华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券
投资基金联接基金
2015 年半年 度报告
2015 年 6 月 30 日
基 金管 理人： 华安 基金管 理有 限公司
基 金托 管人： 中国 工商银 行股 份有限 公司
报告 送 出日期 ： 二 〇一五 年八 月二十 八日
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华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
§1 重 要提 示及目 录
1.1 重要 提示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈
述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责
任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2015 年 8
月 25 日复核了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、
投资组合报告等内容， 保证复核内容不存在虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保
证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2015 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。
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1.2 目录
§1 重要提 示及 目录 ................................................................................................................ 1
1.1 重要提 示 ............................................................................................................................ 1
2 基金简 介 ............................................................................................................................ 4
2.1 基金基 本情 况 .................................................................................................................... 4
2.1.1 目标 基金 基本 情况 ......................................................................................................... 4
2.2 基金产 品说 明 .................................................................................................................... 4
2.2.1 目标 基金 产品 说明 ......................................................................................................... 5
2.3 基金管 理人 和基 金托 管人 ................................................................................................ 5
2.4 信息披 露方 式 .................................................................................................................... 6
2.5 其他相 关资 料 .................................................................................................................... 6
3 主要财 务指 标和 基金 净值 表现 ........................................................................................ 6
3.1 主要会 计数 据和 财务 指标 ................................................................................................ 6
3.2 基金净 值表 现 .................................................................................................................... 7
4 管 理 人报告 ........................................................................................................................ 8
4.1 基金管 理人 及基 金经 理情 况 ............................................................................................ 8
4.2 管理人 对报 告期 内本 基金 运作遵 规守 信情 况的 说 明 .................................................. 10
4.3 管理人 对报 告期 内公 平交 易情况 的专 项说 明 .............................................................. 10
4.4 管理人 对报 告期 内基 金的 投资策 略和 业绩 表现 说 明 .................................................. 12
4.5 管理人 对宏 观经 济、 证券 市场及 行业 走势 的简 要展 望 .............................................. 13
4.6 管理人 对报 告期 内基 金估 值程序 等事 项的 说 明 .......................................................... 13
4.7 管理人 对报 告期 内基 金利 润分配 情况 的说 明 .............................................................. 15
4.8 报告期 内管 理人 对本 基金 持有人 数或 基金 资产 净值预 警 情形 的说明 ...................... 15
5 托 管 人报告 ...................................................................................................................... 15
5.1 报告期 内本 基金 托管 人遵 规守信 情况 声 明 .................................................................. 15
5.2 托管人 对报 告期 内本 基金 投 资 运作 遵规 守信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说
明 16
5.3 托管人 对本 半年 度报 告中 财务信 息等 内容 的真 实、 准确和 完整 发表 意 见 .............. 16
6 半年度 财务 会计 报告 （未 经审计 ） ............................................................................... 16
6.1 资 产 负债表 ...................................................................................................................... 16
6.2 利 润表 .............................................................................................................................. 18
6.3 所有者 权益 （基 金净 值） 变动 表 .................................................................................. 19
6.4 报表附 注 .......................................................................................................................... 20
7 投资组 合报 告 .................................................................................................................. 36
7.1 期末基 金资 产组 合情 况（ 适用 于 ETF 联 接基 金填 写） ............................................... 36
7.2 期末投 资目 标基 金明 细（ 适用 于 ETF 联 接基 金填 写） ............................................... 37
7.3 期末按 行业 分类 的股 票投 资组 合 .................................................................................. 37
7.4 期末按 公允 价值 占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的所 有股票 投资 明 细 ...................... 38
7.5 报告期 内股 票投 资组 合的 重大变 动 .............................................................................. 38
7.6 期末按 债券 品种 分类 的债 券投资 组 合 .......................................................................... 40
7.7 期末按 公允 价值 占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的前 五名债 券投 资明 细 .................. 40
7.8 期末按 公允 价值 占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的所 有资产 支持 证券 投资 明 细 ...... 40
7.9 报告期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名贵 金属 投资 明 细 ...... 40
7.10 期末按 公允 价值 占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的前 五名权 证投 资明 细 .................. 40
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7.11 报告期 末本 基金 投资 的股 指期货 交易 情况 说 明 .......................................................... 40
1.1 报告期 末本 基金 投资 的国 债期货 交易 情况 说 明 .......................................................... 40
7.12 投资组 合报 告附 注 .......................................................................................................... 41
8 基金份 额持 有人 信息 ...................................................................................................... 41
8.1 期末基 金份 额持 有人 户数 及持有 人结 构 ...................................................................... 41
8.2 期末基 金管 理人 的从 业人 员持有 本基 金的 情 况 .......................................................... 42
9 开放式 基金 份额 变动 ...................................................................................................... 42
10 重大事 件揭 示 .................................................................................................................. 42
10.1 基金份 额持 有人 大会 决议 .............................................................................................. 42
10.2 基金管 理人 、基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 的重 大人事 变 动 .............................. 42
10.3 涉及基 金管 理人 、基 金财 产、基 金托 管业 务的 诉 讼 .................................................. 43
10.4 基金投 资策 略的 改变 ...................................................................................................... 43
10.5 报告期 内改 聘会 计师 事务 所情 况 .................................................................................. 43
10.6 管理人 、托 管人 及其 高级 管理人 员受 稽查 或处 罚等 情况 .......................................... 43
10.7 基金租 用证 券公 司交 易单 元的有 关情 况 ...................................................................... 43
10.8 其他重 大事 件 .................................................................................................................. 45
11 影响投 资者 决策 的其 他重 要信 息 .................................................................................. 47
12 备查文 件目 录 .................................................................................................................. 48
12.1 备查文 件目 录 .................................................................................................................. 48
12.2 存放地 点 .......................................................................................................................... 48
12.3 查阅方 式 .......................................................................................................................... 48
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2 基金 简介
2.1 基 金基 本情况
基金名称
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接
基金
基金简称 华安上证龙头ETF联接
基金主代码 040190
交易代码
040190
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2010年11月18日
基金管理人 华安基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 116,292,990.08份
基金合同存续期 不定期
2.1.1 目 标基 金基本 情况
基金名称 上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金
基金主代码 510190
基金运作方式 交易型开放式（ETF）
基金合同生效日 2010 年11 月18 日
基金份额上市的证券交易
所
上海证券交易所
上市日期 2011 年1 月10 日
基金管理人名称 华安基金管理有限公司
基金托管人名称 中国工商银行股份有限公司
2.2 基 金产 品说明
投资目标
通过投资 于目标ETF ， 紧密跟踪 标的指 数，追 求跟踪偏
离度和跟踪误差最小化。
投资策略
本基金通过把全部或接近全部的基金资产投资于目标
ETF 、标的 指数成 份股 和备选成 份股进 行被动 式指数化
投资，实现对业绩比较基准的紧密跟踪。正常情况下，
本基金投资于目标ETF 的比例不低于基金资产净值的
90%， 日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.35%， 年跟踪误
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差不超过4%。 如因指数编制规则调整或其他因素导致跟
踪偏离度和跟踪误差超过上述范围， 基金管理人将采取
合理措施避免跟踪偏离度、跟踪误差进一步扩大。
业绩比较基准
95%× 上证 龙头 企业 指 数收益 率＋5%× 商 业银 行税后活
期存款利率
风险收益特征
本基金属于ETF 联 接基 金，风险 与收益 高于混 合基金、
债券基金与货币市场基金。本基金为股票型指数基金，
紧密跟踪标的指数， 其风险收益特征与标的指数所代表
的市场组合的风险收益特征相似， 属于证券投资基金中
风险较高、收益较高的品种。
2.2.1 目 标基 金产品 说明
投资目标 紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差最小
化。
投资策略 本基金采用完全复制法， 即完全按照标的指数成份股组
成及其权重构建基金股票投资组合， 并根据标的指数成
份股票及其权重的变动进行相应调整。在一般情况下，
本基金将根据标的指数的成份股票的构成及其权重构
建股票资产组合， 但因特殊情况 （如流动性不足、 成份
股长期停牌、 法律法规 限制等） 导致无法获得足够数量
的股票时， 本基金可以选择其他证券或证券组合对标的
指数中的股票加以替换。 本基金投资于标的指数成份股
和备选成份股的资产比例不低于基金资产净值的90%。
业绩比较基准 上证龙头企业指数
风险收益特征 本基金属于股票基金， 风险与收益高于混合基金、 债券
基金与货币市场基金，属于证券投资基金中风险较高、
收益较高的品种。 本基金为被动式投资的股票型指数基
金， 主要采用完全复制 法跟踪标的指数的表现， 其风险
收益特征与标的指数所代表的市场组合的风险收益特
征相似。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目
基金管理人 基金托管人
名称
华安基金管理有限公司 中国工商银行股份有限
公司
信息披露负责人
姓名 钱鲲 赵会军
联系电话
021-38969999 010-66105799
电子邮箱
qiankun@huaan.com.cn custody@icbc.com.cn
客户服务电话 4008850099 95588
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传真 021-68863414 010-66105798
注册地址
上海市世纪大道8 号上
海国金中心二期31 层、
32 层
北京市西城区复兴门内
大街55 号
办公地址
上海市世纪大道8 号上
海国金中心二期31 层、
32 层
北京市西城区复兴门内
大街55 号
邮政编码 200120 100140
法定代表人 朱学华 姜建清
2.4 信 息披 露方式
本基金选定的信息披露报纸名
称
中国证券报、上海证券报、证券时报
登载基金半年度报告正文的管
理人互联网网址
www.huaan.com.cn
基金半年度报告备置地点 上海市世纪大道 8 号 上海国金中心二期 31 层、32
层
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 华安基金管理有限公司 上海市世纪大道 8 号 上海国金
中心二期31 层、32 层
3 主 要财 务指标 和基 金净值 表现
3.1 主要 会 计数据 和 财 务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数 据和 指标 报告 期（2015 年1 月1 日至 2015 年6 月30 日 ）
本期已实现收益 87,375,926.39
本期利润 102,524,016.90
加权平均基金份额本期利润 0.5495
本期加权平均净值利润率 38.57%
本期基金份额净值增长率 41.73%
3.1.2 期末数 据和 指标 报告 期末(2015 年 6 月30 日)
期末可供分配利润 54,458,632.29
期末可供分配基金份额利润 0.4683
期末基金资产净值 188,411,403.42
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期末基金份额净值 1.620
3.1.3 累计期 末指 标 报告 期末(2015 年 6 月30 日)
基金份额累计净值增长率 62.00%
注：1 、本 期已实 现收 益指基 金本 期利息 收入 、投资 收益 、其他 收入 （不含
公允价值变动收益） 扣除相关费用后的余额， 本期利润为本期已实现收益加上本
期公允价值变动收益
2、所 述基 金业绩 指标 不包括 持有 人认购 或交 易基金 的各 项费用 ，计 入费用
后实际收益水平要低于所列数字
3、期 末可 供分配 利润 采用期 末资 产负债 表中 未分配 利润 与未分 配利 润中已
实现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
过去一个
月
-9.14% 3.39% -8.65% 3.37% -0.49% 0.02%
过去三个
月
14.81% 2.52% 17.32% 2.51% -2.51% 0.01%
过去六个
月
41.73% 2.11% 44.83% 2.10% -3.10% 0.01%
过去一年 103.01% 1.65% 109.07% 1.65% -6.06% 0.00%
过去三年 92.17% 1.34% 89.24% 1.34% 2.93% 0.00%
自基金成
立起至今
62.00% 1.27% 56.42% 1.28% 5.58% -0.01%
注：本 基金 的业 绩比较 基准： 上证 龙头 企业指 数收益 率×95%＋ 商业 银行税
后活期存款利率×5%，业绩比较基准在每个交易日实现再平衡。
根据基金合同的规定： 本基金以目标ETF、 标的指数成份股及其备选成份股
为主要投资对象， 把全部或接近全部的基金资产用于跟踪标的指数的表现， 正常
情况下投资于目标ETF 的比例不低于基金资产净值的90%， 基金持有的现金或者
到期日 在一年 以内 的政 府债券 的比例 不低 于基 金资产 净值的 5% 。 此 外，为 更好
地实现投资目标， 本基金也可少量投资于新股、 债券及中国证监会允许基金投资
的其它金融工具。
3.2.2 自基 金合 同生效以 来基 金份 额累 计净 值增 长率 变动 及其 与同 期业 绩比
较 基准 收益率 变动 的比较
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华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
（2010 年11 月18 日至2015 年6 月30 日）
4 管 理人 报告
4.1
基金管 理人 及基金 经理 情况
4.1.1 基金管 理人 及其管 理基 金的经 验
华安基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[1998]20 号文批准于
1998 年 6 月设立，是 国内首批基金管理公司之一，注册资本 1.5 亿 元人民币，
公司总部设在上海陆家嘴金融贸易区。目前的股东为上海电气（集团）总公司、
上海国际信托有限公司、 上海工业投资 （集团） 有限公司、 上海锦江国际投资管
理有限公司和国泰君安投资管理股份有限公司。
截至2015 年6 月30 日， 公司旗下共管理华安创新混合、 华安中国A 股增
强指数、 华安现金富利货币、 华安宝利配置混合、 华安宏利股票、 华安中小盘成
长股票、 华安策略优选股票、 华安核心优选股票、 华安稳定收益债券、 华安动态
灵活混 合、 华安 强化收 益债券 、华 安行 业轮动 股票、 华安 上证 180ETF、华 安上
证 180ETF 联接、华安 上证龙头企业 ETF、龙头 ETF 联接、华安升级 主题股票、
华安稳固收益债券、华安可转换债基金、华安深证 300 指数基金（LOF ）、华安
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科技动力股票、 华安四季红债券、 华安香港精选股票、 华安大中华升级股票、 华
安标普石油指数基金 （QDII-LOF）、华 安 月月鑫短期理财债券、 华安季季鑫短期
理财债券、 华安月安鑫短期理财债券、 、 华安 沪深 300 指数分级、 华安逆向策略、
华安日日鑫货币、 华安安心收益债券、 华安信用增强债券、 华安纯债债券、 华安
保本混合、 华安双债添利债券、 华安安信消费股票、 华安纳斯达克 100 指数、 华
安黄金易（ETF）、华安黄金 ETF 联接、华安 沪深 300 量化指数、华 安年年红债
券、华安生态优先股票、华安中证细分地产 ETF、华安中证细分医药 ETF、华安
大国新经济、 华安新活力混合、 华安安顺灵活配置混合、 华安财汇通货币、 华安
国际龙 头（DAX）ETF、 华安国 际龙 头（DAX ）ETF 联接 、华 安高 分红 指数增 强、
华安中证细分医药ETF 联接、 华安安享灵活配置混合、 华安年年盈定期开放债券、
华安物联网主题股票、 华安新动力灵活配置、 华安新丝路主题股票、 华安智能装
备主题股票、 华安媒体互联网混合、 华安新回报灵活配置、 华安新机遇保本、 华
安新优选灵活配置、华安中证银行指数分级、华安中证全指证券公司指数分级、
华安添颐养老混合发起式、华安国企改革主题灵活配置等 67 只开放 式基金。管
理资产规模达到1214.76 亿元人民币。
4.1.2 基金经 理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助
理）期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
牛勇 本基金的
基金经理
2010-11-18 - 10 年 复旦大学经济学硕
士，FRM （金融风险
管理师）,10 年证券
金融从业经历， 曾在
泰康人寿保险股份
有限公司从事研究
工作。 2008 年5 月加
入华安基金管理有
限公司后任风险管
理与金融工程部高
级金融工程师，2009
年 7 月至 2010 年 8
月担任华安 MSCI 中
国A 股指数增强型证
券投资基金的基金
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华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
经理助理，2010 年6
月至2012 年12 月担
任上证180 交易型开
放式指数证券投资
基金的基金经理。
2010 年 9 月起同时
担任华安 MSCI 中国
A 股指数增强型证券
投资基金的基金经
理。2010 年 11 月起
同时担任上证龙头
企业交易型开放式
指数证券投资基金
及本基金的基金经
理。2012 年 6 月至
2015 年 5 月同时担
任华安沪深300 指数
分级证券投资基金
的基金经理。2014
年 12 月起担任华安
沪深300 量化增强型
指数证券投资基金
的基金经理。
注：1 、此 处的任 职日 期和离 任日 期均指 公司 作出决 定之 日，即 以公 告日为
准。
2、证 券从 业的含 义遵 从行业 协会 《证券 业从 业人员 资格 管理办 法》 的相关
规定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理人 严格 遵守 有关法 律法规 及《 华安上 证龙 头企业
ETF 联接基金基金合同》 、 《华安上证龙头企业ETF 联接基金招募说明书》 等有
关基金法律文件的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，
在控制风险的前提下， 为基金份额持有人谋求最大利益， 不存在违法违规或未履
行基金合同承诺的情形。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公平交 易制 度的执 行情 况
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根据中国证监会 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 ， 公司制
定了 《华安基金管理有限公司公平交易管理制度》 ， 将封闭式基金、 开放式基金、
特定客户资产管理组合及其他投资组合资产在研究分析、 投资决策、 交易执行等
方面全部纳入公平交易管理中。 控制措施包括： 在研究环节， 研究员在为公司管
理的各类投资组合提供研究信息、投资建议过程中，使用晨会发言、邮件发送、
登录在研究报告管理系统中等方式来确保各类投资组合经理可以公平享有信息
获取机会。在投资环节，公司各投资组合经理根据投资组合的风格和投资策略，
制定并严格执行交易决策规则，以保证各投资组合交易决策的客观性和独立性。
同时严格执行投资决策委员会、 投资总监、 投 资组合经理等各投资决策主体授权
机制， 投资组合经理在授权范围内自主决策， 超过投资权限的操作需要经过严格
的审批程序。 在交易环节， 公司实行强制公平交易机制， 确保各投资组合享有公
平的交易执行机会。 （1） 交易所二级市场业务， 遵循价格优先、 时间优先、 比
例分配、 综合平衡的控制原则， 实现同一时间下达指令的投资组合在交易时机上
的公平性。 （2） 交易 所一级市场业务， 投资组合经理按意愿独立进行业务申报，
集中交易部以投资组合名义对外进行申报。若该业务以公司名义进行申报与中
签， 则按实际中签情况以价格优先、 比例分配原则进行分配。 若中签量过小无法
合理进行比例分配，且以公司名义获得，则投资部门在合规监察员监督参与下，
进行公平协商分配。 （3） 银行间市场业务遵循指令时间优先原则， 先到先询价
的控制原则。通过内部共同的iwind 群，发布询价需求和结果，做到信息公开。
若是多个投资组合进行一级市场投标， 则各投资组合经理须以各投资组合名义向
集中交易部下达投资意向， 交易员以此进行投标， 以确保中签结果与投资组合投
标意向一一对应。 若中签量过小无法合理进行比例分配， 且以公司名义获得， 则
投资部门在风险管理部投资监督参与下， 进行公平协商分配。 交易监控、 分析与
评估环节， 公司风险管理部对公司旗下的各投资组合投资境内证券市场上市交易
的投资品种、 进行场外的非公开发行股票申购、 以公司名义进行的债券一级市场
申购、 不同投资组合同日和临近交易日的反向交易以及可能导致不公平交易和利
益输送的异常交易行为进行监控， 根据市场公认的第三方信息 （如： 中债登的债
券估值） ， 定期对各投 资组合与交易对手之间议价交易的交易价格公允性进行审
查，对不同投资组合临近交易日的同向交易的交易时机和交易价差进行分析。
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本报告期内，公司公平交易制度总体执行情况良好。
本基金管理人通过统计检验的方法对管理的不同投资组合， 在不同时间窗下
（日内、3 日内、5 日 内）的本年度同向交易价差进行了专项分析，未发现违反
公平交易原则的异常情况。
4.3.2 异常交 易行 为的专项 说明
根据中国证监会 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 ， 公司合
规监察稽核部会同基金投资、 交易部门讨论制定了公募基金、 专户针对股票、 债
券、 回购等投资品种在交易所及银行间的同日反向交易控制规则， 并在投资系统
中进行了设置， 实现了完全的系统控制。 同时加强了对基金、 专户间的同日反向
交易的监控与隔日反向交易的检查； 风险管理部开发了同向交易分析系统， 对相
关同向交易指标进行持续监控，并定期对组合间的同向交易行为进行了重点分
析。
本报告期内，除指数基金以外的所有投资组合参与的交易所公开竞价交易
中，同 日反向 交易 成交 较少的 单边交 易量 超过 该证券 当日成 交量 的 5% 的情 况共
出现了1 次。 原因： 各投资组合分别按照其交易策略交易时， 虽相关投资组合买
卖数量极少， 但由于个股流动性较差， 交易量稀少， 致使成交较少的单边交易量
仍然超 过该证 券当 日成 交量的 5% 。而 从同 向 交易统 计检验 和实 际检 查的结 果来
看，也未发现有异常。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现说 明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略 和运作 分析
上半年经济平稳运行， 货币政策继续保持宽松， 央行共三次降息、 三次降准
（含一次定向） ， 并引导银行间同业拆借利率显著下行， 伴随流动性充裕， 场内
外配资余额快速上升， 以创业板为代表的转型主题股快速上涨； 进入6 月初， 监
管部门对配资加杠杆投机行为开始风险提示， 年初以来巨大涨幅的转型主题板块
快速调整， 并带动大盘连续调整， 之后在宏观维稳资金支持下， 市场情绪得以恢
复稳定。在报告期内，本基金操作以跟踪标的指数为主。
12
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表 现
截至2015 年6 月30 日， 本基金份额净值为1.620 元， 本报告期份额净值增
长率为41.73%，同期业绩比较基准增长率为44.83%。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
展望下半年， 经济将继续平稳， 一线城市地产销售开始转暖， 猪肉价格快速
上行，但受制于大宗商品价格回落，CPI 仍以平稳为主，货币政策将继续宽松；
尽管经历去杠杆， 但居民资产配置中股票配置比例仍不高， 国内养老金与海外资
金对 A 股的配置空间巨 大，长期看股市仍具有显著投资价值；经历 6、7 月份快
速去杠杆后， 优质成长与转型龙头企业的估值水平进入合理区间， 配置价值较为
突出；十三五规划即将推出，预计经济转型与改革政策推动仍是市场关注热点。
对市场的中长期表现， 我们保持相对乐观。 作为上证龙头ETF 联接基金的管理人，
我们继续坚持基金回报与指数相拟合的原则， 控制跟踪误差， 勤勉尽责， 为投资
者获得长期稳定的回报。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
1、估值政策及重大变化
无。
2、估值政策重大变化对基金资产净值及当期损益的影响
无。
3、有 关参 与估值 流程 各方及 人员 的职责 分工 、专业 胜任 能力和 相关 工作经
历的描述
（1）公司方面
公司建立基金估值委员会， 组成人员包括： 基金投资部高级总监、 研究发展
部高级总监、 固定收益部总监、 指数投资部高级总监、 基金运营部总经理及相关
负责人员。
主要职责包括： 证券发行机构发生了严重影响证券价格的重大事件时， 负责
13
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
评估重大事件对投资品种价值的影响程度、 评估对基金估值的影响程度、 确定采
用的估值方法、 确定该证券的公允价值； 同时将采用确定的方法以及采用该方法
对相关证券估值后与基金的托管银行进行沟通。
相关人员专业胜任能力及工作经历:
翁启森， 基金投资部兼全球投资部高级总监， 总经理助理， 工业工程学硕士。
曾在台湾 JP 证券任金 融产业分析师及投资经理，台湾摩根富林明投信投资管理
部任基金经理， 台湾中信证券投资总监助理， 台湾保德信投信任基金经理。2008
年4 月加入华安基金管理有限公司， 现任华安香港精选股票、 华安大中华升级股
票、 华安宏利股票、 华安大国新经济股票、 华安安顺灵活配置混合、 华安物联网
股票、 华安宝利配置、 华安生态优先股票的基金经理， 华安基金管理有限公司总
经理助理、基金投资部兼全球投资部总监。
杨明， 投资 研究 部高级 总监， 研究 生学 历，15 年金 融、 证券、 基金 从业经
验， 曾在上海银行工作。2004 年10 月进入华安基金管理有限公司， 担任研究发
展部宏观研究员，现任华安优选的基金经理，投资研究部高级总监。
贺涛, 金融 学硕士 ，固 定收益 部总 监。曾 任长 城证券 有限 责任公 司债 券研究
员， 华安基金管理有限公司债券研究员、 债券投资风险管理员、 固定收益投资经
理。 现任华安稳定收益债券基金、 华安可转债基金、 华安信用增强债券基金、 华
安双债添利债券基金、 华安现金富利货币、 华安月月鑫短期理财、 华安季季鑫短
期理财、华安月安鑫短期理财、华安汇财通货币、华安年年盈定期开放式债券、
华安新回报灵活配置的基金经理，固定收益部总监。
许之彦, 指 数投 资部高 级总监, 理 学博 士，CQF(国际 数量 金融工 程师)。曾
在广发 证券 和中山 大学 经济管 理学 院博士 后流 动站从 事金 融工程 工作 ，2005 年
加入华安基金管理有限公司，曾任研究发展部数量策略分析师，现任华安上证
180ETF 及华安上证 180ETF 联接、华安深证 300 指数证券投资基金（LOF）、华
安易富黄金ETF 及联接基金、 华安中证高分红指数增强型、 华安中证全指证券公
司指数分级、华安中证银行指数分级的基金经理,指数投资部高级总监。
陈林， 基金运营部总经理， 工商管理硕士， 高级会计师，CPA 中国注册会计
师协会非执业会员。 曾在安永大华会计师事务所工作，2004 年11 月加入华安基
金管理有限公司， 曾任财务核算部副总监、 公司财务部总经理， 现任基金运营部
14
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
总经理。
（2）托管银行
托管银行根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任， 并且认真核查
公司采用的估值政策和程序。
（3）会计师事务所
对相关估值模型、假设及参数的适当性出具审核意见和报告。
4、基金经理参与或决定估值的程度
本基金的基金经理未参与基金的估值。
5、参与估值流程各方之间存在的任何重大利益冲突
参与估值流程各方之间无任何重大利益冲突。
6、已签约的任何定价服务的性质与程度等信息
无。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本报告期不进行收益分配。
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
无。
5 托 管人 报告
5.1 报告 期内 本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告期内， 本基金托管人在对华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投
15
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
资基金联接基金的托管过程中， 严格遵守 《证券投资基金法》 及其他法律法规和
基金合同的有关规定， 不存在任何损害基金份额持有人利益的行为， 完全尽职尽
责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作 遵规守信、净值计算、利润分配等
情 况的 说明
本报告期内， 华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金的
管理人——华安基金管理有限公司在华安上证龙头企业交易型开放式指数证券
投资基金联接基金的投资运作、 基金资产净值计算、 基金份额申购赎回价格计算、
基金费用开支等问题上， 不存在任何损害基金份额持有人利益的行为， 在各重要
方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 本报告期内， 华安上证龙头企业交易
型开放式指数证券投资基金联接基金未进行利润分配。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息 等内容的真实、准确和完整发表意
见
本托管人依法对华安基金管理有限公司编制和披露的华安上证龙头企业交
易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告中财务指标、净值表
现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告等内容进行了核查， 以上内容
真实、准确和完整。
6 半 年度 财务会 计报 告（未 经审 计）
6.1 资 产负 债表
会计主体：华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金
报告截止日：2015 年6 月30 日
单位：人民币元
资 产 附 注号
本 期末
2015 年 6 月 30 日
上年 度末
2014 年 12 月31 日
资 产：
银行存款 6.4.7.1 12,210,650.28 17,396,959.47
16
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
结算备付金
- -
存出保证金
107,502.15 37,402.40
交易性金融资产 6.4.7.2 178,412,450.71 304,102,698.95
其中：股票投资
268,940.00 2,062,372.00
基金投资
178,143,510.71 302,040,326.95
债券投资
- -
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 6.4.7.3 - -
买入返售金融资产 6.4.7.4 - -
应收证券清算款
9,351,579.06 3,008,274.88
应收利息 6.4.7.5 2,040.35 3,455.25
应收股利
- -
应收申购款
1,167,078.30 198,849.30
递延所得税资产
- -
其他资产 6.4.7.6 - -
资产总计
201,251,300.85 324,747,640.25
负 债和 所有者 权益 附 注号
本 期末
2015 年 6 月 30 日
上年 度末
2014 年 12 月31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
- -
应付赎回款
12,649,619.38 5,108,768.25
应付管理人报酬
4,204.40 6,895.93
应付托管费
840.90 1,379.18
应付销售服务费
- -
应付交易费用 6.4.7.7 28,073.70 71,729.72
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 6.4.7.8 157,159.05 376,702.82
负债合计
12,839,897.43 5,565,475.90
所 有者 权益：
实收基金 6.4.7.9 116,292,990.08 279,176,465.32
未分配利润 6.4.7.1
0
72,118,413.34 40,005,699.03
所有者权益合计
188,411,403.42 319,182,164.35
负债和所有者权益总计
201,251,300.85 324,747,640.25
17
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
注： 报告截止日2015 年6 月30 日， 基金份额净值1.620 元， 基金份额总额
116,292,990.08 份。
6.2 利 润表
会计主体：华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金
本报告期：2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
单位：人民币元
项 目 附 注号
本期
2015 年 1 月 1 日至
2015 年 6 月 30 日
上 年度 可比期 间
2014 年 1 月 1 日至
2014 年 6 月 30 日
一、 收入
102,768,687.31 -9,265,146.96
1.利息收入
57,833.23 77,673.59
其中：存款利息收入 6.4.7.1
1
57,833.23 77,673.59
债券利息收入
- -
资产支 持证 券利息
收入
- -
买入返售金融资产
收入
- -
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”
填列）
87,419,142.09 -11,480,203.24
其中：股票投资收益 6.4.7.1
2
-80,552.87 -144,125.69
基金投资收益
6.4.7.1
3
87,494,958.76 -11,339,450.55
债券投资收益 6.4.7.1
4
- -
资产支 持证 券投资
收益
- -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益 6.4.7.1
5
- -
股利收益 6.4.7.1
6
4,736.20 3,373.00
3. 公允价值变动收益（损
失以“-”号填列）
6.4.7.1
7
15,148,090.51 2,126,580.54
4.汇兑收益 （损失以 “－”
号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-” 6.4.7.1 143,621.48 10,802.15
18
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
号填列） 8
减 ：二 、费用
244,670.41 304,097.08
1．管理人报酬
32,541.27 52,086.84
2．托管费
6,508.31 10,417.39
3．销售服务费
- -
4．交易费用 6.4.7.1
9
49,750.88 89,794.40
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产
支出
- -
6．其他费用 6.4.7.2
0
155,869.95 151,798.45
三、利润总额（亏损总额
以“- ”号填 列）
102,524,016.90 -9,569,244.04
减：所得税费用
- -
四 、 净利润 （ 净亏损 以 “-”
号填 列）
102,524,016.90 -9,569,244.04
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主体：华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金
本报告期：2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至2015 年6 月30 日
实收 基金 未 分配 利润 所 有者 权益合 计
一、期初所有者权益
（基金净值）
279,176,465.32 40,005,699.03 319,182,164.35
二、 本期经营活动产生
的基金净值变动数 （本
期利润）
- 102,524,016.90 102,524,016.90
三、 本期基金份额交易
产生的基金净值变动
数（净值减少以“-”
号填列）
-162,883,475.24 -70,411,302.59 -233,294,777.83
其中：1.基金申购款 78,024,223.87 41,123,434.08 119,147,657.95
2.基金赎回款 -240,907,699.11 -111,534,736.67 -352,442,435.78
四、 本期向基金份额持
有人分配利润产生的
基金净值变动 （净值减
少以“-”号填列）
- - -
19
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
五、期末所有者权益
（基金净值）
116,292,990.08 72,118,413.34 188,411,403.42
项目
上 年度 可比期 间
2014 年 1 月 1 日至2014 年6 月30 日
实收 基金 未 分配 利润 所 有者 权益合 计
一 、期初所有者权益
（基金净值）
553,143,866.71 -103,760,496.94 449,383,369.77
二、 本期经营活动产生
的基金净值变动数 （本
期利润）
- -9,569,244.04 -9,569,244.04
三、 本期基金份额交易
产生的基金净值变动
数（净值减少以“-”
号填列）
-64,953,107.35 14,577,750.35 -50,375,357.00
其中：1.基金申购款 14,071,271.05 -2,994,884.16 11,076,386.89
2.基金赎回款 -79,024,378.40 17,572,634.51 -61,451,743.89
四、 本期向基金份额持
有人分配利润产生的
基金净值变动 （净值减
少以“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
488,190,759.36 -98,751,990.63 389,438,768.73
报告附注为财务报表的组成部分。
本报告6.1 至6.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管 理人 负责人 ：朱 学华， 主管 会计工 作负 责人： 章国 富，会 计机 构负责
人：陈林
6.4 报表 附注
6.4.1 基金基 本情 况
华安上 证 龙头 企业 交易型 开 放式 指数 证券 投资基 金 联接 基金(以 下简称 “ 本
基金”) 经中国证券监督管理委员会( 以下简称 “ 中国证监会”) 证监许可
[2010]1203 号《 关于 核准上 证龙 头企 业交 易 型开放 式指 数证 券投 资 基金及 其联
接基金募集的批复》 核准， 由华安基金管理有限公司依照 《中华人民共和国证券
投资基金法》 和 《华安 上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金基
金合同》 负责公开募集。 本基金为契约型开放式， 存续期限不定， 首次设立募集
不包括认购资金利息共募集 1,745,656,607.24 元，业经普华永道中天会计师事
20
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
务所有限公司普华永道中天验字(2010)第297 号验资报告予以验证。 经向中国证
监会备 案， 《 华安 上证 龙头企 业交易 型开 放式 指数证 券投资 基金 联接 基金基 金合
同》于 2011 年 11 月 18 日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为
1,745,903,944.08 份基金份额， 其中认购资金利息折合247,336.84 份基金份额。
本基金的基金管理人为华安基金管理有限公司， 基金托管人为中国工商银行股份
有限公司。
本基金为上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金( 以下简称“ 目标
ETF”)的联接基金。 目标ETF 是采用完全复制法实现对上证龙头企业指数紧密跟
踪的全被动指数基金， 本基金主要通过投资于目标ETF 实现对业绩比较基准的紧
密跟踪， 力争使本基金日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.35%， 年跟踪误差不超
过4%。
根据 《中华人民共和国证券投资基金法》 和 《华安上证龙头企业交易型开放
式指数证券投资基金联接基金基金合同》 的有关规定， 本基金以目标 ETF、上 证
龙头企业指数成份股、 备选成份股为主要投资对象， 其中投资于目标ETF 的资产
比例不低于基金资产净值的90%； 现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于
基金资 产净值 的 5% ； 本基金 也可少 量投 资于 新股、 债券及 中国 证监 会允许 基金
投资的其他金融工具。 在正常市场情况下， 本基金日均跟踪偏离度的绝对值不超
过 0.35%，年跟踪误差不超过 4%。本基金的业绩比较基准为：95%×上证龙头企
业指数收益率＋5%×商业银行税后活期存款利率。
本财务报表由本基金的基金管理人华安基金管理有限公司于2015 年8 月27
日批准报出。
6.4.2 会计报 表的 编制基 础
本基金的财务报表按照财政部于2006 年2 月15 日颁布的 《企业会计准则－
基本准则》和 38 项具 体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会
21
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
计准则解释以及其他相关规定(以下合称“企业会计准则”)、 中国证监会颁布的
《证券投资基金信息披露XBRL 模板第3 号<年度报告和半年度报告>》 、 中国证券
投资基 金业协 会颁 布的 《证券 投资基 金会计 核 算业务 指引》 、 《 华安 上证龙 头企
业交易 型开放 式指 数证 券投资 基金联 接基 金 基金合 同》和 在财 务报 表附注 所列
示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
6.4.3 遵循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本基金 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日 止期间财务报表符合企业会计
准则的要求， 真实、 完整地反映了本基金2015 年6 月30 日的财务状况以及2015
年1 月1 日至2015 年6 月30 日止期间的经营 成果和基金净值变动情况等有关信
息。
6.4.4 重要会 计政 策和会 计估 计
除下述会计估计变更的说明以外， 本报告期所采用的会计政策、 会计估计与
最近一期年度报告相一致。
6.4.5 会计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明
6.4.5.1 会 计政 策变更的 说明
本会计期间不存在会计政策变更。
6.4.5.2 会 计估 计变更的 说明
对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券除外)，鉴 于
其交易量和交易频率不足以提供持续的定价信息， 本基金本报告期改为采用中证
指数有限公司根据《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1
季度固定收益品种的估值处理标准》所独立提供的估值结果确定公允价值。
6.4.5.3 差 错更 正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
根据财政部、 国家税务总局财税[2002]128 号 《关于开放式证券投资基金有
关税收 问题 的通 知》 、 财税[2004]78 号《 关 于证券 投资 基金税 收政 策的通 知》 、
财税[2005]102 号 《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》 、 财税[2005]107
号《关 于股 息红 利有关 个人所 得税 政策 的补充 通知》 、财 税[2008]1 号《关 于企
业所得税若干优惠政策的通知》 、 财税[2012]85 号 《关于实施上市公司股息红利
22
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
差别化个人所得税政策有关问题的通知》 及其他相关税务法规和实务操作， 主要
税项列示如下：
（1） 以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。
（2） 基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。
（3 ）
对基 金取 得的 企业债 券利 息收 入， 由 发行债 券的 企业 在向 基 金派发
利息时代扣代缴20%的个人所得税， 暂不征收企业所得税。 2013 年1 月1 日以前，
对基金取得的股票的股息、 红利收入， 由上市公司在向基金派发股息、 红利时暂
减按50%计入个人应纳税所得额， 依照现行税法规定即20%代扣代缴个人所得税，
暂不征收企业所得税。自 2013 年 1 月 1 日起 ，对基金从公开发行和转让市场取
得的上市公司股票， 持股期限在1 个月以内(含1 个月)的， 其股息红利所得全额
计入应纳税所得额； 持股期限在1 个月以上至1 年(含1 年)的， 暂减按50%计入
应纳税所得额；持股期限超过1 年的，暂减按25%计入应纳税所得额。
（4）
基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税， 买入股票不征收
股票交易印花税。
6.4.7 重要财 务报 表项目 的说 明
6.4.7.1 银 行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年6 月30 日
活期存款 12,210,650.28
定期存款 -
其他存款 -
合计 12,210,650.28
6.4.7.2 交 易性金 融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2015年6月30日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 304,288.00 268,940.00 -35,348.00
贵金属投资-金交所黄金合约 - - -
债券
交易所市
场
- - -
银行间市
场
- - -
23
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
合计 - - -
资产支持证券 - - -
基金 111,862,096.88 178,143,510.71 66,281,413.83
其他 - - -
合计 112,166,384.88 178,412,450.71 66,246,065.83
注： 基金投资均为本基金持有的目标ETF 的份额， 按估值日目标ETF 的份额
净值确定公允价值。 本基金可采用实物申赎的方式或证券二级市场交易的方式进
行目标ETF 份额的买卖。
6.4.7.3 衍 生金融 资产/ 负债
无余额。
6.4.7.4 买 入返售 金融资 产
6.4.7.4.1 各项 买入 返 售 金融 资产期 末余 额
无余额。
6.4.7.5 应 收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年6 月30 日
应收活期存款利息 1,976.70
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 -
应收债券利息 -
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 20.09
应收黄金合约拆借孳息 -
其他 43.56
合计 2,040.35
6.4.7.6 其 他资产
无余额。
6.4.7.7 应 付交易 费用
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年6 月30 日
交易所市场应付交易费用 28,073.70
银行间市场应付交易费用 -
合计 28,073.70
24
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
6.4.7.8 其 他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2015 年6 月30 日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 10,377.10
应付后端申购费 -
债券利息税 -
预提费用 146,781.95
银行手续费 -
合计 157,159.05
6.4.7.9 实 收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 279,176,465.32 279,176,465.32
本期申购 78,024,223.87 78,024,223.87
本期赎回 （ 以“-”号 填
列） -240,907,699.11 -240,907,699.11
本期末 116,292,990.08 116,292,990.08
注：申购含转换入份额；赎回含转换出份额。
6.4.7.10 未分配 利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 -15,396,754.57 55,402,453.60 40,005,699.03
本期利润 87,375,926.39 15,148,090.51 102,524,016.90
本期基金份额交易产生
的变动数
-17,520,539.53 -52,890,763.06 -70,411,302.59
其中：基金申购款 9,654,936.78 31,468,497.30 41,123,434.08
基金赎回款 -27,175,476.31 -84,359,260.36 -111,534,736.67
本期已分配利润 - - -
本期末 54,458,632.29 17,659,781.05 72,118,413.34
6.4.7.11 存款利 息收入
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
活期存款利息收入 56,414.15
定期存款利息收入 -
25
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
其他存款利息收入 709.08
结算备付金利息收入 518.15
其他 191.85
合计 57,833.23
6.4.7.12 股票投 资收益
6.4.7.12.1 股 票投 资收 益项 目构成
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
股票投资收益——买卖股票差价收入 455,347.88
股票投资收益——赎回差价收入 -
股票投资收益——申购差价收入 -535,900.75
合计 -80,552.87
6.4.7.12.2 股票 投资 收益—— 买卖 股票 差价收 入
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
卖出股票成交总额 4,109,565.07
减：卖出股票成本总额 3,654,217.19
买卖股票差价收入 455,347.88
6.4.7.12.3 股票 投资 收益—— 申购 差价 收入
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
申购基金份额总额 40,220,000.00
减：现金支付申购款总额 5,651,675.02
减：申购股票成本总额 35,104,225.73
申购差价收入 -535,900.75
6.4.7.13 基金投 资收益
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
卖出/赎回基金成交总额 268,299,626.40
减：卖出/赎回基金成本总额 180,804,667.64
基金投资收益 87,494,958.76
6.4.7.14 衍生 工具收益
6.4.7.14.1 衍生 工具 收益—— 买卖 权证 差价收 入
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华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
无。
6.4.7.15 股利收 益
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
股票投资产生的股利收益 4,736.20
基金投资产生的股利收益 -
合计 4,736.20
6.4.7.16 公允价 值变动 收益
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
1.交易性金融资产 15,148,090.51
——股票投资 -35,613.81
——债券投资 -
——资产支持证券投资 15,183,704.32
——基金投资 -
——贵金属投资 -
——其他 -
2.衍生工具 -
——权证投资 -
3.其他 -
合计 15,148,090.51
6.4.7.17 其他收 入
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
基金赎回费收入 143,621.48
合计 143,621.48
注：1. 本基 金的 赎回 费率按 持有 期间 递减 ， 赎回费 总额 的 25% 归入 基金资
产。
2. 本基 金的 转换 费由 赎回费 和申 购费 补差两 部分构 成， 其中赎 回费 部分的
25%归入转出基金的基金资产。
6.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
交易所市场交易费用 49,750.88
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华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
银行间市场交易费用 -
合计 49,750.88
6.4.7.19 其他费 用
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
审计费用 27,769.02
信息披露费 119,012.93
银行汇划费用 88.00
帐户维护费 9,000.00
合计 155,869.95
6.4.8 或有事 项、 资产负 债表 日后事 项的 说明
6.4.8.1 或有 事项
无。
6.4.8.2 资 产负 债表日后 事项
无。
6.4.9 关联方 关系
6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的
情况
无。
6.4.9.2 本 报告 期与基金 发生 关联交 易的 各关联 方
关联方名称 与本基金的关系
华安基金管理有限公司(“华安基金公
司”)
基金管理人、 注册登记 机构、 基金销售机
构
中国工商银行股份有限公司(“工商银
行”) 基金托管人、基金代销机构
上证龙头企业交易型开放式指数证券投
资基金(“目标ETF”) 本基金的基金管理人管理的其他基金
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10 本报 告期 及上年 度可 比期间 的关 联方交 易
6.4.10.1 通过 关联方交 易单 元进行 的交 易
6.4.10.1.1 股票 交易
无。
6.4.10.1.2 权证 交易
无。
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华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
6.4.10.15 基金 交易
无。
6.4.10.1.4 应 支付 关联 方的 佣金
无。
6.4.10.2 关联方 报酬
6.4.10.2.1 基金管 理费
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年6
月30日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年6月30日
当期发生的基金应支付
的管理费
32,541.27 52,086.84
其中： 支付销售机构的客
户维护费
290,158.79 459,629.11
注： 本基金投资于目标ETF 的部分豁免管理费。 支付基金管理人华安基金公
司的管 理人 报酬按 前一 日基金 资产 净值扣 除基 金财产 中目 标 ETF 份 额所对 应资
产净值 后剩 余部分 0.5%的年 费率 计提， 逐日 累计至 每月 月底， 按月 支付。 其计
算公式为：
日管理人报酬＝(前一日基金资产净值－基金财产中目标 ETF 份额所 对应的
资产净值) × 0.5% / 当年天数。
6.4.10.2.2 基 金托 管费
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年6
月30日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年6月30日
当期发生的基金应支付
的托管费
6,508.31 10,417.39
注： 本基金投资于目标ETF 的部分豁免托管费。 支付基金托管人中国工商银
行的托 管费 按前一 日基 金资产 净值 扣除基 金财 产中目 标 ETF 份额所 对应资 产净
值后剩 余部 分 0.1%的 年费率 计提 ，逐日 累计 至每月 月底 ，按月 支付 。其计 算公
式为：
日托管费＝(前一日基金资产净值－基金财产中目标 ETF 份额所对应 的资产
净值) × 0.1% / 当年天数。
6.4.10.3 与关 联方 进行 银行 间同业 市场 的债券(含 回购) 交易
无。
29
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
6.4.10.4 各关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.10.4.1 报告期 内基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 的情 况
无。
6.4.10.4.2 报告期 末除 基金 管理人 之外 的其他 关联 方投资 本基 金的情 况
无。
6.4.10.5 由关 联方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
关联方名称
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年6月30日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银
行股份有限
公司
12,210,650.28 56,414.15 19,009,472.37 77,673.59
注： 本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行保管， 按银行同业利率计
息。
6.4.10.6
本基 金在 承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
无。
6.4.10.7 其他关 联交易 事项 的说明
于本报告期末， 本基金持有41,284,707.00 份目标ETF 基金份额， 占其总份
额的比例为 82.32%。（ 2014 年 12 月 31 日： 本基金持有 101,287,836.00 份目标
ETF 基金份额，占其总份额的比例为85.73%。）
6.4.11 利润 分配 情况
无。
6.4.12 期末 （2015 年6 月30 日 ）本基 金持有 的流 通受限 证券
6.4.12.1 因认 购新发/增 发证 券而于 期末 持有的 流通 受限证 券
无。
6.4.12.2 期末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
无。
6.4.12.3 期末 债券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.12.3.1 银行间 市场 债券 正回购
截至报告期末，本基金无银行间市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.12.3.2 交易所 市场 债券 正回购
截至报告期末，本基金无交易所市场债券正回购交易中作为抵押的债券。
6.4.13 金融 工具 风险及 管理
6.4.13.1 风险 管理政策 和组 织架构
30
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
本基金属于ETF 联接基金， 风险与收益高于混合基金、 债券基金与货币市场
基金。 本基金为指数型基金， 紧密跟踪标的指数， 具有和标的指数所代表的股票
市场相似的风险收益特征， 属于证券投资基金中风险较高、 收益较高的品种。 本
基金投资的金融工具主要包括基金投资、 股票投资及债券投资。 本基金在日常经
营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要包括信用风险、 流动性风险及市
场风险。 本基金的基金管理人从事风险管理的主要目标是争取将以上风险控制在
限定的范围之内， 使本基金在风险和收益之间取得最佳的平衡以实现“风险和收
益相匹配”的风险收益目标。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设， 建立了以风险控制委员
会为核心的、 由督察长、 风险控制委员会、 监察稽核部、 风险管理部等相关业务
部门构成的风险管理架构体系。 本基金的基金管理人在董事会下设立风险控制委
员会， 负责制定风险管理的宏观政策， 审议通过风险控制的总体措施等； 根据公
司章程， 在管理层层面设立合规与风险控制委员会， 讨论和制定公司日常经营过
程中风险防范和控制措施； 在业务操作层面风险管理职责主要由监察稽核部和风
险管理部负责， 协调并与各部门合作完成运作风险管理和投资风险管理、 绩效评
估等。 监察稽核部对公司执行总裁负责， 并由督察长分管。 风险管理部向督察长
和总裁汇报工作。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和
定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。 从定性分析的角度出发， 判断
风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。 从定量分析的角度出发， 根据
本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具，通过特定的风险量化指标、
模型， 形成常规的量化报告， 确定风险损失的限度和相应置信程度， 及时可靠地
对各种风险进行监督、 检查和评估， 并通过相应决策， 将风险控制在可承受的范
围内。
6.4.13.2 信用 风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任， 或者基金所投
资证券之发行人出现违约、 拒绝支付到期本息等情况， 导致基金资产损失和收益
变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。 本
基金的银行存款存放在本基金的托管行 中国工商银行，与该银行存款相关的信
用风险不重大。 本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司
为交易对手完成证券交收和款项清算， 违约风险可能性很小； 在银行间同业市场
进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应
的信用风险。
本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程， 通过对投资品种信用等级评
估来控制证券发行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
于 2015 年6 月30 日， 本基金未持有信用类债券(2014 年12 月31 日 ：同)。
31
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
6.4.13.3 流动 性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。
本基金的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基
金份额， 另一方面来自于投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因
投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险， 本基金的基金管理人每日对本基金的申购
赎回情况进行严密监控并预测流动性需求， 保持基金投资组合中的可用现金头寸
与之相匹配。 本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款， 约定在非
常情况下赎回申请的处理方式， 控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险， 有
效保障基金持有人利益。
针对投资品种变现的流动性风险， 本基金的基金管理人通过独立的风险管理
部门设定流动性比例要求， 对流动性指标进行持续的监测和分析， 包括组合持仓
集中度指标、 组合在短时间内变现能力的综合指标、 组合中变现能力较差的投资
品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。 本基金投资于一家公司发行的股票
市值不超过基金资产净值的10%， 且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他
基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的10%。 本基金所持大部分证
券在证券交易所上市， 其余亦可在银行间同业市场交易， 因此除附注中列示的部
分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外， 其余均能以合理价格适时变
现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，
其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。
本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不
计息， 可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息， 因此账面余额
即为未折现的合约到期现金流量。
6.4.13.4 市场 风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各
类价格因素的变动而发生波动的风险， 包括利率风险、 外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风 险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动
的风险。 利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风
险， 其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时
对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控， 并通过
调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金持有的大部分金融资产和金融负债不计息， 因此本基金的收入及经营
活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。 本基金持有的利率敏感性资
产主要为银行存款、结算备付金及债券投资等。
32
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
6.4.13.4.1.1 利 率风险 敞口
单位：人民币元
本期末
2015 年
6 月30
日
1 年以内 1-5 年
5 年以
上
不计息 合计
资产
银行存
款
12,210,650.28 - - - 12,210,650.28
存出保
证金
107,502.15 - - - 107,502.15
交易性
金融资
产
- - - 178,412,450.71 178,412,450.71
应收证
券清算
款
- - - 9,351,579.06 9,351,579.06
应收利
息
- - - 2,040.35 2,040.35
应收申
购款
326,435.74 - - 840,642.56 1,167,078.30
资产总
计
12,644,588.17 0.00 0.00 188,606,712.68 201,251,300.85
负债
应付赎
回款
- - - 12,649,619.38 12,649,619.38
应付管
理人报
酬
- - - 4,204.40 4,204.40
应付托
管费
- - - 840.90 840.90
应付交
易费用
- - - 28,073.70 28,073.70
其他负
债
- - - 157,159.05 157,159.05
33
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
负债总
计
- - - 12,839,897.43 12,839,897.43
利率敏
感度缺
口
12,644,588.17 0.00 0.00 175,766,815.25 188,411,403.42
上年度
末
2014年
12月31
日
1年以内 1-5年
5年以
上
不计息 合计
资产
银行存
款
17,396,959.47 - - - 17,396,959.47
存出保
证金
37,402.40 - - - 37,402.40
交易性
金融资
产
- - - 304,102,698.95 304,102,698.95
应收证
券清算
款
- - - 3,008,274.88 3,008,274.88
应收利
息
- - - 3,455.25 3,455.25
应收申
购款
11,491.05 - - 187,358.25 198,849.30
资产总
计
17,445,852.92 - - 307,301,787.33 324,747,640.25
负债
应付赎
回款
- - - 5,108,768.25 5,108,768.25
应付管
理人报
酬
- - - 6,895.93 6,895.93
应付托
管费
- - - 1,379.18 1,379.18
34
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
应付交
易费用
- - - 71,729.72 71,729.72
其他负
债
- - - 376,702.82 376,702.82
负债总
计
- - - 5,565,475.90 5,565,475.90
利率敏
感度缺
口
17,445,852.92 - - 301,736,311.43 319,182,164.35
注： 表中所示为本基金资产及负债的公允价值， 并按照合约规定的利率重新
定价日或到期日孰早予以分类。
6.4.13.4.1.2 利 率风险 的敏 感性分 析
于 2015 年6 月30 日，本基金未持有交易性债券投资(2014 年12 月31 日：
同)，因此市场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响。
6.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生
波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价格 风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场
利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。 本基金主要投资于
证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券， 所面临的其他价格风险来
源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响， 也可能来源于证券市场
整体波动的影响。
本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。 本基金以目标ETF、上 证
龙头企业指数成份股、 备选成份股为主要投资对象， 其中投资于目标ETF 的资产
比例不低于基金资产净值的90%； 现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于
基金资 产净值 的 5% ； 本基金 也可少 量投 资于 新股、 债券及 中国 证监 会允许 基金
投资的其他金融工具。 此外， 本基金的基金管理人每日对本基金所持有的证券价
格实施 监控 ，定 期运 用 多种定 量方 法对 基金 进 行风险 度量 ，包 括 VaR(Value at
Risk)指标 等来 测试本 基金面 临的 潜在价 格风 险，及 时可 靠地对 风险 进行跟 踪和
控制。
35
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
6.4.13.4.3.1 其 他价格 风险 敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2015 年6 月30 日
上年度末
2014 年12 月31 日
公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
交易性金融资产-
股票投资
268,940.00 0.14 2,062,372.00 0.65
交易性金融资产-
基金投资
178,143,510.71 94.55 302,040,326.95 94.63
交易性金融资产
－贵金属投资
- - - -
衍生金融资产-权
证投资
- - - -
其他 - - - -
合计 178,412,450.71 94.69 304,102,698.95 95.28
6.4.13.4.3.2 其 他价格 风险 的敏感 性分 析
假设 除业绩比较基准以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币）
本期末
2015 年6 月30 日
上年度末
2014 年12 月31 日
业绩比较基准上升5% 增加约943.41万元 增加约1,590.00万元
业绩比较基准下降5% 减少约943.41万元 减少约1,590.00万元
6.4.14 有助 于理解 和分 析会 计报表 需要 说明的 其他 事项
无。
7 投 资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况（ 适用 于 ETF 联 接基 金填 写）
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比
例（%）
1 权益投资 268,940.00 0.13
36
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
其中：股票 268,940.00 0.13
2 基金投资 178,143,510.71 88.52
3 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
买入返售金融资产 - -
6 其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计 12,210,650.28 6.07
8 其他各项资产 10,628,199.86 5.28
9 合计 201,251,300.85 100.00
7.2 期 末投 资目标 基金 明细（ 适用 于 ETF 联 接基 金填 写）
金额单位：人民币元
序号
基金名
称
基金类
型
运作方式 管理人 公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
1 上证龙
头企业
交易型
开放式
指数证
券投资
基金
股票型 交易型开
放式
（ETF）
华安基
金管理
有限公
司 178,143,510.71 94.55
7.3 期末 按 行业分 类的 股票投 资组 合
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净
值比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 - -
D 电力、 热力、 燃气及水生产和
供应业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 268,940.00 0.14
H 住宿和餐饮业 - -
37
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
I 信息传输、 软件和信息技术服
务业
- -
J 金融业 - -
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、 环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、 修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 268,940.00 0.14
7.4 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
序号 股票代码 股票名称 数量 （股） 公允价值
占基金资产
净值比例
（％）
1 600018 上港集团 34,000 268,940.00 0.14
7.5 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.5.1 累计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 600518 康美药业 832,800.00 0.26
2 600804 鹏博士 774,108.00 0.24
3 600271 航天信息 739,334.00 0.23
4 600060 海信电器 726,295.06 0.23
5 601668 中国建筑 708,480.00 0.22
6 600718 东软集团 678,662.60 0.21
7 600340 华夏幸福 673,080.00 0.21
8 600795 国电电力 665,535.00 0.21
9 603288 海天味业 662,451.00 0.21
10 601018 宁波港 661,500.00 0.21
11 603000 人民网 648,157.00 0.20
12 600694 大商股份 629,400.00 0.20
13 600703 三安光电 625,740.00 0.20
38
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
14 601607 上海医药 625,287.00 0.20
15 600138 中青旅 623,684.00 0.20
16 601628 中国人寿 623,025.80 0.20
17 601857 中国石油 622,500.00 0.20
18 600198 大唐电信 618,608.00 0.19
19 600498 烽火通信 617,860.00 0.19
20 600587 新华医疗 613,292.90 0.19
注：无。
7.5.2 累计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 600584 长电科技 1,609,383.00 0.50
2 600332 白云山 951,883.00 0.30
3 601766 中国中车 47,740.00 0.01
4 600340 华夏幸福 30,269.00 0.01
5 601628 中国人寿 27,993.00 0.01
6 600271 航天信息 27,216.00 0.01
7 600804 鹏博士 27,000.00 0.01
8 600048 保利地产 26,496.00 0.01
9 600795 国电电力 25,920.00 0.01
10 601668 中国建筑 25,912.00 0.01
11 601857 中国石油 25,820.00 0.01
12 600718 东软集团 25,571.00 0.01
13 601601 中国太保 25,395.00 0.01
14 600703 三安光电 24,220.00 0.01
15 600694 大商股份 23,925.00 0.01
16 601989 中国重工 23,894.00 0.01
17 600315 上海家化 23,880.00 0.01
18 603288 海天味业 23,685.00 0.01
19 601888 中国国旅 23,390.00 0.01
20 600335 国机汽车 23,350.07 0.01
注：本项“卖出金额”均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，
不考虑相关交易费用。
7.5.3 买入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
金额单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 35,408,513.73
卖出股票的收入（成交）总额 4,109,565.07
注： 本项的 “买入金额” （或 “买入股票成本” ） 、 “卖出金额” （或 “卖
出股票收入” ） 均按买 卖成交金额 （成交单价乘以成交数量） 填列， 不考虑相关
交易费用。
39
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
7.6 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
本基金本报告期末未持有债券。
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名债券 投资 明细
本基金本报告期末未持有债券。
7.8 期 末按公允价值占基金资产净值比 例大小排序的所有资产 支持证券投
资 明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.9 报告期末按公允价值占基金资产净 值比例大小排序的前五名贵金属投
资 明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.10 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名权证 投资 明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.11 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
7.11.1 报告 期末 本基金 投资 的股指 期货 持仓和 损益 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。
7.11.2 本基 金投 资股指 期货 的投资 政策
无。
1.1 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
7.11.1 本 基 金投 资国债期 货的 投资政 策
无。
7.11.2 报 告 期末 本基金投 资的 国债期 货持 仓和损 益明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
40
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
7.11.3 本 基 金投 资国债期 货的 投资评 价
无。
7.12 投 资组 合报告 附注
7.12.1 本报 告期 内， 本基金 投资 的前 十名 证 券的发 行主 体不 存在 被 监管部
门立案调查，在本报告编制日前一年内也不存在受到公开谴责、处罚的情况。
7.12.2 本基 金投资 前 十名股 票中， 不存在 投 资于超 出基金 合同 规定 备选股
票库之外的股票。
7.12.3 期末 其他各 项资 产构 成
序号 名称 金额
1 存出保证金 107,502.15
2 应收证券清算款 9,351,579.06
3 应收股利 -
4 应收利息 2,040.35
5 应收申购款 1,167,078.30
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 10,628,199.86
7.12.4 期末 持有 的处于 转股 期的可 转换 债券明 细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5 期末 前十 名股票 中存 在流通 受限 情况的 说明
本基金本报告期末前十名股票不存在流通受限情况。
8 基 金份 额持有 人信 息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单位：份
持有人
户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额
比例
3,639 31,957.40 0.00 0.00% 116,292,990.08 100.00%
41
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
8.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理公司所有从业人员持
有本基金
17,139.24 0.01474%
注： 本公司高级管理人员、 基金投资和研究部门负责人持有该只基金份额总
量的数量区间为 10 万 份至 50 万份（含） ；本 基金的基金经理持有本基金份额总
量的数量区间为0。
9
开放 式基金 份额 变动
单位： 份
基金合同生效日 （2010 年11 月18 日 ）基
金份额总额
1,745,903,944.08
本报告期期初基金份额总额 279,176,465.32
本报告期基金总申购份额 78,024,223.87
减：本报告期基金总赎回份额 240,907,699.11
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 116,292,990.08
注：申购含红利再投资、转换转入份额，赎回含转换转出份额。
10
重大事 件揭 示
10.1
基金份 额持 有人大 会决 议
报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2
基金管 理人 、基金 托管 人的 专门基 金托 管部门 的重 大人事 变动
1、本基金管理人重大人事变动如下：
（1）2015 年3 月7 日， 基金管理人发布了华安基金管理有限公司关于副总
经理变更的公告，尚志民先生不再担任本基金管理人的副总经理。
（2）2015 年 6 月 30 日，基金管理人发布了华安基金管理有限公司关于副
总经理变更的公告，秦军先生不再担任本基金管理人的副总经理。
（3）2015 年 7 月 11 日，基金管理人发布了华安基金管理有限公司高级管
理人员变更公告，童威先生新任本基金管理人的总经理。
42
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
2、本报告期内本基金托管人的专门基金托管部门重大人事变动如下：
无。
10.3
涉及基 金管 理人、 基金 财产 、基金 托管 业务的 诉讼
报告期内无涉及本基金财产、 基金托管业务的诉讼。 报告期内基金管理人无
涉及本基金财产的诉讼。
10.4
基金投 资策 略的改 变
报告期内无基金投资策略的改变。
10.5 报 告期 内改聘 会计 师事务 所情 况
基金改聘为其审计的会计师事务所情况：无。
10.6
管理人 、托 管人及 其高 级管 理人员 受稽 查或处 罚等 情况
报告期内无管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基金 租用证 券公 司交 易单元 进行 股票投 资及 佣金支 付情 况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元数
量
股票交易 应支付该券商的佣金 备注
成交金额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期
佣金总
量的比
例
华鑫证券
有限责任
公司
1 39,518,078.80 100.00% 28,073.70 100.00%
-
招商证券
股份有限
公司
1 - - - -
-
43
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
注：1、券商专用交易单元选择标准：
基金管理人负责选择证券经营机构，选用其交易单元供本基金证券买卖专
用，选择标准为：
基金管理人负责选择证券经营机构，选用其交易单元供本基金证券买卖专
用，选择标准为：
（1） 内部 管理规 范、 严谨； 具备 健全的 内控 制度， 并能 满足基 金运 作高度
保密的要求；
（2） 研究 实力较 强， 有固定 的研 究机构 和专 门研究 人员 ，能够 针对 本基金
业务需要，提供高质量的研究报告和较为全面的服务；
（3） 具有 战略规 划和 定位， 能够 积极推 动多 边业务 合作 ，最大 限度 地调动
整体资源，为基金投资赢取机会；
（4）其他有利于基金持有人利益的商业合作考虑。
2、券商专用交易单元选择程序：
(1) 对交易单元候选券商的综合服务进行评估
由相关部门牵头并组织有关人员依据上述交易单元选择标准和 《券商服务评
价办法》 ，对候选交易单元的券商服务质量和综合实力进行评估。
(2) 填写《新增交易单元申请审核表》
牵头部门汇总对各候选交易单元券商的综合评估结果，择优选出拟新增单
元，填 写《新 增交 易单 元申请 审核表 》 ， 对拟 新增交 易单元 的必 要性 和合规 性进
行阐述。
(3) 候选交易单元名单提交分管副总经理审批
公司分管副总经理对相关部门提交的 《新增交易单元申请审核表》 及其对券
商综合评估的结果进行审核，并签署审批意见。
(4)协议签署及通知托管人
基金管理人与被选择的券商签订 《证券交易单元租用协议》 ， 并通知基金托
管人。
3、报告期内租用证券公司交易单元的变更情况：无。
44
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
10.7.2 基金 租用证 券公 司交 易单元 进行 其他证 券投 资的情 况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易 基金交易
成交金额
占当
期债
券成
交总
额的
比例
成交金额
占当
期债
券成
交总
额的
比例
成交金额
占当
期权
证成
交总
额的
比例
成交金额
占当期基
金成交总
额的比例
华鑫证券有
限责任公司
- - - - - -
269,978,
578.84
100.00%
招商证券股
份有限公司
- - - - - - - -
10.8 其 他重 大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
关于旗下部分基金参加中国工商银行
基金定期定额投资优惠活动的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-01-05
2
关于旗下部分基金增加北京增财基金
销售为代销机构并参加费率优惠活动
的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-03-06
3
华安基金管理有限公司关于副总经理
变更的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-03-07
4
关于旗下部分开放式基金调整单笔最
低申购金额、 最低赎回份额和最低保留
余额限制的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-03-13
5
关于基金电子交易平台延长工行直联
结算方式费率优惠活动的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-03-12
6
华安基金管理有限公司关于旗下基金
调整交易所固定收益品种估值方法的
公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-03-31
45
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
7
关于旗下部分基金增加太平洋证券为
代销机构的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-03-18
8
华安基金管理有限公司关于基金电子
交易平台暂停部分基金通过支付宝渠
道申购、定期定额投资业务的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-04-08
9
华安基金管理有限公司关于旗下部分
基金参加兴业银行费率优惠活动的公
告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-05-07
10
华安基金管理有限公司关于基金电子
交易平台开展机构客户认购、 申购费率
优惠活动的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-06-02
11
关于华安基金管理有限公司旗下基金
参加深圳众禄基金销售有限公司费率
优惠活动的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-05-29
12
关于华安基金管理有限公司旗下基金
参加中国农业银行费率优惠活动的公
告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-05-29
13
关于旗下部分基金增加汇付天下为销
售机构的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-06-02
14
关于旗下部分基金在官方京东店开展
认购费率优惠活动的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-06-10
15
关于在京东电商平台开通华安基金官
方旗舰店基金网上直销业务的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-06-10
16
关于基金电子交易平台延长工行直联
结算方式费率优惠活动的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-06-12
17
关于华安基金管理有限公司旗下基金
参加交通银行费率优惠活动的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-06-26
46
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
18
关于电子直销平台延长 “微钱宝” 账户
交易费率优惠活动时间的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-06-29
19
华安基金管理有限公司关于副总经理
变更的公告
《上海证券报》 、
《证券时报》、
《中国证券报》
和公司网站
2015-06-30
注： 前款所涉重大事件已作为临时报告在 《上海证券报》 、 《证券时报》 、 《中
国证券报》和公司网站www.huaan.com.cn 上披露。
11 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
无。
47
华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2015 年半年度报告
12
备查文 件目 录
12.1 备 查文 件目录
1、 《华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》 ；
2 、 《华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金招募说明
书 》；
3、 《华安上证龙头企业交易型开放式指数证券投资基金联接基金托管协议》 ；
4、 《 关于核 准上 证龙 头 企业交 易型开 放式 指数 证券投 资基金 及其 联接 基金募
集的批复》 ；
5、本报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露的各项公告原件；
6、基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程；
7、基金托管人业务资格批件和营业执照；
8、华安基金管理有限公司开放式基金业务规则；
12.2 存放 地点
基金管理人和基金托管人的办公场所，并登载于基金管理人互联网站
http://www.huaan.com.cn。
12.3 查阅 方式
投资者 可登 录基金 管理 人互联 网站 查阅， 或在 营业时 间内 至基金 管理 人或基
金托管人的办公场所免费查阅。
华 安基 金管理 有限 公司
二 〇一 五年八 月二 十八日
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