长 盛 中 信 全债 指 数 增 强型 债 券 投 资基 金
2015 年第1 季度报告
2015 年3 月31 日
基金管 理人： 长盛基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国农业银 行股份有限公司
报告送 出日期：2015 年 4 月20 日
长盛全债指数增强债券 2015 年第 1 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于2015 年 4 月 17 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容 不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2015 年1 月1 日起 至3 月 31 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 长盛全 债指 数增 强债 券
基金主 代码 510080
交易代 码 510080
前端交 易代 码 510080
后端交 易代 码 511080
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2003 年 10 月 25 日
报告期 末基 金份 额总 额 107,009,672.02 份
投资目 标
本基金 为开 放式 债券 型基 金，将 运用 增强 的指 数化 投资策 略，
在力求 本金 安全 的基 础上 ，追求 基金 资产 当期 收益 和超过 比较
基准的 长期 稳定 增值
投资策 略
本基金 采用 “ 自上 而下 ” 的投资 策略 对各 类资 产进 行合理 配置 。
通过指 数化 债券 投资 策略 确保债 券资 产的 长期 稳定 增值， 同时
运用一 些积 极的 、低 风险 的投资 策略 来提 高债 券投 资组合 的收
益
业绩比 较基 准
中信标 普全 债指 数收 益率 ×92%+ 中信 标 普A 股 综合 指数收 益率
×8%
风险收 益特 征
本基金 属于 证券 投资 基金 中的低 风险 品种 ，其 长期 平均风 险和
预期收 益均 低于 股票 型基 金
基金管 理人 长盛基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国农 业银 行股 份有 限公 司 长盛全债指数增强债券 2015 年第 1 季度报告
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2015 年 1 月 1 日 － 2015 年3 月 31 日 ）
1.本期 已实 现收 益 23,457,477.87
2.本期 利润
6,431,906.72
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0573
4.期末 基金 资产 净值 162,294,673.88
5.期末 基金 份额 净值 1.5166
注：1 、 所述 基金 业绩 指标 不包括 基金 份额 持有 人认 购或交 易基 金的 各项 费用 ， 计 入费 用后 实际 收
益水平 要低 于所 列数 字。
2、所 列数 据截 止到2015 年 3 月31 日。
3、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣 除相
关费用 后的 余额 ，本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 3.90% 0.90% 2.35% 0.20% 1.55% 0.70% 长盛全债指数增强债券 2015 年第 1 季度报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
马 文祥
本 基 金 基 金 经
理， 长盛 同禧 信
用 增 利 债 券 型
证 券 投 资 基 金
基金经 理， 长 盛
双月红 1 年期
定 期 开 放 债 券
型 证 券 投 资 基
金基金 经理， 长
盛季季红 1 年
期 定 期 开 放 债
券 型 证 券 投 资
基金基 金经 理，
2014 年9 月
10 日
- 12 年
男，1977 年 7 月出 生， 中 国国
籍。 清 华大 学经 济管 理学 院 经济
学硕士 。 历 任中 国农 业银 行 主任
科员， 工银 瑞信 企业 年金 基 金经
理、 工 银瑞 信信 用纯 债一 年 定期
开 放 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基 金
经理；2013 年 8 月 加入 长 盛基
金管理 有限 公司 ， 现 任固 定 收益
部副总 监， 长盛 中信 全债 指 数增
强型债 券投 资基 金 （ 本基 金） 基
金经理 ， 长 盛同 禧信 用增 利 债券
型证券 投资 基金 基金 经理 ， 长盛
双月红 1 年期 定期开放债 券型长盛全债指数增强债券 2015 年第 1 季度报告
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固 定 收 益 部 副
总监。
证券投 资基 金基 金经 理， 长 盛季
季红 1 年期定 期开放债券 型证
券投资 基金 基金 经理 。
注：1 、上 表基 金经 理的 任 职日期 和离 任日 期均 指公 司决定 确定 的聘 任日 期和 解聘日 期；
2、 “ 证券 从业 年限 ” 中 “ 证券从 业 ” 的含 义遵 从行 业协会 《 证券 业从 业人 员 资格管 理办 法 》 的 相
关规定 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 按照 《证 券投 资基 金法》 及其 各项 实施 准则 、本基 金基 金合
同和其 他有 关法 律法 规、 监管部 门的 相关 规定 ，依 照诚实 信用 、勤 勉尽 责的 原则管 理和 运用 基金
资产， 在严 格控 制投 资风 险的基 础上 ，为 基金 份额 持有人 谋求 最大 利益 ，没 有损害 基金 份额 持有
人利益 的行 为。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内， 公司 严格 执行 《公司 公平 交易 细则 》各 项规定 ，在 研究 、投 资授 权与决 策、 交易
执行等 各个 环节 ，公 平对 待旗下 所有 投资 组合 ，包 括公募 基金 、社 保组 合、 特定客 户资 产管 理组
合等。 具体 如下 ：
研究支 持， 公司 旗下 所有 投资组 合共 享公 司研 究部 门研究 成果 ，所 有投 资组 合经理 在公 司研
究平台 上拥 有同 等权 限。
投资授 权与 决策 ，公 司实 行投资 决策 委员 会领 导下 的投资 组合 经理 负责 制， 各投资 组合 经理
在投资 决策 委员 会的 授权 范围内 ，独 立完 成投 资组 合的管 理工 作。 各投 资组 合经理 遵守 投资 信息
隔离墙 制度 。
交易执 行， 公司 实行 集中 交易制 度， 所有 投资 组合 的投资 指令 均由 交易 部统 一执行 委托 交易 。
交易部 依照 《公 司公 平交 易细则 》的 规定 ，场 内交 易，强 制开 启恒 生交 易系 统公平 交易 程序 ；场
外交易 ，严 格遵 守相 关工 作流程 ，保 证交 易执 行的 公平性 。
投资管 理行 为的 监控 与分 析评估 ， 公司 风险 管理 部 、 监 察稽 核部 ， 依照 《 公 司公平 交易 细则 》
的规定 ，持 续、 动态 监督 公司投 资管 理全 过程 ，并 进行分 析评 估， 及时 向公 司管理 层报 告发 现问
题，保 障公 司旗 下所 有投 资组合 均被 公平 对待 。
公司 对2015 年第 1 季度 的 同向交 易行 为进 行数 量分 析， 计 算溢 价率 、 贡 献率、 占优比 等指 标，
使用双 边90% 置 信水 平对1 日、3 日、5 日的 交易 片 段进 行 T 检验 ， 未 发现 违 反公平 交易 及利 益
输送的 行为 。 长盛全债指数增强债券 2015 年第 1 季度报告
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4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 ，本 公司 旗下 所有投 资组 合参 与的 交易 所公开 竞价 交易 中， 未发 现同日 反向 交易
成交较 少的 单边 交易 量超 过该证 券当 日成 交量 的 5%的交易 。
本报告 期内 ，未 发现 本基 金有可 能导 致不 公平 交易 和利益 输送 的异 常交 易行 为。
4.4 报 告期 内基金 的投 资策略 和业 绩表现 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
1 、报 告期 内行 情回 顾
回顾2015 年第 一季 度， 经 济增速 持续 下滑 ，通 胀水 平处于 低位 ；货 币政 策方 面， 2 月5 日
起央行 下调 了金 融机 构人 民币存 款准 备金 率，3 月1 日起再 次下 调了 人民 币贷 款和存 款基 准利 率。
一月和 二月 ，受 货币 政策 宽松预 期和 股市 调整 等因 素影响 ，债 券市 场延 续了 牛市行 情， 其中 十年
期国开 债收 益率 曾下 行 至3.66% 的近 年低 位， 期限 利 差和信 用利 差也 压缩 至历 史低位 ； 但 3 月份
以来， 受股 市快 速上 涨、 地方政 府债 务冲 击及 房地 产政策 放松 等因 素影 响， 债市呈 现调 整走 势，
各品种 收益 率均 有所 上行 ，截 至 3 月末 十 年期 国开 债收益 率已 上行 至4.15% 的季度 初始 位置 ，信
用利差 和期 限利 差也 有所 扩大。
货币市 场方 面， 春节 前市 场流动 性偏 紧， 春节 后受 居民储 蓄回 流银 行、 央行 公开市 场净 回笼
资金等 因素 影响 ，货 币市 场流动 性缓 慢改 善， 除交 易所部 分期 限资 金利 率上 扬外， 银行 间资 金利
率稳中 有降 。
权益资 产方 面， 一季 度 A 股市场 延续 了去 年四 季度 以来的 牛市 行情 。春 节后 ，增量 资金 加速
流入股 票市 场， 券商 两融 规模不 断创 新高 ，市 场成 交量巨 幅放 大，A 股 市场 呈现全 面上 涨走 势。
从涨幅 来看 ， 中 小板 指和 创业板 指在 一季 度涨 幅分 别为44.2% 和57.9% ， 而 沪 指和沪 深 300 指 数涨
幅也分 别达 到14.1% 和12.4% 。 可转 债方 面 ， 由 于估 值普遍 过高 ， 弹性 有所 下 降， 一季 度可 转债 跟
随正股 上涨 能力 降低 。
2 、报 告期 内本 基金 投资 策 略分析
在报告 期内 ，本 基金 始终 控制配 置节 奏， 在信 用风 险可控 的前 提下 重点 配置 中短期 信用 债，
保持组 合流 动性 ，适 度参 与利率 品种 的交 易性 机会 。同时 ，重 点把 握权 益市 场机会 ，优 选股 票和
可转债 ，择 机进 行波 段操 作，进 一步 提升 组合 收益 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截止报 告期 末， 本基 金份 额净值 为 1.5166 元 ， 本 报 告期份 额净 值增 长率 为3.90% ， 同期 业绩
比较基 准增 长率 为2.35% 。 长盛全债指数增强债券 2015 年第 1 季度报告
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4.5 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本基金 本报 告期 内无 基金 持有人 数或 基金 资产 净值 预警说 明。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 6,939,532.50 4.11
其中： 股票
6,939,532.50 4.11
2 固定收 益投 资
136,299,045.95 80.69
其中： 债券
136,299,045.95 80.69
资产 支持 证券
- -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产
10,800,000.00 6.39
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计
12,140,859.62 7.19
7 其他资 产
2,742,285.84 1.62
8 合计
168,921,723.91
100.00
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 3,725,061.50 2.30
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应
业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 812,244.00 0.50
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 - -
J 金融业 2,361,522.00 1.46
K
房地产 业
40,705.00 0.03
L
租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - - 长盛全债指数增强债券 2015 年第 1 季度报告
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Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合 - -
合计 6,939,532.50 4.28
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（%）
1 000625 长安汽 车 81,200 1,874,908.00 1.16
2 000528 柳
工 137,150 1,850,153.50 1.14
3 601601 中国太 保 49,580 1,680,762.00 1.04
4 601872 招商轮 船 119,800 812,244.00 0.50
5 000776 广发证 券 24,400 680,760.00 0.42
6 000024 招商地 产 500 16,470.00 0.01
7 000002 万
科Ａ 500 6,910.00 0.00
8 600376 首开股 份 500 5,965.00 0.00
9 600048 保利地 产 500 5,745.00 0.00
10 600383 金地集 团 500 5,615.00 0.00
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 39,841,998.60 24.55
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 19,800,000.00 12.20
其中： 政策 性金 融债 19,800,000.00 12.20
4 企业债 券 56,669,721.75 34.92
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 9,938,000.00 6.12
7 可转债 10,049,325.60 6.19
8 其他 - -
9 合计 136,299,045.95 83.98
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比
例（% ）
1 010107 21 国债 ⑺ 230,000 24,081,000.00 14.84
2 110233 11 国开 33 200,000 19,800,000.00 12.20
3 010213 02 国债 ⒀ 141,430 13,939,340.80 8.59
4 112150 12 银 轮债 100,000 9,953,000.00 6.13
5 1382109
13 成渝
MTN1
100,000 9,938,000.00 6.12 长盛全债指数增强债券 2015 年第 1 季度报告
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5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.9.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 本报 告期 内未 投资 国债期 货。
5.9.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 本报 告期 末无 国债期 货投 资。
5.9.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 内未 投资 国债期 货。
5.10 投 资组 合报告 附注
5.10.1
根据2015 年1 月16 日 中 国证券 监督 管理 委员 会通 报的2014 年 第四 季度 证券 公司融 资类 业务
现场检查情况 ，对广发 证 券股份有限公 司采取责 令 限期改正的行 政监管措 施 。本基金做 出如下说
明：广发证券 是中国最 优 秀的证券公司 之一，综 合 实力突出，基 本面良好 。 基于相关研 究，本基
金判断，这一 处罚对广 发 证券无实质影 响。今后 ， 我 们将继续加 强与该公 司 的沟通，密 切关注其
制度建 设与 执行 等公 司基 础性建 设问 题的 合规 性以 及企业 的经 营状 况。
除上述事项外 ，本报告 期 内基金投资的 前十名证 券 的发行主体无 被监管部 门 立案调查记录 ，
无在报 告编 制日 前一 年内 受到公 开谴 责、 处罚 。
5.10.2
本基金 投资 的前 十名 股票 ，均为 基金 合同 规定 备选 股票库 之内 的股 票。
5.10.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 357,929.40
2 应收证 券清 算款 89,727.40 长盛全债指数增强债券 2015 年第 1 季度报告
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3 应收股 利 -
4 应收利 息 1,589,672.29
5 应收申 购款 704,956.75
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 2,742,285.84
5.10.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值( 元)
占基金 资产 净值 比例
（% ）
1 110019 恒丰转 债 4,602,579.30 2.84
2 110012 海运转 债 1,454,331.40 0.90
5.10.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值( 元)
占基金 资 产
净值比 例 （% ）
流通受 限情 况说 明
1 000625 长安汽 车 1,874,908.00 1.16 重大事 项停 牌
5.10.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 113,187,102.80
报告期 期间 基金 总申 购份 额 10,486,738.37
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 16,664,169.15
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额减 少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 107,009,672.02
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基金 管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
注：本 基金 本报 告期 无基 金管理 人运 用固 有资 金投 资本基 金的 情况 。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
注：本 基金 本报 告期 无基 金管理 人运 用固 有资 金投 资本基 金的 情况 。 长盛全债指数增强债券 2015 年第 1 季度报告
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§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
本基金 管理 人 于2015 年 3 月 25 日 发布 《 关于 旗下 基金调 整交 易所 固定 收益 品种估 值方 法 的
公告》 ， 自2015 年3 月24 日起 ， 本 基金 持有 的在 上 海证券 交易 所 、 深 圳证 券 交易所 上市 交易 或挂
牌转让 的固 定收 益品 种（ 估值处 理标 准另 有规 定的 除外） 采用 第三 方估 值机 构提供 的价 格数 据进
行估值 。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 核准 基金 募 集的文 件；
2 、《 长盛 中信 全债 指数 增 强型债 券投 资基 金基 金合 同》；
3 、《 长盛 中信 全债 指数 增 强型债 券投 资基 金托 管协 议》；
4 、《 长盛 中信 全债 指数 增 强型债 券投 资基 金招 募说 明书》 ；
5 、法 律意 见书 ；
6 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
7 、基 金托 管人 业务 资格 批 件、营 业执 照。
9.2 存 放地 点
备查文 件存 放于 基金 管理 人和/ 或基 金托 管人 的办 公 地址。
9.3 查 阅方 式
投资者 可到 基金 管理 人和/ 或基金 托管 人的 办公 场所 及/或 管理 人网 站免 费查 阅 备查文 件。 在
支付工 本费 后， 投资 者可 在合理 时间 内取 得备 查文 件 的复 制件 或复 印件 。
投资者 对本 报告 书如 有疑 问，可 咨询 本基 金管 理人 长盛基 金管 理有 限公 司。
客户服 务中 心电 话：400-888-2666 、010-62350088 。
网址：http://www.csfunds.com.cn 。
长盛基金管理有限公司
2015 年 4 月20 日
