招 商 丰盛 稳 定增 长 灵活 配 置混 合 型 证 券 投资 基 金
更 新 的招 募 说明 书 摘要
（ 二零 一 五 年第一 号）
招商丰盛 稳定 增长灵 活配 置混合型 证券 投资基 金 （ 以下简称 “本 基金” ） 经中 国证券 监
督管理委员 会2013 年11 月4 日 《关于同 意 招商 丰盛稳 定增长灵活 配置混 合型 证 券投资基金 募
集的批 复》 （证 监许 可 〔2013〕1400 ） 核准 公开 发行 。 本基 金的 基金 合同 于2014 年3月20日正
式生效 。 本 基金 为契 约型 开放式 。
重 要提 示
投资有 风险 ，投 资人 认购 （或申 购） 本基 金时 应认 真阅读 本招 募说 明书 。
基金的 过往 业绩 并不 预示 其未来 表现 。
本招募 说明 书摘 要根 据本 基金的 基金 合同 和招 募说 明书编 写， 并经 中国 证监 会核准 。 基
金合同 是约 定基 金当 事人 之间权 利、 义务 的法 律文 件。 基 金投 资人 自依 基金 合同取 得基 金份
额， 即 成为 基金 份额 持有 人和本 基金 合同 的当 事人 ， 其持 有基 金份 额的 行为 本身即 表明 其对
基金合 同的承 认和接 受， 并按照 《基金 法》 、 《 运作 办法》 、 基金合 同及 其他有 关规定 享有权
利、承 担义 务。 基金 投资 人欲了 解基 金份 额持 有人 的权利 和义 务， 应详 细查 阅基金 合同 。
基金管 理人 依照 恪尽 职守 、 诚 实信 用、 谨慎 勤勉 的 原则管 理和 运用 基金 财产 ， 但 不保 证
基金一 定盈 利， 也不 保证 最低收 益。
本更新 招募 说明 书所 载内 容截止 日 为 2015 年3 月20 日 ， 有 关财务 和业 绩表 现 数据截 止
日为2014 年12 月31 日 ， 财务和 业绩 表现 数据 未经 审计 。
一 、基 金管理 人
（一） 基金管理人概 况
名称：招商 基金 管理 有限 公司
住所：深圳 市深 南大 道 7088 号 招商 银行 大厦 28 楼
设立日期：2002 年12 月 27 日
法定代表人：张 光华 办公地址：深 圳市 深南 大 道 7088 号 招商 银行 大厦28 楼
电话： （0755 ）83196351
传真： （0755 ）83076974
联系人：曾倩
注册资本：人 民币2.1 亿元
股权结构和公司沿革 ：
招商基 金管 理有 限公 司于 2002 年 12 月 27 日经 中国 证监会 证监 基金 字[2002]100 号文批
准设立， 是中 国第一 家中 外合资基 金管 理公司 。公 司由招商 证券 股份有 限公 司、ING Asset
Management B.V. （荷 兰投 资） 、 中国 电力 财务 有限 公 司、 中 国华 能财 务有 限责 任公司 、 中 远
财务有 限责 任公 司共 同投 资组建 。 经 公司 股东 会通 过并经 中国 证监 会批 准， 公司的 注册 资本
金已经 由人 民币 一亿 元（RMB100 ，000 ，000 元） 增 加为人 民币 二亿 一千 万元 （RMB210 ，
000 ，000 元） 。
2007 年 5 月 ，经 公司 股东 会通过 并经 中国 证监 会批 复同意 ，招 商银 行股 份有 限公司 受
让中国 电力 财务 有限 公司 、 中国 华能 财务 有限 责任 公司、 中远 财务 有限 责任 公司及 招商 证券
股份有 限公 司分 别持 有的 公司 10 ％、10 ％、10 ％及 3.4% 的 股权 ；公 司外 资股 东 ING Asset
Management B.V. （荷 兰投 资） 受让 招商 证券 股份 有 限公司 持有 的公 司 3.3 ％ 的 股权 。 上 述股
权转让 完成 后， 招商 基金 管理有 限公 司的 股东 及股 权结构 为： 招商 银行 股份 有限公 司持 有公
司 全 部 股 权 的 33.4% ，招商证券股份有限公司持有公司全部股权的 33.3% ，ING Asset
Management B.V. （荷 兰投 资）持 有公 司全 部股 权 的 33.3% 。
2013 年 8 月 ，经 公司 股东 会审议 通过 ，并 经中 国证 监会证 监许 可[2013]1074 号文批 复
同意， 荷兰 投资 公司 （ING Asset Management B.V.) 将 其持有 的招 商基 金管 理有 限公 司 21.6%
股权转 让给 招商 银行 股份 有限公 司、11.7% 股 权转让 给招商 证券 股份 有限 公司 。上述 股权 转
让完成 后， 招商 基金 管理 有限公 司的 股东 及股 权结 构为： 招商 银行 股份 有限 公司持 有全 部股
权的 55 ％ ，招 商证 券股 份 有限公 司持 有全 部股 权 的 45 ％。
公司主 要股 东招 商银 行股 份有限 公司 成立 于 1987 年 4 月 8 日 ，总 行设 在深 圳，业 务以
中国市 场为 主。 招商 银行 于 2002 年 4 月 9 日 在上 海 证券交 易所 上市 （股 票代 码：600036）。
2006 年 9 月 22 日， 招商 银行在 香港 联合 交易 所上 市（股 份代 号：3968）。
招商证 券股 份有 限公 司是 百年招 商局 旗下 金融 企业 ， 经过 多年 创业 发展， 已成 为拥有 证
券 市 场 业 务 全 牌 照 的 一 流 券 商 。2009 年 11 月 ， 招 商 证 券 在 上 海 证 券 交 易 所 上 市 （ 代 码
600999）。
公司本 着 “ 长 期、 稳健 、 优良 、 专 业 ” 的经 营理 念 ， 力 争成 为客 户推 崇、 股 东满意 、 员
工热爱 ，并 具有 国际 竞争 力的专 业化 的资 产管 理公 司。
（二） 主要人员情况
1、基金管理人董事、监 事 及其他高级管理人员 介绍 ：
张光华 ， 男， 博士 。 历 任国 家外汇 管理 局计 划处 处长 ， 中国 人民 银行 海南 省分 行副行 长、
党委委 员， 中国 人民 银行 广州分 行副 行长 、党 委副 书记， 广东 发展 银行 行长 、党委 副书 记 ，
2007 年4 月起 于招 商银 行任职 ， 曾任 副行 长等 职 务， 现任 招商 银行 副董 事 长、 党委 副书 记。
现任公 司董 事长 。
邓晓力， 女， 毕业于 美国 纽约州立 大学 ，获经 济学 博士学位 。2001 年 加入招 商证券 ，
期间 于2004 年1 月至 2005 年9 月被 中国 证监 会借 调至南 方证 券行 政接 管组 工作 ， 参 与南 方
证券的 清算 ； 在加入 招商 证券前 ， 曾在 美国纽 约花 旗银行 从事 风险 管理 工作 。 现 任招 商证 券
股份有 限公 司副 总裁 ， 分 管风险 管理 、 公 司财 务、 清算及 培训 工作 ； 中 国证 券业协 会财 务与
风险控 制委 员会 副主 任。 现任公 司副 董事 长。
金旭 ， 女 ， 北 京大 学硕 士研 究生 。1993 年7 月至 2001 年 11 月在 中国 证监 会工 作 。2001
年11 月至2004 年7 月在 华夏基 金管 理有 限公 司任 副总经 理 。2004 年7 月至2006 年 1 月在
宝盈基 金管 理有 限公 司任 总经理 。2006 年 1 月至2007 年5 月 在梅 隆全 球投 资 有限公 司北 京
代表处 任首 席代 表。2007 年 6 月至 2014 年 12 月 担 任国泰 基金 管理 有限 公司 总经理 。2015
年1 月 加入 招商 基金 管理 有限公 司。 现任 公司 总经 理、董 事。
李俊江， 男， 经济学 博士 ，教授, 博士生 导师。 历任 吉林大学 经济 学院副 院长 、德国 不
莱梅大 学客 座教 授、 美国 印第安 纳大 学经 济系 高级 访问学 者。 现任 吉林 大学 经济学 院院 长 、
金融学 院院 长 、 社会 科学 学部学 术委 员会 主任 、 美 国研究 所所 长 。 兼任 中国 世界经 济学 会 副
秘书长 、 中国 美国经 济学 会副秘 书长 、 教育部 经济 学专业 教学 指导 委员 会委 员、 中共 吉林 省
委决策 咨询 委员 会委 员、 吉林省 政府 决策 咨询 委员 会委员 等。 现任 公司 独立 董事。
王莉， 女， 高级 经济 师。 毕 业于中 国人 民解 放军 外国 语学院 ， 历 任中 国人 民解 放军昆 明
军区三 局战 士、 助理 研究 员 ； 国务 院科 技干 部局 二处 干 部； 中 信公 司财 务部 国际 金 融处干 部、
银行部 资金处 副处长 ；中 信银行( 原中信 实业 银行) 资本市 场部总 经理、 行长 助理、 副行长
等职 。 现 任中 国证 券市 场研 究设计 中心(联办)常 务干 事兼基 金部 总经 理; 联办 控股有 限公 司
董事总 经理 等。 现任 公司 独立董 事。
蔡廷基 ， 男 ， 毕 业于 香港 理工学 院 （ 现为 香港 理工 大学） 会计 系。 历任 香港 毕马威 会计
师事务 所审 计部 副经 理、 经理 ， 毕 马威 会计师 事务 所上海 办事 处执 行合 伙人 ， 毕 马威 华振 会
计师事 务所 上海 首席 合伙 人， 毕 马威 华振 会计 师事 务所华 东华 西区 首席 合伙 人。 现 为香 港会
计师公 会资 深会 员、 上海 市静安 区政 协委 员、 上海 市静安 区归 国华 侨联 合会 名誉副 主席 。 兼任中国 石化 上海 石油 化工 股份有 限公 司等 三家 香港 上市公 司的 非执 行独 立董 事。 现任 公司 独
立董事 。
孙谦 ， 男 ， 新 加坡 籍 ， 经 济 学博士 。1980 年至1991 年 先后就 读于 北京 大学 、 复 旦大学 、
William Paterson College 和 Arizona State University 并获得 学士、工 商 管理硕士 和
经济学 博士 学位 。 曾 任新 加坡南 洋理 工大 学商 学院 副 教授 、 厦 门大 学任 财务 管理与 会计 研究
院院长 及特 聘教 授、 上海 证券交 易所 高级 访问 金融 专家。 现任 复旦 大学 管理 学院特 聘教 授和
财务金 融系 主任 。 兼 任上 海证券 交易 所， 中国 金融 期货交 易所 和上 海期 货交 易所博 士后 工作
站导师 ， 科技 部复 旦科 技园 中小型 科技 企业 创新 型融 资平台 项目 负责 人 。 现 任公 司独立 董 事 。
张卫华 ， 女，1981 年 07 月 ――1988 年 8 月， 曾在 江 苏省连 云港 市汽 车运 输公 司财务 部
门任职 ；1983 年11 月― ―1988 年08 月， 任中 国银 行 连云港 分行 外汇 会计 部主 任；1988 年
08 月 ――1994 年11 月， 历任招 商银 行总 行国 际部 、会计 部 主 任、 证券 业务 部总经 理助 理 ；
1994 年 11 月― ―2006 年 02 月 ，历 任招 银证 券、 国 通证券 及招 商证 券股 份有 限公司 总裁 助
理兼稽 核审 计部 总经 理； 2006 年03 月― ―2009 年04 月， 任招 商证 券股 份有 限公司 稽核 监
察总审 计师 ；2009 年04 月起任 招商 证券 股份 有限 公司合 规总 监。 现任 公司 监事会 主席 。
周松， 男， 武汉 大学 世界 经济本 科专 业， 硕士 学历 。1997 年 2 月加 入招 商银 行，1997
年2 月至 2006 年6 月历 任 招商银 行总 行计 划资 金部 经理、 总经 理助 理、 副 总 经理，2006 年
6 月至2007 年7 月 任招 商 银行总 行计 划财 务部 副总 经理，2007 年 7 月至 2008 年 11 月任 招
商银行 武汉 分行 副行 长。2008 年 11 月至 2010 年 6 月担任 招商 银行 总行 计划 财务部 副总 经
理（主 持工 作） 。2010 年 6 月 起任 招商 银行 总行 计 划财务 部总 经理 。2012 年 9 月 起任 招商
银行总 行业 务总 监兼 总行 计划财 务部 总经 理。 现任 公司监 事。
江勇， 男， 对外 经贸 大学 经济学 硕士 。1984 年 北京 师范大 学任 教；1996 年国 际商报 跨
国经营 导刊 副主 编；2003 年中国 金融 家主 编助 理；2005 年 钱经 杂志 主编 ；2008 年加 入招 商
基金， 现任 市场 部总 监、 公司监 事。
庄永宙， 男， 清华大 学工 学硕士。1996 年加 入中国 人民银行 深圳 市中心 支行 科技处 ；
1997 年 加入 招商 银行 总行 电脑部 ；2002 年 起参 与招 商基金 管理 有限 公司 筹备 ，公司 成立 后
曾任信 息技 术部 高级 经理 、副总 监， 现任 信息 技术 部总监 、公 司监 事。
罗琳，女 ，厦 门大学 经济 学硕士。1996 年加 入招商 证券股份 有限 公司投 资银 行部， 先
后担任项 目经 理、高 级经 理、业务 董事 ；2002 年起 参与招商 基金 管理有 限公 司筹备， 公司
成立后 先后 担任 基金 核算 部高级 经理 、 产 品研 发部 高 级经理 ， 副 总监， 现任 产品 研发部 总监 、
公司监 事。 王晓东 ， 女， 上海 财经 大学 经济学 硕士 。 曾 任南 方证 券 有限公 司深 南中 路营 业部 总经理 、
深圳特 区证 券总 经理 助理 、 巨田 基金 管理 有限 公司 （现摩 根士 丹利 华鑫 基金 ） 副总 经理 、 华
林证券 有限 责任 公司 总裁 ，2007 年 加入 招商 证券 股 份有限 公司 。2007 年 9 月至 2010 年 3
月任招 商基 金管 理有 限公 司监事 长， 现任 招商 基金 管理有 限公 司副 总经 理， 兼任招 商财 富资
产管理 有限 公司 董事 、招 商资产 管理(香港)有 限公 司董事 。
欧志明，男，华中科技大学经济学及法学双学士、投资经济硕士；2002 年加入广发 证
券深圳 业务 总部 任机 构客 户经理 ； 2003 年 4 月至 2004 年 7 月 于广 发证 券总 部 任风险 控制 岗
从事风 险管 理工 作；2004 年 7 月加 入招 商基 金管 理 有限公 司， 曾任 法律 合规 部高级 经理 、
副总监 、总 监， 现任 公司 督察长 兼董 事会 秘书 ，兼 任招商 财富 资产 管理 有限 公司监 事。
2、本基金基金经理 介 绍
基金经 理简 介如 下：
何文韬 ，男 ，中 国国 籍， 管理学 硕士 。2007 年 7 月 加入招 商基 金管 理有 限公 司，曾 任
交易部 研究 员， 专户 资产 投资部 研究 员、 助理 投资 经理、 投资 经理 。 先 后从 事股票 和债 券交
易、 债券 及新 股研究 、 投 资组合 的投 资管 理等 工作 ， 现 任 招 商丰 盛稳定 增长 灵活配 置混 合型
证券投 资基 金 基 金经 理 （ 管理时 间 ：2014 年 4 月 8 日至今 ） 及丰利 灵活配 置混合型 证券
投资基金 基金 经理 （管理 时间：2014 年 8 月12 日 至今） 。
梁亮， 男， 中国 国籍 ，经 济学硕 士。2007 年 7 月加 入平安 证券 有限 责任 公司 ，曾任 研
究员、 投资 经理 ，2010 年 5 月加 入广 发基 金管 理 有限公 司， 曾任 权益 投资 二部投 资经 理助
理、投资 经理 。2014 年加 入招商基 金管 理有限 公司 ，任职于 投资 管理二 部 ， 现任 招 商 丰盛
稳定增 长灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金 基 金经 理 （ 管理时 间 ：2014 年4 月8 日至今 ） 及丰
利 灵活配 置混合 型证券 投 资基金 基 金经理 （管理 时 间：2014 年8 月12 日 至 今） 。
本基金 历任 基金 经理 包括 ： 吕一 凡 先 生， 管理 时间 为 2014 年 3 月 20 日 至 2014 年 12
月 31 日。
3、投资决策委员会 成员
公司的 投资 决策 委员 会由 如下成 员组 成： 总经 理金 旭、 总 经理 助理 兼投 资管 理一部 负责
人袁野 、 总 经理 助理 兼全 球量化 投资 部负 责人 吴武 泽、 总 经理 助理 兼投 资管 理二部 负责 人杨
渺、总 经理 助理 兼投 资管 理四部 负责 人王 忠波 、交 易部总 监路 明。
4、上述人员之间均 不存在 近亲属关系。
二 、基 金托管 人
（ 一） 基金情 况
名称： 中国 银行 股份 有限 公司（ 简称 “中 国银 行 ” ）
住所及 办公 地址 ：北 京市 西城区 复兴 门内 大 街1 号
首次注 册登 记日 期：1983 年10 月31 日
注册资 本： 人民 币贰 仟柒 佰玖拾 壹亿 肆仟 柒佰 贰 拾 贰万叁 仟壹 佰玖 拾伍 元整
法定代 表人 ：田 国立
基金托 管业 务批 准文 号： 中国证 监会 证监 基字 【1998 】24 号
托管及 投资 者服 务部 总经 理：李 爱华
托管部 门信 息披 露联 系人 ：王永 民
客服电 话：95566
传真： （010 ）66594942
（ 二） 基金托 管部 门及主 要人 员情况
中国银 行托 管业 务部 设立 于 1998 年， 现有 员工110 余人， 大部 分员 工具 有丰 富的银 行、
证券、 基金 、 信 托从 业经 验， 且 具有 海外 工作 、 学 习或培 训经 历，60％ 以上 的员工 具有 硕士
以上学 位或 高级 职称 。 为 给客户 提供 专业 化的 托管 服务 ， 中 国银 行已在 境内 、 外 分行 开展 托
管业务 。
作为国 内首 批开 展证 券投 资基金 托管 业务 的商 业银 行 ， 中 国银 行拥 有证 券投 资基金 、 基
金 （ 一对 多 、 一 对一） 、 社 保基金 、 保险 资金 、QFII 、RQFII 、QDII 、 境 外三 类 机构 、 券 商资
产管理 计划 、 信托 计划、 企业年 金、 银 行理 财产 品 、 股权基 金、 私募基 金、 资金托 管等 门类
齐全 、 产品 丰富 的托 管业务 体系 。 在 国内 ， 中 国银 行首家 开展 绩效 评估 、 风 险 分析 等增 值服
务，为 各类 客户 提供 个性 化的托 管增值 服务 ， 是国 内领先 的大 型中 资托 管银 行。
（ 三） 证券投 资基 金托管 情况
截至 2014 年12 月31 日， 中国银 行已 托 管307 只证 券投资 基金 ， 其 中境 内基 金 282 只，
QDII 基金25 只 ， 覆 盖了 股票型 、 债 券型 、 混 合型 、 货币 型、 指数 型等 多种 类型的 基金 ， 满
足了不 同客 户多 元化 的投 资理财 需求 ，基 金托 管规 模位居 同业 前列 。
三 、相 关服务 机构
（ 一） 基金份 额销售 机构
1.
直销机构：招商基金 管理有限公司
招商基 金客 户服 务中 心电 话：400-887-9555 （ 免长 途话费 ）
招商基金网上交易平 台
交易网 站：www.cmfchina.com
交易电 话：400-887-9555 （免长 途话 费）
电话： （0755 ）83195018
传真： （0755 ）83199059
联系人 ：李涛
招商基金华东机构理 财中 心
地址： 上海 市浦 东新 区陆 家嘴东 路 166 号 中国 保险 大厦 1601 室
电话： （021 ）58796636
联系人 ： 王雷
招商基金华南机构理 财中 心
地址： 深圳 市深 南大 道 7088 号 招商 银行 大厦 23 楼
电话： （0755 ）83190452
联系人 ：刘 刚
招商基金养老金及华 北机 构理财中心
地址： 北京 市西 城区 丰盛 胡同 28 号 太平 洋保 险大 厦 B 座2 层 西侧 207-219 单元
电话： （010 ）66290540
联系人 ：刘超
招商基金直销交易服 务联 系方式
地址： 深圳 市深 南大 道 7088 号 招商 银行 大厦 23 层 招商基 金市 场部 客户 服务 中心
电话： （0755 ）83196359 83196358
传真： （0755 ）83196360
备用传 真： （0755 ）83199266
联系人 ：贺 军莉
2. 代销机构：中国银行 股份 有限公司 注册地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 1 号
法定代 表人 ： 田 国立
电话：95566
传真： （010 ）66594853
联系人 ：张 建伟
3. 代销机构：招商银行 股份 有限公司
注册地 址： 深圳 市深 南大 道 7088 号 招商 银行 大厦
法定代 表人 ： 李 建红
电话： （0755 ）83198888
传真： （0755 ）83195050
联系人 ：邓 炯鹏
4. 代销机构：中国工商 银行 股份有限公司
注册地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 55 号
法定代 表人 ：姜 建清
电话：95588
传真：010-66107914
联系人 ：杨菲
5. 代销机构：中国农业 银行 股份有限公司
注册地 址： 北京 市东 城区 建国门 内大 街 69 号
法定代 表人 ： 刘 士余
电话：95599
传真： （010 ）85109219
联系人 ： 唐 文勇
6. 代销机构：中信银行 股份 有限公司
注册地 址： 北京 市东 城区 朝阳门 北大 街 8 号富 华大 厦 C 座
法定代 表人 ：常 振明
电话：95558
传真： （010 ）65550827
联系人 ： 廉 赵峰
7. 代销机构：交通银行 股份 有限公司 注册地 址： 上海 市浦 东新 区银城 中 路 188 号
法定代 表人 ： 牛 锡明
电话： （021 ）58781234
传真： （021 ）58408483
联系人 ：曹榕
8. 代销机构：上海浦东 发展 银行股份有限公司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区浦东 南 路 500 号
法定代 表人 ：吉 晓辉
电话： （021 ）61618888
传真： （021 ）63604199
联系人 ：高 天
9. 代销机构：平安银行 股份 有限公司
注册地 址： 广东 省深 圳市 罗湖区 深南 东 路5047 号
法定代 表人 ：孙 建一
电话：95511-3
传真： （021 ）50979507
联系人 ：张莉
10. 代销机构：包商银行 股份 有限公司
注册地 址： 内蒙 古包 头市 钢铁大 街 6 号
法定代 表人 ：李 镇西
电话：0472-5189051
传真：0472-5189057
联系人 ：刘 芳
11. 代销机构：招商证券 股份 有限公司
注册地 址： 深圳 市福 田区 益田路 江苏 大 厦A 座 38 －45 层
法定代 表人 ：宫 少林
电话： （0755 ）82960223
传真： （0755 ）82960141
联系人 ：林 生迎
12. 代销机构：中国银河 证券 股份有限公司 注册地 址： 北京 市西 城区 金融大 街 35 号 国际 企业 大 厦 C 座
法定代 表人 ：陈 有安
电话： （010 ）66568450
传真： （010 ）66568990
联系人 ：宋 明
13. 代销机构：国泰君安 证券 股份有限公司
注册地 址： 上海 市浦 东新 区商城 路 618 号
法定代 表人 ：万 建华
电话：021-38676666
传真：021-38670666
联系人 ：芮 敏祺
14. 代销机构：申万宏源 证券 有限公司
注 册地 址： 上海 市徐 汇区 长乐 路 989 号 45 层
法定代 表人 ：李 梅
电话：021-33389888
传真：021-33388224
联系人 ：曹 晔
15. 代销机构：财富证券 有限 责任公司
注册地 址： 湖南 省长 沙市 芙蓉中 路二 段 80 号 顺天 国 际财富 中 心 26 楼
法定代 表人 ：蔡 一兵
电话： （0731 ）4403319
传真： （0731 ）4403439
联系人 ：郭 磊
16. 代销机构：国海证券 股份 有限公司
注册地 址： 广 西桂 林市 辅 星路 13 号
法定代 表人 ： 何 春梅
电话：(0755)83709350
传真：(0755)83704850
联系人 ：牛 孟宇
17. 代销机构：华融证券 股份 有限公司 注册地 址： 北京 市西 城区 金融大 街 8 号
法定代 表人 ： 宋德 清
电话：010-58568235
传真：010-58568062
联系人 ： 黄恒
18. 代销机构：华安证券 股份 有限 公司
注册地 址： 安徽 省合 肥市 政务文 化新 区天 鹅湖 路 198 号
法定代 表人 ：李 工
电话： 0551-5161666
传真： 0551-5161600
联系人 ：甘 霖
19. 代销机构：中山证券 有限 责任公司
注册地 址： 深圳 市南 山区 科技中 一路 西华 强高 新发 展大 楼 7 层、8 层
法定代 表人 ：黄 扬录
电话：0755-8257058
传真：0755-82940511
联系人 ：罗 艺琳
20. 代销机构：广州证券 股份 有限公司
注册地 址： 广州 市天 河区 珠江西 路 5 号广 州国 际金 融中心 主 塔 19 层、20 层
法定代 表人 ： 邱 三发
电话：020-88836999
传真：020-88836654
联系人 ：林 洁茹
21. 代销机构：东海证券 股份 有限公司
注册地 址： 江苏 省常 州市 延陵西 路 23 号 投资 广场18-19 楼
法定代 表人 ：朱 科敏
电话：021-20333333
传真：021-50498851
联系人 ：王 一彦
22. 代销机构：渤海证券 股份 有限公司 注册地 址： 天津 市经 济技 术开发 区第 二大 街 42 号 写 字楼 101 室
法定代 表人 ： 王 春峰
电话：022-28451861
传真：022-28451892
联系人 ：王 兆权
23. 代销机构：中国中投 证券 有限责任公司
注册地 址 ： 深 圳市 福田 区 益田路 与福 中路 交界 处荣 超商务 中 心A 栋第 18 层-21 层及
第 04 层01.02.03.05.11.12.13.15.16.18.19.20.21.22.23 单元
法定代 表人 ：龙 增来
电话：0755-82023442
传真：0755-82026539
联系人 ：刘 毅
24. 代销机构：海通证券 股份 有限公司
注册地 址： 上海 市淮 海中 路 98 号
法定代 表人 ：王 开国
电话：021-23219000
传真：021-23219100
联系人 ：金 芸、 李笑 鸣
25. 代销机构：太平洋证 券股 份有限公司
注册地 址： 云 南省 昆明 市 青年 路 389 号志 远大 厦 18 层
法定代 表人 ： 李长 伟
联系人 ： 谢兰
电话：010-88321613
传真：010-88321763
26. 代销机构：大同证券 经纪 有限责任公司
注册地 址： 大同 市城 区迎 宾街 15 号 桐城 中央21 层
法定代 表人 ：董 祥
联系人 ：薛 津
联系电 话：0351-4130322
传真：0351-4130322 27. 代销机构：上海天天 基金 销售有限公司
注册地 址： 上海 市徐 汇区 龙田 路 190 号2 号楼 2 层
法人代 表： 其实
电话：400-1818-188
传真：021-64385308
联系人 ：潘 世友
基金 管理 人可根 据有关 法律法规 规定 ，选择 其他 符合要求 的机 构代理 销售 本基金， 并及
时公告 。
（ 二） 注册登 记机 构
名称 ：招 商基 金管 理 有限公 司
注册地 址： 深圳 市深 南大 道 7088 号 招商 银行 大厦28 楼
法定代 表人 ： 张 光华
成立日 期：2002 年 12 月27 日
电话： （0755 ）83196445
传真： （0755 ）83196436
联系人 ： 宋 宇彬
（ 三） 律师事 务所 和经办 律师
名称： 上海 源泰 律师 事务 所
注册地 址： 上海 市浦 东新 区浦东 南路256 号华 夏银 行 大厦14 楼
负责人 ：廖 海
电话： （021 ）51150298
传真： （021 ）51150398
经办律 师： 刘佳 、张 兰
联系人 ：刘 佳
（ 四） 会计师 事务 所和经 办注 册会计 师
名称： 毕马 威华 振会 计师 事务所 （特 殊普 通合 伙）
注册地 址： 北京 市东 长安 街 1 号 东方 广场 东二 办公 楼八层 法定代 表人 ：姚 建华
电话：0755 - 2547 1000
传真：0755 - 8266 8930
经办注 册会 计师 ： 王国 蓓 、黄小 熠
联系人: 蔡 正轩
四 、基 金的名 称： 招 商 丰盛稳 定增 长灵 活配 置混 合型 证 券投 资基 金
五 、基 金类型 ： 契约 型 开放式
六 、 基金 的 投资 目标 ： 本基金通 过执行与 投资收 益相挂钩 的资产配 置策略 来控制基 金的
风险程 度 ， 在 精选个 股 、 个券的 基础 上适 度集 中投 资， 在控 制风 险的前 提下 力争在 每个 业绩
考核周 期为 投资 者带 来绝 对收益 。
七、 投资 范围
本基金 的投 资范 围为 具有 良好流 动性 的金 融工 具， 包括国 内依 法发 行上 市 的 A 股 股票
（包括 中小 板、 创业 板及 其 他中国 证监 会允 许基 金投 资的股 票） 、 债券 （ 含中 小 企业私 募债 ） 、
资产支 持证 券、 货币 市场 工具、 权证 、 股 指期 货， 以 及法律 法规 或中 国证 监会 允许基 金投 资
的其他 金融 工具 ，但 须符 合中国 证监 会的 相关 规定 。
如法律 法规 或监 管机 构以 后允许 基金 投资 其他 品种 ， 基金 管理 人在 履行 适当 程序后 ， 可
以将其 纳入 投资 范围 。
本基金 投资 于股 票的 比例 为基金 资产 的 0%-95% ， 投 资于权 证的 比例 为基 金资 产净值 的
0%-3% ， 本基金 每个 交易 日日终 在扣 除股 指期 货 合 约需缴 纳的 交易 保证 金后 ， 应当 保持不 低
于基金 资产 净 值 5% 的 现金 或到期 日在 一年 以内 的政 府债券 ， 股 指期 货的 投资 比例遵 循国 家
相关法 律法 规。
八 、基 金的投 资策 略
本基金 以获 取绝 对收 益为 投资目 的 。 在 投资策 略上 ， 本 基金 从 两 个层次 进行 ， 首先 是 进
行大类 资产 配置 ， 采取 与 投资收 益相 挂钩 的资 产配 置策略 ， 从 而有 效控 制基 金净值 的下 行风
险 ； 其次 是从 定量和 定性 两个方 面 ， 通 过深入 的基 本面研 究分 析 ， 精选 在业 绩考核 周期 内 具有获取 绝对 收益 潜力 的个 股和个 券， 构建 股票 组合 和债券 组合 。
（一）资产配置策略
本基金 主要 投资 于国 内依 法发行 上市 的 A 股 股票 、 债券 （ 含中 小企 业私 募债 ） 、 资产
支持证 券、 货币 市场 工具 、 权证 、 股 指期 货、 基金 及法律 法规 或中 国证 监会 允许基 金投 资
的其他 金融 工具 。
表 12-1 资 产配 置比 例
资产类 别 资产配 置低 限 资产配 置高 限
股票等 权益 类资 产 0％ 95 ％
现金和 债券 等固 定收 益类 资产 5％ 100％
其中： 权证 投资 比例 不超 过基金 资产 净值 的 3 ％， 股 指期货 的投 资比 例遵 循国 家相关 法
律法规 ， 每 个交 易日 日终 在扣除 股指 期货 合约 需缴 纳的交 易保 证金 后， 保持 不低于 基金 资产
净值 5% 的 现金 或到 期日 在 一年以 内的 政府 债券 。
在大类 资产 配置 层面 ， 本基 金执行 与每 个业 绩考 核周 期内投 资收 益相 挂钩 的资 产配置 策
略。
本基金 每个 业绩 考核 周期 最长期 限为 一年 。 如业 绩考 核周期 本基 金的 份额 净值 增长率 持
续一段 时间 触发 本基 金管 理人事 先设 定的 阀值 ， 本 周期提 前结 束。 在前 一业 绩考核 周期 结束
后的次 日 ， 新 的业绩 考核 周期开 始 。 本 基金管 理人 可以 根 据实 际情 况， 对业 绩考核 周期 收 益
触发阀 值进 行调 整。
1 、业 绩考 核周 期的 时间
1）周 期起 始日
本基金 第一 个业 绩考 核周 期的起 始日 为基 金合 同生 效日 ； 其 后每 个业 绩考 核周 期的起 始
日为上 一个 周期 结束 日次 日。
2）周 期结 束日
如业绩 考核 周期 未提 前结 束，本 基金 的周 期结 束日 为周期 起始 日的 年度 对日 的前 一 日 。
如业绩 考核 周期 提前 结束 ， 本基金 的周 期结 束日 以基 金管理 人依 据基 金合 同的 规定确 定
的日期 为准 。
2 、业 绩考 核周 期提 前结 束 的条件
如业绩考核周期内本 基金 的份额净值增长率 持续 一段 时 间 触 发 本 基 金 管理 人事 先 设 定
的阀值 ，本 业绩 考核 周 期 提前结 束 。 业绩考 核周 期内 基金 资产 配置比 例如 下：
1 ） 业 绩考 核周 期内 本基 金 的份额 净值 增长 率 ≤-10% 时， 本 基金 所持 有的 股票 等权益 类
资产的 市值 和买 入、 卖出 股指期 货合 约价 值， 合计 （轧差 计算 ） 占 基金 资产 净值的 比例 将降
为 0% ；
2 ） -10% ＜业绩 考核 周期 内 本基金 的份 额净 值增 长率 ≤0% 时， 本基 金所 持有 的 股票等权
益类资 产的 市值 和买 入、 卖出股 指期 货合 约价 值， 合计 （ 轧差 计算 ） 占 基金 资产净 值的 比例
将不超 过 40% ；
3 ） 业绩考 核周 期内 本基 金 的份额 净值 增长 率 ＞0%时， 本 基金 所持 有的 股票 等 权益类 资
产的 市 值和 买入 、 卖 出股 指期货 合约 价值 ， 合 计 （ 轧差计 算） 占基 金资 产净 值的 比 例将 不超
过 95% 。
（二）股票投资策略
本基金 通过 定量 和定 性分 析， 综 合考 虑国 家宏 观政 策、 经 济运 行周 期与 行业 发展状 况等
因素， 对各 个行 业的 投资 价值进 行综 合评 价。
本基金 的股 票投 资采 取自 下而上 的方 法， 以深 入的 基本面 研究 为基 础， 精选 具有一 定核
心优势 的且 成长 性良 好、 价值被 低估 的上 市公 司股 票， 构建 投资 组合 ， 以 寻 求超越 业绩 基准
的超额 收益 。
基金管理人将根据经 济周 期和市场形势的变化 以及 对未来上市公司发展 前景 和所处行
业发展 趋势 的判 断， 对组 合的行 业及 个股 配置 进行 适当的 调整 ， 避 免集 中度 过高导 致配 置不
够分散 ，或 与基 准指 数差 异过大 ，致 使股 票投 资组 合的非 系统 性风 险过 高。
经过行 业及 个股 配置 调整 和风险 控制 模型 调整 后所 确定的 股票 组合 ， 将成 为最 终可供 执
行的股 票组 合， 用以 进行 实际的 股票 投资 。
（三）债券投资策略
根据国 内外 宏观 经济 形势 、 财政 、 货 币政 策、 市 场资 金与债 券供 求状 况、 央行 公开市 场
操作等 方面 情况 ， 采 用定 性与定 量相 结合 的方 式， 在确保 流动 性充 裕和 业绩 考核期 内可 实现
绝 对 收 益 的 约束 下 设 定 债券 投 资 的 组 合久 期 ， 并 根据 通 胀 预 期 确定 浮 息 债 与固 定 收 益 债比
例； 在满 足组 合久期 设置 的基础 上 ， 投 资团队 分析 债券收 益率 曲线 变动 、 各 期限段 品种 收 益
率及收 益率 基差 波动 等因 素， 预测 收益 率曲线 的变 动趋势 ， 并结 合流动 性偏 好、 信用 分析 等
多种市 场因 素进 行分 析， 综合评 判个 券的 投资 价值 。 在 个券 选择 的基础 上 ， 投资团 队构 建模
拟组合 ， 并 比较 不同 模拟 组 合之间 的收 益和 风险 匹配 情况， 确定 风险、 收益 最佳 匹配的 组合 。
（四）权证投资策略 本基金对权证资产的 投资 主要是通过分析影响 权证 内在价值最重要的两 种因 素——标
的资产 价格 以及 市场 隐含 波动率 的变 化， 灵活 构建 避险策 略， 波动 率差 策略 以及套 利 策 略 。
（五）股指期货投资 策略
本基金 采取 套期 保值 的方 式参与 股指 期货 的投 资交 易， 以管 理市 场风 险和 调节 股票仓 位
为主要 目的 。
（六）中小企业私募 债券 投资策略
中小企 业私募债具有 票面利率较 高、信用风险 较大、二级 市场流动性较 差等特点。 因
此本基 金审 慎投 资中 小企 业私募 债券 。
针对市 场系 统性 信用 风险 ， 本 基金 主要 通过 调整 中 小企业 私募 债类 属资 产的 配置比 例，
谋求避 险增 收。
针对非 系统性信用风 险，本基金 通过分析发债 主体的信用 水平及个债增 信措施，量 化
比较判 断估 值， 精选 个债 ，谋求 避险 增收 。
本基金 主要采取买入 持有到期策 略；当预期发 债企业的基 本面情况出现 恶化时，采 取
“尽早 出售 ”策 略， 控制 投资风 险。
另外， 部分 中小 企业 私募 债内嵌 转股 选择 权， 本基 金将通 过深 入的 基本 面分 析及定 性定
量研究 ，自 下而 上地 精选 个债， 在控 制风 险的 前提 下，谋 求内 嵌转 股权 潜在 的增强 收益 。
（七）投资程序
1 、投 资决 策依 据
（1） 须符 合国 家有 关法 律 法规， 严格 遵守 基金 合同 及公司 章程 ；
（2） 维护 基金 份额 持有 人 利益作 为基 金投 资的 最高 准则。
2 、投 资决 策流 程
本基金 采用 投资 决策 委员 会领导 下的 团队 式投 资管 理模式 。 投资 决策 委员 会定 期就投 资
管理业 务的 重大 问题 进行 讨论。 基金 经理 、 分 析员、 交易员 在投 资管 理过 程中 责任明 确、 密
切合作 ， 在各 自职 责内 按照 业务程 序独 立工 作并 合理 地相互 制衡 。 具体 的投 资管 理程序 如 下 ：
（1） 投资 决策 委员 会审 议 投资策 略、 资产 配置 和其 它重大 事项 ；
（2） 投资 部门 通过 投资 周 会等方 式讨 论拟 投资 的个 券，研 究员 构建 模拟 组合 ；
（3）基 金 经理 根据 所管 基 金的特 点， 确定 基金 投资 组合；
（4） 基金 经理 发送 投资 指 令；
（5） 交易 部审 核与 执行 投 资指令 ；
（6） 数量 分析 人员 对投 资 组合的 分析 与评 估；
（7） 基金 经理 对组 合的 检 讨与调 整。
在投资 决策 过程 中， 风险 管理部 门负 责对 各决 策环 节的事 前及 事后 风险 、 操 作风险 等投资风险 进行 监控 ， 并 在整 个投资 流程 完成 后， 对投 资风险 及绩 效做 出评 估， 提供给 投资 决 策
委员会 、投 资总 监、 基金 经理等 相关 人员 ，以 供决 策参考 。
九 、业 绩比较 基准 ：
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：1 年 期存 款利 率+3% （ 单 利年化 ）
本基金 采用1 年 期存 款利 率+3% 为比 较基 准主 要是 基 于本基 金业 绩考 核周 期最 长为1 年，
选取1 年期 存款 利率+3% 为 业绩基 准比 较适 宜。
十 、投 资组合 报告 ：
招 商丰盛稳 定增长 灵 活配置 混合型证 券投资基 金 管理 人 －招商 基金管理 有限公 司 的董
事会及 董事 保证 本报 告所 载资料 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或重 大遗 漏， 并对其 内容 的真
实性、 准确 性和 完整 性承 担个别 及连 带责 任 。
本投资 组合 报告 所载 数据 截至 2014 年12 月 31 日 ， 来源于 《 招商 丰盛 稳定 增 长灵活 配
置混合 型 证 券投 资基 金2014 年第 4 季度 报告》 。
1 、报告期末基金资产组 合 情况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 214,263,302.75 25.75
其中： 股票
214,263,302.75 25.75
2 固定收 益投 资
242,104,672.81 29.10
其中： 债券
242,104,672.81 29.10
资产 支持 证券
- -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产
308,500,462.75 37.08
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计
58,989,099.45 7.09
7 其他资 产
8,212,108.61 0.99
8 合计
832,069,646.37
100.00
2 、报告期末按行业分类 的 股票投资组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 4,933,136.00 0.60
C 制造业 90,557,505.61 10.94
D 电力、 热力、 燃气 及水 生 产和供 应业 - -
E 建筑业 - - F 批发和 零售 业 13,157,402.00 1.59
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 24,783,949.15 2.99
J 金融业 62,014,909.30 7.49
K 房地产 业 11,662,326.44 1.41
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 899,250.00 0.11
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 6,254,824.25 0.76
S 综合 - -
合计 214,263,302.75 25.89
3 、报告期末按公允价值 占 基金资产净值比例大 小排 序的前十名股票投资 明细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％）
1
601318 中国平 安 179,200 13,388,032.00 1.62
2
601818 光大银 行 2,682,400 13,090,112.00 1.58
3
300047 天源迪 科 1,087,869 12,956,519.79 1.57
4
300005 探路者 674,753 12,523,415.68 1.51
5
300104 乐视网 364,594 11,827,429.36 1.43
6
002017 东信和 平 885,683 11,664,445.11 1.41
7
000568 泸州老 窖 544,468 11,107,147.20 1.34
8
600016 民生银 行 992,400 10,797,312.00 1.30
9
300406 九强生 物 121,670 9,362,506.50 1.13
10
300006 莱美药 业 282,582 8,440,724.34 1.02
4、 报告期末按债券品种 分 类的债券投资组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 50,085,000.00 6.05
其中： 政策 性金 融债 50,085,000.00 6.05
4 企业债 券 180,078,906.85 21.76
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 10,608,000.00 1.28
7 可转债 1,332,765.96 0.16 8 其他 - -
9 合计 242,104,672.81 29.25
5、 报告期末按公允价值 占 基金资产净值比例大 小排 名的前五名债券投资 明细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 140430 14 农发 30 500,000 50,085,000.00 6.05
2 124769 14 合力 01 500,000 49,977,413.70 6.04
3 124738 14 安 发投 400,000 41,420,000.00 5.00
4 1480322 14 蔡 甸城 投债 300,000 31,299,000.00 3.78
5 1480344 14 金 坛国 发债 200,000 20,820,000.00 2.52
6、 报告期末按公允 价值占 基金资产净值比例大 小排 名的前十名资产支持 证券 投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7、 报告期末按公允价值 占 基金资产净值比例大 小排 序的前五名贵金属投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8、 报告期末按公允价值 占 基金资产净值比例大 小排 名的前五名权证投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
9、 报告期末本基金投资 的 股指期货交易情况说 明
1）报告期末本基金投资 的 股指期货持仓和损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货合 约。
2）本基金投资股指期货 的 投资政策
本基金 采取 套期 保值 的方 式参与 股指 期货 的投 资交 易， 以管 理市 场风 险和 调节 股票仓 位
为主要 目的 。
10、 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
1）本期国债期货投资政 策
根据本 基金 合同 规定 ，本 基金不 参与 国债 期货 交易 。
2）报告期末本基金投资 的 国债期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货合 约。
3）本期国债期货投资评 价
根据本 基金 合同 规定 ，本 基金不 参与 国债 期货 交易 。
11、投资组合报告附注
1） 报告 期内 基金 投资的 前 十名证 券的 发行 主体 未有 被监管 部门 立案 调查 ，不 存在报 告
编制日 前一 年内 受到 公开 谴责、 处罚 的情 形。 2） 本 基金 投资的 前十 名股 票没有 超出基 金合 同规 定 的备选 股票库 ，本 基金 管 理人从 制
度和流 程上 要求 股票 必须 先入库 再买 入。
3） 其他资产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 122,567.74
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 7,991,018.70
5 应收申 购款 98,522.17
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 8,212,108.61
4）报告期末持有的处于 转 股期的可转换债券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5）报告期末前十名股票 中 存在流通受限情况的 说明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公
允价值(元)
占基金 资产 净值
比例（%）
流通受 限情
况说明
1 300406 九强生 物 9,362,506.50 1.13 新股锁 定
十 一、 基金的 业绩
基金管 理人 依照 恪尽 职守 、 诚 实信 用、 谨慎 勤勉 的 原则管 理和 运用 基金 财产 ， 但 不保 证
基金一 定盈 利， 也不 保证 最低收 益。 基金 的过 往业 绩并不 代表 其未 来表 现。 投资有 风险 ， 投
资者在 做出 投资 决策 前应 仔细阅 读本 基金 的招 募说 明书。
本基金 合同 生效 以来 的投 资业绩 及与 同期 基准 的比 较如下 表所 示：
阶段
净值增
长率①
净值增
长率标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
基金成 立起 至2014.12.31 7.00% 0.20% 4.69% 0.02% 2.31% 0.18%
注：本 基金 合同 生效 日 为2014 年3 月20 日
十 二、 基金的 费用 概览
（ 一） 基金费 用的 种类 1 、基 金管 理人 的管 理费 ；
2 、基 金托 管人 的托 管费 ；
3 、 《基 金合 同》 生效 后与 基金相 关的 信息 披露 费用 ；
4 、 《基 金合 同》 生效 后与 基金相 关的 会计 师费 、律 师费 、 仲裁 费 和 诉讼 费；
5 、基 金份 额持 有人 大会 费 用；
6 、基 金的 证券 交易 费用 ；
7 、基 金的 银行 汇划 费用 ；
8 、证 券账 户开 户费 用 ；
9 、按 照国 家有 关规 定和 《 基金合 同》 约定 ，可 以在 基金财 产中 列支 的其 他费 用 。
（ 二） 基金费 用计 提方法 、计 提标准 和支 付方式
1 、基 金管 理人 的管 理费
本基金 的管 理费 按前 一日 基金资 产净 值 的1.5%年 费 率计提 。管 理费 的计 算方 法如下 ：
H ＝E×1.5%÷ 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金管 理费 每日 计提 ， 逐 日累计 至每 个月 月末 ， 按 月支付 。 经基 金 管理 人与 基金托管人
核对一 致后，由 基金 托 管人 复核后 于次 月首日起 2-5 个工作 日内 从 基 金财 产中 一次性 支付 给
基金 管 理人 。若 遇法 定节 假日、 公休 假等 ，支 付日 期顺延 。
2 、基 金托 管人 的托 管费
本 基金 的托 管费 按 前 一日 基金资 产净 值 的0.25%年 费率计 提。 托管 费 计 算方 法如下 ：
H ＝E×0.25%÷ 当年 天数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金托 管费 每日 计提 ， 逐 日累计 至每 个月 月末 ， 按 月支付 。 经基 金 管理 人与 基金托管人
核对一 致后，由 基金 托 管人 复核后 于次 月首日起 2-5 个工作 日内 从 基 金财 产中 一次性 支付 给
基金托 管 人 。 上述 “ 一、 基 金费用 的种 类中 第 3-9 项 费用 ” ， 根 据有 关法 规及 相 应协议 规定 ，
按费用 实际 支出 金额 列入 当期费 用， 由基 金托 管人 从基金 财产 中支 付。
（ 三） 不列入 基金 费用的 项目
下列费 用不 列入 基金 费用 ：
1 、基金 管理人 和基金 托管 人因未履 行或 未完全 履行 义务导致 的费 用支出 或基 金财产 的损失；
2 、基 金管 理人 和基 金托 管 人处理 与基 金运 作无 关的 事项发 生的 费用 ；
3 、 《基 金合 同》 生效 前的 相关费 用；
4 、其 他根 据相 关法 律法 规 及中国 证监 会的 有关 规定 不得列 入基 金费 用的 项目 。
（ 四） 费用调整
基金管 理人 和基 金托 管人 协商一 致后 ， 可 根据 基金 发展情 况调 整基 金管 理费 率、 基 金托
管费率 等相 关费 率。
调高基 金管 理费 率、 基金 托管费 率等 费率 ， 须 召开 基金份 额持 有人 大会 审议 ； 调 低基 金
管理费 率、 基金 托管 费率 等费率 ，无 须召 开基 金份 额持有 人大 会。
基金管理 人必 须最迟 于新 的费率实 施日 前 2 日在至 少一种指 定媒 体和基 金管 理人网 站
上公告 。
（五 ） 基金税 收
本基金 运作 过程 中涉 及的 各纳税 主体 ，其 纳税 义务 按国家 税收 法律 、法 规执 行。
十 四、 对招募 说明 书更新 部分 的说明
本招募 说明 书依 据 《 中华 人民共 和国 证券 投资 基金 法》 、 《 公开 募集 证券 投资 基金运 作管
理办法 》 、 《证 券投资 基金 销售管 理办 法》 、 《证 券投 资基金 信息 披露 管理 办法 》 及 其它 有关 法
律法规 的要 求， 对本 基金 管理人 于 2014 年11 月1 日刊登 的本 基金 招募 说明 书进行 了更 新 ，
并 根 据 本 基 金管 理 人 在 前次 的 招 募 说 明书 刊 登 后 本基 金 的 投 资 经营 活 动 进 行了 内 容 补 充和
数据更 新。
本次主 要更 新的 内容 如下 ：
1、 在“三 、基 金管 理人 ”部 分，更 新了 “ （ 二） 主要 人 员情况”。
2、 在 “ 四 、 基 金托管 人 ” 部 分， 更新 了 “ （二 ） 基金托 管部门 及主 要人 员情 况 ” 、 “（ 三）
证券投 资基 金托 管情 况 ” 、 “ （ 四 ）托 管业 务的 内部 控 制制度”。
3、 在“五 、相 关服 务机 构 ” 部分 、 更新 了“（ 一 ）基 金 份额销 售机 构”。
4、 在“八 、基 金的 投资 ”部 分 ，更 新了“（ 十一 ）基 金 投资组 合报 告”。
5、 更新了 “九 、基 金的 业绩”。
6、 更新了 “二 十二 、其 它应 披露事 项 ” 。
招 商基 金管理 有限 公司
2015 年 4 月 30 日
