信诚深度价值股票型证券投资基金(LOF)2015 年第二季度报告
信 诚 深 度 价 值 股 票 型 证 券 投 资 基 金(LOF)2015 年 第 二 季 度 报 告
2015 年 6 月 30 日
基 金 管 理 人 ： 信 诚 基 金 管 理 有 限 公 司
基 金 托 管 人: 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司
报 告 送 出 日 期:2015 年 7 月20 日
信诚深度价值股票型证券投资基金(LOF)2015 年第二季度报告
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏, 并 对其内
容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于 2015 年 7 月16 日 复核了本报告中的
财务指标、净值表现和投资组合报告等内容, 保 证复核内容不存在 虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但 不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险, 投资者 在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招
募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2015 年4 月1 日起至 6 月30 日止。
§2 基 金 产 品概况
基金简称 信诚深度价值股票(LOF)
场内简称 信诚深度
基金主 代码 165508
基金运作方式 契约型上市开放式
基金合同生效日 2010 年 7 月30 日
报告期末基金份额总额 70,213,601.73 份
投资目标 通 过 对 公 司 基 本 面 的 研 究, 深 入 剖 析 股 票 价 值 被 低 估 的 原 因, 从而挖掘
具有深度价值的股票, 以 力争获取资本的长期增值。
投资策略 本 基 金 定 位 为 股 票 型 基 金, 其 战 略 性 资 产 配 置 以 股 票 为 主, 并 不 因 市 场
的 中 短 期 变 化 而 改 变 。 本 基 金 的 核 心 理 念 是 价 值 投 资, 即 投 资 于 市 场 价
格 低 于 其 内 在 价 值 的 股 票 。 本 基 金 的 个 股 选 择 以 “ 自 下 而 上 ”为主, 但
同时也将结合行业研究分析辅以 “自上而下 ”的行业配置。 在不同的市
场 条 件 下, 本 基 金 允 许 在 一 定 的 范 围 内 作 战 术 性 资 产 配 置 调 整, 以规避
市场风险。
业绩比较基准 80%× 上证 180 指数收益率 +20% × 中信 标普全债指数收益率。
风险收益特征 本 基 金 为 主 动 投 资 的 股 票 型 基 金, 属 于 证 券 投 资 基 金 中 的 高 风 险 、 高 收
益品种。
基金管理人 信诚基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
§3 主 要 财 务指标 和 基 金净值 表 现
3.1 主 要 财 务指标
单 位：人民币元
主要财务指标 报告期（2015 年4 月1 日至 2015 年6 月 30 日）
1. 本期已实 现收益 76,712,642.79
2. 本期利润 57,914,075.77
3. 加权平均 基金份额本期利润 0.4462 信诚深度价值股票型证券投资基金(LOF)2015 年第二季度报告
4. 期末基金 资产净值 150,268,735.52
5. 期末基金 份额净值 2.140
注:1、上述 基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用, 计 入费用后实际收益水平要低于
所列数字。
2 、本期已 实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入( 不含 公允价值变动收益) 扣除 相关
费用后的余额, 本期利润 为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基 金 净 值表现
3.2.1
本 报 告期 基金 份 额 净值增 长 率 及其与 同 期 业绩比 较 基 准收 益 率 的 比较
阶段
净值增长率
①
净值 增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①- ③ ②- ④
过去三个月 12.69% 3.15% 7.25% 2.09% 5.44% 1.06%
3.2.2
自 基 金合 同生 效 以 来基金 累 计 净值 增长率 变动及 其 与 同期业 绩 比 较基准 收 益 率变动 的 比 较
注: 本基金 建仓期自 2010 年7 月30 日至 2011 年1 月29 日, 建 仓期结束时资产配置比例符合本基金
基金合同规定。
§4 管 理 人 报告
4.1 基 金 经 理（或 基 金 经理小 组 ） 简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限 证券
从业
年限
说明
任职日期 离任日期
郑伟
本基金基
金经理，
2015 年 5 月
29 日
- 9
2005 年9 月至2009 年8 月期间于华泰资
产 管 理 有 限 公 司 担 任 研 究 员 ；2009 年 8信诚深度价值股票型证券投资基金(LOF)2015 年第二季度报告
信诚新兴
产业股票
基金、信
诚中小盘
股票基金
基金经理
月加入信诚基金管理有限公司， 先后担任
股 票 研 究 员 及 特 定 客 户 资 产 管 理 业 务 的
投资经理职务。 现任信诚深度价值股票基
金(LOF) 、 信 诚 新 兴 产 业 股 票 基 金 和 信 诚
中小盘股票基金基金经理。
注:1. 上述任 职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。
2. 证券从 业的含义遵从行业协会《证券 业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管 理 人 对报告 期 内 本基金 运 作 遵规守 信 情 况的说 明
在 本 报 告 期 内, 本 基 金 管 理 人 严 格 按 照 《 证 券 投 资 基 金 法 》 和 其 他 相 关 法 律 法 规 的 规 定 以 及 《 信 诚 深
度价值股票型证券投资基金(LOF) 基 金合同》 、 《 信诚深度价值股票型证券投资基金(LOF) 招募说 明书》 的约
定, 本 着 诚 实 信 用 、 勤 勉 尽 职 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 财 产 。 本 基 金 管 理 人 通 过 不 断 完 善 法 人 治 理 结 构 和 内
部控制制度, 加强内部管理, 规范基金 运作。 本报告期内, 基金 运作合法合规, 没有发生 损害基金份额持有 人
利益的行为。
4.3 公 平 交 易专项 说 明
4.3.1
公平交易制 度的 执行情况
根 据 中 国 证 监 会 颁 布 的 《 证 券 投 资 基 金 管 理 公 司 公 平 交 易 制 度 指 导 意 见 》, 以 及 公 司 拟 定 的 《 信 诚 基
金 公 平 交 易 管 理 制 度 》, 公 司 采 取 了 一 系 列 的 行 动 实 际 落 实 公 平 交 易 管 理 的 各 项 要 求 。 各 部 门 在 公 平 交 易
执 行 中 各 司 其 职, 投 资 研 究 前 端 不 断 完 善 研 究 方 法 和 投 资 决 策 流 程, 确 保 各 投 资 组 合 享 有 公 平 的 投 资 决 策
机会, 建 立 公 平 交 易 的 制 度 环 境; 交 易 环 节 加 强 交 易 执 行 的 内 部 控 制, 利 用 恒 生 交 易 系 统 公 平 交 易 相 关 程 序,
及其它的流程控制, 确保 不同基金在一、 二级市场对同一证券交易时的公平; 公司同 时不断完善和改进公平
交易分析系统, 在事后加 以了严格的行为监控, 分 析评 估以及报告与信息披露。 当期公司整体公平交易制度
执行情况良好, 未发现有 违背公平交易的相关情况。
4.3.2
异常交易行 为的专项说明
本 报 告 期 内, 未 发 现 本 基 金 与 其 它 投 资 组 合 之 间 有 可 能 导 致 不 公 平 交 易 和 利 益 输 送 的 异 常 交 易 。 报 告
期内, 未 出 现 参 与 交 易 所 公 开 竞 价 同 日 反 向 交 易 成 交 较 少 的 单 边 交 易 量 超 过 该 证 券 当 日 成 交 量 5% 的交易
( 完全复制的 指数基金除外) 。
4.4 报 告 期 内基金 的 投 资策略 和 运 作分析
一二季度市场经历大幅震荡,4-5 月 市场基本以单边上涨为主, 从 6 月 15 日开始市场 大幅下跌, 截 至月
底创业板回调超过 29%,个股调整剧烈, 不少跌幅 超过 50% 。 二 季度本基金配置仍以 工业 4.0 、 互联 网、 军工、
新能源汽车及汽车电子等行业为主, 市场的大幅调整, 造成了 基金净值大幅下跌。
6 月份市场出 现的大幅下跌, 与市场前 期涨幅较大、 清理场外配资、 上市公司股东减持增加、 上市公 司
增发和 IPO 加速有关, 但 市场在短期出现这么大幅度的回调还是超出我们的预期。 我们认为, 市 场经过大幅
下跌, 风 险 已 经 大 大 释 放, 很 多 公 司 的 估 值 已 进 入 合 理 区 间 的 下 限; 市 场 的 信 心 随 着 管 理 层 不 断 推 出 的 各 种
积 极 举 措 而 有 所 恢 复 。 我 们 将 积 极 调 整 组 合, 寻 找 新 兴 行 业 中 真 正 的 好 公 司, 我 们 将 深 入 研 究, 把 握 投 资 机
会, 争 取持续 为持有人创造收益。
4.5 报 告 期 内基金 的 业 绩表现
本报告期基金份额净值增长率为12.69%, 同期业 绩比较基准收益率为7.25%, 基金表现 超越业绩比较基
准 5.44% 。
4.6 报 告 期 内基金 持 有 人数或 基 金 资产净 值 预 警说明
本报告期内, 本基金未出现连续 20 个 工作日基金资产净值低于五千万元( 基金份额持有人数量不满两
百人) 的情形 。
信诚深度价值股票型证券投资基金(LOF)2015 年第二季度报告
§5 投 资 组 合报告
5.1 报 告 期 末基金 资 产 组合情 况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例(%)
1 权益投资 135,883,461.39 83.41
其中：股票 135,883,461.39 83.41
2 固定收益投资 - -
其中：债券 - -
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金融资产 - -
6 银行存款和结算备付金合计 25,395,859.39 15.59
7 其他资产 1,639,235.14 1.01
8 合计 162,918,555.92 100.00
5.2 报 告 期 末按行 业 分 类的股 票 投 资组合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 93,160,429.84 62.00
D
电力、热力 、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交通运输、仓储和邮政业 22,004,000.00 14.64
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 - -
J 金融业 - -
K 房地产业 18,251,531.55 12.15
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 2,467,500.00 1.64
合计 135,883,461.39 90.43
5.3 报 告 期 末按公 允 价 值占基 金 资 产净值 比 例 大小排 序 的 前十名 股 票 投资明 细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净信诚深度价值股票型证券投资基金(LOF)2015 年第二季度报告
值比例(%)
1 000024 招商地产 499,905 18,251,531.55 12.15
2 600587 新华医疗 300,000 15,048,000.00 10.01
3 600115 东方航空 1,000,000 12,320,000.00 8.20
4 300255 常山药业 400,000 11,032,000.00 7.34
5 000919 金陵药业 529,939 10,323,211.72 6.87
6 000630 铜陵有色 959,976 9,916,552.08 6.60
7 601111 中国国航 600,000 9,684,000.00 6.44
8 002009 天奇股份 350,000 8,669,500.00 5.77
9 002126 银轮股份 390,000 7,862,400.00 5.23
10 601222 林洋电子 138,000 4,842,420.00 3.22
5.4 报 告 期 末按债 券 品 种分类 的 债 券投资 组 合
本基金本报告期末未持有债券。
5.5 报 告 期 末按公 允 价 值占基 金 资 产净值 比 例 大小排 序 的 前五名 债 券 投资明 细
本基金本报告期末未持有债券。
5.6 报 告 期 末按公 允 价 值占基 金 资 产净值 比 例 大小排 序 的 前十名 资 产 支持证 券 投 资明细
本基金本报告期内未进行资产支持证券投资。
5.7 报 告 期 末按公 允 价 值占基 金 资 产净值 比 例 大小排 序 的 前五名 贵 金 属投资 明 细
本基金本报告期内未进行贵金属投资。
5.8 报 告 期 末按公 允 价 值占基 金 资 产净值 比 例 大小排 序 的 前五名 权 证 投资明 细
本基金本报告期内未进行权证投资。
5.9 报 告 期 末本基 金 投 资的股 指 期 货交易 情 况 说明
5.9.1
报告期末本 基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期内未进行股指期货投资。
5.9.2
本基金投资 股指期货的投资政策
本基金投资范围不包括股指期货投资。
5.10 报 告 期 末本基 金 投 资的国 债 期 货交易 情 况 说明
5.10.1 本期国债期货投资政策
本基金投资范围不包括国债期货投资。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期内未进行国债期货投资。
5.10.3 本期国债期货投资评价
本基金投资 范围不包括国债期货投资。
5.11 投 资 组 合报告 附 注
5.11.1
本基金本 期投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查, 或在报告编制日前一年 内 受
到公开谴责、处罚。
5.11.2
本基金投 资的前十名股票中, 没有 超出基金合同规定备选库之外的股票。
5.11.3
其他资产构 成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 348,547.93
2 应收证券清算款 1,101,546.37
3 应收股利 -
4 应收利息 7,402.98 信诚深度价值股票型证券投资基金(LOF)2015 年第二季度报告
5 应收申购 款 176,076.43
6 其他应收款 -
7 待摊费用 5,661.43
8 其他 -
9 合计 1,639,235.14
5.11.4
报告期末持 有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5
报告期末前 十名股票中存在流通受限情况的说明
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的 公允
价值( 元)
占基金资产净
值比例(%)
流通受限情况说明
1 000024 招商地产 18,251,531.55 12.15
筹 划 关 于 招 商 局 集 团 地 产
板块的整合事项
2 600587 新华医疗 15,048,000.00 10.01
筹 划 股 权 委 托 管 理 重 大 事
项
3 000630 铜陵有色 9,916,552.08 6.60 筹划重大事项
4 601111 中国国航 9,684,000.00 6.44 筹划非公开发行股票事宜
5 300255 常山药业 11,032,000.00 7.34 筹划重大事项
5.11.6
投资组合报 告附注的其他文字描述部分
因四舍五入原因, 投资组 合报告中市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾差。
§6 开 放 式 基金份 额 变 动
单位： 份
报告期 期初基金份额总额 90,568,324.58
报告期 期间基金总申购份额 212,598,549.36
减: 报告期期间 基金总赎回份额 232,953,272.21
报告期 期间基金拆分变动份额（份额减少以“- ”填列） -
报告期 期末基金份额总额 70,213,601.73
§7 基 金 管 理人运 用 固 有资金 投 资 本基金 情 况
本报告期, 基 金管理人未运用固有资金投资本基金。
§8 影响投 资者决 策 的 其他重 要 信 息 信诚深度价值股票型证券投资基金(LOF)2015 年第二季度报告
无
§9
备查 文 件目录
9.1 备查文件目录
1 、信诚深度 价值股票型证券投资基金（LOF ）相 关批准文件
2 、信诚基金 管理公司营业执照、公司章程
3 、信诚深度 价值股票型证券投资基金（LOF ）基 金合同
4 、信诚深度 价值股票型证券投资基金（LOF ）招 募说明书
5 、本报告期 内按照规定披露的各项公告
9.2 存放地点
信诚基金管理有限公司办公地--上 海市浦东新区世纪大道 8 号上海国金 中心汇丰银行大楼 9 层。
9.3 查阅方式
投资者可在营业时间至公司办公地点免费查阅，也可按工本费购买复印件。
亦可通过公司网站查阅， 公司网址为 www.xcfunds.com 。
信诚基金管理有限公司
2015 年 7 月20 日
