工 银 瑞 信 增强 收 益 债 券型 证 券 投 资基 金
2015 年 半年 度 报 告 摘要
2015 年6 月30 日
基金管 理人： 工银瑞信基 金管理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
送出日 期： 二〇一五年八 月二十八日
工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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§1 重要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2015 年 8 月 21 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。
本报告 中财 务资 料未 经审 计 。
本报告 期 自2015 年01 月01 日 起至 06 月30 日止 。 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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§2 基金简 介
2.1 基金基本情况
基金简 称 工银增 强收 益债 券
基金主 代码 485105
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2007 年 5 月 11 日
基金管 理人 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 2,372,618,630.32 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 工银增 强收 益债 券 A 工银增 强收 益债 券 B
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 485105 485005
下属分 级基 金的 前端 交易 代码 485105 -
下属分 级基 金的 后端 交易 代码 485205 -
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 1,519,098,629.93 份 853,520,000.39 份
2.2 基金产品说明
投资目 标 在控制 风险 与保 持资 产流 动性的 基础 上， 力 争基 金 资产波 动性 低于 业绩 比 较 基
准，追 求资 产的 长期 稳定 增值， 获得 超过 基金 业绩 比较基 准的 投资 业绩 。
投资策 略 在确定 的利 率策 略和 期限 结构 、 类 属配 置策 略下 ， 通过固 定收 益产 品的 投 资 来
获取稳 定的 收益。 同时 适 当参与 新股 发行 申购 及增 发新股 申购 等风 险较 低 的 投
资品种 ，为 基金 持有 人增 加收益 ，实 现基 金资 产的 长期稳 定增 值。
业绩比 较基 准 中债- 新综 合指 数（ 财富 ） 收益率 。
风险收 益特 征 本基金 为债 券型 基金 ， 其 长期平 均风 险和 预期 收益 率低于 混合 型基 金 ， 高 于 货
币市场 基金 。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责
人
姓名 朱碧艳 田青
联系电 话 400-811-9999 010-67595096
电子邮 箱 customerservice@icbccs.com.cn tianqing1.zh@ccb.cn
客户服 务电 话
400-811-9999 010-67595096
传真 010-66583158 010-66275853
工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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2.4 信息 披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联 网
网址
www.icbccs.com.cn
基金半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 和基 金托 管人 的住所
§3 主要财 务指标和基金 净值表现
3.1 主要会计数据和 财务 指标
金额单 位： 人民 币元
基金级 别
工银 增强 收益 债券A 工银增 强收 益债 券 B
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2015 年1 月1 日- 2015
年6 月30 日)
报告期(2015 年1 月1 日 -
2015 年6 月 30 日)
本期已 实现 收益 275,130,709.95 144,814,953.22
本期利 润 117,850,914.27 69,942,118.36
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0644 0.0759
本期基 金份 额净 值增 长率 6.37% 6.16%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2015 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.1861 0.1830
期末基 金资 产净 值 1,943,526,857.79 1,089,547,582.42
期末基 金份 额净 值 1.2794 1.2765
注：1. 所述基 金业绩指 标 不包括持有人 认购或交 易 基金的各项费 用，计入 费 用后实际收 益水平要
低于所 列数 字；
2. 本期 已实 现收 益指 基 金本期 利息 收入 、 投资 收 益、 其他 收入 （ 不含 公允 价值变 动收 益 ） 扣 除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 ；
3. 本基 金基 金合 同生 效 日为 2007 年5 月 11 日。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
工银增 强收 益债 券A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个
月
-5.91% 1.57% 0.26% 0.04% -6.17% 1.53%
过去三 个 4.82% 1.16% 2.36% 0.09% 2.46% 1.07% 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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月
过去六 个
月
6.37% 0.92% 3.12% 0.09% 3.25% 0.83%
过去一 年 23.74% 0.72% 7.52% 0.11% 16.22% 0.61%
过去三 年 34.84% 0.43% 14.13% 0.10% 20.71% 0.33%
自基金 合
同生效 起
至今
99.74% 0.35% 39.14% 0.08% 60.60% 0.27%
工银增 强收 益债 券B
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个
月
-5.93% 1.57% 0.26% 0.04% -6.19% 1.53%
过去三 个
月
4.72% 1.16% 2.36% 0.09% 2.36% 1.07%
过去六 个
月
6.16% 0.92% 3.12% 0.09% 3.04% 0.83%
过去一 年 23.24% 0.72% 7.52% 0.11% 15.72% 0.61%
过去三 年 33.23% 0.43% 14.13% 0.10% 19.10% 0.33%
自基金 合
同生效 起
至今
93.22% 0.35% 39.14% 0.08% 54.08% 0.27%
注：本 基金 基金 合同 生效 日为 2007 年5 月11 日。
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收
益 率变 动的比 较 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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注：1 、本 基金 合同 于2007 年5 月 11 日 生效 。
2、 根据 基金 合同 ， 本基 金 建仓期 为3 个月 。 截至 报 告期末 ， 本基 金各 项投 资 符合基 金合 同第 十二
条 （三 ） 投 资范 围、 （ 八） 投资限 制中 规定 的各 项比 例： 本 基金 投资 于债 券类 资产 （ 含可 转换 债券 ）
的比例 不低 于基 金资 产 的80% ， 投资 于股 票等 权益 类 证券的 比例 不超 过基 金资 产的20% ， 现金 或者
到期日 在一 年以 内的 政府 债券不 低于 基金 资产 净值 的5%， 投资 于可 转换 债券 的比例 不超 过基 金 资
产净值的 30% ，本基 金股 票资产投资只 进行首次 发 行及增发新股 投资，不 直 接从二级市场 买入股
票。
§4 管理人 报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验
本基金 管理 人为 工银 瑞信 基金管 理有 限公 司， 成立 于 2005 年 6 月 21 日 ，是 我国第 一家 由 银
行直接 发起 设立 并控 股的 合资基 金管 理公 司， 注册 资本 为 2 亿 元人 民币 ，注 册地在 北京 。公 司 目
前拥有共同基 金募集和 管 理资格、境外 证券投资 管 理业务资格、 企业年金 基 金投资管理 人资格、工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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特定客 户资 产管 理业 务资 格、全 国社 保基 金境 内投 资管理 人资 格。
截至2015 年6 月30 日， 公 司旗下 管 理 66 只公 募基 金 —— 工 银瑞 信核 心价 值股 票型证 券投 资
基金、工银瑞 信货币市 场 基金、工银瑞 信精选平 衡 混合型证券投 资基金、 工 银瑞信 稳健 成长股票
型证券投资基 金、工银 瑞 信增强 收益债 券型证券 投 资基金、工银 瑞信红利 股 票型证券投 资基金、
工银瑞信中国 机会全球 配 置股票证券投 资基金、 工 银瑞信信用添 利债券型 证 券投资基金 、工银瑞
信大盘 蓝筹 股票 型证 券投 资基金 、 工 银瑞 信沪 深300 指数 证券 投资 基金 、 上 证 中央企 业 50 交 易型
开放式指数证 券投资基 金 、工银瑞信中 小盘成长 股 票型证券投资 基金、工 银 瑞信全球精 选股票型
证券投资基金 、工银瑞 信 双利债券型证 券投资基 金 、深证红利交 易型开放 式 指数证券投 资基金、
工银瑞 信深 证红 利 ETF 联 接基金 、工 银瑞 信四 季收 益债券 型证 券投 资基 金、 工银瑞 信 消 费服 务 行
业股票型证券 投资基金 、 工银瑞 信添颐 债券型证 券 投资基金、工 银瑞信主 题 策略股票型 证券投资
基金、 工银 瑞信 保本 混合 型证券 投资 基金 、工 银瑞 信睿智 中 证 500 指数 分级 证券投 资基 金、 工 银
瑞信基本面量 化策略股 票 型证券投资基 金、工银 瑞 信纯债定期开 放债券型 证 券投资基金 、工银瑞
信 7 天 理财 债券 型证 券投 资基金 、工 银瑞 信睿 智深 证 100 指数 分级 证券 投资 基金、 工银 瑞信 14
天理财 债券 型发 起式 证券 投资基 金、 工银 瑞信 信用 纯债债 券型 证券 投资 基金 、 工银 瑞信60 天理 财
债券型 证券 投资 基金 、工 银瑞信 保 本 2 号 混合 型发 起式证 券投 资基 金、 工银 瑞信增 利分 级债 券 型
证券投资基金 、工银瑞 信 产业债 债券型 证券投资 基 金、工银瑞信 信用纯债 一 年定期开放 债券型证
券投资基金、 工银瑞信 信 用纯债两年定 期开放债 券 型证券投资基 金、工银 瑞 信标普全球 自然资源
指数证 券投 资基 金、 工银 瑞信保 本 3 号混 合型 证券 投资基 金、 工银 瑞信 月月 薪定期 支付 债券 型 证
券投资基金、 工银瑞信 金 融地产行业股 票型证券 投 资基金、工银 瑞信双债 增 强债券型证 券投资基
金、工银瑞信 添福债券 型 证券投资基金 、工银瑞 信 信息产业股票 型证券投 资 基金、工银 瑞信薪金
货币市场基金 、工银瑞 信 纯债债券型证 券投资基 金 、工银瑞信绝 对收益策 略 混合型发起 式证券投
资基金、工银 瑞信目标 收 益一年定期开 放债券型 投 资基金、工银 瑞信新财 富 灵活配置混 合型证券
投资基金、工 银瑞信现 金 快线货币市场 基金、工 银 瑞信添益快线 货币市场 基 金、工银瑞 信高端制
造行业股票型 证券投资 基 金、工银瑞信 研究精选 股 票型证券投资 基金、工 银 瑞信医疗保 健行业股
票型证券投资 基金、工 银 瑞信创新动力 股票型证 券 投资基金、工 银瑞信国 企 改革主题股 票型证券
投资基金、工 银瑞信战 略 转型主题股票 型证券投 资 基金、工银瑞 信新金融 股 票型证券投 资基金、
工银瑞信美丽 城镇主题 股 票型证券投资 基金、工 银 瑞信总回报灵 活配置混 合 型证券投资 基金、工
银瑞信新 材料 新能源行 业 股票型证券投 资基金、 工 银瑞信养老产 业股票型 证 券投资基金 、工银瑞
信丰盈回报灵 活配置混 合 型证券投资基 金、工银 瑞 信中证传媒指 数分级证 券 投资基金、 工银瑞信
农业产业股票 型证券投 资 基金、工银瑞 信生态环 境 行业股票型证 券投资基 金 、工银瑞信 互联网加工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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股票型 证券 投资 基金 、工 银瑞信 财富 快线 货币 市场 基金、 工银 瑞信 聚 焦30 股 票型证 券投 资基 金，
证券投 资基 金管 理规 模 逾3500 亿元 人民 币。
4.1.2 基 金经 理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 简介
姓
名
职务
任本基 金的
基金经 理 （ 助
理）期 限
证
券
从
业
年
限
说明
任职日
期
离
任
日
期
杜
海
涛
投资总 监
兼固定 收
益部总 监，
本基金 的
基金经 理。
2007
年5 月
11 日
- 18
先后在 宝盈 基金 管理 有限 公司担 任基 金经 理助 理 ， 招商
基金管 理有 限公 司担 任招 商现金 增值 基金 基金 经理 ；
2006 年加 入工 银瑞 信， 现 任投资 总监 兼固 定收 益部 总
监； 2006 年9 月 21 日至2011 年 4 月 21 日， 担 任工 银
货币市 场基 金基 金经 理； 2010 年 8 月 16 日至2012 年
1 月 10 日 ，担 任工 银双 利 债券型 基金 基金 经理 ；2007
年 5 月 11 日至 今， 担任 工 银增强 收益 债券 型基 金基 金
经理；2011 年8 月 10 日 至今， 担任 工银 瑞信 添颐 债券
型证券 投资 基金 基金 经理 ；2012 年6 月 21 日 至今 ，担
任工银 纯债 定期 开放 基金 基金经 理 ； 2013 年1 月7 日至
今，担 任工 银货 币基 金基 金经理 ；2013 年 8 月 14 日至
今，担 任工 银月 月薪 定期 支付债 券型 基金 基金 经理 ；
2013 年10 月 31 日 至今 ， 担任工 银瑞 信添 福债 券基 金基
金经理 ；2014 年 1 月 27 日至今 ，担 任工 银薪 金货 币市
场基金 基金 经理 ；2015 年4 月 17 日 至今 ，担 任工 银 总
回报灵 活配 置混 合型 基金 基金经 理。
注：
1、任 职日 期说 明： 杜海 涛 的任职 日期 为基 金合 同生 效日期 。
2、 证券 从业 年限 的计 算标 准： 证券 从业 的含 义遵 从 行业协 会 《证 券业 从业 人 员资格 管理 办法 》 的
相关规 定等 。
3、本 基金 无基 金经 理助 理 。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信 情况的说明
本报告期内， 本基金管 理 人严格按照《 证券投资 基 金法》等有关 法律法规 及 基金合同、招 募
说明书等有关 基金法律 文 件的规定，依 照诚实信 用 、勤勉尽责的 原则管理 和 运用基金资 产，在控
制风险 的基 础上 ，为 基金 份额持 有人 谋求 最大 利益 ，无损 害基 金份 额持 有人 利益的 行为 。 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项 说明
4.3.1 公 平交 易制 度的执 行情 况
为了公平对待 各类投资 人 ，保护各类投 资人利益 ， 避免出现不正 当关联交 易 、利益输送等 违
法违规 行为 ， 公司 根据 《 证 券投资 基金 法》 、 《 基金 管 理公司 特定 客户 资产 管理 业务试 点办 法》 、 《 证
券投资基金管 理 公司公 平 交易制度指导 意见》等 法 律法规和公司 内部规章 ， 拟定了《公 平交易管
理办法 》 、 《异 常交 易管 理 办法》 ， 对 公司 管理 的各 类 资产的 公平 对待 做了 明确 具体的 规定 ， 并规 定
对买卖股票、 债券时候 的 价格和市场价 格差距较 大 ，可能存在操 纵股价、 利 益输送等违 法违规情
况进行监控。 本报告期 ， 按照时间优先 、价格优 先 的原则，本公 司对满足 限 价条件且对 同一证券
有相同 交易 需求 的基 金等 投资组 合， 均采 用了 系统 中的公 平交 易模 块进 行操 作， 实 现了 公平 交易 ；
且本基金及本 基金与本 基 金管理人管理 的其他投 资 组合之间未发 生法律法 规 禁止的反向 交易及交
叉交易 。
4.3.2 异 常交 易行 为的专 项说 明
本基金本报告 期内未出 现 异常交易的情 况。本报 告 期内，本公司 所有投资 组 合参与的交易 所
公开竞 价同 日反 向交 易成 交较少 的单 边交 易量 超过 该证券 当日 成交 量 的5% 的 情况 有4 次 。 投 资组
合经理 因投 资组 合的 投资 策略而 发生 同日 反向 交易 ，未导 致不 公平 交易 和利 益输送 。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业 绩表现的说明
4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析
2015 年上 半年 在年 初经 济 增速下 行的 情况 下， 稳增 长政策 持续 发力 。 央 行多 次下调 存贷 款基
准利率和存款 准备金率 ， 并多次降低银 行间逆回 购 利率。与此同 时，财政 支 出提速，地 方政府债
务置换 积极 展开 。
货币宽松环境 有利于债 券 市场，但债务 置换计划 出 台增加利率债 供给压力 ， 经济数据企稳 预
期亦对 长端 产生 压力 ，收 益率曲 线继 续从 平坦 趋于 陡峭。
受益于经济改 革转型和 互 联网创新，权 益市场上 半 年整体趋势走 强，但进 入 六月后，由于 前
期包括 场外 配资 等杠 杆资 金积累 过多 ，波 动显 著加 剧。
本基金 在报 告期 内根 据对 于市场 变化 的判 断随 后积 极调整 仓位 。
4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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报告期 内 ， 工 银强 债A 的 净值增 长率 为6.37% ， 工银 强债 B 的净 值增 长率 为6.16% ， 业绩 比较
基准增 长率 为3.12% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走 势的简要展望
展望2015 年下 半年 ， 国 内 经济基 本面 依旧 偏弱 。 从 外部需 求来 看 ， 海 外经 济 中期复 苏依 旧稳
健，外需有望 改善。从 国 内来看，在银 行惜贷、 加 杠杆主体缺失 背景下， 宽 松货币政策 仍未传导
到实体经济， 经济尚未 企 稳，叠加股市 暴跌对实 体 经济传导，国 内经济基 本 面依旧偏弱 。对于通
货膨胀、美元 滞涨叠加 全 球经济增长企 稳回升， 大 宗商品价格下 跌空间不 大 ，此外受到 供给因素
影响，猪肉价 格已开始 反 弹，通缩风险 进一步降 低 。对于国内政 策，在短 期 经济下行压 力仍大的
背景下 ，预 计货 币政 策和 财政政 策仍 将保 持宽 松， 不排除 进一 步降 息降 准的 可能。
基于以 上对 基本 面的 判断 ， 我们 预计2015 年 下半 年 资金利 率将 继续 维持 低位 ， 此外 在金 融杠
杆逐渐降低、IPO 暂 停等 因素影响下， 资金面波 动 有望降低。债 券方面， 当 前基本面依旧 较弱，
货币政策仍有 宽松空间 ， 债券存在波动 交易机会 。 权益方面，近 期股市连 续 暴跌主要源 自估值过
高、市 场恐 慌下 的流 动性 风险， 市场 信心 受挫 ，短 期行情 难以 反转 ，组 合将 保持较 低权 益仓 位。
4.6 管理 人对报告期内基金 估值程序等 事项的 说明
4.6.1 参与 估值 流程 各方 及人员 （或 小组 ）的 职责 分工、 专业 胜任 能力 和相 关工作 经历
4.6.1.1 职 责分 工
（1 ） 参 与估 值小 组成 员为4 人 ， 分 别是 公司 运作 部负 责人 、 研 究部 负责 人 、 风 险管理 部负 责
人、法 律合 规部 负责 人， 组长由 运作 部负 责人 担任 。
（2） 各部 门负 责人 也可 推 荐代表 各部 门参 与估 值小 组的成 员 ， 如 需更 换， 由 相应部 门负 责人
提出。 小组 成员 需经 运作 部主管 副总 批准 同意 。
4.6.1.2 专 业胜 任能 力及 相关工 作经 历
小组由具有多 年从事估 值 运作、证券行 业研究、 风 险管理及熟悉 业内法律 法 规的专家型人 员
组成。
4.6.2 基金 经理 参与 或决 定估值 的程 度
本公司 基金 经理 参与 讨论 估值原 则及 方法 ，但 不参 与最终 估值 决策 。
4.6.3 参与 估值 流程 各方 之间存 在的 任何 重大 利益 冲突
参与估 值流 程各 方之 间不 存在任 何重 大利 益冲 突。
4.6.4 已签 约的 与估 值相 关的任 何定 价服 务的 性质 与程度 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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尚无已签约的 任何定价 服 务。本基金所 采用的估 值 流程及估值结 果均已经 过 会计师事务所 鉴
证，并 经托 管银 行复 核确 认。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的 说明
本报告 期内 ，本 基金 未实 施利润 分配 ，符 合相 关法 规及基 金合 同的 规定 。
4.8 报 告 期内 管理 人对本 基金 持有人 数或 基金资 产净 值预警 情形 的说明
本基金 在报 告期 内没 有触 及 2014 年8 月8 日 生效 的 《公开 募集 证券 投资 基金 运作管 理办 法》
第四十 一条 规定 的条 件。
§5 托管人 报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声 明
本报告期，中 国建设银 行 股份有限公司 在本基金 的 托管过程中， 严格遵守 了 《证券投资基 金
法》 、 基 金合 同 、 托 管协 议 和其他 有关 规定 ， 不存 在 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 ， 完全 尽职 尽
责地履 行了 基金 托管 人应 尽的义 务。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规 守信、 净 值计算 、 利润分配 等
情况的 说明
本报告期，本 托管人按 照 国家有关规定 、基金合 同 、托管协议和 其他有关 规 定，对本基金 的
基金资产净值 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核，对 本基金的 投 资运作方面 进行了监
督，未 发现 基金 管理 人有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
5.3 托管人对本半年度报 告中财务信息等内 容的真实、 准确和完 整发表意
见
本托管人复核 审查了本 报 告中的财务指 标、净值 表 现、利润分配 情况、财 务 会计报告、投 资
组合报 告等 内容 ，保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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§6 半年度 财务会计报告 （未经审计）
6.1 资产 负债表
会计主 体： 工银 瑞信 增强 收益债 券型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2015 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2015 年 6 月 30 日
上年度末
2014 年12 月 31 日
资 产：
银行存 款
24,991,633.58 96,663,857.45
结算备 付金
25,303,450.47 28,798,390.56
存出保 证金
282,475.85 69,047.08
交易性 金融 资产
4,459,500,083.82 4,743,213,033.46
其中： 股票 投资
550,121,194.35 -
基金投 资
- -
债券投 资
3,909,378,889.47 4,743,213,033.46
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产
- -
买入返 售金 融资 产
- -
应收证 券清 算款
10,966,258.88 -
应收利 息
99,120,427.70 87,104,234.37
应收股 利
- -
应收申 购款
4,463,535.03 3,563,281.69
递延所 得税 资产
- -
其他资 产
- -
资产总 计
4,624,627,865.33 4,959,411,844.61
负债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年 6 月 30 日
上年度末
2014 年12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债
- -
卖出回 购金 融资 产款
1,548,015,055.26 1,631,371,578.24
应付证 券清 算款
5,422.45 46,034,835.54
应付赎 回款
33,675,646.36 2,517,192.03
应付管 理人 报酬
1,671,151.22 1,607,419.03
应付托 管费
557,050.44 535,806.34
应付销 售服 务费
433,563.45 359,711.51
应付交 易费 用
64,205.04 20,820.07
应交税 费
- - 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 14 页 共 33 页
应付利 息
398,532.12 2,624,075.16
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债
6,732,798.78 6,590,809.52
负债合 计
1,591,553,425.12 1,691,662,247.44
所有者权益：
实收基 金
2,372,618,630.32 2,717,099,750.72
未分配 利润
660,455,809.89 550,649,846.45
所有者 权益 合计
3,033,074,440.21 3,267,749,597.17
负债和 所有 者权 益总 计
4,624,627,865.33 4,959,411,844.61
注：1 、报 告截 止日 2015 年 06 月 30 日， 工银 增强 收益债 券 A 基金 份额 净值 1.2794 元 ，基 金份
额 总 额 1,519,098,629.93 份 ； 工 银 增 强 收 益 债 券 B 基 金 份 额 净 值 1.2765 元 ， 基 金 份 额 总 额
853,520,000.39 份 ；工 银 增强收 益债 券份 额总 额 2,372,618,630.32 份。
2、本 基金 基金 合同 生效 日 为 2007 年5 月11 日。
6.2 利润表
会计主 体： 工银 瑞信 增强 收益债 券型 证券 投资 基金
本报告 期：2015 年1 月1 日至 2015 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目
附注号 本期
2015 年 1 月1 日至
2015 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2014 年1 月1 日至2014
年 6 月 30 日
一、收入
236,186,592.33 173,373,691.14
1.利息 收入
121,271,782.16 92,405,867.66
其中： 存款 利息 收入
503,884.18 392,096.35
债券利 息收 入
120,760,174.60 92,013,771.31
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
7,723.38 -
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （ 损失 以 “- ” 填 列）
345,136,422.02 -46,876,532.99
其中： 股票 投资 收益
-13,199,661.09 -1,379,305.94
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益
354,193,006.96 -45,497,227.05
资产支 持证 券投 资收 益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益
- -
股利收 益
4,143,076.15 -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
-232,152,630.54 127,648,865.64
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填 - - 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 15 页 共 33 页
列）
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填
列）
1,931,018.69 195,490.83
减： 二、费用
48,393,559.70 35,962,116.97
1．管 理人 报酬
10,350,475.50 6,844,658.71
2．托 管费
3,450,158.50 2,281,552.84
3．销 售服 务费
2,312,712.65 1,486,292.46
4．交 易费 用
859,388.92 31,779.35
5．利 息支 出
31,162,986.00 25,073,000.90
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
31,162,986.00 25,073,000.90
6．其 他费 用
257,838.13 244,832.71
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”
号填列）
187,793,032.63 137,411,574.17
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净 亏损以 “-”号
填列）
187,793,032.63 137,411,574.17
注：本 基金 基金 合同 生效 日为 2007 年5 月11 日。
6.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 工银 瑞信 增强 收益债 券型 证券 投资 基金
本报告 期：2015 年1 月1 日至 2015 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至2015 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,717,099,750.72 550,649,846.45 3,267,749,597.17
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期 净 利 润）
- 187,793,032.63 187,793,032.63
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号填
列）
-344,481,120.40 -77,987,069.19 -422,468,189.59
其中：1. 基 金申 购款 1,869,460,278.33 510,165,205.60 2,379,625,483.93
2. 基金 赎回 款 -2,213,941,398.73 -588,152,274.79 -2,802,093,673.52
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“- ”号填 列）
- - - 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,372,618,630.32 660,455,809.89 3,033,074,440.21
项目
上年度可比期间
2014 年 1 月 1 日至2014 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,300,857,733.96 38,658,209.77 2,339,515,943.73
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期 净 利 润）
- 137,411,574.17 137,411,574.17
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号填
列）
103,485,050.61 12,713,312.97 116,198,363.58
其中：1. 基 金申 购款 576,335,107.34 28,588,068.54 604,923,175.88
2. 基金 赎回 款 -472,850,056.73 -15,874,755.57 -488,724,812.30
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“- ”号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,404,342,784.57 188,783,096.91 2,593,125,881.48
注：本 基金 基金 合同 生效 日为 2007 年5 月11 日。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 郭特 华______
______ 郭 特华______
____ 朱辉 毅____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报表附注
6.4.1 基 金基 本情 况
工银 瑞信 增强 收益 债券 型 投资基 金 （以 下简 称 “ 本 基金 ” ） ， 系经 中国 证券 监 督管理 委员 会
（以下简称 “ 中国证监会 ” ）证监基金 字[2007]117 号文《关于 同意工银瑞 信增强收益债 券型证
券投资基金募 集的批复 》 批准，由工银 瑞信基金 管 理有限公司作 为发起人 向 社会公开发 行募集，
基金合 同 于2007 年5 月11 日生 效。 首次 募集 规模 为3,680,907,503.42 份 基 金份额 。 本 基金 为契
约型开 放式 ，存 续期 限不 定。
A 类基金在投 资者认购 、 申购时收取前 端认购、 申 购费用或赎回 时收取后 端 认购、申购费 用工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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及赎回费用；B 类基金 不 收取前端或后 端认 购、 申 购费用及赎回 费用，而 是 从本类别基 金资产中
计提销售服务 费。本基 金 的基金管理人 为工银瑞 信 基金管理有限 公司，注 册 登记机构为 工银瑞信
基金管 理有 限公 司， 基金 托管人 为中 国建 设银 行股 份有限 公司 。
本基金投资于 债券类资 产 （含可转换债 券）的比 例 不低于基金资 产的 80% ， 投资于股票等 权
益类证券的比 例不超过 基 金资产的 20% ，现金 或者 到期日在一年 以内的政 府 债券不低于基 金资产
净值 的5% 。本 基金 股票 资 产投资 只参 与首 次发 行及 增发新 股投 资， 不直 接从 二级市 场买 入股 票。
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：新华 巴克 莱资 本中 国综 合债券 指数 。
6.4.2 会 计报 表的 编制基 础
本财务报表系 按照财政 部 颁布的《企业 会计准则 — 基本准则》以 及其后颁 布 及修订的具体 会
计准则 、 应 用指 南、 解释 以及其 他相 关规 定 （ 以下 统称 “ 企业 会计 准则 ” ） 编 制， 同 时， 对于 在具
体会计核算和 信息披露 方 面，也参考了 中国证券 投 资基金业协会 修订并发 布 的《证券投 资基金会
计核算 业务 指引 》 、 中国 证 监会制 定的 《 关于 进一 步 规范证 券投 资基 金估 值业 务的指 导意 见》 、 《 关
于证券投资 基金执行< 企业 会计准则> 估 值业务及 份额 净值计价有 关事项的 通知》 、 《证券投资 基金
信息披 露管 理办 法》 、 《证 券投资 基金 信息 披露 内容 与格式 准则 》 第 3 号 《半 年度报 告的 内容 与 格
式》 、 《 证券 投资 基金 信息 披露编 报规 则》 第 3 号《 会计报 表附 注的 编制 及披 露》 、 《 证券 投资 基 金
信息披 露XBRL 模板 第3 号< 年度 报告 和半 年度 报告> 》及其 他中 国证 监会 颁布 的相关 规定 。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ，真 实、 完整 地反映 了本 基金 于 2015 年 6 月 30 日 的财
务状况 以 及2015 年 上半 年 度的经 营成 果和 净值 变动 情况。
6.4.4 本 报告 期所 采用的 会计 政策、 会计 估计与 最近 一期年 度报 告相一 致的 说明
本报告 期所 采用 的会 计政 策与最 近一 期年 度报 告相 一致。 会计 估计 变更 请详 见 6.4.5.2 的说
明。
6.4.5 会 计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明
6.4.5.1 会 计政 策变 更的 说明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的会 计政 策变 更。
6.4.5.2 会 计估 计变 更的 说明 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 18 页 共 33 页
根据中 国证 券投 资基 金业 协会中 基协 发(2014)24 号 关于发 布 《 中国 证券 投资 基金业 协会 估值
核算工 作小 组关 于2015 年 1 季 度固 定收 益品 种的 估值处 理标 准》 通知 的规 定， 本 报告 期本 基金 对
于在证券交 易所上市 或挂 牌转让的固 定收益品 种(可 转换债券、 资产支持 证券 和私募债券 除外)改
为采用 第三 方估 值机 构提 供的估 值数 据进 行估 值。 具体参 见我 司 于 2015 年 3 月 27 日 发布 的《 工
银瑞信 基金 管理 有限 公司 关于旗 下基 金调 整交 易所 固定收 益品 种估 值方 法的 公告》 。
6.4.5.3 差 错更 正的 说明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的差 错更 正事 项。
6.4.6 税项
1. 印花 税
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年4 月24 日 起， 调整证 券 （ 股票）
交易印 花税 税率 ，由 原先 的 3‰ 调整 为 1‰ ；
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年 9 月 19 日 起， 调整由 出让 方 按
证券（ 股票 ）交 易印 花税 税率缴 纳印 花税 ，受 让方 不再征 收， 税率 不变 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知 》 的 规定 ， 股 权分 置 改革过 程中 因非 流通 股股 东向流 通股 股东 支付 对价 而发生 的股 权转 让，
暂免征 收印 花税 。
2. 营业 税、 企业 所得 税
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定，
自2004 年1 月1 日 起 ， 对 证券投 资基 金 （封 闭式 证 券投资 基金 ， 开放 式证 券 投资基 金 ） 管 理人 运
用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入， 继续 免征 营业 税和企 业所 得税 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知》的规 定，股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等
收入， 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 企业 所得 税；
根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业 所得税 若干优惠政 策的通知》的规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。
3. 个人 所得 税
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号文《 关于开放式证券 投资基金 有关税收问题 的
通知》的规定 ，对基金 取 得的股票的股 息、红利 收 入，债券的利 息收入、 储 蓄存款利息 收入，由工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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上市公 司、 发行 债券 的企 业和银 行在 向基 金支 付上 述收入 时代 扣代 缴20% 的 个人所 得税 ；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局、 中 国证 监会 财税[2012]85 号 文 《 关于 实 施 上市 公司股 息红 利差
别化个 人 所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 的规 定， 自2013 年1 月1 日 起 ， 证 券投 资基金 从公 开发 行
和转让 市场 取得 的上 市公 司股票 ，持 股期 限在 1 个 月以内 （含 1 个 月） 的， 其股息 红利 所得 全 额
计入应 纳税 所得 额； 持股 期限 在 1 个 月以 上 至1 年 （含1 年） 的， 暂减 按50% 计入应 纳税 所得 额；
持股期 限超 过1 年的 ， 暂 减按 25% 计 入应 纳税 所得 额。 上 述所 得统 一适 用20% 的税率 计征 个人 所得
税；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知》的规 定，股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过 对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等
收入， 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 个人 所得 税；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2008]132 号《财 政部国家税务总 局关于储 蓄存款利息所 得
有关个 人所 得税 政策 的通 知》的 规定 ， 自 2008 年 10 月 9 日起 ，对 储蓄 存款 利息所 得暂 免征 收个
人所得 税。
6.4.7 关 联方 关系
6.4.7.1 本 报告 期存 在控 制关 系或其 他重 大利害 关系 的关联 方发 生变化 的情 况
本报告 期与 本基 金存 在控 制关系 或其 他重 大利 害关 系的关 联方 未发 生变 化。
6.4.7.2 本 报告 期与 基金 发生 关联交 易的 各关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
工银瑞 信基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金注 册登 记机构 、基 金销 售机 构
中国建 设银 行股 份有 限公 司 基金托 管人 、基 金销 售机 构
中国工 商银 行股 份有 限公 司 基金管 理人 股东 、基 金销 售机构
注：1 、本 报告 期本 基金 关 联方未 发生 变化 。
2、以 下关 联交 易均 在正 常 业务范 围内 按一 般商 业条 款订立 。
6.4.8 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易
6.4.8.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无通 过关 联方 交易单 元进 行的 交易
6.4.8.2 关 联方 报酬 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 20 页 共 33 页
6.4.8.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1月1 日至2015 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2014年1月1 日至2014 年6 月30日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
10,350,475.50 6,844,658.71
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
1,054,954.05 950,450.09
注：基 金管 理费 按前 一日 基金资 产净 值 的0.6% 的 年 费率计 提， 计算 方法 如下 ：
H=E×0 .60% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 基金 资产 净值
基金管 理费 每日 计提 ，按 月支付 。
6.4.8.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1月1 日至2015 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2014年1月1 日至2014 年6 月30日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
3,450,158.50 2,281,552.84
注：基 金托 管费 按前 一日 基金资 产净 值 的0.20% 的 年费率 计提 。计 算方 法如 下：
H=E×0 .20% ÷ 当 年实 际天 数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 基金 资产 净值
基金托 管费 每日 计提 ，按 月支付 。
6.4.8.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2015 年1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
工银增 强收 益债 券
A
工银增 强收 益债 券B 合计
工银瑞 信基 金管 理有 限
公司
- 892,812.68 892,812.68
中国工 商银 行股 份有 限
公司
- 1,028,686.05 1,028,686.05 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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中国建 设银 行股 份有 限
公司
- 171,006.82 171,006.82
合计 - 2,092,505.55 2,092,505.55
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2014 年1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
工银增 强收 益债 券
A
工银增 强收 益债 券B 合计
工银瑞 信基 金管 理有 限
公司
- 67,783.84 67,783.84
中国工 商银 行股 份有 限
公司
- 1,069,993.73 1,069,993.73
中国建 设银 行股 份有 限
公司
- 146,635.03 146,635.03
合计 - 1,284,412.60 1,284,412.60
注：基 金 A 类基 金份 额不 收取销 售服 务费 ，B 类 基 金份额 的销 售服 务费 年费 率为 0.4% 。 本基 金销
售服务 费将 专门 用于 本基 金的销 售与 基金 份额 持有 人服务 。 销 售服 务费 按前 一日B 类基 金资 产 净
值的0.4% 年费 率计 提。 计 算方法 如下 ：
H ＝E× 0.4% ÷ 当年 天数
H 为B 类基 金份额 每日 应计 提的 销售 服务费
E 为B 类基 金份额 前一 日基 金资 产净 值 销 售服 务费 每日 计提 ， 按月支 付。
6.4.8.3 与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券( 含 回购)交易
单位 ：人 民币 元
本期
2015 年1 月1 日至2015 年 6 月 30 日
银行间 市场 交
易的
各关联 方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出
交易金
额
利息收
入
交易金 额 利息支 出
中 国 建 设 银 行 股
份有限公司
- 30,928,938.49 - - 509,200,000.00 493,200.73
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年 6 月 30 日
银行间 市场 交
易的
各关联 方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出
交易金
额
利息收
入
交易金 额 利息支 出
中 国 建 设 银 行 股
份有限公司
- 4,871,889.79 - - - -
注：本 基金 上年 度可 比期 间未与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券(含 回购) 交易。 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 22 页 共 33 页
6.4.8.4 各 关联 方投 资本 基金 的情况
6.4.8.4.1 报 告期 内基 金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金的情 况
份额单 位： 份
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
工银增 强收 益债 券A 工银增 强收 益债 券 B
基 金合 同生效 日（ 2007
年 5 月11 日 ） 持有 的基 金
份额
- -
期初持 有的 基金 份额 77,763,160.20 -
期间申 购/ 买 入总 份额 - -
期间因 拆分 变动 份额 - -
减：期 间赎 回/ 卖 出总 份额 31,355,464.07 -
期末持 有的 基金 份额 46,407,696.13 -
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
1.96% -
项目
上年度 可比 期间
2014 年 1 月 1 日至2014 年6 月30 日
工银增 强收 益债 券A 工银增 强收 益债 券 B
基 金合 同生效 日（ 2007
年 5 月11 日 ） 持有 的基 金
份额
- -
期初持 有的 基金 份额 77,763,160.20 -
期间申 购/ 买 入总 份额 - -
期间因 拆分 变动 份额 - -
减：期 间赎 回/ 卖 出总 份额 - -
期末持 有的 基金 份额 77,763,160.20 -
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
4.78% -
注：1 、本 基金 关联 方投 资 本基金 时所 适用 的费 率为 本基金 基金 合同 中约 定的 费率 。
2、期 间申 购/买 入总 份额 ：含红 利再 投、 转换 入份 额；期 间赎 回/ 卖出 总份 额 ：含转 换出 份额 。
3、本 报告 期内 ，基 金管 理 人于 2015 年 4 月 29 日 通过销 售机 构赎 回/ 卖出 本 基金 7,811,279.48
份， 交 易费 费 为0。于 2015 年 5 月 21 日 通过 销售 机 构赎回/卖 出本 基金23,544,184.59 份， 交易
费费 为0
4、本 基金 的管 理人 在本 报 告期及 上年 度可 比期 间均 未运用 固有 资金 投资 工银 增强收 益债 券 B 。
6.4.8.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 23 页 共 33 页
本 基金 除基 金管 理人 之 外的其 他关 联方 在本 报告 期末与 上年 度末 均未 投资 本基金 。
6.4.8.5 由 关联 方保 管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2015 年1 月1 日至2015 年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
建设银行股份有限
公司
24,991,633.58 232,186.37 10,310,755.13 134,786.79
工商银行 - - - -
注：本 半年 度末 余额 包括 活期存 款和 存款 投资 收入 ，利息 收入 包括 活期 存款 和存款 投资 收入 。
6.4.8.6 本 基金 在承 销期 内参 与关联 方承 销证券 的情 况
本基金 在本 报告 期和 上年 度可比 期间 内均 未在 承销 期内参 与关 联方 承销 证券 。
6.4.8.7 其 他关 联交 易事 项的 说明
无
6.4.9 期 末（2015 年6 月 30 日） 本基金 持有的 流通 受限证 券
6.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券
本基金 本报 告期 末未 持有 因认购 新发/增 发证 券而 于 期末持 有的 流通 受限 证券 。
6.4.9.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流通 受限 股票
本基金 本报 告期 末未 持有 暂时停 牌等 流通 受限 股票 。
6.4.9.3 期 末债 券正 回购 交易 中作为 抵押 的债券
6.4.9.3.1 银 行间 市场 债券 正回 购
截至告 期 末 2015 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事银 行 间市场 债券 正回 购交 易形 成的卖 出回 购证
券款余 额468,015,263.06 元是以 如下 债券 作为 质押 ：
金额单 位： 人民 币元
债券代 码 债券名 称
回购到 期
日
期末估 值单 价 数量（ 张） 期末估 值总 额
101461030 14 温现代
MTN001
2015 年7 月1
日
102.56 300,000 30,768,000.00
101465002 14 宝安集
MTN001
2015 年7 月1
日
102.77 100,000 10,277,000.00 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 24 页 共 33 页
101564005 15 复星
MTN001
2015 年7 月1
日
101.13 300,000 30,339,000.00
101576001 15 中信国安
MTN001
2015 年7 月1
日
101.54 400,000 40,616,000.00
101352002 13 川龙蟒
MTN001
2015 年7 月2
日
101.42 200,000 20,284,000.00
101353004 13 深茂业
MTN002
2015 年7 月2
日
102.64 300,000 30,792,000.00
101460037 14 宝鸡钛业
MTN001
2015 年7 月2
日
103.15 500,000 51,575,000.00
101478003 14 中铝业
MTN002
2015 年7 月9
日
101.80 500,000 50,900,000.00
101552001 15 中铝
MTN001
2015 年7 月9
日
101.42 800,000 81,136,000.00
1282421 12 湘高速
MTN2
2015 年7 月9
日
103.82 600,000 62,292,000.00
140229 14 国开29 2015 年7 月
13 日
100.15 300,000 30,045,000.00
150303 15 进出03 2015 年7 月
13 日
100.07 400,000 40,028,000.00
合计
4,700,000 479,052,000.00
6.4.9.3.2 交 易所 市场 债券 正回 购
截至本 报告 期 末2015 年06 月 30 日 止， 基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购
证券款 余额1,079,999,792.20 元 ，于2015 年 7 月1 日、2015 年 7 月 7 日、2015 年 7 月 14 日到
期。本基金在 回购期内 持 有的证券交易 所交易的 债 券或在新质押 式回购下 转 入质押库的 债券，按
证券交 易所 规定 的比 例折 算为标 准券 后， 不低 于债 券回购 交易 的余 额。
6.4.10 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 其他 重要 事项。
§7 投资组 合报告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的
比例（% ）
1 权益投 资 550,121,194.35 11.90 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 25 页 共 33 页
其中： 股票 550,121,194.35 11.90
2 固定收 益投 资 3,909,378,889.47 84.53
其中： 债券 3,909,378,889.47 84.53
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 50,295,084.05 1.09
7 其他各 项资 产 114,832,697.46 2.48
8 合计 4,624,627,865.33 100.00
注：由 于四 舍五 入的 原因 金额占 基金 总资 产的 比例 分项之 和与 合计 可能 有尾 差。
7.2 期末按行业分类的股 票投资组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
A
农、林 、牧 、渔 业 - -
B
采矿业 - -
C
制造业 - -
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供
应业
106,911,649.28 3.52
E
建筑业 - -
F
批发和 零售 业 - -
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 72,106,589.61 2.38
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
141,750,000.00 4.67
J
金融业 190,298,570.18 6.27
K
房地产 业 39,054,385.28 1.29
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - - 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 26 页 共 33 页
R
文化、 体育 和娱 乐业 - -
S
综合 - -
合计 550,121,194.35 18.14
注：由 于四 舍五 入的 原因 公允价 值占 基金 资产 净值 的比例 分项 之和 与合 计可 能有尾 差
7.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排序的前十名股 票投资明
细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600016 民生银 行 19,123,997 190,092,530.18 6.27
2 600037 歌华有 线 4,500,000 141,750,000.00 4.67
3 600023 浙能电 力 10,777,384 106,911,649.28 3.52
4 600798 宁波海 运 6,939,999 72,106,589.61 2.38
5 600067 冠城大 通 3,936,934 39,054,385.28 1.29
6 601211 国泰君 安 6,000 206,040.00 0.01
投资者 欲了 解本 报告 期末 基金投 资的 所有 股票 明细 ，应阅 读登 载于 公司 网站 的半年 度报 告正 文。
7.4 报告期内股票投资组 合的重大变动
7.4.1 累 计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 601988 中国银 行 234,648,829.64 7.18
2 600016 民生银 行 195,064,769.40 5.97
3 600037 歌华有 线 161,323,617.96 4.94
4 600023 浙能电 力 94,699,636.40 2.90
5 600219 南山铝 业 89,466,146.76 2.74
6 600798 宁波海 运 60,972,169.00 1.87
7 600067 冠城大 通 39,764,606.10 1.22
8 601318 中国平 安 36,952,908.16 1.13
9 600028 中国石 化 34,926,365.86 1.07
10 600026 中海发 展 12,483,973.56 0.38
11 601211 国泰君 安 118,260.00 0.00 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 27 页 共 33 页
注：1 、买 入包 括基 金申 购 新股、 配股 、债 转股 、换 股及行 权等 获得 的股 票；
2、买 入金 额按 买入 成交 金 额（成 交单 价乘 以成 交数 量）填 列， 不考 虑相 关交 易费用 。
7.4.2 累 计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 601988 中国银 行 220,946,085.02 6.76
2 600219 南山铝 业 84,798,780.46 2.60
3 601318 中国平 安 33,236,284.82 1.02
4 600028 中国石 化 33,138,410.21 1.01
5 600037 歌华有 线 32,296,650.07 0.99
6 600026 中海发 展 11,334,325.12 0.35
注：1 、卖 出主 要指 二级 市 场上主 动的 卖出 、换 股、 要约收 购、 发行 人回 购及 行权等 减少 的股 票 ；
2、卖 出金 额按 卖出 成交 金 额（成 交单 价乘 以成 交数 量）填 列， 不考 虑相 关交 易费用 。
7.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 960,421,282.84
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 415,750,535.70
注：买 入股 票成 本、 卖出 股票收 入均 按买 卖成 交金 额（成 交单 价乘 以成 交数 量）填 列， 不考 虑相
关交易 费用 。
7.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 167,524,000.00 5.52
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 303,300,000.00 10.00
其中： 政策 性金 融债 193,590,000.00 6.38
4 企业债 券 1,822,834,591.47 60.10
5 企业短 期融 资券 100,813,000.00 3.32
6 中期票 据 1,293,843,000.00 42.66
7 可转债 221,064,298.00 7.29
8 其他 - -
9 合计 3,909,378,889.47 128.89 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 28 页 共 33 页
注：由 于四 舍五 入的 原因 公允价 值占 基金 资产 净值 的比例 分项 之和 与合 计可 能有尾 差。
7.6 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前五名债 券投资明
细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 020076 15 贴债 02 1,600,000 157,440,000.00 5.19
2 1116001 11 深 发展 01 1,000,000 109,710,000.00 3.62
3 113501 洛钼转 债 700,000 97,608,000.00 3.22
4 113008 电气转 债 500,000 90,520,000.00 2.98
5 101552001 15 中铝MTN001 800,000 81,136,000.00 2.68
7.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前十名资 产支持证
券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报告 期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 投资 。
7.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前五名权 证投资明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报告期末本基金投资 的国债期货交易情 况说明
7.10.1 本 期国 债期 货投资 政策
本基金 于报 告期 内没 有投 资国债 期货 。
7.10.2 报 告期 末本 基金投 资的 国债期 货持 仓和损 益明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货投 资， 也无 期间 损益。
7.10.3 本 期国 债期 货投资 评价
本基金 于报 告期 内没 有投 资国债 期货 。 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 29 页 共 33 页
7.11 投 资组合报告附注
7.11.1 本 基金 投资 的前十 名证 券的发 行主 体本期 未出 现被监 管部 门立案 调查， 或在报
告 编制 日前一 年内 受到公 开谴 责、处 罚的 情形。
7.11.2 基 金投 资的 前十名 股票 未超出 基金 合同规 定的 备选股 票库 。
7.11.3 期 末其 他各 项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 282,475.85
2 应收证 券清 算款 10,966,258.88
3 应收股 利 -
4 应收利 息 99,120,427.70
5 应收申 购款 4,463,535.03
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 114,832,697.46
7.11.4 期 末持 有的 处于转 股期 的可转 换债 券明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 113007 吉视转 债 30,972,500.00 1.02
2 113501 洛钼转 债 97,608,000.00 3.22
7.11.5 期 末前 十名 股票中 存在 流通受 限情 况的说 明
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
份额 持有人 户均持 有 持有人 结构 工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
第 30 页 共 33 页
级别 户数
( 户)
的基金 份
额
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额比
例
持有份 额
占总份
额比例
工银
增强
收益
债券
A
16,418 92,526.41 993,803,164.99 65.42% 525,295,464.94 34.58%
工银
增强
收益
债券
B
16,483 51,781.84 344,774,831.99 40.39% 508,745,168.40 59.61%
合计 32,901 72,113.88 1,338,577,996.98 56.42% 1,034,040,633.34 43.58%
8.2 期末基金管理人的从 业人员持有本基金 的情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份）
占基金 总份 额
比例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
工银增 强
收益债 券
A
81,102.43 0.01%
工银增 强
收益债 券
B
127,735.79 0.01%
合计
208,838.22 0.01%
8.3 期末基金管理人的从 业人员持有本开放 式基金份额总量区 间的情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投资和 研究 部门 负责 人 持
有本开 放式 基金
工银增 强收 益债 券A 0~10
工银增 强收 益债 券B 0
合计
0~10
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
工银增 强收 益债 券A 0~10
工银增 强收 益债 券B
0
合计
0~10
工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目
工银增 强收 益债
券 A
工银增 强收 益债
券 B
基金合 同生 效日 （2007 年5 月 11 日 ） 基 金份
额总额
1,289,410,176.86 2,391,497,326.56
本报告 期期 初基 金份 额总 额 1,800,635,836.14 916,463,914.58
本报告 期基 金总 申购 份额 1,103,229,163.20 766,231,115.13
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 1,384,766,369.41 829,175,029.32
本 报 告期 基 金拆 分 变动 份额 （ 份额 减 少以"-"
填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 1,519,098,629.93 853,520,000.39
注：1 、报 告期 期间 基金 总 申购份 额含 红利 再投 、转 换入份 额；
2、 报告 期期 间基 金 总赎回 份额 含转 换出 份额 。
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持 有人大会 决议
本报告 期， 本基 金未 召开 持有人 大会 。
10.2 基金管理人 、基金托 管人的专门基金托 管部门的重大人事 变动
1 、基 金管 理人 ：
毕万英 先生 于2015 年 4 月26 日离 任工 银瑞 信基 金 管理有 限公 司副 总经 理 ， 公司 于 2015 年4
月 28 日 对外 披露 ；库 三七 先生于 2015 年 5 月 29 日 离任工 银瑞 信基 金管 理有 限公司 副总 经 理 ，
公司 于2015 年6 月2 日 对 外披露 。
2 、基 金托 管人 托管 部门 ：
本报告 期， 基金 托管 人的 专门基 金托 管部 门未 发生 重大人 事变 动。
10.3 涉及基金管 理人、基 金财产、基金托管 业务的诉讼
本报告 期内 无涉 及基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
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10.4 基金投资策 略的改变
无。
10.5 为基金进行 审计的会 计师事务所情况
本 基 金的 审计 机 构为 安永华 明 会计 师事 务 所（ 特殊普 通 合伙 ） ，该 审计 机构 自基 金 合同 生效
日起向 本基 金提 供审 计服 务，无 改聘 情况 。
10.6 管理人、托 管人及其 高级管理人员受稽 查或处罚等情况
本报告 期， 本基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员未受 监管 部门 稽查 或行 政处罚 。
10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
10.7.1 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
长江证券 1 415,750,535.70 100.00% 357,221.14 100.00% -
中信建投 1 - - - - -
注：1.
券商 的选 择标 准 和程序
（1 ） 选择 标准 ：注 重综 合 服务能 力
a)券商财务状 况良好、 经 营行为规范、 风险管理 先 进、投资风格 与工银瑞 信 有互补性、 在最近一
年内无 重大 违规 行为 。
b)券商 具有 较强 的综 合研 究能力 ： 能 及时、 全面 、 定期提 供高 质量 的关 于宏 观、 行 业、 资 本市 场、
个股分析的报 告及其他 丰 富全面的信息 咨询服务 ； 有很强的分析 能力，能 根 据工银瑞信 所管理基
金的特 定要 求， 提供 专门 研究报 告； 具有 开发 量化 投资组 合模 型的 能力 以及 其他综 合服 务能 力。
c)与其 他券 商相 比， 该券 商能够 提供 最佳 交易 执行 和优惠 合理 的佣 金率 。
（2）选 择 程序
a)确定 券商 数量 ： 根据 以 上标准 对不 同券 商进 行考 察、 选择 和确 定 。 投 资研 究部门 （ 权益 投资 部，工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘 要
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固定收益部， 专户投资 部 ，研究部和中 央交易室 ） 根据公司基金 规模和服 务 需求等因素 确定对合
作券商的数量 ，每年根 据 公司经营规模 变化及券 商 评估结果决定 是否需要 新 增或调整合 作券商，
选定的 名单 需经 主管 投资 副总和 总经 理审 批同 意。
b)签订委托协 议：与被 选 择的券商签订 委托代理 协 议，明确签定 协议双方 的 公司名称、 委托代理
期限、佣金率 、双方的 权 利义务等，经 签章有效 。 委托代理协议 一式五份 ， 协议双方及 证券主管
机关各 留存 一份 ，工 银瑞 信法律 合 规 部留 存 备 案， 并报相 关证 券主 管机 关留 存报备 。
2.券商 的评 估， 保留 和更 换程序
（1 ） 席位 的租 用期 限暂 定 为一年 ，合 同到 期 15 天 内 ，投资 研究 部门 将根 据各 券商研 究在 服务 期
间的综 合证 券服 务质 量等 情况， 进行 评估 。
（2 ） 对 于符 合标 准的 券商 ， 工银 瑞信 将与 其续 约； 对于不 能达 到标 准的 券商 ， 不与 其续 约， 并 根
据券商 选择 标准 和程 序 ， 重新选 择其 它经 营稳 健 、 研究能 力强 、 综合 服务 质 量高的 证券 经营 机构 ，
租用其 交易 席位 。
（3 ） 若券 商提 供的 综合 证 券服务 不符 合要 求 ， 工 银 瑞信有 权按 照委 托协 议规 定， 提前 中止 租用 其
交易席 位。
10.7.2 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
长江证券 2,502,929,467.81 85.87% 35,174,400,000.00 85.57% - -
中信建投 411,811,535.78 14.13% 5,933,156,000.00 14.43% - -
§11 影响投资者决策的其 他重要信息
无。
