银河增利债券型发起式证券投资基金 2015
年半年度报告
2015年6 月30日
基金管理人：银河基金管理有限公司
基金托管人：北京银行股份有限公司
送出日期：2015年8 月26日
银河增利债券 2015 年半年度报告
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§1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。半年度报告已经三分之二以
上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人北京银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2015 年 8 月 25 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2015年1月1日起至6月 30日止。 银河增利债券 2015 年半年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重要提示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 6
2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标和基金净值表现 ........................................................................................................... 6
3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 6
3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 7
3.3 其他指标 ...................................................................................................................................... 9
§4 管理人报告 ........................................................................................................................................... 9
4.1 基金管理人及基金经理情况 ...................................................................................................... 9
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 15
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 16
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 16
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 17
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 18
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 18
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 18
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 19
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 19
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 19
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ........................ 19
§6 半年度财务会计报告（未经审计） ................................................................................................. 19
6.1 资产负债表 ................................................................................................................................ 19
6.2 利润表 ........................................................................................................................................ 20
6.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 21
6.4 报表附注 .................................................................................................................................... 23
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 46
7.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 46
7.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 47
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 47
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 48
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 49
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 50
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 50
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 50
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 50
7.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 50
7.11 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 51 银河增利债券 2015 年半年度报告
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§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 52
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 52
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 52
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 52
8.4 发起式基金发起资金持有份额情况 ........................................................................................ 52
§9 开放式基金份额变动 ......................................................................................................................... 53
§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 53
10.1 基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 53
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 53
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 54
10.4 基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 54
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 54
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 54
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 54
10.8 其他重大事件 .......................................................................................................................... 55
§ 11 影响投资者决策的其他重要信息 ................................................................................................... 60
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 60
12.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 60
12.2 存放地点 .................................................................................................................................. 60
12.3 查阅方式 .................................................................................................................................. 60
银河增利债券 2015 年半年度报告
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§2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 银河增利债券型发起式证券投资基金
基金简称 银河增利债券
场内简称 -
基金主代码 519660
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2013年 7月17日
基金管理人 银河基金管理有限公司
基金托管人 北京银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 287,141,496.29 份
基金合同存续期 不定期
基金份额上市的证券交易所 -
上市日期 -
下属分级基金的基金简称： 银河增利债券 A 银河增利债券 C
下属分级基金场内简称: - -
下属分级基金的交易代码： 519660 519661
下属分级基金的前端交易代码 - -
下属分级基金的后端交易代码 - -
报告期末下属分级基金的份额总额 243,217,743.92 份 43,923,752.37份
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金主要投资于债券等固定收益类金融工具，辅助投资于精选的具有投资价
值的股票，通过灵活的资产配置与严谨的风险管理，力求实现基金资产持续稳
定增值。
投资策略 本基金是以债券等固定收益类资产的投资为主的债券型投资基金，通过债券等
固定收益类资产的投资获取平稳收益，并适度参与股票等权益类资产的投资以
增强回报，投资策略主要包括资产配置策略、VPPI策略、债券投资策略、个股
精选策略、新股申购策略等。
业绩比较基准 本基金的业绩比较基准为：三年期定期存款利率（税后）+1.5%。
风险收益特征 本基金是以债券等固定收益类资产投资为主的债券型投资基金，属于中低风
险、中低收益预期的基金品种，其风险收益预期高于货币市场基金，低于混合
型基金和股票型基金。
银河增利债券A 银河增利债券 C
下属分级基金
的风险收益特
征
- -
银河增利债券 2015 年半年度报告
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2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 银河基金管理有限公司 北京银行股份有限公司
信息披露负责人
姓名 董伯儒 刘晔
联系电话 021-38568988 010-66223586
电子邮箱 dongboru@galaxyasset.com liuye1@bankofbeijing.com.cn
客户服务电话
400-820-0860 95526
传真 021-38568769 010-66226045
注册地址 上海市浦东新区世纪大道
1568号15层
北京市西城区金融大街甲 17 号
首层
办公地址 上海市浦东新区世纪大道
1568号15层
北京市西城区金融大街丙17 号
邮政编码 200122 100033
法定代表人 许国平 闫冰竹
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》
登载基金半年度报告正文的管理人互联网
网址
http://www.galaxyasset.com
基金半年度报告备置地点 1、上海市世纪大道1568号中建大厦 15楼
2、北京市西城区金融大街丙17号
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街17 号
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
基金级别 银河增利债券A 银河增利债券 C
3.1.1 期间数据和指标 报告期(2015年1月1 日 - 2015
年 6月 30日)
报告期(2015 年1月1日 -
2015年 6月30日)
本期已实现收益 89,837,600.06 11,636,577.08
本期利润 34,587,024.99 3,311,558.36
加权平均基金份额本期利润 0.1030 0.0667
本期加权平均净值利润率 7.14% 4.56%
本期基金份额净值增长率 6.85% 6.88% 银河增利债券 2015 年半年度报告
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3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2015年6 月 30 日 )
期末可供分配利润 93,097,706.93 16,550,942.44
期末可供分配基金份额利润 0.3828 0.3768
期末基金资产净值 352,837,308.99 63,442,936.38
期末基金份额净值 1.451 1.444
3.1.3 累计期末指标 报告期末( 2015年6 月 30 日 )
基金份额累计净值增长率 45.10% 44.40%
注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除
相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所
列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
银河增利债券A
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去一个月 -11.25% 1.33% 0.44% 0.01% -11.69% 1.32%
过去三个月 3.79% 1.17% 1.27% 0.01% 2.52% 1.16%
过去六个月 6.85% 0.90% 2.61% 0.02% 4.24% 0.88%
过去一年 36.50% 0.79% 5.48% 0.02% 31.02% 0.77%
自基金合同
生效起至今
45.10% 0.57% 10.98% 0.02% 34.12% 0.55%
银河增利债券C
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去一个月 -11.19% 1.34% 0.44% 0.01% -11.63% 1.33%
过去三个月 3.81% 1.17% 1.27% 0.01% 2.54% 1.16%
过去六个月 6.88% 0.90% 2.61% 0.02% 4.27% 0.88%
过去一年 36.36% 0.79% 5.48% 0.02% 30.88% 0.77%
自基金合同
生效起至今
44.40% 0.57% 10.98% 0.02% 33.42% 0.55%
注：本基金的业绩比较基准为：三年期定期存款利率（税后）+1.5%。每日进行再平衡过程。 银河增利债券 2015 年半年度报告
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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
银河增利债券 2015 年半年度报告
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注： 本基金合同生效日为2013年7月17日， 根据 《银河增利分级债券型证券投资基金基金合同》
规定，本基金应自基金合同生效日起六个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的有关规定。
3.3 其他指标
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
银河基金管理有限公司设立于 2002 年 6 月 14 日，公司的股东分别为中国银河金融控股有限
责任公司（控股股东） 、中国石油天然气集团公司、首都机场集团公司、上海城投（集团）有限公
司、湖南电广传媒股份有限公司。
目前，除本基金外，银河基金管理有限公司另管理 1 只封闭式基金与 24 只开放式证券投资基金，
基本情况如下：
1、银丰证券投资基金 银河增利债券 2015 年半年度报告
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基金运作方式：契约型封闭式
基金合同生效日：2002年08月 15 日
基金投资目标：为平衡型基金，力求有机融合稳健型和进取型两种投资风格，在控制风险的前提
下追求基金资产的长期稳定增值。
2、银河银联系列证券投资基金
本系列基金为契约型开放式基金，由两只基金构成，包括银河稳健证券投资基金和银河收益证券
投资基金，每只基金彼此独立运作，并通过基金间相互转换构成一个统一的基金体系。
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2003年08月 04 日
（1）银河稳健证券投资基金
基金投资目标：以稳健的投资风格，构造资本增值与收益水平适度匹配的投资组合，在控制风险
的前提下，追求基金资产的长期稳定增值。
（2）银河收益证券投资基金
基金投资目标：以债券投资为主，兼顾股票投资，在充分控制风险和保持较高流动性的前提下，
实现基金资产的安全及长期稳定增值。
3、银河银泰理财分红证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2004年03月 30 日
基金投资目标：追求资产的安全性和流动性，为投资者创造长期稳定的投资回报。
4、银河银富货币市场基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2004年12月 20 日
基金投资目标：在确保基金资产安全和高流动性的基础上，追求高于业绩比较基准的回报。
5、银河银信添利债券型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2007年03月14 日
基金投资目标：在满足本金稳妥与良好流动性的前提下，追求基金资产的长期稳健增值。
6、银河竞争优势成长股票型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2008年05月 26 日 银河增利债券 2015 年半年度报告
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基金投资目标：在有效控制风险、保持良好流动性的前提下，通过主动式管理，追求基金中长期
资本增值。
7、银河行业优选股票型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2009年04月 24 日
基金投资目标：本基金将“自上而下”的资产配置以及动态行业配置策略与“自下而上”的个股
优选策略相结合，优选景气行业或预期景气行业中的优势企业进行投资，在有效控制风险、保持
良好流动性的前提下，通过主动式管理，追求基金中长期资本增值。
8、银河沪深300价值指数证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2009年12月 28 日
基金投资目标：通过严格的投资程序约束、数学模型优化和跟踪误差控制模型等数量化风险管理
手段，追求指数投资相对于业绩比较基准的跟踪误差的最小化。
9、银河蓝筹精选股票型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2010年07月 16 日
基金投资目标：本基金投资于中国经济中具有代表性和竞争力的蓝筹公司，在有效控制风险的前
提下，通过积极主动的投资管理，追求基金资产的长期稳定增值，力争使基金份额持有人分享中
国经济持续成长的成果。
10、银河创新成长股票型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2010年12月 29 日
基金投资目标：本基金投资于具有良好成长性的创新类上市公司，在有效控制风险的前提下，追
求基金资产的长期稳定增值。
11、银河强化收益债券型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2014年06月 09 日
基金投资目标： 本基金主要投资于固定收益类品种， 在控制风险， 保持资产良好流动性的前提下，
追求一定的当期收入和基金资产的长期稳健增值。
12、银河消费驱动股票型证券投资基金 银河增利债券 2015 年半年度报告
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基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2011年07月 29 日
基金投资目标：本基金通过深入研究，重点投资与居民消费密切相关的行业中具有竞争优势的上
市公司，分享由于中国巨大的人口基数、收入增长和消费结构变革所带来的投资机会，在严格控
制风险的前提下，追求基金资产长期稳定增值。
13、银河通利债券型证券投资基金（LOF）
基金运作方式：上市契约型开放式（LOF）
基金合同生效日：2012年04月 25 日
基金投资目标：在合理控制风险的前提下，力求为基金份额持有人创造高于业绩比较基准的投资
收益。
14、银河主题策略股票型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2012年09月 21 日
基金投资目标：本基金在严格控制风险的前提下，采用主题投资策略和精选个股策略的方法进行
投资，力争实现基金资产的长期稳健增值。
15、银河领先债券型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2012年11月 29 日
基金投资目标：在合理控制风险的前提下，力求为基金份额持有人创造高于业绩比较基准的投资
收益。
16、银河沪深300成长增强指数分级证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2013年03月 29 日
基金投资目标：本基金为增强型股票指数基金，力求对沪深 300 成长指数进行有效跟踪，在严格
控制跟踪偏离度和跟踪误差的前提下进行相对增强的组合管理。力争控制本基金的净值增长率与
业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度的绝对值不超过 0.5%，年跟踪误差不超过7.75%。
17、银河岁岁回报定期开放债券型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式(本基金以定期开放的方式运作,运作周期和自由开放期相结合,以1
年为一个运作周期，每个运作周期共包含为4个封闭期和 3个受限开放期。)
基金合同生效日：2013年08月 09 日 银河增利债券 2015 年半年度报告
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基金投资目标： 本基金主要投资于债券等固定收益类金融工具， 通过严谨的风险管理与主动管理，
力求实现基金资产持续稳定增值。
18、银河灵活配置混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2014年02月 11 日
基金投资目标：本基金主要投资于股票等权益类资产和债券等固定收益类金融工具，通过灵活的
资产配置与严谨的风险管理，在确保超越业绩比较基准、实现基金资产持续稳定增值的前提下，
力求获取超额收益。
19、银河定投宝中证腾安价值 100指数型发起式证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2014年03月 14 日
基金投资目标：本基金为股票型指数基金，力求对中证腾安价值 100 指数进行有效跟踪，在严格
控制跟踪偏离和跟踪误差的前提下追求跟踪误差的最小化。力争控制本基金的净值增长率与业绩
比较基准之间的日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.35%，年跟踪误差不超过4%。
20、银河美丽优萃股票型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2014年05月 29 日
基金投资目标：本基金主要投资于具有竞争优势的本基金定义的美丽主题相关股票，在严格控制
风险的前提下，力争实现基金资产的长期稳健增值。
21、银河润利保本混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2014年08月 06 日
基金投资目标：本基金应用优化的恒定比例投资保险策略，并引入保证人，在保证本金安全的基
础上，本基金在严格控制风险和追求本金安全的前提下，力争实现基金资产在保本周期内的稳定
增值。
22、银河康乐股票型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2014年11月 18 日
基金投资目标：本基金主要投资于具有竞争优势的本基金定义的健康快乐主题相关的股票，在严
格控制风险的前提下，力争实现基金资产的长期稳健增值。 银河增利债券 2015 年半年度报告
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23、银河泽利保本混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2015年04月 08 日
基金投资目标：本基金应用优化的恒定比例投资保险策略（优化的 CPPI 策略） ，并引入保证人，
在保证本金安全的基础上，本基金在严格控制风险和追求本金安全的前提下，力争实现基金资产
在保本周期内的稳定增值。
24、银河现代服务主题灵活配置混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2015年04月 22 日
基金投资目标：本基金将充分把握中国经济可持续发展过程中现代服务主题相关行业及子行业呈
现出的投资机会，通过行业配置和精选个股，分享中国在加快转变经济发展方式的过程中现代服
务主题相关行业及子行业的崛起所孕育的投资机遇。在严格控制投资风险的条件下，力争基金资
产获取超越业绩比较基准的稳健收益。
25、银河鑫利灵活配置混合型证券投资基金
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2015年04月 22 日
基金投资目标：本基金在合理控制风险的前提下，在深入的基本面研究的基础上，通过灵活的资
产配置、策略配置与严谨的风险管理，分享中国在加快转变经济发展方式的过程中所孕育的投资
机遇，追求实现基金资产的持续稳定增值。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
姓名 职务
任本基金的基金经理（助理）期限
证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
孙伟仓
银河增利
债券型发
起式证券
投资基金
的基金经
理、银河
强化收益
债券型证
券投资基
金的基金
2013年 7月
17日
- 7
硕士研究
生学历。
2008年 5
月加入银
河基金管
理有限公
司，历任
数量研究
员、债券
经理，期银河增利债券 2015 年半年度报告
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经理、银
河岁岁回
报定期开
放债券型
证券投资
基金的基
金经理、
银河润利
保本债券
型证券投
资基金的
基金经
理、银河
泽利保本
债券型证
券投资基
金的基金
经理
间主要从
事数量研
究和债券
投资工
作。2012
年12月起
担任银河
强化收益
债券型证
券投资基
金的基金
经理；
2013年 8
月起担任
银河岁岁
回报定期
开放债券
型证券投
资基金的
基金经
理；2014
年8 月起
担任银河
润利保本
债券型证
券投资基
金的基金
经理；
2015年 4
月起担任
银河泽利
保本债券
型证券投
资基金的
基金经
理。
注：1、上表中任职日期为该基金合同生效之日；
2、证券从业年限按其从事证券相关行业的从业经历累计年限计算。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》 、 《证券投资基金法》及其各项管理办法、 《基
金合同》和其他有关法律法规的规定，本着“诚实信用、勤奋律己、创新图强”的原则管理和运
用基金资产，在合法合规的前提下谋求基金资产的保值和增值，努力实现基金持有人的利益，无银河增利债券 2015 年半年度报告
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损害基金持有人利益的行为，基金投资范围、投资比例及投资组合符合有关法规及基金合同的规
定。
随业务的发展和规模的扩大，本基金管理人将继续秉承“诚信稳健、勤奋律己、创新图强”
的理念，严格遵守《证券法》 、 《证券投资基金法》等法律法规的规定，进一步加强风险管理和完
善内部控制体系，为基金份额持有人谋求长期稳健的风险回报。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内， 公司旗下管理的所有投资组合严格执行相关法律法规及公司制度， 在授权管理、
研究分析、投资决策、交易执行、行为监控等方面对公平交易制度予以落实，确保公平对待不同
投资组合。同时，公司针对不同投资组合的整体收益率差异以及分投资类别（股票、债券）的收
益率差异进行了分析。
针对同向交易部分，本报告期内，公司对旗下管理的所有投资组合（完全复制的指数基金除
外） ，连续四个季度期间内、不同时间窗下（日内、3 日内、5 日内）公开竞价交易的证券进行了
价差分析，并针对溢价金额、占优比情况及显著性检验结果进行了梳理和分析，未发现重大异常
情况。
针对反向交易部分，公司对旗下不同投资组合临近日的反向交易（包括股票和债券）的交易
时间、交易价格进行了梳理和分析，未发现重大异常情况。本报告期内，不存在所有投资组合参
与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边成交量超过该证券当日成交量的 5%的情况（完
全复制的指数基金除外） 。
对于以公司名义进行的一级市场申购等交易，由各投资组合经理均严格按照制度规定，事前
确定好申购价格和数量，按照价格优先、比例分配的原则对获配额度进行分配。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内，未发现本基金与其它投资组合之间有可能导致不公平交易和利益输送的异常交
易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
上半年，年初资金面逐渐宽松，每月 IPO 期间，新股申购对资金面造成扰动，但整体无虞。
利率债方面，长端下行速度较快，收益率曲线扁平化下移，短端收益率受资金面影响，下行较少。
信用债方面，经过去年12月的大幅回调，收益率已符合一部分机构的配置要求，市场涌现一波买银河增利债券 2015 年半年度报告
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盘，信用债收益率整体呈下行趋势。不过季度末由于供给增加和资金涌向股市，长端利率债出现
一波急剧调整，并波及到了信用债，收益率曲线陡峭化上移。进入二季度，货币政策不断放松，
资金面继续宽松。利率债方面，短端受益于资金面，收益率大幅下行，长端受制于经济底部企稳，
收益率先下后上，整体变化不大，曲线不断陡峭化。信用债方面，资金面宽松，配置需求仍在，
而城投债稀缺性不断加强，整体企业债收益率呈现下行趋势，城投债最为明显。可转债强赎品种
大量增加，存量债券不断减少，行情跟随股市变动。上半年，股票市场大幅上涨，创业板、国企
改革、一路一带等主题表现最优，进入6月份后，市场大幅度回调。
债券市场方面，增利一季度减持了部分资质较差信用债，降低了债券仓位，二季度增持了部
分高等级信用债。股票和转债方面，我们 1 月初在市场震荡过程中大幅降低了相关配置，减持了
银行地产等大盘蓝筹板块股票，之后又减持了部分进入强赎期的大盘转债，并不断降低其他转债
仓位，后续配置了部分成长股，进入三月后，基金大幅调仓，增配了传统蓝筹板块，减持了年初
涨幅较大的成长板块，并加仓可转债。二季度基金维持了较高的股票仓位，并加仓成长股，减持
蓝筹板块。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
2015 年上半年银河增利债券 A 净值增长率为 6.85%，银河增利债券 C 净值增长率为 6.88%，
同期比较基准为2.61%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望后续经济面，中国经济继续艰难转型，长期经济增速下降趋势仍在进行中。短期来看，2
季度经济初现低位政策性企稳。6月汇丰PMI 初值 49.6，略高于前值，但仍在荣枯线下,且低于历
年平均水平，制造业景气度略有改善，但仍然较弱。一线地产销量上升，但三四线仍在观望，土
地购置和投资低迷；人民币强势，出口受损；大宗商品价格低位，企业去库。支撑经济增长的市
场性力量较弱，5月以来稳增长力度明显加码，短期来看经济底部徘徊。
价格指数方面，6 月份 CPI 为 1.4%，继续维持低位。6 月 PMI 依然偏低，出口大幅下行，地
产销量上升，但工业需求依然萎靡，意味着短期经济依然低迷。近期油价、猪价持续回升，但工
业品价格、菜价依然偏弱，通缩风险仍未消除，也倒逼政策继续放松。货币政策方面，央行继续
宽松意图十分明显。后续经济增长乏力，政府稳增长压力较大，在这种情况下，货币政策整体宽
松的态势料将持续。预计央行继续维持宽松的货币政策，资金面维持宽松。
债券市场方面，经济底部徘徊，通胀很低，央行政策较为宽松，长期均对债市有利。但短期银河增利债券 2015 年半年度报告
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来看，利率债前期涨幅过大，5 月长端开始调整，若经济面在政策的刺激下开始底部回暖，则债
券市场牛市基础将会被破坏，而资金面的极度宽松必然会推高资产价格，后续通胀面也将开始再
次干扰市场，不过这两个因素目前看不到大幅度反转的可能，债券大概率区间震荡；且利率债长
端受地方债供给冲击，利率下行空间有限。信用债方面，五月底信用债收益率开始反弹，与此同
时，低评级信用债继续爆发点状违约，信用事件多发，刚性兑付逐步打破。当前来看，资金面宽
松，短久期信用债仍是不错的配置品种，长久期低评级受制于经济面和违约风险，难有较好的表
现，且股市虽然波动较大，但资金回流债市的动力还没有看到，股市对资金的分流也将持续影响
债市，因此目前仍不宜加仓长久期信用债。可转债方面，随着大量转债强赎，后续存量大幅减少，
且品种方面差异较大，要加强个券识别，自下而上的选择配置品种，并注重一级市场机会。
股市方面，六月市场大幅震荡，出现巨幅调整，市场风险加大。后续来看，政府强力救市，
各项稳定市场措施逐渐发力，股市企稳概率越来越大，中长期来看，股市仍有机会。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本基金管理人严格按照新准则、中国证监会、中国证券投资基金业协会颁布的相关规定及基
金合同的约定，制定了健全、有效的估值政策和程序，对基金所持有的投资品种进行估值。
为确保估值的合规、公允，本基金管理人设立了估值工作决策、监督、审查的专门部门，组
成人员包括投资研究部门、监察稽核部门及会计核算部门的工作负责人或资深业务人员，其多数
拥有十年以上的证券、风控、估值经验，根据基金管理公司制定的相关制度，估值政策决策机构
中不包括基金经理，但对于非活跃投资品种，基金经理可以提供估值建议。
同时不断建立起一套完整、有效的估值工作管理规定及程序，对估值相关的各个环节均配有
专门的人员实施、把控，并保证环节的各方不存在重大利益冲突。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据本基金《基金合同》约定：本基金每年收益分配次数最多为 4 次，每次收益分配比例不
得低于该次可供分配利润的 20%。
本基金合同生效日为 2013年7月17日，本报告期未进行利润分配。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
本基金本报告期内未发生连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百人或者基金资
产净值低于五千万元的情形。 银河增利债券 2015 年半年度报告
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§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
在本报告期内，本基金托管人在托管银河增利债券型发起式证券投资基金过程中，严格遵守
了《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规和基金合同的有关规定，不存在损害
基金份额持有人利益的行为，尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明
在本报告期内，本基金托管人按照相关法律法规、基金合同、托管协议和其他有关规定，对
本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作进行
了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本报告中财务指标、净值收益表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告的数据真
实、准确和完整（注：财务会计报告中的“金融工具风险及管理”部分，以及涉及关联方和基金
份额持有人信息等相关数据未在托管人复核范围内） 。
§6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体：银河增利债券型发起式证券投资基金
报告截止日： 2015年6月30日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2015 年 6 月30 日
上年度末
2014 年 12 月 31日
资 产：
银行存款 6.4.7.1 48,696,586.73 10,457,893.92
结算备付金
35,116,158.55 24,225,424.21
存出保证金
1,062,941.79 149,638.89
交易性金融资产 6.4.7.2 679,825,013.00 1,012,545,007.22
其中：股票投资
21,684,000.00 115,301,198.65
基金投资
- -
债券投资
658,141,013.00 897,243,808.57
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 6.4.7.3 - -
买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 银河增利债券 2015 年半年度报告
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应收证券清算款
27,805,668.69 5,605,463.37
应收利息 6.4.7.5 16,221,581.57 15,537,232.55
应收股利
- -
应收申购款
1,365,438.74 83,568,616.96
递延所得税资产
- -
其他资产 6.4.7.6 240.20 240.20
资产总计
810,093,629.27 1,152,089,517.32
负债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年 6 月30 日
上年度末
2014 年 12 月 31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
315,000,000.00 474,000,000.00
应付证券清算款
70,984,464.35 -
应付赎回款
6,852,295.94 6,115,912.32
应付管理人报酬
333,502.35 321,484.37
应付托管费
95,286.39 91,852.66
应付销售服务费
33,221.12 22,895.24
应付交易费用 6.4.7.7 354,799.19 177,379.43
应交税费
- -
应付利息
- 104,146.00
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债 6.4.7.8 159,814.56 310,765.69
负债合计
393,813,383.90 481,144,435.71
所有者权益：
实收基金 6.4.7.9 287,141,496.29 494,365,382.80
未分配利润 6.4.7.10 129,138,749.08 176,579,698.81
所有者权益合计
416,280,245.37 670,945,081.61
负债和所有者权益总计
810,093,629.27 1,152,089,517.32
6.2 利润表
会计主体：银河增利债券型发起式证券投资基金
本报告期：2015年1月1日至2015年6月 30日
单位：人民币元
项 目
附注号 本期
2015 年 1 月1 日至
2015 年 6月 30日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014
年 6月 30 日
一、收入
46,189,096.95 36,500,511.13
1.利息收入
20,786,842.82 21,683,082.28
其中：存款利息收入 6.4.7.11 270,433.73 100,031.31 银河增利债券 2015 年半年度报告
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债券利息收入
20,516,409.09 21,270,841.41
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
- 312,209.56
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
88,151,177.34 -1,052,074.82
其中：股票投资收益 6.4.7.12 33,038,841.34 -980,323.20
基金投资收益
- -
债券投资收益 6.4.7.13 54,983,237.78 -104,951.62
资产支持证券投资收益 6.4.7.13.5 - -
贵金属投资收益 6.4.7.14 - -
衍生工具收益 6.4.7.15 - -
股利收益 6.4.7.16 129,098.22 33,200.00
3.公允价值变动收益（损失以
“-”号填列）
6.4.7.17 -63,575,593.79 15,797,080.81
4.汇兑收益（损失以“-”号填
列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填
列）
6.4.7.18 826,670.58 72,422.86
减：二、费用
8,290,513.60 6,478,440.17
1．管理人报酬 6.4.10.2.1 1,933,419.91 2,129,074.66
2．托管费 6.4.10.2.2 552,405.66 608,307.05
3．销售服务费 6.4.10.2.3 142,240.88 99,404.07
4．交易费用 6.4.7.19 1,220,147.56 34,437.64
5．利息支出
4,279,289.66 3,445,948.06
其中：卖出回购金融资产支出
4,279,289.66 3,445,948.06
6．其他费用 6.4.7.20 163,009.93 161,268.69
三、 利润总额 （亏损总额以 “-”
号填列）
37,898,583.35 30,022,070.96
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-”号
填列）
37,898,583.35 30,022,070.96
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：银河增利债券型发起式证券投资基金
本报告期：2015年1月1日至2015年6月 30日
单位：人民币元
项目
本期
2015 年 1月 1 日至2015 年 6月 30日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益 494,365,382.80 176,579,698.81 670,945,081.61 银河增利债券 2015 年半年度报告
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（基金净值）
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润）
- 37,898,583.35 37,898,583.35
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动
数
（净值减少以“-”号
填列）
-207,223,886.51 -85,339,533.08 -292,563,419.59
其中：1.基金申购款 125,899,058.04 62,046,783.31 187,945,841.35
2.基金赎回款 -333,122,944.55 -147,386,316.39 -480,509,260.94
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的
基金净值变动（净值减
少以“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
287,141,496.29 129,138,749.08 416,280,245.37
项目
上年度可比期间
2014 年 1月 1 日至2014 年 6月 30日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金净值）
676,357,307.54 6,402,664.83 682,759,972.37
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润）
- 30,022,070.96 30,022,070.96
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动
数
（净值减少以“-”号
填列）
-223,680,307.49 -8,081,683.30 -231,761,990.79
其中：1.基金申购款 140,746,958.61 2,313,246.36 143,060,204.97
2.基金赎回款 -364,427,266.10 -10,394,929.66 -374,822,195.76
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的
基金净值变动（净值减
少以“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
452,677,000.05 28,343,052.49 481,020,052.54
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 - 至 - 财务报表由下列负责人签署： 银河增利债券 2015 年半年度报告
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______尤象都______
______尤象都______
____秦长建____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
银河增利债券型发起式证券投资基金 (以下简称“本基金”)， 系经中国证券监督管理委员会
（以下简称“中国证监会”）证监许可【2013】676 号《关于核准银河增利债券型发起式证券投
资基金募集的批复》的核准，由基金管理人银河基金管理有限公司自 2013年 6 月 3 日到 2013 年
7 月 5 日止期间向社会公开募集，募集期结束经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）验证并
出具安永华明（2013）验字第 60821717_B04号验资报告后，向中国证监会报送基金备案材料。基
金合同于 2013 年 7 月 17 日生效。本基金为契约型开放式，存续期限不定。设立时募集的扣除认
购费后的实收基金（本金）为人民币 886,587,710.47 元，在募集期间产生的活期存款利息为人民
币242,810.27元， 以上实收基金 （本息） 合计为人民币 886,830,520.74元， 折合 886,830,520.74
份基金份额，其中 A 类 732,177,249.41 份，C 类 154,653,271.33 份。本基金的基金管理人为银
河基金管理有限公司，注册登记机构为中国证券登记结算有限责任公司，基金托管人为北京银行
股份有限公司。
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括国内依法发行上市的股票 （含中小板、
创业板股票，以及其他经国证监会核准上市的股票） 、权证、债券、可转换债券（含分离交易可转
债） 、中小企业集合债、资产支持证券、银行存款、货币市场工具以及法律法规或中国证监会允许
基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定） 。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将
其纳入投资范围。
基金的投资组合比例为：本基金债券投资占基金资产的比例不低于80%，股票投资（含权证）
占基金资产的比例为 0%-20%，可转债投资比例不高于基金资产净值的 30%，权证及其他金融工具
的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行，现金或者到期日在一年以内的政府债券合计比
例不低于基金资产净值的5%。
本基金的业绩比较准为三年期定期存款利率（税后）+1.5%。
6.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订的具体会
计准则、应用指南、解释以及其他相关规定（以下统称“企业会计准则” ）编制，同时，对于在具
体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基金业协会修订并发布的《证券投资基金会银河增利债券 2015 年半年度报告
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计核算业务指引》 、中国证监会制定的《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》 、 《关
于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》 、 《证券投资基金
信息披露管理办法》 、 《证券投资基金信息披露内容与格式准则》 第2 号 《年度报告的内容与格式》 、
《证券投资基金信息披露编报规则》第 3 号《会计报表附注的编制及披露》 、 《证券投资基金信息
披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》 及其他中国证监会及中国证券投资基金业协会颁
布的相关规定。本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于 2015 年 6 月 30 日的财
务状况以及2015年上半年度的经营成果和净值变动情况。
本财务报表以本基金持续经营为基础列报。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本基金本报告期根据中国证券投资基金业协会中基协发(2014)24 号《关于发布<中国证券投
资基金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固定收益品种的估值处理标准>的通知》的规
定，自2015年3月26日起，交易所上市交易或挂牌转让的固定收益品种(可转换债券、资产支持
证券和私募债券除外)采用第三方估值机构提供的估值数据进行估值。
本半年度会计报表所采用的会计政策与上年度会计报表相一致。
6.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明
6.4.5.1 会计政策变更的说明
本报告期无会计政策的变更。
6.4.5.2 会计估计变更的说明
本基金本报告期会计估计变更的说明在6.4.4 所采用的会计政策、会计估计与上年度会计报
表相一致说明中披露。
6.4.5.3 差错更正的说明
本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。
6.4.6 税项
1 印花税
经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008年4 月24日起，调整证券（股票）
交易印花税税率，由原先的 3‰调整为 1‰； 银河增利债券 2015 年半年度报告
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经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自 2008 年 9 月 19 日起，调整由出让方按
证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变；
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问
题的通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转
让，暂免征收印花税。
2 营业税、企业所得税
根据财政部、国家税务总局财税字[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规
定，自2004年1月1日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理
人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税和企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问
题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金
等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税；
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规
定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、
红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
3 个人所得税
根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128 号文《关于开放式证券投资基金有关税收问题
的通知》的规定，对基金取得的股票的股息、红利收入，债券的利息收入、储蓄存款利息收入，
由上市公司、发行债券的企业和银行在向基金支付上述收入时代扣代缴20%的个人所得税；
根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103 号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问
题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金
等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税；
根据财政部、国家税务总局财税字[2008]132 号文《财政部、国家税务总局关于储蓄存款利
息所得有关个人所得税政策的通知》的规定，自 2008 年 10 月 9 日起，对储蓄存款利息所得暂免
征收个人所得税。
根据财政部、国家税务总局、中国证监会财税[2012]85 号文《关于实施上市公司股息红利差
别化个人所得税政策有关问题的通知》的规定，自2013 年1 月1 日起，证券投资基金从公开发行
和转让市场取得的上市公司股票，持股期限在 1 个月以内（含 1 个月）的，其股息红利所得全额银河增利债券 2015 年半年度报告
第 26 页 共 60 页
计入应纳税所得额；持股期限在 1个月以上至1年（含 1年）的，暂减按50%计入应纳税所得额；
持股期限超过1年的，暂减按 25%计入应纳税所得额；
6.4.7 重要财务报表项目的说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2015年6月30日
活期存款 48,696,586.73
定期存款 -
其中：存款期限1-3个月 -
其他存款 -
合计： 48,696,586.73
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2015年 6月 30日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 23,733,388.11 21,684,000.00 -2,049,388.11
贵金属投资-金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 575,138,524.27 598,108,013.00 22,969,488.73
银行间市场 60,000,000.00 60,033,000.00 33,000.00
合计 635,138,524.27 658,141,013.00 23,002,488.73
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 658,871,912.38 679,825,013.00 20,953,100.62
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
注：本基金本报告期末无衍生金融资产/负债余额。
6.4.7.4 买入返售金融资产
6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
注：本基金本报告期末未持有买入返售金融资产。
6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
注：本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 27 页 共 60 页
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2015年 6月 30日
应收活期存款利息 1,767.89
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 15,802.20
应收债券利息 16,203,533.08
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 -
应收黄金合约拆借孳息 -
其他 478.40
合计 16,221,581.57
6.4.7.6 其他资产
单位：人民币元
项目
本期末
2015年6月30日
其他应收款 240.20
待摊费用 -
合计 240.20
6.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2015年 6月 30日
交易所市场应付交易费用 354,349.19
银行间市场应付交易费用 450.00
合计 354,799.19
6.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2015年6月30日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 16,004.63
预提费用 143,809.93
合计 159,814.56
银河增利债券 2015 年半年度报告
第 28 页 共 60 页
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
银河增利债券 A
项目
本期
2015年 1月 1日至 2015年 6月 30日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 442,778,962.60 442,778,962.60
本期申购 63,301,312.04 63,301,312.04
本期赎回(以"-"号填列) -262,862,530.72 -262,862,530.72
- 基金拆分/份额折算前 - -
基金拆分/份额折算变动份额 - -
本期申购 - -
本期赎回(以"-"号填列) - -
本期末 243,217,743.92 243,217,743.92
金额单位：人民币元
银河增利债券 C
项目
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 51,586,420.20 51,586,420.20
本期申购 62,597,746.00 62,597,746.00
本期赎回(以"-"号填列) -70,260,413.83 -70,260,413.83
- 基金拆分/份额折算前 - -
基金拆分/份额折算变动份额 - -
本期申购 - -
本期赎回(以"-"号填列) - -
本期末 43,923,752.37 43,923,752.37
注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
银河增利债券 A
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 65,723,746.53 92,733,253.41 158,456,999.94
本期利润 89,837,600.06 -55,250,575.07 34,587,024.99
本期基金份额交易
产生的变动数
-62,463,639.66 -20,960,820.20 -83,424,459.86
其中：基金申购款 20,244,805.30 9,729,773.84 29,974,579.14
基金赎回款 -82,708,444.96 -30,690,594.04 -113,399,039.00
本期已分配利润 - - -
本期末 93,097,706.93 16,521,858.14 109,619,565.07
银河增利债券 2015 年半年度报告
第 29 页 共 60 页
单位：人民币元
银河增利债券 C
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 7,369,042.78 10,753,656.09 18,122,698.87
本期利润 11,636,577.08 -8,325,018.72 3,311,558.36
本期基金份额交易
产生的变动数
-2,454,677.42 539,604.20 -1,915,073.22
其中：基金申购款 22,041,810.10 10,030,394.07 32,072,204.17
基金赎回款 -24,496,487.52 -9,490,789.87 -33,987,277.39
本期已分配利润 - - -
本期末 16,550,942.44 2,968,241.57 19,519,184.01
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年 1月 1日至 2015年 6月 30日
活期存款利息收入 49,411.32
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 215,421.03
其他 5,601.38
合计 270,433.73
6.4.7.12 股票投资收益
6.4.7.12.1 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年 1月 1日至 2015年 6月 30日
卖出股票成交总额 444,891,659.15
减：卖出股票成本总额 411,852,817.81
买卖股票差价收入 33,038,841.34
6.4.7.13 债券投资收益
6.4.7.13.1 债券投资收益项目构成
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
债券投资收益——买卖债券（、债转股
及债券到期兑付）差价收入
54,983,237.78
债券投资收益——赎回差价收入 - 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 30 页 共 60 页
债券投资收益——申购差价收入
-
合计
54,983,237.78
6.4.7.13.2 债券投资收益——买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
卖出债券（、债转股及债券到期兑付）成交
总额
553,527,665.30
减：卖出债券（、债转股及债券到期兑付）
成本总额
494,731,324.00
减：应收利息总额 3,813,103.52
买卖债券差价收入 54,983,237.78
6.4.7.13.3 资产支持证券投资收益
注：本基金本报告期无资产支持证券投资收益。
6.4.7.14 贵金属投资收益
6.4.7.14.1 贵金属投资收益项目构成
注：本基金未进行贵金属投资。
6.4.7.15 衍生工具收益
6.4.7.15.1 衍生工具收益——买卖权证差价收入
注：本基金本报告期无衍生工具收益——买卖权证差价收入。
6.4.7.15.2 衍生工具收益——其他投资收益
注：本基金本报告期无衍生工具收益——其他投资收益。
6.4.7.16 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至 2015年 6月 30日
股票投资产生的股利收益 129,098.22
基金投资产生的股利收益 -
合计 129,098.22
6.4.7.17 公允价值变动收益
单位：人民币元 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 31 页 共 60 页
项目名称
本期
2015年 1月 1日至 2015年 6月 30日
1.交易性金融资产 -63,575,593.79
——股票投资 -25,339,943.95
——债券投资 -38,235,649.84
——资产支持证券投资 -
——贵金属投资 -
——其他 -
2.衍生工具 -
——权证投资 -
3.其他 -
合计 -63,575,593.79
6.4.7.18 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2015年 1月 1日至 2015年 6月 30日
基金赎回费收入 654,807.23
转换费收入519661 75,867.96
转换费收入519660 95,995.39
合计 826,670.58
6.4.7.19 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2015年 1月 1日至 2015年 6月 30日
交易所市场交易费用
1,214,972.56
银行间市场交易费用 5,175.00
合计
1,220,147.56
6.4.7.20 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至 2015年 6月 30日
审计费用 24,795.19
信息披露费 119,014.74
其他费用 200.00
银行费用 1,000.00
帐户维护费 18,000.00
合计 163,009.93
银河增利债券 2015 年半年度报告
第 32 页 共 60 页
6.4.7.21 分部报告
-
6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的重大或有事项。
6.4.8.2 资产负债表日后事项
截至财务报表批准日，本基金无需要披露的资产负债表日后事项。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期内本基金存在控制关系或其他重大利害关系的关联方关系没有发生变化。
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
银河基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构
北京银行股份有限公司 基金托管人、基金代销机构
中国银河证券股份有限公司 受基金管理人第一大股东控制、基金代销机构
6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.10.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年 1月 1日至 2015年 6月 30日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年6月30日
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例
成交金额
占当期股票
成交总额的
比例
银河证券 750,154,415.36 100.00% 21,960,863.61 100.00%
债券交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年 1月 1日至 2015年 6月 30日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年6月30日 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 33 页 共 60 页
成交金额
占当期债券
成交总额的
比例
成交金额
占当期债券
成交总额的
比例
银河证券 677,252,361.16 100.00% 350,671,132.66 100.00%
债券回购交易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年 1月 1日至 2015年 6月 30日
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年6月30日
回购成交金额
占当期债券
回购
成交总额的
比例
回购成交金额
占当期债券
回购
成交总额的
比例
银河证券 33,387,100,000.00 100.00% 13,140,500,000.00 100.00%
6.4.10.1.2 权证交易
注：本基金本报告期未通过关联方交易单元进行权证交易。
6.4.10.1.3 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2015年1月1日至2015年6月30日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付
佣金总额的
比例
银河证券 675,589.07 100.00% 354,349.19 100.00%
关联方名称
上年度可比期间
2014年1月1日至2014年6月30日
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
期末应付佣金余额
占期末应付
佣金总额的
比例
银河证券 19,594.75 100.00% 4,807.74 100.00%
注：上述佣金按市场佣金率计算,扣除证券公司需承担的费用(包括但不限于买(卖)经手费、证券
结算风险基金和上海证券交易所买(卖)证管费等） 。 管理人因此从关联方获取的其他服务主要包括：
为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目 本期 上年度可比期间 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 34 页 共 60 页
2015年1月1日至 2015年6
月 30日
2014年 1月 1日至 2014年 6月 30
日
当期发生的基金应支付
的管理费
1,933,419.91 2,129,074.66
其中： 支付销售机构的客
户维护费
88,987.07 78,554.82
注：基金管理费按前一日的基金资产净值的0.70%的年费率计提。计算方法如下：
H=E×0.70 %/当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金管
理费划款指令， 基金托管人复核后于次月前5个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。
若遇法定节假日、公休假等,支付日期顺延。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2015年1月1日至 2015年6
月 30日
上年度可比期间
2014年 1月 1日至 2014年 6月 30
日
当期发生的基金应支付
的托管费
552,405.66 608,307.05
注：基金托管费按前一日的基金资产净值的0.2%的年费率计提。计算方法如下：
H=E×0.2%/当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提，逐日累计至每个月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金
托管费划款指令，基金托管人复核后于次月前 5 工作日内从基金财产中一次性支取。若遇法定节
假日、公休日等,支付日期顺延。
6.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的
各关联方名称
本期
2015年 1月1日至 2015年 6月 30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
银河增利债券A 银河增利债券 C 合计
北京银行 - 36,526.95 36,526.95
银河直销 - 90,885.88 90,885.88
银河证券公司 - 2,059.49 2,059.49
合计 - 129,472.32 129,472.32
获得销售服务费的 上年度可比期间 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 35 页 共 60 页
各关联方名称 2014年 1月1日至 2014年 6月 30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
银河增利债券A 银河增利债券 C 合计
北京银行 - 86,060.54 86,060.54
银河直销 - 430.39 430.39
银河证券公司 - 6,002.41 6,002.41
合计 - 92,493.34 92,493.34
注：本基金A类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额销售服务费年费率为 0.40%。本基金C
类基金份额销售服务费计提的计算方法如下：
H=E×0.40%/当年天数
H为 C类基金份额每日应计提的销售服务费
E为 C类基金份额前一日的基金资产净值
基金销售服务费每日计算，逐日累计至每个月月末，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送
基金销售服务费划款指令，基金托管人复核后于次月前 5 个工作日内从基金财产中一次性支付给
基金管理人，经基金管理人代付给各个销售机构。若遇法定节假日、公休日等，支付日期顺延。
6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
注：本基金本报告期以及上年度可比区间未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。
6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2015年 1月1日至2015年6月30日
银河增利债券 A 银河增利债券 C
基金合同生效日（ 2013
年7 月17日 ）持有的基金
份额
10,005,400.54 -
期初持有的基金份额 - -
期间申购/买入总份额 - -
期间因拆分变动份额 - -
减：期间赎回/卖出总份额 - -
期末持有的基金份额 10,005,400.54 -
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
3.4800% -
项目
上年度可比期间
2014年 1月1日至2014年6月30日
银河增利债券 A 银河增利债券 C 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 36 页 共 60 页
基金合同生效日（ 2013
年 7月17日 ）持有的基金
份额
10,005,400.54 -
期初持有的基金份额 - -
期间申购/买入总份额 - -
期间因拆分变动份额 - -
减：期间赎回/卖出总份额 - -
期末持有的基金份额 10,005,400.54 -
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
3.4800% -
注：期间申购/买入总份额含红利再投、转换入份额。期间赎回/卖出总份额含转换出份额。
本基金的基金管理人本报告期未运用固有资金投资C 类基金。
6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
注：本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末未投资本基金。
6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方
名称
本期
2015年 1月1日至2015年 6月 30日
上年度可比期间
2014年 1月 1日至 2014年6月30日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
北京银行 48,696,586.73 49,411.32 2,278,999.58 34,758.87
6.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
注：本基金除基金管理人之外的其他关联方于本报告期末未投资本基金。
6.4.10.7 其他关联交易事项的说明
-
6.4.11 利润分配情况
6.4.11.1 利润分配情况——非货币市场基金
注：本基金本报告期未进行利润分配。
6.4.12 期末（2015 年 6月 30日）本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
金额单位：人民币元
6.4.12.1.2 受限证券类别：债券 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 37 页 共 60 页
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位：
张）
期末
成本总额
期末估值总
额
备注
125989
15 大
同02
2015年6
月12 日
- 未上市 100.00 100.00 70,000 7,000,000.00 7,000,000.00 -
132002
15 天
集EB
2015年6
月11 日
2015年
7 月 2
日
未上市 100.00 100.00 8,410 841,000.00 841,000.00 -
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末
估值单
价
复牌
日期
复牌
开盘单
价
数量（股）
期末
成本总额
期末估值总
额
备注
000932
华菱
钢铁
2015
年 5 月
14 日
非公
开发
行
5.00
2015
年 7 月
16 日
4.24 1,000,000 5,068,948.39 5,000,000.00 -
000024
招商
地产
2015
年 4 月
3 日
重大
事项
重组
36.50 - - 100,000 2,788,150.72 3,650,000.00 -
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告期末，本基金无因从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。
6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末，本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购金融资产款余额人
民币 315,000,000.00元，于 2015 年 7 月 1日到期。该类交易要求本基金在回购期内持有的证券
交易所交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券， 按证券交易所规定的比例折算为标
准券后，不低于债券回购交易的余额。
6.4.13 金融工具风险及管理
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金管理人以保护投资者利益为核心，将内部控制和风险管理有机地结合起来，注重通过
公司治理结构控制、管理理念控制、员工素质控制、组织结构和授权控制等创建良好的内部控制
环境。本基金管理人建立起包括公司章程、内部控制指引、基本管理制度、部门管理制度和业务银河增利债券 2015 年半年度报告
第 38 页 共 60 页
手册等五个层次的规章制度体系，建立了一套进行分类、评估、控制和报告的机制、制度和措施，
通过风险定位系统建立起基于流程再造和流程管理的全面的风险管理体系，以完善的内部控制程
序和控制措施，有效保障稳健经营和长期发展。
本基金管理人建立了四层次的内部控制与风控体系，主要包括： （1）员工自律； （2）部门主
管的检查监督； （3）总经理领导下的监察部和风险控制专员的检查、监督； （4）董事会领导下的
督察长办公室和合规审查与风险控制委员会的控制和指导。
公司设立独立的风险控制专员岗，专门负责对投资管理全过程进行监督，出具监督意见和风
险建议；对于法律法规、基金合同、规章制度、投资决策委员会决议和授权的落实情况进行监督；
对于投资关联交易进行检查监督以及其它风险相关事项。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指债券发行人出现违约、拒绝支付到期本息，或由于债券发行人信用质量降低导
致债券价格下降的风险，信用风险也包括证券交易对手因违约而产生的证券交割风险。本基金均
投资于具有良好信用等级的证券，且通过分散化投资以分散信用风险。
本基金在交易所进行的交易均与中国证券登记结算有限责任公司完成证券交收和款项清算，
因此违约风险发生的可能性很小；同时，公司建立了内部评级体系和交易对手库，在进行银行间
同业市场交易时针对不同的交易对手采用不同的结算方式，以控制相应的信用风险。
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是因市场交易量不足，导致证券不能迅速、低成本地转变为现金的风险。本基金
的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于
投资品种所处的交易市场不活跃而带来的变现困难。本基金所持大部分证券在证券交易所上市，
其余亦可在银行间同业市场交易，因此除部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外，
其余均能及时变现。
此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求，其上限一般不超
过基金持有的债券投资的公允价值。本基金管理人每日对本基金的流动性需求进行测算，并同时
通过独立的风控专员定期对基金流动性进行检查，并对潜在的流动性风险进行提示。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 39 页 共 60 页
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指利率变动引起组合中资产特别是债券投资的市场价格变动，从而影响基金投资
收益的风险。本基金经营活动的现金流量与市场利率变化有一定的相关性。下表统计了本基金面
临的利率风险敞口，表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价
日或到期日孰早者予以分类。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本
期
末
201
5年
6月
30
日
1个月以内 1-3个月 3个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资
产
银
行
存
款
48,696,586.73 - - - - - 48,696,586.73
结
算
备
付
金
35,116,158.55 - - - - - 35,116,158.55
存
出
保
证
金
1,062,941.79 - - - - - 1,062,941.79
交
易
性
金
融
资
产
8,672,300.00 - 35,864,500.0
0
203,694,489.1
0
409,909,723.9
0
21,684,000.00 679,825,013.00
应
收
证
券
- - - - - 27,805,668.69 27,805,668.69 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 40 页 共 60 页
清
算
款
应
收
利
息
- - - - - 16,221,581.57 16,221,581.57
应
收
申
购
款
1,954.85 - - - - 1,363,483.89 1,365,438.74
其
他
资
产
- - - - - 240.20 240.20
资
产
总
计
93,549,941.92 - 35,864,500.0
0
203,694,489.1
0
409,909,723.9
0
67,074,974.35 810,093,629.27
负
债
卖
出
回
购
金
融
资
产
款
315,000,000.0
0
- - - - - 315,000,000.00
应
付
证
券
清
算
款
- - - - - 70,984,464.35 70,984,464.35
应
付
赎
回
款
- - - - - 6,852,295.94 6,852,295.94
应
付
- - - - - 333,502.35 333,502.35 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 41 页 共 60 页
管
理
人
报
酬
应
付
托
管
费
- - - - - 95,286.39 95,286.39
应
付
销
售
服
务
费
- - - - - 33,221.12 33,221.12
应
付
交
易
费
用
- - - - - 354,799.19 354,799.19
其
他
负
债
- - - - - 159,814.56 159,814.56
负
债
总
计
315,000,000.0
0
- - - - 78,813,383.90 393,813,383.90
利
率
敏
感
度
缺
口
-221,450,058.
08
- 35,864,500.0
0
203,694,489.1
0
409,909,723.9
0
-11,738,409.5
5
416,280,245.37
上
年
度
末
201
4年
12
1 个月以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 42 页 共 60 页
月
31
日
资
产
银
行
存
款
10,457,893.92 - - - - - 10,457,893.92
结
算
备
付
金
24,225,424.21 - - - - - 24,225,424.21
存
出
保
证
金
149,638.89 - - - - - 149,638.89
交
易
性
金
融
资
产
36,084,000.00 108,677,697.1
0
27,940,678.4
0
199,573,975.0
0
524,967,458.0
7
115,301,198.6
5
1,012,545,007.
22
应
收
证
券
清
算
款
- - - - - 5,605,463.37 5,605,463.37
应
收
利
息
- - - - - 15,537,232.55 15,537,232.55
应
收
申
购
款
80,096,653.19 - - - - 3,471,963.77 83,568,616.96
其
他
资
- - - - - 240.20 240.20 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 43 页 共 60 页
产
资
产
总
计
151,013,610.2
1
108,677,697.1
0
27,940,678.4
0
199,573,975.0
0
524,967,458.0
7
139,916,098.5
4
1,152,089,517.
32
负
债
卖
出
回
购
金
融
资
产
款
474,000,000.0
0
- - - - - 474,000,000.00
应
付
赎
回
款
- - - - - 6,115,912.32 6,115,912.32
应
付
管
理
人
报
酬
- - - - - 321,484.37 321,484.37
应
付
托
管
费
- - - - - 91,852.66 91,852.66
应
付
销
售
服
务
费
- - - - - 22,895.24 22,895.24
应
付
交
易
费
- - - - - 177,379.43 177,379.43 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 44 页 共 60 页
用
应
付
利
息
- - - - - 104,146.00 104,146.00
其
他
负
债
- - - - - 310,765.69 310,765.69
负
债
总
计
474,000,000.0
0
- - - - 7,144,435.71 481,144,435.71
利
率
敏
感
度
缺
口
-322,986,389.
79
108,677,697.1
0
27,940,678.4
0
199,573,975.0
0
524,967,458.0
7
132,771,662.8
3
670,945,081.61
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设
该利率敏感性分析数据结果为基于本基金报表日组合持有债券资产的利率风险状况测
算的理论变动值。
假定所有期限的利率均以相同幅度变动 25 个基点，其他市场变量均不发生变化。
此项影响并未考虑基金经理为降低利率风险而可能采取的风险管理活动。
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末 （ 2015年 6月 30日 ）
上年度末（ 2014 年12月31
日 ）
市场利率下降 25 个
基点
4,760,682.81 7,002,757.84
市场利率上升 25 个
基点
-4,760,682.81 -7,002,757.84
6.4.13.4.2 外汇风险
本基金的所有资产及负债均以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以
外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于证券交易所上市或银行间同业市场银河增利债券 2015 年半年度报告
第 45 页 共 60 页
交易的股票和债券，所面临的最大市场价格风险由所持有的金融工具的公允价值决定。本基金通
过投资组合的分散化降低市场价格风险，并且本基金管理人每日对本基金所持有的证券价格实施
监控。
6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2015年 6月 30日
上年度末
2014年12月 31 日
公允价值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价值
占基金资
产净值比
例（%）
交易性金融资产-股票投资 21,684,000.00 5.21 115,301,198.65 17.18
交易性金融资产－基金投资 - - - -
交易性金融资产－债券投资 - - - -
交易性金融资产－贵金属投
资
- - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 21,684,000.00 5.21 115,301,198.65 17.18
6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设
估测组合市场价格风险的数据为沪深 300 指数变动时，股票资产相应的理论变动
值。
假定沪深 300指数变化 5%，其他市场变量均不发生变化。
测算时期为 3个月，对于交易少于3个月的资产，默认其波动与指数同步。
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末（ 2015年6月
30 日 ）
上年度末（ 2014年 12月
31 日 ）
沪深300指数上升 5% 1,376,584.89 -
沪深300指数下降 5% -1,376,584.89 -
6.4.13.4.4 采用风险价值法管理风险
6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
6.4.14.1公允价值
6.4.14.1.1不以公允价值计量的金融工具 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 46 页 共 60 页
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括贷款和应收款项以及其他金融负债，其因剩余
期限不长，公允价值与账面价值相若。
6.4.14.1.2以公允价值计量的金融工具
6.4.14.1.2.1各层次金融工具公允价值
于 2015 年 6 月 30 日，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中属
于第一层次的余额为人民币21,706,300.00元， 属于第二层次的余额为人民币658,118,713.00 元，
属于第三层次余额为人民币 0.00元.
6.4.14.1.2.2公允价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃、或属于非公开发行
等情况，本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间不将相关股票
和债券的公允价值列入第一层次；并根据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响
程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次或第三层次。
6.4.14.1.2. 3第三层次公允价值余额和本期变动金额
本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具第三层次公允价值本期未发
生变动。
§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（%）
1 权益投资 21,684,000.00 2.68
其中：股票 21,684,000.00 2.68
2 固定收益投资 658,141,013.00 81.24
其中：债券 658,141,013.00 81.24
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - - 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 47 页 共 60 页
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 83,812,745.28 10.35
7 其他各项资产 46,455,870.99 5.73
8 合计 810,093,629.27 100.00
7.2 期末按行业分类的股票投资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
A
农、林、牧、渔业 - -
B
采矿业 - -
C
制造业 5,000,000.00 1.20
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
- -
E
建筑业 - -
F
批发和零售业 - -
G
交通运输、仓储和邮政业 - -
H
住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
13,034,000.00 3.13
J
金融业 - -
K
房地产业 3,650,000.00 0.88
L
租赁和商务服务业 - -
M
科学研究和技术服务业 - -
N
水利、环境和公共设施管理业 - -
O
居民服务、修理和其他服务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和社会工作 - -
R
文化、体育和娱乐业 - -
S
综合 - -
合计 21,684,000.00 5.21
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值 占基金资产净值银河增利债券 2015 年半年度报告
第 48 页 共 60 页
比例（％）
1 002439 启明星辰 380,000 13,034,000.00 3.13
2 000932 华菱钢铁 1,000,000 5,000,000.00 1.20
3 000024 招商地产 100,000 3,650,000.00 0.88
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净
值比例（％）
1 601318 中国平安 26,872,712.80 4.01
2 601166 兴业银行 22,870,801.50 3.41
3 002439 启明星辰 15,876,289.00 2.37
4 000932 华菱钢铁 15,206,845.15 2.27
5 600282 南钢股份 14,098,089.59 2.10
6 600005 武钢股份 13,748,930.84 2.05
7 600000 浦发银行 13,575,968.74 2.02
8 600219 南山铝业 12,139,845.51 1.81
9 002215 诺 普 信 12,083,403.50 1.80
10 300059 东方财富 10,920,933.00 1.63
11 300295 三六五网 9,892,220.50 1.47
12 002030 达安基因 9,632,549.80 1.44
13 600129 太极集团 9,286,372.13 1.38
14 300016 北陆药业 9,217,712.00 1.37
15 600109 国金证券 8,249,057.24 1.23
16 603019 中科曙光 8,137,325.00 1.21
17 300244 迪安诊断 8,101,443.53 1.21
18 601998 中信银行 7,326,572.00 1.09
19 600688 上海石化 6,508,885.00 0.97
20 601818 光大银行 6,350,000.00 0.95
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净
值比例（％） 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 49 页 共 60 页
1 600000 浦发银行 35,155,117.51 5.24
2 601318 中国平安 29,445,895.19 4.39
3 600048 保利地产 27,211,275.29 4.06
4 601166 兴业银行 25,906,928.75 3.86
5 601668 中国建筑 22,205,491.55 3.31
6 601818 光大银行 22,044,998.26 3.29
7 600282 南钢股份 20,795,092.60 3.10
8 000024 招商地产 20,125,784.19 3.00
9 600005 武钢股份 15,425,682.28 2.30
10 600219 南山铝业 12,027,892.99 1.79
11 002215 诺 普 信 10,119,315.14 1.51
12 600690 青岛海尔 10,094,187.95 1.50
13 000932 华菱钢铁 9,821,497.00 1.46
14 600129 太极集团 9,452,099.00 1.41
15 600109 国金证券 8,708,556.54 1.30
16 002030 达安基因 8,395,718.57 1.25
17 300263 隆华节能 7,902,593.02 1.18
18 601998 中信银行 7,645,495.20 1.14
19 601186 中国铁建 7,626,942.00 1.14
20 000801 四川九洲 7,172,671.83 1.07
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位：人民币元
买入股票成本（成交）总额 343,575,563.11
卖出股票收入（成交）总额 444,891,659.15
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 35,864,500.00 8.62
其中：政策性金融债 35,864,500.00 8.62
4 企业债券 613,604,213.00 147.40
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - - 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 50 页 共 60 页
7 可转债 8,672,300.00 2.08
8 其他 - -
9 合计 658,141,013.00 158.10
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 124374 13塔国资 358,010 37,494,387.30 9.01
2 018001 国开1301 350,000 35,864,500.00 8.62
3 124376 13渝物流 320,000 33,939,200.00 8.15
4 124425 13平国资 310,990 32,725,477.70 7.86
5 124429 13亭公投 300,570 32,452,542.90 7.80
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注：本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.10.1 本期国债期货投资政策
本基金未投资国债期货。
7.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
注：本基金未投资国债期货。
7.10.3 本期国债期货投资评价
本基金未投资国债期货。 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 51 页 共 60 页
7.11 投资组合报告附注
7.11.1
报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查，或在本报告编制日
前一年内受到公开谴责、处罚的情况。
7.11.2
报告期内本基金投资的前十名股票中没有在基金合同规定备选股票库之外的股票。
7.11.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 1,062,941.79
2 应收证券清算款 27,805,668.69
3 应收股利 -
4 应收利息 16,221,581.57
5 应收申购款 1,365,438.74
6 其他应收款 240.20
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 46,455,870.99
7.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 113007 吉视转债 8,672,300.00 2.08
7.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 流通受限部分的公允价值
占基金资产净值
比例（%）
流通受限情况说明
1 000932 华菱钢铁 5,000,000.00 1.20 筹划非公开发行
2 000024 招商地产 3,650,000.00 0.88 重大资产重组
7.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分
因四舍五入原因，投资组合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾差。 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 52 页 共 60 页
§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
份额
级别
持有人
户数
(户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额比
例
持有份额
占总份
额比例
银河
增利
债券A
924 263,222.67 216,531,608.19 89.03% 26,686,135.73 10.97%
银河
增利
债券C
1,423 30,867.01 26,687,232.55 60.76% 17,236,519.82 39.24%
合计 2,347 122,344.05 243,218,840.74 84.70% 43,922,655.55 15.30%
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份）
占基金总份额
比例
基金管理人所有从业人员
持有本基金
银河增利
债券 A
0.00 0.0000%
银河增利
债券 C
45,871.56 0.1044%
合计
45,871.56 0.0160%
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金
投资和研究部门负责人持
有本开放式基金
银河增利债券A 0
银河增利债券C 0
合计 0
本基金基金经理持有本开
放式基金
银河增利债券A
0
银河增利债券C 0~10
合计 0~10
8.4 发起式基金发起资金持有份额情况
项目
持有份额总
数
持有份额占
基金总份额
发起份额总
数
发起份额占
基金总份额
发起份额承
诺持有期限 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 53 页 共 60 页
比例（%） 比例（%）
基金管理人固有资
金
10,005,400.54 3.48 10,005,400.54 3.48
自合同生效之
日起不低于 3
年。
基金管理人高级管
理人员
- 0.00 - 0.00 -
基金经理等人员 - 0.00 - 0.00 -
基金管理人股东 - 0.00 - 0.00 -
其他 - 0.00 - 0.00 -
合计 10,005,400.54 3.48 10,005,400.54 3.48
自合同生效之
日起不低于 3
年。
§9 开放式基金份额变动
单位：份
项目 银河增利债券 A 银河增利债券 C
基金合同生效日（2013 年7 月 17 日）基金份
额总额
732,177,249.41 154,653,271.33
本报告期期初基金份额总额 442,778,962.60 51,586,420.20
本报告期基金总申购份额 63,301,312.04 62,597,746.00
减:本报告期基金总赎回份额 262,862,530.72 70,260,413.83
本报告期基金拆分变动份额（份额减少以"-"
填列）
- -
本报告期期末基金份额总额 243,217,743.92 43,923,752.37
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
报告期内未召开基金份额持有人大会。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
一、报告期内基金管理人发生以下重大人事变动：
报告期内基金管理人未发生重大人事变动。 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 54 页 共 60 页
二、报告期内基金托管人发生以下重大人事变动：
报告期内基金托管人未发生重大人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变
报告期内基金投资策略无改变。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
报告期内基金未改聘会计师事务所。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内无基金管理人、托管人及其高级管理人员受监管部门稽查或处罚的情况。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
银河证券 2 750,154,415.36 100.00% 675,589.07 100.00% -
注：专用席位的选择标准和程序
选择证券公司专用席位的标准
（1）实力雄厚；
（2）信誉良好，经营行为规范；
（3）具有健全的内部控制制度，内部管理规范，能满足本基金安全运作的要求；
（4）具备基金运作所需的高效、安全、便捷的通讯条件，交易设施符合代理本基金进行证券交易
之需要，并能提供全面的信息服务；
（5）研究实力强，有固定的研究机构和专职的高素质研究人员，能及时提供高质量的研究支持和
咨询服务，包括宏观经济报告、行业分析报告、市场分析报告、证券分析报告及其他报告等，并
能根据基金投资的特定要求，提供专题研究报告；
（6）本基金管理人要求的其他条件。
选择证券公司专用席位的程序:
（1）资格考察；
（2）初步确定； 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 55 页 共 60 页
（3）签订协议。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
银河证券 677,252,361.16 100.00% 33,387,100,000.00 100.00% - -
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1 关于旗下基金参加中国邮政
储蓄银行股份有限公司个人
网上银行和手机银行基金申
购费率优惠活动的公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、 《证券日报》 、
公司网站
2015年 1月 5日
2 银河基金管理有限公司关于
旗下部分基金新增一路财富
（北京） 信息科技有限公司为
代销机构及费率优惠的公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、 《证券日报》公
司网站
2015年 1月 14日
3 关于旗下部分基金在北京银
行股份有限公司开通基金定
期定额投资业务的公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、 《证券日报》公
司网站
2015年 1月 15日
4 关于旗下基金所持有股票
“达实智能”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 1月 21日
5 银河增利债券型发起式证券
投资基金 2014年4季报
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 1月 21日
6 关于旗下基金所持有股票
“东方通”因长期停牌变更
估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 1月 22日
7 银河基金管理有限公司关于
旗下部分基金在华泰证券股
份有限公司开通定期定额投
资业务及参加申购费率优惠
的公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 2月 2日
8 关于旗下基金所持有股票
“正邦科技”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 2月 3日
9 关于旗下基金所持有股票"东
方财富"因长期停牌变更估值
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
2015年 2月 14日 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 56 页 共 60 页
方法的提示性公告 报》 、公司网站
10 关于旗下基金所持有股票"歌
华有线"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 2月 14日
11 关于旗下基金所持有股票"英
特集团"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 2月 27日
12 关于旗下基金所持有股票"万
丰奥威"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 2月 28日
13 银河增利债券型发起式证券
投资基金招募说明书 （更新摘
要）
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 2日
14 银河基金管理有限公司关于
旗下基金参加杭州数米基金
销售有限公司申购费率优惠
活动的公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、 《证券日报》 、
公司网站
2015年 3月 6日
15 关于旗下基金所持有股票"精
诚铜业"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 10日
16 银河基金管理有限公司关于
旗下部分基金在交通银行股
份有限公司开通基金定投并
参加相关费率优惠活动的公
告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 16日
17 银河基金管理有限公司关于
旗下部分基金参加齐鲁证券
有限公司网上申购费率优惠
的公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 16日
18 关于旗下基金所持有股票"太
极集团"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 17日
19 关于旗下基金所持有股票"ST
生化"因长期停牌变更估值方
法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 17日
20 关于旗下基金所持有股票
“万达信息”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 19日
21 银河基金管理有限公司关于
旗下部分基金新增上海证券
有限责任公司为代销机构、 在
上海证券开通定投业务及参
加上海证券申购费率优惠的
公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、 《证券日报》 、
公司网站
2015年 3月 20日 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 57 页 共 60 页
22 关于旗下基金所持有股票
“中科金财”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 20日
23 关于旗下基金所持有股票"海
伦钢琴"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 24日
24 关于旗下基金所持有股票"华
宇软件"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 24日
25 关于旗下基金所持有股票"锐
奇股份"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 24日
26 关于旗下基金所持有股票"当
升科技"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 26日
27 关于旗下基金所持有股票"长
安汽车"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 26日
28 关于旗下基金所持有股票"振
芯科技"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 27日
29 银河基金管理有限公司关于
旗下基金调整交易所固定收
益品种估值方法的公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、 《证券日报》 、
公司网站
2015年 3月 27日
30 关于旗下基金所持有股票"万
好万家"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 28日
31 银河增利债券型发起式证券
投资基金 2014年年报
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 28日
32 关于旗下基金所持有股票"长
信科技"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 3月 31日
33 关于旗下基金所持有股票"神
州高铁"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 4月 2日
34 关于旗下基金所持有股票
“海虹控股”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 4月 9日
35 银河基金管理有限公司关于
旗下部分基金新增上海利得
基金销售有限公司为代销机
构及费率优惠的公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 4月 15日 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 58 页 共 60 页
36 关于旗下基金所持有股票
“招商地产”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 4月 15日
37 关于旗下基金所持有股票
“科大讯飞”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 4月 21日
38 银河增利债券型发起式证券
投资基金 2015年1季报
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、 《证券日报》公
司网站
2015年 4月 22日
39 关于旗下基金所持有股票
“牧原股份”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 4月 25日
40 关于旗下基金所持有股票
“东方国信”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 4月 28日
41 关于旗下基金所持有股票
“富春通信”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 14日
42 关于旗下基金所持有股票
“合众思壮”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 14日
43 关于旗下基金所持有股票
“银之杰”因长期停牌变更
估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 15日
44 关于旗下基金所持有股票
“中源协和”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 21日
45 关于旗下基金所持有股票
“昆仑万维”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 22日
46 关于旗下基金所持有股票
“顺网科技”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 22日
47 关于旗下基金所持有股票
“光明乳业”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 23日
48 关于旗下基金所持有股票
“聚光科技”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 23日
49 关于旗下基金所持有股票
“万达院线”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 23日
50 关于旗下基金所持有股票 《中国证券报》 、 《证 2015年 5月 23日 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 59 页 共 60 页
“网宿科技”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
51 关于旗下基金所持有股票
“中国南车”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 23日
52 银河基金管理有限公司关于
旗下部分基金新增日发资产
管理（上海）有限公司为代销
机构的公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、 《证券日报》 、
公司网站
2015年 5月 25日
53 关于旗下基金所持有股票
“长信科技”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 26日
54 关于旗下基金所持有股票
“大西洋”因长期停牌变更
估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 27日
55 关于旗下基金所持有股票
“模塑科技”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 27日
56 关于旗下基金所持有股票
“探路者”因长期停牌变更
估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 5月 29日
57 关于旗下基金所持有股票
“怡亚通”因长期停牌变更
估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 6月 5日
58 关于旗下基金所持有股票"爱
施德"因长期停牌变更估值方
法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 6月 6日
59 关于旗下基金所持有股票
“新华医疗”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 6月 9日
60 关于旗下基金所持有股票
“华菱钢铁”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 6月 11日
61 关于旗下基金所持有股票
“天源迪科”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 6月 19日
62 关于旗下基金所持有股票
“仁和药业”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 6月 24日
63 关于旗下基金所持有股票"飞
利信"因长期停牌变更估值方
法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 6月 25日
64 关于旗下基金所持有股票"海
南海药"因长期停牌变更估值
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
2015年 6月 25日 银河增利债券 2015 年半年度报告
第 60 页 共 60 页
方法的提示性公告 报》 、公司网站
65 关于旗下基金所持有股票"威
创股份"因长期停牌变更估值
方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 6月 25日
66 关于旗下基金所持有股票
“暴风科技”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 6月 26日
67 关于旗下基金所持有股票
“雷柏科技”因长期停牌变
更估值方法的提示性公告
《中国证券报》 、 《证
券时报》 、 《上海证券
报》 、公司网站
2015年 6月 30日
§11 影响投资者决策的其他重要信息
无。
§12 备查文件目录
12.1 备查文件目录
1、中国证监会批准设立银河增利债券型发起式证券投资基金的文件
2、 《银河增利债券型发起式证券投资基金基金合同》
3、 《银河增利债券型发起式证券投资基金托管协议》
4、中国证监会批准设立银河基金管理有限公司的文件
5、银河增利债券型发起式证券投资基金财务报表及报表附注
6、报告期内在指定报刊上披露的各项公告
12.2 存放地点
上海市世纪大道1568 号中建大厦15楼
12.3 查阅方式
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人银河基金管理有限公司。
咨询电话：(021)38568888 /400-820-0860
公司网址：http://www.galaxyasset.com
银河基金管理有限公司
2015 年8月26日
