工 银 瑞 信 产业 债 债 券 型证 券 投 资 基金 2015
年 半 年 度 报告
2015 年6 月30 日
基金管 理人： 工银瑞信基 金管理有限公司
基金托 管人： 中信银行股 份有限公司
送出日 期： 二〇一五年八 月二十八日
工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 中信 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2015 年 8 月 21 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计 。
本报告 期 自2015 年01 月01 日 起至 06 月30 日止 。 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标和基金净 值表现 ........................................................................................................... 6
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 7
3.3 其 他指 标 ...................................................................................................................................... 9
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 9
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 ...................................................................................................... 9
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 11
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 11
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 12
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 12
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 13
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 13
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 13
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 13
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 13
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 14
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ........................ 14
§6 半年度财务会计报告（ 未经审计） ................................................................................................. 14
6.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 14
6.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 15
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 16
6.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 18
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 36
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 36
7.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 36
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 37
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 38
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 40
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 40
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 41
7.8 报告 期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 41
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 41
7.10 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 41
7.11 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 41 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 42
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 42
8.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 42
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 43
§9 开放式基金份额变 动 ......................................................................................................................... 43
§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 43
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 43
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 43
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 44
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 44
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 44
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 44
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 44
10.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 45
§ 11 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 47
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 47
12.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 47
12.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 47
12.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 47
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§2
基金简介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 工银瑞 信产 业债 债券 型证 券投资 基金
基金简 称 工银产 业债 券
基金主 代码 000045
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2013 年 3 月29 日
基金管 理人 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中信银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 576,145,824.98 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 工银产 业债 券 A 工银产 业债 券 B
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 000045 000046
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 218,047,914.95 份 358,097,910.03 份
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 本基金 在追 求资 产长 期稳 健增值 的基 础上， 通过 对 产业债 券积 极主 动的 投 资 管
理，力 争创 造超 过业 绩比 较基准 的投 资收 益。
投资策 略 本基金 依据 经济 周期 与金 融市场 的相 互关 系， 以 固 定收益 类品 种构 筑资 产 组 合
的平稳 收益 ， 以积 极的 权 益类资 产投 资追 求资 产组 合的增 强回 报 。 通 过对 股 票
资产与 债券 资产 进行 相对 稳定的 战略 性配 置， 实现 基金的 风险 收益 目标 。
业绩比 较基 准 三年期 定期 存款 利率+1.00%
风险收 益特 征 本基金 为债 券型 基金 ， 预 期收益 和风 险水 平高 于货 币市场 基金 ， 低于 混合 型 基
金与股 票型 基金 ； 因为 本 基金可 以配 置二 级市 场股 票， 所以 预期 收益 和风 险 水
平高于 投资 范围 不含 二级 市场股 票的 债券 型基 金 。 根据 《工 银瑞 信基 金管 理 公
司基金 风险 等级 评价 体系 》，本 基金 的风 险评 级为 中低风 险。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司 中信银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责
人
姓名 朱碧艳 方韡
联系电 话 400-811-9999 010-89936330
电子邮 箱 customerservice@icbccs.com.cn fangwei@citicbank.com
客户服 务电 话
400-811-9999 95558
传真 010-66583158 010-65550832
注册地 址 北京市 西城 区金 融大 街 丙17 号北
京银行 大厦
北京东 城区 朝阳 门北 大街 8 号
富华大 厦 C 座
办公地 址 北京市 西城 区金 融大 街 5 号新盛 北 京 市 东 城 区 朝 阳 门 北 大 街 9工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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大厦A 座6-9 层 号东方 文化 大厦
邮政编 码 100033 100027
法定代 表人 郭特华 常振明
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 、证 券时 报、 上海证 券报
登载基金半年度报告正文的管理人互联 网
网址
www.icbccs.com.cn
基金半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 和基 金托 管人 的住所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司 北京市 西城 区金 融大 街 5 号新盛 大
厦A 座6-9 层
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
基金级 别 工银产 业债 券A 工银产 业债 券 B
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2015 年1 月1 日 - 2015
年 6 月 30 日)
报告期(2015 年1 月1 日 -
2015 年6 月30 日)
本期已 实现 收益 36,995,572.76 59,851,758.07
本期利 润 29,402,982.82 49,117,915.19
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.1424 0.1401
本期加 权平 均净 值利 润率 11.17% 11.09%
本期基 金份 额净 值增 长率 12.50% 12.17%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2015 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配利 润 54,788,407.43 84,969,467.08
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.2513 0.2373
期末基 金资 产净 值 290,461,861.04 471,892,798.02
期末基 金份 额净 值 1.332 1.318
3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末( 2015 年6 月 30 日 )
基金份 额累 计净 值增 长率 33.20% 31.80%
注：1. 所述基 金业绩指 标 不包括持有人 认购或交 易 基金的各项费 用，计入 费 用后实际收 益水平要
低于所 列数 字；
2.本期已实现 收益指基 金 本期利息收入 、投资收 益 、其他收入（ 不含公允 价 值变动收益 ）扣除相工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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关费用 后的 余额 ，本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益；
3.本基 金基 金合 同生 效日 为 2013 年3 月29 日。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业 绩 比较 基准收 益率 的比较
工银产 业债 券A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个月 -2.06% 0.74% 0.44% 0.01% -2.50% 0.73%
过去三 个月 6.65% 0.62% 1.25% 0.01% 5.40% 0.61%
过去六 个月 12.50% 0.52% 2.48% 0.02% 10.02% 0.50%
过去一 年 28.32% 0.43% 5.13% 0.01% 23.19% 0.42%
自基金 合同
生效以 来
33.20% 0.31% 11.73% 0.02% 21.47% 0.29%
工银产 业债 券B
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个月 -2.15% 0.73% 0.44% 0.01% -2.59% 0.72%
过去三 个月 6.55% 0.63% 1.25% 0.01% 5.30% 0.62%
过去六 个月 12.17% 0.52% 2.48% 0.02% 9.69% 0.50%
过去一 年 27.59% 0.44% 5.13% 0.01% 22.46% 0.43%
自基金 合同
生效以 来
31.80% 0.31% 11.73% 0.02% 20.07% 0.29%
注：本 基金 基金 合同 于 2013 年3 月 29 日 生效 。 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
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注：1 、本 基金 基金 合同 于 2013 年3 月29 日 生效 。
2、 按基 金合 同规 定 ， 本 基 金建仓 期为 六个 月 。 截 至 本报告 期末 ， 本基 金的 各 项投资 比例 符合 基金
合同关于投资范围及投资限制的规定：本基金债券等固定收益类资产占基金资产的比例不低于
80％；其 中产 业债的投 资 比例不低于固 定收益类 资 产的 80%； 股票等权 益类 资产占基金资 产的比
例不超 过20% ； 现金 及到 期日在 一年 以内 的政 府债 券占基 金资 产净 值的 比例 不低 于 5% 。
3.3 其 他指 标
无。
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
本基金 管理 人为 工银 瑞信 基金管 理有 限公 司， 成立 于 2005 年 6 月 21 日 ，是 我国第 一家 由 银
行直接 发起 设立 并控 股的 合资基 金管 理公 司， 注册 资本 为 2 亿 元人 民币 ，注 册地在 北京 。公 司 目
前拥有共同基 金募集和 管 理资格、境外 证券投资 管 理业务资格、 企业年金 基 金投资管理 人资格、工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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特定客 户资 产管 理 业 务资 格、全 国社 保基 金境 内投 资管理 人资 格。
截至2015 年6 月30 日， 公 司旗下 管 理66 只公募 基金 —— 工 银瑞 信核 心价 值股 票型证 券投 资
基金、工银瑞 信货币市 场 基金、工银瑞 信精选平 衡 混合型证券投 资基金、 工 银瑞信稳健 成长股票
型证券投资基 金、工银 瑞 信增 强收益债 券型证券 投 资基金、工银 瑞信红利 股 票型证券投 资基金、
工银瑞信中国 机会全球 配 置股票证券投 资基金、 工 银瑞信信用添 利债券型 证 券投资基金 、工银瑞
信大盘 蓝筹 股票 型证 券投 资基金 、 工 银瑞 信沪 深300 指数 证券 投资 基金 、 上 证 中央企 业 50 交 易型
开放式指数证 券投资基 金 、工银瑞信中 小盘成长 股 票型证券投资 基金、工 银 瑞信全球精 选股票型
证券投资基金 、工银瑞 信 双利债券型证 券投资基 金 、深证红利交 易型开放 式 指数证券投 资基金、
工银瑞 信深 证红 利 ETF 联 接基金 、工 银瑞 信四 季收 益债券 型证 券投 资基 金、 工银瑞 信消 费服 务 行
业股票型证券 投资基金 、 工银 瑞信添颐 债券型证 券 投资基金、工 银瑞信主 题 策略股票型 证券投资
基金、 工银 瑞信 保本 混合 型证券 投资 基金 、工 银瑞 信睿智 中 证 500 指数 分级 证券投 资基 金、 工 银
瑞信基本面量 化策略股 票 型证券投资基 金、工银 瑞 信纯债定期开 放债券型 证 券投资基金 、工银瑞
信 7 天 理财 债券 型证 券投 资基金 、工 银瑞 信睿 智深 证 100 指数 分级 证券 投资 基金、 工银 瑞信 14
天理财 债券 型发 起式 证券 投资基 金、 工银 瑞信 信用 纯债债 券型 证券 投资 基金 、 工银 瑞信60 天理 财
债券型 证券 投资 基金 、工 银瑞信 保 本 2 号 混合 型发 起式证 券投 资基 金、 工银 瑞信增 利分 级债 券 型
证券投资基金 、工银瑞 信 产业 债债券型 证券投资 基 金、工银瑞信 信用纯债 一 年定期开放 债券型证
券投资基金、 工银瑞信 信 用纯债两年定 期开放债 券 型证券投资基 金、工银 瑞 信标普全球 自然资源
指数证 券投 资基 金、 工银 瑞信保 本 3 号混 合型 证券 投资基 金、 工银 瑞信 月月 薪定期 支付 债券 型 证
券投资基金、 工银瑞信 金 融地产行业股 票型证券 投 资基金 、工银 瑞信双债 增 强债券型证 券投资基
金、工银瑞信 添福债券 型 证券投资基金 、工银瑞 信 信息产业股票 型证券投 资 基金、工银 瑞信薪金
货币市场基金 、工银瑞 信 纯债债券型证 券投资基 金 、工银瑞信绝 对收益策 略 混合型发起 式证券投
资基金、工银 瑞信目标 收 益一年定期 开 放债券型 投 资基金、工银 瑞信新财 富 灵活配置混 合型证券
投资基金、工 银瑞信现 金 快线货币市场 基金、工 银 瑞信添益快线 货币市场 基 金、工银瑞 信高端制
造行业股票型 证券投资 基 金、工银瑞信 研究精选 股 票型证券投资 基金、工 银 瑞信医疗保 健行业股
票型证券投资 基金、工 银 瑞信创新动力 股票型证 券 投资基金、工 银 瑞信国 企 改革主题股 票型证券
投资基金、工 银瑞信战 略 转型主题股票 型证券投 资 基金、工银瑞 信新金融 股 票型证券投 资基金、
工银瑞信美丽 城镇主题 股 票型证券投资 基金、工 银 瑞信总回报灵 活配置混 合 型证券投资 基金、工
银瑞信新材料 新能源行 业 股票型证券投 资基金、 工 银瑞信养老产 业股票型 证 券投资基金 、工银瑞
信丰盈回报灵 活配置混 合 型证券投资基 金、工银 瑞 信中证传媒指 数分级证 券 投资基金、 工银瑞信
农业产业股票 型证券投 资 基金、工银瑞 信生态环 境 行业股票型证 券投资基 金 、工银瑞信 互联网加工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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股票型 证券 投资 基金 、工 银瑞信 财富 快线 货币 市场 基金、 工银 瑞信 聚 焦30 股 票型证 券投 资基 金，
证券投 资基 金管 理规 模 逾3500 亿元 人民 币。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓
名
职务
任本基 金的 基
金经理 （助 理 ）
期限
证
券
从
业
年
限
说明
任职
日期
离任
日期
何
秀
红
固定收 益
部副总
监，本 基
金的基 金
经理
2013
年3 月
29 日
- 8
曾任广 发证 券股 份有 限公 司债券 研究 员；2009 年加入
工银瑞 信， 现任 固定 收益 部副总 监；2011 年2 月 10
日至今， 担任 工银 四季 收益 债券型 基金 基金 经理； 2011
年12 月 27 日至 2015 年1 月 19 日， 担任 工银 保本 混
合基金 基金 经理 ；2012 年11 月 14 日 至今 ，担 任工 银
信用纯 债债 券基 金基 金经 理；2013 年3 月29 日至 今，
担任工 银瑞 信产 业债 债券 基金基 金经 理；2013 年5 月
22 日 至今 ，担 任工 银信 用 纯债一 年定 期开 放基 金基 金
经理；2013 年 6 月 24 日起 至今， 担任 工银 信用纯 债 两
年定期 开放 基金 基金 经理 。
注：
1、任 职日 期说 明： 何秀 红 的任职 日期 为基 金合 同生 效日期 。
2、 证券 从业 年限 的计 算标 准： 证券 从业 的含 义遵 从 行业协 会 《证 券业 从业 人 员资格 管理 办法 》 的
相关规 定等 。
3、本 基金 无基 金经 理助 理 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格按照《 证券投资 基 金法》等有关 法律法规 及 基金合同、招 募
说明书等有关 基金法律 文 件的规定，依 照诚实信 用 、勤勉尽责的 原则管理 和 运用基金资 产，在控
制风险 的基 础上 ，为 基金 份额持 有人 谋求 最大 利益 ，无损 害基 金份 额持 有人 利益的 行为 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
为了公平对待 各类投资 人 ，保护各类投 资人利益 ， 避免出现不正 当关联交 易 、利益输送等 违
法违规 行为 ， 公司 根据 《 证 券投资 基金 法》 、 《 基金 管 理公司 特定 客户 资产 管理 业务试 点办 法》 、 《 证
券投资基金管 理公司公 平 交易制度指导 意见》等 法 律法规和公司 内部规章 ， 拟定了《公 平交易管
理办法 》 、 《异 常交 易管 理 办法》 ， 对 公司 管理 的各 类 资产的 公平 对待 做了 明确 具体的 规定 ， 并规 定工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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对买卖股票、 债券时候 的 价格和市场价 格差距较 大 ，可能存在操 纵股价、 利 益输送等违 法违规情
况进行监控。 本报告期 ， 按照时间优先 、价格优 先 的原则，本公 司对满足 限 价条件且对 同一证券
有相同 交易 需求 的基 金等 投资组 合， 均采 用了 系统 中的公 平交 易模 块进 行操 作， 实 现了 公平 交易 ；
且本基金及本 基金与本 基 金管理人管理 的其他投 资 组合之间未发 生法律法 规 禁止的反向 交易及交
叉交易 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金本报告 期内未出 现 异 常交易的情 况。本报 告 期内，本公司 所有投资 组 合参与的交易 所
公开竞 价同 日反 向交 易成 交较少 的单 边交 易量 超过 该证券 当日 成交 量 的5% 的 情况 有 4 次 。 投 资组
合经理 因投 资组 合的 投资 策略而 发生 同日 反向 交易 ，未导 致不 公平 交易 和利 益输送 。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
上半年 ， 国内 经济 延续 疲 弱态势 ， 通胀 保持 低位 。 央行加 大了 货币 政策 力度 ， 先 后通 过降 准、
降息、MLF 、 下调公开 市场 逆回购利率等 操作向市 场 注入流动性， 资金面明 显 宽松,回购利 率大幅
下降。
随着基 本面 走弱 和资 金面 宽松，3-4 月 债券 收益 率 大幅下 行； 进 入 5 月 ，受 到地方 债务 置换
加大利率债供 给、资金 利 率持续高企、 财政支出 有 所增长等因素 影响，债 券 收益率有所 上行。权
益方面，在流 动性宽松 、 改革预期提振 风险偏好 、 居民资产配置 转移等因 素 影响下，二 季度前期
股市牛市行情 延续，创 业 板指数大幅上 涨屡创新 高 ，6 月中旬后 ，受到央 行 货币政策边 际微调、
股市杠 杆清 理等 因素 影响 ，股票 市场 大幅 下跌 ，小 盘股连 续跌 停。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
报告期 内 ， 工 银产 业 A 的 净值增 长率 为12.50% ， 工 银产 业B 的 净值 增长 率 为12.17% ， 业绩 比
较基准 增长 率 为2.48% 。
4.5 管 理人 对宏 观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
展望2015 年下 半年 ， 国 内 经济还 处于 寻底 阶段 ， 货 币宽松 对实 体经 济传 导比 较困难 。 通胀 风
险不大，在持 续货币宽 松 支持下，供给 层面比较 紧 张的一线城市 和猪肉价 格 有所反弹， 其他方面
仍然处 于供 给过 剩的 压力 。货币 政策 和财 政政 策仍 将保持 宽松 ，不 排除 进一 步降息 降准 的可 能。
预计2015 年下 半年 资金 利 率将继 续维 持低 位， 此外 在金融 杠杆 逐渐 降低 、IPO 暂停等 因素 影
响下，资金面 波动有望 降 低。债券方面 ，当前基 本 面依旧较弱， 货币政策 仍 有宽松空间 ，债券市
场机会大于风 险。股票 市 场去泡沫化可 能会持续 一 段时间 ，市场 稳定之后 可 能择机增持 具备长期工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 13 页 共 48 页
投资价 值的 股票 ，可 转债 泡沫化 比较 严重 ，投 资时 机还需 要等 待。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
4.6.1 参与 估值 流程 各方 及人员 （或 小组 ）的 职责 分工、 专业 胜任 能力 和相 关工作 经历
4.6.1.1 职 责分 工
（1 ） 参 与估 值小 组成 员为4 人 ， 分 别是 公司 运作 部负 责人 、 研 究部 负责 人 、 风 险管理 部负 责
人、法 律合 规部 负责 人， 组长由 运作 部负 责人 担任 。
（2） 各部 门负 责人 也可 推 荐代表 各部 门参 与估 值小 组的成 员 ， 如 需更 换， 由 相应部 门负 责人
提出。 小组 成员 需经 运作 部主管 副总 批准 同意 。
4.6.1.2 专 业胜 任能 力及 相关工 作经 历
小组由具有多 年从事估 值 运作、证券行 业研究、 风 险管理及熟悉 业内法律 法 规的专家型人 员
组成。
4.6.2 基金 经理 参与 或决 定估值 的程 度
本公司 基金 经理 参与 讨论 估值原 则及 方法 ，但 不参 与最终 估值 决策 。
4.6.3 参与 估值 流程 各方 之间存 在的 任何 重大 利益 冲突
参与估 值流 程各 方之 间不 存在任 何重 大利 益冲 突。
4.6.4 已签 约的 与估 值相 关的任 何定 价服 务的 性质 与程度
尚无已签约的 任何定价 服 务。本基金所 采用的估 值 流程及估值结 果均已经 过 会计师事务所 鉴
证，并 经托 管银 行复 核确 认。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情 况 的说 明
本报告 期内 ，本 基金 未实 施利润 分配 ，符 合相 关法 规及基 金合 同的 规定 。
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本基金 在报 告期 内没 有触 及 2014 年8 月8 日 生效 的 《公开 募集 证券 投资 基金 运作管 理办 法》
第四十 一条 规定 的条 件。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
自 2013 年 3 月 29 日 工银 瑞信产 业债 债券 型证 券投 资基金 （以 下称 “工 银产 业债 ” 或“ 本基
金” ）成立以 来，作为 本 基金的托管人 ，中信银 行 严格遵守了《 证券投资 基 金法》及其 他有关法工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 14 页 共 48 页
律法规、基金 合同和托 管 协议的规定， 尽职尽责 地 履行了 托管人 应尽的义 务 ，不存在任 何损害基
金份额 持有 人利 益的 行为 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
报告期内，本 托管人按 照 国家有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议要求， 对 基金管理人——
工银瑞信基金 管理有限 公 司在本基金投 资运作方 面 进行了监督， 对基金资 产 净值计算、 基金份额
申购赎回价格 的计算、 基 金费用开支等 方面进行 了 认真的复核， 未发现基 金 管理人有损 害基金份
额持有 人利 益的 行为 。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
由工银瑞信产 业债债券 型 证券投资基金 基金管理 人 ——工银瑞信 基金管理 有 限公司编制， 并
经本托管人复 核审查的 本 半年度报告中 的财务指 标 、净值表现、 收益分配 、 财务会计报 告、投资
组合报 告等 内容 真实 、准 确和完 整。
§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体 ： 工银 瑞信 产业 债债券 型证 券投 资基 金
报告截 止日 ： 2015 年 6 月30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2015 年6 月30 日
上年度末
2014 年12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.7.1 2,756,693.78 22,353,534.63
结算备 付金
16,619,261.79 15,515,997.53
存出保 证金
716,360.78 122,722.07
交易性 金融 资产 6.4.7.2 830,692,792.83 796,866,531.79
其中： 股票 投资
92,909,129.86 38,079,449.20
基金投 资
- -
债券投 资
737,783,662.97 758,787,082.59
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
15,389,804.13 14,644,409.54
应收利 息 6.4.7.5 14,508,073.46 20,678,216.35
应收股 利
- -
应收申 购款
1,887,716.03 1,662,639.26 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.7.6 - -
资产总 计
882,570,702.80 871,844,051.17
负债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年6 月30 日
上年度末
2014 年12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
110,000,000.00 373,847,094.63
应付证 券清 算款
75.00 297,691.58
应付赎 回款
8,713,622.76 2,019,065.62
应付管 理人 报酬
396,221.14 294,436.16
应付托 管费
132,073.72 98,145.36
应付销 售服 务费
165,516.03 114,239.17
应付交 易费 用 6.4.7.7 393,550.87 170,347.57
应交税 费
- -
应付利 息
5,261.76 563,553.85
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.7.8 409,722.46 294,221.11
负债合 计
120,216,043.74 377,698,795.05
所有者权益：
实收基 金 6.4.7.9 576,145,824.98 419,141,194.33
未分配 利润 6.4.7.10 186,208,834.08 75,004,061.79
所有者 权益 合计
762,354,659.06 494,145,256.12
负债和 所有 者权 益总 计
882,570,702.80 871,844,051.17
注：1. 报 告截 止日2015 年 6 月 30 日， 基金 份额 总 额为 576,145,824.98 份 ， 其中 A 类基 金份 额
参考净 值为 人民 币 1.332 元，份 额总 额为 218,047,914.95 份；B 类 基金 份额 参考净 值为 人民 币
1.318 元， 份额 总额 为 358,097,910.03 份。
2. 本 基金 基金 合同 生效 日 为 2013 年3 月29 日。
6.2 利 润表
会计主 体 ： 工银 瑞信 产业 债债券 型证 券投 资基 金
本报告 期：2015 年1 月1 日至2015 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目
附注号 本期
2015 年 1 月1 日至
2015 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014
年 6 月 30 日
一、收入
86,687,350.69 89,328,104.84
1.利息 收入
21,813,512.58 48,246,596.30
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 156,362.20 195,756.56
债券利 息收 入
21,649,074.27 48,025,353.64 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
8,076.11 25,486.10
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （ 损失 以 “- ” 填 列）
82,782,574.22 -55,368,779.87
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 47,706,523.17 -
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.13 34,480,332.91 -55,387,304.87
资产支 持证 券投 资收 益 6.4.7.13.3 - -
贵金属 投资 收益 6.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 6.4.7.15 - -
股利收 益 6.4.7.16 595,718.14 18,525.00
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
6.4.7.17 -18,326,432.82 96,343,406.33
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填
列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填
列）
6.4.7.18 417,696.71 106,882.08
减： 二、费用
8,166,452.68 20,154,268.97
1．管 理人 报酬 6.4.10.2.1 2,089,560.57 3,399,703.74
2．托 管费 6.4.10.2.2 696,520.23 1,133,234.65
3．销 售服 务费 6.4.10.2.3 873,329.89 1,595,922.91
4．交 易费 用 6.4.7.19 1,200,197.71 24,981.21
5．利 息支 出
3,081,484.64 13,767,490.14
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
3,081,484.64 13,767,490.14
6．其 他费 用 6.4.7.20 225,359.64 232,936.32
三、 利润总 额 （亏损总额 以 “-”
号填列）
78,520,898.01 69,173,835.87
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净 亏损以 “-”号
填列）
78,520,898.01 69,173,835.87
注：本 基金 基金 合同 生效 日为 2013 年3 月29 日。
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体 ： 工银 瑞信 产业 债债券 型证 券投 资基 金
本报告 期：2015 年1 月1 日至2015 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月1 日至2015 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金 净值 ）
419,141,194.33 75,004,061.79 494,145,256.12 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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二、 本 期经 营活 动产 生
的基金 净值 变动 数 （ 本
期利润 ）
- 78,520,898.01 78,520,898.01
三、 本 期基 金份 额交 易
产生的基金净值变动
数
（ 净 值 减 少 以 “- ”号
填列）
157,004,630.65 32,683,874.28 189,688,504.93
其中：1. 基 金申 购款 471,622,328.06 117,914,743.62 589,537,071.68
2. 基金 赎回款 -314,617,697.41 -85,230,869.34 -399,848,566.75
四、 本 期向 基金 份额 持
有人分配利润产生的
基金净 值变 动 （ 净值 减
少以“- ”号 填列 ）
- - -
五、期末所有者权益
（基金 净值 ）
576,145,824.98 186,208,834.08 762,354,659.06
项目
上年度可比期间
2014 年 1 月1 日至2014 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金 净值 ）
1,717,513,757.80 -56,058,766.09 1,661,454,991.71
二、 本 期经 营活 动产 生
的基金 净值 变动 数 （ 本
期利润 ）
- 69,173,835.87 69,173,835.87
三、 本 期基 金份 额交 易
产生的基金净值变动
数
（ 净 值 减 少 以 “- ”号
填列）
-1,088,028,094.24 8,336,442.47 -1,079,691,651.77
其中：1. 基 金申 购款 110,331,950.56 2,411,500.04 112,743,450.60
2. 基金 赎回 款 -1,198,360,044.80 5,924,942.43 -1,192,435,102.37
四、 本 期向 基金 份额 持
有人分配利润产生的
基金净 值变 动 （ 净值 减
少以“- ”号 填列 ）
- - -
五、期末所有者权益
（基金 净值 ）
629,485,663.56 21,451,512.25 650,937,175.81
注：本 基金 基金 合同 生效 日为 2013 年3 月29 日。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财 务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 郭特 华______
______ 郭 特华______
____ 朱辉 毅____ 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情况
工银瑞信产业 债债券型 证 券投资基金（ 以下简称 “ 本基金” ） ，系经 中国证券 监督管理委员 会
（以下 简称 “中 国证 监会 ” ） 证监 许可[2013]117 号 文 《关 于核 准工 银瑞 信产 业债债 券型 证券 投资
基金募 集的 批复 》 的 核准 ， 由工 银瑞 信基 金管 理有 限公司 向社 会公 开募 集， 基金合 同 于 2013 年3
月29 日正 式生 效， 首次 设 立募集 规模 为 5,081,808,535.27 份 基金 份额。 本基 金为契 约型 开放 式，
存续期限不定 。本基金 的 基金 管理人和 注册登记 机 构均为工银瑞 信基金管 理 有限公司， 基金托管
人为中 信银 行股 份有 限公 司。
本基金主要投 资于具有 良 好流动性的金 融工具， 包 括企业债、公 司债、短 期 融资券、商业 银
行金融 债与 次级 债 、 混 合 资本债 、 可转 债 、 可 分离 交易的 可转 换债 券的 纯债 部分 、 资 产支 持证 券、
债券回购、国 债、中央 银 行票据、中期 票据、政 策 性金融债、银 行存款等 固 定收益类资 产以及股
票（包括创业 板股票、 中 小板股票以及 其他经中 国 证监会核准上 市的股票 ） 等权益类资 产，以及
法律法规或中 国证监会 允 许基金投资的 其他金融 工 具。法律法规 或监管机 构 以后允许基 金投资的
其他品种 ，基 金管理人 在 履行适当程序 后，可以 将 其纳入投资范 围。产业 债 具体包括公 司债、企
业债、短期融 资券、中 期 票据、商业银 行金融债 与 次级债、混合 资本债、 可 分离交易的 可转换债
券的纯 债部 分等 除国 债、 中央银 行票 据及 政策 性金 融债之 外、 非国 家信 用的 固定收 益类 金融 工具 ，
但不包括城投 债。本基 金 投资组合资产 配置比例 ： 债券等固定收 益类资产 占 基金资产的 比例不低
于80% ； 其 中产 业债 的投 资 比例不 低于 固定 收益 类资 产的 80% ； 股票 等权 益类 资 产占基 金资 产的 比
例不超 过 20% ， 现金 及到 期日在 一年 以内 的政 府债 券占基 金资 产净 值的 比例 不低 于 5% 。本 基金 的
业绩比 较基 准为 ：三 年期 定期存 款利 率+1.00% 。
6.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本财务报表系 按照财政 部 颁布的《企业 会计准则 — 基本准则》以 及其后颁 布 及修订的具体 会
计准则 、 应 用指 南、 解释 以及其 他相 关规 定 （ 以下 统称 “ 企业 会计 准则 ” ） 编 制， 同 时， 对于 在具
体会计核算和 信息披露 方 面，也参考了 中国证券 投 资基金业协会 修订并发 布 的《证券投 资基金会
计核算 业务 指引 》 、 中国 证 监会制 定的 《 关于 进一 步 规范证 券投 资基 金估 值业 务的指 导意 见》 、 《 关
于证券投资 基金执行< 企业 会计准则> 估 值业务及 份额 净值计价有 关事项的 通知》 、 《证券投资 基金
信息披 露管 理办 法》 、 《证 券投资 基金 信息 披露 内容 与格式 准则 》 第 3 号 《半 年度报 告的 内容 与 格
式》 、 《 证券 投资 基金 信息 披露编 报规 则》 第 3 号《 会计报 表附 注的 编制 及披 露》 、 《 证券 投资 基 金
信息披 露XBRL 模板 第3 号<年度 报告 和半 年度 报告> 》及其 他中 国证 监会 颁布 的相关 规定 。 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ，真 实、 完整 地反映 了本 基 金 2015 年 6 月 30 日 的财 务
状况以 及2015 年上 半年 度 的经营 成果 和基 金净 值变 动情况 等有 关信 息。
6.4.4 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策与最 近一 期年 度报 告相 一致。 会计 估计 变更 请详 见 6.4.5.2 的说
明。
6.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
6.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的会 计政 策变 更。
6.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
根据中 国证 券投 资基 金业 协会中 基协 发(2014)24 号 关于发 布 《 中国 证券 投资 基金业 协会 估值
核算工 作小 组关 于2015 年1 季 度固 定收 益品 种的 估值处 理标 准》 通知 的规 定， 本 报告 期本 基金 对
于在证券交 易所上市 或挂 牌转让的固 定收益品 种( 可 转换债券、 资产支持 证券 和私募债券 除外)改
为采用 第三 方估 值机 构提 供的估 值数 据进 行估 值。 具体参 见我 司 于 2015 年 3 月 27 日 发布 的《 工
银瑞信 基金 管理 有限 公司 关于旗 下基 金调 整交 易所 固定收 益品 种估 值方 法的 公告》 。
6.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的差 错更 正事 项。
6.4.6 税项
1. 印花 税
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年4 月24 日 起， 调整证 券 （ 股票）
交易印 花税 税率 ，由 原先 的 3‰ 调整 为 1‰ ；
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年 9 月 19 日 起， 调整由 出让 方 按
证券（ 股票 ）交 易印 花税 税率缴 纳印 花税 ，受 让方 不再征 收， 税率 不变 ；
根据 财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知 》 的 规定 ， 股 权分 置 改革过 程中 因非 流通 股股 东向流 通股 股东 支付 对价 而发生 的股 权转 让，
暂免征 收印 花税 。
2. 营业 税、 企业 所得 税 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
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根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定，
自2004 年1 月1 日 起 ， 对 证券投 资基 金 （封 闭式 证 券投资 基金 ， 开放 式证 券 投资基 金 ） 管 理人 运
用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入， 继续 免征 营业 税和企 业所 得税 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权 分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知》的规 定，股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等
收入， 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 企业 所得 税；
根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业 所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。
3. 个人 所得 税
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号文《 关于开放式证券 投资基金 有关税收问题 的
通知》的规定 ，对基金 取 得的股票的股 息、红利 收 入，债券的利 息收入、 储 蓄存款利息 收入，由
上市公 司、 发行 债券 的企 业和银 行在 向基 金支 付上 述收入 时代 扣代 缴20% 的 个人所 得税 ；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局、 中 国证 监会 财税[2012]85 号 文 《 关于 实 施 上市 公司股 息红 利差
别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 的规 定， 自 2013 年1 月1 日 起 ， 证 券投 资基金 从公 开发 行
和转让 市场 取得 的上 市公 司股票 ，持 股期 限在 1 个 月以内 （含 1 个 月） 的， 其股息 红利 所得 全 额
计入应 纳税 所得 额； 持股 期限 在 1 个 月以 上 至1 年 （含 1 年） 的， 暂减 按50% 计入应 纳税 所得 额；
持股期 限超 过1 年的 ， 暂 减按 25% 计 入应 纳税 所得 额。 上 述所 得统 一适 用20% 的税率 计征 个人 所得
税；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知》的规 定，股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过 对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等
收入， 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 个人 所得 税；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2008]132 号《财 政部国家税务总 局关于储 蓄存款利息所 得
有关个 人所 得税 政策 的通 知》的 规定 ， 自 2008 年 10 月 9 日起 ，对 储蓄 存款 利息所 得暂 免征 收个
人所得 税。
6.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
6.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年6 月30 日 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 21 页 共 48 页
活期存 款 2,756,693.78
定期存 款 -
其中： 存款 期 限1-3 个月 -
其他存 款 -
合计： 2,756,693.78
注：本 基金 本报 告期 未投 资于定 期存 款 。
6.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 87,942,870.28 92,909,129.86 4,966,259.58
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 365,334,583.23 369,375,462.97 4,040,879.74
银行间 市场 366,486,859.74 368,408,200.00 1,921,340.26
合计 731,821,442.97 737,783,662.97 5,962,220.00
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 819,764,313.25 830,692,792.83 10,928,479.58
6.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本基金 本报 告期 末未 持有 衍生金 融资 产/ 负债 。
6.4.7.4 买 入返 售金融 资产
6.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
本基金 本报 告期 末未 持有 买入返 售金 融资 产。
6.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金 本期 末无 买断 式逆 回购交 易， 也无 在买 断式 逆回购 交易 中取 得的 债券 。
6.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 6 月 30 日
应收活 期存 款利 息 1,256.66
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 7,478.60
应收债 券利 息 14,499,015.90 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 22 页 共 48 页
应收买 入返 售证 券利 息 -
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 322.30
合计 14,508,073.46
注： “ 其他 ”为 应收 结算 保 证金利 息。
6.4.7.6 其 他资 产
本基金 本期 末未 持有 其他 资产。
6.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 388,720.62
银行间 市场 应付 交易 费用 4,830.25
合计 393,550.87
6.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2015 年6 月 30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 11,709.75
预提信 息披 露费 148,765.71
应付税 金 200,575.42
预提审 计费 39,671.58
预提账 户维 护费 9,000.00
合计 409,722.46
6.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
工银产 业债 券 A
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年6 月30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 184,602,067.88 184,602,067.88
本期申 购 128,950,747.76 128,950,747.76
本期赎 回( 以"-" 号填列) -95,504,900.69 -95,504,900.69
本期末 218,047,914.95 218,047,914.95
工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 23 页 共 48 页
金额单 位： 人民 币元
工银产 业债 券 B
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 234,539,126.45 234,539,126.45
本期申 购 342,671,580.30 342,671,580.30
本期赎 回( 以"-" 号填列) -219,112,796.72 -219,112,796.72
本期末 358,097,910.03 358,097,910.03
注： “ 本期 申购 ”中 包含 红 利再投 、转 入份 额及 金额 ， “本期 赎回 ”中 包含 转出 份额及 金额 。
6.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
工银产 业债 券 A
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 13,501,167.74 20,527,101.37 34,028,269.11
本期利 润 36,995,572.76 -7,592,589.94 29,402,982.82
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
4,291,666.93 4,691,027.23 8,982,694.16
其中： 基金 申购 款 21,095,736.32 16,273,440.24 37,369,176.56
基金赎 回款 -16,804,069.39 -11,582,413.01 -28,386,482.40
本期已 分配 利润 - - -
本期末 54,788,407.43 17,625,538.66 72,413,946.09
单位： 人民 币元
工银产 业债 券 B
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 15,061,173.88 25,914,618.80 40,975,792.68
本期利 润 59,851,758.07 -10,733,842.88 49,117,915.19
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
10,056,535.13 13,644,644.99 23,701,180.12
其中： 基金 申购 款 41,891,888.91 38,653,678.15 80,545,567.06
基金赎 回款 -31,835,353.78 -25,009,033.16 -56,844,386.94
本期已 分配 利润 - - -
本期末 84,969,467.08 28,825,420.91 113,794,887.99
6.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 31,831.17
定期存 款利 息收 入 -
其他存 款利 息收 入 - 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 24 页 共 48 页
结算备 付金 利息 收入 120,977.61
其他 3,553.42
合计 156,362.20
注： “ 其他 ”为 结算 保证 金 利息收 入。
6.4.7.12 股 票投 资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
卖出股 票成 交总 额 457,085,150.22
减：卖 出股 票成 本总 额 409,378,627.05
买卖股 票差 价收 入 47,706,523.17
6.4.7.13 债 券投 资收益
6.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
单位： 人民 币元
项目
本期
2015年1月1 日至2015 年6 月30日
债券 投资收益 —— 买卖 债券（ 、债转 股
及债券 到期 兑付 ）差 价收 入
34,480,332.91
债券投 资收 益—— 赎 回差 价收入 -
债券投 资收 益—— 申 购差 价收入
-
合计
34,480,332.91
6.4.7.13.2 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015年1月1 日至2015 年6 月30日
卖出债 券（ 、债 转股 及债 券到期 兑付 ）成 交
总额
527,095,108.73
减：卖 出债 券（ 、债 转股 及债券 到期 兑付 ）
成本总 额
483,207,145.73
减：应 收利 息总 额 9,407,630.09
买卖债 券差 价收 入 34,480,332.91
6.4.7.13.3 资 产支 持证券 投资 收益
本基金 本报 告期 间无 资产 支持证 券投 资收 益。
6.4.7.14 贵 金属 投资收 益
本基金 本报 告期 间无 贵金 属投资 收益 。 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 25 页 共 48 页
6.4.7.15 衍 生工 具收益
6.4.7.15.1 衍 生工 具收益 —— 买卖权 证差 价收入
本基金 本报 告期 无买 卖权 证差价 收入 。
6.4.7.15.2 衍 生工 具收益 —— 其他投 资收 益
本基金 本报 告期 无其 他衍 生工具 投资 收益 。
6.4.7.16 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 6 月 30 日
股票投 资产 生的 股利 收益 595,718.14
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 595,718.14
6.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
1.交易 性金 融资 产 -18,326,432.82
—— 股 票投 资 -3,179,556.55
—— 债 券投 资 -15,146,876.27
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
合计 -18,326,432.82
6.4.7.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
基金赎 回费 收入 236,893.41
转换费 收入 180,803.30
合计 417,696.71
6.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 26 页 共 48 页
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
交易所 市场 交易 费用
1,194,097.71
银行间 市场 交易 费用 6,100.00
合计
1,200,197.71
6.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 6 月 30 日
审计费 用 39,671.58
信息披 露费 148,765.71
账户维 护费 18,000.00
其他 200.00
银行费 用 18,722.35
合计 225,359.64
6.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
6.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 重大 或有 事项。
6.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至财 务报 表批 准日 ，本 基金并 无须 作披 露的 重大 资产负 债表 日后 事项 。
6.4.9 关 联方 关系
6.4.9.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
本报告 期， 与本 基金 存在 控制关 系或 其他 重大 利害 关系的 关联 方未 发生 变化 。
6.4.9.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
工银瑞 信基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金注 册登 记机构 、基 金销 售机 构
中信银 行股 份有 限公 司 基金托 管人 、基 金销 售机 构
中国工 商银 行股 份有 限公 司 基金管 理人 股东 、基 金销 售机构
注：1 、本 报告 期本 基金 关 联方未 发生 变化 。
2、以 下关 联交 易均 在正 常 业务范 围内 按一 般商 业条 款订立 。
工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 27 页 共 48 页
6.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联方 交易单 元进 行交 易。
6.4.10.2 关 联方 报酬
6.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
2,089,560.57 3,399,703.74
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
317,245.13 1,460,767.79
注：基 金管 理费 按前 一日 的基金 资产 净值 的0.60% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下：
H=E×0 .60% / 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金管 理费 每日 计提 ，按 月支付 。
6.4.10.2.2 基金 托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
696,520.23 1,133,234.65
注：基 金托 管费 按前 一日 的基金 资产 净值 的0.20% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下：
H=E×0 .20% / 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金托 管费 每日 计提 ，按 月支付 。
6.4.10.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2015 年1 月1 日至 2015 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
工银产 业债 券A 工银产 业债 券B 合计 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 28 页 共 48 页
工银瑞 信基 金管 理有 限
公司
- 567,809.12 567,809.12
中国工 商银 行股 份有 限
公司
- 209,225.66 209,225.66
中信银 行股 份有 限公 司 - 81,539.03 81,539.03
合计 - 858,573.81 858,573.81
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至 2014 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
工银产 业债 券A 工银产 业债 券B 合计
工银瑞 信基 金管 理有 限
公司
- 13,334.43 13,334.43
中国工 商银 行股 份有 限
公司
- 1,263,300.74 1,263,300.74
中信银 行股 份有 限公 司 - 317,260.66 317,260.66
合计 - 1,593,895.83 1,593,895.83
注：基 金 A 类基 金份 额不 收取销 售服 务费 ，B 类 基 金份额 的销 售服 务费 年费 率为 0.4% 。 本基 金销
售服务 费将 专门 用于 本基 金的销 售与 基金 份额 持有 人服务 。
销售服 务费 按前 一 日B 类 基金资 产净 值 的0.4% 年 费 率计 提 。计 算方 法如 下：
H ＝E× 0.4% ÷ 当年 天数
H 为B 类基 金份额 每日 应计 提的 销售 服务费
E 为B 类基 金份额 前一 日基 金资 产净 值
销售服 务费 每日 计提 ，按 月支付 。
6.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 及上 年可 比期间 未与 关联 方进 行银 行间同 业市 场的 债券(含回购)交 易。
6.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
本基金 的管 理人 在本 报告 期内与 上年 度可 比期 间均 未运用 固有 资金 投资 本基 金。
6.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
本基金 除基 金管 理人 之外 的其他 关联 方在 本报 告期 末及上 年度 末均 未投 资本 基金。
6.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中信银行股份有限
公司
2,756,693.78 31,831.17 11,092,698.78 57,144.29 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 29 页 共 48 页
注：本报告期 末及上年 度 可比期间末 银 行存款 余 额 仅为活期存款 ，利息收 入 仅为活期存 款利息收
入。
6.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 在本 报告 期和 上年 度可比 期间 内均 未在 承销 期内参 与关 联方 承销 证券 。
6.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
无。
6.4.11 利 润分 配情况
本基金 本报 告期 内未 实施 利润分 配。
6.4.12 期 末（2015 年 6 月 30 日 ）本 基金持 有的 流通受 限证 券
6.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
6.4.12.1.1 受限 证券 类别 ： 债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ：
张）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
132002
15 天
集EB
2015 年6
月11 日
2015
年 7 月
2 日
新债未
上市
100.00 100.00 4,900 490,000.00 490,000.00 -
122378
13 楚
天02
2015 年6
月10 日
2015
年 7 月
6 日
新债未
上市
99.97 99.97 200,000 19,993,976.99 19,993,976.99 -
6.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
金额单 位： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末
估值单
价
复牌
日期
复牌
开盘单 价
数量（ 股）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
601877
正泰
电器
2015
年 5 月
18 日
重大
事项
31.38 - - 78,000 1,523,424.85 2,447,640.00
指数收
益法
002223
鱼跃
医疗
2015
年 6 月
25 日
重大
事项
57.76
2015
年 7 月
13 日
60.48 40,000 2,211,667.25 2,310,400.00
指数收
益法
002303
美盈
森
2015
年 6 月
重大
事项
37.78
2015
年 7 月
21.43 60,000 1,508,978.00 2,266,800.00
指数收
益法 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 30 页 共 48 页
9 日 13 日
000566
海南
海药
2015
年 6 月
18 日
重大
事项
40.76 - - 50,000 793,929.00 2,038,000.00
指数收
益法
002298
鑫龙
电器
2015
年 6 月
25 日
重大
事项
24.86
2015
年 7 月
2 日
25.34 70,000 1,944,572.00 1,740,200.00
指数收
益法
600366
宁波
韵升
2015
年 5 月
22 日
重大
事项
30.71
2015
年 8 月
12 日
31.58 50,000 1,609,680.00 1,535,500.00
指数收
益法
注：本基金因 重大事项 停 牌的股票中包 含按指数 收 益法确定公允 价值的长 期 停牌股票，该 类
股票估 值采 用中 国证 券业 协会基 金估 值小 组提 供的 估值方 法， 并 于 2015 年 6 月 30 日 对资 产净 值
和本期 净利 润的 影响 均为 人民币-2,565,740.00 元。
6.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末在 银行 间市场 未持 有债 券正 回购 交易中 作为 抵押 的债 券。
6.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末 2015 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回
购证券 款余 额为 人民 币 110,000,000.00 元 ，于 2015 年 7 月 1 日到 期。 该类 交易要 求本 基金 在回
购期内 持有 的证 券交 易所 交易的 债券 和/ 或在 新质 押 式回购 下转 入质 押库 的债 券， 按 证券 交易 所规
定的比 例折 算为 标准 券后 ，不低 于债 券回 购交 易的 余额。
6.4.13 金 融工 具风险 及管 理
6.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金在日常 经营活动 中 涉及的风险主 要包括信 用 风险、流动性 风险及市 场 风险。本基金 管
理人制定了政 策和程序 来 识别及分析这 些风险， 并 设定适当的风 险限额及 内 部控制流程 ，通过可
靠的管 理及 信息 系统 持续 监控上 述各 类风 险。
本基金管理人 的风险管 理 机构由董事会 下属的公 司 治理与风险控 制委员会 、 督察长、公司 风
险管理 委员 会、 法律 合规 部、风 险管 理部 以及 各个 业务部 门组 成。
公司实行全面 、系统的 风 险管理，风险 管理覆盖 公 司所有战略环 节、业务 环 节和操作环节 。
同时制定了系 统化的风 险 管理程序，对 风险管理 的 整个流程进行 评估和改 进 。公司构建 了分工明
确、相互协作 、彼此牵 制 的风险管理组 织结构， 形 成了由四大防 线共同筑 成 的风险管理 体系：第
一道防线由各 个业务部 门 构成，各业务 部门总监 作 为风险责任人 ，负责制 订 本部门的作 业流程以工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 31 页 共 48 页
及风险控制措 施；第二 道 监控 防线由公 司专属风 险 管理部门法律 合规部和 风 险管理部构 成，法律
合规部负责对 公司业务 的 法律合规风险 进行监控 管 理，风险管理 部负责对 公 司投资管理 风险和运
作风险进行监 控管理； 第 三道防线是由 公司经营 管 理层和风险管 理委员会 构 成，公司管 理层通过
执行委员会下的风险管理委员会对风险状况进行全面监督并及时制定相应的对策和实施监控措
施；在上述这 三道风险 监 控防线中，公 司督察长 和 监察稽核人员 对风险控 制 措施和合规 风险情况
进行全面检查 、监督， 并 视所发生问题 情节轻重 及 时反馈给各部 门经理、 公 司总经理、 公司治理
与风险控制委 员会、董 事 会、监管机构 。 督察长 独 立于公司其他 业务部门 和 公司管理层 ，对内部
控制制度的执 行情况实 行 严格检查和及 时反馈， 并 独立报告；第 四道监控 防 线由董事会 下属的公
司治理与风险 控制委员 会 构成，公司治 理与风险 控 制委员会通过 督察长和 监 察稽核人员 的工作，
掌握整体风险 状况并进 行 决策。公司治 理与风险 控 制委员会负责 检查公司 业 务的内控制 度的实施
情况， 监督 公司 对相 关法 律法规 和公 司制 度的 执行 。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是通过定 性分析和 定 量分析的方法 去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结合 基 金资产所运 用金融工
具特征 通过 特定 的风 险量 化指标 、 模型 ， 日 常的 量 化报告 ， 确定 风险 损失 的 限度和 相应 置信 程度 ，
及时可 靠地 对各 种风 险进 行监督 、 检查 和评 估， 并 通过相 应决 策 ， 将 风险 控 制在可 承受 的范 围内 。
6.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违约、拒 绝支付到 期 本息，导致基 金资产损 失 和收益变化的 风险。本 基 金均投资于 具有良好
信用等 级的 债券 、国 债、 央行票 据等 ，且 通过 分散 化投资 以分 散信 用风 险。
本基金在交易 所进行的 交 易均与中国证 券登记结 算 有限责任公司 完成证券 交 收和款项清算 ，
因此违 约风 险发 生的 可能 性很小 ； 基 金在 进行 银行 间 同业市 场交 易前 均对 交易 对手进 行信 用评 估，
以控制 相应 的信 用风 险。
6.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
短期信 用评 级 本期末
2015 年6 月30 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
A-1 - -
A-1 以下 - -
未评级 10,083,000.00 -
合计 10,083,000.00 -
注：1 、表 中所 列示 的债 券 投资为 短期 融资 券及 超短 期融资 券， 其中 超短 期融 资券无 信用 评级 。 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 32 页 共 48 页
2、上 述评 级均 取自 第三 方 评级机 构的 债项 评级 。
3、于2014 年 12 月31 日 ，本基 金未 持有 按短 期信 用评级 的债 券投 资。
6.4.13.2.2 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
长期信 用评 级
本期末
2015 年6 月 30 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
AAA 156,693,818.89 101,280,890.00
AAA 以下 510,744,844.08 600,709,754.59
未评级 - -
合计 667,438,662.97 701,990,644.59
注：1 、表 中所 列示 的债 券 投资为 除短 期融 资 券 以外 的信用 债券 。
2、上 述评 级均 取自 第三 方 评级机 构的 债项 评级 。
6.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金所 持 金融工具变现 的难易程 度 。本基金的流 动性风险 一 方面来自于基 金
份额持有人可 随时要求 赎 回其持有的基 金份额， 另 一方面来自于 投资品种 所 处的交易市 场不活跃
而带来 的变 现困 难。
本基金所持大 部分证券 在 证券交易所上 市，其余 亦 可在银行间同 业市场交 易 ，因此除小部 分
流通受限证券 外，其余 均 能及时变现。 此外，本 基 金可通过卖出 回购金融 资 产方式借入 短期资金
应对流动性需 求，其上 限 一般不超过基 金持有的 债 券资产的公允 价值。本 基 金于资产负 债表日所
持有的 金融 负债 中， 除卖 出 回购金 融资 产款 余额 中 有110,000,000.00 元将 在1 个月内 到期 且计 息
外，其他金融 负债的合 约 约定剩余到期 日均为一 年 以内且一般不 计息，因 此 账面余额一 般即为未
折现的 合约 到期 现金 流量 。
本基金管理人 每日预测 本 基金的流动性 需求，并 同 时通过独立的 风险管理 部 门设定流动性 比
例要求 ，对 流动 性指 标进 行持续 的监 测和 分析 。
6.4.13.3.1 金 融资 产和金 融负 债的到 期期 限分析
无 。
6.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险。
6.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 基金的财 务 状况和现金流 量受市场 利 率变动而发生 波动的风 险 。利率敏感性 金
融工具均面临 由于市场 利 率上升而导致 公允价值 下 降的风险，其 中浮动利 率 类金融工具 还面临每工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 33 页 共 48 页
个付息期间结 束根据市 场 利率重新定价 时对于未 来 现金流影响的 风险。本 基 金主要投资 于债券市
场，因此本基 金的收入 及 经营活动的现 金流量受 到 市场利率变化 的影响。 本 基金的生息 资产主要
为银行存款、 结算备付 金 、存出保证金 及债券投 资 等。本基金的 基金管理 人 定期对本基 金面临的
利率敏 感性 缺口 进行 监控 ，并通 过调 整投 资组 合的 久期等 方法 对上 述利 率风 险进行 管理 。
6.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2015 年6 月
30 日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 2,756,693.78 - - - - - 2,756,693.78
结算备 付金 16,619,261.7
9
- - - - - 16,619,261.7
9
存出保 证金 716,360.78 - - - - - 716,360.78
交易性 金融
资产
- - 162,757,000.
00
463,604,924.
67
111,421,738.
30
92,909,129.8
6
830,692,792.
83
应收证 券清
算款
- - - - - 15,389,804.1
3
15,389,804.1
3
应收利 息 - - - - - 14,508,073.4
6
14,508,073.4
6
应收申 购款 - - - - - 1,887,716.03 1,887,716.03
其他资 产 - - - - - - -
资产总 计 20,092,316.3
5
- 162,757,000.
00
463,604,924.
67
111,421,738.
30
124,694,723.
48
882,570,702.
80
负债
卖出回 购金
融资产 款
110,000,000.
00
- - - - - 110,000,000.
00
应付证 券清
算款
- - - - - 75.00 75.00
应付赎 回款 - - - - - 8,713,622.76 8,713,622.76
应付管 理人
报酬
- - - - - 396,221.14 396,221.14
应付托 管费 - - - - - 132,073.72 132,073.72
应付销 售服
务费
- - - - - 165,516.03 165,516.03
应付交 易费
用
- - - - - 393,550.87 393,550.87
应付利 息 - - - - - 5,261.76 5,261.76
应交税 费 - - - - - - 0.00
其他负 债 - - - - - 409,722.46 409,722.46 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 34 页 共 48 页
负债总 计 110,000,000.
00
- - - - 10,216,043.7
4
120,216,043.
74
利率敏 感度
缺口
-89,907,683.
65
- 162,757,000.
00
463,604,924.
67
111,421,738.
30
114,478,679.
74
762,354,659.
06
上年度 末
2014 年12 月
31 日
1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存 款 22,353,534.6
3
- - - - - 22,353,534.6
3
结算备 付金 15,515,997.5
3
- - - - - 15,515,997.5
3
存出保 证金 122,722.07 - - - - - 122,722.07
交易性 金融
资产
- 20,010,000.0
0
19,984,000.0
0
584,181,046.
22
134,612,036.
37
38,079,449.2
0
796,866,531.
79
应收证 券清
算款
- - - - - 14,644,409.5
4
14,644,409.5
4
应收利 息 - - - - - 20,678,216.3
5
20,678,216.3
5
应收申 购款 - - - - - 1,662,639.26 1,662,639.26
其他资 产 - - - - - - -
资产总 计 37,992,254.2
3
20,010,000.0
0
19,984,000.0
0
584,181,046.
22
134,612,036.
37
75,064,714.3
5
871,844,051.
17
负债
卖出回 购金
融资产 款
373,847,094.
63
- - - - - 373,847,094.
63
应付证 券清
算款
- - - - - 297,691.58 297,691.58
应付赎 回款 - - - - - 2,019,065.62 2,019,065.62
应付管 理人
报酬
- - - - - 294,436.16 294,436.16
应付托 管费 - - - - - 98,145.36 98,145.36
应付销 售服
务费
- - - - - 114,239.17 114,239.17
应付交 易费
用
- - - - - 170,347.57 170,347.57
应付利 息 - - - - - 563,553.85 563,553.85
其他负 债 - - - - - 294,221.11 294,221.11
负债总 计 373,847,094.
63
- - - - 3,851,700.42 377,698,795.
05
利 率 敏 感 度
缺口
-335,854,840
.40
20,010,000.0
0
19,984,000.0
0
584,181,046.
22
134,612,036.
37
71,213,013.9
3
494,145,256.
12
注：表中所示 为本基金 资 产及交易形成 负债的公 允 价值，并按照 合约规定 的 重新定价日 或到期日
孰早者 进行 分类 。 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 35 页 共 48 页
6.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设
该利率 敏感 性分 析基 于本 基金报 表日 的利 率风 险状 况；
假定所 有期 限的 利率 均以 相同幅 度变 动 25 个 基点 ， 其他变 量不 变；
此项影 响并 未考 虑管 理层 为降低 利率 风险 而可 能采 取的风 险管 理活 动。
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2015 年 6 月30 日 ）
上年度 末（ 2014 年12 月31
日 ）
利率增 加 25 基 准点 -3,957,498.96 -3,587,827.68
利率减 少 25 基 准点 3,998,231.36 3,623,861.16
6.4.13.4.2 外 汇风 险
无。
6.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 主要为市 场 价格风险，市 场价格风 险 是指基金所持 金融工具 的 公允价值或未 来
现金流量因除 市场利率 和 外汇汇率以外 的市场价 格 因素变动而发 生波动的 风 险。本基金 主要投资
于证券交易所 上市或银 行 间同业市场交 易的股票 和 债券，所面临 的最大市 场 价格风险由 所持有的
金融工具的公 允价值决 定 。本基金通过 投资组合 的 分散化降低市 场价格风 险 ，并且本基 金管理人
每日对 本基 金所 持有 的证 券价格 实施 监控 。
6.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2015 年 6 月 30 日
上年度 末
2014 年 12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 92,909,129.86 12.19 38,079,449.20 7.71
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 737,783,662.97 96.78 758,787,082.59 153.56
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资
- - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - - 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 36 页 共 48 页
合计 830,692,792.83 108.96 796,866,531.79 161.26
注：由 于四 舍五 入的 原因 公允价 值占 基金 资产 净值 的比例 分项 之和 与合 计可 能有尾 差。
6.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
于2015 年6 月30 日和 2014 年 12 月31 日， 本 基金 主要投 资于 债券 ， 因 此除 市场利 率以 外的
市场价 格因 素的 变动 对于 本基金 资产 净值 无重 大影 响。
6.4.13.4.4 采 用风 险价值 法管 理风险
无 。
6.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 其他 事项 。
§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（% ）
1 权益投 资 92,909,129.86 10.53
其中： 股票 92,909,129.86 10.53
2 固定收 益投 资 737,783,662.97 83.59
其中： 债券 737,783,662.97 83.59
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 19,375,955.57 2.20
7 其他各 项资 产 32,501,954.40 3.68
8 合计 882,570,702.80 100.00
注：由 于四 舍五 入的 原因 金额占 基金 总资 产的 比例 分项之 和与 合计 可能 有尾 差。
7.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A
农、林 、牧 、渔 业 - -
B
采矿业 2,969,250.00 0.39
C
制造业 57,123,141.18 7.49 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 37 页 共 48 页
D
电力 、 热 力 、 燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E
建筑业 2,016,000.00 0.26
F
批发和 零售 业 - -
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
- -
J
金融业 12,439,900.00 1.63
K
房地产 业 8,909,000.00 1.17
L
租赁和 商务 服务 业 22,565.00 0.00
M
科学研 究和 技术 服务 业 20,290.00 0.00
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 6,567,400.00 0.86
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - -
R
文化、 体育 和娱 乐业 - -
S
综合 2,841,583.68 0.37
合计 92,909,129.86 12.19
注：由 于四 舍五 入的 原因 公允价 值占 基金 资产 净值 的比例 分项 之和 与合 计可 能有尾 差。
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600016 民生银 行 500,000 4,970,000.00 0.65
2 600005 武钢股 份 700,000 4,921,000.00 0.65
3 002241 歌尔声 学 120,000 4,308,000.00 0.57
4 600031 三一重 工 400,000 3,876,000.00 0.51
5 600332 白云山 100,000 3,446,000.00 0.45
6 002510 天汽模 200,000 3,050,000.00 0.40
7 600340 华夏幸 福 100,000 3,045,000.00 0.40
8 000758 中色股 份 150,000 2,944,500.00 0.39
9 600783 鲁信创 投 75,816 2,841,583.68 0.37
10 002572 索菲亚 69,970 2,702,941.10 0.35
11 600276 恒瑞医 药 60,000 2,672,400.00 0.35
12 002701 奥瑞金 100,000 2,603,000.00 0.34 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 38 页 共 48 页
13 600271 航天信 息 40,000 2,588,400.00 0.34
14 601166 兴业银 行 150,000 2,587,500.00 0.34
15 002465 海格通 信 79,972 2,574,298.68 0.34
16 601877 正泰电 器 78,000 2,447,640.00 0.32
17 601336 新华保 险 40,000 2,442,400.00 0.32
18 000042 中洲控 股 100,000 2,441,000.00 0.32
19 600109 国金证 券 100,000 2,440,000.00 0.32
20 300070 碧水源 50,000 2,439,500.00 0.32
21 002223 鱼跃医 疗 40,000 2,310,400.00 0.30
22 002303 美盈森 60,000 2,266,800.00 0.30
23 002013 中航机 电 78,000 2,172,300.00 0.28
24 000888 峨眉山 Ａ 140,000 2,090,200.00 0.27
25 000566 海南海 药 50,000 2,038,000.00 0.27
26 000802 北京文 化 70,000 2,037,700.00 0.27
27 600820 隧道股 份 150,000 2,016,000.00 0.26
28 600185 格力地 产 60,000 1,935,000.00 0.25
29 600887 伊利股 份 100,000 1,890,000.00 0.25
30 600079 人福医 药 50,000 1,852,500.00 0.24
31 002298 鑫龙电 器 70,000 1,740,200.00 0.23
32 300263 隆华节 能 70,000 1,561,000.00 0.20
33 002311 海大集 团 112,000 1,544,480.00 0.20
34 600366 宁波韵 升 50,000 1,535,500.00 0.20
35 603008 喜临门 79,910 1,505,504.40 0.20
36 601965 中国汽 研 115,700 1,505,257.00 0.20
37 600067 冠城大 通 150,000 1,488,000.00 0.20
38 603979 金诚信 1,000 24,750.00 0.00
39 002769 普路通 500 22,565.00 0.00
40 002776 柏堡龙 500 20,290.00 0.00
41 300482 万孚生 物 500 11,520.00 0.00
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 600016 民生银 行 9,989,438.20 2.02
2 600031 三一重 工 9,243,079.09 1.87 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 39 页 共 48 页
3 600005 武钢股 份 8,053,899.00 1.63
4 600028 中国石 化 7,162,685.27 1.45
5 600219 南山铝 业 7,051,030.00 1.43
6 600026 中海发 展 6,963,140.58 1.41
7 000758 中色股 份 6,644,901.00 1.34
8 601318 中国平 安 6,205,568.16 1.26
9 601166 兴业银 行 6,133,688.62 1.24
10 000001 平安银 行 5,967,195.87 1.21
11 002013 中航机 电 5,850,486.40 1.18
12 000042 中洲控 股 5,739,893.50 1.16
13 000060 中金岭 南 5,621,943.88 1.14
14 002241 歌尔声 学 5,464,963.80 1.11
15 300253 卫宁软 件 5,194,621.00 1.05
16 600310 桂东电 力 4,734,770.63 0.96
17 600875 东方电 气 4,699,786.04 0.95
18 600332 白云山 4,457,316.39 0.90
19 600690 青岛海 尔 4,287,412.92 0.87
20 600067 冠城大 通 4,255,553.42 0.86
注：1 、买 入包 括基 金二 级 市场上 主动 的买 入、 新股 、配股 、债 转股 、换 股及 行权等 获得 的股 票 ；
2、买 入金 额按 买入 成交 金 额（成 交单 价乘 以成 交数 量）填 列， 不考 虑相 关交 易费用 。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 601318 中国平 安 14,330,436.14 2.90
2 000060 中金岭 南 7,792,294.43 1.58
3 000001 平安银 行 7,648,129.76 1.55
4 600028 中国石 化 7,351,500.00 1.49
5 600219 南山铝 业 6,724,318.94 1.36
6 600026 中海发 展 6,631,177.26 1.34
7 600688 上海石 化 6,610,246.50 1.34
8 600310 桂东电 力 6,258,290.20 1.27
9 002293 罗莱家 纺 5,741,624.63 1.16
10 000042 中洲控 股 5,623,934.75 1.14
11 600016 民生银 行 5,246,847.02 1.06
12 300329 海伦钢 琴 5,208,860.20 1.05 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 40 页 共 48 页
13 000002 万
科Ａ 5,046,697.70 1.02
14 002169 智光电 气 4,948,094.00 1.00
15 600031 三一重 工 4,914,240.80 0.99
16 300253 卫宁软 件 4,912,091.70 0.99
17 300133 华策影 视 4,822,942.00 0.98
18 600067 冠城大 通 4,806,243.70 0.97
19 002179 中航光 电 4,796,465.60 0.97
20 600875 东方电 气 4,457,405.00 0.90
注：1 、卖 出主 要指 二级 市 场上主 动的 卖出 、换 股、 要约收 购、 发行 人回 购及 行权等 减少 的股 票 ；
2、卖 出金 额按 卖出 成交 金 额（成 交单 价乘 以成 交数 量）填 列， 不考 虑相 关交 易费用 。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 467,387,864.26
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 457,085,150.22
注：买 入股 票成 本、 卖出 股票收 入均 按买 卖成 交金 额（成 交单 价乘 以成 交数 量）填 列， 不考 虑相
关交易 费用 。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 60,262,000.00 7.90
其中： 政策 性金 融债 60,262,000.00 7.90
4 企业债 券 395,408,904.67 51.87
5 企业短 期融 资券 10,083,000.00 1.32
6 中期票 据 271,114,000.00 35.56
7 可转债 915,758.30 0.12
8 其他 - -
9 合计 737,783,662.97 96.78
注：由 于四 舍五 入的 原因 公允价 值占 基金 资产 净值 的比例 分项 之和 与合 计可 能有尾 差。
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％） 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 41 页 共 48 页
1 1382152 13 魏桥铝MTN1 600,000 59,244,000.00 7.77
2 1182043 11 太钢 MTN1 300,000 30,330,000.00 3.98
3 101554024 15 金地MTN001 300,000 30,309,000.00 3.98
4 140230 14 国开 30 300,000 30,144,000.00 3.95
5 1382159 13 鞍钢 MTN1 300,000 30,114,000.00 3.95
7.7
期 末按 公允 价值占 基金 资产 净值比 例大 小 排序 的所 有资产 支持 证券投 资明 细
本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
7.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 投资 。
7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名权证 投资 明细
本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
7.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
7.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 于报 告期 内没 有投 资国债 期货 。
7.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货投 资， 也无 期间损 益。
7.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 于报 告期 内没 有投 资国债 期货 。
7.11 投 资组 合报告 附注
7.11.1 本 基金 投资的 前十 名证券 的发 行主体 本期 未出现 被监 管部门 立案 调查， 或在
报 告编 制日前 一年 内受到 公开 谴责 、 处罚 的情形 。
7.11.2 本 基金 投资的 前十 名股票 未超 出基金 合同 规定的 备选 股票库 。
7.11.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 716,360.78
2 应收证 券清 算款 15,389,804.13
3 应收股 利 -
4 应收利 息 14,508,073.46
5 应收申 购款 1,887,716.03
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 - 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 42 页 共 48 页
8 其他 -
9 合计 32,501,954.40
7.11.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
7.11.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限的 情况。
7.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
无。
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份额
级别
持有人
户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额比
例
持有份 额
占总份
额比例
工银
产业
债券A
2,296 94,968.60 130,772,734.50 59.97% 87,275,180.45 40.03%
工银
产业
债券B
1,770 202,315.20 266,842,847.23 74.52% 91,255,062.80 25.48%
合计 4,066 141,698.43 397,615,581.73 69.01% 178,530,243.25 30.99%
8.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份）
占基金 总份 额
比例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
工银产 业
债券 A
6,754.95 0.00%
工银产 业
债券 B
138,964.01 0.04%
合计
145,718.96 0.03%
工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 43 页 共 48 页
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投资和 研究 部门 负责 人 持
有本开 放式 基金
工银产 业债 券A 0
工银产 业债 券B 0
合计 0
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
工银产 业债 券A
0
工银产 业债 券B 10~50
合计 10~50
§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 工银产 业债 券A 工银产 业债 券 B
基金合 同生 效日 （2013 年3 月 29 日 ） 基 金份
额总额
1,054,871,620.52 4,026,936,914.75
本报告 期期 初基 金份 额总 额 184,602,067.88 234,539,126.45
本报告 期基 金总 申购 份额 128,950,747.76 342,671,580.30
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 95,504,900.69 219,112,796.72
本 报 告期 基 金拆 分 变动 份额 （ 份额 减 少以"-"
填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 218,047,914.95 358,097,910.03
注：1 、报 告期 期间 基金 总 申购份 额含 红利 再投 、转 换 入份 额；
2、报 告期 期间 基金 总赎 回 份额含 转换 出份 额。
§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本报告 期， 本基 金未 召开 持有人 大会 。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
1 、基 金管 理人 ：
毕万英 先生 于2015 年4 月26 日离 任工 银瑞 信基 金 管理有 限公 司副 总经 理 ， 公司 于 2015 年4
月 28 日 对外 披露 ；库 三七 先生于 2015 年 5 月 29 日 离任工 银瑞 信基 金管 理有 限公司 副总 经 理 ，
公司 于2015 年6 月2 日 对 外披露 。 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 44 页 共 48 页
2 、基 金托 管人 托管 部门 ：
本报告 期， 基金 托管 人的 专门基 金托 管部 门未 发生 重大人 事变 动。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 无涉 及基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
无。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本 基 金的 审计 机 构为 安永华 明 会计 师事 务 所（ 特殊普 通 合伙 ） ，该 审计 机构 自基 金 合同 生效
日起向 本基 金提 供审 计服 务，无 改聘 情况 。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期， 本基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员未受 监管 部门 稽查 或行 政处罚 。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基金 租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
安信证券 2 905,193,479.86 100.00% 631,167.30 100.00% -
注：1. 券 商的 选择 标准 和 程序
（1） 选择 标准 ：注 重综 合服务 能力
a) 券 商财 务状 况良 好、 经 营行为 规范 、风 险管 理先 进、投 资风 格与 工银 瑞信 有互补 性、
在最近 一年 内无 重大 违规 行为。
b) 券 商具 有较 强的 综合 研 究能力 ：能 及时 、全 面、 定期提 供高 质量 的关 于宏 观、行 业、
资本市场、个 股分析的 报 告及其他丰富 全面的信 息 咨询服务；有 很强的分 析 能力，能根据 工
银瑞信所管理 基金的特 定 要求，提供专 门研究报 告 ；具有开发量 化投资组 合 模型的能力 以及其他
综合服 务能 力。
c) 与 其他 券商 相比 ，该 券 商能够 提供 最佳 交易 执行 和优惠 合理 的佣 金率 。 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 45 页 共 48 页
（2） 选择 程序
a) 确 定券 商数 量： 根据 以 上标准 对不 同券 商进 行考 察、选 择和 确定 。投 资研 究部门 （权
益投资部，固 定收益部 ， 专户投资部， 研究部和 中 央交易室）根 据公司基 金 规模和服务需 求
等因素确定对 合作 券商 的 数量，每年根 据公司经 营 规模变化及券 商评估结 果 决定是否需 要新增或
调整合 作券 商， 选定 的名 单需经 主管 投资 副总 和总 经理审 批同 意。
b) 签 订委 托协 议： 与被 选 择的券 商签 订委 托代 理协 议，明 确签 定协 议双 方的 公司名 称、
委托代理期限 、佣金率 、 双方的权利义 务等，经 签 章有效。委托 代理协议 一 式五份，协议 双
方及证 券主 管机 关各 留存 一份， 工银 瑞信 法律 合规 部留存 备案 ， 并 报相 关证 券主管 机关 留存 报 备 。
2. 券 商的 评估 ，保 留和 更 换程序
（1） 席位 的租 用期 限暂 定为一 年， 合同 到 期 15 天 内，投 资研 究部 门将 根据 各券商 研究 在
服务期 间的 综合 证 券 服务 质量等 情况 ，进 行评 估。
（2） 对于 符合 标准 的券 商，工 银瑞 信将 与其 续约 ；对于 不能 达到 标准 的券 商，不 与其 续
约，并根据券 商选择标 准 和程序，重新 选择其它 经 营稳健、研究 能力强、 综 合服务质量高 的
证券经 营机 构， 租用 其交 易席位 。
（3） 若券商提 供的综合 证券服务不符 合要求， 工 银瑞信有权按 照委托协 议 规定，提前中 止
租用其 交易 席位 。
证券公 司席 位的 变更 情况
无。
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成 交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
安信证券 519,761,954.61 100.00% 15,428,846,000.00 100.00% - -
10.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于增 加北 京唐 鼎耀 华投 资
咨询有 限公 司为 旗下 基金 销
售机构 并实 行费 率优 惠的 公
三大报 、公 司网 站 2015 年 1 月 26 日 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 46 页 共 48 页
告
2 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于增 加中 国国 际金 融有 限
公司为 旗下 部分 基金 代销 机
构的公 告
三大报 、公 司网 站 2015 年 2 月 6 日
3 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于旗 下部 分基 金参 与杭 州
数米基 金销 售有 限公 司申 购
费率优 惠活 动的 公告
三大报 、公 司网 站 2015 年 3 月 6 日
4 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于旗 下基 金在 中国 工商 银
行股份 有限 公司 开通 基金 定
投业务 的公 告
三大报 、公 司网 站 2015 年 3 月 12 日
5 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于公 司董 事、 监事 、 高 级管
理人员 以及 其他 从业 人员 在
子公司 兼职 情况 变更 的公 告
三大报 、公 司网 站 2015 年 3 月 14 日
6 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于增 加北 京增 财基 金销 售
有限公 司为 旗下 基金 销售 机
构并实 行费 率优 惠的 公告
三大报 、公 司网 站 2015 年 3 月 16 日
7 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于增 加海 银基 金销 售有 限
公司为 旗下 基金 销售 机构 并
实行费 率优 惠的 公告
三大报 、公 司网 站 2015 年 3 月 16 日
8 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于基 金直 销电 子自 助交 易
业务开 通中 国银 行和 交通 银
行支付 方式 及部 分费 率优 惠
的公告
三大报 、公 司网 站 2015 年 3 月 27 日
9 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于旗 下基 金调 整交 易所 固
定收益 品种 估值 方法 的公 告
三大报 、公 司网 站 2015 年 3 月 27 日
10 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于增 加 上 海大 智慧 财富 管
理有限 公司 为旗 下基 金销 售
机构并 实行 费率 优惠 的公 告
三大报 、公 司网 站 2015 年 4 月 20 日
11 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于旗 下基 金参 与深 圳众 禄
基金销 售有 限公 司认/申购费
率优惠 活动 的公 告
三大报 、公 司网 站 2015 年 4 月 24 日
12 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于副 总经 理变 更的 公告
三大报 、公 司网 站 2015 年 4 月 28 日
13 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司 三大报 、公 司网 站 2015 年 5 月 12 日 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 47 页 共 48 页
关于公 司董 事、 监事 、 高 级管
理人员 以及 其他 从业 人员 在
子公司 兼职 情况 变更 的公 告
14 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于旗 下部 分基 金参 加一 路
财富 （北 京） 信息 科技 有 限公
司网上 费率 优惠 活动 的公 告
三大报 、公 司网 站 2015 年 5 月 28 日
15 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于副 总经 理变 更的 公告
三大报 、公 司网 站 2015 年 6 月 2 日
16 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
关于增 加上 海汇 付金 融服 务
有限公 司为 旗下 基金 销售 机
构并实 行费 率优 惠的 公告
三大报 、公 司网 站 2015 年 6 月 30 日
注：三 大报 包括 中国 证券 报、上 海证 券报 、证 券时 报。
§11 影响投 资者决策的其他重 要信息
无。
§12 备查文 件目录
12.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 工银 瑞 信产业 债债 券型 证券 投资 基金募 集的 文件
2 、 《工 银瑞 信产 业债 债券 型证券 投资 基金 基金 合同 》
3 、 《工 银瑞 信产 业债 债券 型证券 投资 基金 托管 协议 》
4 、 《工 银瑞 信产 业债 债券 型证券 投资 基金 招募 说明 书》
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照
6 、基 金托 管人 业务 资格 批 件、营 业执 照
7 、报 告期 内基 金管 理人 在 指定报 刊上 披露 的各 项公 告
12.2 存 放地 点
基金管 理人 或基 金托 管人 的住所 。
12.3 查 阅方 式
投资者 可于 营业 时间 查阅 ，或登 录基 金管 理人 网站 查阅。 工银瑞信产业债债券型证券投资基金 2015 年半年度报告
第 48 页 共 48 页
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅。 也可 在支 付工 本费 后， 在 合理 时间 内取 得上 述文件 的复 印 件 。
投 资者 对本 报告 书如 有疑 问，可 咨询 本基 金管 理人 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司。
客户服 务中 心电 话：400-811-9999
网址：www.icbccs.com.cn
