信达澳 银稳定价值债券型 证券投资基金 2015 年半年度 报告 摘要
2015 年6 月30 日
基金管 理人：信达澳银基 金管理有限公司
基金托 管人：中国建设银 行股份有限公司
送出日 期：2015 年8 月26 日信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
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§1 重要提示及 目录
1.1 重要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定 ， 于 2015 年 8 月 24 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2015 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。
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§2 基金简介
2.1 基金基 本情 况
基金简 称 信达澳 银稳 定价 值债 券
场内简 称 -
基金主 代码 610003
交易代 码 610003
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2009 年 4 月 8 日
基金管 理人 信达澳 银基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 25,304,539.02 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 信达澳 银稳 定价 值债 券 A 信达澳 银稳 定价 值债 券 B
下属分 级基 金场 内简 称 - -
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 610003 610103
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 5,904,711.14 份 19,399,827.88 份
2.2 基金产 品说 明
投资目 标
从长期 来看 ， 在有 效控 制 本金风 险的 前提 下 ， 主 要 追求债 券票 息收 入的 最大 化，
力争实 现基 金资 产的 长期 稳定增 值。
投资策 略
本基金 秉承 本公 司自 下而 上的价 值投 资理 念， 把 注 意力集 中在 对个 券公 允 价 值
的研究 上， 精选 价值 相对 低估的 个券 品种 进行 投资 。 通过 整体 资产 配置 、 类 属
资产配 置、 期限 配置 等手 段，有 效构 造投 资组 合。
业绩比 较基 准 中国债 券总 指数 收益 率
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 风 险收益 水平 较低 ， 长期 预 期风险 收益 高于 货币 市场 基
金、低 于股 票和 混合 基金 。
2.3 基金管 理人 和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 信达澳 银基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信 息 披 露
负责人
姓名 黄晖 田青
联系电 话 0755-83172666 010-67595096
电子邮 箱 disclosure@fscinda.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电 话 400-8888-118 010-67595096 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
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传真 0755-83196151 010-66275853
2.4 信息披 露方 式
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 www.fscinda.com
基金半 年度 报告 备置 地点
广东省 深圳 市福 田区 深南 大道7088 号 招商 银
行大 厦 24 层
2.5 其他相 关资 料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 信达澳 银基 金管 理有 限公 司
广东省 深圳 市福 田区 深南 大道 7088 号
招商银 行大 厦 24 层
§3 主要财务指 标和基金 净值表现
3.1 主要 会 计数 据和 财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标
报告期 （2015 年 1 月 1 日-2015 年6 月 30 日）
信达澳 银稳 定价 值债 券 A 信达澳 银稳 定价 值债 券 B
本期已 实现 收益 614,633.77 218,245.19
本期利 润 49,843.34 840,594.37
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0062 0.0238
本期基 金份 额净 值增 长率 5.90% 5.63%
3.1.2 期末 数据 和指 标
报告期 末 （2015 年6 月 30 日）
信达澳 银稳 定价 值债 券 A 信达澳 银稳 定价 值债 券 B
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.4996 0.4586
期末基 金资 产净 值
9,112,311.18 29,120,023.02
期末基 金份 额净 值 1.543 1.501
注：1.上述基 金业绩指 标 不包括基金份 额持有人 认 购或交易基金 的各项费 用 （例如，开 放式基金
的认购 、申 购及 赎回 费等 ） ，计入 费用 后实 际收 益水 平要低 于所 列数 字。
2.本期已实现 收益指基 金 本期利息收入 、投资收 益 、其他收入（ 不含公允 价 值变动收益） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
3.期末 可供 分配 利润 为期 末资产 负债 表中 未分 配利 润与未 分配 利润 中已 实现 部分的 孰低 数。 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
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3.2 基金净 值表 现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
信达澳 银稳 定价 值债 券A
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较
基准收 益
率标准 差
④
①－③ ②－④
过去 一 个月 -0.39% 0.76% 0.30% 0.08% -0.69% 0.68%
过去三 个月 7.23% 0.52% 2.27% 0.13% 4.96% 0.39%
过去六 个月 5.90% 0.62% 2.60% 0.13% 3.30% 0.49%
过去一 年 26.17% 0.65% 7.62% 0.15% 18.55% 0.50%
过去三 年 34.06% 0.43% 11.90% 0.12% 22.16% 0.31%
自基金 合同 生效 起至 今 54.30% 0.36% 24.05% 0.11% 30.25% 0.25%
信达澳 银稳 定价 值债 券B
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去 一 个月 -0.46% 0.75% 0.30% 0.08% -0.76% 0.67%
过去三 个月 7.14% 0.52% 2.27% 0.13% 4.87% 0.39%
过去六 个月 5.63% 0.62% 2.60% 0.13% 3.03% 0.49%
过去一 年 25.61% 0.65% 7.62% 0.15% 17.99% 0.50%
过去三 年 32.36% 0.43% 11.90% 0.12% 20.46% 0.31%
自基金 合同 生效 起至 今 50.10% 0.36% 24.05% 0.11% 26.05% 0.25%
注：本 基金 的业 绩比 较基 准：中 国债 券总 指数 收益 率 。
中国债券总指 数是由中 央 国债登记结算 有限责任 公 司编制的中国 全市场债 券 指数，拥有独 立
的数据源和自 主的编制 方 法，该指数同 时覆盖了 国 内交易所和银 行间两个 债 券市场，能 够反映债
券市场 总体 走势 ， 具有 较 强的代 表性 、 公正 性与 权 威性 ， 可 以较 好地 衡量 固 定收益 类投 资的 业绩 。
指数的 详细 编制 规则 敬请 参见中 央国 债登 记结 算有 限责任 公司 网站 ：
http://www.chinabond.com.cn
3.2.2 自 基金合 同生 效以 来基 金份额 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收
益 率变 动的比 较
信达澳 银稳 定价 值债 券A 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
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信达澳 银稳 定价 值债 券B 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
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注：1. 本基 金基 金合 同 于2009 年4 月 8 日生 效，2009 年6 月1 日 开始 办理 申 购、赎 回业 务。
2. 本基 金的 投资 组合 比例 为： 固 定收 益类 资产(含 可 转换债 券) 的比 例不 低于 基 金资产 的 80%,
持有股票等权益类证券的 比例不超过基金资产的 20%, 现金或者到期日在一年 以内的政府债券不
低于基 金资 产净 值 的5% 。 本基金 按规 定在 合同 生效 后六个 月内 达到 上述 规定 的投资 比例 。
§4 管理人报告
4.1 基金管 理人 及基金经 理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基 金的经 验
本基金 管理 人信 达澳 银基 金管理 有限 公司 （以 下简 称“公 司” ）成 立 于 2006 年 6 月 5 日， 由
中国信达资产 管理股份 有 限公司 （原 中 国信达资 产 管理公司 ）和 澳洲联邦 银 行全资附属 公司康联
首域集团有限 公司共同 发 起，是经中国 证监会批 准 设立的国内首 家由国有 资 产管理公司 控股的基
金管理 公司 ，也 是澳 洲在 中国合 资设 立第 一家 基金 管理公 司。2015 年 5 月 22 日，信 达证 券股 份
有限公司受让 中国信达 资 产管理股份有 限公司持 有 的股权，与康 联首域共 同 持有公司股 份。 公司
注册资 本 1 亿元 人民 币， 总部设 在深 圳， 在北 京设 有分公 司。 公司 中方 股东 信达证 券股 份有 限 公
司出资 比例 为 54 ％ ，外 方 股东康 联首 域集 团有 限公 司出资 比例 为 46 ％ 。
公司建立了健 全的法人 治 理结构，根据 《中华人 民 共和国公司法 》的规定 设 立了股东会、 董信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
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事会和 执行监 事。董事 会 层面设立风险 控制委员 会 和薪酬考核委 员会两个 专 门委员会， 并建立了
独立董事制 度。 公司 实行 董事会领导 下的总经 理负 责制, 由总经 理负责公 司的 日常运作,并 由各委
员会包 括经 营管 理委 员会 、 投资 审议 委员 会、 风险 管理委 员会 、 产 品审 议委 员会、IT 治理 委员 会
协助其 议事 决策 。
公司建立了完 善的组织 架 构， 设立了公 募投资总 部 、专户理财部 、市场销 售 总部、产品创 新
部、 运 营管 理总 部、 行 政 人事部 、 财 务会 计部、 监 察稽核 部等 部门 ， 各 部门 分工协 作， 职责 明确。
截至 2015 年 6 月 30 日， 公司 共 管理 十一 只基 金， 包括 信 达澳 银领 先增 长股 票型证 券投 资 基
金、信达澳银 精华灵活 配 置混合型证券 投资基金 、 信达澳银稳定 价值债券 型 证券投资基 金、信达
澳银中小盘股 票型证券 投 资基金、信达 澳银红利 回 报股票型证券 投资基金 、 信达澳银产 业升级股
票型证券投资 基金、信 达 澳银稳定增利 债券型证 券 投资基金（LOF ） 、信达 澳 银消费优选 股票型证
券投资基金 、 信达澳银 信 用债债券型证 券投资基 金 、信达澳银慧 管家货币 市 场基金、 信 达澳银转
型创新 股票 型证 券投 资基 金 。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理(助理)期限 证券
从业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
孔学峰
本 基 金 的
基金经 理 、
稳 定 增 利
债 券 基 金
（LOF） 、 信
用 债 债 券
基 金 和 慧
管 家 货 币
市 场 基 金
基金经 理，
固 定 收 益
总监
2011-9-29 - 11 年
中央财 经大 学金 融学 硕士 。历任 金元
证券股 份有 限公 司研 究员 、固定 收益
总部副 总经 理；2011 年8 月加入 信达
澳银基 金公 司， 历任 投资 研究部 下固
定收益 部总 经理 、固 定收 益副总 监、
固定收 益总 监、 信达 澳银 稳定价 值债
券基金 基金 经理 （2011 年9 月 29 日起
至今） 、信 达澳 银稳 定增 利 债券基 金
（LOF） 基金 经理 （2012 年5 月7 日起
至今） 、 信达 澳银 信用 债债 券基金 基金
经理（2013 年5 月 14 日 起至今 ） 、 信
达澳银 慧管 家货 币市 场基 金基金 经理
（2014 年6 月 26 日 起至 今） 。
注：1. 基金 经理 的任 职日 期、离 任日 期 为 根据 公司 决定确 定的 任职 或离 任日 期 。
2.证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 从业 人员 资格 管理 办法的 相关 规定 等。
4.2 管理人 对报 告期内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明
本报告 期内 ， 本 基金 管理 人严格 遵守 《证 券投 资基 金法》 、 《 证券 投资 基金 销售管 理办 法》 、信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
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《公开 募集 证券 投资 基金 运作管 理办 法 》 、 基金 合 同和其 他有 关法 律法 规 、 监管部 门的 相关 规定 ，
依照诚 实信 用 、 勤 勉尽 责 、 安 全高 效的 原则 管理 和 运用基 金资 产 ， 在 严格 控 制投资 风险 的基 础上 ，
为基金 持有 人谋 求最 大利 益，没 有损 害基 金持 有人 利益的 行为 。
4.3 管理人 对报 告期内公 平交 易情况 的专 项说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情 况
本基金管理人 已经建立 了 投资决策及交 易内控制 度 ，确保在投资 管理活动 中 公平对待不同 投
资组合，维护 投资者的 利 益。本基金管 理人建立 了 严谨的公平交 易机制， 确 保不同基金 在买卖同
一证券时，按 照比例分 配 的原则在各基 金间公平 分 配交 易量。公 司对报告 期 内公司所管 理的不同
投资组合的整 体收益率 差 异、分投资类 别（股票 、 债券）的收益 率差异进 行 了分析；利 用数据统
计和重 点审 查价 差原 因相 结合的 方法， 对连 续四 个 季度内、 不同 时间 窗口 （ 日 内、3 日 内、5 日内）
公司管理的不 同投资组 合 同向交易价差 进行了分 析 ；对部分债券 一级市场 申 购、非公开 发行股票
申购等以公司 名义进行 的 交易进行了审 核和监控 ， 未发现公司所 管理的投 资 组合存在违 反公平交
易原则 的情 形。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说 明
报告期内未发 现本基金 存 在异常交易行 为 ，报告 期 内 本基金管理 人 所管理 的 投资组合 未发 生
交易所 公开 竞价 的同 日反 向交易 。
4.4 管理人 对报 告期内基 金的 投资策 略和 业绩表 现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略 和运作 分析
一季度，央行 总体政策 基 调是宽松的， 实施了降 息 和降准等明确 的调控手 段 ，但实际上并 没
有明显改善银 行间市场 的 货币资金利率 。地方政 府 债务到期置换 事件，成 了 压垮市场的 最后一根
稻草。债券长 端收益率 先 下后上，配置 需求疲弱 ， 交易力量主导 了市场的 走 势。相反， 权益类市
场异常 火爆 ，在 此期 间， 本基金 参与 了可 转债 的投 资。
二季度，央行 继续降息 和 降准，但期间 由于新股 发 行以及债务置 换等因素 的 影响，实际利 率
仍有较 大波动 。对于收 益 率曲线而言， 短端下行 明 显、波动也很 大，长端 略 有上升，市 场的情绪
比较疲态。在 期间内， 股 票市场经历了 过山车行 情 ，转债市场也 受到了重 创 ，本基金也 因此受到
了较大 负面 影响 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表 现
截至 报 告期 末 ，A 类基 金 份额： 基金 份额 净值 为 1.543 元， 份额 累计 净值 为 1.543 元 ，本 报
告期份 额净 值增 长率 为5.90%， 同期 业绩 比较 基准 收益 率为 2.60%；
截至 报 告期 末 ，B 类基 金 份额： 基金 份额 净值 为 1.501 元， 份额 累计 净值 为 1.501 元 ，本 报信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
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告期份 额净 值增 长率 为5.63%， 同期 业绩 比较 基准 收益 率为 2.60%。
4.5 管理人 对宏 观经济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
从一些微观的 数据看， 中 国经济逐步企 稳的概率 在 加大。房地产 销售及价 格 的好转，也有 助
于推动房地产 投资回升 。 同时，预计政 府主导的 基 建投资在下半 年会有较 大 的起色。物 价指数有
所走稳 ，显 示底 部区 域形 成，猪 肉价 格的 强势 反弹 ，使得 未 来 CPI 上行 的压 力会逐 渐加 大。 债 券
市场的主要矛 盾在于， 对 于经济企稳和 债务置换 的 预期比较强烈 ，同时整 体 的收益率已 经显著低
于历史 中值 ，上 行的 压力 犹存。
股市正 在经 历 如2013 年 债 市一样 的去 杠杆 过程 ， 而 且这一 轮的 调整 更快 更猛 烈。 事实 上， 货
币政策宽松、 强改革， 这 些基本条件依 然还在， 可 能表明在调整 完成之后 市 场应该会重 拾向上的
信心， 我们 会积 极挖 掘转 债的投 资机 会。
基于上述 判断 ， 本基金 将 保持匹配的组 合久期， 在 保证流动性的 前提下， 积 极挖掘潜在的 投
资机会 ，提 高组 合收 益， 不辜负 基金 持有 人的 托付 。
4.6 管理人 对报 告期内基 金估 值程序 等事 项的说 明
4.6.1 有 关参 与估值 流程 各方 及人员 （或 小组） 的职 责分 工、 专业胜任 能力 和相关 工
作 经历
本基金管理人 设立了专 项 的估值小组， 主要职责 是 决策制定估值 政策和估 值 程序。小组成 员
具有估值核算 、投资研 究 、风险管理等 方面的专 业 经验。本小组 设立基金 估 值小组负责 人一名，
由分管基金运 营的副总 经 理 担任；基金 估值小组 成 员若干名， 由 公募投资 总 部、专户理 财部、 基
金运营部及监 察稽核部 指 定专人并经经 营管理委 员 会审议通过后 担任，其 中 基金运营部 负责组织
小组工 作的 开展 。
4.6.2 基 金经 理参与 或决 定估 值的程 度
基金经理对基 金的估值 原 则和估值程序 可以提出 建 议，但不参 与 最终决策 和 日常估值工作 。
估值政 策和 程序 、 估 值调 整等与 基金 估值 有关 的业 务， 由 基金 估值 小组 采用 集体决 策方 式决 定。
4.6.3 参 与估 值流程 各方 之间 存在的 任何 重大利 益冲 突
参与估 值流 程各 方不 存在 任何重 大利 益冲 突。
4.6.4 已 签约 的与估 值相 关的 任何定 价服 务的性 质与 程度
本基金 管理 人未 签订 任何 有关本 基金 估值 业务 的定 价服务 。
4.7 管理人 对报 告期内基 金利 润分配 情况 的说明
根据《信达澳 银稳定价 值 债券型证券投 资基金基 金 合同》关于收 益分配的 规 定，本基金收 益信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
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每年最 多分 配 12 次 ， 每 次 收益分 配比 例不 低于 可分 配收益 的 20% 。 截止 报告 期 末， 本基 金 A 类基
金份额 可供 分配 利润 为 2,950,045.59 元，B 类基 金 份额可 供分 配利 润为 8,895,989.45 元 。根 据
相关法 律法 规和 基金 合同 要求， 本基 金管 理人 可以 根据基 金实 际运 作情 况进 行利润 分配 。
报告期 内， 本基 金未 进行 利润分 配。
4.8 报告期 内管 理人对本 基金 持有人 数或 基金资 产净 值预警 情形 的说明
2015 年4 月7 日至2015 年6 月30 日， 本基 金存 在 连续二 十个 交易 日基 金资 产净值 低于 五千
万元的 情形 ，本 基金 资产 净值 于 2015 年7 月1 日 超 过五千 万元 。
§5 托管人报告
5.1 报告期 内本 基金托管 人遵 规守信 情况 声明
本报告期， 中 国建设银 行 股份有限公司 在本基金 的 托管过程中， 严格遵守 了 《证券投资基 金
法》 、 基 金合 同 、 托 管协 议 和其他 有关 规定 ， 不存 在 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 ， 完全 尽职 尽
责地履 行了 基金 托管 人应 尽的义 务 。
5.2 托管人 对报 告期内本 基金 投资运 作遵 规守信 、净 值计算 、利 润分配 等情 况的说 明
本报告期， 本 托管人按 照 国家有关规定 、基金合 同 、托管协议和 其他有关 规 定，对本基金 的
基金资产净值 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核，对 本基金的 投 资运作方面 进行了监
督，未 发现 基金 管理 人有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
报告期 内， 本基 金未 实施 利润 分 配。
5.3 托管人 对本 半年度报 告中 财务信 息等 内容的 真实 、准确 和完 整发表 意见
本托管人 复核 审查了本 报 告中的财务指 标、净值 表 现、利润分配 情况、财 务 会计报告、投 资
组合报 告等 内容 ，保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。
§6 半年度财务 会计报告 （未经审计）
6.1 资产负 债表
会计主 体： 信达 澳银 稳定 价值债 券型 证券 投资 基金
报告截 止日 ：2015 年6 月30 日
单位： 人民 币元
资产 附注号
本期末
2015 年6 月 30 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
资产：
银行存 款 6.4.7.1 504,415.66 20,549,209.32 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
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结算备 付金
340,510.75 496,853.06
存出保 证金
45,799.70 10,455.49
交易性 金融 资产 6.4.7.2 37,227,313.56 104,866,605.60
其中： 股票 投资
4,759,236.66 61,090.00
基金投 资
- -
债券投 资
32,468,076.90 104,805,515.60
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 - 20,000,000.00
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 6.4.7.5 661,129.43 2,457,393.51
应收股 利
- -
应收申 购款
11,155,260.27 959,958.68
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.7.6 - -
资产总 计
49,934,429.37 149,340,475.66
负债和所有者权益 附注号
本期末
2015 年6 月 30 日
上年度末
2014 年 12 月 31 日
负债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
10,899,865.75 -
应付证 券清 算款
200,043.00 14,220,622.98
应付赎 回款
276,121.68 1,499,171.36
应付管 理人 报酬
13,785.39 88,334.39
应付托 管费
4,595.14 29,444.79
应付销 售服 务费
6,533.08 51,414.69
应付交 易费 用 6.4.7.7 11,360.47 29,376.62
应交税 费
49,516.78 49,516.78
应付利 息
2,153.42 -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- - 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
12
其他负 债 6.4.7.8 238,120.46 160,140.30
负债合 计
11,702,095.17 16,128,021.91
所有者权益：
实收基 金 6.4.7.9 25,304,539.02 93,372,733.68
未分配 利润 6.4.7.10 12,927,795.18 39,839,720.07
所有者 权益 合计
38,232,334.20 133,212,453.75
负债和 所有 者权 益总 计
49,934,429.37 149,340,475.66
注：报 告截 止 日 2015 年6 月 30 日， 信达 澳银 稳定 价 值债 券 A 基 金份 额净 值 1.543 元 ，信 达澳 银
稳定价 值债 券 B 基金 份额 净值 1.501 元； 基金 份额 总额 25,304,539.02 份， 其中信 达澳 银稳 定价
值债 券A 基 金份 额 为5,904,711.14 份， 信达 澳银 稳 定价值 债 券B 基 金份 额 为19,399,827.88 份。
6.2 利润表
会计主 体： 信达 澳银 稳定 价值债 券型 证券 投资 基金
本报告 期：2015 年1 月1 日至 2015 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目 附注号
本期
2015 年1 月1 日至
2015 年6 月30 日
上年度可比期间
2014 年 1 月1 日至
2014 年 6 月 30 日
一、收入
1,696,579.65 5,145,158.00
1. 利息 收入
1,897,418.95 2,286,251.23
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 29,441.57 19,010.25
债券利 息收 入
1,863,746.83 2,261,771.96
资产支 持证 券利 息收 入
-
-
买入返 售金 融资 产收 入
4,230.55 5,469.02
其他利 息收 入
- -
2. 投资 收益 （损 失以 “- ”填列）
-264,713.35 -4,573,035.24
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 2,720,106.85 -116,531.10
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.13 -3,028,156.11 -4,481,704.14
资产支 持证 券投 资收 益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益 6.4.7.14 - -
股利收 益 6.4.7.15 43,335.91 25,200.00
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以 “- ”
号填列 ）
6.4.7.16 57,558.75 7,429,224.93 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
13
4. 汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填列 ）
- -
5. 其他 收入 （损 失以 “- ”号填列 ） 6.4.7.17 6,315.30 2,717.08
减： 二、费用
806,141.94 781,473.79
1．管 理人 报酬 6.4.10.2 188,063.90 194,798.76
2．托 管费 6.4.10.2 62,688.00 64,932.88
3．销 售服 务费
101,980.08 76,189.47
4．交 易费 用 6.4.7.18 48,558.04 4,929.76
5．利 息支 出
243,664.95 248,253.07
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
243,664.95 248,253.07
6．其 他费 用 6.4.7.19 161,186.97 192,369.85
三、 利润总额( 亏损总额以 “- ” 号填
列)
890,437.71 4,363,684.21
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （ 净亏损以 “- ” 号填列）
890,437.71 4,363,684.21
6.3 所有者 权益 （基金净 值） 变动表
会计主 体： 信达 澳银 稳定 价值债 券型 证券 投资 基金
本报告 期：2015 年1 月1 日至 2015 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至2015 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期 初所 有者 权益 （基 金净值 ） 93,372,733.68 39,839,720.07 133,212,453.75
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基 金 净 值 变
动数（ 本期 利润 ）
- 890,437.71 890,437.71
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的 基 金 净
值变动 数（ 净值 减少 以“- ”号填 列）
-68,068,194.66 -27,802,362.60 -95,870,557.26
其中：1.基 金申 购款 41,640,515.02 18,455,592.86 60,096,107.88
2.基金 赎回 款 -109,708,709.68 -46,257,955.46 -155,966,665.14
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人 分 配 利 润
产生的 基金 净值 变动 （净 值 减少以 “-”
号填列 ）
- - -
五、期 末所 有者 权益 （基 金净值 ） 25,304,539.02 12,927,795.18 38,232,334.20
项目
上年度可比期间
2014 年 1 月 1 日至2014 年 6 月 30 日 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
14
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期 初所 有者 权益 （基 金净值 ） 68,240,545.94 8,277,331.50 76,517,877.44
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基 金 净 值 变
动数（ 本期 利润 ）
- 4,363,684.21 4,363,684.21
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的 基 金 净
值变动 数（ 净值 减少 以“- ”号填 列）
-7,609,553.55
-140,094.34 -7,749,647.89
其中：1.基 金申 购款 30,823,834.89 5,558,328.32 36,382,163.21
2.基金 赎回 款 -38,433,388.44 -5,698,422.66 -44,131,811.10
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人 分 配 利 润
产生的 基金 净值 变动 （净 值 减少以 “-”
号填列 ）
- - -
五、期 末所 有者 权益 （基 金净值 ） 60,630,992.39 12,500,921.37 73,131,913.76
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 于建 伟______
______ 于鹏______
____ 刘 玉兰____
基金管 理 人 负责 人
主管 会计 工作 负责人
会计机 构负 责人
6.4 报表附 注
6.4.1 基 金基 本情况
信 达 澳 银 稳 定 价 值 债 券 型 证 券 投 资 基 金( 以下简称“ 本基金 ”) 经中国证券监督管理委员会
(以下 简称 “中 国证 监会 ”) 证监 许可[2009] 第 102 号 《关于 核准 信达 澳银 稳定 价值债 券型 证券 投
资基金 募集 的批 复 》 核 准 ， 由 信达 澳银 基金 管理 有 限公司 依照 《 中华 人民 共 和国证 券投 资基 金法 》
和《信达澳银 稳定价值 债 券型证券投资 基金基金 合 同》负责公开 募集。本 基 金为契约型 开放式，
存续期 限不 定， 自 2009 年 3 月9 日至 2009 年4 月 2 日止 期间 公开 发售 ， 首次设 立募 集不 包括 认
购 资 金 利 息 共 募 集 1,140,081,703.58 元( 其中 A 类 份 额 为 228,558,298.93 元，B 类 份 额 为
911,523,404.65 元)，业 经普华永道中天会 计师事 务所有限公司普华 永道中 天验字(2009) 第 061
号验资 报告 予以 验证 。经 向中国 证监 会备 案， 《信 达 澳银稳 定价 值债 券型 证券 投资基 金基 金合 同》
于2009 年4 月8 日 正式 生 效， 基 金合 同生 效日 的基 金 份额总 额为1,140,725,231.47 份 基金 份额( 其
中 A 类份额为 228,678,770.62 份，B 类份额为 912,046,460.85 份)，其中 认购资金利息折合
643,527.89 份基 金份 额( 其中 A 类 份额 为 120,471.69 份，B 类份 额为 523,056.20 份) 。 本基 金的
基金管理人为信达 澳银基 金管理有限公司， 基金托 管人为中国建设银 行股份 有限公司( 以 下 简称
“中国 建设 银行 ”) 。
根据《信达澳 银稳定价 值 债券型证券投 资基金基 金 合同》和《信 达澳银稳 定 价值债券型证 券
投资基金招 募说明书》 ，本 基金自募集 期起根据 认购/ 申购费用、 赎回费用 收取 方式的不同 ，将基
金份额 分为 不同 的类 别。 在投资 者认 购/ 申购 时收 取 前端认 购/ 申购 费用 的， 称 为 A 类 ；不 收取 前信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
15
端申购 费用 、 赎 回费 用， 而是从 本类 别基 金资 产中 计提销 售服 务费 的， 称为B 类。 本基 金 A 类、B
类两种 收费 模式 并存 ，由 于 基金 费 用 的不 同， 本基 金 A 类基金 份额 和 B 类基 金份额 分别 计算 基 金
份额净值，计 算公式为 计 算日各类别基 金资产净 值 除以计算日发 售在外的 该 类别基金份 额总数。
投资人 可自 由选 择申 购某 一类别 的基 金份 额， 但各 类别基 金份 额之 间不 能相 互转换 。
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》和《信 达 澳银稳定价值 债券型证 券 投资基金基金 合
同》的有关规 定，本基 金 的投资范围为 国内依法 发 行上市的债券 （包括国 债 、央票、金 融债、企
业债、 公司 债、 可 转换 债 券、 资 产支 持证 券等） 、 货 币市场 工具 、 股 票(仅 限于 首发/ 增发 新股 和可
转换债券/权 证的转股) 、 权证(仅限于 参与可分 离 转 债申购所获 得的权证) 以及 法律法规或 中国证
监会允 许基 金投 资的 其 他 金融工 具。 本基 金不 主动 在 二级市 场购 买股 票或 权证 等权益 类金 融工 具。
本基金的投资 组合比例 为 ：固定收益类 资产(含可 转 换债券)的比例 不低于基 金 资产的 80% ，持有
股票等权益类 证券的比 例 不超过基金资 产的 20% ， 现金或者到期 日在一年 以 内的政府债券 不低于
基金资 产净 值 的5% 。本 基 金的业 绩比 较基 准为 ：中 国债券 总指 数收 益率 。
本财务 报表 由本 基金 的基 金管理 人信 达澳 银基 金管 理有限 公司 于2015 年8 月24 日批 准报 出 。
6.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部于2006 年2 月15 日 颁布的 企业 会计 准则 以 及2014 年新 颁布 及
经修订的准 则及相关 规定( 以下简称“ 企业会计 准则 ”)及中国证 监会发布 的关 于基金行业 实务操
作的有关规定 编制，同 时 在具体会计核 算和信息 披 露方面也参考 了中国证 券 投资基金业 协会发布
的若干 基金 行业 实务 操作 。
6.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其 他有关 规定 的声明
本基金财务报 表的编制 符 合企业会计准 则和中国 证 监会发布的关 于基金行 业 实务操作的有 关
规定的 要求 ， 真 实、 完整 地 反映了 本基 金 2015 年 6 月 30 日的 财务 状况 以及2015 年 上半 年 度 的经
营成果 和基 金净 值变 动情 况。
6.4.4 本 报告 期所采 用的 会计 政策、 会计 估计与 最近 一期年 度报 告相一 致的 说明
除“6.4.5.2 会 计估计变 更的说明”所 述内容外， 本报告期所采 用的会计政 策、会计估计 与
最近一 期年 度报 告相 一致 。
6.4.5 会 计政 策和会 计估 计变 更以及 差错 更正的 说明
6.4.5.1 会 计政 策变更的 说明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的会 计政 策变 更。
6.4.5.2 会 计估 计变更的 说明
本基金 本报 告期 根据 中国 证券投 资基 金业 协会 中基 协发(2014)24 号关 于发 布 《中国 证券 投资
基金业 协会 估值 核算 工作 小组关 于 2015 年1 季度 固 定收益 品种 的估 值处 理标 准》的 通知 的规 定，信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
16
自2015 年3 月26 日 起， 对 本基金 持有 的在 交易 所上 市交易 或挂 牌转 让的 固定 收益品 种( 可转 换债
券、资 产支 持证 券和 私募 债券除 外) 采用 第三 方估 值 机构提 供的 估值 数据 进行 估值。
6.4.5.3 差 错更正 的说明
本基金 在本 报告 期间 无重 大会计 差错 更正 。
6.4.6 税项
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2002]128 号文 《 关 于开放 式证 券投 资基 金有 关税收 问题 的通
知》 、 财 税[2004]78 号文 《 关于证 券投 资基 金税 收政 策的通 知》 、 财税[2005]103 号文 《关 于股 权分
置试点 改革 有关 税收 政策 问题的 通知 》 、 财税[2008]1 号《财 政部 、国 家税 务 总局关 于企 业所 得税
若干优 惠政 策的 通知 》 、2008 年 9 月 18 日 《上 海、 深 圳证券 交易 所关 于做 好证 券交易 印花 税征 收
方式调 整工 作的 通知 》 、 财 税[2012]85 号 文 《 关于 实 施上市 公司 股息 红利 差别 化个人 所得 税政 策有
关问题 的通 知》 及其 他相 关税务 法规 和实 务操 作， 主要税 项列 示如 下 ：
(1) 以 发行 基金 方式 募集 资金， 不属 于营 业税 征收 范围， 不缴 纳营 业税 。
(2) 对 证券投 资基金 从证 券市场中 取得 的收入 ，包 括买卖股 票、 债券的 差价 收入，股 权的 股
息、红 利收 入， 债券 的利 息收入 及其 他收 入， 暂不 缴纳企 业所 得税 。
(3) 对 基金 取得 的股 票股 息、 红利 收入 ， 由上 市公 司在向 基金 支付 上述 收入 时代扣 代 缴 20%
的个人 所得 税； 基金 从公 开发行 和转 让市 场取 得的 上市公 司股 票， 持股 期限 在 1 个 月以 内( 含 1 个
月) 的， 其股 息红 利所 得全 额计入 应纳 税所 得额 ；持 股期限 在 1 个月 以上 至 1 年( 含 1 年) 的， 暂减
按 50% 计入 应纳 税所 得额 ；持股 期限 超 过 1 年 的， 暂减 按 25% 计入 应纳 税所 得额 。
(4) 对 基金 取得 的债 券利 息收入 ， 由 发行 债券 的企 业在向 基金 支付 上述 收入 时代扣 代 缴 20%
的个人 所得 税， 暂不 缴纳 企业所 得税 。
(5) 对 于基 金从 事 A 股 买 卖， 自 2008 年 9 月 19 日起 ， 出 让方 按 0.10% 的 税率 缴 纳证券( 股票)
交易印 花税 ，对 受让 方不 再缴纳 印花 税 。
(6) 基金作 为流通股 股东 在股权分置改 革过程中 收 到由非流通股 股东支付 的 股份、现金等 对
价，暂 免予 缴纳 印花 税、 企业所 得税 和个 人所 得税 。
6.4.9 关 联方 关系
6.4.9.1 本 报告期 存在控 制关 系或其 他重 大利害 关系 的关联 方发 生变化 的情 况
经 本基金管理人 股东会决 议通过，并中国 证券监督 管理委员会（证 监许可[2015]339 号）批
准，信达证券 股份有限 公 司受让中国信 达资产管 理 股份有限公司 持有的本 公 司 54%的股 权。上 述
股东变 更的 工商 变更 手续 已于 2015 年5 月 22 日 办 理完毕 。
6.4.9.2 本 报告期 与基金 发生 关联交 易的 各关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
17
信达澳银基金管理有限公司 （ “ 信 达 澳 银 基 金 公
司” ）
基金管 理人 、 注 册登 记机 构、 基 金销 售机 构
中国建 设银 行股 份有 限公 司 (“ 中国 建设 银行 ”) 基金托 管人 、基 金代 销机 构
信达证 券股 份有 限公 司( “ 信达证 券”) 基金管 理人 的控股 股东
康联首 域集 团有 限公 司
(Colonial First State Group Limited)
基金管 理人 的股 东
信达新 兴财 富（ 北京 ）资 产管理 有限 公司 基金管 理人 的全 资 子 公司
中国信 达资 产管 理股 份有 限公司 对公司 法人 股东 直接 持股 20%以 上的 股东 ，
原基金 管理 人的 控股 股东
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.10 本报 告期及 上年 度可 比期间 的关 联方交 易
6.4.10.1 通过关 联方交 易单 元进行 的交 易
6.4.10.1.1 股 票交 易
无。
6.4.10.1.2 权 证交 易
无。
6.4.10.1.3 应 支付 关联 方的 佣金
无。
6.4.10.2 关联方 报酬
6.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年 1 月 1 日至2015
年6 月30 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至2014 年
6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 188,063.90 194,798.76
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 37,180.54 42,593.58
注：支 付基 金管 理人 信达 澳银基 金公 司的 管理 人报 酬按前 一日 基金 资产 净 值0.6% 的 年费 率计 提，
逐日累计至每月月底，按 月支付。其计算公式为： 日管理人报酬＝前一日基 金资产净值 ×0. 6%/
当年天 数。
6.4.10.2.2 基 金托 管费 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
18
单位： 人民 币元
项目
本期
2015 年1 月1 日至2015 年
6 月 30 日
上年度 可比 期间
2014 年1 月1 日至 2014 年6
月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 62,688.00 64,932.88
注： 支 付基 金托 管人 中国 建设银 行的 托管 费按 前一 日基金 资产 净 值0.2% 的 年 费率计 提， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为： 日托 管费 ＝前一 日基 金资 产净 值 × 0 .2%/ 当 年天 数。
6.4.10.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2015 年1 月 1 日至 2015 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
信达澳 银稳 定价 值
债券 A
信达澳 银稳 定价 值
债券 B
合计
信达澳 银基 金公 司 - 17,980.48 17,980.48
中国建 设银 行 - 70,624.06 70,624.06
合计 - 88,604.54 88,604.54
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2014 年1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
信达澳 银稳 定价 值
债券 A
信达澳 银稳 定价 值
债券 B
合计
信达澳 银基 金公 司 - 7,702.67 7,702.67
中国建 设银 行 - 63,524.51 63,524.51
合计 - 71,227.18 71,227.18
注：信 达澳 银稳 定价 值债 券 A 不 收取 销售 服务 费。 支付基 金销 售机 构的 销售 服务费 按前 一日 信 达
澳银稳 定价 值债 券B 基金 份额对 应的 基金 资产 净 值0.4%的 年费 率计 提， 逐日 累计至 每月 月底 ， 按
月支付给信达 澳银基金 公 司，再由信达 澳银基金 公 司计算并支付 给各基金 销 售机构。其 计算公式
为： 日 销售 服务 费＝ 前一 日 信达澳 银稳 定价 值债 券B 基金份 额对 应的 基金 资产 净值 ×0.4%/ 当 年天
数。
6.4.10.3 与关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券(含 回购) 交易
无。
6.4.10.4 各关联 方投资 本基 金的情 况 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
19
6.4.10.4.1 报 告期 内基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 的情 况
无。
6.4.10.4.2 报 告期 末除 基金 管理人 之外 的其他 关联 方投资 本基 金的情 况
份额单 位： 份
信达澳 银稳 定价 值债 券A
关联方 名称
本期 末
2015 年6 月30 日
上年度 末
2014 年12 月 31 日
持有的 基金 份额
持有的 基金 份额 占
基金总 份额 的比 例
持有的 基金 份额
持有的 基金 份额 占基
金总份 额的 比例
信达证 券 - - - -
信达澳 银稳 定价 值债 券B
关联方 名称
本期 末
2015 年6 月30 日
上年度 末
2014 年12 月 31 日
持有的 基金 份额
持有的 基金 份额 占
基金总 份额 的比 例
持有的 基金 份额
持有的 基金 份额 占基
金总份 额的 比例
信达证 券 -
- 8,547,008.55 9.15%
6.4.10.5 由关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2015 年1 月 1 日至 2015 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国建 设银 行 504,415.66 11,654.25 1,179,927.59 11,397.66
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 建设 银行 保管， 按银 行同 业利 率计 息。
6.4.10.6 本基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
无。
6.4.10.7 其他关 联交易 事项 的说明
无。
6.4.12 期末 （2015 年6 月30 日 ）本基 金持有 的流 通受限 证券 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
20
6.4.12.1 因认购 新发/增 发证 券而于 期末 持有的 流通 受限证 券
无。
6.4.12.2 期末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
无。
6.4.12.3 期末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.12.3.1 银 行间 市场 债券 正回购
截至本 报告 期 末 2015 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事 银 行间市 场 债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回
购证券 款余 额9,499,865.75 元， 是 以如 下债 券作 为 质押：
金额单 位： 元
债券代 码 债券名 称 回购到 期日 期末估 值单 价 数量（ 张） 期末估 值总 额
1180075 11 鄂 城投 债 2015-7-13 104.79 100,000 10,479,000.00
合计
100,000 10,479,000.00
6.4.12.3.2 交 易所 市场 债券 正回购
截至本 报告 期 末 2015 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回
购证券 款余 额 1,400,000.00 元， 于 2015 年 7 月 1 日到期 。该 类交 易要 求本 基金在 新质 押式 回购
下转入 质押 库的 债券 ，按 证券交 易所 规定 的比 例折 算 为标 准券 后， 不低 于债 券回购 交易 的余 额。
6.4.14 有助 于理解 和分 析会 计报表 需要 说明的 其他 事项
(1) 公允价 值
(a) 不 以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括贷款及 应收款项和 其他金融 负 债，其账面价 值
接近于 公允 价值 。
(b) 以 公允 价值 计量 的金 融 工具
(i) 金 融工 具公 允价 值计 量 的方法
公允价值计量 基于公允 价 值的输入值的 可观察程 度 以及该等输入 值对公允 价 值计量整体的 重
要性， 被划 分为 三个 层次 ：
第一层 次输 入值 是在 计量 日能够 取得 的相 同资 产或 负债在 活跃 市场 上未 经调 整的报 价 ；
第二层 次输 入值 是除 第一 层次输 入值 外相 关资 产或 负债直 接或 间接 可观 察的 输入值 ；
第三层 次输 入值 是相 关资 产或负 债的 不可 观察 输入 值 。
(ii) 各 层次 金融 工具 公允 价值
于 2015 年 6 月 30 日， 本基金 持有 的以 公允 价值 计量的 金融 工具 中属 于第 一层次 的余 额 为信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
21
4,759,236.66 元 ，属 于第 二 层次的 余额 为 32,468,076.90 元， 无属 于第 三层 次的 余额(2014 年 12 月
31 日 ：第 一层 次 37,170,605.60 元 ，第 二层 次 67,696,000.00 元 ，无 属于 第三 层 次的余 额) 。
(iii) 公允 价值 所属 层次 间的重 大变 动
对于证券交易 所上市的 股 票和债券，若 出现重大 事 项停牌、交易 不活跃、 或 属于非公开发 行
等情况，本基 金分别于 停 牌日至交易恢 复活跃日 期 间、交易不活 跃期间及 限 售期间将相 关股票和
债券的公允价 值列入第 二 层次 或第三层次 ，上述 事 项解除时将相 关股票和 债 券的公允价 值列入第
一层次 。
(iv)第三 层次 公 允价 值 余 额和本 期变 动金 额
无。
(2) 除公允 价值 外， 截至 资产 负债表 日本 基金 无需 要说 明的其 他重 要事 项 。
§7 投资组合报 告
7.1 期末基 金资 产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（%）
1 权益投 资 4,759,236.66 9.53
其中： 股票 4,759,236.66 9.53
2 固定收 益投 资 32,468,076.90 65.02
其中： 债券 32,468,076.90 65.02
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 844,926.41 1.69
7 其他各 项资 产 11,862,189.40 23.76
8 合计 49,934,429.37 100.00
7.2 报告 期 末按 行业分类 的股 票投资 组合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%) 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
22
A 农、林 、牧 、渔 业
- -
B 采矿业
- -
C 制造业
135,750.00 0.36
D 电力、 热力、 燃气 及水 生 产和供 应业
1,892,436.24 4.95
E 建筑业
- -
F 批发和 零售 业
- -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业
- -
H 住宿和 餐饮 业
- -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
- -
J 金融业
2,659,975.42 6.96
K 房地产 业
- -
L 租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业
23,865.00 0.06
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
47,210.00 0.12
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合
- -
合计
4,759,236.66 12.45
7.3 期末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值 （ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600023 浙能电 力 181,547 1,800,946.24 4.71
2 600016 民生银 行 144,355 1,434,888.70 3.75
3 601398 工商银 行 232,024 1,225,086.72 3.20
4 601985 中国核 电 7,000 91,490.00 0.24
5 603019 中科曙 光 1,000 86,590.00 0.23
6 603989 艾华集 团 1,000 49,160.00 0.13
7 603199 九华旅 游 1,000 47,210.00 0.12
8 601226 华电重 工 1,500 23,865.00 0.06
注：本 基金 本报 告期 仅持 有上述 股票 。 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
23
7.4 报告期 内股 票投资组 合的 重大变 动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计 买入金 额
占期初基 金资产 净
值比例（ ％）
1 601398 工商银行 6,666,662.36 5.00
2 601988 中国银行 6,274,806.87 4.71
3 600028 中国石化 5,807,765.92 4.36
4 600023 浙能电力 2,210,586.76 1.66
5 601318 中国平安 1,724,400.80 1.29
6 600016 民生银行 1,322,291.80 0.99
7 600958 东方证券 70,210.00 0.05
8 601985 中国核电 23,730.00 0.02
9 603989 艾华集团 20,740.00 0.02
10 603199 九华旅游 12,080.00 0.01
11 603198 迎驾贡酒 11,800.00 0.01
12 601689 拓普集团 11,370.00 0.01
注：本表中累 计买入金 额 是按照买入成 交金额（ 成 交单价乘以成 交数量） 填 列，不考虑 相关交易
费用。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额 占期初 基金 资产 净值 比例 （％）
1 600028 中国石化 6,871,501.06 5.16
2 601988 中国银行 6,585,808.35 4.94
3 601398 工商银行 6,370,363.53 4.78
4 601318 中国平安 1,805,186.60 1.36
5 600023 浙能电力 1,116,871.36 0.84
6 600958 东方证券 158,130.00 0.12
7 603198 迎驾贡酒 38,000.00 0.03
8 601689 拓普集团 25,880.00 0.02
注： 本 基金 本报 告期 仅上 述所列 股票 发生 卖出 交易 。 本表 中累 计卖 出金 额是 按照卖 出成 交金 额 （ 成
交单价 乘以 成交 数量 ）填 列，不 考虑 相关 交易 费用 。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
单位： 人民 币元 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
24
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 24,156,444.51
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 22,971,740.90
注：本表中买 入股票成 本 （成交）总额 、卖出股 票 收入（成交） 总额均按 照 买卖成交金 额（成交
单价乘 以成 交数 量） 填列 ，不考 虑相 关交 易费 用。
7.5 期末按 债券 品种分类 的债 券投资 组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 1,537,050.00 4.02
其中： 政策 性金 融债 1,537,050.00 4.02
4 企业债 券 20,749,026.90 54.27
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 10,182,000.00 26.63
7 可转债 - -
8 其他 - -
9 合计 32,468,076.90 84.92
7.6 期末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 1180075 11鄂城 投债 100,000 10,479,000.00 27.41
2 122507 12玉交 投 100,010 10,270,026.90 26.86
3 1282128 12渝建 工MT N2 100,000 10,182,000.00 26.63
4 018001 国开13 01 15,000 1,537,050.00 4.02
注：本 基金 本报 告期 末未 仅 持有 上述 债券 。
7.7 期末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序 的 所有资 产支 持证券 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
7.8 报告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序 的前 五名 贵金属 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有 贵 金属 。 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
25
7.9 期末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序 的 前五名 权证 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
7.10 报 告期末 本基 金投资 的国 债期货 交易 情况说 明
7.10.1 本期 国债期 货投 资政 策
本基金 未参 与投 资国 债期 货。
7.10.2 报告 期末本 基金 投资 的国债 期货 持仓和 损益 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。
7.10.3 本期 国债期 货投 资评 价
本基金 未参 与投 资国 债期 货 。
7.11 投资组 合报 告附注
7.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体报告期内被监管部门立案调查，或在报
告 编制 日前一 年内 受到公 开谴 责、处 罚的 情形 及 相关 投资决 策程 序说明 。
工商银 行 （601398）在 2015 年2 月 4 日收 到中 国银 行间市 场交 易商 协会 的整 改通知 书 ， 主 要
原因在 于 ： 作 为债 务融 资 工具 “13 浙 建投MTN001 ” 主承销 商 ， 工 商银 行在 获 知发行 人浙 江省 建设
投资集 团有 限公 司整 合下 属子公 司少 数股 东权 益事 项后未 及时 组织 召开 持有 人会议 ，交 易商 协会
认为违 反了 《银 行间 债券 市场非 金融 企业 债务 融资 工具持 有人 会议 规程 》的 规定， 应该 对此 进行
整改。
基金管理人认 为，该公 司 在收到整改通 知后，即 进 行了整改，切 实保护了 投 资者利益。基 金
管理人 经过 审慎 分析 ，认 为该通 知所 述之 问题 不会 对该公 司的 经营 和价 值构 成重大 影响 。
除工商银行（601398）外 ，其余的本基 金投资的前 十名证券的发 行主体报告 期内没有被监 管
部门立 案调 查， 也没 有在 报告编 制日 前一 年内 受到 公开谴 责、 处罚 的情 形。
7.11.2 本基 金投资 的前 十名 股票中 ， 没有投资 超出 基金合 同规 定备选 股票 库的情 形。
7.11.3 期末 其他各 项资 产构 成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 45,799.70
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 661,129.43
5 应收申 购款 11,155,260.27
6 其他应 收款 - 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
26
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 11,862,189.40
7.11.4 期末 持有的 处于 转股 期的可 转换 债券明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
7.11.5 期末 前十名 股票 中存 在流通 受限 情况的 说明
注：本 基金 本报 告期 末 前 十名股 票中 不存 在流 通受 限 的情况 。
7.11.6 投资 组合报 告附 注的 其他文 字描 述部分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 可能 存在 尾差。
§8 基金份额持 有人信息
8.1 期末基 金份 额持有人 户数 及持有 人结 构
份额单 位： 份
份额级 别
持有人 户
数(户)
户均持 有
的基金 份
额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
信 达 澳 银 稳 定 价 值
债券A 1,484.00 3,978.92 - - 5,904,711.14 100.00%
信 达 澳 银 稳 定 价 值
债券B 492.00 39,430.54 6,706,908.12 34.57% 12,692,919.76 65.43%
合计 1,976.00 12,805.94
6,706,908.12 26.50% 18,597,630.90 73.50%
注： 分级 基金 机构/ 个人 投 资者持 有份 额占 总份 额比 例的计 算中 ， 对下 属分 级 基金 ， 比 例的 分母 采
用各自级别的 份额，对 合 计数，比例的 分母采用 下 属分级基金份 额的合计 数 （即期末基 金份额总
额） 。
8.2 期末基 金管 理人的从 业人 员持有 本基 金的情 况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理 人 所有
从业人 员持 有本
基金
信达澳 银稳 定价 值债 券 A - -
信达澳 银稳 定价 值债 券 B - -
合计 - - 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
27
8.3 期末基 金管 理人的从 业人 员持有 本开 放式基 金份 额总量 区间 情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理
人员、 基金 投资
和研究 部门 负责
人持有 本开 放式
基金
信达澳 银稳 定价 值债 券 A
0
信达澳 银稳 定价 值债 券 B
0
合计
0
本基金 基金 经理
持有本 开放 式基
金
信达澳 银稳 定价 值债 券 A
0
信达澳 银稳 定价 值债 券 B
0
合计 0
§9 开放式基金 份额变动
单位： 份
项目 信达澳 银稳 定价 值债 券 A 信达澳 银稳 定价 值债 券 B
基金合 同生 效日 （2009 年 4 月 8 日 ）
基金份 额总 额
228,678,770.62 912,046,460.85
本报告 期期 初基 金份 额总 额 15,428,146.07 77,944,587.61
本报告 期基 金总 申购 份额 4,936,649.99 36,703,865.03
减：本 报告 期基 金总 赎回 份额 14,460,084.92 95,248,624.76
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 - -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 5,904,711.14 19,399,827.88
§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份额 持有 人大会 决议
报告期 内， 未召 开基 金份 额持有 人大 会， 未有 相关 决议。
10.2 基 金管理 人、 基金托 管人 的专门 基金 托管部 门的 重大人 事变 动
报告期 内， 基金 管理 人未 发生重 大人 事变 动。
10.3 涉 及基金 管理 人、基 金财 产、基 金托 管业务 的诉 讼
报告期 内， 未发 生涉 及基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼。
10.4 基 金投资 策略 的改变
报告期 内， 未发 生基 金投 资策略 的改 变。 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
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10.5 为 基金进 行审 计的会 计师 事务所 情况
本基金 管理 人 2015 年 5 月 27 日发 布公 告 ， 改聘 安 永华明 会计 师事 务所 （特 殊普通 合伙 ）为
本基金 的外 部审 计机 构。
10.6 管 理人、 托管 人及其 高级 管理人 员受 稽查或 处罚 等情况
报告期 内， 未发 生管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员受稽 查或 处罚 等情 况。
10.7 基 金租用 证券 公司交 易单 元的有 关情 况
10.7.1 基金 租用证 券公 司交 易单元 进行 股票投 资及 佣金支 付情 况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
招商证 券 3 21,166,554.30 92.14% 19,269.96 92.14% -
平安证 券 1 1,805,186.60 7.86% 1,643.45 7.86% -
齐鲁证 券 1 - - - - 新增
世纪证 券 1 - - - - -
西南证 券 1 - - - - 新增
兴业证 券 1 - - - - -
银河证 券 1 - - - - -
银泰证 券 1 - - - - -
浙商证 券 1 - - - - -
中投证 券 1 - - - - -
中信万 通 1 - - - - -
中银国 际 1 - - - - -
安信证 券 1 - - - - -
长江证 券 2 - - - - -
国泰君 安 2 - - - - -
国信证 券 2 - - - - -
申万宏源 3 - - - - -
中金公 司 2 - - - - -
中信建 投 2 - - - - -
信达证 券 3 - - - - 新增 1 个
长城证 券 1 - - - - -
东方证 券 1 - - - - - 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
29
东兴证 券 1 - - - - -
高华证 券 1 - - - - -
光大证 券 1 - - - - -
广发证 券 1 - - - - -
国金证 券 1 - - - - -
国联证 券 1 - - - - -
海通证 券 1 - - - - -
华创证 券 1 - - - - -
华泰证 券 1 - - - - -
联讯证 券 1 - - - - 新增
民生证 券 1 - - - - -
中信证 券 3 - - - - -
注：根据《 交易单元 及佣 金管理办法》 、 《投资审 议 委员会议事 规则》的 规定 ，交易单元 开设、 增
设或退租由研 究咨询部 提 议，经公司投 资审议委 员 会审议。在分 配交易量 方 面，公司制 订合理的
评分体系，相 关投资研 究 人员于每个季 度最后 20 个工作日对提 供研究报 告 的证券公司的 研究水
平、服务质量 等综合情 况 通过投研管理 系统进行 评 比打分。交易 管理部根 据 上季度研究 服务评分
结果安排研究 机构交易 佣 金分配，每半 年佣金分 配 排名应与上两 个季度研 究 服务评分排 名基本匹
配，并 确保 重点 券商 研究 机构年 度佣 金排 名应 与全 年合计 研究 服务 评分 排名 相匹配 。
10.7.2 基金 租用证 券公 司交 易单元 进行 其他证 券投 资的情 况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权
证
成交总 额
的比例
招商证 券 145,185,393.42 59.12% 1,145,300,000.00 86.95% - -
平安证 券 74,736,187.41 30.43% 92,300,000.00 7.01% - -
齐鲁证 券 - - - - - -
世纪证 券 - - - - - -
西南证 券 - - - - - -
兴业证 券 - - - - - -
银河证 券 - - - - - -
银泰证 券 - - - - - -
浙商证 券 - - - - - -
中投证 券 - - - - - -
中信万 通 - - - - - -
中银国 际 - - - - - - 信达澳银稳定价值债券型证券投资基金 2015 年半年度报告摘要
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安信证 券 - - - - - -
长江证 券 - - - - - -
国泰君 安 - - - - - -
国信证 券 - - - - - -
申万宏源 - - - - - -
中金公 司 2,775,748.71 1.13% 6,000,000.00 0.46% - -
中信建 投 - - - - - -
信达证 券 - - - - - -
长城证 券 - - - - - -
东方证 券 - - - - - -
东兴证 券 - - - - - -
高华证 券 - - - - - -
光大证 券 - - - - - -
广发证 券 - - - - - -
国金证 券 - - - - - -
国联证 券 - - - - - -
海通证 券 - - - - - -
华创证 券 - - - - - -
华泰证 券 - - - - - -
联讯证 券 - - - - - -
民生证 券 - - - - - -
中信证 券 22,899,784.15 9.32% 73,536,000.00 5.58% - -
§11 影响投 资者决策的其 他重要信息
无。
