构建
的决定； 通过对单个证券的定性分析及定量分析， 选择符合基金合同约定范围的投资品
种进行投资。 本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境的变化， 对投资策略、 资产
配置、 投资 组合进行修正， 通过投资组合的分散化等方式， 来主动应对可能发生的其他
价格风险。 此外， 本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施监控， 定期
运用多种定量方法对基金进行风险度量， 包括VaR(Value at Risk) 指标等来测试本基金面
临的潜在价格风险，及时对风险进行跟踪和控制。
本基金投资组合中， 对债券类资产的投资比例不低于基金资产的80% ， 持有现金或
到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5% ；对非债券类资产的投资比例
不超过基金资产的20% 。于本期末本基金面临的其他价格风险列示如下：
6.4.13.4.3.1 其他价 格风险敞口
单位：人民币元
项目 本期末 上年度末
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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2015年06月30 日 2014年12月31日
公允价值
占基金资产净
值比例（% ）
公允价值
占基金资产净
值比例（% ）
交易性金融资
产- 股票投资
－ － － －
交易性金融资
产- 债券投资
517,139,486.08 138.81 676,096,796.39 137.76
交易性金融资
产－贵金属投
资
－ － － －
衍生金融资产
－权证投资
－ － － －
其他 － － － －
合计 517,139,486.08 138.81 676,096,796.39 137.76
6.4.13.4.3.2 其他价 格风险的敏 感性分析
于2015 年6 月30 日 ， 本 基金 未持有 交易 性权 益类 投资 （2014 年12月31 日 ： 无） ， 本 基金 管理 人已 充分
评估当 除市 场利 率和 外汇 汇率以 外的 市场 价格 因素 的变动 对于 本基 金资 产净 值无重 大影 响。
6.4.14 有助于 理解和分析会计报 表需要说明的其他事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
§7
投资 组合报告
7.1 期末基金 资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产
的比例（% ）
1 权益投资 － －
其中：股票 － －
2 固定收益投资 517,139,486.08 96.14
其中：债券 517,139,486.08 96.14
资产支持证券 － －
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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3 贵金属投资 －
4 金融衍生品投资 － －
5 买入返售金融资产 － －
其中：买断式回购的买入返售金融资产 － －
6 银行存款和结算备付金合计 10,879,497.05 2.02
7 其他资产 9,856,631.32 1.83
8 合计 537,875,614.45 100.00
7.2 期末按行 业分类的股票投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 股票投 资。
7.3 期末按公 允价值占基金资产 净值比例大小排序的股 票投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股票投 资。
7.4 报告期内 股票投 资组合的重 大变动
7.4.1 累计买入 金额超出期初基 金资产净值2% 或前20 名的 股票明细
本基金 本报 告期 未进 行股 票投资 。
7.4.2 累计卖出 金额超出期初基 金资产净值2% 或前20 名的 股票明细
本基金 本报 告期 未进 行股 票投资 。
7.4.3 买入股票 的成本总额及卖 出股票的收入总额
本基金 本报 告期 未进 行股 票投资 。
7.5 期末按债 券品种分类的债券 投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净
值比例（％）
1 国家债券 5,822,974.40 1.56
2 央行票据 － －
3 金融债券 20,075,000.00 5.39
其中：政策性金融债 20,075,000.00 5.39
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
第 41 页 共 49 页
4 企业债券 247,899,511.68 66.54
5 企业短期融资券 180,794,000.00 48.53
6 中期票据 62,548,000.00 16.79
7 可转债 － －
8 其他 － －
9 合计 517,139,486.08 138.81
7.6 期末按公 允价值 占基金资产 净值比例大小排序的前 五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净
值比例(%)
1 041553003
15大丰海港
CP001
300,000 30,288,000.00 8.13
2 041561002
15温工投
CP001
300,000 30,246,000.00 8.12
3 011599010
15豫能源
SCP001
300,000 30,189,000.00 8.10
4 122817 11三门峡 267,610 27,649,465.20 7.42
5 111051 09怀化债 206,483 22,046,189.91 5.92
7.7 期末按公 允价值占基金资产 净值比例大小排序的所 有资产支持证券投资明 细
本基金本期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期末 按公允价值占基金 资产净值比例大小排序 的前五名贵金属投资明 细
本基金本报告期末未持有贵金属投资。
7.9 期末 按公 允价值占基金资产 净值比例大小排序的前 五名权证投资明细
本基金本期末未持有权证。
7.10 报告期末 本基金投资的股 指期货交易情况说明
7.10.1 报告期 末本基金投资的股 指期货持仓和损益明细
根据本基金合同规定，本基金不参与股指期货交易。
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
第 42 页 共 49 页
7.11 报告期末 本基金投资的国 债期货交易情况说明
7.11.1 报告期 末本基金投资的国 债期货持仓和损益明细
根据本基金合同规定，本基金 不参与国债期货交易。
7.12 投资组合 报告附注
7.12.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有被监管部门立案调查的， 在报告编
制日前一年内未受到公开谴责、处罚。
7.12.2 基金投资的前十名股票均属于基金合同规定备选股票库之内的股票。
7.12.3 期末其 他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 3,222.64
2 应收证券清算款 －
3 应收股利 －
4 应收利息 8,994,210.03
5 应收申购款 847,948.65
6 其他应收款 11,250.00
7 待摊费用 －
8 其他 －
9 合计 9,856,631.32
7.12.4 期末持 有的处于转股期的 可转换债券明细
本基金本报告期末未持有可转换债券。
7.12.5 期末前 十名股票中存在流 通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有股票投资。
7.12.6 投资组 合报告附注的其他 文字描述部分
本基金本期未投资托管行股票、 未投资控股股东主承销的证券， 未从二级市场主动
投资分离交易可转债附送的权证， 投资流通受限证券未违反相关法规 或本基金管理公司
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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的规定。
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期末基金 份额持有人户数及 持有人结构
份额单位：份
份额
级别
持有人户数
( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有
份额
占总份
额
比例
持有
份额
占总份
额
比例
国投瑞
银纯债
债券A
289 25,950.01 1,215.00 0.02%
7,498,339.2
8
99.98%
国投瑞
银纯债
债券B
8
42,913,193.
40
343,305,547
.19
100.00
%
－ －
合计 297
1,181,161.9
6
343,306,762
.19
97.86%
7,498,339.2
8
2.14%
8.2 期末基金 管理人的从业人员 持有本开放式基金的情 况
项目 份额级别 持有份额总数 （份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员
持有本开放式基金
国投瑞银纯债
债券A
145,043.14 1.93%
国投瑞银纯债
债券B
－ －
合计 145,043.14 0.04%
注：1 、 本公 司高 级管 理人 员、 基 金投 资和 研究 部门 负责人 持有 本基 金份 额总 量的数 量区 间为10万份
至50万 份（ 含） 。
2 、本 基金 的基 金经 理持 有 本基金 份额 总量 的数 量区 间为0 。
8.3 期末基金 管理人的从业人员 持有本开放式基金份额 总量区间情况
项目 份额级别
持有基金份额总量的数量
区间（万份）
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
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本公司高级管理人员、基
金投资和研究部门负责人
持有本开放式基金
国投瑞银纯债债券A 0~10
国投瑞银纯债债券B 0
合计 0~10
本基金基金经理持有本开
放式基金
国投瑞银纯债债券A 0
国投瑞银纯债债券B 0
合计 0
§9
开放 式基金份额变动
单位：份
国投瑞银纯债债券A 国投瑞银纯债债券B
基金合同生效日(2012 年12月11日)
基金份额总额
1,623,793,743.60 957,219,904.99
本报告期期初基金份额总额 11,564,038.14 185,805,870.27
本报告期基金总申购份额 30,512,931.74 338,882,019.58
减：本报告期基金总赎回份额 34,577,415.60 181,382,342.66
本报告期基金拆分变动份额 － －
本报告期期末基金份额总额 7,499,554.28 343,305,547.19
§10 重大事 件揭示
10.1 基金份额 持有人大会决议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基金管理 人、基金托管人 的专门基金托 管部门的 重大人事变动
报告期内，基金管理人无重大人事变动。
基金托管人的专门托管部门的重大人事变动如下：
2015年4月，李爱华先生不再担任中国银行股份有限公司托管业务部总经理职务。
上述人事变动已按相关规定备案、公告。
10.3 涉及基金 管理人、基金财 产、基金托管业务的诉 讼
本报告期内，无涉及本基金托管业务的诉讼。
10.4 基金投资 策略的改变
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
第 45 页 共 49 页
报告期内基金投资策略未发生变 化。
10.5 基金改聘 会计师事务所情 况
报告期内本基金继续聘请安永华明会计师事务所为本基金提供审计服务， 未发生改
聘会计师事务所的情况。
10.6 管理人、 托管人及其高级 管理人员受监管部门稽 查或处罚的情况
本报告期内， 本基金托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员无受稽查或处罚
等情况。
10.7 基金租用 证券公司交易单 元的有关情况
10.7.1 基金租 用证券公司交易单 元进行股票投资及佣金 支付 情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单
元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金
额
占当期股票
成交总额比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
安信证券 1 － － － －
东北证券 1 － － － －
广发证券 1 － － － －
广州证券 1 － － － －
国信证券 1 － － － －
申万宏源证
券
1 － － － －
银河证券 1 － － － －
招商证券 1 － － － －
中金公司 1 － － － －
中投证券 1 － － － －
中信 建投 1 － － － －
中信证券 1 － － － －
10.7.2 基金租 用证券公司交易单 元进行其他证券投资的 情况
金额单位：人民币元
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
第 46 页 共 49 页
券商名称 债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金
额
占当期债券
成交总额比例
成交金
额
占当期债券
回购成交总
额比例
成交
金额
占当期权证
成交总额比
例
招商证 券 271,814,5
00.06
50.41% 1,388,800
,000
38.24% - -
银河证 券 81,857,67
9.90
15.18% 135,000,0
00
3.72% - -
东 北证 券 31,759,55
2.96
5.89% 187,100,0
00
5.15% - -
广发证 券 31,700,14
3.97
5.88% 644,644,0
00
17.75% - -
中信证 券 30,439,18
5.42
5.65% 70,600,00
0
1.94% - -
安信证 券 28,460,99
2.08
5.28% 215,200,0
00
5.92% - -
中投证 券 23,155,73
2.85
4.29% 508,400,0
00
14% - -
广州证 券 16,447,23
8.58
3.05% 34,638,00
0
0.95% - -
中金公 司 10,477,65
0.35
1.94% 98,200,00
0
2.70% - -
申万宏 源证
券
10,443,18
8.79
1.94% 194,239,0
00
5.35% - -
国信证 券 2,623,346
.22
0.49% 113,419,0
00
3.12% - -
中信建 投 0 0 42,000,00
0
1.16% - -
注：1 、 本基 金管 理人 在租 用证券 机构 交易 单元 上符 合中国 证监 会的 有关 规定 。 本基 金管 理人 将证 券
经营机 构的 注册 资本 、研 究水平 、财 务状 况、 经营 状况、 经营 行为 以及 通讯 交易条 件作 为基 金专 用
交易单 元的 选择 标准 ， 由 研究部 、 投资 部及 交易 部 对券商 进行 考评 并提 出交 易单元 租用 及更 换方 案。
根据董 事会 授权 ，由 公司 执行委 员会 批准 。
2 、本 基金 本报 告期 内未 发 生交易 所股 票及 权证 交易 。
3 、本 报告 期本 基金 新增 租 用中信 证券2个 交易 单元 ， 新增租 用申 万宏 源证 券、 中信建 投证 券、 东北
证券、 安信 证券 、联 讯证 券以及 银河 证券 各1 个交 易 单元。
10.8 本期基金 租用证券公司交 易单元的有关情况
金额单位：
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
第 47 页 共 49 页
券商
名称
交易
单元
数量
股票交易 债券交易 债券回购交易 权证交易
应支付该券商
的佣金
备
注
成交
金额
占股
票
成交
总额
比例
成交
金额
占债
券
成交
总额
比例
成交
金额
占债
券回
购
成交
总额
比例
成交
金额
占权
证
成交
总额
比例
佣金
占当
期佣
金
总量
的比
例
安信
证券
1 － －
28,46
0,992.
08
5.28%
215,2
00,00
0.00
5.92% － － － －
东北
证券
1 － －
31,75
9,552.
96
5.89%
187,1
00,00
0.00
5.15% － － － －
广发
证券
1 － －
31,70
0,143.
97
5.88%
644,6
44,00
0.00
17.75
%
－ － － －
广州
证券
1 － －
16,44
7,238.
58
3.05%
34,63
8,000.
00
0.95% － － － －
国信
证券
1 － －
2,623,
346.2
2
0.49%
113,4
19,00
0.00
3.12% － － － －
申万
宏源
证券
1 － －
10,44
3,188.
79
1.94%
194,2
39,00
0.00
5.35% － － － －
银河
证券
1 － －
81,85
7,679.
90
15.18
%
135,0
00,00
0.00
3.72% － － － －
招商
证券
1 － －
271,8
14,50
0.06
50.41
%
1,388,
800,0
00.00
38.24
%
－ － － －
中金
公司
1 － －
10,47
7,650.
35
1.94%
98,20
0,000.
00
2.70% － － － －
中投
证券
1 － －
23,15
5,732.
85
4.29%
508,4
00,00
0.00
14.00
%
－ － － －
中信
建投
1 － － － －
42,00
0,000.
00
1.16% － － － －
中信
证券
1 － －
30,43
9,185.
42
5.65%
70,60
0,000.
00
1.94% － － － －
10.9 其他重大 事件
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
第 48 页 共 49 页
序号 公告事项 信息披露方式 披露日期
1
关于本基金持有的PR 五 国投进
行估值调整的公告
《中国证券报》
《证券时报》
《上海证券报》
2015-03-17
2 关于本基金分红的公告
《中国证券报》
《证券时报》
《上海证券报》
2015-03-17
3
关于旗下基金调整交易所固定收
益品种估值方法的公告
《中国证券报》
《证券时报》
《上海证券报》
2015-03-31
4 关于本基金分红的公告
《中国证券报》
《证券时报》
《上海证券报》
2015-04-13
5
关于网上直销转账汇款买基金减
免认、申购费的公告
《中国证券报》
《证券时报》
《上海证券报》
2015-06-01
§11
备查 文件目录
11.1 备查文件 目录
《关于同意国投瑞银纯债纯债债券型证券投资基金设立的批复》（证监基金
[2012]1369 号）
《关于国投瑞银纯债债券型证券投资基金备案确认的函》（基金部函[2012]1110 号）
《国投瑞银纯债债券型证券投资基金基金合同》
《国投瑞银纯债债券型证券投资基金托管协议》
国投瑞银基金管理有限公司营业执照、公司章程及基金管理人业务资格批件
本报告期内在中国证监会指定信息披露报刊上披露的信息公告原文
国投瑞银纯债债券型证券投资基金2015 年半年度报告原文
11.2 存放地点
中国广东省深圳市福田区金田路4028 号荣超经贸中心46 层
存放网址：http://www.ubssdic.com
11.3 查阅方式
国投瑞 银纯 债债 券型 证券 投资基 金2015 年 半年 度报 告
第 49 页 共 49 页
投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件
咨询电话：国投瑞银基金管理有限公司客户服务热线400-880-6868
国投瑞银 基金管理有限公司
二〇一五 年八月二十八日
