新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金 2015 年第 2 季度报告
第 1 页共 12 页
新 华 万银 多 元策 略 灵活 配 置混 合 型证 券 投资 基 金
2015 年第 2 季度 报 告
2015 年 6 月 30 日
基 金管 理人: 新华 基金管 理有 限公司
基 金托 管人: 平安 银行股 份有 限公司
报 告送 出日期 : 二 〇一五 年七 月二十 日新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金 2015 年第 2 季度报告
第 2 页共 12 页
§ 1
重 要 提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重
大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人平安银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于 2015 年 7 月 17 日复核
了本报告中的财务指标、 净值表现和投资组合报告等内容, 保证复核内容不存在虚假记
载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保证基金
一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险, 投资 者在作出投资决策前应仔
细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2015 年 4 月 10 日起至 6 月 30 日止。
§ 2
基 金 产品概 况
基金简称 新华万银多元策略灵活配置混合
基金主代码 000972
交易代码 000972
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2015 年 4 月 10 日
报告期末基金份额总额 261,742,877.80 份
投资目标
综合运用多种投资策略,在严格控制基金资产净值下
行风险的基础上,力争为投资人提供长期稳定的绝对
回报。
投资策略
投资策略的选择,本基金将兼顾下行风险控制和收益
获取。在资产配置策略方面,主要采用自上而下与自
下而上相结合的投资策略,通过动态调整资产配置比
例以控制基金资产整体风险。在股票投资策略方面,
把握主题投资、趋势跟随及绝对收益三个核心,主题
投资策略以选择主题类板块为主要投资标的进行投
资;趋势跟随策略以期在某行业或个股出现趋势性机
会时,积极跟随其市场表现;绝对收益策略以类套利
策略为目标,以期获取稳定的绝对回报。在债券投资新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金 2015 年第 2 季度报告
第 3 页共 12 页
策略方面,本基金将综合运用久期策略、收益率曲线
策略、信用策略、杠杆策略、中小企业私募债券投资
策略及可转换债券投资策略, 在获取稳定收益的同时,
降低基金资产净值整体的波动性。
业绩比较基准
60%× 沪深 300 指数收 益率+40%× 上证国债 指数收益
率。
风险收益特征
本基金为混合型基金,属于证券投资基金中的中等预
期风险中等预期收益品种,预期风险和预期收益低于
股票型基金,高于债券型基金和货币市场基金。
基金管理人 新华基金管理有限公司
基金托管人 平安银行股份有限公司
§ 3
主 要 财务指 标和 基金 净值 表现
3.1 主 要财 务指 标
单位:人民币元
主要财务指标
报告期
(2015 年 4 月 10 日 (基金合同生效日) -2015 年 6
月 30 日)
1.本期已实现收益 56,879,833.88
2.本期利润 31,927,186.14
3.加权平均基金份额本期利润 0.1052
4.期末基金资产净值 290,568,327.56
5.期末基金份额净值 1.110
注:1 、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变
动收益) 扣除相关费用后的余额, 本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收
益;
2、以上所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如基金申购费
赎回费等) ,记入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3、本基金于2015年4月10 日基金合同生效。
3.2 基 金净 值表 现
3.2.1 本 报告 期基 金份额 净值 增长率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较
阶段 净值增 净值增长 业绩比较 业绩比较基 ①- ③ ②- ④ 新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金 2015 年第 2 季度报告
第 4 页共 12 页
长率① 率标准差
②
基准收益
率③
准收益率标
准差④
过去三个月 11.00% 2.44% 2.65% 1.64% 8.35% 0.80%
3.2.2
自 基 金合同 生效以 来 基 金份额 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收
益 率变 动的比 较
新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
(2015 年 4 月 10 日至 2015 年 6 月 30 日)
注:1 、本基金自2015年4 月10日成立,至2015年6月30日披露日未满一年。
2、本基金建仓期为6个月,本报告期,本基金处于建仓期。
§ 4
管 理 人报告
4.1 基 金经 理 ( 或基金经 理小 组 )简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限 证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
贲兴
振
本基
金基
金经
2015-04-10 - 8
经 济 学 硕 士 ,8 年 证 券
从 业 经 验 。 历 任 北 京 城
市 系 统 工 程 研 究 中 心 研新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金 2015 年第 2 季度报告
第 5 页共 12 页
理、 新
华壹
诺宝
货币
市场
基金
基金
经理、
新华
中小
市值
优选
股票
型证
券投
资基
金基
金经
理、 新
华鑫
安保
本一
号混
合型
证券
投资
基金
基金
经理、
新华
财富
金 30
天理
财债
券型
证券
投资
基金
基金
经理、
新华
鑫益
灵活
配置
究 员 。 贲 兴 振 先 生 于
2007 年 9 月加入新华 基
金 管 理 有 限 公 司 , 先 后
负 责 研 究 煤 炭 、 电 力 、
金 融 、 通 信 设 备 、 电 子
和 有 色 金 属 等 行 业 , 担
任 过 策 略 分 析 师 、 债 券
分析师 。 现 任 新 华 壹 诺
宝 货 币 市 场 基 金 基 金 经
理 、 新 华 中 小 市 值 优 选
股 票 型 证 券 投 资 基 金 基
金 经 理 、 新 华 鑫 安 保 本
一 号 混 合 型 证 券 投 资 基
金 基 金 经 理 、 新 华 财 富
金 30 天理财债券型证
券 投 资 基 金 基 金 经 理 、
新 华 鑫 益 灵 活 配 置 混 合
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理 、 新 华 万 银 多 元 策 略
灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 、 新 华
钻 石 品 质 企 业 股 票 型 证
券投资基金基金经理。 新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金 2015 年第 2 季度报告
第 6 页共 12 页
混合
型证
券投
资基
金基
金经
理、 新
华钻
石品
质企
业股
票型
证券
投资
基金
基金
经理。
4.2 管 理人 对报 告期内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明
本报告期, 新华基金管理有限公司作为新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资
基金的管理人按照 《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《新华万银多元策略灵活配置混
合型证券投资基金基金合同》 以及其它有关法律法规的规定, 本着诚实信用、 勤勉尽责
的原则管理和运用基金资产, 在严格控制风险的基础上为持有人谋求最大利益。 运作整
体合法合规,无损害基金持有人利益的行为。
4.3 公 平交 易专 项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
根据中国证监会颁布的 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 (2011 年
修订) , 公司制定了 《新华基金 管理有限公司公平交易管理制度》 。 制度的范围包括境内
上市股票 、债券的 一级 市场申购 、二级市 场交 易等所有 投资管理 活动 ,同时包 括授权、
研究分析、投资决策、交易执行等投资管理活动相关的各个环节。
场内交易, 投资指令统一由交易部下达, 并且启动交易系统公平交易模块。 根据公
司制度, 严格禁止不同投资组合之间互为对手方的交易, 严格控制不同投资组合之间的
同日反向交易。
场外交易中, 对于部分债券一级市场申购、 非公开发行股票申购等交易, 交易部根
据各投资组合经理申报的满足价格条件的数量进行比例分配。 如有异议, 由交易部报投
资总监、 督察长 、 金融工程部和监察稽核部, 再次进行审核并确定最终分配结果。 如果
督察长认为有必要, 可以召开风险管理委员会, 对公平交易的结果进行评估和审议。 对
于银行间市场交易、 固定收益平台、 交易所大宗交易, 投资组合经理以该投资组合的名新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金 2015 年第 2 季度报告
第 7 页共 12 页
义向交易部下达投资指令, 交易部向银行间市场或交易对手询价、 成交确认, 并根据 “ 时
间优先、价格优先 ” 的原则保证各投资组合获得公平的交易机会。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期 ,公司 对不同 组合不同 时间段 的同向 交易价差 进行了 溢价率 样本的采 集,
通过平均溢价率、买入/ 卖出溢价率以及利益 输送金额等多 个 层 面 来判 断 不 同 投 资 组 合
之间在某一时间段是否存在违反公平交易原则的异常情况, 未发现重大异常情况, 且不
存 在 报 告 期 内 所 有 投 资 组 合 参 与 的 交 易 所 公 开 竞 价 同 日 反 向 交 易 成 交 较 少 的 单 边 成 交
量超过该证券当日成交量的 5% 的情况。
4.4 报 告期 内基 金的投资 策略 和运作 分析
二季度后期, 清理场外配资引发市场恐慌, 市场极速大跌。 本基金在二季度考虑到
市场结构 性泡沫显 著, 配置上增 加了蓝筹 股的 配置比例 ,更加注 重投 资标的安 全边际,
但净值也有一定的回撤,今后在回避系统性风险上加强前瞻预判能力。
4.5 报 告期 内基 金的业绩 表现
截至 2015 年 6 月 30 日, 本基金份额净值为 1.110 元, 本报告期份额净值增长率为
11.00%, 同期比较基准 的增长率为 2.65% 。
4.6 管理人 对宏 观经济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
杠杆危机对投资者的信心有所影响, 但随着股票价格的调整, 股票估值水平有了很
大幅度的回归, 很多标的的投资价值显现, 本基金将更加注重精选个股, 沙中淘金, 追
求业绩兑现的确定性,争取在第三季度取得好的投资业绩回报投资者的信任。
§ 5 投 资组 合报告
5.1 报 告期 末基 金资产组 合情 况
序号 项目 金额 (元)
占基金总资产
的比例 (%)
1 权益投资 256,801,427.42 76.35
其中:股票 256,801,427.42 76.35
2 固定收益投资 - -
其中:债券 - -
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - - 新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金 2015 年第 2 季度报告
第 8 页共 12 页
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中: 买断式回购的买入返售
金融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 76,953,782.68 22.88
7 其他 资产 2,575,565.81 0.77
8 合计 336,330,775.91 100.00
5.2 报 告期 末按 行业分类 的股 票投资 组合
代码 行业类别 公允价值(元)
占基金资产
净值比例
(%)
A 农、林、牧、渔业
2,438,800.00 0.84
B 采矿业
3,746,900.00 1.29
C 制造业
149,784,971.26 51.55
D
电力、 热力、 燃气及水 生产和供
应业
- -
E 建筑业
11,078,819.00 3.81
F 批发和零售业
2,724,100.00 0.94
G 交通运输、仓储和邮政业
- -
H 住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、 软件和信息技术服务
业
34,637,089.16 11.92
J 金融业
26,448,600.00 9.10
K 房地产业
22,988,508.00 7.91
L 租赁和商务服务业
- -
M 科学研究和技术服务业
1,037,900.00 0.36
N 水利、环境和公共设施管理业
903,240.00 0.31
O 居民服务、修理和其他服务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和社会工作
- -
R 文化、体育和娱乐业
1,012,500.00 0.35 新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金 2015 年第 2 季度报告
第 9 页共 12 页
S 综合
- -
合计
256,801,427.42 88.38
5.3 报 告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 十名 股票投 资明 细
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值( 元)
占基金资产
净值比例
(%)
1 000002 万 科A 720,000 10,454,400.00 3.60
2 600835 上海机电 285,000 9,387,900.00 3.23
3 000090 天健集团 371,700 9,013,725.00 3.10
4 601166 兴业银行 450,000 7,762,500.00 2.67
5 300072 三聚环保 198,520 6,690,124.00 2.30
6 002675 东诚药业 122,100 5,571,423.00 1.92
7 002271 东方雨虹 200,000 5,140,000.00 1.77
8 600476 湘邮科技 130,000 4,915,300.00 1.69
9 300439 美康生物 40,000 4,864,000.00 1.67
10 600129 太极集团 175,000 4,763,500.00 1.64
5.4 报 告期 末按 债券品种 分类 的债券 投资 组合
报告期末,本基金未持有债券。
5.5 报 告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 债券投 资明 细
报告期末,本基金未持有债券。
5.6 报 告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 十名 资产支 持证 券投资 明
细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报 告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报 告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 权证投 资明 细
本基金本报告期末未持有权证。 新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金 2015 年第 2 季度报告
第 10 页共 12 页
5.9 报 告期 末本 基金投资 的股 指期货 交易 情况说 明
5.9.1 报 告期 末本 基金投 资的 股指期 货持 仓和损 益明 细
本基金本报告期末未持有股指期货。
5.9.2 本 基金 投资 股指期 货的 投资政 策
本基金本报告期未投资股指期货。 若本基金投资股指期货, 本基金将根据风险管理
的原则, 以套期保值为主要目的, 有选择地投资于股指期货。 套期保值将主要采用流动
性好、交易活跃的期货合约。
本基金在进行股指期货投资时, 将通过对证券市场和期货市场运行趋势的研究, 并
结合股指期货的定价模型寻求其合理的估值水平。
本基金管 理人将 充分考 虑股指期 货的收 益性、 流动性及 风险特 征,通 过资产配 置、
品种选择,谨慎进行投资,以降低投资组合的整体风险。
法律法规对于基金投资股指期货的投资策略另有规定的, 本基金将按法律法规的规
定执行。
5.10 报 告期 末本 基金投 资的 国债期 货交 易情况 说明
5.10.1 本 期国 债期 货投资 政策
根据本基金基金合同,本基金不能投资于国债期货。
5.10.2 报 告期 末本 基金投 资的 国债期 货持 仓和损 益明 细
本基金本报告期末未持有国债期货。
5.11 投 资组 合报 告附注
5.11.1 本报告期末本基金投资的前十名证券没有被监管部门立案调查,或在报告编制日
前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 本报告期,本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3 其他 资 产构 成
序号 名称 金额(元)
1 存出保证金 366,844.48
2 应收证券清算款 845,070.15
3 应收股利 -
4 应收利息 16,662.98
5 应收申购款 1,346,988.20 新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金 2015 年第 2 季度报告
第 11 页共 12 页
5.11.4 报 告期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
5.11.5 报 告期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
期末前十名股票中不存在流通受限股票。
§ 6
开 放 式基金 份额 变动
单位:份
基金合同生效日 基金份额总额 301,911,140.15
基金合同生效日起至报告期期末 基金总申
购份额
64,857,001.56
减: 基金合同生效日起至报告期期末 基金总
赎回份额
105,025,263.91
基金合同生效日起至报告期期末 基金拆分
变动份额
-
本报告期期末基金份额总额 261,742,877.80
§ 7
基 金 管理人 运用 固有 资金 投资本 基金 情况
7.1 基 金管 理人 持有本基 金份 额变动 情况
本基金管理人本报告期末未持有本基金。
7.2 基 金管 理人 运用固有 资金 投资本 基金 交易明 细
本基金管理人本报告期末持有本基金。
§ 8 影 响投 资者 决策的其 他重 要信息
本基金本报告期未有影响投资者决策的其他重要信息。
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 2,575,565.81 新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金 2015 年第 2 季度报告
第 12 页共 12 页
§ 9 备 查文 件目 录
9.1 备 查文 件目 录
(一) 中国证监会批准新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金募集的文件
(二) 关于申请募集新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金之法律意见书
(三) 《新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金托管协议》
(四) 《新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金基金合同》
(五) 《新华基金管理有限公司开放式基金业务规则》
(六) 《新华万银多元策略灵活配置混合型证券投资基金招募说明书》
(七) 基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
(八) 基金托管人业务资格批件及营业执照
9.2 存 放地 点
基金管理人、基金托管人住所。
9.3 查 阅方 式
投资者可在营业时间内免费查阅, 也可按工本费购买复印件, 或通过本基金管理人
网站查阅。
新 华基 金管理 有限 公司
二 〇一 五年七 月二 十日