国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
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国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金
2014 年 年 度报 告 摘 要
2014 年 12 月 31 日
基金管理人：国联安基金管理有限公司
基金托管人：海通证券股份有限公司
报告送出日期：二〇一五年三月三十日
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
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§1 重要提示
基金管 理人 的董 事会 、 董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载 、 误 导性 陈 述或重 大遗
漏， 并对 其内 容的 真实 性 、 准 确性 和完 整性 承担 个 别及连 带的 法律 责任 。 本 年度报 告已 经三
分之二 以上 独立 董事 签字 同意， 并由 董事 长签 发。
基金托 管人 海通 证券 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2015 年 3 月 26 日 复核了 本
报告中 的财 务指 标 、 净 值 表现 、 利 润分 配情 况 、 财 务会计 报告 、 投资 组合 报 告等内 容 ， 保 证
复核内 容不 存在 虚假 记载 、误导 性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤勉 尽责 的原 则管 理 和运用 基金 资产 ， 但不 保 证基金 一定
盈利。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。 投资 有风 险 ， 投资者 在作 出投 资决 策前 应仔细 阅
读本基 金的 招募 说明 书及 其更新 。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
本报告 中的 财务 资料 经审 计， 毕 马威 华振 会计 师事 务 所为本 基金 出具 了无 保留 意见的 审
计报告 ，请 投资 者注 意阅 读。
本报告 期 自 2014 年 6 月 13 日起 至 12 月 31 日 止。
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§ 2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 国联安 通盈 混合
基金主 代码 000664
交易代 码
000664
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2014 年 6 月 13 日
基金管 理人 国联安 基金 管理 有限 公司
基金托 管人 海通证 券股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 358,136,515.93 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标
本基金通 过构 建有效 的投 资组合, 在严 格控制 风险 的前提 下，力 求
获得长 期稳 定的 收益 。
投资策 略
（1） 资产 配置 策略
本基金是 混合 型基金 ，根 据宏观经 济发 展趋势 、政 策面因 素、金 融
市场的 利率 变动 和市 场情 绪， 综合 运用 定性 和定 量 的方法 ， 对股 票、
债券和现 金类 资产的 预期 收益风险 及相 对投资 价值 进行评 估，确 定
基金资产 在股 票、债 券及 现金类资 产等 资产类 别的 分配比 例。在 有
效控制 投资 风险 的前 提下 ，形成 大类 资产 的配 置方 案。
（2） 股票 投资 策略
在股票投 资上 本基金 主要 根据上市 公司 获利能 力、 资本成 本、增 长
能力以及 股价 的估值 水平 来进行个 股选 择。同 时， 适度把 握宏观 经
济情况进 行资 产配置 。具 体来说， 本基 金通过 以下 步骤进 行股票 选
择：首 先， 通 过ROIC(Return On Invested Capital) 指标 来衡 量公
司的获 利能 力， 通 过WACC(Weighted Average Cost of Capital) 指
标来衡量 公司 的资本 成本 ；其次， 将公 司的获 利能 力和资 本成本 指
标相结合 ，选 择出创 造价 值的公司 ；最 后，根 据公 司的成 长能力 和
估值指 标， 选择 股票 ，构 建股票 组合 。
（3） 普通 债券 投资 策略
在债券投 资上 ，本基 金将 重点关注 具有 以下一 项或 者多项 特征的 债
券：1） 信用等 级高 、流动 性好；2 ）资信 状况 良好、 未来信 用评级
趋于稳 定或 有明 显改 善的 企业发 行的 债券 ；3 ） 在剩 余期限 和信 用等
级等因素 基本 一致的 前提 下，运用 收益 率曲线 模型 或其他 相关估 值
模型进 行估 值后 ， 市 场交 易 价格被 低估 的债 券； 4） 公 司基本 面良 好，
具备良好 的成 长空间 与潜 力，转股 溢价 率合理 、有 一定下 行保护 的
可转债 。
（4） 中小 企业 私募 债券 投 资策略
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中小企业 私募 债券本 质上 为公司债 ，只 是发行 主体 扩展到 未上市 的
中小型企 业， 扩大了 基金 进行债券 投资 的范围 。由 于中小 企业私 募
债券发行 主体 为非上 市中 小企业， 企业 管理体 制和 治理结 构弱于 普
通上市公 司， 信息披 露情 况相对滞 后， 对企业 偿债 能力的 评估难 度
高于普通 上市 公司， 且定 向发行方 式限 制了合 格投 资 者的 数量， 会
导致一定 的流 动性风 险。 因此本基 金中 小企业 私募 债券的 投资将 重
点关注信 用风 险和流 动性 风险。本 基金 将在严 格控 制信用 风险的 基
础上，通 过严 密的投 资决 策流程、 投资 授权审 批机 制、集 中交易 制
度等保障 审慎 投资于 中小 企业私募 债券 ，并通 过组 合管理 、分散 化
投资、合 理谨 慎地评 估、 预测和控 制相 关风险 ，实 现投资 收益的 最
大化。本 基金 依靠内 部信 用评级系 统持 续跟踪 研究 发债主 体的经 营
状况、财 务指 标等情 况， 对其信用 风险 进行评 估并 作出及 时反应 。
内部信用 评级 以深入 的企 业基本面 分析 为基础 ，结 合定性 和定量 方
法，注重 对企 业未来 偿债 能力的分 析评 估 ，对 中小 企业私 募债券 进
行分类， 以便 准确地 评估 中小企业 私募 债券的 信用 风险程 度，并 及
时跟踪 其信 用风 险的 变化 。
本基金根 据内 部的信 用分 析方法对 可选 的中小 企业 私募债 券品种 进
行筛选 过滤 ， 重点 分析 发 行主体 的公 司背 景 、 竞 争 地位 、 治 理结 构、
盈利能力 、偿 债能力 、现 金流水平 等诸 多因素 ，给 予不同 因素不 同
权重 ， 采 用数 量化 方法 对主 体所发 行债 券进 行打 分和 投资价 值评 估，
选择发行 主体 资质优 良， 估值合理 且流 通相对 充分 的品种 进行适 度
投资。
（5） 股指 期货 投资 策略
在股指期 货投 资上， 本基 金以避险 保值 和有效 管理 为目标 ，在控 制
风险的前 提下 ，谨慎 适当 参与股指 期货 的投资 。本 基金在 进行股 指
期货投资 中， 将分析 股指 期货的收 益性 、流动 性及 风险特 征，主 要
选择流动 性好 、交易 活跃 的期货合 约， 通过研 究现 货和期 货市场 的
发展趋势 ，运 用定价 模型 对其进行 合理 估值， 谨慎 利用股 指期货 ，
调整投资 组合 的风险 暴露 ，及时调 整投 资组合 仓位 ，以降 低组合 风
险、提 高组 合的 运作 效率 。
（6） 权证 投资 策略
本基金将 在严 格控制 风险 的前提下 ，进 行权证 的投 资。1) 综合分 析
权证的包 括执 行价格 、标 的股票波 动率 、剩余 期限 等因素 在内的 定
价因素 ， 根据BS 模 型和 溢 价率对 权证 的合 理价 值做 出判断 ， 对价 值
被低估 的 权证 进行投 资；2) 基于对 权证标 的股票 未来 走势的 预期，
充分利用 权证 的杆杆 比率 高的特点 ，对 权证进 行单 边投资 ；3)基于
权证价值 对标 的价格 、波 动率的敏 感性 以及价 格未 来走势 等因素 的
判断 ， 将 权证 、 标 的股 票等 金融工 具合 理配 置进 行结 构性组 合投 资，
或利用 权证 进行 风险 对冲 。
（7） 资产 支持 证券 等品 种 投资策 略
资产支持 证券 包括资 产抵 押贷款支 持证 券（ABS ） 、 住房抵 押贷款 支
持证券 （MBS ） 等， 其定 价 受多种 因素 影响 ， 包括 市 场利率 、 发行 条
款、支持 资产 的构成 及质 量、提前 偿还 率等。 本基 金将在 基本面 分
析和债 券市 场宏 观分 析的 基础上 ， 结合 蒙 特 卡洛 模拟 等数量 化方 法，
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对资产支 持证 券进行 定价 ，评估其 内在 价值进 行投 资。对 于监管 机
构允许基 金投 资的其 他金 融工具， 本基 金将在 谨慎 分析收 益性、 风
险水平、 流动 性和金 融工 具自身特 征的 基础上 进行 稳健投 资，以 降
低组合 风险 ，实 现基 金资 产的保 值增 值。
业绩比 较基 准 沪深300 指数 × 50% ＋上 证 国债指 数 × 50% 。
风险收 益特 征
本基金属 于主 动式混 合型 证券投资 基金 ，属于 较高 预期风 险、较 高
预期收益 的证 券投资 基金 ，通常预 期风 险与预 期收 益水平 高于货 币
市场基 金和 债券 型基 金， 低于股 票型 基金 。
2.3 基金管理人和基金托管 人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 国联安 基金 管理 有限 公司 海通证 券股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 陆康芸 朱稼翔
联系电 话 021-38992806 021-23219351
电子邮 箱
customer.service@gtja-allianz.co
m
zhujx@htsec.com
客户服 务电话 021-38784766/4007000365 021-95533
传真 021-50151582 021-63410637
2.4 信息披露方式
登载基 金年 度报 告正 文的 管理人 互联 网网 址 http://www.gtja-allianz.com 或www.vip-funds.com
基金年 度报 告备 置地 点
上海市浦东新区陆家嘴环路1318 号 星 展 银 行 大
厦9 楼
§3 主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况
3.1 主要 会计数据和 财务指 标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标
2014 年 6 月13 日至
2014 年12 月 31 日
2013 年 2012 年
本期已 实现 收益 17,399,530.34 - -
本期利 润 30,932,337.60 - -
加权平均基金份额本期利
润
0.0798 - -
本期基 金份 额净 值增 长率 9.50% 0% 0%
3.1.2 期末数据和指标 2014 年末 2013 年末 2012 年末
期末可供分配基金份额利
润
0.0535 - -
期末基 金资 产净 值 392,250,545.68 - -
期末基 金份 额净 值 1.095 - -
注：1、本 期已实现 收益指 基金本期 利息收入 、投资 收益、其 他收入（ 不含公 允价值 变
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动收益 ）扣 除相 关费 用后 的余额 ，本 期利 润为 本期 已实现 收益 加上 本期 公允 价值变 动收 益 ，
包含停 牌股 票按 公允 价值 调整的 影响 ；
2、上述基 金业绩指 标不包 括持有人 认购或交 易基金 的各项费 用，例如 ，开放 式基金 的
申购赎 回费 等， 计入 费用 后实际 收益 要低 于所 列数 字；
3、对期末 可供分配 利润， 采用期末 资产负债 表中未 分配利润 与未分配 利润中 已实现 部
分的孰 低数 ；
4、 本 基金 基金 合同 于 2014 年 6 月 13 日 生效 。 截 至 报告期 末， 本基 金成 立未 满 1 年。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值 增长 率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
阶段
份额净 值
增长率①
份额净 值 增
长 率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 7.67% 0.22% 21.22% 0.82% -13.55% -0.60%
过去六 个月 9.61% 0.17% 29.77% 0.66% -20.16% -0.49%
过去一 年 - - - - - -
过去三 年 - - - - - -
过去五 年 - - - - - -
自基金合同
生效起 至今
9.50% 0.17% 30.24% 0.64% -20.74% -0.47%
注：1 、本 基金 基金 合同 于 2014 年 6 月 13 日 生效 ，截止 至本 报告 期末 本基 金成立 不 满
一年；
2、上述基 金业绩指 标不包 括持有人 认购或交 易基金 的各项费 用，计入 费用后 实际收 益
水平要 低于 所列 数字 。
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 份额累计净值增长率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率
变动的比较
国联安 通盈 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金
累计净 值增 长率 与业 绩比 较基准 收益 率历 史走 势对 比图
（2014 年6 月 13 日至 2014 年 12 月 31 日）
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1、本 基金 业绩 比较 基准 为 ：沪 深 300 指数× 50% ＋ 上 证国债 指数× 50% ；
2、本 基金 基金 合同 于 2014 年 6 月 13 日 生效 。截 至 报告期 末， 本基 金成 立不 满一年 ；
3、本 基金 建仓 期为 自基 金 合同生 效之 日起 的 6 个月 ，本基 金建 仓期 结束 距本 报告期 末
不满半 年， 建仓 期结 束时 各项资 产配 置符 合合 同约 定；
4、上述基 金业绩指 标不包 括持有人 认购或交 易基金 的各项费 用，计入 费用后 实际收 益
水平要 低于 所列 数字 。
3.2.3 自基金合同生效以来 基金每年净值增长率 及其 与同期业绩比较基准 收益 率的比较
国联安 通盈 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金
合同生 效以 来净 值增 长率 与业绩 比较 基准 收益 率的 对比图
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1、* 基金合同生 效当 年按 实际存 续期 计算 的净 值增 长率；
2、上述基 金业绩指 标不包 括持有人 认购或交 易基金 的各项费 用，计入 费用后 实际收 益
水平要 低于 所列 数字 。
3.3 自基金合同生效以来基 金的利润分配情况
金额单 位： 人民 币元
年度
每10份 基金
份额分 红数
现金 形 式发 放总额 再投资 形式 发放 总额 年度利 润分 配合计 备注
2014 - - - - -
合计 - - - - -
注：本 基金 基金 合同 于 2014 年 6 月 13 日 生效 ，截 止报告 期末 ，本 基金 成立 未满一 年，
因此无 历史 数据 。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理 情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
国联安 基金 管理 有限 公司 是中国 第一 家获 准筹 建的 中外合 资基 金管 理公 司， 其 中方股 东
为国泰 君安 证券 股份 有限 公司 ， 是 目前 中国 规模 最 大、 经营 范围 最宽 、 机 构 分布最 广的 综合
类证券 公司 之一 ； 外方 股 东为德 国安 联集 团 ， 是 全 球顶级 综合 性金 融集 团之 一。 截至 本报 告
期末， 公司 共管 理二 十三 只开放 式基 金。 国联 安基 金管理 公司 拥有 国际 化的 基金管 理团 队 ，
借鉴外 方先 进的 公司 治理 和风险 管理 经验 ， 结合 本 地投资 研究 与客 户服 务的 成功实 践 ， 秉 持
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“稳健 、专 业、 卓越 、信 赖”的 经营 理念 ，力 争成 为中国 基金 业最 佳基 金管 理公司 之一 。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组） 及基金经理 助理 的 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
（助理 ）期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期
离任日
期
刘斌
本基金
基金经
理、兼
任国联
安德盛
安心成
长混合
型证券
投资基
金、国
联安德
盛稳健
证券投
资基
金、国
联安德
盛精选
股票证
券投资
基金基
金经理
2014-06-13 -
7 年（ 自
2007 年起 ）
刘斌先 生， 硕士 研究 生。 曾任杭
州城建 设计 研究 院有 限公 司工程
师；群 益国 际控 股有 限公 司行业
研究员 。 2009 年8 月 起加 入国联
安基金 管理 有限 公司 ，先 后担任
研究员 、 基 金经 理助 理，2013 年
12 月 起 担 任 国 联 安 德 盛 安 心 成
长混合型证券投资基金基金经
理，2013 年 12 月起 兼任 国联安
德盛稳健证券投资基金基金经
理，2014 年2 月 起兼 任国 联安德
盛精选 股票 证券 投资 基金 基金经
理，2014 年6 月 起兼 任本 基金基
金经理 。
李广瑜
本基金
基金经
理助
理、兼
任国联
安信心
增长债
券型证
券投资
基金基
金经
理、国
联安德
盛增利
债券型
证券投
2014-07-02 -
5 年（ 自
2009 年起 ）
-
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资基金
基金经
理、国
联安信
心增益
债券型
证券投
资基金
基金经
理助理
注：1 、基 金经 理的 任职 日 期和离 职日 期为 公司 对外 公告之 日；
2、证 券从 业年 限的 统计 标 准为证 券行 业的 工作 经历 年限；
4.2 管理人对报告期内本基 金运作遵规守信情况 的说 明
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 遵守 《 中华 人民 共 和国证 券投 资基 金法 》 、 《 国联安 通盈
灵活配 置混 合型 证券 投资 基金基 金合 同 》 及 其他 相 关法律 法规 、 法律 文件 的 规定 ， 本 着诚 实
信用 、 勤 勉尽 责的 原则 管 理和运 用基 金财 产 ， 在 严 格控制 风险 的前 提下 ， 为 基金份 额持 有人
谋求最 大利 益 。 本 基金 运 作管理 符合 有关 法律 法规 和基金 合同 的规 定和 约定 ， 无 损害 基金 份
额持有 人利 益的 行为 。
4.3 管理人对报告期内公平 交易 情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制 方法
本 基金 管理 人遵 照相 应法律 法规 和内 部规 章 ， 制定并 完善 了 《国 联安 基 金管理 有限
公司公平 交易制 度》 （以 下 简称“公 平交易 制度” ） ， 用以规范 包括投 资授权、 研究分析 、投
资决策 、 交 易执 行以 及投 资 管理过 程中 涉及 的实 施效 果与业 绩评 估等 投资 管理 活动相 关的 各
个环节 。
本基金 管理 人建 立了 健全 的投资 授权 制度 ， 分别 明 确投资 决策 委员 会 、 投 资 总监 、 投 资
组合经 理等 各投 资决 策主 体的职 责和 权限 划分 ， 投 资组合 经理 在授 权范 围内 自主决 策 ， 超 过
投资权 限的 操作 需要 经过 严格的 审批 程序 。 本基 金 管理人 建立 了统 一的 研究 平台 ， 不 同投 资
组合可 共享 研究 资源 。 本 基金管 理人 建立 了严 格的 投资组 合投 资信 息的 管理 及保密 制度 ， 通
过投资交易管理系统 的权 限设置确保不同投资 组合 经理之间的持仓和交 易等 重大非公开投
资信息 均做 到相 互隔 离 。 本基金 管理 人建 立集 中交 易室实 行集 中交 易制 度 ， 投资交 易指 令统
一通过 交易 室下 达 ， 严 格 遵守公 平交 易原 则 ， 启 用 交易系 统中 的公 平交 易模 块， 按照 时间 优
先、 价格 优先 、 比 例分 配 的原则 执行 指令 ； 对于 部 分债券 一级 市场 申购 、 非 公开发 行股 票申
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购等以 公司 名义 进行 的交 易， 各投 资组 合经 理根 据 投资需 要独 立申 报价 格和 数量 ， 交 易室 根
据事前 申报 的满 足价 格条 件的数 量进 行比 例分 配 ； 对于银 行间 交易 、 固定 收 益平台 、 交易 所
大宗交 易等 非集 中竞 价交 易，以 投资 组合 的名 义向 银行间 市场 或交 易对 手询 价、成 交确 认 ，
确保上 述非 集中 竞价 交易 与投资 组合 一一 对应 ， 并 保证各 投资 组合 获得 公平 的交易 机会 。 风
险管理 部定 期对 成交 的银 行间、 固定 收益 平台 和大 宗平台 的交 易进 行交 易价 格的 核 对。
4.3.2 公平交易制度的执行 情况
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 执行 公平 交易 制度 的规定 ， 公平 对待 不同 投 资组合 ， 确
保各投 资组 合在 获得 投资 信息 、 投 资建 议和 投资 决 策等方 面均 享有 平等 机会 ； 在 交易 环节 严
格按照 时间 优先 、 价格 优 先的原 则执 行指 令 ； 如 遇 指令价 位相 同或 指令 价位 不同但 市场 条件
都满足 时 ， 及 时执 行交 易 系统中 的公 平交 易模 块 ； 采用公 平交 易分 析系 统对 不同投 资组 合的
交易价 差进 行定 期分 析； 对投资 流程 独立 稽核 等。
本基金 管理 人每 季度 和每 年度对 所有 投资 组合 进行 同向交 易价 差分 析、 反向 及 异常交 易
分析。 本基 金管 理人 对不 同投资 组合 同日 反向 交易 进行严 格的 控制, 对 不同 投资组 合邻 近 交
易日的 反向 交易 从交 易量 、交易 价格 、交 易金 额等 方面进 行分 析， 未发 现异 常交易 。
本报告 期内 ， 本 公司 旗下 所 有投资 组合 参与 的交 易所 公开竞 价同 日反 向交 易成 交较少 的
单边交 易量 超过 该证 券当 日成交 量 5% 的交 易次 数 为 2 次 ， 一次 是两 个投 资 组合根 据不 同的
投资策 略进 行的 调仓 操作, 一次 是其 中一 个投 资组 合 即将到 期进 行的 清仓 操作 。
本基金 管理 人对 本报 告期 内不同 时间 窗下 （日 内、3 日内、5 日内 ）的 不同 投 资组合 同
向交易 的交 易价 差进 行了 分析， 执行 了 95% 置 信区 间、假 设溢 价率 为 0 的 T 分布检 验， 同
时进一步对不同投资 组合 同向交易的交易占优 比情 况以及潜在的价差金 额对 投资组合的贡
献进行 分析 ，未 发现 明显 异常。
公平交 易制 度总 体执 行情 况良好 。
4.3.3 异常交易行为 的 专项 说明
本报告 期内 未发 现存 在可 能导致 不公 平交 易和 利益 输送的 无法 解释 的异 常交 易行为 。
4.4 管理人对报告期内基金 的投资策略和业绩表 现 的 说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
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2014 年 宏观经济 整体平 稳 ，各项指标 波澜不 惊，但 市场预期摇 摆不定 ，分行 业看，传
统的上 中游 行业 基本 面持 续偏弱 ，消 费类 行业 也较 为平稳 ；新 兴行 业表 现不 一，以 半导 体 、
新能源 为代 表的 部分 行业 景气上 升明 显 ， 而 消费 类 电子则 有所 偏弱 ； 下半 年 改革预 期不 断提
升，市 场在 大盘 蓝筹 引领 之下， 指数 出现 了一 轮久 违的强 劲上 扬。
本基金 全年 延续 了一 贯的 风格配 置 ， 在 变动 不定 的 市场环 境中 ， 为投 资者 创 造稳健 的回
报。 本 基金 自成 立之 日起 ， 全年维 持了 较高 的债 券和 回购配 置， 同时 积极 寻找 股 票投资 机会 ，
取得了 较好 的投 资回 报。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
本报告 期内 ， 本 基金 的份 额净值 增长 率 为 9.50% ， 同期业 绩比 较基 准收 益率 为 30.24% 。
4.5 管理人对宏观 经济、证 券市场及行业走势的 简要 展望
展望 2015 年， 我们 认为 宏 观经济 将呈 现新 常态 ，市 场将在 基本 面实 际走 势和 改革预 期
实现之 间不 断激 荡对 冲寻 找平衡 点， 资本 市场 的走 势亦将 波澜 壮阔 ，波 幅震 荡亦在 所 难 免 。
本基金 将继 续维 持原 有之 即定基 本策 略， 在维 持低 风 险基础 配置 的基 础上 积极 参与股 票
投资， 力争 为基 金持 有人 创造符 合其 投资 预期 目标 值的合 理投 资回 报。
4.6 管理人对报告期内基金 估值程序等事项的说 明
公司内 部建 立估 值工 作小 组对证 券估 值负 责 。 估 值 工作小 组由 公司 基金 事务 部、 投资 组
合管理 部 、 交 易部 、 监 察 稽核部 、 风险 管理 部、 数 量策略 部 、 研 究部 部门 经 理组成 ， 并根 据
业务分 工履 行相 应的 职责 ， 所 有成 员都 具备 丰富 的 专业能 力和 估值 经验 ， 参 与估值 流程 各方
不存在 重大 利益 冲突 。 基 金经理 不直 接参 与估 值决 策， 估 值决 策由 估值 工作 小组成 员 1/2 以
上多数 票通 过 ， 数 量策 略 部、 研究 部、 投资 组合 管 理部对 估值 决策 必须 达成 一致 ， 估 值决 策
由公司 总经 理签 署后 生效 。 对 于估 值政 策， 公司 和 基金托 管银 行有 充分 沟通 ， 积 极商 讨达 成
一致意 见 ； 对 于估 值结 果 ， 公 司和 基金 托管 银行 有 详细的 核对 流程 ， 达成 一 致意见 后才 能对
外披露 。会 计师 事务 所认 可公司 基金 估值 的政 策和 流程的 适当 性与 合理 性。
4.7 管理人对报告期内基金 利润分配情况的说明
根据法 律法 规的 规定 和本 基金基 金合 同的 约定 ， 以 及本基 金实 际运 作情 况 ， 本基金 对本
报告期 内利 润分 配情 况如 下，符 合本 基金 基金 合同 的相关 规定 。
本基金 以截 止至 2014 年 12 月 31 日的可 供分 配利 润 为基准 ，于 2015 年 1 月 19 日实施
分红， 向截 止至 2015 年 1 月 16 日在 本基 金注 册登 记 人国联 安基 金管 理有 限公 司登记 在册 的
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
12
全体基 金份 额持 有人 ，按 每 10 份 基金 份额 0.530 元派发 红利 。共 发放 红利 116,636,596.47
元。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人 遵规守信情况声明
本报告 期 ， 海 通证 券股 份 有限公 司在 本基 金的 托管 过程中 ， 严格 遵守 了 《 证 券投资 基金
法》 、基金 合同、 托管协议 和其他有 关规定， 不存在 损害基金 份额持有 人利益 的行为， 完 全
尽职尽 责地 履行 了基 金托 管人应 尽的 义务 。
5.2 托管人对报告期内本基 金运作遵规守信、净 值计 算 、利润分配等情况 的说 明
本报告 期 ， 本 托管 人按 照 国家有 关规 定 、 基 金合 同 、 托 管协 议和 其他 有关 规 定， 对本 基
金的基 金资 产净 值计 算 、 基金费 用开 支等 方面 进行 了认真 的复 核 ， 对 本基 金 的投资 运作 方面
进行了 监督 ，未 发现 基金 管理人 有损 害基 金份 额持 有人利 益的 行为 。
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
5.3 托管人对本 年度报告中 财务信息等内容的真 实、 准确和完整发表意见
本托管 人复 核审 查了 本报 告中的 财务 指标 、净 值表 现、利 润分 配情 况、 财务 会计报 告 、
投资组 合报 告等 内容 ，保 证复核 内容 不存 在虚 假记 载、误 导性 陈述 或者 重大 遗漏。
§6 审计报告
毕马威华振会计师事务所 对国联安基金管理有限公 司国联安通盈灵活配置混 合型证券
投资基 金证 券投 资基 金 2014 年 12 月 31 日 的资 产负 债表， 自 2014 年 6 月 13 日( 基金 合同
生效日) 至 2014 年 12 月 31 日止期 间的利 润表 、 所有者 权益( 基金 净值) 变动 表以及 财务 报
表附注 出具 了标 准无 保留 意见的 审计 报告 （毕 马威 华振审 字第 1500261 号） 。 投资者 可通 过
本基金 年度 报告 正文 查看 该审计 报告 全文 。
§7 年度财务报 表
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
13
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 国联 安通 盈灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金
报告截 止日 ：2014 年 12 月 31 日
单位 ：人 民币 元
资 产 附注号
本期末
2014 年12月31 日
上年度末
2013 年12 月31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 108,402,335.99 -
结算备 付金
4,365,311.40 -
存出保 证金
443,122.01 -
交易性 金融 资产
7.4.7.
2
275,673,749.17 -
其中： 股票 投资
35,870,873.27 -
基金投 资
- -
债券投 资
239,802,875.90 -
资产支 持证 券投 资
- -
衍生金 融资 产
7.4.7.
3
- -
买入返 售金 融资 产
7.4.7.
4
90,000,000.00 -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息
7.4.7.
5
4,093,416.80 -
应收股 利
- -
应收申 购款
199,860.10 -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产
7.4.7.
6
- -
资产总 计
483,177,795.47 -
负债和所有者权益 附注号
本期末
2014 年12月31 日
上年度末
2013 年12 月31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债
7.4.7.
3
- -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
90,000,000.00 -
应付赎 回款
7,404.76 -
应付管 理人 报酬
369,310.75 -
应付托 管费
36,931.07 -
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
14
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用
7.4.7.
7
14,801.97 -
应交税 费
228,776.70 -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债
7.4.7.
8
270,024.54 -
负债合 计
90,927,249.79 -
所有者权益：
实收基 金
7.4.7.
9
358,136,515.93 -
未分配 利润
7.4.7.
10
34,114,029.75 -
所有者 权益 合计
392,250,545.68 -
负债和 所有 者权 益总 计
483,177,795.47 -
注：1.1、报 告截止 日 2014 年 12 月 31 日，基金 份额净值 1.095 元，基金 份额总 额
358,136,515.93 份。
2、本 基金 于 2014 年 6 月 13 日 成立 ，截 至本 报 告期末 本基 金成 立不 满 1 年，无 上年
度末数 据（ 下同 ） 。
3、本摘要 中资产负 债表和 利润表所 列附注号 为年度 报告正文 中对应的 附注号 ，投资 者
欲了解 相应 附注 的内 容， 应阅读 登载 于基 金管 理人 网站的 年度 报告 正文 。
7.2 利润表
会计主 体： 国联 安通 盈灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金
本报告 期 ：2014 年 6 月 13 日至 2014 年 12 月 31 日
单位 ：人 民币 元
项 目 附注号
本期
2014 年6 月13 日（基金合同 生效日）至2014 年12 月31 日
一、收入
37,270,830.39
1. 利息 收入
7,285,037.25
其中： 存款 利息 收入
770,909.72
债券利 息收 入 7.4.7.11 5,926,685.19
资产支 持证 券利 息收 入
-
买入返 售金 融资 产收 入
587,442.34
其他利 息收 入
-
2. 投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列）
15,746,939.53
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
15
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 11,917,668.58
基金投 资收 益
-
债券投 资收 益 7.4.7.13 3,628,090.58
资产支 持证 券投 资收 益
-
贵金属 投资 收益
-
衍生工 具收 益 7.4.7.14 -
股利收 益 7.4.7.15 201,180.37
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以
“- ” 号填列）
7.4.7.16
13,532,807.26
4. 汇 兑 收 益 （ 损 失 以 “ － ” 号填
列）
-
5. 其他 收入 （损 失以 “- ” 号填 列） 7.4.7.17 706,046.35
减：二、费用
6,338,492.79
1 ．管 理人 报酬
3,264,986.44
2 ．托 管费
326,498.63
3 ．销 售服 务费
-
4 ．交 易费 用 7.4.7.18 393,639.14
5 ．利 息支 出
2,080,966.58
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
2,080,966.58
6 ．其 他费 用 7.4.7.19 272,402.00
三、 利润总额 （亏 损总额 以 “- ”
号填列）
30,932,337.60
减：所 得税 费用
-
四、 净利润 （净亏 损以 “- ” 号填
列
30,932,337.60
注：本 基金 于 2014 年 12 月 31 日 成立 ，截 至本 报告 期末本 基金 成立 不满 一年 ，因此 本
报告实 际报 告期 间为 2014 年 6 月 13 日（基 金合 同生 效日） 至 2014 年 12 月 31 日；本 基 金
无上年 度可 比期 间数 据。
7.3 所有者权益（基金净值 ）变动表
会计主 体： 国联 安通 盈灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金
本报告 期：2014 年 6 月 13 日至 2014 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年6 月13 日至2014 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期 初所 有者 权益 （基 金净值 ） 437,078,588.91 - 437,078,588.91
二 、本 期经 营活 动产 生的基 金净 值变
动数（ 本期 利润 ）
- 30,932,337.60 30,932,337.60
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
16
三 、本 期基 金份 额交 易产生 的基 金净
值变动 数（ 净值 减少 以“- ”号填 列 ）
-78,942,072.98 3,181,692.15 -75,760,380.83
其中：1. 基 金申 购款 127,629,204.07 9,017,039.96 136,646,244.03
2. 基金 赎回 款 -206,571,277.05 -5,835,347.81 -212,406,624.86
四 、本 期向 基金 份额 持有人 分配 利润
产生的 基金 净值 变动 （ 净值 减少以 “-”
号填列 ）
- - -
五、期 末所 有者 权益 （基 金净值 ） 358,136,515.93 34,114,029.75 392,250,545.68
注：1 、本 基金 于 2014 年 6 月 13 日成 立， 截至 本报 告期末 本基 金成 立不 满一 年，无 上
年度可 比期 间数 据。 本表 中 “期 初所 有者 权益 （ 基 金净值 ） ” 为 基金 合同 生效 日即 2014 年 6
月 13 日的 数据 。
2、报 告附 注为 财务 报表 的 组成部 分
本报告 从 7.1 至 7.4 ，财 务 报表由 下列 负责 人签 署；
基金管 理公 司负 责人 ：庹 启斌， 主管 会计 工作 负责 人：李 柯， 会计 机构 负责 人：仲 晓峰
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
国联安 通盈 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 经( 以 下简 称 “本 基金”) 中国 证券 监 督管理 委
员会( 以 下简 称 “ 中国 证监 会”) 关 于核 准国 联安 通盈 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金募 集的 批
复》( 证监基金 字[2014]470 号文) 批准， 由国联安基金管理有 限公司依照《中华人民共 和国
证券投 资基 金法 》 及其 配 套规则 和 《国 联安 通盈 灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金基金 合同 》 发
售， 基金 合同 于 2014 年 6 月 13 日生 效。 本基 金为 契 约型开 放式 基金 ， 存续 期 限不定 ， 首次
设立募 集规 模 为 437,078,588.91 份基 金份 额。 本 基金 的基金 管理 人为 国联 安基 金管理 有限 公
司，基 金托 管人 为海 通证 券股份 有限 公司 。
本基金 于 2014 年 6 月 6 日至 2014 年 6 月 10 日 募集， 募集 期间 净认 购资 金人民 币
437,042,416.22 元 ， 认 购资 金在募 集期 间产 生的 利息 人民 币 36,172.69 元 ， 募集 的有效 认购 份
额及利 息结 转的 基金 份额 合计 437,078,588.91 份。 上 述募集 资金 已由 毕马 威华 振会计 师事 务
所验证 ，并 出具 了毕 马威 华振验 字 第 1400668 号验 资 报告 。
根据《中 华人民共 和国证 券投资基 金法》及 其配套 规则、 《国 联安通盈 灵活配 置混合 型
证券投 资基 金基 金合 同 》 和 《 国联 安通 盈灵 活配 置 混合型 证券 投资 基金 招募 说明书 》 的有 关
规定，本基金的 投资范围为具有良好流动 性的金融工具，包括国内依 法发行上市的股票( 包
括中小 板、 创业 板及 其他 中 国证监 会核 准上 市的 股票) 、 债券( 含中 小企 业私 募债) 、 中期 票据、
短期融 资券 、 货币 市场 工 具、 权证 、 股 指期 货、 资产 支持证 券以 及法 律法 规或 中国证 监会 允
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
17
许基金 投资 的其 他金 融工 具( 但须 符合 中国 证监 会相 关规定) 。 在 正常 市场 情况 下， 本 基金 投
资组合 的比 例范 围为 ： 股 票资产 占基 金资 产的 0% －95% 。其 中， 基金 持有 全部权 证的 市 值
不超过 基金 资产 净值 的 3% 。本基 金的 业绩 比较 基准 为：沪 深 300 指数 ×50% ＋上证 国债 指
数×50% 。
根据 《证 券投 资基 金信 息 披露管 理办 法》 ， 本基 金定 期报告 在公 开披 露的 第二 个工作 日，
报中国 证监 会和 基金 管理 人主要 办公 场所 所在 地中 国证监 会派 出机 构备 案。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金 以持 续经 营为 基础 。 本财务 报表 符合 中华 人民 共和国 财政 部( 以 下简 称 “ 财政部 ” )
颁布的 企业 会计 准则 的要 求，同 时亦 按照 中国 证监 会公告[2010]5 号《 证券 投 资基金 信息 披
露 XBRL 模板第 3 号< 年 度报告 和半 年度 报告> 》 以 及中国 证券 投资 基金 业协 会于 2012 年 11
月 16 日颁 布的 《证 券投 资 基金会 计核 算业 务指 引》 编制财 务报 表。
7.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本财务报表 符合财 政部颁 布的企业会 计准则 的要求 ，真实、完 整地反 映了本 基金 2014
年 12 月 31 日 的财 务状 况 、 自 2014 年 6 月 13 日 （ 基金合 同生 效日 ）至 2014 年 12 月 31 日
止期间 的经 营成 果和 基金 净值变 动情 况。
7.4.4 重要会计政策和会计 估计
7.4.4.1 会计年度
本基金 的会 计年 度自 公历 1 月 1 日起 至 12 月 31 日 止。本 期财 务报 表的 实际 编制期 间为 自
2014 年 6 月 13 日( 基 金合 同生效 日) 至 2014 年 12 月 31 日 止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金 的记 账本 位币 为人 民币 ， 编 制财 务报 表采 用 的货币 为人 民币 。 本基 金 选定记 账本
位币的 依据 是主 要业 务收 支的计 价和 结算 币种 。
7.4.4.3 金融资产和金融 负 债的分类
本基金 在初 始确 认时 按取 得资产 或承 担负 债的 目的 ， 把金融 资产 和金 融负 债分 为不同 类
别： 以公 允价 值计 量且 其 变动计 入当 期损 益的 金融 资产和 金融 负债 、 应收 款 项和其 他金 融负
债。
本基金 目前 持有 的股 票投 资分类 为以 公允 价值 计量 且其变 动计 入当 期损 益的 金融资 产 。
以公允 价值 计量 且其 变动 计入当 期损 益的 金融 资产 在资产 负债 表中 以交 易性 金融资 产 列 示 。
—以公允价 值计量且其变动计入当期 损益的金融资产和金融负 债( 包括 交易性金融资 产
或金融 负债)
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
18
本基金 持有 为了 近期 内出 售或回 购的 金融 资产 和金 融负债 及衍 生工 具属 于此 类。
—应收 款项
应收款 项是 指在 活跃 市场 中没有 报价 、回 收金 额固 定或可 确定 的非 衍生 金融 资产。
—其他 金融 负债
其他金融负债是指除以公 允价值计量且其变动计入 当期损益的金融负债以外 的金融负
债。
7.4.4.4 金融资产和金融 负 债的初始确认、后续 计量 和终止确认
金融资 产和 金融 负债 在本 基金成 为相 关金 融工 具合 同条款 的一 方时 ， 于 资产 负 债表内 确
认。
在初始 确认 时 ， 金 融资 产 及金融 负债 均以 公允 价值 计量 。 对 于以 公允 价值 计 量且其 变动
计入当 期损 益的 金融 资产 或金融 负债 ， 相关 交易 费 用直接 计入 当期 损益 ； 对 于其他 类别 的金
融资产 或金 融负 债， 相关 交易费 用计 入初 始确 认金 额。
初始确 认后 ， 以 公允 价值 计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 和金 融负 债以 公允价 值
计量 ， 公 允价 值变 动形 成 的利得 或损 失计 入当 期损 益。 应收 款项 和其 他金 融 负债以 实际 利率
法按摊 余成 本计 量。
当收取某项金融资产的现 金流量的合同权利终止或 将所有权上几乎所有的风 险和报酬
转移时 ，本 基金 终止 确认 该金融 资产 。
金融资 产整 体转 移满 足终 止确认 条件 的， 本基 金将 下列两 项金 额的 差额 计入 当期 损 益 ：
—金融 所转 移金 融资 产的 账面价 值
—结转 因转 移而 收到 的对 价，与 原直 接计 入所 有者 权益的 公允 价值 变动 累计 额之和 。
金融负 债的 现时 义务 全部 或部分 已经 解除 的， 本基 金终止 确认 该金 融负 债或 其一 部 分 。
7.4.4.5 金融资产和金融 负 债的估值原则
除特别 声明 外， 本基 金按 下述原 则计 量公 允价 值：
公允价 值是 指市 场参 与者 在计量 日发 生的 有序 交易 中， 出 售一 项资 产所 能收 到 或者转 移
一项负 债所 需支 付的 价格 。
本基金 估计 公允 价值 时， 考 虑市场 参与 者在 计量 日对 相关资 产或 负债 进行 定价 时考虑 的
特征( 包 括资 产状 况及 所在 位置、 对资 产出 售或 者使 用的限 制等) ， 并 采用 在当 前情况 下适 用
并且有 足够 可利 用数 据和 其他信 息支 持的 估值 技术 。
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
19
7.4.4.6 金融资产和金融 负 债的抵销
金融资 产和 金融 负债 在资 产负债 表内 分别 列示 ， 没 有相互 抵销 。 但是 ， 同 时 满足下 列条
件的， 以相 互抵 销后 的净 额在资 产负 债表 内列 示：
—本基 金具 有抵 销已 确认 金额的 法定 权利 ，且 该种 法定权 利是 当前 可执 行的 ；
—本基 金计 划以 净额 结算 ，或同 时变 现该 金融 资产 和清偿 该金 融负 债。
7.4.4.7 实收基金
实收基 金为 对外 发行 基金 份额所 募集 的总 金额 在扣 除损益 平准 金分 摊部 分后 的余额 。 由
于基金份额拆分引起 的实 收基金份额变动于基 金份 额拆分日根据拆分前 的基 金份额数及确
定的拆 分比 例计 算认 列。 由 于申购 和赎 回引 起的 实收 基金份 额变 动分 别于 基金 申购确 认日 及
基金赎 回确 认日 认列 。 上 述 申购和 赎回 分别 包括 基金 转换所 引起 的转 入基 金的 实收基 金增 加
和转出 基金 的实 收基 金减 少。
7.4.4.8 损益平准金
损益平 准金 核算 在基 金份 额 发生 变动 时 ， 申 购、 赎 回、 转入 、 转 出及 红利 再 投资等 款项
中包含 的未 分配 利润 和公 允价值 变动 损益 ， 包括 已 实现损 益平 准金 和未 实现 损益平 准金 。 已
实现损益平准金指根 据交 易申请日申购或赎回 款项 中包含的按累计未分 配的 已实现损益占
基金净 值比 例计 算的 金额 。 未实现 损益 平准 金指 根据 交易申 请日 申购 或赎 回款 项中包 含的 按
累计未 分配 的未 实现 损益 占基金 净值 比例 计算 的金 额。 损 益平 准金 于基 金申 购 确认日 或基 金
赎回确 认日 进行 确认 和计 量，并 于会 计期 末全 额转 入“未 分配 利润/( 累 计亏 损)”。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的确认 和计量
收入是 本基 金在 日常 活动 中形成 的、 会导 致所 有者 权 益增加 且与 所有 者投 入资 本无关 的
经济利 益的 总流 入 。 收 入 在其金 额及 相关 成本 能够 可靠计 量 、 相 关的 经济 利 益很可 能流 入本
基金、 并且 同时 满足 以下 不同类 型收 入的 其他 确认 条件时 ，予 以确 认。
股票投 资收 益、 债券 投资 收 益和衍 生工 具收 益按 相关 金融资 产于 处置 日成 交金 额与其 成
本的差 额确 认。
股利收益按上市公司宣告 的分红派息比例计算的金 额扣除应由上市公司代扣 代缴的个
人所得 税后 的净 额确 认。
债券利息收入按债券投资 的票面价值与票面利率计 算的金额扣除应由发行债 券的企业
代扣代 缴的 个人 所得 税( 适 用于企 业债 和可 转债 等)后的 净额 确认 ， 在债 券实 际 持有期 内逐 日
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
20
计提 。 贴 息债 视同 到期 一 次性还 本付 息的 附息 债 ， 根据其 发行 价 、 到 期价 和 发行期 限按 直线
法推算 内含 票面 利率 后 ， 逐日计 提利 息收 入 。 如 票 面利率 与实 际利 率出 现重 大差异 ， 按实 际
利率计 算利 息收 入。
利息收 入是 按借 出货 币资 金的时 间和 实际 利率 计算 确定。
买入返 售金 融资 产收 入按 到期应 收或 实际 收到 的金 额与初 始确 认金 额的 差额 ， 在回购 期
内按实 际利 率法 逐日 确认 ，直线 法与 实际 利率 法确 定的收 入差 异较 小的 可采 用直线 法。
公允价值变动收益核算基 金持有的采用公允价值模 式计量的以公允价值计量 且变动计
入当期 损益 的金 融资 产 、 衍生金 融资 产 、 以 公允 价 值计量 且变 动计 入当 期损 益的金 融负 债等
公允价 值变 动形 成的 应计 入当期 损益 的利 得或 损失 。
7.4.4.10 费用的确认和计量
根据 《国 联安 通盈 灵活 配 置混合 型证 券投 资基 金基 金合同 》 的规 定， 基金 管 理人报 酬按
前一日 基金 资产 净 值 1.5% 的年费 率逐 日计 提。
根据 《国 联安 通盈 灵活 配 置混合 型证 券投 资基 金基 金合同 》 的规 定， 基金 托 管费按 前一
日基金 资产 净 值 0.15% 的 年费率 逐日 计提 。
本基金 的交 易费 用于 进行 股票、 债券 、权 证等 交易 发生时 按照 确定 的金 额确 认。
本基金 的利 息支 出按 资金 的本金 和适 用利 率逐 日计 提。
卖出回 购金 融资 产利 息支 出按到 期应 付或 实际 支付 的金额 与初 始确 认金 额的 差额， 在 回
购期内 以实 际利 率法 逐日 确认， 直线 法与 实际 利率 法确定 的支 出差 异较 小的 可采用 直 线 法 。
本基金 的其 他费 用如 不影 响估值 日基 金份 额净 值小 数点后 第四 位， 发生 时直 接 计入基 金
损益 ； 如 果影 响基 金份 额 净值小 数点 后第 四位 的 ， 应采用 待摊 或预 提的 方法 ， 待 摊或 预提 计
入基金 损益 。
7.4.4.11 基金的收益分 配政 策
每一基 金份 额享 有同 等分 配权； 本基 金收 益分 配方 式分两 种： 现金 分红 与红 利再投 资 ，
投资者 可选 择现 金红 利或 将现金 红利 自动 转为 基金 份额进 行再 投资 ； 若投 资 者不选 择 ， 本 基
金默认 的收 益分 配方 式是 现金分 红 。 基 金收 益分 配 后基金 份额 净值 不能 低于 面值 ， 即 基金 收
益分配 基准 日的 基金 份额 净值减 去每 单位 基金 份额 收益分 配金 额后 不能 低于 面值。 在符 合 有
关基金 分红 条件 的前 提下 ，本基 金每 年收 益分 配次 数最多 为 12 次 ，每 份基 金 份额每 次分 配
比例不 低于 收益 分配 基准 日每份 基金 份额 可供 分配 利润 的 20% ， 若 《 基金 合 同》 生效 不满 3
个月可 不进 行收 益分 配。 经宣告 的拟 分配 基金 收益 于分红 除权 日从 持有 人权 益转出 。
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
21
7.4.4.12 其他重要的会计政 策和会计估计
根据本 基金 的估 值原 则和 中国证 监会 允许 的基 金行 业估值 实务 操作 ， 本 基金 确 定以下 类
别股票 投资 和债 券投 资的 公允价 值时 采用 的估 值方 法及其 关键 假设 如下 ：
对于特 殊事 项停 牌股 票， 根据中 国证 监会 公告[2008]38 号 《 关于 进一 步规 范证 券投资 基
金估值业 务的指导 意见》 ， 本基金参 考《中国 证券业 协会基金 估值工作 小组关 于停牌股 票 估
值的参 考方 法》 对重 大影 响基金 资产 净值 的特 殊事 项停牌 股票 进行 估值 。
对于在 锁定 期内 的非 公开 发行股 票， 根据 中国 证监 会证监 会计 字[2007]21 号 《关于 证券
投资基 金执 行< 企 业会 计准 则> 估值 业务 及份 额净 值计 价有关 事项 的通 知》 ( 以 下 简称 “ 《 证券
投资基 金执 行< 企 业会 计准 则> 估值 业务 及份 额净 值计 价的通 知》 ” ) ， 若在 证券 交 易所挂 牌的
同一股 票的 市场 交易 收盘 价低于 非公 开发 行股 票的 初始投 资成 本， 按估 值日 证 券交易 所挂 牌
的同一 股票 的市 场交 易收 盘价估 值； 若在 证券 交易 所 挂牌的 同一 股票 的市 场交 易收盘 价高 于
非公开 发行 股票 的初 始投 资成本 ， 按 锁定 期内 已经 过 交易所 交易 天数 占锁 定期 内总交 易所 交
易天数 的比 例将 两者 之间 差价的 一部 分确 认为 估值 增值。
在 银 行间 同业 市 场交 易的债 券 品种 ，根 据 《证 券投资 基 金执 行< 企业 会 计准则> 估值 业
务 及份 额净 值计 价的 通知 》 采 用估 值技 术确 定公 允 价值 。 本 基金 持有 的银 行 间同业 市场 债券
按现金 流量 折现 法估 值 ， 具体估 值模 型 、 参 数及 结 果由中 央国 债登 记结 算有 限责任 公司 独立
提供。
7.4.5 会计政策和会计估计 变更以及差错更正的 说明
7.4.5.1 会计政策变更的 说 明
本基金 于 2014 年 7 月 1 日 起执行 下述 财政 部新 颁布/ 修订的 企业 会计 准则 ：
(i) 《企业 会计 准则 第 2 号 —长期 股权 投资 》( 以 下简 称“准 则 2 号(2014) ”)
(ii) 《企业会 计准 则第 9 号—职 工薪 酬》( 以下 简称 “准 则 9 号(2014) ”)
(iii) 《企业会计 准则第 30 号 —财 务报 表列 报》( 以下 简称“ 准 则 30(2014) ”)
(iv) 《企业会计 准则 第 33 号—合 并财 务报 表》( 以下 简称“ 准 则 33(2014) ”)
(v) 《企业会 计准 则第 39 号—公 允价 值计 量》( 以下 简称“ 准 则 39 号”)
(vi) 《企业会计 准则 第 40 号—合 营安 排》( 以下 简称 “准 则 40 号”)
(vii) 《企业 会计 准则 第 41 号— 在其 他主 体中 权益 的披露 》( 以 下简 称“ 准则 41 号”)
同时 ， 本 基金 于 2014 年 3 月 17 日开 始执 行财 政部 颁 布的 《金 融负 债与 权益 工 具的区 分
及相关 会计 处理 规定 》( “ 财会[2014]13 号文 ”) 以 及在 2014 年度 财务 报告 中 开始执 行财 政
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
22
部修订 的《 企业 会计 准则 第 37 号— 金融 工具 列报 》( 以下简 称“ 准则 37 号(2014) ”) 。
采用上 述企 业会 计准 则对 本基金 本报 告期 无重 大影 响。
7.4.5.2 会计估计变更的 说 明
本基金 在本 期间 未发 生重 大会计 估计 变更 。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金 在本 期间 未发 生重 大会计 差错 更正 。
7.4.6 税项
根据财 税字[1998]55 号 文 《财政 部、 国 家税 务总 局关 于证券 投资 基金 税收 问题 的通知 》 、
财税字[2002]128 号文 《关 于开放 式证 券投 资基 金有 关税收 问题 的通 知》 、 财 税[2004]78 号文
《关于 证券 投资 基金 税收 政策的 通知 》 、 财税[2012]85 号文《 财政 部、 国家 税 务总局 、证 监
会关于 实施 上市 公司 股息 红利差 别化 个人 所得 税政 策有关 问题 的通 知》 、 财 税[2005]103 号文
《关于 股权 分置 试点 改革 有关税 收政 策问 题的 通知 》 、上证 交字[2008]16 号《 关于做 好调 整
证券交 易印 花税 税率 相关 工作的 通知 》 及深 圳证 券 交易所 于 2008 年 9 月 18 日发布 的 《深 圳
证券交 易所 关于 做好 证券 交易印 花税 征收 方式 调整 工作的 通知 》 、 财 税[2008]1 号文 《 财政部 、
国家税 务总 局关 于企 业所 得税若 干优 惠政 策的 通知 》 及 其 他 相关 税务 法规 和 实务操 作 ， 本 基
金适用 的主 要税 项列 示如 下：
(a) 以发 行基 金方 式募 集资 金，不 属于 营业 税征 收范 围，不 征收 营业 税。
(b) 证券 投资 基金 管理 人运 用基金 买卖 股票 、 债券 的 差价收 入暂 免征 收营 业税 和企业 所
得税。
(c) 基金 作为 流通 股股 东在 股权分 置改 革过 程中 收到 由非流 通股 股东 支付 的股 份、 现 金
对价， 暂免 征收 印花 税、 企业所 得税 和个 人所 得税 。
(d) 对基 金取 得的 股票 的股 息、 红 利收 入， 债券 的利 息收入 ， 由 上市 公司 、 发 行债券 的
企业在 向基 金支 付上 述收 入时代 扣代 缴 20% 的 个人 所得税 。 自 2013 年 1 月 1 日起 ，对 所取
得的股 息红 利收 入根 据持 股期限 差别 化计 算个 人所 得税的 应纳 税所 得额 ： 持 股 期限 在 1 个月
以内( 含 1 个月) 的， 其股 息 红利所 得全 额计 入应 纳税 所得额 ； 持 股期 限在 1 个 月以上 至 1 年
( 含 1 年) 的 ， 暂减 按 50% 计 入应纳 税所 得额 ； 持股 期 限超 过 1 年 的 ， 暂 减按 25% 计入 应纳 税
所得额 ，上 述所 得统 一适 用 20% 的税 率计 征个 人所 得税。
(e) 基 金卖 出股 票按 0.1% 的 税 率缴 纳股 票交 易印 花税 ， 买入 股票 不征 收股 票交 易 印花
税。
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
23
(f) 对 投 资者( 包括 个人 和机 构投 资者) 从 基金 分配 中取 得的 收入 ，暂 不征 收个人 所得 税
和企业 所得 税。
(2) 应交 税 费
债券利 息收 入所 得 税 2014 年 12 月 31 日为 228,776.70
该项为 基金 收到 的债 券发 行人在 支付 债券 利息 时未 代扣代 缴的 利息 税部 分。
7.4.7 关联方关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
国联安 基金 管理 有限 公司 基金管 理人
海通证 券股 份有 限公 司(“海通证 券”) 基金托 管人
国泰君 安证 券股 份有 限公 司 (“ 国泰 君安 ”) 基金管 理人 的股 东
安联集 团 基金管 理人 的股 东
中德安 联人 寿保 险有 限公 司 (“ 中德 安联 ”) 基金管 理人 的股 东控 制的 公司
7.4.8 本报告期及上年度可 比期间的关联方交易
下述关 联交 易均 根据 正常 的商业 交易 条件 进行 ，并 以一般 交易 价格 为定 价基 础。
本基金 于 2014 年 6 月 13 日成 立 ， 截 至本 报告 期末 本基金 成立 不 满 1 年 ， 无 上年度 可
比期间 数据 （下 同） 。
7.4.8.1 通过关联方 交易 单 元 进行的交易
7.4.8.1.1 股票交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2014 年6 月13 日至2014 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
成交金 额
占 当期 股票
成交 总 额的
比例
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
海通证 券 259,859,916.58 100.00% - -
7.4.8.1.2 权证交易
本报告 期内 ，本 基金 与关 联方无 权证 交易 。
7.4.8.1.3 债券交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2014 年6 月13 日至2014 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
成交金 额
占当期 债券 成
交总额 的比 例
成交金 额
占当期 债券
成交总额 的
比例
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
24
海通证 券 777,817,816.57 100.00% - -
7.4.8.1.4 债券回购交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2014 年6 月13 日至2014 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
成交金 额
占 当期 债券 回
购 成交 总额 的
比例
成交金 额
占当期 债券
回购成 交 总
额的比 例
海通证 券 5,917,140,000.00 100.00% - -
7.4.8.1.5 应支付关联方的 佣金
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2014 年6 月13 日至2014 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金 总
量的比 例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金
总额的 比例
海通证 券 233,447.16 100.00% 14,801.97 100.00%
注： 上述 佣金 参考 市场 价 格经本 基金 的基 金管 理人 与对方 协商 确定 ， 以扣 除 由中国 证券
登记结 算有 限责 任公 司收 取的证 管费 和经 手费 的净 额列示 。 根据 《 证券 交易 单 元租用 协议 》 ，
本基金 管理 人在 租用 海通 证券交 易专 用交 易单 元进 行股票 、债 券、 权证 及回 购交易 的同 时 ，
还从海 通证 券获 得证 券研 究综合 服务 。
7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年6 月13 日至2014 年12 月31
日
上年度 可比 期间
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的 管 理
费
3,264,986.44 -
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护
费
27,531.45 -
注 ： 支 付 基 金 管 理 人 国 联 安 基 金 管 理 有 限 公 司 的 基 金 管 理 费 按 前 一 日 基 金 资 产 净 值
1.5% 的 年费 率计 提 ， 逐 日 累计至 每月 月底 ， 按月 支 付。 计算 公式 为 ： 日 基金 管理费= 前一 日
基金资 产净 值×1.5%/ 当 年 天数。
7.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
25
项目
本期
2014 年6 月13 日至2014 年12 月31
日
上年度 可比 期间
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的 托 管
费
326,498.63 -
注 ： 支 付 基 金 托管 人 海 通证 券 的 基 金 托 管费 按 前 一日 基 金 资 产 净值 0.15% 的年 费 率 计
提，逐 日累 计至 每月 月底 ，按月 支付 。计 算公 式为 ：日基 金托 管费= 前 一日 基 金资产 净值 ×
0.15%/ 当 年天 数
7.4.8.3 与关联方进行银 行 间同业市场的债券( 含回购) 交易
本报告 期内 ，本 基金 未与 关联方 通过 银行 间同 业市 场进行 债券 （含 回购 ）交 易。
7.4.8.4 各关联方投资本 基 金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
本报告 期内 ，基 金管 理人 未投资 本基 金。
7.4.8.4.2 报告期末除基金 管理人 之外的其他关 联方 投资本基金的情况
报告期末（2014 年 12 月 31 日） ，除基金管理人之 外的其他关联方均未 投资 本基金。
7.4.8.5 由关联方保管的 银 行存款余额及当期产 生的 利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2014 年 6 月 13 日至 2014 年 12 月 31
日
上年度 可比 期间
2013 年 1 月 1 日至 2013 年 12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期 利 息收 入
海通证 券 108,402,335.99 729,090.91 - -
注： 本基 金通 过 “ 海通 证 券基金 托管 结算 资金 专用 存款账 户 ” 转 存于 中国 证 券登记 结算
有限责 任公 司的 结算 备付 金， 于 2014 年 12 月 31 日的 相关 余额 为人 民币 元 4,365,311.40
元。
7.4.8.6 本基金在承销期 内 参与关联方承销证券 的情 况
本报告 期内 ，本 基金 未在 承销期 内购 入过 由关 联方 承销的 证券 。
7.4.8.7 其他关联交易事 项 的说明
本报告 期内 ，本 基金 无其 他关联 交易 事项 。
7.4.9 期末（2014 年 12 月 31 日）本基金持有的流通 受限证券
7.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流 通受 限证券
本基金 本报 告期 末（2014 年 12 月 31 日） 未持 有因 认购新 发/ 增 发而 流通 受限 的证券 。
7.4.9.2 期末持有的暂时 停 牌 等流通受限股票
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
26
本基金 本报 告期 末未 持有 暂时停 牌等 流通 受限 股票 。
7.4.9.3 期末债券正回购 交 易中作为抵押的债券
7.4.9.3.1 银行间市场债券 正回购
截至本 报告 期末 2014 年 12 月 31 日止 ，本 基金 从事 银行间 市场 债券 正回 购交 易形成 的
卖出回 购证 券款 余额 为 0 元，因 此没 有作 为抵 押的 债券。
7.4.9.3.2 交易所市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2014 年 12 月 31 日 止， 基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖
出回购证 券款余 额 0 元 ， 因此没有 作为抵押 的债券 。该类交 易要求本 基金在 回购期内 持有
的证 券交易所交 易的债券和/ 或 在新质押式回 购下转入质 押库的债券， 按证券交易 所规定的
比例折 算为 标准 券后 ，不 低于债 券回 购交 易的 余额 。
§8 投资组合报 告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比
例（% ）
1 权益投 资 35,870,873.27 7.42
其中： 股票 35,870,873.27 7.42
2 固定收 益投 资 239,802,875.90 49.63
其中： 债券 239,802,875.90 49.63
资产 支持 证券 - -
3 金融衍 生品 投资 - -
4 买入返 售金 融资 产 90,000,000.00 18.63
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
5 银行存 款和 结算 备付 金合 计 112,767,647.39 23.34
6 其他各 项资 产 4,736,398.91 0.98
7 合计 483,177,795.47 100.00
注：由 于四 舍五 入的 原因 ，分项 之和 与合 计项 可能 存在尾 差。
8.2 期末 按行业分类的股票 投资组合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 3,243,000.00 0.83
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
27
C 制造业 13,433,272.25 3.42
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 - -
J 金融业 8,764,960.00 2.23
K 房地产 业 6,950,000.00 1.77
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 3,479,641.02 0.89
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 35,870,873.27 9.14
注：由 于四 舍五 入的 原因 ，分项 之和 与合 计项 可能 存在尾 差。
8.3 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 序的 前十名 股票投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000063 中兴通 讯 500,000 9,030,000.00 2.30
2 600016 民生银 行 800,000 8,704,000.00 2.22
3 000002 万
科Ａ 500,000 6,950,000.00 1.77
4 603588 高能环 境 109,526 3,479,641.02 0.89
5 601857 中国石 油 300,000 3,243,000.00 0.83
6 600887 伊利股 份 100,000 2,863,000.00 0.73
7 603889 新澳股 份 59,585 1,540,272.25 0.39
8 002736 国信证 券 6,000 60,960.00 0.02
注： 投资 者欲 了解 本报 告 期末基 金投 资的 所有 股票 明细 ， 应 阅读 登载 于基 金 管理人 网站
的年度 报告 正文 。
8.4 报告期内股票投资组合 的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期 初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
28
1 601857 中国石 油 25,560,911.92 6.52
2 000002 万
科Ａ 24,255,000.00 6.18
3 600016 民生银 行 23,000,000.00 5.86
4 000063 中兴通 讯 22,175,574.16 5.65
5 002415 海康威 视 16,968,657.00 4.33
6 600066 宇通客 车 16,611,912.88 4.24
7 600887 伊利股 份 2,700,000.00 0.69
8 603588 高能环 境 1,996,658.98 0.51
9 603518 维格娜 丝 1,177,676.50 0.30
10 603018 设计股 份 1,135,358.44 0.29
11 603889 新澳股 份 1,069,550.75 0.27
12 300403 地尔汉 宇 948,537.10 0.24
13 300396 迪瑞医 疗 662,966.22 0.17
14 601226 华电重 工 483,000.00 0.12
15 002729 好利来 401,803.50 0.10
16 601579 会稽山 340,844.20 0.09
17 603166 福达股 份 281,816.20 0.07
18 603011 合锻股 份 254,624.46 0.06
19 603609 禾丰牧 业 205,135.56 0.05
20 603126 中材节 能 143,859.88 0.04
8.4.2 累计卖出金额超出期 初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601857 中国石 油 24,119,007.25 6.15
2 000002 万
科Ａ 21,102,000.00 5.38
3 600016 民生银 行 17,803,517.91 4.54
4 600066 宇通客 车 16,895,597.88 4.31
5 002415 海康威 视 16,538,244.48 4.22
6 000063 中兴通 讯 15,402,569.48 3.93
7 300403 地尔汉 宇 3,171,661.95 0.81
8 603518 维格娜 丝 2,294,620.50 0.58
9 603018 设计股 份 2,156,975.20 0.55
10 603011 合锻股 份 1,979,600.07 0.50
11 300396 迪瑞医 疗 1,835,837.40 0.47
12 002729 好利来 1,184,961.75 0.30
13 601579 会稽山 1,098,936.00 0.28
14 603166 福达股 份 1,034,105.25 0.26
15 601226 华电重 工 1,026,298.00 0.26
16 603126 中材节 能 503,552.85 0.13
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
29
17 603609 禾丰牧 业 416,899.65 0.11
18 300398 飞凯材 料 23,475.00 0.01
8.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 140,417,942.75
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 128,587,860.62
注：不 考虑 相关 交易 费用
8.5 期末按债券品种分类的 债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 239,802,875.90 61.14
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 - -
8 其他 - -
9 合计 239,802,875.90 61.14
注：由 于四 舍五 入的 原因 ，分项 之和 与合 计项 可能 存在尾 差。
8.6 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 名的 前五名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 122209 12 中油 01 500,000 48,325,000.00 12.32
2 122266 13 中信 03 371,150 37,256,037.00 9.50
3 122068 11 海螺 01 349,050 35,051,601.00 8.94
4 122229 12 国控 01 264,990 26,234,010.00 6.69
5 122000 07 长 电债 213,810 21,502,871.70 5.48
8.7 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 名的 前十名 资产支持证券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
8.8
报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
30
8.9 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 名的 前五名权证投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
8.10.1 报告期末本基金 投 资的股指期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
8.10.2 本基金投资股指 期 货的投资政策
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货， 没有 相关 投资 政策。
8.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
8.11.1 本基金投资国债期 货的投资政策
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货， 没有 相关 投资 政策。
8.11.2 报告期末本基金投 资的国债期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
8.11.3 本基金投资国债期 货的投资评价
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货， 没有 相关 投资 评价。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 本报 告期 内 ， 本 基金 投资的 前十 名证 券的 发行 主体没 有出 现被 监管 部门 立案调 查 ， 或
在本报 告编 制日 前一 年内 受到公 开谴 责、 处罚 的情 形。
8.12.2 本基 金投 资的 前十 名股票 中， 没有 投资 于超 出基金 合同 规定 备选 股票 库之外 的 股 票 。
8.12.3 期末其他各项 资 产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 443,122.01
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 4,093,416.80
5 应收申 购款 199,860.10
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 4,736,398.91
8.12.4 期末持有的处于转 股期的可转换债券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
31
8.12.5 期末前十名股票中 存在流通受限情况的 说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 未存 在流 通受 限的 情况。
§ 9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户 数及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数
(户)
户均持 有的 基金
份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额比
例
385 930,224.72 355,560,748.27 99.28% 2,575,767.66 0.72%
9.2 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基 金 管 理 公 司 所 有 从 业 人 员 持 有 本 开放
式基金
- -
注：截 止本 报告 期末 ，基 金管理 人的 从业 人员 未持 有本基 金。
9.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间情况
截止本 报告 期末 ， 本公 司 高级管 理人 员 、 基 金投 资 和研究 部门 负责 人持 有本 基金份 额总
量的数 量区 间均 为0 ；本 基 金基金 经理 持有 本基 金份 额总量 的数 量区 间为0。
§ 10 开放式基金份额变 动
单位 ：份
基金合 同生 效日 基金 份额 总额
437,078,588.91
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 总申 购份 额 127,629,204.07
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 总赎 回份 额
206,571,277.05
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 拆分 变动 份额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额
358,136,515.93
注：1 、本 基金 基金 合同 于 2014 年 6 月 13 日生 效。
2、总申购 份额包含 本报告 期内发生 的转换入 和红利 再投资份 额；总赎 回份额 包含本 报
告期内 发生 的转 换出 份额 。
§ 11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会 决议
国联安通盈灵活配置混合型证券投资基金 2014 年年度报告摘 要
32
本报告 期内 无基 金份 额持 有人大 会决 议。
11.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
2014 年 9 月 17 日 ， 基 金管 理人发 布关 于 《国 联安 基 金管理 有限 公司 高级 管理 人员变 更
公告》 。经 国联安 基金管理 有限公司 第四届董 事会第 九次会议 审议通过 ，由董 事长庹启 斌 先
生代任 公司 总经 理一 职 ， 邵杰军 先生 不再 担任 公司 总经理 。 上述 事项 已按 规 定向中 国证 券监
督管理 委员 会及 其上 海监 管局报 告， 并经 中国 证券 监督管 理委 员会 审核 批准 。
11.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期内 未发 生涉 及基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼。
11.4 基金投资策略的改变
本报告 期内 未发 生基 金投 资策略 的改 变。
11.5 为基金进行审计的会 计师事务所情 况
本报告 期内 基金 未有 改聘 为其审 计的 会计 师事 务所 的情况 。 本 基金 报告 年度 支 付给毕 马
威华振 会计 师事 务所 有限 公司的 报酬 为 6 万元 人民 币， 目 前该 事务 所已 向本 基金提 供连 续 1
年的审 计服 务。
11.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告 期内 ， 基金 管理 人 、 托管人 及其 高级 管理 人员 未有受 监管 部门 稽查 或处 罚的情 形
发生。
11.7 基金租用证券公司交 易单元 的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称 交易单 元数 量
股票交易 应支付 该券 商的 佣金 备注
成交金额
占当期
股票 成
交总额
的比例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
海通证 券 2 259,859,916.58 100.00% 233,447.16 100.00% -
注： 1 、专 用交 易单 元的 选择标 准和 程序
（1） 选择 使用 基金 专用 交 易单元 的证 券经 营机 构的 选择标 准
基金管 理人 负责 选择 证券 经营机 构 ， 选 用其 专用 交 易单元 供本 基金 买卖 证券 专用 ， 选 用标 准
为：
A 实 力雄 厚， 信誉 良好 ， 注册资 本不 少 于 3 亿元 人 民币。
B 财 务状 况良 好， 各项 财 务指标 显示 公司 经营 状况 稳定。
C 经 营行 为规 范， 近一 年 未发生 重大 违规 行为 而受 到证监 会处 罚。
D 内部 管理 规范 、严格 ， 具备健 全的 内部 控制 制度 ，并能 满足 基金 运作 高度 保密的 要求 。
E 具备 基 金运 作所 需 的高效 、 安全 的 通讯 条件 ，交易 设 备符 合 代理 本基 金进行 证 券交 易的
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33
要求， 并能 为本 基金 提供 全面的 信息 服务 。
F 研究实力较 强， 有 固定 的研究 机构 和专 门的 研究 人员， 能及 时为 本基 金提 供周到 的咨 询 服
务。
（2） 选择 使用 基金 专用 交 易单元 的证 券经 营机 构的 程序
基金管 理人 根据 上述 标准 考察证 券经 营机 构后 ， 与 被 选中的 证券 经营 机构 签订 交易单 元使 用
协议 ， 通 知基 金托 管人 协 同办理 相关 交易 单元 租用 手续 。 之 后， 基金 管理 人 将根据 各证 券经
营机构 的研 究报 告 、 信 息服 务质量 等情 况 ， 根 据如 下选 择标准 细化 的评 价体 系进 行评比 排 名 ：
A 提 供的 研究 报告 质量 和 数量；
B 研 究报 告被 基金 采纳 的 情况；
C 因 采纳 其报 告而 为基 金 运作带 来的 直接 效益 和间 接效益 ；
D 因采 纳其 报告 而为基 金 运作避 免或 减少 的损 失；
E 由 基金 管理 人提 出课 题 ，证券 经营 机构 提供 的研 究论文 质量 ；
F 证券经营机 构协 助我 公 司研究 员调 研情 况；
G 与证 券经 营机 构研究 员 交流和 共享 研究 资料 情况 ；
H 其他 可评 价的 量化标 准 。
基金管 理人 不但 对已 使用 交易单 元的 证券 经营 机构 进行排 名， 同时 亦关 注并 接 受其他 证券 经
营机构 的研 究报 告和 信息 资讯 。 对 于达 到有 关标 准 的证券 经营 机构 将继 续保 留， 并对 排名 靠
前的证 券经 营机 构在 交易 量的分 配上 采取 适当 的倾 斜政策 。 对 于不 能达 到有 关 标准的 证券 经
营机构 则将 退出 基金 管理 人的选 择名 单 ， 基 金管 理人 将重新 选择 其它 经营 稳健 、 研究能 力强 、
信息服 务质 量高 的证 券经 营机构 ， 租用 其交 易单 元 。 若证券 经营 机构 所提 供的 研究 报 告及 其
他信息 服务 不符 合要 求， 基金管 理人 有权 提前 中止 租用其 交易 单元 。
2、报 告期 内租 用证 券公 司 交易单 元的 变更 情况
上述交 易单 元均 为在 本报 告期内 新增 。
11.7.2 基金租用证券 公司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期
债券成
交总额
的比例
成交金 额
占当期
回购成
交总额
的比例
成交金 额
占当期
权证 成
交总额
的比例
海通证 券 777,817,816.57 100.00% 5,917,140,000.00 100.00% - -
国联安基金管理有限公司
二〇一五年三月三十日
