金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
第 1 页 共 39 页
金元惠理消费主题股票型证券投资基金
2015 年 半 年度 报 告 摘要
2015 年 6 月 30 日
基金管理人：金元顺安基金管理有限公司
（原“金元惠理基金管理有限公司” ）
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
报告送出日期： 二〇一五年八月二十九日
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
2
重要提示
1.1 重要提示
基金管 理人 的董 事会 、 董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载 、 误 导性 陈 述或重 大遗
漏， 并对 其内 容的 真实 性 、 准 确性 和完 整性 承担 个 别及连 带的 法律 责任 。 本 半年度 报告 已经
三分之 二以 上独 立董 事签 字同意 ，并 由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2015 年8 月20 日复核
了本报告 中的财务 指标、 净值表现 、利润分 配情况 、财务会 计报告、 投资组 合报告等 内容 ，
保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或 者重 大遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤勉 尽责 的原 则管 理 和运用 基金 资产 ， 但不 保 证基金 一定
盈利。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。 投资 有风 险 ， 投资者 在作 出投 资决 策前 应仔细 阅
读本基 金的 招募 说明 书及 其更新 。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2015 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
3
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名 称 金元惠 理消 费主 题股 票型 证券投 资基 金
基金简 称 金元惠 理消 费主 题股 票
基金主 代码 620006
交易代 码
620006
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2010 年9 月15 日
基金管 理人 金元顺 安基 金管 理有 限公 司 （原 “金 元惠 理基 金管 理 有限公 司” ）
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 11,922,477.77 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标
在正确 认识中国经济发展特点的 基础上，重点投资于消费 拉动
经济增 长过程中充分受益的消费 主题行业及其中的优势企 业，
致力于 分享中国经济增长及增长 方式转变带来的投资机会 ，力
争实现 基金 资产 的中 长期 稳定增 值。
投资策 略
考虑到 主题投资的特点，本基金 将消费主题的行业范畴做 如下
界定： 非日常生活消费品、日常 消费品、医疗保健、金融 、信
息技术 、电信服务、公用事业以 及工业中的运输。本基金 拟投
资的消 费主 题行 业总 共包 括8个 一级 行业 和20 个二 级 行业。 本 基
金的资 产配置策略分为两个层次 ：第一层为基于“自上而 下”
的大类 资产配置策略，以确定基 金资产在股票、债券和现 金之
间的比 例；第二层采取主动投资 方法构建本基金的股票组 合。
本基金 的股票投资采取行业配置 指导下的个股精选方法， 即：
首先进 行消费主题行业的投资价 值评估，确定拟投资的优 势行
业；其 次进行行业内个股 的精选 ，从品质、增长和估值三 个维
度精选 优质消费主题股票构建股 票组合。本基金在满足流 动性
及风险 监控要求下，通过宏观经 济方面自上而下的分析及 债券
市场方 面自下而上的判断，把握 市场利率水平的运行态势 ，根
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
4
据债券 市场 收益 率曲 线的 整体运 动方 向进 行债 券投 资。
业绩比 较基 准 沪深300 指 数收 益率 ×80% ＋中国 债券 总指 数收 益率 ×20%
风险收 益特 征
本基金 是一只具有主题投资风格 的股票型基金，其风险收 益特
征从长 期平均及预期来看，高于 混合型基金、债券型基金 与货
币市场 基金，属于高预期风险、 高预期收益的证券投资基 金品
种。
2.3 基金管 理人和基金托 管人
项目
基金管 理人 基金托 管人
名称
金元顺 安基 金管 理有 限公 司
（原“ 金元 惠理 基金 管理 有
限公司 ” ）
中国工 商银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 凌有法 蒋松云
联系电 话
021-68881801 010-66105799
电子邮 箱
service@jyvpfund.com custody@icbc.com.cn
客户服 务电 话 400-666-0666 95588
传真 021-68881875 010—66105798
注册地 址
上海市 浦东 新区 花园 石桥 路
33 号 花旗 集团 大厦 3608
北京市 西城 区复 兴门 内大 街
55 号
办公地 址
上海市 浦东 新区 花园 石桥 路
33 号 花旗 集团 大厦 3608
北京市 西城 区复 兴门 内大 街
55 号
邮政编 码 200120 100140
法定代 表人 任开宇 姜建清
2.4 信息披露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 、上 海证 券报 和证券 日报
登载基金 半 年度报告正文的管理 人
互联网 网址
www.jyvpfund.com
基金 半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 、基 金托 管人 办公地 址
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 金元顺 安基 金管 理有 限公 司 （原 “ 金
元惠理 基金 管理 有限 公司 ” ）
上海市 浦东 新区 花园 石桥 路33 号花
旗集团 大 厦3608 室
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
5
主要财务指标和 基金 净值 表现
3.1 主要会计数据和 财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期（2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日）
本期已 实现 收益 21,099,470.78
本期利 润 16,970,398.75
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.4579
本期加 权平 均净 值利 润率 32.74%
本期基 金份 额净 值增 长率 9.85%
3.1.2 期末数据和指标 报告 期末(2015 年 6 月 30 日)
期末可 供分 配利 润 3,225,378.45
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.2705
期末基 金资 产净 值 15,147,856.22
期末基 金份 额净 值 1.271
3.1.3 累计期末指标 报告 期末(2015 年 6 月 30 日)
基金份 额累 计净 值增 长率 27.10%
注：1：本 期已实现 收益指 基金本期 利息收入 、投资 收益、其 他收入（ 不含公 允价值 变
动收益 ）扣 除相 关费 用后 的余额 ，本 期利 润为 本期 已实现 收益 加上 本期 公允 价值变动 收益 。
2：期末可 供分配利 润，采 用期末资 产负债表 中未分 配利润与 未分配利 润中已 实现部 分
的孰低 数（ 为期 末余 额， 不是当 期发 生数 ） ；
3：表 中的 “期末 ” 均指 报 告期最 后一 日， 即6 月 30 日。
4：所述基 金业绩指 标不包 括持有人 认购或交 易基金 的各项费 用，计入 费用后 实际收 益
水平要 低于 所列 数字 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值 增长 率及其与同期业绩比 较基 准收益率的比较
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过 去 一 个
月
-25.72% 4.24% -5.94% 2.80% -19.78% 1.44%
过 去 三 个
月
-12.77% 3.07% 8.91% 2.09% -21.68% 0.98%
过 去 六 个
月
9.85% 2.50% 21.54% 1.81% -11.69% 0.69%
过去一 年 51.31% 2.05% 81.30% 1.47% -29.99% 0.58%
过去三 年 47.96% 1.62% 63.74% 1.19% -15.78% 0.43%
自 基 金 成 27.10% 1.47% 42.09% 1.16% -14.99% 0.31%
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
6
立起至 今
注： （1） 本基 金选 择沪 深 300 指 数作 为股 票投 资部 分 的业绩 基准 ， 选择 中国 债 券总指 数
作为债 券投 资部 分的 业绩 基准 ， 复 合业 绩比 较基 准 为： 沪深300 指数 收益 率 ×80%+ 中国 债券
总指数 收益 率 × 20% ；
（2） 本基 金合 同生 效日 为 2010 年9 月15 日。
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 份额 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收
益率变动的比较
金元惠 理消 费主 题股 票型 证券投 资基 金
累计净 值增 长率 与业 绩比 较基准 收益 率历 史走 势对 比图
（2010 年9 月 15 日至 2015 年 6 月 30 日）
注： （1 ）本 基金 合同 生效 日为 2010 年 9 月 15 日；
（2） 基金 增长 率为 实际 投 资期间 的收 益率 ，未 经过 年化处 理。
管理人报告
4.1
基金管理人及基金经 理情 况
4.1.1 基金管理人及其管 理基金的经验
金元顺 安基 金管 理有 限公 司（原 名为 “金 元比 联基 金管理 有限 公司 ”） 成立 于 2006 年
11 月，由 金元证 券有限 公 司（以下 简称 “金 元证券 ” ）与比 利时联合 资产管 理公司（ 以下
简称 “K BC” ） 共同发 起设 立的中外合 资基金 管理公 司。公司注 册地为 上海， 注册资本 1.5
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
7
亿人民 币， 其中 金元 证券 持有 51% 的 股份 ，KBC 持有 49% 的股 份。2012 年 3 月，经 中国 证监
会核准 ， KBC 将所 持有 的 49% 股权 转让 惠理 基金 管理 香 港有限 公司 （ 以下 简称 “ 惠 理香港 ”），
公司更 名为 金元 惠理 基金 管理有 限公 司 ， 成 为国 内 首家港 资入 股的 合资 基金 公司 ， 股 权结 构
变更为 ：金 元证 券持 有 51% 股权 ，惠 理香 港持 有 49% 股权。2012 年 10 月， 经 中国 证 监会 核
准，公 司双 方股 东按 持股 比例向 公司 增资 人民 币 9,500 万元 ，公 司注 册资 本 金增 至 2.45 亿
元。2015 年 3 月， 经上 海 市工商 行政 管理 局名 称变 更预核 准， 公司 更名 为金 元顺安 基金 管
理有限 公司 ， 并于2015 年3 月 12 日 依据 《证 券投 资 基金管 理公 司管 理办 法 》 等相关 法律 法
规的规 定向 中国 证监 会完 成备案 手续 。
截至 2015 年 6 月 30 日, 本 基金管 理人 管理 金元 惠理 宝石动 力混 合型 证券 投资 基金、 金
元惠理 成长 动力 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 、 金 元惠理 丰利 债券 型证 券 投 资基金 、 金元 惠
理价值 增长 股票 型证 券投 资基金 、 金元 惠理 核心 动 力股票 型证 券 投 资基 金 、 金元惠 理消 费主
题股票 型证 券投 资基 金 、 金元顺 安保 本混 合型 证券 投资基 金 、 金 元惠 理新 经 济主题 股票 型证
券投资 基金 、 金 元惠 理丰 祥 债券型 证券 投资 基金 和金 元惠理 金元 宝货 币市 场基 金共十 只开 放
式证券 投资 基金 。
4.1.2 基金经理（或基金 经理小组）及基金经 理助 理的简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）
期限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
晏斌 本 基 金 基 金
经理
2013-01-07 - 13 金 元 顺安 消 费主 题 股票
型 证 券投 资 基金 、 金元
顺 安 新经 济 主题 股 票型
证 券 投资 基 金、 金 元顺
安 宝 石动 力 混合 型 证券
投 资 基金 和 金元 顺 安成
长 动 力灵 活 配置 混 合型
证 券 投 资 基 金 基 金 经
理 ， 香港 中 文大 学 工商
管 理 硕士 。 曾任 招 商基
金 管 理有 限 公司 行 业研
究 员 ，上 海 顺安 投 资管
理 咨 询有 限 公司 副 基金
经理等 。2012 年 12 月
加 入 本公 司 任投 资 副总
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
8
监。12 年 证券、 基金 等
金 融 行业 从 业经 历 ，具
有基金 从业 资格 。
注：1、此 处的任职 日期、 离任日期 均指公司 做出决 定之日， 若该基金 经理自 基金合 同
生效日 起即 任职 ，则 任职 日期为 基金 合同 生效 日；
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业 协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管理人对报告期内本 基金 运作遵规守信情况的 说明
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 遵守 《 中华 人民 共 和国证 券投 资基 金法 》 、 《证 券投 资
基金运作 管理办法 》和《 证券投资 基金销售 管理办 法》等有 关法律法 规及其 各项实施 准则 、
基金合 同和 其他 有关 法律 法规的 规定 ， 本着 诚实 信用 、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运 用基金 资产 ，
在严格 控制 风险 的基 础上 ， 为 基金 持有 人谋 求最 大 利益 。 本 报告 期内 ， 基 金 运作整 体合 法合
规， 无损 害基 金持 有人 利 益的行 为 。 基 金的 投资 范 围、 投资 比例 及投 资组 合 符合有 关法 律法
规及基 金合 同的 规定 。
4.3 管理人对报告期内公 平交 易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执 行情况
本报告 期 ， 本 基金 管理 人 根据 《证 券投 资基 金管 理 公司公 平交 易制 度指 导意 见》 和 《 金
元顺安 基金 管理 有限 公司 公平交 易管 理制 度 》 ， 通 过科学 完善 的制 度及 流程 ， 从 事前 、 事 中
和事后 等环 节严 格控 制不 同基金 之间 可能 的利 益输 送。 本 基金 管理 人规 定了 严 格的投 资权 限
管理制 度 、 股 票备 选库 管 理制度 、 债券 库管 理制 度 和集中 交易 制度 等 ， 重 视 交易执 行环 节的
公平交 易措 施 ， 启 用投 资 交易系 统中 的公 平交 易模 块。 在报 告期 内， 对不 同 投资组 合的 交易
价差 、 收 益率 进行 分析 ， 以尽可 能确 保公 平对 待各 投资组 合 。 本 报告 期内 ， 公平交 易制 度总
体执行 情况 良好 。
4.3.2 异常交易行为 的专 项说明
公司根 据 《证 券投 资基 金 管理公 司公 平交 易制 度指 导意见 》 ， 制 定了 《金 元顺 安基金 管
理有限公 司异常交 易监控 与报告制 度》。本 报告期 ，根据制 度的规定 ，对交 易进行了 监控 ，
未发现 异常 交易 行为 。
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
9
4.4 管理人对报告期内基 金的 投资策略和业绩表现 说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
报告期内， 增持了 公用事 业、tmt、 交运仓 储和邮 政 业、金融业 、房地 产业， 减持了制
造业等 。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
报告期 ，本 基金 份额 净值 增长率 为 9.85% ，业 绩比 较基准 收益 率 为 21.54% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券 市场及行业走势的简 要展 望
宏观经 济方 面 ， 市 场仍 处 于出清 阶段 ，GDP 增 速预 计 保持平 稳化 ， 大约 6% 左 右 。 出 口仍
在不断 下降 ， 固定 资产 投 资不断 回落 ， 消费 相对 平 稳， 经济 下行 和通 缩压 力 依然显 著 。 在 经
济转向 得到 确认 之前 预计 仍将维 持宽 松货 币政 策和 财政政 策。
市 场上 半年 大涨 ，6 月 下旬开 始发 生股 灾， 救市 成功之 后相 对看 好下 半年 市场。 首
先， 在经 济数 据发 生反 转 之前 ， 宽 松货 币政 策有 望 持续 ， 低 利率 维持 。 其次 ， 中 国融 资环 境
并没有 实质 改变 ， 实体 经 济融资 成本 较高 ， 发展 资 本市场 复合 国家 转型 的大 局。 第三 ， 社 会
财富配 置 的 角度 来看 ， 股 票资产 配置 仍有 提升 空间 。 第 四， 未 来 一段 时期 ，IPO 和再 融资 暂
缓， 大股 东高 管被 规定 不 允许减 持且 被鼓 励增 持 ， 大大降 低了 股票 市场 的供 给。 但是 ， 市 场
阶段性 稳定 之后 ， 未来 监 管层仍 然保 持对 投资 杠杆 的严格 管理 ， 同时 经过 本 轮调整 之后 ， 市
场风险 偏好 下降 ， 因此 未 来市场 很难 出现 上半 年那 种全面 性和 持续 性的 投资 机会 ， 未 来市 场
将会震 荡整 固， 个股 将会 出现分 化， 疯牛 变慢 牛， 整体呈 现结 构性 牛市 的特 征。
我 们认 为下 半年 投资 机会将 会出 现在 以下 几个 方面 ： 1 ， 业 绩增 长确 定性 高 的行业 ，
如医药 、 航空 、 白酒 等行 业。2 ， 符 合国 家政 策 及 产 业发展 方向 的 ， 如 中国 制 造2025 、 物 联
网 、车联 网、新能 源汽车 等。3，国 企改革 投资机 会 4 ，和 互联网相 关的新 兴产业龙 头股 ，
精选切 实能 够通 过互 联网 实现基 本面 改善 的公 司。
4.6 管理人对报告期内基 金估 值程序等事项的说明
4.6.1 有关 参与 估值 流程 各方及 人员 （或 小组 ）的 职责分 工
4.6.1.1 估 值工 作小 组的 职责分 工
公司建 立估 值工 作小 组对 证券估 值负 责 。 估 值工 作小 组由主 管运 营的 副总 、 基金 事务部 、
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
10
投资部 、 交易 部 、 监 察稽 核 部总监 组成 。 每个 成员 都可 以指定 一个 临时 或者 长期 的授权 人 员 。
估值工 作小 组职 责：
① 制定估 值制 度并 在必 要时 修改；
② 确保估 值方 法符 合现 行法 规；
③ 批准证 券估 值的 步骤 和方 法；
④ 对异常 情况 做出 决策 。
主管运 营的 副总 是估 值工 作小组 的组 长， 在基 金事 务 部总监 或者 其他 两个 估值 小组成 员
的建议 下， 可以 提议 召集 估值工 作小 组会 议。
估值决 策由 估值 工作 小 组2/3 或 以上 多数 票通 过。
4.6.1.2 基 金事 务部 的职 责分工
基金事 务部 负责 日常 证券 资产估 值 。 该 部和 公司 投 资部相 互独 立 。 在 按照 本 估值制 度和
相关法 规估 值后 ，基 金事 务部每 日将 证券 估值 表上 传至 OA 供 估值 工作 小组 成 员及其 他相 关
人员查 阅。
基金事 务部 职责 ：
① 获得独 立、 完整 的证 券价 格信息 ；
② 每日证 券估 值；
③ 检查价 格波 动；
④ 向交易 员或 基金 经理 核实 价格异 常波 动， 并在 必要 时向估 值工 作小 组报 告；
⑤ 对每日 证券 价格 信息 和估 值结果 进行 记录 ；
⑥ 对估值 调整 和人 工估 值进 行记录 ；
⑦ 将每月 基金 月报 上传 至 OA 供估值 工作 小组 成员 及其 它相关 人员 查阅 。
基金事 务部 总监 认为 必要 ，可以 提议 召开 估值 工作 小组会 议。
4.6.1.3 投 资部 的职 责分 工
① 接受监 察稽 核部 对所 投资 证券价 格异 常波 动的 问讯 ；
② 对停牌 证券 、价 格异 常波 动证券 、退 市证 券提 出估 值建议 ；
③ 评价并 确认 基金 事 务 部提 供的基 金月 报；
④ 向估值 工作 小组 报告 任何 可能的 估值 偏差 。
4.6.1.4 交 易部 的职 责分 工
① 对基金 事务 部的 证券 价格 信息需 求做 出及 时回 应；
② 通知基 金事 务部 关于 证券 停牌、 价格 突发 性异 常波 动、退 市等 特定 信息 ；
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
11
③ 评价并 确认 基金 事务 部提 供的基 金月 报。
4.6.1.5 监 察稽 核部 的职 责分工
① 监督证 券的 整个 估值 过程 ；
② 确保估 值工 作小 组制 定的 估值政 策得 到遵 守；
③ 确保公 司的 估值 制度 和方 法符合 现行 法律 、法 规的 要求；
④ 评价现 行估 值方 法是 否恰 当反应 证券 公允 价值 ；
⑤ 对于估 值表 中价 格异 常波 动的证 券 向 投资 部问 讯；
⑥ 对于认 为不 合适 或者 不再 合适的 估值 方法 提交 估值 工作小 组讨 论。
4.6.2 参与 估值 流程 各方 之间存 在的 任何 重大 利益 冲突
本公 司参 与估 值流 程 各方之 间不 存在 任何 重大 利益冲 突。
4.7 管理人对报告期内基 金利 润分配情况的说明
本基金 本报 告期 内未 进行 利润分 配。
4.8 基金持有人数或资产 净值 预警情形的说明
在本报 告期 内， 该基 金曾 两次出 现连 续二 十个 工作 日基金 资产 净值 低于 五千 万元情 形：
截止到 2015 年 01 月 19 日 ，该基 金连 续五 十四 个工 作日出 现基 金资 产净 值低 于五千 万元 的
情形；
截止到 2015 年 05 月 15 日 ，该基 金连 续五 十五 个工 作日出 现基 金资 产净 值低 于五千 万元 的
情形。
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵 规守信情况声明
本报告期 内，本基 金托管 人在对金 元惠理消 费主题 股票型证 券投资基 金的托 管过程中 ，
严格遵 守 《证 券投 资基 金 法》 及其 他法 律法 规和 基 金合同 的有 关规 定 ， 不 存 在任何 损害 基金
份额持 有人 利益 的行 为， 完全尽 职尽 责地 履行 了基 金托管 人应 尽的 义务 。
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
12
5.2 托管人对报告期内本 基金 投资运作遵规守信 、 净值 计算、 利润分配等 情况的 说明
本报告 期内 ， 金 元惠 理消 费 主题股 票型 证券 投资 基金 的管理 人—— 金 元顺 安基 金管理 有
限公司 （ 原 “ 金元 惠理 基 金管 理 有限 公司 ” ） 在 金 元惠理 消费 主题 股票 型证 券投资 基金 的投
资运作 、 基金 资产 净值 计 算、 基金 份额 申购 赎回 价 格计算 、 基金 费用 开支 等 问题上 ， 不存 在
任何损害 基金份额 持有人 利益的行 为，在各 重要方 面的运作 严格按照 基金合 同的规定 进行 。
本报告 期内 ，金 元惠 理消 费主题 股票 型证 券投 资基 金未进 行利 润分 配。
5.3 托管人对本 半 年度报 告中 财务信息等内容的真 实、 准确和完整发表意见
本托管 人依 法对 金元 顺安 基金管 理有 限公 司 （原 “ 金元惠 理基 金管 理有 限公 司” ） 编 制
和披露 的金 元惠 理消 费主 题股票 型证 券投 资基 金2015 年 半年 度报 告中 财务 指 标、 净 值表 现、
利润分 配情 况 、 财 务会 计 报告 、 投 资组 合报 告等 内 容进行 了核 查 ， 以 上内 容 真实 、 准 确和 完
整。
中国工 商银 行资 产托 管部
2015 年 8 月 20 日
半年度财务会计报告 （未 经审计）
6.1 资产负债表
会计主 体： 金元 惠理 消费 主题股 票型 证券 投资 基金
报告截 止日 ：2015 年 6 月30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2015 年6 月30 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.7.1 4,712,403.41 16,459,642.96
结算备 付金
970,647.07 361,959.29
存出保 证金
96,048.34 28,350.02
交易性 金融 资产 6.4.7.2 14,300,579.84 28,172,967.97
其中： 股票 投资 6.4.7.2 14,300,579.84 28,172,967.97
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
13
基金投 资 6.4.7.2 - -
债券投 资 6.4.7.2 - -
资产支 持证 券投 资 6.4.7.2 - -
贵金属 投资 6.4.7.2 - -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 6.4.7.5 975.35 2,618.57
应收股 利
- -
应收申 购款
8,807.72 1,101,780.98
递延所 得税 资产
- -
其他资 产
- -
资产总 计
20,089,461.73 46,127,319.79
负债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年6 月30 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
3,494,954.88 -
应付赎 回款
624,433.08 859,149.27
应付管 理人 报酬
64,756.89 56,797.79
应付托 管费
10,792.79 9,466.30
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 6.4.7.6 648,599.68 187,782.33
应交税 费
- -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.7.7 98,068.19 65,731.91
负债合 计
4,941,605.51 1,178,927.60
所有者权益：
实收基 金 6.4.7.8 11,922,477.77 38,833,418.19
未分配 利润 6.4.7.9 3,225,378.45 6,114,974.00
所有者 权益 合计
15,147,856.22 44,948,392.19
负债和 所有 者权 益总 计
20,089,461.73 46,127,319.79
注： 报 告截 止日2014 年6 月30 日， 基 金份 额净 值1.271 元， 基 金份 额总额11,922,477.77
份。
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
14
6.2 利润表
会计主 体： 金元 惠理 消费 主题股 票型 证券 投资 基金
本报告 期：2015 年1 月1 日至 2015 年6 月30 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2015 年 1 月1 日至2015
年 6 月 30 日
上年度可比期间
2014 年 1 月1 日至2014
年6 月 30 日
一、收入
18,697,561.60 -2,982,676.82
1. 利息 收入
47,064.14 22,829.75
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.10 47,064.14 17,087.28
债券利 息收 入
- 5,742.47
资 产 支 持 证 券 利 息 收
入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
- -
其他利 息收 入
- -
2. 投资 收益 （ 损失以 “- ” 填 列）
22,589,577.09 -2,590,165.45
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.11 22,479,577.54 -2,920,455.25
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.12 - 2,560.00
资 产 支 持 证 券 投 资 收
益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益 6.4.7.13 - -
股利收 益 6.4.7.14 109,999.55 327,729.80
3. 公允 价值 变动 收益 （ 损失 以
“- ”号填列 ）
6.4.7.15 -4,129,072.03 -417,011.27
4. 汇兑 收益 （损 失以 “－” 号
填列）
- -
5. 其他 收入 （ 损失 以 “- ” 号填
列）
6.4.7.16 189,992.40 1,670.15
减：二、费用
1,727,162.85 695,258.35
1 ．管 理人 报酬 6.4.10.2.1 386,640.33 366,902.85
2 ．托 管费 6.4.10.2.2 64,440.05 61,150.46
3 ．销 售服 务费
- -
4 ．交 易费 用 6.4.7.17 1,170,176.22 151,327.99
5 ．利 息支 出
- -
其中： 卖 出回 购金 融资 产支 出
- -
6 ．其 他费 用 6.4.7.18 105,906.25 115,877.05
三、 利润总额 （亏损 总额以 “- ”
号填列）
16,970,398.75 -3,677,935.17
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
15
减：所 得税 费用
- -
四 、 净 利 润 （ 净 亏 损 以 “- ”
号填列）
16,970,398.75 -3,677,935.17
6.3 所有者权益（基金净 值） 变动表
会计主 体： 金元 惠理 消费 主题股 票型 证券 投资 基金
本报告 期：2015 年1 月1 日至 2015 年6 月30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月 1 日至 2015 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
38,833,418.19 6,114,974.00 44,948,392.19
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- 16,970,398.75 16,970,398.75
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数 （ 净
值减少 以“-” 号填 列）
-26,910,940.42 -19,859,994.30 -46,770,934.72
其中：1.基 金申 购款 90,254,032.09 36,939,219.62 127,193,251.71
2.基金 赎回 款 -117,164,972.51 -56,799,213.92 -173,964,186.43
四、 本期 向基 金份 额持 有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-” 号填 列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
11,922,477.77 3,225,378.45 15,147,856.22
项目
上年度可比期间
2014 年1 月 1 日至 2014 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
58,850,813.81 -5,658,303.23 53,192,510.58
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- -3,677,935.17 -3,677,935.17
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数 （ 净
值减少 以“-” 号填 列）
-3,012,857.52 394,619.15 -2,618,238.37
其中：1.基 金申 购款 2,073,103.91 -249,650.83 1,823,453.08
2.基金 赎回 款 -5,085,961.43 644,269.98 -4,441,691.45
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
16
四、 本期 向基 金份 额持 有
人分配利润产生的基金
净值变动（净值减少以
“-” 号填 列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
55,837,956.29 -8,941,619.25 46,896,337.04
报告附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 6.1 至 6.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 张嘉 宾，主 管会 计工 作负 责人 ：符刃 ，会 计机 构负 责人 ：季泽
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
金元惠理消费主题股票型 证券投资基金 ( 原名为金元比联消费主题股票型证 券投资基
金，以下 简称 “本 基金 ”) ，系经中 国证券监 督管理 委员会（ 以下简称 “中国 证监会 ” ）证
监许可[2010]963 号 文 《关 于核准 金元 比联 消费 主题 股票型 证券 投资 基金 募集 的批复 》 的 核
准， 由基 金管 理人 金元 顺 安基金 管理 有限 公司 （ 原 “金元 惠理 基金 管理 有限 公司 ” ） 向社 会
公开发 行募 集， 基金 合同 于2010 年9 月15 日正 式生 效 ， 首次 设立 募集 规模 为407,031,537.62
份基金 份额 。 本基 金为 契 约型开 放式 ， 存续 期限 不 定。 本基 金的 基金 管理 人 与注册 登记 机构
为金元 顺安 基金 管理 有限 公司 （原 “金 元惠 理基 金 管理有 限公 司” ） ， 基金 托 管人为 中国 工商
银行股 份有 限公 司。
经金元 比联 第二 届董 事会 第七次 会议 及第 二届 股东 会第五 次会 议审 议通 过 ， 并 由中国 证
监会证 监许 可[2012]276 号文核 准， 金元 比联 基金 管理有 限公 司已 于2012 年3 月15 日完 成
相关工 商变 更登 记手 续 ， 并且变 更公 司名 称为 “金 元惠理 基金 管理 有限 公司 ”。 随后 ， 报 请
中国证 监会 同意 ， 将 金元 比 联消费 主题 股票 型证 券投 资基金 更名 为金 元惠 理消 费主题 股票 型
证券投 资基 金， 并 于2012 年 5 月 2 日 公告 。
本基金 的投 资范 围为 具有 良好流 动性 的金 融工 具， 包 括国内 依法 发行 上市 的股 票、 债 券、
货 币市 场工 具 、 权 证 、 资 产 支持证 券以 及法 律法 规或 中国证 监会 允许 基金 投资 的其他 金融 工
具。 在正 确认 识中 国经 济 发展特 点的 基础 上 ， 重 点 投资于 消费 拉动 经济 增长 过程中 充分 受益
的消费 主题 行业 及其 中的 优势企 业 ， 力 争实 现基 金 资产的 中长 期稳 定增 值 。 本基金 的业 绩比
较基准 为： 沪 深300 指数 收益率 ×80 % ＋ 中国 债券 总 指数收 益率 ×20 % 。
6.4.2 会计报表的编制基 础
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
17
本财务 报表 系按 照财 政部 颁布的 《 企业 会计 准则 — 基本准 则 》 以 及其 后颁 布 及修订 的具
体会计 准则 、 应用 指南 、 解 释以及 其他 相关 规定 （ 以 下合称 “ 企业 会计 准则 ” ） 编制 ， 同 时，
对于在 具体 会 计 核算 和信 息披露 方面 ， 也参 考了 中 国证券 投资 基金 业协 会修 订的 《证 券投 资
基金会计 核算业务 指引》 、 中国证监 会制定的 《关于 进一步规 范证券投 资基金 估值业务 的 指
导 意 见》 、 《 关 于证 券 投 资基 金 执 行< 企 业会 计 准 则>估 值 业 务 及 份额 净 值 计 价有 关 事 项 的通
知 》 、 《证 券 投 资基 金 信 息披 露 管 理 办 法》 、 《 证 券 投资 基 金 信 息 披露 内 容 与 格式 准 则 》 第 2
号 《 年度 报告 的内 容与 格 式》 、 《证 券投 资基 金信 息 披露编 报规 则 》 第3 号 《 会计报 表附 注的
编制及 披露 》 、 《 证券 投资 基金信 息披 露 XBRL 模板第 3 号< 年度 报告 和半 年度 报告> 》及 其他
中国证 监会 颁布 的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
采用若 干修 订后/新 会计 准 则
2014 年 1 至 3 月， 财政 部 制定了 《 企业 会计 准则 第39 号-- 公 允价 值计 量》 、 《 企业会 计
准则 第 40 号-- 合 营安 排》 和《企 业会 计准 则 第 41 号--在其 他主 体中 权益 的披 露》 ； 修订 了
《企业 会计 准则 第2 号-- 长期股 权投 资》 、 《 企业 会 计准则 第9 号-- 职工 薪酬 》 、 《 企业 会计 准
则第 30 号-- 财务 报表 列报 》和《 企业 会计 准则 第 33 号--合 并财 务报 表》 ；上 述 7 项 会计 准
则均 自 2014 年 7 月 1 日 起 施行。2014 年 6 月 ，财 政 部修订 了《 企业 会计 准则 第 37 号--金
融工具 列报 》 ， 在2014 年 度及以 后期 间的 财务 报告 中施行 。
上述会 计准 则的 变化 对本 基金的 财务 报表 无重 大影 响。
6.4.3 遵循企业会计准则 及其他有关规定的声 明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ，真 实、 完整 地反映 了本 基金 于 2015 年 6 月 30
日的财 务状 况以 及2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日止期 间的 经营 成果 和净 值变动 情 况 。
6.4.4 重要会计政策和会 计估计
本基金 半年 度会 计报 表所 采用的 会计 政策 与上 年度 会计报 表相 一致 ， 会 计估 计 发生 变 更 。
6.4.5 会计政策和会计估 计变更以及差错更正 的说 明
6.4.5.1 会计政策变更的 说明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
6.4.5.2 会计估计变更的 说明
本基金本报告期根 据基金 业协会中基协发(2014)24 号关于发布《中国 证券投 资基金业
协会估 值核 算工 作小 组关 于 2015 年 1 季 度固 定收 益 品种的 估值 处理 标准 》的 通知（ 以下 简
称 “本 通知 ” ） 的 要求 ， 固定收 益品 种( 可转 换债 券 、 资 产支 持证 券和 私募 债 券除外)采 用第
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
18
三方估 值机 构提 供的 估值 数据进 行估 值。
6.4.5.3 差错更正的说明
本基金 本报 告期 未发 生会 计差错 更正 。
6.4.6 税项
1.印花 税
经国务 院批 准 ， 财 政部 、 国 家税务 总局 研究 决定 ， 自 2008 年4 月24 日起 ， 调 整 证券 （股
票）交 易印 花税 税率 ，由 原先 的 3‰ 调整 为 1‰ ；
经国务 院批 准 ， 财 政部 、 国家税 务总 局研 究决 定 ， 自 2008 年9 月19 日 起 ， 调整由 出让
方按证 券（ 股票 ）交 易印 花税税 率缴 纳印 花税 ，受 让方不 再征 收， 税率 不变 ；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2005]103 号文 《 关于股 权分 置试 点改 革有 关税收 政
策问题 的通 知 》 的 规定 ， 股 权分置 改革 过程 中因 非流 通股股 东向 流通 股股 东支 付对价 而发 生
的股权 转让 ，暂 免征 收印 花税。
2.营业 税、 企业 所得 税
根据财 政部 、 国 家 税 务总 局 财税字[2004]78 号 文 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》
的规定 ，自2004 年 1 月 1 日起， 对证 券投 资基 金（ 封闭式 证券 投资 基金 ，开 放式证 券投 资
基金） 管理 人运 用基 金买 卖股票 、债 券的 差价 收入 ，继续 免征 营业 税和 企业 所得税 ；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2005]103 号文 《 关于股 权分 置试 点改 革有 关税收 政
策问题 的通 知 》 的 规定 ， 股 权分置 改革 中非 流通 股股 东通过 对价 方式 向流 通股 股东支 付的 股
份、现 金等 收入 ，暂 免征 收流通 股股 东应 缴纳 的企 业所得 税；
根据财政部、国家 税务总 局财税[2008]1 号 文《关 于企业所得税若 干 优惠政 策的通知》
的规定 ， 对证 券投 资基 金 从证券 市场 中取 得的 收入 ， 包 括买 卖股 票、 债券 的 差价收 入 ， 股 权
的股息 、红 利收 入， 债券 的利息 收入 及其 他收 入， 暂不征 收企 业所 得税 。
3.个人 所得 税
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2002]128 号文 《 关于开 放式 证券 投资 基金 有关税 收
问题的 通知 》 的规 定 ， 对 基金取 得的 股票 的股 息 、 红利收 入 ， 债 券的 利息 收 入、 储蓄 存款 利
息收入 ， 由上 市公 司 、 发 行债券 的企 业和 银行 在向 基金支 付上 述收 入时 代扣 代缴20%的个人
所得税 ；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2005]103 号文 《 关于股 权分 置试 点改 革有 关 税收 政
策问题 的通 知 》 的 规定 ， 股 权分置 改革 中非 流通 股股 东通过 对价 方式 向流 通股 股东支 付的 股
份、现 金等 收入 ，暂 免征 收流通 股股 东应 缴纳 的个 人所得 税；
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
19
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2008]132 号文 《财政 部、 国家 税务 总局 关于储 蓄 存
款利息 所得 有关 个人 所得 税政策 的通 知 》 的 规定 ， 自2008 年10 月9 日 起 ， 对储蓄 存款 利息
所得暂 免征 收个 人所 得税 ；
根据财政部、国家 税务总 局、中国证监会财 税[2012]85 号文《关 于实施上市 公司股息
红利差 别化 个人 所得 税政 策有关 问题 的通 知》 的规 定，自 2013 年 1 月1 日 起 ，证 券 投资 基
金从公 开发 行和 转让 市场 取得的 上市 公司 股票 ， 持 股期限 在 1 个月 以内 （ 含1 个月 ） 的， 其
股息红 利所 得全 额计 入应 纳税所 得额 ； 持股 期限 在1 个月 以上 至 1 年 （ 含1 年 ） 的 ， 暂 减按
50% 计 入应 纳税 所得 额； 持 股期限 超 过 1 年的 ，暂 减 按 25% 计 入应 纳税 所得 额 。6.4.7 关联
方关系
6.4.7.1 本报告期存在控 制关系或其他重大利 害关 系的关联方发生变化 的情 况
本基金 本报 告期 内不 存在 控制关 系或 其他 重大 利害 关系的 关联 方发 生变 化的 情况。
6.4.7.2 本报告期与基金 发生关联交易的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
金元顺 安基 金管 理有 限公 司（原 名为 “金 元惠
理基金 管理 有限 公司 ”）
基金管 理人 、基 金发 起人 、注册 登记 机构 、基
金销售 机构
中国工 商银 行股 份有 限公 司 基金托 管人 、基 金代 销机 构
金元证 券股 份有 限公 司 基金管 理人 的股 东、 基金 代销机 构
惠理基 金管 理香 港有 限公 司 基金管 理人 的股 东
上海金 元百 利资 产管 理有 限公司 基金管 理人 的子 公司
6.4.8 本报告期及上年度 可比期间的关联方交 易
6.4.8.1 通过关联方交易 单元进行的交易
6.4.10.1.1 股票交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未与 关联 方进 行股票 交易 。
6.4.8.1.2 权证交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未与 关联 方进 行权证 交易 。
6.4.8.1.3 债券交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未与 关联 方进 行债券 交易 。
6.4.8.1.4 债券回购交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未与 关联 方进 行债券 回购 交易 。
6.4.8.1.5 应支付关联方的 佣金
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无应 支付 关联 方的佣 金。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
20
单位： 人民 币元
项目
本期
2015年1月1 日至2015 年6 月
30日
上年度 可比 期间
2014年1月1 日至2014 年6 月30 日
当期发生的基金应 支付的管
理费
386,640.33 366,902.85
其中：支付销售机 构的客户
维护费
183,780.48 186,849.26
注：a. 基金 管理 费按 前一 日的基 金资 产净 值 的1.50% 的年 费率 计提 。
计算方 法如 下： H=E ×1.5 0 %/ 当年 天数 ，
H 为每 日应 支付 的基 金管 理费,
E 为前 一日 的基 金资 产净 值,
基金管 理费 每日 计算 ， 逐 日累计 至每 月月 末 ， 按 月 支付 ， 由 基金 管理 人向 基 金托管 人发
送基金 管理 费划 款指 令， 基 金托管 人复 核后 于次 月 前2 个工 作日 内从 基金 财产 中一次 性支 付
给基金 管理 人。 若遇 法定 节假日 、公 休假 等, 支付 日 期顺延 。
b.根据《 开放式证 券投资 基金销售 费用管理 规定》 ， 基金管理 人与基金 销售机 构在基 金
销售协 议中 约定 依据 销售 机构销 售基 金的 保有 量提 取 一定 比例 的客 户维 护费 ， 用以向 基金 销
售机构 支付 客户 服务 及销 售活动 中产 生的 相关 费用 ，客户 维护 费从 基金 管理 费中列 支。
6.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015年1月1 日至2015 年6 月
30日
上年度 可比 期间
2014年1月1 日至2014 年6 月30 日
当期发生的基金应 支付的托
管费
64,440.05 61,150.46
注：a. 基金 托管 费按 前一 日的基 金资 产净 值 的0.25% 的年 费率 计提 。
计算方 法如 下： H=E ×0.2 5 %/ 当年 天数,
H 为每 日应 支付 的基 金托 管费,
E 为前 一日 的基 金资 产净 值,
基金托 管费 每日 计算 ， 逐 日累计 至每 月月 末 ， 按 月 支付 ， 由 基金 管理 人向 基 金托管 人发
送基金 托管 费划 款指 令， 基 金托管 人复 核后 于次 月 前2 个工 作日 内从 基金 财产 中一次 性支 取。
若遇法 定节 假日 、公 休日 等,支 付日 期顺 延。
6.4.8.3 与关联方进行 银 行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本 报告期及 上年度 可比期间 均未与关 联方进 行银行间 同业市场 的债券 （含回购 ）
交易。
6.4.8.4 各关联方投资本 基金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金 管理人运用固有资金 投资 本基金的情况
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
21
本报告 期内 未有 基金 管理 人运用 固有 资金 投资 本基 金的情 况。
6.4.8.4.2 报告期末除基 金管理人之外的其他 关联 方投资本基金的情况
本报告 期末 未有 除基 金管 理人之 外的 其他 关联 方投 资本基 金的 情况 。
6.4.8.5 由关联方保管的 银行存款余额及当期 产生 的利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2015 年1月1 日至2015 年6 月30日
上年度 可比 期间
2014 年1月1 日至2014 年6 月30 日
期 末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期 利 息收 入
中 国 工 商 银 行
股份有 限公 司
4,712,403.41 41,708.03 3,428,644.99 16,374.97
注： 本 基金 的证 券交 易结 算 资金通 过托 管银 行备 付金 账户转 存于 中国 证券 登记 结算有 限
责任公 司，2015 年1 月 1 日至 2015 年6 月30 日 止 期间获 得的 利息 收入 为人 民币4,821.19
元，2014 年6 月 30 日 止结 算备付 金余 额为 人民 币 970,647.07 元。2014 年1 月1 日至2014
年6 月30 日止 期间 获得 的 利息收 入为 人民 币 543.36 元，2014 年6 月30 日止 结 算备付 金余
额为人 民 币112,162.62 元。
6.4.8.6
本基金在承销 期 内参与关联方承销证 券的 情况
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未有 在承 销期 内参与 关联 方承 销证 券的 情况。
6.4.9 有助于理解和分析会 计报表需要说明的其 他事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 其他 重要 事项。
投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额 单位 ：人 民币 元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比例
（%）
1 权益投 资 14,300,579.84 71.18
其中： 股票 14,300,579.84 71.18
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其 中 ： 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售 金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 5,683,050.48 28.29
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
22
7 其他各 项资 产 105,831.41 0.53
8 合计 20,089,461.73 100.00
7.2 期末按行业分类的股 票投 资组合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 4,146,042.08 27.37
D 电 力 、 热 力 、 燃 气 及 水 生 产 和 供
应业
477,375.00 3.15
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 1,787,552.76 11.80
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信 息 传 输 、 软 件 和 信 息 技 术 服 务
业
2,484,228.00 16.40
J 金融业 4,343,512.00 28.67
K 房地产 业 1,061,870.00 7.01
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 14,300,579.84 94.41
7.3 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排序 的所 有股票投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产
净值比 例
（％）
1 600410 华胜天 成 72,300 2,484,228.00 16.40
2 601872 招商轮 船 105,500 1,266,000.00 8.36
3 600587 新华医 疗 15,383 771,611.28 5.09
4 600109 国金证 券 30,000 732,000.00 4.83
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
23
5 002044 江苏三 友 15,867 710,841.60 4.69
6 000418 小天鹅 Ａ 28,400 678,760.00 4.48
7 000858 五 粮 液 20,300 643,510.00 4.25
8 601688 华泰证 券 26,200 606,006.00 4.00
9 601555 东吴证 券 29,600 605,912.00 4.00
10 601377 兴业证 券 44,200 605,098.00 3.99
11 600282 南钢股 份 77,200 485,588.00 3.21
12 600428 中远航 运 29,700 480,843.00 3.17
13 600396 金山股 份 37,500 477,375.00 3.15
14 002146 荣盛发 展 37,100 463,750.00 3.06
15 601818 光大银 行 84,600 453,456.00 2.99
16 600000 浦发银 行 26,500 449,440.00 2.97
17 600036 招商银 行 24,000 449,280.00 2.97
18 000333 美的集 团 12,000 447,360.00 2.95
19 601009 南京银 行 19,400 442,320.00 2.92
20 300228 富瑞特 装 5,120 408,371.20 2.70
21 600325 华发股 份 16,600 300,460.00 1.98
22 000002 万
科Ａ 20,500 297,660.00 1.97
23 000916 华北高 速 4,893 40,709.76 0.27
7.4 报告期内股票投资组 合的 重大变动
7.4.1 累计买入金额超出 期初基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资
产净值 比例
（％）
1 000513 丽珠集 团 10,784,694.25 23.99
2 000156 华数传 媒 10,279,601.28 22.87
3 600571 信雅达 7,742,195.00 17.22
4 000002 万科 A 7,683,135.00 17.09
5 002044 江苏三 友 7,387,179.00 16.43
6 300199 翰宇药 业 6,712,505.80 14.93
7 601688 华泰证 券 6,372,373.00 14.18
8 600037 歌华有 线 6,019,462.20 13.39
9 002004 华邦颖 泰 6,017,181.74 13.39
10 600080 金花股 份 5,836,616.00 12.99
11 300085 银之杰 5,784,446.00 12.87
12 300253 卫宁软 件 5,581,351.00 12.42
13 600831 广电网 络 4,975,145.89 11.07
14 601788 光大证 券 4,860,657.24 10.81
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
24
15 600373 中文传 媒 4,470,089.54 9.94
16 300244 迪安诊 断 4,291,558.00 9.55
17 300018 中元华 电 4,244,518.44 9.44
18 002405 四维图 新 4,137,184.95 9.20
19 000671 阳光城 4,136,338.08 9.20
20 000024 招商地 产 4,121,477.00 9.17
21 002653 海思科 4,113,290.00 9.15
22 600340 华夏幸 福 3,888,952.03 8.65
23 300228 富瑞特 装 3,857,455.00 8.58
24 000910 大亚科 技 3,807,889.00 8.47
25 002462 嘉事堂 3,778,746.00 8.41
26 600887 伊利股 份 3,751,259.00 8.35
27 600600 青岛啤 酒 3,724,664.00 8.29
28 600713 南京医 药 3,596,325.00 8.00
29 300289 利德曼 3,595,068.96 8.00
30 600200 江苏吴 中 3,356,114.00 7.47
31 600728 佳都科 技 3,306,613.00 7.36
32 300147 香雪制 药 3,293,473.06 7.33
33 300255 常山药 业 3,290,969.98 7.32
34 002727 一心堂 3,278,718.00 7.29
35 600410 华胜天 成 3,275,025.80 7.29
36 002312 三泰控 股 3,273,910.00 7.28
37 300168 万达信 息 3,190,271.00 7.10
38 300226 上海钢 联 3,084,484.50 6.86
39 002124 天邦股 份 3,083,197.99 6.86
40 600594 益佰制 药 3,008,167.32 6.69
41 002063 远光软 件 2,985,191.00 6.64
42 002042 华孚色 纺 2,975,728.00 6.62
43 601607 上海医 药 2,961,337.97 6.59
44 600351 亚宝药 业 2,931,336.00 6.52
45 002081 金螳螂 2,890,182.79 6.43
46 600271 航天信 息 2,819,020.00 6.27
47 000718 苏宁环 球 2,730,279.32 6.07
48 600109 国金证 券 2,713,438.71 6.04
49 002022 科华生 物 2,699,825.80 6.01
50 601818 光大银 行 2,696,418.00 6.00
51 002146 荣盛发 展 2,684,850.00 5.97
52 002285 世联行 2,654,626.00 5.91
53 600837 海通证 券 2,522,791.00 5.61
54 002157 正邦科 技 2,431,820.00 5.41
55 002089 新海宜 2,428,775.40 5.40
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
25
56 600663 陆家嘴 2,427,370.90 5.40
57 601098 中南传 媒 2,280,545.00 5.07
58 600015 华夏银 行 2,273,653.05 5.06
59 600016 民生银 行 2,268,125.00 5.05
60 601088 中国神 华 2,260,512.30 5.03
61 300075 数字政 通 2,250,850.00 5.01
62 300403 地尔汉 宇 2,246,460.40 5.00
63 002482 广田股 份 2,161,944.77 4.81
64 002055 得润电 子 2,086,406.00 4.64
65 600048 保利地 产 2,020,791.65 4.50
66 000089 深圳机 场 2,009,026.45 4.47
67 600570 恒生电 子 2,000,952.00 4.45
68 000858 五粮液 1,963,520.00 4.37
69 000895 双汇发 展 1,959,553.38 4.36
70 000402 金融街 1,938,484.46 4.31
71 600383 金地集 团 1,927,956.14 4.29
72 600782 新钢股 份 1,921,567.90 4.28
73 000776 广发证 券 1,884,916.00 4.19
74 600030 中信证 券 1,882,623.91 4.19
75 000961 中南建 设 1,854,855.14 4.13
76 300306 远方光 电 1,826,218.00 4.06
77 300058 蓝色光 标 1,814,958.00 4.04
78 600999 招商证 券 1,802,620.00 4.01
79 600958 东方证 券 1,798,002.00 4.00
80 600970 中材国 际 1,771,859.80 3.94
81 002586 围海股 份 1,771,222.00 3.94
82 300171 东富龙 1,756,899.00 3.91
83 300399 京天利 1,729,767.00 3.85
84 002400 省广股 份 1,705,914.00 3.80
85 600525 长园集 团 1,644,916.00 3.66
86 600588 用友网 络 1,624,676.80 3.61
87 600737 中粮屯 河 1,619,439.00 3.60
88 300219 鸿利光 电 1,619,425.00 3.60
89 002614 蒙发利 1,598,397.59 3.56
90 600369 西南证 券 1,592,993.00 3.54
91 300059 东方财 富 1,589,370.00 3.54
92 000538 云南白 药 1,574,690.00 3.50
93 600005 武钢股 份 1,553,540.00 3.46
94 600188 兖州煤 业 1,506,405.00 3.35
95 300115 长盈精 密 1,503,777.94 3.35
96 000418 小天 鹅 A 1,503,766.00 3.35
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
26
97 300033 同花顺 1,503,159.00 3.34
98 002410 广联达 1,498,259.46 3.33
99 300378 鼎捷软 件 1,498,234.99 3.33
100 300170 汉得信 息 1,490,641.00 3.32
101 600587 新华医 疗 1,487,882.00 3.31
102 300017 网宿科 技 1,482,802.00 3.30
103 300295 三六五 网 1,477,351.00 3.29
104 300104 乐视网 1,477,119.00 3.29
105 002465 海格通 信 1,462,466.00 3.25
106 002072 凯瑞德 1,458,843.00 3.25
107 002373 千方科 技 1,454,451.00 3.24
108 002431 棕榈园 林 1,447,966.44 3.22
109 002275 桂林三 金 1,429,185.59 3.18
110 600079 人福医 药 1,390,037.00 3.09
111 600222 太龙药 业 1,384,250.99 3.08
112 300400 劲拓股 份 1,288,988.00 2.87
113 000333 美的集 团 1,169,355.00 2.60
114 601872 招商轮 船 1,163,937.00 2.59
115 000916 华北高 速 1,064,138.00 2.37
116 002099 海翔药 业 1,041,257.00 2.32
117 000516 国际医 学 917,460.00 2.04
118 002007 华兰生 物 915,894.00 2.04
注： 本项 的 “ 买入 金额 ” 按买卖 成交 金额 （ 成交 单 价乘以 成交 数量 ） 填列 ， 不考虑 相关
费用。
7.4.2 累计卖出金额超出 期初基金资产净值 2%或前20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资
产净值 比例
（％）
1 000156 华数传 媒 12,983,684.85 28.89
2 000513 丽珠集 团 11,036,282.14 24.55
3 002004 华邦颖 泰 9,150,540.94 20.36
4 300199 翰宇药 业 8,228,252.92 18.31
5 000002 万科 A 6,945,791.21 15.45
6 600037 歌华有 线 6,858,143.20 15.26
7 300253 卫宁软 件 6,221,031.00 13.84
8 600571 信雅达 6,124,018.81 13.62
9 002044 江苏三 友 6,121,466.53 13.62
10 300085 银之杰 5,977,569.46 13.30
11 601688 华泰证 券 5,917,847.20 13.17
12 600887 伊利股 份 5,853,180.62 13.02
13 600080 金花股 份 5,759,894.84 12.81
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
27
14 600831 广电网 络 5,564,824.76 12.38
15 601788 光大证 券 5,004,101.46 11.13
16 600373 中文传 媒 4,828,204.35 10.74
17 002405 四维图 新 4,394,395.89 9.78
18 002653 海思科 4,339,624.55 9.65
19 300168 万达信 息 4,228,344.38 9.41
20 000910 大亚科 技 4,156,860.00 9.25
21 000671 阳光城 4,151,310.78 9.24
22 002462 嘉事堂 4,112,515.60 9.15
23 600600 青岛啤 酒 4,051,994.18 9.01
24 300244 迪安诊 断 3,921,431.92 8.72
25 600340 华夏幸 福 3,910,305.51 8.70
26 300018 中元华 电 3,888,380.00 8.65
27 000024 招商地 产 3,823,933.00 8.51
28 600200 江苏吴 中 3,776,431.00 8.40
29 000916 华北高 速 3,726,092.28 8.29
30 600048 保利地 产 3,698,429.44 8.23
31 600713 南京医 药 3,611,043.98 8.03
32 300255 常山药 业 3,581,992.54 7.97
33 300289 利德曼 3,549,527.14 7.90
34 002727 一心堂 3,482,123.60 7.75
35 300228 富瑞特 装 3,415,708.60 7.60
36 002312 三泰控 股 3,310,329.00 7.36
37 000858 五粮液 3,241,045.56 7.21
38 002055 得润电 子 3,236,435.65 7.20
39 300147 香雪制 药 3,203,034.00 7.13
40 600271 航天信 息 3,200,311.68 7.12
41 600594 益佰制 药 3,195,742.72 7.11
42 002124 天邦股 份 3,184,899.00 7.09
43 002063 远光软 件 3,154,589.00 7.02
44 600728 佳都科 技 3,138,784.18 6.98
45 300226 上海钢 联 3,122,197.00 6.95
46 002042 华孚色 纺 3,101,281.00 6.90
47 600351 亚宝药 业 3,061,426.47 6.81
48 600109 国金证 券 3,026,863.25 6.73
49 601607 上海医 药 2,977,641.00 6.62
50 000718 苏宁环 球 2,831,488.39 6.30
51 002482 广田股 份 2,747,521.18 6.11
52 600837 海通证 券 2,708,506.98 6.03
53 002022 科华生 物 2,694,802.12 6.00
54 002081 金螳螂 2,663,271.71 5.93
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
28
55 601098 中南传 媒 2,600,764.67 5.79
56 300075 数字政 通 2,566,978.72 5.71
57 002157 正邦科 技 2,537,233.55 5.64
58 300170 汉得信 息 2,496,301.68 5.55
59 600958 东方证 券 2,491,037.91 5.54
60 002285 世联行 2,478,131.00 5.51
61 600809 山西汾 酒 2,445,438.67 5.44
62 002089 新海宜 2,439,746.60 5.43
63 300063 天龙集 团 2,363,312.32 5.26
64 600782 新钢股 份 2,297,639.47 5.11
65 300104 乐视网 2,294,450.84 5.10
66 600015 华夏银 行 2,198,415.61 4.89
67 000961 中南建 设 2,186,551.14 4.86
68 300403 地尔汉 宇 2,171,309.40 4.83
69 600016 民生银 行 2,168,595.00 4.82
70 601818 光大银 行 2,167,182.00 4.82
71 000089 深圳机 场 2,152,840.28 4.79
72 600663 陆家嘴 2,139,252.00 4.76
73 601088 中国神 华 2,108,744.07 4.69
74 002146 荣盛发 展 2,064,875.29 4.59
75 002586 围海股 份 2,031,150.00 4.52
76 000895 双汇发 展 1,993,420.38 4.43
77 600999 招商证 券 1,948,982.41 4.34
78 300171 东富龙 1,924,140.55 4.28
79 000776 广发证 券 1,918,219.90 4.27
80 002431 棕榈园 林 1,915,658.59 4.26
81 600519 贵州茅 台 1,907,575.16 4.24
82 600570 恒生电 子 1,892,937.50 4.21
83 600525 长园集 团 1,871,153.00 4.16
84 300017 网宿科 技 1,863,385.73 4.15
85 002373 千方科 技 1,858,760.03 4.14
86 600030 中信证 券 1,855,006.64 4.13
87 002465 海格通 信 1,827,112.22 4.06
88 600199 金种子 酒 1,793,318.71 3.99
89 300115 长盈精 密 1,781,045.93 3.96
90 300058 蓝色光 标 1,724,894.94 3.84
91 600005 武钢股 份 1,705,428.89 3.79
92 002614 蒙发利 1,699,259.42 3.78
93 300306 远方光 电 1,681,614.36 3.74
94 600970 中材国 际 1,662,517.00 3.70
95 300033 同花顺 1,651,415.00 3.67
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
29
96 002400 省广股 份 1,649,621.02 3.67
97 300219 鸿利光 电 1,648,800.00 3.67
98 300399 京天利 1,647,988.00 3.67
99 300378 鼎捷软 件 1,623,248.07 3.61
100 000538 云南白 药 1,613,630.00 3.59
101 300295 三六五 网 1,604,319.70 3.57
102 002142 宁波银 行 1,604,028.35 3.57
103 600737 中粮屯 河 1,600,952.00 3.56
104 000402 金融街 1,587,650.21 3.53
105 600383 金地集 团 1,541,067.48 3.43
106 300059 东方财 富 1,538,800.00 3.42
107 600369 西南证 券 1,526,625.00 3.40
108 600588 用友网 络 1,485,353.44 3.30
109 002275 桂林三 金 1,460,587.96 3.25
110 002072 凯瑞德 1,448,902.00 3.22
111 600222 太龙药 业 1,436,817.47 3.20
112 002410 广联达 1,432,228.32 3.19
113 601009 南京银 行 1,402,960.36 3.12
114 600079 人福医 药 1,373,240.72 3.06
115 600188 兖州煤 业 1,329,303.00 2.96
116 300065 海兰信 1,305,018.00 2.90
117 300400 劲拓股 份 1,200,224.00 2.67
118 600690 青岛海 尔 1,148,708.68 2.56
119 601939 建设银 行 1,106,014.76 2.46
120 002038 双鹭药 业 1,067,702.64 2.38
121 002099 海翔药 业 1,064,012.00 2.37
122 002467 二六三 985,418.00 2.19
123 000728 国元证 券 971,921.00 2.16
124 600518 康美药 业 951,453.68 2.12
125 000418 小天 鹅 A 942,434.00 2.10
126 600000 浦发银 行 941,502.45 2.09
127 000516 国际医 学 915,948.00 2.04
128 600019 宝钢股 份 902,345.74 2.01
注： 本项 的 “ 卖出 金额 ” 按买卖 成交 金额 （ 成交 单 价乘以 成交 数量 ） 填列 ， 不考虑 相关
费用。
7.4.3 买入股票的成本总 额及卖出股票的收入 总额
金额 单位 ：人 民币 元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 365,721,109.05
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 397,944,002.69
注： 本项 的"买 入股 票的 成 本"、" 卖 出股 票的 收入" 均 按买卖 成交 金额 （ 成交 单 价乘以 成
交数量 ）填 列， 不考 虑相 关交易 费用 。
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
30
7.5 期末按债券品种分类 的债 券投资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.6 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排序 的前 五名债券投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.7 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排序 的所 有资产支持证券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报告期末按公允价值 占基 金资产净值比例大小 排序 的前五名贵金属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期末按公允价值占基 金资 产净值比例大小排序 的前 五名权证投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报告期末本基金投资 的股 指期货交易情况说明
7.10.1 报告期末本基 金投 资的股指期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。
7.10.2 本基金投资股 指期 货的投资政策
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。
7.11 报告期末本基金投资 的国 债期货交易情况说明
7.11.1 本基金投资国 债期 货的投资政策
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
7.11.2 报告期末本基 金投 资的国债期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
7.11.3 本基金投资国 债期 货的投资评价
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
31
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 本基金 投资的 前十 名证券的发 行主体 本期有 出现被监管 部门立 案调查 ，或在报
告编制 日前 一年 内受 到公 开谴责 、处 罚的 情形 。
1.关于 国金 证券 （代 码：600109 ）的 处罚 说明
公司于2014 年 12 月 22 日 收到中 国证 监会 厦门 监管 局下发 的《 关于 对国 金证 券股份 有
限公司 厦门 湖滨 北路 证券 营业部 采取 责令 改正 措施 的决定 》 （[2014]9 号） （以 下简称 《 决定》 ） ，
决定指 出 ： 2014 年11 月 ， 我局对 你部 代销 金融 产品 业务进 行核 查 ， 发 现你 部存 在以下 问题 ：
一、 2010 年至2013 年2 月 期间 ， 你 部在 金融 产品 销售 过程中 ， 未制 定相 应的 内控 管理制 度 ，
合规管 理缺 失； 二、2013 年、2014 年 ，你 部未 按照 我局证 券营 业部 例行 检查 通知的 要求 报
告2011 年至 2013 年 信托 计划等 产品 的代 销情 况。
现作出 说明 如下 ：
A.投资 决策 程序 ： 基 金经 理 根据投 资决 策委 员会 和投 资总监 制定 的投 资策 略和 资产配 置
方案 ， 综 合考 虑大 类资 产 配置和 行业 配置 比例 对不 同行业 进行 投资 金额 分配 ， 同 时在 研究 部
的支持 下， 对准 备重 点投 资的公 司进 行深 入的 基本 面分析 ，最 终构 建投 资组 合。
B.基金 经理 遵循 价值 投资 理念 ， 看 重的 是上 市公 司 的基本 面和 长期 盈利 能力 。 我 们判 断
此次事 件对 公司 短期 负面 影响有 限 ， 再 者公 司经 营 多元化 ， 涉及 多个 领域 ， 受到处 罚不 会对
整体的 业绩 造成 持续 的影 响，因 此买 入并 持有 公司 股票。
2.关于 江苏 三友 （代 码：002044 ）的 处罚 说明
A .2014 年7 月2 日 深圳 证 券交易 所对 江苏 三友 集团 股份有 限公 司及 相关 当事 人给予 通
报批评 处分 的决 定 。 经 查 明， 江苏 三友 集团 股份 有 限公司 （ 以下 简称 “公司”） 存在 以下 违
规行为 ：2014 年1 月30 日 ， 公司 披 露2013 年 业绩 预 告修正 公告 ， 预 计2013 年 度归属 于上
市公司 股东 的净 利润 （以 下简称 “净 利润 ”）为 1,449 万元至 3,425 万元 。2014 年 2 月 28
日， 公 司披 露2013 年 度业 绩快报 ， 披 露的 净利 润为2,910 万元 ；2014 年4 月4 日， 公司 披
露 2013 年 度业 绩快 报修 正 公告， 修正 后的 净利 润为-625 万 元。2014 年 4 月 25 日，公 司披
露 2013 年年 度报 告， 披 露的净 利润 为-623 万元, 与公司 披露 的业 绩预 告修 正公告 和业 绩快
报相比， 公司盈亏 性质发 生变化， 公司未能 及时、 准确履行 相关信息 披露义 务。本所 认为 ，
公司的 上述 行为 违反 了本 所《股 票上 市规 则（2012 年修订 ） 》 第 2.1 条、 第 11.3.1 条 、第
11.3.3 条和 11.3.7 条的 规定。 公司 董事 长陆 尔穗 、 总经 理盛 东林、 时任 董 事、 副 总经 理兼
董事会 秘书 陈坚 、 时任 财 务负责 人帅 建未 能恪 尽职 守、 履行 诚信 勤勉 义务 ， 违反了 本所 《 股
票上市 规则 （2012 年 修订 ） 》 第 2.2 条 、 第3.1.5 条 和第 3.1.6 条的 规定 ， 对 公司上 述违 规
行为负 有重 要责 任。
B. 2015.5.26 中国 证券 监 督管理 委员 会江 苏监 管局 行政处 罚决 定书(陈军)
经查明，陈 军存在 以下违 法事实：2012 年 ，陈军 通 过其控制的 “陈军 ”、“ 陈迁 ”账
户买卖 “江 苏三 友 ” 股票 。 2012 年5 月2 日， 上述 账 户共持 有 “ 江苏 三友 ”股票 11,220,976
股， 占 该公 司总 股本 的5.004% 。 其后 ， 在5 月10 日-5 月 11 日、5 月 24 日-6 月1 日、6 月
5 日-9 月 11 日、9 月14 日-9 月17 日期 间， “陈军 ” 、 “陈迁 ” 账户 所持 “江苏 三友 ” 股
票均超 过该 公司 总股 本 的5% ， 其 中2012 年 7 月 10 日 所持比 例最 高， 达到5.347% 。 “ 陈军 ”
和 “陈迁 ”账户合 计持有 “江苏三 友 ”股票 超过该 公司总股 本 5%期 间，陈 军 未按照规 定向
中国证 券监 督管 理委 员会 、 深 圳证 券交 易所 作出 书 面报告 ， 也未 通知 江苏 三 友集团 股份 有限
公司并 予以 公告 。 陈军 是上 述账户 的实 际控 制人 ， 是上 述未按 规定 报告 、 披露 信息 的责任 人 。
以上事实 有证券账 户交易 流水、开 户资料、 询问笔 录等证据 证明,足 以认定。 陈军的上 述 行
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
32
为违反 了 《 证券 法》 第八 十 六条的 规定 ， 构 成了 《证 券 法》 第 一百 九十 三条 所述 的违法 行为 。
现作出 说明 如下 ：
A.投资 决策 程序 ： 基 金经 理 根据投 资决 策委 员会 和投 资总监 制定 的投 资策 略和 资产配 置
方案 ， 综 合考 虑大 类资 产 配置和 行业 配置 比例 对不 同行业 进行 投资 金额 分配 ， 同 时在 研究 部
的支持 下， 对准 备重 点投 资的公 司进 行深 入的 基本 面分析 ，最 终构 建投 资组 合。
B.基金 经理 遵循 价值 投资 理念 ， 看 重的 是上 市公 司 的基本 面和 长期 盈利 能力 。 我 们判 断
此次事 件对 公司 短期 负面 影响有 限 ， 再 者公 司经 营 多元化 ， 涉及 多个 领域 ， 受到处 罚不 会对
整体的 业绩 造成 持续 的影 响，因 此买 入并 持有 公司 股票。
3.关于 五粮 液（ 代码 ：000858 ） 的处 罚说 明
2015 年 4 月 22 日， 公司 副 总经理 叶伟 泉先 生股 票账 户以 27.92 元的 价格 减持 其持有 的
公司股 票16,000 股 ， 本次 减持后 持有 股 份 82,519 股 ， 其 减持 股票 的行 为系 由 其家属 操作 所
致。2015 年4 月 29 日， 公 司披 露 2015 年 第一 季度 报 告。 叶伟 泉先 生本 次减 持 股票的 行为 ，
违反了 《深 圳证 券交 易所 主板上 市公 司规 范运 作指 引》 （2015 年 修订 ） 第 3.8.15 条： “ 上
市公司 董事 、 监事 、 高 级 管理人 员 、 证 券事 务代 表 及前述 人员 的配 偶在 下列 期间不 得买 卖本
公司股票 及其衍生 品种： （ 一）公司 定期报告 公告前 三十日内 ，因特殊 原因推 迟年度报 告 、
半 年度 报告 公告 日期 的， 自原预 约公 告日 前三 十日 起算， 至公 告前 一日 ”之 规定。
现作出 说明 如下 ：
A.投资 决策 程序 ： 基 金经 理 根据投 资决 策委 员会 和投 资总监 制定 的投 资策 略和 资产配 置
方案 ， 综 合考 虑大 类资 产 配置和 行业 配置 比例 对不 同行业 进行 投资 金额 分配 ， 同 时在 研究 部
的支持 下， 对准 备重 点投 资的公 司进 行深 入的 基本 面分析 ，最 终构 建投 资组 合。
B.基金 经理 遵循 价值 投资 理念 ， 看 重的 是上 市公 司 的基本 面和 长期 盈利 能力 。 我 们判 断
此次事件 对 公司短 期负面 影响有限 ，再者公 司已经 作出公告 澄清，生 产经营 活动一切 正常 ，
且公司 拥有 完整 的规 章和 流程以 及团 队继 续保 持正 常经营 ， 我 们认 为不 会对 整 体的业 绩造 成
持续的 影响 ，因 此买 入并 持有公 司股 票。
4.关于 东吴 证券 （代 码：601555 ）的 处罚 说明
A.2014 年5 月21 日 在承 销 上海良 信电 器股 份有 限公 司首次 公开 发行 股票 并上 市项目 过
程中 ， 东 吴证 券资 本市 场 部负责 人杨 庆林 、 资本 市 场部员 工池 梁在 询价 敏感 时间段 与夏 嘉斌
私下电 话联 系， 夏嘉 斌控 制 的 “海 富通 富 诚1 号 同享 共赢资 产管 理计 划 ” 的报 价与发 行价 相
同，且 最终 获得 配售 。
B.2014 年 5 月 27 日 东吴 证券股 份有 限公 司关 于收 到中国 证监 会行 政监 管措 施决定 书 ，
公司在 承销 上海 良信 电器 项目 过 程中 ， 资本 市场 部 的杨庆 林 、 池 梁在 询价 敏 感时间 段与 某个
人投资 者电 话联 系， 该投 资者实 际控 制的 投资 产品 参与报 价并 获得 配售 。
C.江苏 证监 局发 现东 吴证 券股份 有限 公司 存在 以下 问题 ： 一 、 未按 规定 对定 向 资产管 理
计划对 接的 股票 质押 式回 购交易 进行 前端 资金 控制 。 二 、 部分 业务 人员 对股 票 质押式 回购 交
易的清 算交 收规 则不 熟悉 ， 出 现异 常后 报告 不及 时 。 三 、 内 控审 核把 关不 严 格， 没有 及时 识
别并有 效防 范业 务风 险。 因此，2014 年 12 月 22 日 对东吴 证券 股份 有限 公司 采取责 令增 加
内部合 规检 查次 数措 施的 决定。
现作出 说明 如下 ：
A.投资 决策 程序 ： 基 金经 理 根据投 资决 策委 员会 和投 资总监 制定 的投 资策 略和 资产配 置
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
33
方案 ， 综 合考 虑大 类资 产 配置和 行业 配置 比例 对不 同行业 进行 投资 金额 分配 ， 同 时在 研究 部
的支持 下， 对准 备重 点投 资的公 司进 行深 入的 基本 面分析 ，最 终构 建投 资组 合。
B.基金 经理 遵循 价值 投资 理念 ， 看 重的 是上 市公 司 的基本 面和 长期 盈利 能力 。 我 们判 断
此次事 件对 公司 短期 负面 影响有 限 ， 公 司对 出现 的 问题高 度重 视 ， 进 一步 加 强内部 管理 ， 日
常经营 活动 一切 正常 ， 再 者公司 经营 多元 化 ， 涉 及 多个领 域 ， 受 到监 管关 注 不会对 整体 的业
绩造成 持续 的影 响， 因此 买入并 持有 公司 股票 。
5.关于 华泰 证券 （ 代 码：601688 ）的 处罚 说明
A.2014 年 9 月 6 日 公司 收 到中国 证监 会《 关于 对华 泰证券 股份 有限 公司 采取 责令改 正
措施的决定 （[2014]62 号 ） 》 ，该决定 书主要内 容为 ： “你公司 管理的 华泰紫 金增强债券 集
合资产 管理 计划 、华 泰紫 金周期 轮动 集合 资产 管理 计划等 多个 资产 管理 计划 在 2013 年 1 月
至 2014 年 3 月 期间 ，存 在 同日或 隔日 通过 交易 对手 实现不 同计 划之 间间 接进 行债券 买卖 交
易的情 形 。 上 述行 为违 反 了 《 证券 公司 客 户 资产 管 理业务 管理 办法 》 第三 条 、 第 三十 三条 的
规定。 同时 ，中 国人 民银 行南京 分行 于 2014 年 6 月 就此事 项对 你公 司进 行行 政处罚 ，但 你
公司并 未及 时向 监管 部门 报告 。 按 照 《 证券 公司 客 户资产 管理 业务 管理 办法 》 第 五十 七条 的
规定， 责令 你公 司予 以改 正。 ”
B.根据 中国 证监 会2015 年4 月3 日召 开的 新闻 发布 会 上对2015 年第 一季 度证 券 公司融
资类业 务现 场检 查情 况的 通报， 我公 司在 融资 融券 业 务开展 中存 在向 不符 合条 件的客 户融 资
融券 、 向 风险 承担 能力 不 足的客 户融 资融 券 、 未 按 照规定 方式 为部 分客 户开 立融资 融券 信用
账户等 问题 ，违 规情 节较 重。
C.华泰证券 股份有 限公司 合肥长江东 大街证 券营业 部为 1 名 在该公 司从事 证 券交易时
间不足半 年的客户 开立融 资融券账 户，并与 该客户 签订《保 证书》 ， 承诺提供 他人信用 账 户
供其使 用 （未 实际 使用 ） 。 上述行 为违 反了 《 证券 公 司监督 管理 条例 》 第二 十 八条、 《 证券 公
司融资 融券 业务 管理 办法 》 （证监 会公 告 〔2011 〕31 号） 第 十一 条的 相关 规定 ， 表明 该营 业
部内部 控制 不完 善。2015 年4 月24 日安 徽证 监局 对 华泰证 券股 份有 限公 司营 业部采 取出 具
警示函 措施 的决 定。
现作出 说明 如下 ：
A.投资 决策 程序 ： 基 金经 理 根据投 资决 策委 员会 和投 资总监 制定 的投 资 策 略和 资产配 置
方案 ， 综 合考 虑大 类资 产 配置和 行业 配置 比例 对不 同行业 进行 投资 金额 分配 ， 同 时在 研究 部
的支持 下， 对准 备重 点 投 资的公 司进 行深 入的 基本 面分析 ，最 终构 建投 资组 合。
B.基金 经理 遵循 价值 投资 理念 ， 看 重的 是上 市公 司 的基本 面和 长期 盈利 能力 。 我 们判 断
此次事 件对 公司 短期 负面 影响有 限 ， 再 者公 司经 营 多元化 ， 涉及 多个 领域 ， 受到处 罚不 会对
整体的 业绩 造成 持续 的影 响，因 此买 入并 持有 公司 股票。
6. 关 于兴 业证 券（ 代码 ：601377 ） 的处 罚说 明
A.兴证 期货 于 2014 年 6 月 18 日 收到 中国 证监 会大 连监管 局下 发的 [2014]1 号行政 监
管措施 决定 书 《 关于 对兴 证 期货有 限公 司采 购责 令整 改措施 的决 定》 （以 下简 称 “ 《决 定》 ”）。
监管局 在对 公司 所属 大 连 营业部 现场 检查 中， 发现 该 营业部 员工 陈晶 使用 客户 账户进 行期 货
交易 ； 营 业部 负责 人孟 宪 伟知悉 此情 况后 未加 以制 止， 并参 与了 期货 交易 ； 营业部 负责 人孟
宪伟未 按规 定及 时上 报 。 上述行 为暴 露出 你公 司在 营业部 管理 、 从业 人员 管 理等内 部控 制方
面存在较 大缺陷。 上述行 为违反了 《期货从 业人员 管理办法 》第十四 条、 《期 货公司董 事 、
监事和 高级 管理 人员 任职 资格管 理办 法 》 第 三十 九 条、 第五 十条 及 《 期货 公 司管理 办法 》 第
四十八 条、 第五 十条， 构成 了 《期 货公 司管 理办 法》 第 八十八 条第 一款 第 （ 一） 项 和第 （ 二 ）
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
34
项所述 的行 为 。 依 据 《 期 货交易 管理 条例 》 第五 十 六条第 一款 的规 定 ， 监 管 局现要 求公 司对
上述问 题进 行整 改 ， 吸 取 教训 ， 全 面梳 理和 完善 公 司内控 制度 ， 切实 防范 风 险， 采取 有效 措
施加强 从业 人员 执业 行为 管理 ， 有 效执 行居 间关 系 审核流 程 ， 并 对公 司相 关 责任人 员进 行责
任追究 。
B.兴全基 金及其全 资子公 司上海兴 全睿众资 产管理 有限公司 （以下简 称 “兴 全睿众 ” ）
于2015 年2 月15 日 收到 了中国 证券 投资 基金 业协 会下发 的[2015]3 号 纪律 处分决 定书 。 纪
律处分 决定 书认 为 ，2014 年7 月23 日 ， 兴 全睿 众设 立 “兴 全睿 众特 定策 略6 号分级 资产 管
理计划 ”（ 以下 简称 特 定 6 号） ，募 集规 模 1.2 亿元 ，优先 级投 资 者 为兴 全睿 众设立 的 “ 兴
全睿汇 稳健 12 号 资产 管理 计划 ” ，劣 后级 投资 者为 单一法 人。2014 年 7 月 29 日， 兴全 基
金设立 “兴 全特 定策 略 25 号分级 资产 管理 计划 ” （以 下简称 特 定 25 号） ， 募 集规 模 1 亿 元，
劣后级 投资 者为 单一 自然 人。 两只 资产 管理 计划 均 约定由 劣后 级投 资人 下达 投资建 议 。2014
年 8 月 6 日， 根据 劣后 级 投资人 的建 议， 特定 25 号 通过大 宗交 易平 台买 入某 只上市 公司 股
票 964.5 万 股， 成交 价格 10.16 元。2014 年 8 月 11 日，根 据劣 后级 投资 人的 建议， 特 定 6
号通过 大宗 交易 平台 买入 前述同 一只 上市 公司 的股 票 1177 万股 ，成 交价 格 9.94 元。2014
年 10 月， 该上 市公 司发 布 公告称 正在 筹划 非公 开发 行股票 事宜 并停 牌。 股票 复牌后 股价 出
现异常 波动 。对 于以 上异 常情形 ，兴 全基 金、 兴全 睿众未 对特 定 6 号 、特 定 25 号 的异 常 交
易保持 足够 警觉 ，也 未向 监管部 门进 行报 告。
现作出 说明 如下 ：
A.投资 决策 程序 ： 基 金经 理 根据投 资决 策委 员会 和投 资总监 制定 的投 资策 略和 资产配 置
方案 ， 综 合考 虑大 类资 产 配置和 行业 配置 比例 对不 同行业 进行 投资 金额 分配 ， 同 时在 研究 部
的支持 下， 对准 备重 点投 资的公 司进 行深 入的 基本 面分析 ，最 终构 建投 资组 合。
B.基金 经理 遵循 价值 投资 理念 ， 看 重的 是上 市公 司 的基本 面和 长期 盈利 能力 。 我 们判 断
此次事 件对 公司 短期 负面 影响有 限 ， 再 者公 司经 营 多元化 ， 涉及 多个 领域 ， 受到处 罚不 会对
整体的 业绩 造成 持续 的影 响，因 此买 入并 持有 公司 股票。
7.12.2 基 金投 资的 前十 名 股票未 超出 基金 合同 规定 的备选 股票 库。
7.12.3 期末其他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 96,048.34
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 975.35
5 应收申 购款 8,807.72
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 105,831.41
7.12.4 期末持有的处 于转 股期的可转换债券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
7.12.5 期末前十名股 票中 存在流通受限情况的 说明
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
35
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例(%)
流通受 限情 况说 明
1 600410 华胜天 成 2,484,228.00 16.40 筹划非 公开 发行 股票
2 600587 新华医 疗 771,611.28 5.09 重大事 项停 牌
3 002044 江苏三 友 710,841.60 4.69 重大事 项停 牌
7.12.6 投资组合报告 附注 的其他文字描述部分
因四舍 五入 原因 ，投 资组 合报告 中分 项之 和与 合计 可能存 在尾 差。
基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人 户数 及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户
数(户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额比
例
持有份 额
占总份 额
比例
1,392 8,565.00 0.00 0.00% 11,922,477.77 100.00%
8.2 期末基金管理人的从 业人 员持有本 基金的情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理 人 所有 从业 人员 持有本 基
金
5,896.93 0.05%
8.3 期末基金管理人的从 业人 员持有本开放式基金 份额 总量区间情况
项目 持有份 额总 数（ 份）
本公司 高级 管理 人员 、基 金投资 和
研究部 门负 责人 持有 本开 放式基 金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
36
开放式基金份额变 动
单位： 份
基金合 同生 效日 （2010 年9 月 15 日 ） 基 金份 额
总额
407,031,537.62
本报告 期期 初基 金份 额总 额 38,833,418.19
本报告 期基 金总 申购 份额 90,254,032.09
减：本 报告 期基 金总 赎回 份额 117,164,972.51
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 11,922,477.77
重大事件揭示
10.1
基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 ，未 召开 基金 份额持 有人 大会 ，无 基金 份额持 有人 大会 决议 。
10.2
基金管理人、基金托 管人 的专门基金托管部门 的重 大人事变动
本报告 期内 ，未 发生 基金 管理人 、基 金托 管人 的重 大人事 变动 。
10.3
涉及基金管理人、基 金财 产、基金托管业务的 诉讼
本报告 期内 ，未 发生 涉及 基金管 理人 、基 金财 产、 基金托 管业 务的 诉讼 。
10.4
基金投资策略的改变
本报告 期内 ，本 基金 的投 资策略 未发 生改 变。
10.5 报告期内改聘会计师 事务 所情况
本报告 期内 ，未 发生 改聘 会计师 事务 所的 情况 。
10.6
管理人、托管人及其 高级 管理人员受 稽查或处 罚 等 情况
本报告 期内 ，未 发生 管理 人、托 管人 及其 高级 管理 人员受 稽核 或处 罚等 情况 。
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
37
10.7 基金租用证券公司交 易单 元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称 交易单 元数 量
股票交易 应支付 该券 商的 佣金 备注
成交金额
占 当期
股票 成
交 总额
的比例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
上海华信证
券有限责任
公司
2 311,270,166.25 40.77% 277,045.04 40.34%
-
平安证券有
限责任 公司
2 146,375,452.63 19.17% 133,260.23 19.40%
-
兴业证券股
份有限 公司
1 96,030,327.90 12.58% 87,425.84 12.73%
-
中信证券股
份有限 公司
2 87,922,276.17 11.52% 80,044.44 11.66%
-
国金证券股
份有限 公司
1 79,168,394.23 10.37% 70,056.03 10.20%
-
国泰君安证
券股份有限
公司
2 42,769,314.56 5.60% 38,937.16 5.67%
-
中国国际金
融有限 公司
2 - - - -
-
光大证券股
份有限 公司
1 - - - -
-
民生证券有
限责任 公司
1 - - - -
-
北京高华证
券有限责任
公司
1 - - - -
-
东兴证券股
份有限 公司
1 - - - -
-
华创证券有
限责任 公司
1 - - - -
-
金元证券股
份有限 公司
1 - - - -
-
申银万国证
券股份有限
公司
1 - - - -
-
海通证券股
份有限 公司
1 - - - -
-
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
38
中国银河证
券股份有限
公司
1 - - - -
-
长江证券股
份有限 公司
1 - - - -
-
合计 22 763,535,931.74 100.00% 686,768.74 100.00% -
注：1 ：专 用交 易单 元的 选 择标准 和程 序
根据中 国证 监会 《关 于加 强 证券投 资基 金监 管有 关问 题的通 知》 （证 监基 字<1998>29 号）
和《 关于 完善证 券投 资基 金交易 席位 制度 有关 问题 的通知 》( 证 监基 金字[2007]48 号)的有关
规定， 我公 司制 定了 租用 证券公 司专 用交 易单 元的 选择标 准和 程序 ：
A. 选 择标 准。
a. 公司 具有 较强 的研 究实 力 ， 能够 出具 高质 量的 各种 研究报 告。 研究 及投 资建 议质量 较
高、 报告 出具 及时 、 能 及 时地交 流和 对需 求做 出反 应， 有较 广泛 的信 息网 络 ， 能 及时 提供 准
确的信 息资 讯服 务。
b.公司 资信 状况 较好 ，无 重大不 良记 录。
c. 公司 经营 规范 ，能 满足 基 金运作 的合 法、 合规 需求 。
d.能够 对持 有人 提供 较高 质量的 服务 。 能 够向 持有 人提供 咨询 、 查 询等 服务 ； 可以 向 投
资人提 供及 时、 主动 的信 息以及 其它 增值 服务 ，无 被持有 人投 诉的 记录 。
B. 选 择流 程。
公司投 研和 市场 部门 定期 对券商 服务 质量 根据 选择 标准进 行量 化评 比， 并根 据 评比的 结
果选择 交易 单元 。
2：截 至本 报告 期末 2015 年 6 月 30 日 止， 本基 金退 租华泰 证券 股份 有限 公 司 1 个上 海
交易单 元。
10.7.2 基金租用证券公司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期
债券成
交总额
的比例
成交金 额
占当期 回
购成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期
权证成
交总额
的比例
上海华信证
券有限责任
公司
- - - - - -
平安证券有
限责任 公司
- - - - - -
金元惠理消费主题股票型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
39
兴业证券股
份有限 公司
- - - - - -
中信证券股
份有限 公司
- - - - - -
国金证券股
份有限 公司
- - - - - -
国泰君安证
券股份有限
公司
- - - - - -
中国国际金
融有限 公司
- - - - - -
光大证券股
份有限 公司
- - - - - -
民生证券有
限责任 公司
- - - - - -
北京高华证
券有限责任
公司
- - - - - -
东兴证券股
份有限 公司
- - - - - -
华创证券有
限责任 公司
- - - - - -
金元证券股
份有限 公司
- - - - - -
申银万国证
券股份有限
公司
- - - - - -
海通证券股
份有限 公司
- - - - - -
中国银河证
券股份有限
公司
- - - - - -
长江证券股
份有限 公司
- - - - - -
合计 - - - - - -
金元顺安基金管理有 限公 司（原“金元惠理基 金管 理有限公司”）
二〇一五年八月二十 九日
