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华安策略优选混合(040008)

华安策略优选混合:2015年半年度报告查看PDF公告






































































华安策略优选股票型证券投资基金 2015 年半年度报告




































































华安策略优选股票型证券投资基金 2015 年半年 度报告 2015 年 6 月 30 日 基 金管 理人: 华安 基金管 理有 限公司 基 金托 管人: 交通 银行股 份有 限公司 报 告送 出日期 : 二 〇一五 年八 月二十 八日 0




































































华安策略优选股票型证券投资基金 2015 年半年度报告




































































§1 重 要提 示及目 录 1.1 重要 提示 基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈 述或重大遗漏, 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责 任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。


基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于 2015 年 8 月 25 日复核了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资 组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保 证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险, 投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2015 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。 1




































































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1.2 目录 1 重要提 示及 目录 ................................................................................................................ 1 1.1 重要提 示 ............................................................................................................................ 1 2 基金简 介 ............................................................................................................................ 4 2.1 基金基 本情 况 .................................................................................................................... 4 2.2 基金产 品说 明 .................................................................................................................... 4 2.3 基金管 理人 和基 金托 管人 ................................................................................................ 5 2.4 信息披 露方 式 .................................................................................................................... 5 2.5 其他相 关资 料 .................................................................................................................... 6 3 主要财 务指 标和 基金 净值 表现 ........................................................................................ 6 3.1 主要会 计数 据和 财务 指标 ................................................................................................ 6 3.2 基金净 值表 现 .................................................................................................................... 6 4 管 理 人报告 ........................................................................................................................ 8 4.1 基金管 理人 及基 金经 理情 况 ............................................................................................ 8 4.2 管理人 对报 告期 内本 基金 运作遵 规守 信情 况的 说 明 .................................................... 9 4.3 管理人 对报 告期 内公 平交 易情况 的专 项说 明 .............................................................. 10 4.4 管理人 对报 告期 内基 金的 投资策 略和 业绩 表现 说 明 .................................................. 11 4.5 管理人 对宏 观经 济、 证券 市场及 行业 走势 的简 要展 望 .............................................. 12 4.6 管理人 对报 告期 内基 金估 值程序 等事 项的 说 明 .......................................................... 15 4.7 管理人 对报 告期 内基 金利 润分配 情况 的说 明 .............................................................. 17 4.8 报告期 内管 理人 对本 基金 持有人 数或 基金 资产 净值 预警情 形的 说 明 ...................... 17 5 托 管 人报告 ...................................................................................................................... 17 5.1 报告期 内本 基金 托管 人遵 规守信 情况 声 明 .................................................................. 17 5.2 托 管 人对 报告 期内 本基 金投 资 运作 遵规 守信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明


........................................................................................................................................... 18 5.3 托管人 对本 半年 度报 告中 财务信 息等 内容 的真 实、 准确和 完整 发表 意 见 .............. 18 6 半年度 财务 会计 报告 (未 经审计 ) ............................................................................... 18 6.1 资 产 负债表 ...................................................................................................................... 18 6.2 利 润表 .............................................................................................................................. 19 6.3 所有者 权益 (基 金净 值) 变动 表 .................................................................................. 21 6.4 报表附 注 .......................................................................................................................... 22 7 投资组 合报 告 .................................................................................................................. 37 7.1 期末基 金资 产组 合情 况 .................................................................................................. 37 7.2 期末按 行业 分类 的股 票投 资组 合 .................................................................................. 38 7.3 期末按 公允 价值 占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的所 有股票 投资 明 细 ...................... 38 7.4 报告期 内股 票投 资组 合的 重大变 动 .............................................................................. 42 7.5 期末按 债券 品种 分类 的债 券投资 组 合 .......................................................................... 43 7.6 期末按 公允 价值 占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的前 五名债 券投 资明 细 .................. 43 7.7 期末按 公允 价值 占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 所有 资 产支 持证 券投 资明细 ...... 44 7.8 报告期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名贵 金属 投资 明 细 ...... 44 7.9 期末按 公允 价值 占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的前 五名权 证投 资明细 .................. 44 7.10 报告期 末本 基金 投资 的股 指期货 交易 情况 说 明 .......................................................... 44 7.11 报告期 末本 基金 投资 的国 债期货 交易 情况 说 明 .......................................................... 44 7.12 投资组 合报 告附 注 .......................................................................................................... 44 2




































































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8 基金份 额持 有人 信息 ...................................................................................................... 45 8.1 期末基 金份 额持 有人 户数 及持有 人结 构 ...................................................................... 45 8.2 期末基 金 管理 人的 从业 人员 持 有本 基金 的情况 .......................................................... 45 9 开放式 基金 份额 变动 ...................................................................................................... 46 10 重大事 件揭 示 .................................................................................................................. 46 10.1 基金份 额持 有人 大会 决议 .............................................................................................. 46 10.2 基金管 理人 、基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 的重 大人事 变 动 .............................. 46 10.3 涉及基 金管 理人 、基 金财 产、基 金托 管业 务的 诉 讼 .................................................. 46 10.4 基金投 资策 略的 改变 ...................................................................................................... 47 10.5 报告期 内改 聘会 计师 事务 所情 况 .................................................................................. 47 10.6 管理人 、托 管人 及其 高级 管理人 员受 稽查 或处 罚等 情况 .......................................... 47 10.7 基金租 用证 券公 司交 易单 元的有 关情 况 ...................................................................... 47 10.8 其他重 大事 件 .................................................................................................................. 52 11 影响投 资者 决策 的其 他重 要信 息 .................................................................................. 54 12 备查文 件目 录 .................................................................................................................. 55 12.1 备查文 件目 录 .................................................................................................................. 55 12.2 存放地 点 .......................................................................................................................... 55 12.3 查阅方式 .......................................................................................................................... 55 3




































































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2 基金 简介 2.1 基 金基 本情况 基金名称 华安策略优选股票型证券投资基金 基金简称 华安策略优选股票 基金主代码 040008 交易代码


040008( 前端) 041008( 后端) 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2007年8月2日 基金管理人 华安基金管理有限公司 基金托管人 交通银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 3,934,810,366.59份 基金合同存续期 不定期 2.2 基 金产 品说明 投资目标 以优选股票为主, 配合多种投资策略, 在充分控制风险 的前提下分享中国经济成长带来的收益, 实现基金资产 的长期稳定增值。 投资策略 ① 资产配置策略 本基金将通过对宏观经济、 国家政策等可能影响证券市 场的重要因素的研究和预测, 并利用公司研究开发的数 量模型工具, 分析和比较不同证券子市场和不同金融工 具的收益及风险特征,确定合适的资产配置比例。 ② 股票投资策略 本基金的股票投资策略将采用 “自下而上” 和 “自上而 下” 相结合的方法, 通 过综合运用多种投资策略优选出 投资价值较高的公司股票。在构建投资组合时主要以 “自下而上”的优选成长策略为主,辅以“自上而下” 的主题优选策略、 逆势操作策略, 优选具有良好投资潜 力的个股,力求基金资产的中长期稳定增值。 ③ 债券投资策略 本基金可投资于国债、 金融债、 企业债和可转换债券等 4




































































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债券品种, 基金管理人通过对收益率、 流动性、 信用风 险和风险溢价等因素的综合评估, 合理分配固定收益类 证券组合中投资于国债、 金融债、 企业债、 短期金融工 具等产品的比例,构造债券组合。 ④ 权证、资产支持证券和其他衍生工具投资策略。 业绩比较基准 80% ×中信标普300 指数收益率+20% ×中信标普国债 指数收益率 风险收益特征 本基金是股票型基金, 属于证券投资基金中的较高预期 风险和较高预期收益品种, 其预期风险收益水平高于混 合型基金、债券基金和货币市场基金。 2.3 基 金管 理人和 基金 托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 华安基金管理有限公司 交通银行股份有限公司 信息披露负责人 姓名 钱鲲 汤嵩彦 联系电话 021-38969999 95559 电子邮箱 qiankun@huaan.com.cn tangsy@bankcomm.com 客户服务电话 4008850099 95559 传真 021-68863414 021-62701216 注册地址 上海市世纪大道 8 号上 海国金中心二期 31 层、 32 层 上海市浦东新区银城中 路 188 号 办公地址 上海市世纪大道 8 号上 海国金中心二期 31 层、 32 层 上海市浦东新区银城中 路 188 号 邮政编码 200120 200120 法定代表人 朱学华 牛锡明 2.4 信 息披 露方式


本基金选定的信息披露报纸名 称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载基金半年度报告正文的管 理人互联网网址 www.huaan.com.cn 基金半年度报告备置地点 上海市世纪大道 8 号上海国金中心二期 31、32 层 5




































































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2.5 其 他相 关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 华安基金管理有限公司 上海市世纪大道 8 号 上海国金 中心二期 31、32 层 3 主 要财 务指标 和基 金净值 表现 3.1 主 要会 计数据 和财 务指标 金额单位:人民币元 3.1.1 期 间数 据和 指标 报告 期(2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日 ) 本期已实现收益 3,672,974,838.08 本期利润 2,917,695,424.53 加权平均基金份额本期利润 0.3858 本期加权平均净值利润率 38.57% 本期基金份额净值增长率 38.72% 3.1.2 期 末数 据和 指标 报告 期末(2015 年 6 月 30 日) 期末可供分配利润 1,616,027,150.74 期末可供分配基金份额利润 0.4107 期末基金资产净值 4,509,103,457.87 期末基金份额净值 1.1460 3.1.3 累计 期末 指标 报告 期末(2015 年 6 月 30 日) 基金份额累计净值增长率 28.68% 注:1 、本 期已实 现收 益指基 金本 期利息 收入 、投资 收益 、其他 收入 (不含 公允价值变动收益) 扣除相关费用后的余额, 本期利润为本期已实现收益加上本 期公允价值变动收益 2、所 述基 金业绩 指标 不包括 持有 人认购 或交 易基金 的各 项费用 ,计 入费用 后实际收益水平要低于所列数字 3、期 末可 供分配 利润 采用期 末资 产负债 表中 未分配 利润 与未分 配利 润中已 实现部分的孰低数(为期末余额,不是当期发生数) 3.2 基 金净 值表现 3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较 基准收益 率标准差 ④ ①-③ ②-④ 6




































































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过去 1 个 月 -9.26% 3.53% -5.86% 2.76% -3.40% 0.77% 过去 3 个 月 14.11% 2.68% 8.85% 2.07% 5.26% 0.61% 过去 6 个 月 38.72% 2.17% 20.44% 1.79% 18.28% 0.38% 过去 1 年 88.58% 1.71% 66.14% 1.44% 22.44% 0.27% 过去 3 年 88.33% 1.41% 59.13% 1.17% 29.20% 0.24% 自基金合 同生效起 至今 28.68% 1.52% 13.97% 1.46% 14.71% 0.06% 注: 本基金的业绩比较基准为中信标普 300 指数收益率×80% +中信标普国 债指数收益率×20% 根据本基金合同的有关规定, 本基金的投资范围为国内依法公开发行、 上市 的股票、债券及中国证监会批准的允许基金投资的其他金融工具或金融衍生工 具。其中,股票投资比例为基金资产的 60-95% ;债券及中国证监会批准的允许 基金投资的其他金融工具或金融衍生工具投资比例合计为 0-40% ; 现金以及到期 日在一年以内的政府债券投资比例合计不低于基金资产净值的 5% 。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比 较 基准 收益率 变动 的比较 华安策略优选股票型证券投资基金 累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 (2007 年 8 月 2 日至 2015 年 6 月 30 日) 7




































































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4 管 理人 报告 4.1


基 金管 理人 及基金 经理 情况 4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验 华安基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[1998]20 号文批准 于 1998 年 6 月设立, 是国内首批基金管理公司之一, 注册资本 1.5 亿元人民币, 公司总 部设在上海陆家嘴金融贸易区。 目前的股东为上海电气 (集团) 总公司、 上海国 际信托有限公司、 上海工业投资 (集团) 有限公司、 上海锦江国际投资管理有限 公司和国泰君安投资管理股份有限公司。 截至 2015 年 6 月 30 日,公司旗下共管理华安创新混合、华安中国 A 股增 强指数、 华安现金富利货币、 华安宝利配置混合、 华安宏利股票、 华安中小盘成 长股票、 华安策略优选股票、 华安核心优选股票、 华安稳定收益债券、 华安动态 灵活混合、华安强化收益债券、华安行业轮动股票、华安上证 180ETF 、华安上 证 180ETF 联接、华安 上证龙头企业 ETF 、龙 头 ETF 联接、华安升 级主题股票、 华安稳固收益债券、 华安可转换债基金、 华安深证 300 指数基金 (LOF)、华 安 科技动力股票、 华安四季红债券、 华安香港精选股票、 华安大中华升级股票、 华 安标普石油指数基金(QDII-LOF )、华安月 月鑫短期理财债券、华安季季鑫短 期理财债券、 华安月安鑫短期理财债券、 、 华安沪深 300 指数分级、 华安逆向策 略、华安日日鑫货币、华安安心收益债券、华安信用增强债券、华安纯债债券、 华安保本混合、 华安双债添利债券、 华安安信消费股票、 华安纳斯达克 100 指数、 华安黄金易 (ETF ) 、 华安黄金 ETF 联接、 华安沪深 300 量化指数、 华安年年红 债券、 华安生态优先股 票、 华安中证细分地产 ETF 、 华安中证细分医 药 ETF、华 安大国新经济、 华安新活力混合、 华安安顺灵活配置混合、 华安财汇通货币、 华 安国际龙头(DAX )ETF、华安国际龙头(DAX )ETF 联接、华安高分红指数 增强、华安中证细分医药 ETF 联接、华安安享灵活配置混合、华安年年盈定期 开放债券、华安物联网主题股票、华安新动力灵活配置、华安新丝路主题股票、 华安智能装备主题股票、 华安媒体互联网混合、 华安新回报灵活配置、 华安新机 遇保本、 华安新优选灵活配置、 华安中证银行指数分级、 华安中证全指证券公司 指数分级、华安添颐养老混合发起式、华安国企改革主题灵活配置等 67 只开放 8




































































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式基金。管理资产规模达到 1214.76 亿元人民币。 4.1.2 基 金经 理( 或基金 经理 小组) 及基 金经理 助理 的简介 姓名 职务 任本基金的基金经理(助 理)期限 证券从 业年限 说明 任职日期 离任日期 杨明 本基金的 基金经理、 投资研究 部高级总 监 2013-06-05 - 15 年 中央财经大学硕士 研究生,15 年银行、 基金从业经历。 曾在 上海银行从事信贷 员、 交易员及风险管 理。2004 年 10 月加 入华安基金管理有 限公司, 任研究发展 部研究员。 现任投资 研究部总监。2013 年 6 月起担任本基金 的基金经理。2014 年 6 月起担任投资研 究部高级总监。 2015 年 6 月起同时担任华 安国企改革主题灵 活配置混合型证券 投资基金的基金经 理。 注: 1.此处的任职日期和离任日期均指公司作出决定之日, 即以公告日为准。 2.证券从业的含义遵从行业协会 《证券业从业人员资格管理办法》 的相关规 定。 4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明 本报告期内, 本基金管理人严格遵守有关法律法规及 《华安策略优选股票型 证券投资基金合同》 、 《华安策略优选股票型证券投资基金招募说明书》 等有关 基金法律文件的规定, 本着诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 在 控制风险的前提下, 为基金份额持有人谋求最大利益, 不存在违法违规或未履行 基金合同承诺的情形。 9




































































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4.3 管理 人对 报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明 4.3.1 公 平交 易制 度的执 行情 况 根据中国证监会 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 , 公司制 定了 《华安基金管理有限公司公平交易管理制度》 , 将封闭式基金、 开放式基金、 特定客户资产管理组合及其他投资组合资产在研究分析、 投资决策、 交易执行等 方面全部纳入公平交易管理中。 控制措施包括: 在研究环节, 研究员在为公司管 理的各类投资组合提供研究信息、投资建议过程中,使用晨会发言、邮件发送、 登录在研究报告管理系统中等方式来确保各类投资组合经理可以公平享有信息 获取机会。在投资环节,公司各投资组合经理根据投资组合的风格和投资策略, 制定并严格执行交易决策规则,以保证各投资组合交易决策的客观性和独立性。 同时严格执行投资决策委员会、 投资总监、 投 资组合经理等各投资决策主体授权 机制, 投资组合经理在授权范围内自主决策, 超过投资权限的操作需要经过严格 的审批程序。 在交易环节, 公司实行强制公平交易机制, 确保各投资组合享有公 平的交易执行机会。 (1) 交易所二级市场业务, 遵循价格优先、 时间优先、 比 例分配、 综合平衡的控制原则, 实现同一时间下达指令的投资组合在交易时机上 的公平性。 (2) 交易 所一级市场业务, 投资组合经理按意愿独立进行业务申报, 集中交易部以投资组合名义对外进行申报。若该业务以公司名义进行申报与中 签, 则按实际中签情况以价格优先、 比例分配原则进行分配。 若中签量过小无法 合理进行比例分配,且以公司名义获得,则投资部门在合规监察员监督参与下, 进行公平协商分配。 (3) 银行间市场业务遵循指令时间优先原则, 先到先询价 的控制原则。通过内部共同的 iwind 群,发布询价需求和结果,做到信息公开。 若是多个投资组合进行一级市场投标, 则各投资组合经理须以各投资组合名义向 集中交易部下达投资意向, 交易员以此进行投标, 以确保中签结果与投资组合投 标意向一一对应。 若中签量过小无法合理进行比例分配, 且以公司名义获得, 则 投资部门在风险管理部投资监督参与下, 进行公平协商分配。 交易监控、 分析与 评估环节, 公司风险管理部对公司旗下的各投资组合投资境内证券市场上市交易 的投资品种、 进行场外的非公开发行股票申购、 以公司名义进行的债券一级市场 申购、 不同投资组合同日和临近交易日的反向交易以及可能导致不公平交易和利 益输送的异常交易行为进行监控, 根据市场公认的第三方信息 (如: 中债登的债 10




































































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券估值) , 定期对各投 资组合与交易对手之间议价交易的交易价格公允性进行审 查,对不同投资组合临近交易日的同向交易的交易时机和交易价差进行分析。


本报告期内,公司公平交易制度总体执行情况良好。 本基金管理人通过统计检验的方法对管理的不同投资组合, 在不同时间窗下 (日内、3 日内、5 日 内)的本年度同向交易价差进行了专项分析,未发现违反 公平交易原则的异常情况。 4.3.2 异 常交 易行 为的专 项说 明 根据中国证监会 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 , 公司合 规监察稽核部会同基金投资、 交易部门讨论制定了公募基金、 专户针对股票、 债 券、 回购等投资品种在交易所及银行间的同日反向交易控制规则, 并在投资系统 中进行了设置, 实现了完全的系统控制。 同时加强了对基金、 专户间的同日反向 交易的监控与隔日反向交易的检查; 风险管理部开发了同向交易分析系统, 对相 关同向交易指标进行持续监控,并定期对组合间的同向交易行为进行了重点分 析。 本报告期内,除指数基金以外的所有投资组合参与的交易所公开竞价交易 中,同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5% 的情况共 出现了 1 次。 原因: 各投资组合分别按照其交易策略交易时, 虽相关投资组合买 卖数量极少, 但由于个股流动性较差, 交易量稀少, 致使成交较少的单边交易量 仍然超过该证券当日成交量的 5% 。而从同向交易统计检验和实际检查的结果来 看,也未发现有异常。 4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现说 明 4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析 上半年中国经济继续在弱增长和强转型的道路上发展。 一方面, 在投 资和外 需走弱、去库存压力加大等因素冲击下,经济增速继续下滑,保增长压力加大。 宏观政策则通过降息、 降准、 加大财政赤字力度应对。 另一方面, 就 业、 居民收 入继续保持了稳定的增长, 新兴产业景气良好、 传统产业在市场和政策推动下积 极转型,整个经济在上下联动中继续积极推进转型。 11




































































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与经济和政策变化相映, 上半年 A 股市场大幅 上涨, 但分化仍然显著。 “互 联网+ ” 、 “工业 2025” 、 国企改革等主题得到市场热捧, 而相对传统一些的行 业,尽管其中不乏业绩良好的公司,股价表现也比较滞后。 本基金在报告期内仓位保持稳定, 并继续保持价值投资的基本风格。 一方面, 尽管表现相对滞后, 但对于我们认为价值被低估的优质蓝筹和白马成长股, 继续 持有; 另一方面, 对于新兴行业, 也积极学习了解, 力求在分析清楚其内在价值 的基础上,进行成长股的价值投资。 4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现 截至 2015 年 6 月 30 日,本基金份额净值为 1.1460 元,本报告期份额净值 增长率为 38.72% ,同期业绩比较基准增长率为 20.44% 。 4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望 本基金对下半年的宏观经济与证券市场观点如下: 首先,基本面具有三个特点,即总量下行、结构升级、制度优化。 就总量下行而言, 全球主要经济体均处于去产能、 去库存、 去杠杆的收缩周 期中, 导致总需求不足, 中国经济增速持续放缓, 企业总体利润增速消失。 而在 这样的大环境下, 中国又承担了额外的压力, 主要是利率市场化带来的实际利率 逆周期上扬、 汇率市场化和人民币国际化带来的真实汇率逆周期升值、 政治和行 政改革带来的政府执行力下降。随着去库存、去产能的进展,外需将有所好转, 伴随逆周期政策加码, 我们预期未来边际上会好转, 但大格局短期难以变化, 好 转的进程将是缓慢的。 就结构升级而言, 一方面, 人均收入增长带来需求结构升级, 使一些产业或 产业中某些领域逆周期获得高需求拉动; 另一方面, 随着需求变化和要素禀赋变 化, 优质企业通过积极应用自动化和信息技术等先进技术和先进商业模式去捕捉 需求、 提高效率, 从而在竞争中获得高成长。 相反, 在需求升级不明显甚至被降 级的领域, 在竞争中难以积极应用新技术和商业模式的企业, 则处于严重萧条的 压力之下。 我们预计在总量缓慢企稳的态势下, 这个分化趋势在未来还会进一步 强化,优势领域和优势企业的上升态势不会逆转,很可能还会进一步强化。 就制度优化而言, 改革总体目标和规划明确, 财政、 金融、 国企, 行政、 法 12




































































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治等各方面改革的大力推进, 将给企业创新、 并购重组、 资本集聚均创造空前良 好的环境, 有能力利用这种环境的企业有望保持高速甚至跳跃式的发展。 另一方 面推动市场化转型的政策导致传统逆周期政策执行力下降, 经济短期下行压力加 大,但中长期前景改善。 总体而言, 我们认为中国经济目前面临的困难很大, 存在进一步小幅恶化的 可能,但在升级转型上取得的进步也是显著而实在的。资本市场作为优势平台、 上市公司中的优势企业, 受益于总体前景的改善和微观业绩的良好, 股价理应与 总量指标出现一定的背离,它们的股价走高具有坚实的基础。 其次, 市场层面具有五个特点, 即政策牛市、 杠杆牛市、 并购牛市、 大众牛 市、双速牛市。 就政策牛市而言, 本轮牛市的发生具有非常明显政府推动的痕迹。 这体现在 IPO 制度的进退上 、 对 并购的放松上、 初期大力推动融资融券业务上。 但是, 政 府把牛市推起来, 具有其现实的目的, 最主要的就是推动注册制和资本市场对外 开放。 另一方面, 政府推升牛市的立场也被市场参与者积极利用, 突出表现在上 市公司和各类资金合伙做高股价上, 并被机构理论化为 “赌国运” 。 但是, “疯 牛” 威胁到政府最终顺利完成其目标, 利益同盟逐渐瓦解, 并最终演变为政府出 手打击。 往未来看, 我们预期只要不演变为股灾或者大熊市, 只要政府对最终会 演化为慢牛有信心, 则其继续打击投机炒作的立场不会改变, 因为这样才能把市 场主动权掌握在政府手中, 摆脱 “被绑架” 和最终收拾残局的被动局面, 才能最 终实现政府发展资本市场、为中国经济转型出大力的战略目的。 就杠杆牛市而言, 本轮市场上涨中, 杠杆的膨胀和高换手是非常惊人的。 这 代表市场上涨基础不稳, 具有极高的短线投机特征。 发生了积极真实变化的公司 淹没在大量噪音之中, 研究消息化、 市场效率严重下降并不可避免地带来资源错 配。这意味着很多上涨经不起时间的检验。 就并购牛市而言, IPO 和并购之间的严重不对称管制, 导致并购成为 IPO 套 利的利器, 上市公司成为 PE 化操作平台。 但是, 随着上市公司市值的膨胀、 IPO 日益开放、新三板的火爆,使得并购套利空间被挤压,并购“刀锋”渐钝。 就大众牛市而言, 持续、 剧烈的赚钱效应改变了大众的风险认知, 驱动资金 入市进一步强化了上述三者, 并被机构理论化为 “居民大类资产配置重构” 。 但 13




































































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是这种风险认知建立在对基本面挑战认识不深、 对创新和转型难度认识不深、 对 管理层态度变化认识不深的基础上, “居民大类资产再配置” 如果建立在错误的 资产定价之上, 就会变成 “居民大类资产再错配” , 而客观风险状况一旦凸现并 逆转主观风险认知, 远远脱离了风险偏好的持仓状况就会导致资金进一步流入的 迅速衰竭。 就双速牛市而言, 我们清楚地看到在大量公司估值极度膨胀的同时, 也有一 批优秀公司的股价表现却非常滞后。 原因在于, 这些公司稳守主业, 不愿意讲故 事或者搞跨界并购、跨界转型,与股价炒作资金关系疏远,市值较大难以操纵。 这些公司股价表现滞后, 进一步驱动资金从中流出, 形成对股价压制的放大反馈。 在整体大牛市的氛围之下, 这些公司的估值虽也有了一定的抬升, 但并没有显著 偏离其基本面。 总的来说, 我们认为市场走高尽管有着合理的内核, 但是也存在着大范围的、 显著的泡沫, 清理泡沫的过程已经开始并将持续下去, 抱有市场会迅速企稳乃至 强劲回升、 重回快牛的预期是不合理的, 市场需要整理出未来新一轮上涨的理性 基础。 在上述对基本面和市场面认知下,我们下阶段的投资管理思路是: 第一, 我们认为回调尚未结束。 从基本面来说, 大量个股距离股价的合理支 撑水平太远; 就资金面来说, 货币政策难以进一步超预期, 监管层降低杠杆还没 有见到实效, 居民风险认知还会进一步矫正; 从股票供给层面来说,IPO 节奏难 以放缓且注册制渐行渐近, 公司在高位大量再融资需求或者减持还会继续; 就并 购而言, 随着股权证券化渠道继续拓宽以及次新股股价的大幅回挫, 套利空间的 缩窄也会继续。 第二, 我们认为会出现有力度的反弹。 因为, 从监管层来说, 不会容忍出现 股灾式的调整, 到一定点位会放松压制的力度; 从市场参与者来说, 风险认知的 矫正不会一蹴而就;从基本面来说,有些预期的证伪需要时间。 第三, 我们在市场整体回调的时候, 有些扎实受益于转型、 实践着转型的优 秀企业, 虽前期股价并没有明显高估, 但也会随着市场资金出逃而显著下跌, 导 致其股价明显低于内在价值。 但在市场上升核心基础没有改变的情况下, 他们的 14




































































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股价具有修复和进一步走高的合理前景。 因此, 我们将继续坚持价值投资理念, 仔细分析企业的竞争优势、 盈利前景、 安全边际, 然后在研究的基础上, 利用下跌中形成的错杀优化组合。 希望通过努 力, 在市场恐慌结束后, 依靠企业良好的盈利和扎实的估值, 实现以时间换空间, 使组合净值得到修复和增长,并获得较好的绝对回报。 4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明 1、估值政策及重大变化


无。 2、估值政策重大对基金资产净值及当期损益的影响 无。 3、有 关参 与估值 流程 各方及 人员 的职责 分工 、专业 胜任 能力和 相关 工作经 历的描述 (1)公司方面 公司建立基金估值委员会, 组成人员包括: 基金投资部高级总监、 研究发展 部高级总监、 固定收益部总监、 指数投资部高级总监、 基金运营部总经理及相关 负责人员。 主要职责包括: 证券发行机构发生了严重影响证券价格的重大事件时, 负责 评估重大事件对投资品种价值的影响程度、 评估对基金估值的影响程度、 确定采 用的估值方法、 确定该证券的公允价值; 同时将采用确定的方法以及采用该方法 对相关证券估值后与基金的托管银行进行沟通。 相关人员专业胜任能力及工作经历: 翁启森, 基金投资部兼全球投资部高级总监, 总经理助理, 工业工程学硕士。 曾在台湾 JP 证券任金 融产业分析师及投资经理,台湾摩根富林明投信投资管理 部任基金经理, 台湾中信证券投资总监助理, 台湾保德信投信任基金经理。2008 年 4 月加入华安基金管理有限公司, 现任华安香港精选股票、 华安大中华升级股 票、 华安宏利股票、 华安大国新经济股票、 华安安顺灵活配置混合、 华安物联网 15




































































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股票、 华安宝利配置、 华安生态优先股票的基金经理, 华安基金管理有限公司总 经理助理、基金投资部兼全球投资部总监。 杨明, 投资 研究 部高级 总监, 研究 生学 历,15 年金 融、 证券、 基金 从业经 验, 曾在上海银行工作。2004 年 10 月进入华安基金管理有限公司, 担任研究发 展部宏观研究员,现任华安优选的基金经理,投资研究部高级总监。 贺涛, 金融学硕士, 固定收益部总监。 曾任长城证券有限责任公司债券研究 员, 华安基金管理有限公司债券研究员、 债券投资风险管理员、 固定收益投资经 理。 现任华安稳定收益债券基金、 华安可转债基金、 华安信用增强债券基金、 华 安双债添利债券基金、 华安现金富利货币、 华安月月鑫短期理财、 华安季季鑫短 期理财、华安月安鑫短期理财、华安汇财通货币、华安年年盈定期开放式债券、 华安新回报灵活配置的基金经理,固定收益部总监。 许之彦,指数投资部高 级总监, 理学博士,CQF( 国际数量金融工程师) 。曾 在广发 证券 和中山 大学 经济管 理学 院博士 后流 动站从 事金 融工程 工作 ,2005 年 加入华安基金管理有限公司,曾任研究发展部数量策略分析师,现任华安上证 180ETF 及华安上证 180ETF 联接、华安深证 300 指数证券投资基金(LOF )、 华安易富黄金 ETF 及联接基金、华安中证高分红指数增强型、华安中证全指证 券公司指数分级、华安中证银行指数分级的基金经理,指数投资部高级总监。 陈林,基 金运 营部总 经 理,工商 管理 硕士, 高 级会计师 ,CPA 中国 注册会 计师协会非执业会员。 曾在安永大华会计师事务所工作,2004 年 11 月加入华安 基金管理有限公司, 曾任财务核算部副总监、 公司财务部总经理, 现任基金运营 部总经理。 (2)托管银行 托管银行根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任, 并且认真核查 公司采用的估值政策和程序。 (3)会计师事务所 对相关估值模型、假设及参数的适当性出具审核意见和报告。 16




































































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4、基金经理参与或决定估值的程度 本基金的基金经理杨明作为估值委员会成员参与了基金的估值方法的讨论 与确认。 5、参与估值流程各方之间存在的任何重大利益冲突 参与估值流程各方之间无任何重大利益冲突。 6、已签约的任何定价服务的性质与程度等信息 无。 4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明 本报告期不进行收益分配。 4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明 无。 5 托 管人 报告 5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明 2015 年上 半年 度, 基 金托管 人在 华安 策略 优 选股票 型证 券投 资基 金 的托 管 过程中, 严格遵守了 《 证券投资基金法》 及其他有关法律法规、 基金合同、 托管 协议, 尽职尽责地履行了托管人应尽的义务, 不存在任何损害基金持有人利益的 行为。 17




































































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5.2 托管人对报告期内本基金投资运作 遵规守信、净值计算、利润分配等 情 况的 说明 2015 年上 半年 度, 华 安基金 管理 有限 公司 在 华安策 略优 选股 票型 证 券投 资 基金投资运作、 基金资产净值的计算、 基金份额申购赎回价格的计算、 基金费用 开支等问题上,托管人未发现损害基金持有人利益的行为。 本报告期内本基金未进行收益分配。 5.3 托管人对本半年度报告中财务信息 等内容的真实、准确和完整发表意 见 2015 年上 半年 度, 由 华安基 金管 理有 限公 司 编制并 经托 管人 复核 审 查的 有 关华安策略优选股票型证券投资基金的半年度报告中财务指标、 净值表现、 收益 分配情况、财务会计报告相关内容、投资组合报告等内容真实、准确、完整。 6 半 年度 财务会 计报 告(未 经审 计) 6.1 资 产负 债表


会计主体:华安策略优选股票型证券投资基金 报告截止日:2015 年 6 月 30 日 单位:人民币元 资 产 附 注号 本 期末 2015 年 6 月 30 日 上年 度末 2014 年 12 月 31 日 资 产:





银行存款 6.4.7.1 14,876,844.09 9,131,699.34 结算备付金


675,743,421.42 354,886,926.89 存出保证金


4,486,455.49 2,842,607.36 交易性金融资产 6.4.7.2 4,052,434,265.89 8,045,074,288.78 其中:股票投资


4,052,434,265.89 7,894,879,288.78 基金投资


- - 债券投资


- 150,195,000.00 资产支持证券投资


- - 贵金属投资


- - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 18




































































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应收证券清算款


- - 应收利息 6.4.7.5 215,939.29 4,621,293.28 应收股利


- - 应收申购款


1,292,597.34 295,873.09 递延所得税资产


- - 其他资产 6.4.7.6 - - 资产总计


4,749,049,523.52 8,416,852,688.74 负 债和 所有者 权益 附 注号 本 期末 2015 年 6 月 30 日 上年 度末 2014 年 12 月 31 日 负 债:





短期借款


- - 交易性金融负债


- - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款


- - 应付证券清算款


106,725,537.70 12,923,305.21 应付赎回款


102,427,112.40 27,899,328.13 应付管理人报酬


6,851,450.21 10,235,553.32 应付托管费


1,141,908.36 1,705,925.59 应付销售服务费


- - 应付交易费用 6.4.7.7 21,478,160.70 8,188,005.38 应交税费


- - 应付利息


- - 应付利润


- - 递延所得税负债


- - 其他负债 6.4.7.8 1,321,896.28 1,617,884.27 负债合计


239,946,065.65 62,570,001.90 所 有者 权益:





实收基金 6.4.7.9 1,551,388,935.59 3,987,111,528.94 未分配利润 6.4.7.10 2,957,714,522.28 4,367,171,157.90 所有者权益合计


4,509,103,457.87 8,354,282,686.84 负债和所有者权益总计


4,749,049,523.52 8,416,852,688.74 注:报告截止日 2015 年 6 月 30 日,基金份 额净值 1.1460 元,基金份额总 额 3,934,810,366.59。 6.2 利 润表


会计主体:华安策略优选股票型证券投资基金 本报告期:2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日 单位:人民币元 项 目 附 注号 本期 上 年度 可比期 间 19




































































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2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日 2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日 一、 收入


3,023,152,210.22 -278,532,455.64 1.利息收入


6,661,643.84 9,690,638.55 其中:存款利息收入 6.4.7.11 3,673,479.46 3,218,560.27 债券利息收入


2,988,164.38 6,314,605.35 资产支 持证 券利息 收入 - - 买入返售金融资产 收入 - 157,472.93 其他利息收入


- - 2. 投资收 益(损失 以“-” 填 列) 3,771,377,345.22 231,234,947.04 其中:股票投资收益 6.4.7.12 3,740,642,146.19 171,264,945.02 基金投资收益


- - 债券投资收益 6.4.7.13 -49,671.09 1,592,265.00 资产支 持证 券投资 收益 - - 贵金属投资收益


- - 衍生工具收益 6.4.7.14 - - 股利收益 6.4.7.15 30,784,870.12 58,377,737.02 3. 公允价值变动收益(损 失以“-” 号填列) 6.4.7.16 -755,279,413.55 -520,381,605.99 4. 汇兑收益(损失以“ -” 号填列) - - 5. 其他收 入(损失 以“-” 号 填列) 6.4.7.17 392,634.71 923,564.76 减 :二 、费用


105,456,785.69 93,800,543.99 1.管理人报酬


56,385,923.76 57,054,501.84 2.托管费


9,397,653.90 9,509,083.64 3.销售服务费


- - 4.交易费用 6.4.7.18 39,442,832.42 26,998,124.24 5.利息支出


- - 其中:卖出回购金融资产 支出 - - 6.其他费用 6.4.7.19 230,375.61 238,834.27 三、利润总额(亏损总额 以“-”号 填列) 2,917,695,424.53 -372,332,999.63 减:所得税费用


- - 四 、 净利润 ( 净亏损 以“-” 号填 列) 2,917,695,424.53 -372,332,999.63 20




































































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6.3 所 有者 权益( 基金 净值) 变动 表 会计主体:华安策略优选股票型证券投资基金 本报告期:2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日 单位:人民币元 项目 本期 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日 实收 基金 未 分配 利润 所 有者 权益合 计 一、期初所有者权益 (基金净值) 3,987,111,528.94 4,367,171,157.90 8,354,282,686.84 二、 本期经营活动产生 的基金净值变动数 (本 期利润) - 2,917,695,424.53 2,917,695,424.53 三、 本期基金份额交易 产生的基金净值变动 数(净值减少以“-” 号 填列) -2,435,722,593.35 -4,327,152,060.15 -6,762,874,653.50 其中:1.基金申购款 79,703,086.39 129,680,801.24 209,383,887.63 2.基金赎回款 -2,515,425,679.74 -4,456,832,861.39 -6,972,258,541.13 四、 本期向基金份额持 有人分配利润产生的 基金净值变动 (净值减 少以“-” 号填列) - - - 五、期末所有者权益 (基金净值) 1,551,388,935.59 2,957,714,522.28 4,509,103,457.87 项目 上 年度 可比期 间 2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日 实收 基金 未 分配 利润 所 有者 权益合 计 一、期初所有者权益 (基金净值) 5,095,687,775.66 3,144,650,396.92 8,240,338,172.58 二、 本期经营活动产生 的基金净值变动数 (本 期利润) - -372,332,999.63 -372,332,999.63 三、 本期基金份额交易 产生的基金净值变动 数(净值减少以“-” 号 填列) -397,399,199.11 -228,694,809.78 -626,094,008.89 其中:1.基金申购款 78,856,694.91 39,668,895.09 118,525,590.00 2.基金赎回款 -476,255,894.02 -268,363,704.87 -744,619,598.89 四、 本期向基金份额持 有人分配利润产生的 - - - 21




































































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基金净值变动 (净值减 少以“-” 号填列) 五、期末所有者权益 (基金净值) 4,698,288,576.55 2,543,622,587.51 7,241,911,164.06 报告附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4,财务报表由下列负责人签署: 基金管 理人 负责人 :朱 学华, 主管 会计工 作负 责人: 章国 富,会 计机 构负责 人:陈林 6.4 报表 附注 6.4.1 基金 基本 情况 华安策略优选股票型证券投资基金是根据原安久证券投资基金( 以下简称 “基金安久”) 基金份额持有人大会 2007 年 6 月 29 日审议通过的 《关于安久证 券投资基金转型有关事 项的议案》并经中国证 券监督管理委员会( 以 下简称“中 国证监会”) 证监基金 字[2007]210 号 《关于 核准安久证券投资基金基金份额持有 人大会决议的批复》 核准, 由原基金安久转型而来。 原基金安久为契约型封闭式 基金, 于深圳证券交易所( 以下简称 “深交所”) 交易上市, 存续期限至 2007 年 8 月 30 日止。根据中国 证监会批复及深交所深证复[2007]41 号《关于 同意安久证 券投资基金终止上市的批复》 , 原基金安久于 2007 年 8 月 1 日进行终止上市权利 登记,自 2007 年 8 月 2 日起,原基金安久终止上市,原基金安久更名为华安策 略优选股 票型证 券投资 基金( 以下简 称“本 基 金”) , 《安 久证券 投资 基金基金合 同》 失效的同时 《华安策略优选股票型证券投资基金基金合同》 生效。 本基金为 契约型开放式,存续期限不定。本基金的基金管理人为华安基金管理有限公司, 基金托管人为交通银行股份有限公司。 原基金安久于基金合同失效前经审计的基金资产净值为人民币 1,129,381,474.76 元, 已于本基金的合同生效日全部转为本基金的基金资产净值。 根据 《华安策略优选股票型证券投资基金招募说明书》 和 《关于原安久证券投资 基金基金份额折算结果的公告》 ,本基金于 2007 年 8 月 20 日进行了 基金份额拆 分,拆分比例为 1: 2.536335136,并于 2007 年 8 月 20 日进行了份额变更登记。 本基金在基金合同生效后于 2007 年 8 月 15 日开放集中申购, 共募集人民币 22




































































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9,853,567,332.90 元,其中用于折合基金份额的集中申购资金利息共计人民币 318,719.94 元, 业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2007) 第 111 号审验报告予以 验证。 上述集中申购募集资金已按 2007 年 8 月 20 日基金 份额拆分后的基金份额净值 1.0000 元折合为 9,853,567,332.90 份基金份额, 其中 集中申购资金利息折合 318,719.94 份基金份额, 并于 2007 年 8 月 20 日进行了份 额确认登记。 根据 《中华人民共和国证券投资基金法》 和 《华安策略优选股票型证券投资 基金基金合同》 的有关规定, 本基金的投资范围为国内依法公开发行、 上市的股 票、 债券及中国证监会批准的允许基金投资的其他金融工具或金融衍生工具。 其 中,股票投资比例为基金资产的 60-95% ;债券及中国证监会批准的允许基金投 资的其他金融工具或金融衍生工具投资比例合计为 0-40% ; 现金以及到期日在一 年以内的政府债券投资比例合计不低于基金资产净值的 5% 。本基金的业绩比较 基准为中信标普 300 指数收益率×80% +中信标普国债指数收益率×20% 。 本财务报表由本基金的基金管理人华安基金管理有限公司于 2015 年 8 月 27 日批准报出。 6.4.2 会 计报 表的 编制基 础 本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日颁布的 《企业会计准则- 基本准则》和 38 项具 体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会 计准则解释以及其他相关规定( 以下合称“企业会计准则”) 、中国证监会公告 [2010]5 号 《证券投资基 金信息披露 XBRL 模板 第 3 号< 年度报告和半 年度报告>》、 中国证券业协会于 2007 年 5 月 15 日颁布的 《证券投资基金会计核算业务指引》 、 《华安策略优选股票型证券投资基金基金合同》 和中国证监会允许的基金行业实 务操作的有关规定编制。 6.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明 本基金 2015 年上半年度财务报表符合企业会计准则的要求,真实、完整地 反映了本基金 2015 年 6 月 30 日的财务状况 以及 2015 年上半年度 的经营成果和 基金净值变动情况等有关信息。 6.4.4 重 要会 计政 策和会 计估 计 除下述会计估计变更的说明以外, 本报告期所采用的会计政策、 会计估计与 23




































































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最近一期年度报告相一致。 6.4.5 会 计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明 6.4.5.1 会 计政 策变 更的 说明 本会计期间不存在会计政策变更。 6.4.5.2 会 计估 计变 更的 说明 对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种( 可转换债券除外) ,鉴于 其交易量和交易频率不足以提供持续的定价信息, 本基金本报告期改为采用中证 指数有限公司根据《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固定收益品种的估值处理标准》所独立提供的估值结果确定公允价值。 6.4.5.3 差 错更 正的 说明 本会计期间不存在差错更正。 6.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号 《关于开放式证券投资基金有 关税收问题的通知》 、 财税[2004]78 号 《关于 证券投资基金税收政策的通知》 、 财 税[2005]102 号《关于 股息红利个人所得税有关政策的通知》 、财税[2005]107 号 《关于股息红利有关个人所得税政策的补充通知》 、 财税[2008]1 号 《 关于企业所 得税若干优惠政策的通知》 、财税[2012]85 号 《关于实施上市公司股息红利差别 化个人所得税政策有关问题的通知》 及其他相关税务法规和实务操作, 主要税项 列示如下: (1)以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围,不征收营业税。 (2)基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。 (3 ) 对基 金取 得的企 业债券 利息 收入 ,由发 行债券 的企 业在 向基金 派发 利 息时代扣代缴 20% 的个人所得税, 暂不征收企业所得税。2013 年 1 月 1 日以前, 对基金取得的股票的股息、 红利收入, 由上市公司在向基金派发股息、 红利时暂 减按 50% 计入个人应 纳税所得额,依照现行税法规定即 20% 代扣 代缴个人所得 税,暂不征收企业所得税。自 2013 年 1 月 1 日起,对基金从公开发行和转让市 场取得的上市公司股票, 持股期限在 1 个月以内( 含 1 个月) 的, 其股 息红利所得 全额计入应纳税所得额; 持股期限在 1 个月以上至 1 年( 含 1 年) 的, 暂减按 50% 计入应纳税所得额;持股期限超过 1 年的,暂减按 25% 计入应纳税所得额。 24




































































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(4) 基金卖出股票按 0.1% 的税率缴纳股票交易印花税, 买入股票不征收股 票交易印花税。 6.4.7 重 要财 务报 表项目 的说 明 6.4.7.1银行 存款 单位:人民币元 项目 本期末 2015 年 6 月 30 日


活期存款 14,876,844.09 定期存款 - 其他存款 - 合计 14,876,844.09 6.4.7.2 交 易性 金融 资产 单位:人民币元 项目 本期末 2015年6月30日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 3,162,097,722.64 4,052,434,265.89 890,336,543.25 贵金属投资-金交所黄金合约 - - - 债券 交易所市 场 - - - 银行间市 场 - - - 合计 - - - 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 3,162,097,722.64 4,052,434,265.89 890,336,543.25 6.4.7.3 衍生 金融 资产/ 负债 无。 6.4.7.4 买 入返 售金 融资产 6.4.7.4.1 各 项买 入返 售金 融资 产期末 余额 无。 6.4.7.4.2 期 末买 断式 逆回 购交 易中取 得的 债券 本基金本报告期末 (2015 年 6 月 30 日) 买断式逆回购交易中取得的债券余 额为零。 25




































































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6.4.7.5 应收 利息 单位:人民币元 项目 本期末 2015 年 6 月 30 日


应收活期存款利息 2,693.19 应收定期存款利息 - 应收其他存款利息 - 应收结算备付金利息 211,404.61 应收债券利息 - 应收买入返售证券利息 - 应收申购款利息 24.39 应收黄金合约拆借孳息 - 其他 1,817.10 合计 215,939.29 6.4.7.6 其他 资产 本基金本报告期末其他资产余额为零。 6.4.7.7 应付 交易 费用 单位:人民币元 项目 本期末 2015 年 6 月 30 日


交易所市场应付交易费用 21,475,810.70 银行间市场应付交易费用 2,350.00 合计 21,478,160.70 6.4.7.8 其他 负债 单位:人民币元 项目 本期末 2015 年 6 月 30 日


应付券商交易单元保证金 1,000,000.00 应付赎回费 26,185.91 债券利息税 - 预提费用 295,710.37 银行手续费 - 其他应付款 - 合计 1,321,896.28 6.4.7.9 实收 基金 金额单位:人民币元 项目 本期 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日





基金份额(份) 账面金额 26




































































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上年度末 10,112,628,892.83 3,987,111,528.94 本期申购 202,151,699.89 79,703,086.39 本期赎回 (以“-” 号填列 ) -6,379,970,226.13 -2,515,425,679.74 本期末 3,934,810,366.59 1,551,388,935.59 注:申购含转换入份额,赎回含转换出份额。 6.4.7.10 未 分配 利润 单位:人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 -1,827,119,219.68 6,194,290,377.58 4,367,171,157.90 本期利润 3,672,974,838.08 -755,279,413.55 2,917,695,424.53 本期基金份额交易产生 的变动数 -229,828,467.66 -4,097,323,592.49 -4,327,152,060.15 其中:基金申购款 -2,066,029.96 131,746,831.20 129,680,801.24 基金赎回款 -227,762,437.70 -4,229,070,423.69 -4,456,832,861.39 本期已分配利润 - - - 本期末 1,616,027,150.74 1,341,687,371.54 2,957,714,522.28 6.4.7.11 存款利 息收 入 单位:人民币元 项目 本期 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日


活期存款利息收入 85,467.39 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入


结算备付金利息收入 3,559,261.23 其他 28,750.84 合计 3,673,479.46 6.4.7.12 股票 投资 收益 单位:人民币元 项目 本期 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日 卖出股票成交总额 15,319,502,352.36 减:卖出股票成本总额 11,578,860,206.17 买卖股票差价收入 3,740,642,146.19 单位:人民币元 6.4.7.13 债券 投资 收益 单位:人民币元 项目 本期 2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日 卖出债券(债转股及债券到期兑付)成交总额 502,894,266.03 27




































































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减: 卖出债券 (债转股及债券到期兑付) 成本总 额 490,687,211.09 减:应收利息总额 12,256,726.03 债券投资收益 -49,671.09 6.4.7.14 衍生 工具 收益 本基金本报告期无衍生工具收益。 6.4.7.15 股利 收益 单位:人民币元 项目 本期 2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日 股票投资产生的股利收益 30,784,870.12 基金投资产生的股利收益 - 合计 30,784,870.12 6.4.7.16 公允 价值 变动 收益 单位:人民币元 项目 本期 2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日 1. 交易性金融资产 -755,279,413.55 ——股票投资 -755,197,704.64 ——债券投资 -81,708.91 ——资产支持证券投资 - ——基金投资 - ——贵金属投资 - ——其他 - 2. 衍生工具 - ——权证投资 - 3. 其他 - 合计 -755,279,413.55 6.4.7.17 其他 收入 单位:人民币元 项目 本期 2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日 基金赎回费收入 392,634.71 合计 392,634.71 注: 基金赎回费收入包括赎回及转换基金补偿收入, 本基金的赎回费率按持 有期间递减, 赎回费总额的 25% 归入基金资产。 基金之间的转换费由赎回费和申 购费补差两部分构成,其中赎回费部分的 25% 归入转出基金的基金资产。 6.4.7.18 交易 费用 28




































































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单位:人民币元 项目 本期 2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日 交易所市场交易费用 39,439,257.42 银行间市场交易费用 3,575.00 合计 39,442,832.42 6.4.7.19 其他 费用 单位:人民币元 项目 本期 2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日 审计费用 66,944.66 信息披露费 148,765.71 银行汇划费用 765.24 帐户维护费 13,900.00 合计 230,375.61 6.4.8 或 有事 项、 资产负 债表 日后事 项的 说明 6.4.8.1 或有 事项 无。 6.4.8.2 资 产负 债表 日后 事项 无。 6.4.9 关 联方 关系 6.4.9.1 本 报 告期存 在控 制关 系或 其他 重大利害 关系 的关 联方 发生变化 的情 况 本报告期内未发生变化。 6.4.9.2 本 报告 期与 基金 发生 关联交 易的 各关联 方 关联方名称 与本基金的关系 华安基金 管理有 限公司( “华安 基金公司 ”) 基金管理 人、注 册登记 机 构、基金 销售机构 交通银行 股份有 限公司 ( “交通银 行”) 基金托管 人、基 金代销 机 构 注:下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.10 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易 6.4.10.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易 6.4.10.1.1 股票 交易 本基金本报告期和上年度可比期间均无通过关联方交易单元进行的股票交 易。 6.4.10.1.2 权证 交易 本基金本报告期和上年度可比期间均无通过关联方交易单元进行的权证交 29




































































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易。 6.4.10.1.3 应 支付 关联方 的佣 金 本基金本报告期和上年度可比期间均无应支付关联方的佣金。 6.4.10.2 关 联方 报酬 6.4.10.2.1 基 金管 理费 单位:人民币元 项目 本期 2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日 上年度可比期间 2014 年1 月1 日至2014 年6 月30 日 当期发生的基金应支付 的管理费 56,385,923.76 57,054,501.84 其中: 支付销售机构的客 户维护费 13,188,936.80 12,770,579.60 注: 支付基金管理人华安基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产 净值 1.5% 的年费率计提,逐日累计至每月月底,按月支付。 其计算公式为:日管理人报酬=前一日基金资产净值×1.5% / 当年天数。 6.4.10.2.2 基 金托 管费 单位:人民币元 项目 本期 2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日 上年度可比期间 2014 年1 月1 日至2014 年6 月30 日 当期发生的基金应支付 的托管费 9,397,653.90 9,509,083.64 注: 支付基金托管人交通银行的托管费按前一日基金资产净值 0.25% 的年费 率计提,逐日累计至每月月底,按月支付。 其计算公式为:日托管费=前一日基金资产净值 × 0.25% / 当年天数。 6.4.10.3 与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券( 含 回购)交易 本基金本报告期未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。 6.4.10.4 各 关联 方投 资本 基金 的情况 6.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况 本基金的基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。 6.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况 本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末未投资本基金。 6.4.10.5 由 关联 方保 管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入 关联方名称 本期 2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日 上年度可比期间 2014 年1 月1 日至2014 年6 月30 日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 30




































































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交通银行 14,876,844.09 85,467.39 291,562.71 368,721.77 注:本基金的银行存款由基金托管人交通银行保管,按银行同业利率计息。 6.4.10.6


本 基 金在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况 本基金本报告期内和上年度可比期间内均不存在在承销期内参与关联方承 销证券的情况。 6.4.10.7 其 他关 联交 易事 项的 说明 无。 6.4.11 利润分 配情 况 本报告期不进行利润分配。 6.4.12 期 末(2015 年 6 月 30 日 )本基 金持有 的流 通受限 证券 6.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券 本基金无因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流通受限证券。 6.4.12.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流通 受限 股票 股票 代码 股票 名称 停牌 日期 停牌 原因 期末 估值 单价 复牌 日期 复牌 开盘 单价 数量 (股 ) 期末 成本 总额 期末 估值 总额 备 注 000963 华东 医药 2015-06 -26 重大 事项 停牌 71.48 2015-0 8-05 69.20 100 5,443.98 7,148.00 - 002292 奥飞 动漫 2015-05 -18 非公 开发 行股 票事 项停 牌 37.85 - - 621,712 21,154,502.20 23,531,799.20 - 002438 江苏 神通 2015-05 -25 重大 资产 重组 停牌 32.56 - - 500 9,509.48 16,280.00 - 300012 华测 检测 2015-06 -15 非公 开发 行股 票事 项停 牌 43.07 2015- 07-27 38.76 730,071 29,042,997.32 31,444,157.97 - 31




































































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600153 建发 股份 2015-06 -29 重大 事项 停牌 17.51 - - 3,607,200 81,291,225.96 63,162,072.00 - 600312 平高 电气 2015-06 -23 重大 事项 继续 停牌 22.58 - - 100 1,027.09 2,258.00 - 600654 中安 消 2015-06 -29 员工 持股 计划 停牌 30.91 - - 100 2,466.49 3,091.00 - 601021 春秋 航空 2015-06 -26 非公 开发 行股 票停 牌 126.0 9 2015- 07-21 113.48 426,626 37,328,496.16 53,793,272.34 - 601111 中国 国航 2015-06 -30 非公 开发 行股 票事 项停 牌 15.36 2015- 07-29 13.78 100 816.63 1,536.00 - 601633 长城 汽车 2015-06 -19 重大 事项 停牌 42.76 2015- 07-13 38.50 427 18,670.24 18,258.52 - 6.4.12.3 期 末债 券正 回购 交易 中作为 抵押 的债券 6.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购 截至报告期末 2015 年 6 月 30 日止,本基金无银行间市场债券正回购交易 中作为抵押的债券。 6.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购 截至报告期末 2015 年 6 月 30 日止,本基金无交易所市场债券正回购交易 中作为抵押的债券。 6.4.13 金 融工 具风 险及管 理 6.4.13.1 风 险管 理政 策和 组织 架构 本基金是股票型基金, 属于证券投资基金中的较高预期风险和较高预期收益 32




































































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品种。 本基金投资的金融工具主要包括股票投资、 债券投资、 权证投资及资产支 持证券投资等。 本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具相关的风险主要 包括信用风险、 流动性风险及市场风险。 本基金的基金管理人从事风险管理的主 要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内, 使本基金在风险和收益之间取 得最佳的平衡,以实现“风险和收益相匹配”的风险收益目标。 本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设, 建立了以风险控制委员 会为核心的、 由督察长、 风险控制委员会、 监察稽核部、 风险管理部等相关业务 部门构成的风险管理架构体系。 本基金的基金管理人在董事会下设立风险控制委 员会, 负责制定风险管理的宏观政策, 审议通过风险控制的总体措施等; 根据公 司章程, 在管理层层面设立合规与风险控制委员会, 讨论和制定公司日常经营过 程中风险防范和控制措施; 在业务操作层面风险管理职责主要由监察稽核部和风 险管理部负责, 协调并与各部门合作完成运作风险管理和投资风险管理、 绩效评 估等。 监察稽核部对公司执行总裁负责, 并由督察长分管。 风险管理部向督察长 和总裁汇报工作。 本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和 定量分析的方法去估测各种风险产生的可能损失。 从定性分析的角度出发, 判断 风险损失的严重程度和出现同类风险损失的频度。 从定量分析的角度出发, 根据 本基金的投资目标,结合基金资产所运用金融工具,通过特定的风险量化指标、 模型, 形成常规的量化报告, 确定风险损失的限度和相应置信程度, 及时可靠地 对各种风险进行监督、 检查和评估, 并通过相应决策, 将风险控制在可承受的范 围内。 6.4.13.2 信用 风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任, 或者基金所投 资证券之发行人出现违约、 拒绝支付到期本息等情况, 导致基金资产损失和收益 变化的风险。 本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。 本 基金的银行存款存放在本基金的托管行交通银行, 与该银行存款相关的信用风险 不重大。 本基金在交易所进行的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易 对手完成证券交收和款项清算, 违约风险可能性很小; 在银行间同业市场进行交 易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用 风险。 本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程, 通过对投资品种信用等级评 估来控制证券发行人的信用风险,且通过分散化投资以分散信用风险。 6.4.13.3 流 动性 风险 流动性风险是指基金所持金融工具变现的难易程度。 本基金的流动性风险一 方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额, 另一方面来自于 投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场 出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。 针对兑付赎回资金的流动性风险, 本基金的基金管理人每日对本基金的申购 赎回情况进行严密监控并预测流动性需求, 保持基金投资组合中的可用现金头寸 与之相匹配。 本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款, 约定在非 常情况下赎回申请的处理方式, 控制因开放申购赎回模式带来的流动性风险, 有 效保障基金持有人利益。 33




































































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针对投资品种变现的流动性风险, 本基金的基金管理人通过独立的风险管理 部门设定流动性比例要求, 对流动性指标进行持续的监测和分析, 包括组合持仓 集中度指标、 组合在短时间内变现能力的综合指标、 组合中变现能力较差的投资 品种比例以及流通受限制的投资品种比例等。 本基金投资于一家公司发行的股票 市值不超过基金资产净值的 10% , 且本基金与由本基金的基金管理人管理的其他 基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的 10% 。 本基金所持大部分证 券在证券交易所上市, 其余亦可在银行间同业市场交易, 因此除附注中列示的部 分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外, 其余均能根据本基金的基金 管理人的投资意图, 以合理的价格适时变现。 此外, 本基金可通过卖出回购金融 资产方式借入短期资金应对流动性需求, 其上限一般不超过基金持有的债券投资 的公允价值。 本基金所持有的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计息, 可赎回基金份额净值( 所有者权益) 无固定到期日且不计息, 因此账面余额即为未 折现的合约到期现金流量。 6.4.13.4 市场 风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各 类价格因素的变动而发生波动的风险, 包括利率风险、 外汇风险和其他价格风险。 6.4.13.4.1 利率 风险 利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动 的风险。 利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风 险, 其中浮动利率类金融工具还面临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时 对于未来现金流影响的风险。 本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控, 并通过 调整投资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。 本基金持有的大部分金融资产和金融负债不计息, 因此本基金的收入及经营 活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。 本基金持有的利率敏感性资 产主要为银行存款、结算备付金及债券投资等。 6.4.13.4.1.1 利率 风险 敞口 单位:人民币元 本期末 2015 年 6 月 30 日 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 资产








银行存款 14,876,844.09 - - - 14,876,844.09 结算备付 金 675,743,421.42 - - - 675,743,421.42 存出保证 金 4,486,455.49 - - - 4,486,455.49 交易性金 融资产 - - - 4,052,434,265.89 4,052,434,265.89 应收利息 - - - 215,939.29 215,939.29 应收申购 款 21,216.53 - - 1,271,380.81 1,292,597.34 34




































































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资产总计 695,127,937.53 - - 4,053,921,585.99 4,749,049,523.52 负债














应付证券 清算款 - - - 106,725,537.70 106,725,537.70 应付赎回 款 - - - 102,427,112.40 102,427,112.40 应付管理 人报酬 - - - 6,851,450.21 6,851,450.21 应付托管 费 - - - 1,141,908.36 1,141,908.36 应付交易 费用 - - - 21,478,160.70 21,478,160.70 其他负债 - - - 1,321,896.28 1,321,896.28 负债总计 - - - 239,946,065.65 239,946,065.65 利率敏感 度缺口 695,127,937.53 - - 3,813,975,520.34 4,509,103,457.87 上年度末 2014 年12 月31日 1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 资产














银行存款 9,131,699.34 - - - 9,131,699.34 结算备付 金 354,886,926.89 - - - 354,886,926.89 存出保证 金 2,842,607.36 - - - 2,842,607.36 交易性金 融资产 150,195,000.00 - - 7,894,879,288.78 8,045,074,288.78 应收利息 - - - 4,621,293.28 4,621,293.28 应收申购 款 298.21 - - 295,574.88 295,873.09 资产总计 517,056,531.80 - - 7,899,796,156.94 8,416,852,688.74 负债














应付证券 清算款 - - - 12,923,305.21 12,923,305.21 应付赎回 款 - - - 27,899,328.13 27,899,328.13 应付管理 人报酬 - - - 10,235,553.32 10,235,553.32 应付托管 费 - - - 1,705,925.59 1,705,925.59 应付交易 费用 - - - 8,188,005.38 8,188,005.38 其他负债 - - - 1,617,884.27 1,617,884.27 负债总计 - - - 62,570,001.90 62,570,001.90 利率敏感 度缺口 517,056,531.80 - - 7,837,226,155.04 8,354,282,686.84 注: 表中所示为本基金资产及负债的公允价值, 并按照合约规定的利率重新 定价日或到期日孰早者予以分类。 6.4.13.4.1.2 利 率风 险的 敏感 性分析 35




































































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于 2015 年 6 月 30 日, 本基金未持有交易性债券投资(2014 年 12 月 31 日: 1.80%) ,因此市场利率 的变动对于本基金资产净值无重大影响(2014 年 12 月 31 日:同) 。 6.4.13.4.2 外汇 风险 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生 波动的风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价,因此无重大外汇风险。 6.4.13.4.3 其 他价 格风险 其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场 利率和外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。 本基金主要投资于 证券交易所上市或银行间同业市场交易的股票和债券, 所面临的其他价格风险来 源于单个证券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响, 也可能来源于证券市场 整体波动的影响。 本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中, 采用 “自上而下” 的 策略, 通过对宏观经济情况及政策的分析, 结合证券市场运行情况, 做出资产配 置及组合构建的决定; 通过对单个证券的定性分析及定量分析, 选择符合基金合 同约定范围的投资品种进行投资。 本基金的基金管理人定期结合宏观及微观环境 的变化, 对投资策略、 资产配置、 投资组合进行修正, 来主动应对可能发生的市 场价格风险。 本基金通过投资组合的分散化降低其他价格风险。 本基金投资组合中 股票投 资比例为基金资产的 60-95% ;债券及中国证 监会批准的允许基金投资的其他金 融工具或金融衍生工具投资比例合计为 0-40% ; 现金以及到期日在一年以内的政 府债券投资比例合计不低于基金资产净值的 5% 。此外,本基金的基金管理人每 日对本基金所持有的证券价格实施监控, 定期运用多种定量方法对基金进行风险 度量, 包括 VaR(Value at Risk) 指标等来测试本基金面临的潜在价格风险, 及时可 靠地对风险进行跟踪和控制。 6.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口 金额单位:人民币元 项目 本期末 2015 年 6 月 30 日 上年度末 2014 年 12 月 31 日 公允价值 占基金资 产净值比 公允价值 占基金资 产净值比 36




































































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例(% ) 例(% ) 交易性金融资产- 股票投资 4,052,434,265.89 89.87 7,894,879,288.78 94.50 交易性金融资产 -贵金属投资 - - - - 衍生金融资产- 权 证投资 - - - - 其他 - - - - 合计 4,052,434,265.89 89.87 7,894,879,288.78 94.50 6.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析 假设 除业绩比较基准以外的其他市场变量保持不变 分析 相关风险变量的变动 对资产负债表日基金资产净值的 影响金额(单位:人民币) 本期末 2015 年 6 月 30 日 上年度末 2014 年 12 月 31 日 业绩比较基准上升5% 增加约24,389.00 万元 增加约43,009.00 万元 业绩比较基准下降5% 减少约24,389.00 万元 减少约43,009.00 万元 6.4.14 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项 无。 7 投 资组 合报告 7.1 期 末基 金资产 组合 情况 金额单位:人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比 例(% ) 1 权益投资 4,052,434,265.89 85.33 其中:股票 4,052,434,265.89 85.33 2 固定收益投资 - - 其中:债券 - -








资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 - - 其中:买断式回购的买入返售 金融资产 - - 6 银行存款和结算备付金合计 690,620,265.51 14.54 37




































































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7 其他各项资产 5,994,992.12 0.13 8 合计 4,749,049,523.52 100.00 7.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合 金额单位:人民币元 代码 行业类别 公允价值 占基金资产净 值比例(%) A 农、林、牧、渔业 11,935,857.67 0.26 B 采矿业 208,500.00 0.00 C 制造业 2,691,219,228.73 59.68 D 电力、 热力、 燃气及水生产和 供应业 85,516,977.14 1.90 E 建筑业 24.93 0.00 F 批发和零售业 63,174,259.00 1.40 G 交通运输、仓储和邮政业 244,475,198.41 5.42 H 住宿和餐饮业 2,165.00 0.00 I 信息传输、 软件和信息技术服 务业 318,871,103.09 7.07 J 金融业 913,517.61 0.02 K 房地产业 346,015,538.90 7.67 L 租赁和商务服务业 44,930,706.69 1.00 M 科学研究和技术服务业 76,710,892.37 1.70 N 水利、 环境和公共设施管理业 168,303,238.61 3.73 O 居民服务、 修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 151,961.74 0.00 R 文化、体育和娱乐业 5,096.00 0.00 S 综合 - - 合计 4,052,434,265.89 89.87 7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细 序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值 占基金资产 净值比例 (%) 1 300017 网宿科技 6,020,072 279,451,742.24 6.20 2 002415 海康威视 5,514,076 247,030,604.80 5.48 3 600340 华夏幸福 7,710,734 234,791,850.30 5.21 4 000625 长安汽车 10,393,416 219,820,748.40 4.88 5 002152 广电运通 6,636,399 214,621,143.66 4.76 38




































































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6 002450 康得新 6,936,445 212,255,217.00 4.71 7 002475 立讯精密 5,973,761 201,972,859.41 4.48 8 300070 碧水源 3,449,459 168,299,104.61 3.73 9 600521 华海药业 4,656,000 145,500,000.00 3.23 10 600129 太极集团 5,094,483 138,671,827.26 3.08 11 000039 中集集团 3,991,206 128,915,953.80 2.86 12 002508 老板电器 2,965,788 113,767,627.68 2.52 13 000002 万


科A 7,659,955 111,222,546.60 2.47 14 002250 联化科技 4,855,900 108,772,160.00 2.41 15 002008 大族激光 3,636,700 104,446,024.00 2.32 16 600029 南方航空 6,694,504 97,338,088.16 2.16 17 600750 江中药业 3,000,943 96,600,355.17 2.14 18 600115 东方航空 7,576,400 93,341,248.00 2.07 19 002022 科华生物 2,179,912 92,995,045.92 2.06 20 300207 欣旺达 3,825,962 92,664,799.64 2.06 21 600835 上海机电 2,669,937 87,947,724.78 1.95 22 600483 福能股份 4,820,511 85,515,865.14 1.90 23 600104 上汽集团 3,300,100 74,582,260.00 1.65 24 300156 神雾环保 1,621,950 70,538,605.50 1.56 25 600114 东睦股份 3,838,507 68,939,585.72 1.53 26 600153 建发股份 3,607,200 63,162,072.00 1.40 27 601021 春秋航空 426,626 53,793,272.34 1.19 28 002085 万丰奥威 809,253 49,582,931.31 1.10 29 300284 苏交科 2,220,920 45,262,349.60 1.00 30 300058 蓝色光标 2,841,745 44,927,988.45 1.00 31 300223 北京君正 1,248,104 44,432,502.40 0.99 32 002202 金风科技 2,229,989 43,417,885.83 0.96 33 300357 我武生物 997,319 43,213,832.27 0.96 34 002405 四维图新 884,528 38,742,326.40 0.86 35 300012 华测检测 730,071 31,444,157.97 0.70 36 002292 奥飞动漫 621,712 23,531,799.20 0.52 37 300118 东方日升 1,920,078 23,098,538.34 0.51 38 601222 林洋电子 506,700 17,780,103.00 0.39 39 002696 百洋股份 550,801 11,935,857.67 0.26 40 600338 西藏珠峰 376,600 10,834,782.00 0.24 41 300254 仟源医药 220,000 7,557,000.00 0.17 42 601231 环旭电子 288,192 4,902,145.92 0.11 43 300115 长盈精密 40,000 1,332,400.00 0.03 44 600030 中信证券 33,040 889,106.40 0.02 45 300059 东方财富 10,000 630,900.00 0.01 46 002701 奥瑞金 16,000 416,480.00 0.01 39




































































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47 002436 兴森科技 20,000 362,000.00 0.01 48 601028 玉龙股份 22,000 264,440.00 0.01 49 601088 中国神华 10,000 208,500.00 0.00 50 300024 机器人 2,200 169,972.00 0.00 51 300015 爱尔眼科 4,499 145,137.74 0.00 52 600594 益佰制药 1,000 58,130.00 0.00 53 000400 许继电气 1,000 25,160.00 0.00 54 002013 中航机电 720 20,052.00 0.00 55 601633 长城汽车 427 18,258.52 0.00 56 300033 同花顺 200 17,198.00 0.00 57 002438 江苏神通 500 16,280.00 0.00 58 601628 中国人寿 500 15,660.00 0.00 59 600198 大唐电信 406 14,388.64 0.00 60 600571 信雅达 100 10,585.00 0.00 61 600584 长电科技 500 9,555.00 0.00 62 000963 华东医药 100 7,148.00 0.00 63 300347 泰格医药 200 6,824.00 0.00 64 000651 格力电器 100 6,390.00 0.00 65 600887 伊利股份 300 5,670.00 0.00 66 600588 用友网络 120 5,505.60 0.00 67 000423 东阿阿胶 100 5,450.00 0.00 68 600511 国药股份 100 5,039.00 0.00 69 600535 天士力 100 4,976.00 0.00 70 300124 汇川技术 100 4,800.00 0.00 71 002049 同方国芯 100 4,800.00 0.00 72 000049 德赛电池 100 4,770.00 0.00 73 300145 南方泵业 100 4,395.00 0.00 74 300332 天壕节能 174 4,384.80 0.00 75 600420 现代制药 100 4,350.00 0.00 76 600315 上海家化 100 4,340.00 0.00 77 002573 清新环境 200 4,134.00 0.00 78 000333 美的集团 107 3,988.96 0.00 79 002371 七星电子 100 3,800.00 0.00 80 600079 人福医药 100 3,705.00 0.00 81 002241 歌尔声学 100 3,590.00 0.00 82 300302 同有科技 100 3,545.00 0.00 83 002410 广联达 150 3,510.00 0.00 84 002456 欧菲光 100 3,374.00 0.00 85 002501 利源精制 200 3,196.00 0.00 86 000858 五 粮 液 100 3,170.00 0.00 87 600703 三安光电 100 3,130.00 0.00 40




































































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88 600654 中安消 100 3,091.00 0.00 89 600804 鹏博士 100 2,986.00 0.00 90 600196 复星医药 100 2,894.00 0.00 91 002407 多氟多 100 2,851.00 0.00 92 600352 浙江龙盛 200 2,834.00 0.00 93 300315 掌趣科技 207 2,804.85 0.00 94 300133 华策影视 100 2,700.00 0.00 95 002108 沧州明珠 170 2,679.20 0.00 96 300014 亿纬锂能 100 2,650.00 0.00 97 002658 雪迪龙 102 2,641.80 0.00 98 600309 万华化学 100 2,418.00 0.00 99 600373 中文传媒 100 2,396.00 0.00 100 600597 光明乳业 100 2,300.00 0.00 101 600312 平高电气 100 2,258.00 0.00 102 000524 岭南控股 100 2,165.00 0.00 103 600138 中青旅 100 2,112.00 0.00 104 601318 中国平安 25 2,048.50 0.00 105 002236 大华股份 59 1,883.28 0.00 106 601166 兴业银行 100 1,725.00 0.00 107 600000 浦发银行 100 1,696.00 0.00 108 002497 雅化集团 200 1,638.00 0.00 109 601111 中国国航 100 1,536.00 0.00 110 600089 特变电工 100 1,481.00 0.00 111 002531 天顺风能 100 1,459.00 0.00 112 600151 航天机电 78 1,250.34 0.00 113 601688 华泰证券 51 1,179.63 0.00 114 600048 保利地产 100 1,142.00 0.00 115 600027 华电国际 100 1,112.00 0.00 116 000828 东莞控股 67 1,053.91 0.00 117 600873 梅花生物 100 1,044.00 0.00 118 600875 东方电气 50 1,023.50 0.00 119 600183 生益科技 100 1,019.00 0.00 120 600016 民生银行 100 994.00 0.00 121 600219 南山铝业 97 978.73 0.00 122 600019 宝钢股份 100 874.00 0.00 123 002400 省广股份 24 606.24 0.00 124 000100 TCL 集团 100 565.00 0.00 125 601398 工商银行 100 528.00 0.00 126 600036 招商银行 24 449.28 0.00 127 600585 海螺水泥 15 321.75 0.00 128 600837 海通证券 6 130.80 0.00 41




































































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129 601668 中国建筑 3 24.93 0.00 7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动 7.4.1 累 计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金 资产净值比 例(%) 1 002152 广电运通 389,957,627.91 4.67 2 600837 海通证券 323,719,354.29 3.87 3 600029 南方航空 234,151,885.32 2.80 4 601318 中国平安 232,059,396.77 2.78 5 601398 工商银行 230,205,470.18 2.76 6 600036 招商银行 207,024,013.02 2.48 7 601166 兴业银行 195,817,724.30 2.34 8 002475 立讯精密 189,324,161.80 2.27 9 000002 万


科A 181,494,981.85 2.17 10 600315 上海家化 179,241,549.09 2.15 11 002405 四维图新 173,227,661.34 2.07 12 600115 东方航空 168,974,553.11 2.02 13 600198 大唐电信 153,640,817.71 1.84 14 601633 长城汽车 150,132,997.29 1.80 15 600873 梅花生物 147,872,515.37 1.77 16 300284 苏交科 143,801,504.05 1.72 17 601222 林洋电子 134,079,741.07 1.60 18 000039 中集集团 132,413,357.19 1.58 19 000828 东莞控股 121,136,718.50 1.45 20 300207 欣旺达 114,587,888.84 1.37 注:本项“买入金额”均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列, 不考虑相关交易费用。 7.4.2 累 计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细 金额单位:人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金 资产净值比 例(%) 1 600048 保利地产 656,953,275.68 7.86 2 000625 长安汽车 603,025,846.78 7.22 3 600340 华夏幸福 556,682,957.55 6.66 4 601166 兴业银行 556,089,220.35 6.66 5 000002 万


科A 459,376,383.88 5.50 6 000651 格力电器 458,304,410.55 5.49 42




































































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7 002415 海康威视 426,219,902.80 5.10 8 002358 森源电气 409,411,984.28 4.90 9 300058 蓝色光标 365,548,565.57 4.38 10 600312 平高电气 338,626,753.30 4.05 11 600837 海通证券 332,342,824.16 3.98 12 600089 特变电工 305,202,478.97 3.65 13 601318 中国平安 302,095,114.70 3.62 14 600036 招商银行 297,676,162.20 3.56 15 002450 康得新 293,549,400.73 3.51 16 300133 华策影视 272,427,213.75 3.26 17 601398 工商银行 249,214,108.35 2.98 18 600315 上海家化 211,964,632.22 2.54 19 600511 国药股份 208,795,687.31 2.50 20 000001 平安银行 207,159,424.74 2.48 21 601222 林洋电子 194,402,044.10 2.33 22 601088 中国神华 193,718,180.15 2.32 23 600198 大唐电信 190,132,274.43 2.28 24 002573 清新环境 188,216,192.27 2.25 25 600016 民生银行 186,844,290.71 2.24 26 601633 长城汽车 181,422,191.69 2.17 27 300070 碧水源 173,063,576.88 2.07 28 600138 中青旅 170,155,330.75 2.04 注:本项“卖出金额”均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列, 不考虑相关交易费用。 7.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额 金额单位:人民币元 买入股票的成本(成交)总额 8,491,612,887.92 卖出股票的收入(成交)总额 15,319,502,352.36 注: 本项 “买入股票的 成本 (成交) 总额” 和 “卖出股票的收入 (成 交) 总 额”均按买卖成交金额(成交单价乘以成交数量)填列,不考虑相关交易费用。 7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合 本基金报告期末未持有债券。 7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名债券 投资 明细 本基金本报告期末未持有债券。


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7.7 期末按公允价值占基金资产净值比 例大小排序的所有资产 支持证券投 资 明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净 值比例大小排序的前五名贵金属投 资 明细 本基金本报告期末未持有贵金属。


7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名权证 投资 明细 本基金本报告期末未持有权证。 7.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明 7.10.1 报 告期 末本 基金投 资的 股指期 货持 仓和损 益明 细 本基金本报告期没有投资股指期货。 7.10.2 本 基金 投资 股指期 货的 投资政 策 无。 7.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明 7.11.1 本 基 金投 资国债期 货的 投资政 策 无。 7.11.2 报 告 期末 本基金投 资的 国债期 货持 仓和损 益明 细 本基金 本报 告期 没有 投资 国债期 货。


7.11.3 本基金 投 资国债期 货的 投资评 价 无。 7.12 投 资组 合报告 附注 7.12.1 本报告期内, 本基金投资的前十名证券的发行主体不存在被监管部门 立案调查,在本报告编制日前一年内也不存在受到公开谴责、处罚的情况。 7.12.2


本 基金投 资前 十名股 票中, 不存 在投 资于超 出基金 合同 规定 备选股 票库之外的股票。 44




































































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7.12.3 期 末其 他各 项资产 构成 序号 名称 金额 1 存出保证金 4,486,455.49 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 215,939.29 5 应收申购款 1,292,597.34 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 5,994,992.12 7.12.4 期 末持 有的 处于转 股期 的可转 换债 券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 7.12.5 期 末前 十名 股票中 存在 流通受 限情 况的说 明 本基金本报告期末前十名股票不存在流通受限的情况。 8 基 金份 额持有 人信 息 8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构 份额单位:份 持有人 户数 ( 户) 户均持有的 基金份额 持有人结构 机构投资者 个人投资者 持有份额 占总份额 比例 持有份额 占总份额 比例 473,263 8,314.22 67,568,619.77 1.72% 3,867,241,746.82 98.28% 8.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况 项目 持有份额总数(份) 占基金总份额比例 基金管理公司所有从业人员持 有本基金 134,787.85 0.00343% 注: 本公司高级管理人员、 基金投资和研究部门负责人持有该只基金份额总 量的数量区间为 0; 本基金的基金经理持有本基金份额总量的数量区间为 0。 45




































































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开 放 式基金 份额 变动 单位: 份 基金合同生效日 (2007 年 8 月 2 日) 基金 份额总额 500,000,000.00 本报告期期初基金份额总额 10,112,628,892.83 本报告期基金总申购份额 202,151,699.89 减:本报告期基金总赎回份额 6,379,970,226.13 本报告期基金拆分变动份额 - 本报告期期末基金份额总额 3,934,810,366.59 10


重大 事件 揭示 10.1


基 金份 额持 有人大 会决 议 报告期内无基金份额持有人大会决议。 10.2


基 金管 理人 、基金 托管 人的 专门基 金托 管部门 的重 大人事 变动 1、本基金管理人重大人事变动如下: (1)2015 年 3 月 7 日, 基金管理人发布了华安基金管理有限公司关于副总 经理变更的公告,尚志民先生不再担任本基金管理人的副总经理。 (2)2015 年 6 月 30 日,基金管理人发布了华安基金管理有限公司关于副 总经理变更的公告,秦军先生不再担任本基金管理人的副总经理。 (3)2015 年 7 月 11 日,基金管理人发布了华安基金管理有限公司高级管 理人员变更公告,童威先生新任本基金管理人的总经理。 2、本报告期内本基金托管人的专门基金托管部门重大人事变动如下: 无。 10.3


涉 及基 金管 理人、 基金 财产 、基金 托管 业务的 诉讼 报告期内无涉及本基金财产、 基金托管业务的诉讼。 报告期内基金管理人无 涉及本基金财产的诉讼。 46




































































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10.4


基 金投 资策 略的改 变 本报告期内无基金投资策略的改变。 10.5 报 告期 内改聘 会计 师事务 所情 况 无。 10.6


管 理人 、托 管人及 其高 级管 理人员 受稽 查或处 罚等 情况 本报告期内无管理人、 托管人的托管业务部门及其相关高级管理人员受稽查 或处罚等情况。 10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况 10.7.1 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况 金额单位:人民币元 券商名称 交易单元 数量 股票交易 应支付该券商的佣金 备 注 成交金额 占当期 股票成 交总额 的比例 佣金 占当期 佣金总 量的比 例 安信证券 股份有限 公司 1 2,987,060,319.22 12.55% 2,719,402.13 12.66% - 东兴证券 股份有限 公司 1 2,667,998,331.87 11.21% 2,428,951.66 11.31% - 上海证券 有限责任 公司 1 2,040,977,321.19 8.57% 1,806,065.05 8.41% - 广发证券 股份有限 公司 2 2,031,978,804.44 8.53% 1,843,634.80 8.58% - 信达证券 股份有限 公司 1 1,722,184,760.24 7.23% 1,523,963.90 7.10% - 海通证券 1 1,699,925,291.17 7.14% 1,504,267.53 7.00% - 47




































































华安策略优选股票型证券投资基金 2015 年半年度报告




































































股份有限 公司 长江证券 股份有限 公司 1 1,631,231,181.63 6.85% 1,443,479.36 6.72% - 东方证券 股份有限 公司 2 1,553,152,368.70 6.52% 1,413,990.14 6.58% - 中信证券 股份有限 公司 2 1,225,530,324.70 5.15% 1,115,716.41 5.20% - 中信建投 证券有限 责任公司 1 1,187,491,902.17 4.99% 1,081,084.99 5.03% - 国泰君安 证券股份 有限公司 1 1,007,034,731.28 4.23% 916,800.73 4.27% - 国海证券 有限责任 公司 1 1,000,935,232.28 4.20% 911,239.51 4.24% - 国金证券 股份有限 公司 1 641,644,332.51 2.69% 584,152.11 2.72% - 华泰联合 证券有限 责任公司 2 557,810,663.89 2.34% 507,832.96 2.36% - 万联证券 有限责任 公司 1 535,245,507.28 2.25% 473,640.28 2.21% - 瑞银证券 有限责任 公司 1 380,956,060.19 1.60% 346,816.48 1.61% - 爱建证券 有限责任 公司 1 305,302,630.57 1.28% 277,945.70 1.29% - 浙商证券 有限责任 公司 1 298,167,532.77 1.25% 271,452.29 1.26% - 申银万国 证券股份 有限公司 1 157,984,208.72 0.66% 143,828.73 0.67% - 平安证券 有限责任 公司 1 91,095,407.03 0.38% 82,937.68 0.39% - 48




































































华安策略优选股票型证券投资基金 2015 年半年度报告




































































中银国际 证券有限 责任公司 1 86,344,750.43 0.36% 78,608.26 0.37% - 光大证券 股份有限 公司 1 - - - - - 华宝证券 有限责任 公司 1 - - - - - 华创证券 有限责任 公司 1 - - - - - 齐鲁证券 有限公司 1 - - - - - 中国银河 证券股份 有限公司 1 - - - - - 中信金通 证券有限 责任公司 1 - - - - - 东海证券 有限责任 公司 1 - - - - - 国元证券 股份有限 公司 1 - - - - - 江海证券 有限公司 1 - - - - - 西部证券 股份有限 公司 1 - - - - - 中航证券 有限公司 1 - - - - - 中原证券 股份有限 公司 1 - - - - - 注:1、券商专用交易单元选择标准: 基金管理人负责选择证券经营机构,选用其交易单元供本基金证券买卖专 用,选择标准为:


(1) 内部 管理规 范、 严谨; 具备 健全的 内控 制度, 并能 满足基 金运 作高度 保密的要求; 49




































































华安策略优选股票型证券投资基金 2015 年半年度报告




































































(2) 研究 实力较 强, 有固定 的研 究机构 和专 门研究 人员 ,能够 针对 本基金 业务需要,提供高质量的研究报告和较为全面的服务; (3) 具有 战略规 划和 定位, 能够 积极推 动多 边业务 合作 ,最大 限度 地调动 整体资源,为基金投资赢取机会; (4)其他有利于基金持有人利益的商业合作考虑。 2、券商专用交易单元选择程序: (1) 对交易单元候选券 商的综合服务进行评估 由相关部门牵头并组织有关人员依据上述交易单元选择标准和 《券商服务评 价办法》 ,对候选交易单元的券商服务质量和综合实力进行评估。 (2) 填写《新增交易单 元申请审核表》 牵头部门汇总对各候选交易单元券商的综合评估结果,择优选出拟新增单 元,填 写《新 增交 易单 元申请 审核表 》 , 对拟 新增交 易单元 的必 要性 和合规 性进 行阐述。 (3) 候选交易单元名单 提交分管副总经理审批 公司分管副总经理对相关部门提交的 《新增交易单元申请审核表》 及其对券 商综合评估的结果进行审核,并签署审批意见。 (4)协议签署及通知托管 人 基金管理人与被选择的券商签订 《证券交易单元租用协议》 , 并通知基金托 管人。 3.报告期内基金租用券商交易单元的变更情况: 无。 10.7.2 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况 金额单位:人民币元 券商名称 债券交易 回购交易 权证交易 成交金额 占当期 债券成 交总额 的比例 成交金额 占当期回 购成交总 额的比例 成交金额 占当 期权 证成 交总 额的 比例 安信证券股 份有限公司 - - - - - - 东兴证券股 - - - - - - 50




































































华安策略优选股票型证券投资基金 2015 年半年度报告




































































份有限公司 上海证券有 限责任公司 - - - - - - 广发证券股 份有限公司 - - - - - - 信达证券股 份有限公司 - - - - - - 海通证券股 份有限公司 - - - - - - 长江证券股 份有限公司 - - - - - - 东方证券股 份有限公司 - - - - - - 中信证券股 份有限公司 - - - - - - 中信建投证 券有限责任 公司 - - - - - - 国泰君安证 券股份有限 公司 - - - - - - 国海证券有 限责任公司 - - - - - - 国金证券股 份有限公司 - - - - - - 华泰联合证 券有限责任 公司 - - - - - - 万联证券有 限责任公司 - - - - - - 瑞银证券有 限责任公司 - - - - - - 爱建证券有 限责任公司 - - - - - - 浙商证券有 限责任公司 - - - - - - 申银万国证 券股份有限 公司 - - - - - - 平安证券有 限责任公司 - - - - - - 中银国际证 券有限责任 公司 - - - - - - 51




































































华安策略优选股票型证券投资基金 2015 年半年度报告




































































光大证券股 份有限公司 - - - - - - 华宝证券有 限责任公司 - - - - - - 华创证券有 限责任公司 - - - - - - 齐鲁证券有 限公司 - - - - - - 中国银河证 券股份有限 公司 - - - - - - 中信金通证 券有限责任 公司 - - - - - - 东海证券有 限责任公司 - - - - - - 国元证券股 份有限公司 - - - - - - 江海证券有 限公司 - - - - - - 西部证券股 份有限公司 - - - - - - 中航证券有 限公司 - - - - - - 中原证券股 份有限公司 - - - - - - 10.8 其 他重 大事件 序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期 1 关于旗下部分基金参加中国工商银行 股份有限公司基金定期定额投资优惠 活动的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-01-05 2 关于旗下部分基金增加北京增财基金 销售有限公司为代销机构并参加费率 优惠活动的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-03-06 3 华安基金管理有限公司关于副总经理 变更的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-03-07 4 关于基金电子交易平台延长工行直联 《上海证券报》 、 2015-03-12 52




































































华安策略优选股票型证券投资基金 2015 年半年度报告




































































结算方式费率优惠活动的公告 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 5 关于旗下部分开放式基金调整单笔最 低申购金额、 最低赎回份额和最低保留 余额限制的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-03-13 6 关于旗下部分基金增加太平洋证券为 代销机构的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-03-18 7 华安基金管理有限公司关于旗下基金 调整交易所固定收益品种估值方法的 公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-03-31 8 华安基金管理有限公司关于旗下基金 调整长期停牌股票估值方法的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-04-04 9 华安基金管理有限公司关于基金电子 交易平台暂停部分基金通过支付宝渠 道申购、定期定额投资业务的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-04-08 10 华安基金管理有限公司关于旗下部分 基金参加兴业银行费率优惠活动的公 告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-05-07 11 关于华安旗下部分基金增加上海天天 基金销售有限公司为销售机构的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-05-28 12 关于华安基金管理有限公司旗下基金 参与深圳众禄基金销售有限公司费率 优惠活动的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-05-29 13 关于华安基金管理有限公司旗下基金 参与中国农业银行股份有限公司费率 优惠活动的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-05-29 14 华安基金管理有限公司关于基金电子 交易平台开展机构客户认购、 申购费率 优惠活动的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-06-02 15 华安基金管理有限公司关于旗下部分 《上海证券报》 、 2015-06-02 53




































































华安策略优选股票型证券投资基金 2015 年半年度报告




































































基金增加上海汇付金融服务有限公司 为销售机构的公告 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 16 关于旗下部分基金在官方京东店开展 认购费率优惠活动的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-06-10 17 关于在京东电商平台开通华安基金官 方旗舰店基金网上直销业务的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-06-10 18 华安基金管理有限公司关于基金电子 交易平台延长工行直联结算方式费率 优惠活动的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-06-12 19 关于华安基金管理有限公司旗下基金 参与交通银行股份有限公司费率优惠 活动的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-06-26 20 关于电子直销平台延长 “微钱宝” 账户 交易费率优惠活动时间的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《中国证券报》 和公司网站 2015-06-29 21 华安基金管理有限公司关于副总经理 变更的公告 《上海证券报》 、 《证券时报》、 《 中国证券报》 和公司网站 2015-06-30 注: 前款所涉重大事件已作为临时报告在 《上海证券报》 、 《证券时报》 、 《中 国证券报》和公司网站 www.huaan.com.cn 上披露。 11 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息 无。 54




































































华安策略优选股票型证券投资基金 2015 年半年度报告




































































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备查 文件 目录 12.1 备 查文 件目录 1、 《华安策略优选股票型证券投资基金基金合同》 2、 《华安策略优选股票型证券投资基金招募说明书》 3、 《华安策略优选股票型证券投资基金托管协议》 4、中国证监会批准基金设立的文件 5、本报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露的各项公告原件 6、基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程 7、基金托管人业务资格批件和营业执照 8、华安基金管理有限公司开放式基金业务规则 12.2 存放 地点 基金管理人和基金托管人的办公场所,并登载于基金管理人互联网站 http://www.huaan.com.cn。 12.3 查阅 方式 投资者 可登 录基金 管理 人互联 网站 查阅, 或在 营业时 间内 至基金 管理 人或基 金托管人的办公场所免费查阅。 华 安基 金管理 有限 公司 二 〇一 五年八 月二 十八日 55