长 城 货 币 市场 证 券 投 资基 金
2014 年 年度 报 告 摘要
2014 年12 月31 日
基金管 理人： 长城基金管 理有限公司
基金托 管人： 华夏银行股 份有限公司
送出日 期：2015 年3 月28 日
长城货币 2014 年年度报告摘要
第 2 页 共 33 页
§1 重要提 示
1.1 重要提示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 华夏 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2015 年03 月26 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
本报告 期 自2014 年01 月01 日 起至 12 月31 日止 。 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 3 页 共 33 页
§2 基金简 介
2.1 基金基本情况
基金简 称 长城货 币
基金主 代码 200003
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2005 年 5 月 30 日
基金管 理人 长城基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 华夏银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 7,264,636,663.21 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 长城货 币A 长城货 币B
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 200003 200103
报告期 末下 属 分 级基 金 的 份额总 额 5,411,709,154.51 份 1,852,927,508.70 份
2.2 基金产品说明
投资目 标 在本金 安全 和足 够流 动性 的前提 下， 寻求 货币 资产 稳定的 收益 。
投资策 略 一级资 产配 置策 略： 根据 宏观经 济研 究， 分析 市场 趋势和 政府 政策 变化 ，
决定基 金投 资组 合的 平均 剩余期 限。 根据 债券 的信 用评级 及担 保状 况， 决
定组合 的信 用风 险级 别。 二级资 产配 置策 略： 根据 不同类 别资 产的 剩余 期
限结构 、 流动 性指 标 、 收 益率水 平 、 市 场偏 好 、 法 律法规 对货 币市 场基 金
的限制 、 基金 合同 、 目标 收益 、 业 绩比 较基 准 、 估 值方式 等决 定不 同类 别
资产的 配置 比例 。 三 级资 产配置 策略 ： 根 据明 细资 产的剩 余期 限、 资信 等
级、流 动性 指标 ，确 定构 建基金 投资 组合 的投 资品 种。
业绩比 较基 准 税后银 行活 期存 款利 率
风险收 益特 征 本基金 在证 券投 资基 金中 属 于高 流动 性、 低风 险的 品种， 其预 期风 险和 预
期收益 率都 低于 股票 、债 券和混 合型 基金 。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 长城基 金管 理有 限公 司 华夏银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责
人
姓名 车君 徐昊光
联系电 话 0755-23982338 010-85238982
电子邮 箱 chejun@ccfund.com.cn bkxhg@hxb.com.cn
客户服 务电话
400-8868-666 95577
传真 0755-23982328 010-85238680 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 4 页 共 33 页
2.4 信息披露方式
登载基 金年 度报 告正 文的 管理人 互联 网网 址 www.ccfund.com.cn
基金年 度 报 告备 置地 点 深圳市 福田 区益 田路 6009 号新世 界商
务中 心41 层
§3 主要财 务指标、基金 净值表现及利润分 配情况
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1
期间
数据
和指
标
2014 年 2013 年 2012 年
长城货 币A 长城货 币B 长城货 币A 长城货 币 B 长城货 币A 长城货 币B
本期
已实
现收
益
119,276,763.
11
96,546,983.3
0
28,859,665.02 30,998,145.21 43,021,747.01 18,287,736.41
本期
利润
119,276,763.
11
96,546,983.3
0
28,859,665.02 30,998,145.21 43,021,747.01 18,287,736.41
本期
净值
收益
率
5.1149% 5.3770% 5.0055% 5.3299% 4.1070% 2.8911%
3.1.2
期末
数据
和指
标
2014 年末 2013 年末 2012 年末
期末
基金
资产
净值
5,411,709,154.
51
1,852,927,
508.70
1,096,022,911.10 1,897
,243,
731.6
1
956,918,996.78 923,1
35,91
5.18
期末
基金
份额
1.0000 1.0000 1.0000 1.000
0
1.0000 1.000
0 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 5 页 共 33 页
注： ① 本基 金 自2012 年4 月 6 日 起实 行分 级，4 月9 日确 认分 级。 本基 金分 级后， 销售 服务 费实
行分级 收费 方式 ，分 设两 级基金 份额 ：A 级基 金份 额和B 级基 金份 额。 详情 请参阅 相关 公告 。
②本期已实现 收益指基 金 本期利息收入 、投资收 益 、其他收入（ 不含公允 价 值变动收益 ）扣除相
关费用后的余 额，本期 利 润为本期已实 现收益加 上 本期公允价值 变动收益 ， 由于货币市 场基金采
用摊余 成本 法核 算， 因此 ，公允 价值 变动 收益 为零 ，本期 已实 现收 益和 本期 利润的 金额 相等 。
③本基 金收 益分 配按 日结 转份额 。
④上述基金业 绩指标不 包 括持有人认购 或交易基 金 的各项费用， 计入费用 后 实际 收益水 平要低于
所列数 字。
3.2 基金 净值表现
3.2.1 基 金份 额 净 值收益 率 及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
长城货 币A
阶段
份额净值
收益率 ①
份额净值
收益率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 1.2081% 0.0064% 0.0882% 0.0000% 1.1199% 0.0064%
过去六 个月 2.5304% 0.0059% 0.1764% 0.0000% 2.3540% 0.0059%
过去一 年 5.1149% 0.0052% 0.3500% 0.0000% 4.7649% 0.0052%
过去三 年 14.9097% 0.0078% 1.9338% 0.0025% 12.9759% 0.0053%
过去五 年 21.8409% 0.0076% 7.5181% 0.0036% 14.3228% 0.0040%
自基金 合同
生效起 至今
35.4074% 0.0077% 20.5905% 0.0035% 14.8169% 0.0042%
长城货 币B
阶段
份额净值
收益率 ①
份额净值
收益率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
净值
3.1.3
累计
期末
指标
2014 年末
2013 年末 2012 年末
累计
净值
收益
率
35.4074% 14.2024% 28.8185% 8.3750% 22.6778% 2.8911% 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 6 页 共 33 页
过去三 个月 1.2690% 0.0064% 0.0882% 0.0000% 1.1808% 0.0064%
过去六 个月 2.6641% 0.0060% 0.1764% 0.0000% 2.4877% 0.0060%
过去一 年 5.3770% 0.0052% 0.3500% 0.0000% 5.0270% 0.0052%
过去三 年 - - - - - -
过去五 年 - - - - - -
自基金 合同
生效起 至今
14.2024% 0.0080% 0.9845% 0.0001% 13.2179% 0.0079%
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益 率
变 动的 比较
长城货币 2014 年年度报告摘要
第 7 页 共 33 页
注： ①本 基金 合同 规定 本 基金的 组合 配置 比例 范围 为： 央行 票据 ：0 —80% ， 回购0 —70% ， 短期 债
券 0—80% ， 同业 存款/ 现 金比例 0 —70% 。 本基 金的 建仓期 为自 本基 金基 金合 同生效 日起 3 个 月，
建仓期 满时 ，各 项资 产配 置比例 符合 基金 合同 约定 。
②本基 金 自2012 年4 月6 日起实 行基 金 份 额分 级,4 月9 日 确认 分级 。
3.2.3 过 去五 年基 金每年 净值 增长率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 8 页 共 33 页
长城货币 2014 年年度报告摘要
第 9 页 共 33 页
注：合 同生 效当 年按 实际 存续期 计算 ，不 按整 个自 然年度 进行 折算 。
3.3 过去三年基金的利润 分配情况
单位 ：人 民币 元
长城货 币A
年度
已按再 投资 形式
转实收 基金
直接通 过应 付
赎回款 转出 金
额
应付利 润
本年变 动
年度利 润
分配合计
备注
2014 119,276,763.11 - - 119,276,763.11
2013 28,859,665.02 - - 28,859,665.02
2012 43,021,747.01 - - 43,021,747.01
合计 191,158,175.14 - - 191,158,175.14
长城货 币B
年度
已按再 投资 形式
转实收 基金
直接通 过应 付
赎回款 转出 金
额
应付利 润
本年变 动
年度利 润
分配合计
备注
2014 96,546,983.30 - - 96,546,983.30
2013 30,998,145.21 - - 30,998,145.21
2012 18,287,736.41 - - 18,287,736.41
合计 145,832,864.92 - - 145,832,864.92
长城货币 2014 年年度报告摘要
第 10 页 共 33 页
§4 管理人 报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验
长城基 金管 理有 限公 司是 经中国 证监 会批 准设 立的 第 15 家基 金管 理公 司， 由 长城证 券有 限 责
任公司 （40 ％） 、 东 方证 券 股份有 限公 司 （15 ％） 、 西 北证券 有限 责任 公司 （15 ％） 、 北 方国 际信 托
投资股 份有 限公 司 （15 ％） 、 中 原信 托投 资有 限公 司 （15 ％ ） 于2001 年 12 月27 日共 同出 资设 立，
当时注 册资 本为 壹亿 元人 民币。2007 年5 月 21 日 ， 经中国 证监 会批 准， 公司 完成股 权结 构调 整，
现有股东为长 城证券有限 责任公司（47.059% ） 、东 方证券股份有 限公司（17.647% ） 、北方 国际信
托股份 有限 公司 （17.647% ）和中 原信 托有 限公 司（17.647%）。 2007 年 10 月 12 日，经 中国 证监
会批准，将注 册资本增 加 至壹亿伍仟万 元人民币 。 公司经营范围 是基金募 集 、基金销售 、资产管
理和中国证监 会许可的 其 他业务。截止 本报告期 末 ，公司管理的 基金有封 闭 式基金：久 嘉证券投
资基金 ；开 放式 基金 ：长 城久恒 平衡 型证 券投 资基 金、长 城久 泰沪 深 300 指 数证券 投资 基金 、 长
城货币市场证 券投资基 金 、长城消费增 值股票型 证 券投资基金、 长城安心 回 报混合型证 券投资基
金、 长城 久富 核心 成长 股 票型证 券投 资基 金(LOF) 、 长城品 牌优 选股 票型 证券 投资基 金 、 长 城稳 健
增利债券型证 券投资基 金 、长 城双动力 股票型证 券 投资基金、长 城景气行 业 龙头灵活配 置混合型
证券投资基金 、长城中 小 盘成长股票型 证券投资 基 金、长城积极 增利债券 型 证券投资基 金、长城
久兆中 小 板 300 指数 分级 证券投 资基 金、 长城 优化 升级股 票型 证券 投资 基金 、长城 保本 混合 型 证
券投资基金、 长城岁岁 金 理财债券型证 券投资基 金 、长城久利保 本混合型 证 券投资基金 、长城增
强收益定期开 放债券型 证 券投资基金、 长城医疗 保 健股票型证券 投资基金 、 长城淘金一 年期理财
债券型证券投 资基金、 长 城工资宝货币 市场基金 、 长城久鑫保本 混合型证 券 投资基金、 长城久盈
纯债分 级债 券型 证券 投资 基金。
4.1.2 基 金经 理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
邹德立
长 城 货 币
市场基
金 、 长 城
工 资 宝 货
币 市 场 基
金 基 金 经
理
2011 年10 月
19 日
- 5 年
男 ， 中 国
籍 ， 武 汉
大 学 经 济
学 学 士 、
华 中 科 技
大 学 工 程
硕 士 。 曾长城货币 2014 年年度报告摘要
第 11 页 共 33 页
就 职 于 深
圳 农 村 商
业 银 行 总
行资金
部 ， 从 事
债 券 投 资
与 研 究 工
作。2009
年 3 月进
入 长 城 基
金 管 理 有
限 公 司 ，
任 运 行 保
障 部 债 券
交 易 员 ，
兼 固 定 收
益研究
员。
蔡旻
长 城 货 币
市 场 基 金
的 基 金 经
理助理
2013 年11 月
11 日
- 4 年
男 ， 厦 门
大 学 金 融
工程学
士、 硕士。
具有 4 年
证 券 从 业
经历。
2010 年进
入 长 城 基
金 管 理 有
限 公 司 ，
曾 任 债 券
研 究 员 ，
自2013 年
11 月 11
日 起 任 长
城 基 金 管
理 有 限 公
司 “ 长城
货 币 市 场
证 券 投 资
基金 ” 基
金 经 理 助
理。
注：① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 公司 做出 决定 的任免 日期 填写 。
②证券 从业 年限 的计 算方 式遵从 证券 业协 会《 证券 业从业 人员 资格 管理 办法 》的相 关规 定。 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 12 页 共 33 页
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信 情况的说明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守了 《证券投 资 基金法》 、 《长城 货币市场 证券投资基金 基
金合同》和其 他有关法 律 法规的规定 ， 以诚实信 用 、勤勉尽责的 原则管理 和 运用基金资 产，在控
制和防范风险 的前提下 ， 为基金份额持 有人谋求 最 大的利益，未 出现投资 违 反法律法规 、基金合
同约定和相关 规定的情 况 ，无因公司未 勤勉尽责 或 操作不当而导 致基金财 产 损失的情况 ，不存在
损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项 说明
4.3.1 公 平交 易制 度和控 制方 法
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法》 、 《证券投 资基金管理公 司管理办 法 》和《证券投 资
基金管理公司 公平交易 制 度指导意见》 的规定， 本 基金管理人制 定并实施 了 《长城基金 管理有限
公司公 平交 易管 理制 度》 。
本基金管理人 通过信息 系 统以及人工控 制等方法 ， 严格保证公平 交易制度 的 执行。在投资 决
策环节，本基 金管理人 制 定和完善投资 授权制度 、 投资对象库和 交易对手 库 管理制度、 投资信息
保密措施，保 证各投资 组 合投资决策的 独立性。 在 交易执行环节 ，本基金 管 理人建立和 完善公平
的交易分配制 度，按照 价 格优先、时间 优先、综 合 平衡、比例分 配的原则 ， 保证了 交易 在各投资
组合间 的公 平。 在风 险监 控环节 ，本 基金 管理 人内 控等相 关部 门进 行事 前、 事中、 事后 的监 控。
4.3.2 公 平交 易制 度的执 行情 况
报告期 内 ， 本 基金 管理 人 严格执 行了 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见 》 和 《 长
城基金 管理 有限 公司 公平 交易管 理制 度》 的规 定， 不同投 资者 的利 益得 到了 公平对 待。
本基金 管理 人严 格控 制不 同投资 组合 之间 的同 日反 向交易 ， 对 同向 交易 的价 差 进行事 后分 析，
定期出具公平 交易稽核 报 告。本报告期 报告认为 ， 本基金管理人 旗下投资 组 合的同向交 易价差均
在合理 范围 内， 结果 符合 相关政 策法 规和 公司 制度 的规定 。
4.3.3 异 常交 易行 为的专 项说 明
报告期内未发 现本基金 存 在异常交易行 为，没有 出 现基金参与的 交易所公 开 竞价同日反向 交
易成交 较少 的单 边交 易量 超过该 证券 当日 成交 量 的5%的现 象。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业 绩表现的说明
4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 13 页 共 33 页
2014 年中国经济在面临 “增长速度进入换挡期、结构调整面临阵痛期、前期刺激政策消化
期” 三 期叠 加的 背景 下， 中国经 济的 传统 动力 投资 、消费 、出 口， 日渐 式微 ，全 年 CPI 同比 增 长
2.2%，GDP 同比 增长7.4% ，总体 上通 胀低 位， 货币 宽松， 宏观 经济 在区 间内 波动运 行。
2014 年1 季度， 央行 春节 前投放 而节 后回 收资 金， 但外汇 占款 增加 巨大， 回 购利率 大幅 下行 ，
市场流 动性 充裕，1 年期 AA 级短 期融 资券 收益 率到 达6.1% 附 近。2 季 度， 宏观 经济面 临下 滑压 力，
央行货币政策 明显转向 ， 持续向市场投 净放资金 。3 季度，宏观 经济不见 好 转，央行 先 后三次定
向降准 ， 债券 牛市 进一 步 延续 ，1 年期AA 级短期 融 资券收 益率 到 达 5.2% 附 近 。 之 后4 季度 ， 央行
定向降准、SLF 操作 、下 调正回购利率 ，结构性 降 息等定向点灌 政策，对 经 济刺激作用有 限。银
行间流 动性 面 临IPO 和季 节性时 点冲 击， 年 末 1 年期 AA 级短 期融 资券 收益 率 回升 到6.0% 附 近。
回顾我 们在 2014 年 的操 作， 总体 看来 较为 成功 。1 季度 ， 我 们判 断债 券牛 市 行情 ， 果 断拉 长
了组合久期， 抓住春节 前 资金紧张机会 ，及时加 大 了债券投资仓 位和同业 定 存比例。2 季度，确
认货币 政策 转向 宽松 ， 紧 追债券 牛市 行情 ， 半 年末 提高回 购资 产比 重。 到了3 季度 ， 央 行加 大定
向刺激 力度 ， 因 此依 然加 仓为主 。4 季度，IPO 冻结 超出预 期， 资金 面有 所收 紧， 中 登推 出债 券质
押黑天鹅事件 ，引发债 市 调整，我们选 择控制投 资 节奏，大幅度 提高回购 资 产比例，规 避利率风
险。从 全年 来看 ，为 组合 持有人 取得 了较 高的 投资 回报。
4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现
报告期 内， 本基 金净 值收 益率 A 级为 5.1149% 、B 级为 5.3770% ， 业 绩比 较基 准收益 率 A 级为
0.3500% 、B 级为 0.3500% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走 势的简要展望
展望2015 年， 地产 销售 对 投资的 滞后 影响 逐渐 显现 ， 而地 方政 府信 用撤 出 “ 平台公 司 ” 对基
建的负面影响 更应高度 关 注。总体来看 ，宏观经 济 的 “底线 ”思 维，要 求 2015 年至少上 半年都
应维持 较为 宽松 的货 币环 境， 以保 证宏 观经 济走 稳。 中国经 济将 在7.2% 上下 运 行， CPI 平均在 2.0%
左右， 通胀 无忧 ，进 一步 降准降 息可 能性 极大 。
对于2015 年的 债券 市场 ， 我们认 为经 过年 末市 场调 整， 债券 收益 率重 新回 到 安全空 间 。 作 为
货币基金主要 投资品种 的 短期融资券和 浮息债券 存 在投资机会， 同业协议 存 款在利率市 场化背景
下也有较高价 格。我们 将 紧盯宏观 经济 与政策变 化 ，适时优化组 合配置， 把 握流动性、 收益性和
风险性 三者 的平 衡， 为持 有人争 取稳 健的 投资 回报 。
长城货币 2014 年年度报告摘要
第 14 页 共 33 页
4.6 管理 人对报告期内基金 估值程序等事项的 说明
1 、有 关参 与估 值流 程各 方 及人员 的职 责分 工、 专业 胜任能 力和 相关 工作 经历
公司成立了受 托资产估 值 委员会，为基 金估值业 务 的最高决策机 构，由公 司 总经理、分管 估
值业务副总经 理、督察 长 、投资总监、 研究部总 经 理、运行保障 部经理、 基 金会计、基 金经理和
行业研 究员 、金 融工 程研 究员等 组成 ，公 司监 察稽 核人员 列席 受托 资产 估值 委员会 。
受托资产估值 委员会负 责 制定、修订和 完善基金 估 值政策和程序 ，定期对 估 值政策和程序 进
行评价，在发 生了影响 估 值政策和程序 的有效性 及 适用性的情况 后及时修 订 估值方法， 以保证其
持续适用。基 金会计凭 借 其专业技能和 对市场产 品 长期丰富的估 值经验以 及 对相关法律 法规的熟
练掌握，对没 有市价的 投 资品种的估值 方法在其 专 业领域提供专 业意见。 基 金经理及研 究员凭借
其丰富的专业 技能和对 市 场产品的长期 深入的跟 踪 研究，对没有 市价的投 资 品种综合宏 观经济、
行业发展、及 个股状况 等 各方面因素， 从价值投 资 的角度进行理 论分析， 并 根据分析的 结果向受
托资产估值委 员会建议 应 采用的估值方 法及合理 的 估值区间。金 融工程人 员 根据受托资 产估值委
员会提出的多 种估值方 法 预案，利用金 融工程研 究 体系各种经济 基础数据 和 数量化工具 ，针对不
同的估值方法 及估值模 型 进行演算，为 估值委员 会 寻找公允的、 操作性较 强 的估值方法 提供数理
依据。监察稽 核人员对 估 值委员会 做出 的决议进 行 合规性审查， 对估值委 员 提交的基金 估值信息
披露文 件进 行合 规性 审查 。
受托资产估值 委员会成 员 均具有五年以 上证券、 基 金行业工作经 验，具备 专 业胜任能力； 基
金会计具有会 计从业资 格 和基金行业从 业资格， 精 通基金估值政 策、流程 和 标准，具有 五年以上
基金估值和会 计核算工 作 经验；基金经 理和研究 员 均拥有五年以 上基金、 证 券投资工作 经验，精
通投资 、研 究理 论知 识和 工具方 法。
2 、基 金经 理参 与或 决定 估 值的程 度
基金经 理作 为估 值委 员会 成员， 凭借 其丰 富的 专业 技 能和对 市场 产品 的长 期深 入的跟 踪研 究，
向受托 资产 估值 委员 会建 议应采 用的 估值 方法 及合 理的估 值区 间。 基金 经理 有权出 席估 值委 员 会
会议， 但不 得干 涉估 值委 员会作 出的 决定 及估 值政 策的执 行。
3 、参与估值流 程各方之 间 存在的任何重 大利益冲 突 估值委员会秉 承基金持 有 人利益至上 的
宗旨， 在估 值方 法的 选择 上力求 客观 、 公 允， 在 数 据的采 集方 面力 求公 开、 获取方 便、 操作 性强、
不易操 纵。 本基 金管 理人 旗下管 理的 基金 ， 其 参与 估 值流程 各方 之间 不存 在任 何重大 的利 益冲 突 。
4 、已 签约 的任 何定 价服 务 的 性质 与程 度
本基金管理人 已与中央 国 债登记结算有 限责任公 司 签署服务协议 ，由其按 约 定提供银行间 同长城货币 2014 年年度报告摘要
第 15 页 共 33 页
业市场 交易 的债 券品 种的 估值数 据。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的 说明
根据 《 长城 货币 市场 证券 投资基 金基 金合 同》 规定 ， 本基 金收 益 “每 日分 配 、 按月 支付” ， 每
月累计 收益 支付 方式 只采 用红利 再投 资（ 即红 利转 基金份 额） 方式 。
本 报 告 期 应 以 再 投 资 形 式 分 配 利 润 人 民 币 215,823,746.41 元 ， 已 分 配 利 润 人 民 币
215,823,746.41 元。
4.8 报告 期内管理人对本基 金持有人数或基金 资产净值预警情形 的说明
本报告 期 内 ，本 基金 无需 要说明 的情 况。
§5 托管人 报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声 明
报告期 内 ， 本 基金 托管 人 严格遵 守 《中 华人 民共 和 国证券 投资 基金 法 》 及 其 他有关 法律 法规 、
基金合同和托 管协议的 规 定，尽职尽责 地履行了 托 管人应尽的义 务，不存 在 任何损害基 金份额持
有人利 益的 行为 。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规 守信、 净 值计算 、 利润分配 等
情况的 说明
报告期内，基 金管理人 在 投资运作、基 金资产净 值 计算、利润分 配、基金 费 用开支等方面 ，
能够遵守有关 法律法规 ， 未发现有损害 基金份额 持 有人利益的行 为。报告 期 内，本基 金 运作过程
中曾出 现投 资组 合指 标被 动偏离 标准 的情 况， 托管 人 根据有 关规 定及 时向 基金 管理人 进行 了提 示，
基金管 理人 按照 规定 进行 了调整 。 本 报告 期应 以再 投资形 式分 配利 润人 民 币215,823,746.41 元，
已分配 利润 人民 币215,823,746.41 元。
5.3 托管人对本年度报告 中财务信息等内容 的真实、 准确和完整 发表意见
托管人 认为 ， 由 基金 管理 人编制 并经 托管 人复 核的 本基 金 2014 年 年度 报告 中 的财务 指标 、 净
值表现 、财 务会 计报 告、 利润分 配、 投资 组合 报告 等内容 真实 、准 确和 完整 。 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 16 页 共 33 页
§6 审计报 告
安永华明会计 师事务所 为 本基金出具了 标准无保 留 意见的审计报 告，投资 者 可通过年度 报告正文
查看审 计报 告全 文。
§7 年度财 务报表
7.1 资产 负债表
会计主 体： 长城 货币 市场 证券投 资基 金
报告截 止日 ： 2014 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2014 年12 月 31 日
上年度末
2013 年12 月 31 日
资 产：
银行存 款
1,700,422,354.81 756,459,025.34
结算备 付金
- -
存出保 证金
- -
交易性 金融 资产
3,630,718,135.17 798,561,415.75
其中： 股票 投资
- -
基金投 资
- -
债券投 资
3,630,718,135.17 798,561,415.75
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产
- -
买入返 售金 融资 产
2,288,491,349.54 1,347,975,441.97
应收证 券清 算款
- -
应收利 息
109,864,386.35 29,554,394.50
应收股 利
- -
应收申 购款
443,000,661.64 116,639,371.10
递延所 得税 资产
- -
其他资 产
- -
资产总 计
8,172,496,887.51 3,049,189,648.66
负债和所有者权益 附注号
本期末
2014 年12 月 31 日
上年度末
2013 年12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债
- -
卖出回 购金 融资 产款
898,927,691.59 53,997,853.00 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 17 页 共 33 页
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
3,718,181.89 600.00
应付管 理人 报酬
2,034,293.44 486,272.07
应付托 管费
616,452.56 147,355.20
应付销 售服 务费
1,077,604.48 171,236.58
应付交 易费 用
134,372.48 37,505.83
应交税 费
1,160,735.69 1,017,919.25
应付利 息
121,332.17 4,704.02
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债
69,560.00 59,560.00
负债合 计
907,860,224.30 55,923,005.95
所有者权益：
实收基 金
7,264,636,663.21 2,993,266,642.71
未分配 利润
- -
所有者 权益 合计
7,264,636,663.21 2,993,266,642.71
负债和 所有 者权 益总 计
8,172,496,887.51 3,049,189,648.66
注 ： 报 告 截 止 日 2014 年 12 月 31 日， A 级 基 金 份 额 净 值 人 民 币 1.000 元 ， 基 金 份 额 总 额
5,411,709,154.51 份；B 级基金 份额 净值 人民 币 1.000 元 ，基 金份 额总 额 1,852,927,508.70 份。
基金份 额总 额7,264,636,663.21 份。
7.2 利润表
会计主 体： 长城 货币 市场 证券投 资基 金
本报告 期：2014 年1 月1 日至 2014 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2014 年1 月1 日至2014
年 12 月31 日
上年度可比期间
2013 年1 月1 日至2013
年 12 月 31 日
一、收入
259,003,405.11 72,716,188.76
1.利息 收入
240,736,239.12 68,313,563.24
其中： 存款 利息 收入
44,225,743.15 22,010,046.82
债券利 息收 入
120,682,198.82 32,093,283.17
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
75,828,297.15 14,210,233.25
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （ 损失 以 “- ” 填 列）
18,267,165.99 4,402,625.52
其中： 股票 投资 收益
- -
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益
18,267,165.99 4,402,625.52
资产支 持证 券投 资收 益
- - 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 18 页 共 33 页
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益
- -
股利收 益
- -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
- -
4. 汇 兑收 益 （ 损失 以 “- ” 号填
列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填
列）
- -
减： 二、费用
43,179,658.70 12,858,378.53
1．管 理人 报酬
14,806,222.91 4,894,503.96
2．托 管费
4,486,734.24 1,483,182.96
3．销 售服 务费
6,559,060.73 1,930,351.59
4．交 易费 用
2,505.45 -
5．利 息支 出
17,027,793.37 4,262,400.52
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
17,027,793.37 4,262,400.52
6．其 他费 用
297,342.00 287,939.50
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”
号填列）
215,823,746.41 59,857,810.23
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净 亏损以 “-”号
填列）
215,823,746.41 59,857,810.23
7.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 长城 货币 市场 证券投 资基 金
本报告 期：2014 年1 月1 日至 2014 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月 1 日至2014 年12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
2,993,266,642.71 - 2,993,266,642.71
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 215,823,746.41 215,823,746.41
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “-” 号填 列）
4,271,370,020.50 - 4,271,370,020.50 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 19 页 共 33 页
其中：1.基 金申 购款 34,416,254,393.41 - 34,416,254,393.41
2.基金 赎回 款 -30,144,884,372.91 - -30,144,884,372.91
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- -215,823,746.41 -215,823,746.41
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
7,264,636,663.21 - 7,264,636,663.21
项目
上年度可比期间
2013 年1 月 1 日至2013 年12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
1,880,054,911.96 - 1,880,054,911.96
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 59,857,810.23 59,857,810.23
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “-” 号填 列）
1,113,211,730.75 - 1,113,211,730.75
其中：1.基 金申 购款 9,666,318,811.71 - 9,666,318,811.71
2.基金 赎回 款 -8,553,107,080.96 - -8,553,107,080.96
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- -59,857,810.23 -59,857,810.23
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
2,993,266,642.71 - 2,993,266,642.71
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 杨光 裕______
______ 熊 科金______
____ 彭洪 波____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报表附注
7.4.1 基 金基 本情 况
长城货币市场 证券投资 基 金(以下简称“ 本基金 ”) ，系经中国证 券监督管 理 委员会（ “中国
证监会 ”） 证监基 金字[2005]52 号文 《 关于 同意 长城 货币市 场证 券投 资基 金募 集的批 复》 的核准 ，
由长城基金管理有限公司作为发起人向社会公开发行募集，首次设立募集规模为长城货币 2014 年年度报告摘要
第 20 页 共 33 页
2,934,887,104.33 份基 金 份额， 本基 金基 金合 同于2005 年5 月30 日生 效。 本 基金为 契约 型开 放
式基金，存续 期限不定 。 本基金的基金 管理人为 长 城基金管理有 限公司， 注 册登记机构 为长城基
金管理 有限 公司 ，基 金托 管人为 华夏 银行 股份 有限 公司（ “华 夏银 行 ”）。
根据《长城货 币市场证 券 投资基金实施 基金份额 分 级与变更业绩 比较基准 并 修改基金合同 、
托管协 议和 招募 说明 书的 公告》 本 基金 自 2012 年 4 月 6 日起 对本 基金 实施 基金份 额分 级， 同时
对本基 金的 业绩 比较 基准 进行变 更， 于2012 年4 月9 日 确认 分级 。
本基金 分设 两级 基金 份额 ：A 级基 金份 额 和 B 级基 金份额 。两 级基 金收 取不 同销售 服务 费 并
单独公 布每 万份 净收 益和 基金 7 日年 化收 益率 。并 根据投 资者 基金 交易 账户 所持有 份额 数量 是 否
不低 于 500 万份 进行 不同 级别基 金份 额的 判断 和处 理。在 基金 存续 期内 的任 何一个 开放 日， 单 个
基金账 户内 保留 的本 基金 份额超 过 500 万 份（ 含 500 万份） 时， 本基 金注 册 登记机 构将 自动 升级
其单个 基金 账户 内持 有的 可用基 金份 额为 B 级 基金 份额， 未结 转收 益将 不结 转，一 并带 入 B 级份
额， 并 于升 级当 日适 用B 级份额 的相 关费 率。 单个 基金账 户内 保留 的本 基金 份额低 于 500 万 份 （ 不
含 500 万份 ）时 ，本 基金 注 册登 记机 构将 自动 降级 其单个 基金 账户 内持 有的 可用基 金份 额为 A 级
基金份 额， 未结 转收 益将 不结转 ，一 并带 入A 级份 额，并 于降 级当 日适 用 A 级份额 的相 关费 率。
本基金 投资 于国 内依 法发 行、 高信 用等 级 、 具 有一 定剩余 到期 期限 的债 券 、 央行票 据 、 回 购，
以及法律法规 允许投资 的 其他金融工具 。包括： 现 金；一年以内 （含一年 ） 的银行定期 存款、大
额存单 ；剩 余期 限在 397 天以内 （含 397 天） 的债 券；期 限在 一年 以内 （含 一年） 的债 券回 购 ；
期限在一年以 内（含一 年 ）的中央银行 票据；中 国 证监会、中国 人民银行 认 可的其他具 有良好流
动性的 货币 市场 工具 。 自 基金合 同生 效 至2012 年4 月5 日 的业 绩比 较基 准为 ： 税后 一年 期银 行定
期存款 利率 ； 自2012 年4 月 6 日 起业 绩比 较基 准为 ：税后 银行 活期 存款 利率 。
7.4.2 会 计报 表的 编制基 础
本财务报表系 按照财政 部 颁布的《企业 会计准则 — 基本准则》以 及其后颁 布 及修订的具体 会
计准则、应 用指南、 解释 以及其他相 关规定（ 以下 合称“企业 会计准则” ）编 制,同时，对 于在具
体会计核算和 信息披露 方 面，也参考了 中国证券 投 资基金业协会 修订并发 布 的《证券投 资基金会
计核算 业务 指引 》 、 中国 证 监会制 定的 《关 于证 券投 资基金 执行<企 业会 计准 则>估值 业务 及份 额净
值计价有 关 事项的通 知》 、 《证券投资 基金信息 披露 管理办法》 、 《 证券投资 基 金信息披露 内容与 格
式准则 》第 2 号 《年 度报 告的内 容与 格式 》 、 《 证券 投资基 金信 息披 露编 报规 则》第 3 号 《会 计 报
表附注 的编 制及 披露 》 、 《 证券投 资基 金信 息披 露编 报规则 》 第 5 号 《货 币市 场基金 信息 披露 特 别
规定》 、 《证 券投 资基 金信 息披 露 XBRL 模 板第3 号< 年度报 告和 半年 度报 告> 》 及其他 中国 证监 会颁
布的相 关规 定。 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 21 页 共 33 页
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
采用若 干修 订后/新 会计 准 则
2014 年 1 至 3 月， 财政 部 制定了 《企 业会 计准 则第 39 号—— 公 允价 值计量 》 和《企 业会 计
准则 第 30 号 —— 财务 报表 列报》 等 7 项 会计 准则 ； 上述 7 项 会计 准则 均 自 2014 年 7 月 1 日起 施
行。2014 年 6 月， 财政 部 修订了 《企 业会 计准 则第 37 号—— 金 融工 具列 报》 ， 在 2014 年年 度及
以后期 间的 财务 报告 中施 行。
上述会 计准 则的 变化 对本 财务报 表无 重大 影响 。
7.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本基金 财务 报表 符合 企业 会计准 则的 要求 ， 真 实、 完 整地反 映了 本基 金2014 年12 月31 日的
财务状 况以 及2014 年度 的 经营成 果和 净 值 变动 情况 。
7.4.4 本 报告 期所 采用的 会计 政策、 会计 估计与 最近 一期年 度报 告相一 致的 说明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
7.4.5 差 错更 正的 说明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的重 大会 计差 错更 正。
7.4.6 税项
1. 营业 税、 企业 所得 税
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税 字[2004]78 号文 《 关于证 券投 资基 金税 收政 策的通 知》 的规
定， 自2004 年1 月1 日起 ， 对证 券投 资基 金 （封 闭 式证券 投资 基金 ， 开 放式 证券投 资基 金） 管理
人运用 基金 买卖 股票 、债 券的差 价收 入， 免征 营业 税。
根据财政部、 国家税务 总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。
2. 个人 所得 税
个人所 得税 税率 为20% 。
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2002]128 号文 《关于开放式证 券投资基 金有关税收问 题
的通知》的规 定，对基 金 取得的股票的 股息、红 利 收入，债券的 利息收入 、 储蓄存款利 息收入，
由上市公司、 发行债券 的 企业及金融机 构在向基 金 派发股息、红 利、债券 的 利息及储蓄 利息时代
扣代缴 个人 所得 税。 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 22 页 共 33 页
根据财政部、国 家税务总 局财税字[2008]132 号文 《财政部、国家 税务总局 关于储蓄存款 利
息所得 有关 个人 所得 税政 策的通 知》 的规 定： 自 2008 年 10 月 9 日起 ，暂 免 征收储 蓄存 款利 息所
得个人 所得 税。
7.4.7 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
长城基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、注 册登 记机 构、基 金销 售机 构
华夏银 行 基金托 管人 、基 金代 销机 构
东方证 券股 份有 限公 司（ “ 东方 证券 ” ） 基金管 理人 股东 、基 金代 销机构
长城证 券有 限责 任公 司（ “ 长城 证券 ” ） 基金管 理人 股东 、基 金代 销机构
北方国 际信 托股 份有 限公 司 基金管 理人 股东
中原信 托有 限责 任公 司 基金管 理人 股东
长城嘉 信资 产管 理有 限公 司 基金管 理人 控股 子公 司
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.8 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易
7.4.8.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易
7.4.8.1.1 股 票交 易
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均未 通过 关联 方交易 单元 进行 股票 交易 。
7.4.8.1.2 债 券交 易
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均未 通过 关联 方交易 单元 进行 债券 交易 。
7.4.8.1.3 债 券回 购交 易
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 ，均 未通 过关 联方交 易单 元进 行债 券回 购交易 。
7.4.8.1.4 权 证交 易
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均未 通过 关联 方交易 单元 进行 权证 交易 。
7.4.8.1.5 应 支付 关联 方的 佣金
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均未 产生 应付 关联方 的佣 金。
7.4.8.2 关 联方 报酬
7.4.8.2.1 基 金管 理费
单 位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2013 年1 月1 日至2013 年12 月
31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 14,806,222.91 4,894,503.96 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 23 页 共 33 页
的管理 费
其 中 ： 支 付 销 售 机 构 的
客户维 护费
2,825,373.95 838,914.39
注：1 ） 基 金管 理费 每日 计 提， 按 月支 付。 基金 管理 费按前 一日 的基 金资 产净 值的0.33% 的年 费率
计提。 计算 方法 如下 ：
H=E×0 .33% / 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
2）本 期末 本基 金未 支付 的 管理费 余额 人民 币 2,034,293.44 元。 （2013 年 末： 人民币 486,272.07
元）
7.4.8.2.2 基 金托 管费
单 位： 人民 币元
项目
本期
2014 年1 月1 日至2014 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2013 年1 月1 日至2013 年12 月
31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
4,486,734.24 1,483,182.96
注：1 ） 基 金托 管费 每日 计 提， 按 月支 付。 基金 托管 费按前 一日 的基 金资 产净 值的0.10% 的年 费率
计提。 计算 方法 如下 ：
H=E×0 .10% / 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
2 ） 本 期 末 本 基 金 未 支 付 的 托 管 费 余 额 人 民 币 616,452.56 元。(2013 年 12 月 31 日 ： 人 民 币
147,355.20 元)
7.4.8.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2014 年 1 月 1 日至2014 年12 月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
长城货 币A 长城货 币B 合计
华夏银 行 45,885.46 6,958.75 52,844.21
长城基 金管 理有 限公 司 2,465,863.53 144,982.85 2,610,846.38
长城证 券 350,982.61 2,562.76 353,545.37
东方证 券 1,373.30 - 1,373.30 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 24 页 共 33 页
合计 2,864,104.90 154,504.36 3,018,609.26
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2013 年 1 月 1 日至2013 年12 月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
长城货 币A 长城货 币B 合计
华夏银 行 51,182.29 1,966.70 53,148.99
长城基 金管 理有 限公 司 80,012.95 57,112.40 137,125.35
长城证 券 9,936.23 24.66 9,960.89
东方证 券 607.28 - 607.28
合计 141,738.75 59,103.76 200,842.51
注：1) 基金销 售服务费 用 于支付销售机 构佣金、 基 金的营销费用 以及基金 份 额持有人服 务费等。
本基金 A 级份 额的 基金 销 售服务 费按 前一 日基 金资 产净值 的 0.25% 的 年费 率 计提； 本基 金 B 级份
额的基金销售 服务费按 前 一日基金资产 净值的 0.01% 的年费率计提 。各级基 金 份额的销售服 务费
每日计 算， 按月 支付 计算 方法如 下：
H=E×R / 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金销 售服务 费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
R 为该 级基 金份 额的 销售 服务费 年费 率
2)基金 销售 服务 费于 2014 年末尚 未支 付关 联方 销售 服务费 余额 合计 561,180.17 元， 其中 ：未 支
付长城 基金 管理 有限 公 司A 级基 金份 额为505,047.22 元，B 级 基金 份额 为13,182.76 元； 尚未 支
付华夏 银行 A 级 基金 份额 为 4,611.36 元，B 级基 金 份额为 1,790.07 元 ；尚 未 支付长 城证 券 A 级
基金份 额 为36,088.06 元，B 级 基金 份额 为347.36 元； 尚 未支 付东 方证 券 A 级基金 份额 为 113.34
元，B 级 基金 份额 为 0.00 元。(2013 年 未支 付关 联 方余额 合 计 16,764.95 元 ，其中 ：未 支付 长城
基金管 理有 限公 司 A 级基 金份额 为 6,157.87 元，B 级基金 份额 为 6,039.27 元 ；尚未 支付 华夏 银
行 A 级基 金 份额为 3,748.90 元，B 级 基金 份额为 444.07 元 ；尚 未支 付长 城证 券 A 级基金 份额 为
302.26 元，B 级 基金 份额 为 24.66 元 ，尚 未支 付东 方证券 A 级 基金 份额为 47.92 元，B 级基 金份
额为0.00 元。)
7.4.8.3 与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券( 含 回购)交易
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期 间 均未 与关 联方 进行银 行间 同业 市场 的债 券（含 回购 ）交 易。
7.4.8.4 各 关联 方投 资本 基金 的情况
7.4.8.4.1 报 告期 内基 金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金的情 况
注：本基金的 基金管理 人 本期及上年度 可比期间 未 运用固有资金 投资于本 基 金。基金管 理人于本长城货币 2014 年年度报告摘要
第 25 页 共 33 页
期末及 上年 度末 均未 持有 本基金 份额 。
7.4.8.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况
注：于 本年 度报 告期 末及 上年度 报告 期末 ，除 基金 管理人 之外 的其 他关 联方 均未投 资本 基金 。
7.4.8.5 由 关联 方保 管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入
单位 ：人 民币 元
关联方
名称
本期
2014 年1 月 1 日至2014 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2013 年1 月1 日至2013 年12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
华夏银行 422,354.81 29,851.40 21,459,025.34 16,188.62
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 华夏 银行 保管 ，并按 银行 同业 利率 计息 。
7.4.8.6 本 基金 在承 销期 内参 与关联 方承 销证券 的情 况
注：本 基金 于本 年度 及上 年度， 均未 在承 销期 内直 接购入 关联 方承 销证 券。
7.4.9 期 末（ 2014 年12 月31 日 ）本 基金持有 的流 通受限 证券
7.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券
注：本 基金 于本 年末 未持 有因认 购新 发/ 增发 证券 而 流通受 限的 证券 。
7.4.9.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流通 受限 股票
注：本 基金 于本 年末 未持 有暂时 停牌 的股 票。
7.4.9.3.1 银 行间 市场 债券 正回 购
截至本 报告 期 末2014 年12 月 31 日 止， 本 基金 从事 银行间 市场 债券 正回 购交 易形成 的卖 出回
购证券 款余 额898,927,691.59 元， 是以 如下 债券 作 为抵押 ：
金额 单位 ：人 民币 元
债券代 码 债券名 称 回购到 期日 期末估 值单 价 数量（ 张） 期末估 值总 额
041455039 14 华电煤
业 CP002
2015 年1 月5 日 100.18 810,000 81,145,800.00
041454076 14 南汇
CP002
2015 年1 月5 日 100.00 210,000 21,000,000.00
041475001 14 宁宝塔
CP001
2015 年1 月5 日 100.20 715,000 71,643,000.00
041453019 14 恒逸
CP002
2015 年1 月5 日 100.00 500,000 50,000,000.00
041454007 14 玉皇化
工 CP001
2015 年1 月5 日 100.10 350,000 35,035,000.00
041464064 14 玉皇化
工 CP003
2015 年1 月5 日 99.93 500,000 49,965,000.00 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 26 页 共 33 页
140204 14 国开04 2015 年1 月5 日 100.01 1,100,000 110,011,000.00
140207 14 国开07 2015 年1 月5 日 100.05 1,000,000 100,050,000.00
140327 14 进出27 2015 年1 月5 日 100.06 430,000 43,025,800.00
140352 14 进出52 2015 年1 月5 日 97.29 500,000 48,645,000.00
110221 11 国开21 2015 年1 月5 日 100.74 300,000 30,222,000.00
100236 10 国开36 2015 年1 月5 日 99.91 1,300,000 129,883,000.00
130234 13 国开34 2015 年1 月5 日 101.60 1,000,000 101,600,000.00
140204 14 国开04 2015 年1 月5 日 100.01 400,000 40,004,000.00
合计
9,115,000 912,229,600.00
7.4.9.3.2 交 易所 市场 债券 正回 购
截至本 报告 期 末2014 年12 月 31 日 止， 本 基金 从事 证券交 易所 债券 正回 购交 易形成 的卖 出回
购证券 款余 额 为0.00 元 ， 无质押 债券 。
7.4.10 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 其他 重要 事项。
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资 产组合情 况
金额单 位: 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（%）
1 固定收 益投 资 3,630,718,135.17 44.43
其中： 债券 3,630,718,135.17 44.43
资产 支持 证券 - -
2 买入返 售金 融资 产 2,288,491,349.54 28.00
其中： 买断 式回 购的 买入 返售 金 融资
产
296,884,562.14 3.63
3 银行存 款和 结算 备付 金合 计 1,700,422,354.81 20.81
4 其他各项 资产 552,865,047.99 6.76
5 合计 8,172,496,887.51 100.00
8.2 债 券回 购融 资情况
金额单 位: 人民 币元
序号 项目 占基金 资产 净值 的比 例（% ）
1 报告期 内债 券回 购融 资余 额 12.89
其中： 买断 式回 购融 资 - 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 27 页 共 33 页
序号 项目 金额
占基金
资产净
值的比
例（％ ）
2 报告期 末债 券回 购融 资余 额 898,927,691.59 12.37
其中： 买断 式回 购融 资 - -
注：报告期内 债券回购 融 资余额占基金 资产净值 的 比例为报告期 内每个交 易 日融资余额 占资产净
值比例 的简 单平 均值 。
债 券正 回购的 资金 余额超 过基 金资产 净值 的 20% 的 说明
序号 发生日 期
融资余 额
占基金 资
产净值 比
例（% ）
原因 调整期
1 2014 年6 月27 日 20.41 基金赎 回 1 天
8.3 基 金投 资组 合平均剩 余期 限
8.3.1 投 资组 合平 均剩余 期限 基本情 况
项目 天数
报告期 末投 资组 合平 均剩 余期限 121
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最高 值 152
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最低 值 55
报 告期 内投资 组合 平均剩 余期 限超过 180 天情况 说明
注：本 基金 本报 告期 内投 资组合 平均 剩余 期限 未发 生违规 超 过180 天的 情况 。
8.3.2 期 末投 资组 合平均 剩余 期限分 布比 例
序号 平均剩 余期 限
各期限 资产 占基 金资 产
净值的 比例 （% ）
各期限 负债 占基 金资
产净值 的比 例（% ）
1 30 天 以内 31.24 12.37
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
2.51 -
2 30 天( 含) —60 天 18.86 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
3 60 天( 含) —90 天 4.47 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
4 90 天( 含) —180 天 18.40 - 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 28 页 共 33 页
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
5 180 天( 含) —397 天 （含 ） 31.92 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
合计 104.89 12.37
8.4 期 末按 债券 品种分类 的债 券投资 组合
金额 单位 ：人 民币 元
序号 债券品 种 摊余成 本
占基金 资产 净值
比例（%）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 856,539,161.53 11.79
其中： 政策 性金 融债 856,539,161.53 11.79
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 2,774,178,973.64 38.19
6 中期票 据 - -
7 其他 - -
8 合计 3,630,718,135.17 49.98
9 剩余存 续期 超 过397 天 的 浮动利 率债 券 182,668,140.81 2.51
8.5 期 末按 摊余 成本占基 金资 产净值 比例 大小排 序 的 前十名 债券 投资明 细
金 额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 债券数 量( 张) 摊余成 本
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 011489002 14 鞍 钢股
SCP002
2,500,000 250,001,901.61 3.44
2 140204 14 国开 04 1,500,000 150,014,331.53 2.06
3 041460111 14 永 泰能
源CP002
1,500,000 149,964,407.63 2.06
4 100236 10 国开 36 1,300,000 129,878,188.54 1.79
5 041455039 14 华 电煤
业CP002
1,200,000 120,219,783.92 1.65
6 130234 13 国开 34 1,000,000 101,596,192.06 1.40
7 041456022 14 新 中泰
集CP001
1,000,000 101,191,743.14 1.39
8 041475001 14 宁 宝塔
CP001
1,000,000 100,200,766.34 1.38
9 140207 14 国开 07 1,000,000 100,048,814.00 1.38 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 29 页 共 33 页
10 041466017 14 苏 城投
CP001
1,000,000 100,000,078.35 1.38
8.6 “ 影子 定价 ”与“摊 余成 本法” 确定 的基金 资产 净值的 偏离
项目 偏离情 况
报告期 内偏 离度 的绝 对值 在 0.25( 含)-0.5% 间 的次 数 143
报告期 内偏 离度 的最 高值 0.4502%
报告期 内偏 离度 的最 低值 -0.0569%
报告期 内每 个交 易日 偏离 度的绝 对值 的简 单平 均值 0.2528%
8.7 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序 的 前十名 资产 支持证 券投 资明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
8.8 投 资组 合报 告附注
8.8.1
本基金估值采 用摊余成 本 法，即估值对 象以买入 成 本列示，按实 际利率并 考 虑其买入时的 溢
价与折价，在 其剩余存 续 期内摊销，每 日计提损 益 。本基金不采 用市场利 率 和上市交易 的债券和
票据的 市价 计算 基金 资产 净值。
8.8.2
本基金 在本 报告 期内 不存 在剩余 期限 小于 397 天但 剩余存 续期 超过 397 天的 浮动利 率债 券 的
摊余成 本超 过当 日基 金资 产净 值 20 ％的 情况 。
8.8.3 本报告期 内本基金投资 的前十名 证券的发 行主体 未被监管 部门立案 调查， 或在报告 编制日
前一年 内受 到过 公开 谴责 、处罚 。
8.8.4 期 末其 他各 项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 -
2 应收证 券清 算款 -
3 应收利 息 109,864,386.35
4 应收申 购款 443,000,661.64
5 其他应 收款 -
6 待摊费 用 -
7 其他 -
8 合计 552,865,047.99
8.8.5 投 资组 合报告 附注 的其 他文字 描述 部分
注：由 于四 舍五 入的 原因 ，分项 之和 与合 计项 之间 可能存 在尾 差。 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 30 页 共 33 页
§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份 额持有人 户数 及持有 人结 构
份额单 位： 份
份
额
级
别
持有人
户数
( 户)
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份
额比例
长
城
货
币A
134,310 40,292.67 42,295,678.55 0.78% 5,369,413,475.96 99.22%
长
城
货
币B
87 21,298,017.34 1,328,797,821.77 71.71% 524,129,686.93 28.29%
合
计
134,397 54,053.56 1,371,093,500.32 18.87% 5,893,543,162.89 81.13%
注：对于分级 基金，下 属 分级份额比例 的分母采 用 各自级别的份 额，对于 合 计数，比例 的分母采
用下属 分级 基金 份额 的合 计数。
9.2 期 末基 金管 理人的从 业人 员持有 本基 金的情 况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
长城货 币A 7,520,686.98 0.1390%
长城货 币B - -
合计
7,520,686.98 0.1035%
9.3 期 末基 金管 理人的从 业人 员持有 本开 放式基 金份 额总量 区间 的情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投资和 研究 部门 负责 人 持
有本开 放式 基金
长城货 币A >100
长城货 币B 0
合计
>100
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
长城货 币A
0~10
长城货 币B
0
合计
0~10 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 31 页 共 33 页
§10 开放式基金份额变动
单位： 份
长城货 币 A 长城货 币 B
基金合 同生 效日 （2005 年 5 月 30 日） 基金
份额总 额
2,935,209,062.29 -
本报告 期期 初基 金份 额总 额 1,096,022,911.10 1,897,243,731.61
本报告 期基 金总 申购 份额 23,514,242,871.09 10,902,011,522.32
减: 本报 告期 基金 总赎 回份 额 19,198,556,627.68 10,946,327,745.23
本报告 期基 金拆 分变 动份 额（份 额减 少以"-"
填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 5,411,709,154.51 1,852,927,508.70
§11 重大事件揭示
11.1 基 金 份额 持有人 大会 决议
本基金 本报 告期 内无 基金 份额持 有人 大会 决议 。
11.2 基 金 管理 人、基 金托 管人 的专门 基金 托管部 门的 重大人 事变 动
1 、基 金管 理人 重大 人事 变 动
自2014 年3 月24 日 起 ， 余骏先 生不 再担 任公 司副 总经理 ， 并全 职担 任长 城 基金管 理有 限公
司子公 司长 城嘉 信资 产管 理有限 公司 总经 理职 务 ； 自2014 年4 月17 日 起 ， 杨建华 先生 担任 公司
副总经 理。
2 、基 金托 管人 的专 门基 金 托管部 门的 重大 人事 变动
本报告 期， 基金 托管 人的 专门基 金托 管部 门无 重大 人事变 动。
11.3 涉 及 基金 管理人 、基 金财 产、基 金托 管业务 的诉 讼
本基金 本报 告期 内无 涉及 本基金 管理 人、 基金 财产 、基金 托管 业务 的诉 讼事 项。
11.4 基 金 投资 策略的 改变
本基金 本报 告期 投资 策略 无改变 。 长城货币 2014 年年度报告摘要
第 32 页 共 33 页
11.5 为 基 金进 行审计 的会 计师 事务所 情况
1 、本 期未 有改 聘会 计师 事 务所。
2 、本 基金 本报 告期 应支 付 给会计 师事 务所 的报 酬为 人民币 六万 元。
3 、目前为本 基金提 供审计 服务的会计 师事务 所为安 永华明会计 师事务 所（特 殊普通合伙） ，
为本基 金提 供审 计服 务自 本基金 合同 生效 日持 续至 本报告 期。
11.6 管 理 人、 托管人 及其 高级 管理人 员受 稽查或 处罚 等情况
本基金本报 告期基 金管理 人、基金托 管人涉 及托管 业务机构及 其高级 管理人 员未受到任 何稽
查或处 罚。
11.7 基 金 租用 证券公 司交 易单 元的有 关情 况
11.7.1 基 金 租用 证券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
长城证券 1 - - - - -
银河证券 1 - - - - -
注：1 、报 告期 内租 用证 券 公司席 位的 变更 情况 ：
本报告 期内 共新 增0 个交 易单元 ，截 止本 报告 期末 共计 2 个交 易单 元。
2、专 用席 位的 选择 标准 和 程序
本基金管理人 负责选择 代 理本基金证券 买卖的证 券 经营机构，使 用其席位 作 为基金的专 用交易席
位，选 择的 标准 是：
(1) 实 力雄 厚， 信誉 良好 ， 注册资 本不 少 于3 亿 元人 民币；
(2) 财 务状 况良 好， 各项 财 务指标 显示 公司 经营 状况 稳定；
(3) 经 营行 为规 范， 能满 足 基金运 作的 合法 、合 规需 求；
(4) 内 部管 理规 范、 严格 ， 具备健 全的 内控 制度 ，并 能满足 基金 运作 高度 保密 的要求 ；
(5) 具 备基 金运 作所 需的 高 效、安 全的 通讯 条件 ，交 易设施 符合 代理 本基 金进 行证券 交易 的需 要，
并能为 本基 金提 供全 面的 信息服 务；
(6) 研 究实 力较 强， 有 固定 的研究 机构 和专 门的 研究 人员， 能及 时为 本基 金提 供 高质量 的咨 询服 务，
包括宏 观经 济报 告、 行业 报告、 市场 走向 分析 、个 股分析 报告 及其 他专 门报 告。
根据上 述标 准考 察确 定后 ， 基金管 理人 和被 选中 的证 券经营 机构 签订 委托 协议 ， 并通知 托管 人 。 基长城货币 2014 年年度报告摘要
第 33 页 共 33 页
金管理人应根 据有关规 定 ，在基金的中 期报告和 年 度报告中将所 选证券经 营 机构的有关 情况、基
金通过 该证 券经 营机 构买 卖证券 的成 交量 、支 付 的 佣金等 予以 披露 。
11.7.2 基 金 租用 证券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况
注：本 基金 本报 告期 没有 租用证 券公 司交 易单 元进 行其他 证券 投资 的情 况 。
11.8 偏 离 度绝 对值超过 0.5%的情 况
注：本 基金 本报 告期 没有 偏离度 绝对 值超 过0.5% 的 情况。
