建信恒久价值股票型证券投资基金2015年
半年度报告摘要
2015年6 月30日
基金管理人：建信基金管理有限责任公司
基金托管人：中信银行股份有限公司
送出日期：2015年8 月29日
建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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§1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二
以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中信银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2015 年 8 月 27 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读半年度报告正文。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2015年1月1日起至6月 30日止。 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 建信恒久价值股票
基金主代码 530001
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2005年 12月 1日
基金管理人 建信基金管理有限责任公司
基金托管人 中信银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 1,707,977,637.05份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目标 有效控制投资风险，追求基金资产长期稳定增值。
投资策略 采用自上而下的资产配置和自下而上的股票选择相结
合的投资策略，遵循以研究为基础的长期价值投资理
念，重点投资于具有持续创造股东价值的能力、价值
被低估且流动性较好的上市公司股票，从而为基金持
有人提供持续、稳定的投资回报。
业绩比较基准 本基金投资业绩比较基准为： 75%×MSCI 中国 A股指数
+20%×中信全债指数+5%×1年定期存款利率。
风险收益特征 本基金属于股票型证券投资基金，一般情况下其风险
和预期收益高于货币市场基金、债券型基金和混合型
基金；在股票型基金中，本基金属于中等风险、中等
收益的证券投资基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 建信基金管理有限责任公
司
中信银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 吴曙明 方韡
联系电话 010-66228888 010-89936330
电子邮箱 xinxipilu@ccbfund.cn fangwei@citicib.com.cn
客户服务电话
400-81-95533
010-66228000
95558
传真 010-66228001 010-65550832
建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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2.4 信息披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联网
网址
http://www.ccbfund.cn
基金半年度报告备置地点 基金管理人和基金托管人的住所
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 建信基金管理有限责任公司 北京市西城区金融大街7号英蓝国
际金融中心16层
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期(2015 年1月1日 - 2015年6 月 30 日 )
本期已实现收益 734,764,601.55
本期利润 802,236,064.01
加权平均基金份额本期利润 0.3727
本期基金份额净值增长率 60.21%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2015年6 月 30 日 )
期末可供分配基金份额利润 0.4689
期末基金资产净值 1,702,503,069.44
期末基金份额净值 0.9968
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣
除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、期末可供分配利润的计算方法：如果期末未分配利润的未实现部分为正数，则期末可供分配利
润的金额为期末未分配利润的已实现部分；如果期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可
供分配利润的金额为期末未分配利润（已实现部分相抵未实现部分） 。
3、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于
所列数字。 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④
过去一个月 -11.41% 3.62% -6.06% 2.61% -5.35% 1.01%
过去三个月 24.87% 2.83% 9.76% 1.97% 15.11% 0.86%
过去六个月 60.21% 2.21% 25.14% 1.67% 35.07% 0.54%
过去一年 80.87% 1.69% 77.40% 1.34% 3.47% 0.35%
过去三年 106.47% 1.32% 69.15% 1.10% 37.32% 0.22%
自基金合同
生效起至今
450.70% 1.52% 323.64% 1.38% 127.06% 0.14%
注：本基金投资业绩比较基准为：75%×MSCI 中国 A 股指数+20%×中信全债指数+5%×1 年定期存
款利率。其中：MSCI中国A 股指数收益率作为衡量股票投资部分的业绩基准，中信全债指数收益
率作为衡量基金债券投资部分的业绩基准，1 年定期存款利率作为衡量现金或到期日在一年以内
的政府债券部分的业绩基准。
MSCI中国A股指数以自由流通市值为权重，包括了在上海和深圳证券交易所上市的A 股股票。指
数的编制是基于自下而上的取样方法，以达到 65%行业组代表性作为目标，目的在于体现商业活
动的多样性，达到广泛而公正的市场代表性并具有反映 A 股市场变化的灵活性。指数设计还包括
大盘股入选规则，以系统地体现大公司的特定风险，并通过最小规模标准和流动性筛选确保指数
的可投资性。中信标普全债指数属于中信标普固定收益系列指数，涵盖了在上海证券交易所、深
圳证券交易所和银行间市场上市的债券。对于交易所交易债券，剩余期限在 1 年以上、票面余额
超过 1 亿人民币、信用评级在投资级以上的债券均包含在该指数当中。对于银行间债券，该指数
根据债券类型和期限运用分层取样的方法进行了选择。本基金现金或到期日在一年以内的政府债
券部分则可以用1年定期存款利率来衡量。 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
注：本报告期，本基金的投资组合比例符合基金合同的要求。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
经中国证监会证监基金字[2005]158 号文批准，建信基金管理有限责任公司成立于 2005 年 9
月19日，注册资本2亿元。目前公司的股东为中国建设银行股份有限公司、信安金融服务公司、
中国华电集团资本控股有限公司，其中中国建设银行股份有限公司出资额占注册资本的 65%，信
安金融服务公司出资额占注册资本的 25%，中国华电集团资本控股有限公司出资额占注册资本的
10%。
公司下设综合管理部、权益投资部、固定收益投资部、金融工程及指数投资部、专户投资部、
量化衍生品及海外投资部、交易部、研究部、创新发展部、市场营销部、专户理财部、机构业务建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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部、网络金融部、人力资源管理部、基金运营部、信息技术部、风险管理部和监察稽核部，以及
深圳、成都、上海、北京四家分公司，设立了子公司--建信资本管理有限责任公司。自成立以来，
公司秉持“诚信、专业、规范、创新”的核心价值观，恪守“持有人利益重于泰山”的原则，以
“建设财富生活”为崇高使命，坚持规范运作，致力成为“最可信赖、持续领先的综合性、专业
化资产管理公司”。
截至 2015 年 6 月 30 日，公司旗下有建信恒久价值股票型证券投资基金、建信优选成长股票
型证券投资基金、建信核心精选股票型证券投资基金、建信内生动力股票型证券投资基金、建信
双利策略主题分级股票型证券投资基金、建信社会责任股票型证券投资基金、建信优势动力股票
型证券投资基金（LOF） 、建信创新中国股票型证券投资基金、建信改革红利股票型证券投资基金、
深证基本面60交易型开放式指数证券投资基金及其联接基金、 上证社会责任交易型开放式证券投
资指数基金及其联接基金、建信沪深 300 指数证券投资基金（LOF） 、建信深证 100 指数增强型证
券投资基金、建信中证500 指数增强型证券投资基金、建信央视财经 50 指数分级发起式证券投资
基金、建信全球机遇股票型证券投资基金、建信新兴市场优选股票型证券投资基金、建信全球资
源股票型证券投资基金、建信优化配置混合型证券投资基金、建信积极配置混合型证券投资基金、
建信恒稳价值混合型证券投资基金、建信消费升级混合型证券投资基金、建信安心保本混合型证
券投资基金、建信健康民生混合型证券投资基金、建信稳定增利债券型证券投资基金、建信收益
增强债券型证券投资基金、建信纯债债券型证券投资基金、建信安心回报定期开放债券型证券投
资基金、建信双息红利债券型证券投资基金、建信转债增强债券型证券投资基金、建信双债增强
债券型证券投资基金、建信安心回报两年定期开放债券型证券投资基金、建信稳定添利债券型证
券投资基金、建信信用增强债券型证券投资基金、建信周盈安心理财债券型证券投资基金、建信
双周安心理财债券型证券投资基金、建信月盈安心理财债券型证券投资基金、建信双月安心理财
债券型证券投资基金、建信嘉薪宝货币市场基金、建信货币市场基金、建信中小盘先锋股票型证
券投资基金、建信潜力新蓝筹股票型证券投资基金、建信现金添利货币市场基金、建信稳定得利
债券型证券投资基金、建信睿盈灵活配置混合型证券投资基金、建信信息产业股票型证券投资基
金、建信稳健回报灵活配置混合型证券投资基金、建信环保产业股票型证券投资基金、建信回报
灵活配置混合型证券投资基金、建信鑫安回报灵活配置混合型证券投资基金、建信新经济灵活配
置混合型证券投资基金、建信鑫丰回报灵活配置混合型证券投资基金、建信互联网+产业升级股票
型证券投资基金，共计 55只开放式基金，管理的基金净资产规模共计为 1654.99亿元。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务 任本基金的基金经理（助理）期限 证券从业年限 说明 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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任职日期 离任日期
顾中汉
权益投资
部副总
监、本基
金的基金
经理
2011年10月
11日
- 11
硕士。曾
任北京市
房管局科
员，2004
年 4 月起
就职于易
方达基金
管理公
司，历任
交易员、
研究员、
基金经理
助理、投
资经理，
2010年 1
月至 2011
年 5 月任
社保 109
组合的投
资经理。
顾中汉于
2011年 6
月加入本
公司，
2011年10
月11日起
任建信恒
久价值股
票型证券
投资基金
基金经
理；2011
年 12月
13 日至
2013年 5
月 3 日任
建信优化
配置混合
型证券投
资基金基
金经理；
2014年 8
月20日起
任建信中建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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小盘先锋
股票基金
的基金经
理；2015
年 5月 22
日起任建
信核心精
选股票基
金经理。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》 、 《证券投资基金销售管理办法》 、 《公
开募集证券投资基金运作管理办法》 、 《证券投资基金信息披露管理办法》 、基金合同和其他法律法
规、部门规章，依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在认真控制投
资风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益，没有发生违反法律法规的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
为了公平对待投资人，保护投资人利益，避免出现不正当关联交易、利益输送等违法违规行
为，公司根据《证券投资基金法》 、 《证券投资基金管理公司内部控制指导意见》 、 《证券投资基金
公司公平交易制度指导意见》 、 《基金管理公司特定客户资产管理业务试点办法》等法律法规和公
司内部制度，制定和修订了《公平交易管理办法》 、 《异常交易管理办法》 、 《公司防范内幕交易管
理办法》 、 《利益冲突管理办法》等风险管控制度。公司使用的交易系统中设置了公平交易模块，
一旦出现不同基金同时买卖同一证券时，系统自动切换至公平交易模块进行操作，确保在投资管
理活动中公平对待不同投资组合，严禁直接或通过第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利
益输送。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内未出现所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量
超过该证券当日成交量的5％的情况。本报告期，未发现本基金存在异常交易行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2015 年上半年，A 股市场大幅上涨，上证综指上涨 32.3%、沪深 300 指数上涨 26.6%、中证建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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500 指数上涨67.3%，创业板综指上涨 106.6%，出现极度分化行情。
市场对2015年宏观经济继续有下行压力、货币政策将持续宽松、政府态度上希望股市上涨达
成共识，增量资金不断入场，追逐符合转型方向的新兴产业。但资本市场加强监管、新股发行节
奏加快影响的累积以及股市去杠杆导致季末股市大幅波动，风险显现。
本基金采取自下而上精选个股的投资策略，重点配置企业盈利增长较快、估值安全边际相对
较高的个股配置，TMT、医药、化工、机械等业绩较为确定的板块，获得一定的回报。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
本报告期基金净值增长率60.21%， 波动率2.21%， 业绩比较基准收益率 25.14%， 波动率 1.67%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望下半年，本基金认为经济增速继续放缓，企业盈利仍旧面临很大压力，稳增长、调结构、
促改革将成为主要政策方向，防止系统性金融风险将被提高到重要地位，股市将进入去杠杆的过
程，投资者信心受到重创，较难恢复。
下半年需要关注几个对股市产生重大影响的因素：防范股市系统性风险的政策将使得市场波
动性下降，逐步恢复常态；股市去杠杆的过程有可能会引发短期的资金连锁反应；国企改革带来
的系统性机会。总体上看，相当部分股票估值仍然较高，股市去杠杆过程也将是股市调整过程。
本基金将延续一贯的风格，追求价值与高质量的成长，努力寻找投资机会，尽力为持有人获
得良好的回报。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本报告期内，本管理人根据中国证监会[2008]38号文《关于进一步规范证券投资基金估值业
务的指导意见》等相关规定，继续加强和完善对基金估值的内部控制程序。
公司设立的基金估值委员会为公司基金估值决策机构，负责制定公司所管理基金的基本估值
政策；对公司旗下基金已采用的估值政策、方法、流程的执行情况进行审核监督；对因经营环境
或市场变化等导致需调整已实施的估值政策、方法和流程的，负责审查批准基金估值政策、方法
和流程的变更。估值委员会由公司分管估值业务的副总经理、督察长、投资总监、研究总监、风
险管理总监、运营总监及监察稽核总监组成。
公司基金估值委员会下设基金估值工作小组，由具备丰富专业知识、两年以上基金行业相关建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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领域工作经历、熟悉基金投资品种定价及基金估值法律法规、具备较强专业胜任能力的基金经理、
数量研究员、风险管理人员、监察稽核人员及基金运营人员组成（具体人员由相关部门根据专业
胜任能力和相关工作经历进行指定） 。 估值工作小组负责日常追踪可能对公司旗下基金持有的证券
的发行人、所属行业、相关市场等产生影响的各类事件，发现估值问题；提议基金估值调整的相
关方案并进行校验；根据需要提出估值政策调整的建议以及提议和校验不适用于现有的估值政策
的新的投资品种的估值方案，报基金估值委员会审议批准。
基金运营部根据估值委员会的决定进行相关具体的估值调整或处理，并负责与托管行进行估
值结果的核对。涉及模型定价的，由估值工作小组向基金运营部提供模型定价的结果，基金运营
部业务人员复核后使用。
基金经理作为估值工作小组的成员之一，在基金估值定价过程中，充分表达对相关问题及定
价方案的意见或建议，参与估值方案提议的制定，但对估值政策和估值方案不具备最终表决权。
本公司参与估值流程的各方之间不存在任何的重大利益冲突。
公司与中央国债登记结算有限责任公司签署了《中债收益率曲线和中债估值最终用户服务协
议》 ， 并依据其提供的中债收益率曲线及估值价格对公司旗下基金持有的银行间固定收益品种进行
估值（适用非货币基金）或影子定价（适用货币基金和理财类基金） 。
自 2015 年 3 月 26 日起，公司按照中证指数有限公司根据《中国证券投资基金业协会估值核
算工作小组关于2015年1季度固定收益品种的估值处理标准》所独立提供的债券估值价格，对公
司旗下基金持有的在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券、 资产支持证券和私
募债券除外)进行估值。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本报告期内本基金未进行利润分配，符合法律法规及本基金基金合同中关于收益分配相关条
款的规定。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
自 2005 年 12 月 1 日建信恒久价值股票型证券投资基金（以下称“建信恒久基金”或“本基
金”）成立以来，作为本基金的托管人，中信银行严格遵守了《证券投资基金法》及其他有关法
律法规、基金合同和托管协议的规定，尽职尽责地履行了托管人应尽的义务，不存在任何损害基
金份额持有人利益的行为。 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
报告期内，本托管人按照国家有关法律法规、基金合同和托管协议要求，对基金管理人——
建信基金管理有限责任公司在本基金投资运作方面进行了监督，对基金资产净值计算、基金份额
申购赎回价格的计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，未发现基金管理人有损害基金份
额持有人利益的行为。本基金本报告期未进行分红，符合合同要求。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
由建信恒久基金管理人——建信基金管理有限责任公司编制，并经本托管人复核审查的本半
年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配、财务会计报告、投资组合报告等内容真实、准确
和完整。
§6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：建信恒久价值股票型证券投资基金
报告截止日： 2015年6月 30日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2015年 6 月 30日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
资 产：
银行存款
387,403,070.22 244,257,116.97
结算备付金
4,462,069.76 4,286,948.06
存出保证金
1,040,964.40 923,979.07
交易性金融资产
1,312,848,847.77 1,620,985,198.94
其中：股票投资
1,310,253,611.17 1,620,985,198.94
基金投资
- -
债券投资
2,595,236.60 -
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产
- -
买入返售金融资产
- -
应收证券清算款
- -
应收利息
106,705.32 71,684.37
应收股利
- -
应收申购款
106,357,438.01 1,987,266.05
递延所得税资产
- -
其他资产
- -
资产总计
1,812,219,095.48 1,872,512,193.46 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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负债和所有者权益 附注号
本期末
2015年 6 月 30日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债
- -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
46,737,301.31 -
应付赎回款
48,892,237.57 5,424,294.23
应付管理人报酬
2,405,396.61 2,494,891.93
应付托管费
400,899.44 415,815.31
应付销售服务费
- -
应付交易费用
10,077,225.04 5,582,483.50
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债
1,202,966.07 1,181,961.13
负债合计
109,716,026.04 15,099,446.10
所有者权益：
实收基金
901,700,306.58 1,576,016,904.69
未分配利润
800,802,762.86 281,395,842.67
所有者权益合计
1,702,503,069.44 1,857,412,747.36
负债和所有者权益总计
1,812,219,095.48 1,872,512,193.46
注：报告截止日 2015 年 6 月 30 日，基金份额净值 0.9968 元，基金份额总额 1,707,977,637.05
份。
6.2 利润表
会计主体：建信恒久价值股票型证券投资基金
本报告期：2015年1月1日至 2015年6月 30日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2015 年 1月 1 日至
2015 年6 月 30日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至
2014 年 6 月 30日
一、收入
831,878,128.24 31,159,580.64
1.利息收入
1,177,478.26 1,900,933.18
其中：存款利息收入
1,177,337.34 1,803,902.46
债券利息收入
140.92 197.48
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
- 96,833.24
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
762,323,454.44 36,384,291.56 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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其中：股票投资收益
755,874,198.77 25,796,960.13
基金投资收益
- -
债券投资收益
- 67,007.02
资产支持证券投资收益
- -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益
- -
股利收益
6,449,255.67 10,520,324.41
3.公允价值变动收益（损失以“-”
号填列）
67,471,462.46 -7,508,907.34
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填列）
905,733.08 383,263.24
减：二、费用
29,642,064.23 24,222,882.78
1．管理人报酬
13,088,807.31 14,794,927.87
2．托管费
2,181,467.91 2,465,821.38
3．销售服务费
- -
4．交易费用
14,209,999.57 6,750,562.73
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6．其他费用
161,789.44 211,570.80
三、利润总额（亏损总额以“-”
号填列）
802,236,064.01 6,936,697.86
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”号填
列）
802,236,064.01 6,936,697.86
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：建信恒久价值股票型证券投资基金
本报告期：2015年1月1日至 2015年6月 30日
单位：人民币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有者权益 （基
金净值）
1,576,016,904.69 281,395,842.67 1,857,412,747.36
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润）
- 802,236,064.01 802,236,064.01
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
-674,316,598.11 -282,829,143.82 -957,145,741.93 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 15 页 共 33 页
列）
其中：1.基金申购款 307,908,556.24 272,784,868.36 580,693,424.60
2.基金赎回款 -982,225,154.35 -555,614,012.18 -1,537,839,166.53
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-”号填列）
- - -
五、 期末所有者权益 （基
金净值）
901,700,306.58 800,802,762.86 1,702,503,069.44
项目
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至 2014 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初所有者权益 （基
金净值）
2,018,366,180.54 177,503,613.76 2,195,869,794.30
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润）
- 6,936,697.86 6,936,697.86
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号填
列）
-314,381,897.22 -12,385,267.13 -326,767,164.35
其中：1.基金申购款 182,764,852.74 10,020,193.62 192,785,046.36
2.基金赎回款 -497,146,749.96 -22,405,460.75 -519,552,210.71
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-”号填列）
- -97,314,006.46 -97,314,006.46
五、 期末所有者权益 （基
金净值）
1,703,984,283.32 74,741,038.03 1,778,725,321.35
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署：
______孙志晨______
______何斌______
____秦绪华____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
建信恒久价值股票型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下
简称“中国证监会”)证监基金字[2005]第 178号 《关于同意建信恒久价值股票型证券投资基金募建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 16 页 共 33 页
集的批复》核准，由建信基金管理有限责任公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《建
信恒久价值股票型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不
定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集6,198,114,265.92元，业经普华永道中天会计师事
务所有限公司普华永道中天验字(2005)第176号验资报告予以验证。经向中国证监会备案， 《建信
恒久价值股票型证券投资基金基金合同》于 2005 年 12 月 1 日正式生效，基金合同生效日的基金
份额总额为 6,201,862,692.93 份基金份额，其中认购资金利息折合 3,748,427.01 份基金份额。
本基金的基金管理人为建信基金管理有限责任公司， 基金托管人为中信银行股份有限公司(以下简
称“中信银行”)。
根据《建信恒久价值股票型证券投资基金基金合同》和《建信恒久价值股票型证券投资基金
基金份额拆分的公告》的有关规定，本基金于2007年4月 2日进行了基金份额拆分，拆分比例为
1.894180534，并于2007年 4月3日进行了变更登记。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《建信恒久价值股票型证券投资基金基金合同》
的有关规定，本基金的投资范围限于具有良好流动性的金融工具，包括国内依法公开发行上市的
股票、国债、金融债、企业债、回购、央行票据、可转换债券、权证以及经中国证监会批准允许
基金投资的其它金融工具。在正常市场情况下，本基金投资组合中股票资产占基金资产的
60%-95%，现金、债券、货币市场工具以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具占基金资产的
5%-40%，其中，基金保留的现金以及投资于一年期以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净
值的 5%。在基金实际管理过程中，本基金的管理人将根据中国宏观经济情况和证券市场的阶段性
变化，适时调整基金资产在股票、债券及货币市场的投资品种之间的配置比例。本基金的业绩比
较基准为MSCI中国A 股指数×75% + 中信全债指数×20% + 一年定期存款利率×5%。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于 2006年2 月15 日颁布的《企业会计准则－基本准则》和 38
项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定(以下
合称“企业会计准则”)、中国证监会公告[2010]5号《证券投资基金信息披露XBRL模板第3 号<
年度报告和半年度报告>》 、中国证券业协会于 2007 年 5 月 15 日颁布的《证券投资基金会计核算
业务指引》 、 《建信恒久价值股票型证券投资基金基金合同》和中国证监会允许的基金行业实务操
作的有关规定编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金 2015 年半年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2015建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 17 页 共 33 页
年6 月 30 日的财务状况以及 2015年 1月1 日至 2015年 6月 30 日的经营成果和基金净值变动情
况等有关信息。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策与最近一期年度报告相一致。
6.4.4.1 其他重要的会计政策和会计估计
根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以下类别股
票投资和债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
(1)对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌或交易不活跃(包括涨跌停时的交易不
活跃)等情况，本基金根据中国证监会公告[2008]38 号《关于进一步规范证券投资基金估值业务
的指导意见》 ，根据具体情况采用《关于发布中基协(AMAC)基金行业股票估值指数的通知》提供的
指数收益法、市盈率法等估值技术进行估值。
(2)对于在锁定期内的非公开发行股票，根据中国证监会证监会计字[2007]21 号《关于证券
投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》之附件《非公开发行有
明确锁定期股票的公允价值的确定方法》 ， 若在证券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价低于
非公开发行股票的初始投资成本，按估值日证券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价估值；
若在证券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价高于非公开发行股票的初始投资成本，按锁定
期内已经过交易天数占锁定期内总交易天数的比例将两者之间差价的一部分确认为估值增值。
(3)在银行间同业市场交易的债券品种，根据中国证监会证监会计字[2007]21 号《关于证券
投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》采用估值技术确定公允
价值。本基金持有的银行间同业市场债券按现金流量折现法估值，具体估值模型、参数及结果由
中央国债登记结算有限责任公司独立提供。
(4)对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券、资产支持证券和私募债
券除外)，按照中证指数有限公司根据《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年
1季度固定收益品种的估值处理标准》所独立提供的债券估值结果确定公允价值。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
6.4.5.2 会计估计变更的说明
对于在证券交易所上市或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券、 资产支持证券和私募债券除建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 18 页 共 33 页
外)，鉴于其交易量和交易频率不足以提供持续的定价信息，本基金本报告期改为采用中证指数有
限公司根据 《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于 2015年1季度固定收益品种的估值
处理标准》所独立提供的估值结果确定公允价值。
6.4.5.3 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通
知》 、财税[2008]1 号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》 、财税[2012]85 号《关于实施上市
公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税
项列示如下：
(1)以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。基金买卖股票、债券的
差价收入不予征收营业税。
(2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收
入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20%
的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1 个月以内(含 1 个月)的，
其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年(含 1 年)的，暂减按 50%
计入应纳税所得额；持股期限超过 1 年的，暂减按 25%计入应纳税所得额。对基金持有的上市公
司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；
解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计
征个人所得税。
(4)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
单位：人民币元
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期，存在控制关系或其他重大利害关系的关联方没有发生变化。
6.4.7.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 19 页 共 33 页
建信基金管理有限责任公司(“建信基
金”)
基金管理人、注册登记机构、基金销售机构
中信银行股份有限公司(“中信银行”) 基金托管人、基金销售机构
中国建设银行股份有限公司(“中国建设
银行”)
基金管理人的股东、基金销售机构
美国信安金融服务公司 基金管理人的股东
中国华电集团资本控股有限公司 基金管理人的股东
建信资本管理有限责任公司 基金管理人的子公司
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.8.1.1 股票交易
本基金本报告期内及上年度可比期间未发生通过关联方交易单元进行的交易。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年6月
30 日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年6月30日
当期发生的基金应支付
的管理费
13,088,807.31 14,794,927.87
其中： 支付销售机构的客
户维护费
115,849.06 75,085.30
注：1、支付基金管理人建信基金管理有限责任公司的管理人报酬按前一日基金资产净值 1.50%的
年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 1.50% / 当年天数。
2、 客户维护费是指基金管理人与基金销售机构约定的用以向基金销售机构支付客户服务及销售活
动中产生的相关费用，该费用从基金管理人收取的基金管理费中列支，不属于从基金资产中列支
的费用项目。
6.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年6月30日
当期发生的基金应支付
的托管费
2,181,467.91 2,465,821.38 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 20 页 共 33 页
注：支付基金托管人中信银行的托管费按前一日基金资产净值 0.25%的年费率计提，逐日累计至
每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值 X 0.25% / 当年天数。
6.4.8.2.3 销售服务费
本基金无销售服务费。
6.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
本基金本报告期内未发生与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。
6.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
本基金本报告期未发生管理人运用固有资金投资本基金的情况。
6.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
本基金本报告期内未发生除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。
6.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
上年度可比期间
2014年 1月 1日至 2014年 6月 30日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中信银行 387,403,070.22 1,111,857.08 163,155,084.16 1,752,769.11
注：本基金的银行存款由基金托管人中信银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
本基金本报告期内及上年度可比期间未发生承销期内参与关联方承销证券的情况。
6.4.8.7 其他关联交易事项的说明
本报告期间本基金未发生其他需要说明的关联交易事项。
6.4.9 期末（ 2015 年6 月30 日 ）本基金持有的流通受限证券
6.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
报告期末，本基金未持有因认购新发/增发证券而流通受限证券。
6.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票 股票 停牌 停 期末 复牌 复牌 数量（股） 期末 期末估值总 备注 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 21 页 共 33 页
代码 名称 日期 牌
原
因
估值单
价
日期 开盘单
价
成本总额 额
600886
国投
电力
2015
年 6 月
24 日
筹划
非公
开发
行股
票
14.14 - - 5,474,700 74,019,103.07 77,412,258.00 -
300083
劲胜
精密
2015
年 4 月
6 日
重大
资产
重组
43.15
2015
年 8 月
17 日
33.79 1,498,129 32,598,503.57 64,644,266.35 -
002345
潮宏
基
2015
年 5 月
22 日
重大
事项
17.94 - - 3,103,956 51,719,741.79 55,684,970.64 -
600645
中源
协和
2015
年 4 月
27 日
重大
资产
重组
81.32 - - 493,921 28,075,506.23 40,165,655.72 -
601311
骆驼
股份
2015
年 6 月
18 日
筹划
非公
开发
行股
票
23.31
2015
年 7 月
15 日
25.38 981,350 30,993,236.50 22,875,268.50 -
注： 本基金截至2015年 06月 30日止持有以上因公布的重大事项可能产生重大影响而被暂时停牌
的股票，该类股票将在所公布事项的重大影响消除后，经交易所批准复牌。
6.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
至本报告期末，本基金无银行间市场债券正回购交易余额，故未存在作为抵押的债券。
6.4.9.3.2 交易所市场债券正回购
至本报告期末，本基金无交易所市场债券正回购交易余额，故未存在作为抵押的债券。
6.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
(1)公允价值
(a)金融工具公允价值计量的方法
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最
低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 22 页 共 33 页
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b)持续的以公允价值计量的金融工具
(i)各层级金融工具公允价值
于2015年06月30日， 本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属
于第一层级的余额为 1,052,066,428.56 元，属于第二层级的余额为 260,782,419.21 元，无属于
第三层级的余额(2014年06 月 30 日：第一层级的余额为 1,391,401,021.18元，第二层级的余额
为61,466,048.67元，无属于第三层级的余额)。
(ii)公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票，若出现重大事项停牌、交易不活跃(包括涨跌停时的交易不活
跃)、或属于非公开发行等情况，本基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及
限售期间将相关股票的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公
允价值的影响程度，确定相关股票公允价值应属第二层次还是第三层次。对于在证券交易所上市
或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券、资产支持证券和私募债券除外)，本基金于 2015 年 3
月26日起改为采用中证指数有限公司根据 《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于2015
年1 季度固定收益品种的估值处理标准》所独立提供的估值结果确定公允价值（附注 6.4.5.2），
并将相关债券的公允价值从第一层次调整至第二层次。
(iii)第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c)非持续的以公允价值计量的金融工具
于2015年6月30日，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产。
(d)不以公允价值计量的金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值与公允
价值相差很小。
(2) 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比例
（%） 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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1 权益投资 1,310,253,611.17 72.30
其中：股票 1,310,253,611.17 72.30
2 固定收益投资 2,595,236.60 0.14
其中：债券 2,595,236.60 0.14
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 391,865,139.98 21.62
7 其他各项资产 107,505,107.73 5.93
8 合计 1,812,219,095.48 100.00
7.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
A
农、林、牧、渔业 100,391,584.14 5.90
B
采矿业 - -
C
制造业 853,868,519.07 50.15
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
77,412,258.00 4.55
E
建筑业 33,161,882.45 1.95
F
批发和零售业 17,733,602.70 1.04
G
交通运输、仓储和邮政业 - -
H
住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
90,904,981.91 5.34
J
金融业 - -
K
房地产业 - -
L
租赁和商务服务业 - -
M
科学研究和技术服务业 104,961,684.92 6.17
N
水利、环境和公共设施管理业 31,819,097.98 1.87
O
居民服务、修理和其他服务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和社会工作 - -
R
文化、体育和娱乐业 - -
S
综合 - - 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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合计 1,310,253,611.17 76.96
注：以上行业分类以2015年 06月30日的证监会行业分类标准为依据。
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 600651 飞乐音响 5,974,013 122,885,447.41 7.22
2 600886 国投电力 5,474,700 77,412,258.00 4.55
3 600050 中国联通 9,115,677 66,817,912.41 3.92
4 300332 天壕节能 2,571,271 64,796,029.20 3.81
5 300083 劲胜精密 1,498,129 64,644,266.35 3.80
6 600519 贵州茅台 235,607 60,704,143.55 3.57
7 600594 益佰制药 1,037,494 60,309,526.22 3.54
8 002345 潮宏基 3,103,956 55,684,970.64 3.27
9 002250 联化科技 2,408,043 53,940,163.20 3.17
10 600271 航天信息 804,033 52,028,975.43 3.06
注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于www.ccbfund.cn网站的半
年度报告正文。
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净值
比例（％）
1 601318 中国平安 174,696,163.20 9.41
2 600900 长江电力 139,693,989.30 7.52
3 600050 中国联通 101,088,125.90 5.44
4 600309 万华化学 82,247,851.20 4.43
5 600886 国投电力 74,019,103.07 3.99
6 601336 新华保险 72,773,099.43 3.92
7 000776 广发证券 72,721,770.65 3.92
8 300332 天壕节能 69,708,386.75 3.75
9 600519 贵州茅台 68,733,044.40 3.70
10 002275 桂林三金 67,224,269.22 3.62 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 25 页 共 33 页
11 002236 大华股份 64,055,564.12 3.45
12 002250 联化科技 62,914,372.93 3.39
13 000625 长安汽车 60,056,162.45 3.23
14 000592 平潭发展 55,926,476.80 3.01
15 600594 益佰制药 55,404,588.20 2.98
16 000488 晨鸣纸业 53,470,837.15 2.88
17 002345 潮宏基 51,719,741.79 2.78
18 002456 欧菲光 51,572,864.36 2.78
19 000826 桑德环境 51,346,406.46 2.76
20 002086 东方海洋 50,629,845.75 2.73
21 600645 中源协和 49,820,995.80 2.68
22 600850 华东电脑 48,026,026.26 2.59
23 000961 中南建设 47,426,279.02 2.55
24 601877 正泰电器 45,066,938.87 2.43
25 600409 三友化工 44,326,850.56 2.39
26 300086 康芝药业 43,715,492.46 2.35
27 601058 赛轮金宇 43,004,478.99 2.32
28 002042 华孚色纺 42,625,797.69 2.29
29 002321 华英农业 42,587,245.29 2.29
30 600153 建发股份 42,347,992.55 2.28
31 300083 劲胜精密 42,009,499.15 2.26
32 603001 奥康国际 41,810,041.68 2.25
33 600993 马应龙 41,328,314.19 2.23
34 002689 博林特 40,383,937.52 2.17
35 002696 百洋股份 39,565,098.88 2.13
36 000059 *ST 华锦 37,968,510.43 2.04
37 600351 亚宝药业 37,277,106.84 2.01
注：上述买入金额为买入成交金额（成交单价乘以成交数量），不包括相关交易费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净值
比例（％）
1 601318 中国平安 169,101,628.91 9.10
2 600900 长江电力 136,959,564.86 7.37
3 002063 远光软件 133,551,440.34 7.19 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 26 页 共 33 页
4 002100 天康生物 115,197,924.79 6.20
5 000002 万
科Ａ 94,784,884.00 5.10
6 600651 飞乐音响 86,971,855.71 4.68
7 600309 万华化学 80,474,745.70 4.33
8 300086 康芝药业 76,788,824.67 4.13
9 002456 欧菲光 75,537,945.97 4.07
10 601336 新华保险 74,691,389.98 4.02
11 002689 博林特 74,119,729.40 3.99
12 603001 奥康国际 72,819,716.09 3.92
13 300115 长盈精密 71,958,225.21 3.87
14 000592 平潭发展 71,159,526.42 3.83
15 000776 广发证券 69,508,972.26 3.74
16 600850 华东电脑 64,310,975.54 3.46
17 002104 恒宝股份 60,140,264.04 3.24
18 000516 国际医学 59,559,901.20 3.21
19 300041 回天新材 58,661,259.50 3.16
20 000566 海南海药 58,415,733.34 3.15
21 601398 工商银行 57,074,598.80 3.07
22 600993 马应龙 56,461,997.35 3.04
23 300186 大华农 52,931,996.62 2.85
24 000826 桑德环境 51,523,359.27 2.77
25 600300 维维股份 48,259,126.82 2.60
26 600872 中炬高新 48,003,183.73 2.58
27 000523 广州浪奇 46,797,925.89 2.52
28 002330 得利斯 45,983,657.93 2.48
29 002477 雏鹰农牧 45,938,612.37 2.47
30 601877 正泰电器 44,513,363.25 2.40
31 300070 碧水源 44,509,682.01 2.40
32 600409 三友化工 44,449,556.50 2.39
33 600351 亚宝药业 42,176,545.21 2.27
34 601058 赛轮金宇 42,036,301.94 2.26
35 600271 航天信息 41,325,016.74 2.22
36 300145 南方泵业 41,290,762.01 2.22
37 002342 巨力索具 41,080,058.06 2.21
38 600153 建发股份 40,883,384.09 2.20
39 600549 厦门钨业 39,878,689.14 2.15
40 600392 盛和资源 39,050,649.82 2.10
41 000488 晨鸣纸业 39,040,999.86 2.10 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 27 页 共 33 页
42 002400 省广股份 38,994,121.69 2.10
43 000059 *ST 华锦 38,309,208.06 2.06
注：上述卖出金额为卖出成交金额（成交单价乘以成交数量） ，不包括相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 3,937,397,669.10
卖出股票收入（成交）总额 5,070,665,673.67
注：上述买入股票成本总额和卖出股票收入总额均为买卖成交金额（成交单价乘以成交数量），
不包含相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（％）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债 2,595,236.60 0.15
8 其他 - -
9 合计 2,595,236.60 0.15
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 110031 航信转债 17,860 2,595,236.60 0.15
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 28 页 共 33 页
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
7.10.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未投资股指期货。
7.10.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金本报告期末未投资股指期货。
7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.11.1 本期国债期货投资政策
本基金本报告期末未投资国债期货。
7.11.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未投资国债期货。
7.11.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期末未投资国债期货。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1
本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一
年内受到公开谴责、处罚的情形。
7.12.2
本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
7.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 1,040,964.40
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 106,705.32
5 应收申购款 106,357,438.01
6 其他应收款 - 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 29 页 共 33 页
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 107,505,107.73
7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有可转换债券。
7.12.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的公允
价值
占基金资产净值比
例（%）
流通受限情况说明
1 600886 国投电力 77,412,258.00 4.55 筹划非公开发行股票
2 300083 劲胜精密 64,644,266.35 3.80 重大资产重组
3 002345 潮宏基 55,684,970.64 3.27 重大事项
§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份
额比例
持有份额
占总份
额比例
87,012 19,629.22 209,557,791.06 12.27% 1,498,419,845.99 87.73%
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
613,688.08 0.04%
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人、该只基金的基金经理未持有该只基金。
建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 30 页 共 33 页
§9 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生效日（ 2005 年 12 月1 日 ）基金份额总额
6,201,862,692.93
本报告期期初基金份额总额 2,985,280,746.70
本报告期基金总申购份额 583,230,217.05
减:本报告期基金总赎回份额 1,860,533,326.70
本报告期基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列） -
本报告期期末基金份额总额 1,707,977,637.05
注：上述总申购份额含转换入份额，总赎回份额含转换出份额。
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
本报告期，本基金未召开基金份额持有人大会。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
我公司于 2015 年 3 月 26 日召开 2015 年度第一次临时股东会会议，决定解聘杨文升先生、
欧阳伯权先生公司董事职务，并解聘顾建国先生独立董事职务，批准聘任许会斌先生、张维义先
生为公司董事，以及李全先生为公司独立董事。2015 年 3 月 26 日公司召开第四届董事会第一次
会议，会议选举许会斌先生为公司董事长。2015 年 5 月 28 日，公司依法完成了法定代表人变更
手续，许会斌先生为法定代表人。公司已根据相关法律法规要求，在指定媒体公开披露了公司前
述人员的变更信息，并已在监管机构备案。
报告期内，本基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期无涉及本基金基金管理人、基金财产以及基金托管人基金托管业务的诉讼事项。
10.4 基金投资策略的改变
本报告期基金投资策略未发生改变。
建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 31 页 共 33 页
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
自本基金基金合同生效日起普华永道中天会计师事务所为本基金提供审计服务至今，本报告
期内会计师事务所未发生改变。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期未发生公司和董事、监事和高级管理人员被中国证监会、证券业协会、证券交易所
处罚或公开谴责，以及被财政、外汇和审计等部门施以重大处罚的情况。
本报告期内，本基金托管人涉及托管业务的高级管理人员未受到监管部门的稽查和处罚。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
中信证券 2 2,144,423,087.24 23.81% 1,943,909.50 23.89% -
宏信证券 1 1,807,330,011.95 20.06% 1,645,393.54 20.23% -
国信证券 1 1,028,910,699.09 11.42% 936,722.18 11.51% -
信达证券 2 924,368,476.16 10.26% 828,180.74 10.18% -
中投证券 1 624,981,233.72 6.94% 557,283.14 6.85% -
中金公司 2 532,959,418.75 5.92% 477,827.32 5.87% -
兴业证券 1 483,191,190.77 5.36% 432,088.80 5.31% -
光大证券 1 294,479,802.17 3.27% 263,403.04 3.24% -
国泰君安 2 287,310,762.58 3.19% 257,906.37 3.17% -
招商证券 1 271,983,774.86 3.02% 243,512.35 2.99% -
广州证券 1 165,004,750.59 1.83% 147,141.06 1.81% 新增
中银国际 1 157,663,928.29 1.75% 143,538.08 1.76% -
民生证券 1 156,535,616.08 1.74% 142,510.01 1.75% -
国金证券 1 123,756,211.02 1.37% 111,284.19 1.37% -
东方证券 1 5,164,379.50 0.06% 4,701.63 0.06% -
长江证券 1 - - - - -
东兴证券 1 - - - - -
渤海证券 1 - - - - -
上海证券 1 - - - - -
方正证券 1 - - - - - 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
第 32 页 共 33 页
申万宏源 2 - - - - -
注：1、本基金根据中国证监会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》 （证监基
金字[2007]48 号）的规定及本基金管理人的《基金专用交易席位租用制度》 ，基金管理人制定了
提供交易单元的券商的选择标准，具体如下：
（1）财务状况良好、经营管理规范、内部管理制度健全、风险管理严格，能够满足基金运作高度
保密的要求，在最近一年内没有重大违规行为。
（2）具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施满足基金进行证券交易的需要。
（3）具备较强的研究能力，有固定的研究机构和专门的研究人员，能够对宏观经济、证券市场、
行业、个股、个券等进行深入、全面的研究，能够积极、有效地将研究成果及时传递给基金管理
人，能够根据基金管理人所管理基金的特定要求进行专项研究服务。
（4）佣金费率合理。
2、根据以上标准进行考察后，基金管理人确定券商，与被选择的券商签订委托协议，并报中国证
监会备案及通知基金托管人。
3、本基金本报告期内新增广州证券股份有限公司一个交易单元，未剔除交易单元。本基金与托管
在同一托管行的公司其他基金共用交易单元。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
中信证券 - - - - - -
宏信证券 - - - - - -
国信证券 - - - - - -
信达证券 - - - - - -
中投证券 - - - - - -
中金公司 - - - - - -
兴业证券 - - - - - -
光大证券 - - - - - -
国泰君安 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
广州证券 - - - - - -
中银国际 - - - - - - 建信恒久价值股票 2015 年半年度报告摘要
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民生证券 - - - - - -
国金证券 - - - - - -
东方证券 - - - - - -
长江证券 - - - - - -
东兴证券 - - - - - -
渤海证券 - - - - - -
上海证券 - - - - - -
方正证券 - - - - - -
申万宏源 - - - - - -
建信基金管理有限责任公司
2015年 8月29日
