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博时理财30 天 债券型 证 券投资 基 金
2015 年第1 季 度报告
2015 年 3 月31 日
基 金 管理 人 ： 博 时 基金 管 理有 限 公司
基 金 托管 人 ： 中 国 建设 银 行股 份 有限 公 司
报 告 送出 日 期：2015 年 4 月 20 日
2
§1
重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误 导性陈述或重
大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定， 于 2015 年4 月 17 日
复核了本报告中的财务指标、 净值表现和投资组合报告等内容， 保证复核内容不存在虚
假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金
一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策前应仔
细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2015 年1 月1 日起至 3 月31 日止。
§2
基金产品概况
基金简 称 博时理 财 30 天 债券
基金主 代码 050029
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2013 年1 月 28 日
报告期 末基 金份 额总 额 19,655,020.75 份
投资目 标
本基金 在保 持资 产相 对流 动性的 基础 上， 努力 追求 绝对收 益， 争取
为基金 份额 持有 人谋 求资 产的增 值。
投资策 略
本基金 通过 对宏 观经 济运 行和货 币财 政政 策的 分析 ， 预判未 来市 场
利率变 化趋 势， 采用 积极 管理型 的投 资策 略， 将投 资组合 的平 均剩
余期限 控制 在 150 天 以内 。 采用 利率 策略 、 信 用策 略、 个 券选 择等
积极投 资策 略， 在严 格控 制风险 的前 提下 ，争 取提 高基金 收益 。
业绩比 较基 准 七天通 知存 款税 后利 率( 税后)
风险收 益特 征
本基金 为短 期理 财债 券型 基金， 属于 证券 投资 基金 中 的较低 风险 品
种， 预 期收 益和 预期 风险 水平低 于混 合型 基金 、 股 票型基 金， 高于
货币市 场基 金。
基金管 理人 博时基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
下属两 级基 金的 基金 简称 博时理 财 30 天 债券A 博时理 财 30 天 债券B
下属两 级基 金的 交易 代码 050029 050129 博时理财 30 天债券型证券投资 基金 2015 年第 1 季度报告
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报 告 期 末 下 属 两 级 基 金 的 份
额总额
19,655,020.75 份 -份
§3
主要财务指标和基金 净值表现
3.1 主要 财务指 标
单位：人民币元
主要财 务指 标
报告期(2015 年1 月1 日-2015 年 3 月 31 日)
博时理 财 30 天 债券A 博时理 财 30 天 债券B
1. 本期 已实 现收 益 82,933.02 9,282.72
2. 本期 利润 82,933.02 9,282.72
3. 期末 基金 资产 净值 19,655,020.75 -
3.2 基金 净值表 现
3.2.1 本报告 期基 金份额 净值 收益率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较
1 、博时理财 30 天债券A:
阶段
净值收 益率
①
净值收 益率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①-③ ②-④
过去三 个
月
0.3805% 0.0012% 0.3329% 0.0000% 0.0476% 0.0012%
2 、博时理财 30 天债券B：
阶段
净值收 益率
①
净值收 益率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①-③ ②-④
过去三 个
月
0.0462% 0.0021% 0.3329% 0.0000% -0.2867% 0.0021%
3.2.2 自 基金合 同生 效以 来 基 金累计 净值 收益率 变动 及其与 同期 业绩比 较基 准收益
率 变动 的比较
1 、博时理财 30 天债券A 博时理财 30 天债券型证券投资 基金 2015 年第 1 季度报告
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2 、博时理财 30 天债券B
§4
管理人报告
4.1 基金 经理（ 或基 金经 理小 组）简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
陈凯杨
基金经 理/ 现金
管理组 投资 副
总监
2013-01-28 - 10
2003 年 起 先 后 在 深 圳 发
展 银 行、 博时 基金 、长 城
基金工 作 。2009 年 1 月再
次 加 入博 时基 金管 理有 限
公 司 。历 任固 定收 益研 究
员 、 特定 资产 投资 经理 。
现 任 固定 收益 总部 现金 管
理 组 投资 副总 监兼 博时 安
心 收 益 定 期 开 放 债 券 基
金、 博时 理财30 天债 券基博时理财 30 天债券型证券投资 基金 2015 年第 1 季度报告
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金 、 博时 岁岁 增利 一年 定
期 开 放债 券基 金、 博时 月
月 薪 定期 支付 债券 基金 、
博 时 双月 薪定 期支 付债 券
基金基 金经 理。
魏桢 基金经 理 2013-01-28 - 7
2004 年 起 在 厦 门 市 商 业
银 行 任债 券交 易组 主管 。
2008 年7 月 加入 博时 基金
管 理 有限 公司 ，历 任债 券
交易员 、 固定 收益 研究 员。
现 任 博 时理 财 30 天债 券
基 金 兼博 时岁 岁增 利一 年
定 期 开放 债券 基金 、博 时
月 月 薪 定 期 支 付 债 券 基
金、 博时 安丰18 个月 定期
开放债 券 （LOF ） 基 金 、 博
时 双 月薪 定期 支付 债券 基
金 、 博时 天天 增利 货币 市
场 基 金、 博时 月月 盈短 期
理 财 债 券 型 证 券 投 资 基
金 、 博时 现金 宝货 币市 场
基金的 基金 经理 。
4.2 报告 期内本 基金 运作 遵规 守信情 况说 明
在本报告期内， 本基金管理人严格遵循了 《中华人民共和国证券投资基金法》 及其
各项实施细则、 本基金基金合同和其他相关法律法规的规定， 并本着诚实信用、 勤勉尽
责、 取信于市场、 取信 于社会的原则管理和运用基金资产， 为基金持 有人谋求最大利益。
本报告期内， 由于证券市场波动等原因， 本基金曾出现投资监控指标不符合基金合同约
定的情况，基金管理人在规定期限内进行了调整，对基金份额持有人利益未造成损害。
4.3 公平 交易专 项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
报告期内， 本基金管理人严格执行了 《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意
见》和公司制定的公平交易相关制度。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
4.4 报告 期内基 金的 投资 策略 和 运作 分析
2015 年第一季度， 由于受新股发行、 外汇占款减少、 春节效应等影响， 货币市场流
动性总体偏紧。银行间 R001 均值 3.09% （+43BP）， R007 均值 4.39% （+93BP）。 现券市博时理财 30 天债券型证券投资 基金 2015 年第 1 季度报告
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场先涨后跌，收益率曲线呈现出长端下行幅度大于短端的平坦化走势，期限利差缩窄。
高评级信用债收益率下行幅度小于中低评级收益率下行幅度，因此信用利差有所收窄。
1 年期短融收益率分别为 4.65%（AAA）、 5.04%（AA+）、 5.26% （AA）。
一季度，本基金秉承现金管理工具的流动性和安全性原则，以短期逆回购为主。
4.5 报告期 内基 金的业绩 表现
本基金本报告期内 A 类基金份额收益率为 0.38%，B 类基金份额收益率为 0.05%，业
绩基准收益率为0.33% 。
4.6 管理人 对宏 观经济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
短期来看， 股市显著反 弹， 从资金迁徙以及情 绪上对债市形成不利。 但中长期来看，
对债市利好因素主要为： 经济增速下台阶趋势不变， 二季度经济和金融数据仍有低于预
期的可能。 流动性的风 险也有望缓解：M0 继续 回流、 财政存款的投放 以及人民币汇率风
险的下降； 央行在未来 1 个季度再次全面降准放松货币的概率较大的。 目前来看， 债市
要出现系统性的机会， 关键是来自于短端利率的大幅下降， 带动长端利率的下行。 一旦
融资需求的清理出现转机， 货币政策放松随之打开， 货币市场利率将迎来快速下行， 从
而给债市带来更大的走牛空间。
本基金将坚持作为流动性管理 工具的定位， 继 续保持投资组合良好的流动性和较短
的组合期限。未来一段时间，继续以逆回购为主要投资工具。
4.7 报告期 内基 金持有人 数或 基金资 产净 值预警 说明
本基金在本 报告期内， 曾于 2015 年 1 月5 日至2015 年 3 月31 日出现了连续 20 个
工作日资产净值低于五千万元的情形。
§5
投资组合报告
5.1 报告 期末基 金资 产组 合情 况
序
号
项目 金额( 元)
占基金 总资 产的 比
例(%)
1 固定收 益投 资 9,996,860.54 50.49
其中： 债券 9,996,860.54 50.49
资产支 持证 券 - -
2 买入返 售金 融资 产 8,800,000.00 44.44
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融 - - 博时理财 30 天债券型证券投资 基金 2015 年第 1 季度报告
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资产
3 银行存 款和 结算 备付 金合 计 843,764.78 4.26
4 其他资 产 159,847.57 0.81
5 合计 19,800,472.89 100.00
5.2 报告 期债券 回购 融资 情况
序号 项目 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 报告期 内债 券回 购融 资余 额 1.32
其中： 买断 式回 购融 资
-
序号
项目
金额
占 基 金资 产净 值比 例
（％）
2
报告期 末债 券回 购融 资余 额 - -
其中： 买断 式回 购融 资 - -
注：报 告期内债券融资余额占基 金资产净值的比例为报告 期内每个交易日融资余额 占资产余 额
比例的 简单 平均 值。
债 券正 回购的 资金 余额超 过基 金资产 净值 的 40 ％的 说明
本报告期内本基金债券正回购的资金余额未超过基金资产净值的 40%。
5.3 基金 投资组 合平 均剩 余期 限
5.3.1 投资组合平均剩余期限基本情况
项目 天数
报告期 末投 资组 合平 均剩 余期限 130
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最高 值 137
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最低 值 2
报 告期 内投资 组合 平均剩 余期 限超过 150 天 情况 说明
报告期内投资组合平均剩余期限没有超过 150 天的情况。
5.3.2 报告期末投资组合平均剩余期限分布比例
序号 平均剩 余期 限
各期限 资产 占基 金资 产
净值的 比例 （% ）
各期限 负债 占基 金资 产
净值的 比例 （％ ）
1 30天以 内 49.07 -
其中：剩余存续期超过397 天的浮
动利率 债
- -
2 30天（ 含） —60 天 - -
其中：剩余存续期超过397 天的浮
动利率 债
- -
3 60天（ 含） —90 天 - -
其中：剩余存续期超过397 天的浮
动利率 债
- -
4 90天（ 含） —180 天 - - 博时理财 30 天债券型证券投资 基金 2015 年第 1 季度报告
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其中：剩余存续期超过397 天的浮
动利率 债
- -
5 180天 （含 ） —397 天 （含 ） 50.86 -
其中：剩余存续期超过397 天的浮
动利率 债
- -
合计 99.93 -
5.4 报告 期末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合
序号 债券品 种 摊余成 本（ 元）
占基金 资产 净值
比例( ％)
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 9,996,860.54 50.86
其中： 政策 性金 融债 9,996,860.54 50.86
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资 券 - -
6 中期票 据 - -
7 其他 - -
8 合计 9,996,860.54 50.86
9
剩余存 续期 超过 397 天的 浮动利
率债券
- -
注：上 表中 ，债 券的 成本 包括债 券面 值和 折溢 价。
5.5 报告 期末按 摊余 成本 占基 金资产 净值 比例大 小排 名的前 十名 债券投 资明 细
序号 债券代 码 债券名 称
债券数 量
(张)
摊余成 本（ 元）
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 140230 14 国开 30 100,000 9,996,860.54 50.86
注：上 表中 ，债 券的 成本 包括债 券面 值和 折溢 价。
5.6 “影子 定价 ”与“摊 余成 本法” 确定 的基金 资产 净值的 偏离
项目 偏离情 况
报告期 内偏 离度 的绝 对值 在0.25( 含)-0.5% 间 的次 数 0 次
报告期 内偏 离度 的最 高值 0.05%
报告期 内偏 离度 的最 低值 -0.06%
报告期 内每 个交 易日 偏离 度的绝 对值 的简 单平 均值 0.02%
注：上 表中 “偏 离情 况 ” 根据报 告期 内各 工作 日数 据计算 。
5.7 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 名的前 十名 资产支 持证 券投资
明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.8 投资 组合报 告附 注 博时理财 30 天债券型证券投资 基金 2015 年第 1 季度报告
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5.8.1 基金计价方法说明
本基金采用摊余成本法计价， 即计价对象以买入成本列示， 按实际利率并考虑其买
入时的溢价与折价，在其剩余期限内摊销，每日计提收益。本基金采用固定份额净值，
基金账面份额净值始终保持 1.00 元。
5.8.2 本报告期内，本基金未持有剩余期限小于 397 天但剩余存续期 超过 397 天的
浮动利率债券。
5.8.3 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查，或
在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。
5.8.4 其他各项资产构成
序号 名称 金额( 元)
1 存出保 证金 -
2 应收证 券清 算款 -
3 应收利 息 133,671.06
4 应收申 购款 26,176.51
5 其他应 收款 -
6 待摊费 用 -
7 其他 -
8 合计 159,847.57
5.8.5 投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§6
开放式基金份额变动
单位： 份
项目 博时理 财30 天债 券A 博时理 财30 天债 券B
本报告 期期 初基 金份 额总 额 24,165,743.84 20,104,423.34
本报告 期 基 金总 申购 份额 2,594,118.59 254,894.34
本报告 期 基 金总 赎回 份额 7,104,841.68 20,359,317.68
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 - -
报告期 期末 基金 份额 总额 19,655,020.75 -
§7
基金管理人运用固有 资金投资本基金交 易明细
报告期内基金管理人未发生运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的情况。 博时理财 30 天债券型证券投资 基金 2015 年第 1 季度报告
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§8
影响投资者决策的其 他重要信息
博时基金管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一。 “为国民创
造财富 ”是博时的使命。博时的投资理念是 “做投资价值的发现者 ”。截至 2015 年 3
月 31 日，博时基金公司共管理五十五只开放式基金，并受全国社会保障基金理事会委
托管理部分社保基金， 以及多个企业年金账户。 博时基金资产管理净值总规模逾 2643.38
亿元人民币，其中公募基金资产规模逾 1165.18 亿元人民币，累计分红超过 659.68 亿
元人民币， 是目前我国资产管理规模最大的基金公司之一， 养老金资产管理规模在同业
中名列前茅。
1 、基金业绩
根据银河证券 基金研究中心统计，标准股票型基金中，截至 3 月 31 日，博时创业
成长股票基金今年以来净值增长率在380 只标 准型股票基金中排名前1/3； 混合基金中，
博时裕隆灵活配置混合在 127 只灵活配置型基金中排名前 1/3 ；医药行业股票基金中，
博时医疗保健行业基金在同类 10 只医药行业股票基金中排名前 1/2。
固定收益方面，博时优 势收益信用债券、博时 信用债纯债券今年以来 收益率在 76
只同类长期标准债券型基金中分别排名第 1 和第14； 博时稳定价值债 券(A 类)今年以来
收益率在90 只普通债券基金（一级 A 类）中排名前 1/3。
2 、客户服务
2015 年1 季度，博时基金共举办各类渠道培训及活动 489 场，参加人数10653 人。
3 、其他大事件
2015 年 1 月 7 日，博 时基金在 2014 年信息时报金狮奖 —金融行业风云榜的评选中
获得年度最佳基金公司大奖。
2015 年 1 月 15 日，在 和讯网主办的第十二届中国财经风云榜评选中，博时基金获
评第十二届中国财经风云榜 “年度十大品牌基金公司 ”奖。
2015 年 1 月 18 日，博 时基金（香港）在和讯财经风云榜海外评选中荣获 “ 最佳中
资基金公司 ”奖。
2015 年 1 月 21 日，在 《华夏时报》第八届投资者年会暨金蝉奖评选中，博时转债
增强荣获 第八届金蝉奖"2014 最佳年度债基品牌奖 ”。
2015 年3 月28 日， 在第十二届中国基金业金牛奖评选中， 博时主题行业 （LOF）基博时理财 30 天债券型证券投资 基金 2015 年第 1 季度报告
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金、 博时信用债券基金分别获得 “2014 年度开放式股票型金牛基金 ”奖、 “三年期开放
式债券型持续优胜金牛基金 ”奖。
2015 年3 月28 日， 在中金在线主办的 “2014 年度财经排行榜 ”评选中， 邓欣雨获
评“2014 年度中金在线财经排行榜最佳基金经理 ”。
2015 年 3 月 26 日，博 时基金发布《关于旗下基金调整交易所固定收益品种估值方
法的公告》 ， 为确保证券投资基金估值的合理性和公允性， 根据 《中国证券 投资基金业
协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季度固 定收益品种的估值处理标准》，经与相关
托管银行、 会计师事务所协商一致， 自 2015 年3 月25 日起， 本公司对旗下证券投资基
金（除上证企债 30 交易型开放式指数证券投资基金外）持有的在上海证券交易所、深
圳证券交易所上市交易或挂牌转让的固定收益品种 （估值处理标准另有规定的除外） 的
估值方法进行调整，采用第三方估值机构提供的价格数据进行估值。
§9
备查文件目录
9.1 备查 文件目 录
9.1.1 中国证监会批准博时理财 30 天债券型证券投资基金设立的文件
9.1.2 《博时理财 30 天债券型证券投资基金基金合同》
9.1.3 《博时理财 30 天债券型证券投资基金托管协议》
9.1.4 基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
9.1.5 博时理财 30 天债券型证券投资基金各年度审计报告正本
9.1.6 报告期内博时理财 30 天债券型证券投资基金在指定报刊上各项公告的原稿
9.2 存放 地点
基金管理人、基金托管人处。
9.3 查阅 方式
投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人博时基金管理有限公司
博时一线通：95105568（免长途话费）
博时理财 30 天债券型证券投资 基金 2015 年第 1 季度报告
12
博 时基 金管理 有限 公司
二 〇一 五年四 月二 十日
