摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
摩根士丹利华鑫量化配置股票型
证券投资基金
招募说明书( 更新) 摘要
（2015年第1号）
基金管 理人：摩根士丹利 华鑫基金管理有限 公司
基金托 管人：中国农业银 行股份有限公司 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
【 重要 提示】
摩 根士 丹利华 鑫量 化配置 股票 型证券 投资 基金 （ 以下 简称 “ 本基 金” ） 于 2012
年 9 月 18 日经 中国证券 监督 管理委 员会 证监许 可【2012 】1238 号文 核准 募集。
本 基金 的基金 合同 于2012 年12 月11 日正 式生 效。 本 基金 为契约 型开 放式 基金。
投 资有 风险， 投资 人投资 于本 基金时 应认 真阅读 招募 说明书 。
基 金的 过往业 绩并 不预示 其未 来表现 。
本摘要根据基金合同和基金招募说明书编写，并经中国证监会核准。基金
合同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同
取得基金份额，即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份
额 的 行 为 本 身 即 表 明 其 对 基 金 合 同 的 承 认 和 接 受 ， 并 按 照 《 基 金 法 》 、 《 运 作 办
法 》 、基金合 同及 其他有 关规 定享有 权利 、 承担 义务 。 基 金投资 人欲了 解基 金份
额 持有 人的权 利和 义务， 应详 细查阅 基金 合同。
本 招募 说明书 （更 新）所 载内 容截止 日为 2015 年 6 月 11 日， 有关财 务数
据 和净 值表现 截止 日为 2015 年3 月31 日(财 务数 据未经 审计)。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
目
录
一、基 金管 理人 ............................................................................................................................... 3
二、基 金托 管人 ............................................................................................................................... 7
三、相 关服 务机 构 ......................................................................................................................... 13
四、基 金的 名称 ............................................................................................................................. 31
五、基 金的 运作 方式 与类 型 ......................................................................................................... 31
六、基 金的 投资 目标 ..................................................................................................................... 31
七、 基 金的 投资 方向 ..................................................................................................................... 32
八、基 金的 投资 策略 ..................................................................................................................... 32
九、基 金的 业绩 比较 基准 ............................................................................................................. 37
十、基 金的 风险 收益 特征 ............................................................................................................. 38
十一、 基金 的投 资组 合报 告 ......................................................................................................... 38
十二、 基金 的业 绩 ......................................................................................................................... 42
十三、 基金 的费 用与 税收 ............................................................................................................. 43
十四、 对招 募说 明书 更新 部分的 说明 ......................................................................................... 46
摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
3
一、基金管理人
（一） 基金 管理 人概 况
名称： 摩根 士丹 利华 鑫基 金管理 有限 公司
注册地 址： 深圳 市福 田区 中心四 路 1 号嘉 里建 设广 场第二 座 第 17 层 01-04 室
办公地 址： 深圳 市福 田区 中心四 路 1 号嘉 里建 设广 场第二 座 第 17 层
法定代 表人 ：YU HUA （于 华）
成立日 期：2003 年3 月 14 日
批准设 立机 关及 批准 设立 文号： 中国 证监 会证 监基 金字[2003]33 号
注册资 本：22,750 万元 人 民币
联系人 ：赵 婧
联系电 话： （0755 ）88318883
股权结 构应 为： 华鑫 证券 有 限责任 公司 （39.560% ） 、 摩 根士丹 利国 际控 股公 司 （37.363%）、
深圳市招 融投 资控股 有限 公司（10.989% ） 、 汉唐证 券有限责 任公 司（6.593% ） 、深圳市 中技
实业（ 集团 ）有 限公 司（5.495%）。
（二） 主要 人员 情况
于华先 生， 北京 大学 经济 学学士 ， 鲁 汶大 学工 商管 理硕士 、 金 融博 士， 美国 注册金 融 分
析师 （CFA ） 。 曾任 深圳 证 券交易 所综 合研 究所 所长 ， 加 拿大 鲍尔 集团亚 太分 公司基 金与 保险
业务副 总裁 ，加 拿大 伦敦 人寿保 险公 司北 京代 表处 首席代 表， 大成 基金 管理 有限公 司董 事 、
总经理 ， 摩根 士丹利 亚洲 有限公 司董 事总 经理 、 中 国投资 管理 业务 主管 ， 摩 根士丹 利华 鑫 基
金管理 有限 公司 总经 理。 现任本 公司 董事 长。
俞洋先 生 ， 澳 门科技 大学 工商管 理硕 士 ， 上海 财经 大学工 商管 理硕 士。 曾任 常州市 证 券
公司延 陵东 路营 业部 总经 理、 巨 田证 券有 限责 任公 司无锡 营业 部总 经理 、 华 鑫证券 有限 责任
公司总 裁助 理、 华鑫 证券 有限责 任公 司副 总裁 。2014 年5月 至今 任华 鑫证 券有 限责任 公司 总
裁、 党 委副 书记 、 董 事， 兼任华 鑫证 券投 资有 限公 司董事 长、 华鑫 期货 有限 公司董 事。 现任
本公司 副董 事长 。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
4
滕明芳 先生 ，1984 年 毕业 于上海 市闸 北区 业余 大学 企业管 理专 业，1999 年10 月毕业 于亚
洲 （澳 门） 国际 公开 大学。 曾先后 担任 安徽 黄山 查林 场二连 连长 、 上 海手 工业 建材综 合厂 厂
长、 上 海 水 仙电 器股 份有 限企管 办、 计划 科、 财务 科副科 长、 上海 水仙 能率 有限公 司 （ 中日
合资） 财务 部经 理兼 工会 主席、 上海 水仙 电器 股份 有限公 司董 事、 副总 、 总 会计师 、 上 海广
电集团 有限 公司 财务 部经 理助理 、 上 海广 电股 份有 限公司 副总 会计 师、 上海 广电电 子股 份有
限公司 总会 计师 。2011 年10 月至 今任 华鑫 证券 有限 责 任公司 财务 总监 ， 兼 任华 鑫证券 投资 有
限公司 总经 理。 现任 本公 司董事 。
陈如钢 先生 ， 中 国人 民大 学市场 营销 学士 。 曾 任中 国农业 银行 上海 信托 投资 公司副 总工
程师、 华鑫 证券 有限 责任 公司信 息技 术总 监兼 信息 技术部 总经 理。2011 年12 月至今 任华 鑫证
券有限 责任 公司 副总 裁兼 信息技 术部 总经 理 ， 兼 任华 鑫期货 有限 公司 董事 。 现任 本公司 董 事 。
Edmond N. Moriarty 先生， 汉密尔 顿学 院学 士， 弗吉 尼亚大 学达 顿商 学院 工商 管理硕 士。
2011 年3月 起任 摩根 士丹 利 商业银 行与 房地 产投 资部 主管。 曾任 摩根 士丹 利投 资管理 部首 席
运营官 、 美林 证券公 司联 席首席 风险 管理 官、 环球 信贷与 债务 部主 管、GMI 资产配 置与 债 务
部主管 、证 券投 资银 行部 总经理 。现 任本 公司 董事 。
张文础 先生 ， 悉 尼大 学法 律荣誉 学士 和经 济学 学士 。 曾供 任职 于富 而德 律师 事务所 的香
港和伦 敦办 公室 。 加 入摩 根士丹 利之 后， 历任 摩根 士丹利 大中 华区 法律 负责 人及公 司法 律与
合规部 其他 高级 职务 ，现 任摩根 士丹 利董 事总 经理 和中国 区首 席运 营官 。现 任本公 司 董 事 。
彭磊女 士 ， 西 南财经 大学 经济学 学士 ， 北京大 学经 济学硕 士 。 曾 任中国 南山 开发集 团 金
融投资 部主 管 、 深圳 经济 特区证 券公 司资 产管 理部 、 友 联资 产管 理公司 执行 董事 、 招 商局 金
融集团 有限 公司 综合 管理 部副总 经理 、 审计稽 核部 总经理 、 中国 业务部 总经 理、 证券 部总 经
理。2012 年4月 至今 任招 商 局金融 集团 有限 公司 总经 理助理 。现 任本 公司 董事 。
高潮生(Sheldon Gao) 先 生 ，美国 康奈 尔大 学工 商管 理硕士 、金 融博 士。 曾 任 汇添富 资
产管理 （香 港） 公司 总经 理； ， 英国 施罗 德投 资管 理 公司董 事总 经理 、 中 国总 裁； ， 美国 联博
资产管 理公 司投 资分 析总 监； ， 美国 晨星 公司 全球 研 究总监 和美 国道 琼斯 公司 全球研 究与 战
略总监 。 ， 并曾 在多 家美 国 对冲基 金公 司担 任资 深基 金经理 。现 任本 公司 董事 、总经 理。
孙铮先 生， 上海 财经 大学 经济学 （会 计学 ）博 士。1983 年2 月至 今在 上海 财经 大学先 后
任职助 教、 讲师、 副教 授 、 教授， 并先 后担 任会 计 学系副 系主 任、 系主 任、 校长助 理、 副校
长， 现任 上海 财经大 学商 学院院 长 。 兼 任中国 会计 学会副 会长 ； 财政部 中国 会计准 则委 员 会
委员； 国务 院学 位委 员 会 学科评 议组 （工 商管 理学 科） 成 员； 全国 会计 专业 学位研 究生 教育
指导委 员会 副主 任委 员； 全国工 商管 理专 业学 位研 究生教 育指 导委 员会 委员 ； 澳大 利亚 注册
会计师 公会 （CPA Australia ） 资深 注册 会计 师 、 荣 誉会员 （FCPA ） ； 上 海汽 车 集团股 份有 限
公司独 立董 事， 苏州 银行 股份有 限公 司独 立董 事。 现任本 公司 独立 董事 。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
5
彭章键 先生 ， 中国人 民大 学法学 学士 。 曾供职 于海 南省高 级人 民法 院， 广东 信达律 师 事
务所。2008 年至 今担 任北 京市中 银律 师事 务所 深圳 分所合 伙人 ， 兼 任华 南经 济贸易 仲裁 委员
会和深 圳仲 裁委 员会 仲裁 员。现 任本 公司 独立 董事 。
苗复春 先生 ，中 国人 民大 学经济 专业 硕士 。2007 年5 月至今 任中 国人 寿养 老保 险公司 顾
问。 曾 任内 蒙古 商业 局、 计委科 长， 中国 社科 院技 术经济 研究 所助 理研 究员 ， 国务 院技 术经
济研究 中心 研究 员， 国务 院办公 厅副 局长 ， 外 经贸 部办公 厅主 任 ， 中央 财经 领导小 组办 公 室
局长， 中国 人寿 保险 公司 副总经 理， 中国 人寿 保险 股份有 限公 司执 行董 事、 执行副 总裁 ， 中
国人寿 保险 集团 公司 副总 裁。现 任本 公司 独立 董事 。
Paul M. Theil 先生，耶鲁大学东亚研究学士、硕士，哈佛大学商学院工商管理硕 士
（MBA） 、法学 院法律 博士 （JD ） 。 目前担 任中 安信业 董事长 ，曾任 摩根士 丹利 亚洲私 募股权
部门主 管、 美国 驻华 大使 馆一秘 。现 任本 公司 独立 董事。
2 、监 事会 成员
赵恒先 生 ， 西 安大学 计划 统计学 士 ， 上 海财经 大学 工商管 理硕 士 。 曾任 中国 人民银 行 西
安分行 干部 、 西安证 券有 限责任 公司 总经 理、 华鑫 证券有 限责 任公 司总 监、 摩根士 丹利 华 鑫
基金管理 有限 公司董 事。2008 年 至今任 华鑫证 券有 限责任公 司副 总裁， 兼任 华鑫期货 有限
公司董 事长 。现 任本 公司 监事长 。
蒋蓓怡 女士 ，新 加坡 南洋 理工大 学会 计学 士。 美国 注册金 融分 析师 （CFA）。 2011 年 12
月至今 担任 摩根 士丹 利中 国区首 席风 险官 执行 董事 ， 曾 任德 意志 银行 （中 国） 有限公 司上 海
分行风 险管 理部 董事 、 德 意志银 行亚 太总 部风 险管 理部助 理副 总裁 、 德 勤会 计师事 务所 高级
分析师 ，安 达信 会计 师事 务所高 级分 析师 。现 任本 公司监 事。
王章为 先生 ， 东 北财 经大 学学士 ， 南 澳大 学工 商管 理硕士 ， 中 国注 册会 计师 、 国际 注册
内部审 计师 。 曾任深 圳三 九集团 会计 、 深圳中 华会 计师事 务所 项目 经理 、 招 商局蛇 口控 股 股
份有限 公司 审计 部经 理、 招商局 科技 集团 有限 公司 财务部 经理 、 招 商局 集团 有限公 司 审 计部
高级经 理。2008 年6 月 至 今任招 商局 金融 集团 有限 公司财 务部 总经 理。 现任 本公司 监事 。
刘先鸣 先生 ， 厦门大 学国 际法硕 士 ， 大 连海事 大学 国际经 济法 学士 。 曾 任民 生加银 基 金
管理有 限公 司监 察稽 核部 经理 ， 北 京中 伦律师 事务 所律师 ， 广东 格林律 师事 务所律 师 。2011
年加入 本公 司， 现任 公司 律师、 职工 监事 。
徐达女士 ，弗 吉尼亚 大学 商业与经 济学 士。2012 年 加入本公 司， 现任基 金经 理助理 兼摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
6
研究员 、职 工监 事。
赵婧女 士 ， 英 国雷丁 大学 学士 ， 英 国诺 丁汉大 学硕 士。 曾任 信诚 人寿保 险公 司管理 培 训
生、广州 英国 文化教 育处 财务官员 。2007 年 加入本 公司，现 任本 公司综 合管 理和人力 资源
部总监 、职 工监 事。
周苑洁 女士 ， 华东政 法大 学国际 经济 法法 学学 士， 复旦大 学管 理学 院工 商管 理硕士 。 曾
任大鹏资 产管 理有限 责任 公司客户 关系 管理经 理。2004 年 加入本 公司， 历任 客户服务 中心
负责人 、上 海理 财中 心负 责人、 营销 策划 经理 、市 场发展 部总 监助 理、 销售 服务部 副总 监 ，
现任本 公司 销售 服务 部总 监、职 工监 事。
周源女 士 ， 湘 潭大学 计算 机应用 专业 学士 ， 湖 南大 学金融 学院 国际 金融 硕士 。 曾 任招 商
基金管 理有 限公 司基 金会 计（高 级经 理） 。2010 年 起加入 本公 司， 曾任 基金 运营部 副总 监 ，
现任本 公司 专户 理财 部副 总监、 职工 监事 。
3 、公 司高 级管 理人 员
高潮生(Sheldon Gao) 先 生 ，总经 理， 简历 同上 。
孙要国先 生， 英国格 林威 治大学项 目管 理专业 硕士 ，18 年 证券基 金行 业从业 经历。 曾
任职于 西安 证券 有限 责任 公司总 经理 办公 室、 华鑫 证券有 限责 任公 司总 裁办 公室， 曾任 华鑫
证券有 限责 任公 司深 圳营 业部总 经理 。2009 年 4 月 加入本 公司 ，现 任本 公司 副总经 理兼 董
事会秘 书。
高见先 生， 北京 大学 经济 学硕士 ， 香 港科 技大 学 MBA ， 清华 大学 五道 口金 融学 院经济 学
博士。15 年证 券基 金行业 从业经历 。曾 任华夏 基金 管理有限 公司 基金管 理部 高级经理 、市
场部执 行副 总 ， 大成 基金 管理有 限公 司规 划发 展部 产品总 监 、 委 托投资 部总 监， 中国 民生 银
行私人 银行 事业 部首 席投 资顾问 兼产 品与 资产 管理 中心总 监 ， 中 国国 际金 融有 限公司 执行 总
经理。2014 年2 月 加入 本 公司， 现任 本公 司副 总经 理。
李锦女士 ，吉 林大学 经济 管理学院 国际 金融专 业硕 士研究生 ，18 年证 券基金 行业从 业
经历 。 曾 就职 于巨田 证券 有限责 任公 司 ， 历任 交易 管理总 部综 合管 理部 经 理 助理 、 总 经理 办
公室主 任助 理 ， 资 产管 理 部理财 部副 经理 、 经理 ， 研究所 研究 员 ；2003 年9 月加入 本公 司，
曾任基 金运 营部 副总 监、 总监， 总经 理助 理兼 基金 运营部 总监 ，现 任本 公司 督察长 。
4 、本 基金 基金 经理 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
7
刘钊先 生 ， 中 国科学 技术 大学管 理学 博士 ，7 年证 券 基金行 业从 业经 历。 曾 于2006 年9
月至2008 年9 月任 职于 深 交所博 士后 工作 站 ，2008 年 11 月至2010 年1 月任 职于五 矿证 券
有限责 任公 司， 历任 总裁 助理兼 研究 部负 责人 、董 事会秘 书。2010 年 1 月加 入本公 司， 现
任数量 化投 资部 总监 ，2012 年 7 月 起担 任摩 根士 丹 利华鑫 多因 子精 选 策 略股 票型证 券投 资
基金基 金经 理，2013 年 4 月至 2014 年 12 月 担任 摩 根士丹 利华 鑫深 证 300 指 数增强 型证 券
投资基 金基 金经 理，2014 年 1 月起 担任 本基 金基 金 经理 ，2015 年 6 月起 担任 摩根士 丹利 华
鑫量化 多策 略股 票型 证券 投资基 金基 金经 理 。
本基金 历任 基金 经理 ：张 靖先生 ，自 本基 金合 同生 效日起 至 2014 年 1 月管 理本 基 金 。
5 、投 资决 策委 员会 成员
主任委 员： 高潮 生先 生（ 代理） ，本 公司 总经 理。
副主任 委员 ： 周 志超 先生， 基金投 资部 总监 、 基 金经 理； 王 大鹏 先生， 研究 管理 部总监 、
基金经 理。
委员： 刘钊先 生， 助 理总 经理、 数量化 投资 部总 监 、 基金经 理； 李轶女 士， 固定收 益投
资部总 监、 基金 经理 ；胡 明女士 ，交 易管 理部 总监 。
6 、上 述人 员之 间不 存在 近 亲属关 系。
二、基金托管人
（一） 基金 托管 人基 本情 况
1 、基 本情 况
名称： 中国 农业 银行 股份 有限公 司（ 简称 中国 农业 银行）
住所： 北京 市东 城区 建国 门内大 街 69 号
办公地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 28 号 凯晨 世 贸中心 东座
法定代 表人 ：刘 士余
成立日 期：2009 年1 月 15 日
批准设 立机 关和 批准 设立 文号： 中国 银监 会银 监复[2009]13 号 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
8
基金托 管业 务批 准文 号： 中国证 监会 证监 基字[1998]23 号
注册资 本：32,479,411.7 万元人 民币
存续期 间： 持续 经营
联系电 话：010-66060069
传真：010-68121816
联系人 ：林 葛
中国农业 银行 股份有 限公 司是中国 金融 体系的 重要 组成部分,总行 设在北 京。 经国务 院
批准， 中国 农业 银行 整体 改 制为中 国农 业银 行股 份有 限公司 并于2009 年1 月15 日依法 成立 。
中国农 业银 行股 份有 限公 司承继 原中 国农 业银 行全 部资产 、负 债、 业务 、机 构网点 和员 工 。
中国农 业银 行网 点遍 布中 国城乡 ，成 为国 内网 点最 多、业 务辐 射范 围最 广， 服务领 域最 广 ，
服务对 象最 多 ， 业务 功能 齐全的 大型 国有 商业 银行 之一 。 在 海外 ， 中 国农 业 银行同 样通 过自
己的努 力赢 得了 良好 的信 誉，每 年位 居《 财富 》世 界 500 强企 业之 列。 作为 一家城 乡并 举 、
联通国 际 、 功 能齐 备的 大型 国有 商 业银 行 ， 中 国农 业银 行一贯 秉承 以客 户为 中心 的经营 理念 ，
坚持审 慎稳 健经 营、 可持 续发展 ， 立 足县 域和 城市 两大市 场， 实施 差异 化竞 争策略 ， 着 力打
造 “伴 你成 长” 服务 品牌， 依托覆 盖全 国的 分支 机构 、 庞大 的电 子化 网络 和多 元化的 金融 产
品，致 力为 广大 客户 提供 优质的 金融 服务 ，与 广大 客户共 创价 值、 共同 成长 。
中国农 业银 行是 中国 第一 批开展 托管 业务 的国 内商 业银行 ， 经验 丰富 ， 服 务 优质 ， 业 绩
突出，2004 年被 英国 《全 球托管 人》 评为 中国 “最 佳托管 银行 ” 。2007 年中 国 农业银 行通 过
了美 国SAS70 内 部控 制审 计， 并 获得 无保 留意 见的 SAS70 审计 报 告， 表明 了独 立公正 第三 方
对中国 农业 银行 托管 服务 运作流 程的 风险 管理 、 内 部控制 的健 全有 效性 的全 面认可 。 中 国农
业银行 着力 加强 能力 建设 ， 品 牌声 誉进 一步 提升 ， 在 2010 年 首届 “ ‘ 金牌 理 财’TOP10 颁奖
盛典”中 成绩 突出， 获“ 最佳托管 银行 ”奖。2010 年再次荣 获《 首席财 务官 》杂志颁 发的
“最佳 资产 托管 奖” 。
中国农 业银 行证 券投 资基 金托管 部于 1998 年 5 月经 中国证 监会 和中 国人 民银 行批准 成
立，2004 年 9 月 更名 为托 管业务 部， 内设 养老 金管 理中心 、技 术保 障处 、营 运中心 、委 托
资产托 管处 、 保 险资 产托 管处、 证券 投资 基金 托管 处、 境 外资 产 托 管处 、 综 合管理 处、 风险
管理处 ，拥 有先 进的 安全 防范设 施和 基金 托管 业务 系统。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
9
2 、主 要人 员情 况
中国农 业银 行托 管业 务部 现有员 工 140 余 名， 其中 高级会 计师 、 高级经 济师 、 高 级工 程
师、律 师等 专家 10 余 名， 服务团 队成 员专 业水 平高 、业务 素质 好、 服务 能力 强，高 级管 理
层均 有20 年以 上金 融从 业 经验和 高级 技术 职称 ，精 通国内 外证 券市 场的 运作 。
3 、基 金托 管业 务经 营情 况
截止2015 年3 月31 日 ， 中 国农业 银行 托管 的封 闭式 证券投 资基 金和 开放 式证 券投资 基
金共254 只 ，包 括富 国天 源平衡 混合 型证 券投 资基 金、华 夏平 稳增 长混 合型 证券投 资基 金 、
大成积 极成 长股 票型 证券 投资基 金、 大成 景阳 领先 股票型 证券 投资 基金 、 大 成创新 成长 混合
型证券 投资 基金 、 长 盛同 德主题 增长 股票 型证 券投 资基金 、 博 时内 需增 长灵 活配置 混合 型证
券投资 基金 、 汉 盛证 券投 资基金 、 裕 隆证 券投 资基 金、 景 福证 券投 资基 金、 鸿阳证 券投 资基
金、 丰 和价 值证 券投 资基 金、 久 嘉证 券投 资基 金、 长盛成 长价 值证 券投 资基 金、 宝 盈鸿 利收
益证券 投资 基金 、 大 成价 值 增长证 券投 资基 金、 大成 债 券投资 基金 、 银 河稳 健证 券 投资基 金、
银河收 益证 券投 资基 金、 长盛中 信全 债指 数增 强型 债券投 资基 金、 长信 利息 收益开 放式 证券
投资基 金 、 长 盛动态 精选 证券投 资 基 金 、 景顺 长城 内需增 长开 放式 证券 投资 基金 、 万 家增 强
收益债 券型 证券 投资 基金 、 大成 精选 增值 混合 型证 券投资 基金 、 长 信银 利精 选开放 式证 券投
资基金 、 富国 天瑞强 势地 区精选 混合 型证 券投 资基 金、 鹏华 货币 市场证 券投 资基金 、 中海 分
红增利 混合 型证 券投 资基 金、 国 泰货 币市 场证 券投 资基金 、 新 华优 选分 红混 合型证 券投 资基
金、 交银 施罗 德精选 股票 证券投 资基 金 、 泰达 宏利 货币市 场基 金 、 交银 施罗 德货币 市场 证 券
投资基 金 、 景 顺长城 资源 垄断股 票型 证券 投资 基金 、 大 成沪 深 300 指数 证券 投资基 金 、 信 诚
四季红 混合 型证 券投 资基 金、 富 国天 时货 币市 场基 金、 富 兰克 林国 海 弹 性市 值股票 型证 券投
资基金 、 益民 货币市 场基 金、 长城 安心 回报混 合型 证券投 资基 金 、 中邮 核心 优选股 票型 证 券
投资基 金 、 景 顺长 城内 需增 长贰号 股票 型证 券投 资基 金、 交银 施罗 德成 长股 票证 券投资 基金 、
长盛中 证100 指 数证 券投 资基金 、 泰 达宏 利首 选企 业股票 型证 券投 资基 金、 东吴价 值成 长双
动力股 票型 证券 投资 基金 、 鹏华 动力 增长 混合 型证 券投资 基金 、 宝 盈策 略增 长股票 型证 券投
资基金 、 国泰 金牛创 新成 长股票 型证 券投 资基 金、 益民创 新优 势混 合型 证券 投资基 金 、 中 邮
核心成 长股 票型 证券 投资 基金、 华夏 复兴 股票 型证 券投资 基金 、 富 国天 成红 利灵活 配置 混合
型证券 投 资 基金 、 长 信双 利优选 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 、 富 兰克 林国 海深化 价值 股票
型证券 投资 基金 、 申 万巴 黎竞争 优势 股票 型证 券投 资基金 、 新 华优 选成 长股 票型证 券投 资基
金、金 元惠 理成 长动 力灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金、天 治稳 健双 盈债 券型 证券投 资基 金 、摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
10
中海蓝 筹灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金、 长信 利丰 债券型 证券 投资 基金 、 金 元惠理 丰利 债券
型证券 投资 基金 、 交 银施 罗德先 锋股 票证 券投 资基 金、 东 吴进 取策 略灵 活配 置混合 型开 放式
证 券 投 资 基 金 、 建 信 收 益 增 强 债 券 型 证 券 投 资 基 金 、 银 华 内 需 精 选 股 票 型 证 券 投 资 基 金
(LOF) 、大 成行 业轮 动股 票 型证券 投资 基金 、 交 银施 罗德上 证 180 公司 治理 交 易型开 放式 指
数证券 投资 基金 联接 基金 、 上证 180 公司 治理 交易 型开放 式指 数证 券投 资基 金、 富 兰克 林国
海沪 深300 指数 增强 型证 券投资 基金 、 南方 中证 500 交易型 开放 式指 数证 券投 资基金 联接 基
金(LOF) 、景 顺长城 能源基 建股票型 证券 投资基 金、 中邮核心 优势 灵活配 置混 合型证券 投资
基金 、 工 银瑞 信中小 盘成 长股票 型证 券投 资基 金、 东吴货 币市 场证 券投 资基 金、 博时 创业 成
长股票 型证 券投 资基 金、 招商信 用添 利债 券型 证券 投资基 金、 易方 达消 费行 业股票 型证 券投
资基金 、 富国 汇利分 级债 券型证 券投 资基 金、 大成 景丰分 级债 券型 证 券 投资 基金 、 兴 全沪 深
300 指 数增强 型证券 投资 基金(LOF) 、 工银瑞 信深证 红利交易 型开 放式指 数证 券投资基 金、
工 银 瑞 信 深 证红 利 交 易 型开 放 式 指 数 证券 投 资 基 金联 接 基 金 、 富国 可 转 换 债券 证 券 投 资基
金、 大 成深 证成 长40 交易 型开放 式指 数证 券投 资基 金、 大 成深 证成 长 40 交易 型开放 式指 数
证券投 资基 金联 接基 金、 泰达宏 利领 先中 小盘 股票 型证券 投资 基金 、 交 银施 罗德信 用添 利债
券证券投 资基 金(LOF) 、东 吴中证新 兴产 业指数 证券 投资基金 、工 银瑞信 四季 收益债券 型证
券投资 基金 、 招商安 瑞进 取债券 型证 券投 资基 金、 汇添富 社会 责任 股票 型证 券投资 基金 、 工
银 瑞信 消费 服务 行业 股票 型证券 投资 基金 、 易 方达 黄金主 题证 券投 资基 金 （LOF ） 、 中邮 中小
盘灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 、 浙 商聚 潮产 业成 长股票 型证 券投 资基 金、 嘉实领 先成 长股
票型证 券投 资基 金、 广发 中小 板 300 交易 型开 放式 指数证 券投 资基 金、 广发 中小 板 300 交易
型开放 式指 数证 券投 资基 金联接 基金 、 南 方保 本混 合型证 券投 资基 金、 交银 施罗德 先进 制造
股票证 券投 资基 金、 上投 摩根新 兴动 力股 票型 证券 投资基 金、 富兰 克林 国海 策略回 报灵 活配
置混合 型证 券投 资基 金、 金元惠 理保 本混 合型 证券 投资基 金、 招商 安达 保本 混合型 证券 投资
基金、 深证300 价值 交易 型 开放 式指 数证 券投 资基 金、 南 方中 国中 小盘 股票 指数证 券投 资基
金（LOF ） 、交 银施罗 德深 证 300 价值 交易型 开放式 指数证券 投资 基金联 接基 金、富国 中证
500 指 数增 强型 证券 投资 基金 （LOF ） 、 长信 内需 成 长股票 型证 券投 资基 金、 大成中 证内 地消
费主题 指数 证券 投资 基金 、 中海 消费 主题 精选 股票 型证券 投资 基金 、 长 盛同 瑞中 证 200 指数
分级证 券投 资基 金、 景顺 长城核 心竞 争力 股票 型证 券投资 基金 、 汇 添富 信用 债债券 型证 券投
资基金 、 光 大保 德信 行业 轮动股 票型 证券 投资 基金 、 富兰 克林 国海 亚洲 （除 日本） 机会 股票
型证券 投资 基金 、 汇添 富逆 向投资 股票 型证 券投 资 基 金、 大成 新锐 产业 股票 型证 券投资 基金 、
申万菱 信中 小板 指数 分级 证券投 资基 金、 广发 消费 品精选 股票 型证 券投 资基 金、 鹏 华金 刚保摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
11
本混合 型证 券投 资基 金、 汇添富 理财 14 天 债券 型证 券投资 基金 、嘉 实全 球房 地产证 券投 资
基金 、 金 元惠 理新经 济主 题股票 型证 券投 资基 金、 东吴保 本混 合型 证券 投资 基金 、 建 新社 会
责任股 票型 证券 投资 基金 、 嘉实 理财 宝7 天债 券型 证券投 资基 金、 富兰 克林 国海恒 久信 用债
券型证 券投 资基 金、 大成 月添利 理财 债券 型证 券投 资基金 、 安 信目 标收 益债 券型证 券投 资基
金、富 国 7 天理 财宝 债券 型证券 投资 基金 、交 银施 罗德理 财 21 天债 券型 证券 投资基 金、 易
方达中 债新 综合 指数 发起 式证券 投资 基金 （LOF ） 、 工银瑞 信信 用纯 债债 券型 证券投 资基 金 、
大成现 金增 利货 币市 场基 金、 景 顺长 城支 柱产 业股 票型证 券投 资基 金、 易方 达月月 利理 财债
券型证 券投 资基 金、 摩根 士丹利 华鑫 量化 配置 股票 型证券 投资 基金 、东 方央 视财经 50 指数
增强型 证券 投资 基金 、交 银施罗 德纯 债债 券型 发起 式证券 投资 基金 、鹏 华理 财 21 天 债券 型
证券投 资基 金、 国泰 民安 增利债 券型 发起 式证 券投 资基金 、万 家 14 天理 财债 券型证 券投 资
基金 、 华 安纯 债债券 型发 起式证 券投 资基 金、 金元 惠理惠 利保 本混 合型 证券 投资基 金 、 南 方
中证500 交 易型 开放 式 指 数证券 投资 基金 、 招 商双 债增强 分级 债券 型证 券投 资基金 、 景 顺长
城品质 投资 股票 型证 券投 资基金 、 中 海可 转换 债券 债券型 证券 投资 基金 、 融 通标普 中国 可转
债指数 增强 型证 券投 资基 金、 大 成现 金宝 场内 实时 申赎货 币市 场基 金、 交银 施罗德 荣祥 保本
混合型 证券 投资 基金 、 国 泰中国 企业 境外 高收 益债 券型证 券投 资基 金、 富兰 克林国 海焦 点驱
动灵活配 置混 合型证 券投 资基金、 景顺 长城沪 深 300 等权重 交易 型开放 式指 数证券投 资基
金、 广发 聚源 定期开 放债 券型证 券投 资基 金、 大成 景安短 融债 券型 证券 投资 基金 、 嘉 实研 究
阿尔法 股票 型证 券投 资基 金、 新 华行 业轮 换灵 活配 置混合 型 证 券投 资基 金、 富国目 标收 益一
年期纯 债债 券型 证券 投资 基金、 汇添 富高 息债 债券 型证券 投资 基金 、 东 方利 群混合 型发 起式
证券投 资基 金、 南方 稳利 一年定 期开 放债 券型 证券 投资基 金、 景顺 长城 四季 金利纯 债债 券型
证券投 资基 金、 华夏 永福 养老理 财混 合型 证券 投资 基金、 嘉实 丰益 信用 定期 开放债 券型 证券
投资基 金、 国泰 国证 医药 卫生行 业指 数分 级证 券投 资基金 、 交 银施 罗德 定期 支付双 息平 衡混
合型证 券投 资基 金、 光大 保德信 现金 宝货 币市 场基 金、 易 方达 投资 级信 用债 债券型 证券 投资
基金 、 广 发趋 势优选 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 、 华 润元 大保 本混合 型证 券投资 基金 、 长
盛双 月 红一 年期 定期 开放 债券型 证券 投资 基金 、 富 国国有 企业 债债 券型 证券 投资基 金、 富安
达信用 主题 轮动 纯债 债券 型发起 式证 券投 资基 金 、 景 顺长城 沪 深300 指数 增强 型证券 投资 基
金、 中邮 定期 开放债 券型 证券投 资基 金 、 安信 永利 信用定 期开 放债 券型 证券 投资基 金 、 工 银
瑞信信 息产 业股 票型 证券 投资基 金、 大成 景祥 分级 债券型 证券 投资 基金 、 富 兰克林 国海 岁岁
恒丰定 期开 放债 券型 证券 投资基 金、 景顺 长城 景益 货币市 场基 金、 万家 市政 纯债定 期开 放债
券型证 券投 资基 金、 建信 稳定添 利债 券型 证券 投资 基金、 上投 摩根 双债 增利 债券型 证券 投资摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
12
基金、 嘉实 活期 宝货 币市 场基金 、融 通 通 源一 年目 标触发 式灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金 、
大成信 用增 利一 年定 期开 放债券 型证 券投 资基 金 、 鹏 华品牌 传承 灵活 配置 混合 型证券 投资 基
金、 国泰 浓益 灵活配 置混 合型证 券投 资基 金、 汇添 富恒生 指数 分级 证券 投资 基金 、 长 盛航 天
海工装 备灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金、 广发 新动 力股票 型证 券投 资基 金、 东吴阿 尔法 灵活
配置混 合型 证券 投资 基金 、 诺安 天天 宝货 币市 场基 金、 前 海开 源可 转债 债券 型发起 式证 券投
资基金 、新 华鑫 利灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金、 富国天 盛灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金 、
景顺长 城中 小板 创业 板精 选股票 型证 券投 资基 金、 中邮双 动力 混合 型证 券投 资基金 、 建 信改
革红利 股票 型证 券投 资基 金、 交 银施 罗德 周期 回报 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金、 中海 积极
收益灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金、 申万 菱信 中证 环保产 业指 数分 级证 券投 资基金 、 博 时裕
隆灵活配 置混 合型证 券投 资基金、 国寿 安保沪 深 300 指数型 证券 投资基 金、 前海开源 沪深
300 指 数型 证券 投资 基金、 天弘季 加利 理财 债券 型证 券投资 基金 、 新 华鑫 安保 本一号 混合 型
证券投 资基 金、 诺安 永鑫 收益一 年定 期开 放债 券型 证券投 资基 金、 大成 景益 平稳收 益混 合型
证券投 资基 金、 南方 稳利1 年定 期开 放债 券型 证券 投资基 金、 申万 菱信 中证 军工指 数分 级证
券投资基 金、 招商 可 转债 分级债券 型证 券投资 基金 、泰达宏 利货 币市场 基金 、宝盈科 技 30
灵活配 置混 合型 证券 投资 基金、 华润 元大 医疗 保健 量化股 票型 证券 投资 基金 、 融通 月月 添利
定期开 放债 券型 证券 投资 基金、 中海 惠祥 分级 债券 型证券 投资 基金 、 建 信稳 定添利 债券 型证
券投资 基金 、东 方新 兴成 长混合 型证 券投 资基 金、 银华双 月定 期理 财债 券型 证券投 资基 金 、
嘉实新 兴产 业股 票型 证券 投资基 金、 诺安 天天 宝货 币市场 基金 、 招 商招 利1 个月期 理财 债券
型证券 投资 基金 、 工 银瑞 信高端 制造 行业 股票 型证 券投资 基金 、 工 银瑞 信添 益快线 货币 市场
基金、 国泰 国证 食品 饮料 行业指 数分 级证 券投 资基 金、 中证 500 医 药卫 生指 数交易 型开 放式
指数证 券投 资基 金、 富国 天时货 币市 场基 金、 鹏华 先进制 造股 票型 证券 投资 基金 、 大 成纳 斯
达克100 指 数证 券投 资基 金、 银 华惠 增利 货币 市场 基金、 华润 元大 富时 中国 A50 指 数型 证券
投资基 金 、 安 信现金 增利 货币市 场基 金 、 南方 理财 金交易 型货 币市 场基 金、 工银瑞 信创 新 动
力股票 型证 券投 资基 金、 东方添 益债 券型 证券 投资 基金、 富国 中证 国有 企业 改革指 数分 级证
券投资 基金 、 华 夏沪 港通 恒生交 易型 开放 式指 数证 券投资 基金 、 大 成产 业升 级股票 型证 券投
资基金(LOF) 、华夏 沪港通 恒生交易 型开 放式指 数证 券投资基 金联 接基金 、前 海 开源股 息率
100 强 等权 重股 票型 证券 投资基 金、 国开 泰富 货币 市场证 券投 资基 金、 大成 高新技 术产 业股
票型证 券投 资基 金、 富兰 克林国 海大 中华 精选 混合 型证券 投资 基金 、 鹏 华可 转债债 券型 证券
投资基 金、 华夏 沪深300 指数增 强型 证券 投资 基金 、 工银 瑞信 战略 转型 主题 股票型 证券 投资
基金、 天弘 云端 生活 优选 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金、 安信 消费 医药 主题 股票型 证券 投资摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
13
基金、 国泰 深 证TMT50 指 数分级 证券 投资 基金 。
三、相关服务机构
（一） 基金 份额 销售 机构
1 、直 销机 构
（1） 摩根 士丹 利华 鑫基 金 管理有 限公 司直 销中 心
注册地 址： 深圳 市福 田区 中心四 路 1 号嘉 里建 设广 场第二 座 第 17 层 01-04 室
办公地 址： 深圳 市福 田区 中心四 路 1 号嘉 里建 设广 场第二 座 第 17 层
联系人 ：吴 海灵
电话： （0755 ）88318898
传真： （0755 ）82990631
（2） 摩根 士丹 利华 鑫基 金 管理有 限公 司北 京分 公司
注册地 址： 北京 市西 城区 太平桥 大 街 18 号丰 融国 际 大厦 1005 室
办公地 址： 北京 市西 城区 太平桥 大 街 18 号丰 融国 际 大厦 1005 室
联系人 ：杨雪
电话： （010 ）66155568-6100
传真： （010 ）66158135
（3） 摩根 士丹 利华 鑫基 金 管理有 限公 司上 海分 公司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区陆家 嘴环 路 1000 号恒 生 银行大 厦 45 楼011-111 单元
办公地 址： 上海 市浦 东新 区陆家 嘴环 路 1000 号恒 生 银行大 厦 45 楼011-111 单元
联系人 ：栾倩
电话： （021 ）63343311-2100
传真： （021 ）63343988
（4） 摩根 士丹 利华 鑫基 金 管理有 限公 司网 上直 销系 统
交易系 统网 址：https://etrade.msfunds.com.cn/etrading
目前支 持的 网上 直销 银行 卡：中 国建 设银 行龙 卡借 记卡、 招商 银行 “一 卡通 ”借记 卡 、摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
14
光大银 行借 记卡 、 中 信银 行借记 卡、 兴业 银行 借记 卡、 上 海浦 东发 展银 行借 记卡、 广发 银行
借记卡 、 南 京银 行借 记卡 、 金华 银行 借记 卡、 温州 银行借 记卡 、 浙 商银 行借 记卡、 顺德 农村
商业银 行借 记卡 和上 海农 村商业 银行 借记 卡 。
全国统 一客 服电 话：400-8888-668
客户服 务信 箱：Services@msfunds.com.cn
深圳、 北京 或上 海的 投资 人单笔 认购 金额 超 过100 万元（ 含100 万 元） 人民 币以上 的 ，
可拨打 直销 中心 的上 述电 话进行 预约 ，本 公司 将提 供上门 服务 。
2 、其 他销 售机 构
（1） 中国 农业 银行 股份 有 限公司
注册地 址： 北京 市东 城区 建国门 内大 街69 号
办公地 址： 北京 市东 城区 建国门 内大 街69 号
法定代 表人 ：蒋 超良
客户服 务电 话：95599
网址：http://www.abchina.com
（2） 中国 建设 银行 股份 有 限公司
注册地 址： 北京 市西 城区 金融大 街25 号
办公地 址： 北京 市西 城区 闹市口 大街1号院1号楼
法定代 表人 ：王 洪章
客户服 务电 话：95533
网址：http://www.ccb.com
（3） 中国 工商 银行 股份 有 限公司
注册地 址： 中国 北京 复兴 门内大 街55 号
办公地 址： 中国 北京 复兴 门内大 街55 号
法定代 表人 ：姜 建清
客户服 务电 话：95588
网址：http://www.icbc.com.cn
（4） 交通 银行 股份 有限 公 司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中路188 号 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
15
办公地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中路188 号
法定代 表人 ：牛 锡明
客户服 务电 话：95559
网址：http://www.bankcomm.com
（5） 招商 银行 股份 有限 公 司
注册地 址 ： 深圳 市深 南大 道7088 号招 商银 行大 厦
办公地 址： 深圳 市深 南大 道7088 号招 商银 行大 厦
法定代 表人 ： 李 建红
客户服 务电 话：95555
网址：http://www.cmbchina.com
（6） 中信 银行 股份 有限 公 司
注册地 址： 北京 市东 城区 朝阳门 北大 街8 号富 华大 厦C座
办公地 址： 北京 市东 城区 朝阳门 北大 街8 号富 华大 厦C座
法定代 表人 ：常 振明
客户服 务电 话：95558
网址：http://bank.ecitic.com
（7） 中国 民生 银行 股份 有 限公司
注册地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 2 号
办公地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 2 号
法定代 表人 ：洪 崎
联系人 ：王 继伟
联系电 话：(010 ）58560666
客户服 务电 话： 95568
网址：http://www.cmbc.com.cn
（8） 上海 浦东 发展 银行 股 份有限 公司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区浦东 南路500 号
办公地 址： 上海 市中 山东 一路12 号
法定代 表人 ：吉 晓辉 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
16
客户服 务电 话：95528
网址：http:// www.spdb.com.cn
（9） 烟台 银行 股份 有限 公 司
注册地 址： 山东 省烟 台市 芝罘区 海港 路25 号
办公地 址： 山东 省烟 台市 芝罘区 海港 路25 号
法定代 表人 ：叶 文君
联系人 ：王 淑华
电话：0535-6699660
客户服 务电 话：4008-311-777
网址： http:// www.yantaibank.net
（10） 河北 银行 股份 有限 公司
注册地 址： 石家 庄市 平安 北大街28号
办公地 址： 石家 庄市 平安 北大街28号
法定代 表人 ： 乔志 强
客户服 务电 话：400-612-9999
网址： http://www.hebbank.com
（11） 哈尔 滨银 行股 份有 限公司
注册地 址： 哈尔 滨市 道里 区尚志 大街160 号
办公地 址： 哈尔 滨市 道里 区尚志 大街160 号
法定代 表人 ：郭 志文
客户服 务电 话：95537 、400-60-95537
网址：http:// www.hrbb.com.cn
（12） 华鑫 证券 有限 责任 公司
注册地 址： 深圳 市福 田区 金田路4018 号安 联大 厦28 层A01 、B01 （b ）单 元
办公地 址： 上海 市肇 嘉浜 路750 号
法定代 表人 ：俞洋
联系人 ：陈 敏
联系电 话：021-64339000-807 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
17
客户服 务电 话：021-32109999 ，029-68918888
网址：http://www.cfsc.com.cn
（13） 中信 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 广东 省深 圳市 福田区 中心 三路8号 卓越 时 代广场 （二 期） 北座
办公地 址： 北京 市朝 阳区 亮马桥 路48 号中 信证 券大 厦
法定代 表人 ：王 东明
联系人 ：顾凌
联系电 话：010-608388696
客户服 务电 话：95558
网址：http://www.cs.ecitic.com
（14） 中信 建投 证 券 股份 有限公 司
注册地 址： 北京 市朝 阳区 安立路66号4号楼
办公地 址： 北京 市朝 阳门 内大街188 号
法定代 表人 ：王 常青
联系人 ：权 唐
联系电 话：010-85130577
客户服 务电 话：400-8888-108
网址：http://www.csc108.com
（15） 中国 银河 证券 股份 有限公 司
注册地 址： 北京 市西 城区 金融大 街35 号国 际企 业大 厦C座
办公地 址： 北京 市西 城区 金融大 街35 号国 际企 业大 厦C座
法定代 表人 ：陈 有安
联系人 ：田 薇
联系电 话：010-66568536
网址：http://www.chinastock.com.cn
（16） 信达 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 北京 市西 城区 闹市口 大街9号院1号楼
办公地 址： 北京 市西 城区 闹市口 大街9号院1号楼 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
18
法定代 表人 ：张 志刚
联系人 ：唐 静
联系电 话：010-63081000
客户服 务电 话：400-800-8899
网址：http://www.cindasc.com
(17) 民生 证券 股份 有限 公 司
注册地 址： 北京 市东 城区 建国门 内大 街28 号民 生金 融中心A座16-18 层
办公地 址： 北京 市东 城区 建国门 内大 街28 号民 生金 融中心A座16-18 层
法定代 表人 ：余 政
联系人 ：赵 明
联系电 话：010-85127622
客户服 务电 话:4006-19-8888
网址：http://www.mszq.com
（18） 海通 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 上海 市淮 海中 路98号
办公地 址： 上海 市广 东路689 号海 通证 券大 厦10 楼
法定代 表人 ：王 开国
联系人 ：金 芸、 李笑 鸣
联系电 话：021-23219000
客户服 务电 话：400-8888-001、95553
网址：http://www.htsec.com
（19） 国泰 君安 证券 股份 有限公 司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区商城 路618 号
办公地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中路168 号上 海银 行 大厦29 楼
法定代 表人 ：万 建华
联系人 ：芮 敏祺
联系电 话：021-38676161
客户服 务电 话：400-8888-666 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
19
网址：http://www.gtja.com
（20） 申万 宏源 证券 有限 公司
注册地 址： 上海 市徐 汇区 长乐 路 989 号 45 层
办公地 址： 上海 市徐 汇区 长乐路989 号45 层
法定代 表人 ：李 梅
联系人 ：曹 晔
联系电 话： （021 ）33389888
客户服 务电 话：95523 或4008895523
网址：http://www.swhysc.com
（21） 光大 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 上 海市 静安 区 新闸路1508 号
办公地 址： 上 海市 静安 区 新闸路1508 号
法定代 表人 ：薛 峰
联系人 ：刘 晨、 李芳 芳
联系电 话：021-22169999
客户服 务电 话：400-8888-788、10108998
网址：http://www.ebscn.com
（22） 兴业 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 福州 市湖 东路268 号
办公地 址： 浦东 新区 民生 路1199 弄证 大 ? 五道 口广 场1号楼21 层
法定代 表人 ：兰 荣
联系人 ：谢 高得
联系电 话：021-38565785
客户服 务电 话：400-8888-123
网址：http://www.xyzq.com.cn
（23） 长江 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 武汉 市新 华路 特8号 长江 证券 大厦
办公地 址： 武汉 市新 华路 特8号 长江 证券 大厦 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
20
法定代 表人 ：杨 泽柱
联系人 ：李 良
联系电 话：027-65799999
客户服 务电 话：95579 ， 4008-888-999
网址：http://www.95579.com
（24） 东方 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 上海 市中 山南 路318 号2号楼21 层-29 层
办公地 址： 上海 市中 山南 路318 号2号楼21 层-29 层
法定代 表人 ：潘 鑫军
联系人 ：吴 宇
联系电 话：021-63325888
客户服 务电 话：95503
网址：http://www. dfzq.com.cn
（25） 华泰 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 江苏 省南 京市 中山东 路90 号华 泰证 券大 厦
办公地 址： 江苏 省南 京市 中山东 路90 号华 泰证 券大 厦
深圳 市福 田区 深南大 道4011 号 港中 旅大 厦24楼
法定代 表人 ：吴 万善
联系人 ： 庞 晓芸
联系电 话：0755-82492193
客户服 务电 话：95597
网址：http://www.htsc.com.cn
（26） 齐鲁 证券 有限 公司
注册地 址： 山东 省济 南市 经十路128 号
办公地 址： 济南 市经 七路86 号23 层
法定代 表人 ：李 玮
联系人 ：王 霖
联系电 话：0531-68889157 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
21
客户服 务电 话：95538
网址：http://www.qlzq.com.cn
（27） 中信 证券 （山 东） 有限责 任公 司
注册地 址： 青岛 市崂 山区 深圳 路 222 号青 岛国 际金 融广 场 1 号楼第 20 层
办公地 址： 青岛 市崂 山区 深圳 路 222 号青 岛国 际金 融广 场 1 号楼第 20 层
法定代 表人 ：杨 宝林
联系人 ：吴 忠超
联系电 话： （0532 ）85022326
客户咨 询电 话：95548
公司网 址：http://www.citicssd.com
（28） 中信 证券 （浙 江） 有限责 任公 司
注册地 址： 浙江 省杭 州市 解放东 路29 号迪 凯银 座22 楼
办公地 址： 浙江 省杭 州市 解放东 路29 号迪 凯银 座22 楼
法定代 表人 ：沈 强
联系人 ：丁 思聪
联系电 话：0571-87112510
客户服 务电 话：0571-95548
网址：http://www.bigsun.com.cn
（29） 山西 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 山西 省太 原市 府西街69号 山西 国际 贸易 中心东 塔楼
办公地 址： 山西 省太 原市 府西街69号 山西 国际 贸易 中心东 塔楼
法定代 表人 ：侯 巍
联系人 ：郭 熠
联系电 话：0351-8686659
客户服 务电 话：400-666-1618
网址：http://www.i618.com.cn
（30） 华龙 证券 有限 责任 公司
注册地 址： 甘肃 省兰 州市 东岗西 路638 号 财富 大厦
办公地 址： 甘肃 省兰 州市 东岗西 路638 号 财富 大厦 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
22
法定代 表人 ：李 晓安
联系人 ：李 昕 田
联系电 话：0931-8784656
客户服 务电 话：400-689-8888
网址：http://www.hlzqgs.com
（31） 东海 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 江苏 省常 州延 陵西路23号 投资 广场18 层
办公地 址： 上海 市浦 东新 区东方 路1928 号 东海 证券 大厦
法定代 表人 ：刘 化军
联系人 ：王 一彦
联系电 话：021-20333333
客户服 务电 话：95531 ，400-8888-588
网址：http://www.longone.com.cn
（32） 东吴 证券 股份 有限 公司
注册地 址 ： 苏州 工业 园区 翠园路181 号商 旅大 厦
办公地 址： 苏州 工业 园区 星阳街5号
法定代 表人 ：范 力
联系人 ：方 晓丹
联系电 话：0512-65581136
客户服 务电 话：4008-601555
网址：http://www.dwzq.com.cn
（33） 方正 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 湖南 长沙 芙蓉 中路2 段华 侨国 际大 厦22-24 层
办公地 址： 湖南 长沙 芙蓉 中路2 段华 侨国 际大 厦22-24 层
法定代 表人 ：雷 杰
联系人 ：彭 博
联系电 话：0731-85832343 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
23
客户服 务电 话：95571
网址：http://www.foundersc.com
（34） 宏信 证券 有限 责任 公司
注册地 址： 四川 省成 都市 人民南 路二 段 18 号 川信 大 厦 10 楼
办公地 址： 四川 省成 都市 人民南 路二 段 18 号 川信 大 厦 10 楼
法定代 表人 ：吴 玉明
联系人 ：刘 进海
联系电 话：028-86199278
客户服 务电 话：4008-366-366
网址：http://www.hxzq.cn
（35） 安信 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 深圳 市福 田区 金田路4018 号安 联大 厦35 层、28 层A02单元
办公地 址： 深圳 市福 田区 金田路4018 号安 联大 厦35 层、28 层A02单元
法定代 表人 ：牛 冠兴
联系人 ：陈 剑虹
联系电 话：0755-82558305
客户服 务电 话：4008-001-001
网址：http://www.essence.com.cn
（36） 中国 中投 证券 有限 责任公 司
注册地 址 ： 深圳 市福 田区 益田路 与福 中路 交界 处荣 超商务 中心A栋第18 层-21 层及第04
层01、02、03、05、11、12 、13 、15 、16 、18 、19 、20 、21 、22 、23 单元
办公地 址： 深圳 市福 田区 益田路6003 号荣 超商 务中 心A栋第04 、18 层至21 层
法定代 表人 ： 龙 增来
联系人 ：刘毅
联系电 话：0755-82023442
客户服 务电 话：400-600-8008、95532
网址：http://www.china-invs.cn
（37） 招商 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 深圳 市福 田区 益田路 江苏 大厦A座38 —45层 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
24
办公地 址： 深圳 市福 田区 益田路 江苏 大厦A座38 —45层
法定代 表人 ：宫 少林
联系人 ：林 生迎
联系电 话：0755-82960223
客户服 务电 话：95565 、400-8888-111
网址：http://www.newone.com.cn
（38） 国信 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 深圳 市罗 湖区 红岭中 路1012 号 国信 证券 大厦十 六层 至二 十六 层
办公地 址： 深圳 市罗 湖区 红岭中 路1012 号 国信 证券 大厦十 六层 至二 十六 层
法定代 表人 ：何 如
联系人 ：周 杨
联系电 话：0755-82130833
客户服 务电 话：95536
网址：http://www.guosen.com.cn
（39） 平安 证券 有限 责任 公司
注册地 址： 深圳 市福 田中 心区金 田路4036 号荣 超大 厦16-20 层
办公地 址： 深圳 市福 田中 心区金 田路4036 号荣 超大 厦16-20 层
法定代 表人 ：谢 永林
联系人 ：吴 琼
联系电 话： （0755 ）22621866
客户服 务电 话：95511-8
网址：http://stock.pingan.com
（40） 国海 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 广西 南宁 市滨 湖路46 号
办公地 址： 深圳 市福 田区 竹子林 四路 紫竹 七道18 号 光大银 行大 厦30 楼
法定代 表人 ：张 雅锋
联系人 ：牛 孟宇
联系电 话：0755-83709350 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
25
客户服 务电 话： 95563
网址：http://www.ghzq.com.cn
（41） 长城 证券 有限 责任 公司
注册地 址： 深圳 市福 田区 深南大 道6008 号 特区 报业 大厦14 、16 、17 层
办公地 址： 深圳 市福 田区 深南大 道6008 号 特区 报业 大厦14 、16 、17 层
法定代 表人 ：黄 耀华
联系人 ：刘阳
联系电 话：0755-83516289
客户服 务电 话：400-6666-888
网址：http://www.cgws.com
（42） 广发 证券 股份 有限 公司
注册地 址： 广州 天河 区天 河北路183-187 号大 都会 广 场43楼（4301-4316 房）
办公地 址： 广东 省广 州天 河北路 大都 会广 场5 、18 、19、36 、38 、39 、41 、42 、43、44
楼
法定代 表人 ：孙 树明
联系人 ：黄 岚
联系电 话：020-87555888
客户服 务电 话：95575
网址：http://www.gf.com.cn
（43） 华福 证券 有限 责任 公司
注册地 址： 福州 市五 四路157 号新 天地 大厦7、8 层
办公地 址： 福州 市五 四路157 号新 天地 大厦7至10 层
法定代 表人 ：黄 金琳
联系人 ：张 腾
联系电 话：0591-87383623
客户服 务电 话：96326 （ 福 建省外 请加 拨0591 ）
网址： http://www.gfhfzq.com.cn
（44） 东莞 证券 股份 有限 公司 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
26
注册地 址： 广东 省东 莞市 可园南 路1 号金 源中 心30 楼
办公地 址： 广东 省东 莞市 可园南 路1 号金 源中 心30 楼
法定代 表人 ：张 运勇
联系人 ：苏 卓仁
联系电 话：0769-22112062
客服电 话：961130
网址：http://www.dgzq.com.cn
（45） 天相 投资 顾问 有限 公司
注册地 址： 北京 市西 城区 金融街19号 富凯 大厦B座701
办公地 址： 北京 市西 城区 新街口 外大 街28 号C 座5 层
法定代 表人 ：林 义相
联系人 ：尹伶
联系电 话： 010-66045529
客户服 务电 话：010-66045678
网址： http://www.txsec.com
（46） 和讯 信息 科技 有限 公司
注册地 址： 北京 市朝 阳区 朝外大 街22 号泛 利大 厦10 层
办公地 址： 北京 市朝 阳区 朝外大 街22 号泛 利大 厦10 层
法定代 表人 ：王 莉
联系人 ：梁檐
联系电 话：021-20835789
客户服 务电 话：400-920-0022
网址：http://licaike.hexun.com
（47） 深圳 众禄 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 深圳 市罗 湖区 深南东 路5047 号 发展 银行 大厦25 楼I 、J单元
办公地 址： 深圳 市罗 湖区 梨园路 物资 控股 置地 大厦8 楼
法定代 表人 ：薛 峰 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
27
联系人 ：汤 素娅
联系电 话： 0755-33227950
客户服 务电 话：4006-788-887
网址： 众禄 基金 网 http://www.zlfund.cn
基金买 卖网 http://www.jjmmw.com
（48） 杭州 数米 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 杭州 市余 杭区 仓前街 道海 曙路 东2 号
办公地 址： 浙江 省杭 州市 滨江区 江南 大道3588 号恒 生大厦12楼
法定代 表人 ：陈 柏青
联系人 ：周 嬿旻
联系电 话： 0571-28829790 ；021-60897869
客户服 务电 话：4000-766-123
网址：http://www.fund123.cn
（49） 浙江 同花 顺基 金销 售有限 公司
注册地 址： 浙江 省杭 州市 文二西 路1 号元 茂大 厦903
办公地 址： 浙江 省杭 州市 西湖区 翠柏 路 7 号电 子商 务产业 园 2 号楼 2 楼
法定代 表人 ：凌 顺平
联系人 ：吴 强
联系电 话：0571-88911818
客户服 务电 话：4008-773-772
网址：http:// www.5ifund.com
（50） 上海 好买 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 上海 市虹 口区 场中路685 弄37 号4号楼449 室
办公地 址： 上海 市浦 东新 区浦东 南路1118 号鄂 尔多 斯国际 大厦903-906 室
法定代 表人 ：杨 文斌
联系人 ：张茹
联系电 话：021-20613999
客户服 务电 话：400-700-9665 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
28
网址：http://www.ehowbuy.com
（51） 上海 天天 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 浦东 新区 峨山 路613 号6幢551 室
办公地 址： 上海 市徐 汇区 龙田路195 号3C 座9楼
法定代 表人 ：其 实
联系人 ：潘 世友
联系电 话：021-54509998-7019
客户服 务电 话：400-1818-188
网址：http://www.1234567.com.cn
（52） 上海 长量 基金 销售 投资顾 问有 限公 司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区高翔 路526 号2 幢220 室
办公地 址： 上海 市浦 东新 区浦东 大道555 号裕 景国 际B座16 层
法定代 表人 ：张 跃伟
联系人 ：沈 雯斌
联系电 话：021-58788678-8201
客户服 务电 话：400-089-1289
网址：http://www.erichfund.com
（53） 诺亚 正行 （上 海） 基金销 售投 资顾 问有 限公 司
注册地 址： 上海 市金 山区 廊下镇 漕廊 公路7650 号205 室
办公地 址： 上海 市浦 东新 区陆家 嘴银 城中 路68 号时 代金融 中心8楼801
法定代 表人 ：汪 静波
联系人 ：方 成
联系电 话：021-38602377
客户服 务电 话：400-821-5399
网址：http://www.noah-fund.com
（54） 深圳 市新 兰德 证券 投 资咨 询有 限公 司
注册地 址： 深圳 市福 田区 华强北 路赛 格科 技 园4 栋10 层1006#
办公地 址： 北京 市西 城区 金融大 街 35 号 国际 企业 大厦 C 座 9 层 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
29
法定代 表人 ：杨 懿
联系人 ：张 燕
联系电 话：010-58325388-1588
客户服 务电 话：400-166-1188
网址：http://8.jrj.com.cn
（55） 宜信 普泽 投资 顾问 （北京 ）有 限公 司
注册地 址： 北京 市朝 阳区 建国 路 88 号9 号楼15 层1809
办公地 址： 北京 市朝 阳区 建国 路 88 号9 号楼15 层1809
法定代 表人 ：沈 伟桦
联系联 系人 ：王 巨明
电话：010-52855650
客户服 务电 话：400-6099-200
网址：http://www.yixinfund.com
（56） 中期 资产 管理 有限 公司
注册地 址： 北京 市朝 阳区 建国门 外光 华 路16 号1 幢11 层
办公地 址： 北京 市朝 阳区 建国门 外光 华 路16 号1 幢2 层
法定代 表人 ：路 瑶
联系人 ：侯 英建
联系电 话：010-65807865
客户服 务电 话：010-65807609
网址：http://www.cifcofund.com
（57） 北京 展恒 基金 销售 有限公 司
注册地 址： 北京 市顺 义区 后沙峪 镇安 富 街6 号
办公地 址： 北京 市朝 阳区 华严北 里 2 号民 建大 厦 6 层
法定代 表人 ：闫 振杰
联系人 ：乌 兰其 其格
联系电 话：010-62020088- 7041 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
30
客户服 务电 话：400-888-6661
网址：http://www.myfund.com
（58） 中国 国际 期货 有限 公司
注册地 址： 北京 市朝 阳区 建国门 外光 华 路14 号1 幢1 层、2 层、9 层、11 层、12 层
办公地 址： 北京 市朝 阳区 麦子店 西 路 3 号 新恒 基国 际大 厦 15 层
法定代 表人 ：王 兵
联系人 ：赵 森
联系电 话：010-59539864
客户服 务电 话：95162 、400-8888-160
网址：http://www.cifco.net
（59） 北京 创金 启富 投资 管理有 限公 司
注册地 址： 北京 市西 城区 民丰胡 同 31 号5 号楼 215A
办公地 址： 北京 市西 城区 民丰胡 同 31 号5 号楼 215A
法定代 表人 ：梁 蓉
联系人 ：张 旭
联系电 话：010-66154828
客户服 务电 话：400-6262-818
网址：http://www.5irich.com
基金管 理人 可以 根据 情况 变化增 加或 者减 少销 售机 构， 并 另行 公告。 销售 机构 可以根 据
情况变 化增 加或 者减 少其 销售城 市、 网点 ，并 另行 公告。
（二） 登记 机构
名称： 摩根 士丹 利华 鑫基 金管理 有限 公司
注册地 址： 深圳 市福 田区 中心四 路 1 号嘉 里建 设广 场第二 座 第 17 层 01-04 室
办公地 址： 深圳 市福 田区 中心四 路 1 号嘉 里建 设广 场第二 座 第 17 层
法定代 表人 ：YU HUA （于 华）
联系人 ：何 永胜
电话： （0755 ）88318729
（三） 出具 法律 意见 书的 律师事 务所 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
31
名称： 上海 市通 力律 师事 务所
注册地 址： 上海 市银 城中 路 68 号时 代金 融中 心19 楼
办公地 址： 上海 市银 城中 路 68 号时 代金 融中 心19 楼
负责人 ：韩 炯
联系人 ：安 冬
电话：021-31358666
经办律 师： 吕红 、安 冬
（四） 审计 基金 财产 的会 计师事 务所
名称： 普华 永道 中天 会计 师事务 所（ 特殊 普通 合伙 ）
注册地 址： 上海 市浦 东新 区陆家 嘴环 路 1233 号汇 亚 大厦 1604 －1608 室
办公地 址： 上海 市浦 东新 区陆家 嘴环 路 1318 号星 展 银行大 厦 6 楼
法人代 表： 杨绍 信
联系人 ： 俞伟 敏
联系电 话： （021 ）23238189
经办注 册会 计师 ：单 峰、 俞伟敏
四、基金的名称
本基金 名称 ： 摩 根士 丹利 华鑫 量 化配 置股 票型 证券 投资基 金
五、基金的运作方式 与类 型
（一） 本基 金的 运作 方式 ：契约 型开 放式
（二） 本基 金的 类型 ： 股 票型证 券投 资基 金
六、基金的投资目标
本基金 通过 数量 化模 型， 优化资 产配 置权 重， 力争 在降低 组合 风险 的同 时， 获得超 越 比
较基准 的超 额收 益。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
32
七、基金的投资方向
本基金 的投 资范 围为 具有 良好流 动性 的金 融工 具 ， 包括国 内依 法发 行上 市的 股票 （包 含
中小板 、 创 业板 及其 他经 中国证 监会 核准 上市 的股 票） 、 债券 （ 包括 交易 所和 银行间 两个 市
场的国 债、 金融 债、 企 业 债与可 转换 债、 中期 票据 、 短期 融资 券等） 、 银行 存款、 货币 市场
工具 、 权 证、 资产 支持 证 券、 股指 期货 以及法 律法 规和中 国证 监会 允许 基金 投资的 其他 金融
工具 （ 但须 符合 中国 证监 会的相 关规 定） 。
如法律 法规 或监 管机 构以 后允许 基金 投资 其他 品种 ， 基 金管 理人 在履 行适 当 程序后 ， 可
以将其 纳入 投资 范围 。
基金的 投资 组合 比例 为 ： 股票资 产占 基金 资产 的 60%-95% ； 除股 票外 的其 他资 产占基 金
资产的 比例 范围 为 5% －40% ，其 中权 证资 产占 基金 资 产净值 的比 例范 围 为0－3% ，每 个交 易
日日终 在扣 除股 指期 货合 约需缴 纳的 交易 保证 金后 ， 保持现 金或 到期 日在 一年 以内的 政府 债
券不低 于基 金资 产净 值 的5%。
八、基金的投资 策略
( 一)投 资策 略
1 、资 产配 置策 略
本基金 实行 在公 司投 资决 策委员 会统 一指 导下 的资 产配置 机制 。 投资 决策 委员 会定期 或
针对特 定事 件临 时召 开， 讨论、 确定 具体 的基 金资 产未来 一段 时期 内在 权益 类资产 及固 定收
益类资 产之 间的 配置 比例 范围， 形成 资产 配置 相关 决议。 基金 经理 根据 投资 决策委 员会 关于
资产配 置的 决议 具体 执行 并实施 资产 配置 方案 。
为了有 效实 施数 量化 投资 策略 ， 本 基金 将在 投资 决策 委员会 关于 资产 配置 决议 的允许 范
围内， 采取 相对 稳定 的股 票持仓 比例 控制 措施 ， 降 低由于 股票 持仓 比例 波动 过于频 繁影 响到
数量化 投资 策略 的效 果。
资产配 置采 取 “ 自上 而下 ” 的多 因素 分析 决策 支持 ， 结合 定性 分析 和定 量分 析， 对 股票
资产和 固定 收益 类资 产的 风险收 益特 征进 行分 析预 测，确 定中 长期 的资 产配 置方案 。
在实施 资产 配置 时， 主要 考察三 方面 的因 素： 宏观 经济因 素 、 政 策及法 规因 素和资 本 市
场因素 。
宏观经 济因 素是 资产 配置 的重点 考量 对象 。 本 基金 重点考 察全 球经 济发 展状 况、 国 际间
贸易和 资本 流动 、 国 际间 贸 易壁垒 和文 化差 异等 定性 因素和 中国 劳动 力分 布、 GDP 、 CPI 、 PPI、
投资、 消费、 进出口 、 货 币流动 性状 况、 利 率、 汇 率等定 量因 素， 评 估宏 观 经济变 量变 化趋摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
33
势及对 固定 收益 投资 品和 权益 类 投资 品的 影响 ，并 做出适 当的 资产 配置 策略 。
政策及 法规 因素 方面 主要 关注政 府货 币政 策、 财政 政策和 产业 政策 的变 动趋 势， 评 估其
对各行 业领 域及 资本 市场 的影响 ； 关 注资 本市 场制 度和政 策的 变动 趋势 ， 评 估其对 资本 市场
体系建 设的 影响 。
资本市 场因 素方 面主 要关 注市场 估值 的比 较 、 市 场预 期变化 趋势 、 资金 供求 变化 趋势等 。
在此基 础上 ，对 市场 估值 进行整 体评 估， 依据 评估 结果决 定资 产配 置方 案。
当资本 市场 、 国家财 经政 策等发 生重 大变 化， 或发 生其他 重大 事件 （包 括但 不限于 重 大
自然灾 害、 战争 等不 可预 测 事件等 ） ， 可 能导 致各 类别 资产的 风险 收益 特征 发生 显 著变 化时 ，
投资决 策委 员会 将临 时组 织集体 讨论 并确 定特 定时 期的资 产配 置方 案。
2 、行 业配 置策 略
本基金 采用 结合 行业 多因 子阿尔 法模 型(Multi-Factor Industry Alpha Model) 和
Black-Litterman 资 产配 置 模型(B-L Model) 的 量化 模 型以及 其他 量化 模型 进行 行业配 置。
本基金 所指 行业 多因 子阿 尔法模 型 （ 以下 称多 因子 模型） 是建 立在 已被 国际 市场广 泛应
用的多 因子 模型 的基 础上 ， 根据 中国 资本 市场 的实 际情况 ， 由 本基 金管 理的 金融工 程团 队开
发的更 具有 针对 性和 适用 性的量 化行 业选 择模 型。 本基金 所 指Black-Litterman 资产 配置 模
型 （ 以下 称BL 模型 ） 已 成 为国际 上主 流的 量化 配置 模型 ， 该 模型 能较好 地结 合各项 资产 的预
期收益 率和 历史 收益 率， 形成新 的市 场收 益预 期， 从而使 得各 项资 产配 置权 重的优 化结 果更
加有效 。
首先 ， 本 基金 通过量 化方 法分析 各个 行业 的股 价表 现与宏 观经 济 、 本行 业内 、 上 下游 产
业链指 标之 间的 关系 ，并 结合各 行业 的估 值水 平、 一致预 期、 盈利 水平 、动 量反转 等指 标 ，
从中筛 选出 最有 效的 指标 和因子 建立 多因 子模 型， 获得各 行业 的预 期收 益率 ； 其 次， 运用BL
模型结 合多 因子 模型 的预 测结果 ，对 行业 配置 权重 进行优 化。
（1） 多因 子模 型
A. 备选 因子 库
不同行 业的 市场 表现 对于 货币信 贷政 策、 财政 政策 、 物价 体系 、 投 资、 进 出口 等宏观 经
济环境 的变 化有 不同 反应 ；行业 产销 量、 产品 价格 、库存 等因 素将 揭示 本行 业的景 气状 况 ，
从而影 响行 业股 价的 市场 表现； 上下 游产 业的 运行 状况将 改变 本行 业的 供求 状况， 从而 引起
行业股 价的 变化 ； 行 业的 估值水 平、 一致 预期 等市 场特性 将对 行业 未来 收益 率产生 一定 的影
响。 本基 金通 过深入 研究 传统投 资理 论 、 总结 分析 投资团 队多 年积 累的 投资 经验 ， 构 建备 选
因子库 。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
34
本基金 定期 或不 定期 对备 选因子 库进 行更 新， 首先 是对现 有因 子数 据的 更新 ； 其 次， 添
加值得 研究 、 跟 踪和 检验 的新因 子； 再次， 添加 复合 因子， 即利 用若 干因 子之 间的内 生关 系，
通过汇 总、 剥离 、调 整等 方法获 得的 综合 因子 。
B. 模型 的入 选因 子
本基金 结合 中国 市场 的行 业投资 逻辑 ， 经 过全 面而 细致的 实证 检验 ， 从 备选 因子库 中对
行业收 益最 有解 释力 的若 干因子 ，构 建多 因子 模型 。
由于因 子的 有效 性会 随着 宏观经 济周 期的 变化 、行 业发展 阶段 的演 进等 因素 发生变 化 ，
本基金 定期 和不 定期 重复 从备选 因子 库中 挑选 有效 因子的 过程 ，建 立入 选因 子的更 新机 制 ，
力求提 高多 因子 模型 的适 应力和 生命 力。
C. 模型 入选 因子 的权 重
入选模 型的 若干 因子 对行 业 收益 的重 要性 是不 同的 ， 例如， 有些 行业 注重 宏观 经济周 期
的变化 ， 有些 行业注 重规 模的扩 张 ， 有 些行业 注重 盈利能 力的 提升 ， 有 些行 业注重 估值 的 变
化等等 。 多因 子模 型将 采用OLS 等 方法 评价 因子 的重 要 程度给 不同 入选 因子 配以 不同的 权重 ，
以反映 市场 的侧 重点 。
在因子 发挥 效用 的同 时， 其重要 性也 会随 之发 生变 化。 因 此本 基金 对因 子权 重也设 置了
更新机 制， 定期 重复 权重 分配过 程。
（2） 权重 优化 模型
本基金 采用BL模 型最 终确 定各行 业的 投资 权重 。 BL 模 型能将 基金 管理 人对 各行 业的预 期
收益观 点与 市场 均衡 状态 下个行 业隐 含的 超额 收益 率及市 场权 重相 结合 ， 以风 险调整 收益 最
大化的 目标 下， 实现 各行 业的合 理和 优化 的配 置。
具体到 本基 金来 讲 ， 由 于各 行业隐 含的 超额 收益 率及 市场权 重可 由历 史收 益率 以及市 场
权重计 算得 出； 多因 子模 型通过 各项 有效 因子 对各 行业的 预期 收益 进行 评估 ， 提供 预期 收益
观点。BL 模 型采 用贝 叶斯 方法把 隐含 的超 额收 益率 和预期 收益 观点 结合 起来 ， 对均 衡的 市场
权重进 行调 节， 使得 组合 达到最 优的 风险 调整 收益 。
3 、股 票配 置策 略
股票配 置是 本基 金量 化资 产配置 的实 施阶 段， 股票 配置策 略将 直接 影响 到实 施效果 ， 本
基金的 股票 配置 策略 以拟 合和超 越行 业平 均收 益为 目的。
本基金 从以 下几 个维 度构 建各行 业的 股票 配置 策略 ： 首先， 需考 虑行 业内 股票 的权重 分
布。 每个 行业 内股票 权重 集中度 都不 尽相 同， 对于 个股权 重较 为集 中的 行业 ， 若 干权 重股 的摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
35
收益能 够较 好地 拟合 行业 平均收 益 ， 而 个股权 重分 散的行 业则 不然 。 其 次 ， 行业内 股票 的收
益分布 。 每个 行业内 个股 的市场 表现 一致 程度 也不 尽相同 ， 对于 一致性 较强 的行业 ， 拟合 行
业平均 收益 的难 度较 低， 而 一致性 较弱 的行 业的 难度 较大。 再次， 行业 内股 票的 流动性 分布 。
对于个 股流 动性 较好 的行 业， 满 足基 金交 易需 求的 股票品 种较 多， 而在 流动 性差行 业中 的股
票配置 数量 将受 到限 制。 最后， 行业 目 标 配置 权重 。 对于 目标 权重 较高 的行 业， 更 多数 量的
股票能 缓和 流动 性问 题， 同时对 行业 平均 收益 率的 拟合程 度也 较高 。 除 了以 上情况 以外 ， 还
需考虑 基金 的股 票品 种的 投资禁 止行 为、 比例 限制 等各方 面的 因素 。
在行业 内选 股策 略上 ， 本 基金采 用量 化模 型的 方法 进行选 股。 量化 选股 模型 包括但 不限
于以下 两种 ： 一种 是持 有行 业内若 干权 重股 ， 并优 化其 在基金 中的 权重 以拟 合行 业平均 收益 ；
另一种 是通 过量 化多 因子 选股模 型挑 选优 势个 股， 从而超 越行 业平 均收 益， 其中因 子主 要包
括价值 因子 、成 长因 子、 基本面 因子 、一 致预 期和 市场因 子等 。本 基金 综合 考虑以 上因 素 ，
根据市 场状 况的 变化 ，定 期或不 定期 修订 行业 的股 票配置 策略 。
4 、其 他金 融工 具投 资策 略
（1） 固定 收益 投资 策略
本基金 遵循 中长 期资 产配 置策略 ， 进行 国债 、 金 融 债、 公司 债等 固定收 益类 证券以 及可
转换债 券的 投资 。 由 公司 固定收 益投 资团 队独 立提 出具体 的投 资策 略及 投资 建议， 通过 评估
货币政 策、 财政 政策 和国 际环境 等因 素， 分析 市场 价格中 隐含 的对 经济 增长 、 通货 膨胀 、 违
约概率 、 提 前偿 付速 度等 因素的 预测 ， 根 据固 定收 益市场 中存 在的 各种 投资 机会的 相对 投资
价值和 相关 风险 决定 总体 的投资 策略 及类 属（ 政府 、企业/公 司、 可转 换债 券 、资产 支持 证
券等） 和期 限 （ 短期、 中 期和长 期） 等部 分的 投资 比例， 并基 于价 值分 析精 选投资 品种 构建
固定收 益投 资组 合。
本基金 采用 的主 要 固 定收 益投资 策略 包括 ： 利 率预 期策略 、 收益 率曲线 策略 、 信 用利 差
策略、 公司/企 业债 券策 略 、可转 换债 券策 略等 。
（2） 股指 期货 投资 策略
本基金 以套 期保 值为 目的 ，参与 股指 期货 交易 。
本基金 参与 股指 期货 投资 时机和 数量 的决 策建 立在 对证券 市场 总体 行情 的判 断和组 合
风险收 益分 析的 基础 上 。 基 金管理 人将 根据 宏观 经济 因素 、 政 策及 法规 因素 和资 本市场 因素 ，
结合定 性和 定量 方法 ，确 定投资 时机 。基 金管 理人 另根据CAPM 模型 计算 得到 的组合Beta 值，
结合股 票投 资的 总体 规模 ， 以及 中国 证监 会的 相关 限定和 要求 ， 确 定参 与股 指期货 交易 的投
资比例 。
若相关 法律 法规 发生 变化 时， 基 金管 理人 期货 投资 管理从 其最 新规 定， 以符 合上述 法律摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
36
法规和 监管 要求 的变 化。
（3） 权证 投资 策略
本基金 对权 证的 投资 建立 在对标 的证 券和 组合 收益 风险分 析的 基础 上， 以
Black-Scholes 模型 和二 叉 树期权 定价 模型 为基 础对 权证进 行分 析定 价， 并根 据市场 情况 对
定价模 型和 参数 进行 适当 修正。
若法律 法规 或监 管机 构以 后允许 基金 投资 其他 品种 ，本基 金管 理人 在履 行适 当程序 后 ，
可以将 其纳 入投 资范 围并 及时制 定相 应的 投资 策略 。
(二) 投资 程序
1 、投 资决 策依 据
1 ）国 家有 关法 律、 法规 和 基金合 同的 有关 规定 ；
2 ）国 内外 宏观 经济 发展 状 况、微 观经 济运 行环 境和 证券市 场发 展趋 势；
3 ）投 资品 种的 预期 收益 率 和风险 水平 。
2 、投 资决 策程 序
（1） 投资 研究
本基金 管理 人研 究团 队充 分利用 外部 和内 部的 研究 资源提 供研 究成 果， 挖掘 投资机 会 ，
为投资 决策 委员 会和 基金 经理提 供决 策支 持。
（2） 投资 决策
投资决 策委 员会 是基 金投 资的最 高决 策机 构， 负责 制定基 金的 投资 原则 、 投 资目标 及整
体资产 配置 策略 和风 险控 制策略 ， 并对 基金经 理进 行授权 ， 对基 金的投 资进 行总体 监控 。 如
遇重大 事项 ，投 资决 策委 员会及 时召 开临 时会 议做 出决议 。
（3） 组合 构建
基金经 理根 据投 资委 员会 确定的 总体 投资 策略 和原 则以及 研究 团队 提供 的分 析和建 议
等信息 ，在 遵守 基金 合同 的前提 下， 在投 资决 策委 员会的 授权 范围 内构 建具 体的投 资组 合 ，
进行组 合的 日常 管理 。
（4） 交易 执行
本基金 实行 集中 交易 制度 。 交易 团队 负责 执行 基金 经理投 资指 令， 同时 承担 一线风 险监
控职责 。
（5） 风险 与绩 效评 估
投资风 险管 理团 队由 风险 管理部 和监 察稽 核部 组成 。 风险管 理部 定期 或不 定期 地对基 金
投资绩 效及 风险 进行 评估 ； 监察 稽核 部对 基金 投资 的合规 性进 行日 常监 控； 风险管 理委 员会摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
37
定期召 开会 议， 结合 市场 、 法律 等环 境的 变化 ， 对 基金投 资组 合 进 行风 险评 估， 并 提出 风险
防范措 施及 意见 。
（6） 组合 调整
基金经 理根 据行 业状 况、 证券市 场和 上市 公司 的发 展变化 、 基 金申 购和 赎回 的现金 流量
情况以 及组 合风 险与 绩效 评估的 结果 ，对 投资 组合 进行动 态调 整。
本基金 管理 人在 确保 基金 份额持 有人 利益 的前 提下 ， 有权根 据市 场环 境变 化和 实际需 要
调整上 述投 资程 序， 并在 更新的 招募 说明 书中 公告 。
九、基金的业绩比较 基准
本基金 的整 体业 绩比 较基 准采用 ：
80% ? 沪深300 指数 收益 率+20% ? 中信 标普 全债 指数 收益 率
本基金 股票 投资 部分 的业 绩比较 基准 是沪 深300 指 数 ，债券 投资 部分 的业 绩比 较基准 是
中信标 普全 债指 数。
本基金 采用 沪深300 指数 作 为股票 投资 部分 的业 绩比 较基准 主要 基于 以下 原因 ：
1 、沪 深300 指数 是沪 深证 券交易 所第 一次 联合 发布 的反映A股 市场 整体 走势 的 指数， 由
中证指 数公 司编 制和 维护 ，是在 上海 和深 圳证 券市 场中选 取300 只A 股作 为样 本编制 而成 。
2 、该 指数 样本 对沪 深市 场 的覆盖 度高 ，具 有良 好的 市场代 表性 ，投 资人 可以 方便地 从
报纸、 互联 网等 财经 媒体 中获取 。
3 、 沪 深300 指 数引进 国际 指数编 制和 管理 的经 验， 编制方 法清 晰透 明， 具有 独立性 和 良
好的市 场流 动性 ； 与 市场 整体表 现具 有较 高的 相关 度， 且 指数 历史 表现 强 于 市场平 均收 益水
平。
因此， 沪深300 指数 是衡 量 本基金 股票 投资 业绩 的理 想基准 。同 时， 根据 本基 金的目 标
资产配 置比 例来 分配 权重 ， 本基金 的业 绩比 较基 准中 加入了 中信 标普 全债 指数 并按照 本基 金
的目标 资产 配置 比例 来安 排。
如果上 述基 准指 数停 止计 算编制 或更 改名 称， 或者 今后法 律法 规发 生变 化， 又或者 市场
推出更 具权 威、 且更 能够 表征本 基金 风险 收益 特征 的指数 ， 则 基金 管理 人将 视情况 经与 基金
托管人 协商 同意 后调 整本 基金的 业绩 比较 基准 ， 而 无需召 开基 金份 额持 有人 大会审 议， 并应
及时公 告并 报证 监会 备案 ，同时 在更 新的 招募 说明 书中列 示。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
38
十、基金的风险收益 特征
本基金 为股 票型 基金 ， 其 预期风 险和 预期 收益 高于 货币市 场基 金 、 债券 型基 金、 混合 型
基金， 属于 证券 投资 基金 中较高 预期 风险 、较 高预 期收益 的基 金产 品。
十一、基金 的投资组 合报 告
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载 、 误 导性 陈述 或重大 遗
漏，并 对其 内容 的真 实性 、准确 性和 完整 性承 担个 别及连 带责 任。
基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于2015年4月17日 复核 了
本报告 中的 财务 指标 、 净 值表现 和投 资组 合报 告等 内容 ， 保 证复 核内容 不存 在虚假 记载 、 误
导性陈 述或 者重 大遗 漏。
1、 报告期 末基 金资 产组 合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资
产的比 例 （%）
1 权益投 资 2,255,024,531.81 83.64
其中： 股票 2,255,024,531.81 83.64
2 固定收 益投 资 84,022,400.00 3.12
其中： 债券 84,022,400.00 3.12
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资
- -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 288,532,012.67 10.70
7 其他各 项资 产
68,376,937.33 2.54
8 合计 2,695,955,881.81
100.00
2、 报告期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占 基 金 资 产摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
39
净值比例
（％）
A 农、林 、牧 、渔 业 13,114,961.00 0.51
B 采矿业 101,878,648.15 3.96
C 制造业 1,080,293,851.59 42.01
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和
供应业
75,628,982.80 2.94
E 建筑业 46,143,366.04 1.79
F 批发和 零售 业 105,485,137.35 4.10
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 51,099,671.37 1.99
H 住宿和 餐饮 业 1,456,277.50 0.06
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服
务业
78,737,185.94 3.06
J 金融业 574,294,993.95 22.33
K 房地产 业 77,058,189.57 3.00
L 租赁和 商务 服务 业 2,224,222.00 0.09
M 科学研 究和 技术 服务 业 2,062,981.75 0.08
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 13,532,146.05 0.53
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 14,629,930.00 0.57
S 综合 17,383,986.75 0.68
合计 2,255,024,531.81 87.69
3、 报告期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前十 名股 票投 资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值( 元) 占 基 金 资 产
净值比例
（％）
1 000776 广发证 券 3,857,000 107,610,300.00 4.18
2 600837 海通证 券 3,655,800 85,582,278.00 3.33
3 601318 中国平 安 794,285 62,144,858.40 2.42
4 000651 格力电 器 1,034,467 45,288,965.26 1.76
5 600016 民生银 行 4,463,000 43,291,100.00 1.68
6 600011 华能国 际 5,199,573 42,948,472.98 1.67
7 600036 招商银 行 2,699,576 42,032,398.32 1.63
8 002190 成飞集 成 786,223 35,332,861.62 1.37
9 601398 工商银 行 5,889,909 28,624,957.74 1.11
10 601166 兴业银 行 1,542,099 28,312,937.64 1.10
4、 报告期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值( 元) 占 基 金 资 产 净 值
比例（ ％）
1 国家债 券 3,998,400.00 0.16
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 80,024,000.00 3.11
其中： 政策 性金 融债 80,024,000.00 3.11
4 企业债 券 - - 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
40
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 - -
8 其他 - -
9 合计 84,022,400.00 3.27
5、 报告期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名债 券投 资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元） 占 基 金 资 产
净 值 比 例
（％）
1 140218 14 国开 18 400,000 40,016,000.00 1.56
2 140212 14 国开 12 400,000 40,008,000.00 1.56
3 019407 14 国债 07 40,000 3,998,400.00 0.16
注：本 基金 本报 告期 末仅 持有以 上债 券。
6 、 报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 名的前 十名 资产 支持 证券 投资 明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7、报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 序的前 五名 贵金 属投 资明 细
根据本 基金 基金 合同 规定 ，本基 金不 参与 贵金 属投 资。
8 、报 告期 末按 公允 价 值占基 金资 产净 值比 例大 小排名 的前 五名 权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
9 、 报 告期 末本 基金 投资 的股指 期货 交易 情况 说明
9.1 报 告期 末本 基金 投资 的股指 期货 持仓 和损 益明 细
报告期 内， 本基 金未 参与 股指期 货交 易； 截至 报告 期末， 本基 金未 持有 股指 期货 合 约 。
9.2 本 基金 投资 股指 期货 的投资 政策
根据本 基金 基金 合同 的规 定，本 基金 以套 期保 值为 目的， 参与 股指 期货 交易 。
本基金 参与 股指 期货 投资 时机和 数量 的决 策建 立在 对证券 市场 总体 行情 的判 断和组 合
风险收 益分 析的 基础 上。 基金管 理人 将根 据宏 观经 济因素 、 政 策及 法规 因素 和资本 市场
因素 ， 结 合定 性和定 量方 法， 确定 投资 时机 。 基 金 管理人 另根 据CAPM 模 型计 算得到 的组
合Beta 值 ， 结 合股票 投资 的总体 规模 ， 以及中 国证 监会的 相关 限定 和要 求， 确定参 与 股
指期货 交易 的投 资比 例。
若相关 法律 法规 发生 变化 时， 基 金管 理人 期货 投资 管理从 其最 新规 定， 以符 合上述 法律摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
41
法规和 监管 要求 的变 化。
报告期 内， 本基 金未 参与 股指期 货交 易。
10 、报 告期 末本 基金 投资 的国债 期货 交易 情 况 说明
10.1 本期 国债 期货 投资 政 策
根据本 基金 基金 合同 规定 ，本基 金不 参与 国债 期货 交易。
10.2 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 持仓 和损 益明 细
根据本 基金 基金 合同 规定 ，本基 金不 参与 国债 期货 交易。
10.3 本期 国债 期货 投资 评 价
根据本 基金 基金 合同 规定 ，本基 金不 参与 国债 期货 交易。
11、投 资组 合报 告附 注
11.1 报 告期 内本基 金投资 的前十名 证券 的发行 主体 除广发证 券股 份有限 公司 （以下 简
称“广 发证券 ”） 和海通 证券股 份有限 公司（ 以下 简称 “ 海通证 券 ”） 外， 其余的 没有被
监管部 门立 案调 查， 或在 报告编 制日 前一 年内 受到 公开谴 责、 处罚 。
2015 年 1 月 16 日， 中国 证监会 通 报 2014 年第 四季 度证券 公司 融资 类业 务现 场检查 情
况，指 出广 发证 券存 在向 不符合 条件 的客 户融 资融 券、违 规为 到期 融资 融券 合约展 期问 题 ，
且涉及 客户 数量 较多 ， 对 其采取 责令 限期 改正 的行 政监管 措施 ； 海 通证 券存 在违规 为到 期融
资融券 合约 展期 问题 ， 受 过处理 仍未 改正 ， 且 涉及 客户数 量较 多 ， 对其 采取 暂停新 开融 资 融
券客户 信用 账 户3 个 月的 行政监 管措 施。
本基金 投资 广发 证券 （000776 ） 和海 通证券 （600837 ） 的决 策流 程符 合本 基金 管理人 投
资管理 制度 的相 关规 定。 针对上 述情 况 ， 本基 金管 理人进 行了 分析 和研 究， 认为上 述事 件 对
广发证 券和 海通 证券 的投 资价值 未造 成实 质性 影响 。 本基金 管理 人将 继续 对上 述公司 进行 跟
踪研究 。
11.2 本基 金投 资的 前十 名 股票没 有超 出基 金合 同规 定的备 选股 票库 。
11.3 其他 资产 构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 747,099.47
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 104.25
4
应收利 息
3,029,878.84
5 应收申 购款 64,599,854.77
6 其他应 收款 -
7
待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 68,376,937.33 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
42
11.4 报告 期末 持有 的处 于 转股期 的可 转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转债 。
11.5 报告 期末 前十 名股 票 中存在 流通 受限 情况 的说 明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
十二、基金的 业绩
基金管 理人 依照 恪尽 职守 、 诚 实信 用、 谨慎 勤勉 的 原则管 理和 运用 基金 财产 ， 但 不保 证
基金一 定盈 利， 也不 保证 最低收 益。 基金 的过 往业 绩并不 代表 其未 来表 现。 投资有 风险 ， 投
资者在 做出 投资 决策 前应 仔细阅 读本 基金 的招 募说 明书。
1 、 自基 金合 同生 效以 来至2015年3月31 日， 本基 金份 额净值 增长 率与 同期 业绩 比较基 准
收益率 比较 表：
阶段
净值增
长率①
净值增长 率
标准差②
业绩比较 基
准收益率 ③
业绩比较 基准收
益率标准 差④
①－③ ②－④
2012 年 12 月
11 日至 2012
年12 月31 日
0.20% 0.04% 8.87% 1.25% -8.67% -1.21%
2013 年1 月1
日至2013 年
12 月 31 日
4.29% 1.06% -5.49% 1.12% 9.78% -0.06%
2014 年1 月1
日至2014 年
12 月 31 日
55.31% 0.93% 42.46% 0.98% 12.85% -0.05%
自基金 合同
生效日 起至
2015 年3 月
31 日
101.70% 1.05% 63.95% 1.11% 37.75% -0.06%
2 、自 基金 合同 生效 以来 基 金份额 累计 净值 增长 率变 动及其 与同 期业 绩比 较基 准收益 率
变动的 比较
摩根士 丹利 华鑫 量化 配置 股票 型 证券 投资 基金
累计净 值增 长率 与业 绩比 较基准 收益 率的 历史 走势 对比图 ：
（2012 年12 月11 日至2015 年3月31 日） 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
43
十三、基金的费用与 税收
( 一) 与基 金运 作有 关的 费 用
1. 基金 费用 的种 类
（1） 基金 管理 人的 管理 费 ；
（2） 基金 托管 人的 托管 费 ；
（3） 基金 合同 生效 后与 基 金相关 的信 息披 露费 用；
（4） 基金 合同 生效 后与 基 金相关 的会 计师 费、 律师 费和诉 讼费 ；
（5） 基金 份额 持有 人大 会 费用；
（6） 基金 的证 券交 易费 用 ；
（7） 基金 的银 行汇 划费 用 ；
（8） 基金 的开 户费 用；
（9） 按照 国家 有关 规定 和 基金合 同约 定， 可以 在基 金财产 中列 支的 其他 费用 。 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
44
2. 基金 费用 计提 方法 、计 提标准 和支 付方 式
（1） 基金 管理 人的 管理 费
本基金 的管 理费 按前 一日 基金资 产净 值的1.5 % 年 费 率计提 。管 理费 的计 算方 法如下 ：
H ＝E×1.5 % ÷ 当年 天数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理 费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金管 理费 每日 计算 ， 逐 日累计 至每 月月 末， 按月 支付 ， 由 基金 管理人 向基 金托管 人 发
送基金 管理 费划 款指 令， 基金托 管人 复核 后于 次月 前5个 工作 日内 从基 金财 产 中一次 性支 付
给基金 管理 人。 若遇 法定 节假日 、公 休假 等， 支付 日期顺 延。
（2） 基金 托管 人的 托管 费
本基金 的托 管费 按前 一日 基金资 产净 值的0.25% 的 年 费率计 提 。 托 管费 的计 算方 法如下 ：
H ＝E×0.25 % ÷ 当年 天数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管 费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金托 管费 每日 计算 ， 逐 日累计 至每 月月 末， 按月 支付 ， 由 基金 管理人 向基 金托管 人 发
送基金 托管 费划 款指 令， 基金托 管人 复核 后于 次月 前5 个 工作 日内 从基 金财 产中一 次性 支
取。若 遇法 定节 假日 、公 休日等 ，支 付日 期顺 延。
（3） 上述 “一 、基 金费 用 的种类 中第3－8 项费 用” ，根据 有关 法规 及相 应协 议规定 ，
按费用 实际 支出 金额 列入 当期费 用， 由基 金托 管人 从基金 财产 中支 付。
（二） 与基 金销 售有 关的 费用
1. 申购 费用
投资人 在一 天内 如果 有多 笔申购 ， 适 用费 率按 单笔 分别计 算。 本基 金的 申购 费用最 高不
超过申购 金额 的 5% 。申购 费用由投 资人 承担， 不列 入基金财 产， 主要用 于本 基金的市 场推
广、销 售等 各项 费用 。
本基金 自2013 年11月1日起， 对于 通过 本公 司 直 销中 心申购 本基 金的 养老 金客 户实施 特
定申购 费率 。 养老 金客 户指 基本养 老基 金与 依法 成立 的养老 计划 筹集 的资 金及 其投资 运营 收
益形成 的补 充养 老基 金等 ， 包括 全国 社会 保障 基金、 可以投 资基 金的 地方 和行 业社会 保障 基摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
45
金、 企 业年 金单 一计 划以 及集合 计划 。 如 将来 出现 经养老 基金 监管 部门 认可 的新的 养老 基金
类型， 基金 管理 人可 在招 募说明 书更 新时 或发 布临 时公告 将其 纳入 养老 金客 户范围 ， 并 按规
定向中 国证 监会 备案 。
通过基 金管 理人 的直 销中 心申购 本基 金基 金份 额的 养老金 客户 申购 费率 见下 表：
申购金 额（M） 申购费 率
M＜100 万元 0.6%
100万 元≤M ＜500万元 0.4%
M≥500 万元 每笔1000 元
除养老 金客 户外 的其 他投 资者申 购本 基金 基金 份额 申购费 率见 下表 ：
申购金 额（M） 申购费 率
M＜100 万元 1.50%
100 万 元≤M＜500 万元 1.00%
M≥500 万元 每笔 1000 元
2. 赎回 费用
本基金 的赎 回费 用按 基金 份额持 有人 持有 时间 的增 加而递 减 。 赎 回费 用由 赎回 基金份 额
的基金 份额 持有 人承 担， 在基金 份额 持有 人赎 回基 金份额 时收 取。 赎回 费用 最高不 超过 赎回
金额 的5% 。 不低 于赎 回费 总额 的 25% 归基 金财 产 ， 其 余用于 支付 登记 费和 其他 必要的 手续 费。
具体赎 回费 率结 构如 下：
持有年 限（Y） 赎回费 率
Y＜1 年 0.50%
1 年≤Y＜2 年 0.25%
Y≥2 年 0%
注：1 年指365 天。
摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
46
3. 转 换费 用
本基金 转换 费用 由转 出基 金的赎 回费 和转 出与 转入 基金的 申购 费补 差两 部分 构成 ， 具 体
收取情 况视 每次 转换 时两 只基金 的申 购费 率差 异情 况和赎 回费 率而 定 。 基 金转 换费用 由基 金
份额持 有人 承担 ，计 算方 法如下 ：
转出金 额＝ 转出 份额 ×转 出基金 当日 基金 份额 净值
转出基 金赎 回费 ＝转 出金 额×转 出基 金赎 回费 率
转入总 金额 ＝转 出金 额- 转 出基金 赎回 费
申购补 差费 ＝转 入总 金额 ×申购 补差 费率 ／（1＋ 申 购补差 费率 ）
转换费 用＝ 转出 基金 赎回 费＋申 购补 差费
（1） 对于 实行 级差 申购 费 率 （ 不同 申购 金额对 应不 同申购 费率)的 基金 ， 申 购 补差费 率
＝转入 总金 额对 应的 转入 基金申 购费 率 - 转 入总 金 额对应 的转 出基 金申 购费 率，若 转入 总
金额对 应的 转出 基金 申购 费率≥ 转入 总金 额对 应的 转入基 金申 购费 率， 则申 购补差 费为0。
（2） 计算 基金 转换 费用 所 涉及的 申购 费率 和赎 回费 率均按 基金 合同 、招 募说 明书及 相
关公告 的规 定费 率执 行 ， 对 于通过 本公 司网 上交 易 、 费 率优惠 活动 期间 发生 的基 金转换 业务 ，
按照本 公司 最新 公告 的相 关费率 计算 基金 转换 费用 。
( 三)不 列入 基金 费用 的项 目
下列费 用不 列入 基金 费用 ：
1 、基 金管 理人 和基 金托 管 人因未 履行 或未 完全 履行 义务导 致的 费用 支出 或基 金财产 的
损失；
2 、基 金管 理人 和基 金托 管 人处理 与基 金运 作无 关的 事项发 生的 费用 ；
3 、基 金合 同生 效前 的相 关 费用；
4 、其 他根 据相 关法 律法 规 及中国 证监 会的 有关 规定 不得列 入基 金费 用的 项目 。
( 四) 基金 税收
本基金 运作 过程 中涉 及的 各纳税 主体 ，其 纳税 义务 按国家 税收 法律 、法 规执 行。
十四、对招募说明书 更新 部分的说明
本招募 说明 书依 据 《基 金 法》 、 《运 作办 法》 、 《 销售办 法》 、 《 信息 披露 办法》 及其
它有关法 律法 规的要 求， 对2015 年1月23 日刊 登的《 摩根士丹 利华 鑫量化 配置 股票型证 券基
金招募 说明 书》 进行 了更 新，主 要更 新的 内容 如下 ：
序号 修改部分 说明 摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
招募说明书 摘要
47
1 重要提 示 更新了 本招 募说 明书 所载 内容截 止日 期
2 三、基 金管 理人
更新了 “ 主要 人员 情况 ” 的有关 信息 以及 “基 金管 理人的
职责” 与“ 基金 管理 人的 承诺 ” 的个 别文 字表 述
3 四、基 金托 管人 根据基 金托 管人 提供 的信 息更新 了有 关信 息
4 五、相 关服 务机 构 根据服 务机 构的 实际 情况 更新了 相关 机构 的信 息
5 九、基 金的 投资
更新了最近一期投资组合 报告的内容，即 截至 2015 年 3
月31 日的 基金 投资 组合 报 告 ， 更 新了 “投 资决 策程 序” 部
分的内 容
6 十、基 金的 业绩
更新了 基金 的投 资业 绩， 即 截至 2015 年 3 月 31 日 的基金
投资业 绩
7
十 二 、 基 金 资 产 的 估
值
增加采用第三方估值 机构 提供的价格数据对在 交易 所上市
交易或 挂牌 转让 的固 定收 益品种 进行 估值 的说 明
8
二 十 一 、 对 基 金 份 额
持有人 的服 务
修改了 对基 金份 额持 有人 服务的 个别 文字 表述
9
二十二 、 其 他 应 披 露
事项
根据最 新情 况对 相关 应披 露事项 进行 了更 新
摩 根士 丹利华 鑫基 金管理 有限 公司
二 〇 一 五年七 月二 十 四日
