国联安优选行业股票型证券投资基金
2014 年 年 度报 告 摘 要
2014 年 12 月 31 日
基金管理人：国联安基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一五年三月三十日
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
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§1 重要提示
1.1 重 要提 示
基金管 理人 的董 事会 、 董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载 、 误 导性 陈 述或重 大遗
漏， 并对 其内 容的 真实 性 、 准 确性 和完 整性 承担 个 别及连 带的 法律 责任 。 本 年度报 告已 经三
分之二 以上 独立 董事 签字 同意， 并由 董事 长签 发。
基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2015 年 3 月 26 日 复核了 本
报告中 的财 务指 标 、 净 值 表现 、 利 润分 配情 况 、 财 务会计 报告 、 投资 组合 报 告等内 容 ， 保 证
复核内 容不 存在 虚假 记载 、误导 性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤勉 尽责 的原 则管 理 和运用 基金 资产 ， 但不 保 证基金 一定
盈利。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。 投资 有风 险 ， 投资者 在作 出投 资决 策前 应仔细 阅
读本基 金的 招募 说明 书及 其更新 。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
本报告 中的 财务 资料 经审 计， 毕 马威 华振 会计 师事 务 所为本 基金 出具 了无 保留 意见的 审
计报告 ，请 投资 者注 意阅 读。
本报告 期 自 2014 年 1 月 1 日起 至 12 月 31 日止 。
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§ 2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 国联安 优选 行业 股票
基金主 代码 257070
交易代 码
257070
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2011 年 5 月 23 日
基金管 理人 国联安 基金 管理 有限 公司
基金托 管人 中国银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 370,383,298.55 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目 标
本基金主 要投 资于流 动性 周期、企 业盈 利周期 和通 货膨胀 周期中 的
景气行业 ，优 选景气 行业 中具有高 成长 性的企 业， 在控制 风险的 前
提下， 努力 实现 超越 业绩 比较基 准的 长期 稳定 回报 。
投资策 略
在股票投 资方 面，本 基金 通过自上 而下 的行业 配置 和自下 而上的 个
股精选相 结合 的方法 ，前 瞻性地把 握中 国经济 成长 和结构 转型过 程
中行业景 气度 的变化 ，以 定量分析 和定 性分析 相结 合的方 法，动 态
优选不同 经济 周期阶 段的 景气行业 ；并 结合价 值投 资理念 ，挖掘 该
行业的成 长性 个股， 获取 超额收益 率； 在债券 投资 方面， 本基金 采
用久期控 制下 的债券 积极 投资策略 ，满 足基金 流动 性要求 的前提 下
实现获得 与风 险相匹 配的 投资收益 ；本 基金将 在严 格控制 风险的 前
提下， 进行 权证 的投 资。
业绩比 较基 准 沪深300 指数 ×80% ＋上 证国债 指数 ×20 %
风险收 益特 征 较高预 期风 险、 较高 预期 收益
2.3 基金管理人和基金托管 人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 国联安 基金 管理 有限 公司 中国银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 陆康芸 王永民
联系电 话 021-38992806 010-66594896
电子邮 箱
customer.service@gtja-allianz.co
m
fcid@bankofchina.com
客户服 务电话 021-38784766/4007000365 95566
传真 021-50151582 010-66594942
2.4 信息披露方式
登载基 金年 度报 告正 文 的 管理人 互联 网网 址 http://www.gtja-allianz.com 或www.vip-funds.com
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 及基 金托 管人 住所
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§3 主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况
3.1 主要 会计数据和 财务指 标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标 2014 年 2013 年 2012 年
本期已 实现 收益 34,736,211.25 297,839,618.86 -57,668,703.59
本期利 润 18,885,120.71 286,722,505.87 75,475,654.34
加权平均基金份额本期利
润
0.0298 0.3301 0.0966
本期基 金份 额净 值增 长率 4.29% 38.85% 11.10%
3.1.2 期末数据和指标 2014 年末 2013 年末 2012 年末
期末可供分配基金份额利
润
0.0519 0.0013 -0.1573
期末基 金资 产净 值 432,741,562.65 1,665,804,532.37 769,578,758.85
期末基 金份 额净 值 1.168 1.120 0.951
注：1、上 述基金业 绩指标 不包括持 有人交易 基金的 各项费用 ，例如， 开放式 基金的 申
购赎回 费等 ，计 入费 用后 实际收 益要 低于 所列 数字 。
2、本期已 实现收益 指基金 本期利息 收入、投 资收益 、其他收 入（不含 公允价 值变动 收
益）扣 除相 关费 用后 的余 额，本 期利 润为 本期 已实 现收益 加上 本期 公允 价值 变动收 益。
3、对期末 可供分配 利润， 采用期末 资产负债 表中未 分配利润 与未分配 利润中 已实现 部
分的孰 低数 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值 增长 率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
阶段
份额净 值
增长率①
份额净 值 增
长 率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 -0.93% 2.19% 34.58% 1.32% -35.51% 0.87%
过去六 个月 9.77% 1.72% 49.01% 1.06% -39.24% 0.66%
过去一 年 4.29% 1.64% 41.16% 0.97% -36.87% 0.67%
过去三 年 60.87% 1.43% 43.09% 1.04% 17.78% 0.39%
过去五 年 - - - - - -
自基金合同
生效起 至今
37.71% 1.35% 14.67% 1.05% 23.04% 0.30%
注： 上述 基金 业绩 指标 不 包括持 有人 认购 或交 易基 金的各 项费 用 ， 计 入费 用 后实际 收益
水平要 低于 所列 数字 。
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 份额累计净值增长率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率
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变动的比较
国联安 优选 行业 股票 型证 券投资 基金
累计净 值增 长率 与业 绩比 较基准 收益 率历 史走 势对 比图
（2011 年5 月 23 日至 2014 年 12 月 31 日）
1、本 基金 业绩 比较 基准 为 沪深 300 指数× 80% ＋上 证 国债指 数× 20% ；
2、本 基金 基金 合同 于 2011 年 5 月 23 日 生效 。本 基 金建仓 期为 自基 金合 同生 效之日 起
的 6 个 月， 建仓 期结 束时 各项资 产配 置符 合合 同约 定；
3、上述基 金业绩指 标不包 括持有人 认购或交 易基金 的各项费 用，计入 费用后 实际收 益
水 平要 低于 所列 数字 。
3.2.3 自基金合同生效以来 基金每年净值增长率 及其 与同期业绩比较基准 收益 率的比较
国联安 优选 行业 股票 型证 券投资 基金
合同生 效以 来净 值增 长率 与业绩 比较 基准 收益 率的 对比图
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1、* 基金合同生 效当 年按 实际存 续期 计算 的净 值增 长率；
2、上述基 金业绩指 标不包 括持有人 认购或交 易基金 的各项费 用，计入 费用后 实际收 益
水平要 低于 所列 数字 。
3.3 过去三年基金的利润分 配情况
金额单 位： 人民 币元
年度
每10份 基金
份额分 红数
现金 形 式发 放总额 再投资 形式 发放 总额 年度利 润分 配合计 备注
2014 - - - - -
2013 2.010 257,185,680.48 33,556,233.19 290,741,913.67 -
2012 - - - - -
合计 2.010 257,185,680.48 33,556,233.19 290,741,913.67 -
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理 情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
国联安 基金 管理 有限 公司 是中国 第一 家获 准筹 建的 中外合 资基 金管 理公 司， 其 中方股 东
为国泰 君安 证券 股份 有限 公司 ， 是 目前 中国 规模 最 大、 经营 范围 最宽 、 机 构 分布最 广的 综合
类证券 公司 之一 ； 外方 股 东为德 国安 联集 团 ， 是 全 球顶级 综合 性金 融集 团之 一。 截至 本报 告
期末， 公司 共管 理二 十三 只开放 式基 金。 国联 安基 金管理 公司 拥有 国际 化的 基金管 理团 队 ，
借鉴外 方先 进的 公司 治理 和风险 管理 经验 ， 结合 本 地投资 研究 与客 户服 务的 成功实 践 ， 秉 持
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“稳健 、专 业、 卓越 、信 赖”的 经营 理念 ，力 争成 为中国 基金 业最 佳基 金管 理公司 之一 。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组） 及基金经理 助理 的 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
饶晓鹏
本 基 金
基 金 经
理 、 兼
任 国 联
安 德 盛
红 利 股
票 证 券
投 资 基
金 基 金
经理
2014-01-09 -
7 年（ 自
2007 年 起）
饶晓鹏先生，硕士研究生。曾
任银河基金管理有限公司研究
员。2011 年 1 月 起加 入国 联安
基金管理有限公司，先后担任
研究员、国联安优选行业股票
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 助
理。 2013 年12 月 起担 任国 联安
德盛红利股票证券投资基金基
金经理 ，2014 年 1 月 起兼 任本
基金基 金经 理。
潘明
本 基 金
基 金 经
理
2014-02-15 -
5 年（ 自
2009 年 起）
潘明先生，硕士研究生。曾任
计算机科学公司咨询师、摩托
罗拉公司高级行政工程师、扎
克 斯 投 资 管 理 公 司 投 资 分 析
师、短剑投资公司执行董事、
指导资本公司基金经理兼大宗
商品研究总监、海通证券股份
有限公 司担 任投 资经 理、 GCS 母
基金公 司、GCS 有限 公司 、GCS
有限责任合伙公司独立董事、
光大证券资产管理有限公司投
资经理助理、光大证券资产管
理 有 限 公 司 担 任 投 资 经 理 。
2013 年12 月 起加 入国 联安 基金
管理有限公司，担任基金经理
助理。2014 年 2 月起 至今 担任
本基金 基金 经理 。
王忠波
本 基 金
基 金 经
理 、 兼
任 总 经
理 助 理
和 研 究
总监
2011-05-23 2014-01-18
18 年 （自
1996 年 起）
王忠波 先生 ， 博 士研 究生 学历，
高级会计师。曾先后在山东证
券公司、深圳证券交易所从事
研究工 作，2002 年 6 月加 入银
河基金管理有限公司，历任研
究部宏 观 策 略 与 行 业 研 究 员 、
副总监 、 总 监、 基金 经理。2010
年12 月 起加 入国 联安 基金 管理
有限公司，任总经理助理和研
究总监 。 2011 年5 月至 2014 年
1 月担 任本 基金 基金 经理 。
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饶晓鹏
本 基 金
经 理 助
理 、 兼
任 国 联
安 德 盛
红 利 股
票 证 券
投 资 基
金 基 金
经理
2011-05-23 2014-01-08
7 年（ 自
2007 年 起）
-
潘明
本 基 金
经 理 助
理
2014-01-06 2014-02-15
5 年（ 自
2009 年 起）
-
注：1 、基 金经 理的 任职 日 期和离 职日 期为 公司 对外 公告之 日；
2、证 券从 业年 限的 统计 标 准为证 券行 业的 工作 经历 年限；
4.2 管理人对报告期内本基 金运作遵规守信情况 的说 明
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 遵守 《 中华 人民 共 和国证 券投 资基 金法 》 、 《 国联安 优选
行业股 票型 证券 投资 基金 基金合 同》 及其 他相 关法 律 法规、 法律 文件 的规 定， 本 着诚实 信用 、
勤勉尽 责的 原则 管理 和运 用基金 财产 ， 在严 格控 制 风险的 前提 下 ， 为 基金 份 额持有 人谋 求最
大利益 。 本基 金运 作管 理 符合有 关法 律法 规和 基金 合同的 规定 和约 定 ， 无 损 害基金 份额 持有
人利益 的行 为。
4.3 管理人对报告期内公平 交易 情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度和控制 方法
本基金 管理 人遵 照相 应法 律法规 和内 部规 章 ， 制 定 并完善 了 《国 联安 基金 管 理有限 公司
公平交易 制度》 （ 以下简 称 “公平交 易制度” ） ，用以 规范包括 投资授 权、研究 分析、投 资决
策、 交 易执 行以 及投 资管 理 过程中 涉及 的实 施效 果与 业绩评 估等 投资 管理 活动 相关的 各个 环
节。
本基金 管理 人建 立了 健全 的投资 授权 制度 ， 分别 明 确投资 决策 委员 会 、 投 资 总监 、 投 资
组合经 理等 各投 资决 策主 体的职 责和 权限 划分 ， 投 资组合 经理 在授 权范 围内 自主决 策 ， 超 过
投资权 限的 操作 需要 经过 严格的 审批 程序 。 本基 金 管理人 建立 了统 一的 研究 平台 ， 不 同投 资
组合可 共享 研究 资源 。 本 基金管 理人 建立 了严 格的 投资组 合投 资信 息的 管理 及保密 制度 ， 通
过投资交易管理系统 的权 限设置确保不同投资 组合 经理之间的持仓和交 易等 重大非公开投
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资信息 均做 到相 互隔 离 。 本基金 管理 人建 立集 中交 易室实 行集 中交 易制 度 ， 投资交 易指 令统
一通过 交易 室下 达 ， 严 格 遵守公 平交 易原 则 ， 启 用 交易系 统中 的公 平交 易模 块， 按照 时间 优
先、 价格 优先 、 比 例分 配 的原则 执行 指令 ； 对于 部 分债券 一级 市场 申购 、 非 公开发 行股 票申
购等以 公司 名义 进行 的交 易， 各投 资组 合经 理根 据 投资需 要独 立申 报价 格和 数量 ， 交 易室 根
据事前 申报 的满 足价 格条 件的数 量进 行比 例分 配 ； 对于银 行间 交易 、 固定 收 益平台 、 交易 所
大宗交 易等 非集 中竞 价交 易，以 投资 组合 的名 义向 银行间 市场 或交 易对 手询 价、成 交确 认 ，
确保上 述非 集中 竞价 交易 与投资 组合 一一 对应 ， 并 保证各 投资 组合 获得 公平 的交易 机会 。 风
险管理 部定 期对 成交 的银 行间、 固定 收益 平台 和大 宗平台 的交 易进 行交 易价 格的 核 对。
4.3.2 公 平交 易制 度的执 行情 况
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 执行 公平 交易 制度 的规定 ， 公平 对待 不同 投 资组合 ， 确
保各投 资组 合在 获得 投资 信息 、 投 资建 议和 投资 决 策等方 面均 享有 平等 机会 ； 在 交易 环节 严
格按照 时间 优先 、 价格 优 先的原 则执 行指 令 ； 如 遇 指令价 位相 同或 指令 价位 不同但 市场 条件
都满足 时 ， 及 时执 行交 易 系统中 的公 平交 易模 块 ； 采用公 平交 易分 析系 统对 不同投 资组 合的
交易价 差进 行定 期分 析； 对投资 流程 独立 稽核 等。
本基金 管理 人每 季度 和每 年度对 所有 投资 组合 进行 同向交 易价 差分 析、 反向 及 异常交 易
分析。 本基 金管 理人 对不 同投资 组合 同日 反向 交易 进行严 格的 控制, 对 不同 投资组 合邻 近 交
易日的 反向 交易 从交 易量 、交易 价格 、交 易金 额等 方面进 行分 析， 未发 现异 常交易 。
本报告 期内 ， 本 公司 旗下 所 有投资 组合 参与 的交 易所 公开竞 价同 日反 向交 易成 交较少 的
单边交 易量 超过 该证 券当 日成交 量 5% 的交 易次 数 为 2 次 ， 一次 是两 个投 资 组合根 据不 同的
投资策 略进 行的 调仓 操作, 一次 是其 中一 个投 资组 合 即将到 期进 行的 清仓 操作 。
本基金 管理 人对 本报 告期 内不同 时间 窗下 （日 内、3 日内、5 日内 ）的 不同 投 资组合 同
向交易 的交 易价 差进 行了 分析， 执行 了 95% 置 信区 间、假 设溢 价率 为 0 的 T 分布检 验， 同
时进一步对不同投资 组合 同向交易的交易占优 比情 况以及潜在的价差金 额对 投资组合的贡
献进行 分析 ，未 发现 明显 异常。
公平交 易制 度总 体执 行情 况良好 。
4.3.3 异常交易行为 的 专项 说明
本报告 期内 未发 现存 在可 能导致 不公 平交 易和 利益 输送的 无法 解释 的异 常交 易行为 。
4.4 管理人对报告期内基金 的投资策略和业绩表 现 的 说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
2014 年是 中国 经济增 速 创 24 年 新低 而中 国股市 涨幅 高居全 球股 市前 列的 一年 。 上半年 ，
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以创业 板为 代表 的成 长股 和以主 板为 代表 的周 期股 延续了 前期 的分 化趋 势， 它 们之间 的估 值
差距看 似脱 离地 心引 力 。 下半年 起 ， 风 格开 始转 换 ， 尤 其在 杠杆 资金 的带 动 下， 成长 股和 周
期股的 估值 差距 在 2014 年 底发生 了剧 烈的 均值 回归 ，市场 机会 从成 长型 投资 者偏好 的科 技
行业转 向价 值投 资者 喜好 的传统 周期 性行 业。
本基金 在 2014 年的 投资 策 略从行 业相 对均 衡的 成长 股投资 逐步 转型 为专 注于 高科技 行
业， 主要 包括 计算 机、 电 子、 传媒 和通 信等 板块 中 的成长 股 。 投 资策 略的 转 型过程 和随 之带
来的周 期股 牛市 行 情 的踏 空是本 基 金 2014 度 收益 不 太理想 的主 要原 因。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
本报告 期内 ， 本 基金 的份 额净值 增长 率 为 4.29% ， 同期业 绩比 较基 准收 益率 为 41.16% 。
4.5 管理人对宏观 经济、证 券市场及行业走势的 简要 展望
展望 2015 年， 我们 维持 对 新产品 和新 商业 模式 不断 涌现的 高科 技行 业的 积极 看法。 这
将是互 联网 推动 金融 产业 变革 和 O2O 加 快颠 覆传 统 行业的 一年 。我 们将 追寻 变革的 力量 ，
争取从 景气 的科 技行 业中 优选出 景气 度持 续走 高的 细分子 行业 和主 题。 在互 联 网思维 的指 引
下，我 们将 努力 把行 业专 注、个 股基 本面 研究 深度 和投资 者至 上做 到最 好。
4.6 管理人对报告期内基金 估值程序等事项的说 明
公司内 部建 立估 值工 作小 组对证 券估 值负 责 。 估 值 工作小 组由 公司 基金 事务 部、 投资 组
合管理 部 、 交 易部 、 监 察 稽核部 、 风险 管理 部、 数 量策略 部 、 研 究部 部门 经 理组成 ， 并根 据
业务分 工履 行相 应的 职责 ， 所 有成 员都 具备 丰富 的 专业能 力和 估值 经验 ， 参 与估值 流程 各方
不存在 重大 利益 冲突 。 基 金经理 不直 接参 与估 值决 策， 估 值决 策由 估值 工作 小组成 员 1/2 以
上多数 票通 过 ， 数 量策 略 部、 研究 部、 投资 组合 管 理部对 估值 决策 必须 达成 一致 ， 估 值决 策
由公司 总经 理签 署后 生效 。 对 于估 值政 策， 公司 和 基金托 管银 行有 充分 沟通 ， 积 极商 讨达 成
一致意 见 ； 对 于估 值结 果 ， 公 司和 基金 托管 银行 有 详细的 核对 流程 ， 达成 一 致意见 后才 能对
外披露 。会 计师 事务 所认 可公司 基金 估值 的政 策和 流程的 适当 性与 合理 性。
4.7 管理人对报告期内基金 利润分配情况的说明
根据法 律法 规的 规定 和本 基金基 金合 同的 约定 ， 以 及本基 金实 际运 作情 况 ， 本基金 本报
告期未 进行 利润 分配 ，符 合本基 金基 金合 同的 相关 规定。
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§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人 遵规守信情况声明
本报告期 内，中国 银行股 份有限公 司（以下 称“本 托管人” ） 在对国联 安优选 行业股 票
型证券投 资基金（ 以下称 “本基金” ）的托 管过程中 ，严格遵 守《证券 投资基 金法》及 其 他
有关法 律法 规、 基金 合同 和托管 协议 的有 关规 定， 不存在 损害 基金 份额 持有 人利益 的行 为 ，
完全尽 职尽 责地 履行 了应 尽的义 务。
5.2 托管人对报告期内本基 金运作遵规守信、净 值计 算 、利润分配等情况 的说 明
本报告 期内 ， 本托 管人 根 据 《 证券 投资 基金 法》 及 其他有 关法 律法 规 、 基 金 合同和 托管
协议的 规定 ， 对本 基金 管 理人的 投资 运作 进行 了必 要的监 督 ， 对 基金 资产 净 值的计 算 、 基 金
份额申 购赎 回价 格的 计算 以及基 金费 用开 支等 方面 进行了 认真 地复 核， 未发 现 本基金 管理 人
存在损 害基 金份 额持 有人 利益的 行为 。
5.3 托管人对本 年度报告中 财务信息等内容的真 实、 准确和完整发表意见
本报告 中的 财务 指标 、 净 值表现 、 收益 分配 情况 、 财务会 计报 告 （注 ： 财务 会计报 告中
的“金融 工具风险 及管理 ”部分未 在托管人 复核范 围内） 、投 资组合 报告等数 据真实、 准 确
和完整 。
§6 审计报告
毕马威华振会计师事务所 对国联安基金管理有限公 司国联安优选行业股票型 证券投资
基金证 券投 资基 金 2014 年 12 月 31 日 的资 产负 债 表，2014 年 度的 利润 表、 所有者 权益( 基
金 净 值) 变 动 表 以 及 财 务 报 表 附 注 出 具 了 标 准 无 保 留 意 见 的 审 计 报 告 （ 毕 马 威 华 振 审 字 第
1500271 号 ） 。 投资 者可 通 过本基 金年 度报 告正 文查 看该审 计报 告全 文。
§7 年度财务报 表
7.1 资产负债表
会计主 体： 国联 安优 选行 业股票 型证 券投 资基 金
报告截 止日 ：2014 年 12 月 31 日
单位 ：人 民币 元
资 产 附注号
本期末
2014 年12月31 日
上年度末
2013 年12 月31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 48,276,556.52 223,626,480.01
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
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结算备 付金
1,132,222.52 7,836,689.68
存出保 证金
167,627.58 702,802.85
交易性 金融 资产 7.4.7.2 388,003,850.47 1,404,925,636.73
其中： 股票 投资
388,003,850.47 1,404,925,636.73
基金投 资
- -
债券投 资
- -
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - 19,200,148.80
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 7.4.7.5 14,302.91 96,000.90
应收股 利
- -
应收申 购款
805,687.81 26,237,921.15
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 7.4.7.6 - -
资产总 计
438,400,247.81 1,682,625,680.12
负债和所有者权益 附注号
本期末
2014 年12月31 日
上年度末
2013 年12 月31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
3,019,463.56 10,952,351.31
应付赎 回款
739,440.46 964,289.86
应付管 理人 报酬
690,597.90 1,866,006.89
应付托 管费
115,099.65 311,001.15
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 7.4.7.7 712,774.31 2,336,430.75
应交税 费
- -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 7.4.7.8 381,309.28 391,067.79
负债合 计
5,658,685.16 16,821,147.75
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 370,383,298.55 1,487,718,492.53
未分配 利润 7.4.7.10 62,358,264.10 178,086,039.84
所有者 权益 合计
432,741,562.65 1,665,804,532.37
负债和 所有 者权 益总 计
438,400,247.81 1,682,625,680.12
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
12
注：1. 报 告 截 止 日 2014 年 12 月 31 日 ， 基 金 份 额 净 值 1.168 元 ， 基 金 份 额 总 额
370,383,298.55 份。
2、本摘要 中资产负 债表和 利润表所 列附注号 为年度 报告正文 中对应的 附注号 ，投资 者
欲了解 相应 附注 的内 容， 应阅读 登载 于基 金管 理人 网站的 年度 报告 正文 。
7.2 利润表
会计主 体： 国联 安优 选行 业股票 型证 券投 资基 金
本报告 期 ：2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日
单位 ：人 民币 元
项 目 附注号
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12
月31 日
上年度可比期间
2013 年1 月1 日至2013 年12
月31 日
一、收入
41,378,868.80 315,793,019.79
1. 利息 收入 7.4.7.11 1,122,960.13 1,247,567.77
其中： 存款 利息 收入
851,755.92 1,106,846.78
债券利 息收 入
- 725.91
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
271,204.21 139,995.08
其他利 息收 入
- -
2. 投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列）
54,419,650.08 324,239,587.24
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 53,120,883.63 319,671,630.25
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 7.4.7.13 - 146,474.09
资产支 持证 券投 资收 益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益 7.4.7.14 - -
股利收 益 7.4.7.15 1,298,766.45 4,421,482.90
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以
“- ” 号填列）
7.4.7.16
-15,851,090.54 -11,117,112.99
4. 汇 兑 收 益 （ 损 失 以 “ － ” 号填
列）
- -
5. 其他 收入 （损 失以 “- ” 号填 列） 7.4.7.17 1,687,349.13 1,422,977.77
减：二、费用
22,493,748.09 29,070,513.92
1 ．管 理人 报酬
10,653,665.18 15,161,758.90
2 ．托 管费
1,775,610.94 2,526,959.78
3 ．销 售服 务费
- -
4 ．交 易费 用 7.4.7.18 9,645,657.19 10,946,833.17
5 ．利 息支 出
- -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
13
6 ．其 他费 用 7.4.7.19 418,814.78 434,962.07
三、 利润总额 （亏 损总额 以 “- ”
号填列）
18,885,120.71 286,722,505.87
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净亏 损以 “- ” 号填
列
18,885,120.71 286,722,505.87
7.3 所有者权益（基金净值 ）变动表
单位 ：人 民币 元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期 初所 有者 权益 （基 金净值 ） 1,487,718,492.53 178,086,039.84 1,665,804,532.37
二 、本 期经 营活 动产 生的基 金净 值变
动数（ 本期 利润 ）
- 18,885,120.71 18,885,120.71
三 、本 期基 金份 额交 易产生 的基 金净
值变动 数（ 净值 减少 以 “- ” 号填列 ）
-1,117,335,193.98 -134,612,896.45 -1,251,948,090.43
其中：1. 基 金申 购款 257,184,174.21 26,453,717.83 283,637,892.04
2. 基金 赎回 款 -1,374,519,368.19 -161,066,614.28 -1,535,585,982.47
四 、本 期向 基金 份额 持有人 分配 利润
产生的 基金 净值 变动 （净 值减少 以 “- ”
号填列 ）
- - -
五、期 末所 有者 权益 （基 金净值 ） 370,383,298.55 62,358,264.10 432,741,562.65
项目
上年度可比期间
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期 初所 有者 权益 （基 金净值 ） 808,861,499.20 -39,282,740.35 769,578,758.85
二 、本 期经 营活 动产 生的基 金净 值变
动数（ 本期 利润 ）
- 286,722,505.87 286,722,505.87
三 、本 期基 金份 额交 易产生 的基 金净
值变动 数（ 净值 减少 以 “- ” 号填列 ）
678,856,993.33 221,388,187.99 900,245,181.32
其中：1. 基 金申 购款 1,992,933,360.75 428,960,783.13 2,421,894,143.88
2. 基金 赎回 款 -1,314,076,367.42 -207,572,595.14 -1,521,648,962.56
四 、本 期向 基金 份额 持有人 分配 利润
产生的 基金 净值 变动 （净 值减少 以 “- ”
号填列 ）
- -290,741,913.67 -290,741,913.67
五、期 末所 有者 权益 （基 金净值 ） 1,487,718,492.53 178,086,039.84 1,665,804,532.37
注： 报 告附 注为 财务 报表 的组成 部分
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
14
本报告 从 7.1 至 7.4 ，财 务 报表由 下列 负责 人签 署；
基金管 理公 司负 责人 ：庹 启斌， 主管 会计 工作 负责 人：李 柯， 会计 机构 负责 人：仲 晓峰
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
国联安 优选 行业 股票 型证 券投资 基金( 以下 简称 “本 基金”) 经中 国证 券监 督管 理委员 会
( 以下简 称 “ 中国 证监 会 ”) 《关 于核 准国 联安 优选 行 业股票 型证 券投 资基 金募 集的批 复 》( 证
监许可[2011] 437 号文) 批 准， 由 国联 安基 金管 理有 限公司 依照 《中 华人 民共 和国证 券投 资基
金法 》 及 其配 套规 则和 《 国联安 优选 行业 股票 型证 券投资 基金 基金 合同 》 发 售， 基金 合同 于
2011 年 5 月 23 日 生 效 。 本 基 金 为 契 约 型 ， 存 续 期 限 不 定 ， 首 次 设 立 募 集 规 模 为
1,366,884,502.21 份基金 份 额。本基金 的基金管 理人 为国联安基 金管理有 限公 司，基金托 管
人为中 国银 行股 份有 限公 司。
根据《中 华人民共 和国证 券投资基 金法》及 其配套 规则、 《国 联安优选 行业股 票型证 券
投资基 金基 金合 同 》 和 《 国联安 优选 行业 股票 型证 券投资 基金 招募 说明 书 》 的有关 规定 ， 本
基金的 投资 范围 为具 有良 好流动 性的 金融 工具 ， 包 括国内 依法 发行 上市 的股 票( 包含 中小 板 、
创业板及其他经 中国证监会核准上市的股 票) ，债券、货币市场工具、 权证、资产支持证 券
以 及 法 律 法 规 或 中 国 证 监 会 允 许 基 金 投 资 的 其 他 金 融 工 具( 但 须 符 合 中 国 证 监 会 的 相 关 规
定) 。 在正 常市 场情 况下 ， 本基金 投资 组合 的比 例范 围为： 股票 资产 占基 金资 产的 60%-95% ，
债券资 产 、 货 币市 场工 具 、 权 证、 资产 支持 证券 以 及法律 法规 或中 国证 监会 允许基 金投 资的
其他证 券品 种占 基金 资产 的 5%-40% ， 其 中基 金保 留 的现金 或投 资于 到期 日在 一年以 内的 政
府债券 的比 例合 计不 低于 基金资 产净 值 的 5% 。 本基 金的业 绩比 较基 准为 ： 沪 深 300 指数×
80%+ 上证 国债 指数 ×20% 。
根据 《证 券投 资基 金信 息 披露管 理办 法》 ， 本基 金定 期报告 在公 开披 露的 第二 个工作 日 ，
报中国 证监 会和 基金 管理 人主要 办公 场所 所在 地中 国证监 会派 出机 构备 案。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金 以持 续经 营为 基础 。 本财务 报表 符合 中华 人民 共和国 财政 部( 以 下简 称 “ 财政部 ” )
颁布的 企业 会计 准则 的要 求，同 时亦 按照 中国 证监 会公告[2010]5 号《 证券 投 资基金 信息 披
露 XBRL 模板第 3 号< 年 度报告 和半 年度 报告> 》 以 及中国 证券 投资 基金 业协 会于 2012 年 11
月 16 日颁 布的 《证 券投 资 基金会 计核 算业 务指 引》 编制财 务报 表。
7.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本财务报表 符合财 政部颁 布的企业会 计准则 的要求 ，真 实、完 整地反 映了本 基金 2014
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
15
年 12 月 31 日的 财务 状况 、2014 年 度的 经营 成果 和 基金净 值变 动情 况。
7.4.4 本报告期所采用的会 计政策、会计估计与 最近 一期年度报告相一致 的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告不 一致 。
7.4.5 会计政策和会计估计 变更以及差错更正的 说明
7.4.5.1 会计政策变更的 说 明
本基金 于 2014 年 7 月 1 日 起执行 下述 财政 部新 颁布/ 修订的 企业 会计 准则 ：
(i) 《企业 会计 准则 第 2 号 —长期 股权 投资 》( 以 下简 称“准 则 2 号(2014) ”)
(ii) 《企业会 计准 则第 9 号—职 工薪 酬》( 以下 简称 “准 则 9 号(2014) ”)
(iii) 《企业会计 准则 第 30 号 —财 务报 表列 报》( 以下 简称“ 准 则 30(2014) ”)
(iv) 《企业会计 准则 第 33 号—合 并财 务报 表》( 以下 简称“ 准 则 33(2014) ”)
(v) 《企业会 计准 则第 39 号—公 允价 值计 量》( 以下 简称“ 准 则 39 号”)
(vi) 《企业会计 准则 第 40 号—合 营安 排》( 以下 简称 “准 则 40 号”)
(vii) 《企业 会计 准则 第 41 号— 在其 他主 体中 权益 的披露 》( 以 下简 称“ 准则 41 号”)
同时 ， 本 基金 于 2014 年 3 月 17 日开 始执 行财 政部 颁 布的 《 金 融负 债与 权益 工 具的区 分
及相关 会计 处理 规定 》( “ 财会[2014]13 号文 ”) 以 及在 2014 年度 财务 报告 中 开始执 行财 政
部修订 的《 企业 会计 准则 第 37 号— 金融 工具 列报 》( 以下简 称“ 准则 37 号(2014) ”) 。
采用上 述企 业会 计准 则对 本基金 本报 告期 无重 大影 响。
7.4.5.2 会计估计变更的 说 明
本基金 在本 年度 未发 生重 大会计 估计 变更 。
7.4.5.3 差错更正的说明
本基金 在本 年度 未发 生过 会计差 错。
7.4.6 税项
根据财 税字[1998]55 号 文 《财政 部、 国 家税 务总 局关 于证券 投资 基金 税收 问题 的通知 》 、
财税字[2002]128 号文 《关 于开放 式证 券投 资基 金有 关税收 问题 的通 知》 、 财 税[2004]78 号文
《关于 证券 投资 基金 税收 政策的 通知 》 、 财税[2012]85 号文《 财政 部、 国家 税 务总局 、证 监
会关于 实施 上市 公司 股息 红利差 别化 个人 所得 税政 策有关 问题 的通 知》 、 财 税[2005]103 号文
《关于 股权 分置 试点 改革 有关税 收政 策问 题的 通知 》 、上证 交字[2008]16 号《 关于做 好调 整
证券交 易印 花税 税率 相关 工作的 通知 》 及深 圳证 券 交易所 于 2008 年 9 月 18 日发布 的 《深 圳
证券交 易所 关于 做好 证券 交易印 花税 征收 方式 调整 工作的 通知 》 、 财 税[2008]1 号文 《 财政部 、
国家税 务总 局关 于企 业所 得税若 干优 惠政 策的 通知 》 及 其他 相关 税务 法规 和 实务操 作 ， 本 基
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
16
金适用 的主 要税 项列 示如 下：
(a) 以发 行基 金方 式募 集资 金，不 属于 营业 税征 收范 围，不 征收 营业 税。
(b) 证券 投资 基金 管理 人运 用基金 买卖 股票 、 债券 的 差价收 入暂 免征 收营 业税 和企业 所
得税。
(c) 基金 作为 流通 股股 东在 股权分 置改 革过 程中 收到 由非流 通股 股东 支付 的股 份、 现 金
对价， 暂免 征收 印花 税、 企业所 得税 和个 人所 得税 。
(d) 对基 金取 得的 股票 的股 息、 红 利收 入， 债券 的利 息收入 ， 由 上市 公司 、 发 行债券 的
企业在 向基 金支 付上 述收 入时代 扣代 缴 20% 的 个人 所得税 。 自 2013 年 1 月 1 日起 ，对 所取
得的股 息红 利收 入根 据持 股期限 差别 化计 算个 人所 得税的 应纳 税所 得额 ： 持 股 期限 在 1 个月
以内( 含 1 个月) 的， 其股 息 红利所 得全 额计 入应 纳税 所得额 ； 持 股期 限在 1 个 月以上 至 1 年
( 含 1 年) 的 ， 暂减 按 50% 计 入应纳 税所 得额 ； 持股 期 限超 过 1 年 的 ， 暂 减按 25% 计入 应纳 税
所得额 ，上 述所 得统 一适 用 20% 的税 率计 征个 人所 得税。
(e) 基 金卖 出股 票按 0.1% 的 税 率缴 纳股 票交 易印 花税 ， 买入 股票 不征 收股 票交 易 印花
税。
(f) 对 投 资者( 包括 个人 和机 构投 资者) 从 基金 分配 中取 得 的 收入 ，暂 不征 收个人 所得 税
和企业 所得 税。
7.4.7 关联方关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
国联安 基金 管理 有限 公司 基金管 理人
中国银 行股 份有 限公 司(" 中国银 行") 基金托 管人
国泰君 安证 券股 份有 限公 司(" 国 泰君 安") 基金管 理人 的股 东
安联集 团 基金管 理人 的股 东
中德安 联人 寿保 险有 限公 司(" 中 德安 联") 基金管 理人 的股 东控 制的 公司
7.4.8 本报告期及上年度可 比期间的关联方交易
下述关 联交 易均 根据 正常 的商业 交易 条件 进行 ，并 以一般 交易 价格 为定 价基 础。
7.4.8.1 通过关联方 交易 单 元 进行的交易
7.4.8.1.1 股票交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
17
成交金 额
占 当期 股票
成交 总 额的
比例
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
国泰君 安 1,471,310,350.95 24.26% - -
上年度 可比 期间 ， 本基 金 与关联 方无 股票 交易 。
7.4.8.1.2 权证交易
本报告 期内 本及 上年 度可 比期间 ， 基金 与关 联方 无 权证交 易。
7.4.8.1.3 应支付关联方的 佣金
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金 总
量的比 例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金
总额的 比例
国泰君 安 1,301,962.97 24.09% 58,970.57 8.27%
上年度 可比 期间 ，本 基金 无应支 付关 联方 的佣 金。
7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31
日
上年度 可比 期间
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的 管 理
费
10,653,665.18 15,161,758.90
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护
费
1,621,083.66 2,834,906.94
注： 支 付基 金管 理人 国联 安 基金管 理有 限公 司的 基金 管理人 报酬 按前 一日 基金 资产净 值
1.5% 的 年费 率计 提， 每日 计提， 按月 支付 。计 算公 式为：
每日应 计提 的基 金管 理费= 前一日 基金 资产 净值 ×1.5%/ 当年天 数
7.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12 月31
日
上年度 可比 期间
2013 年1 月1 日至2013 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的 托 管
费
1,775,610.94 2,526,959.78
注： 支付 基金 托管人 中国 银行股 份有 限公 司的 基金 托管费 按前 一日 基金 资产 净值 0.25%
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
18
的年费 率计 提， 每日 计提 ，按月 支付 。计 算公 式为 ：
每日应 计提 的基 金托 管费= 前一日 基金 资产 净值 ×0.25%/ 当年 天数
7.4.8.3 与关联方进行银 行 间同业市场的债券( 含回购) 交易
本报告期内 及上年度可比期间，本基 金未与关联方通过银行间 同业市场进行债券(含回
购) 交易 。
7.4.8.4 各关联方投资本 基 金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
本报告 期内 及上 年度 可比 期间， 基金 管理 人未 投资 本基金
7.4.8.4.2 报告期末除基金 管理人 之外的其他关 联方 投资本基金的情况
份额单 位： 份
关联方 名称
本期末
2014 年 12 月 31 日
上年度 末
2013 年 12 月 31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金 份
额占基 金总 份
额的比 例
持有的
基金份 额
持有的 基金 份
额占基 金总 份
额的比 例
中德安 联 - - 159,356,117.98 10.71%
7.4.8.5 由关联方保管的 银 行存款余额及当期产 生的 利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2013 年 1 月 1 日至 2013 年 12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期 利 息收 入
中国银 行 48,276,556.52 794,470.97 223,626,480.01 1,005,328.98
注：1 、本 基金 的银 行存 款 由基金 托管 人中 国银 行保 管，按 银行 同业 利率 计算 。
2、本基金 通过“中 国银行 基金托管 结算资金 专用存 款账户” 转存于中 国证券 登记结 算
有限责 任公 司的 结算 备付 金，于 2014 年 12 月 31 日的相 关余 额为 人民币 1,132,222.52 元。
(2013 年 ：人 民 币 7,836,689.68 元。)
7.4.8.6 本基金在承销期 内 参与关联方承销证券 的情 况
本报告 期内 及上 年度 可比 期间 ，本 基金 未在 承销 期 内购入 过由 关联 方承 销的 证券。
7.4.8.7 其他关联交易事 项 的说明
本报告 期内 及上 年度 可比 期间 ，本 基金 无其 他关 联 交易事 项。
7.4.9 期末（2014 年 12 月 31 日）本基金持有的流通 受限证券
7.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流 通受 限证券
本基金 本报 告期 末 （2014 年 12 月 31 日 ） 未 持有 因 认购新 发或 增发 而流 通受 限的证 券 。
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
19
7.4.9.2 期末持有的暂时 停 牌 等流通受限股票
金额单 位： 人民 币元
股票代 码 股票名 称 停牌日 期
停牌
原因
期末
估值单
价
复牌日 期
复牌
开盘
单价
数量 （ 股）
期末
成本总 额
期末
估值总 额 备注
002312 三泰电 子 2014-12-03
重大
资产
重组
22.55 2015-03-06 26.28 1,158,041
26,201,863.9
6
26,113,824.55 -
300168 万达信 息 2014-12-31
发行
股份
事项
46.20 2015-01-08 44.50 318,201 9,461,312.51 14,700,886.20 -
300248 新开普 2014-11-15
重大
资产
重组
33.24 2015-02-16 34.91 359,669
10,654,540.1
4
11,955,397.56 -
300359 全通教 育 2014-09-22
发行
股份
购买
资产
事项
94.64 2015-01-28 96.97 164,135 6,729,107.76 15,533,736.40 -
7.4.9.3 期末债券正回购 交 易中作为抵押的债券
7.4.9.3.1 银行间市场债券 正回购
截至本 报告 期末 2014 年 12 月 31 日止 ，本 基金 从事 银行间 市场 债券 正回 购交 易形成 的
卖出回 购证 券款 余 额 0 元 ，因此 没有 作为 抵押 的债 券。
7.4.9.3.2 交易所市场债券 正回购
截至本 报告 期末 2014 年 12 月 31 日止 ，基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖
出回购 证券 款余 额 0 元 ， 因此没 有作 为抵 押的 债券 。 该 类交 易要 求本 基金 在 回购期 内持 有的
证券 交易所交易 的债券和/ 或在 新质押式回购 下转入质押 库的债券，按 证券交易所 规定的比
例折算 为标 准券 后， 不低 于债券 回购 交易 的余 额。
§8 投资组合报 告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比
例（% ）
1 权益投 资 388,003,850.47 88.50
其中： 股票 388,003,850.47 88.50
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20
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产 支持 证券 - -
3 金融衍 生品 投资 - -
4 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
5 银行存 款和 结算 备付 金合 计 49,408,779.04 11.27
6 其他各 项资 产 987,618.30 0.23
7 合计 438,400,247.81 100.00
注：由 于四 舍五 入的 原因 ，分项 之和 与合 计项 可能 会有尾 差。
8.2 期末 按行业分类的股票 投资组合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 178,160,374.01 41.17
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 6,457,368.30 1.49
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 198,657,470.42 45.91
J 金融业 - -
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 4,728,637.74 1.09
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 388,003,850.47 89.66
注：由 于四 舍五 入的 原因 ，分项 之和 与合 计项 可能 会有尾 差。
8.3 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 序的 前十名 股票投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
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21
1 300162 雷曼光 电 645,570 36,151,920.00 8.35
2 000997 新 大 陆 1,041,126 29,297,285.64 6.77
3 002131 利欧股 份 1,257,674 29,178,036.80 6.74
4 002312 三泰电 子 1,158,041 26,113,824.55 6.03
5 002432 九安医 疗 848,794 19,479,822.30 4.50
6 300059 东方财 富 655,714 18,333,763.44 4.24
7 002279 久其软 件 593,518 16,036,856.36 3.71
8 300359 全通教 育 164,135 15,533,736.40 3.59
9 002657 中科金 财 326,450 15,503,110.50 3.58
10 600446 金证股 份 326,024 15,284,005.12 3.53
注： 投资 者欲 了解 本报 告 期末基 金投 资的 所有 股票 明细 ， 应 阅读 登载 于基 金 管理人 网站
的年度 报告 正文 。
8.4 报告期内股票投资组合 的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期 初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600804 鹏博士 75,854,426.24 4.55
2 002664 信质电 机 75,535,126.37 4.53
3 600446 金证股 份 71,165,154.46 4.27
4 002292 奥飞动 漫 69,920,962.02 4.20
5 002502 骅威股 份 68,079,747.94 4.09
6 002432 九安医 疗 66,941,843.74 4.02
7 002555 顺荣股 份 66,643,077.00 4.00
8 600109 国金证 券 59,560,461.75 3.58
9 002699 美盛文 化 57,177,962.73 3.43
10 002439 启明星 辰 53,180,416.02 3.19
11 002312 三泰电 子 52,631,002.25 3.16
12 002131 利欧股 份 50,902,159.06 3.06
13 600699 均胜电 子 50,665,501.29 3.04
14 002174 游族网 络 47,414,753.33 2.85
15 603000 人民网 46,123,295.79 2.77
16 300017 网宿科 技 43,665,420.51 2.62
17 002105 信隆实 业 39,149,891.91 2.35
18 002148 北纬通 信 35,568,124.95 2.14
19 000997 新 大 陆 33,793,794.59 2.03
20 300383 光环新 网 30,044,402.83 1.80
8.4.2 累计卖出金额超出期 初基金资产净值 2%或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
22
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 002502 骅威股 份 78,396,656.81 4.71
2 002415 海康威 视 74,539,659.78 4.47
3 600804 鹏博士 74,417,394.43 4.47
4 600587 新华医 疗 72,654,545.73 4.36
5 002049 同方国 芯 72,563,557.64 4.36
6 600887 伊利股 份 71,071,225.63 4.27
7 603000 人民网 70,834,961.92 4.25
8 600872 中炬高 新 69,195,975.79 4.15
9 600703 三安光 电 66,762,113.11 4.01
10 002432 九安医 疗 65,785,754.49 3.95
11 002664 信质电 机 64,282,077.86 3.86
12 000826 桑德环 境 61,643,690.44 3.70
13 002292 奥飞动 漫 61,199,854.67 3.67
14 002065 东华软 件 57,448,401.41 3.45
15 002555 顺荣股 份 57,363,426.54 3.44
16 600446 金证股 份 57,324,954.25 3.44
17 002465 海格通 信 54,878,266.48 3.29
18 002439 启明星 辰 53,240,090.39 3.20
19 002699 美盛文 化 52,895,562.16 3.18
20 002241 歌尔声 学 52,525,522.44 3.15
21 002385 大北农 52,408,538.51 3.15
22 600109 国金证 券 51,197,236.51 3.07
23 600699 均胜电 子 50,460,015.05 3.03
24 300017 网宿科 技 49,349,327.97 2.96
25 002236 大华股 份 49,000,474.88 2.94
26 000423 东阿阿 胶 46,594,566.76 2.80
27 002174 游族网 络 42,019,746.15 2.52
28 600597 光明乳 业 40,094,093.68 2.41
29 002353 杰瑞股 份 38,719,254.37 2.32
30 600292 中电远 达 37,526,872.07 2.25
31 600637 百视通 35,675,009.69 2.14
32 300298 三诺生 物 35,480,049.34 2.13
33 002105 信隆实 业 35,407,734.58 2.13
34 600089 特变电 工 35,287,261.35 2.12
35 300133 华策影 视 34,869,061.77 2.09
36 002148 北纬通 信 34,251,385.40 2.06
8.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
单位： 人民 币元
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23
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 2,506,100,381.69
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 3,560,291,961.04
注：不 考虑 相关 交易 费用 。
8.5 期末按债券品种分类的 债券投资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券
8.6 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 名的 前五名债券投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
8.7 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 名的 前十名 资产支持证券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
8.8 报告期末按公允价值占 基金资产净值比例大 小排 序的前五名贵金属投 资明 细
本基金 本报 告期 未持 有贵 金属投 资。
8.9 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 名的 前五名权证投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
8.10.1 报告期末本基金 投 资的股指期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
8.10.2 本基金投资股指 期 货的投资政策
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货， 没有 相关 投资 政策。
8.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
8.11.1 本基金投资国债期 货的投资政策
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货， 没有 相关 投资 政策。
8.11.2 报告期末本基金投 资的国债期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 之有 国债期 货。
8.11.3 本基金投资国债期 货的投资评价
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货， 没有 相关 投资 评价。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 本报 告期 内 ， 本 基金 投资的 前十 名证 券的 发行 主体没 有出 现被 监管 部门 立案调 查 ， 或
在本报 告编 制日 前一 年内 受到公 开谴 责、 处罚 的情 形。
8.12.2 本基 金投 资的 前十 名股票 中， 没有 投资 于超 出基金 合同 规定 备选 股票 库之外 的 股 票 。
8.123 期末其他各项资产 构成
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
24
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 167,627.58
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 14,302.91
5 应收申 购款 805,687.81
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 987,618.30
8.12.4 期末持有的处于转 股期的可转换债券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
8.12.5 期末前十名股票中 存在流通受限情况的 说明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公
允价值
占基金 资产 净
值比例 （% ）
流通受 限情 况说 明
1 002312 三泰电 子 26,113,824.55 6.03 重大资 产重 组
2 300359 全通教 育 15,533,736.40 3.59
筹划发 行股 份购 买
资产
§ 9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人户 数及持有人结构
份额单 位： 份
持有人 户数
(户)
户均持 有的 基金
份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额比
例
3,775 98,114.78 228,344,956.22 61.65% 142,038,342.33 38.35%
9.2 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基 金 管 理 公 司 所 有 从 业 人 员 持 有 本 开放
式基金
- -
注：截 止本 报告 期末 ，基 金管理 人的 从业 人员 未持 有本基 金。
9.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间情况
截止本 报告 期末 ， 本公 司 高级管 理人 员 、 基 金投 资 和研究 部门 负责 人持 有本 基金份 额总
量的数 量区 间均 为0 ；本 基 金基金 经理 持有 本基 金份 额总量 的数 量区 间为0。
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
25
§ 10 开放式基金份额变 动
单位 ：份
基金合 同生 效日(2011 年5 月 23 日) 基金 份额 总额 1,366,884,502.21
本报告 期期 初基 金份 额总 额 1,487,718,492.53
本报告 期期 间基 金总 申购 份额 257,184,174.21
减：本 报告 期期 间基 金总 赎回份 额 1,374,519,368.19
本报告 期期 间基 金拆 分变 动份额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 370,383,298.55
注： 总申 购份 额包 含本 报 告期内 发生 的转 换入 和红 利再投 资份 额 ； 总 赎回 份 额包含 本报
告期内 发生 的转 换出 份额 。
§ 11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 无基 金份 额持 有人大 会决 议。
11.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
1、2014 年 1 月 9 日 ， 基 金 管理人 发布 关于 《国 联安 优选行 业股 票型 证券 投资 基金基 金
经理变 更公 告》 。增 聘饶 晓 鹏先生 担任 本基 金的 基金 经理。
2、2014 年 1 月 18 日， 基 金管理 人发 布关 于《 国联 安优选 行业 股票 型证 券投 资基金 基
金经理 变更 公告 》 。 王忠 波 先生不 再担 任本 基金 的基 金经理 。
3、2014 年 2 月 15 日， 基 金管理 人发 布关 于《 国联 安优选 行业 股票 型证 券投 资基金 基
金经理 变更 公告 》 。 增聘 潘 明先生 担任 本基 金的 基金 经理。
4、2014 年 9 月 17 日， 基 金管理 人发 布关 于《 国联 安基金 管理 有限 公司 高级 管理人 员
变更公告》 。经国 联安基金 管理有限 公司第四 届董事 会 第九次 会议审议 通过， 由董事长 庹 启
斌先生 代任 公司 总经 理一 职， 邵杰 军先 生不 再担 任 公司总 经理 。 上述 事项 已 按规定 向中 国证
券监督 管理 委员 会及 其上 海监管 局报 告， 并经 中国 证券监 督管 理委 员会 审核 批准。
5、2014 年 2 月 14 日 中国 银行股 份有 限公 司公 告， 自 2014 年 2 月 13 日起 ， 陈四清 先
生担任 本行 行长 。
报告期 内本 基金 托管 人的 专门基 金托 管部 门无 重大 人事变 动。
11.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期内 未发 生涉 及基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的诉 讼。
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26
11.4 基金投资策略的改变
本报告 期内 未发 生基 金投 资策略 的改 变。
11.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
本报告 期内 基金 未有 改聘 为其审 计的 会计 师事 务所 的情况 。 本 基金 本报 告年 度 支付给 毕
马威华 振会 计师 事务 所有 限公司 的报 酬 为 8 万 元人 民币， 目前 该事 务所 已向 本 基金提 供连 续
4 年的 审计 服务 。
11.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人及其 高级 管理 人员 无受 监管部 门稽 查或 处罚 的情 形发生 。 本
报告期 内， 本基 金托 管人 的托管 业务 部门 及其 相关 高级管 理人 员无 受稽 查或 处罚等 情况 。
11.7 基金租用证券公司交 易单元 的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称 交易单 元数 量
股票交易 应支付 该券 商的 佣金 备注
成交金额
占当期
股票 成
交总额
的比例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
国 泰 君 安 证 券
股份有 限公 司
1 1,471,310,350.95 24.26% 1,301,962.97 24.09%
-
民 生 证 券 股 份
有限公 司
1 1,172,094,496.60 19.33% 1,037,187.16 19.19%
-
国 信 证 券 股 份
有限公 司
1 992,669,540.54 16.37% 878,413.36 16.26%
-
天 风 证 券 股 份
有限公 司
1 834,989,078.56 13.77% 738,882.66 13.67%
-
宏 源 证 券 股 份
有限公 司
2 518,293,984.10 8.55% 470,186.85 8.70%
-
华 创 证 券 有 限
责任公 司
1 329,591,061.20 5.43% 300,059.19 5.55%
-
浙 商 证 券 股 份
有限公 司
1 286,795,325.23 4.73% 261,098.61 4.83%
-
东 吴 证 券 股 份
有限公 司
1 195,315,996.08 3.22% 177,815.37 3.29%
-
中 银 国 际 证 券
有限责 任公 司
1 170,791,489.84 2.82% 155,486.60 2.88%
-
东 兴 证 券 股 份
有限公 司
1 59,893,448.44 0.99% 52,999.77 0.98%
-
信 达 证 券 股 份 1 32,785,394.99 0.54% 29,847.83 0.55% -
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
27
有限公 司
国 盛 证 券 有 限
责任公 司
1 - - - -
-
注：1 、专 用交 易单 元的 选 择标准 和程 序
（1） 选择 使用 基金 专用 交 易单元 的证 券经 营机 构的 选择标 准
基金管 理人 负责 选择 证券 经营机 构 ， 选 用其 专用 交 易单元 供本 基金 买卖 证券 专用 ， 选 用标 准
为：
A 实 力雄 厚， 信誉 良好 ， 注册资 本不 少 于 3 亿 元人 民币。
B 财 务状 况良 好， 各项 财 务指标 显示 公司 经营 状况 稳定。
C 经 营行 为规 范， 近一 年 未发生 重大 违规 行为 而受 到证监 会处 罚。
D 内部 管理 规范 、严格 ， 具备健 全的 内部 控制 制度 ，并能 满足 基金 运作 高度 保密的 要求 。
E 具备 基 金运 作所 需 的高效 、 安全 的 通讯 条件 ，交易 设 备符 合 代理 本基 金进行 证 券交 易的
要求， 并能 为本 基金 提供 全面的 信息 服务 。
F 研究实力较 强， 有 固定 的研究 机构 和专 门的 研究 人员， 能及 时为 本基 金提 供周到 的咨 询 服
务。
（2） 选 择使 用基 金专 用交 易单元 的证 券经 营机 构的 程序 基金 管理 人根 据上 述 标准考 察证 券
经营机 构后 ， 与被 选中 的 证券经 营机 构签 订交 易单 元使用 协议 ， 通知 基金 托 管人协 同办 理相
关交易 单元 租用 手续 。 之 后， 基金 管理 人将 根据 各 证券经 营机 构的 研究 报告 、 信 息服 务质 量
等情况 ，根 据如 下选 择标 准细化 的评 价体 系进 行评 比排名 ：
A 提 供的 研究 报告 质量 和 数量；
B 研 究报 告被 基金 采纳 的 情况；
C 因 采纳 其报 告而 为基 金 运作带 来的 直接 效益 和间 接效益 ；
D 因采 纳其 报告 而为基 金 运作避 免或 减少 的损 失；
E 由 基金 管理 人提 出课 题 ，证券 经营 机构 提供 的研 究论文 质量 ；
F 证券经营机 构协 助我 公 司研究 员调 研情 况；
G 与证 券经 营机 构研究 员 交流和 共享 研究 资料 情况 ；
H 其他 可评 价的 量化标 准 。
基金管 理人 不但 对已 使用 交易单 元的 证券 经营 机构 进行排 名， 同时 亦关 注并 接 受其他 证券 经
营机构 的研 究报 告和 信息 资讯 。 对 于达 到有 关标 准 的证券 经营 机构 将继 续保 留， 并对 排名 靠
前的证 券经 营机 构在 交易 量的分 配上 采取 适当 的倾 斜政策 。 对 于不 能达 到有 关 标准的 证券 经
营机构 则将 退出 基金 管理 人的选 择名 单 ， 基 金管 理人 将重新 选择 其它 经营 稳健 、 研究能 力强 、
信息服 务质 量高 的证 券经 营机构 ， 租用 其交 易单 元 。 若证券 经营 机构 所提 供的 研究报 告及 其
他信息 服务 不符 合要 求， 基金管 理人 有权 提前 中止 租用其 交易 单元 。
2、报 告期 内租 用证 券公 司 交易单 元的 变更 情况
东兴 证 券股 份有 限公 司 的 393971 、信 达证 券股 份有 限公司 的 28262 交易 单元 为本报 告期 内
本基金 新租 用的 交易 单元 ，本期 退租 了中 航证 券有 限公司 的交 易单 元。
3、由 于四 舍五 入的 原因 ， 分项之 和与 合计 项可 能存 在尾差 。
11.7.2 基金租用证券公 司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交 易
成交金 额
占 当期
债券 成
交 总额
成交金 额
占当期
回购 成
交总额
成交金 额
占当期
权证成
交总额
国联安优选行业股票型证券投资基金 2014 年年度报告摘要
28
的比例 的比例 的比例
国 泰 君 安 证 券
股份有 限公 司
- - - - - -
民 生 证 券 股 份
有限公 司
- - - - - -
国 信 证 券 股 份
有限公 司
- - - - - -
天 风 证 券 股 份
有限公 司
- - - - - -
宏 源 证 券 股 份
有限公 司
- - 229,500,000.00 15.88% - -
华 创 证 券 有 限
责任公 司
- - 167,000,000.00 11.56% - -
浙 商 证 券 股 份
有限公 司
- - 812,700,000.00 56.24% - -
东 吴 证 券 股 份
有限公 司
- - 111,700,000.00 7.73% - -
中 银 国 际 证 券
有限责 任公 司
- - 124,100,000.00 8.59% - -
东 兴 证 券 股 份
有限公 司
- - - - - -
信 达 证 券 股 份
有限公 司
- - - - - -
国 盛 证 券 有 限
责任公 司
- - - - - -
国联安基金管理有限公司
二〇一五年三月三十日
